DAILY REPORT 31 Mei 2016

DAILY REPORT 31 Mei 2016

NEWS HEADLINES

JAKARTA COMPOSITE INDEX CHART

 Anak usaha TLKM beli 25% saham PT. Administrasi Medika  Bank BUMN kaji revisi target pertumbuhan kredit di 2H16  BBNI & Pemkab Bojonegoro bentuk kemitraan tarik investasi  Anak usaha KREN targetkan pengguna e-cash 20-27 juta  Anak usaha KREN kerja sama dengan Perumnas  COWL targetkan penjualan 2016 naik 15%  COWL anggarkan capex 2016 sebesar Rp 800 miliar  COWL fokus garap rumah tapak pada 2016  DILD pantau situasi pasar  Northcliff danai proyek ARTI USD 200 juta  ARTI tingkatkan pendapatan properti  MDRN catat rugi tahun 2015 sebesar Rp 58,42 miliar dari laba  CSAP cari modal ekspansi Rp2,5 triliun  CSAP rights issue Rp 492 miliar  TRIS jual tanah & bangunan ke CINT senilai Rp 7,17 miliar

Secara teknis potensi IHSG untuk melanjutkan kenaikan pada pekan ini Support Level 4820/4805/4792 masih dapat berlanjut, kendati apresiasi atas indeks mulai terbatas. Resistance Level 4848/4861/4876 Stochastic menunjukan IHSG berada dalam ruang jenuh beli. Namun, Major Trend Down indikator MACD masih mengkonfirmasikan positif. Resistance level Minor Trend Up level di 4728... bagi IHSG di level 4878 dan support

JAKARTA INDICES STATISTICS IHSG LQ-45

MARKET REVIEW

CLOSE

CHANGE

VOLUME (Mn)

VALUE (Rp Bn)

4836.033 828.811

+21.302 +2.516

4,836.03 1,247.03

5,356.15 3,414.89

Perdagangan IHSG hari Senin (30/5) ditutup naik sebanyak 21,30 poin (0,44%) ke level 4.836,03. Dari domestik, Bank Indonesia (BI) melaporkan sistem keuangan Indonesia saat ini berada pada kondisi yang stabil. Hal ini seiring dengan kondisi permodalan dan likuiditas yang baik. Sayangnya, meski sistem keuangan stabil, kondisi ruang fiskal pemerintah justru menyempit. Gubernur BI mengatakan, hasil kajian otoritas moneter menujukkan bahwa stablitas sistem keuangan tersebut tampak dari ketahanan industri perbankan yang masih bisa menyerap potensi risiko, khususnya risiko kredit, pasar, dan likuiditas. Selain itu, industri keuangan nonbank juga masih menunjukkan kemampuan beradaptasi yang baik di tengah peningkatan risiko. Peningkatan risiko terseut sejalan dengan tingginya risiko pasar keuangan, yaitu dari pembiayaan pasar uang turun, khususnya obligasi. Namun demikian, di sisi lain, sektor rumah tangga dan korporasi menunjukkan perlambatan. Namun perlambatan tersebut mempengaruhi stabilitas sistem keuangan. Perlambatan sektor rumah tangga, ditunjukkan dari perlambatan kredit rumah tangga di perbankan. Sementara di sektor korporasi mencatat perlambatan kredit dan peningkatan non performing loan (NPL) sebagai dampak dari perlambatan korporasi dan rendahnya daya beli masyarakat. Sementara itu, Pemerintah optimistis pertumbuhan ekonomi pada periode April hingga Juni mendatang akan meningkat ketimbang realisasi di kuartal sebelumnya. Pemerintah menargetkan pertumbuhan ekonomi pada kuartal-II 2016 mencapai lebih dari 5%. Menteri Koordinator Perekonomian mengatakan, langkah utama yang dilakukan pemerintah untuk memulihkan perekonomian yakni dengan memperbaiki iklim investasi di dalam negeri. Sebab itu, pemerintah akan terus memantau pengimplementasian paket kebijakan jilid pertama hingga ke-12 yang telah dikeluarkan sejak September lalu serta penyiapan infrastruktur dasar. Dari global, pasar saham dunia stabil pada hari Jumat karena para trader berhati-hati menjelang pidato kepala bank sentral AS Janet Yellen yang bisa menjelaskan lebih lanjut tentang kenaikan suku bunga datang. Dari regional, indeks patokan Tokyo melonjak Senin, berakhir di atas 17.000 poin untuk pertama kalinya dalam satu bulan karena yen melemah dan berharap pemerintah akan menunda kenaikan pajak konsumsi saham bertenaga tinggi. Indeks Nikkei 225 ditutup naik 233,18 poin (1,39%) ke level 17.068,02. Sedangkan indeks Hang Seng ditutup naik sebanyak 52,62 poin (0,26%) ke level 20.629,39 dan indeks Shanghai Composite ditutup naik tipis sebanyak 1,4 poin (0.05%) ke level 2.822,45.Dari Eropa, saham-saham dibuka tentatif menguat.

