30 % TRIM DAILY TRADERS Mei 1, 2012

TRIM DAILY TRADERS Mei 1, 2012

TRIM Highlight RALS MENCATAT LABA BERSIH 1Q12 SEBESAR RP40M, NAIK 30% YOY DIBANDING LABA BERSIH 1Q11 SEBESAR RP31M. PENDAPATAN RALS NAIK 11% YOY. PENJUALAN BULAN MAR’12 YANG NAIK 10% DI ATAS TARGET PERUSAHAAN MENJADI SALAH SATU KATALIS SELAIN DARI PENINGKATAN PENJUALAN KONSINYASI YANG TIDAK MENAIKKAN MARGIN TAPI MERINGKANKAN OPERATING MARGIN.

Market View IHSG akhirnya ditutup positif 0.4% menuju 4.180,73 setelah sepanjang sesi berada di zona negatif. Nilai transaksi terjadi sebesar Rp4.42tr dengan Net Buy Asing Rp398m. Sektor konsumsi mendominasi pergerakan hari ini dipimpin oleh emiten makanan seperti ICBP, INDF dan MYOR. Sektor konstruksi kembali bergerak setelah beberapa lama cenderung bergerak datar. Sektor properti masih bergerak naik dipimpin oleh CTRP dan LPKR. Perbankan menyeimbangkan IHSG sehingga tidak naik banyak meskipun Blue Chips kecil dan Second Liner naik cukup banyak. Kami perkirakan pergerakan IHSG semakin sempit dengan rentang 4.140 – 4.190 dan prediksi kami hari ini IHSG akan cenderung menurun

Traders’ Picks Price Rec

ERAA

1.650 Accumulate Laba bersih ERAA 1Q12 naik 41% YoY. ERAA saat ini berada dalam posisi puncak namun kinerja 1Q12 yang bagus dapat menjadi katalis bagi ERAA 5,400 SellOS Laba bersih EXCL 1Q12 turun 12% YoY meskipun pendapatan 1Q12 naik 9% YoY. EXCL berpotensi turun dalam jangka pendek sebagai koreksi 2,750 BuyOW CPIN telah keluar dari Sidewas di sekitar 2.625 - 2.700 dan masih berpotensi melanjutkan kenaikannya. Harga DOC berpotensi naik menjelang Ramadhan 890 Accumulate Laba bersih RALS 1Q12 naik 30% YoY. RALS masih terlihat kuat dengan volum yang tinggi untuk melewati 890, Resistance sejak Des’10 3,275 SellOS Laba bersih 1Q12 SGRO turun 67% karena ASP rendah dan diikuti oleh Cost yang meningkat. Tekanan jual SGRO berpotensi berlanjut

CPIN

RALS

SGRO

Detail

Rekomendasi ini berdasarkan analisis teknikal (jangka pendek) dan dapat berbeda dengan rekomendasi analisis fundamental (jangka panjang)

News of the Day World Market Wrap : •

•

•

Adalah kenaikan laba bersih RALS di 1Q12 dibanding 1Q11. Laba bersih RALS naik dari Rp30m menjadi Rp40m

JCI

Stock

EXCL

30

%

US Personal Spending di Amerika Serikat menurun dari bulan lalu dari 0.9% menjadi 0.3% dan angka ini masih di bawah estimasi 0.4%. Penurunan ini kontras dengan peningkatan pendapatan masyarakat sebesar 0.4% di banding bulan lalu 0.3% EU Sesuai perkiraan Bank of Spain, perekonomian Spanyol berkontraksi 0.3% pada 1Q12, sama seperti 1Q11. Penyebab turunnya ekonomi ini adalah permintaan domestik yang turun dan hanya berhasil dikompensasi dengan ekspor. Dengan demikian, Spanyol kembali memasuki resesi Asia China berencana untuk menurunkan bea impor beberapa produk seperti produk energi, konsumen dan komponen kunci pada produk strategis untuk meringankan tekanan pada daya beli domestik dan mengurangi konflik perdagangan

4,180.7

Change Transaction Volume (m) Transaction Value (Rpbn) Mkt Cap (Rptr) Market P/E (x) Market Div. Yield (%)

: : : : : :

