DIRECTIEVERSLAG
JAARREKENING 2014
JAARVERSLAG
2014
2
2
DIRECTIE VERSLAG
Directie verslag De leasemarkt Het aantal auto’s in de totale Nederlandse leasevloot is in 2014 met 0,4% toegenomen tot 720.000 exemplaren. Leaseauto’s stoten gemiddeld steeds minder CO2 uit. Het afgelopen jaar is de CO2-uitstoot van de nieuw ingezette leaseauto’s verder gedaald naar 99 gram per kilometer.
Als eerste leasemaatschappij compenseert WagenPlan kosteloos de CO2-uitstoot van het wagenpark van haar klanten. De visie van WagenPlan op duurzame mobiliteit rust op drie pijlers: • Voorkomen van CO2-uitstoot • Reduceren van CO2-uitstoot • Compenseren van CO2-uitstoot
‘Klanten ontzorgen door focus op persoonlijke, mobiliteit brede en milieubewuste benadering, gebruikmakend van de sterke kracht van Achmea verkoopkanalen en de innovatieve backoffice van Athlon Car Lease Nederland B.V.’
WagenPlan draagt de kosten voor het ‘emissieneutraal rijden’ volledig zelf. WagenPlan compenseert de CO2-uitstoot van het volledige leasepark, door hiervoor CO2-credits te kopen. WagenPlan berekent daartoe van al haar auto’s de CO2-uitstoot op basis van de hoeveelheid getankte liters en het soort brandstof. In 2014 bedroeg de uitstoot 22.000 ton CO2 (2013: 25.000 ton). De CO2-credits worden geleverd door te investeren in projecten die helpen klimaatverandering tegen te gaan.
Strategie 2014
Resultaten
‘Door de combinatie van twee sterke dienstverleners uit de automotive/financiële branche een toegevoegde waarde leveren op het gebied van autolease en duurzame mobiliteit in brede zin. WagenPlan is de spil tussen Achmea en Athlon Car Lease/DLL met betrekking tot het zoeken en opzetten van nieuwe concurrerende mobiliteitsproducten.’
Met een kleine 4.600 contracten en een netto-omzet van € 68 miljoen heeft WagenPlan zich ontwikkeld tot een volwassen leasebedrijf. De omzet van het rijdende wagenpark heeft het budget overtroffen en de winstgevendheid is met een nettowinst van € 2.3 miljoen uitgekomen boven het budget (€ 2.2 miljoen).
De missie van WagenPlan is:
3
3
In 2014 is de ingezette strategie verder vormgegeven, namelijk de ontwikkeling naar een volwaardig commercieel leasebedrijf met een stevige en brede klantportefeuille die met haar klanten een duurzaam partnership nastreeft met name voor MKB klanten en Zorg en relaties van Achmea. In de opmars naar duurzame mobiliteitsaanbieder heeft WagenPlan in 2014 meerdere elektrische auto’s en groengas auto’s in haar portefeuille opgenomen. WagenPlan heeft in 2014 het ISO 14001 certificaat geprolongeerd waarmee wij een signaal naar onze omgeving geven dat wij het onderwerp milieu echt serieus nemen en met het ISO 14001 certificaat maken wij het bovendien aantoonbaar.
Speerpunten Ons doel blijft om klanten te ontzorgen, waarbij de professionele en persoonlijke dienstverlening op het gebied van duurzaam leasen onze speerpunten zijn. Onze klanten bedienen wij met een eerlijk advies over duurzame mobiliteit waarbij het kostenaspect niet uit het oog wordt verloren.
Dit is deels te verklaren doordat het ex-lease resultaat beter was dan voorzien, daarnaast is in 2014 nog meer gestuurd op kostenbewustzijn binnen de organisatie. Eind 2013 verwachtten we over 2014 een groei van 5% op onze externe klanten (het wagenpark exclusief de klant Achmea). Deze prognose is ruimschoots gehaald: de werkelijk gerealiseerde groei op deze klanten bedroeg 8%. Dat zijn 151 contracten meer dan geprognotiseerd. Wij zijn vooral te spreken over het feit dat de groei van de aantallen grotendeels is toe te schrijven aan een mix van groei bij bestaande klanten en het binnenhalen van nieuwe klanten. De geboden service en diensten tegen een marktconforme prijs hebben hier aan bijgedragen. Uit het klanttevredenheidsonderzoek onder wagenparkbeheerders in 2014 bleek dat de klanttevredenheid op het hoge niveau is gebleven. De Netto Promotor Score bleef stabiel op +23 (2013: +23).
Verdere vergroening Voor het leasepark van WagenPlan was de gemiddelde uitstoot van nieuw ingezette auto’s 95 gram per kilometer. WagenPlan heeft hiermee de doelstelling behaald van maximaal 113 gram CO2-uitstoot per kilometer in 2014. Deze doelstelling is vastgelegd in het Cleaner Car Contract van de Stichting Natuur & Milieu. Ook in 2015 zal WagenPlan zich hier verder inzetten om met onze klanten in gesprek te blijven over duurzame mobiliteitsoplossingen. Dit leggen we opnieuw vast in een Cleaner Car Contract met Stichting Natuur & Milieu.
