TÁJÉKOZTATÓ
Az OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap Tájékoztatója és Kezelési Szabályzata A Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete nyilvános forgalombahozatali engedélyének száma és kelte: E-III/110.550/2007. (2007. július 26) A Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete Tpt. 260. § (6) bekezdése alapján az Alap átalakulásához adott engedélyének száma és kelte: PSZÁF E-III/110.550-3/2009. (2009. február 17.) Felhívjuk befektetőink figyelmét, hogy az Alap származtatott ügyletekbe befektető befektetési alap. A származtatott ügyletek általában a szokásostól eltérő (magasabb) kockázati szintet jelentenek. A származtatott ügyletek Tpt. 273.§ (1) szerinti nettó pozíciói abszolút értékének összege nem haladhatja meg az Alap saját tőkéjének 100%-át. Az Alap lajstromszáma: 1112-141
1
TÁJÉKOZTATÓ
TARTALOM TÁJÉKOZTATÓ 1.
AZ ALAP FŐBB ADATAINAK ÖSSZEFOGLALÁSA............................................................................. 5
2.
AZ ALAP ELSŐ ÁTALAKULÁSA.............................................................................................................. 7 2.1 2.2 2.3 2.4 2.5 2.6
3.
A TÁJÉKOZTATÓ STÁTUSZA ........................................................................................................................... 7 AZ ALAP ELSŐ ÁTALAKULÁSÁNAK ELHATÁROZÁSA ÉS FELÜGYELETI JÓVÁHAGYÁSA .................................. 7 AZ ALAP ELSŐ ÁTALAKULÁSÁNAK INDOKA .................................................................................................. 7 AZ ALAP ELSŐ ÁTALAKULÁSÁNAK NAPJA .................................................................................................... 7 AZ ALAP ELSŐ ÁTALAKULÁSSAL ÉRINTETT JELLEMZŐI, A VÁLTOZÁSOK ÖSSZEFOGLALÁSA ......................... 8 A 2009. MÁRCIUS 20. ÉS 2009. ÁPRILIS 10. NAPJA KÖZÖTTI, AZ ALAP ÚJ BEFEKTETÉSI POLITIKÁJÁNAK BEVEZETÉSÉT MEGELŐZŐ, ÚN. ÁTMENETI IDŐSZAK ............................................................. 9 FOGALMAK ................................................................................................................................................ 13
3.1 3.2 4.
FOGALOMMEGHATÁROZÁSOK ...................................................................................................................... 13 EGYÉB, A TÁJÉKOZTATÓBAN HASZNÁLT FOGALMAK JELENTÉSE ................................................................. 16 NYILVÁNOS AJÁNLATTÉTEL ADATAI .............................................................................................. 16
4.1 4.2 4.3
AZ ALAP RÖVID BEMUTATÁSA ..................................................................................................................... 16 JOGHATÓSÁG, HÁTTÉRSZABÁLYOK MEGNEVEZÉSE ...................................................................................... 17 A BEFEKTETÉSI JEGYEKHEZ FŰZŐDŐ JOGOK BEMUTATÁSA.......................................................................... 17
5.
A FORGALMAZÓ, A FORGALMAZÁSI HELYEK .............................................................................. 18
6.
AZ ALAPKEZELŐ BEMUTATÁSA......................................................................................................... 18 6.1 6.2 6.3 6.4 6.5 6.6 6.7 6.8
7.
CÉGNÉV, MEGALAKULÁS, MŰKÖDÉS IDŐTARTAMA, ALAPTŐKE, CÉGBEJEGYZÉS .......................................... 18 SZÉKHELY .................................................................................................................................................... 18 TEVÉKENYSÉGI KÖR ..................................................................................................................................... 18 TULAJDONOSI SZERKEZET ............................................................................................................................ 19 ÜZLETI ÉV, PÉNZÜGYI HELYZET, ÜZLETI TEVÉKENYSÉG, PIACI HELYZET BEMUTATÁSA ............................... 19 SZEMÉLYI FELTÉTELEK, VEZETŐ TISZTSÉGVISELŐK, FELÜGYELŐ BIZOTTSÁG .............................................. 19 AZ ALAPKEZELŐ FELADATAI ........................................................................................................................ 21 AZ ALAPKEZELŐ ÁLTAL KEZELT EGYÉB BEFEKTETÉSI ALAPOK .................................................................... 22 AZ OTP BANK NYRT. BEMUTATÁSA (AZ ALAP LETÉTKEZELŐJE, A BEFEKTETÉSI JEGYEK FORGALMAZÓJA) ...................................................................................... 25
7.1 7.2 7.3 7.4 7.5 7.6 7.7 7.8
CÉGNÉV, MEGALAKULÁS, MŰKÖDÉS IDŐTARTAMA, ALAPTŐKE, CÉGBEJEGYZÉS .......................................... 25 SZÉKHELY .................................................................................................................................................... 26 TEVÉKENYSÉGI KÖR ..................................................................................................................................... 26 TULAJDONOSI SZERKEZET ............................................................................................................................ 26 ÜZLETI ÉV, ÜZLETI TEVÉKENYSÉG ................................................................................................................ 26 ALKALMAZOTTI LÉTSZÁM ............................................................................................................................ 27 AZ OTP BANK NYRT. VEZETŐ TISZTSÉGVISELŐI ÉS FELÜGYELŐ BIZOTTSÁGÁNAK TAGJAI ......................... 27 A LETÉTKEZELŐ FELADATAI ........................................................................................................................ 29
8.
KÖNYVVIZSGÁLÓ .................................................................................................................................... 30
9.
A BEFEKTETÉSEK LEHETSÉGES PIACÁNAK BEMUTATÁSA ..................................................... 31
10.
JELENTŐS KOCKÁZATI TÉNYEZŐK .................................................................................................. 33
11.
ADÓZÁS ....................................................................................................................................................... 34
11.1 11.2 11.3 11.4 12.
2
AZ ALAP ADÓZÁSA ....................................................................................................................................... 34 A MAGÁNSZEMÉLY BEFEKTETŐK ADÓZÁSA.................................................................................................. 35 A BELFÖLDI INTÉZMÉNYI BEFEKTETŐK ADÓZÁSA ........................................................................................ 35 KÜLFÖLDI BEFEKTETŐK ADÓZÁSA ............................................................................................................... 35
FELELŐSSÉG.............................................................................................................................................. 36
TÁJÉKOZTATÓ 13.
NYILATKOZATOK.....................................................................................................................................36
1.
ÁLTALÁNOS INFORMÁCIÓK.................................................................................................................37 1.1 1.2 1.3 1.4 1.5 1.6 1.7
2.
AZ ALAP NEVE, TÍPUSA, FUTAMIDEJE ............................................................................................................37 AZ ALAPKEZELŐ CÉGNEVE, SZÉKHELYE, AZ ALAP ÜZLETI ÉVE.....................................................................37 A LETÉTKEZELŐ CÉGNEVE (SZÉKHELYE) ......................................................................................................37 AZ ALAP TŐKÉJE ...........................................................................................................................................37 A BEFEKTETÉSI JEGYEK ................................................................................................................................38 A BEFEKTETŐI KÖR .......................................................................................................................................39 A TÁJÉKOZTATÓ ÉS A KEZELÉSI SZABÁLYZAT JÓVÁHAGYÁSÁRÓL, MÓDOSÍTÁSÁRÓL SZÓLÓ FELÜGYELETI HATÁROZATOK SZÁMA, KELTE:...............................................................................................39 BEFEKTETÉSI POLITIKA A MÓDOSÍTOTT FUTAMIDŐ MÁSODIK SZAKASZÁNAK AZ ÁTMENETI IDŐSZAK ELTELTÉT KÖVETŐ IDŐSZAKÁBAN ...........................................................................................................................................40
2.1 2.2 2.3 2.4 2.5 2.6 2.7 3.
BEFEKTETÉSI STRATÉGIA ..............................................................................................................................40 A PORTFOLIÓ LEHETSÉGES ELEMEI................................................................................................................41 BEFEKTETÉSI ARÁNYOK ÉS KORLÁTOK .........................................................................................................42 A SAJÁT TŐKE 10%-ÁT MEGHALADÓ ARÁNYBAN TARTHATÓ, AZONOS SOROZATBA TARTOZÓ ÉRTÉKPAPÍROK KÖRE ....................................................................................................................................44 A SZÁRMAZTATOTT ÜGYLETEKRE VONATKOZÓ KORLÁTOZÁSOK .................................................................44 A VISSZAVÁLTÁSI IGÉNYEK TELJESÍTÉSE CÉLJÁRA ELKÜLÖNÍTETT LIKVID ESZKÖZÖK ..................................45 HITELFELVÉTEL, AZ ESZKÖZÖK MEGTERHELÉSE ...........................................................................................45 FIZETÉSI ÍGÉRET......................................................................................................................................46
3.1 3.2 3.3
HOZAMFIZETÉS .............................................................................................................................................46 AZ EREDETI FIZETÉSI ÍGÉRET .......................................................................................................................46 ÚJ FIZETÉSI ÍGÉRET.......................................................................................................................................47
4.
A BEFEKTETÉSI JEGYEKHEZ FŰZŐDŐ JOGOK BEMUTATÁSA.................................................50
5.
A BEFEKTETÉSI JEGYEK FOLYAMATOS FORGALMAZÁSA .......................................................51 5.1 5.2 5.3 5.4 5.5 5.6 5.7
6.
A FOLYAMATOS FORGALMAZÁSRA VONATKOZÓ ÁLTALÁNOS SZABÁLYOK ...................................................51 FORGALMAZÁSI HELYEK ..............................................................................................................................51 FORGALMAZÁSI ÓRÁK...................................................................................................................................51 A BEFEKTETÉSI JEGYEK FOLYAMATOS FORGALMAZÁSI ÁRA ........................................................................52 A VÁSÁRLÁS ÉS VISSZAVÁLTÁS MÓDJA.........................................................................................................52 ÉRTÉKPAPÍRSZÁMLA-VEZETÉS ......................................................................................................................54 A BEFEKTETÉSI JEGYEK FOLYAMATOS FORGALMAZÁSÁNAK FELFÜGGESZTÉSE AZ ALAPKEZELŐ ÁLTAL .....................................................................................................................................55 AZ ALAPOT TERHELŐ DÍJAK ÉS KÖLTSÉGEK, AZOK ELSZÁMOLÁSA ..................................56
6.1 6.2 7.
AZ ALAP LÉTREHOZATALÁVAL KAPCSOLATOS KÖLTSÉGEK ..........................................................................56 AZ ALAP MŰKÖDÉSE SORÁN FELMERÜLŐ KÖLTSÉGEK ..................................................................................56 AZ ALAP NETTÓ ESZKÖZÉRTÉKÉNEK KISZÁMÍTÁSÁRA ÉS A SZÁMÍTÁSI HIBÁRA VONATKOZÓ SZABÁLYOK ...................................................................................................57
7.1 7.2 7.3 8.
ÁLTALÁNOS SZABÁLYOK ..............................................................................................................................57 AZ ALAP ESZKÖZEINEK ÉRTÉKELÉSE ............................................................................................................58 A KÖTELEZETTSÉGEK ELSZÁMOLÁSA ............................................................................................................63 AZ ALAP MEGSZŰNÉSE, BEOLVADÁSA, ÁTALAKULÁSA.............................................................63
8.1 8.2 8.3 8.4 8.5
AZ ALAP MÓDOSÍTOTT FUTAMIDEJE ............................................................................................................63 AZ ALAP MÓDOSÍTOTT FUTAMIDEJÉNEK LEJÁRATA MIATTI MEGSZŰNÉSE ...................................................63 AZ ALAP MEGSZŰNÉSÉNEK EGYÉB ESETEI ....................................................................................................64 BEOLVADÁS ..................................................................................................................................................64 AZ ALAP ÁTALAKULÁSA ...............................................................................................................................65
9.
ÉRDEKELLENTÉTEK, ÖSSZEFÉRHETETLENSÉG...........................................................................65
10.
AZ ALAPKEZELŐ FELELŐSSÉGE ........................................................................................................66
3
TÁJÉKOZTATÓ 11.
ÚJ ALAPKEZELŐ MEGBÍZÁSA ............................................................................................................. 66
12.
JOGVITÁK RENDEZÉSE.......................................................................................................................... 66
13.
TÁJÉKOZTATÓK ÉS KÖZLEMÉNYEK................................................................................................ 67
13.1 RENDSZERES TÁJÉKOZTATÁS ....................................................................................................................... 67 13.2 RENDKÍVÜLI TÁJÉKOZTATÁSI KÖTELEZETTSÉG, HIRDETMÉNYEK ................................................................. 67 13.3 A HIRDETMÉNYEK MEGJELENTETÉSÉNEK HELYE .......................................................................................... 68 14.
A TÁJÉKOZTATÓ ÉS KEZELÉSI SZABÁLYZAT MÓDOSÍTÁSA ................................................... 68
15.
EGYEBEK .................................................................................................................................................... 68
16.
MELLÉKLETEK................................................................................................................................... 13.3-1
16.1 1. SZ. MELLÉKLET: AZ ALAPKEZELŐ KÖNYVVIZSGÁLÓ ÁLTAL HITELESÍTETT PÉNZÜGYI ADATAI ................................................................................................................................................... 16.1-1 16.2 2. SZ. MELLÉKLET: A LETÉTKEZELŐ KÖNYVVIZSGÁLÓ ÁLTAL HITELESÍTETT PÉNZÜGYI ADATAI ................................................................................................................................................... 16.2-1 16.3 3. SZ. MELLÉKLET: A FORGALMAZÁSI HELYEK LISTÁJA ......................................................................... 16.3-1 16.4 4. SZ. MELLÉKLET: AZ ALAPKEZELŐ ÜZLETSZABÁLYZATÁNAK KIVONATA ........................................... 16.4-1 16.5 5. SZ. MELLÉKLET: AZ ALAPKEZELŐ ÁLTAL KEZELT EGYÉB ALAPOK BEFEKTETÉSI POLITIKÁJÁNAK BEMUTATÁSA................................................................................................................ 16.5-1 16.6 6.SZ. MELLÉKLET: AZ ALAPKEZELŐ 2008. DECEMBER 31-I NEM AUDITÁLT PÉNZÜGYI ADATAI .............. 16.6-1
4
TÁJÉKOZTATÓ
1. AZ ALAP FŐBB ADATAINAK ÖSSZEFOGLALÁSA Az Alap neve: Az Alap rövid neve: Az Alapkezelő neve Az Alapkezelő székhelye: Az Alapkezelő cégjegyzékszáma: Az Alapkezelő befektetési alapkezelési tevékenységi engedélyének száma: A Letétkezelő neve: A Letétkezelő székhelye: A Letétkezelő cégjegyzékszáma: A Letétkezelő letétkezelést is magában foglaló tevékenységi engedélyének száma: A Forgalmazó: Az Alap könyvvizsgálójának neve: A könyvvizsgáló székhelye: A könyvvizsgáló cégjegyzékszáma: A könyvvizsgálatért személyében felelős könyvvizsgáló neve: A könyvvizsgálatért személyében felelős könyvvizsgáló MKVK nyilvántartási száma: A forgalombahozatalról hozott alapkezelői határozat száma és kelte: Az Alap Első Átalakulásáról hozott alapkezelői határozat száma és kelte: A nyilvános forgalombahozatalt engedélyező PSZÁF határozat száma és kelte: Az Alap nyilvántartásba vételéről szóló PSZÁF határozat száma és kelte: Az Alap PSZÁF nyilvántartási száma (lajstromszáma):
OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap OTP Csúcsvállalatok Alap OTP Alapkezelő Zrt. 1134 Budapest, Váci út 33. 01-10-043959 100.015/93. OTP Bank Nyrt. 1051 Budapest, Nádor u. 16. 01-10-041585 33/1993., 983/1997/7., 1998. jan.29. 41.003/1998., 2001. ápr. 27. III/41.003-18/2001., 2002., febr. 19. III/41.003-21/2002., 2002. dec. 20. III/41.003-22/2002 lásd a Letétkezelőre vonatkozó fenti adatokat Deloitte Könyvvizsgáló és Tanácsadó Kft. 1068 Budapest, Dózsa György út 84/C. 01-09-07-1057 Bodor Kornél
005343 A 2007. július 5-én kelt, 1/2007 (07.05.) sz. Igazgatósági Határozat a 2009. január 05-én kelt, 1/2009(01.05.) sz. Igazgatósági Határozat
E-III/110.550/2007, 2007. 07.26. E-III/110.550-1/2007., 2007.09.18. 1112-141 5
TÁJÉKOZTATÓ
Az Alap Első Átalakulását jóváhagyó PSZÁF határozat száma és kelte: Az Első Átalakulás Napja: Az Alap fajtája az Első Átalakulást követően: Az Alap fajtája a portfoliójába tartozó befektetési eszközök típusa szerint: Az Alap típusa: Futamidő: A Futamidő Kezdőnapja: Eredeti Futamidő: Módosított Futamidő: A Befektetési Jegyek forgalombahozatalának módja: Vásárlásra jogosultak köre: A Befektetési Jegy névértéke: A Befektetési Jegy értékpapírkódja: A Befektetési Jegy sorozata: A Befektetési Jegyek előállításának módja: A befektetők részére szóló közlemények megjelentetésének helye: Alkalmazandó jog:
6
E-III./110.550-3/2009. sz. határozat, 2009. február17. 2009. március 20. nyíltvégű származtatott ügyletekbe befektető befektetési alap A származtatott ügyletek általában a szokásostól eltérő (magasabb) kockázati szintet jelentenek. nyilvános határozott futamidő, a szövegösszefüggéstől függően az Eredeti Futamidő vagy a Módosított Futamidő az Alap Felügyelet általi nyilvántartásba vételének napja a Futamidő Kezdőnapjától 2009. március 20. napjáig terjedő időtartam a Futamidő Kezdőnapjától 2012. június.29. napjáig terjedő időtartam Nyilvános forgalombahozatal; jegyzési eljárás (az Alap nyilvántartásba vételét megelőzően); folyamatos forgalmazás (az Alap Első Átalakulását követően, a Futamidő Második Szakasza alatt) Nincs korlátozás (belföldi és külföldi természetes és jogi személyek, jogi személyiség nélküli gazdasági társaságok) 10.000 (tízezer) Ft HU0000705694 „A” sorozat dematerializált értékpapír a Tpt. 34. § (4) bekezdés b) pont szerinti közzétételi hely: az Alap nevében eljáró Alapkezelő honlapja (www.otpalap.hu), a Forgalmazó honlapja (www.otpbank.hu) magyar
TÁJÉKOZTATÓ
2.
AZ ALAP ELSŐ ÁTALAKULÁSA
2.1 A Tájékoztató státusza Jelen Tájékoztató a határozott futamidejű, zártvégű és nyilvános alapként létrejött OTP Osztalékcsúcs I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap (lajstromszáma: 1112-141) Tpt. 260. § (6) bekezdése szerinti átalakulási tájékoztatója, és egyben az átalakulás után az OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap elnevezést viselő, nyíltvégű, nyilvános, határozott futamidejű Alap Tpt. 245. § (1) bekezdése szerinti nyilvános tájékoztatója is, amely a Tpt. 245. § (1) bekezdésének megfelelően magában foglalja az átalakulással összefüggésben módosított Kezelési Szabályzatot is. 2.2 Az Alap Első Átalakulásának elhatározása és felügyeleti jóváhagyása Az Alap 2009. március 20. napi átalakulásáról („Első Átalakulás”) az Alapkezelő Igazgatósága a 2009. január 05-én kelt, 1/2009.(01.05.) számú határozatával döntött, a 2.3 pontban foglalt indokokra tekintettel, a 2.4, 2.5 és 2.6 pontokban foglalt feltételek meghatározásával. Az Alap Első Átalakulását, valamint a módosított Tájékozatatót és Kezelési Szabályzatot a Felügyelet a 2009. február 17-én kelt, E-III/110.550-3/2009. számú határozatával hagyta jóvá, és engedélyezte a Befektetési Jegyek Első Átalakulást követő folyamatos forgalmazásának alapját képező Tájékoztató és nyilvános ajánlattétel közzétételét. 2.3 Az Alap Első Átalakulásának indoka Az Alap Első Átalakulásával az Alapkezelő lehetőséget kíván nyújtani a befektetőknek arra, hogy dönthessenek az Alapban lévő befektetésük fenntartásáról, illetve a Módosított Futamidő alatti azon időpontról, amikor a tulajdonukban lévő Befektetési Jegyeket vissza kívánják váltani. Amennyiben az Alap Első Átalakulása nem történne meg legkésőbb az Eredeti Futamidő Lejáratáig, úgy a Tpt. 255. § a) pontjának értelmében az Alap megszűnne. Ebben az esetben az Alap megszűnésére tekintettel a Befektetési Jegy tulajdonosok között felosztható összeg az Alap eszközei értékesítéséből befolyt ellenértékből az Alap tartozásai és kötelezettségei levonását követően rendelkezésre álló (pozitív összegű) tőkének felelne meg, amely a befektetőket Befektetési Jegyeik névértékének az összes Befektetési Jegyhez viszonyított arányában illetné meg. Erre az esetre szólt a Kezelési Szabályzat 3.2 pontja szerinti Eredeti Fizetési Ígéret 2.4 Az Alap Első Átalakulásának Napja Az Első Átalakulás Napja 2009. március 20. napja, amely nap megegyezik azzal a nappal, amely az Alap Eredeti Futamideje Lejárataként került az Alap létrehozatalakor meghatározásra. A Tpt. 260. § (1) bekezdése szerinti Első Átalakulás azt eredményezi, hogy az Alap Tpt. 255. § a) pontján alapuló törlésére, azaz megszűnésére nem kerül sor, ehelyett az Eredeti Futamidő Lejárata napjaként meghatározott nappal kezdetét veszi az átalakult Alap Befektetési
7
TÁJÉKOZTATÓ
Jegyeinek folyamatos forgalmazása, melynek keretében a Befektetőknek módjuk van szabadon megválasztani, az Alapba történő befektetést mely időpontig kívánják fenntartani. Az Első Átalakulás Napjaként meghatározott 2009. március 20. Befektetési Jegyei folyamatos forgalmazásának első Forgalmazási olyan nap, amelyen a Befektető a Befektetési Jegyek folyamatos történő visszaváltására megbízást adhat a Forgalmazónak, az erre a pontjában meghatározott feltételek szerint.
napja egyben az Alap Napja is, azaz az első forgalmazása keretében Kezelési Szabályzat 5.5
2.5 Az Alap Első Átalakulással érintett jellemzői, a változások összefoglalása Az Alap Első Átalakulásával nem jön létre új alap, s új sorozat kibocsátására sem kerül sor, csupán a már a nyilvántartásba vételével létrejött Alap első („A”) sorozatát alkotó Befektetési Jegyek, illetve az Alap egyes jellemzői módosulnak. Az átalakulás a Tpt. 260. § (1) bekezdésében meghatározott jellemzők közül az alábbiaknak az Első Átalakulás Napjával történő, egymással összefüggő, egymásra tekintettel történő változását jelenti: 2.5.1 A Futamidő változása Az Eredeti Futamidő változik, meghosszabbodik a 2009. március 20. napjától 2012. június 29. napjáig terjedő időtartammal (a Módosított Futamidő Második Szakaszával). Az ún. Módosított Futamidő 2012. június 29. napján jár le. 2.5.2 Az Alap zártvégűből nyíltvégűvé válása Az Alap zártvégű alapból nyíltvégű alappá alakul át, azaz lehetővé válik a Befektetési Jegyek visszaváltása a Futamidő (jelen esetben a Módosított Futamidő) lejártát megelőzően is. A Befektetési Jegyeknek a Futamidő Második Szakasza alatti folyamatos forgalmazása keretében a Befektetők mind a Befektetési Jegyek vásárlására, mind visszaváltására korlátozás nélkül megbízást adhatnak a Kezelési Szabályzat 5.5 pontjában ismertetett feltételek szerint minden Forgalmazási Napon. 2.5.3 Változás az Alap elnevezésében Az Alap elnevezése OTP OsztalékCsúcs I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alapról OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyítvégű Származtatott Alapra változik. 2.5.4 Változás az Eredeti Fizetési Ígéret teljesítésének módjában Az Első Átalakulásra tekintettel az Eredeti Fizetési Ígéret is szükségszerűen módosul, mivel az Alap megszűnésére nem kerül sor az Eredeti Futamidő Lejártakor. Az Eredeti Fizetési Ígéret az Alap Eredeti Futamidejének Lejáratára szólt, és annak ígéretét, jelentette, hogy az Alap Eredeti Futamidejének Lejárata napján Befektetési Jeggyel rendelkező befektetők részére az Alap Eredeti Lejárat miatti megszűnésére tekintettel fizetendő, az Alap felosztható vagyonából a Befektetési Jegyekre jutó bruttó (esetleges adó, adóelőleg levonása nélküli) összeg el fogja érni a Befektetési Jegyek névértéke vagy a Befektetési Jegyek névértéke és a Kezelési Szabályzat 3.2.2. pontjában meghatározott Eredeti Többletteljesítmény Mutatóhoz igazodó, a Kezelési Szabályzat 3.2.1. pontjában meghatározott Eredeti Teljesítményrészesedés Mutató alapján számított Eredeti Teljesítményrészesedés értékének összege közül a nagyobbik összeget.
8
TÁJÉKOZTATÓ
Az Eredeti Fizetési Ígéret ezen módosítása tehát nem érinti annak mértékét, csupán abban jelent változást, hogy az annak megfelelő összeg kifizetésére nem az Alap megszűnésére tekintettel a Befektetési Jegy tulajdonost megillető lejáratkori kifizetés, hanem visszaváltási ár formájában kerül sor. A másik eltérés, hogy a Befektetők maguk döntenek arról, hogy élnek-e ezen időszakban a visszaváltás lehetőségével vagy úgy döntenek, hogy az Alapban a befektetésüket továbbra is fenn kívánják tartani, élve az Első Átalakulás biztosította lehetőséggel. 2.5.5 Az Alap kivezetése a Budapesti Értéktőzsdéről Az Alapkezelő kérelmezni fogja az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek Első Átalakulás Napjához igazodóan meghatározott utolsó kereskedési nappal történő kivezetését a Budapesti Értéktőzsdéről. 2.5.6 Változások az Alap befektetési politikájában a Futamidő Második Szakaszában Az Első Átalakulással módosul az Alap befektetési politikája is, mely változásokat közelebbről a Tájékoztató 2.6 pontja (a 2009. március 20. – 2009. április 10. napja közti, ún. Átmeneti Időszakot illetően) és a Kezelési Szabályzat 2. pontja (a Módosított Futamidő 2009. április 10. napját követő időszakát illetően) ismerteti. Az Első Átalakulást követő azon átmeneti időszakban (2009. március 20. – 2009. április 10. között), amikor az Alapkezelő elsősorban azt kívánja biztosítani, hogy az Alap azon befektetői, amelyek/akik az Alap zártvégűsége időszakában helyezték el befektetésüket az Alapban, befektetésükhöz és annak az Eredeti Teljesítményrészesedésnek megfelelő hozamához az Alap nettó eszközértékének ezt tükröző értéke melletti visszaváltás révén hozzá tudjanak jutni, (amennyiben befektetésüket az Alapban nem kívánják fenntartani), az Alap saját tőkéje likvid bankbetétekben kerül elhelyezésre (lásd részletesebben a 2.6 pontot). Ezen átmeneti időszakot követően az Alap új, módosított befektetési politikával működik tovább. Az új befektetési politika részeként 2009. április 10. után kerül sor a Módosított Futamidő Lejáratkori Kifizetés biztosítása érdekében az opciós szerződések megkötésére, továbbá a kamatozó befektetési eszközök megvásárlására. 2.6 A 2009. március 20. és 2009. április 10. napja közötti, az Alap új befektetési politikájának bevezetését megelőző, ún. Átmeneti Időszak Az a Befektető, amely/aki nem kívánja az Alapba történt befektetését a Futamidő Első Szakaszának elteltét követően is fenntartani, a Futamidő Második Szakaszában bármikor, bármely Forgalmazási Napon adott megbízással visszaválthatja Befektetési Jegyét, a 2009. március 20. és 2009. április 10. közti, ún. Átmeneti Időszakban azonban ez jutalékmentesen tehető meg. Az Alap saját tőkéje a 2009. március 20. és 2009. április 10. közti Átmeneti Időszakban likvid bankbetétekben kerül elhelyezésre, mely időszakban a Befektetési Jegyek jutalékmentesen vásárolhatók meg, illetve válthatók vissza. Az ezen időszakban történt visszaváltás során, az Alap egy jegyre jutó nettó eszközértékével egyező visszaváltási ár formájában juthat hozzá a Befektető az Alap nettó eszközértékében kifejeződő azon értékhez, melynek alapja a Mögöttes Indexek Kezelési Szabályzat 3.2.3 pontjában ismertetett módon számított, az Alap indulásától 2009. március 20. napjáig elért teljesítménye. Ennek mértékére vonatkozóan az Alapkezelő Eredeti Fizetési Ígérete a 2.5.4 pontban írt, ún. Módosított Fizetési Ígéret formájában áll fenn. 9
TÁJÉKOZTATÓ
Felhívjuk a tisztelt Befektetők figyelmét, hogy 2009. április 10-ét követően az Alap saját tőkéje az Alap új befektetési politikájának megfelelően kerül befektetésre, ennek köszönhetően a Befektetési Jegyek egy jegyre jutó nettó eszközértéke az Alap tulajdonában lévő befektetési eszközök árfolyamának változását követve ingadozhat. A Tájékoztatóra és a Kezelési Szabályzatra vonatkozó főbb szabályok; felelősség a Tájékoztatóért A Tájékoztató a tőkepiacról szóló, többször módosított 2001. évi CXX. tv. („Tpt.”) rendelkezéseinek megfelelően tartalmaz minden, a Kibocsátó piaci, gazdasági, pénzügyi, jogi helyzete és annak várható alakulása befektető részéről történő megalapozott megítéléséhez szükséges adatot. A Tájékoztató félrevezető adatot, téves következtetés levonására alkalmas csoportosítást, elemzést nem tartalmaz, és nem hallgat el olyan tényt, amely az előző bekezdésben meghatározott cél elérését veszélyeztetheti. A Tpt. 245. § (1) bekezdése értelmében a nyílt végű befektetési alapra kibocsátott befektetési jegy nyilvános forgalomba hozatalának feltétele, hogy az alapkezelő a Tpt. 17. számú mellékletnek megfelelő tartalommal nyilvános tájékoztatót, illetve a Tpt. 16. számú mellékletnek megfelelő tartalommal kezelési szabályzatot és a Tpt. 18. számú mellékletnek megfelelő tartalommal rövidített tájékoztatót és nyilvános ajánlattételt tegyen közzé a Tpt. 34. § (3) bekezdésében meghatározott módon. A nyíltvégű alap Tájékoztatójával szembeni követelményekről a Tpt. 26. § (1)-(3) bekezdései, a Kibocsátó és a Forgalmazó Tájékoztatóval kapcsolatos felelősségéről a Tpt. 29. § (1) – (2) bekezdései, 30. §-a és 57. § (1) bekezdése rendelkeznek, az alábbiak szerint: 26. § (1) A tájékoztatónak tartalmaznia kell minden, a kibocsátó, illetőleg az értékpapírban foglalt kötelezettség teljesítésére kezességet (garanciát) vállaló személy piaci, gazdasági, pénzügyi, jogi helyzetének és annak várható alakulásának, valamint az értékpapírhoz kapcsolódó jogoknak a befektető részéről történő megalapozott megítéléséhez szükséges adatot. (2) A tájékoztatóban, illetőleg az arról és az értékpapírról közzétett hirdetményben közölt adatnak, adatcsoportosításnak, állításnak, elemzésnek a valóságnak megfelelőnek, helytállónak, az (1) bekezdésben meghatározott cél elérésére alkalmasnak kell lennie. (3) A tájékoztató és a hirdetmény félrevezető adatot, téves következtetés levonására alkalmas csoportosítást, elemzést nem tartalmazhat, és nem hallgathat el olyan tényt, amely az (1) bekezdésben meghatározott cél elérését veszélyezteti. 29. § (1) Az értékpapír tulajdonosának a tájékoztató félrevezető tartalmával és az információ elhallgatásával okozott kár megtérítéséért a kibocsátó, a forgalmazó (forgalmazási konzorcium esetében a vezető forgalmazó), az értékpapírban foglalt jogokért kezességet (garanciát) vállaló személy, az ajánlattevő vagy az értékpapír szabályozott piacra történő bevezetését kezdeményező személy felel. A tájékoztatóban pontosan, egyértelműen azonosítható módon meg kell jelölni annak a személynek a nevét/megnevezését, a forgalomba hozatalban betöltött szerepét, valamint lakcímét/székhelyét, aki/amely a tájékoztató vagy annak valamely részének tartalmáért felel. A tájékoztatóban foglalt minden információra, illetőleg az információ hiányára is ki kell terjednie valamely személy felelősségvállalásának. (2) A tájékoztatót az (1) bekezdés szerint felelős valamennyi személy köteles külön aláírt felelősségvállaló nyilatkozattal ellátni. A nyilatkozatnak tartalmaznia kell azt, hogy a tájékoztató a valóságnak megfelelő adatokat és állításokat tartalmazza, illetve nem hallgat el olyan tényeket és információkat, amelyek az értékpapír, valamint a kibocsátó és az értékpapírban foglalt kötelezettségért kezességet (garanciát) vállaló személy helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bírnak.(…)
10
TÁJÉKOZTATÓ 30. § A 29. § (1) bekezdésében meghatározott személyt a hirdetmény közzétételétől számított öt évig terheli a 29. §-ban meghatározott felelősség. E felelősség érvényesen nem zárható ki és nem korlátozható. 57. § (1) A szabályozott információk nyilvánosságra hozatalának s elmaradásával, illetve félrevezető tartalmával okozott kár megtérítéséért a kibocsátó felel.(…)
Az OTP Alapkezelő Zrt., mint az Alap kezelője, az Alap mint Kibocsátó nevében és képviseletében eljárva és az OTP Bank Nyrt., mint a Befektetési Jegyek Forgalmazója felelősséget vállalnak azért, hogy a Tájékoztató a valóságnak megfelelő adatokat tartalmazza, nem hallgat el olyan tényeket és információkat, amelyek a Befektetési Jegy, illetve a Kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bírnak. E felelősségvállalást az OTP Alapkezelő Zrt. és az OTP Bank Nyrt. a Tájékoztató 36. oldalán aláírásukkal igazolják. A Tpt. 244. § (1) bekezdésében foglalt utalószabály alapján alkalmazandó Tpt. 36. § (1) bekezdése értelmében a Tájékoztató és a nyilvános ajánlattétel közzétételéhez a Felügyelet engedélye szükséges. A Felügyelet az engedélyt a nyilvános forgalombahozatalhoz 2007. 07.26. napján kelt, E-III/110.550/2007 számú határozatában megadta, a 2007.09.18. napján kelt, E-III/110.550-1/2007. sz. határozatában az Alapot nyilvántartásba vette. Az Alap Első Átalakulását a Felügyelet a 2009. február 17-én kelt, E-III/110.550-3/2009 számú határozatával hagyta jóvá. A Felügyelet az engedély megadása során a Tájékoztatóban szereplő adatok valódiságát nem vizsgálja és nem vállal felelősséget az abban foglalt információk valódiságáért. A Tpt. 236. §-a tartalmazza az Alap kezelésének különös szabályait tartalmazó kezelési szabályzatára vonatkozó alapvető szabályokat: „236. § (1) A befektetési alap kezelése során az alap kezelésének különös szabályait a 16. számú mellékletnek megfelelő - a Felügyelet által jóváhagyott - kezelési szabályzatba kell foglalni, amely az alapkezelő és a befektetők közötti általános szerződési feltételeket tartalmazza. A befektető a befektetési jegyek vásárlásakor nyilatkozik arról, hogy ismeri a kezelési szabályzatban foglalt feltételeket. (2) Az alapkezelő az alap működtetése során a befektető érdekében a jogszabályoknak, működési szabályoknak és a mindenkor érvényes kezelési szabályzatnak megfelelően köteles eljárni. (3) A befektetési alapkezelő az egyenlő elbánás elve alapján köteles eljárni a befektetők tekintetében. Nem jelenti ezen elv sérelmét az ugyanazon alapon belüli különböző befektetési jegy sorozatokat alkotó befektetési jegyek által megtestesített jogok és kötelezettségek sorozatonkénti különbözősége és a befektetési alapkezelő ennek megfelelő, a jogszabályokkal és az alap kezelési szabályzatával összhangban álló eljárása. (4) A kezelési szabályzatnak tartalmaznia kell minden olyan információt, amely lehetővé teszi a befektetési alap működésének, befektetési elveinek és kezelésének megítélését. (5) A nyilvános alap tájékoztatójában és kezelési szabályzatában foglalt feltételeket az alapkezelő egyoldalúan a Felügyelet engedélyével módosíthatja. Nem szükséges a Felügyelet engedélye a módosításhoz, amennyiben az a) az ügyfelet terhelő költségek egyoldalú csökkentését jelenti, b) a forgalmazási helyek számának növelését vagy csökkentését tartalmazza, ha az új forgalmazó ilyen tevékenységre Felügyeleti engedéllyel már rendelkezik, c) jogszabály-módosítás átvezetését jelenti, ha ez nem érinti az alap befektetési politikáját, kockázati jellegét, d) piaci vagy mérlegadatok frissítését szolgálja, e) az alapkezelő, illetőleg letétkezelő vezető állású személyei, a forgalmazó, illetve az ingatlanértékelő körében, cégadataiban bekövetkezett változás átvezetését jelenti, f) az engedélyhez kötött változások esetében a Felügyelet az engedélyt korábban megadta.”