0.40% 4,412.0 5,388.0 3,936.5 12.4 3.5

Global Indices

Dow Jones Nasdaq Nikkei ST Times FTSE Hang Seng

13,213.6 3,046.4 9,520.9 2,978.6 5,737.8 21,094.2

Chg

(%)

-14.7 -22.8 0.0 -3.0 -39.3 352.8

-0.1 -0.7 0.0 -0.1 -0.7 1.7

*) Market Tutup

Reksa Dana Trimegah Asset Management Produk

30 Apr 2012

Trim Kapital Trim Kapital + Trim Syariah SHM Tram Consumption + Trim Komb 2 Trim Syariah B Trim Dana Stabil Trim Dana Tetap 2 Tram PDPT USD Tram Reguler INC Tram Strategic Fund Trim Kas 2

7,855.7 2,968.3 1,390.4 1,217.9 1,654.4 1,988.3 1,880.4 1,523.8 1.1 1,036.0 1,080.8 1,000.0

%

Chg

0.14 0.19 -0.19 0.29 0.31 -0.19 0.09 0.06 -0.57 0.02 -0.08 0.00

11.3 5.7 -2.6 3.5 5.1 -3.9 1.7 0.9 -0.0 0.2 -0.9 0.0

Silakan Menghubungi Trimegah Asset Management

Dual Listing (NYSE)

ISAT TLKM

26.4 36.2

4,839.9 8,307.5

Chg

(%)

-0.1 -0.2

-0.5 -0.4

TRIM Daily Traders Mei 1, 2012 Topics of the Day SMRA: Laba Naik 157% YoY

ASRI: Laba Naik 118% YoY

Summarecon Agung

Rp1.730 Kode: SMRA

Mkt Cap: Rp11.9tr

Earnings Table (Rpm) 1Q11

Alam Sutera Realty

Rp600 Kode: ASRI

Mkt Cap: Rp11.8tr

Earnings Table (Rpm) 1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

Revenue

399

814

103.9

772

814

5.5

Gross Profit

182

358

97.4

306

358

17.1

Operating Profit

91

210

130.7

200

210

5.2

Net Profit

58

150

157.0

133

150

12.5

Gross Margin (%)

45.4

44.0

39.6

Operating Margin

22.8

25.8

Net Margin (%)

14.6

18.4

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

Revenue

413

675

63.4

357

675

89.0

Gross Profit

213

414

94.4

229

414

80.8

Operating Profit

187

371

98.4

201

371

84.6

Net Profit

158

345

118.4

186

345

85.5

44.0

Gross Margin (%)

51.6

61.4

64.1

61.4

25.9

25.8

Operating Margin

45.3

55.0

56.3

55.0

17.2

18.4

Net Margin (%)

38.3

51.1

52.1

51.1

Sumber: Perusahaan

Sumber: Perusahaan

Richardo Putra Waluyo [email protected]

BSDE: Laba Naik 55% YoY

CTRA: Laba Naik 162% YoY

Bumi Serpong Damai

Rp1.430 Kode: BSDE

Mkt Cap: Rp25.0tr



Ciputra Development

Rp760 Kode: CTRA

Mkt Cap: Rp11.5tr


1Q12Chg (%)

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

Revenue

620

800

29.0

730

800

9.6

Revenue

378

552

46.1

651

552

(15.2)

Gross Profit

379

498

31.4

453

498

9.9

Gross Profit

174

280

61.1

332

280

(15.7)

Operating Profit

202

259

28.2

250

259

3.6

Operating Profit

63

158

152.0

150

158

5.3

Net Profit

191

297

55.5

220

297

35.0

Net Profit

32

83

161.8

95

83

(12.6)

Gross Margin (%)

61.1

62.3

62.1

62.3

Gross Margin (%)

46.0

50.7

51.0

50.7

Operating Margin

32.6

32.4

34.2

32.4

Operating Margin

16.6

28.6

23.0

28.6

Net Margin (%)

30.8

37.1

30.1

37.1

Net Margin (%)

8.4

15.0

14.6

15.0

Sumber: Perusahaan

Sumber: Perusahaan


PWON: Laba Naik 48% YoY

MTLA: Laba Naik 42% YoY

Pakuwon Jati

Rp205 Kode: PWON

Mkt Cap: Rp9.8tr



Metropolitan Land

Rp550 Kode: MTLA

Mkt Cap: Rp4.2tr


1Q12Chg (%)

