DAILY REPORT. 10 October 2013

DAILY REPORT

. 10 October 2013

r HEADLINES

JAKARTA COMPOSITE INDEX CHART

• BUMI tandatangani suatu perjanjian dengan CIC • Belanja modal SIMP 2013 turun 17,2%

• TINS keluarkan Rp 136 miliar untuk eksplorasi Bangka

• INTP perkirakan volume penjualan semen 2012 capai 18 juta ton

• ANTM buka butik emas logam mulia

• Backdoor listing, anak usaha DSSA di SSE akhir bulan ini

• OKAS targetkan tiga kontrak baru

• SUGI mulai proses pengeboran disumur eksplorasi Akatara-1

• PALM akan melakukan right issue

• ADHI raih kontrak teluk Lamong dan Halmahera

• Prudential miliki 12,08% saham JKON • Ekspansi pelabuhan, AKRA gandeng Pelindo III

• INTP mulai bangun pabrik semen baru ke-14 di Citeureup • GDST akan investasi USD 100 juta

• ACES buka gerai ke-88 di Metropolitan, • RALS bidik pendapatan Rp 8,5 triliun Bekasi

• Philip Morris-HMSP investasi 174TELE juta • Investor institusi beli 10,3%USD saham

• SILO lepas saham tambahan • Dana kelola produk Emerald BBNI capai Rp 23 triliun per 2012

• FASW issue • BBRItunda dapatrights jatah penyaluran KUR 2013 sebesar Rp 19 triliun

• LPKR proyek properti Makassar • BBRIgarap siapkan dana akuisisidiRp2 triliun

• BJBR melakukan Kemenakertrans • BMRI perbesarMoU kreditdengan ke sektor aviasi

• BJBR targetkan fee based • INDS akuisisi Sinar Indra income remittance Rp 50 miliar tahun ini

• Kredit BJBRII akan tumbuh 32% per September • Pelindo persiapkan 2 anak usahanya IPO di BEI

• Bank akanhentikan IPO pada tahun 2013hutan ini • APPIna akan pembukaan alam mulai bulan ini • Konsumsi semen di Pulau Jawa September 20132012 tumbuh 7,5% YoY • BPS catat pertumbuhan ekonomi Indonesia capai 6,23%

Sinyal IHSG secara teknikal dalam pekan ini berpeluang untuk kembali Support Level 4422/4386/4362 melanjutkan apresiasinya. Menysusul sinyal dari indikator stochastics dan MACD masih konfirmasi positif bagi IHSG. Ditambah dengan sinyal Resistance Level 4481/4505/4541 dari lagging indikator jangka pendek, posisi indeks yang telah break Major Down out di Trend atas MA5 dan MA20. Ini juga menandakan konfirmasi positif atas indeks. Minor Trend Down

JAKARTA INDICES STATISTICS CLOSE

IHSG LQ-45

CHANGE

4457.438 748.712

VOLUME (Mn)

+24.931 +5.465

4,761.42 1,310.90

VALUE (Rp Bn)

5,019.32 3,150.74

MARKET REVIEW

MARKET VIEW

Belum tercapainya kesepakatan mengenai kenaikan batas utang Amerika masih menjadi faktor utama dari eksternal yang menjadi pertimbangan pelaku pasar. Kendati demikian, bursa saham domestik berhasil ditutup menguat di tengah pasar saham global dan regional yang tercatat variatif. IHSG ditutup naik sebesar 24,931 poin (0,562%) menuju level 4.457,438 dari posisi sebelumnya pada level 4.432,507. Perkembangan sementara terkait kondisi Amerika adalah penutupan sementara sebagian pemerintahan dan adanya ancaman default. Kondisi tersebut membuat Obama mau melakukan perundingan apapun dengan Republik, termasuk merubah kebijakan kesehatan, jika shutdown segera diakhiri dan plafon utang AS dinaikkan. Analis memperkirakan kerugian shutdown parsial yang sudah memasuki hari kedelapan mencapai US$160 juta per hari. Di samping itu, nominasi Jenet Yallen sebagai calon pimpinan the Federal Reserve yang akan menggantikan Ben Bernanke, juga turut mempengaruhi pergerakan pasar saham. Yellen telah dinominasikan oleh Presiden Obama dan telah mendapatkan dukungan dari 20 anggota Senat Demokrat pada tanggal 26 Juli lalu. Di sisi lain, langkah Dana Moneter Internasional (IMF) yang menurunkan pertumbuhan ekonomi global tahun 2013 dan 2014, juga menjadi perhatian pasar dalam perdagangan kemarin. Perekonomian global diprediksi meningkat sebesar 2,9% YoY pada tahun 2013 dan 3,6% YoY di tahun 2014. Prediksi tersebut masingmasing turun sebesar 0,3% dan 0,2% dari estimasi sebelumnya. Ekonomi AS diperkirakan tumbuh sebesar 1,6% pada tahun ini dan 2,6% di tahun 2014, atau turun 0,1% dan 0,2% dari prediksi di bulan Juli 2013. Sementara pertumbuhan China untuk tahun ini diperkirakan menjadi 7,6% dan tahun depan menjadi 7,3% dari sebelumnya 7,75% tahun 2013 dan 7,7% tahun 2014. Kendati diwarnai oleh ketidakpastian global, namun pelemahan yen mendukung penguatan Indeks Nikkei 225 sebesar 143,23 poin (1,03%) menuju level 14.037,84 dari posisi sebelumnya pada level 13.894,61. Sedangkan indeks Hang Seng ditutup melemah sebesar 144,88 poin (0,63%) ke level 23.033,97 dari posisi sebelumnya pada level 23.178,85. Sementara itu, pasar saham Eropa tentatif bergerak mixed dalam kisaran terbatas yang masih dipengaruhi oleh ketidakpastian mengenai kenaikan debt ceiling AS di tengah batas waktu yang sudah semakin minim, yakni sampai dengan 17 Oktober 2013.

