DH DAILY RESEARCH WEDNESDAY, AUGUST 10, 2011 Indices
Level
Composite
3735.119
-115.147
Kompas100
850.446
-27.825
LQ45
660.514
-21.432
JII
510.248
-19.76
MBX
1067.158
-32.547
DBX
550.485
-18.262
Leading Movers LQ45
Price
EXCL
Previous Day: Pada penutupan perdagangan hari Selasa (09/8), IHSG koreksi sebanyak 115,147 poin (-2,99%) ke level 3850,266. Ada sebanyak 50 saham yang naik, 226 saham yang mengalami koreksi, dan 52 saham yang tidak bergerak. Total perdagangan hari ini sebanyak Rp 9,464 triliun. LQ45 melemah sebanyak 21,432 poin (-3,14%) ke level 660,514. Sektor -sektor perdagangan terbesar yang berada di zona merah adalah sektor pertambangan turun 4,79%, sektor consumer goods melemah 3,34%, dan sektor keuangan turun 2,92%. Foreign nett sell sebesar Rp 952,497 miliar. Indeks Komposit Shanghai turun tipis 0,03%. Indeks Hang Seng jatuh 5,66%. Indeks Nikkei 225 terpangkas 1,68%.
GGRM LSIP
Lagging Movers LQ45
4,90%
50000
0,00%
2275
0,00%
Price
% Change -8,29%
PTBA
17850
-7,75%
ELTY
141
-7,24%
BORN
1160
-7,20%
ADRO
2175
-6,45%
DOW JONES
Level
Change
11239.770
429.92
NASDAQ
2482.520
124.83
FTSE
5164.920
95.97
NIKKEI
9103.961
159.48
19330.700
-1159.87
STRAITS TIMES
2884.000
-110.78
KLSE
1472.140
-24.85
HANG SENG
CRUDE OIL / BARREL
Price
Change
81.17
1.87
124.45
-1.05
4.02
0.03
1749.20
8.80
NICKEL / MT
21900.00
695.00
TIN / MT
23200.00
450.00
3095.00
-25.00
COAL / MT NATURAL GAS / mmBtu GOLD / OUNCE
CPO (MYR) / MT
Follow us on twitter @research_sms
5350
188
Commodities
Top Technical Buys: SMCB, BMRI, PGAS, INCO
% Change
ENRG
World Markets
Today’s Market: Pada perdagangan hari Rabu (10/8) indeks secara teknikal diperkirakan akan bergerak mixed pada kisaran 3650-3875. Pernyataan The Fed yang akan menahan suku bunga US sampai dengan 2013 serta suku bunga BI rate yang ditahan pada level 6,75% dapat memberikan sentimen positif terhadap IHSG.
Change
DH CORPORATE NEWS
•
•
•
•
•
•
•
PT Aneka Tambang Tbk (ANTM) akan menerbitkan obligasi berkelanjutan senilai US$ 350 juta atau sekitar Rp 3 triliun dalam kurun waktu dua tahun. Tahap pertama, perseroan akan menerbitkan obligasi sebesar Rp 1-1,5 triliun pada kuartal IV-2011. Dana hasil penerbitan obligasi akan dipakai untuk ekuitas perseroan pada pembangunan pabrik pengolahan feronikel di Halmahera Timur, Maluku Utara. Perseroan telah menunjuk PT Mandiri Sekuritas sebagai penjamin pelaksana emisi obligasi. (Positive) PT Kalbe Farma Tbk (KLBF) akan membangun dua pabrik baru senilai Rp 240 miliar pada 2012. Satu pabrik akan dibangun di Cikarang, Jawa Barat, sedangkan satu pabrik lainnya di Asia Tenggara. Sumber pendanaan pembangunan pabrik tersebut berasal dari kas internal. Saat ini, perseroan memiliki kas internal sebesar Rp 2 triliun. Pabrik