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

Revenue

350

494

41.3

535

494

(7.7)

Revenue

Gross Profit

178

276

55.1

277

276

(0.4)

Gross Profit

63

80

27.0

86

80

(7.0)

Operating Profit

153

239

56.2

234

239

2.1

Operating Profit

42

51

21.4

54

51

(5.6)

48.7

22.6

42.0

(16.5)

120

152

26.7

157

152

Net Profit

115

170

139

170

30

43

51

43

Gross Margin (%)

50.9

55.9

51.8

55.9

Gross Margin (%)

52.5

52.6

54.8

52.6

Operating Margin

43.8

48.4

43.7

48.4

Operating Margin

35.0

33.6

34.4

33.6

Net Margin (%)

32.8

34.5

26.0

34.5

Net Margin (%)

25.0

28.0

32.5

28.0

Sumber: Perusahaan

Net Profit

(3.2)

Sumber: Perusahaan



02

TRIM Daily Traders Mei 1, 2012 Topics of the Day PTPP: Mempertahankan Marjin

CMNP: Hasil Inline, Margin Turun

PP (Persero)

Rp700 Kode: PTPP

Mkt Cap: Rp3.4tr

Earnings Table (Rpm) 1Q11 Revenue

Citra Marga Nusaphala Persada

Rp2.200 Kode: CMNP

Mkt Cap: Rp4.4tr

Earnings Table (Rpm) 1Q12 Chg (%) 4Q11 12.8 6,232

1Q12Chg (%)

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

634

715

715

(88.5)

Revenue

191

218

14.4

223

218

(2.1)

Gross Profit

70

75

7.0

706

75

(89.3)

Gross Profit

130

150

15.2

137

150

9.1

Operating Profit

63

58

(7.8)

655

58

(91.1)

Operating Profit

108

103

(5.0)

84

103

22.7

Net Profit

24

28

16.9

240

28

(88.2)

Net Profit

77

80

3.6

117

80

(31.8)

Gross Margin (%)

11.1

10.5

11.3

10.5

Gross Margin (%)

68.0

68.5

61.5

68.5

Opr Margin (%)

10.0

8.2

10.5

8.2

Opr Margin (%)

56.7

47.1

37.6

47.1

Net Margin (%)

3.8

4.0

3.9

4.0

Net Margin (%)

40.3

36.5

52.4

36.5

Sumber: Perusahaan

Sumber: Perusahaan

Michele Gabriela [email protected]

TOTL: Hasil Inline

SMCB: Perang Akan Berlanjut

Total Bangun Persada

Rp590 Kode: TOTL

Mkt Cap: Rp2.0tr

Earnings Table (Rpm) 1Q11 Revenue


Holcim Indonesia

Rp2.575 Kode: SMCB

Mkt Cap: Rp19.7tr


1Q12Chg (%)

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

1,682

2,012

2,012

411

344

(16.1)

463

344

(25.6)

Revenue

Gross Profit

67

57

(15.7)

72

57

(21.5)

Gross Profit

587

674

14.9

892

674

(24.4)

Operating Profit

42

27

(36.0)

41

27

(33.5)

Operating Profit

331

406

22.8

539

406

(24.6)

8.0

42

32

(23.0)

Net Profit

209

249

19.2

328

249

(24.0)

15.6

16.4

Gross Margin (%)

34.9

33.5

42

34

Net Profit

19.6 2,116

30

32

Gross Margin (%)

16.3

16.4

Opr Margin (%)

10.3

7.8

8.8

7.8

Opr Margin (%)

19.7

20.2

25

20

Net Margin (%)

7.3

9.4

9.1

9.4

Net Margin (%)

12.4

12.4

15

12

Sumber: Perusahaan

(4.9)

Sumber: Perusahaan



JSMR: Hasil Inline, Margin Surprise Jasa Marga

Rp5.350 Kode: JSMR

Mkt Cap: Rp36.4tr

Earnings Table (Rpm)

Revenue

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

1499

1469

1469

(2.0)