Diperkirakan dukungan sentimen positif dari data makro ekonomi Indonesia dua hari lalu, eforianya akan mereda. Kini gilirannya pelaku pasar bursa domestik, cenderung kembali merujuk pada pola pergerakan dari indeks bursa global. Perhatian pasar global lebih tertuju kepada anggaran AS, ketimbang sentimen pengangkatan Janet Yallen sebagai gubernur Federal Reserve yang menggantikan Ben Bernanke. Ekspektasi pasar pengganti Bernanke dengan diangkatnya Yellen, The Fed akan mempertahankan pelonggaran kuantitatif. Yellen selama ini dikenal lebih bersikap dovish sehingga jika sosok ini terpilih sebagai pimpinan The Fed berikutnya maka kemungkinan stimulus moneter dari The Fed akan diperpanjang. Rencana Presiden Obama akan mengumumkan pengangkatan Janet Yellen sebagai gubernur Federal Reserve. Ketidakpastian anggaran AS telah menimbulkan kebimbangan kalangan pelaku pasar. Investor cemas dengan berlarutnya drama politik yang dilakukan politisi AS. Dan khawatir jika krisis politik yang berkepanjangan akan meningkatkan resiko default menjelang dateline kenaikan plafon utang pada 17 Oktober mendatang. Akibanya investor masih berhati-hati dalam mengambil sikap dalam berinvestasi pada asset berisiko ini, sebab shutdown parsial pemerintah AS yang semula diperkirakan akan singkat kini justru memasuki minggu kedua, yang kian krusial. Meski IMF optimis shutdown ini hanya sementara, tetapi lembaga ini memperingatkan bahwa kegagalan menaikkan batas utang bulan ini bisa memicu default, yang mendorong bunga dan mengguncang pasar keuangan global, bahkan bisa menjerumuskan AS kembali ke resesi. Kegagalan menaikkan plafon utang bakal menjadi insiden besar, termasuk potensi terjadi gejolak di indeks bursa global. Perkembangan teranyar anggran AS ini, presiden Obama kembali menegaskan hanya akan menegosiasikan anggaran jika Kongres menaikan plafon utang dan mengakhiri government shutdowns. Obama utarakan setuju untuk berdiskusi tentang apapun termasuk healtcare. Pemangkasan proyeksi pertumbuhan ekonomi global tahun ini dan depan oleh IMF, kian menambah pesimistis pasar. IMF merevisi pertumbuhan ekonomi dunia diperkirakan 2,9% selama 2013 dan 3,6% untuk 2014 dari proyeksi sebelumnya sebesar 3,1% dan 3,8%. perlambatan di China, India, Brazil dan negara berkembang lainnya sebagai alasan utama perubahan proyeksi itu. IMF memperkirakan negara berkembang tumbuh 4,5% tahun ini, turun dari 4,8% di proyeksi sebelumnya

DISCLAIMER This report is compiled and contained from sources believed to be reliable, but its accuracy and completeness are not guaranteed. This is not a solicitation to buy or sell of any securities. None of PT. Valbury Asia Securities or their respective employees and agents makes any representation or warranty or accepts any responsibility or liability as to, or in relation to, the accuracy or completeness of the information and opinions contained in the report or opinions remaining unchanged after the issue thereof.