tersebut rencananya akan dibangun mulai semester I-2012 dan akan selesai dalam 1-1,5 tahun. Dengan dibangunnya kedua pabrik tersebut perseroan tahun depan akan mengalokasikan capex diatas Rp 700 miliar. (Positive) PT Intraco Penta Tbk (INTA) memastikan akan merampungkan akuisisi perusahaan pertambangan batubara tahun ini. Perseroan mengharapkan aset pertambangan itu menjadi kontributor terbesar terhadap laba dalam dua hingga tiga tahun ke depan. Perseroan tengah mengkaji secara mendalam mengenai tambang batubara di Kalimantan. Perseroan akan mengakuisisi tambang batubara berskala besar dengan cadangan ratusan juta ton. Pihaknya tetap mengkaji penawaran umum terbatas untuk membiayai akuisisi tersebut. (Positive) PT Adaro Energy Tbk (ADRO) siap menarik fasilitas pinjaman sebesar US$ 610 juta untuk pembiayaan investasi proyek pembangkit listriknya tahun ini. Pinjaman akan dikombinasi dengan kas internal perseroan yang mencapai US$ 600 juta. Tahun ini, fasilitas pinjaman siaga perseroan bertambah jumlahnya dari US$ 567 juta menjadi US$ 610 juta. (Positive) Kepemilikan saham PT Bank Rakyat Indonesia Tbk (BBRI) di PT Bank Agroniaga Tbk (Bank Agro) berkurang sebanyak 7,08% menjadi 79,80% dibandingkan bulan sebelumnya 86,89%. Ini dikarenakan kepemilikan sahamnya dilepas di Dapenbun. Di sisi lain, kepemilikan saham Dana Pensiun Perkebunan justru meningkat 7,08%. (Positive) PT Adaro Energy Tbk (ADRO) segera menyelesaikan akuisisi tiga hingga empat perusahan tambang batubara akhir tahun 2011. Untuk melakukan aksi tersebut, perseroan meyakini tidak membutuhkan tambahan pendanaan. Per akhir Juni lalu, perseroan masih memiliki kas sebesar US$ 600 juta. Selain itu, perseroan memiliki pinjaman standby facility sebesar US$ 610 juta. Saat ini perseroan mengincar cadangan minimal 100 juta ton dengan kalori low range di kisaran 5.000. (Positive) Anak perusahaan PT Indika Energy Tbk (INDY) mengantongi kontrak engineering, procurement dan construction (EPC) senilai US$ 746,3 juta. Kontrak tersebut didapat dari Mobil Cepu Limited pada akhir pekan lalu. Perseroan bergabung dalam sebuah konsorsium bersama Samsung Engineering. Kedua perusahaan itu akan menggarap EPC untuk production processing facilities milik Mobil di Banyu Urip, Bojonegoro, Jawa Timur. Untuk menjamin pelaksanaan proyek tersebut, perseroan menandatangani parent company guarantee. (Positive)
2
DH Kerja dulu ya om la gi ngu li Ya hxTLah Bisa tembus Lho
TRADING VIEW Wednesday, August 10, 2011 These recommendations are more based on technical and just for one day trading RESEARCH DEPARTMENT By: Eddy Wijaya & Neeraj K (+6221-3925550) TICKER
RECOMMENDATION
PRICE
ENTRY
EXIT
S2
S1
R1
R2
EXPLANATION
23000 White spinning top