1365

7.6

Gross Profit

737

883

19.9

806

883

9.6

Operating Profit

429

542

26.2

359

542

50.7

Net Profit

353

411

16.4

290

411

41.4

49

60

59.0

60.1

Gross Margin (%) Opr Margin (%)

29

37

26.3

36.9

Net Margin (%)

24

28

21.3

28.0

Sumber: Perusahaan


03

TRIM Daily Traders Mei 1, 2012 Topic of the Day SGRO: Laba Bersih Turun 67% YoY

ACES: Diatas Ekspektasi

Sampoerna Agro

Rp3.275 Kode: SGRO

Mkt Cap: Rp6.2tr


Ace Hardware Indonesia

Rp5.150 Kode: ACES

Mkt Cap: Rp8.8tr


1Q12Chg (%)

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

Revenue

759

684

(10.0)

625

684

9.3

Gross Profit

332

187

(43.8)

147

187

27.4

Operating Profit

251

87

(65.2)

107

87

(18.1)

Net Profit

189

62

(67.1)

87

62

(28.8)

Gross Margin (%)

43.7

27.3

23.4

27.3

Gross Margin (%)

Oer Margin (%)

33.0

12.8

114.8

12.8

Opr Margin (%)

13.4

15.7

16.9

15.7

Net Margin (%)

24.9

9.1

14.0

9.1

Net Margin (%)

10.6

11.9

12.9

11.9

Sumber: Perusahaan

•

•

•

Revenue

526

721

37.1

717

721

0.5

Gross Profit

298

372

24.9

346

372

7.7

Operating Profit

70

113

60.2

121

113

(6.9)

Net Profit

56

86

54.7

93

86

(7.0)

56.7

51.7

48.2

51.7

Sumber: Perusahaan

Pendapatan turun 10% YoY menjadi Rp 684m. ASP 1Q12 lebih rendah 12% YoY pada MYR3,218/ton , namun kuantitas produksi naik 11% YoY ke 79,931ton. Penurunan pendapatan disertiai kenaikan COGS (+16.2% YoY) dan biaya non operasional (+35% YoY), yang terutama disebabkan kenaikan biaya tenaga kerja dan perawatan kebun, mengakibatkan turunnya laba kotor dan operasi masing masing 43.8% dan 65.2% YoY ke Rp187m dan Rp87m. Keseluruhan laba bersih turun 67% YoY ke Rp62m dengan marjin laba bersih yang lebih rendah 9.1%.

• •

•

Peningkatan revenue sangat baik, 7.3% di atas konsensus. Peningkatan Net profit juga di atas target 7.2% Dengan lima gerai telah dibuka pada 1Q12, dan sepuluh lagi akan dibuka tahun ini, ACES mengokohkan pasarnya sebelum kompetitor masuk (IKEA). Harga sekarang adalah dengan P/E 2012 24.4x dengan asumsi pertumbuhan laba bersih FY12 +27% YoY (FY12 EPS Rp211.3), dibawah target P/E konsensus 26.6x. BUY Ivan Chamdani [email protected]

William Simadiputra [email protected]

SIMP: Laba Bersih Turun 26.2% YoY Salim Ivomas Pratama

Rp1.370 Kode: SIMP

Mkt Cap: Rp21.7tr

ERAA: Revenue yang Menjanjikan


Erajaya Swasembada

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

Mkt Cap: Rp4.8tr

Revenue

2,927

3,199

9.3 3,187

3,199

0.4


Gross Profit

1,284

1,029

(19.8) 1,056

1,029

(2.5)

Operating Profit

945

741

(21.7)

718

741

3.1

Net Profit

689

509

(26.2)

(99)

509

611.9

Gross Margin (%)

43.9

32.2

33.1

1Q11

1Q12

Chg (%)

Revenue

989

3,172

220.6

32.2

Gross Profit

141

246

74.4

76

104

37.5 40.8

Opr Margin (%)

32.3

23.2

22.5

23.2

Operating Profit

Net Margin (%)

23.5

15.9

(3.1)

15.9

Net Profit

• •

•

57

80

14.2

7.7

Operating Margin (%)

7.7

3.3

Net Margin (%)

5.7

2.5

Gross Margin (%)