10 October 2013

10 October 2013 Bumi Resources (BUMI) menandatangani suatu perjanjian dengan China Investment Corporation (CIC) untuk penyelesaian hutangnya sebesar USD 1,3 miliar. Perjanjian tersebut berisi antara lain menentukan sebagian dari jumlah yang masih terutang kepada CIC akan ditukar (swap) dengan kepemilikan saham BUMI sebesar 42% di dalam Bumi Resources Minerals (BRMS), ditambah dengan 19% kepemilikan saham BUMI di PT Kaltim Prima Coal (KPC), Indocoal Resources (Cayman) Ltd, dan PT Indocoal Kaltim Resources serta dengan pengeluaran saham baru senilai USD 150 juta di dalam BUMI. Dalam perjanjian tersebut juga menyebutkan bahwa pinjaman dua tahap yang diterima BUMI dengan jumlah pokok gabungan sebesar USD 1,3 miliar yang akan jatuh tempo pada akhir tahun 2014 dan 2015 akan diselesaikan. Demikian pula dengan sisa yang akan dikonversikan menjadi pinjaman untuk jangka waktu 3 tahun dengan suku bunga yang kompetitif di pasaran. Timah (TINS) sudah mengeluarkan Rp 136,44 miliar untuk eksplorasi darat dan laut di Bangka, Belitung, dan Kundur hingga September 2013. Biaya itu juga mencakup kegiatan eksplorasi darat yang fokus pada timah prime di Bangka dan Belitung. Di bulan ini, perseroan berencana melakukan pemboran prospeksi dan pemboran rinci di laut. Khusus eksplorasi nikel, pada September tahun ini perseroan melakukan pemboran produksi di bagian tengah dari IUP Operasi dan produksi nikel Timah Eksplomin di Kabaena. Sementara itu, kegiatan eksplorasi batubara pada 2013 nihil karena telah masuk fase rencana penutupan tambang. Aneka Tambang (ANTM) membuka "butik emas logam mulia" (LM) pertama di Gedung Aneka Tambang, Jakarta, sekaligus merupakan strategi ekspansi Antam untuk menjangkau lebih banyak konsumen ritel di Indonesia, khususnya di Jakarta. Hingga akhir tahun 2013, Antam melalui Unit Bisnis Pengolahan dan Pemurnian Logam Mulia (UBPP LM) akan membuka 4 outlet butik LM tambahan lainnya di Jakarta, Bandung, Surabaya dan Palembang. Kelima butik LM tersebut akan meningkatkan cakupan penjualan emas LM Antam yang saat ini masih dilayani di 3 lokasi yakni Pulogadung-Jakarta, Surabaya dan Makassar. Indonesia Resources (OKAS) menargetkan dapat meraih tiga kontrak baru tahun ini senilai lebih dari US$50 juta untuk menekan rugi bersih pada akhir tahun. Tiga kontrak tersebut berasal dari Chevron Pasific Indonesia dan Virginia Indonesia Co., CBM Limited. Provident Agro (PALM) akan melakukan Penawaran Umum Terbatas (PUT) dengan menerbitkan efek terlbeih dahulu (rights issue). Rencana itu akan dimintakan perstujuan pemegang saham dalam RUPSLB pada 18 November 2013. Ada perubahan signifikan dalam struktur pemegang saham Jaya Konstruksi Manggala Pratama (JKON), setelah aksi pemecahan nilai nominal (stock split) yang dilakukan di kuartal ketiga 2013 dengan rasio 1:5. Mengacu pada laporan kepemilikan saham yang dilaporkan ke KSEI per 1 Oktober 2013, perubahan kepemilikan saham JKON mulai terlihat, seperti Prudential Life Assurance yang kini memiliki 393,94 juta saham atau setara 12,08% saham JKON yang dicatatkan, dari semula 2,4% saham. Perubahan signifikan juga terjadi pada kepemilikan Deltaville Investment Ltd, entitas asing yang bermarkas di Hong Kong, menjadi 48,39% dari sebelumnya 9,68%. Sementara Indopremier Securities menguasai 9,12% saham dari sebelumnya 1,82%. Philip Morris Indonesia dan perusahaan terafiliasinya, HM

Sampoerna (HMSP), akan menginvestasikan dana sebesar USD 174 juta untuk meningkatkan kapasitas produksi rokok kretek dan rokok putih perseroan. Investasi tersebut dikeluarkan untuk membangun 2 pabrik yang berlokasi di Karawang, Jawa Barat. Sebanyak USD 78 juta digunakan untuk peningkatan kapasitas produksi sigaret kretek mesin di pabrik Sampoerna di Karawang dan USD 96 juta untuk pembangunan pabrik baru yang memproduksi rokok Marlboro. Ace Hardware Indonesia (ACES) membuka gerai ke-88 di Metropolitan, Bekasi dengan luas sekitar 1.750 meter persegi. Perseroan menargetkan akan membuka sebanyak 15 gerai baru di tahun 2013, dan telah terrealisasi 6 gerai baru selama semester I 2013, sehingga perusahaan menargetkan menambah 9 gerai lagi di semester II 2013. Pembukaan 15 gerai baru di tahun 2013 didanai dari belanja modal (capex) yang bersumber dari kas internal perusahaan senilai Rp 150 miliar. Nilai investasi masingmasing gerai tersebut antara Rp 8 miliar-Rp 9 miliar. Fajar Surya Wisesa (FASW) belum memutuskan waktu untuk mengeksekusi rencana penerbitan saham baru atau rights issue seiring dengan pergerakan IHSG yang masih berfluktuasi. Sehubungan dengan penundaan tersebut, perseroan telah menarik kembali seluruh dokumen pernyataan pendaftaran yang telah disampaikan ke OJK (Otoritas Jasa Keuangan). Indocement (INTP) memulai pembangunan pabrik semen baru (brown-field) ke-14 yang berlokasi di kompleks pabrik Indocement Citeureup, Bogor. Kapasitas produksi mencapai 4,4 juta ton per tahun, yang merupakan pabrik semen terbesar di Indonesia. Nilai keseluruhan dari proyek tersebut sekitar Rp 5,5 – Rp 6,5 triliun. Proyek ini diproyeksikan rampung pada tahun 2015. Perseroan juga masih dalam tahap akhir studi kelayakan untuk membangun 2 pabrik semen baru (green field) yang berkapasitas produksi masing-masing 2,5 juta ton per tahun, satu pabrik di Jawa Tengah dan yang lainnya di luar Jawa. Saat ini kapasitas produksi INTP mencapai sekitar 18,6 juta ton.semen per tahun. Siloam International Hospitals (SILO) akan melaksanakan opsi penjatahan lebih dengan melepas saham tambahan sebanyak 5,9 juta saham pada harga Rp 9.000 per unit. SILO telah mendapatkan izin dari Lippo Karawaci (LPKR) selaku pemegang saham dan pemberi opsi tersebut. Dengan saham tambahan tersebut, maka total penawaran saham Siloam menjadi 162 juta saham atau mewakili 14% dari total saham yang tercatat di BEI sebanyak 1,15 miliar unit. Sebelumnya, dalam IPO, perseroan melepas 156,1 juta saham kepada publik pada harga Rp 9.000 per unit. Setelah penjatahan lebih, maka kepemilikan LPKR pada Siloam menjadi sebesar 86% dari sebelumnya 86,5%. Lippo Karawaci (LPKR) menggarap proyek properti di Makassar, Sulawesi Selatan senilai Rp 3,5 triliun di lahan seluas 2,7 hektar. Proyek yang disebut St Moritz Makassar itu mencakup 51 pertokoan, tower residensial, Lippo Hotel berkapasitas 210 suites, Lippo Mall seluas 27.000 meter persegi, Rumah Sakit Siloam berkapasitas 250 tempat tidur, Sekolah untuk 600 siswa, bioskop dengan 10 layar lebar, helipad, kolam renang dan fasilitas lainnya. Proyek ini akan dibangun yang terletak di Jl. Boulevard, Panakukang, Makassar. Dalam waktu 3 tahun unit syariah Bank Danamon (BDMN) akan terpisah dengan perusahaan induknya. Manajemen BDMN menginginkan spin off menjadi perusahaan tersendiri itu jika asetnya sudah mencapai antara Rp 6 triliun-Rp 8 triliun. Perseroan menargetkan akhir tahun 2013 total aset perseroan mencapai


