Daily Insight Rabu, 10 April 2013 Equity Index
Market Roundup Indeks saham di Asia menguat seiring bergesernya perhatian investor pada musim laporan keuangan (earnings season) Kuartal I korporasi besar di AS dan seiring melambatnya laju inflasi China, mengikis kekhawatiran bank sentral China akan memperketat kebijakan moneter. Musim laporan keuangan dimulai hari Senin lalu ketika Alcoa, produsen besar aluminium, melporkan bahwa laba bersihnya lebih besar dari ekspektasi namun pendapatan tidak sesuai dengan prediksi. Laju inflasi bulan Maret China melambat, meringankan beban masyarakat namun menimbulkan pertanyaan mengenai kekuatan proses pemulihan pada ekonomi terbesar kedua di dunia itu. Consumer Price Index (CPI) tumbuh 2.1%, lebih lambat dari pertumbuhan 3.2% pada bulan sebelumnya ketika pengeluaran berkaitan dengan hari libur Tahun Baru Lunar mendongkrak harga barang dan jauh dibawah 3.5% target resmi inflasi tahun ini. Wholesale Price Index (WPI) turun 1.9% dibanding periode tang sama tahun lalu. IHSG naik tipis 2.1 poin (0.04%) ke level 4899.6 dengan Market Breadth yang negatif. Indeks saham Blue Chip LQ-45 merangkak naik 1.8 poin (0.21%) ke level 827.2. Investor asing menarik IDR 400.3 miliar keluar dari pasar saham dalam negeri. Indeks saham di Eropa menguat dengan momentum kenaikan berasal dari saham sektor sumber daya alam yang mendapat sentimen positif dari hasil laporan keuangan Alcoa. Defisit anggaran dan perdagangan Perancis melebar di bulan Februari pada saat bank sentral negara itu mengatakan ekonomi hanya tumbuh 0.1% di Kuartal I. Sementara itu, angka ekspor-impor Jerman terpuruk di bulan Februari, menimbulkan kekhawatiran mengenai pertumbuhan. Indeks saham utama di AS naik, mengangkat DJIA ke level penutupan tertinggi pada 14,673.5 karena investor menyambut dimulainya musim laporan keuangan (earnings season) Kuartal I. Dari sisi ekonomi, data inventory di tingkat grosir (wholesale trade) bulan Februari mengalami penurunan terbesar sejak September 2011.
DJIA S&P 500 NASDAQ FTSE 100 CAC 40 DAX HANG SENG NIKKEI 225 KOSPI STI
Commodity WTI Crude Oil COMEX Gold Copper Nickel Tin MDE Palm Oil (RM) New Castle Coal Index
Dual Listed Stock TLKM (USD) ISAT (USD)
Exchange Rate USD/IDR USD/JPY EUR/USD
Risk Perception Dollar Index CBOE S&P VIX MSCI Emerging Mkt INDO 5yr CDS
IDX Statistic Close Change Change % YTD Vol (BnShares) Val (IDRTn) P/E Market Cap (IDRTn) Net Foreign (IDRBn)
Last 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 21,870.3 13,285.0 1,925.8 3,296.6
Maret 2013%
Change
(14613.5) Mare (1563.1) (3222.3) (6276.9) (3666.8) (7662.6) 152.3 92.5 7.1 12.0
(100.3) 2013
(100.6) (100.6) (100.4) (100.1) (100.1) 0.7 0.7 0.4 0.4
Last
Change
%
94.0 1,586.3 7,485.5 16,070.0 22,875.0 2,395.0 88.8
(10.7) 14.9 28.0 (65.0) (125.0) (5.0) 0.1
(11.5) 0.9 0.4 (0.4) (0.6) (0.2) 0.1
$ 43.97 32.67
IDR
%
10,800 6,400
(1.0) (0.7)
Last
Change
%
9,743 98.87 1.30
(13) 0 (0)
(0.1) 0.2 (0.2)
Last
Change
%
82.37 12.84 1006.78 150.28
(0.13) (0.35) 0.00 (4.22)
(0.2) (2.5) 0.0 (2.7)
JCI
LQ-45
4,899.6 2.07 0.0% 13.5% 5.68 5.89 19.03 4.39 (400.33)
827.2 1.76 0.2% 12.5%
Source: YahooFinance.com, Bloomberg.com, Metalprices.com
Jakarta Composite Index
&&&(( www.relitrade.com
1
your reliable partner
Daily Insight Market Outlook Indeks saham Asia pagi ini menguat cukup besar setelah DJIA ditutup pada level tertinggi semalam. Namun kegelisahan bahwa Slovenia dapat menjadi negara berikutnya yang menjadi korban krisis utang Eropa dapat memberi sentimen negatif pada pasar saham. Organization for Economic Cooperation and Development (OECD) menyatakan kemungkinan dibutuhkan dana lebih dari 1 miliar Euro perkiraan Pemerintah Slovenia untuk menyelamatkan sektor perbankan di negara itu. Hari ini IHSG kami perkirakan akan berusaha melanjutkan pergerakan naiknya dan berfluktuasi dalam kisaran 4873 – 4973.