Sumber: Perusahaan

•

Rp1.650 Kode: ERAA

Pendapatan naik 9.3% YoY menjadi Rp3,2tr terutama didukung penjualan kepada pihak berelasi menjadi Rp2.4tr (+16.5% YoY). Laba kotor turun 19.8% YoY menjadi Rp1,3tr dengan marjin laba kotor yang lebih redah 32.2%. Penurunan laba kotor disebabkan kenaikan biaya bahan baku (+15.6%) dan biaya perawatan lahan (+46%) menjadi Rp1,3tr dan Rp417m. Laba bersih turun menjadi Rp509m (-26.2% YoY) dengan marjin laba bersih turn 15.9%. William Simadiputra [email protected]

Sumber: Perusahaan

•

• •

Kinerja 1Q12 sangat baik. Bila diasumsikan penjualan kuartal pertama 25% dari penjualan FY, maka pada FY12, penjualan dapat mencapai Rp12.7tr. Pada umumnya penjualan kuartal pertama paling lemah diantara kuartal lainnya. Peluncuran Blackberry davis akan mendorong penjualan segmen smartphone menengah. Net profit FY12 dapat mencapai Rp470m, naik 84%. EPS FY12 dapat mencapai Rp162, yang berarti P/E FY12 adalah 10.2x. Ekspektasi konsensus masih merekomendasikan ERAA pada P/E 11.6x. Ivan Chamdani [email protected]

04

TRIM Daily Traders Mei 1, 2012 Topic of the Day RALS: Kinerja yang Menjanjikan Ramayana Lestari Sentosa

Rp860 Kode: RALS

Mkt Cap: Rp6.1tr


Revenue

1Q11

1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

1,244

1,381

1,381

312

348

11.7

339

348

2.8

23

24

4.6

(12)

24

299.2

31

40

30.2

34

40

15.7

25.1

25.2

25.0

25.2

Gross Profit Operating Profit Net Profit Gross Margin (%)

11.0 1,353

Opr Margin (%)

1.8

1.7

(0.9)

1.7

Net Margin (%)

2.5

2.9

2.5

2.9

2.0

Sumber: Perusahaan

•

•

•

•

Penjualan 1Q12 berada pada range atas kami, kendati masih inline. Hal tsb. didorong oleh penjualan bulan Maret yang 10.2% di atas target perusahaan. Tahun lalu emiten melakukan pemotongan jumlah tenaga kerja, yang memangkas rasio biaya penjualan. Hal tersebut mengimbangi biaya sewa yang naik 22% YoY. Dengan mendorong penjualan konsinyasi, maka gross margin tidak akan meningkat signifikan tahun ini, tetapi operating margin akan lebih ringan karena sistim konsinyasi tidak memberatkan emiten dari segi biaya penjualan maupun umum & administrasi. Kami melihat strategi pengembangan yang ideal, dengan foku di Jakarta dan Papua yang mengalami peningkatan UMR 15% – 17%. Untuk Jawa, pelepasan moratorium pelarangan pengiriman TKI ke Malaysia akan mendorong pembelian dari remittance (juga didukung USD/IDR yg meningkat). Industri batubara, CPO, dan karet di Sumatra dan Kalimantan juga mendorong GDP daerah tersebut naik. BUY Ivan Chamdani [email protected]

MAPI: Inline Mitra Adiperkasa

Rp6.950 Kode: MAPI

Mkt Cap: Rp11.5tr


1Q12 Chg (%) 4Q11

1Q12Chg (%)

1,269

1,639

1,639

(2.5)

628

813

29.5

876

813

(7.2)

Operating Profit

82

113

37.8

192

113

(41.1)

Net Profit

44

58

33.3

122

58

(52.2)

49.5

49.6

52.1

49.6

Revenue Gross Profit

Gross Margin (%)

29.2 1,681

Opr Margin (%)

6.5

6.9

11.4

6.9

Net Margin (%)

3.4

3.6

7.3

3.6

Sumber: Perusahaan

•

•

Performa 1Q12 sangat baik dengan specialty stores memimpin 61% (+1%), Dept. stores 23% (-2%), f&b 13% (+1%), dan toko buku 3%. Kami masih merekomendasikan untuk HOLD pada TP Rp7,250, dengan resiko pembatasan BBM untuk 4W di atas 1,500 cc dan pengurangan subsidi BBM. Kenaikan DP rumah dan 4W pada bulan Juni juga masih dapat mengurangi disposable income. Ivan Chamdani [email protected]

