Forex Outlook GBPUSD 15.1. 2017
Ohlédnutí za minulým FX Outlookem V minulém FX Outlooku jsem se zaměřil na trh AUDUSD a napsal jsem, že:“… můj náhled na trh AUDUSD … neutrální…preferuji v nadcházejícím týdnu short obchody. S menšími pozicemi budu obchodovat i na stranu long. Pokud makro zprávy přinesou silný pohyb ceny proti mým klíčovým úrovním, tak budu obchodovat pouze s třetinovou velikostí pozice…“. Oproti mým očekáváním nepřinesla největší impuls makro data z Číny, ale projev Donalda Trumpa. Ten přinesl výraznější oslabení USD a pár AUDUSD díky tomu slušně posílil a po zbytek týdne svou sílu udržel. Ještě před středečním projevem D. Trumpa testovala cena do první rezistence z minulého FX Outlooku (0,7395 – 0,7410). Proti vstupu šla cena pouhý 1 pip a nabídla až 43 pipů ziskového potenciálu. Do druhé rezistence (0,7460 – 0,7475) cena testovala právě po projevu p. Trumpa. Jelikož pohyb ceny výše byl silný, tak jsem short obchod nebral. I přes silný cenový pohyb tato rezistence cenu zpomalila a nabídla menší korekci ceny směrem níže a ziskový potenciál až 31 pipů.
1 denní graf AUDUSD z minulého FX Outlooku se schématicky naznačeným vývojem ceny v uplynulém týdnu (zdroj: platforma Darwin 2, brokerská společnost Directa)
Můj aktuální náhled na trh AUDUSD je mírně nákupní.
Aktuální FX Outlook (GBPUSD) Tento týden se chci v FX Outlooku zaměřit na trh GBPUSD. Na něm byl začátek uplynulého týdne ve znamení výprodejů po víkendových prohlášeních týkajících se Brexitu. Toto téma stále přináší (a bude přinášet) volatilitu. Cena se díky tomu propadla až poblíž minimům po nočním flash crash z 6.10. Středeční oslabení USD ale páru GBPUSD pomohlo k růstu. Tento růst byl ale poměrně krátkodobý, když ho ve čtvrtek z větší části negovali prodejci. V nadcházejícím týdnu budou zveřejněna důležitá makro data jak z Velké Británie tak z USA. K tomu by měla vystoupit britská premiérka na téma Brexitu. Na trhu GBPUSD tedy očekávám zvýšenou volatilitu. Klíčové pro mě bude, zda nakupující udrží minima okolo 1,2040. Pokud ano, tak očekávám pokračování pohybu v aktuálním obchodním rozpětí (OR) mezi 1,2050 – 1,2750. Pokud dojde k razantnímu průrazu ceny pod 1,2050, tak se otevírá cesta k testu minim po flash crash z 6.10. a při jejich razantním průrazu pak dále níže s tím, že já mám v grafech první zásadní support až okolo 1,1600. Osobně se více přikláním k variantě, že cena bude pokračovat v pohybu ve stávajícím (OR).
GBPUSD pohledem velkých hráčů Z grafu níže je vidět, že zájem (Open interest) obchodníků o trh 6B (futures GBP) poslední 3 týdny vzrostl poté, co dosáhl nízkých hodnot podobných před referendem o Brexitu. Při podrobném pohledu na pozice velkých spekulantů je vidět, že za růstem Open interest posledních týdnů stojí jak otevírání nových short pozic, tak i otevírání nových long pozic. Nárůst shortů je ale větší a celkově tak přidává další kontrakty do již tak silně shortového trhu. Velcí spekulanti stále sází na hrozbu Brexitu a negativní dopady na GBP. Vstup nových long obchodníků ale nemohu ignorovat a budu sledovat, zda se v trhu udrží.
Optikou velkých spekulantů je můj náhled na trh 6B mírně prodejní.
1 týdenní vývoj pozic velkých hráčů na trhu 6B (futures GBP, zdroj: www.cftc.gov)
GBPUSD pohledem drobných spekulantů Na grafu níže je vidět, že pokles ceny v posledních 2 týdnech přilákal do trhu nové long obchodníky. V posledním týdnu vzrostl mírně i počet short kontraktů drobných spekulantů. Máme tedy podobnou situaci jako u velkých spekulantů v tom, že v posledním týdnu drobní spekulanti otevírali nové longy i shorty. Celkově je v trhu 6B větší počet short kontraktů drobných spekulantů. Tyto shorty tedy mohou být cílem pro velké hráče, aby se je snažili pohybem ceny výše vytlačit z trhu.
Optikou drobných spekulantů je můj náhled na trh GBPUSD mírně nákupní.
1 týdenní vývoj pozic drobných spekulantů na trhu 6B (futures GBP, zdroj: www.cftc.gov)
GBPUSD pohledem technické analýzy Při pohledu na trh GBPUSD optikou technické analýzy je v trhu dominantní dlouhodobá downtrendová linie. Ta má poměrně prudký sklon, což ve mně vyvolává drobné podezření. Nicméně v grafu mám platné pouze downtrendové linie, takže musím ctít downtrend. Jako významný prvek optikou TA vnímám také obchodní rozpětí (OR) vyznačené v grafu níže. Cena na jeho Low v uplynulém týdnu předvedla pěknou reakci nakupujících, což dává šanci tomu, aby pokračoval pohyb ceny do strany v tomto OR.
Hlavním motivem na trhu GBPUSD ale stále zůstává Brexit. Trh výrazně reaguje na makro zprávy, které s Brexitem souvisí a v takovém trhu ustupuje TA do pozadí. Důležitý projev na téma Brexit bud mít v nadcházejícím týdnu sama premiérka Mayová. Ta může dát výrazný impuls jak pro pohyb ceny výše, výhledově až zpět k horní hraně celého OR, stejně tak, jako impuls k proražení ceny směrem níže a potenciálně několika set pipovému pohybu. Optikou TA je můj náhled na trh GBPUSD mírně prodejní. V nadcházejícím týdnu preferuji obchody na stranu short v rezistencích uvedených níže. Longy považuji za velmi rizikové a jsem ochotný je zkoušet pouze s desetinou obvyklé pozice v supportech uvedených níže. Budu dávat velký pozor na makro zprávy jak z USA, tak z VB a na reakci trhu. V případě prudkého pohybu ceny proti mým klíčovým úrovním jsem připraven vůbec nevstupovat. Klíčové úrovně rezistence pro mě jsou: -
1,2250 – 1,2265
-
1,2320 – 1,2335
Klíčové úrovně supportu pro mě jsou: -
1,2050 – 1,2035
-
1,1900 – 1,1885
1 denní graf GBPUSD (zdroj: platforma Darwin 2, brokerská společnost Directa)
Přeji všem úspěšné obchody! BSc. Tomáš Kadeřávek
