Pololetní zpráva standardního otevřeného podílového fondu obhospodařovaného Investiční společností České spořitelny, a.s., za období I. - VI. 2005
Základní informace
Datum Informace ke dni
30.6.2005
Investiční společnost
44796188
IČ
IČ
Fond
90005198
Název
Investiční společnost České spořitelny, a.s.
Název
Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond
Rozlišení fondu
Měna
Jmenovitá hodnota podílového listu
ISIN
Druh fondu
OPF
CZK
5 000,- / 50 000,-
xxx
standardní
Zpracováno
30.8.2005
Dne
Jméno Člen statutárního orgánu nebo statutární orgán odpovědný za účetnictví fondu
RNDr. Petr Zapletal
Typ fondu 2fond dluhopisový
Bilanční aktiva fondu (v tis. Kč) Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198 Běžné účetní období Netto
Předminulé účetní období Netto
466 096
444 079
432 237
2. Pohledávky za bankami
1 604 337
76 299
91 258
a) Pohledávky za bankami splatné na požádání
1 604 337
76 299
64 442
1
Rozvahová aktiva celkem
2
1. Pokladní hodnoty
3
a) Pokladní hotovost
4
b) Ostatní pokladní hodnoty
5 6 7
b) Ostatní pohledávky za bankami
8
-
9
-
10
-
ostatní termínové vklady
11
-
Jiné pohledávky za bankami
26 816 26 816
Termínové vklady jednodenní termínové vklady
12
3. Pohledávky za nebankovními subjekty (vyjma pohledávek investičních)
13
a) Pohledávky splatné na požádání
14
-
Pohledávky splatné na požádání za obchodníkem s cennými papíry
15
-
Pohledávky splatné na požádání za jinými subjekty
16
Minulé účetní období Netto
26 816
b) Ostatní pohledávky
17
-
Ostatní pohledávky za obchodníkem s cennými papíry
18
-
Ostatní pohledávky za jinými subjekty
19
4. Dluhopisy nebo obdobné cenné papíry představující právo na splacení dlužné částky(dluhové cenné papíry)
344 478
315 326
337 150
20
a) Dluhové cenné papíry vydané vládními institucemi, regionální nebo místní správní jednotkou a centrálními bankami
262 937
245 625
259 083
262 937
245 625
259 083
81 541
69 701
78 067
81 541
69 701
78 067
49 215
27 861
49 215
27 861
21
-
Dluhové cenné papíry držené do splatnosti
22
-
Dluhové cenné papír dané do repa a půjčené
23
-
Ostatní dluhové cenné papíry
24
b) Dluhové cenné papíry vydané ostatními subjekty
25
-
Dluhové cenné papíry držené do splatnosti
26
-
Dluhové cenné papír dané do repa a půjčené
27
-
Ostatní dluhové cenné papíry
28
5. Akcie, obdobné cenné papíry představující podíl na společnosti
29
a) Akcie
30
-
Akcie dané do repa a půjčené
31
-
Ostatní akcie
32
b) Ostatní cenné papíry přestavující podíl na společnosti
33
6. Cenné papíry vydané fondem kolektivního investování
34
-
Cenné papíry vydané fondem kolektivního investování držené do splatnosti
35
-
Cenné papíry vydané fondem kolektivního investování dané do repa a půjčené
36
-
Ostatní cenné papíry vydané fondem kolektivního investování
37
19 991
7. Nástroje peněžního trhu
38
-
Nástroje peněžního trhu k obchodování
39
-
Nástroje peněžního trhu držené do splatnosti
40
-
Nástroje peněžního trhu dané do repa a půjčené
41
-
Ostatní nástroje peněžního trhu
42
8. Cenné papíry opravňující k nabytí cenných papírů
43
9. Deriváty
44
10. Majetkové účasti
45
11. Dlouhodobý nehmotný majetek (vyjma investiční složky majetku)
46
a) Zřizovací výdaje
47
b) Goodwill
48
c) Ostatní nehmotný majetek
49
12. Dlouhodobý hmotný majetek
50
a) Pozemky a budovy pro provozní činnost
51
b) Pozemky a budovy pro investiční činnost
52
-
Pozemky a budovy pro investiční činnost zastavené
53
-
Pozemky a budovy pro investiční činnost nezastavené