A Tájékoztató melléklete az Alap Kezelési Szabályzata. A befektetési alapkezeléssel kapcsolatos azon kérdésekben, melyeket sem a Tájékoztató, sem a Kezelési Szabályzat nem szabályoz, az esettől függően az Alapkezelő vagy a Forgalmazó 11
TÁJÉKOZTATÓ
hatályos Üzletszabályzata irányadó. Az előbbiek rendelkezései nem állhatnak ellentétben a Tpt. feltétlen alkalmazást kívánó rendelkezéseivel. Az előbbiek által nem szabályozott kérdésekben a Tpt. és más, értékpapírral kapcsolatos jogszabályok irányadóak. Figyelemmel arra, hogy a Tájékoztató és az annak mellékletét képező Kezelési Szabályzat együtt tartalmazza mindazon információkat, melyek ismerete a Befektető számára a Tpt. alapján a befektetési lehetőség, a befektetési eszköz megalapozott megítéléséhez feltétlenül szükséges, a Tájékoztató és a Kezelési Szabályzat együtt kezelendő és értelmezendő. Minden, a Tájékoztatóra vagy a Kezelési Szabályzatra vonatkozó hivatkozás alatt (akár jelen dokumentumban, akár bármely más, a befektetők tájékoztatására a későbbiekben közzétett közleményben) mind a Tájékoztatóra, mind a Kezelési Szabályzatra vonatkozó hivatkozás is értendő, hacsak a szövegösszefüggésből kifejezetten más nem következik. E két dokumentum bármelyikén belüli, olyan pontszámhivatkozások mellett, amelyek a másik dokumentumon belüli valamely pontra hivatkoznak, a pontszámhivatkozás mellett a másik dokumentum neve (az esettől függően a Tájékoztató vagy a Kezelési Szabályzat) is feltüntetésre kerül. Az Alapkezelőn, Letétkezelőn és Forgalmazón kívül senki sem rendelkezik felhatalmazással arra, hogy bármilyen tájékoztatást vagy ajánlatot adjon az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek nyilvános forgalombahozatalával kapcsolatban. A fent nevezettektől különböző személyek által adott tájékoztatás vagy ajánlat nem tekinthető az OTP Alapkezelő Zrt. jóváhagyásán alapuló tájékoztatásnak. A Tájékoztató tartalmaz minden olyan adatot, tartalmi elemet, amelyet a Tpt. rendelkezéseinek megfelelően tartalmaznia kell. A Tájékoztató ismerete feltétlenül szükséges a Befektető számára befektetési döntésének megalapozásához, ezért kérjük a tisztelt Befektetőket, hogy befektetési döntésük meghozatala előtt a Tájékoztatót alaposan tanulmányozzák át, különösen a Kockázati tényezők fejezetet. Ezzel kapcsolatban kiemelten felhívjuk a tisztelt Befektetők figyelmét arra, hogy az Alap származtatott ügyletekbe befektető alap, s a származtatott ügyletek általában a szokásostól eltérő (magasabb) kockázati szintet jelentenek. A származtatott ügyletekkel általában együttjáró magasabb kockázat bizonyos mértékig terjedő és meghatározott időpontra szóló kiküszöbölését célozza azonban az Alap nevében eljáró Alapkezelő Kezelési Szabályzat 3.3 pontjában meghatározott, a Módosított Futamidő Második Szakaszára szóló Új Fizetési Ígérete. Az Új Fizetési Ígéret az Alap Módosított Futamidejének Lejáratára szól, és annak ígéretét jelenti, hogy (i) az 1. Új Hozamfizetési Napon kifizetésre kerülő Új Rögzített Hozam el fogja érni a 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékre fizetett 13%-os nominális hozamot, valamint hogy (ii) a befektetők az Új Fizetési Ígéret részét képező Új Teljesítményrészesedésnek megfelelően a 2. és 3. Új Hozamfizetési Napokon részesedhetnek az Új Mögöttes Részvénykosár az Alap Módosított Futamidejének Második Szakasza alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.3 pontjában leírtak szerint számított hozamából, továbbá hogy (iii) a részükre az Alap Módosított Futamidő Lejárata miatti megszűnésére tekintettel fizetendő, az Alap felosztható vagyonából a Befektetési Jegyre jutó bruttó (esetleges adó, adóelőleg levonása nélküli) összeg mint Lejáratkori Kifizetés összege el fogja érni a Befektetési Jegy 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékének megfelelő összeget.
12
TÁJÉKOZTATÓ
Ebből, valamint befektetési politikájából következően az Alap egyszerre biztosítja – a bankbetétekbe való befektetés adta biztonsághoz mérhetően – a középtávra szóló befektetés biztonságát és az Új Mögöttes Részvényportfolió teljesítményéből töténő részesedés lehetőségét azon befektetők számára, akik Befektetési Jegyüket az Alap Módosított Futamidejének Lejárata napjáig megtartják. A Tájékoztató adózással kapcsolatos, az engedélyezésekor hatályos szabályokon alapuló információkat is tartalmaz. Mindazonáltal, felhívjuk a tisztelt Befektetők figyelmét arra, hogy a Tájékoztató nem értelmezhető a Befektetők részére nyújtott adózási, számviteli, jogi tanácsként. A Befektetők a Tájékoztató ismeretében, a kockázatok és lehetőségek felmérésével, saját kockázatviselő képességük figyelembe vételével hozzák meg döntésüket a befektetésről, amely döntéshez tanácsos kikérniük befektetési tanácsadóik, jogi tanácsadóik véleményét. 3. FOGALMAK 3.1 Fogalommeghatározások A jelen Tájékoztató egyéb pontjaiban meghatározott, nagy kezdőbetűvel írt fogalmaknak az ott meghatározott, az alábbi, nagy kezdőbetűvel jelzett fogalmaknak az alábbi jelentést kell tulajdonítani a Tájékoztató alkalmazásában: Alap: Alapkezelő: Alap saját tőkéje:
Banki Nap: Befektetési Jegy: Bszt.: Felügyelet vagy PSZÁF: Első Átalakulás: Első Átalakulás Napja: Eredeti Fizetési Ígéret:
Eredeti Futamidő:
OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap OTP Alapkezelő Zrt. (székhelye: 1134 Budapest, Váci út 33.) az Alap saját tőkéje induláskor a Befektetési Jegyek névértékének és darabszámának szorzatával egyezik meg, működése során a saját tőke az Alap összesített nettó eszközértékével azonos Minden nap, amelyen a Letétkezelő üzleti tevékenység végzésére nyitva tart (ide nem értve a Felügyelet által engedélyezett zárvatartás időtartamát) Az Alap által kibocsátott befektetési jegy a befektetési vállalkozásokról és az árutőzsdei szolgáltatókról, valamint az általuk végezhető tevékenységek szabályairól szóló 2007. évi CXXXVIII. Törvény A Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete, illetve jogelődei Az Alap Tpt. 260. § (1) bekezdése alapján elhatározott azon első átalakulása, melynek jellemzőit, feltételeit részletesen a Tájékoztató 2. pontja tartalmazza. Az a nap, melynek hatályával az Első Átalakulás megtörténik, azaz melynek hatályáfval a Tájékoztató 2.5 pontjában ismertetett változások bekövetkeznek (2009. március 20.) Az Alap képviseletében eljáró Alapkezelő Kezelési Szabályzat 3.2 pontja szerinti ígérete az Alap Eredeti Futamidejének Lejárata miatti megszűnésekor a Befektetési Jegy tulajdonosát a felosztható vagyonból megillető összeg nagyságára vonatkozóan a Futamidő Kezdőnapjától 2009.március 20. napjáig terjedő időtartam
13
TÁJÉKOZTATÓ
Eredeti Futamidő lejárata: Eredeti Mögöttes Részvényindexek: Eredeti Többletteljesítmény Mutató: Eredeti Teljesítményrészesedés: Eredeti Teljesítményrészesedés Mutató:
Forgalmazási Hely: Forgalmazó: Futamidő:
Futamidő Kezdőnapja: Hátralevő Átlagos Futamidő Mutató: Hpt. KELER Szabályok: Kezelési Szabályzat: Kibocsátási Pénznem: Kibocsátó: Letétkezelő: Módosított Futamidő: Módosított Futamidő Első Szakasza:
14
az Alap Eredeti Futamidejének zárónapja (2009.március 20.), mely megegyezik az Első Átalakulás Napjával A Dow Jones Euro Stoxx Select Dividend 30 Index, és a Dow Jones Euro Stoxx 50 Eredeti Mögöttes Részvényindexek Kezelési Szabályzat 3.2.3 pontjában meghatározott értéknapi záróértékei közti százalékos változás különbözete, amely a Teljesítményrészesedés Mutató meghatározására szolgál Az Eredeti Teljesítményrészesedés Mutató és a Befektetési Jegy névértékének szorzata Az Eredeti Többletteljesítmény Mutató százalékos értékéből az alábbi korlátok figyelembe vételével képzett, a korlátokat nem tekintve az Eredeti Többletteljesítmény Mutató X %-ával megegyező százalékos mutató, ahol X értéke legalább 60 és legfeljebb 200. Az X előbbi határok közé eső, pontos értékét az Alapkezelő legkésőbb az Alap Felügyelet általi nyilvántartásba vételétől számított hat Banki Napon belül teszi közzé a Jegyzési Helyeken és az Alap hirdetményi helyein. Az Eredeti Teljesítményrészesedés Mutató meghatározásához figyelembe vett korlát: legalacsonyabb értéke 0 % (amennyiben az Eredeti Többletteljesítmény Mutató értéke kisebb vagy egyenlő nullával), egyébként értéke megegyezik az Eredeti Többletteljesítmény Mutató X %-ával. A Tájékoztató 3. sz. mellékletében felsoroltak között szereplő, azon hely (egység), amelynél a Befektetési Jegyek jegyezhetőek Az OTP Bank Nyrt. (székhelye: 1051 Budapest, Nádor u. 16.) Az Alap létrehozatalától kezdődő azon időszak, amely alatt az Alap által kibocsátott Befektetési Jegy forgalomban van, illetve amely alatt az Alap Befektetési Jegyt bocsát ki és/vagy vált vissza (amely alatt az esettől függően az Eredeti Futamidő vagy a Módosított Futamidő értendő) az Alap Felügyelet általi nyilvántartásba vételének napja az Alap portfoliójában levő, hitelviszonyt megtestesítő eszközök hátralevő átlagos futamideje, szorozva ezen eszközöknek az Alap saját tőkéjére vetített arányával a hitelintézetekről és a pénzügyi vállalkozásokról szóló 1996. évi CXII. tv. a KELER Zrt. Szabályzatai, Kondíciós Listái, Elszámolóházi leiratai és Eljárási rendjei az Alap kezelése során alkalmazandó különös szabályokat magában foglaló, a Tájékoztatóhoz mellékletként csatolt, annak részét képező dokumentum magyar forint az Alap az OTP Bank Nyrt. (székhelye: 1051 Budapest, Nádor u. 16.) A Futamidő Kezdőnapjától 2012. június 29. napjáig terjedő időtartam a Módosított Futamidő Kezdőnapjától 2009. március 20. napjáig terjedő időtartam, amely megegyezik az Eredeti Futamidővel
TÁJÉKOZTATÓ
Módosított Futamidő Második Szakasza: Módosított Futamidő Lejárata: Módosított Futamidő Lejáratakori Kifizetés: Tájékoztató: Tpt. Új Fizetési Ígéret:
Új Hozamfizetési Napok: Új Mögöttes Részvénykosár:
Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató (Y): Új Megfeleltetési Napok: Új Rögzített Hozam:
Új Teljesítményrészesedés Mutató (Z):
a 2009.március 20. napjától 2012. június 29. napjáig terjedő időtartam, amely megegyezik az Eredeti Futamidő meghosszabbításának időtartamával az Alap Módosított Futamidejének zárónapja (2012. június 29.) az a Befektetőt megillető kifizetés, melyre az Alap Módosított Futamidő Lejáratára tekintettel történő megszűnéséhez kapcsolódóan kerül sor, s melynek mértékére vonatkozik az Új Fizetési Ígéret a Befektetési Jegyek nyilvános forgalomba hozatalához szolgáló, a Felügyelet által jóváhagyott jelen dokumentum, melynek a Kezelési Szabályzat is mellékletét (részét) képezi A tőkepiacról szóló 2001. évi CXX. tv. az Alap képviseletében eljáró Alapkezelő Kezelési Szabályzat 3.3 pontja szerinti ígérete a Befektetési Jegy tulajdonosa részére az Új Hozamfizetési Napokon kifizetésre kerülő összeg és a Befektetési Jegy tulajdonosát az Alap Lejárata miatti megszűnésére tekintettel az Alap Lejárat miatti megszűnésekor a felosztható vagyonból megillető összeg (Módosított Lejáratkori Kifizetés) nagyságára vonatkozóan 1. Új Hozamfizetési Nap: 2010. április 9. 2. Új Hozamfizetési Nap: 2011. április 11. 3. Új Hozamfizetési Nap: 2012. június 29. az alábbi 20 részvényből összeállított kosár: Pepsico Inc., Nestle AG, Vodafone Group Plc., Exxon Mobil Corp., Total SA, Novartis AG, Coca-Cola Co., AT&T Inc., Procter&Gamble., Chevron Corp., Verizon Communications Inc., Telefonica SA, Wal-Mart Stores Inc., Roche Holding AG, Johnson&Johnson, Microsoft Corp, Cisco Systems Inc., E.On AG, ENI Spa., France Telecom SA. Az Új Mögöttes Részvénykosár elemeinek a Kezelési Szabályzat 3.3.3 pontjában meghatározott tőzsdei záróárfolyamaitól függő, a Kezelési Szabályzat 3.3.3 pontjában meghatározott módon számított százalékos mutató, amely az Új Teljesítményrészesedés Mutató meghatározására szolgál 1. Új Megfeleltetési Nap: 2010. április 6. 2. Új Megfeleltetési Nap: 2011. április 6. 3. Új Megfeleltetési Nap: 2012. június 26. az 1. Új Hozamfizetési Napon a 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékre fizetett 13%-os nominális hozam. Az 1. Új Hozamfizetési Napon Új Teljesítményrészesedés nem kerül kifizetésre. Az Új Teljesítményrészesedés Mutató (Z) az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató értékéből (Y) és az Új Participációs Értékből (X) az alábbiak szerint képzett százalékos mutató (Z), ahol (a) az Új Participációs Érték (X) értéke legalább 60% és legfeljebb 150%, mely tartományon belüli, pontos értéket az Alapkezelő legkésőbb 2009. április 14-től számított hat 15
TÁJÉKOZTATÓ
Banki Napon belül teszi közzé a Forgalmazási Helyeken és az Alap hirdetményi helyein;
Új Teljesítményrészesedés: Tpt.: Ügyfél: Ügyfélszámla:
(b) az Új Teljesítményrészesedés Mutató (Z) értéke az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató (Y) és az Új Participációs Érték (X) szorzatának felel meg. az Új Teljesítményrészesedés Mutató és a 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközérték szorzata A tőkepiacról szóló 2001. évi CXX. tv. az a személy, aki a Tpt. hatálya alá tartozó szolgáltatásokat igénybe veszi az Ügyfélnek vezetett olyan számla, amely kizárólag a befektetési szolgáltatás, árutőzsdei szolgáltatás és az értékpapírban foglalt kötelezettségen alapuló fizetés által keletkezett egyenlegének terhére adott megbízások lebonyolítására szolgál;
3.2 Egyéb, a Tájékoztatóban használt fogalmak jelentése A Tájékoztatóban szereplő azon fogalmak, melyek fogalom-meghatározását sem a Tájékoztató 3.1 pontja, sem a Tájékoztató egyéb pontjai nem tartalmazzák, az azokra a Tpt. által adott jelentéstartalommal értendők. 4. NYILVÁNOS AJÁNLATTÉTEL ADATAI 4.1 Az Alap rövid bemutatása Az Alap elnevezése az Első Átalakulást követően: OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap Az Alap rövid neve: OTP Csúcsvállalatok Alap Az Alap típusa, fajtája, futamideje, formája az Első Átalakulást követően: nyilvános, nyíltvégű, határozott futamidejű, származtatott ügyletekbe befektető alap. Az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek befektetői körére vonatkozóan nincs korlátozás, azaz a Befektetési Jegyeket devizabelföldi és devizakülföldi természetes és jogi személyek, valamint jogi személyiség nélküli gazdasági társaságok vásárolhatják meg. Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy az Új Fizetési Ígéret részét képező Új Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a fejlett részvénypiacokon az Alap Módosított Futamideje Második Szakaszának az Átmeneti Időszakot követő szakasza alatt elérhető hozamokból. Az Új Fizetési Ígéret az Alap Módosított Futamidejének Lejáratára szól, és annak ígéretét jelenti, hogy (i) az 1. Új Hozamfizetési Napon kifizetésre kerülő Új Rögzített Hozam el
16
TÁJÉKOZTATÓ
fogja érni a 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékre fizetett 13%-os nominális hozamot, valamint hogy (ii) a befektetők az Új Fizetési Ígéret részét képező Új Teljesítményrészesedésnek megfelelően a 2. és 3. Új Hozamfizetési Napokon részesedhetnek az Új Mögöttes Részvénykosár az Alap Módosított Futamidejének Második Szakasza alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.3 pontjában leírtak szerint számított hozamából., továbbá hogy (iii) a részükre az Alap Módosított Futamidő Lejárata miatti megszűnésére tekintettel fizetendő, az Alap felosztható vagyonából a Befektetési Jegyre jutó bruttó (esetleges adó, adóelőleg levonása nélküli) összeg mint Lejáratkori Kifizetés összege el fogja érni a Befektetési Jegy 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékének megfelelő összeget. Az Alapkezelő az Alap Új Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, az Alap 2009. április 14-i egy jegyre jutó nettó eszközértékének mértékét elérő tőkére vonatkozó ígéret Alap Módosított Futamidő Lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Új Fizetési Ígéretének másik elemét képező, az Új Mögöttes Részvénykosár teljesítményétől függő Új Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben az Új Mögöttes Részvénykosárhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. 4.2 Joghatóság, háttérszabályok megnevezése A jelen Tájékoztató és a Kezelési Szabályzat alapján létrejövő bármely jogviszonyra a Magyar Köztársaság joga az irányadó. E jogviszonyokat illetően minden, a Tájékoztatóban, illetve az annak mellékletét képező Kezelési Szabályzatban nem szabályozott kérdés tekintetében – az esettől függően az Alapkezelő vagy a Forgalmazó mindenkor hatályos üzletszabályzata irányadó. Az előbbiek rendelkezései nem állhatnak ellentétben a Tpt. feltétlen alkalmazást kívánó rendelkezéseivel. Az előbbiek által nem szabályozott kérdésekben a Tpt., a Bszt., a Ptk., és más, értékpapírral kapcsolatos jogszabályok (köztük a Ptk.) irányadóak. A befektetések adóvonatkozásaira a mindenkor hatályos adójogszabályok és – az esettől függően – az adózással kapcsolatos nemzetközi egyezmények irányadóak. A jelen Tájékoztatóban írt, adózási kérdéseket érintő tájékoztatás a Tájékoztató Felügyelet általi jóváhagyása időpontjában hatályos adójogszabályokon alapul. A Tájékoztatóban hivatkozott jogszabályok Alap Futamideje alatti esetleges módosulása esetén az Alapkezelő késedelem nélkül, a jogszabályokban arra rendelt határidőn belül gondoskodik a jogszabály-változásokból következő szövegváltozások Tájékoztatón való átvezetéséről. Mindazonáltal, ezen átvezetés esetleges elmaradása vagy késedelme nem mentesíti sem az Alapkezelőt, sem a befektetőt a hatályos jogszabályok, azon belül is különösen az adójogszabályok azon szabályainak alkalmazása, betartása alól, amelyektől való eltérést a jogszabály nem engedi meg. 4.3 A Befektetési Jegyekhez fűződő jogok bemutatása A Befektetési Jegy tulajdonosa jogosult arra, hogy
17
TÁJÉKOZTATÓ
•
• •
•
• • • •
Forgalmazási Napon, a forgalmazási órák alatt a Befektetési Jegyei visszaváltási jutalékkal csökkentett nettó eszközértéken való visszaváltására a Forgalmazási Helyek valamelyikén megbízást adjon a Forgalmazónak; a Befektetési Jegy vásárlását/visszaváltását megelőzően tájékoztatást kapjon a vételi/visszaváltási jutalék mértékéről; abban az esetben, ha az Alap Módosított Futamidejének Lejárata napján Befektetési Jeggyel rendelkezik, részesedjék az Alap megszűnése esetén az Alap felosztható vagyonából a Kezelési Szabályzat 8.2 pontjában meghatározottak szerint, megillesse őt a Kezelési Szabályzat 3.3 pontja szerinti Módosított Futamidő Lejáratakori Kifizetés; a Befektetési Jegynek az adott befektető számára első alkalommal történő értékesítésekor az Alap Kezelési Szabályzata és rövidített tájékoztatója részére térítésmentesen átadásra kerüljön, az Alap Tájékoztatóját, a legutóbbi éves és féléves jelentését kérésére térítésmentesen rendelkezésre bocsássák; a Tpt-ben meghatározott rendszeres és rendkívüli tájékoztatást kapjon; az Alapkezelő és a Forgalmazó üzletszabályzatát megtekintse; az Alap megszűnése után a megszűnési jelentést megtekintse; továbbá gyakorolja a Tpt-ben meghatározott egyéb jogokat.
5. A FORGALMAZÓ, A FORGALMAZÁSI HELYEK A Befektetési Jegyek nyilvános forgalomba hozatalával kapcsolatos forgalmazói feladatok ellátásával a Kibocsátó nevében eljáró Alapkezelő az OTP Bank Nyrt-t bízta meg (l. részletesen a Tájékoztató 7. pontjában). A Befektetési Jegyek vételére és eladására (visszaváltására) 3. számú mellékletben felsorolt Forgalmazási Helyeken adható megbízás. 6. AZ ALAPKEZELŐ BEMUTATÁSA 6.1 Cégnév, megalakulás, működés időtartama, alaptőke, cégbejegyzés A jogelőd OTP Befektetési Alapkezelő Kft. 1993. július 21-én alakult meg (cégjegyzékszám: 01-09-265584). Az Alap alapkezelője az OTP Alapkezelő Zrt., amely az OTP Befektetési Alapkezelő Kft. átalakulásával jött létre 1998. szeptember 18-án, határozatlan időtartamra. Az OTP Alapkezelő Zrt-t a Fővárosi Bíróság, mint Cégbíróság a Cg. 01-10-043959 szám alatt jegyezte be. A társaság jegyzett tőkéje az átalakuláskor 500 millió forintra, majd 2000. október 27. napjával 900 millió Ft-ra emelkedett. 6.2 Székhely Az Alapkezelő székhelye: 1134 Budapest, Váci út 33. Az Alapkezelő telefonszáma: 4128300, fax: 412-8399 e-mail:
[email protected] 6.3 Tevékenységi kör Az Alapkezelő tevékenységi köre az alábbi tevékenységeket öleli föl: befektetési alapkezelés (a TEÁOR 2008 osztályozási rendszerében a 66.30 TEÁOR számmal és „Alapkezelés” címmel körülírt tevékenység), melyhez kapcsolódóan az Alapkezelő portfoliókezelést (melynek a magánnyugdíjpénztárak, valamint önkéntes kölcsönös biztosító pénztárak vagyonkezelése is részét képezi), értékpapírkölcsönzést, és befektetési
18
TÁJÉKOZTATÓ
tanácsadást is végez az Állami Értékpapír és Tőzsde Felügyelet 1993. augusztus 18-án kelt 100.015/93. számú,. illetve a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete I-601/2000. sz., a III/100.015-5/2002. sz. és a III/100.015-6/2003. sz. határozataiban foglalt engedélyek alapján. Az Alapkezelő a Felügyelet E-III/1213/2005. sz. határozata értelmében a Tpt. 242/A-242/G. §-ai szerinti európai alapkezelőnek minősül. 6.4 Tulajdonosi szerkezet Az Alapkezelő tulajdonosai a Concordia-INFO Informatikai és Ingatlanhasznosító Rt 95%-os és az OTP Bank Nyrt. 5%-os részesedéssel. 6.5 Üzleti év, pénzügyi helyzet, üzleti tevékenység, piaci helyzet bemutatása Az Alapkezelő üzleti éve megegyezik a naptári évvel, kivéve az első üzleti évet, amely az átalakulástól 1998. december 31-ig tartott. Az Alapkezelő 2005. december 31-i, 2006. december 31-i, valamint 2007. december 31-i auditált pénzügyi adatait az 1. sz. melléklet tartalmazza. 2008. december végén az Alapkezelő befektetési alapokban 641,06 milliárd Ft, nyugdíjpénztárakban pedig 548,9 Mrd Ft vagyont kezelt; az értékpapír befektetési alapok területén 30,46%-os piaci részesedéssel a legnagyobb magyar befektetési alapkezelő. Az Alapkezelő pénzügyi helyzete stabil, saját tőkéje 2008. december 31-én 6,524 milliárd Ft-ot tett ki. A következő grafikon a kezelt vagyon nagyságának időbeli alakulását mutatja a hazai értékpapírbefektetési alapok teljes piacához viszonyítva, milliárd forintban, 2005. szeptember vége és 2008. december vége között:
3000 2500 2000 1500 1000 500 0 2005. sept.
2005. dec.
2006. jun.
2006. sept.
2006. dec.
2007. jun.
2007. sept.
2007. dec.
Teljes Piac OTP nélkül (mrd.Ft)
2008. jun.
2008. szept.
2008. dec.
OTP Alapok (mrd. Ft)
6.6 Személyi feltételek, vezető tisztségviselők, felügyelő bizottság Az Alapkezelő 33 fő főállású munkatársat foglalkoztat. Az Alapkezelő ügyvezetését a Hamecz István elnök-vezérigazgató által irányított öttagú igazgatóság látja el, melynek tagjai az alábbi személyek: Hamecz István, Szalai Sándor, Köves Benedek Balázs, Gáti László, Simon Péter
19
TÁJÉKOZTATÓ
Az igazgatósági tagok – e vezető tisztségviselői megbízatásuk ellátásán felül – az Alapkezelővel fennálló munkaviszonyuk keretében, az Alapkezelő munkaszervezetének részei, illetve különböző munka- és felelősségi körrel rendelkező vezetői is. A vezető tisztségviselők által más társaságokban betöltött tisztségek: Hamecz István: FB elnök a DSK Asset Management AD társaságban (Bulgária), Szalai Sándor: FB elnök az LLC AMC „OTP Capital” (Ukrajna) társaságban és FB elnök az OTP Asset Management SAI SA (Románia) társaságokban, Köves Benedek Balázs: FB tag a DSK Asset Management AD társaságban (Bulgária), Simon Péter: FB elnök az OTP Invest doo (Horvátország) társaságban, FB tag az OTP Asset Management SAI SA társaságban (Románia). Az előbbiekben felsorolt társaságok a közép-kelet-európai régióban alapított olyan külföldi befektetési alapkezelő társaságok, melyekben az Alapkezelő tulajdoni részesedéssel rendelkezik. A társaság igazgatósága tagjainak rövid szakmai önéletrajza: Hamecz István: 1967-ben született Budapesten, a debreceni Tóth Árpád Gimnáziumban érettségizett. Közgazdász végzettségét a Marx Károly Közgazdaságtudományi Egyetemen szerzte 1991-ben. További szakirányú tanulmányokat az Oxford University-n, a George Washinton University-n, a University of Rochester-en, a Bank of London-on, az IMF-nél valamint a Management Centre Europe-nál folytatott. 1991-től a Pénzügyminisztérium Gazdaságpolitikai és Tervezési Intézetében dolgozott tudományos munkatársként. 1992től A MTA Közgazdaságtudományi Intézetének tudományos munkatársa lett. 1994-től a Magyar Nemzeti Bank senior közgazdásza, majd 1996-tól Közgazdasági és Kutatási Főosztály helyettes vezetője és 2001-től pedig vezetője. Nemzetközi tapasztalatot szerzett az MNB képviselőjeként a European System of Central Bank's Monetary Policy Committee-ben a European Union's Economic and Financial Committee-ben, valamint a OECD-nél és a Világbanknál. 2007. márciusáig a Magyar Nemzeti Bank közgazgadsági és monetáris politikai szekterületének vezetője. Jelenleg az OTP Alapkezelő Zrt. Elnökvezérigazgatója. Szalai Sándor: 1993-ban végzett a Külkereskedelmi Főiskola külkereskedelmi áruforgalmi szakán, majd 1997-ben fejezte be tanulmányait a pécsi Janus Pannonius Közgazdaságtudományi Egyetem monetáris szabályozás szakán. 1995-96 között másfél évet dolgozott tanácsadóként a Czipin&Partner nemzetközi tanácsadó cég nagyvállalati projektjein Magyarországon. 1998. januártól a CIB Alapkezelő munkatársa, 1998 decemberétől megbízott ügyvezetője, 1999-2002 között vezérigazgatója. 2002. októbertől az OTP Alapkezelő Zrt. értékesítési igazgatója. Feladatai közé tartozik a fiókhálózat értékesítési koordinációja, a reklám- és marketing tevékenység megszervezése, a pénztári és intézményi ügyfelekkel történő együttműködés. 2005. márciustól az OTP Alapkezelő Zrt. vezérigazgatója és igazgatósági tagja. Jelenleg a Bamosz Etikai Bizottságának tagja. Köves Benedek Balázs: A Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetem pénzügy és marketing szakirányán végzett 1994-ben. 1994 és 2002 között a CA IB Értékpapír Rt. illetve a CA Alapkezelő Rt. alkalmazásában állt. 1999-től a CA Alapkezelő Rt. igazgatósági tagja, a befektetési
20
TÁJÉKOZTATÓ
területet vezető igazgatója volt. Felelősségi körébe tartozott a termékfejlesztésen és informatikai rendszerfejlesztésen kívül a kötvénybefektetési alapok, a nyugdíjpénztári portfoliók továbbá az intézményi portfoliókezelt ügyfelek befektetési stratégiájának kidolgozása és végrehajtása. 2002. márciustól az OTP Alapkezelő Zrt. vezérigazgatóhelyettese, feladatai az operatív-adminisztrációs, informatikai, befektetési és a termékfejlesztési területekre is kiterjednek. Aktívan részt vett a MAX Indexcsalád 1996. évi kidolgozásában. A Bamosz és a Nemzetközi Bankárképző Központ „Vagyon-, alap-, portfolió” képzési programjának oktatója 2001-től. A Bamosz Szakmai Standard Bizottságának tagja 2004-től 2007. márciusáig. Simon Péter: 1994-ben a Külkereskedelmi Főiskolán, majd 1997-ben Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetem pénzügy szakirányán szerzett diplomát. 1995 és 1998 között a Dunainvest Tőzsdeügynökség alkalmazásában állt befektetési tanácsadóként, majd határidős és állampapír-piaci üzletkötőként. 1999-től a CIB Alapkezelő kötvény portfolió menedzsere, 2003 augusztusától vagyonkezelési igazgató-helyettes. Felelősségi körébe tartozott a kötvénypiaci stratégia megvalósításának felügyelete és az intézményi ügyfelekkel történő kapcsolattartás. 2004 augusztusától az OTP Alapkezelő Zrt.üzletfejlesztési menedzsere, 2007 februárjától igazgatósági tag. Felelősségi körébe tartozik a termékfejlesztés, illetve az OTP Alapkezelő Zrt.tevékenységének regionális piacokra történő kiterjesztése. Gáti László: A Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen szerzett diplomát, szakmai pályafutását 1992-ben az American Express-nél kezdte. Magyarországon majd a dél-kelet-európai régióban végzett termékmenedzseri feladatokat. 1997-től a Rabobank kiemelt ügyfélkapcsolati menedzsere, 1999-től a Takarékbank-csoport befektetési alapkezelőjének ügyvezető igazgatója majd vezérigazgatója. 2005. augusztustól az OTP Alapkezelő Zrt. értékesítési igazgatója. 2007 februárjától igazgatósági tag, 2007. márciusától pedig a BAMOSZ Oktatási Bizottságának tagja. A Felügyelő Bizottság tagjai: Kovács Antal (Elnök), Dr. Ádámosi György, Schenk Tamás 6.7 Az Alapkezelő feladatai •
• • •
• • •
az Alap kialakítása és kezelése a befektetők érdekében, a jogszabályoknak és a Kezelési Szabályzatnak megfelelően, a befektetőkkel szembeni egyenlő elbánás elvét követve; az Alap befektetési politikájának gyakorlati megvalósítása; az Alap befektetéseinek folyamatos figyelemmel kísérése, ellenőrzése és a befektetések szükség szerinti módosítása; minden olyan szerződés megkötése, amelynek az Alap javára való megkötését a Tpt. rendeli, (pl. az Alap részére nyújtandó közvetített szolgáltatások megrendeléséről, beleértve az alább külön is kiemelt, a Forgalmazóval, a Letétkezelővel és a könyvvizsgálóval kötendő szerződéseket), illetve amelyet az Alapkezelő az Alap működésének kapcsán, céljainak eléréséhez, illetve az Alapra kibocsátott befektetési jegyek forgalmazásához szükségesnek tart; a Tpt. szerinti tájékoztatási kötelezettségek teljesítése; a Felügyelet és a Magyar Nemzeti Bank számára készülő jelentések elkészítése; az Alap tevékenységével kapcsolatos adminisztratív feladatok elvégzése;
21
TÁJÉKOZTATÓ
• • • • •
• •
•
•
az Alap számviteli rendszerének kialakítása és az Alap könyvvitele a törvényi előírásoknak megfelelően (az Alapkezelő az Alap a könyveit forintban vezeti); könyvvizsgáló kiválasztása és megbízása az Alap éves beszámolójának ellenőrzésére; az Alap éves beszámolójának elfogadása; a Letétkezelő kiválasztása és a letétkezelést célzó szerződés megkötése; az Alapkezelő köteles minden, a befektetési alap nettó eszközértékének megállapításához szükséges dokumentumot naponta megküldeni a Letétkezelőnek; az Alap működésével kapcsolatban jogszerűen felmerülő, számlával igazolt díjak és költségek megfizetése az Alap nevében és terhére; az Alapot jogszerűen megillető követelések érvényesítése, az Alap képviselete az Alappal szemben esetlegesen érvényesített követelések tekintetében, az Alap képviselete bíróságok, hatóságok, illetve bármely harmadik személy előtt; az Alap megszűnésével, megszüntetésével kapcsolatos feladatok elvégzése; az Alap nettó eszközértékének megállapításához szükséges dokumentumok megküldése a Letétkezelőnek minden Banki Napon;
6.8 Az Alapkezelő által kezelt egyéb befektetési alapok Az OTP Alapkezelő Zrt. által korábban létrehozott, a Tájékoztató készítésekor kezelt nyilvános alapok főbb adatai az alábbiak: Elért Elért Elért Elért Elért Hozam Hozam Hozam Hozam Hozam 2004.01.01- 2005.01.01- 2006.01.01- 2007.01.01- 2008.01.012004.12.31 2005.12.31 2006.12.31 2007.12.31 2008.12.31
Alap neve
Nyilvántart. vétel napja
Méret Ft 2008.12.31.
