DAILY REPORT 27 Mei 2016

27 Mei 2016

DAILY REPORT

NEWS HEADLINES

JAKARTA COMPOSITE INDEX CHART

• • • • • • • • • • • • • • • • • • • • • •

Indikator stochastic mengkonfirmasikan IHSG berada dalam ruang Support Level 4769/4754/4746 jenuh jual, sebagi sinyal peluang kenaikan relatif besar dibandingkan Resistance Level 4792/4800/4816 potensi penurunan yang mulai terbatas. Sementara itu, indikator TSI, Major Trend mengkonfirmasikan up reversal Up bagi IHSG dalam pekan ini. Support Minor Trend level bagi IHSG di level 4669 danDown resistance level 4823..

ITMG akan buy back saham 7,94% TOBA ekspansi pembangkit listrik TOBA diversifikasi penjualan batubara TOBA bagikan dividen USD 1,13 juta

BDMN & PT. Icart Group kerja sama solusi cash management BMRI tambah layanan bayar pungutan ekspor CPO via ATM BMRI targetkan kredit korporasi Rp220 triliun BBTN naikkan target KPR BNGA promosikan 8 produk retail melalui iklan video BNGA targetkan pembiayaan ritel tumbuh 10% RUPSLB KREN setuju stock split 1 : 5 Tiga fund manager asing siap masuk KREN KREN perkuat bisnis e-commerce KREN tidak membagikan dividen ADHI harapkan kontrak LRT segera ditandatangani Hingga April NRCA raih kontrak baru 26% dari target 2016 DILD fokus ekspansi di kota-kota besar LPPF buka gerai di Tanjungpinang City Center LPPF bagikan dividen Rp427,3/saham DVLA bidik pertumbuhan di atas industri farmasi ABMM peroleh kontrak pertambangan USD 82 juta DAJK optimis dapat menghasilkan perdamaian

JAKARTA INDICES STATISTICS IHSG LQ-45

CLOSE

CHANGE

VOLUME (Mn)

VALUE (Rp Bn)

4784.565 820.86

+11.588 +1.652

3,760.90 1,339.54

4,228.96 3,021.43

MARKET REVIEW

MARKET VIEW

IHSG berhasil ditutup menguat tipis sebesar 11,59 poin (0,24%) dari level 4.772,98 ke level 4.784,57 pada perdagangan hari Kamis (26/5) didukung oleh penguatan global. Dari global, saham-saham di Wall Street mencetak kenaikan kuat untuk hari kedua berturut-turut pada Rabu waktu setempat (Kamis pagi WIB), karena investor mengambil pandangan positif kenaikan harga minyak dan potensi kenaikan suku bunga AS. Saham-saham sektor energi berada di antara peraih keuntungan terbesar karena harga minyak AS ditutup pada harga tertinggi mereka tahun ini. Lonjakan harga minyak AS ke tingkat tertinggi tahun ini dipicu oleh data ekonomi yang menunjukkan penurunan persediaan minyak mentah Amerika Serikat, meningkatkan ekspektasi pengetatan pasar global. Kontrak berjangka minyak utama naik dalam jarak luar biasa menuju USD50 per barel. Patokan Amerika Serikat, minyak mentah West Texas Intermediate (WTI), untuk pengiriman Juli naik 94 sen menjadi berakhir di USD49,56 per barel di New York Mercantile Exchange. Di London, minyak mentah Brent North Sea yang menjadi patokan Eropa, untuk pengiriman Juli naik pada USD49,74 per barel, naik 1,13 dolar AS dari penutupan pada hari sebelumnya. Dalam laporan mingguannya, Departemen Energi Amerika Serikat menyatakan bahwa persediaan minyak mentah komersial Amerika Serikat turun 4,2 juta barel dalam pekan yang berakhir 20 Mei, tapi masih di tingkat tertinggi secara historis pada 537,1 juta barel. Sementara produksi minyak mentah negara tersebut, menurut Badan Informasi Energi, menurun 24.000 barel menjadi 8,767 juta barel per hari pekan lalu. Katalis positif lain, saham-saham perbankan AS juga menguat didukung prospek bahwa Federal Reserve AS bisa segera menaikkan suku bunga acuannya. Dari pasar regional, indeks Shanghai Composite berhasil ditutup menguat tipis sebesar 7,35 poin (0,26%) dari level 2.815,09 ke level 2.822,44 didukung oleh kenaikan saham-saham perusahaan energi setelah harga minyak dunia melonjak menuju level USD50 per barel. Akan tetapi, katalis positif tersebut dibatasi oleh sentimen negatif berupa kekhawatiran para pelaku pasar akan pelemahan ekonomi China dan potensi kenaikan suku bunga AS yang dipicu oleh positifnya data ekonomi AS belakangan ini. Dari Jepang, indeks Nikkei 225 ditutup menguat tipis sebesar 15,11 poin (0,09%) dari level 16.757,35 ke level 16.772,46. Selanjutnya, bursa Eropa ditutup menguat di awal perdagangan mengikuti penguatan global.