05

TRIM Daily Traders Mei 1, 2012 News of the Day BDMN: Akuisisi Tidak Jelas, Harga BDMN Turun DBS Group Holdings sempat memutuskan menangguhkan erncana akuisisi saham BDMN. Pernyataan ini disampaikan CEO DBS kepada Bloomberg kemarin. Belakangan, DBS membantah kabar itu. Group Strategic & Marketing Communication DBS menyatakan bahwa pemberitaan tersebut keliru. DBS mengklaim kekeliruan ini berasal dari kesalahan terjemahan dari kutipan yang dimuat di salah satu newswire international Bloomberg. Gupta menegaskan DBS senantiasa fokus pada rencana akuisisi BDMN sehingga tak berniat mengakuisisi bank lain hingga satu atau dua tahun mendatang. Sumber: Kontan BJBR: BJBR Membuka Layanan Remitansi di Empat Negara BJBR akan membuka layanan pengiriman uang di empat negara, yakni Arab Saudi, Hongkong, Singapura dan Malaysia. BJBR akan menggandeng sedikitnya tiga perusahaan lokal di tiap negara sebagai mitra kerja. Sumber: Kontan COWL: COWL Bidik Laba Naik 20%. COWL menargetkan laba bersih tahun ini tumbuh 20% menjadi Rp40m., dibandingkan dengan Rp33,3m tahun lalu, melalui peluncuran beberapa klaster baru di Serpong. Perseroan mematok pertumbuhan yang sama untuk pendapatan menjadi Rp217.5m dari sebelumnya Rp181.2m. Sumber: Bisnis Indonesia RAJA: Bidik Dana Rp226.3m RAJA membidik perolehan dana sebesar Rp226.6m dari penerbitan saham baru dari HMETD. Perseroan akan melepas 339.7jt saham baru dengan harga pelaksanaan Rp667 per saham. Setiap dua saham yang tercatat pada 10 Mei 2012 berhak atas satu HMETD. PT Sentosa Bersama Mitra bertindak sebagai pembeli siaga. Sumber: Investor Daily UNTR: UNTR Danai Anak Usaha Rp270m UNTRR memberikan pinjaman sebesar US%30jt atau Rp270m kepada anak usahanya PT Multi Prima Universal (MPU) yang akan digunakan untuk mendanai modal kerja. Tenor pinjaman ini 3 tahun dengan bunga SIBOR + 2.5%. Sumber: Investor Daily WEHA: Proyeksikan Omzet Rp223 miliar WEHA menargetkan pendapatan Rp223.3m tahun ini, naik 30% dibandingkan dengan capaian tahun lalu sebesar Rp171.8m. Pertumbuhan pendapatan itu didukung dua lini usaha baru perseroan yang mulai berkembang, yakni jasa shuttle bus Day Trans dan rental mobil Europcar. Sumber: Bisnis Indonesia

06

TRIM Daily Traders Mei 1, 2012 Statistics JCI

4,180.7

YTD (Rp) YTD (USD) Moving Avg 20day Moving Avg 50day Moving Avg 200day

Indices

Region

4,412.0 5,388.0 3,936.5 12.4 3.5

MXWO SPX

MSCI Word S&P 500

9.39% Volume (m) 4,162.2 Mkt Cap (Rptr) 4,065.9 Market P/E (x) 3,884.0 Market Div. Yield (%) +/4,977.3 575.1 711.4 521.9 794.0 2,578.3 1,403.5 735.6 1,301.5 434.5 312.0 2,326.8

Commodities

(%) YTD (%)

17.0 2.3 3.0 1.2 -5.3 -10.2 38.0 6.9 6.7 -2.2 2.0 -11.8

0.34 0.40 0.42 0.00 -0.01 -0.00 0.03 0.01 0.01 -0.00 0.01 -0.01

+/-

CRB Index

0.40%

9.39% Nilai (Rpbn)

Indonesia & Sectors MSCI Indonesia JII LQ45 JAKFIN Index JAKINFR Index JAKMINE Index JAKCONS Index JAKTRAD Index JAKMIND Index JAKBIND Index JAKPROP Index JAKAGRI Index

