PROFINDO DAILY RESEARCH / TECHNICAL 03 Aug 2017 Statistics
PROFINDO RESEARCH 03 AGUSTUS 2017
IHSG +0.33% Dow +0.24% EIDO -0.07% Nikkei -0.13% IDR Rp 13,331 +0.10% (↓) CPO RM 2,642/MT -0.45% Oil Close USD 49.59/barrel +0.87% Oil Open USD 49.49/barrel -0.20% ICENewcastle Coal Sep $91.50/MT -0.30% Gold USD 1,269.40/Troy ounce -0.70%
Penguatan saham Apple membuat indeks Dow Jones menguat +0.24% dan menembus level tertinggi 22,000. Apple menguat hingga lebih dari 4% setelah melaporkan kinerja keuangan yang melebihi ekspektasi. EPS Apple tercatat sebear $1.67 diatas ekspektasi yang hanya sebesar $1.57. Namun pelemahan saham teknologi lainnya membuat indeks S&P 500 ditutup flat +0.05%, begitu juga dengan Nasdaq -0.29 poin. Data ekonomi yang dirilis kemarin berupa ADP non farm payroll AS bulan Juli yang tercatat meningkat 178k lebih rendah dari estimasi 185k dan juga bulan sebelumnya 191k.
CORPORATE ACTIONS TYPE – CODE – CumDate – AMT T : Tentative, F : Final RIGHT (Exc Price, Cumdate): RIGHT (Trading Period): DIVIDEN TUNAI (cumdate): STOCK SPLIT(cumdate): SMDR – 1:20 – 8 Aug (F) REVERSE STOCK (cumdate): DIVIDEN SAHAM(cumdate): IPO: PT Ayana Land International Tbk – 7 Aug (F) RUPS 11 Aug – ITMA, 15 Aug – PLIN, EXCL 16 Aug – CASA 18 Aug – SAFE 21 Aug – BMRI 22 Aug – MAYA, BRMS 23 Aug – BYAN 24 Aug – BNGA 25 Aug – ARTA, FPNI, HERO 30 Aug – MMLP, BBHI 4 Sep – SILO, GEMS 7 Sep – CASS 8 Sep – BSIM, SIAP 11 Sep – BCIP, SDPC 14 Sep - DGIK
Indeks di Eropa ditutup melemah dengan Indeks FTSE 100 -0.16%, Dax 0.57%, CAC 40 -0.39% dan Stoxx 600 -0.43%. Indeks ditekan dari pelemahan saham sector energy dan financial. Indeks di Inggris juga ditekan dari rilis data PMI konstruksi yang turun ke level 51.9 jauh dibawah consensus sebesar 54.5. Fokus investor juga tertuju pada rilis data inflasi dan juga pertemuan BoE Kamis ini yang diperkirakan masih akan tetap mempertahankan suku bunga di level 0.25%. Selain itu data ekonomi indeks harga produsen Zona Euro yang turun ke level -0.1% pada bulan Juli. Harga minyak berakhir menguat pada penutupan dini hari tadi pulih dari penurunan di sesi sebelumnya setelah Energy Information Administration (EIA) mencatatkan penurunan stok minyak mentah lima minggu berturutturut sebesar 1.5 juta barel meskipun dibawah estimasi yang akan turun 2.9 juta barel. EIA juga menunjukkan terjadi kenaikan permintaan minyak mentah dan aktivitas kilang minyak. IHSG pada perdagangan kemarin berhasil ditutup menguat. Sektor industry dasar menjadi penopang terbesar dengan menguat +2.11% terutama didorong oleh penguatan saham semen seperti INTP +9.72%, SMGR +7.81% dan SMCB +7.01%. Asing kembali mencatatkan net sell sebesar Rp 210 miliar. IHSG membentuk bullish hammer candle yang mengindikasikan adanya potensi kenaikan lanjutan. Indikator stochastic dan RSI bergerak flat. Sehingga diperkirakan IHSG akan bergerak menguat terbatas dengan rentang level 5788 - 5852. Saham yang dapat diperhatikan adalah TOTL (buy), KBLI (buy), EXCL (buy), HMSP (buy) dan SMGR (buy). Selengkapnya di www.profindo.com DISCLAIMER ON News Update PT Bumi Resources Tbk (BUMI) mencatatkan kenaikan produksi batu bara sebesar 0,9% YoY menjadi 40,2 juta ton sepanjang paruh pertama tahun ini. Pengupasan lapisan tanah penutup (overburden removal) sepanjang semester I/2017 turun 3,7% menjadi 288,2 juta bcm. Sementara, lanjutnya, untuk rasio pengupasan (strip rasio) juga mengalami penurunan sebesar 4,5% menjadi 7,2x pada semester I/2017 sebagai upaya dari efisiensi biaya. (Bisnis Indonesia)
Disclaimer ON
Page 1 of 5
PROFINDO DAILY RESEARCH / TECHNICAL Perbandingan PER & PBV CODE AALI LSIP SIMP SSMS AGRI
SECTOR AGRI AGRI AGRI AGRI
ASII AUTOMOTIVE IMAS AUTOMOTIVE AUTO AUTOMOTIVE GJTL AUTOMOTIVE AUTOMOTIVE
PER PBV 13.56 1.54 10.47 1.19 11.02 0.45 23.60 4.04 14.67 1.80 16.93 (10.30) 30.49 4.04 10.29
2.11 0.44 1.13 0.56 1.06
21.92 10.49 13.72 10.90 12.52 11.45 2.86 16.20 12.51
3.66 1.40 2.45 1.35 1.32 2.14 1.29 1.89 1.94
35.57 (7.42) 28.88 237.00 73.51
2.59 0.88 2.08 9.56 3.78
GGRM CIGARETTE HMSP CIGARETTE CIGARETTE
21.40 33.83 27.62
3.41 13.35 8.38
PTPP CONSTRUCTION TOTL CONSTRUCTION WIKA CONSTRUCTION WSKT CONSTRUCTION WTON CONSTRUCTION ADHI CONSTRUCTION ACST CONSTRUCTION CONSTRUCTION
36.45 9.67 18.64 12.39 25.60 29.61 17.02 22.06
1.77 2.34 1.41 1.52 2.09 1.40 1.58 1.76
AISA CONSUMER ICBP CONSUMER INDF CONSUMER UNVR CONSUMER CONSUMER
9.54 23.21 16.08 50.83 24.91
0.89 4.88 1.60 54.84 15.55
MAPI RALS ACES LPPF RITEL
44.41 8.62 28.14 31.32 28.12
3.15 1.74 5.67 13.40 5.99
AKRA OIL&GAS ELSA OIL&GAS PGAS OIL&GAS OIL&GAS
23.20 90.85 10.13 41.39
3.07 0.66 1.17 1.63
APLN PROPERTY ASRI PROPERTY BSDE PROPERTY CTRA PROPERTY KIJA PROPERTY LPCK PROPERTY LPKR PROPERTY PWON PROPERTY SMRA PROPERTY PROPERTY
23.44 4.55 8.57 22.34 29.55 4.17 29.94 18.47 146.02 31.89
0.46 0.78 1.26 1.32 1.12 0.67 0.74 2.72 1.73 1.20
TBIG TELECOM TLKM TELECOM TOWR TELECOM TELECOM
27.75 19.99 15.94 21.22
14.95 4.48 3.49 7.64
BBCA BBNI BBRI BBTN BDMN BJBR BJTM BMRI BANKS
BANKS BANKS BANKS BANKS BANKS BANKS BANKS BANKS
INTP SMCB SMGR SMBR CEMENT
CEMENT CEMENT CEMENT CEMENT
RITEL RITEL RITEL RITEL
PT Mitra Komunikasi Nusantara Tbk (MKNT) mencatatkan pertumbuhan laba mencapai 393,39% menjadi Rp23,14 miliar. Tingginya persentase laba disokong oleh peningkatan tajam penjualan sebesar 452.94% menjadi Rp2,86 triliun. Tingginya pertumbuhan tersebut ditandai dengan besarnya skala pertumbuhan yang mencapai angka double digit. Peningkatan kinerja positif ini akan menjadi stimulus bagi perseroan untuk mencapai target hingga akhir tahun. (Bisnis Indonesia) PT Energi Mega Persada Tbk (ENRG) akhirnya merilis laporan kinerja keuangan kuartal I-2017. Perusahaan kembali bangkit setelah mengalami kerugian. ENRG mencetak laba bersih US$ 53,29 juta. Pada periode yang sama tahun sebelumnya, ENRG merugi sebesar US$ 14,69 juta. Pendapatan ENRG turun 33% YoY menjadi US$ 90,33 juta. Beruntung, beban