54
c) Ostatní hmotný majetek (vyjma investiční složky majetku)
55
13. Ostatní aktiva rozvahová
56
a) Kladné reálné hodnoty derivátů uzavřených s jinými subjekty
57
b) Kurzové rozdíly ze spotových operaci - debetní zůstatek
58
c) Splatná daň z příjmu – debetní zůstatek
59
d) Odložená daňová pohledávka
60
e) Marže burzovních derivátů
61
f) Dohadné účty aktivní
62
g) Další rozvahová aktiva
76
14. Pohledávky z upsaného vlastního kapitálu
77
15. Náklady a příjmy příštích období
78
a) Náklady příštích období
79
b) Příjmy příštích období
19 991
-1 531 934
4 602
416
757
3 767
1 727
712
191
-1 534 077
3 133
3 576 62
Bilanční pasiva fondu (v tis. Kč) Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198 Běžné účetní období
Rozvahová pasiva celkem
Minulé účetní období
Předminulé účetní období
466 096
444 079
432 237
13 740
5 388
5 221
1. Závazky vůči bankám a) Splatné na požádání b) Ostatní závazky -
Závazky z titulu obchodování s cennými papíry
-
Úvěry přijaté v rámci repo operací
-
Ostatní úvěry přijaté
-
Jiné závazky
2. Závazky vůči finančním institucím (kromě bank) a) Splatné na požádání b) Ostatní závazky -
Závazky z titulu obchodování s cennými papíry
-
Úvěry přijaté v rámci repo operací
-
Jiné závazky
3. Závazky vůči ostatním subjektům a) Splatné na požádání b) Ostatní závazky 4. Ostatní pasiva rozvahová a) Záporné reálné hodnoty derivátů
13
456
b) Kurzové rozdíly ze spotových operaci – kreditní zůstatek c) Splatná daň z příjmu – kreditní zůstatek d) Odložený daňový závazek e) Dohadné účty pasivní f) Závazky vůči akcionářům -
Závazky vůči akcionářům z upsaného nezapsaného základního kapitálu
-
Ostatní závazky vůči akcionářům
g) Další rozvahová pasiva, která jsou zahrnuta do ostatních pasiv rozvahových 5. Výnosy a výdaje příštích období
13 727
5 388
4 765
380
48
25
380
48
25
10 253
10 035
9 549
407 525
404 885
401 580
a) Výnosy příštích období b) Výdaje příštích období 6. Rezervy
1 093
a) Rezervy na důchody a podobné závazky b) Rezervy na daně
1 093
c) Ostatní rezervy 7. Podřízené závazky 8. Základní kapitál a) Splacený základní kapitál b) Nesplacený základní kapitál 9. Vlastní akcie 10. Emisní ážio 11. Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku a) Povinné rezervní fondy b) Rezervní fondy k vlastním akciím c) Ostatní rezervní fondy d) Ostatní fondy ze zisku 12. Rezervní fond na nové ocenění 13. Kapitálové fondy 14. Oceňovací rozdíly
11 264
919
a) Oceňovací rozdíly z majetku a závazků
10 507
1 353
757
-434
b) Oceňovací rozdíly ze zajišťovacích derivátů c) Oceňovací rozdíly z přepočtu účastí 15. Nerozdělený zisk nebo neuhrazená ztráta z předchozích období
12 649
542
548
a) Nerozdělený zisk nebo neuhrazená ztráta po schválení
12 649
542
548
b) Zisk (ztráta) z minulého roku ve schvalovacím řízení 16. Zisk nebo ztráta za účetní období 17. Vlastní kapitál
20 456
11 917
14 395
450 883
438 643
426 991
Podrozvaha (v tis. Kč)
Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198 Běžné účetní období
Minulé účetní období
Předminulé účetní období
Pohledávky ze spotových operací Pohledávky z pevných termínových operací
97 866
55 768
161 954
377 240
363 178
175 545
97 866
55 768
161 954
Pohledávky z opcí Odepsané pohledávky Hodnoty předané do úschovy, do správy a k uložení Hodnoty předané k obhospodařování Přijaté přísliby a záruky Přijaté zástavy a zajištění Závazky ze spotových operací Závazky z pevných termínových operací Závazky z opcí
