DH DAILY RESEARCH WEDNESDAY, SEPTEMBER 14, 2011 Indices
Level
Change
Composite
3874.783
-21.336
Kompas100
878.718
-4.692
LQ45
680.544
-3.640
JII
535.354
-3.383
MBX
1105.809
-6.854
DBX
575.665
-0.358
Leading Movers LQ45
Price
% Change
BUMI
2725
1.87%
Previous Day: Pada penutupan perdagangan hari Selasa (13/9), IHSG melemah sebanyak 21,336 poin (-0,55%) ke level 3874,783. Ada sebanyak 100 saham yang naik, 110 saham yang mengalami koreksi, dan 96 saham yang tidak bergerak. Total perdagangan hari ini sebanyak Rp 3,343 triliun. LQ45 melemah sebanyak 3,640 poin (-0,53%) ke level 680,544. Sektor-sektor perdagangan terbesar yang berada di zona hijau adalah sektor perkebunan naik 0,32%, dan sektor consumer goods menguat 0,29%. Sedangkan sektor-sektor yang berada di zona merah terbesar adalah sektor perdagangan menurun sebanyak 1,62%, sektor keuangan melemah sebanyak 1,07%, dan sektor infrastruktur melemah sebanyak 0,63%. Foreign nett sell sebesar Rp 592,055 miliar. Indeks Komposit Shanghai turun 1,06%. Indeks Nikkei 225 naik 0,95%. Indeks Straits Times melemah 0,20%.
ISAT
5600
1.82%
375
1.35%
58000
1.31%
4000
1.27%
Today’s Market: Pada perdagangan hari Rabu (14/9) indeks secara teknikal akan bergerak mixed pada kisaran 38403936. Adanya penjelasan mengenai kondisi kecukupan modal bank-bank di Eropa serta reassurance dari Jerman terhadap Yunani akan komitmen dana talangan akan memberikan sentimen terhadap indeks.
UNSP GGRM JSMR Lagging Movers LQ45
3050
-5.43%
HRUM
7900
-3.66%
BBRI
6400
-3.03%
UNTR
23600
-2.88%
BDMN
5100
-2.86%
World Markets DOW JONES
ADRO TP 2625 BBRI TP 6900 ROTI TP 3800 Follow us on twitter @research_sms
Level
Change
11105.850
44.73
NASDAQ
2532.150
37.06
FTSE
5174.250
44.63
NIKKEI
8656.039
39.49
19030.540
0.00
STRAITS TIMES
2729.370
-14.21
KLSE
1448.000
1.74
HANG SENG
Commodities
Price
Change
90.21
0.00
124.55
-0.70
3.98
0.00
1841.03
7.43
NICKEL / MT
21400.00
100.00
TIN / MT
23650.00
200.00
3104.00
-46.00
COAL / MT NATURAL GAS / mmBtu
UNDERVALUED GEMS 2011:
% Change
INDY
CRUDE OIL / BARREL
Top Technical Buys: CPIN, INDF, ISAT, JSMR = Buy on Weakness
Price
GOLD / OUNCE
CPO (MYR) / MT
DH CORPORATE NEWS
•
•
•
•
•
•
PT Alam Sutera Realty Tbk (ASRI) berencana menaikkan target dana dari rencana penerbitan obligasi menjadi Rp 2 triliun, dibandingkan sebelumnya Rp 1 triliun. Kenaikan tersebut disebabkan perseroan akan lebih banyak mengakuisisi aset properti. Perseroan terngah menjajaki akuisisi aset properti milik perusahaan lokal berupa tanah dan bangunan. Saat ini, perseroan tengah memproses pemeringkatan (rating) obligasi di dua lembaga pemeringkat internasional yaitu Standard and Poor (S&P) serta Fitch rating. Sementara itu, perseroan juga tengah