10 October 2013

10 October 2013 sekitar Rp 2,5 triliun-Rp 2,7 triliun. Pertumbuhan rata-rata tiap tahun sampai saat ini sudah di atas 40%, sehingga dibutuhkan sekitar 3 tahun agar aset unit perbankan syariah dapat mencapai target tersebut. Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten (BJBR) membukukan pertumbuhan kredit sekitar 32% per September 2013 dibandingkan periode sama tahun lalu. Meski demikian, perseroan memperkirakan pertumbuhan hingga akhir tahun ini di kisaran 20%. Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten (BJBR) melakukan Penandatanganan Nota Kesepahaman (MoU) dengan Kementerian Tenaga Kerja dan Transmigrasi tentang penggunaan jasa dan layanan perbankan. Kerjasama tersebut bertujuan untuk membantu Tenaga Kerja Indonesai (TKI) yang akan dan sedang berada di luar negeri. Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten (BJBR) menargetkan komposisi pendapatan berbasis non bunga atau fee based income remittance (jasa pengiriman uang) sebesar Rp 50 miliar hingga akhir tahun 2013. Sedang hingga kuartal III 2013 fee base income perseroan yang diterima dari remittance sudah mencapai lebih dari 50%. Perseroan berusaha mengejar target tersebut melalui kerjasama dengan Kemenakertrans tentang penggunaan jasa dan layanan perbankan. Persroan berencana membuka kantor perwakilan sendiri di luar negeri, terutama Asia untuk tetap bisa meningkatkan pendapatan dari remittance. Namun hingga saat ini perseroan masih belum mendapatkan izin, sehingga hanya menempatkan agen strategis di negara-negara kantong TKI seperti Malaysia, Sinagapura dan Hongkong. PT Bank Ina Perdana (Bank Ina) akan melakukan Penawaran Umum Perdana Saham (Initial Public Offring/IPO) pada tahun 2013, agar masuk ke dalam ketagori Bank Umum Kegiatan Usaha (BUKU) II. Bank kategori BUKU I adalah bank dengan modal inti di bawah Rp 1 triliun, bank BUKU II memiliki modal inti minimum Rp 1 triliun hingga di bawah Rp 5 triliun, bank BUKU III memiliki modal inti minimum Rp 5 triliun hingga Rp 30 triliun, dan bank kategori BUKU IV memiliki modal inti minimum Rp 30 triliun. Sementara modal dasar Bank Ina per 30 Juni 2013 sebesar Rp 400 miliar dengan total aset sebesar Rp 1,40 triliun. Sedangkan laba tahun berjalan setelah pajak bersih sebesar Rp 2,49 miliar atau turun dibandingkan periode yang sama tahun sebelumnya Rp 10,15 miliar. Konsumsi atau penjualan semen di Pulau Jawa pada September 2013 tumbuh 7,5% YoY. Asosiasi Semen Indonesia (ASI) menyatakan penjualan semen di seluruh Pulau Jawa memperlihatkan pertumbuhan. Sedang konsumsi semen di luar Pulau Jawa di beberapa wilayah menunjukkan pertumbuhan negatif, misalnya, Sumatera -4,6%, Sulawesi -5,2%, Maluku dan Irian Jaya -14,9%. Sedangkan Kalimantan tumbuh 8,3% dan Nusa Tenggara tumbuh 1,6%.


10 October 2013 COMMODITIES

DUAL LISTING

Description

Price (USD)

Crude Oil (US$)/Barrel Natural Gas (US$)/mmBtu Gold (US$)/Ounce Nickel (US$)/MT Tin (US$)/MT Coal (NEWC) (US$)/MT* Coal (RB) (US$)/MT* CPO (ROTH) (US$)/MT CPO (MYR)/MT Rubber (MYR/Kg) Pulp (BHKP) (US$)/per ton

Change

101,55 3,69 1304,91 13660,00 23425,00 79,10 77,55 830,00 2326,00 768,75 768,83

-0,06 0,01 -0,89 -240,00 -175,00 --7,50 14,50 -1,00 -1,28

Description

Price (USD)

TLKM (US) ANTM (GR) BLTA (SP)

Price (IDR)

39 0,09 0.03

11.037 1.289 190

Change (IDR) 163 0 N/A

*weekly

GLOBAL INDICES VALUATION Country USA USA ENGLAND CHINA CHINA HONG KONG INDONESIA JAPAN MALAYSIA SINGAPORE

Indices DOW JONES INDUS. NASDAQ COMPOSITE FTSE 100 INDEX SHANGHAI SE A SH SHENZHEN SE A SH HANG SENG INDEX JAKARTA COMPOSITE NIKKEI 225 KLCI STRAITS TIMES INDEX

Price 14802,98 3677,78 6337,91 2315,14 1132,84 23033,97 4457,44 14037,84 1769,12 3154,84