De resultaatontwikkeling zal in 2015 rond de € 2 mln. na belasting bedragen en komt naar verwachting € 300K lager uit dan in 2014.
Risicobeheer
Prognose
Vanuit de wijzigende wetgeving zien wij risico’s die ontstaan doordat enkele fiscaal gunstige maatregelen voor (zeer) zuinige auto’s eindigen met ingang van 1 januari 2016. Dat maakt 2016 tot een ‘tussenjaar’, waarvoor de staatssecretaris plannen aan de Tweede Kamer voorlegt. Wij volgen met interesse de ontwikkelingen van het gezamenlijk plan dat aan het kabinet is voorgelegd door een brede maatschappelijke coalitie van ANWB, BOVAG, Natuur & Milieu, RAI Vereniging en Vereniging van Nederlandse Autoleasemaatschappijen voor de autobelastingen 2017 tot en met 2020.
Wij zien dat onze klanten op zoek zijn naar beheersbare kosten voor mobiliteit. Kostenbesparing en milieu zijn thema’s die komende jaren de markt blijven beheersen. Recente fiscale maatregelen zorgen ervoor dat werkgevers, maar ook werknemers, zich afvragen of het allemaal niet wat minder kan. Dat wordt nog versterkt door belastingregels die van kracht zijn geworden en het gebruik van milieuvriendelijke auto’s moeten stimuleren.
De markt voor occasions blijven wij ook nauwgezet volgen en ook het risicobeheer blijft extra aandacht behouden. Zowel in acceptatiebeleid als bij bestaande debiteuren. In paragraaf 2.5.3. staat beschreven hoe WagenPlan omgaat met deze risico’s. Naar verwachting worden geen grote investeringen gedaan en blijft het aantal personeelsleden op hetzelfde niveau.
Voor de compensatie van de CO2-uitstoot over 2014 is geïnvesteerd in het Chitradurga windmolenpark in Karnataka India. De aankoop is verricht via Climex, een handelsplatform voor CO2-emissierechten en geregistreerd in het internationale Markit Register (www.markit.com).
4
Wij geloven dat WagenPlan hiervoor, als leasemaatschappij met twee zeer sterke moeders, uitstekend gepositioneerd is.
WagenPlan stelt zich flexibel op bij het inspelen op de behoefte van de markt om te letten op de kosten. Dit door klanten actief te benaderen over de ontwikkelingen die spelen in de markt en door tips te geven om brandstof te besparen. Dit doen wij onder andere door de promotie van het ontwikkelde e-Driver programma. Daarnaast zien wij mogelijkheden voor hybride en elektrisch rijden van zowel auto’s als elektrische scooters en zien wij kansen in de markt van privé lease en dealerlease. Rond de zomer van 2015 verwachten wij privé lease aan te kunnen bieden. De volwassenheid van de Nederlandse leasemarkt biedt vooral kansen voor aanbieders die enerzijds een continue kostenverlaging weten te realiseren en anderzijds mee durven te gaan in nieuwe ontwikkelingen op het gebied van milieubesparing en kostenefficiency. Daarnaast moet men meer aandacht krijgen voor berijders naast wagenparkbeheerders en een goede mix weten te vinden tussen (internet)efficiency en persoonlijke aandacht.
De organisatie WagenPlan is een joint venture tussen Athlon Car Lease Nederland B.V. en Achmea Schadeverzekeringen N.V.. WagenPlan biedt via het verkoopkanaal Centraal Beheer Achmea autoleasing en mobiliteitsoplossingen. De leads voor WagenPlan worden gegenereerd door het accountmanagement van Centraal Beheer Achmea. Daarnaast maakt WagenPlan gebruik van IT, backoffice faciliteiten en inkoopkracht van Athlon. In 2001 is een joint venture onder de naam WagenPlan opgezet door Athlon Car Lease Nederland B.V. en Achmea Schadeverzekeringen N.V. Laatstgenoemde kreeg hiermee de mogelijkheid om zijn rol als grootste wagenparkverzekeraar te ondersteunen en een volledig pakket aan autodiensten te bieden. De samenwerking bood Athlon Car Lease Nederland B.V. de mogelijkheid het marktaandeel te vergroten via klanten van Centraal Beheer Achmea. Daarnaast biedt de joint venture ook mogelijkheden tot samenwerking op andere vlakken als schademanagement en inkoop. Met WagenPlan is een combinatie tot
4
stand gekomen waarin beide partijen hun sterktes kunnen inbrengen; Athlon met inbreng van backoffice, IT- en inkoopfaciliteiten; Centraal Beheer Achmea met inbreng van distributie, sales en accountmanagement, naamsbekendheid en kennis van direct marketing.