News Ciputra Beli Lahan Rp 1 T (CTRP) • Perseroan telah menuntaskan akuisisi laham seluas 7,2 ha di kawasan Puri, Jakarta Barat. Nilai transaksi mencapai Rp 1 triliun atau sekitar Rp 15 juta per meter persegi. Saat ini perseroan tengah membangun proyek superblok Ciputra World di Kuningan, Jakarta. Proyek ini menelan dana sekitar Rp 7 triliun. (ID)
Adhi Tuntaskan Penjualan Saham ITC dan Jakarta Monorail (ADHI) • Perseroan resmi menjual saham PT Indonesia Transit Central (ITC) dan PT Jakarta Monorail (JM) kepada Ortus Infrastructur Capital Limited, unit usaha Ortus Group, kelompok usaha yang dikendalikan oleh Edward Soeryadjaya. Dari penjualan itu, perseroan memperoleh dana sebesar Rp 21.91 miliar. (ID)
KIJA Garap Residensial dan Komersial (KIJA) • Perseroan menjajal langkah diversifikasi ke segmen residensial dan komersial. Sebelumnya, nama perseroan memang lekat dengan proyek kawasan industri. • Lewat anak usahanya dibidang residensial dan komersial, PT Graha Buana Cikarang (GBC), perseroan akan lebih agresif menggarap dua segmen tersebut. (KO)
BTPN Terbitkan Lagi Obligasi Rp 4 T (BTPN) • Perseroan akan melangsungkan penawaran umum berkelanjutan (PUB) II Obligasi senilai total Rp 4 triliun. Adapun nilai obligasi berkelanjutan tahap I mencapai Rp 1 triliun. (ID)
Laba Bersih Baramulti Naik 124.82% (BSSR) • Perseroan mencatatkan laba bersih 2012 sebesar US$ 9,78 juta, naik 124,82% dari 2011 sebesar US$4.35 juta. Dari laba bersih itu, laba yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk sebesar US$9.78 juta, naik 215.48% dari US$3.1 juta. Sejalan dengan itu, laba per saham dasar menjadi US$0.004, naik dari sebelumnya US$0.057. • Penjualan bersih sepanjang tahun lalu sebesar US$108.97 juta, naik 95.32% dari US$55.79 juta. (BI)
Anak BUMI Perpanjang Izin Eksplorasi di Yaman (BUMI) • Perseroan memutuskan tetap menyapih salah satu anak usahanya, Gallo Oil (Jersey) Ltd. Manajemen mengatakan, Gallo Oil sudah mendapat perpanjangan izin eksplorasi pertambangan minyak di Yaman. Laporan keuangan menyebutkan perpanjangan izin eksplorasi yang diharapkan Gallo adalah selama 12 bulan dari jatuh tempo izin terakhir. (KO)
Indeks- LS27 Price-weighted Caps-weighted
LS-27 RELIANCE INDEX Close Change % 6,333.3 -0.56 -0.01% 128.0 -0.01 -0.01% MARKET BREADTH 4/5/13 4/8/13 4/9/13 13 9 8 10 14 13 4 4 6
Advancers Decliners Unchanged
ACES JSMR BBTN MYOR ASRI
Close 930 6,350 1,650 30,500 990
TOP GAINERS Change 60 150 30 400 10
% 6.90% 2.42% 1.85% 1.33% 1.02%
MAPI SMCB WIKA INCO BWPT
Close 7,900 3,875 2,000 2,400 1,250
TOP LOSERS Change -250 -100 -50 -50 -20
% -3.07% -2.52% -2.44% -2.04% -1.57%
5,050
130 Jakarta Composite Index (IHSG)
4,900
126
LS-27 Index (RHS)
4,750
122
4,600
118
4,450