OTP Optima Tőkegarantált Kötvény Alap
1996.04.17
56 338 264 065
11,21%
7,42%
4,16%
5,50%
0,11%
OTP Quality Nyíltvégű Részvény Alap
1997.09.02
53 371 202 440
45,29%
40,15%
17,28%
9,30%
-46,45%
OTP Paletta Nyíltvégű Értékpapír Alap
1997.11.17
7 302 595 786
27,49%
21,72%
10,47%
7,62%
-23,71%
OTP Nemzetközi Részvény - UBS Alapok Alapja
1999.12.16
6 585 500 377
3,50%
24,34%
10,17%
-1,92%
-40,57%
OTP Maxima Kötvény Alap
2000.12.22
7 656 715 775
14,64%
7,68%
5,02%
5,64%
2,10%
OTP Dollár Pénzpiaci Alap
2001.12.18
8 484 411 2
0,04%
1,94%
4,08%
4,85%
2,39%
2001.12.18
37.840.215 1
1,43%
1,07%
1,98%
3,55%
3,35%
2004.03.23
711 386 422
6,35%3
15,97%
12,80%
7,68%
-19,97%
2005.01.19
223 499 884 054
5,34%3
5,36%
6,61%
7,55%
OTP Euró Pénzpiaci Alap OTP Fantázia Tőkevédett Nyíltvégű Származtatott Alap OTP Tőkegarantált Pénzpiaci Alap
22
TÁJÉKOZTATÓ OTP Alfa Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap
2005.03.30
3 907 430 988
8,81%3
5,66%
5,57%
-6,26%
2005.03.30
3 532 751 583
11,65%3
8,81%
7,94%
-8,33%
2005.12.21
2.287.005 1
19,04%3
19,32%
11,38%
-48,16%
2006.04.05
7 631 985 154
-0,27%3
5,61%
1,16%
2006.04.05
4 001 755 629
-0,23%3
5,91%
-2,04%
2006.07.07
12 502 390 398
5,36%3
8,58%
-14,59%
2006.11.02
880 894 802
6,13%
1,10%
2006.11.02
251 850 005
-0,38%3
5,75%
-6,69%
OTP Tőzsdén Kereskedett BUX Indexkövető Alap
2006.12.01
2 062 097 597
3,9%3
3,72%
-60,50%
OTP Prémium Euró Alap
2006.12.12
3 779 776 1
3,86%3
4,06%
-30,06%
OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alap
2006.12.12
2 149 872 320
0,87%3
5,18%
-25,58%
OTP Prémium Klasszikus Alap
2006.12.12
3 438 944 087
0,39%3
5,63%
0,56%
OTP Prémium Növekedési Alap
2006.12.12
781 714 149
0,02%3
4,40%
-35,07%
2007.03.27
2 894 577 476
1,75%3
-8,88%
2007.03.27
4 166 225 236
0,42%3
3,23%
2007.07.02
27 955 487 274
8,68%3
-56,10%
OTP Prizma Hozambiztosított Nyíltvégű Származtatott Alap OTP KözépEurópai Részvény Alap OTP Linea Hozambiztosított Zártvégű Származtatott Alap OTP Quality Plusz Hozambiztosított Zártvégű Származtatott Alap OTP Abszolút Hozam Nyíltvégű Származtatott Alap OTP Linea II. Hozambiztosított Zártvégű Származtatott Alap OTP Quality Plusz II. Hozambiztosított Zártvégű Származtatott Alap
OTP Alfa II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Részvény Alap OTP Linea III. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap OTP DWS Feltörekvő Piaci Részvény Alapok Alapja
23
TÁJÉKOZTATÓ
OTP Alfa III. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap
2007.07.19
18 002 180 438
-1,86%3
-7,40%
2007.09.18
13 335 828 368
-1,65%3
-8,25%
2007.09.18
21 579 290 420
-1,43%3
1,20%
2007.11.07
8 527 235 384
1,48%3
-6,44%
2007.11.12
961 099 197
1,26%3
-8,28
2008.01.03
5 120 501 496
-0,77%
2008.01.03
7 954 163 686
-5,79%
2008.01.08
1 150 232 174
-37,13%
OTP Globális Származtatott Részvény Alap
2008.01.08
608 731 591
0,73%
DSK Pénzpiaci Alap
2008.03.07
1.548.127 4
3,98%
2008.04.22
4 995 619 065
0,17%
2008.04.22
3 524 796 818
-7,66%
2008.04.28
157 561 226
-34,59%
2008.07.17
3 580 942 614
-0,65%
OTP Alfa IV. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap OTP OsztalékCsúcs I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Tiszta Energia Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Új Európa Nyíltvégű Értékpapír Alap OTP Alfa V.Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Orient I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Klímaváltozás 130/30 Származtatott Részvény Alap
OTP Olimpia I.Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Olimpia Sprint I.Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Ázsiai Ingatlan és Infrastruktúra Értékpapír Alapok Alapja OTP Olimpia II.Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap
24
TÁJÉKOZTATÓ OTP Olimpia Sprint II.Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Globál Trend I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Globál Trend Fix I. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Globál Trend II. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Globál Trend Fix II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap OTP Jubileum Dinamikus Tőkevédett Nyíltvégű Származtatott Alap
2008.07.17
2 318 458 707
-7,66%
2008.08.22
1 954 896 250
-8,42%
2008.08.22
2 789 764 825
-3,92%
2008.10.03
2 424 954 215
-3,68%
2008.10.03
4 339 313 059
-0,18%
2009.01.08
700 540 000 4
1
euróban USA dollárban 3 Az Alap indulásától adott időpontig mért nem évesített hozam 4 az alap induláskori saját tőkéje 5 Bolgár levában 2
Az alapok befektetési politikájának bemutatását a Tájékoztató 5. sz. melléklete tartalmazza. Az alapok múltbeli teljesítménye, hozama nem jelent garanciát a jövőbeni teljesítményre, hozamra. A felsorolt alapok forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (székhelye: 1051 Budapest, Nádor utca 16.; cégjegyzékszáma: 01-10-041585), könyvvizsgálója a Deloitte Könyvvizsgáló és Tanácsadó Kft. (cégjegyzékszáma: 01-09-07-1057, székhelye: 1051 Budapest, Nádor utca 21., MKVK nyilvántartási száma: 000083).
7. AZ OTP BANK NYRT. FORGALMAZÓJA)
BEMUTATÁSA (AZ
ALAP LETÉTKEZELŐJE,
A BEFEKTETÉSI JEGYEK
7.1 Cégnév, megalakulás, működés időtartama, alaptőke, cégbejegyzés Az OTP Bank Nyrt. az 1949-ben megalapított Országos Takarékpénztár jogutódjaként, 1990. december 31-én alakult meg, 23.000.000.000,- Ft, azaz huszonhárommilliárd forint
25
TÁJÉKOZTATÓ
alaptőkével, határozatlan időtartamra. A társaságot a Fővárosi Bíróság, mint Cégbíróság 1991. november 28-án, 01-10-041585 szám alatt jegyezte be. A megalakulás óta az alaptőke 28.000.001.000,-Ft-ra emelkedett. 7.2 Székhely Az OTP Bank Nyrt. székhelye: 1051 Budapest, Nádor u. 16. 7.3 Tevékenységi kör Az OTP Bank Nyrt.tevékenységi köre az alábbi: TEÁOR szám 6419 6491 6619 6499 6612 6629
Tevékenység megnevezése Egyéb monetáris tevékenység Pénzügyi lízing Máshová nem sorolt egyéb pénzügyi kiegészítő tevékenység Máshová nem sorolt egyéb pénzügyi tevékenység Értékpapír ügynöki tevékenység, alapkezelés Biztosítást, nyugdíjalapot kiegészítő tevékenység
Az OTP Bank Nyrt. a nyolcvanas évek elejétől, az értékpapírok hazai megjelenése óta aktív résztvevője az értékpapír-piacnak, mind kibocsátóként, mind pedig forgalmazóként. Az OTP Bank Nyrt. letétkezelési tevékenységet is magában foglaló tevékenységi engedélyének számát az Összefoglalás tartalmazza. 7.4 Tulajdonosi szerkezet Az OTP Bank Nyrt. részvénykönyvében 2008. szeptember 30-án az alábbi tulajdonosok szerepeltek: Részvényes Állami tulajdon Államháztartás részét képező tulajdonos Vezetők és alkalmazottak OTP Bank Nyrt. Egyéb hazai befektetők Hazai tulajdon összesen Külföldi befektetők Összesen:
tulajdoni arány 10 db törzsrészvény 0,3% 2,0% 1,6% 14,9% 18,8% 81,2% 100%
7.5 Üzleti év, üzleti tevékenység Az OTP Bank Nyrt. üzleti éve megegyezik a naptári évvel. Az OTP Bank Nyrt. az ország legnagyobb bankja, konszolidált mérlegfőösszege 9.363,46 milliárd forintot ért el 2008. szeptember 30-án. A Bank forrásainak döntő többségét az ügyfelek betétei teszik ki, 2008. szeptember 30-án a forrásállomány 57,41%-át képviselték. A bank adózott eredménye 108,6 milliárd Ft-ot tett ki A bank saját tőkéje 2008. június 30-án 955,,208 milliárd forint volt, 21,9%-al magasabb, mint egy évvel korábban.
26
TÁJÉKOZTATÓ
7.6 Alkalmazotti létszám Az OTP Bank Nyrt. összes foglalkoztatottainak száma 2008. december 31-én 8343 fő volt. . 7.7 Az OTP Bank Nyrt. vezető tisztségviselői és Felügyelő Bizottságának tagjai Az OTP Bank Nyrt. igazgatóságának tagjai: Dr. Csányi Sándor: Közgazdászként végzett a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen. Pénzügy szakos közgazda, okleveles árszakértő, bejegyzett könyvvizsgáló. Az egyetem után a Pénzügyminisztérium Bevételi Főigazgatóságán, illetve a Pénzügyminisztérium Titkárságán dolgozott, majd osztályvezető volt a Mezőgazdasági és Élelmiszeripari Minisztériumban 1983-tól 1986-ig. 1986-tól 1989-ig a Magyar Hitelbank Rt.-nél főosztályvezető. A K&H vezérigazgató-helyettese 1989-92 között. 1992-től az OTP Bank Nyrt. elnök-vezérigazgatója és a bank stratégiájáért, valamint általános működéséért felelős. Tagja a Europay, valamint a MOL igazgatóságának, továbbá a Magyar Bankszövetség elnökségének. Baumstark Mihály: Agrármérnök és agrárközgazdász. A Mezőgazdasági és Élelmiszeripari Minisztérium alkalmazottja 1978 és 1989 között. Távozásakor a Minisztérium Számviteli Osztályának helyettes vezetője, ezt követően a Hubertus Nyrt. ügyvezető igazgatója lett, majd 1999-től a Villányi Borászat Nyrt. (jelenleg Csányi Pincészet Nyrt.) vezérigazgató-helyettese, majd elnök-vezérigazgatója. 1999. áprilisa óta az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának külső tagja. Dr. Bíró Tibor: Közgazdászként végzett a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen. A Tatabányai Városi Tanács Pénzügyi Osztályának vezetője 1978-82 között. 1992 óta Főiskolai tanár a Pénzügyi és Számviteli Főiskolán, 1992 óta tanszékvezető. Okleveles könyvvizsgáló, bejegyzett könyvszakértő. A Magyar Könyvvizsgálói Kamara Szakértő Tanácsának tagja. 1992. májusa óta az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának külső tagja. Braun Péter: Villamosmérnöki diplomát szerzett a Budapesti Műszaki Egyetemen. 1954 és 1989 között a Villamosenergiai Kutatóintézet munkatársa, távozásakor főosztályvezető. Utána a K&H Bank Rt. ügyvezető igazgatója, a bank Számítástechnikai és Információs Központjában. A GIRO Rt. Igazgatóságának tagja, az OTP Bank Nyrt. vezérigazgató-helyettese 1993-tól 2001-ig. Az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának 1997 óta tagja. Dr. Gresa István: A Pénzügyi és Számviteli Főiskolán diplomázott 1974-ben, majd a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen szerzett okleveles közgazda diplomát 1980-ban. A Közgazdaságtudományi Egyetemen 1983-ban lett egyetemi doktor. 1989 és 1993 között Budapest Bank Rt. zalaegerszegi fiókigazgatójaként dolgozott. 1993-tól az OTP Bank Nyrt. Zala Megyei Igazgatóságának megyei igazgatója, majd 1998-tól ügyvezető igazgatóként a hitelintézet Nyugat-Dunántúli Régiójának vezetője volt. 2006. március 1-jétől az OTP Bank Nyrt. vezérigazgató-helyettese, a Hitelengedélyezési és Kockázatkezelési Divízió vezetője. Dr. Kocsis István: Gépészmérnökként végzett a Budapesti Műszaki Egyetemen. 1991 és 1993 között az Ipari és Kereskedelmi Minisztérium osztályvezetője, majd helyettes
27
TÁJÉKOZTATÓ
államtitkár. 1993-tól 1996-ig az ÁPV Rt.-nél ügyvezető igazgató és vezérigazgatóhelyettes. 1996 és 1997 között az ÁPV Rt. vezérigazgató-helyettese. Később az RWE Energie AG-nál főosztályvezető, majd az ÉMÁSZ Rt. általános igazgatója. A Paksi Atomerőmű Rt. vezérigazgatója 2005. januárig. Jelenleg a Magyar Villamos Művek vezérigazgatója.1996 óta az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának külső tagja. Kovács Antal: 1985-ben a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen szerzett közgazdász diplomát. Szakmai pályafutását 1990-ben a Kereskedelmi és Hitelbank Nagyatádi fiókjában kezdte, ahol 1993-95-ig fiókigazgatóként dolgozott. 1995-től az OTP Bank Nyrt. munkatársa, előbb megyei igazgató, majd 1998-tól az OTP Bank Nyrt. Dél-dunántúli Régiójának ügyvezető igazgatója volt. Szakmai ismereteit a Nemzetközi Bankárképző Központ, illetve a World Trade Institute tanfolyamain bővítette. 2004-től tagja az OTP Bank Nyrt. Felügyelő Bizottságának. 2007. július 1-jétől az OTP Bank Nyrt. vezérigazgató-helyettese, a Retail Divízió vezetője. Dr. Pintér Sándor: 1978-ban a Rendőrtiszti Főiskolán, majd 1986-ban az Eötvös Loránd Tudományegyetem Jogi Karán szerzett diplomát 1970-től a Belügyminisztérium állományában töltött be különböző pozíciókat, 1996 decemberében országos rendőrfőkapitányként vonult nyugdíjba. 1998-2002-ig a Magyar Köztársaság belügyminisztere volt. 1997. április 29. és 1998. július 7. között tagja volt az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának. 2003-tól 2006-ig tagja az OTP Bank Nyrt. Felügyelő Bizottságának, 2006. április 28-tól az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának tagja. Dr. Pongrácz Antal: A Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen diplomázott, majd doktori címet szerzett 1971-ben. 1969-től elemző közgazdászként, majd a Bevételi Főigazgatóságon csoportvezetőként dolgozott 1975-ig. 1976-tól a Pénzügyminisztériumban különböző területeken, vezetőként dolgozott. 1986-87-ig az Állami Ifjúsági és Sporthivatal első elnökhelyettese. 1988 és 1990 között az OTP Bank Nyrt. első vezérigazgató-helyettese. 1991-től 1994-ig az Európai Kereskedelmi Bank Rt. vezérigazgatója, majd elnök-vezérigazgatója. 1994 és 1998 között a Szerencsejáték Rt. elnök-vezérigazgatója, majd 1998-99-ben a Malév Rt. vezérigazgatója. 2001-től az OTP Bank Nyrt.Törzskari Divíziójának ügyvezető igazgatója, később vezérigazgató-helyettes. 2002-től az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának tagja. Takáts Ákos: A Kertészeti és Élelmiszeripari Egyetemen diplomázott 1982-ben, majd ugyanitt szerzett okleveles mérnök diplomát 1985-ben. 1987 óta dolgozik a bankszektorban. 1989 és 1993 között az Investbank Rt.-nél rendszergazdaként dolgozott. 1993-tól az OTP Bank Nyrt. főosztályvezető-helyettese, majd 1995-től ügyvezető igazgatóként a hitelintézet IT Fejlesztési Igazgatóságának vezetője volt. 2006. október 1jétől az OTP Bank Nyrt.vezérigazgató-helyettese, az IT és Logisztikai Divízió vezetője. Dr. Urbán László: közgazdász, a pénzügyi szektorban 1995-től tevékenykedik. Dolgozott Washingtonban a World Bank munkatársaként, majd az ABN-AMRO tervezési és controlling igazgatójaként. 1998-2000. között a Postabank üzleti vezérigazgató-helyettese, 2000-2005- ig a Citigroup New York globális termékfejlesztésekért felelős vezetője. 2005-től a Magyar Nemzeti Bank igazgatója, az Általános titkárság vezetője. 2007. január 15-től az OTP Bank Nyrt. vezérigazgatóhelyettese, a Stratégiai és Pénzügyi Divízió vezetője.
28
TÁJÉKOZTATÓ
Dr. Utassy László: Az ELTE Jogi Karán diplomázott 1978-ban, majd a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen biztosítási szakközgazdász diplomát szerzett 1995ben. Az Állami Biztosítónál, majd az ÁB-AEGON Rt.-nél dolgozott különböző pozíciókban 1978 és 1995 között. 1996-tól az OTP Garancia Biztosító Rt. vezérigazgatója, majd elnök-vezérigazgatója. 2001-től az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának tagja. Dr. Vörös József: 1974-ben szerzett közgazdász diplomát a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen. 1984-ben kandidátusi fokozatot, 1993-ban a közgazdaságtudomány akadémiai doktor címet szerezte meg az MTA-n. 1990-93 között a JPTE Közgazdaságtudományi karának dékánja. 1993-ban elvégzi a Harvard felsővezetői programját, 1994-től a JPTE professzora. 1992. májusa óta az OTP Bank Nyrt. Igazgatóságának külső tagja. Wolf László: 1983-ban végzett a Budapesti Közgazdaságtudományi Egyetemen. A diploma megszerzése után a Magyar Nemzeti Bank Bankkapcsolatok Főosztályán dolgozott 8 évig, majd a BNP-KH-Dresdner Bank treasury vezetője volt 1991-93 között. 1993 áprilisától az OTP Bank Nyrt. Treasury Igazgatóságának ügyvezető igazgatója, majd 1994-től a Kereskedelmi Banki Divízió vezérigazgató-helyettese. Dr. Szapáry György: 1961-ben végzett a Louvain-i Katolikus Egyetemen (Belgium),majd ugyanott megszerezte a közgazdaságtudományok doktori címét 1966ban.Az egyetem után Brüsszelben az Európai Bizottságnál vámpolitikával és projektelemzéssel foglalkozott.1966 és 1990 között Washingtonban az IMF elemzővezetőelemző-igazgatóhelyettes, majd 1993-ig Budapesten az IMF magyarországi megbízottja.1993-2007 között az MNB alelnöke, a Monetáris Tanács tagja. Jelenleg a Közép –Európai egyetem Közgazdaságtudományi tanszékének professzora. Az OTP Bank Nyrt. Felügyelő Bizottságának tagjai: Dr. Tolnay Tibor (a Felügyelő Bizottság elnöke), Jean-Francois Lemoux, Kovács Antal, Dr. Horváth Gábor, Michnai András 7.8 A Letétkezelő feladatai Az Alapkezelő az Alap letétkezelésével a Bszt. 5. §-a (2) bekezdésének b) pontjában meghatározott letétkezelési szolgáltatásra vonatkozó engedéllyel rendelkező magyarországi székhelyű befektetési vállalkozást és hitelintézetet köteles megbízni a letétkezelői feladatok ellátásával. A letétkezelői megbízási szerződés (beleértve a Letétkezelőnek adott megbízás felmondása esetén az új letétkezelővel kötött megbízási szerződést is) hatálybalépéséhez a Felügyelet jóváhagyása szükséges. A befektetési alap letétkezelési tevékenység az a Bszt. 5. § (2) bekezdésének b) pontjában meghatározott befektetési szolgáltatási tevékenységet kiegészítő szolgáltatási tevékenység, amely során a Bszt. hivatkozott rendelkezése értelmében a befektetési alapkezelő megbízása alapján letéteményesként a befektetési alap tulajdonában lévő értékpapírok letéti őrzését és az ahhoz kapcsolódó kezelését, továbbá a befektetési alap ügyfélszámlájának - ideértve az alap saját tőkéjének összegyűjtése céljából nyitandó letéti számlát is -, illetve értékpapír számlájának vezetését, végzi, mely feladatok a Tpt. 295. § (4) bekezdése alapján kiegészülnek az ott tételesen meghatározott, a befektetési jegyek eladásával, visszavásárlásával, a hozamok kifizetésével és a nettó eszközérték 29
TÁJÉKOZTATÓ
megállapításával kapcsolatos technikai tevékenységgel és az alapkezelő sajátos ellenőrzését jelentő tevékenységgel . A Letétkezelő tevékenysége során független módon, kizárólag a befektetők érdekében jár el. A fentiek értelmében a Letétkezelő az alábbi feladatokat végzi, a Bszt. és a Tpt. előírásainak megfelelően • vezeti az Alap értékpapírszámláját és a befektetéshez kapcsolódó ügyfél számláját; • meghatározza az Alap összesített és az egy jegyre jutó nettó eszközértékét; • gondoskodik az Alap összesített és egy jegyre jutó nettó eszközértékének közzétételéről, illetve a befektetők részére történő közléséről; • ellenőrzi, hogy az Alapkezelő megfelel-e a jogszabályokban és az alapkezelési szabályzatban foglalt befektetési szabályoknak; • biztosítja, hogy az Alap eszközeit érintő ügyletekből, valamint a befektetési jegyek forgalmazásából származó valamennyi ellenszolgáltatás a szokásos határidőn belül az Alaphoz kerüljön. A Letétkezelő a tevékenysége végzése során köteles visszautasítani az Alapkezelő által adott minden olyan megbízást, amely ellentétes a jogszabályokkal, illetve a Kezelési Szabályzattal, és az Alapkezelőt köteles a törvényes állapot helyreállítására felszólítani. Amennyiben az Alapkezelő nem tesz meg mindent a jogszabályoknak és a Kezelési Szabályzatnak megfelelő állapot helyreállítása érdekében, úgy a Letétkezelő haladéktalanul értesíti a Felügyeletet. Az Alap tulajdonában lévő értékpapírok kizárólag a Letétkezelőnél vagy az általa nyitott számlákon helyezhetők el, kivéve az óvadékba helyezett értékpapírok esetét. A fel nem használt óvadékot kizárólag a Letétkezelőhöz vagy az általa nyitott számlára lehet szállítani, transzferálni. Az Alap kezelése során az Alapkezelő a Letétkezelőnek adott megbízás felmondása esetén az új letétkezelő megbízását a Felügyelet hagyja jóvá. Tevékenysége során a jogszabályokban, a Kezelési Szabályzatban foglalt bármilyen eltérésről, valamint az Alap saját tőkéjének negatívvá válásáról a Letétkezelő köteles írásban értesíteni az Alapkezelőt, valamint a Felügyeletet. A Letétkezelő a Tpt-ben foglalt kötelezettségeinek nemteljesítéséből adódó károkért felel. A Letétkezelő tevékenysége végzése során közreműködőt, így különösen alletétkezelőt vehet igénybe, amelynek cselekedeteiért és mulasztásáért, mint sajátjaként felel. Alletétkezelőként kizárólag a Tpt. előírásainak megfelelő másik letétkezelő, illetve ennek külföldi megfelelője vehető igénybe. 8. KÖNYVVIZSGÁLÓ Az Alapkezelő az Alap éves beszámolójának ellenőrzésével könyvvizsgálót köteles megbízni. Az Alapkezelő által megbízott könyvvizsgáló köteles ellenőrizni azt is, hogy az Alapkezelő az Alap kezelése során betartja-e a Kezelési Szabályzatban előírtakat.
30
TÁJÉKOZTATÓ
Az Alapkezelő az érvényes könyvvizsgálói engedéllyel rendelkező, bejegyzett könyvvizsgáló (könyvvizsgálói társaság) részére, az Alap éves beszámolójának ellenőrzésére akkor adhat megbízást, ha a könyvvizsgáló (könyvvizsgálói társaság) rendelkezik pénzügyi intézményi vagy befektetési vállalkozási minősítéssel,a könyvvizsgáló nem rendelkezik az Alapkezelőben közvetlen vagy közvetett tulajdonnal; • a könyvvizsgálónak nincs az Alapkezelővel szemben fennálló tartozása, valamint • az Alapkezelő és annak befolyásoló részesedéssel rendelkező tulajdonosa a könyvvizsgáló cégben közvetlen vagy közvetett tulajdonnal nem rendelkezik. Az Alap könyvvizsgálója a Deloitte Könyvvizsgáló és Tanácsadó Kft. (cégjegyzékszáma: Cg. 01-09-07-1057, székhelye: H-1051 Budapest, Nádor u. 21., MKVK nyilvántartási száma: 000083). A könyvvizsgálatért felelős személy Bodor Kornél (MKVK tagsági igazolvány száma: (005343). •
A könyvvizsgáló, illetve a könyvvizsgálatért felelős személy nyilatkozott arról, hogy megfelel a hatályos jogszabályokban előírt követelményeknek, beleértve a Tpt. alább idézett 358. § (5), (6) és (7) bekezdéseiben foglalt előírásokat is, rendelkezik a szükséges pénzintézeti szakértelemmel és gyakorlattal, valamint megfelelő felelősségbiztosítással. Tpt. 358. § (5) A befektetési alapkezelő, a befektetési alap, a tőzsde, illetőleg az elszámolóházi tevékenységet végző szervezet természetes személy könyvvizsgálójának megbízatása legfeljebb öt évig tarthat, és az nem hosszabbítható meg. A könyvvizsgálói társaság által alkalmazott vagy megbízott könyvvizsgáló legfeljebb öt évig láthat el könyvvizsgálói feladatokat ugyanannál a befektetési alapkezelőnél, befektetési alapnál, tőzsdénél, illetőleg elszámolóházi tevékenységet végző szervezetnél. (6) Az (1), illetőleg a (3) bekezdésben előírtakon túlmenően további követelmény a természetes személy könyvvizsgálóval szemben, hogy egyidejűleg legfeljebb öt azonos típusú intézménynél, illetőleg öt befektetési alapnál láthat el könyvvizsgálói feladatot, és az egy intézménytől, illetőleg egy befektetési alapkezelőtől származó jövedelme (bevétele) nem haladhatja meg éves jövedelmének (bevételének) harminc százalékát. Az egy tulajdonosi csoportba tartozó hitelintézetektől, pénzügyi vállalkozásoktól, befektetési vállalkozásoktól, befektetési alapkezelőtől, tőzsdétől és elszámolóházi tevékenységet végző szervezettől, illetőleg a tulajdonosi csoportba tartozó befektetési alapkezelő által kezelt befektetési alaptól származó összesített jövedelme (bevétele) nem haladhatja meg éves jövedelmének (bevételének) hatvan százalékát. (7) A könyvvizsgáló társaságokkal szemben az (1) és a (3) bekezdésben foglaltakon túlmenően további követelmény, hogy a könyvvizsgálói társaságon belül az (1), illetőleg a (3) bekezdésben foglalt követelményeknek megfelelő könyvvizsgáló - egyidejűleg - legfeljebb öt azonos típusú intézménynél, illetőleg öt befektetési alapnál láthat el könyvvizsgálói feladatot, és a könyvvizsgálói társaság egy intézménytől, illetőleg egy befektetési alaptól származó bevétele nem haladhatja meg éves nettó árbevételének tíz százalékát. A könyvvizsgáló társaságnak az egy tulajdonosi csoportba tartozó hitelintézetektől, pénzügyi vállalkozásoktól, befektetési vállalkozásoktól, befektetési alapkezelőtől, kockázati tőkealap-kezelőtől, tőzsdétől, elszámolóházi tevékenységet végző szervezettől, valamint központi értéktártól a tulajdonosi csoportba tartozó befektetési alapkezelő által kezelt befektetési alaptól származó összesített bevétele nem haladhatja meg éves nettó árbevételének harminc százalékát.
9. A BEFEKTETÉSEK LEHETSÉGES PIACÁNAK BEMUTATÁSA Az Alapkezelő jogosult minden olyan piacon befektetni az Alap vagyonát, amelyen a Kezelési Szabályzat 2.2. pontjában meghatározott eszközökre kereskedés folyik. Az alábbiakban azon piacok is feltüntetésre kerültek, amelyeken kereskedett befektetési eszközök közvetlenül, avagy származtatott eszközökön keresztül közvetve az Alap portfoliójának részét képezhetik. A legfontosabb piacok az alábbiak:
31
TÁJÉKOZTATÓ
Kötvénypiac: ide tartozik minden hitelviszonyt megtestesítő értékpapír elsődleges és másodlagos piaca. A kötvénypiacon belül az alábbi részpiacokon fektetheti be az Alapkezelő az Alap vagyonát: Állampapírok piaca: az állampapír a magyar vagy külföldi állam, a Magyar Nemzeti Bank, az Európai Központi Bank vagy az Európai Unió más tagállamának jegybankja által kibocsátott hitelviszonyt megtestesítő értékpapír A magyar – nyilvánosan kibocsátott – állampapírok piaca az utóbbi években nagy fejlődésen ment keresztül. Az Alap az Államadósság Kezelő Központ által rendezett aukciókon hetente tud vásárolni 3 hónapos diszkont kincstárjegyet, kéthetente 6 és 12 hónapos futamidejű diszkont kincstárjegyet; hathetente 3 éves fix kamatozású államkötvényt, hathetente 5, 10 éves , tizenkéthetente 15 év futamidejű, fix kamatozású államkötvényt, időnként likviditási diszkont kincstárjegyet. Az aukciók között az úgynevezett másodlagos piacon tud befektetési társaságok közbeiktatásával vagy közvetlenül másik befektetőktől vásárolni, illetve részükre eladni állampapírt. Az állampapírok hozamának szintje és ezzel árfolyama sok tényezőtől függ, pl. a monetáris politikától, az infláció alakulásától, a gazdasági növekedés mértékétől, külpiaci eseményektől. Vállalati kötvények piaca: a gazdasági társaságok által kibocsátott, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok piacát soroljuk ide. Ez a kötvénypiaci szegmens igen fejlett az Egyesült Államokban, és az Euró-övezet országaiban is. A nyilvános magyar vállalati kötvények piaca ugyanakkor még viszonylag fejletlen, csak kevés kedvező hitelbesorolású kötvény van forgalomban. A kis számú és viszonylag kis összegű kibocsátások miatt e piac nem likvid, azaz a másodlagos piacon nehezen lehet eladni vagy vásárolni ezekből a papírokból. A likviditás hiánya miatt a vállalati kötvények piacán a vételi és eladási árak közötti árrés jóval szélesebb, mint az állampapírpiacon. Bankközi pénzpiac: A bankközi pénzpiac a bankrendszer likviditásának szabályozásában játszik fontos szerepet. A bankok közötti üzletkötések futamideje 1 naptól 1 évig terjed. A rövidebb futamidejű bankközi pénzpiaci kamatok változása a bankok pénzigényében beálló változásokat követi, ennek köszönhetően a kamatszintek jelentősen ingadozhatnak. A befektetési alapok szabad pénzeszközeik kihelyezésekor bankok ügyfeleiként jelenhetnek meg a bankközi pénzpiacon. Jelzáloglevelek piaca: A jelzáloglevél Magyarországon kizárólag a jelzálog-hitelintézet által, a jelzálog-hitelintézetről és a jelzáloglevélről szóló 1997. évi XXX. törvény alapján kibocsátott, bemutatóra vagy névre szóló, átruházható értékpapír. A jelzáloglevelek magyarországi piaca jelenleg még kezdetleges, kialakulása folyamatban van. A Tájékoztató készítésekor három hazai jelzálogbank bocsátott ki nyilvánosan és zárt körben jelzálogleveleket a befektetők részére. A portfolió lehetséges elemei lehetnek a külföldi jelzálog-hitelintézetek által kibocsátott jelzáloglevelek is. Részvénypiac: ide tartozik a kibocsátó társaságban tagsági jogot megtestesítő értékpapírok elsődleges és másodlagos piaca. A legfontosabb külföldi részvénypiacokat az euró-zóna tőzsdéi (pl. a frankfurti, párizsi, amszterdami tőzsdék) az Egyesült Államok vezető piacai (pl. New York-i tőzsde, NASDAQ) és a tokiói tőzsde jelenti. Ezek a piacok általában több alpiacra oszthatók, ahol az egyes alpiacok (kategóriák) eltérő követelményeket támasztanak az ott kereskedett papírokkal
32
TÁJÉKOZTATÓ
szemben. A német értékpapírtőzsdék között a legjelentősebbnek számító frankfurti tőzsdén 2003 januárjától kezdve például két főbb kategóriát különböztethetünk meg: a „General Standard”-ot és a „Prime Standard”-ot. A General Standard esetében a tőzsde a német számviteli törvénynek megfelelő transzparencia-követelményeket támaszt, míg a „Prime Standard” kategóriában szereplő cégek esetében a német törvényeken túl nemzetközi számviteli előírások szerint is el kell készíteni a beszámolókat. Ezen túlmenően külön részpiacon kereskednek a különböző indexkövető alapok befektetési jegyeivel, illetve a frankfurti tőzsdére bevezetett külföldi részvényekkel. A piaci folyamatok jobb nyomon követése érdekében a tőzsdék, vagy más külső szolgáltatók az adott piacon kereskedett részvényekből úgynevezett tőzsdeindexeket állítanak össze. Az Alap számára kiemelt jelentőséggel bírnak a blue-chip részvényeket tömörítő indexek. A széles körben nyomon követett indexekre határidős és opciós kontraktusok formájában kiterjedt és nagy forgalmat bonyolító derivatív piac épült fel. A főbb indexek közül az amerikai piacon a legfontosabbnak az S&P 500-as index számít, míg Európában egyre nagyobb jelentőségre tesz szert a Dow Jones EuroStoxx 50 index.
10. JELENTŐS KOCKÁZATI TÉNYEZŐK Az Alap portfoliójában szereplő befektetési eszközök értékének megváltozásából eredő kockázat: A gazdasági- és politikai környezetben, a jegybankok monetáris politikájában, a kibocsátók és bankbetétet elfogadó hitelintézetek üzleti tevékenységében, a kibocsátók és bankbetétet elfogadó hitelintézetek fizetőképességében és annak megítélésében, a keresletkínálat viszonyában bekövetkező változások hatására az Alap portfoliójában szereplő befektetési eszközök piaci árfolyama ingadozhat. Az árfolyam-ingadozások hatását az Alapkezelő a portfolió diverzifikálásával csökkentheti, de nem tudja teljesen kiküszöbölni, ezért előfordulhat, hogy az Alap egy jegyre jutó nettó eszközértéke egyes időszakokban csökken. Az egyes országok kormányai hozhatnak olyan intézkedéseket (pl. adóterhek emelése, profit repatriálás korlátozása, stb.), amelyek az Alapra kedvezőtlen hatást gyakorolnak. Hitelkockázat: Az Alap portfoliójába tartozó egyes befektetési eszközök, így különösen a bankbetétek, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, egyéb pénzpiaci eszközök, részvények és tőzsdén kívüli forgalomban szereplő származtatott eszközök esetében a kibocsátók esetleges csődje az Alap portfoliójában szereplő ezen eszközök elértéktelenedéséhez vezethet, amely az Alap egy jegyre jutó nettó eszközértékének jelentősebb csökkenését is okozhatja. Devizaárfolyam-kockázat: Az Alap befektetéseinek egy része a Kibocsátási Pénznemtől eltérő pénznemű is lehet. Az Alapkezelő az Alap devizapozíciójából eredő devizaárfolyamkockázatot nem kívánja folyamatosan a Kibocsátási Pénznem tekintetében teljes egészében kiküszöbölni (fedezni). Likviditási kockázat: Bizonyos értékpapírok, befektetési eszközök likviditása alatta marad a kívánatosnak, azaz viszonylag nehéz rájuk vevőt/eladót találni. Ennek következménye, hogy a portfolióban lévő, de abból eladni kívánt egyes értékpapírok értékesítése nehézségekbe ütközhet, így az eladási ár alacsonyabb lehet, mint az értékpapír egyidejű fair piaci értéke. A befektetési alapokat és a befektetőket érintő adószabályok esetleges kedvezőtlen irányú
33
TÁJÉKOZTATÓ
megváltozása: A jövőben mind a magyar, mind az Alapot érintő külföldi adószabályok esetleg kedvezőtlen irányban is változhatnak (adóemelés, adó bevezetése, adókedvezmény csökkentése illetve eltörlése), ami miatt az Alapot illetve a befektetőt a későbbiekben a jelenleginél magasabb adó terhelheti. Előfordulhat, hogy az Alap – a befektetéseiből származó jövedelmei után - olyan adók megfizetésére kényszerül, amelyekre az Alapkezelő a befektetés megszerzésekor nem számított, ezért a befektetés megszerzéséről hozott döntése során nem vett figyelembe. Származtatott ügyletekkel kapcsolatban felmerülő nemteljesítési kockázat: az Alap portfoliójában lévő származtatott ügyletek megkötésében részt vevő üzleti partnerek fizetőképességében, illetve gazdálkodásában beállt kedvezőtlen változás hátrányosan befolyásolhatja a származtatott ügyleteken képződő nyereség Alapnak történő kifizetését. Teljesítményrészesedés meghatározásának kockázata: Az Eredeti Fizetési Ígéret, illetve a Módosított Fizetési Ígéret részét képező Eredeti Teljesítményrészesedés számítási módját a Kezelési Szabályzat 3.2.1 pontja határozza meg. Előfordulhat, hogy az Alap Futamideje alatt az Eredeti Mögöttes Indexek összetevőinek kereskedését huzamosabb időre felfüggesztik, vagy megszüntetik. Szélsőséges esetben az értékpapírok kereskedését végző tőzsdék huzamosabb ideig zárva tarthatnak, illetve véglegesen be is zárhatnak. Ezekben az esetekben az Alapkezelő - a Befektetési Jegy tulajdonosok érdekeinek szem előtt tartásával - a Teljesítményrészesedés számítására új módszert vezet be. Az Új Fizetési Ígéret részét képező Új Teljesítményrészesedés számítási módját a Kezelési Szabályzat 3.3.1 pontja határozza meg. Előfordulhat, hogy az Alap Módosított Futamideje alatt az Új Mögöttes Részvénykosár összetevőit képező részvények árfolyamának közzétételi módja megváltozik. Szélsőséges esetben a részvények kereskedését végző tőzsdék huzamosabb ideig zárva tarthatnak, illetve véglegesen be is zárhatnak, vagy a tőzsdeindexek számítását huzamosabb időre felfüggeszthetik, illetve megszüntethetik. Előfordulhat továbbá, hogy az Új Mögöttes Részvénykosár összetevőit képező vállalatok üzleti tevékenységében beálló változások hatására egyes vállalatok összeolvadnak, tevékenységük részben vagy egészben megszűnik, ennek következményeként egyes részvények tőzsdei kivezetésére kerül sor. Ezekben az esetekben az Alapkezelő a Befektetési Jegy tulajdonosok érdekeinek szem előtt tartásával az Új Teljesítményrészesedés számítására új módszert vezet be. 11. ADÓZÁS Jelen pont az adózással kapcsolatos legfontosabb szabályokat foglalja össze, a Tájékoztató elfogadásakor, illetve a Felügyelet általi jóváhagyásakor hatályos adójogszabályok alapján, ugyanakkor figyelemmel az e körben releváns adójogszabályi rendelkezések tekintetében 2004. január 01. napjával bekövetkező módosulásra is (l. részletesebben a 11.2.1 pontban). A befektető felelőssége, hogy a rávonatkozó pontos szabályokról adótanácsadójánál részletesen tájékozódjék. 11.1 Az Alap adózása Az Alap a jogszabály szerint Magyarországon nem fizet adót a keletkező nyeresége után. A külföldi befektetéseken keletkező kamat-, osztalék-, árfolyamnyereség és esetleges egyéb jövedelmek esetén előfordulhat, hogy e jövedelmeket a forrásországban (a jövedelem keletkezésének helyén) adó terheli. A külföldi befektetéseken keletkező jövedelmek adózását az adott ország jogszabályai és – ha ilyen létezik - az adott ország és Magyarország között fennálló, a kettős adóztatás elkerüléséről szóló egyezmény határozza meg. 34
TÁJÉKOZTATÓ
11.2 A magánszemély befektetők adózása 11.2.1 A Befektetési Jegyből származó jövedelem után fizetendő adó A magánszemélyek jövedelemadójáról szóló, többször módosított 1995. évi CXVII. törvény („SZJA-tv.”) 65.§ (1) bekezdés b) pontja alapján kamatból származó jövedelemnek minősül „b) a nyilvánosan forgalomba hozott és forgalmazott, a tőkepiacról szóló törvényben ilyenként meghatározott hitelviszonyt megtestesítő értékpapír, kollektív befektetési értékpapír esetében ba) a kamatra és/vagy hozamra való jogosultság megszerzése szempontjából meghatározott időpontban történő tulajdonban tartás alapján a magánszemélynek kamat és/vagy hozam címén kifizetett (jóváírt) bevétel, bb) a beváltáskor, a visszaváltáskor, valamint az átruházáskor [ide nem értve a kollektív befektetési értékpapírnak a tőkepiacról szóló törvény szerinti tőzsdén, valamint bármely EGT-államban, továbbá a Gazdasági Együttműködési és Fejlesztési Szervezet (OECD) tagállamában működő tőzsdén történő átruházását] a magánszemélyt megillető bevételből - függetlenül attól, hogy az miként oszlik meg nettó árfolyamérték és felhalmozott kamat vagy hozam címén elszámolt tételekre - az árfolyamnyereségre irányadó rendelkezések szerint megállapított rész;” A kamatjövedelem után fizetendő adó mértékéről és megfizetésének módjáról az SZJAtv. 65. § (2) bekezdése rendelkezik. Eszerint az adó mértéke 20%, amely adót . „- amennyiben a kamatjövedelem a) kifizetőtől [e § alkalmazásában az (1) bekezdés a)-c) pontja szerinti esetben ideértve a kifizető helyett a kamatjövedelmet kifizető/juttató hitelintézetet, befektetési szolgáltatót is] származik - a megszerzés időpontjára a kifizető állapítja meg, vonja le, fizeti meg és vallja be; b) nem kifizetőtől származik - a magánszemély a megszerzés időpontjának negyedévét követő hónap 12-éig állapítja meg és fizeti meg, továbbá az önadózásra vonatkozó rendelkezések szerint vallja be a (3)-(4) bekezdések rendelkezései, valamint az adózás rendjéről szóló törvénynek a külföldi személyek egyes jövedelmei adózásának különös szabályai figyelembevételével. 11.3 A belföldi intézményi befektetők adózása A társasági adóról és az osztalékadóról szóló többször módosított 1996. évi LXXXI. törvény hatálya alá tartozó adóalanyok esetén a befektetési jegy adásvételéből származó árfolyamnyereség/-veszteség az adóalapot növeli/csökkenti. 11.4 Külföldi befektetők adózása A külföldi személy adófizetési kötelezettsége a külföldi lakóhelye, illetve székhelye szerinti ország adójogszabályai, valamint az illető ország és Magyarország között esetlegesen fennálló kettős adóztatást elkerüléséről szóló jogszabály figyelembevételével határozható meg.