mendapat tawaran dari sejumlah bank terkait fasilitas pinjaman siaga senilai Rp 2 triliun. Bunga pinjaman tersebut rata-rata sekitar 11%, dengan tenor 5-8 tahun. (Positive) PT Ciputra Surya Tbk (CTRS) menaikkan alokasi capex sepanjang 2011 menjadi Rp 700 miliar dari semula Rp 560 miliar. Kenaikkan capex itu untuk menopang ekspansi bisnis perseroan yang memulai proyek Citraland di Denpasar tahun ini. Perseroan juga merevisi target penjualan dari Rp 1 triliun menjadi Rp 1,2 triliun. Perseroan sudah menyerap capex sebesar Rp 350 miliar atau 50% hingga semester I-2011. Dana tersebut digunakan untuk pengembangan proyek perumahan di beberapa kota besar di Indonesia. (Positive) PT Astra Graphia Tbk (ASGR) meraih pinjaman senilai Rp 200 miliar dari satu bank swasta nasional. Pinjaman itu akan digunakan untuk modal kerja selama tiga tahun mendatang. Sebelumnya, perseroan telah mendapat pinjaman ANZ Bank senilai Rp 200 miliar pada tiga tahun lalu. Sementara itu, perseroan menandatangani perjanjian kerja sama produk mobile banking dengan PT Bank Permata Tbk. Kerja sama akan berlangsung selama satu tahun. (Positive) PT Media Nusantara Citra Tbk (MNCN) telah melunasi obligasi senilai US$ 142,7 juta pada 12 September 2011. Dana pelunasan berasal dari kas internal dan pinjaman bank. Deustche Bank sebagai wali amanat telah mengonfirmasi pembayaran seluruh obligasi yang beredar. (Positive) Produksi CPO PT Astra Agro Lestari Tbk (AALI) pada Januari hingga Agustus tahun ini mencapai 807.720 ton, naik 19,7% dibandingkan dengan 674.856 ton pada periode yang sama tahun lalu. Produksi TBS perseroan naik 13,4% menjadi 2,98 juta ton dibandingkan dengan 2,63 juta ton pada periode 8 bulan pertama tahun lalu. (Positive) PT Sampoerna Agro Tbk (SGRO) baru merealisasikan belanja modal sebesar 25% atau Rp 250 miliar dari total belanja modal tahun ini di semester I-2011. Realisasi tersebut masih tergolong rendah karena perseroan belum banyak melakukan penanaman lahan baru. Sebagian besar dana tersebut digunakan untuk perawatan aset perkebunan dan aset tetap. Perseroan akan meningkatkan penggunaan belanja modal di semester II terutama untuk membiayai pembukaan dan penanaman sawit di lahan baru. Dalam lima tahun mendatang, perseroan menargetkan penanaman lahan baru seluas 50 ribu hektare, sehingga setiap tahun perseroan berencana menambah lahan baru rata-rata 10 ribu hektare. (Positive)
2
DH Kerja dulu ya om la gi ngu li Ya hxTLah Bisa tembus Lho
TRADING VIEW Wednesday, September 14, 2011 These recommendations are more based on technical and just for one day trading RESEARCH DEPARTMENT By: Eddy Wijaya & Neeraj K (+6221-3925550) TICKER
RECOMMENDATION
PRICE
ENTRY
EXIT
S2
S1
R1
R2
EXPLANATION
