DH DAILY RESEARCH THURSDAY, NOVEMBER 17, 2011 Indices
Previous Day: Pada penutupan perdagangan hari Rabu (16/11), IHSG menguat sebanyak 0,248 poin (0,01%) ke level 3814,090. Ada sebanyak 76 saham yang naik, 125 saham yang mengalami koreksi, dan 86 saham yang tidak bergerak. Total perdagangan hari ini sebanyak Rp 3,598 triliun. LQ45 naik sebanyak 0,330 poin (0,04%) ke level 678,516. Sektor-sektor perdagangan yang berada di zona hijau adalah sektor industri dasar menguat sebanyak 1,11%, sektor perdagangan naik 0,53%, dan sektor infrastruktur menguat 0,49%. Sedangkan, sektor-sektor perdagangan yang berada di zona merah adalah sektor keuangan melemah sebanyak 0,52%, sektor konstruksi melemah 0,43%, dan sektor pertambangan turun 0,28%. Foreign nett sell sebesar Rp 132,427 miliar. Indeks Komposit Shanghai turun 2,48%. Indeks Hang Seng turun 2,00%. Indeks Nikkei 225 melemah 0,92%. Indeks Straits Times turun 0,52%
Today’s Market: Pada perdagangan hari Kamis (17/11), indeks secara teknikal akan bergerak mixed dengan kecenderungan menguat pada kisaran 37803860. Pelemahan bursa regional yang dipicu oleh pernyataan Fitch rating mengenai Bank-bank US akan terkena dampak yang signifikan akibat European Debt Crisis, serta naiknya bond yields negara-negara Eropa memberikan sentimen terhadap indeks.
Top Technical Buys: ISAT, TLKM, INTP, GGRM
UNDERVALUED GEMS 2011: ROTI TP 3800 ICBP TP 5350
Follow us on twitter @research_sms
Level
Change
Composite
3814.09
0.248
Kompas100
868.251
0.354
LQ45
678.516
0.330
JII
533.046
1.106
MBX
1098.978
-0.303
DBX
528.366
1.379
Leading Movers LQ45
Price
% Change
DOID
650
3.17%
LPKR
670
3.08%
ISAT
5400
2.86%
CPIN
2625
1.94%
285
1.79%
UNSP Lagging Movers LQ45
Price
% Change
INCO
3400
-2.16%
MEDC
2425
-2.02%
BNBR
50
-1.96%
KLBF
3450
-1.43%
HRUM
7800
-1.27%
World Markets
Level
DOW JONES
11905.59
-190.57
NASDAQ
2639.61
-46.59
FTSE
5509.02
-8.42
NIKKEI
8419.62
-43.54
18960.90
-387.54
STRAITS TIMES
2807.44
-4.14
KLSE
1476.84
-0.38
HANG SENG
Commodities
Change
Price
Change
CRUDE OIL / BARREL
101.88
-0.71
COAL / MT
116.00
0.00
3.33
-0.02
1764.38
1.00
NICKEL / MT
18140.00
590.00
TIN / MT
21700.00
525.00
3254.00
70.00
NATURAL GAS / mmBtu GOLD / OUNCE
CPO (MYR) / MT
DH CORPORATE NEWS
•
•
•
•
•
•
PT Greenwood Sejahtera Tbk mematok harga saham perdananya (IPO) sebesar Rp 275-Rp 325 per saham. Perseroan berencana untuk melepas 35% sahamnya ke publik atau 3,338 miliar lembar saham. Adapun dana hasil IPO tersebut sekira 50% untuk pembelian lahan dalam rangka pengembangan proyek The City Center Batavia tahap dua, dan sekitar 30 persen untuk modal kerja yaitu untuk membiayai kegiatan konstruksi dan operasional perusahaan. Saat ini, jumlah aset perseroan tercatat Rp 1,26 triliun per Juli 2011, jumlah tersebut meningkat dibandingkan akhir Desember 2010 yang sebesar Rp 298 miliar. Masa book building rencananya dilakukan pada 16-25 November dan ditargetkan akan dicatat di BEI pada 15 Desember 2011. Perseroan juga menargetkan