35
TÁJÉKOZTATÓ
12. FELELŐSSÉG Az Alapkezelő a tőle elvárható gondossággal köteles a feladatait ellátni. A Tpt. 29. § (1) bekezdés alapján a Befektetési Jegy tulajdonosával szemben a Tájékoztató félrevezető tartalmával és az információ elhallgatásával okozott kár megtérítéséért a Kibocsátó és a Forgalmazó egyetemlegesen felel. 13. NYILATKOZATOK Az OTP Alapkezelő Zrt. (székhelye:1134Budapest, Váci út 33., cégjegyzékszáma: 01-10043959), mint a Befektetési Jegyeket kibocsátó OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap képviseletében eljáró Alapkezelő és az OTP Bank Nyrt. (székhelye 1051 Budapest, Nádor utca 16.; cégjegyzékszáma: 01-10-041585), mint Forgalmazó a tőkepiacról szóló 2001. évi CXX. törvény 29. § (1)-(2) bekezdésének megfelelően kijelentik, hogy jelen Tájékoztató a valóságnak megfelelő adatokat és állításokat tartalmaz, és nem hallgat el olyan tényeket és információkat, amelyek az értékpapír, valamint a Kibocsátó helyzetének megítélése szempontjából jelentőséggel bírnak. A Tpt. 29. § (1) bekezdés alapján a Befektetési Jegy tulajdonosával szemben a Tájékoztató félrevezető tartalmával és az információ elhallgatásával okozott kár megtérítéséért a Kibocsátó és a Forgalmazó egyetemlegesen felel. Budapest, 2009. február ..................................………. Köves Benedek Simon Péter az OTP Alapkezelő Zrt. és az OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap mint Kibocsátó képviseletében eljárva
36
……….................................................. Takács András, Nyitrai Győző OTP Bank Nyrt. az OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap Forgalmazójának képviseletében eljárva
KEZELÉSI SZABÁLYZAT 1. ÁLTALÁNOS INFORMÁCIÓK 1.1 Az Alap neve, típusa, futamideje Az OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap nyilvános (befektetési jegyek nyilvános forgalomba hozatalával Magyarországon létrehozott), a Tpt. rendelkezései alapján működő, határozott futamidejű, zártvégű befektetési alap. Az Alap Módosított Futamideje az Alap nyilvántartásba vételének napját követő Banki Naptól, 2012. június 29. napjáig tart. Az Alap Befektetési Jegyeinek forgalomba hozataláról az Alapkezelő a A 2007. július 5én kelt, 1/2007 (07.05.) számú. Igazgatósági Határozattal döntött. Az Alap Első Átalakításáról az Alapkezelő a 2009. január 05-én kelt, 1/2009(01.05.) számú Igazgatósági Határozattal döntött. Az Alap nyilvántartásba vételének időpontja: 2007.szeptember.18.,a nyilvántartásbavételt elrendelő PSZÁF határozat száma:. E-III/110.550-1/2007., lajstromszám: 1112-141 Az Alap Első Átalakulását, valamint az átalakulási tájékoztatónak is megfelelő módosított Tájékoztatót és Kezelési Szabályzatot a Felügyelet a 2009. február 17-én kelt, E-III/110.550-3/2009 számú határozatával hagyta jóvá, és engedélyezte a Befektetési Jegyek Első Átalakulást követő folyamatos forgalmazásának alapját képező Tájékoztató és nyilvános ajánlattétel közzétételét. 1.2 Az Alapkezelő cégneve, székhelye, az Alap üzleti éve Az Alap Alapkezelője az OTP Alapkezelő Zrt. (székhelye: 1134 Budapest, Váci út 33). Az Alap üzleti éve megegyezik a naptári évvel. 1.3 A Letétkezelő cégneve (székhelye) Az Alap Letétkezelője az OTP Bank Nyrt. (székhelye: 1051 Budapest, Nádor u. 16.) 1.4 Az Alap tőkéje Az Alap saját tőkéje induláskor a Befektetési Jegyek névértékének és a jegyzés során lejegyzett és a Forgalmazó és az Alapkezelő által elfogadott jegyzések szerinti darabszámának szorzatával egyezik meg, működése során a saját tőke az Alap összesített nettó eszközértékével azonos. Az Alap kialakításakor az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek össznévértéke (induló saját tőke): legalább 200 millió Ft. Az Alap saját tőkéjének összege az Alap tulajdonában lévő értékpapírok, egyéb eszközök és kötelezettségek piaci értékének növekedése, illetve csökkenése következtében változik.
37
TÁJÉKOZTATÓ
1.5 A Befektetési Jegyek 1.5.1 A Befektetési Jegyek címlete, típusa, előállításuk módja Az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek névértéke 10.000 (tízezer)-Ft, a Befektetési Jegyek típusa: névre szóló, előállításuk módja: dematerializált forma. Az Alap létrehozatalakor egy sorozatot („A” sorozat) alkotó Befektetési Jegyeket bocsátott ki. Mindaddig, amíg további sorozatoknak az Alap általi kibocsátására nem kerül sor, jelen Kezelési Szabályzat, illetve a Tájékoztató alkalmazásában „Befektetési Jegyek” alatt az „A” sorozatú Befektetési Jegyek értendőek az esetben is, ha a sorozatmegjelölés feltüntetése elmarad. A dematerializált formában – azaz számítógépes jelként - kibocsátásra kerülő Befektetési Jegyek nyomdai úton történő előállítására nincs lehetőség. A Tpt. az alábbiak szerint rendelkezik a dematerializált értékpapírok kibocsátásáról és a dematerializált értékpapírok tulajdonjogáról: 7. § (1) A dematerializált értékpapír bármilyen nyomtatott formában történő megjelenítésén feltűnő módon fel kell tüntetni, hogy az nem értékpapír. (2) Ha a kibocsátó az értékpapír dematerializált értékpapírként történő előállításáról rendelkezett, a kibocsátó egy példányban - értékpapírnak nem minősülő - okiratot állít ki, amely tartalmazza: a) a tulajdonos neve kivételével az értékpapír jogszabályban meghatározott valamennyi tartalmi kellékét, b) a kibocsátásról szóló döntést, c) a kibocsátott teljes sorozat össznévértékét, d) a kibocsátott értékpapírok számát, névértékét, és e) a kibocsátó cégszerű aláírását, részvény esetén a kibocsátó részvénytársaság igazgatósága két tagjának aláírását. (3) A dematerializált értékpapír olyan névre szóló értékpapír, amelynek nincs sorszáma, a tulajdonos nevét, egyértelmű azonosítására szolgáló adatokat pedig az értékpapírszámla tartalmazza. 8. § (1) Ha a kibocsátó azonos sorozatú értékpapír további kibocsátásáról rendelkező döntése alapján a 7. § (2) bekezdés c) és d) pontjában szereplő adatokban bármilyen változás áll be, a korábban kibocsátott okirat érvénytelenítésével egyidejűleg új okiratot kell kiállítani. (2) Amennyiben a kibocsátás jegyzési eljárással történik, a 7. § (2) bekezdése szerinti okiratot a kibocsátó a jegyzés tényleges lezárását követő napon állítja ki. Amennyiben a jegyzést követően allokációra kerül sor, az okiratot az allokáció lezárását követő napon kell kiállítani. Ha a kibocsátó a forgalomba hozatal más módját választja, az okiratot az azt követő napon állítja ki, amikor a kibocsátandó értékpapír mennyisége véglegessé vált. (3) Ha a kibocsátás jegyzési eljárás lefolytatása nélkül a befektetőnek történő közvetlen értékesítéssel történik, és a kibocsátó meghatározza a kibocsátani tervezett értékpapír összértékének felső határát, a 7. § (2) bekezdése szerinti okiratot a kibocsátó az értékesítés megkezdését megelőző munkanapon állítja ki, és az értékpapír értékesített mennyiségének változását új okirat benyújtásával a központi értéktárnak naponta bejelenti.
38
9. § (1) A 7. § (2) bekezdése szerinti okiratot a kibocsátó a központi értéktárban helyezi el, és egyidejűleg megbízza a központi értéktárat az értékpapír előállításával. (2) A dematerializált értékpapír kibocsátása esetén, ha a tulajdonosnak az értékpapír kiadására vonatkozó követelési joga megnyílt, a kibocsátó haladéktalanul köteles a központi értéktárat az allokáció eredménye alapján értesíteni az értékpapír-tulajdonos számlavezetőjének személyéről és a központi értékpapírszámlán jóváírandó értékpapír darabszámáról. A kibocsátó utasítására a központi értéktár a központi értékpapírszámlákat a 7. § (2) bekezdése szerinti okirat és a kibocsátó értesítése alapján az értékpapír jóváírásával megnyitja. (3) Az értékpapírszámla-vezető - a központi értéktárnak a központi értékpapírszámla megnyitásáról szóló értesítését követően - az abban megjelölt értéknappal, az általa vezetett értékpapírszámlán jóváírja az értékpapírt és erről a számlatulajdonost értesíti. A dematerializált értékpapír előállítása során az előállítás visszamenőleges értéknappal nem lehetséges. (4) A központi értéktár felel azért, hogy a központi értékpapírszámlák összesített állománya folyamatosan megegyezzen az adott értékpapír-sorozat kibocsátási mennyiségével. Ha a központi értékpapírszámlákon nyilvántartott értékpapír mennyisége a forgalomba hozott mennyiségtől eltér, a központi értéktár az eltérés okát köteles haladéktalanul kivizsgálni, és annak megszüntetése érdekében intézkedni.” 138. § (1) A dematerializált értékpapír (e fejezet alkalmazásában a továbbiakban: értékpapír) megszerzésére és átruházására kizárólag értékpapírszámlán történő terhelés, illetve jóváírás útján kerülhet sor. (2) Az értékpapír tulajdonosának - az ellenkező bizonyításáig - azt kell tekinteni, akinek számláján az értékpapírt nyilvántartják.” Tekintettel arra, hogy a Befektetési Jegyek dematerializáltak, a nyilvános forgalomba hozatal során a Befektetési Jegyek adásvételére vonatkozó szerződés csak olyan személlyel köthető, aki az OTP Bank Nyrt-vel (székhelye 1051 Budapest, Nádor utca 16.) mint Forgalmazóval értékpapírszámla-vezetésre vonatkozó szerződést kötött és az adásvételi szerződésen a számlavezető azonosító adatait és értékpapír-számlája számát feltüntette. 1.6 A befektetői kör Az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek befektetői körére vonatkozóan nincs korlátozás, azaz a Befektetési Jegyeket devizabelföldi és devizakülföldi természetes és jogi személyek, valamint jogi személyiség nélküli gazdasági társaságok vásárolhatják meg. 1.7 A Tájékoztató és a Kezelési Szabályzat jóváhagyásáról, módosításáról szóló felügyeleti határozatok száma, kelte: PSZÁF határozat kelte 2007.07.26. 2007.09.18. 2008.04.15 2009.02.17
PSZÁF határozat száma E-III/110.550/2007 E-III/110.550-1/2007 E-III/110.550-2/2008 E-III/110.550-3/2009 39
TÁJÉKOZTATÓ
2.
BEFEKTETÉSI POLITIKA A MÓDOSÍTOTT FUTAMIDŐ MÁSODIK SZAKASZÁNAK ÁTMENETI IDŐSZAK ELTELTÉT KÖVETŐ IDŐSZAKÁBAN
AZ
2.1 Befektetési stratégia Az Alapkezelő a Módosított Futamidő Második Szakaszában a 2009. április 14. napján rendelkezésre álló, illetve a Befektetési Jegyeknek az Alap nyíltvégűsége időszakában történő folyamatos forgalmazása által összegyűjtött tőkét a 2.2 pontban felsorolt, a Tpt. rendelkezéseinek megfelelő eszközökbe fekteti be, a 2.3 pontban meghatározott arányokban, a Tájékoztató 9. pontjában bemutatott pénz- és tőkepiacokon, az Alap vagyonát aktívan kezelve. Az Alapkezelő a 2.5 pontban is hivatkozott törvényi szabályozásnak megfelelően köthet származékos ügyleteket az Alap nevében. Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy az Új Fizetési Ígéret részét képező Új Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a fejlett részvénypiacokon az Alap Módosított Futamideje Második Szakaszának az Átmeneti Időszakot követő szakasza alatt elérhető hozamokból. Az Új Fizetési Ígéret az Alap Módosított Futamidejének Lejáratára szól, és annak ígéretét jelenti, hogy (i) az 1. Új Hozamfizetési Napon kifizetésre kerülő Új Rögzített Hozam el fogja érni a 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékre fizetett 13%-os nominális hozamot, valamint hogy (ii) a befektetők az Új Fizetési Ígéret részét képező Új Teljesítményrészesedésnek megfelelően a 2. és 3. Új Hozamfizetési Napokon részesedhetnek az Új Mögöttes Részvénykosár az Alap Módosított Futamidejének Második Szakasza alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.3 pontjában leírtak szerint számított hozamából., továbbá hogy (iii) a részükre az Alap Módosított Futamidő Lejárata miatti megszűnésére tekintettel fizetendő, az Alap felosztható vagyonából a Befektetési Jegyre jutó bruttó (esetleges adó, adóelőleg levonása nélküli) összeg mint Lejáratkori Kifizetés összege el fogja érni a Befektetési Jegy 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékének megfelelő összeget. Az Alapkezelő az Alap Új Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, az Alap 2009. április 14. napi egy jegyre jutó nettó eszközértékének mértékét Befektetési Jegyenként elérő tőke megőrzésére vonatkozó ígéret Alap Módosított Futamidejének Lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Új Fizetési Ígéretének másik elemét képező, az Új Mögöttes Részvénykosár teljesítményétől függő Új Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben az Új Mögöttes Részvénykosarat alkotó részvényekhez kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. Az Alapkezelő ezen tervezett portfolió struktúrán az Alap Módosított Futamideje Második Szakasza alatt saját hatáskörében a jelen Kezelési Szabályzatban és a Tpt-ben foglalt korlátok figyelembe vételével szabadon módosíthat az Alap befektetési céljának minél hatékonyabb elérése érdekében.
40
2.2 A portfolió lehetséges elemei 2.2.1 Állampapírok Az állampapír magyar vagy külföldi állam, illetve a Magyar Nemzeti Bank által kibocsátott, hitelviszonyt megtestesítő értékpapír. Az állampapír biztonságos befektetésnek minősül, mert a névérték és a kamatok megfizetését a kibocsátó állam garantálja. 2.2.2 Bankbetétek Az Alapkezelő az Alap likviditásának biztosítása érdekében, a Fizetési Ígéretre is tekintettel, illetve abban az esetben, ha az Alap szabad tőkéjét értékpapírokba megfelelően befektetni nem tudja, az Alap szabad tőkéjét bankbetétként helyezi el (forintban, illetve devizában), a bank kiválasztása során megfelelő jövedelmezőség és biztonság elérésére törekedve. 2.2.3 Repó és fordított repó ügyletek A repó-, illetve fordított repó ügylet minden olyan megállapodás, amely értékpapír tulajdonjogának, illetve az értékpapír tulajdonjogához fűződő garantált jog átruházására vonatkozik - ha e garanciát olyan elismert tőzsde bocsátja ki, amely az értékpapírhoz fűződő joggal rendelkezik -, és a megállapodás nem teszi lehetővé az eladó számára, hogy az adott értékpapírt adott időpontban egyszerre több félnek ruházza át, illetőleg más ügylethez adja biztosítékul. A szerződéskötéssel egyidejűleg az értékpapírra az eladó visszavásárlási kötelezettséget, a vevő az eladó részére történő viszonteladási kötelezettséget vállal a szerződésben meghatározott vagy az eladó által meghatározandó jövőbeli időpontban történő meghatározott visszavásárlási, illetve viszonteladási áron. A felek közötti megállapodás rendelkezhet úgy is, hogy az ügylet tárgyát képező és biztosítékul szolgáló értékpapír más, egyenértékű értékpapírra kicserélhető. Az ügylet az értékpapír eladója szempontjából repóügyletnek, az értékpapír vevője szempontjából fordított repóügyletnek tekintendő. 2.2.4 Deviza Az Alapkezelő az Alap vagyonát külföldi devizában denominált eszközökbe is befektetheti. 2.2.5 Jelzáloglevelek A jelzáloglevél Magyarországon kizárólag a jelzálog-hitelintézet által, a jelzáloghitelintézetről és a jelzáloglevélről szóló 1997. évi XXX. törvény alapján kibocsátott, bemutatóra vagy névre szóló, átruházható értékpapír. A portfolió lehetséges elemei lehetnek a külföldi jelzálog-hitelintézetek által kibocsátott jelzáloglevelek is. 2.2.6 Egyéb, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok Az egyéb szervezetek (pl. gazdasági társaságok, önkormányzatok, egyéb intézmények) által kibocsátott kötvények az állampapírokhoz képest –a hozzájuk kapcsolódó garanciák függvényében– magasabb kockázatot képviselnek, de ennek ellentételezéseként hozamuk is magasabb.
41
TÁJÉKOZTATÓ
2.2.7 Részvények A részvény tagsági jogokat, részvénytársaságban való részesedést megtestesítő értékpapír. 2.2.8 Más befektetési alapok által kibocsátott befektetési jegyek és egyéb kollektív befektetési értékpapírok Az Alap portfoliójában a befektetési jegyek és egyéb kollektív értékpapírok megengedettek a Tpt.-ben meghatározott korlátozásokkal. 2.2.9 Egyéb, külföldön kibocsátott értékpapírok A külföldi jogszabályok alapján külföldön olyan értékpapírok is kibocsáthatóak, amelyeknek nincs hazai megfelelőjük. Az Alapkezelő a Tpt. előírásainak betartása mellett ezen értékpapírokat is megvásárolhatja az Alap részére. 2.2.10 Származtatott eszközök A származtatott ügylet olyan ügylet, amelynek értéke az alapjául szolgáló befektetési eszköz, index, deviza vagy referenciaráta (alaptermék) értékétől függ és önálló kereskedés tárgyát képezi (derivatíva). A megengedett származtatott eszközök köre: a) értékpapírra, devizára, indexre, illetőleg ezek származtatott termékeire vonatkozó határidős ügyletek, ideértve az ezekkel egyenértékű, készpénz-elszámolású eszközöket; b) határidős kamatlábügyletek; c) kamat-, deviza- és tőkecsereügyletek; d) vételi és eladási opciók értékpapírra, devizára, indexre és kamatlábra, illetve ezek származtatott termékeire, ideértve az ezekkel egyenértékű készpénz-elszámolású eszközöket. A tőzsdén kívüli adásvételi ügylet akkor minősül határidősnek, ha a kötésnap és a teljesítés napja között értékpapír esetében több mint nyolc nap, deviza esetében több mint két banki nap telik el. A teljesítés időtartamától függetlenül nem minősül határidős ügyletnek az értékpapírok jegyzési eljárás ill. aukció keretében történő megvásárlása ill. visszavásárlási aukció, felvásárlási ajánlat elfogadása során történő eladása, a deviza azonnali értékpapírügylethez kapcsolódó adás-vétele. 2.3 Befektetési arányok és korlátok Az Alapkezelő az Alap nevében a 2.2 pontban felsorolt eszközökre olyan ügyletet köthet, amely nem sérti az alább meghatározott korlátozásokat. Az alábbi táblázatban meghatározott befektetési szabályoknak vásárláskor kell megfelelni, az egyes portfolióelemek ügyletkötéskori piaci értékének az Alap ügyletkötéskori saját tőkéjére vetített aránya alapján.
Saját tőkére vetített, egy kibocsátóra vonatkozó limit
42
OTP Csúcsvállalatok Alap portfolióján belüli
maximális arány a) megfelelően likvid tőzsdei értékpapírok b) egyéb tőzsdei értékpapírok, illetve olyan értékpapírok, amelyek kibocsátója kötelezettséget vállalt az adott értékpapírnak a kibocsátást követő egy éven belüli, tőzsdére vagy más szabályozott piacra történő bevezetésére, és a bevezetésnek nincs törvényi akadálya c) tőzsdén nem jegyzett értékpapírok
-
-
-
-
−
15% 10%
2%
Saját tőkére vetített, összesített limit d) „b” sor szerinti limitet meghaladó, megfelelően likvid tőzsdei értékpapírok e) tőzsdén nem jegyzett értékpapírok
10%
Saját tőkére vetített, egyéb limit f) azonos sorozatba tartozó állampapírok
35%
40%
Az Alapkezelő csak olyan devizában denominált eszközökbe fektetheti az Alap vagyonát, és csak olyan devizákra vonatkozóan köthet ügyletet, amely valamelyik OECD tagország vagy európai ország hivatalos pénzneme. Hátralévő Átlagos Futamidő Mutató értéke: legfeljebb 3 év. Az Alapkezelő köteles a befektetési korlátoknak megfelelő helyzetet harminc napon belül helyreállítani, ha a Tpt-ben meghatározott befektetési korlátok az értékpapír forgalomba hozatalakor annak körülményei miatt előre nem látható okból nem érvényesíthetők. Ha az értékelési árak változása következtében az Alapban valamely portfolióelem aránya jelentősen (több mint huszonöt százalékkal) meghaladja a törvényi előírás szerint megengedett felső határt, az Alapkezelő köteles három napon belül legalább a Tpt-ben megengedett szintre csökkenteni az adott portfolióelem arányát. Az Alapkezelő az Alap saját tőkéjét nem fektetheti be az Alap által kibocsátott Befektetési Jegybe. Ha az Alap saját tőkéjét olyan más kollektív befektetési forma kollektív befektetési értékpapírjaiba fektetik be, amelyet az Alapkezelő, vagy azzal szoros kapcsolatban lévő másik alapkezelő kezel – ideértve azt az esetet is, amikor az alapkezelő alvállalkozóként kezeli az adott alapot -, a befektetéssel, illetve annak megszüntetésével kapcsolatosan az Alapra vételi és visszaváltási jutalék nem terhelhető. Az Alapkezelő az Alap részére nem vásárolhat saját maga által kibocsátott értékpapírt. Az Alapkezelő az Alap részére nem vásárolhat az Alapkezelő kapcsolt vállalkozásai által kibocsátott értékpapírt (a nyilvános árjegyzéssel rendelkező értékpapírok kivételével, ideértve a tőzsdére bevezetendő értékpapírokat). Az Alapkezelő a tulajdonában lévő befektetési eszközöket az Alapba nem helyezheti el, és nem vásárolhat befektetési eszközt az Alaptól. Az Alapkezelő a kapcsolt vállalkozásai tulajdonában lévő befektetési eszközöket az Alapba nem helyezheti el, kivéve a nyilvános árjegyzéssel rendelkező értékpapírokat (ideértve a szabályozott értékpapírpiacra bevezetett értékpapírokat) és a fél évnél rövidebb futamidejű állampapírokat. Az Alapkezelő kapcsolt vállalkozásai által kibocsátott, nyilvános árjegyzéssel rendelkező értékpapírokra (ideértve a tőzsdére bevezetendő értékpapírokat), illetve az
43
TÁJÉKOZTATÓ
-
-
alapkezelő kapcsolt vállalkozásai tulajdonában lévő, nyilvános árjegyzéssel rendelkező értékpapírokra (ideértve a szabályozott piacra bevezetett értékpapírokat) és fél évnél rövidebb lejáratú állampapírokra kötött ügyletek esetében az ügylet kötésekor érvényben lévő piaci árat dokumentálni kell. Azon értékpapírok összesített aránya, amelyek kibocsátója kötelezettséget vállalt az adott értékpapírnak a kibocsátást követő egy éven belüli, tőzsdére vagy más szabályozott piacra történő bevezetésére (és a bevezetésnek nincs törvényi akadálya), legfeljebb az Alap saját tőkéjének harminc százaléka lehet. A származtatott ügyletek Tpt. 273.§ (1) szerinti nettó pozíciói abszolút értékének összege nem haladhatja meg a saját tőke 100%-át. Az Alapkezelő mindenkor köteles továbbá megfelelni a hatályos jogszabályokban meghatározott egyéb befektetési korlátozásoknak is 2.4 A saját tőke 10%-át meghaladó arányban tartható, azonos sorozatba tartozó értékpapírok köre a) Az Európai Unió vagy az OECD tagállama által kibocsátott, azonos sorozatba tartozó állampapírok és a nemzetközi pénzügyi intézmény által kibocsátott azonos sorozatba tartozó hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok saját tőkére vetített összértéke nem haladhatja meg a 35%-ot b) Az Alap saját tőkéjének legfeljebb huszonöt százaléka fektethető be - Magyarországon székhellyel rendelkező ugyanazon jelzálog-hitelintézet által kibocsátott - a Bizottságnak bejelentett - jelzáloglevélbe, vagy - 85/611/EGK irányelv 22. cikk (4) bekezdésének a székhely ország jogrendszerébe történő átvétele alapján engedélyezett, az Európai Unió másik tagállamában székhellyel rendelkező ugyanazon kibocsátó kötvényeibe, amennyiben a kötvény típusát és a kibocsátó intézmény típusát a Bizottságnak bejelentették c) Az a) és b) pontban felsorolt értékpapírok kivételével a tőzsdén jegyzett, vagy más elismert értékpapírpiacon jegyzett megfelelő likviditással rendelkező értékpapír saját tőkére vetített aránya nem haladhatja meg a 15%-ot. A 10%-ot meghaladó arányú, c) pont szerinti értékpapírok öszesített aránya legfeljebb 40% lehet. Megfelelő likvidítással rendelkezőnek minősül az az értékpapír, amelynek utolsó naptári negyedévben mért napi átlagos forgalma meghaladja a száz millió forintot
2.5 A származtatott ügyletekre vonatkozó korlátozások A Tpt. 272. § - 274. § rendelkezései szerint: - az alapkezelő a befektetési alap nevében származtatott ügyletet kizárólag a kezelési szabályzatban megfogalmazott befektetési célok elérése érdekében köthet, befektetési eszközre, devizára; - a befektetési korlátokat az egyes értékpapírok 273. § szerinti nettó pozíciójára kell vonatkoztatni; - a befektetési korlátoknak való megfelelés szempontjából az értékpapírra, illetve indexre kötött határidős ügyleteket az alapul szolgáló eszköz piaci árfolyamán, az opciós szerződéseket pedig az alapul szolgáló piaci árfolyama és az opció delta-tényezőjének szorzatán kell figyelembe venni; - az összetett származtatott ügyleteket az alaptermékekre felbontva kell kezelni; - a tőzsdei határidős ügyleteket és a tőzsdén kívüli határidős ügyleteket az alapul szolgáló eszköz és az ügylet által generált fiktív vagy valós pénzáramlás összetételeként kell kezelni;
44
- a nem forintban denominált pozíciókat az alapkezelési szabályzatban meghatározott árfolyamon forintra átszámítva kell figyelembe venni; - a devizák, az azonos jogokat megtestesítő értékpapírok, valamint az azonos devizára, illetve befektetési eszközre és lejáratra szóló határidős ügyletek, opciók, opciós utalványok hosszú (rövid) pozícióinak a rövid (hosszú) pozíciókkal szembeni többlete az adott befektetési eszköz nettó pozíciója; - a befektetési alapkezelő az alap devizában, illetve befektetési eszközben meglévő nem származtatott hosszú (rövid) pozícióját az ugyanezen devizán, illetve befektetési eszközön alapuló rövid (hosszú) származtatott pozíciójával szemben, valamint a származtatott - ugyanazon alapul szolgáló eszközben meglévő - hosszú és rövid pozíciókat egymással szemben nettósíthatja; - ugyanazon alapul szolgáló értékpapíron meglévő pozíciók az alábbi feltételek egyidejű teljesülése esetén nettósíthatók: 1. az értékpapírok kibocsátói, a névleges kamatláb, a lejárat időpontja megegyeznek, és 2. az értékpapírok ugyanazon devizában denomináltak; - az átváltható értékpapír pozíciója nem nettósítható olyan értékpapír ellentétes pozíciójával, amelyre az értékpapír átváltható; - a befektetési alap nettó pozícióját devizanemenként is meg kell állapítani. A nettó nyitott deviza pozíció a következő elemek együttes összege: a) a nem származtatott ügyletekből eredő pozíció, b) a nettó határidős pozíció (a határidős devizaügyletek alapján fennálló követelések és fizetési kötelezettségek közötti különbség, ideértve a tőzsdei határidős devizaügyletek és a deviza swap-ügyletek tőkeösszegét is), c) a felmerült - teljesen lefedezett -, de még nem esedékes jövőbeni bevételek/kiadások, d) az ugyanazon devizára kötött opciós ügyletek nettó delta kockázata (A nettó delta kockázat a pozitív és a negatív deltakockázatok abszolút értékének különbsége. Valamely opciós ügylet delta kockázata az alapul szolgáló deviza piaci értékének és az opció delta tényezőjének szorzata), e) egyéb, devizában denominált opciók piaci értéke; - az indexre szóló származtatott ügylet nettósítható az indexkosárban szereplő értékpapírokkal, ha az értékpapírok összetétele legalább nyolcvan százalékban fedi az indexkosár összetételét; - a hitelfelvétel óvadékául szolgáló vagy kölcsönadott értékpapírok nem nettósíthatók származtatott rövid pozícióval. 2.6 A visszaváltási igények teljesítése céljára elkülönített likvid eszközök Az Alapkezelő az Alap saját tőkéjének legalább 1%-át köteles likvid eszközökben elkülönítve tartani, a visszaváltási igények teljesítése céljára. 2.7 Hitelfelvétel, az eszközök megterhelése Az Alapkezelő az Alap portfoliójában lévő eszközöket - az a)-b) bekezdésben meghatározott eseteket kivéve - zálogjoggal vagy egyéb módon nem terhelheti meg, és az Alap nevében kötvényt vagy más, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírt nem bocsáthat ki. a) Az Alapkezelő az Alap származtatott ügyleteihez jogosult az Alap nevében az Alap eszközei terhére óvadékot nyújtani. b) Az Alapkezelő a Tpt-ben előírt feltételekkel az Alap értékpapírjait legfeljebb a saját tőke harminc százaléka erejéig az Alap nevében kölcsönadhatja.
45
TÁJÉKOZTATÓ
A hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok megvásárlását és a b) bekezdésben foglaltakat kivéve az Alapkezelő az Alap eszközeinek terhére kölcsönt nem nyújthat és harmadik személy részére garanciát nem vállalhat. Az Alapkezelő jogosult az Alap nevében értékpapírt kölcsönbe venni, s az elszámolóházon keresztül kölcsönvett értékpapírok fedezeteként az Alap nevében az Alap vagyona terhére óvadékot nyújtani. Az egyes értékpapírok saját tőkén belüli arányának számításakor figyelembe kell venni az Alap nevében kölcsönadott értékpapírokat, nem vehető figyelembe azonban kölcsönvett értékpapír. Az Alapkezelő az Alap nevében nem adhat el olyan értékpapírt, amely nincs az Alap tulajdonában. 3. FIZETÉSI ÍGÉRET 3.1 Hozamfizetés Az Alap a tőkenövekmény terhére az Eredeti Futamidő alatt hozamot nem fizet, a teljes tőkenövekmény újrabefektetésre kerül az Alap befektetési politikájának megfelelően. Az Alap a Módosított Futamidő Második Szakasza alatt a Tájékoztató 3.1 pontjában meghatározott 1. Új Hozamfizetési Napon Új Rögzített Hozamot, a Tájékoztató 3.1 pontjában meghatározott 2. és 3. Új Hozamfizetési Napokon Új Teljesítményrészesedést fizet az egyes Új Hozamfizetési Napokhoz kapcsolódó Új Megfeleltetési Napokon Befektetési Jeggyel rendelkező tulajdonosok részére. 3.2 Az Eredeti Fizetési Ígéret Az Alap befektetési politikája – a Futamidő alatt -, az Alap indulásakor előre rögzített feltételekhez kötött megtérülést biztosított, amely alapján az Alapkezelő által az Alap nevében tett Eredeti Fizetési Ígéret az Alap Eredeti Futamidejének lejáratakor teljesíthető. A befektetők tájékoztatása érdekében az Alapkezelő a konstrukció által biztosított hozam mértékének meghatározására szolgáló Eredeti Teljesítményrészesedés Mutató megállapításához szükséges azon értéket, melyet az Eredeti Teljesítményrészesedés Mutató képletében „X” jelöl, s amely érték 60 és 200 közé esik, legkésőbb az Alap Futamidejének kezdőnapját követő hat Banki Napon belül nyilvánosságra hozta. Ezen érték: 140% 3.2.1 Az Eredeti Fizetési Ígéret és az Eredeti Teljesítményrészesedés Az Alapkezelő az Alap, mint Kibocsátó képviseletében a Eredeti Fizetési Ígéretként a következő, ígéretet tette (a nagy kezdőbetűvel írt fogalmakat az egyértelműség kedvéért az azoknak a jelen módosított Tájéjkoztatóban adott megnevezéssel jelenítjük meg): Az Alap Eredeti Futamidejének Lejárata napján Befektetési Jeggyel rendelkező befektetők (Befektetési Jegy tulajdonosok) részére az Alap Eredeti futamidejének lejárata miatti megszűnésére tekintettel fizetendő, az Alap felosztható vagyonából a Befektetési Jegyre jutó bruttó (esetleges adó, adóelőleg levonása nélküli) összeg el fogja érni a Befektetési Jegy névértéke és az Eredeti Teljesítményrészesedés együttes összegét, ahol az Eredeti Teljesítményrészesedés összege az Eredeti Teljesítményrészesedés Mutató és a Befektetési Jegy névértékének szorzatával egyezik meg.