MARKET VIEW

Janet Yellen mengisyaratkan bahwa kenaikan suku bunga kemungkinan akan tepat dalam beberapa bulan ke depan jika datadata ekonomi menunjukkan peningkatan. Yellen juga menambahkan dalam menaikkan suku bunga dilakukan secara bertahap dan berhatihati. The Fed akan menghindari menaikan suku bunga dengan cepat karena berpotensi memicu pelambatan ekonomi. Kendati, pertumbuhan ekonomi AS menunjukkan kemajuan yang bagus dalam pemulihan yang berjalan lambat sejak krisis finansial. Yellen juga menggaris bawahi pasar tenaga kerja AS yang dekat dengan full employment. Komentar dari Yellen tersebut melengkapi pernyataan dari beberapa pejabat The Fed yang memberikan indikasi suku bunga akan naik. Optimis kenaikan suku bunga, kembali terlontar oleh Presiden Federal Reserve St. Louis James Bullard mengatakan pasar global tampaknya sangat siap menyambut kenaikan bunga acuan the Fed musim panas ini, meskipun ia tidak menyebut kapan tanggal kebijakan ini dikeluarkan. Optimisme Bullard, seiring ekspektasi atas GDP AS yang akan terjadi di kuartal dua ini. Komentar kepala bank sentral Amerika yang menyebutkan suku bunga segera dinaikkan telah mendorong nilai tukar dollar AS, hal ini menyebabkan harga minyak tertekan di pasar Asia. Penguatan greenback membuat minyak yang dihargakan dalam dollar menjadi lebih mahal bagi pemegang mata uang lainnya, sehingga menekan permintaan dan mengganggu harga. Sementara itu, Iran menegaskan tak memiliki rencana untuk bergabung dengan agenda pembekuan output yang diserukan produsen minyak mentah utama lainnya setelah kembali ke pasar. Selain itu, ekspektasi kenaikan fed fund rate, yang dapat mendorong apresiasi dolar AS terhadap mata uang utama negara lainnya, dapat memicu potensi tekanan bagi pasar saham global, termasuk dampaknya bagi IHSG. Pasar juga diberatkan oleh kondisi dari perekonomian Jepang. Kondisi perekonomian negara ini masih memperlihatkan perlambatan. Penjualan retail Jepang turun di bulan April untuk dua bulan beruntun, meningkatkan argumen bahwa kenaikan pajak penjualan yang dijadwalkan akan dilaksanakan pada tahun depan harus ditunda. Penjualan retail di Jepang turun 0.8% di bulan April dari setahun yang lalu, sedikit lebih baik dari perkiraan untuk penurunan sebesar 1.2%. Itu menandai penurunan tercepat sejak Maret 2015. Perdana Menteri Shinzo Abe akan menunda kenaikan pajak hingga dua sampai tiga tahun, karena khawatir bahwa langkah tersebut dapat mendorong turun belanja konsumen dan kemungkinan akan kembali mendorong deflasi. Pelaku pasar akan mencermati pertemuan Organisasi Negara Eksportir Minyak (OPEC) yang berlangsung 2 Juni, di Wina, yang diharapkan bisa menyepakati upaya pengurangan kapasitas produksi. Jika hal ini menghasilkan kesepakatan, akan menjadi katalis positif bagi pasar saham global maupun Indonesia.

DISCLAIMER This report is compiled and contained from sources believed to be reliable, but its accuracy and completeness are not guaranteed. This is not a solicitation to buy or sell of any securities. None of PT. Valbury Asia Securities or their respective employees and agents makes any representation or warranty or accepts any responsibility or liability as to, or in relation to, the accuracy or completeness of the information and opinions contained in the report or opinions remaining unchanged after the issue thereof.