Change %Day %YTD 0,18 12,96 -0,46 21,80 -0,44 7,46 0,62 -2,56 0,94 23,16 -0,63 1,66 0,56 3,26 1,03 35,04 -0,47 4,75 0,27 -0,39

FOREIGN EXCHANGE Description USD/IDR EUR/IDR JPY/IDR SGD/IDR AUD/IDR GBP/IDR CNY/IDR MYR/IDR KRW/IDR

PBV (X) 2013E 2014F 2,61 2,40 2,81 2,55 1,75 1,63 1,30 1,17 2,55 2,29 1,37 1,27 2,84 2,49 1,51 1,42 2,19 2,04 1,34 1,27

Market Cap (USD Bn) 4.306,1 5.988,9 1.306,4 2.550,1 1.425,4 1.778,7 364,9 2.800,5 312,4 410,9

FOREIGN EXCHANGE Rate (IDR) 11.213,45 15.164,28 115,03 8.971,91 10.594,24 17.899,36 1.832,29 3.516,01 10,43

Change -38,55 -1,35 -1,38 11,13 -2,70 -12,90 0,00 11,80 0,02

CENTRAL BANK RATE Description FED Rate (%) BI Rate (%) ECB Rate (%) BOJ Rate (%) BOE Rate (%) PBOC Rate (%)

PER (X) 2013E 2014F 13,81 12,75 18,32 15,88 12,60 11,48 9,69 8,58 21,89 17,26 11,02 10,22 15,43 13,09 17,71 15,81 16,57 15,08 14,66 13,41

Description 1000 IDR/ USD EUR / USD JPY / USD SGD / USD AUD / USD GBP / USD CNY / USD MYR / USD 100 KRW / USD

Rate (USD) 0,09 1,35 0,01 0,80 0,94 1,60 0,16 0,31 0,09

Change 0,0003 -0,0001 0,0000 0,0000 0,0003 0,0008 0,0000 0,0011 0,0002

INTERBANK LENDING RATE Country US Indonesia Euro Japan England China

Rate (%) 0.25 7.25 0.50 0.10 0.50 6.00

Description JIBOR (IDR) LIBOR (GBP) SIBOR (USD) D TIBOR (YEN) Z TIBOR (YEN) SHIBOR (RENMINBI)

Country Indonesia England Singapore Japan Japan China

Rate (%) 6.97 0.49 0.17 0.15 0.15 5.21


10 October 2013 INDONESIAN ECONOMIC INDICATORS Description Inflation YTD % Inflation YOY % Inflation MOM % Foreign Reserve (US$) GDP (IDR Tn)

SBI

Sep'13

Aug'13

7.57 8.4 -0.35 95.6753 2,210,062

7.94 8.79 1.12 92.9971 2,210,062

Description SBI (9M) SBIS (9M)

Rate (%) 6.61 6.61

BUSINESS & ECONOMIC CALENDAR Date 10 Oct* 10 Oct* 10 Oct* 10 Oct* 10 Oct* 10 Oct* 11 Oct* 11 Oct* 11 Oct*

Agenda Fed Releases Minutes US Initial Jobless Claims US Continuing Claims US Import Price Index MoM -Sep US Import Price Index YoY -Sep US Monthly Budget Statement -Sep US PPI MoM -Sep US PPI YoY -Sep US Business Inventories - Aug

Expectation -Naik menjadi 310 ribu dari 308 ribu Turun menjadi 2863 ribu dari 2925 ribu Naik menjadi 0.2% dari 0.0% Turun menjadi -1.0% dari -0.4% -Turun menjadi 0.2% dari 0.3% Turun menjadi 0.6% dari 1.4% Turun menjadi 0.3% dari 0.4%

Ket: (*) US Time (^) Tentative

LEADING MOVERS Stock TLKM IJ UNTR IJ SMGR IJ ICBP IJ BMRI IJ ADRO IJ ASII IJ ITMG IJ INTP IJ PTBA IJ

LAGGING MOVERS Price

Change (%)

2275 18200 13600 11050 8700 990 6550 29300 19350 13100

Index pt

2.25 5.81 3.42 4.25 1.16 7.61 0.77 5.02 2.11 3.56

Stock

5.53 4.09 2.93 2.88 2.53 2.46 2.22 1.74 1.62 1.14

Price

PGAS IJ UNVR IJ GGRM IJ BBCA IJ BBNI IJ LPPF IJ BDMN IJ MNCN IJ EXCL IJ BNII IJ

Change (%)

5250 30250 34450 10400 4375 11050 4000 2900 4675 315

-1.87 -0.66 -1.85 -0.48 -1.13 -2.64 -1.84 -1.69 -1.58 -3.08

Index pt -2.66 -1.67 -1.37 -1.34 -1.01 -0.96 -0.78 -0.77 -0.70 -0.66

UPCOMING IPO'S Company PT Arita Prima Indonesia PT Grand Kartech PT Puridelta Lestari

Business Valve Distributor Trade & Service Electronic Manufacture Real Estate Property

IPO Price (IDR)

Issued Shares (Mn)

Offering Date

Listing

200-230

275.00

21 Oct-23 Oct 2013

29 Oct 2013

100-160

320.00

30 Oct-01 Nov 2013

08 Nov 2013

205-255

10,840.00

TBA

TBA

Underwriter Lautandhana Securindo AAA Securities Investindo Nusantara Macquarie Capital Sinarmas Sekuritas