46
3.2.2 Az Eredeti Többletteljesítmény Mutató Az Eredeti Fizetési Ígéret egyik összetevőjét képező Eredeti Teljesítményrészesedést meghatározó Eredeti Teljesítményrészesedés Mutató alapjául szolgáló Eredeti Többletteljesítmény Mutató a Dow Jones Euro Stoxx Select Dividend 30 Index Kezelési Szabályzat 3.3.2. pontjában meghatározott értéknapi záróértékei közti százalékos változás és a Dow Jones Euro Stoxx 50 Index Kezelési Szabályzat 3.3.2. pontjában meghatározott értéknapi záróértékei közti százalékos változás különbözeteként került meghatározásra. A Dow Jones Euro Stoxx 50 Index az euró övezet 50 legnagyobb kapitalizációjú cégét tömöríti. Az indexet alkotó részvények együttes piaci értéke meghaladja a 2,7 trillió eurót, az összesített átlagos napi forgalom pedig 7-800 millió darab részvényre rúg. A Dow Jones Euro Stoxx Select Dividend 30 Index célja az euró övezet 30 legmagasabb osztalékot fizető vállalata teljesítményének követése. Az indextagok súlya várható osztalékfizetésük mértéke alapján került meghatározásra, az egyes részvények aránya nem haladhatja meg a 15%-ot. 3.2.3 Az Eredeti Többletteljesítmény Mutató számítási módszere Az Eredeti Mögöttes Indexek tekintetében meghatározásra kerülnek az indexek kezdő- és záróértékei az alábbi módszerek szerint: Indexek kezdőértéke: mindkét index esetében az Alap Eredeti Futamidejének kezdőnapját követő negyedik Banki Napra számított indexérték. Indexek záróértéke: mindkét index esetében a 2009. március 20-ára meghatározott indexérték. Amennyiben a fenti napokra az indexek bármelyikének értéke nem kerül meghatározásra, úgy ezen index(ek) tekintetében azon soronkövetkező napra vonatkozó indexérték(ek) veendők figyelembe, amely napra ilyen indexérték(ek) meghatározásra kerültek. Az Eredeti Többletteljesítmény Mutató megegyezik a Dow Jones Euro Stoxx Select Dividend 30 Index kezdő- és záróértéke közti százalékos változás és a Dow Jones Euro Stoxx 50 Index kezdő- és záróértéke közti százalékos változás különbözetével. Az Alap Eredeti Futamideje alatt előfordulhat, hogy a Mögöttes Indexek összetevőinek kereskedését huzamosabb időre felfüggeszthetik, illetve megszüntethetik. Szélsőséges esetben az indexeket alkotó részvények keresekedését végző tőzsdék huzamosabb ideig zárva tarthatnak, illetve véglegesen be is zárhatnak. Ezekben az esetekben az Alapkezelő – a Befektetési Jegy tulajdonosok érdekeinek szem előtt tartásával - az ígért hozam számítására új módszert vezethet be. 3.3 Új Fizetési Ígéret 3.3.1 Az Új Fizetési Ígéret és az Új Teljesítményrészesedés Az Alapkezelő az Alap, mint Kibocsátó képviseletében a következő Új Fizetési Ígéretet teszi: (i) Az Új Hozamfizetési Napokon hozamként kifizetendő összegre vonatkozó ígéret
47
TÁJÉKOZTATÓ
A Tájékoztatóban meghatározott Új Hozamfizetési Napokhoz kapcsolódó Új Megfeleltetési Napokon Befektetési Jeggyel rendelkező tulajdonosok részére az 1. Új Hozamfizetési Napon kifizetésre kerülő Új Rögzített Hozam el fogja érni a 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékre számított 13%-os nominális hozamot, míg a 2., illetve 3. Új Hozamfizetési Napon kifizetésre kerülő hozam el fogja érni az Új Mögöttes Részvénykosár egyes elemei árfolyamának változásától függő Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató értékéből az alábbiak szerint képzett Új Teljesítményrészesedés Mutató és a Befektetési Jegy 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközérték szorzatában meghatározott Új Teljesítményrészesedés értékét. Az Új Teljesítményrészesedés Mutató az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató értékéből (Y) és az Új Participációs Értékből (X) az alábbiak szerint képzett százalékos mutató (Z), ahol (a)
az Új Participációs Érték (X) értéke legalább 60% és legfeljebb 150%, mely tartományon belüli, pontos értéket az Alapkezelő legkésőbb 2009. április 14-től számított hat Banki Napon belül teszi közzé a Forgalmazási Helyeken és az Alap hirdetményi helyein;
(b)
az Új Teljesítményrészesedés Mutató (Z) értéke Az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató (Y) és az Új Participációs Érték (X) szorzatának felel meg.
(ii)A Módosított Futamidő Lejáratkori Kifizetésének összegére vonatkozó ígéret Az Alap Módosított Futamidejének Lejárata napján Befektetési Jeggyel rendelkező befektetők (Befektetési Jegy tulajdonosok) részére az Alap Módosított Futamidő Lejárata miatti megszűnésére tekintettel fizetendő, az Alap felosztható vagyonából a Befektetési Jegyre jutó bruttó (esetleges adó, adóelőleg levonása nélküli) összeg mint Lejáratkori Kifizetés összege el fogja érni a Befektetési Jegy 2009. április 14. napjára számolt egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértékének megfelelő összeget. Felhívjuk a befektetők figyelmét, hogy az Új Fizetési Ígéret teljesítéseként a befektetőket megillető összeget a kifizetéskor hatályos adójogszabályok alapján adófizetési-, adóelőleg-fizetési kötelezettség, s ahhoz kapcsolódóan a kifizetőt adó- vagy adóelőleglevonási kötelezettség terhelheti, melynek következtében a Befektetési Jegy tulajdonos által ténylegesen kézhez kapott összeg nem feltétlenül éri el a jelen pont szerinti Új Fizetési Ígéret szerinti hozam, illetve a Módosított Futamidő Lejáratkori Kifizetése összegét. Az Új Fizetési Ígéret teljesül, ha a Befektetési Jegy tulajdonos részére fizetendő összeg az azt esetlegesen terhelő adók figyelembe vétele nélkül, az adó-, illetve az adóelőleg levonása előtt eléri az Új Fizetési Ígéretnek megfelelő összeget. Kiemelten felhívjuk a befektetők figyelmét arra, hogy az Új Fizetési Ígéret kizárólag az Új Hozamfizetési Napokhoz kapcsolódó Új Megfeleltetési Napokon Befektetési Jeggyel rendelkező befektetőt hozamként megillető összegek és az Alap Módosított Futamidejének Lejárata miatti megszűnésére tekintettel az Alap Módosított Futamidejének Lejárata napján, azaz a Módosított Futamidő végén Befektetési Jeggyel rendelkező befektetőt megillető összeg nagyságára vonatkozik, ennél fogva az nem értelmezhető a Befektetési Jegy tulajdonosát más címen megillető összegre, így a
48
másodlagos forgalmazás során történő Befektetési Jegy értékesítés során elért vételár összegére sem. Előfordulhat, hogy az Alap Módosított Futamideje alatt az Új Mögöttes Részvénykosár összetevőit képező részvények árfolyamának közzétételi módja megváltozik. Szélsőséges esetben a részvények kereskedését végző tőzsdék huzamosabb ideig zárva tarthatnak, illetve véglegesen be is zárhatnak, vagy a tőzsdeindexek számítását huzamosabb időre felfüggeszthetik, illetve megszüntethetik. Előfordulhat továbbá, hogy az Új Mögöttes Részvénykosár összetevőit képező vállalatok üzleti tevékenységében beálló változások hatására egyes vállalatok összeolvadnak, tevékenységük részben vagy egészben megszűnik, ennek következményeként egyes részvények tőzsdei kivezetésére kerül sor. Ezekben az esetekben az Alapkezelő a Befektetési Jegy tulajdonosok érdekeinek szem előtt tartásával az Új Teljesítményrészesedés számítására új módszert vezet be. Az Új Fizetési Ígéreten alapuló fizetési kötelezettség megszűnik, ha annak teljesítését, illetve a teljesítést biztosító befektetési politika megvalósítását az Alapkezelő és a Letétkezelő érdekkörén kívül eső olyan, általuk előre nem látható, elháríthatatlan külső ok akadályozta, amelynek felmerülte a tőlük elvárható gondosság tanúsítása mellett előre nem volt látható és a rendelkezésre álló eszközökkel elhárítható (vis maior). 3.3.2 Az Új Mögöttes Részvénykosár elemei Az Új Mögöttes Részvénykosár egy 20 részvényből álló portfolió, amelynek elemei a következők: 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20
Cégnév Pepsico Inc. Nestle AG Vodafone Group Plc. Exxon Mobil Corp. Total SA Novartis AG Coca-Cola Co. AT&T Inc. Citigroup Inc. Chevron Corp. Verizon Communications Inc. Telefonica SA Wal-Mart Stores Inc. Roche Holding AG Mitsubishi UFJ Financial Group Allianz SE Cisco Systems Inc. E.On AG ENI Spa. France Telecom SA
Iparág Élelmiszeripar Élelmiszeripar Telekommunikáció Olaj- és gázipar Olaj- és gázipar Gyógyszeripar Élelmiszeripar Telekommunikáció Bankszektor Olaj- és gázipar Telekommunikáció Telekommunikáció Kiskereskedelem Gyógyszeripar Bankszektor Biztosítás Telekommunikáció Elektronikai ipar Olaj- és gázipar Telekommunikáció
Az Új Mögöttes Részvénykosár 20 vállalata a Dow Jones Global Titans 50 részvényindex elemeiből válogatott 20 elemű portfolió. A kiválasztott vállalatok a világ legnagyobb vállalatai közé tartoznak, tevékenységi körük iparági szektorok széles körét fedi le. Az Új Mögöttes Részvénykosár összetétele a különböző iparágak és földrajzi régiók közötti megosztáson keresztül a kockázatcsökkentés lehetőségét kínálja a Befektetési Jegy tulajdonosok számára.
49
TÁJÉKOZTATÓ
3.3.3 Az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató számítási módszere Az Új Mögöttes Részvénykosár összetevői tekintetében meghatározásra kerülnek a részvények kezdő- és záróárfolyamai az alábbi módszerek szerint: Részvények kezdőárfolyama: minden egyes részvény 2009. április 16-ára vonatkozóan meghatározott tőzsdei záróárfolyam. Részvények záróárfolyama: a 2. Új Hozamfizetési Naphoz kapcsolódóan minden egyes részvény esetében a 2011. április 5-ére vonatkozóan meghatározott tőzsdei záróárfolyam, a 3. Új Hozamfizetési Naphoz kapcsolódóan minden egyes részvény esetében a 2012. június 25-ére vonatkozóan meghatározott tőzsdei záróárfolyam. Amennyiben a fenti napokra vonatkozóan a részvények közül bármelyiknél nem kerül záróárfolyam meghatározásra, úgy ezen részvény(ek) tekintetében azon soronkövetkező napra vonatkozó záróárfolyam(ok) veendők figyelembe, amely napra ilyen záróárfolyam(ok) meghatározásra kerültek. Az Új Mögöttes Részvénykosár Új Hozam Mutató értékei a 2. és 3. Új Hozamfizetési Napok esetében az Új Mögöttes Részvénykosár elemei értékének változásától függően az alábbiak lehetnek: Az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató értéke 20%, amennyiben az Új Mögöttes Részvénykosár valamennyi elemének záróárfolyama meghaladja kezdőárfolyamának 100%-át. Az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató értéke 15%, amennyiben az Új Mögöttes Részvénykosár valamennyi elemének záróárfolyama meghaladja kezdőárfolyamának 85%-át. Az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató értéke 10%, amennyiben az Új Mögöttes Részvénykosár valamennyi elemének záróárfolyama meghaladja kezdőárfolyamának 70%-át. Az Új Mögöttes Részvénykosár Hozam Mutató értéke 0%, amennyiben az Új Mögöttes Részvénykosár bármelyik elemének záróárfolyama nem éri el kezdőárfolyamának 70%át. 4. A BEFEKTETÉSI JEGYEKHEZ FŰZŐDŐ JOGOK BEMUTATÁSA A Befektetési Jegy tulajdonosa jogosult arra, hogy •
• •
50
Forgalmazási Napon, a forgalmazási órák alatt a Befektetési Jegyei visszaváltási jutalékkal csökkentett nettó eszközértéken való visszaváltására a Forgalmazási Helyek valamelyikén megbízást adjon a Forgalmazónak; a Befektetési Jegy vásárlását/visszaváltását megelőzően tájékoztatást kapjon a vételi/visszaváltási jutalék mértékéről; abban az esetben, ha az Alap Módosított Futamidejének Lejárata napján Befektetési Jeggyel rendelkezik, részesedjék az Alap megszűnése esetén az Alap felosztható vagyonából a Kezelési Szabályzat 8.2 pontjában meghatározottak szerint, megillesse őt a Kezelési Szabályzat 3.3 pontja szerinti Módosított Futamidő Lejáratakori Kifizetés;
•
• • • •
a Befektetési Jegynek az adott befektető számára első alkalommal történő értékesítésekor az Alap Kezelési Szabályzata és rövidített tájékoztatója részére térítésmentesen átadásra kerüljön, az Alap Tájékoztatóját, a legutóbbi éves és féléves jelentését kérésére térítésmentesen rendelkezésre bocsássák; a Tpt-ben meghatározott rendszeres és rendkívüli tájékoztatást kapjon; az Alapkezelő és a Forgalmazó üzletszabályzatát megtekintse; az Alap megszűnése után a megszűnési jelentést megtekintse; továbbá gyakorolja a Tpt-ben meghatározott egyéb jogokat.
5. A BEFEKTETÉSI JEGYEK FOLYAMATOS FORGALMAZÁSA 5.1 A folyamatos forgalmazásra vonatkozó általános szabályok A Befektetési Jegyek folyamatos forgalmazás során való értékesítésével az Alapkezelő a Forgalmazót bízta meg. A Forgalmazó a Befektetési Jegyek értékesítésére ügynököt vehet igénybe. A Forgalmazó az ügynök tevékenységéért a befektetők felé, mint sajátjáért felel. A Befektetési Jegyek forgalmazási árának alapja az egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközérték. A visszaváltásnál figyelembe vett nettó eszközérték megállapítását és a kifizetés napját az Alap Kezelési Szabályzata tartalmazza. Az Alapkezelő – a Forgalmazó útján – az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyekre a Forgalmazási Hely pénztári órái alatt azonnal köteles visszaváltási megbízást elfogadni, figyelemmel azonban az alábbiakra is: A Befektetési Jegyet a Forgalmazó köteles minden Forgalmazási Napon forgalmazni, kivéve a Felügyelet által engedélyezett zárva tartást és a forgalmazás felfüggesztésének esetét. Figyelemmel arra, hogy forgalmazás alatt a vételi és visszaváltási megbízások teljesítése értendő, a Forgalmazó által kötelezően felveendő vételi és visszaváltási megbízások felvételének az Alap Módosított Futamideje alatti utolsó napja az a Forgalmazási Nap, amelyen felvett megbízások – a folyamatos forgalmazás 5.4 - 5.5 pontokban írt rendje szerint – legkésőbb az Alap Módosított Futamideje Lejáratának napján teljesülnek. A folyamatos forgalmazás során a Befektető terhére vételi, illetve visszaváltási jutalék számítható fel, amely - részben vagy egészben - az Alapot, a Forgalmazót vagy az Alapkezelőt illetheti. A jutalék mértékéről a Befektetőt előzetesen tájékoztatni kell. A Befektetési Jegy eladása és visszaváltása, valamint az Alap Módosított Futamidejének Lejárata miatti megszűnésére tekintettel a Befektetési Jegy tulajdonosok között felosztandó összeg kifizetése a Forgalmazó feladata. Az értékesítésért kizárólag a Forgalmazó felel. 5.2 Forgalmazási Helyek A Befektetési Jegyekre a Tájékoztató 3. sz. mellékletében felsorolt Forgalmazási Helyeken adható vételi és visszaváltási megbízás. 5.3 Forgalmazási órák A Befektetési Jegyek forgalmazása az egyes Forgalmazási Helyek forgalmazási órái alatt történik.
51
TÁJÉKOZTATÓ
5.4 A Befektetési Jegyek folyamatos forgalmazási ára A Befektetési Jegyek folyamatos forgalmazása során azok vétele és visszaváltása a Befektetési Jegy egy jegyre jutó nettó eszközértékén történik a Kibocsátási Pénznem ellenében. A nettó eszközérték meghatározásának módját a 7. pont tartalmazza. A Befektetési Jegy vásárlásakor és visszaváltásakor az Árfolyamnap a szerződéskötés napját követő első Tőzsdenap. A teljesítésről a Forgalmazási Hely az Árfolyamnapot követő második Forgalmazási Napon számol el az Ügyféllel. A Forgalmazási Hely a Befektetési Jegyek vételekor és visszaváltásakor a mindenkor hatályos Hirdetményében meghatározott jutalékokat és díjakat számítja fel az Ügyféllel szemben. A Befektetési Jegyek folyamatos forgalmazásának megkezdését követően a 2009. március 20. – 2009. április 10. közti időszakban a Tájékoztató 3. sz. mellékletében felsorolt Forgalmazási Helyeken a vételi és visszaváltási tranzakciók végrehajtása esetén vételi és visszaváltási jutalék nem kerül felszámításra. 2009. április 10. napját követően a Tájékoztató 3. sz. mellékletében felsorolt Forgalmazási Helyeken végrehajtott tranzakciók esetén a vételi jutalék mértéke a vételár 0,6%-a, de minimum 1.000 Ft, a visszaváltási jutalék mértéke a visszaváltási ár 1%-a, de minimum 2.000 Ft. A vételi jutalékot a Befektetési Jegyek vételárával együtt kell megfizetni. A visszaváltási jutalékot a Forgalmazási Hely a Befektetési Jegyek ellenértékéből vonja le. 5.5
A vásárlás és visszaváltás módja A Befektetési Jegyek személyesen vagy képviselő útján, vagy egyéb, a Forgalmazóval kötött szerződés keretében meghatározott módon vásárolhatóak meg és válthatóak vissza a Forgalmazási Helyeken, az ellenérték Kibocsátási Pénznemben történő teljesítése mellett. Bármely, az értékesítésben részt vevő, azaz Forgalmazási Helynek minősülő, a Forgalmazóhoz tartozó fiókban visszaváltható a másik Forgalmazóhoz tartozó, szintén Forgalmazási Helynek minősülő fiókban vezetett értékpapírszámlán lévő befektetési jegy is.
5.5.1 Megbízások típusai az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek esetében Vételi megbízás A megbízási szerződésben a Befektetési Jegy vásárlásra szánt összeg kerül rögzítésre. A vételi jutalékkal növelt vételár megfizetése az 5.5.2. pontban foglaltak szerint történhet. A Forgalmazó az Árfolyamnapot követő második Forgalmazási Napon jóváír az Ügyfél számláján annyi darab Befektetési Jegyet, amennyi a vételár és az Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközérték hányadosának egész része, feltéve, hogy a vételár vételi jutalékkal megnövelt összege az Ügyfél bankszámláján rendelkezésre áll. Visszaváltás a tervezett visszaváltási ár megjelölésével A megbízási szerződésben a tervezett visszaváltási ár kerül rögzítésre. A megbízás A megbízási szerződésben a tervezett visszaváltási ár kerül rögzítésre. A megbízás napján a Forgalmazó előlegként kifizeti a tervezett visszaváltási ár visszaváltási jutalékkal és amennyiben az ügylet során kamatadó fizetési kötelezettség keletkezik – a megbízás napján ismert utolsó egy jegyre jutó nettó eszközérték felhasználásával becsült kamatadó 52
előleggel csökkentett összegét az Ügyfél részére és zárolja az Ügyfél értékpapírszámláján az alábbi mennyiségű Befektetési Jegyet: a tervezett visszaváltási ár osztva a megbízás napján ismert utolsó érvényes egy jegyre jutó nettó eszközérték 70 %-ával. Az Árfolyamnapot követő második Forgalmazási Napon a Forgalmazó a zárolást feloldja és az Ügyfél értékpapírszámláját megterheli a tervezett visszaváltási ár és az Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközérték hányadosa egész részének megfelelő mennyiségű Befektetési Jeggyel. Ha az előbb meghatározott mennyiségű Befektetési Jegy az Ügyfél értékpapírszámláján nem áll rendelkezésre, akkor a Forgalmazó a megbízást az értékpapírszámlán lévő szabad mennyiség erejéig teljesíti és az Ügyfél köteles a részére kifizetett előlegnek a teljesített mennyiség Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközértéken számított ellenértékével csökkentett és a visszaváltási jutalékkal megnövelt összegét (a továbbiakban visszajáró előleg) visszafizetni a Forgalmazási Hely részére. A megbízást a Forgalmazó csak akkora összeg erejéig fogadja el, amekkora összeghez megkívánt zárolandó mennyiség az Ügyfél értékpapírszámláján szabadon rendelkezésre áll az Alapra kibocsátott Befektetési Jegyből, azaz legfeljebb az értékpapírszámlán szabadon rendelkezésre álló Befektetési Jegyek megbízás napján ismert utolsó egy jegyre jutó nettó eszközértékén számított értékének 70%-a erejéig. Az Árfolyamnapot követő második Forgalmazási Napon az Ügyfél bankszámláján elszámolásra kerül a megfizetett kamatadó előleg és az Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközérték felhasználásával számított tényleges kamatadó fizetési kötelezettség összege közötti különbözet, valamint a tervezett visszaváltási ár és az Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközérték felhasználásával számított tényleges visszaváltási ár közötti különbözet. Visszaváltás a darabszám megjelölésével A megbízási szerződésben a visszaváltani kívánt Befektetési Jegyek darabszáma kerül rögzítésre. A Forgalmazó a megbízás napján zárolja az Ügyfél értékpapírszámláján a visszaváltandó Befektetési Jegyek mennyiségét, majd az Árfolyamnapot követő második Forgalmazási Napon a zárolást feloldva megterheli az Ügyfél értékpapírszámláját a visszaváltott Befektetési Jegyek mennyiségével és a bankszámla javára történő jóváírással teljesíti az Ügyfél részére azok Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközértéken számított ellenértékének visszaváltási jutalékkal és – amennyiben az ügylet során kamatadó fizetési kötelezettség keletkezik – kamatadóval csökkentett összegét. Visszaforgatás Ha az Ügyfél a számláján lévő Befektetési Jegyek visszaforgatását (visszaváltás és ugyanazon mennyiség azonnali visszavásárlása) kívánja végrehajtani, akkor nincs szükség előzetes megbízásra, hanem a Forgalmazó megbízásadáskor ismert utolsó egy jegyre jutó nettó eszközértéken azonnal teljesíti a visszaváltást és a vételt. A Befektetési Jegyek visszaváltási jutaléka és – amennyiben a visszaváltási ügylet során kamatadó fizetési kötelezettség keletkezik – a kamatadó fizetési kötelezettség összege a megbízásadáskor terhelésre kerül az Ügyfél Kibocsátási Pénznemben vezetett bankszámláján. A Befektetési Jegyek folyamatos forgalmazásának megkezdésekor a visszaforgatási ügylet díja 2.000 Ft. Átcsoportosítás Átcsoportosítási ügyletnek számít, amennyiben az Ügyfél az Alapkezelő által kezelt egyik alap befektetési jegyeinek visszaváltásával egyidejűleg az Alapkezelő által kezelt másik alap befektetési jegyeinek vételére szóló megbízást ad, oly módon, hogy a 53
TÁJÉKOZTATÓ
vásárlásra fordított bruttó (vételi jutalék levonása előtti) összeg megegyezik a visszaváltásból származó nettó (visszaváltási jutalék levonása utáni) összeggel. A Befektetési Jegyek folyamatos forgalmazásának megkezdésekor az átcsoportosítási ügylet díja az átcsoportosítani kívánt összeg 1%-a, de minimum 2.000 Ft. Példa a tervezett visszaváltási ár megjelölésével adott visszaváltási megbízásra Tegyük fel, hogy a befektetési jegy árfolyama hétfőn 2 Ft/db volt. Befektető értékpapírszámláján kedden 1.000.000 db befektetési jegy volt, amelyből 450.000 Ft értékű befektetési jegyre visszaváltási megbízást adott. Befektető a 450.000 Ft tervezett visszaváltási ár és az 1.200 Ft visszaváltási jutalék, valamint a becsült kamatadó előleg különbözetét azonnal kézhez kapta, az értékpapírszámláján pedig zárolásra került 450.000 / (2 * 70%) = 321.429 db befektetési jegy. A letétkezelő a szerda délután 17 órától, csütörtök 18 óráig terjedő időszakban kiszámította a befektetési jegyek szerdai árfolyamát (Árfolyamnap), amely 2,02 Ft/db lett. A Forgalmazó pénteken –az elszámolás napján- feloldotta Befektető számláján a 321.429 db befektetési jegyet a zárolás alól és megterhelte Befektető értékpapírszámláját 450.000 / 2,02 = 222.772 db befektetési jeggyel. Befektető értékpapírszámláján ezután 777.228 db befektetési jegy maradt. Befektető kedden legfeljebb 1.000.000 * 2 * 70% = 1.400.000 Ft-ra adhatott volna e módozat szerinti visszaváltási megbízást, mert nagyobb összeg esetén már nem állt volna rendelkezésre értékpapírszámláján a zárolandó mennyiségű befektetési jegy. 5.5.2 Fizetési módozatok Vásárláskor az ellenérték megfizetése az Ügyfél Kibocsátási Pénznemben vezetett bankszámláján történő fedezet biztosítással történik. Az Ügyfél részére jóváírandó Befektetési Jegyek darabszáma megegyezik a vételi jutalékkal csökkentett fedezeti összeg és az Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközérték hányadosának egész részével. Visszaváltáskor a Befektetési Jegyek visszaváltási jutalékkal és a megbízás napján ismert utolsó egy jegyre jutó nettó eszközérték felhasználásával becsült kamatadó előleggel csökkentett ellenértékének jóváírása az adás-vételi szerződés megkötése napján, a megfizetett kamatadó előleg és az Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközérték felhasználásával számított tényleges kamatadó fizetési kötelezettség összege közötti különbözet, valamint a tervezett visszaváltási ár és az Árfolyamnapi egy jegyre jutó nettó eszközérték felhasználásával számított tényleges visszaváltási ár közötti különbözet elszámolása pedig az Árfolyamnapot követő második Forgalmazási Napon az Ügyfélnek a Forgalmazónál Kibocsátási Pénznemben vezetett bankszámlája javára történik, kivéve az 5.5.1. pont szerint a „darabszám Megjelölésével adott visszaváltási megbízást”, amely esetben az ellenérték jóváírása az Árfolyamnapot követő második Forgalmazási Napon történik. 5.6 Értékpapírszámla-vezetés A megvásárolt Befektetési Jegyeket a Forgalmazó az Ügyfél nála vezetett értékpapírszámláján írja jóvá. Lejáratkor a Forgalmazó csak az Ügyfél nála vezetett értékpapírszámláján lévő Befektetési Jegyeket váltja vissza. A Befektetési Jegyek dematerializált formában – azaz számítógépes jelként - kerülnek előállításra, ezért nem nyomtathatók ki.
54
A Tpt. az alábbiak szerint rendelkezik az értékpapír-számláról: 140. § (1) Az értékpapír-tulajdonos részére értékpapírszámlát a befektetési vállalkozás és a hitelintézet, a 335/A. § (1) bekezdésében meghatározott személyek tulajdonában álló értékpapírról értékpapírszámlát a központi értéktár vezet (a továbbiakban együtt: számlavezető). (2) Az értékpapírszámla értékpapír-számlaszerződéssel jön létre. Értékpapírszámlaszerződéssel a számlavezető kötelezettséget vállal arra, hogy a vele szerződő fél (számlatulajdonos) tulajdonában álló értékpapírt a számlavezetőnél megnyitott értékpapírszámlán nyilvántartja és kezeli, a számlatulajdonos szabályszerű rendelkezését teljesíti, valamint a számlán történt jóváírásról, terhelésről és a számla egyenlegéről a számlatulajdonost értesíti. 141. § (1) Az értékpapírszámla tartalmazza a) a számla számát és elnevezését, b) a számlatulajdonos azonosítására külön jogszabályban előírt adatokat, c) az értékpapír kódját (ISIN azonosító), megnevezését és mennyiségét, továbbá d) az értékpapír zárolására való utalást. (2) Nem alkalmazható a számlatulajdonos megnevezéseként szám (számcsoport), jelige vagy bármely más, a számlatulajdonos személyének elfedésére alkalmas utalás. A Forgalmazási Hely az értékpapírszámla-vezetési szolgáltatásért a Forgalmazó mindenkor hatályos hirdetményében meghatározott díjakat számítja fel. 5.7 A Befektetési Jegyek folyamatos forgalmazásának felfüggesztése az Alapkezelő által A Befektetési Jegy folyamatos forgalmazását az Alapkezelő kizárólag elháríthatatlan külső ok miatt, a befektetők érdekében, az alábbi rendkívüli esetekben, a Felügyelet haladéktalan tájékoztatása mellett felfüggesztheti, ha a) az Alap nettó eszközértéke nem állapítható meg, így különösen, ha az Alap saját tőkéje több mint tíz százalékára vonatkozóan az adott értékpapírok forgalmát felfüggesztik, vagy b) a forgalmazás technikai feltételei legalább a Forgalmazási Helyek felén nem adottak. A forgalmazást a kiváltó ok megszűnésével vagy a Felügyelet felhívására haladéktalanul folytatni kell. A Befektetési Jegyek folyamatos forgalmazását fel lehet függeszteni, ha az Alap megszüntetését, illetve beolvadását jóváhagyó felügyeleti engedély ezt tartalmazza. A Felügyelet meghatározott időre, de legfeljebb 180 napra felfüggesztheti a befektetési jegy folyamatos forgalmazását, ha az Alapkezelő nem tesz eleget a tájékoztatási kötelezettségének vagy ha azt a befektetők érdekeinek védelme egyébként szükségessé teszi.
55
TÁJÉKOZTATÓ
6. AZ ALAPOT TERHELŐ DÍJAK ÉS KÖLTSÉGEK, AZOK ELSZÁMOLÁSA 6.1 Az Alap létrehozatalával kapcsolatos költségek Az Alap létrehozásával kapcsolatos költségeket az Alapkezelő viseli, azok nem terhelik az Alapot. 6.2 Az Alap működése során felmerülő költségek 6.2.1 Az Alapkezelőnek fizetendő díj Folyamatosan felszámított díj: Az Alapkezelő a Tájékoztató 6.7 pontjában meghatározott tevékenységek ellátásáért és a lent felsorolt közvetített szolgáltatásokért az Alap nettó eszközértékének évente legfeljebb 2,5%-át számolja fel az Alappal szemben alapkezelési díj címén. Az alapkezelési díj az alább felsorolt közvetített szolgáltatások költségeit már tartalmazza, ezért azok közvetlenül nem terhelhetők az Alapra: • letétkezelés (kivéve a 6.2.3 pontban foglalt költségeket, amelyek az Alapot közvetlenül terhelik); • könyvvizsgálat; • az Alap, illetve az Alap által kibocsátott Befektetési Jegyek reklámozása, a befektetők tájékoztatása; • a forgalmazási díj. Az alapkezelési díj –utolsó nettó eszközértékre vetített- időarányos része naponta kerül felszámításra, kifizetése a tárgyhónapot követő első naptól esedékes. Az Alapkezelő alapkezelési díjat nem terhelhet az Alapra, ha az Alap átlagos saját tőkéje legalább három hónapon keresztül nem érte el az indulásakor érvényes törvényi minimum ötven százalékát, mindaddig, ameddig az utolsó három hónapra számított átlagos saját tőke ismételten el nem éri az indulásakor érvényes törvényi minimum ötven százalékát. A mentes időszakban felmerülő alapkezelési díj utólagosan sem terhelhető az Alapra. 6.2.2 Az Alappal kapcsolatos értékpapír-felügyeleti díjak Az Alap a Felügyelet részére a vonatkozó jogszabályok szerinti változó felügyeleti díjat köteles megfizetni. A változó felügyeleti díj a Tájékoztató készítésekor évente az Alap átlagos nettó eszközértékének 0,25 ezreléke, melyet a tárgynegyedévet követő hónap utolsó napjáig utal át a Felügyelet számlájára. 6.2.3 Az Alap vagyonának befektetésével kapcsolatos költségek Az Alap ügyletei kapcsán felmerülő, a befektetési szolgáltatóknak, ügynököknek, illetve a letétkezelőnek fizetett költségek, díjak és jutalékok, elszámolóházak által felszámított költségek, valamint a bankköltségek az Alapot terhelik. Szintén az Alapot terhelik az Alap nevében felvett hitelek után fizetendő hiteldíjak és egyéb bankköltségek.
56
6.2.4 Az Alapot terhelő egyéb költségek és kiadások Az Alapot terheli minden egyéb kiadás és költség – a 6.2.1. pontban felsorolt, az Alapot nem terhelő tételek kivételével -, amelyek az Alap kezelésével és befektetéseivel kapcsolatban merülnek fel, beleértve az adókat, valamint a jogerős bírósági/hatósági határozat alapján az Alapot terhelő fizetési kötelezettségeket is, az eljárási költségekkel és az eljárással kapcsolatban felmerülő minden egyéb kiadással és költséggel együtt; továbbá egyéb, az Alappal szembeni vagy az Alap általi esetleges igényérvényesítés költségeit is. 7.