Výkaz zisku a ztráty (v tis. Kč) Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198 Běžné účetní období
Minulé účetní období
Předminulé účetní období
1. Výnosy z úroků a podobné výnosy
8 323
8 913
a) Výnosy z úroků z dluhových cenných papírů
7 362
7 757
7 055
961
1 097
1 735
961
910
b) Ostatní úrokové výnosy -
Úroky z běžných účtů u bank
-
Úroky z termínových vkladů
-
Úroky od jiných subjektů z repo operací
-
Ostatní úroky
8 790
187
59
c) Zisk ze zajišťovacích úrokových derivátů
245
2. Náklady na úroky a podobné náklady a) Náklady na úroky z dluhových cenných papírů b) Ostatní úrokové náklady
245
c) Ztráta ze zajišťovacích úrokových derivátů Zisk (ztráta) z úrokových výnosů (pol. 1 - pol. 2)
8 323
8 668
8 790
3. Náklady na poplatky a provize
2 395
2 484
2 525
a) Poplatky na obhospodařování
1 969
2 107
2 212
12
9
-3
b) Poplatky a provize na platební styk c) Poplatky a provize na operace s investičními instrumenty d) Poplatky a provize na devizové operace e) Poplatky a provize ostatní 4. Zisk (ztráta) z investiční činnosti
414
368
316
16 587
1 924
6 694
16 587
1 924
6 694
15 227
1 803
a) Zisk (ztráta) z finančních nástrojů držených do splatnosti b) Zisk (ztráta) z finančních nástrojů ostatních -
Zisk (ztráta) z akcií a cenných papírů představujících podíl na společnosti
-
Zisk (ztráta) z dluhových cenných papírů
-
Zisk (ztráta) z cenných papírů fondu kolektivního investování
364
-
Zisk (ztráta) z derivátů
573
-
Zisk (ztráta) z nástrojů peněžního trhu
-
Zisk (ztráta) z jiných nástrojů
-1 040
9 414
1 161
1 126
1 228
485
1 126
1 228
485
82
67
64
1 044
1 161
421
21 549
6 880
12 474
1 093
344
1 568
1 093
344
1 568
20 456
6 536
10 906
c) Zisk (ztráta) z investiční činnosti s jinými majetkovými hodnotami -
Zisk (ztráta) z pozemků a budov
-
Zisk (ztráta) z majetkových práv
-
Zisk (ztráta) z komodit
-
Zisk (ztráta) ze starožitných a uměleckých předmětů
-
Zisk (ztráta) z pohledávek
-
Zisk (ztráta) z ostatních majetkových hodnot
5. Správní náklady a) Náklady na zaměstnance -
Mzdy a platy
-
Sociální a zdravotní pojištěni
-
Ostatní náklady na zaměstnance
b) Ostatní správní náklady -
Nájemné
-
Spotřeba materiálu
-
Náklady na outsourcing
-
Náklady na reklamu
-
Náklady na audit, právní a daňové poradenství
-
Daně a poplatky
-
Ostatní nakupované výkony
6. Ostatní provozní výnosy 7. Ostatní provozní náklady 8. Tvorba a použití opravných položek z investiční činnosti -
Tvorba opravných položek
-
Použití opravných položek
9. Tvorba a použití opravných položek z provozní činnosti -
Tvorba opravných položek
-
Použití opravných položek
10.Tvorba a použití rezerv -
Tvorba rezerv
-
Použití rezerv
11. Zisk nebo ztráta za účetní období z běžné činnosti před zdaněním 12. Výnosy z akcií a podílů
160
13. Mimořádné náklady 14. Zisk nebo ztráta za účetní období z mimořádné činnosti před zdaněním 15. Daň z příjmu a) Splatná daň z příjmu b) Odložená daň z příjmu c) Tvorba rezervy na daň z příjmu d) Použití rezervy na daň z příjmu f) Podíl na dani z příjmu účasti s rozhodujícím a podstatným vlivem 16. Zisk nebo ztráta za účetní období po zdaněni
Další údaje Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198 Hodnota (tis. Kč)
Podíl na celkových aktivech (%)
0
0,00%
-
Termínované vklady splatné do 24 hodin
0
0,00%
-
Termínované vklady splatné od 24 hodin do 3 měsíců
0
0,00%
-
Termínované vklady splatné od 3 měsíců do 1 roku
0
0,00%
-
Termínované vklady splatné od 1 roku do 2 let