De ontwikkeling van WagenPlan is weergegeven in onderstaande grafieken:
Omzetontwikkeling
Het relatief beperkte aantal medewerkers (9 FTE), de zeer korte lijnen met de klant en de effectieve samenwerking met Centraal Beheer Achmea en Athlon Car Lease Nederland B.V. maken het voor WagenPlan mogelijk direct en persoonlijk contact voor de klant te bieden en daarbij met een beperkte overhead volwaardige leaseoplossingen te bieden. Op deze wijze kan de onderneming zich concentreren op haar kernactiviteiten; serviceverlening en klantgerichte flexibiliteit. Volgens de regels van het Nederlands Burgerlijk Wetboek (Wet Bestuur en Toezicht Bestuur, met ingang van 1 januari 2014) zijn de Raad van Bestuur en de Raad van Commissarissen onevenwichtig omdat minder dan 30% van de leden vrouw is. De bestuursleden zijn benoemd op basis van kwalificaties en beschikbaarheid, ongeacht of ze man of vrouw zijn. Om meer evenwicht te creëren zal de onderneming voor zover mogelijk rekening houden met deze regel in toekomstige benoemingen van bestuursleden. 5
Verloop contractaantallen
Met ingang van 1 juli 2014 is Michiel van der Zant aangetreden als commissaris. Hij vervangt daarmee Roland Keim. De directie en raad van commissarissen bedankt Roland Keim voor zijn inzet en betrokkenheid bij WagenPlan. De raad van commissarissen bestaat uit: • R. van de Graaf (namens Achmea Schadeverzekeringen N.V., voorzitter) • M. van der Zant (Achmea Schadeverzekeringen N.V.) • A. van Veen (Athlon Car Lease Nederland B.V.) • M.C.I. Poelmann (namens Athlon Car Lease Nederland B.V.)
5
Resultaatontwikkeling vóór belasting Opgemaakt te Schiphol-Rijk op 10 juni 2015, ________________________ W.B.M. Akkerman Directeur WagenPlan B.V.
6
6
JAARREKENING 2014
INHOUD - JAARREKENING 2014 WAGENPLAN B.V.
7
2.1 2.2 2.3 2.4 2.5 2.6 2.7
Balans per 31 december 2014 Winst- en verliesrekening over 2014 Kasstroomoverzicht Toelichting 2.4.1 Algemeen 2.4.2 Verslaggevingsperiode 2.4.3 Toegepaste standaarden 2.4.4 Vergelijkende cijfers 2.4.5 Continuïteit 2.4.6 Stelselwijziging Grondslagen van de jaarrekening 2.5.1 Kasstroomoverzicht 2.5.2 Solvabiliteit en Liquiditeit 2.5.3 Risico’s 2.5.4 Niet uit de balans blijkende verplichtingen 2.5.5 Gebruik van schattingen Grondslagen voor de waardering van activa en passiva 2.6.1 Auto’s voor leasing 2.6.2 Voorraden 2.6.3 Handelsdebiteuren en overige vorderingen 2.6.4 Liquide middelen 2.6.5 Eigen vermogen 2.6.6 Voorziening 2.6.7 Schulden Grondslagen vor de resultaatbepaling 2.7.1 Netto-omzet 2.7.2 Brutomarge 2.7.3 Verkoop- en algemene beheerskosten 2.7.4 Toegezegde-bijdrageregeling
2.8 Belastingen 2.9 Toelichting op de balans 2.9.1 Operationele leaseauto’s 2.9.2 Financiële leasevorderingen 2.9.3 Voorraden 2.9.4 Handelsdebiteuren 2.9.5 Overige vorderingen 2.9.6 Liquide middelen 2.9.7 Eigen vermogen 2.9.8 Voorzieningen 2.9.9 Langlopende schulden 2.9.10 Kortlopende schulden 2.10 Toelichting op de winst- en verliesrekening 2.10.1 Bruto-omzet resultaat 2.10.2 Verkoopkosten 2.10.3 Algemene beheerskosten 2.10.4 Belastingen 2.11 Overige gegevens 2.11.1 Belastingen 2.11.2 Garanties en overige zekerheden 2.11.3 Transacties met verbonden partijen 2.12 Samenstelling Directie & Raad van Commissarissen 2.13 Overige gegevens 2.13.1 Statutaire winstverdeling 2.13.2 Resultaatbestemming 2.13.3 Gebeurtenissen na balansdatum
7
Jaarrekening 2014 2.1 Balans per 31 december 2014 (vóór resultaatbestemming) ref
31-12-14
Passiva
31-12-13
(bedragen in duizenden euro’s)
Eigen vermogen Activa
Geplaatst kapitaal
Vaste activa Materiële vaste activa Operationele-leaseauto’s
2.9.1
40.176
39.020
2.9.7
18
18
Agioreserve
3.850
3.850
Overige reserves
6.034
8.299
Onverdeeld resultaat
2.333
2.735 12.235
14.902
310
281
Financiële vaste activa Financiële-leasevorderingen
2.9.2
31.660 71.836
8
Voorzieningen
49.151
2.9.8
88.171
Vlottende activa Voorraden
2.9.3
300
234
Handelsdebiteuren
2.9.4
1.380
2.207
Overige vorderingen
2.9.5
4.220
3.294
