Thursday, January 02, 2014
Sinarmas Investment Research/ 62 21 3925550/
[email protected]
JCI Index 4285
DAILY RESEARCH
IDX Statistics
Closing
JCI
4,274.18
Transaction Value (Rp tn)
4.199
Transaction Volume (mn shares)
4265 4245
4,996
Foreign Net Buy (Sell) (Rp bn)
704.02
Foreign Net Buy (Sell) YTD (Rp tn)
(21.98)
as percentage of last year's
4225
(2.09)
Total Market Capitalization (Rp tn) 1 Day Return %
YTD Change %
4,274.18
1.45
0.0
LQ45
711.14
1.38
0.0
EIDO
22.84
1.56
0.0
IDX
21.26
1.48
0.0
16,576.66
0.44
0.0
S&P 500
1,848.36
0.40
0.0
NASDAQ
4,176.59
0.54
0.0
FTSE
6,749.09
0.26
0.0
NIKKEI
16,291.31
0.69
0.0
HANG SENG
4205 Key Indices
Last Price
Previous day
Closing
Closed at 4274.18 JCI
Previous Day: Pada penutupan perdagangan hari Senin (30/12), IHSG naik sebanyak 61,197 poin (1,45%) ke level 4274,177. Ada sebanyak 174 saham yang naik, 92 saham yang mengalami koreksi, dan 97 saham yang stagnan. Total perdagangan hari ini sebanyak Rp 4,199 triliun. LQ45 naik 9,653 poin (1,38%) ke level 711,135. Sektor-sektor di zona hijau adalah sektor agrikultur naik 3,22%, sektor aneka industri naik 2,36%, dan sektor infrastruktur naik 1,88%. Foreign net buy sebesar Rp 704,02 miliar. Indeks Nikkei melonjak 0,69%. Indeks Straits Times melesat 0,15%. Indeks Hang Seng menguat 0,01%. Indeks Shanghai jatuh 0,18%.
3,950.78
DOW JONES
23,452.76
0.01
0.6
STRAITS TIMES
3,186.21
0.15
0.6
KLSE
1,865.60
(0.07)
(0.1)
Today’s Market: Secara teknikal indeks hari Kamis (2/1), prediksi IHSG akan bergerak menguat di kisaran 4250-4320. Nanti akan dirilis data inflasi serta neraca perdagangan yang diperkirakan dalam posisi surplus akan memberikan sentimen utama terhadap perdagangan hari ini.
FOREX
Rate (IDR)
USD/IDR
12,170.00
EUR/IDR JPY/IDR
0.3
16,708.93
3.55
0.4
115.40
(0.49)
0.4
SGD/IDR
9,598.40
(4.95)
0.2
AUD/IDR
10,798.33
213.05
GBP/IDR
20,115.62
18.06
CRUDE OIL (USD)/BARREL COAL (USD) / MT NATURAL GAS (USD) / mmBtu
See important disclaimer at the end of this report
0.5 (0.0)
1 Day Return %
YTD Change %
98.69
0.27
0.3
81.70
(4.05)
(9.4)
Price
4.24
0.14
0.1
1,213.23
1.03
0.6
NICKEL (USD) / MT
13,990.00
0.65
0.6
TIN (USD) / MT
22,406.00
0.25
0.3
CPO (MYR) / MT
GOLD (USD) / OUNCE
UNDERVALUED STOCKS 2013: MYOR 34,600 ROTI 1,330
YTD Change %
18.70
Commodities
Top Technical Buys: MYOR, ROTI, TAXI, BBRI
Change
2,628.00
0.96
0.0
RUBBER (JPY)/KG
279.80
0.00
(0.0)
WHEAT/BUSHEL
6.05
0.79
0.0
CORN/BUSHEL
4.22
(0.35)
0.0
Thursday, January 02, 2014
CORPORATE NEWS •
•
•
•