22500 Inverted hammer
AGRICULTURE AALI
Buy on Weakness
21750
21500
22150
21200
21500
22150
LSIP
Buy on Weakness
2300
2250
2350
2200
2250
2350
2450 Black spinning top
BWPT
Trading Sell
1190
1190
1170
1150
1170
1210
1230 Gravestone doji
BANK & FINANCE BMRI
Trading Sell
6850
6850
6750
6600
6750
7000
7150 Black spinning top
BBRI
Trading Sell
6400
6400
6300
6150
6300
6600
6800 Stoc osc : downtrend
BBNI
Trading Sell
4025
4025
3975
3900
3975
4100
4150 Black spinning top
BBCA
Trading Sell
8100
8100
8000
7850
8000
8200
8350 Macd : downtrend
BDMN
Trading Sell
5100
5100
5000
4925
5000
5250
5400 Gravestone doji
BJBR
Trading Sell
1050
1050
1030
1010
1030
1070
1100 Black spinning top 5950 Doji
CONSUMER GOODS INDF
Buy on Weakness
5700
5650
5800
5550
5650
5800
GGRM
Buy on Weakness
58000
57400
58500
56750
57400
58500
59000 Rsi : uptrend
UNVR
Trading Sell
17050
17050
16850
16700
16850
17300
17500 Black spinning top
MYOR
Trading Sell
14550
14550
14200
13900
14200
14900
15300 Stoc osc : downtrend
CPIN
Buy on Weakness
2775
2725
2825
2675
2725
2825
2900 Cci : uptrend
ICBP
Trading Sell
5200
5200
5100
5000
5100
5300
5450 Stoc osc : downtrend
INDUSTRY ASII
Trading Sell
69000
69000
68250
67500
68250
70000
71800 Black spinning top
UNTR
Trading Sell
23600
23600
23300
23000
23300
24200
24800 Macd : downtrend
SMGR
Trading Sell
8900
8900
8800
8650
8800
9050
INTP
Trading Sell
14800
14800
14600
14400
14600
15100
15350 Stoc osc : downtrend
Trading Sell
7350
7350
7250
7150
7250
7450
7600 Black spinning top
9200 Long legged doji
INFRASTRUCTURE TLKM ISAT
Buy on Weakness
5600
5500
5700
5400
5500
5700
5800 Rsi : uptrend
PGAS
Trading Sell
2800
2800
2700
2650
2700
2875
3050 Macd : downtrend
BLTA
Hold
245
245
-
225
235
265
280 Rsi : neutral;
MINING BUMI
Buy on weakness
2725
2700
2775
2650
2700
2775
PTBA
Trading Sell
18800
18800
18600
18400
18600
19100
ADRO
Trading Sell
1970
1970
1940
1920
1940
2000
2850 Doji 19400 Rsi : downtrend 2050 Stoc osc : downtrend
ITMG
Buy on Weakness
44700
44250
45150
43750
44250
45150
MEDC
Trading Buy
2525
2525
2575
2450
2500
2575
2650 Stoc osc : uptrend
INCO
Trading Sell
3750
3750
3700
3650
3700
3800
3850 Gravestone doji
BORN
Buy on Weakness
1180
1160
1200
1140
1160
1200
1230 Black spinning top
ANTM
Trading Sell
1860
1860
1840
1820
1840
1880
1910 Black spinning top
TINS
Trading Sell
2175
2175
2100
2025
2100
2250
2400 Stoc osc : downtrend
45600 Macd : uptrend
PROPERTY ASRI
Buy on weakness
420
410
430
400
410
430
JSMR
Buy on Weakness
4000
3950
4025
3900
3950
4025
4100 Rsi : uptrend
450 Stoc osc : uptrend
BSDE
Buy on Weakness
980
970
1000
950
970
1000
1040 Doji
FORECAST Hari ini indeks; mixed (moderate) – bullish -bullish (major). Watch on screen : CPIN, ISAT, INDF, JSMR.