Liquide middelen
2.9.6
3.295
6.764 9.195
12.499
81.031
100.670
8
Langlopende schulden
2.9.9
32.804
42.996
Kortlopende schulden
2.9.10
35.682
42.491
81.031
100.670
2.2
Winst- en verliesrekening over 2014 ref
2014
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Netto-omzet
2.10.1
55.758
61.848
Kostprijs van de omzet
2.10.1
50.028
55.490
5.730
6.358
Bruto-omzetresultaat
9
Verkoopkosten
2.10.2
197
224
Algemene beheerskosten
2.10.3
2.421
2.539
Som der kosten
2.618
2.763
Bedrijfsresultaat
3.112
3.595
Resultaat uit gewone bedrijfsuitoefening voor belastingen
3.112
3.595
779
860
2.333
2.735
Belastingen resultaat uit gewone bedrijfsuitoefening Resultaat na belastingen
2.10.4
9
2.3 Kasstroomoverzicht 2014
2013 Kasstroom uit investeringsactiviteiten
(bedragen in duizenden euro’s)
Bedrijfsresultaat
3.112
11.185
10.763
10
Mutatie handelsvorderingen
Mutatie voorraden
Mutatie kortlopende schulden
Mutatie voorzieningen
-339
4.429
-66
81
-729
135
29
116
Interestbaten en -lasten
-2.132
-2.455
Kasstroom uit bedrijfsoperaties
11.060
16.663
Mutatie financiering Financial Lease
10.785
-5.457
6.706
9.460
-19.729
-15.754
Desinvesteringen materiële vaste activa
7.390
5.428
Ontvangen interest
3.813
3.895
Betaalde interest
-1.463
-1.897
-838
-748
Aflossing financiering Financial Lease Investeringen materiële vaste activa
Betaalde winstbelasting
Kasstroom uit operationele activiteiten
Mutatie langlopende schulden
-10.192
-84
Mutatie kortlopende schulden
-6.001
-4.742
Betaald dividend
-5.000
0
Kasstroom uit financieringsactiviteiten
Veranderingen in werkkapitaal:
0
3.594
Aanpassingen voor Afschrijvingen
0
17.724
Nettokasstroom
-21.193
-4.826
-3.469
6.764
Liquide middelen 1 januari
6.764
0
Liquide middelen 31 december
3.295
6.764
Toename/afname geldmiddelen
-3.469
6.764
In totaliteit heeft WagenPlan de beschikking over een leningsfaciliteit van € 110 miljoen; van deze faciliteit wordt op dit moment ongeveer € 51 miljoen gebruikt. De liquide middelen zijn in 2014 afgenomen met € 3.469. De rekening-courant maakt deel uit van deze leningsfaciliteit.
11.590
10
11
11
2.4 Toelichting 2.4.1 Algemeen WagenPlan is een joint venture tussen Achmea Schadeverzekeringen N.V. en Athlon Car Lease Nederland B.V. De vennootschap is opgericht op 15 maart 2001, statutair gevestigd te Schiphol-Rijk en houdt kantoor te Almere. In 2014 werd met gemiddeld 9 FTE’s een resultaat vóór belastingen van € 3.112K behaald (2013: € 3.594K). Het doel van de vennootschap is het aanbieden van producten en diensten verband houdende met het beheer van wagenparken en leasing. Backoffice-activiteiten worden met name uitgevoerd door Athlon Car Lease Nederland B.V. De kosten die verband houden met het uitvoeren van deze activiteiten worden doorbelast aan WagenPlan tegen marktconforme tarieven.
De bovenstaande effecten resulteren in een rechtstreekse (buiten de winst- en verliesrekening om) afname van het eigen vermogen per begin van het verslagjaar wegens de stelselwijziging van € 481.732. Door deze stelselwijziging zou de afschrijvingslast, uitgezonderd het effect op de boekwinst van verkochte auto’s, in voorgaand boekjaar € 177.496 lager zijn geweest.
2.4.2 Verslaggevingsperiode
De vergelijkende cijfers in de balans over het voorgaande verslagjaar zijn herrekend op basis van de nieuwe waarderingsgrondslagen: “Grondslagen van de jaarrekening”.
Het boekjaar 2014 betreft de periode van 1 januari 2014 tot en met 31 december 2014. Dit is conform het voorgaande boekjaar.
2.5 Grondslagen van de jaarrekening
2.4.3 Toegepaste standaarden 12
Het gevolg van deze stelselwijziging kan als volgt worden samengevat (per begin boekjaar): - afname materiële vaste activa van € 642.309 - afname voorziening latente belastingen van € 160.577
De jaarrekening is opgesteld volgens de wettelijke bepalingen van Titel 9 Boek 2 van het Burgerlijk Wetboek.
2.4.4 Vergelijkende cijfers De cijfers van 2013 zijn geherrubriceerd teneinde vergelijkbaarheid met 2014 mogelijk te maken.