PT Kalbe Farma Tbk (KLBF) mengalokasikan belanja modal senilai Rp 1 triliun untuk pengembangan bisnis tahun ini. Beberapa ekspansi disiapkan perusahaan mulai dari pembangunan 2 pabrik baru, penambahan kapasitas produksi pabrik hingga ekspor ke sejumlah Negara. Seluruh dana berasal dari kas internal. Perusahaan berencana membangun 2 pabrik susu dengan investasi seniali Rp 350 miliar hingga Rp 450 miliar. Pabrik tersebut berlokasi di Sukabumi dan Cikampek, Karawang, Jawa Barat. Selain itu, perusahaan juga akan menambah kapasitas produksi pabrik obat resep di Cikarang, Bekasi, Jawa Barat dengan mendatangkan mesin baru seniali Rp 100 miliar. (Positive) Source: Bisnis Indonesia PT Bukit Asam Tbk (PTBA) menargetkan pertumbuhan naik 38% tahun ini. Perusahaan patok volume penjualan sebesar 24,7 juta ton atau naik 38% yoy dibandingkan periode yang sama tahun lalu 17,8 juta ton. Peningkatan tersebut seiringan dengan upaya strategis perusahaan yang diataranya memprioritaskan penjualan batubara berkalori tinggi melalui pasar ekspor. Tahun ini, perusahaan menargetkan ekspor sebesar 13,5 juta ton atau naik 40% dibandingkan ekspor sepanjang 2013 sebanyak 9,6 juta ton. Volume penjualan di pasar ekspor di 2014 diperkirakan berkontribusi sebesar 55% sedangkan penjualan domestik 45%. (Positive) Source: Investor Daily PT Pertamina (Persero) akhirnya menaikkan harga jual gas minyak cair (LPG) ukuran 12 kilogram (kg) rata-rata Rp 3.959 per kg atau naik sekitar 68% dari harga awal Rp 5.850. Kenaikan ini membuat harga jual LPG jenis ini di tingkat konsumen menjadi sekitar Rp 120.000 per tabung. Selain itu, harga tersebut belum termasuk biaya distribusi yang harus ditanggung konsumen. Kenaikan harga ini terpaksa dilakukan menyusul tingginya harga pokok LPG di pasar dan turunya nilai tukar rupiah. Source: Investor Daily PT Dian Swastika Sentosa Tbk (DSSA) menargetkan pertumbuhan pendapatan sebesar 10% hingga 30% pada tahun ini menjadi US$ 780 juta. Hingga akhir 2013, pendapatan unit usaha tersebut diperkirakan mencapai US$ 600 juta. Perusahaan optimis dapat mencapai pertumbuhan meski harga batubara belum membaik. Bisnis pertambangan batubara masih akan menopang 70% pendapatan perusahaan secara konsolidasi. Namun, kontribusi bisnis energy dan multimedia dapat terus meningkat. Perusahaan menganggarkan belanja modal 2014 sebesar US$ 270 juta atau meningkat 170% dari realisasi 2013 senilai US$ 100 juta. Dana bersumber dari kas internal, pinjaman bank dan carry over sisa capex 2013 sebesar US$ 100 juta. (Positive) Source: Investor Daily
See important disclaimer at the end of this report
2
Thursday, January 02, 2014
Global Equity Indices Description
YTD Change %
LQ45 Nikkei 225 JCI FTSE 100 ASX 200 DJIA S&P500 STI CAC 40 Shanghai Composite DAX KOSPI Hang Seng Euro Stoxx
0.0 0.0 0.0 0.0 0.5 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0
2-Jan-14
Forward 2013 P/E Ratio (Best Est.)