Harga minyak mentah dunia tembus level USD 50 per barel atau level tertinggi dalam 7 bulan terakhir. Bersamaan dengan itu dolar AS mengalami pelemahan terhadap mata uang utama negara lainnya. Pelemhan dolar AS juga mengakibatkan rupiah mengalami apresiasi terhadap dolar AS. Kenaikan harga minyak disebabkan oleh data persediaan minyak mentah AS turun dari perkiraan. The US Energy Information Administration (IEA) melaporkan persediaan minyak mentah hingga 20 Mei 2016 turun 4,2 juta barel. Disatu sisi, kenaikan harga minyak mentah dapat memicu laju inflasi, termasuk di Indonesia terkait harga BBM yang disesuaikan dengan pergerakan harga minyak mentah. Potensi kenaikan laju inflasi akan semakin mendekatkan target inflasi AS, sehingga terbuka kemungkinan kebijakan uang ketat oleh The Fed. Meski demikian pasar disebutkan optimis terhadap perekonomian global dalam menghadapi dampak rencana kenaikan Fed rate. Meski menguat, nilai rupiah masih di atas level Rp 13.500/USD. Apresiasi rupiah tersebut tetap harus diwaspadai karena bukan bersifat fundamental. Apalagi The Fed akan menyelenggarakan FOMC pada 14-15 Juni 2016. Investor mengharapkan dapat memperoleh petunjuk tentang kebijakan Fed Rate setelah FOMC. Di sisi lain, kenaikan harga minyak berdampak positif pada harga komoditas. Hal itu memberi sentimen positif pada saham-saham berbasis komoditas di Indonesia, seperti sektor batu bara dan perkebunan. Komoditas metal seperti tembaga diperkirakan juga naik didukung oleh komitmen smelter-smelter tembaga di Cina untuk memangkas produksi pada tahun 2016. Katalis peringkat investment grade Indonesia oleh Fitch Rating dibayangi oleh sejumlah sentimen. Bursa saham Indonesia khususnya masih akan menghadapi sejumlah tantangan, yaitu referendum Brexit di Inggris yang dikhawatirkan berimbas negatif ke bursa Eropa, data ekonomi yang lemah, potensi kenaikan laju inflasi akibat kenaikan harga minyak dan komoditas, spekulasi kenaikan Fed rate. Hal itu bisa membatasi pegerakan IHSG dan potensi tekanan bagi rupiah. Karena gejolak nilai rupiah dapat berimbas pada bursa saham Indonesia. Sementara pertemuan negara G7 yang berlangsung pada 26-27 Mei 2016 membahas ekonomi global dan isu keamanan global. Hasil KTT G7 itu akan diinterpretasikan oleh pasar dan selanjutnya untuk mengambil posisi. Presiden Joko Widodo yang menghadiri KTT G7 Outreach di Jepang akan membahas persoalan ekonomi, sosial dan keamanan. Diharapkan pertemuan itu membawa hasil positif bagi kepentingan Indonesia. Selain itu akan ada pertemuan bilateral dengan sejumlah pemimpin negara. Pertemuan bilateral dengan Jepang disebutkan akan membicarakan tentang pembangunan pelabuhan Patimban di Subang dan keinginan Jepang membangun kereta api sedang Jakarta-Surabaya. Hasil positif pembicaraan itu bisa menjadi katalis di sektor konstruksi.

DISCLAIMER This report is compiled and contained from sources believed to be reliable, but its accuracy and completeness are not guaranteed. This is not a solicitation to buy or sell of any securities. None of PT. Valbury Asia Securities or their respective employees and agents makes any representation or warranty or accepts any responsibility or liability as to, or in relation to, the accuracy or completeness of the information and opinions contained in the report or opinions remaining unchanged after the issue thereof.

1

27 May 2016

27 May 2016 Indo Tambangraya Megah (ITMG) mengalokasikan dana sebanyak-banyaknya Rp 1.191.344.000 untuk melakukan pembelian kembali sahamnya (shares buy back). Jumlah saham yang akan dibeli kembali ditargetkan mencapai 89.678.400 saham atau sebanyak-banyaknya 7,94% dari jumlah saham yang ditempatkan dan disetor penuh dalam perseroan. Buyback saham ini akan dilakukan secara bertahap dalam waktu 3 bulan dari periode 26 Mei 2016 hingga 25 Agustus 2016. Perseroan yakin program buyback ini dapat meningkatkan kepercayaan investor terhadap perseroan. Perseroan menunjuk PT Danareksa Sekuritas untuk melakukan pembelian kembali saham ini. Toba Bara Sejahtera (TOBA) tengah memproses ekspansi pembangkit listrik berkapasitas maksimal 200 MW dengan investasi mencapai US$200 juta hingga US$260 juta. Rencananya, perseroan akan membangun proyek PLTU sendiri, bukan di mulut tambang, tanpa membentuk usaha patungan. Penjualan listrik akan dijual kepada Perusahaan Listrik Negara (PLN). Pembangunan power plant tersebut diperkirakan membutuhkan waktu 30-36 bulan dan diproyeksi memberikan kontribusi terhadap pendapatan dalam tiga tahun mendatang. Toba Bara Sejahtra (TOBA) melakukan diversifikasi penjualan batubara ke Malaysia, Jepang, Taiwan, Vietnam, dan India. Sebelumnya, mayoritas penjualan batubara perseroan dijual ke China. TOBA juga akan lebih fokus menjangkau pasar-pasar batubara premium atau berkalori tinggi, seperti Korea, Taiwan, dan Jepang. Di sisi lain, perseroan meningkatkan penjualan batubara yang langsung ke pengguna. TOBA juga akan meningkatkan efisiensi dengan mengurangi cash cost misalnya membuat beberapa proses tambang lebih efisien, penyesuaian di level kontraktor, serta negosiasi tarif untuk memperoleh mesin yang produktivitasnya lebih tinggi. Perseroan menargetkan volume produksi tahun ini mencapai 5-7 juta ton, dengan stripping ratio stabil pada level 11-12 kali. Toba Bara Sejahtra (TOBA) menyetujui pembagian dividen senilai USD 1,13 juta atau sekitar 9,95% dari laba bersih 2015 yang sebesar USD 11,35 juta. Bank Danamon Indonesia (BDMN) mengumumkan kerja sama solusi Cash Management yang dinamis dan terintegrasi dengan PT ICart Group Indonesia (HappyFresh Indonesia), salah satu perusahaan penyedia layanan grocery shopping online yang berkembang pesat di Asia Tenggara. Dalam solusi tersebut, Bank Danamon meluncurkan Company Debit Card yang secara khusus didesain untuk menjawab tantangan dan kebutuhan HappyFresh dalam mengelola proses pembayaran personal shopper. HappyFresh selama ini terkendala dengan metode pembayaran shopping cash yang masih dilakukan secara tunai. Dengan menggunakan Company Debit Card, proses monitoring dan pemberian limit transaksi secara realtime dapat terpantau dengan baik. Danamon juga menyediakan solusi e-commerce payment gateway HappyFresh Indonesia. Hal ini memungkinkan pelanggan HappyFresh memilih metode pembayaran kartu kredit yang diproses melalui aplikasi online HappyFresh. Dalam hal ini, Danamon menjadi bank tunggal dalam memfasilitasi pembayaran melalui kartu kredit bagi pelanggan HappyFresh. Kerja sama dengan HappyFresh ini membuka kesempatan bagi Danamon untuk mengakuisisi sektor bisnis e-commerce secara menyeluruh. Bank Mandiri (BMRI) akan menambah layanan untuk pembayaran pungutan ekspor industri kelapa sawit (Crude Palm Oil/CPO) melalui jaringan elektronik di Anjungan Tunai Mandiri (ATM), perbankan daring serta layanan pengelolaan kas. Melalui