2.4.5 Continuïteit Deze jaarrekening is opgesteld uitgaande van de continuïteitsveronderstelling.
Waardering van activa en passiva en de bepaling van het resultaat geschieden op basis van historische kostprijzen. Voor zover niet anders vermeld, worden activa en passiva voor de nominale waarde opgenomen. Een actief wordt in de balans opgenomen wanneer het waarschijnlijk is dat de toekomstige economische voordelen ervan naar de onderneming zullen toevloeien en de waarde daarvan betrouwbaar kan worden vastgesteld. Een verplichting wordt in de balans opgenomen wanneer het waarschijnlijk is dat de afwikkeling daarvan gepaard zal gaan met een uitstroom van middelen die economische voordelen in zich bergen en de omvang van het bedrag daarvan betrouwbaar kan worden vastgesteld.
2.4.6 Stelselwijziging Met ingang van het huidige verslagjaar is een stelselwijziging doorgevoerd. Hierbij is de waarderingsgrondslag van de materiële vaste activa gewijzigd van afschrijving op annuïtaire basis naar afschrijving op lineaire basis. De belangrijkste reden hiervoor was om een zuiverdere voorstelling van de materiële vaste activa en het eigen vermogen te presenteren in aansluiting op de VNA Ruling.
Baten worden in de winst-en-verliesrekening opgenomen wanneer een vermeerdering van het economisch potentieel, samenhangend met een vermeerdering van een actief of een vermindering van een verplichting, heeft plaatsgevonden, waarvan de omvang betrouwbaar kan worden vastgesteld. Lasten worden verwerkt wanneer een vermindering van het economisch potentieel, samenhangend
12
met een vermindering van een actief of een vermeerdering van een verplichting, heeft plaatsgevonden, waarvan de omvang betrouwbaar kan worden vastgesteld.
gefinancierd. Het overige deel van de activa wordt gefinancierd met eigen vermogen. Onder de normale bedrijfsvoering biedt dit voldoende mogelijkheid om aan alle betalingsverplichtingen te voldoen.
Indien een transactie ertoe leidt dat nagenoeg alle of alle toekomstige economische voordelen en alle of nagenoeg alle risico’s met betrekking tot een actief of verplichting aan een derde zijn overgedragen, wordt het actief of de verplichting niet langer in de balans opgenomen. Verder worden activa en verplichtingen niet meer in de balans opgenomen vanaf het tijdstip waarop niet meer wordt voldaan aan de voorwaarden van waarschijnlijkheid van de toekomstige economische voordelen en betrouwbaarheid van de bepaling van de waarde.
Renterisico’s De bij de lessee in rekening te brengen rente wordt vastgesteld bij aanvang van het leasecontract. Maandelijks wordt het nieuw benodigde krediet aangetrokken, waarbij de looptijd van de leningen zoveel mogelijk gelijkgesteld wordt met de verwachte afloop van de boekwaarde. Hierin wordt rekening gehouden met de mogelijk te verwachten voortijdig te beëindigen leasecontracten, alsmede de wijzigingen in looptijd die optreden tijdens de contractperiode.
De opbrengsten en kosten worden toegerekend aan de periode waarop zij betrekking hebben. Opbrengsten worden verantwoord indien alle belangrijke risico’s met betrekking tot de handelsgoederen zijn overgedragen aan de koper.
Kredietrisico’s Nieuwe klanten van WagenPlan B.V. worden op kredietwaardigheid beoordeeld door de afdeling Credit underwriting, en bestaande klanten worden op jaarlijkse basis gereviewd. De te verwachten debiteurenverliezen worden maandelijks beoordeeld en aangepast in de voorziening dubieuze debiteuren. Van de totale vloot leaseauto’s van WagenPlan is 35% ondergebracht bij Achmea Schadeverzekeringen N.V..
De jaarrekening wordt gepresenteerd in euro’s, de functionele valuta van de onderneming.
2.5.1 Kasstroomoverzicht 13
Het kasstroomoverzicht is opgesteld op basis van de indirecte methode.
2.5.4 Niet uit de balans blijkende verplichtingen
2.5.2 Solvabiliteit en Liquiditeit
De per balansdatum bestaande investeringsverplichtingen hebben betrekking op reguliere activiteiten, zoals de inkoop van leaseauto’s. Per genoemde datum bedragen deze verplichtingen € 3.846 (2013: € 2.742). Er zijn geen overige niet uit de balans blijkende verplichtingen.
Per eind 2014 bedraagt het aansprakelijk vermogen 14,9% (2013: 14,8%) van het balanstotaal (inclusief de niet uit de balans blijkende verplichtingen) en de Interest Coverage Ratio bedraagt 3,0 (2013: 2,8).