711 16,291 4,274 6,749 5,379 16,577 1,848 3,167 4,296 2,116 9,552 2,011 23,306 3,109
14.9 21.0 14.7 14.1 15.1 15.6 16.8 14.9 14.2 9.3 14.2 9.5 11.1 14.3
Selected Indonesian Equities Description AALI ADRO AKRA ANTM ASII ASRI BBCA BBNI BBRI BBTN BDMN BHIT BKSL BMRI BMTR BSDE BUMI BWPT CPIN EXCL GGRM GIAA HRUM
YTD Change % 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0
2-Jan-14
25,100 ICBP 1,090 IMAS 4,375 INCO 1,090 INDF 6,800 INDY 430 INTP 9,600 ITMG 3,950 JSMR 7,250 KLBF 870 LPKR 3,775 LSIP 340 MAIN 157 MAPI 7,850 MNCN 1,900 PGAS 1,290 PTBA 300 SMCB 1,330 SMGR 3,375 SSIA 5,200 TLKM 42,000 UNTR 500 UNVR 2,750 JAKPROP INDEX JAKBIND INDEX
YTD Change % 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0
2-Jan-14 10,200 4,900 2,650 6,600 590 20,000 28,500 4,725 1,250 910 1,930 3,175 5,500 2,625 4,475 10,200 2,275 14,150 560 2,150 19,000 26,000
JAKFIN INDEX
Sectors Description
Description
1-mth Return %
Property Basic Industry Trade Finance Miscellaneous Industry Consumer Infrastructure Agriculture Mining
See important disclaimer at the end of this report
(2.3) 3.0 3.1 (0.4) 1.4 6.3 (2.0) 9.9 (1.0)
JAKCONS INDEX JAKMIND INDEX JAKINFR INDEX JAKAGRI INDEX JAKMINE INDEX
3
Thursday, January 02, 2014
Dividen Ticker
Status
DPS (Rp)
Cum Date
Ex Date
Recording
Payment
MSKY
Final
4
16 Desember 2013
17Desember 2013
19 Desember 2013
30 Desember 2013
MNCN
Final
25
24 Desember 2013
27Desember 2013
2 Januari 2013
16 Januari 2013
TOTO
Final
100
20 Desember 2013
23Desember 2013
27 Desember 2013
15 Januari 2013
Stock Split Ticker
OS:NS
Ticker
OS:NS
MAPI
1:10
INAI
1:2
ALMI
1:2
Upcoming IPO Company
Business
PT Bank Muamalat indonesia
Perbankan
PT Blue Bird
Jasa operator taksi dan jasa angkutan penumpang darat
PT Citra Borneo Indah
Kelapa Sawit
PT Eka Sari Lorena Transport
Transportasi
PT Puradelta Lestari
Properti
PT Wika Beton
Konstruksi
See important disclaimer at the end of this report
Offering Date
Share in Rp.
Price
Listing Date
550-975
205-255
4
Thursday, January 02, 2014
Global Reference Rates
FOREX
%
Rate (USD) Change %
FED Rate
0.25
USDIDR
12,171
0.32
BI Rate
7.50
USDEUR
0.73
(0.01)
ECB Rate
0.25
USDJPY
105
(0.05)
BOJ Rate
0.10
USDSGD
1.26
(0.12)
BOE Rate
0.50
USDAUD
1.12
(0.20)
PBOC Rate
6.00
USDGBP
0.60
(0.07)
Description
November
October
Lending & Deposit Rates
Inflation YTD (%)
7.79
7.66
JIBOR (IDR) (%)
8.25
Inflation YOY (%)
8.37
8.32
LIBOR (GBP) (%)
0.91
Inflation MOM (%)
0.12
0.09
SIBOR (USD) (%)
1.46
97.00
95.70
INDOGB 5Y YIELD (%)
8.01
GDP (YOY Growth) 3Q2013 (%)
5.62
5.62
INDOGB 10Y YIELD (%)
8.41
GDP (IDR tn) 3Q2013
2.96
2.96
INDOGB 15Y YIELD (%)
8.89
Foreign Reserve (USD Bn)
Dual Listed
MACRO INDICATORS
Price (IDR) Change %
TLKM (US)
2,251.64
0.00
ANTM (GR)
1,038.40
1.64
RAPBN 2014
APBN-P 2013
APBN 2013
GDP (%)
5.8-6.1
6.3
6.8
Inflation (%)
4.5-5.5
7.2
4.9
10,000-10,500
9,600
9,300
SBI—3 Months (%)
5.5
5.0
5.0
Crude Oil (USD/brl)
106
108
100
Oil Production (bpd)
870,000
840,000
900,000
Total APBN (IDR tn)
1,240
1,726
1,683
IDR/USD (IDR)
DISCLAIMER This material is issued by PT Sinarmas Sekuritas, a member of Indonesia Stock Exchanges, represent the opinion of PT Sinarmas Sekuritas, derived its judgment from sources deemed reliable, however, PT Sinarmas Sekuritas and its affiliated cannot guarantee its accuracy and completeness. PT Sinarmas Sekuritas or its affiliates may be involved in transactions contrary to any opinion herein or have positions in the securities recommended herein and may seek or will seek investment banking or other business relationships with the companies in this material. PT Sinarmas Sekuritas, its employees and its affiliates, expressly disclaim any and all liability for representation or warranties, expressed or implied, here in or omission there from or for any loss how so ever arising from any use of this material or its contents or otherwise arising in connection there with. Opinion expressed in this material are our present view and are subject to change without notice.
5