1

31 May 2016

31 May 2016

Telekomunikasi Indonesia (TLKM) melalui anak usahanya yakni PT Multimedia Nusantara, membeli 25% saham minoritas PT Administrasi Medika sebanyak 20.000 saham yaitu dari Shia Kok Fat 1.000 saham, Sofian Susanto 7.600 saham, Rafi Varma 3.800 saham dan PT Swadayanusa Kencana sebanyak 7.600 saham. Sebelumnya PT Administrasi Medika sudah memiliki 75% saham Administrasi Media dan kini sepenuhnya dimiliki PT Multimedia Nusantara. Admedika merupakan perusahaan third party administration di bidang kesehatan yang menyediakan solusi penghubung antara perusahaan asuransi, rumah sakit dan penyedia layanan kesehatan sejenis serta pasien. Kelompok bank BUMN tengah mengkaji rencana merevisi target pertumbuhan kredit di semester II 2016, karena ada potensi kenaikan permintaan kredit pada segmen ritel seperti kredit pemilikan rumah (KPR) dan usaha mikro, kecil dan menengah (UMKM). Sedangkan permintaan kredit segmen korporasi masih terjadi perlambatan. Bank Tabungan Negara (BBTN) ingin melakukan pertumbuhan kredit yang lebih menantang dengan menaikkan pertumbuhan kredit di semester II. Alasan revisi ke atas kredit tersebut karena BTN menilai permintaan kredit akan lebih bagus di semester II 2016. Bank Rakyat Indonesia (BBRI) berencana untuk revisi target kredit ke atas menjadi sekitar 16% di semester II 2016 dari target pertumbuhan kredit13%-15% di semester I 2016 apabila terjadi ekses likuiditas. BBRI menilai ada potensi kenaikan kredit sebesar 1% dengan syarat ada tambahan likuiditas. Sementara Bank Negara Indonesia (BBNI) akan memanfaatkan sisa waktu untuk memutuskan merevisi target kredit atau tidak di semester II 2016. BBNI menargetkan pertumbuhan kredit sebesar 15%-17% di tahun 2016. Permintaan kredit paling banyak berasal dari konstruksi untuk proyek-proyek infrastruktur. Bank Negara Indonesia (BBNI) dan Pemerintah Kabupaten Bojonegoro, Jatim, membentuk pola kemitraan untuk menarik minat investasi di kawasan ini, yang nantinya bisa menjadi proyek percontohan untuk diterapkan di daerah lain. BNI memberikan kemudahan dalam penyaluran kredit investasi yang dibutuhkan dan disertai dengan kemudahan pengurusan izin investasi serta kelengkapan infrastruktur yang disiapkan oleh Pemerintah Kabupaten Bojonegoro. Kresna Graha Investama (KREN) melalui anak usahanya yakni PT Digital Artha Media (DAM) menargetkan jumlah pengguna layanan uang elektronik (E-Cash) akan mencapai 20 juta-27 juta pada tahun 2017 dan sekitar 5 juta User pada tahun 2016. Untuk mencapai target itu salah satunya dengan menggandeng beberapa perusahaan untuk menggunakan produk DAM. Ada beberapa perusahaan yang berminat untuk bekerja sama dalam hal pelayanan elektronik dengan DAM. Namun DAM saat ini masih melakukan seleksi puluhan perusahaan tersebut. Dalam pengembangan e-commerce atau e-Cash, perseroan sudah melakukan kerja sama dengan Sinar Mas Land dan Perumnas. Kerja sama dengan Sinar Mas Land akan direalisasikan pada Juli, sedang dengan Perumnas pada Agustus. Anak usaha Kresna Graha Investama (KREN) yakni PT Digital Artha Media (DAM) telah menandatangani Perjanjian Kerja Sama dengan Perumnas. Kerja sama tersebut dalam rangka menyediakan suatu solusi pembayaran yang mumpuni dan modern, tapi memiliki fleksibilitas yang tinggi untuk para penghuni rumah susun sewa (rusunawa). Cowell Development (COWL) menargetkan penjualan pada tahun 2016 akan mengalami peningkatan sebesar 15% menjadi Rp

670,75 miliar. Perseroan mengharapkan memperoleh nilai pra penjualan (marketing sales) sebesar Rp 1,3 triliun. Hingga kuartal I 2016 perseroan membukukan marketing sales sekitar Rp 300 miliar dan revenue Rp 135,20 miliar. Cowell Development (COWL) menganggarkan belanja modal (capital expenditure/capex) tahun 2016 sebesar Rp 800 miliar. Dana itu akan dipergunakan untuk mendukung bisnis perusahaan di bidang properti yaitu untuk 4 proyek yang saat ini tengah berjalan. Keempat proyek itu adalah The Oasis Cikarang, Lexington Residence di Jakarta Selatan, Borneo Paradiso di Balikapapan, serta penyelesaian pembangunan LaVerde di Serpong. Sekitar 40% dari dana capex atau sekitar Rp 320 miliar akan dianggarkan untuk proyek The Oasis Cikarang, sebesar 20% dana atau Rp 160 miliar akan dipergunakan untuk proyek Borneo Paradiso di Balikpapan serta sisanya -bagi untuk penyelesaian proyek Lexington dan Laverde. Sumber pendanaan capex 2016 sekitar 70% akan berasal dari pinjaman perbankan dan 30% dari kas internal perseroan. Tahun lalu perseroan masih memiliki fasilitas kredit Rp 163 juta dari bank QNB Kesawan (BKSW). Cowell Development (COWL) akan memfokuskan pengembangan bisnis ke pembangunan hunian tapak (landed houses) pada 2016. Segmen yang disasar sepanjang tahun ini adalah menengah dan menengah bawah. Perseroan tengah menyelesaikan rancangan desain untuk proyek kawasan hunian baru di Jakarta dan Bogor. Hunian mixed use ini akan diluncurkan pada kuartal IV-2016. COWL akan fokus ke middle class dengan kisaran harga di bawah Rp 500 juta per unit. Intiland Development (DILD) masih memantau pemulihan ekonomi dan situasi pasar untuk meluncurkan dua proyek baru, melengkapi dua proyek lainnya yang telah diluncurkan terlebih dahulu. Sepanjang tahun ini, perseroan terus mengembangkan klaster lanjutan dari proyek yang sudah ada. Northcliff Capital Ltd, perusahaan pengelola dana asal Singapura, menyiapkan dana sebesar USD 200 juta untuk membiayai proyek properti dan gas milik Ratu Prabu Energi (ARTI). Nortcliff melalui mitranya di Indonesia, yaitu Simasindo, menjalin kerja sama dengan ARTI untuk mendanai sejumlah proyek properti di kawasan TB Simatupang. Northcliff Capital juga akan menggarap bisnis migas dan jasa pertambangan karena ARTI memiliki pengalaman yang kuat di industri tersebut. Ratu Prabu Energi (ARTI) berencana mendorong pendapatan dari bisnis properti dengan meluncurkan proyek apartemen pada kuartal II/2016. Hal ini dilakukan seiring tren pendapatan dari bisnis minyak dan gas yang mengalami penurunan. Modern Internasional (MDRN) membukukan penjualan Rp 1,22 triliun per Desember 2015, turun dibandingkan sebelumnya yang sebesar Rp 1,43 triliun. Rugi tahun berjalan yang dapat didistribusikan ke entitas induk mencapai Rp 58,42 miliar dari sebelumnya mencatatkan laba tahun 2014 yang sebesar Rp 41,45 miliar. Catur Sentosa Adiprana (CSAP) membutuhkan modal guna ekspansi usaha sekitar Rp2,5 triliun yang akan digunakan pada 2017 hingga 2020, dimana sekitar 90% alokasi dana untuk pengembangan bisnis ritel dan bahan bangunan modern. Perseroan akan ekspansif di bisnis ritel Mitra10, dimana pada 2020 diperkirakan telah terdapat 50 toko atau terdapat penambahan 26 toko mulai dari 2017.