2.5.3 Risico’s Ten aanzien van de financiering en liquiditeitspositie worden de volgende risico’s onderkend: Liquiditeitsrisico’s WagenPlan heeft een kredietfaciliteit bij ABN-AMRO van € 110 miljoen, welke loopt tot en met 2016, welke jaarlijks met één jaar verlengd kan worden. De maximaal te gebruiken financiële ruimte hierin is vastgesteld op 90% van de totale vaste activa, verminderd met het deel dat door klanten zelf is
2.5.5 Gebruik van schattingen Bij het opstellen van de jaarrekening dient de ondernemingsleiding, overeenkomstig algemeen geldende grondslagen, bepaalde schattingen en veronderstellingen te doen die medebepalend zijn voor de opgenomen bedragen. De feitelijke resultaten kunnen van deze schattingen afwijken. Bij de volgende posten is gebruikgemaakt van managementschattingen: restwaarden, reserveringen met betrekking tot onderhoud en banden, voorzieningen en te ontvangen schade-, sales- en aftersalesbonussen.
13
2.6 Grondslagen voor de waardering van activa en passiva 2.6.1 Auto’s voor leasing Operationele leaseauto’s Deze post omvat de in het kader van operationele leasecontracten geleaste auto’s. Er is sprake van operationele leaseauto’s voor zover nagenoeg alle aan de eigendom verbonden risico’s en voordelen door WagenPlan worden behouden. De desbetreffende activa worden in de balans overeenkomstig de aard van het actief opgenomen als operationele leaseauto’s, zijnde materiële vaste activa. De operationele leaseauto’s worden verantwoord tegen kostprijs onder aftrek van cumulatieve afschrijvingen en eventuele cumulatieve bijzondere waardeverminderingsverliezen. De activa worden over de gebruiksduur van gemiddeld drie à vier jaar annuïtair afgeschreven naar de verwachte restwaarde. De afschrijvingskosten worden in de winsten verliesrekening verwerkt onder de kostprijs van de omzet. De restwaardes van de activa worden jaarlijks beoordeeld.
kunnen worden toegewezen. Bijzondere waardeverminderingsverliezen worden direct in de winst- en verliesrekening verantwoord en onder lease- en verhuurkosten verwerkt. Indien het contract nog wel winstgevend is maar er alleen sprake is van een lagere verwachte restwaarde leidt dit tot een additionele afschrijving over de resterende contractlooptijd. Financiële leasevorderingen Autoleasecontracten waarbij nagenoeg alle aan de eigendom verbonden risico’s en voordelen door WagenPlan worden overgedragen aan de lessee, worden gekenmerkt als financiële leasevorderingen. Deze contracten worden verantwoord als financieel actief tegen een bedrag gelijk aan de contante waarde van de minimale leasebetalingen (inclusief gegarandeerde restwaarde) en de niet gegarandeerde restwaarde zoals die aan WagenPlan toekomt, na aftrek van noodzakelijk geachte voorzieningen voor dubieuze debiteuren en eventuele cumulatieve waardeverminderingsverliezen. Direct toerekenbare kosten zijn inbegrepen in de initiële bepaling van de financiële leasevorderingen.
14
De kostprijs van de operationele leaseauto’s bestaat uit de inkoopprijs en de eventuele marginale en direct toerekenbare kosten, verband houdende met het in de voor het beoogde gebruik gewenste staat brengen van het desbetreffende actief. Invoerrechten en niet-restitueerbare inkoopbelastingen alsmede investeringsverschillen worden in de inkoopprijs verwerkt, terwijl eventuele handelskortingen bij het berekenen van de inkoopprijs in mindering worden gebracht. Voorts wordt rekening gehouden met lease incentives en volumebonussen die conform de verwachte duur van de lease worden verantwoord. Verliezen uit hoofde van bijzondere waardeverminderingen zijn doorgaans het gevolg van een negatieve ontwikkeling in de restwaarde van de leaseauto’s. Per balansdatum wordt beoordeeld of er sprake is van signalen die op bijzondere waardevermindering duiden. Is dat inderdaad het geval, dan wordt een schatting gemaakt van de realiseerbare waarde van het desbetreffende actief. Bijzondere waardeverminderingsverliezen worden genomen indien de boekwaarde van het operationele leaseactief de realiseerbare waarde te boven gaat. De realiseerbare waarde wordt gedefinieerd als de hoogste waarde van enerzijds de reële waarde minus de verkoopkosten en anderzijds de bedrijfswaarde van het actief. De bedrijfswaarde bestaat uit de verwachte verkoopresultaten bij vervreemding van het object en overige geschatte toekomstige kasstromen die aan het object
Het verschil tussen de bruto-investering in de lease en de contante waarde van de invorderbare minimale leasebetalingen is onverdiende interest en wordt over de looptijd van de lease verantwoord tegen een constant rendement op de netto-investering in de financiële lease. Op balansdatum wordt nagegaan of er sprake is van signalen die erop duiden dat de financiële lease aan bijzondere waardevermindering onderhevig is. Dat is het geval voor zover er een verschil is tussen de boekwaarde van het actief en de contante waarde van de voor de toekomst verwachte, tegen de oorspronkelijke effectieve rentevoet verdisconteerde kasstromen. Een zodanig verlies uit hoofde van waardevermindering wordt direct in de winst- en verliesrekening verantwoord. Totstandkoming van de verwachte restwaarde Voor de nieuw in te zetten leasecontracten wordt per object een inschatting gemaakt van de bij einde van de looptijd te verwachten restwaarde. Deze inschatting is gebaseerd op ervaringscijfers uit het verleden, een professional judgement van een team van in- en externe specialisten en verwachtingen ten aanzien van (macro-)economische- en marktontwikkelingen. De verwachte restwaarde van de actieve leaseportefeuille wordt periodiek getoetst aan de werkelijkheid, en indien
14
nodig worden in een impairment check eventuele verliezen bepaald. Indien er sprake is van bijzondere waardeverminderingsverliezen worden deze verliezen direct in de verlies- en winstrekening verwerkt. Indien het contract nog wel winstgevend is maar er alleen sprake is van een lagere verwachte restwaarde leidt dit tot een additionele afschrijving over de resterende contractlooptijd.