pendapatan perseroan dapat meningkat mencapai Rp 400 miliar pada 2012 dengan adanya projek baru yang digarap perseroan. (Positive) PT Adira Dinamika Multi Finance Tbk (ADMF) menawarkan kupon obligasi berkelanjutan I senilai Rp 2 triliun berkisar 7,25%-9,25%. Dana hasil emisi ini digunakan untuk pembiayaan kendaraan bermotor. Obligasi perseroan ini terdiri dari tiga seri yaitu seri A tenor dua tahun dengan kupon kisara 7,25%-8,25%, seri B tenor tiga tahun (7,5%8,75%), dan seri C bertenor lima tahun (8,25%-9,25%). Obligasi ini telah mendapatkan peringkat idea+ dari (Pefindo). Dana hasil emisi obligasi ini digunakan untuk menunjang pertumbuhan bisnis pembiayaan. Perseroan menunjuk penjamin pelaksana PT Standard Chartered Securities Indonesia, PT Mandiri Sekuritas, PT Indo Premier Securities, dan PT CIMB Securities Indonesia sebagai penjamin pelaksana emisi. Sedangkan, wali amanat diserahkan kepada PT Bank Negara Indonesia Tbk. Masa penawaran awal obligasi perseroan digelar pada 16-29 November. Sedangkan target pencatatan di bursa pada 19 Desember. (Positive) PT Berlian Laju Tanker Tbk (BLTA) sampai dengan 30 September 2011 berhasil mencatat laba bersih naik 311,79% menjadi US$ 181,27 juta, dibandingkan dengan periode yang sama pada tahun lalu sebesar US$ 44,02 juta. Kenaikan laba besih tersebut ditopang oleh konstribusi dari penghasilan lain-lain US$ 83,39 juta dari periode tahun lalu yang merugi US$ 113,88 juta. Adapun pendapatan usaha perusahaan angkutan laut kargo cair dan operator tanker kimia itu dilaporkan turun 1,65% pada periode JanuariSeptember 2011 menjadi US$ 486,42 juta, dari US$ 494,59 juta pada tahun lalu. (Positive) PT Astra Internasional Tbk (ASII) hingga Oktober 2011 membukukan penjualan mobil sebanyak 409,521 unit atau naik 17% dibandingkan dengan periode yang sama 2011. Perseroan pada Oktober 2011 membukukan penjualan sebesar 47.218 unit atau naik 2% dibandingkan penjualan bulan sebelumnya. Perseroan memprediksikan permintaan otomotif tetap akan tumbuh karena kontribusi konsumsi domestik yang kuat pada perekonomian Indonesia. Sehingga pada akhir tahun, penjualan mobil di Indonesia akan mencapai 870.000 unit atau naik 19% dibandingkan penjualan di 2010. (Positive) PT Alam Sutera Realty Tbk (ASRI) telah memulai pengembangan proyek kota mandiri Pasar Kemis, Tangerang. Pengembangan pertama berupa proyek residensial seluas 60 hectare. Pengembangan hunian tahap pertama ini menghabiskan investasi Rp 180 miliar. Dana tersebut seluruhnya dari kas internal perseroan. Pengembangan tahap pertama berdiri di atas lahan 28 hectare yang telah diluncurkan pada Oktober 2011. (Positive) PT Jasa Marga Tbk (JSMR) menargetkan memulai pelaksanaan konstruksi empat ruas jalan tol hingga akhir tahun ini. Konstruksi keempat tol tersebut senilai Rp 7,77 triliun. Keempat tol tersebut dapat dimulai menyusul hampir tuntasnya pembebasan lahan yang ditargetkan pada Desember. (Positive)
2
DH cpiI 280909 Kerja dulu ya om la gi ngu li Ya hxTLah Bisa tembus Lho