114
4,300 2-Jan-13
110 25-Jan-13
Sumber informasi dari riset harian ini diambil dari media massa, dan PT Reliance Securities, Tbk
17-Feb-13
12-Mar-13
4-Apr-13
2
Daily Insight World Economic Calender Date 08-Apr-13
CN GE US JP
09-Apr-13
CN
JP
GE
Event New Loans Industrial Production (MoM) Industrial Production (YoY) Fed's Bernanke Speech BOJ Monetary Policy Meeting Minutes
Period Mar Feb Feb
Consumer Price Index (YoY) Consumer Price Index (MoM) Producer Price Index (YoY) Consumer Confidence Index Machine Tool Orders (YoY) Machinery Orders (MoM) Exports (MoM) Imports (MoM) Trade Balance
Mar Mar Mar Mar Mar Feb Feb Feb Feb
Prior ¥620B -0.60% -2.60% 3.20% 1.10% -1.60% 44.3 -26.40% -13.10% 1.30% 3.30% €15.6B
Survey Actual ¥850B 0.30% 0.50% -1.80% 2.40% -0.60% -1.80% 0.00% 0.80% €15.1B
2.10% -0.90% -1.90% -21.60% -1.50% -3.80% €17.1B
Source: FxStreet
RUPS Ticker KAEF EXCL INAF TIFA SSIA TMPO AISA ELSA PGAS TURI ASGR HMSP WSKT TMAS TRIO JRPT EPMT AALI BDMN LPCK LPKR MLPL TCID WIKA TAXI BCAP BBCA PTRO BAEK SKBM MBSS BFIN
Dividen Date
10-Apr-13 11-Apr-13 11-Apr-13 12-Apr-13 15-Apr-13 16-Apr-13 16-Apr-13 16-Apr-13 17-Apr-13 18-Apr-13 18-Apr-13 18-Apr-13 18-Apr-13 19-Apr-13 19-Apr-13 22-Apr-13 22-Apr-13 23-Apr-13 24-Apr-13 24-Apr-13 24-Apr-13 24-Apr-13 24-Apr-13 25-Apr-13 29-Apr-13 30-Apr-13 6-May-13 6-May-13 7-May-13 7-May-13 8-May-13 16-May-13
Place
Ruang Seminar Bursa Efek Indonesia Gran Melia Hotel Pasar Minggu JW Mariott Hotel Hotel Four Seasons Hotel Indonesia Kantor Pusat Perindustrian Gedung Waskita Gedung Bursa Efek Indonesia JW Mariott Hotel Gedung Jaya EPM function room Hotel JW Marriott Kantor PT Lippo Cikarang Ebony Room Hotel Aryaduta Kantor Pusat Perseroan Ruang Seminar Bursa Efek Indonesia MNC Tower BBCA Ritz carlton Graha Ekonomi Resto nine D club Ritz carlton Hotel Borobudur
Action RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST RUPST
Code BJBR MERK BJTM DKFT BBTN ITMG BBNI
Amount (Rp) Rp 68.46 Rp 3570 Ro 39.74 Rp 50 Rp 38.73 Rp 1464 Rp 113.35
Cum Date 16-Apr-13 12-Apr-13 18-Apr-13 19-Apr-13 26-Apr-13 26-Apr-13 26-Apr-13
Ex Date 17-Apr-13 15-Apr-13 19-Apr-13 22-Apr-13 29-Apr-13 29-Apr-13 29-Apr-13 Source: KSEI
Pre-emptive Rights HMETD Issuer Cum date Ex date Recording date Distribution date Date HMETD early trade Date HMETD final trade Date of final payment Date of allotment
PT. Astra Otoparts Tbk. 29-Apr-13 30-Apr-13 29-Apr-13 30-Apr-13 1-Mei-13 7-Mei-13 10-Mei-13 13-Mei-13
Source: KSEI
Sumber informasi dari riset harian ini diambil dari media massa, dan PT Reliance Securities, Tbk
3
Daily Insight Key Statistic Stock
Closing Price