pokok perusahaan susut 48% YoY menjadi US$ 54,54 juta. ENRG meraup penghasilan lain-lain sebesar US$ 71,45 juta. Padahal, pada kuartal I 2016, ENRG mencatat beban US$ 6,29 juta dari kedua pos keuangan tersebut. (Kontan) PT Bakrie Sumatera Plantations Tbk (UNSP) selama semester I-2017 mencatatkan pendapatan Rp 743,14 miliar (-3% YoY). Penurunan harga CPO menjadi pemicu penurunan pendapatan tersebut. Beban pokok pendapatan turun 37% YoY menjadi Rp 392,28 miliar. Alhasil, UNSP mampu mencatat laba kotor sebesar Rp 350,85 miliar (117% YoY). UNSP juga masih mampu menjaga level sejumlah pos beban neraca keuangan. Sehingga, kerugian sebelum manfaat pajak penghasilan turun menjadi Rp 78,93 miliar. Sayangnya, UNSP justru mencatat beban pajak penghasilan senilai Rp 382,81 miliar. Akibatnya, UNSP mencatatkan rugi bersih Rp 482,65 miliar, membengkak lebih dari tiga kali lipat. (Kontan) PT Barito Pacific Tbk (BRPT) nampaknya harus merogoh kocek dalam untuk melancarkan rencana akuisisi. BRPT diperkirakan butuh dana super besar agar bisa jadi pemilik saham pengendali PT Star Energy. Pasalnya, 33,33% saham Star Energy telah dibeli oleh BCPG Public Company Ltd senilai US$ 357,5 juta pada Juni lalu. Jika memang BRPT mengincar 66,67% saham, maka membutuhkan dana maksimal US$ 715,11 juta untuk bisa mengambil alih sekaligus menjadi controlling stakeholder Star Energy. Perusahaan telah membayar uang muka akuisisi Star Energy sebesar US$ 300 juta yang diperoleh dari pinjaman bank. Perusahaan menargetkan akuisisi ini bisa selesai paling lambat kuartal I-2018. (Kontan) Rencana PT Bukit Asam (Persero) Tbk (PTBA) untuk menerbitkan obligasi global hingga US$ 2,5 miliar sepertinya tidak jadi terlaksana pada tahun ini. Sebab, belum banyak proyek yang butuh dana masif yang bakal dikerjakan perusahaan di sisa tahun ini. Belum besarnya investasi yang bakal dilakukan PTBA juga tercermin dari serapan capex perusahaan. Dari total capex Rp 2 triliun, baru Rp 500 miliar atau setara 25% yang diserap selama semester I 2017. Serapan itu baru sekadar untuk keperluan operasional pertambangan, bukan untuk pengerjaan proyek pengerjaan pembangkit listrik. Sejatinya, PTBA sudah memenangi tender pengerjaan proyek PLTU Banko Tengah Sumsel 8. Proyek senilai US$ 1,6 miliar itu bakal dikerjakan bersama China Hudian Corporation. (Kontan)
Disclaimer ON
Page 2 of 5
PROFINDO DAILY RESEARCH / TECHNICAL PROFINDO TECHNICAL ANALYSIS 03 AGUSTUS 2017 TOTL
TOTL – PT Total Bangun Persada Tbk Pada perdagangan Rabu 2 Agustus 2017 ditutup pada level 725 atau menguat Rp 15. Secara teknikal pola terbentuk Break Out Falling Wedge yang mengindikasikan Bullish/Reversal. Indikator Stochastic Uptrend. MACD Histogram positif dan Golden Cross. Volume pembelian besar. BUY Target Price 835 Stoploss < 700
KBLI
PT KMI Wire & Cable Tbk Pada perdagangan Rabu 2 Agustus 2017 ditutup pada level 486 atau menguat Rp 6. Secara teknikal Candle terbentuk Double Buttom yang mengindikasikan Bullish. Indikator Stochastic Uptrend. MACD Histogram positif dan Golden Cross. Volume pembelian besar. BUY Target Price 865 Stoploss < 450