TRADING VIEW Thursday, November 17, 2011 These recommendations are more based on technical and just for one day trading RESEARCH DEPARTMENT By: Eddy Wijaya & Neeraj K (+6221-3925550) TICKER
RECOMMENDATION
PRICE
ENTRY
EXIT
S2
S1
R1
R2
EXPLANATION
AGRICULTURE AALI
Buy on Weakness
22500
22300
22750
22100
22300
22750
23000 Black spinning top
LSIP BWPT
Trading Buy
2300
2300
2350
2125
2250
2350
2400 Stoc osc : uptrend
Trading Sell
1160
1160
1150
1130
1150
1180
1210 Black spinning top
BANK & FINANCE BMRI
Buy on Weakness
7100
7000
7200
6900
7000
7200
7300 Long legged doji
BBRI
Buy on Weakness
6950
6850
7000
6750
6850
7000
7100 Stoc osc : Golden cross 4150 Three star doji
BBNI
Trading Sell
3900
3900
3850
3800
3850
4000
BBCA
Trading Sell
8050
8050
7950
7850
7950
8150
8400 Stoc osc : downtrend
BDMN
Speculative Buy
4775
4775
4825
4600
4700
4825
4900 White spinning top
BJBR
Trading Sell
980
980
970
920
970
1020
1040 Macd : downtrend
CONSUMER GOODS INDF
Hold
4950
4950
-
4850
4900
4975
GGRM
Trading Buy
62450
62450
63500
61000
61750
63500
64400 White spinning top
5050 Rsi : neutral
UNVR
Trading Sell
15850
15850
15700
15500
15700
16200
16350 Stoc osc : downtrend
MYOR
Trading Sell
13650
13650
13500
13200
13500
13800
14350 Stoc osc : downtrend
CPIN
Buy on Weakness
2625
2575
2650
2525
2575
2650
2725 Rsi : uptrend
ICBP
Buy on Weakness
5200
5150
5300
5050
5150
5300
5400 Stoc osc : reversal
INDUSTRY ASII
Buy on Weakness
71350
70700
72000
70200
70700
72000
72750 Stoc osc : uptrend
UNTR
Buy on Weakness
26050
25800
26300
25500
25800
26300
26600 Black spinning top
SMGR
Trading Buy
9450
9450
9550
9150
9250
9550
9700 Stoc osc : uptrend
INTP
Trading Buy
15550
15550
15950
15150
15400
15950
16100 Stoc osc : uptrend
INFRASTRUCTURE TLKM
Trading Buy
7550
7550
7650
7350
7500
7650
7800 Cci: reversal
ISAT
Trading Buy
5400
5400
5500
5200
5350
5500
5700 Stoc osc : golden cross
PGAS
Buy on Weakness
3150
3125
3200
3050
3125
3200
3350 Rsi : reversal
AKRA
Buy on Weakness
3000
2975
3075
2850
2975
3075
3125 Dragonfly Doji
MINING BUMI
Buy on Weakness
PTBA
Trading Sell
ADRO
Buy on Weakness
2250
2200
2350
2075
2200
2350
17750
17750
17500
17250
17500
18500
19050 Cci : downtrend
2425 Hammer
2025
2000
2100
1900
2000
2100
2150 Rsi : reversal 45400 Cci : downtrend
ITMG
Trading Sell
43900
43900
43500
42950
43500
45200
MEDC
Hold
2425
2425
-
2250
2325
2525
2625 Stoc osc : sideways
INCO
Trading Sell
3400
3400
3350
3250
3350
3550
3650 Rsi : downtrend
BORN
Trading Sell
850
850
820
780
820
880
ANTM
Buy on Weakness
1680
1670
1710
1640
1670
1710
1730 Doji
TINS
Speculative Buy
1860
1860
1910
1800
1820
1910
1940 Rsi : sideways 490 Dragonfly Doji
900 Stoc osc : downtrend
PROPERTY ASRI
Buy on Weakness
460
455
470
445
455
470
JSMR
Buy on Weakness
3900
3850
4000
3775
3850
4000
BSDE
Trading Sell
970
970
950
920
950
990
4050 Stoc osc : uptrend 1020 Cci : downtrend
FORECAST Hari ini indeks; mixed (moderate) – bullish -bullish (major). Watch on screen : INTP, GGRM, TLKM, ISAT.