2

31 May 2016

31 May 2016

Catur Sentosa Adiprana (CSAP) menargetkan perolehan dana sebesar Rp 492 miliar dari rights issue. Harga pelaksanaan ditetapkan sebesar Rp 425 per saham. Sebesar 80% dana rights issue akan digunakan untuk membangun lima toko Mitra10, yaitu ritel modern bahan bangunan dan home improvement. Sisanya untuk segmen distribusi. Sementara itu, sekitar 20% dana rights issue akan digunakan untuk membiayai belanja modal perseroan berupa penambahan gudang di beberapa provinsi, serta modal kerja yaitu pembelian persediaan barang. Adapun rights issue dilakukan maksimal sebanyak 1,15 miliar saham atau sekitar 40% dari modal disetor dengan rasio 5:2. Trisula International (TRIS) melakukan penjualan 2 bidang tanah dan bangunan yang terletak di Kompleks Pergudangan Bandara Mas Blok A.2/1 seluas total 745 m2 di Tangerang kepada Chitose International (CINT) dengan nilai transaksi Rp 7.170.000.000. Dana hasil penjualan tanah dan bangunan ini akan digunakan untuk membangun kantor dan gudang baru.


3

31 May 2016

COMMODITIES

DUAL LISTING

Description

Price (USD)

Crude Oil (US$)/Barrel Natural Gas (US$)/mmBtu Gold (US$)/Ounce Nickel (US$)/MT Tin (US$)/MT Coal (NEWC) (US$)/MT* Coal (RB) (US$)/MT* CPO (ROTH) (US$)/MT CPO (MYR)/MT Rubber (MYR/Kg) Pulp (BHKP) (US$)/per ton

Change

49.49 2.16 1209.42 8420.00 16200.00 53.20 55.10 677.50 2602.50 689.50 685.78

Description

Price (USD)

TLKM (US) ANTM (GR)

0.16 -0.01 3.85 25.00 350.00 -9.20 -8.26 10.00 6.00 4.00 -0.61

Price (IDR)

56 0.03

19,045 456

Change (IDR) 14 76

*weekly

GLOBAL INDICES VALUATION Country USA USA ENGLAND CHINA CHINA HONG KONG INDONESIA JAPAN MALAYSIA SINGAPORE

Indices DOW JONES INDUS. NASDAQ COMPOSITE FTSE 100 INDEX SHANGHAI SE A SH SHENZHEN SE A SH HANG SENG INDEX JAKARTA COMPOSITE NIKKEI 225 KLCI STRAITS TIMES INDEX

Change

Price

%Day

17873.22 4933.51 6270.79 2954.32 1881.61 20629.39 4836.04 17068.02 1629.87 2796.75

0.25 0.65 0.08 0.05 -0.46 0.26 0.44 1.39 -0.45 -0.21

FOREIGN EXCHANGE Description USD/IDR EUR/IDR JPY/IDR SGD/IDR AUD/IDR GBP/IDR CNY/IDR MYR/IDR KRW/IDR

Change 53.00 17.34 0.23 7.95 20.39 49.12 -0.40 -18.29 -0.08

2015E

2.57 -1.48 0.46 -20.25 -22.10 -5.86 5.29 -10.33 -3.70 -2.98

16.67 18.31 16.89 12.85 25.60 11.25 15.31 16.81 16.00 12.61

2016F

2015E

14.82 15.62 14.47 11.34 20.78 10.20 13.26 15.29 14.76 12.03

2016F

3.04 3.43 1.75 1.35 2.90 1.04 2.26 1.44 1.64 1.07

2.90 3.14 1.70 1.23 2.61 0.99 2.05 1.35 1.55 1.02

Market Cap (USD Bn) 5,323.3 7,759.5 1,575.9 3,631.1 2,940.9 1,676.4 377.2 2,748.7 234.4 283.6

Description 1000 IDR/ USD EUR / USD JPY / USD SGD / USD AUD / USD GBP / USD CNY / USD MYR / USD 100 KRW / USD

Rate (USD) 0.07 1.11 0.01 0.72 0.72 1.46 0.15 0.24 0.08

Change -0.0003 0.0009 0.0000 0.0009 0.0011 -0.0009 -0.0004 -0.0023 -0.0009

INTERBANK LENDING RATE

Country US Indonesia Euro Japan England China

Rate (%) 0.50 6.75 0.00 0.10 0.50 4.35

INDONESIAN ECONOMIC INDICATORS Description Inflation YTD % Inflation YOY % Inflation MOM % Foreign Reserve (USD) GDP (IDR Bn)