10 October 2013 10 October 2013 DIVIDEND Stock ASII DVLA NIPS MYOR HEXA BRAM KOBX ITMG

DPS (IDR) 64.00 12.50 10:8 6:1 $0.0266 75.00 5.00 1014.00

Status Cash Dividend Cash Dividend Stock Bonus Stock Bonus Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend Cash Dividend

CUM Date 10-Oct-13 11-Oct-13 17-Oct-13 21-Oct-13 21-Oct-13 21-Oct-13 22-Oct-13 29-Oct-13

Ratio 537:236 1:3 1:42 8:1 500:171 500:36

EXC. Price (IDR) 102.00 350.00 250.00 780-925.00 1200.00 6750.00

EX Date 11-Oct-13 16-Oct-13 18-Oct-13 22-Oct-13 22-Oct-13 22-Oct-13 23-Oct-13 30-Oct-13

Recording 17-Oct-13 18-Oct-13 22-Oct-13 24-Oct-13 24-Oct-13 24-Oct-13 25-Oct-13 01-Nov-13

Payment 31-Oct-13 25-Oct-13 24-Oct-13 31-Oct-13 08-Nov-13 08-Nov-13 11-Nov-13 15-Nov-13

CORPORATE ACTIONS Stock BACA LCGP PKPK MAYA NISP TPIA

Action Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue Rights Issue

CUM Date 02 Oct-13 04 Oct-13 07 Oct-13 07 Oct-13 06 Nov-13 08 Nov-13

EX Date 03 Oct-13 07 Oct-13 08 Oct-13 08 Oct-13 07 Nov-13 11 Nov-13

Trading Period 09 Oct - 18 Oct’13 11 Oct - 18 Oct’13 16 Oct - 22 Oct’13 16 Oct - 22 Oct’13 13 Nov – 19 Nov’13 15 Nov – 21 Nov’13

GENERAL MEETING Emiten PTBA LCGP BORN ROTI PTPP INCF BWPT ICON IATA HMSP

AGM/EGM RUPSLB RUPSLB RUPST RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB

Date

Agenda

10-Oct-13 10-Oct-13 16-Oct-13 17-Oct-13 23-Oct-13 31-Oct-13 06-Nov-13 06-Nov-13 07-Nov-13 18-Nov-13


October 1010 October2013 2013

MEDC

TRADING BUY

S1

R1

2550

2675

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Down

MEDC - Daily 10/9/2013 Open 2550, Hi 2650, Lo 2525, Close 2625 (2.9%) Auto Trading System(0.019,0.019) = 2,245.84, Fractal Up = 2,975.00, Fractal Down = 2,550.00, MA(Close,5) = 2,560.00, MA1(Close,8) = 2,578.13

S2

2425

Closing Price

R2

2,523,000 3,000 2,975 2,918.16

2800

2,800 2,678.75 2,625 2,600 2,578.13 2,560 2,550 2,400 2,439.34

2625

2,245.84 2,200

• MACD line dan signal line indikasi positif

2,000

• Stochastics fast line & slow indikasi positif

1,800

• Candle chart indikasi potensi rebound

Ulasan

1,600

1,400

• RSI positif berada dalam area netral

March April May Jun MEDC - Stochastic %D(5,3,3) = 20.63, Stochastic %K = 37.30, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00

Jul

August

September

October 90.0 80.0 80 70.0 60.0 50.0 37.3016 40.0 37.3016 30.0 20.0 20.6349 10.0 20.6349 0.0 20 120.0

• Harga berada dalam area lower band

Prediksi

• Trading range Rp2600-Rp2800

MEDC - MACD (6,9) = -16.46, Signal() = -21.69

100.0 80.0 60.0 40.0 20.0 0.0 -16.4597 -20.0 -21.6911

• Entry Rp2625, take Profit Rp2800

Indikator Stochastics MACD True Strength Index (TSI) Bollinger Band (Mid) MA5

Posisi 6.94 -16.5 -23.22 2679 2560

INDF

TRADING BUY

S1

6650

R1

6800

S2

6500

R2

6950

Sinyal Positif Positif Positif Negatif Positif

MEDC - TSI(3,5,3) = -23.22

100.0 80.0 60.0 40.0 20.0 0.00000 0.0 -20.0 -23.222 -40.0 -44.804 -60.0 -80.0

Created with AmiBroker - adv anced charting and technical analy sis sof tware. http://www.amibroker.com

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Down

INDF - Daily 10/9/2013 Open 6650, Hi 6800, Lo 6650, Close 6700 (0.0%) Auto Trading System(0.019,0.019) = 5,909.10, Fractal Up = 7,100.00, Fractal Down = 6,450.00, MA(Close,5) = 6,750.00, MA1(Close,8) = 6,843.75,8,000

Closing Price

7,500 7,175,000 7,109.62 7,100 7,000 6,843.75 6,807.5 6,750 6,700 6,500 6,505.38 6,450

6700 • MACD line dan signal line indikasi positif • Stochastics fast line & slow indikasi positif

Ulasan

6,000 5,909.1

• Candle chart menunjukan sinyal positif

5,500


March April May Jun INDF - Stochastic %D(5,3,3) = 12.80, Stochastic %K = 15.87, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00

• Harga berada dalam area lower band Prediksi


INDF - MACD (6,9) = -20.67, Signal() = -12.17



Posisi 48.05 -20.7 -42.72 6808 6750

Jul

August

September

October 90.0 80.0 80 70.0 60.0 50.0 40.0 20 30.0 15.873 20.0 15.873 10.0 12.8042 150.0 12.8042 100.0 50.0 -12.1736 0.0 -20.675 -50.0