pembayaran elektronik, Badan Pengelola Dana Pungutan Kelapa Sawit (BPDPKS) akan dimudahkan untuk verifikasi data. Layanan elektronik (e-channel) ini juga akan membantu kinerja para pengusaha dan seluruh pemangku kepentingan industri kelapa sawit. Bank Mandiri (BMRI) menargetkan penyaluran kredit korporasi mencapai Rp220 triliun hingga akhir tahun ini. Kredit korporasi perseroan diprediksi tumbuh sekitar 10%. Adapun sepanjang tahun lalu, penyaluran kredit di segmen korporasi perseroan mencapai Rp200,1 triliun. Kredit segmen korporasi perseroan tahun ini mayoritas disalurkan ke sektor infrastruktur dan pembangkit listrik. Bank Tabungan Negara (BBTN) menambah target realisasi akhir tahun untuk penyaluran kredit pemilikan rumah (KPR) Revisi target ini akan diumumkan secara resmi di perubahan Rencana Bisnis Bank (RBB) pada semester II. Di awal tahun, perseroan memasang target realisasi KPR 2016 sebanyak 570.000 unit. Namun, karena melihat potensi pasar yang semakin baik, perseroan akan menaikkan target menjadi 620.000 unit. Untuk mengejar target tersebut, perseroan gencar melakukan serangkaian kerja sama. Dalam dua bulan terakhir, BBTN telah menandatangani perjanjian penyaluran KPR dengan sejumlah instansi seperti PT Taspen dan Kementerian Pariwisata. Bank CIMB Niaga (BNGA) mempromosikan 8 produk retail atau penjualan unggulan melalui iklan video berunsur komedi bertajuk "Campaign Masa??" untuk menarik minat nasabah. "Kampanye Masa?? dikemas berbeda dengan kampanye bank pada umumnya. Perseroan mengharapkan 'campaign' Masa?? bisa menjadi sesuatu yang viral di media sosial untuk meningkatkan 'awareness' produk dan menjadikan CIMB Niaga sebagai preferensi dalam aktivitas perbankan. Bank CIMB Niaga (BNGA) menargetkan pembiayaan segmen ritel tahun ini tumbuh sekitar 10% yang akan ditopang oleh bisnis kartu kredit serta kredit tanpa agunan (KTA). Bisnis kartu kredit dan KTA hingga akhir tahun ini akan tumbuh 10-15% YoY. Sementara itu, penyaluran KPR diperkirakan tumbuh di kisaran 8-10% hingga akhir tahun ini. Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB) Kresna Graha Investasi (KREN) menyetujui untuk melakukan pemecahan nilai nominal saham (stock split) stock split dengan rasio 1 : 5. Stock split ini dilakukan supaya saham KREN lebih likuid di Bursa Efek Indonesia (BEI). Setelah rencana stock split terealisasi, tiga fund manager asing akan masuk ke Kresna Graha Investama (KREN). Ketiga fund manager tersebut berasal dari Amerika Serikat, Hong Kong, dan Singapura. Kresna Graha Investama (KREN) menargetkan tahun ini memiliki 5 juta pengguna layanan pembayaran digital (e-cash) yang dioperasikan anak usahanya, Digital Artha Media (DAM). Hal tersebut merupakan bagian dari rencana penguatan bisnis perseroan di bidang perdagangan elektronik (e-commerce). Perseroan melihat potensi yang besar pada bisnis e-cash, seiring terus ditingkatkannya pengembangan bisnis digital dengan menjalin kerja sama strategis atau mengakuisisi perusahaan rintisan (start up) yang potensial. Tahun depan, KREN membidik jumlah user e-cash mencapai 20 juta. Kresna Graha Investama (KREN) memutuskan tidak membagikan