0
0,00%
-
Termínované vklady splatné od 2 let do 5 let
0
0,00%
-
Termínované vklady splatné nad 5 let
0
0,00%
344 478
73,91%
Členění termínovaných vkladů podle doby zbytkové splatnosti - termínované vklady celkem
Členění dluhových cenných papírů podle doby zbytkové splatností - dluhové cenné papíry celkem -
Dluhové cenné papíry se splatností do 3 měsíců
-
Dluhové cenné papíry se splatností od 3 měsíců do 1 roku
-
Dluhové cenné papíry se splatností od 1 roku do 2 let
-
Dluhové cenné papíry se splatností od 2 let do 5 let
-
Dluhové cenné papíry se platností nad 5 let
7 016
1,51%
0
0,00%
10 528
2,26%
84 792
18,19%
242 142
51,95%
Struktura aktiv podle zemí (sídla emitenta): -
Česká republika
340 229
73,00%
-
Země Hospodářské a měnové unie celkem
101 127
21,70%
-
Ostatní aktiva
24 740
5,30%
Struktura aktiv podle ekonomického sektoru emitenta: -
Vládní instituce celkem
262 937
56,41%
-
Ústřední vládní instituce
262 937
56,41%
-
Národní vládní instituce
-
Místní vládní instituce
-
Měnové finanční instituce
105 882
22,72%
-
Banky
40 599
8,71%
-
Fondy kolektivního investování peněžního trhu
-
Ostatní měnové finanční instituce
16 068
3,45%
-
Ostatní fondy kolektivního investování
49 215
10,56%
-
Pojišťovny
-
Ostatní (nevládní, nefinanční sektor) celkem
97 277
20,87%
-
Energetika (plyn, ropa, energie)
-
Spotřební průmysl
-
Strojírenství
-
Telekomunikace, technologie
-
Zemědělství
-
Ostatní
0
0,00%
Struktura aktiv podle uschovatele: -
Objem majetku fondu, který je mimo úschovu a jiné opatrování depozitáře
Dodatečné údaje týkající se struktury pasiv Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198 Hodnota (tis. Kč) Vlastní kapitál Členění závazků, celkové závazky
Podíl na celkových pasivech (%)
450 883
96,74%
0
0,00%
-
Závazky splatné do tří měsíců
0
0,00%
-
Závazky splatné od tří měsíců do jednoho roku (pouze IS)
0
0,00%
-
Závazky splatné od jednoho roku do dvou let (pouze IS)
0
0,00%
-
Závazky splatné nad dva roky (pouze IS)
-
Ostatní pasiva
0
0,00%
15 213
3,26%
Struktura závazků podle zemí (sídla věřitele) -
Česká republika
0
0,00%
-
Země Hospodářské a měnové unie celkem
0
0,00%
-
Ostatní závazky
0
0,00%
Struktura závazků podle ekonomického sektoru věřitele -
Závazky za bankami
0
0,00%
-
Závazky za ostatními finančními institucemi
0
0,00%
-
Ostatní závazky
0
0,00%
Skladba cenných papírů Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198 Název CP (název emitenta) 01
ISIN 02
Registrace CP
Sídlo emitenta
03
04
Kód (pro druh CP)
Druh CP
Podíl na vlastním kapitálu fondu (%)
Podíl na základním kapitálu emitenta (%)
07
08
05
06
CZECH GB 4.6/18-08-18
CZ0001000822
BCPP
CESKA REPUBLIKA
DD
Dluh. tuz.
15,46
0,40
CZECH GB 6.55/05-10-11
CZ0001000764
BCPP
CESKA REPUBLIKA
DD
Dluh. tuz.
9,57
0,07
CZECH GB 3.8/11-04-15
CZ0001001143
BCPP
CESKA REPUBLIKA
DD
Dluh. tuz.
9,15
0,35
CZECH GB 6.95/26-01-16
CZ0001000749
BCPP
CESKA REPUBLIKA
DD
Dluh. tuz.
8,76
0,08
CZECH GB 3.7/16-06-13
CZ0001000814
BCPP
CESKA REPUBLIKA
DD
Dluh. tuz.
7,46
0,23
CZECH GB 3.8/22-03-09
CZ0001000855
BCPP
CESKA REPUBLIKA
DD
Dluh. tuz.
3,31
0,18
ESPA BOND EMERGING-MARKETS
AT0000809165
RAKOUSKO
PLZ
PL zahr.
2,60
0,19
DEXIA CREDIT LOCAL BARR-SKK/EUR
XS0174316256
LX
FRANCIE
DZ
Dluh. zahr.
2,41
0,02
EIB 2.97/28-11-08
XS0180416934
LX
LUCEMBURSKO
DZ
Dluh. zahr.
2,38
0,06
ERSTE BANK BARR-PLN/EUR/27-02-07
XS0185557609
LX
RAKOUSKO
DZ
Dluh. zahr.
2,33
0,10
ISCS KORPORATNI DLUHOPISOVY
770040000018
PLD
PL tuz.