AGRI BWPT 1,270 AALI 18,200 SGRO 2,200 LSIP 1,850 Mining ANTM 1,440 PTBA 15,250 ITMG 39,250 HRUM 5,050 ADRO 1,270 BORN 495 BUMI 730 INCO 2,450 Consumer Goods ICBP 10,200 KLBF 1,220 INDF 7,250 MYOR 30,100 TRADING AKRA 5,000 HEXA 5,450 ACES 870 MAPI 8,150 MNCN 3,075 INTA 420 RALS 1,440 UNTR 18,750 BHIT 500 BMTR 2,225 Property & Konstruksi ASRI 950 BKSL 280 BSDE 1,620 CTRP 910 APLN 480 CTRA 1,070 CTRS 2,750 DILD 550 ELTY 54 LPKR 1,290 SMRA 2,250 SSIA 1,560 WIKA 2,050 TOTL 980 KIJA 290 Basic Industry & Chemical INTP 24,200 SMCB 3,975 KRAS 640 CPIN 4,725 JPFA 9,400 SMGR 17,750 Miscelaneous Industry ASII 7,700 GJTL 2,650 IMAS 5,350 MASA 400 Finance BBCA 10,700 BBRI 8,450 BBTN 1,620 BDMN 6,350 BBNI 4,950 BTPN 5,150 BMRI 10,000 Infrastructure PGAS 5,750 CMNP 1,830 JSMR 6,200 TLKM 10,500 GIAA 630 EXCL 5,650 INDY 1,230
Price des 2012
Ytd
PER*
P/Sales*
P/BV**
P/Cash
ROA**
ROE**
1,380 19,700 2,500 2,300
-8.0% -7.6% -12.0% -19.6%
16.7 11.9 13.6 11.3
6.71 2.48 1.50 3.00
3.18 3.34 1.62 2.07
91.21 108.81 26.23 6.87
7% 20% 10% 15%
19% 28% 12% 18%
1,280 15,100 41,550 6,000 1,570 540 590 2,350
12.5% 1.0% -5.5% -15.8% -19.1% -8.3% 23.7% 4.3%
4.6 12.1 8.5 8.6 8.2 8.0 (2.4) 9.7
1.31 3.03 1.26 1.33 1.13 1.34 0.41 2.76
1.31 4.15 4.93 3.42 1.35 0.93 3.38 1.48
2.49 6.70 7.33 7.52 8.01 2.93 27.71 14.79
18% 25% 33% 29% 7% 4% -9% 11%
29% 34% 58% 40% 16% 12% -139% 15%
7,800 1,060 5,850 20,000
30.8% 15.1% 23.9% 50.5%
27.3 37.3 19.8 31.7
2.76 4.80 1.27 2.20
5.20 9.02 1.91 8.12
12.24 45.13 4.91 31.84
13% 19% 6% 9%
19% 24% 10% 26%
4,050 8,150 820 6,650 2,500 450 1,220 19,700 540 2,400
23.5% -33.1% 6.1% 22.6% 23.0% -6.7% 18.0% -4.8% -7.4% -7.3%
30.3 4.7 41.2 33.4 30.9 9.3 19.5 12.1 35.5 26.8
0.89 0.51 4.99 2.10 7.22 0.21 1.83 1.25 1.86 4.89
4.59 2.48 10.31 6.69 6.38 1.76 3.40 2.31 1.07 2.37
24.27 2.30 99.24 83.43 101.89 15.31 9.76 18.42 15.13 32.96
6% 21% 20% 7% 16% 2% 13% 11% 2% 6%
15% 53% 25% 20% 21% 19% 17% 19% 3% 9%
590 189 1,110 610 370 800 2,250 335 54 1,000 1,900 1,080 1,480 900 200
61.0% 48.1% 45.9% 49.2% 29.7% 33.8% 22.2% 64.2% 0.0% 29.0% 18.4% 44.4% 38.5% 8.9% 45.0%
15.3 44.8 22.0 28.8 12.1 35.6 20.5 22.2 (13.1) 31.0 26.0 1.0 27.2 19.0 11.9
7.63 12.32 7.60 10.07 2.11 5.62 5.14 5.39 1.25 5.84 5.20 2.06 1.27 1.82 3.64
3.94 1.84 2.83 1.50 2.01 2.01 2.48 1.45 0.23 2.72 5.39 4.21 4.79 5.03 1.52
10.66 180.76 6.13 6.64 3.52 6.79 7.47 28.39 12.52 11.10 8.12 6.68 10.25 5.10 30.82
11% 3% 8% 4% 6% 3% 6% 4% -1% 4% 6% 178% 4% 9% 7%
26% 4% 13% 5% 17% 6% 12% 7% -2% 9% 21% 405% 18% 27% 13%
22,450 2,900 640 3,650 6,150 15,850
7.8% 37.1% 0.0% 29.5% 52.8% 12.0%
18.7 22.6 66.0 7.0 20.0 21.7
5.15 3.38 0.48 10.31 1.17 5.37
4.94 3.82 1.00 2.24 4.28 6.56
10.34 65.39 4.35 17.68 22.01 37.36
23% 12% 1% 22% 9% 22%
26% 17% 2% 32% 21% 30%
16.1 10.6 20.5 197.4
1.66 0.74 0.76 1.19
3.73 1.82 2.71 1.13
24.82 13.79 9.68 5.57
11% 7% 4% 0%