2

27 May 2016

27 May 2016 dividen kepada pemegang saham karena masih ingin meningkatkan bisnis digital. Sementara itu, tahun ini, perseroan menyiapkan belanja modal senilai USD 20-25 juta untuk investasi di bidang digital. Adhi Karya (ADHI) mengharapkan kontrak kereta ringan (light rail transit/LRT) segera ditandatangani. Penandatanganan kontrak tersebut dapat membuat perseroan memenuhi target penyelesaian yang diinginkan oleh pemerintah. Hingga periode April 2016 Nusa Raya Cipta (NRCA) meraih kontrak baru sebesar Rp 1,197 triliun atau 26% dari target tahun 2016 yang sebesar Rp 4,5 triliun. Beberapa kontrak baru tersebut diraih dari Branz BSD, The Rimba Extention, Gedung Pasca Sarjana UGM, Tempo Yogyakarta dan MRT Sp-01 Jakarta. Target kontrak baru tersebut meningkat dibandingkan target tahun 2015 yang mencapai Rp 3,02 triliun. Perseroan menargetkan pendapatan tahun 2016 mencapai Rp4,1 triliun. Intiland Development (DILD) akan fokus mengembangkan proyek properti untuk segmen menengah atas di kota-kota besar tahun ini. Di kota besar, konsumen memiliki kemampuan finansial yang sudah mature dan permintaan tempat tinggal tetap tinggi. Tahun ini, perseroan akan lebih banyak memacu penjualan dari segmen gedung tinggi dibandingkan tempat tinggal atau residensial. Matahari Departement Store (LPPF) kembali mengembangkan jaringannya dan membuka gerai ke-145 di Tanjungpinang City Center. Gerai yang berlokasi di Kelurahan Sei Jang, Tanjung Pinang membuat total gerai ke-24 di seluruh wilayah pulau Sumatera. Gerai ketiga yang diresmikan di tahun 2016 ini menempati area belanja seluas hampir 6.900 m2.

laba tahun berjalan periode sama tahun 2015 sebesar Rp 7,12 miliar. Pendapatan naik menjadi Rp 36,59 miliar dari pendapatan periode April 2015 sebesar Rp 29,98 miliar. Ekadharma International (EKAD) akan membagikan dividen tunai Rp 10 per saham kepada pemegang saham pada 24 Juni 2016. Jadwal cum dan ex dividen di pasar reguler/negosiasi pada 31 Mei 2016 dan 1 Juni 2016, sedangkan cum dan ex di pasar tunai 3 Juni dan 6 Juni 2016 dengan DPS hingga 3 Juni 2016. Nilai total dividen tahun buku 2015 sebesar Rp 6.987.750.000 atau 14,82% dari total laba perseroan di 2015. Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan (RUPST) Bukaka Teknik Utama (BUKK) menyetujui untuk membagikan dividen tunai tahun buku 2015 sebesar Rp 12,8 per saham. Dividen itu senilai total Rp 33,80 miliar atau setara 50,06% dari laba bersih tahun 2015. RUPS Tahunan Intan Wijaya Chemical (INCI) menyetujui untuk membagikan dividen tunai tahun buku 2015 sebesar Rp 10 per saham pada 24 Juni 2016. Total dividen yang akan dibagikan mencapai Rp 1.810.355.560. Jadwal cum dan ex dividen di pasar reguler/negosiasi pada 1 dan 2 Juni 2016 dan di pasar tunai 6 dan 7 Juni 2016 dengan DPS hingga 6 Juni 2016. RUPS Tahunan juga menyetujui peningkatan modal dasar dari Rp 110.000.000.000 menjadi Rp 300.000.000.000. Selain itu juga disetujui untuk memperluas usaha perseroan dengan mendirikan anak perusahaan di bidang pembangkit listrik, pengembang properti, IT, Agro Bisnis dan Perkayuan.

RUPS Matahari Departement Store (LPPF) menyetujui untuk membagikan dividen tunai tahun buku 2015 sebesar Rp 427,3 per saham. Total nilai dividen mencapai Rp 1,25 triliun atau 70% dari laba tahun 2015. Dividen akan dibagikan pada 29 Juni 2016. Sementara sisa laba bersih akan digunakan sebagai laba ditahan. Darya Varia Laboratoria (DVLA) menargetkan pertumbuhan pendapatan lebih tinggi dari industri farmasi yang diperkirakan hanya mencapai 7-8% tahun ini. Perseroan akan lebih fokus menerapkan beberapa strategi seperti meluncurkan produkproduk baru, berpartisipasi pada produk generik dan memperkuat brand equity. DVLA juga menjaga kelangsungan bisnis dengan ikut berpartisipasi pada program Jaminan Kesehatan Nasional (JKN). Tahun ini, perseroan menyiapkan belanja modal senilai Rp 41 miliar. ABM Investama (ABMM) melalui anak usahanya, Ciptra Kridatama, memperoleh kontrak baru untuk jasa pertambangan senilai USD 82 juta atau setara Rp 1,13 triliun dari Indomining, anak usaha Toba Bara Sejahtra (TOBA). Selama masa kontrak, Cipta Kridatama ditargetkan mampu melakukan pengupasan tanah penutup sebesar 65 juta bcm hingga akhir kontrak. Dwi Aneka Jaya Kemasindo (DAJK) optimistis dapat menghasilkan perdamaian dalam proses restrukturisasi utang meskipun total tagihan sementara telah mencapai Rp 1,1 triliun. Kondisi perusahaan masih berjalan normal dan telah banyak memenangkan tender proyek. Proses restrukturisasi utang terjadi hanya karena musibah kebakaran pabrik. Atmindo (AMIN) membukukan laba tahun berjalan sebesar Rp 8,43 miliar hingga periode 30 April 2016 atau naik dibandingkan DISCLAIMER This report is compiled and contained from sources believed to be reliable, but its accuracy and completeness are not guaranteed. This is not a solicitation to buy or sell of any securities. None of PT. Valbury Asia Securities or their respective employees and agents makes any representation or warranty or accepts any responsibility or liability as to, or in relation to, the accuracy or completeness of the information and opinions contained in the report or opinions remaining unchanged after the issue thereof.