AGRICULTURE AALI
Buy on Weakness
21200
19500
22450
18450
19500
22450
LSIP
Buy on Weakness
2275
2200
2325
2150
2200
2325
2425 Cci : uptrend
BWPT
Trading Sell
1150
1150
1130
1110
1130
1170
1190 Long legged doji
BANK & FINANCE BMRI
Buy on Weakness
7200
7000
7450
6850
7000
7450
7550 White spinning top
BBRI
Trading Sell
6300
6300
6150
6000
6150
6500
6650 Stoc osc : downtrend
BBNI
Trading Sell
3925
3925
3700
3625
3700
4150
4375 Long legged doji
BBCA
Trading Sell
7850
7850
7700
7550
7700
8150
8450 Rsi : downtrend
BDMN
Trading Sell
4950
4950
4700
4600
4700
5200
5450 Long legged doji
BJBR
Buy on Weakness
1060
1040
1120
1000
1040
1120
1160 White spinning top
6100
6100
5850
5600
5850
6350
6600 Macd : downtrend
CONSUMER GOODS INDF
Trading Sell
GGRM
Buy on Weakness
50000
49600
50600
48900
49600
50600
51100 Cci : downtrend
UNVR
Trading Sell
15000
15000
14700
14350
14700
15600
16300 Macd : downtrend
MYOR
Trading Sell
14450
14450
14150
13650
14150
14950
15400 White spinning top
CPIN
Buy on Weakness
2475
2350
2600
2250
2350
2600
2800 Rsi : uptrend
ICBP
Buy on Weakness
5550
5450
5700
5200
5450
5700
5850 White spinning top
ASII
Buy on Weakness
64100
63650
66900
62250
63650
66900
68750 Stoc osc : golden cross
UNTR
Speculative Buy
23200
23200
24400
20750
22000
24400
25750 White spinning top
SMGR
Buy on Weakness
8700
8450
8850
8150
8450
9050
9350 Long legged doji
INTP
Buy on Weakness
14400
13700
14950
12900
13700
14950
15500 Stoc osc : uptrend
INDUSTRY
INFRASTRUCTURE TLKM
Trading Sell
7200
7200
7100
7000
7100
7300
7400 Stoc osc : downtrend
ISAT
Trading Sell
5200
5200
5100
5000
5100
5300
5450 Macd : death cross
PGAS
Speculative Buy
3200
3200
3300
3050
3150
3300
3500 Cci : reversal
BLTA
Trading Sell
245
245
235
220
235
260
280 Hammer
MINING BUMI
Trading Sell
2600
2600
2500
2425
2500
2675
PTBA
Trading Sell
17850
17850
17550
17450
17550
18500
ADRO
Trading Sell
2175
2175
2100
2000
2100
2250
2300 Macd : downtrend 44800 Stoc osc : oversold
2900 Rsi : downtrend 19850 Stoc osc : downtrend
ITMG
Speculative Buy
42800
42800
43500
42000
42500
43500
MEDC
Speculative Buy
2325
2325
2375
2225
2300
2375
2500 Hammer
INCO
Speculative Buy
3525
3525
3600
3350
3450
3600
3800 Stoc osc : reversal
BORN
Trading Sell
1160
1160
1130
1110
1130
1200
1300 Rsi : downtrend
ANTM
Buy on weakness
1820
1800
1870
1700
1800
1870
1930 Cci : oversold
TINS
Buy on weakness
1980
1950
2025
1900
1950
2025
2100 Cci : reversal
375
375
360
350
360
380
PROPERTY ASRI
Trading Sell
400 Macd : downtrend
JSMR
Speculative Buy
3725
3725
3825
3550
3700
3825
4000 Shooting star
BSDE
Speculative Buy
890
890
920
850
880
920
950 Cci : reversal
FORECAST Hari ini indeks; mixed (moderate) – bullish -bullish (major). Watch on screen : PGAS, BMRI, INCO, SMCB.