AZ ALAP NETTÓ ESZKÖZÉRTÉKÉNEK KISZÁMÍTÁSÁRA ÉS A SZÁMÍTÁSI HIBÁRA VONATKOZÓ SZABÁLYOK
Az Alap nettó eszközértékét a Letétkezelő határozza meg. Az Alap nettó eszközértékét az Alap eszközeire vonatkozó lehető legfrissebb piaci árfolyam-információk alapján kell meghatározni. Az Alap nettó eszközértékét és az egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközértéket minden Forgalmazási Napra vonatkozóan meg kell állapítani és a megállapítást követő két Forgalmazási Napon belül közzé kell tenni, valamint a Forgalmazási Helyeken a befektetők számára hozzáférhetővé kell tenni. Az Alapkezelő köteles minden, az Alap nettó eszközértékének megállapításához szükséges dokumentumot minden Forgalmazási Napra vontakozóan megküldeni a Letétkezelőnek. Azon befektetési eszközök esetében, amelyekre per folyik, illetve amelyekre harmadik fél számára jogot biztosító jog került bejegyzésre, az értékeléskor felhasznált módszert illetve információkat dokumentálni kell. A befektetési Alap nettó eszközértéke számításában bekövetkezett hiba esetén a hibás nettó eszközértéket a hiba feltárását követő legközelebbi nettó eszközérték megállapításkor a hiba bekövetkezésének időpontjára visszamenőleges hatállyal javítani kell. A javítás során a hibás nettó eszközértéket a helyes értékre kell módosítani minden olyan napra vonatkozóan, amelyen nettó eszközérték kiszámítására került sor, s amelyet a feltárt hiba érintett. Ha hibás nettó eszközértéken befektetési jegy forgalmazására került sor, a hibás és a helyes nettó eszközérték szerint számított forgalmazási ár közötti különbséget a befektetővel legfeljebb harminc napon belül el kell számolni, kivéve ha a) a hibás nettó eszközérték számítás miatt előállt, egy befektetési jegyre vonatkozó forgalmazási ár különbség mértéke nem éri el a helyes nettó eszközértéken egy befektetési jegyre számított forgalmazási ár egy ezrelékét, b) a hibás és a helyes nettó eszközértéken számított forgalmazási ár különbségből származó elszámolási kötelezettség összegszerűen nem haladja meg befektetőnként az ezer forintot. c) a nettó eszközérték számításában feltárt hiba javítása eredményeképpen a befektetési jegy forgalmazási árában keletkező különbségből adódó elszámolási kötelezettség kapcsán a befektetőt terhelő visszatérítési kötelezettség mértéke nem éri el a fenti a) pontban meghatározott mértéket vagy nem haladja meg a fenti b) pontban meghatározott mértéket. 7.1 Általános szabályok A ‘T’. napi árfolyamot adó nettó eszközértéket a Letétkezelő a számítás alábbi táblázat szerinti időszakában, a 7.2. pontban meghatározott piaci árfolyam- és hozamadatok és értékelési szabályok alapján, a Kibocsátási Pénznemben kifejezve határozza meg, és azt legkésőbb az ‘M’ napot követő második Banki Napon közzéteszi a 13.3 pontban megjelölt hirdetményi helyeken. A nettó eszközértéket minden Tőzsdenapra meg kell állapítani. Ha a befektetési eszközt több tőzsdén jegyzik, a Letétkezelő jogosult eldönteni, hogy melyik tőzsdén kialakult árat kell figyelembe venni. A 7.2. pont szerinti
57
TÁJÉKOZTATÓ
értékeléshez a BLOOMBERG, illetve a REUTERS képernyőin vagy más megbízható adatszolgáltató (Telerate, Datastream, Wall Street Journal, Financial Times, Handelsblatt, stb.) által közzétett árfolyamadatokat kell felhasználni. Az Alap nettó eszközértéke egyenlő az Alap tárcájában szereplő eszközök 'M' napi nyitó állománya 7.2 pontban meghatározott módon számított értékével, csökkentve az Alapot terhelő, a 7.3 pont szerinti kötelezettségekkel. Az egy Befektetési Jegyre jutó nettó eszközérték megegyezik az Alap nettó eszközértéke és a forgalomban lévő Befektetési Jegyek 'M' napi nyitó darabszámának hányadosával. Amennyiben valamilyen okból kifolyólag a nettó eszközérték nem állapítható meg, úgy az időben legutoljára megállapított érték kerül közzétételre, illetve közlésre a nettó eszközérték kiszámítását akadályozó körülmények illetve tények részletezésével együtt. Alap
T napi nettó eszközérték meghatározásához felhasznált piaci árfolyamok napja (’M’) T nap
OTP
Csúcsvállala tok
T napi nettó Befektetési Jegyre vonatkozó eszközérték ügylet kötésének napja, amely meghatározásának a T napi árfolyamon kerül időszaka elszámolásra T nap 17 óra és T+1 T napot megelőző Forgalmazási nap 18 óra közötti Nap időszak
Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap
7.2 Az Alap eszközeinek értékelése a) Az Alap nettó eszközértékének számításakor a folyószámla M napi egyenlegét a T napig számított felhalmozott kamatokkal növelve vesszük figyelembe. Amennyiben a kamatperiódus végén a számított időarányos kamat és a jóváírt kamat között különbség mutatkozik, a kamatkülönbség a jóváírás napi nettó eszközértékben kerül elismerésre. b) A lekötött betétek értékét a nettó eszközérték kiszámításakor a T napi időarányos kamatokkal megnövelt összegben kell figyelembe venni. Az éven túli fix kamatozású lekötött betétek T napi eszközértékét a betétek lejáratkor esedékes összegének, illetve kamatainak az M napi másodlagos piaci állampapír, illetve swap piaci hozamgörbéből származó hozamszintek - az elsődleges forgalmazók állampapírpiaci árjegyzésének átlaghozamai, illetve a REUTERS/BLOOMBERG képernyőin megjelenített állampapír és swap piaci hozamszintek - felhasználásával M napra meghatározott jelenértékeként kell kiszámítani. Amennyiben a kamatperiódus végén a számított időarányos kamat és a jóváírt kamat között különbség mutatkozik, a kamatkülönbség a jóváírás napi nettó eszközértékben kerül elismerésre. c) A három hónapnál hosszabb hátralévő futamidejű fix kamatozású magyar államkötvények és diszkont kincstárjegyek az M napi elsődleges forgalmazói árjegyzés keretében az Államadósság Kezelő Központ által legutóbb megjelentetett legjobb vételi és eladási hozam középértéke alapján T napra számított bruttó árfolyamon kerülnek értékelésre. Amennyiben a fix kamatozású államkötvényre vagy diszkont kincstárjegyre M napon az elsődleges forgalmazók nem jegyeznek árfolyamot, akkor ezen értékpapírok a legutolsó
58
elsődleges forgalmazói árjegyzés keretében megjelentetett legjobb vételi és eladási hozam középértéke alapján T napra számított bruttó árfolyamon kerülnek értékelésre. Amennyiben az elsődleges forgalmazók még nem jegyeztek árat az adott állampapírra, akkor az a beszerzéskori hozammal T napra számított bruttó árfolyamon kerül értékelésre. d) A három hónapnál hosszabb hátralévő futamidejű változó kamatozású magyar államkötvények az M napi elsődleges forgalmazói árjegyzés keretében megjelentetett legjobb vételi és eladási nettó ár középértéke és a T napig megszolgált időarányos kamat összegeként kerülnek értékelésre. Amennyiben a változó kamatozású államkötvényre M napon az elsődleges forgalmazók árat nem jegyeznek, akkor ezen értékpapírok a legutolsó elsődleges forgalmazói árjegyzés keretében megjelentetett legjobb vételi és eladási nettó ár és a T napig megszolgált felhalmozott kamat összegeként kerülnek értékelésre. Amennyiben elsődleges árjegyzők még nem jegyeztek árat az adott állampapírra, akkor az a T napig megszolgált kamattal növelt nettó beszerzési áron kerül értékelésre. e) A Magyar Nemzeti Bank által kibocsátott, három hónapnál hosszabb hátralévő futamidejű kötvények és diszkontjegyek, publikusan hozzáférhető M napi záró ár hiányában, az ÁKK M napi referenciahozamaiból, a hátralévő futamidő alapján lineárisan számított hozammal T napra számított bruttó árfolyamon kerülnek értékelésre. f) A három hónapos vagy annál rövidebb hátralévő futamidejű hazai állampapírok, valamint a három hónapos vagy annál rövidebb hátralévő futamidejű, Magyar Nemzeti Bank által kibocsátott kötvények és diszkontjegyek esetében a T napi bruttó árfolyam az ÁKK M napi 3 hónapos referenciahozama alapján számított bruttó árfolyamon kerülnek értékelésre. A három hónapnál rövidebb futamidejű kötvények esetében szükség esetén az ÁKK referenciahozamot kötvényegyenértékes hozamra át kell számítani. g) Pénzintézet, gazdálkodó szervezet, magyarországi helyi önkormányzat által nyilvánosan forgalomba hozott fix kamatozású kötvény típusú eszközök, illetve jelzáloglevelek piaci értékének meghatározása az M nap délutáni árjegyzés (a Bloomberg, illetve a Reuters képernyőin vagy más megbízható adatszolgáltató által közzétett árfolyamadatok) nettó vételi és eladási árának középértékéből T napra számított bruttó értéken történik. Amennyiben az adott napon nem volt árjegyzés, akkor az értékelés a legutolsó árjegyzés nettó vételi és eladási árának középértékéből T napra számított bruttó értéken történik. Amennyiben elsődleges árjegyzők még nem jegyeztek árat az adott kötvényre, akkor az értékelés tőzsdére bevezetett értékpapír esetén az utolsó tőzsdei üzletkötéshez tartozó árfolyam alapján T napra számított bruttó árfolyamon, tőzsdére be nem vezetett kötvény esetében pedig a beszerzéskori hozammal T napra számított bruttó értéken történik. h) Pénzintézet, gazdálkodó szervezet, magyarországi helyi önkormányzat által nyilvánosan forgalomba hozott változó kamatozású kötvények, illetve jelzáloglevelek piaci értékének meghatározása az M nap délutáni árjegyzés nettó vételi és eladási árának középértékén plusz a T napig megszolgált felhalmozott kamat összegén történik. Amennyiben az adott napon nem volt árjegyzés, akkor az értékelés a legutolsó nettó vételi és eladási ár középértékén plusz a T napig megszolgált felhalmozott kamat összegén történik. Amennyiben elsődleges árjegyzők még nem jegyeztek árat az adott kötvényre, akkor az értékelés tőzsdére bevezetett értékpapír esetén az utolsó tőzsdei kötéshez tartozó nettó árfolyam és a T napig megszolgált felhalmozott kamat összegén,
59
TÁJÉKOZTATÓ
tőzsdére be nem vezetett kötvény esetén pedig a beszerzéskori nettó érték plusz a T napig megszolgált felhalmozott kamat összegén történik. i) Zártkörű forgalombahozatal során értékesített fix kamatozású kötvények és jelzáloglevelek 3 árjegyző által jegyzett M napi legjobb vételi és eladási hozam középértékei átlaga alapján T napra számított bruttó árfolyamon, ennek hiányában a beszerzéskori hozammal T napra számított bruttó árfolyamon kerülnek értékelésre. Amennyiben az adott kötvény vagy jelzáloglevél beszerzéskori hozammal számított bruttó értéke a hozzá legközelebbi lejáratú likvid állampapír M napi piaci hozama és az adott típusú (névleges kamatban, futamidőben hozzá leginkább hasonló) kötvény legfrissebb – azaz a legutolsó elsődleges kibocsátáson kialakult - hozamfelára (spread) alapján T napra számított bruttó értéktől 0,5%-kal felfelé eltér, akkor kötelező az adott eszköz piaci átértékelése a hozzá legközelebbi lejáratú likvid állampapír M napi piaci hozama és az adott típusú kötvény legfrissebb hozamfelára (spread) alapján. j) Zártkörű forgalombahozatal során értékesített változó kamatozású kötvények és jelzáloglevelek 3 árjegyző által jegyzett M napi legjobb vételi és eladási ár és a T napig megszolgált felhalmozott kamat összegén, ennek hiányában a beszerzéskori nettó ár és a T napig megszolgált felhalmozott kamat összegeként kerülnek értékelésre. k) A Budapesti Értéktőzsdére bevezetett részvények az M napi záróárfolyamon kerülnek értékelésre. Tőzsdei bevezetés esetén amennyiben egy adott részvényre nem született még tőzsdei kötés, a részvény beszerzési értéken kerül értékelésre. Külföldi részvények és ETF-ek az M napi záróárfolyamon, kerülnek értékelésre. Külföldi részvények és ETF-ek árazása az adott részvény kereskedése tekintetében leglikvidebb részvénypiacon vagy a részvény illetve ETF vezető piacán kialakult árak alapján történik, a Letétkezelő dokumentált döntése alapján. Tőzsdei bevezetés esetén amennyiben egy adott részvényre illetve ETF-re nem született még tőzsdei kötés, a részvény illetve ETF beszerzési értéken kerül értékelésre. A tőzsdére be nem vezetett részvény esetében a BÉT hivatalos lapjában közzétett, a tőzsdén kívüli kereskedelem szerinti legutolsó forgalommal súlyozott átlagárfolyam alapján kell meghatározni az eszköz értékelési árfolyamát, ha az nem régebbi 10 napnál. Ha ez a módszer nem alkalmazható, akkor függetlenül annak régiségétől, az utolsó tőzsdén kívüli árfolyam, illetve a beszerzési ár közül az alacsonyabbat kell figyelembe venni. l) Amennyiben a Letétkezelő úgy ítéli meg, hogy az értékpapírok likvidációs árfolyama alacsonyabb, mint a c)-k) pontok szerint kiszámított árfolyam, úgy az általa meghatározott likvidációs árfolyamot tekinti a nettó eszközérték számításakor irányadónak. A likvidációs árfolyam meghatározása magyar állampapírok esetében az Államadósság Kezelő Központ elsődleges forgalmazói rendszerének tagjai által a másodlagos piaci árfolyamjegyzés során közzétett legjobb vételi árfolyam alapján, egyéb értékpapíroknál a REUTERS/BLOOMBERG képernyőin megjelenített árfolyam alapján, mindezek hiányában a forgalmazó(k)tól egyedileg bekért árjegyzés, illetve a tőzsdén jegyzett értékpapírok esetében a tőzsdei árfolyam alapján történhet. m) Az olyan külföldi hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok esetében, amelyeknek folyamatos (időben megszakítás nélküli) a kereskedése és emiatt záróáruk egyértelműen
60
nem határozható meg, a Letétkezelő dokumentált döntése alapján valamely nagy nemzetközi hírügynökség (Bloomberg, Reuters, stb.) adatbázisába bekerülő M napi nettó záróárak T napig felhalmozott kamattal korrigált értékei alkalmazandók. n) Az óvadéki repó ügyletek értékelésekor a prompt és a határidős oldalt egyidejűleg kell figyelembe venni az alábbiak szerint: prompt vétel - határidős eladás: a megvásárolt értékpapírt nem szabad beállítani a készletbe; ehelyett a megvásárolt értékpapír vételi árát és az eladási és a vételi ár közötti különbözet T napi időarányos részét kell követelésként beállítani,. prompt eladás - határidős vétel: az eladott értékpapírt piaci értéken továbbra is szerepeltetni kell a nettó eszközértékben, továbbá kötelezettségként be kell állítani az eladási árat, valamint a vételi és az eladási ár különbözetének T napi időarányos részét. o) A szállításos repó ügyletek értékelésekor a prompt és a határidős oldalt egyidejűleg kell figyelembe venni az alábbiak szerint: prompt vétel - határidős eladás: a megvásárolt értékpapírt piaci értéken kell szerepeltetni a nettó eszközértékben és követelésként be kell állítani a vételi ár plusz az eladási és a vételi ár közötti különbözet T napi időarányos része mínusz a megvásárolt értékpapír T napi piaci értéke eredményét. prompt eladás - határidős vétel: a készletből ki kell venni az eladott értékpapírt; és kötelezettségként be kell állítani az eladási ár plusz a vételi és az eladási ár különbözetének T napi időarányos része mínusz az eladott értékpapír T napi piaci értéke eredményét. p) A vásárolt opció értéke a nettó eszközértéket növeli, az eladott opció értéke pedig azt csökkenti. Az opció értékének az opció M napi, az opcióra árjegyzést nyújtó értékpapír forgalmazók által jegyzett vételi és eladási árából számított középárfolyamot, illetve amennyiben az árjegyzés M-2 értékelési napnál korábbi napra vonatkozik, úgy pedig az alábbiakat kell tekinteni: Európai (időpont) opció esetén: vételi (call) opció és eladási (put) opció: a Black-Scholes formula alapján M napra számított érték Amerikai (időtartam) opció esetén: vételi (call) opció: az M napi prompt árfolyam mínusz a kötési ár, ha az eredmény pozitív, különben nulla. eladási (put) opció: a kötési ár mínusz az M napi prompt árfolyam, ha az eredmény pozitív, különben nulla. q) Csereügyletek értéke megegyezik az azt alkotó elemi ügyletek értéke összegével. Az elemi ügyletek jelenértékének kiszámításához az elemi ügylet hátralévő futamidejéhez legközelebb eső két bankközi kamat napokkal súlyozott átlagának megfelelő, vagy - 1 évnél hosszabb instrumentum esetén - nagy nemzetközi hírügynökségek által közzétett kamatswap görbe, illetve az ÁKK által közzétett referenciahozamokból kalkulált zéró kupon görbe pontjai napokkal súlyozott átlagának megfelelő diszkontrátát kell alkalmazni.
61
TÁJÉKOZTATÓ
r) A tőzsdei határidős ügyletek M napi eredménye az M napi és M-1 napi legutolsó elszámolóár felhasználásával kerül meghatározásra. Amennyiben az M napi elszámolóár nem áll rendelkezésre, az ügyletek eredményének megállapítása a nettó eszközérték számítás időpontjában rendelkezésre álló M napi legutolsó tőzsdei ár alapján történik. s) A tőzsdén kívüli deviza határidős ügyletek az M napi azonnali árfolyam és az érintett devizákban jegyzett bankközi kamatok alapján számított határidős árfolyamon kerülnek értékelésre. A számításban használandó kamatok a határidős kötés hátralévő futamidejéhez legközelebbi két lejárata szerinti bankközi kamatok napokkal súlyozott átlagaként számolandóak. t) A forward vételi megállapodás T napi piaci értéke a mögöttes instrumentum (alaptermék) M napi – a határidős ügylet teljesítéséig várható pénzáramlások jelenértékével csökkentett – piaci értékének és a forward megállapodásban szereplő vételi árfolyam T napra vonatkozó jelenértékének a különbségével egyezik meg. A forward eladási megállapodás T napi piaci értéke a forward megállapodásban szereplő eladási árfolyam T napra vonatkozó jelenértékének és a mögöttes instrumentum (alaptermék) M napi – a határidős ügylet teljesítéséig várható pénzáramlások jelenértékével csökkentett – piaci értékének a különbségével egyezik meg. A jelenérték számítás során a várható pénzáramlások hátralévő futamidejéhez legközelebb eső két bankközi kamat napokkal súlyozott átlagának megfelelő, vagy - 1 évnél hosszabb instrumentum esetén - nagy nemzetközi hírügynökségek által közzétett kamatswap görbe, illetve az ÁKK által közzétett referenciahozamokból kalkulált zéró kupon görbe pontjai napokkal súlyozott átlagának megfelelő diszkontrátát kell alkalmazni. u) A követeléseket a befektetési alapokra vonatkozó számviteli jogszabályoknak megfelelően kell elszámolni. Ha az Alap valamely követelését a Letétkezelő kétesnek ítéli meg, akkor e tény megjelölésével a várható veszteségek összegével csökkenti a nettó eszközértéket. A nettó eszközérték 1 ezrelékét meghaladó pénzkövetelések összegét T napra diszkontálni kell. v) A kölcsön adott értékpapírt a készletből ki kell venni és követelésként be kell állítani a kölcsönadott értékpapír piaci értékét. w) A Kibocsátási Pénznemtől eltérő pénznemben kifejezett árfolyammal rendelkező eszközök értékét a Magyar Nemzeti Bank M napi hivatalos deviza középárfolyamai alapján képzett (kereszt)árfolyamon kell a Kibocsátási Pénznemre átszámítani. Azon devizák, melyekre MNB nem tesz közzé árjegyzést, az MNB által közzé tett legutolsó USD/HUF és az adott deviza kibocsátó országa nemzeti bankja által közzétett USD/…deviza keresztértéken kerülnek értékelésre. Abban az esetben, ha valamely nagy nemzetközi hírügynökség (Bloomberg, Reuters, stb.) által közzétett deviza árjegyzések árfolyamai jelentősen, legalább 1%-kal eltérnek az MNB által aznapra közzétett deviza középértéktől, az értékeléshez felhasználható – amennyiben rendelkezésre áll – az említett nagy nemzetközi hírügynökségek által közzétett, az adott devizára vonatkozó utolsó három árjegyzésből számolt középárfolyam is.
62
7.3 A kötelezettségek elszámolása A kötelezettségeket a befektetési alapokra vonatkozó számviteli jogszabályoknak megfelelően kell kimutatni. Kötelezettségként el kell számolni a már igénybe vett, de még ki nem számlázott szolgáltatások értékét (köztük az alapkezelési díj és a felügyeleti díj időarányos részét), ha a szolgáltatás értéke (éves szinten) eléri az Alap saját tőkéjének 0,5 ezrelékét. A nettó eszközérték 1 ezrelékét meghaladó tartozások összegét T napra diszkontálni kell. A Kibocsátási Pénznemtől eltérő pénznemben fennálló kötelezettségek értékét a Letétkezelő által ‘M’ napon az Alap részére jegyzett deviza-közép árfolyamok alapján képzett keresztárfolyamon kell a Kibocsátási Pénznemre átszámítani. 8. AZ ALAP MEGSZŰNÉSE, BEOLVADÁSA, ÁTALAKULÁSA 8.1 Az Alap Módosított Futamideje Az Alap Módosított Futamideje az Alap nyilvántartásba vételének napját követő Banki Naptól 2012. június 29. napjáig tart. 8.2 Az Alap Módosított Futamidejének Lejárata miatti megszűnése Az Alap a Felügyelet által vezetett nyilvántartásból való törléssel szűnik meg. A Tpt. 255. § a) pontja értelmében a Felügyelet a pozitív saját tőkéjű, határozott futamidejű alapot az alap futamidejének lejáratakor a megszűnési jelentés Felügyelethez történő benyújtását követő nappal törli a nyilvántartásból. A megszűnési jelentésre, s a pozitív saját tőkéjű alap futamidejének lejárta miatti megszűnésére vonatkozó egyéb eljárási szabályokat a Tpt. 257. §-a tartalmazza. E szabályok alapján az Alap Módosított Futamidejének Lejárata miatti megszűnésének menetrendjét az Alapkezelő az alábbiak szerint határozza meg, azon cél szem előtt tartásával, hogy a Befektetők az Alap Módosított Futamidejének Lejáratát követően minél hamarabb, a lehető legrövidebb eljárási időtartam közbeiktatásával hozzájussanak az őket a Módosított Futamidő Lejárata napján tulajdonolt Befektetési Jegyeik alapján az Alap megszűnés miatti felosztható vagyona alapján megillető összeghez. Az Alap megszűnésének menetrendje: Lépések, teendők Az Alap Módosított Futamidejének Lejárata Az Alap tulajdonába tartozó vagyon Alapkezelő általi értékesítésének befejezése, az értékesítésből származó ellenérték befolyása Megszűnési jelentés készítése és a Felügyelethez való benyújtása Közlemény közzététele a Befektetési Jegy tulajdonosokat a felosztható vagyon alapján megillető összeg kifizetése megkezdésének időpontjáról és az egy Befektetési Jegyre jutó összegről
Időpont / határidő 2012. június 29. (Z nap) Z napot követő harmadik Banki Nap Z napot követő ötödik Banki Nap Z napot követő követő ötödik Banki Nap
63
TÁJÉKOZTATÓ
Az Alap Felügyelet általi törlése a nyilvántartásból A Befektetési Jegy tulajdonosokat a felosztható vagyon alapján megillető összeg kifizetésének megkezdése A Befektetési Jegy tulajdonosokat a felosztható vagyon alapján megillető összeg kifizetésére szolgáló időtartam zárónapja
Z napot követő hatodik Banki Nap Z napot követő hetedik Banki Nap Z napot követő tizedik Banki Nap
Az Alap megszűnésére tekintettel a Befektetési Jegy tulajdonosok között felosztható összeg az Alap eszközei értékesítéséből befolyt ellenértékből az Alap tartozásai és kötelezettségei levonását követően rendelkezésre álló (pozitív összegű) tőkének felel meg, amely a befektetőket Befektetési Jegyeik névértékének az összes Befektetési Jegyhez viszonyított arányában illetik meg. Az Alapkezelő Új Fizetési Ígérete arra vonatkozik, hogy az előbbi címen egy Befektetési Jegyre jutó összeg eléri a 3.3 pontban írtak szerint meghatározott, Módosított Futamidő Lejáratakori Kifizetés összeget. Az Alap megszűnésére tekintettel a Befektetőket megillető összeget az Alap nyilvántartásból való törlését követően a kifizetésig, illetve az elévülési idő elteltéig a Letétkezelő elkülönített letéti számlán tartja. A Letétkezelő a kifizetésre szolgáló időtartam kezdőnapján gondoskodik a Befektetőt megillető összeg befektető Forgalmazónál vezetett Ügyfélszámlájára helyezéséről. Az e címen járó összeg jogosultjának – az ellenkező bizonyításáig – az a Befektető tekintendő, akinek az értékpapírszámláján a Befektetési Jegyet az arra jogosult értékpapírszámla-vezető az Alap Módosított Futamidejének Lejárata napján nyilvántartotta. 8.3 Az Alap megszűnésének egyéb esetei Az Alap megszűnésének egyéb eseteit a Tpt. 255-258. §-ai szabályozzák. 8.4 Beolvadás Az Alapkezelő nyilvános befektetési alapok esetén beolvadási tájékoztató felügyeleti jóváhagyásával és nyilvánosságra hozatalával kezdeményezheti befektetési alapok beolvadását. Az Alap kizárólag hasonló befektetési politikával rendelkező, nyilvános nyíltvégű befektetési alappal olvadhat egybe. Európai befektetési alap csak európai befektetési alapba olvadhat be. A beolvadó alap befektetési politikája a jogutód alapéval hasonlónak minősül, amennyiben az alapok azonos, a Tpt. 267. § (1) bekezdésének a)-d) pontjában meghatározott eszközökbe (befektetési eszköz, bankbetét, deviza, ingatlan) fektetnek, és a jogutód alap befektetési politikáját nem sérti a beolvadó alap portfoliójának összetétele. Beolvadás esetén egyebekben a Tpt. 261. § és 262. §-nak rendelkezései az irányadóak, amelyek szerint a beolvadás során meg kell jelölni a jogutód alapot. Nyíltvégű nyilvános befektetési alapnak nem lehet a jogutóda zártvégű befektetési alap. Ha a jogutód alap határozott futamidejű, akkor a beolvadás napjától számított hátralévő futamideje nem haladhatja meg a beolvadó alap futamidejét, és nem lehet rövidebb egy naptári évnél.
64
A jogutód befektetési alap alapkezelője a felügyeleti engedély megszerzését követően a beolvadás napját legalább harminc nappal megelőzően köteles a beolvadás tényét a beolvadó befektetési alap hirdetményi helyein közzétenni. A beolvadás értéknapján meg kell állapítani a beolvadó alap befektetési jegyeinek – a jogutód befektetési alap befektetési jegyének névértékére átszámított – egy jegyre jutó napi nettó eszközértékét. Az alapkezelő és a forgalmazó a jogutód befektetési alap befektetési jegyeit – az érvényes egy jegyre jutó nettó eszközértékeknek megfelelő átváltási arányban – jóváírja a beolvadó befektetési alap befektetési jegy tulajdonosainak a forgalmazónál vezetett értékpapírszámláján. A jogutód alapkezelő a beolvadásról, a befektetési alapok beolvadásának napjára érvényes portfoliójáról jelentést készít, melyet a beolvadást követő nyolc munkanapon belül köteles a Felügyeletnek megküldeni, a jogutód befektetési alap forgalmazójának honlapján közzétenni, illetve a befektetők rendelkezésére bocsátani mind a jogelőd, mind a jogutód befektetési alapra kibocsátott befektetési jegyek forgalmazási helyein. A jelentésnek tartalmaznia kell a portfóliókban lévő eszközök tételes felsorolását, azok értékét; továbbá - befektetési jegy sorozatonként - az összesített nettó eszközértékeket; a befektetési jegyek darabszámát, az egy befektetési jegyre jutó nettó eszközértéket, az átváltási arányt. A jelentést a jogutód befektetési alap letétkezelője és könyvvizsgálója is aláírja. 8.5 Az Alap átalakulása Átalakulásnak minősül a befektetési alap fajtájának, típusának vagy futamidejének megváltoztatása. Zártvégű, határozott futamidejű befektetési alap nem alakulhat át zártvégű határozatlan futamidejű befektetési alappá. Nyilvánosan létrehozott befektetési alap csak az összes befektető hozzájárulásával alakulhat át zártkörű befektetési alappá. Az Alapkezelő az átalakulás indokát, napját és feltételeit tartalmazó tájékoztatót köteles a Felügyeletnek jóváhagyásra benyújtani. Az Alapkezelő a felügyeleti engedély megszerzését követően köteles az átalakulás tényét a befektetési alap hirdetményi lapjaiban, az átalakulás napját legalább harminc nappal megelőzően közzétenni. 9. ÉRDEKELLENTÉTEK, ÖSSZEFÉRHETETLENSÉG Az Alapkezelő vezető tisztségviselői és tulajdonosai igen szerteágazó tevékenységet végeznek, amelynek során egyes érdekek ütközhetnek. A fenti személyek jogosultak támogatással, tanácsadással, irányítással vagy egyéb módon közreműködni más befektetési alapok kezelésében, illetve joguk van befektetni olyan értékpapírokba, amelyek az Alap portfoliójába is bekerülhetnek vagy bekerültek. Ugyanakkor az Alapkezelő vezető tisztségviselőinek, illetve a befektetési döntéshozatalban, végrehajtásban résztvevő alkalmazottainak, a munkavégzésre irányuló egyéb jogviszonyban álló személyeknek meg kell felelnie a Tpt. 242. §-ában és a Bszt. IX. Fejezetében megfogalmazott összeférhetetlenségi szabályoknak. Az Alapkezelő feladatait olyan módon köteles ellátni, hogy a Befektetési Jegy tulajdonosokat mindenkor egyenlő elbánásban részesítse. Az Alapkezelő és az Alap egymással az alapkezelési tevékenységtől eltérő egyéb üzleti kapcsolatban nem állhat. A Tpt. 242. § szerint az Alapkezelő vezető tisztségviselője, illetve a befektetési döntéshozatalban, végrehajtásban résztvevő alkalmazottja, munkavégzésre irányuló egyéb jogviszonyban álló személye nem lehet közvetlenül a befektetési alapkezeléshez
65
TÁJÉKOZTATÓ
kapcsolódó területen tevékenykedő alkalmazottja, munkavégzésre irányuló egyéb jogviszonyban álló személye a) a Tpt. 295. § (1) bekezdésében meghatározott letétkezelőnek, b) a befektetési döntések végrehajtásában közreműködő szolgáltatónak, így különösen a befektetési szolgáltatónak, az ingatlanértékelőnek, ingatlanforgalmazónak, másik befektetési alapkezelőnek, valamint c) a befektetési alapkezelő ügyfelének. Az a személy, aki esetében az előzőekben meghatározott összeférhetetlenség merül fel, köteles azt haladéktalanul a Felügyeletnek bejelenteni és az összeférhetetlenséget haladéktalanul megszüntetni.
10. AZ ALAPKEZELŐ FELELŐSSÉGE Az Alapkezelő az Alap működtetése során a tőle elvárható gondossággal a befektető érdekében, a jogszabályoknak, működési szabályoknak és a mindenkor érvényes Kezelési Szabályzatnak megfelelően, a tőle elvárható gondossággal köteles eljárni. Az Alapkezelő az egyenlő elbánás elve alapján köteles eljárni a Befektetők tekintetében. Az Alapkezelő a tevékenységének ellátása során közreműködőket vehet igénybe, akiknek eljárásáért, mint sajátjáért felel. Az Alapkezelő a tevékenysége során felmerülő esetleges károkért a hatályos Üzletszabályzatában foglaltak szerint felel. 11. ÚJ ALAPKEZELŐ MEGBÍZÁSA Az Alapkezelő az Alap kezelését más alapkezelőnek a Felügyelet engedélyével és az átadásról szóló nyilvános – a 13.3 pontban foglaltak szerint közzétett - tájékoztatás alapján átadhatja. Az Alapkezelő az Alap átadására kizárólag más befektetési alapkezelő részére jogosult. 12. JOGVITÁK RENDEZÉSE Az Alapkezelő és a Befektető, illetve az Alap és a befektető közötti vitás ügyeket felek először megkísérlik békés úton, közvetlen egyeztetés útján rendezni. Az Alapkezelő a Befektető által szóban vagy írásban benyújtott panaszt, amennyiben azt már a közléskor megalapozottnak találja, azonnal orvosolja. Amennyiben ez nem lehetséges, úgy arra a közléstől számított nyolc vagy – ha az ügy bonyolult, illetve hosszabb vizsgálatot kíván – harminc napon belül írásban válaszol. Arra az esetre, ha a jogviták békés úton való rendezésére tett törekvés bármely okból nem vezet eredményre, a felek jogvita esetére kikötik a Pesti Központi Kerületi Bíróság, illetve – a Polgári Perrendtartás hatásköri szabályainak megfelelő figyelembevételével – a Fővárosi Bíróság kizárólagos illetékességét.
66
13. TÁJÉKOZTATÓK ÉS KÖZLEMÉNYEK 13.1 Rendszeres tájékoztatás Az Alapkezelő legalább félévenként, a tárgyfélév (pénzügyi félév) lezárása után negyvenöt napon, tárgyév (pénzügyi év) lezárása esetén százhúsz napon belül köteles az Alapról féléves és éves jelentést készíteni, a Felügyeletnek megküldeni, az Alapkezelőnél és a Forgalmazónál a befektetők számára hozzáférhetővé tenni, továbbá az Alap hirdetményi helyein közleményben közzétenni a jelentés elkészültének tényét, megtekintésének helyét és idejét. A jelentések megtekintését a közlemény megjelenésétől számított legkésőbb hét nap elteltével kell lehetővé tenni a Kezelési Szabályzat 13.3 bekezdése által meghatározott módon. Az Alapkezelő köteles havonta az Alap tekintetében, a hónap utolsó Tőzsdenapjára vonatkozóan megállapított nettó eszközérték alapján portfoliójelentést készíteni, a Felügyeletnek megküldeni és a megállapítás napját követő tizedik Banki Naptól a Forgalmazási Helyeken és saját székhelyén hozzáférhetővé tenni. A jelentésnek tartalmaznia kell a portfolióbefektetési eszközfajták, illetve a befektetési politikájában részletezett egyéb kategóriák szerinti bemutatását, a saját tőkét és az egy egységre jutó nettó eszközértéket. 13.2 Rendkívüli tájékoztatási kötelezettség, hirdetmények Az Alapkezelő a hirdetményi helyein közzétett és a Forgalmazónál hozzáférhetővé tett hirdetményben köteles közzétenni az alábbi információkat, legkésőbb a megjelölt napon: a) az átalakulási, beolvadási hirdetményt, legkésőbb harminc nappal az átalakulás, beolvadás hatálybalépése előtt; b) a befektetési szabályok változását, legkésőbb harminc nappal a hatálybalépés előtt; c) a határozott futamidő csökkentését, legkésőbb harminc nappal a hatálybalépés előtt; e) a Kezelési Szabályzat egyéb módosítását legkésőbb a hatálybalépés napján; f) az Alapkezelő engedélyének visszavonását, két munkanapon belül; g) a befektetési alapkezelési tevékenység átadását, legkésőbb tizenöt nappal a hatálybalépés előtt; h) a tőke és a felosztott hozam (amennyiben a felosztott hozam kifizetése a kezelési szabályzat szerint nem automatikus) kifizetésének idejét, módját, legkésőbb az esedékesség napján; j) az Alapkezelővel szembeni felszámolás megindítását két munkanapon belül; k) az Alap megszűnésekor a megszűnési jelentést, annak a Felügyelet részére történő benyújtásával egyidejűleg; l) az egy jegyre jutó nettó eszközérték (hozamfizetés esetét kivéve) az előző nettó eszközértékhez képest, illetve napi számítás esetén három értékelési napon belül bekövetkezett jelentős (húsz százalékot meghaladó) mértékű csökkenésének okát, legkésőbb a felmerülést követő két munkanapon belül. m) a közzétételi kötelezettségek teljesítésére igénybe vett közzétételi helyet két munkanapon belül. n) a Forgalmazási Helyek felsorolásában bekövetkezett bármely változást, legkésőbb a változás napját megelőző munkanapon; és o) az ügynökök felsorolásában bekövetkezett bármely változást, a felsorolás bővülése esetén legkésőbb a változás napját megelőző munkanapon, a felsorolás szűkülése setén a legkésőbb a változás napját követő két munkanapon belül.
67
TÁJÉKOZTATÓ
p) a Befektetési Jegyek visszaváltását érintő forgalmazási szabályok azon változásait, amelyek a Tpt. 247. § (4) bekezdése szerinti időtartam növekedésével járnak, a változás hatálybalépését megelőzően legalább 30 nappal. 13.3 A hirdetmények megjelentetésének helye Az Alap hirdetményei a Tpt. 34. § (4) bekezdés b) pontja szerinti közzétételi helyeken, azaz az Alap nevében eljáró Alapkezelő honlapján (www.otpalap.hu), valamint a Forgalmazóként eljáró OTP Bank Nyrt. honlapján (www.otpbank.hu) jelennek meg. 14. A TÁJÉKOZTATÓ ÉS KEZELÉSI SZABÁLYZAT MÓDOSÍTÁSA A Kezelési Szabályzatot az Alapkezelő jogosult egyoldalúan módosítani. A Tpt-ben meghatározott esetek kivételével a Kezelési Szabályzat módosításához a Felügyelet engedélye szükséges. A módosítást a 13.3 pontban felsorolt hirdetményi helyeken közzé kell tenni. A hatálybalépés napja a hirdetményben közölt – a Tpt. hirdetményekre vonatkozó jogszabályi rendelkezéseinek megfelelően meghatározott - nap. A módosítás során a Befektetési Jegyek tulajdonosainak érdekeit szem előtt kell tartani. Az Alapkezelő és a Forgalmazó felhívja a befektetők figyelmét, hogy a szabályozók és a gazdasági környezet változása időről időre szükségessé teheti a Kezelési Szabályzat módosítását. 15. EGYEBEK Jelen Kezelési Szabályzatban nem szabályozott kérdésekben az Alapkezelő és a Forgalmazó Üzletszabályzata, a Tpt.,Bszt., és a a Ptk. rendelkezései az irányadók. Budapest, 2009. február ........................................................... Köves Benedek Simon Péter az OTP Alapkezelő Zrt. és az OTP Csúcsvállalatok Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Alap mint Kibocsátó képviseletében eljárva
68
MELLÉKLETEK
16. MELLÉKLETEK 16.1 1. sz. melléklet: Az Alapkezelő könyvvizsgáló által hitelesített pénzügyi adatai OTP Alapkezelő Zrt. MÉRLEG adatok e Ft-ban tszám A tétel megnevezése
1 2 6 10 11 13 15 18 19 26 34 35 36 39 40 42 44 45 46 47 48 49 50 52
A) Befektetett eszközök 6 103 780 I. Immateriális javak 8 808 4. Szellemi termékek 8 808 II. Tárgyi eszközök 30 116 1. Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok 3. Egyéb berendezések, felszerelések, járművek 28 223 5. Beruházások, felújítások 1 893 III. Befektetett pénzügyi eszközök 6 064 856 1. Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban 6 064 856 B) Forgóeszközök 5 360 689 II. Követelések 2 118 639 1. Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevő 2 043 519 2. Követelések kapcsolt vállalkozással szemben 52 975 5. Egyéb követelések 22 145 III. Értékpapírok 3 240 628 2. Egyéb részesedés 3 140 628 4. Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok 100 000 IV. Pénzeszközök 1 422 1. Pénztár, csekkek 62 2. Bankbetétek 1 360 C) Aktív időbeli elhatárolások 3 401 1. Bevételek aktív időbeli elhatárolása 0 2. Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása 3 401 ESZKÖZÖK ÖSSZESEN 11 467 870
tszám A tétel megnevezése
53 54 57 58 61 62 63 66 80 85 87 89 90 92 94
2005.12.31
Tárgyév
D) Saját tőke 6 352 122 I. Jegyzett tőke 900 000 III. Tőketartalék 1 693 160 IV. Eredménytartalék 3 758 962 VII. Mérleg szerinti eredmény 0 E) Céltartalékok 277 344 1. Céltartalék a várható kötelezettségekre 277 344 F) Kötelezettségek 4 712 823 III. Rövid lejáratú kötelezettségek 4 712 823 4. Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók) 33 990 6. RL kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben4 653 773 8. Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek 25 060 G) Passzív időbeli elhatárolások 125 581 2. Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása 125 581 FORRÁSOK ÖSSZESEN 11 467 870
2006.12.31
794 273 11 104 11 104 20 598
2007.12.31
20 252 346 762 571 762 571 13 770 993 2 480 959 1 613 962 57 505 809 492 11 288 854 11 188 854 100 000 1 180 39 1 141 3 730 0 3 730 14 568 996
1 104 042 7 331 7 331 65 772 7 477 56 757 1 538 1 030 939 1 030 939 10 056 763 2 524 651 2 428 617 55 560 40 474 7 527 433 7 427 433 100 000 4 679 89 4 590 5 912 0 5 912 11 166 717
Tárgyév
Tárgyév
3 394 342 900 000 1 693 160 801 182 0 496 922 496 922 8 790 062 8 790 062 41 246 8 723 457 25 359 1 887 670 1 887 670 14 568 996
3 394 342 900 000 1 693 160 801 182 0 604 946 604 946 6 508 460 6 508 460 94 758 6 382 376 31 326 658 969 658 969 11 166 717
a vállalkozás vezetője
16.1-1
MELLÉKLETEK OTP Alapkezelő Zrt. Eredménykimutatás tételszámA
tétel megnevezése 2005.12.31 1 Belföldi értékesítés nettó árbevétele 11 277 748 I. Értékesítés nettó árbevétele 11 277 748 III. Egyéb bevételek 2 400 5 Anyagköltség 2 003 6 Igénybe vett szolgáltatások értéke 379 501 7 Egyéb szolgáltatások értéke 47 516 9 Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke 5 542 764 IV. Anyagjellegű ráfordítások 5 971 784 10 Bérköltség 230 562 11 Személyi jellegű egyéb kifizetések 37 641 12 Bérjárulékok 83 312 V. Személyi jellegű ráfordítások 351 515 VI. Értékcsökkenési leírás 19 460 VII. Egyéb ráfordítások 412 194 A. ÜZEMI (ÜZLETI) TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE 4 525 195 13 Kapott (járó) osztalék és részesedés 0 ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott 0 15 Befektetett pénzügyi eszközök kamatai, árfolyamnyeresége 16 Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegű bevételek 1 744 ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott 465 17 Pénzügyi műveletek egyéb bevételei 141 489 VIII. Pénzügyi műveletek bevételei 143 233 18 Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamvesztesége 20 Részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése 15 959 21 Pénzügyi műveletek egyéb ráfordításai 1 764 IX. Pénzügyi műveletek ráfordításai 17 723 B. Pénzügyi műveletek eredménye 125 510 C. Szokásos vállalkozási eredmény 4 650 705 X. Rendkívüli bevételek XI. Rendkívüli ráfordítások 20 000 D. Rendkívüli eredmény -20 000 E. Adózás előtti eredmény 4 630 705 XII. Adófizetési kötelezettség 777 455 F. Adózott eredmény 3 853 250 22 Eredménytartalék igénybevétele osztalékra, részesedésre 0 23 Jóváhagyott osztalék, részesedés 3 853 250 G. Mérleg szerinti eredmény 0
9 698 701 10 399 26 796 831 31 957 051
adatok e Ft-ban 2007.12.31 14 303 896 14 303 896 60 832 4 282 607 981 90 010 5 479 165 6 181 438 316 237 50 139 112 906 479 282 20 713 347 053 7 336 242 5 105 5 105 47 421 279 640 3 904 430 335 36 0 1 011 1 047 429 288 7 765 530
21 968 000 -21 968 000 9 989 052 4 750 832 5 238 220 2 957 780 5 238 220 0
41 698 -41 698 7 723 832 1 536 028 6 187 804 0 6 187 804 0
2006.12.31 11 948 728 11 948 728 1 701 2 291 543 602 64 187 5 436 145 6 046 225 224 405 43 535 80 126 348 066 18 763 377 154 5 160 221 2 512 2 512 26 782 410 18 405 18 405 3 903 26 807 230
a vállalkozás vezetője
16.1-2
MELLÉKLETEK
16.1-3
MELLÉKLETEK
16.2 2. sz. melléklet: A Letétkezelő könyvvizsgáló által hitelesített pénzügyi adatai
Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. Mérleg Adatok millió Ft-ban Sorszám a 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10. 11. 12. 13.