%YTD

PBV (X)

FOREIGN EXCHANGE Rate (IDR) 13,640.00 15,204.24 122.99 9,884.92 9,813.03 19,956.82 2,071.92 3,313.49 11.44

CENTRAL BANK RATE Description FED Rate (%) BI Rate (%) ECB Rate (%) BOJ Rate (%) BOE Rate (%) PBOC Rate (%)

PER (X)

April-16 0.16 3.60 -0.45 107.71 Bn 2,947,620.20

Description JIBOR (IDR) LIBOR (GBP) SIBOR (USD) D TIBOR (YEN) Z TIBOR (YEN) SHIBOR (RENMINBI)

Country Indonesia England Singapore Japan Japan China

Rate (%) 6.07 0.51 0.17 0.03 0.03 2.85

SBI March-16 0.62 4.45 0.19 107.54 Bn 2,945,028.50

Description SBI (9M) SBIS (9M) SBI (12M) SBIS (12M)

Rate (%) 6.60 6.60 6.75 6.75


4

31 May 2016

BUSINESS & ECONOMIC CALENDAR Date 31 May 31 May 31 May 31 May 31 May 31 May 31 May 01 Jun 01 Jun

Agenda US Personal Income US Personal Spending US PCE Deflator MoM US PCE Deflator YoY US PCE Core MoM US PCE Core YoY US Consumer Confidence Index Indonesia CPI YoY Indonesia CPI MoM

Expectation Tetap 0.4% Naik menjadi 0.7% dari 0.1% Naik menjadi 0.3% dari 0.1% Naik menjadi 1.1% dari 0.8% Naik menjadi 0.2% dari 0.1% Tetap 1.6% Naik menjadi 96.2 dari 94.2 Turun menjadi 3.30% dari 3.60% Naik menjadi 0.20% dari -0.45%

Ket: (*) US Time (^) Tentative

LEADING MOVERS Stock

LAGGING MOVERS Price

BBRI IJ BMRI IJ BBCA IJ SMMA IJ HMSP IJ ASII IJ BBNI IJ UNTR IJ BDMN IJ AKRA IJ

Change (%)

10625 9275 13200 7000 96000 6750 4720 14325 3160 6300

Index pt

2.16 2.49 1.54 7.69 0.63 0.75 1.94 3.06 3.95 4.56

Stock

5.18 4.90 4.60 2.99 2.63 1.91 1.57 1.49 1.07 1.03

Price

TLKM IJ GGRM IJ ICBP IJ UNVR IJ SCMA IJ CPIN IJ INDF IJ MNCN IJ LPPF IJ NISP IJ

Change (%)

3700 70000 15925 43725 3380 3510 7000 2150 18650 1270

Index pt

-1.60 -1.86 -2.30 -0.63 -1.74 -1.40 -1.06 -1.83 -0.80 -2.31

-5.70 -2.40 -2.06 -1.98 -0.83 -0.77 -0.62 -0.54 -0.41 -0.32

UPCOMING IPO'S Company PT Cikarang Listrindo PT Sillo Maritime Perdana PT Buyung Poetra Sembada

Business Power Producer Shipping Transportation Consumer

IPO Price (IDR) 1430-1970

Issued Shares (Mn) 2,555.02

117-140 420-500

Offering Date

Listing

07-08 Jun’16

14 Jun’16

600.00

08-10 Jun’16

16 Jun’16

710.00

TBA

TBA

Underwriter Indo Premier, Deutsche Bank, Citigroup, UBS Lautandhana Securindo, UOB Kay Hian Securities Bahana Securities


5

31 May 2016 31 May 2016

DIVIDEND Stock

DPS (IDR) 23.00 3.20 3.00 320.00 $0.0076 $0.0006 95.00 14.67 40.00 35.00 17.66 10.00 5.00 0.90 37.00 427.30 11.90

MAYA MTLA SDPC SONA EKAD TOBA ASRM BBMD TOTL DVLA SSMS INCI EPMT PGLI KINO LPPF PUDP

Status Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend

CUM Date 30 May-16 30 May-16 30 May-16 31 May-16 27 May-16 31 May-16 01 Jun-16 01 Jun-16 01 Jun-16 01 Jun-16 01 Jun-16 01 Jun-16 01 Jun-16 01 Jun-16 01 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16

Ratio 283:249 4:1 TBA 5:3 36:145 2:49 5:1 84:25 1000:256

EXC. Price (IDR) 526.00 TBA 5700-8560 TBA 480.00 101.00 185.00 240.00 200-225

EX Date 31 May-16 31 May-16 31 May-16 01 Jun-16 30 May-16 01 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 03 Jun-16 03 Jun-16

Recording 02 Jun-16 02 Jun-16 02 Jun-16 03 Jun-16 31 May-16 03 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 06 Jun-16 07 Jun-16 07 Jun-16

Payment 21 Jun-16 24 Jun-16 21 Jun-16 24 Jun-16 17 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 24 Jun-16 23 Jun-16 24 Jun-16 29 Jun-16 24 Jun-16