3
DH DIVIDEN Ticker
Status
DPS (IDR)
Cum Date
Ex Date
Recording
Payment
185
27-Oktober-2011
28-Oktober-2011
01-November-2011
11-November-2011
ASGR
12
02-November-2011
03-November-2011
07-November-2011
15-November-2011
INCO
US$ 0,01
02-November-2011
03-November-2011
07-November-2011
21-November-2011
KKGI
50
08-November-2011
09-November-2011
11-November-2011
22-November-2011
BNGA
7.95
11-November-2011
14-November-2011
16-November-2011
30-November-2011
SSIA
4.5
14-November-2011
15-November-2011
17-November-2011
01-Desember-2011
BBLD
30
16-November-2011
17-November-2011
21-November-2011
05-Desember-2011
SMSM
108
17-November-2011
18-November-2011
22-November-2011
01-Desember-2011
BRAM
75
22-November-2011
23-November-2011
25-November-2011
09-Desember-2011
ADRO
US$ 0.0024
28-November-2011
29-November-2011
01-Desember-2011
09-Desember-2011
PTBA
103.46
28-November-2011
29-November-2011
01-Desember-2011
15-Desember-2011
MNCN
15
29-November-2011
30-November-2011
02-Desember-2011
16-Desember-2011
PGAS
10.87
30-November-2011
01-Desember-2011
05-Desember-2011
16-Desember-2011
BATA
1446
02-Desember-2011
05-Desember-2011
07-Desember-2011
20-Desember-2011
UNTR
RIGHT ISSUE Ticker
Ratio
Price
Cum Date
Ex Date
Recording
Trading
INCF
30:1
3000
INTA
1:5
SDRA
1:2
180
DKFT
9:1
1000
25-November-11
28-November-11
30-November-11
02-Desember-11
MYOH
6:1
420
25-Oktober-11
PWON
1:5
650
08-Desember-11
26-Oktober-11
28-Oktober-11
01-November-11
09-Desember-11
13-Desember-11
15-Desember-11
MASA
1:2
500
12-Desember-11
13-Desember-11
15-Desember-11
19-Desember-11
MDLN
21:20
250
14-Desember-11
15-Desember-11
19-Desember-11
21-Desember-11
STOCK SPLIT Ticker
MYOH
Company
OS:NS
Record
Trade
8:1
18-Nov-11
16-Nov-11
Business
Offering Date
Share
Price
Listing Date
Maspion
Household Product
40
Mitrasurya Cemerlang
Properti
300.000.000
120
Molindo Raya Industrial
Kimia Dasar
650.000.000
450-750
Nirwana Kharisma
Properti
333.333.500
110-140
3.200.000.000
120-180
11-November-11
1.667.000.000
300
21-November-11
10-November-11
882.353.000
2500
17-November-11
07-Desember-11
3.338.500.000
Semen Baturaja Truba Jaya Engineering Visi Media Asia
Media & Entertainment
Golden Energy Mineral Erajaya Swasembada Greenwood Sejahtera
Handset Distributor
4
15-Desember-11
DH FOREX
RATE (IDR)
CHANGE
FOREX
RATE (USD)
CHANGE
USD/IDR
8997.50
12.00
IDR/USD
0.11090
0.00002
EUR/IDR
12183.00
-33.95
EUR/USD
1.34380
-0.00250
116.97
0.35
JPY/USD
0.01298
0.00000
SGD/IDR
6920.93
-11.79
SGD/USD
0.76930
-0.00230
AUD/IDR
9065.61
8.92
AUD/USD
1.00460
-0.00360
GBP/IDR
14168.80
37.39
GBP/USD
1.57000
-0.00320
JPY/IDR
Global Reference Rates
Lending & Deposit Rates
FED Rate (%)
0.25
JIBOR (IDR)
5.05
BI Rate (%)
6.00
LIBOR (GBP)
0.73
ECB Rate (%)
1.50
SIBOR (USD)
0.25
BOJ Rate (%)
0.10
SBI (1M)
5.35
BOE Rate (%)
0.50
SBI (3M)
5.48
PBOC Rate (%)
6.56
SBI (6M)
5.67
DESCRIPTION
OCTOBER
SEPTEMBER
DUAL LISTED
PRICE (IDR)
CHANGE
Inflation YTD (%)
2.85
2.93
TLKM (US)
7553.40
29.24
Inflation YOY (%)
4.42
4.61
ISAT (US)
6669.40
76.48
Inflation MOM (%)
-0.12
0.27
ANTM (GR)
1693.44
0.00
114.5024
124.638
193.79
13.84
1,811,113
1,738,163
Foreign Reserve (USD) GDP (IDR Tn)
ASUMSI MACRO