3

27 May 2016 COMMODITIES

DUAL LISTING

Description

Price (USD)

Crude Oil (US$)/Barrel Natural Gas (US$)/mmBtu Gold (US$)/Ounce Nickel (US$)/MT Tin (US$)/MT Coal (NEWC) (US$)/MT* Coal (RB) (US$)/MT* CPO (ROTH) (US$)/MT CPO (MYR)/MT Rubber (MYR/Kg) Pulp (BHKP) (US$)/per ton

Change

49.36 2.15 1221.54 8395.00 15850.00 51.35 53.30 675.00 2556.50 684.50 685.78

Description

Price (USD)

TLKM (US) ANTM (GR)

-0.12 0.00 1.74 45.00 205.00 -11.05 -10.06 10.00 -9.00 -3.00 -0.61

Price (IDR)

56 0.03

18,995 380

Change (IDR) 153 46

*weekly

GLOBAL INDICES VALUATION Change Country USA USA ENGLAND CHINA CHINA HONG KONG INDONESIA JAPAN MALAYSIA SINGAPORE

Indices DOW JONES INDUS. NASDAQ COMPOSITE FTSE 100 INDEX SHANGHAI SE A SH SHENZHEN SE A SH HANG SENG INDEX JAKARTA COMPOSITE NIKKEI 225 KLCI STRAITS TIMES INDEX

Price

%Day

17828.29 4901.77 6265.65 2954.28 1892.32 20397.11 4784.57 16772.46 1631.09 2773.31

-0.13 0.14 0.04 0.26 0.49 0.14 0.24 0.09 0.01 0.24

FOREIGN EXCHANGE Description USD/IDR EUR/IDR JPY/IDR SGD/IDR AUD/IDR GBP/IDR CNY/IDR MYR/IDR KRW/IDR

Change -52.50 20.10 0.27 31.33 24.72 -34.10 1.29 9.13 -0.02

2015E

2.31 -2.11 0.37 -20.25 -21.66 -6.92 4.17 -11.88 -3.63 -3.80

16.62 18.21 16.88 12.84 25.75 11.09 15.16 16.42 15.90 12.48

2016F

2015E

14.78 15.52 14.47 11.33 20.90 10.07 13.15 14.94 14.74 11.92

2016F

3.03 3.40 1.75 1.35 2.90 1.03 2.25 1.41 1.64 1.06

2.89 3.12 1.70 1.23 2.62 0.97 2.03 1.32 1.55 1.01

Market Cap (USD Bn) 5,307.0 7,711.5 1,568.2 3,643.6 2,971.3 1,657.0 374.8 2,731.5 236.8 282.6

Description 1000 IDR/ USD EUR / USD JPY / USD SGD / USD AUD / USD GBP / USD CNY / USD MYR / USD 100 KRW / USD

Rate (USD) 0.07 1.12 0.01 0.73 0.72 1.47 0.15 0.25 0.08

Change 0.0003 0.0000 0.0000 0.0002 -0.0002 -0.0004 0.0000 0.0016 0.0002

INTERBANK LENDING RATE

Country US Indonesia Euro Japan England China

Rate (%) 0.50 6.75 0.00 0.10 0.50 4.35

INDONESIAN ECONOMIC INDICATORS Description Inflation YTD % Inflation YOY % Inflation MOM % Foreign Reserve (USD) GDP (IDR Bn)

%YTD

PBV (X)

FOREIGN EXCHANGE Rate (IDR) 13,584.50 15,206.76 123.85 9,893.02 9,813.17 19,922.62 2,071.28 3,332.39 11.51

CENTRAL BANK RATE Description FED Rate (%) BI Rate (%) ECB Rate (%) BOJ Rate (%) BOE Rate (%) PBOC Rate (%)

PER (X)

April-16 0.16 3.60 -0.45 107.71 Bn 2,947,620.20

Description JIBOR (IDR) LIBOR (GBP) SIBOR (USD) D TIBOR (YEN) Z TIBOR (YEN) SHIBOR (RENMINBI)

Country Indonesia England Singapore Japan Japan China

Rate (%) 6.06 0.51 0.17 0.03 0.03 2.85

SBI March-16 0.62 4.45 0.19 107.54 Bn 2,945,028.50

Description SBI (9M) SBIS (9M) SBI (12M) SBIS (12M)

Rate (%) 6.60 6.60 6.75 6.75


4

27 May 2016 BUSINESS & ECONOMIC CALENDAR Date 27 May 27 May 27 May 31 May 31 May 31 May 31 May 31 May 31 May 31 May

Agenda US GDP Annualized QoQ US Personal Consumption US GDP Price Index US Personal Income US Personal Spending US PCE Deflator MoM US PCE Deflator YoY US PCE Core MoM US PCE Core YoY US Consumer Confidence Index

Expectation Naik menjadi 0.8% dari 0.5% Naik menjadi 2.0% dari 1.9% Tetap 0.7% Tetap 0.4% Naik menjadi 0.7% dari 0.1% Naik menjadi 0.3% dari 0.1% Naik menjadi 1.1% dari 0.8% Naik menjadi 0.2% dari 0.1% Tetap 1.6% Naik menjadi 96.2 dari 94.2

Ket: (*) US Time (^) Tentative

LEADING MOVERS Stock BBRI MEGA CPIN INCO PGAS EXCL BBNI ADRO BBCA ANTM

LAGGING MOVERS Price

IJ IJ IJ IJ IJ IJ IJ IJ IJ IJ

Change (%)

10300 2950 3480 1705 2460 3410 4550 700 13025 680

Index pt

3.78 7.27 2.35 6.56 1.65 2.10 0.89 2.94 0.19 3.82

Stock

8.64 1.30 1.24 0.98 0.91 0.71 0.70 0.60 0.58 0.57

Price

HMSP IJ GGRM IJ BMRI IJ SCMA IJ ASII IJ TLKM IJ NISP IJ CTRA IJ INDF IJ ADMF IJ

Change (%)

96500 70000 9000 3400 6550 3770 1300 1360 6975 4350

Index pt

-0.52 -1.41 -0.83 -2.86 -0.38 -0.26 -5.45 -2.16 -0.71 -8.03

-2.19 -1.81 -1.63 -1.38 -0.95 -0.95 -0.80 -0.43 -0.41 -0.36

UPCOMING IPO'S Company PT Cikarang Listrindo PT Sillo Maritime Perdana PT Buyung Poetra Sembada