2,26
0,05
CEZ FINANCE 4.625/08-06-11 (EUR)
XS0193834156
NIZOZEMSKO
DZ
Dluh. zahr.
2,16
0,05
ESPA CZECH CORPORATE CASH FUND
AT0000657747
RAKOUSKO
PLZ
PL zahr.
1,56
0,73
CESKY TELECOM 4.55/05
CZ0003501306
BCPP
CESKA REPUBLIKA
DD
Dluh. tuz.
1,56
0,10
CZECH GB 3.95/02-08-07
CZ0001000863
BCPP
CESKA REPUBLIKA
DD
Dluh. tuz.
1,20
0,03
KBC IFIMA 3.87/18-05-16
XS0219645222
LX
NIZOZEMSKO
DZ
Dluh. zahr.
1,16
0,03
LANDSBANKI ISLANDS VAR/01-03-10
XS0213064289
LX
ISLAND
DZ
Dluh. zahr.
1,12
0,03
RWE VAR/22-04-09
XS0172975111
LX
SPOLKOVA REPUBLIKA NEMECKO
DZ
Dluh. zahr.
1,11
0,01
ABN AMRO BANK NV VAR/09-05-08
XS0218713112
LX
NIZOZEMSKO
DZ
Dluh. zahr.
1,11
0,01
RCI BANQUE VAR/22-02-10
XS0213017873
LX
FRANCIE
DZ
Dluh. zahr.
1,11
1,00
BARCLAYS BANK VAR/08-03-10
XS0213909335
LN
VELKA BRITANIE A SEVERNI IRSKO
DZ
Dluh. zahr.
1,11
0,02
AUST-NZ BK GRP CZK VAR/29-03-10
XS0215181073
LN
AUSTRALIE
DZ
Dluh. zahr.
1,11
0,03
HBOS-TS VAR/08-03-10
XS0213888406
LN
VELKA BRITANIE A SEVERNI IRSKO
DZ
Dluh. zahr.
1,11
0,02
POLISH GB 6/05-09
PL0000101259
PW
POLSKO
DZ
Dluh. zahr.
1,04
0,01
CESKA REPUBLIKA
LX
Skladba derivátů Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198
Název derivátu
ISIN
Název CP (název emitenta)
ISIN
Registrace CP
Sídlo emitenta
Kód (pro druh CP)
Druh CP
01
02
03
04
05
06
07
08
Podíl na vlastním kapitálu fondu (%) 09
Podíl na základním kapitálu emitenta (%) 10
Měnová struktura aktiv Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený podílový fond IČ: 90005198
Měna
Hodnota aktiva (měna)
Hodnota aktiva cizí měny v tis. Kč
Podíl na celkových aktivech (%)
Kolik % aktiv v cizí měně je zajištěno proti riziku kolísání kurzu „CZK/cizí měna“ (%)
01
02
03
04
05
41 796
8,97
156,94
EUR
1 392
USD
30
737
0,16
HUF
7 328
890
0,19
PLN
210 202
1 562 428
n.a.
26 036
5,59
SKK
33 305
0,25
Měnová struktura závazků Název: Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST - otevřený
podílový fond IČ: 90005198
Měna
Hodnota závazku (měna)
Hodnota závazku (tis. Kč)
Podíl závazku na celkových pasivech (%)
01
02
03
04
Pololetní zpráva standardního otevřeného podílového fondu za období I. – VI. 2005
Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST – otevřený podílový fond CRA Scoring OPF k 1. 7. 2005
✪✪✪✪
Typ fondu dle UNIS ČR dluhopisový fond Podílové listy fondu mají formu cenného papíru na doručitele o jmenovité hodnotě 5 000,- Kč a 50 000,- Kč a mají listinnou podobu. Vytvořený zisk fondu je celý používán jako zdroj pro výplatu podílů na zisku, podíly jsou vypláceny podílníkům jednou ročně.
Investiční politika Cílem investiční politiky je poskytnout podílníkům růst hodnoty jejich podílových listů za podmínky, že celkový rizikový profil podílového fondu minimalizuje možnost ztráty v horizontu 2 let. Cíle je dosahováno investicemi do široce diverzifikovaného portfolia cenných papírů s fixním či variabilním úrokovým výnosem a aktivním řízením úrokového rizika. Je investováno také do cenných papírů denominovaných v cizích měnách. Je usilováno o dosažení výkonnosti podílového fondu v dlouhodobém horizontu nad úrovní výkonnosti benchmarku tvořeného ze 75 % indexem českých dluhopisů a z 25 % mezibankovní šestiměsíční úrokovou sazbou PRIBOR.