EXCL
EXCL – PT XL AxiataTbk Pada perdagangan Rabu 2 Agustus 2017 ditutup pada level 4600 atau menguat Rp 130. Secara teknikal pola terbentuk Break Out Penant yang mengindikasikan Bullish. Indikator Stochastic Uptrend. MACD Histogram positif dan Uptrend. Volume pembelian 8 hari terakhir besar. BUY Target Price 4270 Stoploss < 3350
Disclaimer ON
Page 3 of 5
PROFINDO DAILY RESEARCH / TECHNICAL HMSP
HMSP – PT HM Sampoerna Tbk Pada perdagangan Rabu 2 Agustus 2017 ditutup pada level 3520 atau menguat Rp 90. Secara teknikal pola terbentuk Bullish Piercing Line yang mengindikasikan Bullish. Indikator Stochastic Golden Cross. MACD Histogram negatif dan dan bersiap Golden Cross. Volume pembelian meningkat. BUY Target Price 3770 Stoploss < 3400
SMGR
SMGR – PT Semen Indonesia (PERSERO) Tbk Pada perdagangan Rabu 2 Agustus 2017 ditutup pada level 10700 atau menguat Rp 775. Secara teknikal pola terbentuk Break Out Cup & Handle yang mengindikasikan Bullish/Reversal. Indikator Stochastic Golden Cross. MACD Histogram positif dan Golden Cross. Volume transaksi pembelian besar. BUY Target Price 11875 Stoploss < 10500
Disclaimer ON
Page 4 of 5
PROFINDO DAILY RESEARCH / TECHNICAL
Profindo Research Team: Yuliana (Research Analyst)
[email protected] Ext 710
Dimas W.P. Pratama, CSA® (Technical Analyst)
[email protected] Ext 722
Profindo Equity Sales Team Jessie James (Head of Equity Sales)
[email protected] Ext 314
Prasetyo Nugroho (Head of Dealing)
[email protected] Ext 306
Gabriella Pratiwy (Head of Marcom & OLT)
[email protected] Ext 600
HEAD OFFICE Permata Kuningan Building, 19F Jl. Kuningan Mulia, Kav. 9C, Guntur Setiabudi South Jakarta 12980 Phone : +62 21 8378 0888 Fax : +62 21 8378 0889 WA : 0818 0772 5505 FB : Proclik Profindo IG : @profindosekuritas Telegram : RanGers Stock Community Twitter : proclickRG
BANDUNG BRANCH Jl. Sunda No. 50B Bandung, West Java Phone : +62 22 420 2678 Fax : +62 22 420 2676
DISCLAIMER This research report is prepared by PT PROFINDO SEKURITAS INDONESIA for information purposes only and is not to be used or considered as an offer or the solicitation of an offer to sell or to buy or subscribe for securities or other financial instruments. The report has been prepared without regard to individual financial circumstance, need or objective of person to receive it. The securities discussed in this report may not be suitable for all investors. The appropriateness of any particular investment or strategy whether opined on or referred to in this report or otherwise will depend on an investor’s individual circumstance and objective and should be independently evaluated and confirmed by such investor, and, if appropriate, with his professional advisers independently before adoption or implementation (either as is or varied).
Disclaimer ON
Page 5 of 5