BLTA (SP)
APBN 2010
APBN-P 2009
2011
GDP (%)
5.8
4.30
6.4
Inflation (%)
5.3
5.00
5.3
9,200
10,600.00
9,250
6.5
7.50
6.5
Crude Oil (USD/brl)
80.00
61.00
80.00
Oil Production (bpd)
0.965
0.96
0.970
910.00
871.64
IDR/USD (IDR) SBI—3 Bulan (%)
Total APBN (IDR Triliun)
DISCLAIMER This material is issued by PT Sinarmas Sekuritas, a member of Indonesia Stock Exchanges, represent the opinion of PT Sinarmas Sekuritas, derived its judgement from sources deemed reliable, however, PT Sinarmas Sekuritas and its affiliated cannot guarantee its accuracy and completeness. PT Sinarmas Sekuritas or its affiliates may be involved in transactions contrary to any opinion herein or have positions in the securities recommended herein and may seek or will seek investment banking or other business relationships with the companies in this material. PT Sinarmas Sekuritas, its employees and its affiliates, expressly disclaim any and all liability for representation or warranties, expressed or implied, here in or omission there from or for any loss how so ever arising from any use of this material or its contents or otherwise arising in connection there with. Opinion expressed in this material are our present view and are subject to change without notice.
5
DH RESEARCH TEAM Email Address
Yahoo Messenger
Jeffrosenberg Tan
[email protected]
Jansen Kustianto
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
Eddy Wijaya James Wahjudi Betty Fitri Neeraj Khiani
[email protected]
KANTOR CABANG Cabang Jakarta No Lokasi
Telepon
1 Plaza BII Menara 3 Lt 7* 021-3925550
Wilayah Jawa Timur
Kalimantan
No Lokasi
Telepon
No Lokasi
Telepon
21 Surabaya*
031-5619788
35 Pontianak*
0561-7071130 0542-750865
2 Mangga Dua*
021-6257970
22 Malang*
0341-335888
36 Balikpapan
3 Kelapa Gading*
021-4502357
23 Jombang
0321-853788
37 Singkawang 0562-639823
4 Fatmawati
021-7668283
24 Sidoarjo
031-8959650
38 Samarinda
5 Permata Hijau*
021-53663651
25 Kediri
0354-682770
39 Banjarmasin 0511-7416112
6 Tangerang
021-5377098
7 Bekasi*
021-88961718
Wilayah Jawa Barat
Wilayah Bali
0541-746564
Wilayah Sulawesi
No Lokasi
Telepon
No Lokasi
Telepon
Telepon
26 Denpasar
0361-229933
40 Manado
0431-879581
7 Bandung*
022-4266481
Wilayah Sumatra
41 Makassar
0411-456789
8 C irebon
0231-238805
No Lokasi
9 Bogor
No Lokasi
Telepon
0251-2280082
27 Medan*
061-4564132
10 Pekalongan
0285-412449
28 Padang
0751-811950
11 Garut
0262-2246528
29 Pekanbaru
0761-856123
12 Karawang
0267-8454482
30 Palembang
0711-353791
13 Tasikmalaya
0265-311771
31 Jambi
0741-7554987
14 Sukabumi
0266-229318
32 Lampung
0721-470462
Wilayah Jawa Tengah No Lokasi
33 Banda Aceh 0651-32822 Telepon
15 Semarang
024-8502683
Pulau Batam
16 Yogya
0274-557222
No Lokasi
Telepon
17 Solo
0271-661199
34 Batam
0778-7030262
18 Purwokerto
0281-642244
19 Tegal
0283-320184
*) C abang yang memiliki equity
Produk Asset Management Reksadana Pasar Uang
:
Reksadana Pendapatan Tetap
:
Reksadana Campuran
:
Reksadana Saham
:
Danamas Rupiah Danamas Rupiah Plus Riau Liquid Fund Danamas Dollar Simas Danamas Mantap Plus Simas Danamas Instrumen Negara Danamas Stabil Riau Income Fund Danamas Fleksi Simas Satu Simas Danamas Saham
6