Business Power Producer Shipping Transportation Consumer

IPO Price (IDR) 1430-1970

Issued Shares (Mn) 2,555.02

117-140 420-500

Offering Date

Listing

07-08 Jun’16

14 Jun’16

600.00

08-10 Jun’16

16 Jun’16

710.00

TBA

TBA

Underwriter Indo Premier, Deutsche Bank, Citigroup, UBS Lautandhana Securindo, UOB Kay Hian Securities Bahana Securities


5

27 May 2016 27 May 2016 DIVIDEND Stock

DPS (IDR) 5.00 10.61 50.00 $0.0076 5.00 30.00 23.00 3.20 3.00 320.00 $0.0076 $0.0006 14.67 40.00 35.00

BSDE ROTI EMTK MBAP GPRA RALS MAYA MTLA SDPC SONA EKAD TOBA BBMD TOTL DVLA

Status Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend

CUM Date 26 May-16 26 May-16 26 May-16 27 May-16 27 May-16 27 May-16 30 May-16 30 May-16 30 May-16 31 May-16 27 May-16 31 May-16 01 Jun-16 01 Jun-16 01 Jun-16

Ratio 283:249 4:1 TBA 5:3 36:145 2:49 5:1 84:25 1000:256

EXC. Price (IDR) 526.00 TBA 5700-8560 TBA 480.00 101.00 185.00 240.00 200-225

EX Date 27 May-16 27 May-16 27 May-16 30 May-16 30 May-16 30 May-16 31 May-16 31 May-16 31 May-16 01 Jun-16 30 May-16 01 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16

Recording 31 May-16 31 May-16 31 May-16 31 May-16 31 May-16 31 May-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 03 Jun-16 31 May-16 03 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16

Payment 15 Jun-16 17 Jun-16 07 Jun-16 17 Jun-16 23 Jun-16 23 Jun-16 21 Jun-16 24 Jun-16 21 Jun-16 24 Jun-16 17 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16

CORPORATE ACTIONS Stock BNLI AALI BLTZ ACST RMBA AKKU BHIT BINA BEKS

Action Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue

CUM Date 26 May’16 30 May’16 01 Jun’16 08 Jun’16 09 Jun’16 29 Jun’16 01 July’16 10 July’16 05 Aug’16

EX Date 27 May’16 31 May’16 02 Jun’16 09 Jun’16 10 Jun’16 30 Jun’16 11 July’16 11 July’16 08 Aug’16

Trading Period 02 Jun – 08 Jun’16 06 Jun – 10 Jun’16 08 Jun – 14 Jun’16 15 Jun – 21 Jun’16 16 Jun – 22 Jun’16 13 Jul – 19 Jul’16 15 Jul – 28 Jul’16 15 Jul – 21 Jul’16 12 Aug – 22 Aug’16

GENERAL MEETING Emiten INDX NIKL BYAN AMRT KDSI TRIL META KIJA MIDI COWL OCAP HEXA KBLM SIPD CMNP SMDM TRUS APLI TMPO SMSM KLBF MRAT SCCO ASBI FORU JECC SSIA

AGM/EGM RUPST RUPSLB RUPST/LB RUPST RUPST RUPST RUPST/LB RUPST RUPST RUPST/LB RUPST/LB RUPSLB RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST/LB RUPST/LB RUPST RUPST RUPST RUPST/LB RUPST RUPST/LB RUPST RUPST RUPST

Date 27-May-16 27-May-16 27-May-16 27-May-16 27-May-16 27-May-16 27-May-16 27-May-16 30-May-16 30-May-16 30-May-16 30-May-16 30-May-16 30-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16

Agenda


6

May 2016 2727 May 2016

PTPP

TRADING BUY

S1

R1

3450

3580

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Down

PTPP Downward Sloping Channel

S2

3320

Closing Price

R2

4,000 3,918.48 3,918.48 3,900

3710

3530 3,800 3,795.9 3,700 3,640 3,559.5 3,600 3,530 3,530 3,500 3,530 3,463.75 3,400 3,456

• MACD line dan signal line indikasi positif • Stochastics fast line & slow indikasi positif • Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

• RSI berada dalam area netral

3,300 3,275.36 3,275.36 3,200

• Harga berada dalam area netral

Prediksi

• Trading range Rp 3450-Rp 3580

November December 2016 February March April PTPP - Stochastic %D(6,3,3) = 50.03, Stochastic %K = 56.27, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00

• Entry Rp 3530, take Profit Rp 3580

Indikator Stochastics MACD True Strength Index (TSI) Bollinger Band (Mid) MA5

Posisi 33.42 10.07 -5.82 3560 3456

WSKT

TRADING BUY

S1

R1

2460

Sinyal Positif Positif Positif Negatif Positif

2550

PTPP - MACD (5,3) = -7.71, Signal() = 4.07

PTPP - TSI(3,5,3) = -5.82, Volume() = 6,263,300.00

PTPP - William's % R(14) = -36.11, Volume() = 6,263,300.00

Created with AmiBroker advanced charting and technical analysis software http://www amibroker com

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Up 2,620 2,500 2,500 2,600 2,500 2,498.75 2,476 2,400 2,465 2,426.9 2,426.9 2,200 2,390 2,137.9

WSKT Upward Sloping Channel

S2

2410

Closing Price

R2

2600

2500 • MACD line dan signal line indikasi negatif • Stochastics fast line & slow indikasi positif

Ulasan

80 56.2724 90.0 80.0 56.2724 70.0 60.0 50.0 50.0332 40.0 30.0 20.0 50.0332 10.0 20 40.0 30.0 4.06534 20.0 10.0 0.0 -7.71206 -10.0 -20.0 -30.0 6,263,300 -40.0 60.0 0.00000 40.0 20.0 0.0 -5.81862 -20.0 -40.0 6,263,300 -60.0 -17.799 -36.1111