Počet podílových listů emitovaných k 30. 6. 2005: 81 505 ks (v přepočtu na 5 000,- Kč) Obhospodařovatel fondu Podílový fond vytvořila a majetek v podílovém fondu obhospodařuje Investiční společnost České spořitelny, a.s., IČ: 44796188, se sídlem Praha 1, Staré Město, Na Perštýně 342/1, PSČ 110 00, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze v oddílu B, vložce 1154. Investiční společnost byla zapsána dne 27. prosince 1991 do obchodního rejstříku jako stoprocentní dceřiná společnost České spořitelny, a.s., a její základní kapitál ve výši 70 miliónů Kč byl v plném rozsahu splacen. Investiční společnost patří do konsolidačního celku společnosti Česká spořitelna, a.s., se sídlem Praha 4, Olbrachtova 1929/62, PSČ 140 00, IČ: 45244782, zapsané v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 1171, která je její přímo ovládající osobou. Nepřímo ovládající osobou – osobou ovládající společnost Česká spořitelna, a.s., je společnost Erste Bank der oesterreichischen Sparkassen AG, se sídlem Graben 21, 1010 Vídeň, Rakouská republika.
Depozitář fondu Depozitářem podílového fondu je Česká spořitelna, a.s., se sídlem Praha 4, Olbrachtova 1929/62, PSČ 140 00, IČ: 45244782, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 1171.
Komentář manažera fondu Domácí ekonomika si v prvním pololetí roku 2005 vedla poměrně dobře, za první čtvrtletí rostla celkem tempem 4,4 %. Velmi příznivá byla navíc struktura HDP, kdy hlavním tahounem byl export. Povzbudivě se vyvíjela rovněž inflace, která skončila ke konci 2. čtvrtletí na úrovni 1,6 %. Aktuální
vývoj inflace spolu s jejím dalším předpokládaným odhadem umožnil centrální bance snížit během prvního pololetí klíčové sazby o celkových 0,75 %. Vzhledem k překvapivým krokům centrální banky si domácí dluhopisy vedly velmi dobře a připsaly si poměrně zajímavé zisky. První neočekávané snížení sazeb se bohužel vzhledem k duraci portfolia na následném růstu projevilo jen menší měrou. Při dalším snížení již byla durace vyšší. Výkonnost fondu se za první pololetí v podstatě shoduje s výkonností benchmarku.
Počet podílových listů vydaných a odkoupených v ČR v I. pololetí 2005 (v přepočtu na jmenovitou hodnotu 5 000,- Kč) Vydané podílové listy ks Kč Leden Únor Březen Duben Květen Červen CELKEM
487 344 609 547 1 281 580 3 848
2 643 737,00 1 900 522,00 3 355 437,00 2 936 981,50 6 968 159,50 3 182 412,50 20 987 249,50
Odkoupené podílové listy ks Kč 758 189 866 407 599 501 3 320
4 123 708,00 1 040 193,50 4 779 933,00 2 191 512,50 3 246 848,00 2 746 190,00 18 128 385,00
ks
Saldo (+/-) Kč -271 155 -257 140 682 79 528
-1 479 971,00 860 328,50 -1 424 496,00 745 469,00 3 721 311,50 436 222,50 2 858 864,50
Poznámky: ① dne 27. 6. 2005 vydala Komise pro cenné papíry rozhodnutí podle ustanovení § 84 odst. 11 zákona č. 189/2004 Sb., o kolektivním investování, o schválení změny statutu fondu Investiční společnost České spořitelny, a.s., BONDINVEST – otevřený podílový fond; toto rozhodnutí nabylo právní moci dne 25. 7. 2005 ② pro přepočet cizích měn na Kč je v tabulkové části pololetní zprávy použit kurz stanovený ČNB k 30. 6. 2005 a zveřejněný v kurzovním lístku č. 128
2
Vývoj hodnoty podílových listů OPF BONDINVEST v průběhu I. pololetí 2005 (v přepočtu na PL o jmenovité hodnotě 5 000,- Kč)
5 600
5 500 5 450 5 400 5 350 5 300 3. 1 11 .1 19 .1 27 .1 4. 2 14 .2 22 .2 2. 3 10 .3 18 .3 29 .3 6. 4 14 .4 22 .4 2. 5 10 .5 18 .5 26 .5 3. 6 13 .6 21 .6 29 .6
Hodnota PL, Kč
5 550