2.6.2 Voorraden De voorraden teruggenomen auto’s worden gewaardeerd tegen boekwaarde op het moment van terugname of lagere marktwaarde. Hierbij wordt rekening gehouden met aftrek voor incourantheid.
2.6.3 Handelsdebiteuren en overige vorderingen Vorderingen worden bij eerste verwerking gewaardeerd tegen reële waarde, inclusief transactiekosten (indien materieel), verminderd met een waard correctie voor eventuele oninbaarheid.
2.6.4 Liquide middelen Hieronder zijn begrepen alle kasmiddelen en direct opvraagbare banktegoeden.
2.6.6 Voorziening Een voorziening wordt in de balans opgenomen, wanneer er sprake is van: • een in rechte afdwingbare of feitelijke verplichting die het gevolg is van een gebeurtenis in het verleden; en • waarvan een betrouwbare schatting kan worden gemaakt; en • het waarschijnlijk is dat voor afwikkeling van die verplichting een uitstroom vannmiddelen nodig is. Indien (een deel van) de uitgaven die noodzakelijk zijn om een voorziening af te wikkelen waarschijnlijk geheel of gedeeltelijk door een derde worden vergoed bij afwikkeling van de voorziening, wordt de vergoeding als afzonderlijk actief gepresenteerd. De onderneming vormt voorzieningen tegen de nominale waarde voor verplichtingen en verliezen die op balansdatum aanwezig zijn en waarvan de hoogte onzeker is maar redelijkerwijs kunnen worden ingeschat. Eveneens worden door de onderneming voorzieningen gevormd voor verliezen die waarschijnlijk in de toekomst zullen worden geleden, maar die voortkomen uit risico’s die op balansdatum reeds aanwezig zijn.
2.6.5 Eigen vermogen 15
Financiële instrumenten die de juridische vorm hebben van eigenvermogensinstrumenten worden gepresenteerd onder het eigen vermogen. Uitkeringen aan houders van deze instrumenten worden in mindering van het eigen vermogen gebracht na aftrek van eventueel hiermee verband houdend voordeel uit hoofde van belasting naar de winst. Financiële instrumenten die de juridische vorm hebben van een financiële verplichting worden gepresenteerd onder het vreemd vermogen. Rente, dividenden, baten en lasten met betrekking tot deze financiële instrumenten worden in de winst-en-verliesrekening verantwoord als kosten of opbrengsten.
Latente belastingvorderingen en -verplichtingen worden opgenomen voor de verwachte belastinggevolgen van tijdelijke verschillen tussen de waarde van de activa en passiva vastgesteld volgens fiscale voorschriften enerzijds en de gevolgde bedrijfseconomische grondslagen anderzijds. De hoogte van deze belastinglatenties wordt berekend met gebruikmaking van de wettelijk vastgestelde belastingtarieven die van toepassing zijn voor de periode waarin deze tijdelijke verschillen naar alle waarschijnlijkheid zullen aflopen.
2.6.7 Schulden De langlopende schulden bestaan uit leningen opgenomen bij ABN-AMRO, het langlopende gedeelte van eigen funding beschikbaar gesteld door klanten en de post egalisatierekening leaseauto’s. De post egalisatierekening leaseauto’s heeft betrekking op een juiste matching van de onderhoudsopbrengsten verkregen uit leasecontracten en de daartegenover staande kosten.
15
2.7 Grondslagen voor de resultaatbepaling
2.8 Belastingen
2.7.1 Netto-omzet
Belastingen omvatten de over de verslagperiode verschuldigde en verrekenbare winstbelastingen en latente belastingen. De belastingen worden in de winst-en-verliesrekening opgenomen, behalve voor zover deze betrekking hebben op posten die rechtstreeks in het eigen vermogen worden opgenomen, in welk geval de belasting in het eigen vermogen wordt verwerkt.