23% 17% 13% 1%
7,600 2,225 5,300 450
1.3% 19.1% 0.9% -11.1%
9,100 6,950 1,450 5,650 3,700 5,250 8,100
17.6% 21.6% 11.7% 12.4% 33.8% -1.9% 23.5%
23.2 11.2 10.5 15.7 9.1 16.0 16.4
9.89 4.20 1.62 3.23 4.12 3.71 5.65
5.36 3.21 1.76 2.19 2.24 4.18 3.27
29.25 15.00 31.72 36.48 16.49 33.15 20.33
3% 3% 1% 3% 3% 3% 2%
23% 29% 17% 14% 24% 26% 20%
4,600 1,680 5,450 9,050 660 5,700 1,420
25.0% 8.9% 13.8% 16.0% -4.5% -0.9% -13.4%
18.8 1.0 26.5 16.8 13.1 17.6 1.7
6.01 4.25 7.75 2.82 0.45 2.30 0.98
6.99 1.57 4.48 3.37 1.51 3.13 0.63
11.25 4.02 10.36 17.75 7.11 60.84 1.68
21% 111% 7% 12% 5% 8% 17%
37% 160% 17% 20% 12% 18% 37%
*trailing twelve month
Source: Company, Reliance Riset
**most recent quarter
Sumber informasi dari riset harian ini diambil dari media massa, dan PT Reliance Securities, Tbk
4
Daily Insight HEAD OFFICE
RESEARCH DIVISION
Reliance Building Jl. Pluit Kencana No. 15A, Pluit Penjaringan Jakarta 14450 T + 62 21 661 7768 F + 62 21 661 9884
Jasa Adhi Mulya
[email protected]
Wilson Sofan
[email protected]
Monchita W.P
[email protected]
Christine Natasya
[email protected]
EQUITY DIVISION Jakarta- Pluit Jl. Pluit Kencana No. 15A Pluit Penjaringan Jakarta 14450 T + 62 21 661 7768 F + 62 21 661 9884
Bandung Jl.Cisangkuy No.58 Bandung 40115 T + 62 22 721 8200 F + 62 22 721 9255
Surabaya - Gubeng Jl. Bangka No. 22 Surabaya 60281 T + 62 31 501 1128 F + 62 31 503 3196
Makassar Jl. Boto Lempangan No. 34 J Makassar 90113 T + 62 411 3632388 F + 62 411 3614634
Jakarta - Sudirman Menara Batavia 27th floor Jl.KH.Mas Mansyur Kav 126 Jakarta 10220 T + 62 21 5793 0008 F + 62 21 5793 0010
Tasikmalaya Ruko Tasik Indah Plaza No. 21 Jl. KHZ Mustofa No. 345 Tasikmalaya 46121 T + 62 265 345000 F + 62 265 345003
Surabaya – Diponegoro Jl. Diponegoro 141-143 Surabaya 60264 T + 62 31 567 0388 F + 62 31 561 0528
Pekanbaru Jl. Sumatera No. 9, Simpang Empat Pekanbaru - Riau 28000 T + 62 761 7894368 F + 62 761 7894370
Jakarta – Kebon Jeruk Plaza Kebon Jeruk Jl.Raya Perjuangan Blok A/2 Jakarta 11530 T + 62 21 532 4074 F + 62 21 536 2157
Yogyakarta Jl. Juadi No. 1 Kotabaru Yogyakarta 55224 T + 62 274 550 123 F + 62 274 551 121
Denpasar Dewata Square Blok A3 Jl. Letda Tantular Renon Denpasar 802361 T + 62 361 225099 F + 62 361 245099
Medan Jl. Teuku Amir Hamzah No.26 T + 62 61 6633065 F + 62 61 6617597
BSD Jl. Pahlawan Seribu Ruko BSD Sektor 7 Blok RK kav. 9 Tangerang 15310 T + 62 21 5387495 F + 62 21 5387494
Surakarta Jl. Slamet Riyadi 330A Solo 57145 T + 62 271 736599 F + 62 271 733478
Pontianak: Jl. Gajah Mada No. 59 Pontianak 78121 T. +62 561 749558 F. +62 561 746284
Jakarta – Centro Ruko Centro Residence Kav. 4-5 Tower C Lt. 1 No. 26-29 Jl. Macan, Daan Mogot Jakarta 14450 T +62 21 56945227 F +62 21 56945226