3
DH DIVIDEN Ticker
Status
DPS (IDR)
Cum Date
Ex Date
Recording
Payment
PNIN
5
22-Juli-2011
25-Juli-2011
27-Juli-2011
10-Agustus-2011
CTRA
6
25-Juli-2011
26-Juli-2011
28-Juli-2011
11-Agustus-2011
INDF
133
26-Juli-2011
27-Juli-2011
29-Juli-2011
09-Agustus-2011
POLY
3
26-Juli-2011
27-Juli-2011
29-Juli-2011
12-Agustus-2011
BUMI
41,78
27-Juli-2011
28-Juli-2011
01-Agustus-2011
15-Agustus-2011
SMGR
248.26
27-Juli-2011
28-Juli-2011
01-Agustus-2011
15-Agustus-2011
02-Agustus-2011 03-Agustus-2011 05-Agustus-2011
19-Agustus-2011
03-Agustus-2011 04-Agustus-2011 08-Agustus-2011
23-Agustus-2011
09-Agustus-2011 10-Agustus-2011 12-Agustus-2011
26-Agustus-2011
DGIK TSPC
40
UNSP CLPI
27,8
15-Agustus-2011 16-Agustus-2011 19-Agustus-2011
09-September-2011
PLIN
2,5
15-Agustus-2011 16-Agustus-2011 19-Agustus-2011
09-September-2011
LPPF
14
22-Agustus-2011 23-Agustus-2011 25-Agustus-2011
15-September-2011
AKRA
200
22-Agustus-2011 23-Agustus-2011 25-Agustus-2011
08-September-2011
KREN
9,05
25-Agustus-2011 26-Agustus-2011
15-September-2011
06-September2011
RIGHT ISSUE Ticker
Ratio
Price
INCF
30:1
3000
INTA
1:5
SDRA
1:2
180
BEKS
5:6
100
BDMN
144:1000
Cum Date
Ex Date
Recording
Trading
07-Juli-11
08-Juli-11
12-Juli-11
14-Juli-11
07-September-11 08-September-11 12-September-11 14-September-11
STOCK SPLIT Ticker
OS:NS
Record
Trade
MTFN
1:5
13-Jul-11
11-Jul-11
MAIN
1:5
PTRO
1:10
JTPE
1:5
28-Jul-11
26-Jul-11
UPCOMING IPO Company
Business
Offering Date
Share
Price
Maspion
Household Product
Mitrasurya Cemerlang
Properti
300.000.000
120
Molindo Raya Industrial
Kimia Dasar
650.000.000
450-750
Nirwana Kharisma
Properti
333.333.500
110-140
3.200.000.000
120-180
01-Juli-2011
2.286.000.000
280
04-Juli-2011
2.000.000.000
102
Listing Date
40
Semen Baturaja Truba Jaya Engineering Visi Media Asia Star Petrochem Tbk
Media & Entertainment
Golden Energy Mineral
2300-3500
4
13-Juli-2011
DH FOREX
RATE (IDR)
CHANGE
FOREX
USD/IDR
8,559.25
34.25
EUR/IDR
12,186.54
-40.37
111.03
-0.20
SGD/IDR
7,067.45
-12.40
AUD/IDR
8,838.74
-53.41
GBP/IDR
13,951.43
-63.14
JPY/IDR
RATE (USD)
1000 IDR/USD
0.12
-0.0005
EUR/USD
1.44
-0.0022
77.05
0.0855
SGD/USD
1.21
0.0020
AUD/USD
1.03
-0.0016
GBP/USD
1.63
-0.0015
JPY/USD
Global Reference Rates
CHANGE
Lending & Deposit Rates
FED Rate (%)
0.25
JIBOR (IDR)
6.56
BI Rate (%)
6.75
LIBOR (GBP)
0.64
ECB Rate (%)
1.50
SIBOR (USD)
0.21
BOJ Rate (%)
0.10
SBI (1M)
6.26
BOE Rate (%)
0.50
SBI (3M)
6.37
PBOC Rate (%)
6.56
SBI (6M)
6.08
DESCRIPTION
JULY
JUNE
DUAL LISTED
PRICE (IDR)
CHANGE
Inflation YTD (%)
1.74
1.06
TLKM (US)
7,258
199
Inflation YOY (%)
4.61
5.54
ISAT (US)
6,477
-77
Inflation MOM (%)
0.67
0.55
ANTM (GR)
1,670
-24
119.655
118.109
247
-28
1,732,323
1,670,521
Foreign Reserve (USD) GDP (IDR Tn)
ASUMSI MACRO
BLTA (SP)
APBN 2010
APBN-P 2009
2011
GDP (%)
5.8
4.30
6.4
Inflation (%)
5.3
5.00
5.3
9,200
10,600.00
9,250
6.5
7.50
6.5
Crude Oil (USD/brl)
80.00
61.00
80.00
Oil Production (bpd)
0.965
0.96
0.970
910.00