1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10. 11. 12. 13. 14. 15.
1. 2.
A tétel megnevezése b Eszközök
2005.12.31. 2006.12.31. 2007.12.31. e
f
f
379 250 327 610 386 640 1 485 409
429 325 262 471 657 638 1 781 003
229 644 339 281 858 210 2 217 074
566 959 7 743 742 149 199 79 416 74 579 40 752 44 177 54 537 3 597 013 1 520 400 2 022 076
611 182 7 842 737 299 219 261 000 68 544 1 746 18 659 71 240 4 470 606 1 442 995 2 956 371
559 756 210 241 892 321 156 259 413 72 052 54 208 46 244 108 207 5 276 378 1 872 525 3 295 646
254 209 2 483 165 242 424 104 640 23 899 34 087 47 023 28 000
557 857 2 685 000 228 159 95 554 39 436 63 305 248 143 28 000
565 719 3 159 732 414 459 45 652 46 374 72 174 299 231 28 000
52 65 642 202 544 41 977
52 84 261 310 177 3 414
52 96 249 384 521 56 320
69 351 3 597 013 2 706 784 424 677 407 566
127 248 4 470 606 3 069 276 745 437 553 152
107 895 5 276 378 3 487 400 997 393 673 037
MÉRLEGEN KÍVÜLI KÖTELEZETTSÉGEK Függő kötelezettségek Biztos (jövőbeni) kötelezettségek
1 534 697 848 092 686 605
2 133 150 1 074 647 1 058 503
3 444 193 1 294 789 2 149 404
MÉRLEGEN KÍVÜLI KÖVETELÉSEK
2 947 706
3 467 827
4 601 467
Pénzeszközök Állampapírok Hitelintézetekkel szembeni követelések Ügyfelekkel szembeni követelések Hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, beleértve a rögzített kamatozásúakat is Részvények és más változó hozamú értékpapírok Részvények, részesedések befektetési célra Részvények, részesedések kapcsolt vállalkozásban Immateriális javak Tárgyi eszközök Saját részvények Egyéb eszközök Aktív időbeli elhatárolások Eszközök összesen - FORGÓESZKÖZÖK Ebből: - BEFEKTETETT ESZKÖZÖK Források Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek Kibocsátott értékpapírok miatt fennálló kötelezettség Egyéb kötelezettségek Passzív időbeli elhatárolások Céltartalékok Hátrasorolt kötelezettségek Jegyzett tőke Jegyzett, de még be nem fizetett tőke (-) Tőketartalék Általános tartalék Eredménytartalék (+) Lekötött tartalék Értékelési tartalék Mérleg szerinti eredmény (+) Források összesen Ebből: - RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK - HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK - SAJÁT TŐKE (8-9+10+11+12+13+14+15)
16.2-1
MELLÉKLETEK
ORSZÁGOS TAKARÉKPÉNZTÁR ÉS KERESKEDELMI BANK NYRT. EREDMÉNYKIMUTATÁS Adatok millió Ft-ban SorA tétel megnevezése szám b a 1. Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek
2005.12.31.
2006.12.31.
2007.12.31.
e 280 288
f 318 391
f 401 014
2.
Fizetett kamatok és kamatjellegű ráfordítások
109 953
128 610
214 556
KAMATKÜLÖNBÖZET (1-2)
170 335
189 781
186 458
3.
Bevételek értékpapírokból
13 937
16 252
18 920
4.
Kapott (járó) jutalék- és díjbevételek
135 452
146 691
153 346
5.
Fizetett (fizetendő) jutalék- és díjráfordítások
13 571
20 925
25 260
6.
Pénzügyi műveletek nettó eredménye [6.a)-6.b)+6.c)-6.d)]
7.
Egyéb bevételek üzleti tevékenységből
8. 9. 10.
Egyéb ráfordítások üzleti tevékenységből
11.
Értékvesztés követelések után és kockázati céltartalékképzés a függő és biztos (jövőbeni) kötelezettségekre
8 594
16 899
-676
194 061
245 555
409 212
Általános igazgatási költségek
94 942
103 199
117 697
Értékcsökkenési leírás
21 712
23 304
20 984
229 594
269 964
448 027
13 863
29 278
23 623
15 827
17 726
26 636
-4 065
-8 539
-9 095
2 158
749
5 161
2 153
2 467
3
12.
Értékvesztés visszaírása követelések után és kockázati céltartalék felhasználása a függő és biztos (jövőbeni) 12/A. Általános kockázati céltartalék képzés és felhasználás 13 különbözete Értékvesztés a befektetési célú, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, kapcsolt- és egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozásban való részvények, részesedések után 14.
15.
Értékvesztés visszaírása a befektetési célú, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, kapcsolt- és egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozásban való részvények, részesedések után tevékenység eredménye Szokásos (üzleti)
160 454
179 413
144 052
16.
Rendkívüli bevételek
1 864
44 703
24 217
17. 18.
Rendkívüli ráfordítások Rendkívüli eredmény (16-17)
1 069 795
11 600 33 103
26 226 -2 009
19.
Adózás előtti eredmény (±15±18)
161 249
212 516
142 043
20.
Adófizetési kötelezettség
22 903
26 329
22 160
21.
Adózott eredmény (±19-20)
138 346
186 187
119 883
22.
Általános tartalék képzése és felhasználása (±)
-13 835
-18 619
-11 988
23.
Eredménytartalék igénybevétele osztalékra, részesedésre
24.
Jóváhagyott osztalék és részesedés
55 160
40 320
0
69 351
127 248
107 895
Ebből: - kapcsolt vállalkozásnak '- egyéb részesedési viszonyban lévő vállalkozásnak 25.
16.2-2
Mérleg szerinti eredmény (±21±22+23-24)
MELLÉKLETEK
16.2-3
. MELLÉKLETEK
16.3 3. sz. melléklet: A Forgalmazási Helyek listája
Az OTP Bank Nyrt. alábbi fiókjai:
Megye
Város
Irányítószám Kerület
Cím
Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest
Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest
1013 1011 1027 1015 1024 1025
I. I. II. I. II. II.
Alagút u. 3. Iskola u. 38-42. Margit krt. 8-10. Széna tér 7. Fény u. 11-13. Törökvész út 1/a.
Budapest
Budapest
1025
II.
Törökvész út.87-91
Budapest
Budapest
1021
II.
Budapest
Budapest
1033
III.
Hüvösvölgyi út 138. (Stop Shop) Flórián tér 15.
Budapest
Budapest
1025
III.
Szépvölgyi út 4/b.
Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest
Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest
1039 1037 1041 1048 1042
III. III. IV. IV. IV.
Budapest
Budapest
1052
V.
Budapest
Budapest
1051
V.
Heltai J. tér 9. Bécsi út 314 Erzsébet u. 50. Kordován tér 4. Árpád út 63-65. Deák Ferenc u. 79. Nádor u. 6.
Budapest
Budapest
1055
V.
Szent István krt. 1.
Budapest
Budapest
1053
V.
Ferenciek tere 11.
Budapest
Budapest
1051
V.
Nádor u. 16.
Budapest
Budapest
1061
VI.
Dalszinház u. 2. Andrássy út 23.
Budapest
Budapest
1062
VI.
Andrássy út 83-85.
Budapest
Budapest
1061
VI.
Andrássy út 6.
Budapest
Budapest
1054
VI.
Széchenyi rkp. 19.
Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest
Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest
1066 1077 1073 1075 1074
VI. VII. VII. VII. VII.
Budapest
Budapest
1074
VII.
Budapest Budapest
Budapest Budapest
1085 1085
VIII. VIII.
Oktogon tér 3. Király utca 49. Erzsébet krt. 41. Károly krt. 1. Rákóczi út 84. Dohány u. 65. (OKTATÓ FIÓK) József krt. 33. József krt. 53.
Új cím
BajcsyZsilinszky út 24.
16.3-1
. MELLÉKLETEK Kerepesi út 9. (Aréna Pláza)
Budapest
Budapest
1087
VIII.
Budapest
Budapest
1095
IX.
Budapest
Budapest
1098
IX.
Tinódi u. 9-11. Ferenc krt. 13. (902) Lobogó u. 18.
Budapest
Budapest
1085
VIII.
Üllői út 39-43.
Budapest
Budapest
1088
VIII.
Vámház krt. 13.
Budapest
Budapest
1102
X.
Budapest
Budapest
1105
X.
Budapest
Budapest
1106
X.
Budapest
Budapest
1113
XI.
Budapest
Budapest
1117
XI.
Budapest
Budapest
1111
XI.
Karinthy F. út 16.
Budapest Budapest
Budapest Budapest
1111 1118
XI. XI.
Budapest
Budapest
1126
XII.
Budapest
Budapest
1124
XII.
Budapest Budapest Budapest
Budapest Budapest Budapest
1136 1055 1137
XIII. V. XIII.
Budapest
Budapest
1062
VI.
Budapest Budapest Budapest
Budapest Budapest Budapest
1131 1134 1134
XIII. XIII. XIII.
Budapest
Budapest
1148
XIV.
Budapest Budapest Budapest
Budapest Budapest Budapest
1149 1149 1146
XIV. XIV. XIV.
Budapest
Budapest
1152
XV.
Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest
Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest Budapest
1151 1157 1163 1161 1173 1181 1188
XV. XV. XVI. XVI. XVII. XVIII. XVIII.
Budapest
Budapest
1183
XVIII.
Szt. Gellért tér 3. Gazdagréti tér 7. Böszörményi út 911. Apor Vilmos tér 1112. Tátra u. 10. Nyugati tér 9. Pozsonyi út 38. Váci út 1-3. (Westend City Center) Babér u. 9. Váci út 23-27. Váci út 9-15. Nagy Lajos király útja 19-21. Fogarasi út 15/b. Bosnyák tér 17. Thököly út 102/b. Szentmihályi út 131. (Pólus Center) Fő utca 64. Zsókavár u. 28. Jókai u. 3/b. Rákosi út 118. Ferihegyi út 93. Üllői út 377. Vasút u. 48. Üllői út 440. (Delta Center)
16.3-2
Kőrösi Csoma sétány 6. Román u. 2. Örs vezér tere 25. (Árkád) Bartók Béla u. 9294. Móricz Zsigmond körtér 18.
József krt. 80. Kálvin tér 11-12.
. MELLÉKLETEK Üllői út 285. Csokonai u. 3 Kossuth Lajos u. 44-46. Grassalkovich u. 160. Bíró M. u. 7.
Budapest
Budapest
1195
XIX.
Budapest
Budapest
1204
XX.
Budapest
Budapest
1238
XXIII.
Budapest
Budapest
1203
XX.
Budapest
Budapest
1239
XXIII.
Budapest
Budapest
1211
XXI.
Budapest
Budapest
1221
XXII.
Budapest
Budapest
1222
XXII.
Baranya Baranya
Pécs Pécs
7621 7621
-
Baranya
Pécs
7632
-
Baranya
Pécs
7624
-
Baranya
Pécs
7633
-
PécsÚjmecsekalja, Ybl M. u. 7/3.
Baranya
Komló
7300
-
Kossuth L. u. 95/1.
Baranya
Mohács
7700
-
Baranya
Siklós
7800
-
Baranya
Szigetvár
7900
-
Jókai u. 1. Felszabadulás u. 60-62. Vár u. 4.
Baranya
Sellye
7960
-
Köztársaság tér 4
Baranya Baranya Baranya
Szentlőrinc Villány Bóly
7940 7773 7754
-
BácsKiskun
Kecskemét
6000
-
Munkácsy u. 16 Baross G. u. 36. Hősök tere 8/b. Korona u.2 Szabadság tér 5. Dobó krt 7.
Baja
6500
-
Deák F. u. 1.
Kalocsa
6300
-
Szt. István kir. u. 43-45.
Kiskőrös
6200
-
Petőfi tér 13.
Kiskunhalas
6400
-
Bokányi D. u. 8.
Kiskunfélegyháza
6100
-
Petőfi tér 6-7 Hunyadi út 1
Bácsalmás
6430
-
Szt. János u. 32.
Izsák
6070
-
Szabadság tér 1.
BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun
Bevásárló u. 2. (Auchan Soroksár) Kossuth u. 86. Kossuth L. u. 99. Kossuth L. 31. Nagytétényi út 3745 (Campona) Rákóczi út 44. Rákóczi út 1. Pécs-Kertváros, Diana tér 14. Budai Nagy Antal u. 1.
16.3-3
. MELLÉKLETEK BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun BácsKiskun
Jánoshalma
6440
-
Rákóczi u.10.
Kecel
6237
-
Császártöltési u. 1.
Kiskunmajsa
6120
-
Csendes köz 1.
Lajosmizse
6050
-
Dózsa Gy. u. 102/a.
Mélykút
6449
-
Petőfi tér 18.
Soltvadkert
6230
-
Szentháromság u. 4.
Tiszakécske
6060
-
Béke tér 6.
Solt
6320
-
Kossuth Lajos u.48-50
Békés
Békéscsaba
5600
-
Szt. István tér 3. andrássy u. 29-33 Andrássy u. 4/2
Békés
Gyula
5700
-
Bodoky u.9.
Békés
Mezőkovácsháza
5800
-
Hársfa u. 1-3.
Békés Békés Békés Békés Békés Békés Békés Békés
Orosháza Szarvas Szeghalom Békés Csorvás Gyomaendrőd Mezőberény Mezőhegyes
5900 5540 5520 5630 5920 5500 5650 5820
-
Kossuth u. 20. Kossuth tér 1. Tildy u. 4-8. Széchenyi tér 2. Rákóczi u. 12. Fő u. 173-179. Kossuth tér 12. Zala Gy. ltp. 7.
Békéscsaba
5600
BorsodAbaújZemplén
Miskolc
3530
-
Uitz B. utca 6.
BorsodAbaújZemplén
Miskolc
3525
-
Rákóczi út 1.
BorsodAbaújZemplén
Miskolc
3534
-
Miskolc-Kilián, Iván u. 31.
BorsodAbaújZemplén
Miskolc
3531
-
Győri kapu 51.
BorsodAbaújZemplén
Miskolc
3534
-
Árpád u. 2.
BorsodAbaújZemplén
Edelény
3780
-
Tóth Á. u. 1.
16.3-4
Andrássy út 37-43. (Csaba Center)
Árpád u. 177
. MELLÉKLETEK BorsodAbaújZemplén
Encs
3860
-
Bem J. u. 1.
BorsodAbaújZemplén
Mezőkövesd
3400
-
Mátyás kir. u. 149.
BorsodAbaújZemplén
Tiszaújváros
3580
-
Kazinczy u. 9.
BorsodAbaújZemplén
Ózd
3600
-
Városház tér 1/a.
BorsodAbaújZemplén
Sátoraljaújhely
3980
-
Széchenyi tér 13.
BorsodAbaújZemplén
Szerencs
3900
-
Kossuth tér 3/a.
BorsodAbaújZemplén
Kazincbarcika
3700
-
Egressy u. 50.
BorsodAbaújZemplén
Sárospatak
3950
-
Eötvös J. u. 2.
BorsodAbaújZemplén
Abaújszántó
3881
-
Béke u. 7.
BorsodAbaújZemplén
Putnok
3630
-
Kossuth u. 45.
BorsodAbaújZemplén
Szikszó
3800
-
Kassai u. 16.
BorsodAbaújZemplén
Sajószentpéter
3770
-
Bethlen u. 1/a.
BorsodAbaújZemplén
Mezőcsát
3450
-
Kossuth u. 13.
BorsodAbaújZemplén
Tokaj
3910
-
Rákóczi u. 37. Miskolc-Avas, Klapka Gy. u. 18.
BorsodAbaújZemplén Csongrád
Miskolc
3529
-
Szeged
6720
-
Csongrád
Szeged
6720
-
Csongrád
Szentes
6600
-
Csongrád
Csongrád
6640
-
6800
-
Csongrád Hódmezővásárhely
Takaréktár u. 7. Aradi vértanúk tere 3. Kossuth u. 26. Szentháromság tér 2-6. Andrássy u. 1.
16.3-5
. MELLÉKLETEK
Csongrád
Makó
6900
-
Csongrád Csongrád Csongrád
Kistelek Mórahalom Szeged
6760 6782 6724
-
Fejér
Székesfehérvár
8000
-
Fejér Fejér Fejér Fejér
Bicske Dunaújváros Mór Sárbogárd
2060 2400 8060 7000
-
Széchenyi tér 1416. Kossuth u. 5-7. Szegedi u. 3. Vértói u. 1. Ősz u. 13. Fő u. 7. Bocskai köz 1. Dózsa Gy. u. 4. Deák F. u. 24. Ady E. u. 170.
Fejér
Gárdony
2483
-
Szabadság u. 18.
GyőrMosonSopron
Győr
9022
-
Teleki László 51. Kormos I. u. 6.
GyőrMosonSopron
Győr
9021
-
Baross G. u. 14.
GyőrMosonSopron
Győr
9011
-
Győr-Szentiván, Déryné u. 77.
GyőrMosonSopron
Sopron
9400
-
Teleki u. 22./A, Lackner K. u. 35. (Sopron Plaza)
GyőrMosonSopron
Csorna
9300
-
Soproni u. 58.
GyőrMosonSopron
Mosonmagyaróvár
9200
-
Fő u. 24
GyőrMosonSopron
Sopron
9400
-
Várkerület 96/a.
GyőrMosonSopron
Kapuvár
9330
-
Szt. István kir. u. 46.
GyőrMosonSopron
Fertőd, Fertőszentmiklós
9431
-
Fő u. 9., Szerdahelyi u. 2.
GyőrMosonSopron
Fertőszentmiklós
9444
-
Szerdahelyi u. 2.
GyőrMosonSopron
Győr
9024
-
Bartók B. u. 53/b.
HajdúBihar
Debrecen
4026
-
Hatvan u. 2-4. Pásti u. 1-3 Piac u.5
Debrecen
4025
-
Piac u. 45-47.
Debrecen
4027
-
Füredi u. 43.
HajdúBihar HajdúBihar
16.3-6
. MELLÉKLETEK HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar HajdúBihar
Berettyóújfalu
4100
-
Oláh Zs. u. 1.
Püspökladány
4150
-
Kossuth u. 2.
Hajdúböszörmény
4220
-
Kossuth u. 14-16.
Hajdúnánás
4080
-
Köztársaság tér 17-18.
Hajdúszoboszló
4200
-
Szilfákalja u. 6-8.
Balmazújváros
4060
-
Veres Péter u. 3.
Biharkeresztes
4110
-
Kossuth u. 4.
Derecske
4130
-
Köztársaság u. 111.
Komádi
4138
-
Fő u. 1-3.
Nádudvar
4181
-
Fő u. 119.
Polgár
4090
-
Barankovics tér 15.
Hajdúhadház
4242
-
Kossuth u. 2.
Tiszacsege
4066
-
Fő u. 47.
Debrecen
4032
-
Egyetem tér 1.
Heves
Eger
3300
-
Hatvani kapu tér 7. Széchenyi u. 2
Heves
Füzesabony
3390
-
Rákóczi u. 83.
Heves Heves Heves
Gyöngyös Heves Hatvan
3200 3360 3000
-
Fő tér 1. Hősök tere 4. Kossuth L. tér 8.
Heves
Kál
3350
-
Szent István tér 3.
Heves
Lőrinci
3021
-
Heves Heves
Pétervására Recsk
3250 3245
-
Szabadság tér 25/A Szt. Márton u. 9. Kossuth u. 93.
KomáromEsztergom
Tatabánya
2800
-
Fő tér 32.
KomáromEsztergom
Dorog
2510
-
Bécsi u. 48.
KomáromEsztergom
Komárom
2900
-
Mártirok u. 23.
Rákócz u. 77.
16.3-7
. MELLÉKLETEK
KomáromEsztergom
Tata
2890
-
Ady E. u. 1-3.
KomáromEsztergom
Esztergom
2500
-
Rákóczi tér 2-4.
KomáromEsztergom
Oroszlány
2840
-
Rákóczi u. 84.
KomáromEsztergom
Kisbér
2870
-
Városház tér 1.
KomáromEsztergom
Nyergesújfalu
2536
-
Kossuth u. 126.
Nógrád
Salgótarján
3100
-
Nógrád
Balassagyarmat
2660
-
Nógrád
Pásztó
3060
-
Nógrád
Rétság
2651
-
Nógrád Nógrád
Szécsény Salgótarján
3170 3100
-
Rákóczi u. 22. Rákóczi fejedelem u. 44. Nagymező u. 12. Rákóczi F. u. 2830. Feszty Á. u. 1. Rákóczi u. 12.
Budapest
Budapest
1052
-
Semmelweis u. 11.
Pest Pest
Cegléd Dabas
2700 2370
-
Pest
Gödöllő
2100
-
Pest Pest Pest Pest Pest Pest Pest Pest
Monor Nagykáta Ráckeve Szentendre Vác Dunakeszi Érd Nagykőrös
2200 2760 2300 2000 2600 2120 2030 2750
-
Szabadság tér 6. Bartók B. u. 46 Szabadság tér 1213. Kossuth u. 88/b. Bajcsiy Zs. 1 Szt. István tér 3. Dumtsa J. u. 6. Széchenyi u.3-7. Barátság u. 29. Budai u. 24. Szabadság tér 2.
Pest
Százhalombatta
2441
-
Szent István tér 8.
Pest
Aszód
2170
-
Pest
Budaörs
2040
-
Pest Pest
Dunaharaszti Gyömrő
2330 2230
-
Kossuth L. u. 4246. Szabadság u. 131/a. Dózsa Gy. u. 25. Szt. István u. 17.
Pest
Kiskunlacháza
2340
-
Dózsa Gy. u. 219.
Pest
Ócsa
2364
-
Bajcsy Zs. u. 32.
Pest
Pilisvörösvár
2085
-
Fő u. 70.
Pest
Szigetszentmiklós
2310
-
Ifjuság u.17
Pest
Vecsés
2220
-
Fő u. 170.
16.3-8
Szabadság tér 1.
. MELLÉKLETEK Pest Pest
Gyál Kistarcsa
2360 2143
-
Kőrösi u. 160. Hunyadi u. 7.
Pest
Pécel
2119
-
Kossuth tér 4.
Pest
Budakeszi
2092
-
Pest
Budaörs
2040
-
Fő u. 181. Sport út 2-4. (Auchan üzletközpont)
Pest
Solymár
2082
-
Szent Flórián u. 2. (Auchan)
Pest
Budaörs
2040
-
Gyár u. 2. (BITEP)
Veresegyháza
2112
Somogy
Kaposvár
7400
-
Somogy
Kaposvár
7400
-
Honvéd utca 55.(Szolgáltatóház)
Somogy
Marcali
8700
-
Rákóczi u. 6-10.
Somogy
Nagyatád
7500
-
Széchenyi tér 15.
Somogy
Siófok
8600
-
Somogy Somogy
Barcs Balatonboglár
7570 8630
-
Szabadság tér 10/a Séta tér 5. Dózsa Gy. u. 1.
Somogy
Csurgó
8840
-
Széchenyi tér 21.
Somogy
Fonyód
8640
-
Ady E. u. 25.
Somogy
Balatonlelle
8638
-
Rákóczi út 202-204
SzabolcsSzatmárBereg
Nyíregyháza
4400
-
Rákóczi u. 1.
SzabolcsSzatmárBereg
Fehérgyarmat
4900
-
Móricz Zs. 4
SzabolcsSzatmárBereg
Kisvárda
4600
-
Szt. László u. 30.
SzabolcsSzatmárBereg
Mátészalka
4700
-
Szalkai L. u. 34.
SzabolcsSzatmárBereg
Nyírbátor
4300
-
Zrínyi u. 1.
SzabolcsSzatmárBereg
Vásárosnamény
4800
-
Szabadság tér 33.
SzabolcsSzatmárBereg
Baktalórántháza
4561
-
Vasút u. 1.
Kossuth tér 1.
Szabadság tér 1. Fő utca 12.(Ankerház), Széchenyi tér 2. Arany J. u. 1. (ideiglenes)
16.3-9
. MELLÉKLETEK SzabolcsSzatmárBereg
Csenger
4765
-
Ady E. u. 1.
SzabolcsSzatmárBereg
Kemecse
4501
-
Móricz Zs. u. 18.
SzabolcsSzatmárBereg
Nagykálló
4320
-
Árpád u. 10-12
SzabolcsSzatmárBereg
Tiszalök
4450
-
Kossuth u. 52.
SzabolcsSzatmárBereg
Tiszavasvári
4440
-
Kossuth u. 12.
SzabolcsSzatmárBereg
Újfehértó
4244
-
Fő tér 15
SzabolcsSzatmárBereg
Záhony
4625
-
József A. u. 34.
SzabolcsSzatmárBereg
Nyíregyháza
4400
-
Sóstói u. 31/B
SzabolcsSzatmárBereg
Nyíregyháza
4400
-
Damjanich u.6
JászNagykunSzolnok
Szolnok
5000
-
Szapáry u. 31., Baross u. 18.
JászNagykunSzolnok
Szolnok
5000
-
Nagy I. krt. 2/a.
JászNagykunSzolnok
Jászberény
5100
-
Lehel vezér tér 28.
JászNagykunSzolnok
Kunszentmárton
5440
-
Kossuth u. 2.
JászNagykunSzolnok
Tiszafüred
5350
-
Piac u. 3.
JászNagykunSzolnok
Törökszentmiklós
5200
-
Kossuth u. 134136.
JászNagykunSzolnok
Karcag
5300
-
Kossuth tér 15.
JászNagykunSzolnok
Kisújszállás
5310
-
Szabadság tér 6.
JászNagykunSzolnok
Mezőtúr
5400
-
Szabadság tér 29.
16.3-10
Ady E. u. 27-29.
. MELLÉKLETEK JászNagykunSzolnok
Túrkeve
5420
-
Táncsics M. u. 1/a.
JászNagykunSzolnok
Jászárokszállás
5123
-
Rákóczi u. 4-6.
JászNagykunSzolnok
Kunhegyes
5340
-
Szabadság tér 4.
JászNagykunSzolnok
Kunmadaras
5321
-
Karcagi út 2-4.
JászNagykunSzolnok
Martfű
5435
-
Lenin u. 1/b.
JászNagykunSzolnok
Tiszaföldvár
5430
-
Kossuth u. 191.
Tolna
Szekszárd
7100
-
Szent István tér 57.
Tolna
Paks
7030
-
Dózsa Gy. u. 33., Kishegyi u. 44/a
Tolna
Tamási
7090
-
Szabadság u. 31.
Tolna
Bonyhád
7150
-
Szabadság tér 10.
Tolna Tolna Tolna Tolna Tolna
Dombóvár Dunaföldvár Hőgyész Simontornya Tolna
7200 7020 7191 7081 7130
-
Vas
Szombathely
9700
-
Vas Vas
Körmend Sárvár
9900 9600
-
Vas
Celldömölk
9500
-
Vas
Kőszeg
9730
-
Vas
Szentgotthárd
9970
-
Vas
Vasvár
9800
-
Dombó Pál u. 3. Béke tér 11. Kossuth L. u. 6. Petőfi u. 68. Kossuth u. 31. Fő tér 3-5 Rohonci u. 52. Vida J. u. 12. Batthyány u. 2. Szentháromság tér 6. Kossuth L. u. 8. Mártírok u. 2., Harisdűlő u. 14. (GM) Alkotmány u. 2.
Vas
Bük
9737
-
Kossuth L. u. 1-3.
Vas
Szombathely
9700
-
Veszprém
Veszprém
8200
-
Király u. 10. Budapest u. 4. Óváros tér 24
Veszprém
Ajka
8400
-
Szabadság tér 18.
Veszprém
Pápa
8500
-
Fő tér 22., Fő u. 5
Széchnenyi út 32-34.
Fő tér 15.
16.3-11
. MELLÉKLETEK
Veszprém
Tapolca
8300
-
Fő tér 2.
Veszprém
Balatonfüred
8230
-
Petőfi Sándor u. 8.
Veszprém
Várpalota
8100
-
Újlaki u. 2.
Veszprém
Balatonalmádi
8220
-
Baross G. u. 5/a.
Veszprém
Zirc
8420
-
Rákóczi tér 15.
Zala
Zalaegerszeg
8900
-
Kisfaludy u. 15-17.
Zala Zala Zala Zala Zala
Nagykanizsa Lenti Keszthely Letenye Zalaszentgrót
8800 8960 8360 8868 8790
-
Zala
Hévíz
8380
-
Budapest
Budapest
1054
V.
Budapest
Budapest
1124
XII.
Deák tér 15. Dózsa Gy. u. 1. Kossuth u. 38. Szabadság tér 8. Batthyány u. 11. Erzsébet királyné u. 11. Szabadság tér 7-8. (Bank Center) Jagelló 20/a
16.3-12
MELLÉKLETEK
16.4 4. sz. melléklet: Az Alapkezelő Üzletszabályzatának kivonata Az Üzletszabályzat az alábbi részekből áll: I. ÁLTALÁNOS RÉSZ 1 2 3 4 5 6 7 8 9
AZ ÜZLETSZABÁLYZAT A FELEK A SZERZŐDÉSEK ÁLTALÁNOS FELTÉTELEI ÉRDEKELLENTÉTEK AZ ÜZLETFÉL KÖVETELÉSEINEK VÉDELME TITOKTARTÁS A FELEK KÖZÖTTI VITÁK RENDEZÉSE AZ ÜZLETFELEK TÁJÉKOZTATÁSÁNAK MÓDJÁRA ÉS GYAKORISÁGÁRA VONATKOZÓ SZABÁLYOK AZ ÜZLETFELEKET TERHELŐ ÁLTALÁNOS KOCKÁZATOK
II. KÜLÖNÖS RÉSZ 10 11 12 13 14 15
BEFEKTETÉSI ALAPOK KEZELÉSE VAGYONKEZELÉS PÉNZTÁRAK RÉSZÉRE EGYÉNI PORTFOLIÓK EGYEDI KEZELÉSE ÉRTÉKPAPÍR-KÖLCSÖNZÉS BEFEKTETÉSI TANÁCSADÁS AZ ALAPOK JAVÁRA TÖRTÉNŐ ÜZLETKÖTÉS
ADATOK
„Az Alapkezelő az Üzletszabályzatot bármikor jogosult módosítani. Amennyiben jogszabály az üzletszabályzat jóváhagyásáról rendelkezik, az Üzletszabályzat módosítás érvényességének feltétele, hogy azt a Felügyelet jóváhagyja. (…) Az Üzletszabályzat módosítás jóváhagyásának tényéről és a módosítás hatálybalépésének időpontjáról az Alapkezelő a Napi Gazdaság és a Magyar Tőkepiac című napilapokban közzétett hirdetménnyel értesíti az Üzletfeleket, legkésőbb az Üzletszabályzat hatályba lépésére meghatározott napot tíz munkanappal megelőzően. A hirdetmény a módosítás, illetve annak jóváhagyása tényét tartalmazza, utalhat azonban a legfőbb változások tartalmára is. (…) Az Alapkezelő gondoskodik arról, hogy a módosított és a Felügyelet által jóváhagyott Üzletszabályzat teljes szövege legkésőbb az Üzletszabályzat módosítás hatályba lépése napjától kifüggesztésre kerüljön az Alapkezelő székhelyén, a Befektetési Alapok letétkezelő(i)nek székhelyén és fiókjaiban. (…) Az Üzletszabályzat nyilvános, bárki által megtekinthető az Alapkezelő által kezelt Alapok letétkezelő(jé)/(i)nek ügyfélforgalom számára fenntartott helyiségeiben (az ügyféltérben). Az Üzletfél kötelessége és felelőssége, hogy megismerje a mindenkor hatályos Üzletszabályzat tartalmát, illetve arról Alapkezelőnél tájékozódjon. Ezen tájékozódás elmulasztása az Üzletfél terhére esik. Az Üzletfél nem hivatkozhat alappal az Alapkezelővel szemben olyan kikötés, körülmény nem ismeretére, amelyről a Szerződésre irányadó Üzletszabályzat rendelkezett. (…) Az Alapkezelő és az Üzletfél, illetve az Alap és az Üzletfél közötti vitás ügyeket a Felek először megkísérlik békés úton, közvetlen egyeztetés útján rendezni. Az Alapkezelő az Üzletfél által szóban vagy írásban benyújtott panaszt, amennyiben azt már a közléskor megalapozottnak találja, azonnal orvosolja. Amennyiben ez nem lehetséges, úgy arra - a közléstől számított - nyolc vagy - ha az ügy bonyolult, illetve hosszabb vizsgálatot kíván harminc napon belül írásban válaszol. Az Üzletfél számára nem kielégítő válasz esetén a Felek a vitás kérdéseket mindenekelőtt tárgyalások útján kísérlik meg rendezni. Arra az esetre, ha a Felek közti jogviták békés úton való rendezésére tett törekvés bármely okból nem vezet eredményre (beleértve az Üzletszabályzat értelmezéséből, alkalmazásából eredő jogvitákat is), a Felek kikötik a Pesti Központi Kerületi Bíróság, illetve - a hatásköri szabályok megfelelő figyelembe vételével - a Fővárosi Bíróság kizárólagos illetékességét. (…)”
16.4-1
5. SZ. MELLÉKLET
16.5 5. sz. melléklet: Az Alapkezelő által kezelt egyéb alapok befektetési politikájának bemutatása OTP Quality Nyíltvégű Részvény Alap A Felügyelet az OTP QUALITY Nyíltvégű Részvény Alapot 1997. szeptember 2. napján vette nyilvántartásba a 1111-43 lajstromszámon 100.000.000 forint saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma 110.078-1/97. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapír befektetési alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az OTP Quality túlnyomórészt magyar, lengyel és cseh részvényekből áll. A részvényhányad átlagosan 75%-os, de legalább 50%-ot és legfeljebb 90%-ot tehet ki. Az Alapkezelő törekszik arra, hogy a várható hozamot és kockázatokat hosszú távon optimalizálja, így az alapot azoknak ajánljuk, akik a magyar és egyéb közép-európai részvénypiacokon hosszú távon kívánnak befektetni. OTP Paletta Nyíltvégű Értékpapír Alap A Felügyelet az OTP PALETTA Nyíltvégű Értékpapír Alapot 1997. november 17. napján vette nyilvántartásba a 1111-47 lajstromszámon 100.000.000 forint saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma 110.082-1/97. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapír befektetési alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az OTP Paletta Alap egy kötvényekből, kincstárjegyekből és részvényekből álló, aktívan kezelt értékpapírcsomagba való befektetést nyújt befektetőinek. Az Alapban a részvények aránya átlagosan 35%. Az alapkezelő az Alap vagyonát döntően Magyarországon fekteti be, de a portfolióban szerepelnek lengyel és cseh részvények is. OTP Optima Tőkegarantált Kötvény Alap A Felügyelet az OTP OPTIMA Nyíltvégű Befektetési Alapot 1996. április 17. napján vette nyilvántartásba a 1111-17 lajstromszámon 100.000.000 forint saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma 110.053-1/96. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapír befektetési alapként működik. A Felügyelet a 2006.június 7.-i E-III/110.053-20/2006 sz engedélyében jóváhagyta az Alap nevének módosítását OTP Optima Tőkegarantált Kötvény Alapra Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alapkezelő az Alap pénzeszközeit olyan befektetésekben helyezi el, amelyek a befektetési jegy tulajdonosok számára alacsony kockázat, kiszámítható árfolyam-alakulás és a befektetéshez való mindenkori azonnali hozzáférés mellett biztosítják a rövid futamidejű magyar állampapírok és a banki betétek hozamát megközelítő teljesítményt.