CORPORATE ACTIONS Stock BNLI AALI BLTZ ACST RMBA AKKU BHIT BINA BEKS

Action Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue

CUM Date 26 May’16 30 May’16 01 Jun’16 08 Jun’16 09 Jun’16 29 Jun’16 01 July’16 10 July’16 05 Aug’16

EX Date 27 May’16 31 May’16 02 Jun’16 09 Jun’16 10 Jun’16 30 Jun’16 11 July’16 11 July’16 08 Aug’16

Trading Period 02 Jun – 08 Jun’16 06 Jun – 10 Jun’16 08 Jun – 14 Jun’16 15 Jun – 21 Jun’16 16 Jun – 22 Jun’16 13 Jul – 19 Jul’16 15 Jul – 28 Jul’16 15 Jul – 21 Jul’16 12 Aug – 22 Aug’16

GENERAL MEETING Emiten CMNP SMDM TRUS APLI TMPO SMSM KLBF MRAT SCCO ASBI FORU JECC SSIA INDS JKON TBMS INTD TRIM ICON GDST JPRS BTON ASJT SMAR LSIP

AGM/EGM RUPST RUPST RUPST/LB RUPST/LB RUPST RUPST RUPST RUPST/LB RUPST RUPST/LB RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST/LB RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST/LB RUPST RUPST/LB RUPST

Date 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 31-May-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 01-Jun-16 02-Jun-16 02-Jun-16 02-Jun-16 02-Jun-16 02-Jun-16 02-Jun-16

Agenda


6

31 31 May 2016 May 2016

ADHI

TRADING BUY

S1

R1

2550

2610

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Down 2,969.23 3,000 2,969.23

ADHI

S2

2490

Closing Price

R2

2670

2,776.03 2,800 2,580 2,580 2,580 2,600 2,570 2,545.75 2,542 2,400 2,516.25

2580  MACD line dan signal line indikasi positif  Stochastics fast line & slow indikasi positif

2,420 2,420 2,420 2,200

 Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

 RSI berada dalam area overbought  Harga berada dalam area netral Prediksi

 Trading range Rp 2550-Rp 2610

Posisi 56.55 10.07 32.38 2546 2542

AKRA

TRADING BUY

S1

R1

6100 5775

Closing Price

Ulasan

November December 2016 February March April ADHI - Stochastic %D(6,3,3)= 77.75, Stochastic %K= 79.92, OverboughtLevel = 80.00, OversoldLevel = 20.00

 Entry Rp 2580, take Profit Rp 2610

Indikator Stochastics MACD True Strength Index (TSI) Bollinger Band (Mid) MA5

S2

2,000

R2

Sinyal Positif Positif Positif Positif Positif

6425

May

ADHI - MACD(5,3)= -13.00, Signal() = -9.64

= 32.38, Volume() = 15,136,300.00 ADHI - TSI(3,5,3)

ADHI - William's %

R(14)= -20.00, Volume()= 15,136,300.00

Created with AmiBroker - advanced charting and technical analysis software. http://www.amibroker.com

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Down

AKRA Downward Sloping Channel Bullish Breakout

6750

8,500

6300

8,000

 MACD line dan signal line indikasi positif

7,500

 Stochastics fast line & slow indikasi positif

7,080.86 7,000 6,300 6,300 6,300 6,500 6,250

 Candle chart indikasi potensi rebound  RSI berada dalam area netral  Harga berada dalam area upper band

Prediksi

80 79.9206 79.9206 90.0 80.0 77.7513 70.0 60.0 50.0 77.7513 40.0 30.0 20.0 20 10.0 30.0 20.0 -9.64275 10.0 0.0 -10.0 -13.0043 -20.0 15,136,300 -30.0 -40.0 32.3791 80.0 60.0 40.0 20.0 21.7039 0.0 -20.0 -40.0 0.00000 -60.0 15,136,300 -80.0 -20


November December 2016 February March April AKRA - Stochastic %D(6,3,3) = 29.15, Stochastic %K= 43.68, Overbought Level = 80.00, OversoldLevel = 20.00



Posisi 37.86 1.64 12.04 6136 6045


AKRA - MACD(5,3)= -40.76, Signal() = -10.86

AKRA - TSI(3,5,3)= 12.04, Volume() = 8,867,000.00

AKRA - William's % R(14) = -25.81, Volume() = 8,867,000.00

May

6,136.25 6,114.06 6,000 6,114.06 6,087.5 6,045 5,925 80 100.0 5,683.33 43.6752 90.0 80.0 70.0 5,683.33 60.0 43.6752 50.0 40.0 30.0 29.15 20.0 10.0 29.15 120.0 -10.8561 60.0 20 0.0 -40.7624 -60.0 -120.0 -180.0 8,867,000 80.0 12.0429 60.0 40.0 20.0 0.0 0.00000 -20.0 -40.0 8,867,000 -60.0 -4.67479 -80.0 -25.8065



31 31 May 2016 May 2016

RALS

TRADING BUY

S1

770

R1

860

S2

680

R2

950

Closing Price

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Up 825 825 840.0 825

RALS Downward Sloping Channel

825

787 780.0 746.25

 MACD line dan signal line indikasi positif

 RSI berada dalam area overbought

720.0 709 700 695.714 660.0 695.714 658.668 650 643.333 600.0 643.333

 Harga berada dalam area upper band

540.0

 Stochastics fast line & slow indikasi positif  Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