16.8

4.56 7.09 5.62 6.13 13.52 1.81 6.65 26.35 -0.74 6.43 36.09 8.42

(%) YTD (%)

306.0

0.4

0.14

0.21

104.9 2.3 93.0 93.4 101.6

-0.1 0.1 -1.0 -0.7 0.0

-0.06 4.53 -1.01 -0.71 0.00

6.11 -23.55 -14.91 -14.78 -7.51

2,086.0 17,895 22,775

8.5 -205.0 275.0

0.41 -1.13 1.22

4.46 -4.36 18.62

Gold Silver

1,664.2 31.0

-0.6 -0.4

-0.04 -1.24

6.22 11.06

Soft Commodities CPO (Malaysia) CPO (Netherland) Rubber Corn Wheat Soybeans Rice (Indonesia)

3,472.0 1,175.0 3,733.4 660.3 647.8 1,503.0 8,175.0

-14.0 -5.0 20.9 7.3 5.5 6.3 0.0

-0.40 -0.42 0.56 1.11 0.86 0.42 0.00

9.35 12.98 16.01 2.13 -0.77 25.41 -0.30

Oil & Gas Crude Oil Natural Gas COAL (Rotterdam) COAL (Amsterdam) COAL (Australia,wk) Industrial Metals Alumunium Nickel Tin Precious Metal

JCI Winners (%)

JCI Losers (%) 25.0

MYOH 14.8

HERO ICBP

9.7

ITMG

BBRI

-5.6

GIAA

BMRI

-5.6

BRAU

TLKM

-5.1

BDMN SMAR EXCL

INDF

3.2

GGRM

2.9

UNVR

2.8

-1.8

2.8

ADRO BBCA BMRI ASII

-3.1

(%)

YTD (%)

1,294.0 1,397.9

-4.7 -5.4

-0.36 -0.4

9.42 11.16

US Dow Jones Industrial Nasdaq

13,213.6

-14.7

-0.11

US

3,046.4

-22.8

-0.7

8.15 16.94

Europe London Jerman France Swiss

257.3 5,737.8 6,761.2 3,212.8 6,096.3

-1.8 -39.3 -40.1 -53.5 -20.0

-0.71 -0.68 -0.59 -1.64 -0.33

5.21 2.97 14.63 1.68 2.70

Brazil Russia India India China China

61,820.3 1,473.5 17,318.8 5,248.2 2,396.3 940.4

129.1 0.0 131.5 39.1 0.0 0.0

0.21 0.00 0.76 0.75 0.00 0.00

8.93 5.08 12.06 13.49 8.95 8.50

Japan Japan Hong kong S.Korea Taiwan Singapore

9,520.9 804.3 21,094.2 1,982.0 7,501.7 2,978.6

0.0 0.0 352.8 6.6 21.2 -3.0

0.00 0.00 1.70 0.34 0.28 -0.10

12.60 10.38 14.43 8.56 6.08 12.55

Thailand Philipines Malaysia Vietnam

1,228.5 5,202.7 1,570.6 473.8

16.7 33.6 2.8 0.0

1.38 0.65 0.18 0.00

19.82 19.00 2.61 34.77

+/-

(%)

YTD (%)

-0.002 -0.003 0.001 0.007 -0.004 -0.004 -0.450 -0.030 -0.001 -0.000 -12.00

-0.12 -0.19 0.12 0.69 -0.40 -0.49 -0.56 -0.48 -0.01 -0.03 -0.13

2.14 4.45 -3.26 -3.34 2.15 5.31 3.78 -0.24 -0.11 -4.58 1.19

Europe EURO 50 FTSE DAX CAC SMI BRIC BOVESPA MICEX SENSEX NIFTY SHCOMP SZCOMP Developed ASIA Nikkei TPX HIS KOSPI TAIEX FSSTI ASEAN SET PCOMP KLCI VNINDEX *) Market Tutup

Kurs

Region

EURUSD GBPUSD USDCHF USDCAD AUDUSD NZDUSD USDJPY USDCNY USDHKD USDSGD Rupiah

Euro United Kingdom Switzerland Canada Australia New Zealand Japan China Hongkong Singapore Indonesia

JCI Value (Rpm)