871.64
IDR/USD (IDR) SBI—3 Bulan (%)
Total APBN (IDR Triliun)
DISCLAIMER This material is issued by PT Sinarmas Sekuritas, a member of Indonesia Stock Exchanges, represent the opinion of PT Sinarmas Sekuritas, derived its judgement from sources deemed reliable, however, PT Sinarmas Sekuritas and its affiliated cannot guarantee its accuracy and completeness. PT Sinarmas Sekuritas or its affiliates may be involved in transactions contrary to any opinion herein or have positions in the securities recommended herein and may seek or will seek investment banking or other business relationships with the companies in this material. PT Sinarmas Sekuritas, its employees and its affiliates, expressly disclaim any and all liability for representation or warranties, expressed or implied, here in or omission there from or for any loss how so ever arising from any use of this material or its contents or otherwise arising in connection there with. Opinion expressed in this material are our present view and are subject to change without notice.
5
DH RESEARCH TEAM Email Address
Yahoo Messenger
Jeffrosenberg Tan
[email protected]
Jansen Kustianto
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
Eddy Wijaya James Wahjudi Betty Fitri Neeraj Khiani
[email protected]
KANTOR CABANG Cabang Jakarta No Lokasi
Telepon
1 Plaza BII Menara 3 Lt 7* 021-3925550
Wilayah Jawa Timur
Kalimantan
No Lokasi
Telepon
No Lokasi
Telepon
21 Surabaya*
031-5619788
35 Pontianak*
0561-7071130 0542-750865
2 Mangga Dua*
021-6257970
22 Malang*
0341-335888
36 Balikpapan
3 Kelapa Gading*
021-4502357
23 Jombang
0321-853788
37 Singkawang 0562-639823
4 Fatmawati
021-7668283
24 Sidoarjo
031-8959650
38 Samarinda
5 Tangerang
021-5377098
25 Kediri
0354-682770
39 Banjarmasin 0511-7416112
6 Bekasi*
021-88961718
Wilayah Jawa Barat No Lokasi
Wilayah Bali
0541-746564
Wilayah Sulawesi
Telepon
No Lokasi
Telepon
No Lokasi
Telepon
022-4266481
26 Denpasar
0361-229933
40 Manado
0431-879581
8 C irebon
0231-238805
Wilayah Sumatra
41 Makassar
0411-456789
9 Bogor
0251-2280082
No Lokasi
10 Pekalongan
0285-412449
27 Medan*
061-4564132
11 Garut
0262-2246528
28 Padang
0751-811950
12 Karawang
0267-8454482
29 Pekanbaru
0761-856123
13 Tasikmalaya
0265-311771
30 Palembang
0711-353791
14 Sukabumi
0266-229318
7 Bandung*
Wilayah Jawa Tengah No Lokasi
Telepon
Telepon
31 Jambi
0741-7554987
32 Lampung
0721-470462
33 Banda Aceh 0651-32822
15 Semarang
024-8502683
16 Yogya
0274-557222
Pulau Batam
17 Solo
0271-661199
No Lokasi
Telepon
18 Purwokerto
0281-642244
34 Batam
0778-7030262
19 Tegal
0283-320184
20 Kudus
0291-446322
*) C abang yang memiliki equity
Produk Asset Management Reksadana Pasar Uang
:
Reksadana Pendapatan Tetap
:
Reksadana Campuran
:
Reksadana Saham
:
Danamas Rupiah Danamas Rupiah Plus Riau Liquid Fund Danamas Dollar Simas Danamas Mantap Plus Simas Danamas Instrumen Negara Danamas Stabil Riau Income Fund Danamas Fleksi Simas Satu Simas Danamas Saham
6