May

2,000

• Candle chart indikasi sinyal positif • RSI berada dalam area netral

1,800

• Harga berada dalam area netral 1,600

Prediksi


November December 2016 February March April WSKT - Stochastic %D(6,3,3) = 38.15, Stochastic %K = 47.44, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00



Posisi 39.03 2.58 -5.24 2465 2476

Sinyal Positif Negatif Positif Positif Positif

WSKT - MACD (5,3) = -2.21, Signal() = 1.72

WSKT - TSI(3,5,3) = -5.24, Volume() = 13,168,100.00

WSKT - William's % R(14) = -50.00, Volume() = 13,168,100.00

May

80 90.0 47.4368 80.0 70.0 47.4368 60.0 50.0 40.0 38.1474 30.0 20.0 38.1474 1.7198 20.0 10.0 20 0.0 -2.2143 -10.0 -20.0 -30.0 -40.0 13,168,10 80.0 60.0 0.00000 40.0 20.0 0.0 -5.24337 -20.0 13,168,10 -40.0 -10.9009 -50



May 2016 2727 May 2016

LSIP

TRADING BUY

S1

1460

R1

1555

S2

1405

R2

1610

Closing Price

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Down

LSIP Wedge Bullish Breakout 1,800 1,734.05 1,590 1,700 1,545 1,521 1,600 1,505

1505 • MACD line dan signal line indikasi positif

1,505 1,505 1,500 1,487.86 1,487.86 1,400 1,487.86 1,486.88 1,300 1,463

• Stochastics fast line & slow indikasi positif • Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

• RSI berada dalam area netral

1,405 1,200

• Harga berada dalam area netral

1,100

Prediksi


November December 2016 February March April LSIP - Stochastic %D(6,3,3) = 19.90, Stochastic %K = 35.88, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00



Posisi 14.73 -9.71 -20.71 1521 1463

MEDC

TRADING BUY

S1

R1

1475


1550

May

LSIP - MACD (5,3) = -0.23, Signal() = 7.07

LSIP - TSI(3,5,3) = -20.71, Volume() = 31,047,100.00

LSIP - William's % R(14) = -47.37, Volume() = 31,047,100.00


Trend Grafik

Major

Up

Minor

Down 2,168.33 2,200 2,168.33

MEDC Broadening Wedge

S2

1400

Closing Price

R2

1625

2,000

1515

1,795 1,800 1,581 1,515 1,600 1,515 1,515 1,511.88 1,400 1,473 1,365 1,200 1,349.89 1,335 1,335 1,000

• MACD line dan signal line indikasi positif • Stochastics fast line & slow indikasi positif Ulasan

80 90.0 35.8759 80.0 70.0 60.0 50.0 35.8759 40.0 30.0 20.0 20 10.0 0.0 19.9025 7.07052 30.0 20.0 19.9025 10.0 -0.233687 0.0 -10.0 -20.0 -30.0 -40.0 31,047,10 80.0 60.0 0.00000 40.0 20.0 0.0 -20.0 -20.7082 -40.0 31,047,10 -60.0 -80.0 -31.6992 -47.3684

• Candle chart indikasi sinyal positif • RSI berada dalam area netral • Harga berada dalam area netral

800

Prediksi


November December 2016 February March April MEDC - Stochastic %D(6,3,3) = 19.03, Stochastic %K = 34.42, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00



Posisi 10.19 -16.51 -27.62 1581 1473


MEDC - MACD (5,3) = 4.33, Signal() = 13.95

MEDC - TSI(3,5,3) = -27.62, Volume() = 2,203,100.00

MEDC - William's % R(14) = -62.03, Volume() = 2,203,100.00

May

80 90.0 34.4168 80.0 70.0 60.0 34.4168 50.0 40.0 30.0 20.0 20 10.0 0.0 19.033 13.9533 40.0 20.0 19.033 4.3343 0.0 -20.0 -40.0 -60.0 2,203,100 80.0 60.0 0.00000 40.0 20.0 0.0 -20.0 -27.6203 -40.0 -60.0 2,203,100 -80.0 -42.8948 -62.0253



May 2016 2727 May 2016

INCO

TRADING BUY

S1

1625

R1

1750

S2

1500

R2

1875

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Up

INCO Downward Sloping Channel

Closing Price

2,600

1705 2,400

• MACD line dan signal line indikasi positif

2,200

• Stochastics fast line & slow indikasi positif

1,930.54 2,000 1,705 1,705 1,800 1,705 1,670 1,651.25 1,600 1,565 1,544.38 1,490 1,400 1,470.69 80 1,390.83 67.2376 90.0 1,390.83 80.0 67.2376 70.0 60.0 1,390.83 50.0 40.0 39.8708 30.0 20.0 10.0 39.8708 0.0 20 60.0 40.0 -14.6118 20.0 0.0 -20.0 -31.2259 -40.0 -60.0 14,272,70 80.0 34.9936 60.0 40.0 20.0 4.40879 0.0 -20.0 -40.0 -60.0 14,272,70 0.00000 -80.0 -17.3077

• Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

• RSI berada dalam area netral • Harga berada dalam area netral

Prediksi


November December 2016 February March April INCO - Stochastic %D(6,3,3) = 39.87, Stochastic %K = 67.24, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00



Posisi 15.01 2.54 34.99 1651 1565

AISA

TRADING BUY

S1

1310

R1

1405

S2

1215

R2

1500

May

Sinyal Positif Positif Positif Positif Positif

INCO - MACD (5,3) = -31.23, Signal() = -14.61

INCO - TSI(3,5,3) = 34.99, Volume() = 14,272,700.00

INCO - William's % R(14) = -17.31, Volume() = 14,272,700.00


Trend Grafik

Major

Down

Minor

Up

AISA Broadening Wedge

Closing Price

1,800 1,700

1370

1,583.33 1,600 1,583.33 1,430 1,500 1,370 1,370 1,400 1,370 1,340.63 1,300 1,321 1,240 1,200