Sinyal Positif Positif Positif Negatif Negatif

-100.0 INDF - TSI(3,5,3) = -42.72

80.0 60.0 40.0 20.0 0.00000 0.0 -20.0 -33.8784 -40.0 -42.7177 -60.0 -80.0




SMGR

TRADING BUY

S1

13300

R1

13800

S2

12800

R2

14300

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Down

SMGR - Daily 10/9/2013 Open 13300, Hi 13650, Lo 13150, Close 13600 (3.4%) Auto Trading System(0.019,0.019) = 12,468.72, Fractal Up = 15,500.00, Fractal Down = 13,000.00, MA(Close,5) = 13,190.00, MA1(Close,8) =

Closing Price

19,000 18,000

13600

17,000 8,810,500 16,000 15,500 15,386.6 15,000


14,000 13,882.5 13,600 13,193.8 13,000 13,190 13,000 12,000 12,468.7 12,378.4

• Stochastics fast line & slow indikasi positif • Candle chart indikasi potensi rebound

Ulasan

11,000


March April May Jun SMGR - Stochastic %D(5,3,3) = 27.94, Stochastic %K = 49.29, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00

Jul

August

September

October 100.0

• Harga berada dalam area upper band

Prediksi

80.0 80


49.2941 60.0 49.2941 40.0 27.9425 20.0 27.9425 20 0.0 300

SMGR - MACD (6,9) = -82.86, Signal() = -118.01

200 100



Posisi 8.61 -82.9 -11.71 13883 13190

PTBA

TRADING BUY

S1

12600

R1

13450

S2

11750

R2

14300

0 -82.8553 -100 -118.012 -200 -300

Sinyal Positif Positif Positif Negatif Positif

SMGR - TSI(3,5,3) = -11.71

100.0 80.0 60.0 40.0 20.0 0.00000 0.0 -11.712 -20.0 -25.8281 -40.0 -60.0 -80.0


Trend Grafik

Major

Down

Minor

Down

PTBA - Daily 10/9/2013 Open 12500, Hi 13350, Lo 12500, Close 13100 (3.6%) Auto Trading System(0.019,0.019) = 11,632.02, Fractal Up = 14,050.00, Fractal Down = 12,100.00, MA(Close,5) = 12,600.00, MA1(Close,8) =

Closing Price

16,000

15,000

13100

1,492,500 14,050 14,000 13,963.7 13,100 13,000 12,970 12,600 12,543.8 12,000 12,100 11,976.3 11,632 11,000

• MACD line dan signal line indikasi positif • Stochastics fast line & slow indikasi positif Ulasan


10,000


9,000 March April May Jun PTBA - Stochastic %D(5,3,3) = 56.75, Stochastic %K = 74.87, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00

• Harga berada dalam area lower band Prediksi

September

October 80 100.0 74.8718 80.0 74.8718

20.0 20 0.0 PTBA - MACD (6,9) = -9.44, Signal() = -51.42

• Entry Rp13100, take Profit Rp14300 Posisi 16.95 -9.4 19.95 12970 12600

August

60.0 56.7535 56.7535 40.0



Jul

300 200 100 -9.43989 0 -51.4166 -100 -200

Sinyal

-300

Positif Positif Positif Positif Positif

PTBA - TSI(3,5,3) = 19.95

80.0 60.0 40.0 19.9457 20.0 0.00000 0.0 -20.0 -6.05776 -40.0 -60.0 -80.0




GJTL

TRADING BUY

S1

2250

R1

2450

S2

2050

R2

2650

Trend Grafik

Major

UP

Minor

Down

GJTL - Daily 10/9/2013 Open 2225, Hi 2400, Lo 2200, Close 2375 (8.0%) Auto Trading System(0.019,0.019) = 2,590.00, Fractal Up = 2,575.00, Fractal Down = 2,225.00, MA(Close,5) = 2,265.00, MA1(Close,8) = 2,275.00,

Closing Price

3,600

2375

3,200

3,068,000 2,800 2,590 2,575 2,461.4 2,375 2,400 2,316.25 2,275 2,265 2,225 2,000 2,171.1

• MACD line dan signal line indikasi positif • Stochastics fast line & slow indikasi positif • Candle chart indikasi potensi rebound

Ulasan

1,600


March April May Jun GJTL - Stochastic %D(5,3,3) = 33.23, Stochastic %K = 47.86, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00

Jul

August

September

October 100.0


Prediksi

80.0 80 47.8571 60.0 47.8571 40.0 33.2275 20.0 33.2275 20


GJTL - MACD (6,9) = -0.61, Signal() = -5.39

80.0 60.0 40.0 20.0 -0.612022 0.0 -5.38583 -20.0 -40.0 -60.0 -80.0 -100.0

GJTL - TSI(3,5,3) = -5.33

100.0 80.0 60.0 40.0 20.0 0.00000 0.0 -5.33201 -20.0 -29.3239 -40.0 -60.0 -80.0 -100.0



Posisi 15.55 -0.6 -5.33 2316 2265

ADRO

TRADING BUY

S1

930

R1

1030

S2

830

R2

1130

Sinyal Positif Positif Positif Positif Positif


Trend Grafik

Major

Down

Minor

Down

ADRO - Daily 10/9/2013 Open 920, Hi 1000, Lo 900, Close 990 (7.6%) Auto Trading System(0.019,0.019) = 802.13, Fractal Up = 950.00, Fractal Down = 890.00, MA(Close,5) = 932.00, MA1(Close,8) = 918.75, MA2(Close,20)

Closing Price

1,600

990

1,400


1,200 122,155,00 990 989.08 950 1,000 934.5 932 918.75 890 800 879.92

• Stochastics fast line & slow indikasi positif Ulasan


802.133


600 March April May Jun ADRO - Stochastic %D(5,3,3) = 45.29, Stochastic %K = 58.08, Overbought Level = 80.00, Oversold Level = 20.00