Malang Jl. Guntur No. 19 Malang 65112 T + 62 341 347 611 F + 62 341 347 615
Balikpapan Jl. Jend. Sudirman No. 51A Balikpapan 76114 T + 62 542 746313-16 F + 62 542 746317
POJOK BURSA & GALERI INVESTASI UPN “Veteran” Jakarta Jl. RS Fatmawati, Pondok Labu Jakarta 12450 T + 62 21 7656971 ext. 197 F + 62 21 7656971 ext. 138
Universitas Brawijaya Jl. Veteran Malang 65145 T + 62 341 551611, 575777 F + 62 341 565420
Universitas Tanjungpura Pontianak Jl. Jendral Ahmad Yani Pontianak 78124 T + 62 561 743465 F + 62 561 766840
President University Universitas Surabaya Resto Plaza 1F - Jababeka Education Park Jl. Raya Kalirungkut Jl. Ki Hajar Dewantara Raya Surabaya 60293 Cikarang - Bekasi 17550 T + 62 31 298 1203 T + 62 21 89106030 F + 62 31 298 1204
STIE Malangkucecwara Jl. Terusan Candi Kalasan Malang 65142 T + 62 341 491813 F + 62 341 495619
Politeknik Kediri Jl. Mayor Bismo No. 27 Kediri 64121 T. (0354) 683128 F. (0354) 683128
Universitas Siliwangi Tasikmalaya Jl. Siliwangi No. 24 Tasikmalaya 46151 T + 62 265 323685 F + 62 265 323534
Universitas Muhammadiyah Gresik Jl. Sumatra 101 GKB Gresik 61121 T + 62 31 395 1414 F + 62 31 395 2585
Universitas Jember Jl. Jawa No. 17 Jember 68121 T + 62 331 330732 F + 62 331 326419
Universitas Negeri Makassar Fakultas Ekonomi Gedung BT Lt.2 Jl. A.P. Pettarani, Kampus UNM, Gunungsari Baru Makassar 90222 T. 0411-889464 / 881244 F. 0411-887604
Universitas Kristen Duta Wacana Jl. Wahidin Sudiro Husodo Yogyakarta 55224 T + 62 274 563 929 F + 62 274 513 235
Universitas Negeri Malang Jl. Surabaya No. 6 Malang 65145 T + 62 341 585914 F + 62 341 552888
STIESIA Surabaya Jl. Menur Pumpungan 30 Surabaya T + 62 31 5947505 F + 62 31 5932218
UPN "Veteran" Yogyakarta Jl. Babarsari 2, Tambak Bayan Yogyakarta T + 62 274 485268 F + 62 274 487147
Universitas Muhammadiyah Malang Jl. Raya Tlogomas 246 Malang 65144 T + 62 341 464318-9 F + 62 341 460782
Universitas 17 Agustus 1945 Banyuwangi Jl. Adi Sucipto 26 Banyuwangi, Jawa Timur T + 62 333 419613 F + 62 333 419163
STIE "AUB" Surakarta Jl. Mr. Sartono 97, Cengklik Nusukan, Surakarta 57135 T + 62 271 854803 F + 62 271 853084
Disclaimer: Disclaimer: Informasi, opini dan rekomendasi yang terdapat dalam dokumen ini disajikan oleh PT Reliance Securities Tbk. dari sumbersumber yang dianggap terpercaya dan dapat diandalkan. Dokumen ini bukan merupakan penawaran, invitasi atau representasi dalam bentuk apapun untuk pengambilan keputusan membeli maupun menjual saham. Keputusan investasi yang diambil berdasarkan dokumen ini bukan merupakan tanggung jawab PT Reliance Securities Tbk. PT Reliance Securities Tbk. berhak untuk merubah isi dokumen ini sewaktu-waktu tanpa pemberitahuan terlebih dahulu.