-6.0

+/-

JCI Volume (Lot/’000) 742,676

339,416

1.324 1.623 0.908 0.987 1.043 0.819 79.8 6.280 7.759 1.237 9,177

BKSL

376

JCI Freq (x) BBRI

5,545

TMPI

5,292

ENRG

241

284,952

LPKR

235

KLBF

BDMN 161,322

BBRI

226

MYOH

KLBF 146,569

BTEL

209

ARTA

2,642

BBNI 137,251

TRAM

199

ADRO

2,551

3,959 3,459

-1.2

SMGR

ITMG 123,658

STAR

194

STAR

2,040

1.9

-0.7

BBRI

INDF 118,636

PTPP

147

INDF

1,881

1.4

-0.7

PGAS

ASII 117,078

BIPI

145

BKSL

1,857

-0.5

UNTR

ADRO 106,904

CNKO

141

MTDL

1,822

0.4

07

RESEARCH TEAM Michele Gabriela Equity Analyst ([email protected])

Richardo Putra Waluyo Equity Analyst ([email protected])

William Simadiputra Equity Analyst ([email protected])

Ivan Chamdani Equity Analyst ([email protected])

Muhamad Makky Dandytra Technical Analyst ([email protected])

T Heldy Arifien Technical Analyst ([email protected])

Robby Hafil Equity Analyst (robby.hafi[email protected])

Rovandi Research Assistant ([email protected])

EQUITY CAPITAL MARKET TEAM Nathanael Benny Prasetyo Head of Retail ECM ([email protected]) Windra Djulnaily Pluit, Jakarta ([email protected])

Ferry Zabur Kelapa Gading, Jakarta ([email protected])

Ariawan Anwar Artha Graha, Jakarta ([email protected])

Nathanael Benny Prasetyo Mangga Dua, Jakarta ([email protected])

Very Wijaya Kebon Jeruk, Jakarta ([email protected])

Untung Wijaya Semarang, Jawa Tengah ([email protected])

Sonny Muljadi Surabaya, Jawa Timur ([email protected])

Juliana Effendy Medan, Sumatera Utara ([email protected])

Ni Made Dwi Hapsari Wijayanti Denpasar, Bali ([email protected])

Philip Fernando Suwandi Makassar, Sulawesi Selatan ([email protected])

Agus Jatmiko Balikpapan, Kalimantan Timur ([email protected])

Asep Saepudin Bandung, Jawa Barat ([email protected])

Donny Kristanto Setiadi Palembang, Sumatra Selatan ([email protected])

Tantie Rivi Watie Pekanbaru, Riau ([email protected])

Agus Bambang Suseno Solo, Jawa Tengah ([email protected])

Untung Wijaya Yogyakarta, Jawa Tengah ([email protected])

Ariffianto Cirebon, Jawa Barat (ariffi[email protected])

Rr. Putri Ayu Erikusuma Malang, Jawa Timur ([email protected])

PT Trimegah Securities Tbk 18th Fl, Artha Graha Building Jl. Jend. Sudirman Kav. 52-53 Jakarta 12190, INDONESIA Tel : (6221) 2924 9088 Fax : (6221) 2924 9163 DISCLAIMER This report has been prepared by PT Trimegah Securities Tbk on behalf of itself and its affiliated companies and is provided for information purposes only. Under no circumstances is it to be used or considered as an offer to sell, or a solicitation of any offer to buy. This report has been produced independently and the forecasts, opinions and expectations contained herein are entirely those of Trimegah Securities. While all reasonable care has been taken to ensure that information contained herein is not untrue or misleading at the time of publication, Trimegah Securities makes no representation as to its accuracy or completeness and it should not be relied upon as such. This report is provided solely for the information of clients of Trimegah Securities who are expected to make their own investment decisions without reliance on this report. Neither Trimegah Securities nor any officer or employee of Trimegah Securities accept any liability whatsoever for any direct or consequential loss arising from any use of this report or its contents. Trimegah Securities and/or persons connected with it may have acted upon or used the information herein contained, or the research or analysis on which it is based, before publication. Trimegah Securities may in future participate in an offering of the company’s equity securities.

30 % TRIM DAILY TRADERS Mei 1, 2012

Recommend Documents