• MACD line dan signal line indikasi negatif • Stochastics fast line & slow indikasi positif Ulasan

• Candle chart indikasi sinyal positif • RSI berada dalam area netral

1,132.21 1,100 1,080 1,030 1,000 1,030

• Harga berada dalam area upper band

Prediksi

900

• Trading range Rp 1310-Rp 1405 November December 2016 February March April AISA - Stochastic %D(6,3,3) = 25.85, Stochastic %K = 33.15, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00



Posisi 69.30 12.13 7.04 1240 1321

Sinyal Positif Negatif Positif Positif Positif

AISA - MACD (5,3) = -6.53, Signal() = -2.27

AISA - TSI(3,5,3) = 7.04, Volume() = 11,857,500.00

AISA - William's % R(14) = -17.14, Volume() = 11,857,500.00

May

80 33.1481 90.0 80.0 70.0 60.0 33.1481 50.0 40.0 30.0 25.8488 20.0 10.0 0.0 25.8488 40.0 30.0 -2.26694 20 20.0 10.0 0.0 -6.52727 -10.0 -20.0 -30.0 11,857,50 -40.0 80.0 8.92939 60.0 40.0 20.0 7.04402 0.0 -20.0 -40.0 -60.0 11,857,50 0.00000 -80.0 -17.1429



27 May 2016 27 May 2016 THESE RECOMMENDATIONS ARE BASED ON TECHNICAL AND ONLY INTENDED FOR ONE DAY TRADING Price Entry

Exit

14825 1505 1930

14825 1505 1930

15075 1555 1955

14275 1405 1795

14675 1460 1875

15075 1555 1955

15475 1610 2040

Positif Positif Positif



16650 1760 2025

14500 1405 1825

6650 700 1515 1705 680 680

6650 700 1515 1705 680 680

6750 740 1550 1750 705 695

6300 650 1400 1500 605 605

6525 680 1475 1625 655 650

6750 710 1550 1750 705 695

6975 740 1625 1875 755 740

Positif Positif Positif Positif Positif Positif



7800 770 1795 2010 780 945

6125 655 1345 1490 625 620

900 8825 16475 995

900 8825 16475 995

910 8875 16600 1000

880 8725 16050 985

895 8800 16325 990

910 8875 16600 995

925 8950 16875 1000

Positif Positif Positif Positif


Positif Negatif Positif Negatif

1010 10800 20800 1295

875 8675 15525 965

6550 740

6550 740

6625 760

6375 700

6500 730

6625 760

6750 790

Positif Positif

Positif Negatif

Positif Positif

7850 825

6000 660

INDF Trading Buy 6975 6975 GGRM Trading Sell 70000 70000 UNVR Trading Buy 43675 43675 KLBF Trading Buy 1400 1395 Property, Real Estate and Building Construction

7025 69375 43900 1410

6825 67950 42600 1380

6925 69375 43250 1395

7025 70800 43900 1410

7125 72225 44550 1425


Positif Negatif Positif Positif


7300 74400 47300 1430

6800 64200 42200 1295

Ticker

Rec

26-05-16

Support S2 S1

Resistance R1 R2

MACD

Indicators Stoc*

MA5*

1 Month High Low

Agriculture AALI LSIP SGRO Mining

Trading Buy Trading Buy Trading Buy

PTBA Trading Buy ADRO Trading Buy MEDC Trading Buy INCO Trading Buy ANTM Trading Buy TINS Trading Buy Basic Industry and Chemicals WTON Trading Buy SMGR Trading Buy INTP Trading Buy SMCB Trading Buy Miscellaneous Industry ASII Trading Buy GJTL Trading Buy Consumer Goods Industry

BSDE Trading Buy 1815 PTPP Trading Buy 3530 WIKA Trading Buy 2410 ADHI Trading Buy 2520 WSKT Trading Buy 2500 Infrastructure, Utilities and Transportation

1815 3530 2410 2520 2500

1835 3580 2450 2540 2550

1765 3320 2270 2460 2410

1800 3450 2360 2500 2460

1835 3580 2450 2540 2550

1870 3710 2540 2580 2600

Positif Positif Positif Positif Negatif

Positif Positif Positif Positif Positif


2005 3850 2765 2910 2620

1695 3300 2200 2420 2130

PGAS JSMR ISAT TLKM Finance

2460 5350 6600 3770

2460 5350 6600 3770

2500 5400 6450 3810

2320 5200 6200 3650

2410 5300 6450 3730

2500 5400 6700 3810

2590 5500 6950 3890

Positif Positif Negatif Positif


Positif Positif Negatif Positif

2775 5525 6825 3800

2170 5200 6125 3335

BMRI Trading Buy 9000 BBRI Trading Buy 10300 BBNI Trading Buy 4550 BBCA Trading Buy 13025 BBTN Trading Buy 1690 Trade, Services and Investment

9000 10300 4550 13025 1690

9100 10400 4590 13100 1705

8700 9750 4410 12750 1655

8900 10075 4500 12925 1680

9100 10400 4590 13100 1705

9300 10725 4680 13275 1730



Positif Positif Positif Negatif Positif

10000 10925 5200 13300 1885

8650 9525 4270 12775 1590

UNTR MPPA

13450 1295

13525 1285

13225 1265

13375 1285

13525 1305

13675 1325

Positif Positif

Positif Negatif

Positif Negatif

17100 1665

12550 1185

Trading Buy Trading Buy Trading Sell Trading Buy

Trading Buy Trading Sell

13450 1295


DAILY REPORT 27 Mei 2016

Recommend Documents