3
DH DIVIDEN Ticker
Status
DPS (IDR)
Cum Date
Ex Date
Recording
Payment
BRNA
90
19-Agustus-2011
22-Agustus-2011
24-Agustus-2011
14-September-2011
LPPF
14
22-Agustus-2011
23-Agustus-2011
25-Agustus-2011
15-September-2011
AKRA
200
22-Agustus-2011
23-Agustus-2011
25-Agustus-2011
08-September-2011
PNSE
60
24-Agustus-2011
25-Agustus-2011
05-Septembet-2011
19-Septembet-2011
KREN
9,05
25-Agustus-2011
26-Agustus-2011
06-September-2011
15-September-2011
CENT
1
08-September-2011
09-September-2011
13-September-2011
27-September-2011
SMCB
23
12-September-2011
13-September-2011
15-September-2011
29-September-2011
HMSP
270
12-September-2011
13-September-2011
15-September-2011
29-September-2011
OKAS
1,02
13-Septembet-2011
14-September-2011
16-September-2011
30-September-2011
CSAP
2
22-September-2011
23-September-2011
27-September-2011
11-Oktober-2011
BUDI
8
28-September-2011
29-September-2011
03-Oktober-2011
11-Oktober-2011
HEXA
US$0.0206
28-September-2011
29-September-2011
03-Oktober-2011
17-Oktober-2011
RIGHT ISSUE Ticker
Ratio
Price
INCF
30:1
3000
INTA
1:5
SDRA
1:2
180
BEKS
5:6
100
BDMN
Cum Date
Ex Date
Recording
Trading
07-Juli-11
08-Juli-11
12-Juli-11
14-Juli-11
138:1000
4300
KIJA
219:500
250
07-September-11 08-September-11 12-September-11 14-September-11 27-September-11 28-September-11 30-September-11
04-Oktober-11
CFIN
9:20
500
30-September-11
03-Oktober-11
05-Oktober-11
07-Oktober-11
AMAG
3:3
200
03-Oktober-11
04-Oktober-11
06-Oktober-11
10-Oktober-11
DKFT
9:1
1000
07-Oktober-11
10-Oktober-11
12-Oktober-11
14-Oktober-11
STOCK SPLIT OS:NS
Record
Trade
MTFN
Ticker
1:5
13-Jul-11
11-Jul-11
MAIN
1:5
PTRO
1:10
JTPE
1:5
28-Jul-11
26-Jul-11
Upcoming IPO’S Company
Business
Offering Date
Share
Price
Maspion
Household Product
Mitrasurya Cemerlang
Properti
300.000.000
120
Molindo Raya Industrial
Kimia Dasar
650.000.000
450-750
Nirwana Kharisma
Properti
333.333.500
110-140
3.200.000.000
120-180
01-Juli-2011
2.286.000.000
280
04-Juli-2011
2.000.000.000
102
Listing Date
40
Semen Baturaja Truba Jaya Engineering Visi Media Asia
Media & Entertainment
Star Petrochem Tbk Golden Energy Mineral Erajaya Swasembada
2300-3500 Handset Distributor
4
13-Juli-2011
DH FOREX
RATE (IDR)
CHANGE
FOREX
RATE (USD)
CHANGE
USD/IDR
8,662.50
49.50
1000 IDR/USD
0.12
-0.0007
EUR/IDR
11,793.47
82.67
EUR/USD
1.37
0.0019
112.52
-0.06
76.90
-0.0625
SGD/IDR
6,996.04
8.71
SGD/USD
1.24
-0.0020
AUD/IDR
8,960.55
-19.06
AUD/USD
1.04
0.0052
GBP/IDR
13,656.94
-82.80
GBP/USD
1.58
0.0018
JPY/IDR
JPY/USD
Global Reference Rates
Lending & Deposit Rates
FED Rate (%)
0.25
JIBOR (IDR)
5.96
BI Rate (%)
6.75
LIBOR (GBP)
0.67
ECB Rate (%)
1.50
SIBOR (USD)
0.23
BOJ Rate (%)
0.10
SBI (1M)
6.26
BOE Rate (%)
0.50
SBI (3M)
6.37
PBOC Rate (%)
6.56
SBI (6M)
6.08
DESCRIPTION
AUGUST
JULY
DUAL LISTED
PRICE (IDR)
CHANGE
Inflation YTD (%)
2.69
1.74
TLKM (US)
7,426
-106
Inflation YOY (%)
4.79
4.61
ISAT (US)
6,913
17
Inflation MOM (%)
0.93
0.67
ANTM (GR)
1,863
-12
122.671
119.655
252
0
1,811,113
1,738,163
Foreign Reserve (USD) GDP (IDR Tn)
ASUMSI MACRO
BLTA (SP)
APBN 2010
APBN-P 2009
2011
GDP (%)
5.8
4.30
6.4
Inflation (%)