16.5-1
. MELLÉKLETEK
OTP Maxima Kötvény Alap A Felügyelet az OTP MAXIMA Kötvény Alapot 2000. december 22. napján vette nyilvántartásba a 1111-107 lajstromszámon 100.000.000 forint saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma III/110.163-1/2000. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapír befektetési alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy aktív befektetési politikával a MAX index kosarában szereplő értékpapírokból álló portfolióval összehasonlításban versenyképes hozamot érjen el. Az alapkezelő elsősorban hosszabb lejáratú magyar államkötvényekben és jelzáloglevelekben forgatja az Alap vagyonát. OTP Euró Kötvény Alap A Felügyelet az OTP EURÓ Kötvény Alapot 2001. december 18. napján vette nyilvántartásba a 1111-118 lajstromszámon 500.000 euró saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma III/110.178-1/2001. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapír befektetési alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy aktív befektetési politikával az Európai Monetáris Unió tagállamai által kibocsátott, 1-3 év közötti futamidejű, euróban denominált államkötvények hozamával összehasonlításban versenyképes hozamot érjen el. A nem euróban kibocsátott befektetések portfolión belüli aránya legfeljebb 20% lehet. OTP Dollár Kötvény Alap A Felügyelet az OTP DOLLÁR Kötvény Alapot 2001. december 18. napján vette nyilvántartásba a 1111-117 lajstromszámon 500.000 USD saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma III/110.177-1/2001. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapír befektetési alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy aktív befektetési politikával az Amerikai Egyesült Államok által kibocsátott, 1-3 év közötti futamidejű, USA dollárban denominált államkötvények hozamával összehasonlításban versenyképes hozamot érjen el. A nem dollárban kibocsátott befektetések portfolión belüli aránya legfeljebb 20% lehet. OTP Nemzetközi Részvény – UBS Alapok Alapja A Felügyelet az OTP Nemzetközi Részvény – UBS Alapok Alapját (korábban: OTP Platina Nemzetközi Részvény Alap) 1999. december 16. napján vette nyilvántartásba a 1111-98 lajstromszámon 100.000.000 Ft saját tőkével. 2003. január 16-án az OTP Platina Nemzetközi Részvény Alap befektetési politikája megváltozott, az Alap megváltoztatta nevét és struktúráját és azóta alapok alapja felépítésben OTP Nemzetközi Részvény – UBS Alapok Alapja név alatt kerül forgalmazásra. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma III/110.149-1/99, míg az alapok alapjává történő átalakulást elrendelő
16.5-2
MELLÉKLETEK
határozat száma III/110.149-9/2002. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapír befektetési alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Rt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a UBS AG, mint tanácsadó közreműködésével kialakított aktív befektetési politikával, a UBS Global Asset Management által kezelt nemzetközi részvény befektetési alapokból összeállított portfolióval lehetőséget teremtsen befektetőinek, hogy részesedjenek a fejlett külföldi részvénypiacok hozamából. Az Alap befektetései - az alapok alapja struktúrának megfelelően – a UBS Global Asset Management által kezelt, fejlett piacokon befektető részvényalapok befektetési jegyeiből kerülnek ki. Így, magas kockázatmegosztás mellett az Alap teljesítményében több száz részvény teljesítménye tükröződik. OTP Tőkegarantált Pénzpiaci Alap A Felügyelet az OTP OTP Pénzpiaci Alapot 2005. január 19-én vette nyilvántartásba 1111-144 lajstromszámon 462.058.841 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.235-1/2005. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik. A Felügyelet a 2006.03.10-én kelt E-III/110.235-3/2006 sz határozatában jóváhagyta az Alap nevének módosulását OTP Tőkegarantált Pénzpiaci Alapra, illetve megadta az engedélyt a tőkegarancia vállalása miatt a Kezelési Szabályzat és a Tájékoztató módosítására. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetők akár 3 hónapnál rövidebb futamidőre rendelkezésre álló pénzeszközei számára is kiszámítható árfolyam-alakulású, rugalmas befektetési lehetőséget biztosítson. Ennek érdekében az Alapkezelő az Alap eszközeit döntő részben forintbetétekbe és állampapírokba, kisebb részben vállalati kötvényekbe fekteti. Az Alapkezelő a kamatkockázat csökkentése és a devizakockázat optimalizálása érdekében származékos ügyleteket is köthet. OTP Alfa Hozamvédett Nyíltvégű Származtatott Részvény Alap A Felügyelet az OTP Alfa Alapot 2005. március 30-án vette nyilvántartásba 1112-60 lajstromszámon, 4.924.260.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.240-1/2005. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap átalakulását a Felügyelet az E-III./110.2402/2007számú határozatával 2007.november 29-i dátummal engedélyezte. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a Rögzített Hozam 2. Hozamfizetési Napon történő megfizetése mellett lehetőséget nyújtson a befektetőknek arra, hogy a Kibocsátó nevében eljáró Alapkezelő által tett Fizetési Ígérettel összhangban, a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően az 1., 3. és 4. Hozamfizetési Napokon részesedjenek a nemzetközi részvénypiacokon az Alap Futamideje alatt elérhető hozamokból. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, az Alap
16.5-3
. MELLÉKLETEK
2008. február 15-i saját tőkéjére vonatkozó ígéret Alap Lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének másik elemét képező, a Mögöttes Részvénykosár teljesítményétől függő Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a Mögöttes Részvénykosárban szereplő részvényekhez kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Prizma Tőkevédett Nyíltvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Prizma Alapot 2005. március 30-án vette nyilvántartásba 1111-150 lajstromszámon, 3.999.156.704 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.239-1/2005. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik. Az Alap átalakulását a Felügyelet az EIII/110.239-3/2007 számú határozatával 2007.november 28-i dátummal engedélyezte. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy részesedjenek a hazai és eurózónabeli részvénypiacokon, valamint az arany világpiacán az Alap futamideje alatt elérhető hozamokból. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, a Befektetési Jegyek névértékére vonatkozó ígéret Alap Lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének másik elemét képező, a Mögöttes Indexek teljesítményétől függő Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a Mögöttes Indexek között szereplő indexekhez kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Közép-Európai Részvény Alap A Felügyelet az OTP Közép-Európai Részvény Alapot 2005. december 21-én vette nyilvántartásba 1111-166 lajstromszámon, 789.500 Euró saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.303-1/2005. Az alap nyilvános, nyíltvégű értékpapíralapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy részesedjenek a közép-kelet-európai régió részvénypiacainak teljesítményéből. Az Alap portfoliója döntő részben magyar, lengyel és cseh részvényekből áll. A részvénykitettség hosszú távon átlagosan 80%-os, de legalább 60%-ot és legfeljebb 100%-ot tehet ki. Az Alapkezelő törekszik arra, hogy a várható hozamot és kockázatokat hosszú távon optimalizálja, így az alapot azoknak ajánljuk, akik a magyar és egyéb közép-európai részvénypiacokon hosszú távon kívánnak befektetni.
16.5-4
MELLÉKLETEK
OTP Linea Hozambiztosított Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Linea Alapot 2006. április 5-én vette nyilvántartásba 1112-79 lajstromszámon, 7.309.330.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.337-1/2006. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy részesedjenek a hazai és nemzetközi részvénypiacokon, a hazai kötvénypiacon, valamint a nemzetközi árupiacokon az Alap futamideje alatt elérhető hozamokból. Az Alapkezelő a befektetési jegyek névértékének visszafizetésére vonatkozó ígéret Alap lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt.-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap mögöttes portfolióinak teljesítményétől függő teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a mögöttes portfoliókhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Quality Plusz Hozambiztosított Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Quality Plusz Alapot 2006. április 5-én vette nyilvántartásba 111280 lajstromszámon, 3.855.280.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.338-1/2006. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget biztosítson arra, hogy részesedjenek az OTP Quality Nyíltvégű Részvény Alap által az Alap futamideje alatt elért hozamokból. Az Alapkezelő a befektetési jegyek névértékének visszafizetésére vonatkozó ígéret Alap lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt.-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap mögöttes portfoliójának teljesítményétől függő teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a mögöttes portfolióhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Abszolút Hozam Nyíltvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Abszolút Hozam Nyíltvégű Származtatott Alapot 2006. július 7-én vette nyilvántartásba 1111-180 lajstromszámon, 349.114.599 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.411-1/2006. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik.
16.5-5
. MELLÉKLETEK
Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a rövid távú kockázatmentes hozamot szignifikánsan meghaladó megtérülést biztosítson a Befektetési Jegy tulajdonosok számára, a kockázatok alacsony szinten tartása mellett. Az Alapkezelő azt tekinti elsődleges feladatának, hogy az Alap a rövid lejáratú állampapírhozam feletti többlethozam eléréséért cserébe a lehető legalacsonyabb többlet-kockázatot vállalja fel. Ennek érdekében az Alapkezelő folyamatosan elemzi a szóba jöhető kötvény- és részvénypiaci befektetési lehetőségeket várható hozam és várható kockázat szempontjából. OTP Linea II. Hozambiztosított Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Linea II.Alapot 2006. november 2-án vette nyilvántartásba 1112-107 lajstromszámon, 820.030.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.450-1/2006. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy részesedjenek a hazai és nemzetközi részvénypiacokon, a hazai kötvénypiacon, valamint a nemzetközi árupiacokon az Alap futamideje alatt elérhető hozamokból. Az Alapkezelő a befektetési jegyek névértékének visszafizetésére vonatkozó ígéret Alap lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt.-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap mögöttes portfolióinak teljesítményétől függő teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a mögöttes portfoliókhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Quality Plusz II. Hozambiztosított Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Quality Plusz II. Alapot 2006. november 2-án vette nyilvántartásba 1112-106 lajstromszámon, 255.900.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.449-1/2006. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget biztosítson arra, hogy részesedjenek az OTP Quality Nyíltvégű Részvény Alap által az Alap futamideje alatt elért hozamokból. Az Alapkezelő a befektetési jegyek névértékének visszafizetésére vonatkozó ígéret Alap lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt.-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap mögöttes portfoliójának teljesítményétől függő teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a mögöttes
16.5-6
MELLÉKLETEK
portfolióhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Tőzsdén Kereskedett BUX Indexkövető Alap A Felügyelet az OTP Tőzsdén Kereskedett BUX Indexkövető Alapot 2006. december 1én vette nyilvántartásba 1111-198 lajstromszámon, 1.125.000.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.463-1/2006. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű indexkövető alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a BUX Index teljesítményét hűen kövesse. Ennek érdekében az Alapkezelő az Alap vagyonának minimum 95%-át fekteti be a BUX Indexben szereplő részvényekbe, illetve ezen részvények árváltozásából adódó kockázatokat tükröző eszközökbe. A fennmaradó rész állampapírba fektethető be. OTP Prémium Klasszikus Alap A Felügyelet az OTP Prémium Klasszikus Alapot 2006. december 12-én vette nyilvántartásba 1111-201 lajstromszámon, 209.622.392 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.465-1/2006. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű, befektetési alapokba fektető alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy döntő részben hazai pénzpiaci és kötvény alapokba, valamint hazai ingatlan alapba és abszolút hozam alapba történő befektetésen keresztül közép távon a hazai állampapírpiac teljesítményét meghaladó hozamot biztosítson befektetőinek. OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alap A Felügyelet az OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alapot 2006. december 12-én vette nyilvántartásba 1111-202 lajstromszámon, 256.516.912 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.466-1/2006. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű, befektetési alapokba fektető alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy hazai kötvény alapokba és ingatlan alapba, valamint regionális és globális részvény alapokba történő befektetésen keresztül hosszú távon a hazai állampapírpiac teljesítményét számottevően meghaladó hozamot biztosítson befektetőinek. OTP Prémium Növekedési Alap A Felügyelet az OTP Prémium Növekedési Alapot 2006. december 12-én vette nyilvántartásba 1111-200 lajstromszámon, 209.444.341 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.464-1/2006. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű, befektetési alapokba fektető alapként működik. 16.5-7
. MELLÉKLETEK
Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy döntő részben regionális és globális részvény alapokba, valamint hazai kötvény és ingatlan alapba történő befektetésen keresztül hosszú távon a hazai állampapírpiac teljesítményét jelentősen meghaladó hozamot biztosítson befektetőinek. OTP Prémium Euró Alap A Felügyelet az OTP Prémium Euró Alapot 2006. december 12-én vette nyilvántartásba 1111-203 lajstromszámon, 813.344 Euró saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.467-1/2006. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű, befektetési alapokba fektető alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy euró pénzpiaci alapba és euróban denominált részvény alapokba történő befektetésen keresztül hosszú távon a hazai állampapírpiac teljesítményét számottevően meghaladó hozamot biztosítson befektetőinek. OTP Linea III. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Linea III. Alapot 2007. március 27-én vette nyilvántartásba 1112122 lajstromszámon, 4.019.020.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.480-1/2007. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a Tájékoztatóban meghatározott Rögzített Hozam megfizetése mellett lehetőséget nyújtson a befektetőknek arra, hogy részesedjenek a közép-európai és nyugateurópai részvények, sz euró övezet és japán ingatlan piacai, valamint a nemzetközi energia., áru- és nyersanyagpiacokon az Alap futamideje alatt elérhető hozamokból. Az Alapkezelő a befektetési jegyek névértékének visszafizetésére vonatkozó ígéret Alap lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt.-nél elhelyezett bankbetét jellegű konstrukcióba fektetni. Az Alapkezelő az Alap mögöttes portfolióinak teljesítményétől függő teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a mögöttes portfoliókhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Alfa II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Részvény Alap A Felügyelet az OTP Alfa II. Alapot 2007. március 27-én vette nyilvántartásba 1112-123 lajstromszámon, 3.122.240.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.481-1/2007. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.).
16.5-8
MELLÉKLETEK
Az Alap célja, hogy a Tájékoztatóban meghatározott Rögzített Hozam megfizetése mellett lehetőséget nyújtson a befektetőknek arra, hogy részesedjenek a nemzetközi részvénypiacokon az Alap futamideje alatt elérhető hozamokból. Az Alapkezelő a befektetési jegyek névértékének visszafizetésére vonatkozó ígéret Alap lejáratakor történő teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt.-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap mögöttes portfoliójának teljesítményétől függő teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a 20 elemű Mögöttes Részvénykosár elemeihez kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Alfa III. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Alfa III. Alapot 2007. július 19-én vette nyilvántartásba 1112-131 lajstromszámon, 19.976.910.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.527-1/2007. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek az amerikai, a japán, a fejlett európai, valamint a magyar és a lengyel részvénypiacokon egy jól diverzifikált, vezető részvényekből álló portfolióba történő befektetésen keresztül az Alap Futamideje alatt elérhető hozamokból. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, a Befektetési Jegyek névértékére és a Rögzített Hozamra vonatkozó ígéret teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének másik elemét képező, a Mögöttes Részvénykosár teljesítményétől függő Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a Mögöttes Részvénykosárhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP-DWS Feltörekvő Piaci Részvény Alapok Alapja A Felügyelet az OTP_DWS Feltörekvő Piaci Részvény Alapok Alapja 2007. július 2. napján vette nyilvántartásba a 1111-232 lajstromszámon, az „A” sorozatú befektetési jegyek esetében 164 900 000,- Ft, a „B” sorozatú befektetési jegyek esetében 162 280,EURÓ saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma III/110.5331/2007. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapír befektetési alapként működik. Az alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a Deutsche Asset Management International GmbH, mint tanácsadó közreműködésével kialakított aktív befektetési politikával, a DWS Investment GmbH által kezelt nemzetközi részvény befektetési alapokból összeállított portfolióval 16.5-9
. MELLÉKLETEK
lehetőséget teremtsen befektetőinek, hogy részesedjenek a feltörekvő országok részvénypiacainak hozamából. Az Alap befektetései – az alapok alapja struktúrának megfelelően – a DWS által kezelt, feltörekvő piacokon befektető részvényalapok befektetési jegyeiből kerülnek ki, így az Alap teljesítményében megközelítőleg 3-400 részvény teljesítménye tükröződik. OTP Alfa IV. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Alfa IV. Alapot 2007. szeptember 18-án vette nyilvántartásba 1112140 lajstromszámon, 14.778.950.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.549-1/2007. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek az amerikai, a japán, a fejlett európai, valamint a magyar és a lengyel részvénypiacokon egy jól diverzifikált, vezető részvényekből álló portfolióba történő befektetésen keresztül az Alap Futamideje alatt elérhető hozamokból. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, a Befektetési Jegyek névértékére és a Rögzített Hozamra vonatkozó ígéret teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének másik elemét képező, a Mögöttes Részvénykosár teljesítményétől függő Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a Mögöttes Részvénykosárhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP OsztalékCsúcs I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP OsztalékCsúcs I. Alapot 2007. szeptember 18-án vette nyilvántartásba 1112-141 lajstromszámon, 21.628.180.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.550-1/2007. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a Dow Jones Euro Stoxx Select Dividend 30 Index Dow Jones Euro Stoxx 50 Index hozamát meghaladó, az Alap Futamideje alatt elért többletteljesítményéből. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, a Befektetési Jegyek névértékére vonatkozó ígéret teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt-nél elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének másik elemét képező, a Mögöttes Indexek teljesítményétől függő Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a Mögöttes Indexekhez kapcsolódó 16.5-10
MELLÉKLETEK
származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Tiszta Energia Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Tiszta Energia Alapot 2007. november 07-én vette nyilvántartásba 1112-145 lajstromszámon, 8.998.140.000,- Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.571-1/2007. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a környezetbarát energiatermelésben, illetve a megújuló energiaforrások alkalmazásában és a folyamatos technológiai fejlesztésben élen járó európai, amerikai és ázsiai vállalatok részvényeiből álló portfolióba történő befektetésen keresztül az Alap Futamideje alatt elérhető hozamokból Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének egyik elemét képező, a Befektetési Jegyek névértékét elérő összegre mint Lejáratkori Kifizetésre vonatkozó ígéret teljesítésének biztosítása érdekében az Alap mindenkori saját tőkéjének jelentős, 70%-ot meghaladó hányadát tervezi kamatozó befektetési eszközökbe, így az OTP Bank Nyrt-nél vagy más banknál elhelyezett bankbetétekbe, hitelviszonyt megtestesítő eszközökbe, repó ügyletekbe és a kamatkockázat kezelésére szolgáló származtatott eszközökbe fektetni. Az Alapkezelő az Alap Fizetési Ígéretének másik elemét képező, a Mögöttes Részvénykosár teljesítményétől függő Teljesítményrészesedés minél nagyobb mértékét tervei szerint döntő részben a Mögöttes Részvénykosárhoz kapcsolódó származtatott eszközökbe, ezeken belül elsősorban opciókba történő befektetésekkel kívánja biztosítani. OTP Új Európa Nyíltvégű Értékpapír Alap A Felügyelet az OTP Új Európa Alapot 2007. november 12-én vette nyilvántartásba 1111251 lajstromszámon, 235.880.564,- Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.585-1/2007. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a kedvező értékeltségű kibocsátók részvényeibe történő befektetésen keresztül részesedjenek a közép-kelet-európai régió és a feltörekvő európai országok részvénypiacainak teljesítményéből.. Az Alap portfoliója elsősorban a közép- és kelet-európai (magyar, lengyel cseh, bolgár, román és török), emellett kisebb részben más feltörekvő és fejlett részvénypiacokon kerül befektetésre. Az Alapkezelő érték alapú befektetési stratégiát követ, ebből következően az Alap aktuális részvényhányadát az határozza meg, hogy az Alapkezelő egy adott időpontban hány alulértékelt, befektetésre alkalmas céget talál. Ennek megfelelően a részvényhányad 0 és 100% között mozoghat.
16.5-11
. MELLÉKLETEK
OTP Alfa V. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Alfa V. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. január 03-án vette nyilvántartásba 1112-153 lajstromszámon, 5.160.110.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.589-1/2008 Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a Rögzített Hozam 1. Hozamfizetési Napon történő megfizetése mellett lehetőséget nyújtson a befektetőknek arra, hogy a Kibocsátó nevében eljáró Alapkezelő által tett Fizetési Ígérettel összhangban, a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően a 2. és 3. Hozamfizetési Napokon részesedjenek a környezetbarát energiatermelésben és a folyamatos technológiai fejlesztésben élen járó vállalatok részvényeiből, az egészségvédelem és a gyógyszergyártás területén tevékenykedő kibocsátók részvényeiből, valamint a főbb mezőgazdasági termékek termelésében, kereskedelmében, az ágazathoz kapcsolódó technológiai fejlesztésben fontos szerepet játszó vállalatok részvényeiből álló portfolióba történő befektetésen keresztül az Alap Futamideje alatt elérhető hozamokból. OTP Orient I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Orient I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. január 03-án vette nyilvántartásba 1112-154 lajstromszámon, 8.442.670.000 Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.590-1/2008 Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy lehetőséget nyújtson a befektetőknek arra, hogy a Kibocsátó nevében eljáró Alapkezelő által tett Fizetési Ígérettel összhangban, a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően az 1. és 2. Hozamfizetési Napokon részesedjenek a dinamikusan bővülő kínai gazdaság meghatározó szektoraiban működő vállalatok részvényeiből álló portfolióba történő befektetésen keresztül az Alap Futamideje alatt elérhető hozamokból. OTP Klímaváltozás 130/30 Származtatott Részvény Alap A Felügyelet az OTP Klímaváltozás 130/30 Származtatott Részvény Alapot 2008. január 08-án vette nyilvántartásba 1111-257 lajstromszámon, 206.576.740,- Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.599-1/2008 Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és Vezető forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy kiválassza azokat a részvényeket, amelyek a klímaváltozással kapcsolatos globális alkalmazkodási folyamat potenciális nyertesei, illetve vesztesei lehetnek. Az alapnak lehetősége van arra, hogy a potenciális nyertes vállalatok esetében a az Alap eszközei összértékének 130%-a erejéig vételi pozíciót vegyen fel, a potenciális vesztesek esetében pedig az opciós vagy határidős piacokon az Alap eszközei
16.5-12
MELLÉKLETEK
összértékének 30%-a erejéig nettó eladási pozíciót létesítsen. Az Alap nettó részvénykitettsége így 100% körül fog alakulni. OTP Globális Származtatott Kötvény Alap A Felügyelet az OTP Globális Származtatott Kötvény Alapot 2008. január 08-án vette nyilvántartásba 1111-256 lajstromszámon, 200.560.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.598-1/2008. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy elsősorban a fejlett piaci (Egyesült Államok, euró-övezet) vállalati kötvények kibocsátóinak hitelkockázatát felvállalava a kockázatmentes befektetéseknél magasabb hozamot érjen el. Az egyes kibocsátók hitelfelárát elsősorban credit default swap (CDS) kontraktusokon, azaz hitelkockázatot reprezentáló származtatott ügyleteken keresztül fogja felvállalni, vagy adott esetben eladni. DSK Pénzpiaci Alap A Felügyelet a DSK Pénzpiaci Alapot 2008. március 07-én vette nyilvántartásba 1111264 lajstromszámon, 200.476.717,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.626-1/2008. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az Országos Takarékpénztár és Kereskedelmi Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alapkezelő a kockázatok minimalizálására törekszik, konzervatív befektetési stratégiát követ, annak érdekében, hogy a Befektetési Jegyek árfolyama alacsony ingadozás mellett kiszámíthatóan emelkedjen. Az Alap eszközei döntő részben a bolgár kötvénypiacokon és a bolgár pénzpiacon kerülnek befektetésre.
OTP Olimpia Sprint I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Olimpia Sprint I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. április 22-én vette nyilvántartásba 1112-163 lajstromszámon, 3.817.360.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.633-1/2008. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap futamidejének zárónapja 2010.április 30. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a 2008-as pekingi olimpiai játékok hivatalos támogatóinak részvényeiből alkotott részvénykosár Alap Futamideje alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában leírtak szerint számított hozamából. OTP Olimpia I. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap 16.5-13
. MELLÉKLETEK
A Felügyelet az OTP Olimpia I. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. április 22-én vette nyilvántartásba 1112-162 lajstromszámon, 4.987.360.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.632-1/2008. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap futamidejének zárónapja 2011.július 29. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a 2008-as pekingi olimpiai játékok hivatalos támogatóinak részvényeiből alkotott részvénykosár Alap Futamideje alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában leírtak szerint számított hozamából. OTP Ázsiai Ingatlan és Infrastruktúra Értékpapír Alapok Alapja A Felügyelet a OTP Ázsiai Ingatlan és Infrastruktúra Értékpapír Alapok Alapját 2008. április 28-án vette nyilvántartásba 1111-275 lajstromszámon, 202.156.200,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.644-1/2008. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy ázsiai ingatlanpiaci kitettséggel, illetve infrastruktúrához kapcsolódó befektetésekkel rendelkező külföldi alapkezelők befektetési alapjaiból összeállított portfolióval lehetőséget teremtsen befektetőinek, hogy részesedjenek a tágan értelmezett ázsiai ingatlanpiacok és infrastruktúra-befektetések (teljes csendes-óceáni régió) hozamaiból. Az Alap befektetései – az alapok alapja struktúrának megfelelően – külföldi alapkezelők által kezelt, ázsiai ingatlan- és infrastruktúrapiacokon befektető alapok befektetési jegyeiből kerülnek ki, így az Alap teljesítményében megközelítőleg 250-300 ingatlan- és infrastruktúrafejlesztő, illetve –hasznosító társaság, valamint REIT (nyereségük kiemelkedően magas hányadát alacsony adóterhek mellett osztalékként kifizető ingatlantársaságok) teljesítménye tükröződik. OTP Olimpia Sprint II. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Olimpia Sprint II. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. június 17-én vette nyilvántartásba 1112-170 lajstromszámon, 2.510.650.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.647-1/2008. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap futamidejének zárónapja 2010.június 30. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a 2008-as pekingi olimpiai játékok hivatalos támogatóinak részvényeiből alkotott részvénykosár Alap Futamideje alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában leírtak szerint számított hozamából. OTP Olimpia II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap
16.5-14
MELLÉKLETEK
A Felügyelet az OTP Olimpia II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. június 16-án vette nyilvántartásba 1112-170 lajstromszámon, 3.604.440.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.646-1/2008. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap futamidejének zárónapja 2011.szeptember 30. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a 2008-as pekingi olimpiai játékok hivatalos támogatóinak részvényeiből alkotott részvénykosár Alap Futamideje alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában leírtak szerint számított hozamából. OTP Globál Trend I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Globál Trend I. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. augusztus 22-én vette nyilvántartásba 1112-178 lajstromszámon, 2.134.910.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.686-1/2008. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap futamidejének zárónapja 2010.augusztus 31. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a főbb mezőgazdasági termékek termelésében, kereskedelmében, az ágazathoz kapcsolódó technológiai fejlesztésben fontos szerepet játszó vállalatok részvényeiből, a környezetbarát energiatermelésben és a folyamatos technológiai fejlesztésben élen járó vállalatok részvényeiből, valamint az infrastruktúra-fejlesztéshez, infrasruktúraberuházásokhoz és ezek üzemeltetéséhez kötődő vállalatok részvényeiből alkotott részvénykosár Alap Futamideje alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában leírtak szerint számított hozamából. OTP Globál Trend Fix I. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Globál Trend Fix I. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. augusztus 22-én vette nyilvántartásba 1112-179 lajstromszámon, 2.903.480.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.687-1/2008. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap futamidejének zárónapja 2011.november30. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a főbb mezőgazdasági termékek termelésében, kereskedelmében, az ágazathoz kapcsolódó technológiai fejlesztésben fontos szerepet játszó vállalatok részvényeiből, a környezetbarát energiatermelésben és a folyamatos technológiai fejlesztésben élen járó vállalatok részvényeiből, valamint az infrastruktúra-fejlesztéshez, infrasruktúraberuházásokhoz és ezek üzemeltetéséhez kötődő vállalatok részvényeiből alkotott részvénykosár Alap Futamideje alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában leírtak szerint számított hozamából.
16.5-15
. MELLÉKLETEK
OTP Globál Trend II. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Globál Trend II. Tőkevédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. október 03-án vette nyilvántartásba 1112-184 lajstromszámon, 2.517.600.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.706-1/2008. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap futamidejének zárónapja 2010.október 08. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a főbb mezőgazdasági termékek termelésében, kereskedelmében, az ágazathoz kapcsolódó technológiai fejlesztésben fontos szerepet játszó vállalatok részvényeiből, a környezetbarát energiatermelésben és a folyamatos technológiai fejlesztésben élen járó vállalatok részvényeiből, valamint az infrastruktúra-fejlesztéshez, infrasruktúraberuházásokhoz és ezek üzemeltetéséhez kötődő vállalatok részvényeiből alkotott részvénykosár Alap Futamideje alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában leírtak szerint számított hozamából. OTP Globál Trend Fix II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Globál Trend Fix II. Hozamvédett Zártvégű Származtatott Alapot 2008. október 03-án vette nyilvántartásba 1112-185 lajstromszámon, 4.347.120.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.707-1/2008. Az alap nyilvános, határozott futamidejű, zártvégű értékpapíralapként működik. Az Alap futamidejének zárónapja 2012.január 10. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.). Az Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Fizetési Ígéret részét képező Teljesítményrészesedésnek megfelelően részesedjenek a főbb mezőgazdasági termékek termelésében, kereskedelmében, az ágazathoz kapcsolódó technológiai fejlesztésben fontos szerepet játszó vállalatok részvényeiből, a környezetbarát energiatermelésben és a folyamatos technológiai fejlesztésben élen járó vállalatok részvényeiből, valamint az infrastruktúra-fejlesztéshez, infrasruktúraberuházásokhoz és ezek üzemeltetéséhez kötődő vállalatok részvényeiből alkotott részvénykosár Alap Futamideje alatt elérhető, a Kezelési Szabályzat 3.2 pontjában leírtak szerint számított hozamából.
OTP Jubileum Dinamikus Tőkevédett Nyíltvégű Származtatott Alap A Felügyelet az OTP Jubileum Dinamikus Tőkevédett Nyíltvégű Származtatott Alapot 2009. január 08-án vette nyilvántartásba 1111-309 lajstromszámon, 700.540.000,-Ft saját tőkével. A nyilvántartásba vételt elrendelő határozat száma: E-III/110.724-1/2009. Az alap nyilvános, határozatlan futamidejű, nyíltvégű értékpapíralapként működik. Az Alap letétkezelője és forgalmazója az OTP Bank Nyrt. (1051 Budapest, Nádor u. 16.).
16.5-16
MELLÉKLETEK
Az OTP Jubileum Dinamikus Tőkevédett Nyíltvégű Származtatott Alap célja, hogy a befektetőknek lehetőséget nyújtson arra, hogy a Tőkevédelem és a Dinamikus Hozamvédelem biztosítása mellett részesedjenek a Mögöttes Portfolió befektetésük időtartama alatti hozamából.
16.5-17
MELLÉKLETEK
16.6 6.sz. melléklet: Az Alapkezelő 2008. december 31-i nem auditált pénzügyi adatai
mérleg 2008.12.31 1 2 6 10
A) Befektetett eszközök I. Immateriális javak 4. Szellemi termékek II. Tárgyi eszközök
adatok Ft-ban 1 479 094 613 3 848 121 3 848 121 58 746 735
11 13 15
1. Ingatlanok és a kapcsolódó vagyoni értékű jogok 3. Egyéb berendezések, felszerelések, jármûvek 5. Beruházások, felújítások
9 634 579 35 969 708 345 940
17 18 19
7. Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése III. Befektetett pénzügyi eszközök 1. Tartós részesedés kapcsolt vállalkozásban
12 796 508 1 416 499 757 1 030 939 331
21 25 26 34 35
3. Egyéb tartós részesedés 7. Befektetett pénzügyi eszközök értékhelyesbítése B) Forgóeszközök II. Követelések 1. Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevők)
752 868 426 -367 308 000 8 324 802 518 1 387 568 609 1 027 807 934
36 39 40
2. Követelések kapcsolt vállalkozással szemben 5. Egyéb követelések III. Értékpapírok
42 745 404 317 015 271 6 935 628 376
42 44 45 46
2. Egyéb részesedés 4. Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok IV. Pénzeszközök 1. Pénztár, csekkek
6 935 628 376 0 1 605 533 248 700
47 48 49 50
2. Bankbetétek C) Aktív idõbeli elhatárolások 1. Bevételek aktív idóbeli elhatárolása 2. Költségek, ráfordítások aktív időbeli elhatárolása
52 53 54
ESZKÖZÖK ÖSSZESEN D) Saját tõke I. Jegyzett tõke
9 816 891 559 9 092 023 700 900 000 000
57 58 61 62
III. Tőketartalék IV. Eredménytartalék VII. Mérleg szerinti eredmény E) Céltartalékok
1 693 159 978 801 182 391 5 697 681 331 0
64
1 356 833 12 994 428 8 208 000 4 786 428
2. Céltartalék a jövőbeni költségekre
66 80 85
F) Kötelezettségek III. Rövid lejáratú kötelezettségek 4. Kötelezettségek áruszállításból és szolgáltatásból (szállítók)
87 89 90
6. Rövid lejáratú kötelezettségek kapcsolt vállalkozással szemben 8. Egyéb rövid lejáratú kötelezettségek G) Passzív idõbeli elhatárolások
92 94
2. Költségek, ráfordítások passzív időbeli elhatárolása FORRÁSOK ÖSSZESEN
0 66 143 707 66 143 707 22 273 297 22 523 480 21 346 930 658 724 152 658 724 152 9 816 891 559
Megjegyzés: Az OTP Alapkezelő Zrt. 2008.12.31-i mérlege könyvvizsgáló által nem hitelesített adatokat tartalmaz.
16.6-1
MELLÉKLETEK
eredménykimutatás 2008.12.31 1 I. III.
Belföldi értékesítés nettó árbevétele Értékesítés nettó árbevétele Egyéb bevételek
5 6 7
Anyagköltség Igénybe vett szolgáltatások értéke Egyéb szolgáltatások értéke
adatok Ft-ban 14 704 337 360 14 704 337 360 609 459 236 21 319 988 658 774 078 109 524 752
9
Eladott (közvetített) szolgáltatások értéke
6 468 642 072
IV. 10 11
Anyagjellegû ráfordítások Bérköltség Személyi jellegû egyéb kifizetések
7 258 260 890 425 604 704 86 352 930
12 V. VI. VII.
Bérjárulékok Személyi jellegû ráfordítások Értékcsökkenési leírás Egyéb ráfordítások
A. 13
ÜZEMI (ÜZLETI) TEVÉKENYSÉG EREDMÉNYE Kapott (járó) osztalék és részesedés ebből: kapcsolt vállalkozástól kapott
16
Egyéb kapott (járó) kamatok és kamatjellegű bevételek
154 059 452 666 017 086 25 320 537 202 310 316 7 161 887 767 6 257 841 6 257 841 264 940 753
ebből: kapcsolt vállalkozástó kapott 17 Pénzügyi műveletek egyéb bevételei VIII. Pénzügyi műveletek bevételei
738 221 5 431 998 276 630 592
18 20 21 IX.
Befektetett pénzügyi eszközök árfolyamvesztesége Részesedések, értékpapírok, bankbetétek értékvesztése Pénzügyi műveletek egyéb ráfordításai Pénzügyi műveletek ráfordításai
1 590 235 367 308 000 10 177 234 379 075 469
B. C. E.
Pénzügyi műveletek eredménye Szokásos vállalkozási eredmény Adózás előtti eredmény
-102 444 877 7 059 442 889 7 059 442 889
XII. F.
Adófizetési kötelezettség Adózott eredmény
1 361 761 558 5 697 681 331
Mérleg szerinti eredmény
5 697 681 331
G.
Megjegyzés: Az OTP Alapkezelő Zrt. 2008.12.31-i eredménykimutatása könyvvizsgáló által nem hitelesített adatokat tartalmaz.
16.6-1