Prediksi


November December 2016 February March April RALS - Stochastic %D(6,3,3) = 93.11, Stochastic %K= 91.37, OverboughtLevel = 80.00, OversoldLevel = 20.00



Posisi 93.30 19.06 85.66 709 787

SMRA

TRADING BUY

S1

R1

1565


1610

May

RALS - MACD(5,3)= -18.69, Signal() = -17.99

RALS - TSI(3,5,3)= 85.66, Volume() = 19,407,500.00

RALS - William's % R(14) = -7.89, Volume()= 19,407,500.00


Trend Grafik

Major

Down

Minor

Up 1,617.89 1,617.89 1,800 1,585 1,585 1,700 1,585 1,585 1,600 1,578 1,566.25 1,500 1,485.75

SMRA Downward Sloping Channel

S2

1520

Closing Price

R2

1655

1585  MACD line dan signal line indikasi negatif  Stochastics fast line & slow indikasi negatif

Ulasan

1,400 1,370 1,359.75 1,300


1,247.67 1,200 1,247.67

 RSI berada dalam area overbought  Harga berada dalam area upper band Prediksi

1,100


%K , Stochastic2016 November December %D(6,3,3) = 90.29 SMRA - Stochastic



Posisi 90.93 17.51 46.53 1486 1578

93.1068 93.1068 91.3709 100.0 90.0 91.3709 80.0 70.0 60.0 80 50.0 40.0 30.0 20.0 20 10.0 0.0 12.0 6.0 0.0 -17.9909 19,407,500 -6.0 -12.0 -18.0 -18.6855 85.6602 80.0 80.3688 60.0 40.0 20.0 0.0 0.00000 -20.0 -40.0 19,407,500 -60.0 -7.89474

Sinyal Negatif Negatif Positif Positif Positif

SMRA - MACD(5,3)

SMRA -

, Oversold Level = 80.00 = 86.49, Overbought February March

= -10.12, Signal() = -13.57

, Volume() = TSI(3,5,3)= 46.53

14,397,000.00

SMRA - William's % R(14) = -13.73, Volume()= 14,397,000.00

20.00 Level = April

May

1,000 90.2889 90.2889 86.4927 100.0 90.0 86.4927 80.0 70.0 60.0 80 50.0 40.0 30.0 20.0 20 10.0 40.0 30.0 -10.1205 20.0 10.0 0.0 -10.0 -13.569 -20.0 14,397,000 -30.0 -40.0 -50.0 47.7918 80.0 60.0 46.5317 40.0 20.0 0.0 -20.0 0.00000 -40.0 -60.0 14,397,000 -80.0 -13.7255



31 31 May 2016 May 2016

INAF

TRADING BUY

S1

880

R1

1025

S2

735

R2

1170

Closing Price

Trend Grafik

Major

Up

1,000 1,000

Minor

Up 1,000 965 965 1,000 965 932.5 900 923 868.75 800

INAFAscending Triangle

965  MACD line dan signal line indikasi negatif

700 679 679 600 665

 Stochastics fast line & slow indikasi positif

562.958 500


Ulasan

 RSI berada dalam area oversold

400

 Harga berada dalam area upper band

300 200

Prediksi



Posisi 74.66 7.82 1.76 869 923

CEKA

TRADING BUY

S1

R1

S2

1085 990

Closing Price

November December 2016 February March April INAF- Stochastic %D(6,3,3) = 15.57, Stochastic %K= 26.87, OverboughtLevel = 80.00, Oversold Level = 20.00


R2

Sinyal Positif Negatif Positif Positif Positif

1180

INAF- MACD(5,3)= -4.94, Signal() = -0.44

INAF - TSI(3,5,3)= 1.76, Volume() = 122,092,896.00

INAF- William's % R(14) = -12.50, Volume()= 122,092,896.00


Trend Grafik

Major

Up

Minor

Up

Channel CEKA Upward Sloping

1275

1,549.17 1,600 1,549.17 1,245 1,400 1,138.13 1,130 1,200 1,130 1,130 1,120 1,000 962.5

1130  MACD line dan signal line indikasi negatif  Stochastics fast line & slow indikasi positif

Ulasan

100 80 100.0 90.0 26.8747 80.0 70.0 60.0 26.8747 50.0 40.0 30.0 20.0 20 10.0 0.0 -0.436211 15.572 10.0 0.0 -4.93547 -10.0 15.572 -20.0 -30.0 -40.0 -50.0 122,092,896 100.0 80.0 1.76484 60.0 40.0 20.0 0.0 1.12781 -20.0 -40.0 -60.0 122,092,896 -80.0 0.00000 -12.5

May

873.75 800 873.75 795 763.364 600

 Candle chart indikasi sinyal positif  RSI berada dalam area netral  Harga berada dalam area upperband

400

Prediksi

 Trading range Rp 1085-Rp 1180 November December 2016 February March April CEKA - Stochastic %D(6,3,3) = 38.18, Stochastic %K= 21.72, OverboughtLevel = 80.00, OversoldLevel = 20.00