Prediksi


Jul

August

September

October 90.0 80 80.0 58.0808 70.0 60.0 58.0808 50.0 45.2862 40.0 45.2862 30.0 20.0 20 10.0 0.0

ADRO - MACD (6,9) = 4.76, Signal() = 0.81


20.0 10.0 4.76438 0.805104 0.0 -10.0


Posisi 29.55 4.8 28.22 935 932

-20.0

Sinyal

-30.0

Positif Positif Positif Positif Positif

ADRO - TSI(3,5,3) = 28.22

80.0 60.0 40.0 28.2168 20.0 9.81155 0.0 0.00000 -20.0 -40.0 -60.0 -80.0



10 October 2013 10 October 2013 THESE RECOMMENDATIONS ARE BASED ON TECHNICAL AND ONLY INTENDED FOR ONE DAY TRADING Ticker

Rec

08/09/13

Price Entry

Exit

Support S2 S1

Resistance R1 R2

MACD

Indicators Stoc*

MA5*

1 Month High Low

Agriculture 20100 1410 1790

20100 1410 1790

21000 1370 1760

18700 1300 1760

19550 1370 1780

20400 1440 1800

21250 1510 1820

Positif Positif Positif

Positif Negatif Negatif

Positif Negatif Negatif

21750 1670 1920

17900 1230 1620

Trading Buy 485 BUMI Trading Buy 13100 PTBA Trading Buy 990 ADRO Trading Buy 2625 MEDC Trading Buy 2500 INCO Trading Sell 1470 ANTM Trading Buy 1620 TINS Basic Industry and Chemicals Trading Buy 13600 SMGR Trading Buy 19350 INTP Trading Sell 2325 SMCB

485 13100 990 2625 2500 1470 1620

520 14300 1130 2800 2600 1420 1680

420 11750 830 2425 2375 1400 1540

460 12600 930 2550 2450 1450 1590

500 13450 1030 2675 2525 1500 1640

540 14300 1130 2800 2600 1550 1690

Positif Positif Positif Positif Positif Positif Positif

Positif Positif Positif Positif Positif Negatif Positif

Positif Positif Positif Positif Positif Negatif Positif

550 14150 1030 3000 2725 1540 1650

395 11900 820 1990 2050 1250 1170

13600 19350 2325

14300 20200 2225

12800 18400 2225

13300 19000 2300

13800 19600 2375

14300 20200 2450

Positif Positif Negatif



16100 21900 2625

11350 16500 2000

6550 2375

6550 2375

6300 2500

6300 2050

6450 2250

6600 2450

6750 2650

Negatif Positif

Negatif Positif

Positif Positif

7500 2575

5100 1670

6700 34450 30250 1340

6700 34450 30250 1340

6950 33300 29650 1400

6500 33250 29650 1280

6650 34100 30100 1320

6800 34950 30550 1360

6950 35800 31000 1400

Positif Positif Negatif Positif

Positif Negatif Negatif Negatif

Negatif Negatif Negatif Positif

7200 43900 33300 1440

5350 32000 26600 1110

Property, Real Estate and Building Construction Trading Buy 1420 1420 BSDE Trading Sell 600 600 ASRI Trading Buy 1840 1840 WIKA Trading Buy 1860 1860 ADHI

1480 570 1900 1920

1360 570 1770 1780

1400 590 1820 1830

1440 610 1870 1880

1480 630 1920 1930

Positif Negatif Positif Positif

Positif Negatif Positif Positif

Negatif Negatif Negatif Negatif

1850 760 2125 2275

1180 445 1350 1510

Infrastructure, Utilities and Transportation Trading Sell 5250 PGAS Trading Buy 5700 JSMR Trading Sell 4275 ISAT Trading Buy 2275 TLKM Trading Buy 3225 CMNP

5250 5700 4275 2275 3225

5050 5850 4175 2375 3400

5050 5550 4175 2150 2950

5200 5650 4250 2225 3125

5350 5750 4325 2300 3300

5500 5850 4400 2375 3475

Negatif Positif Positif Positif Positif

Negatif Positif Negatif Positif Positif

Negatif Positif Negatif Positif Positif

5600 5850 4450 2450 3900

4875 5050 3975 1950 3000

8700 7900 4375 10400 4000

9000 7600 4500 10750 3925

8300 7600 4275 10050 3925

8550 7800 4350 10300 3975

8800 8000 4425 10550 4025

9050 8200 4500 10800 4075

Positif Negatif Positif Positif Negatif

Positif Negatif Positif Positif Negatif

Positif Positif Positif Negatif Negatif

10300 8650 5000 12500 4225

6250 6200 3375 8450 3725

18200 2350

19650 2200

16350 2100

17450 2250

18550 2400

19650 2550

Positif Negatif

Positif Negatif

Positif Positif

18300 2350

14700 1800

AALI LSIP SGRO

Trading Buy Trading Sell Trading Sell

Mining

Miscellaneous Industry Trading Sell ASII Trading Buy GJTL Consumer Goods Industry Trading Buy INDF Trading Sell GGRM Trading Sell UNVR Trading Buy KLBF

Finance Trading Buy 8700 BMRI Trading Sell 7900 BBRI Trading Buy 4375 BBNI Trading Buy 10400 BBCA Trading Sell 4000 BDMN Trade, Services and Investment Trading Buy 18200 UNTR Trading Sell 2350 MPPA


DAILY REPORT. 10 October 2013

Recommend Documents