5.3
5.00
5.3
9,200
10,600.00
9,250
6.5
7.50
6.5
Crude Oil (USD/brl)
80.00
61.00
80.00
Oil Production (bpd)
0.965
0.96
0.970
910.00
871.64
IDR/USD (IDR) SBI—3 Bulan (%)
Total APBN (IDR Triliun)
DISCLAIMER This material is issued by PT Sinarmas Sekuritas, a member of Indonesia Stock Exchanges, represent the opinion of PT Sinarmas Sekuritas, derived its judgement from sources deemed reliable, however, PT Sinarmas Sekuritas and its affiliated cannot guarantee its accuracy and completeness. PT Sinarmas Sekuritas or its affiliates may be involved in transactions contrary to any opinion herein or have positions in the securities recommended herein and may seek or will seek investment banking or other business relationships with the companies in this material. PT Sinarmas Sekuritas, its employees and its affiliates, expressly disclaim any and all liability for representation or warranties, expressed or implied, here in or omission there from or for any loss how so ever arising from any use of this material or its contents or otherwise arising in connection there with. Opinion expressed in this material are our present view and are subject to change without notice.
5
DH RESEARCH TEAM Email Address
Yahoo Messenger
Jeffrosenberg Tan
[email protected]
Jansen Kustianto
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
[email protected]
Eddy Wijaya James Wahjudi Betty Fitri Neeraj Khiani
[email protected]
KANTOR CABANG Cabang Jakarta No Lokasi
Telepon
1 Plaza BII Menara 3 Lt 7* 021-3925550
Wilayah Jawa Timur
Kalimantan
No Lokasi
Telepon
No Lokasi
Telepon
21 Surabaya*
031-5619788
35 Pontianak*
0561-7071130 0542-750865
2 Mangga Dua*
021-6257970
22 Malang*
0341-335888
36 Balikpapan
3 Kelapa Gading*
021-4502357
23 Jombang
0321-853788
37 Singkawang 0562-639823
4 Fatmawati
021-7668283
24 Sidoarjo
031-8959650
38 Samarinda
5 Tangerang
021-5377098
25 Kediri
0354-682770
39 Banjarmasin 0511-7416112
6 Bekasi*
021-88961718
Wilayah Jawa Barat No Lokasi
Wilayah Bali
0541-746564
Wilayah Sulawesi
Telepon
No Lokasi
Telepon
No Lokasi
Telepon
022-4266481
26 Denpasar
0361-229933
40 Manado
0431-879581
8 C irebon
0231-238805
Wilayah Sumatra
41 Makassar
0411-456789
9 Bogor
0251-2280082
No Lokasi
10 Pekalongan
0285-412449
27 Medan*
061-4564132
11 Garut
0262-2246528
28 Padang
0751-811950
12 Karawang
0267-8454482
29 Pekanbaru
0761-856123
13 Tasikmalaya
0265-311771
30 Palembang
0711-353791
14 Sukabumi
0266-229318
7 Bandung*
Wilayah Jawa Tengah No Lokasi
Telepon
Telepon
31 Jambi
0741-7554987
32 Lampung
0721-470462
33 Banda Aceh 0651-32822
15 Semarang
024-8502683
16 Yogya
0274-557222
Pulau Batam
17 Solo
0271-661199
No Lokasi
Telepon
18 Purwokerto
0281-642244
34 Batam
0778-7030262
19 Tegal
0283-320184
20 Kudus
0291-446322
*) C abang yang memiliki equity
Produk Asset Management Reksadana Pasar Uang
:
Reksadana Pendapatan Tetap
:
Reksadana Campuran
:
Reksadana Saham
:
Danamas Rupiah Danamas Rupiah Plus Riau Liquid Fund Danamas Dollar Simas Danamas Mantap Plus Simas Danamas Instrumen Negara Danamas Stabil Riau Income Fund Danamas Fleksi Simas Satu Simas Danamas Saham
6