Posisi 76.76 24.82 15.87 963 1120

Sinyal Positif Negatif Positif Positif Positif

CEKA - MACD(5,3)= -4.18, Signal() = -7.51

CEKA - TSI(3,5,3)= 15.87, Volume() = 283,500.00

CEKA - William's % R(14) = -23.71, Volume() = 283,500.00

May

200 80 100.0 38.1755 80.0 60.0 38.1755 40.0 21.7196 20.0 0.0 21.7196 -4.18167 10.0 0.0 20 -7.51307 -10.0 -20.0 -30.0 -40.0 -50.0 283,500 -60.0 24.6354 80.0 60.0 40.0 20.0 15.8683 0.0 -20.0 -40.0 0.00000 -60.0 283,500 -80.0 -23.7113



31 May 2016 31 May 2016

THESE RECOMMENDATIONS ARE BASED ON TECHNICAL AND ONLY INTENDED FOR ONE DAY TRADING Price Entry

Exit

MACD

Indicators Stoc*

14925 1485 1940

14925 1485 1940

15250 1465 2010

14650 1420 1860

14850 1465 1910

15050 1510 1960

15250 1555 2010

Positif Negatif Positif

Positif Negatif Positif

Positif Positif Positif

16650 1760 2025

14500 1405 1825

Trading Sell 6675 PTBA 695 ADRO Trading Sell 1405 MEDC Trading Sell Trading Sell 1675 INCO 670 ANTM Trading Sell Trading Sell 670 TINS Basic Industry and Chemicals Trading Buy 930 WTON Trading Buy 9125 SMGR Trading Buy 16650 INTP Trading Buy 1095 SMCB

6675 695 1405 1675 670 670

6625 690 1385 1655 660 660

6500 675 1325 1605 635 640

6625 690 1385 1655 660 660

6750 705 1445 1705 685 680

6875 720 1505 1755 710 700

Negatif Negatif Negatif Negatif Negatif Negatif

Negatif Negatif Negatif Negatif Negatif Negatif

Positif Positif Negatif Positif Positif Positif

7800 770 1795 2010 780 910

6125 655 1345 1490 625 620

930 9125 16650 1095

960 9275 17075 1215

900 8975 16250 945

920 9075 16525 1035

940 9175 16800 1125

960 9275 17075 1215

Positif Positif Positif Positif



1010 10800 20800 1295

875 8675 15525 965

6750 740

6750 740

7025 725

6425 685

6625 725

6825 765

7025 805

Positif Negatif

Positif Negatif

Positif Negatif

7850 825

6000 660

7000 70000 43725 1415

7000 70000 43725 1415

7200 69475 44175 1445

6825 67950 43275 1385

6950 69475 43575 1405

7075 71000 43875 1425

7200 72525 44175 1445

Positif Negatif Positif Negatif

Negatif Negatif Positif Positif

Positif Negatif Positif Positif

7300 74400 47300 1420

6800 64200 42350 1295

Property, Real Estate and Building Construction Trading Buy 1820 1820 BSDE Trading Buy 3690 3690 PTPP Trading Buy 2440 2440 WIKA Trading Buy 2580 2580 ADHI Trading Buy 2590 2590 WSKT

1855 3750 2470 2610 2650

1780 3430 2370 2490 2450

1805 3590 2420 2550 2550

1830 3750 2470 2610 2650

1855 3910 2520 2670 2750

Positif Positif Positif Positif Positif



2005 3840 2765 2910 2620

1695 3300 2200 2420 2130

Infrastructure, Utilities and Transportation Trading Buy 2480 PGAS Trading Sell 5300 JSMR Trading Buy 6600 ISAT Trading Buy 3700 TLKM

2480 5300 6600 3700

2520 5275 6800 3850

2400 5175 6350 3580

2460 5275 6500 3670

2520 5375 6650 3760

2580 5475 6800 3850


Negatif Negatif Positif Negatif


2775 5525 6825 3800

2170 5200 6125 3350

9275 10625 4720 13200 1715

9375 10725 4770 13350 1740

8925 10175 4550 12700 1650

9150 10450 4660 13025 1695

9375 10725 4770 13350 1740

9600 11000 4880 13675 1785


Positif Negatif Positif Positif Positif


10000 10925 5100 13300 1885

8650 9525 4270 12775 1590

14325 1300

14550 1275

13350 1220

13950 1275

14550 1330

15150 1385

Positif Negatif

Positif Negatif

Positif Negatif

17100 1665

12550 1185

Ticker

Rec

Agriculture Trading Buy AALI Trading Sell LSIP SGRO Trading Buy

30-05-16

Support S2 S1

Resistance R1 R2

MA5*

1 Month High Low

Mining

Miscellaneous Industry Trading Buy ASII Trading Sell GJTL Consumer Goods Industry Trading Buy INDF GGRM Trading Sell Trading Buy UNVR Trading Buy KLBF

Finance Trading Buy 9275 BMRI Trading Buy 10625 BBRI Trading Buy 4720 BBNI Trading Buy 13200 BBCA Trading Buy 1715 BBTN Trade, Services and Investment Trading Buy 14325 UNTR Trading Sell 1300 MPPA


DAILY REPORT 31 Mei 2016

Recommend Documents