De onderneming rekent de opbrengst van verkopen tot de netto-omzet wanneer alle belangrijke rechten op economische voordelen alsmede alle belangrijke risico’s met betrekking tot de goederen zijn overgedragen aan de koper, wanneer levering heeft plaatsgevonden, de prijs is vastgesteld of bepaalbaar is en er redelijke zekerheid bestaat dat de verkoopprijs inbaar is. Normaal gesproken wordt aan deze criteria voldaan op het moment dat het product of de dienst geleverd is en acceptatie, indien vereist, verkregen is. Opbrengsten worden toegerekend aan de periode waarin de prestaties door verkoop en levering van goederen en diensten zijn verricht. Uitzondering op deze wijze van toerekening naar het resultaat vormen de componenten die betrekking hebben op de egalisatierekening leaseauto’s. Deze componenten worden in het resultaat verantwoord na afloop van de contractduur.
16
Onder netto-omzet worden aan derden gefactureerde bedragen opgenomen uit hoofde van leasecontracten, onder aftrek van gefactureerde bedragen met een voorschotkarakter, kortingen en omzetbelasting. De gefactureerde bedragen hebben nagenoeg geheel betrekking op operationeleen financiële leasecontracten.
2.7.2 Brutomarge De brutomarge bestaat uit de netto-omzet, de overige bedrijfsopbrengsten en andere externe kosten.
De over het boekjaar verschuldigde en verrekenbare belasting is de naar verwachting te betalen belasting over de belastbare winst over het boekjaar, berekend aan de hand van belastingtarieven die zijn vastgesteld op verslagdatum, dan wel waartoe materieel al op verslagdatum is besloten, en eventuele correcties op de over voorgaande jaren verschuldigde belasting. Indien de boekwaardes van activa en verplichtingen ten behoeve van de financiële verslaggeving afwijken van hun fiscale boekwaardes, is sprake van tijdelijke verschillen. Voor belastbare tijdelijke verschillen wordt een voorziening latente belastingverplichtingen getroffen. Voor verrekenbare tijdelijke verschillen, beschikbare voorwaartse verliescompensatie en nog niet gebruikte fiscale verrekening mogelijkheden wordt een latente belastingvordering opgenomen, maar uitsluitend voor zover het waarschijnlijk is dat er in de toekomst fiscale winsten beschikbaar zullen zijn voor verrekening respectievelijk compensatie. Latente belastingvorderingen worden per iedere verslagdatum herzien en verlaagd voor zover het niet langer waarschijnlijk is dat het daarmee samenhangende belastingvoordeel zal worden gerealiseerd.
2.7.3 Verkoop- en algemene beheerskosten Dit betreft kosten met een algemeen karakter die niet direct toerekenbaar zijn aan de kostprijs van de omzet.
2.7.4 Toegezegde-bijdrageregeling Verplichtingen in verband met bijdragen aan pensioenregelingen op basis van toegezegde bijdragen worden als last in de winst- en verliesrekening opgenomen in de periode waarover de bijdragen zijn verschuldigd. Per jaareinde verschuldigde premies zijn als verplichting op de balans opgenomen.
Latente belastingvorderingen en -verplichtingen worden gewaardeerd tegen nominale waarde.
16
17
17
2.9 Toelichting op de balans
De minimale toekomstige leasebetalingen voor niet-tussentijds opzegbare operationele leaseovereenkomsten bedragen per ultimo 2014:
2.9.1 Operationele leaseauto’s De auto’s voor leasing vertegenwoordigen de operationele leaseportefeuille per 31 december 2014. 2014
2013
2014
2013
Leasebetalingen < 1 jaar
17.006
16.172
Leasebetalingen 1 - 5 jaar
20.051
21.104
120
293
37.177
37.569
(bedragen in duizenden euro's exclusief restwaarde)
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand per 1 januari Aanschafwaarde
60.886
59.149
Afschrijvingen
-21.866
-19.049 39.020
Boekwaarde
Leasebetalingen > 5 jaar
40.100
Aanschafwaarde: Investeringen
19.729
15.754
Desinvesteringen
-14.558
-14.016 5.171
Totaal
1.738
18
18
Afschrijvingen: Afschrijvingen Desinvesteringen
-11.485
-10.763
7.470
8.587 -4.015
Totaal
-2.176
Stand per 31 december Cumulatieve aanschafwaarde Overig correctie lineair versus annuitair afschrijven (stelselwijziging) Cumulatieve afschrijvingen Boekwaarde
66.027
60.886
0
-642
-25.851
-21.224 40.176
39.020
2.9.2 Financiële leasevorderingen De post financiële leasevorderingen hangt samen met het financieren van personen- en bedrijfsauto’s. Het gemiddelde leasecontract heeft een looptijd van drie tot vier jaar. De gedurende de looptijd van het leasecontract gefactureerde rente is gebaseerd op de marktrente. Het risico op oninbare vorderingen is afgedekt door middel van de onderliggende activa. De verstrekte financiering bestaat uit de mutatie in boekwaarde tussen 2014 en 2013 van de nieuw ingezette financial leasecontracten. Voornamelijk vanwege de uitstroom van de Achmea-portefeuille, is de portefeuille gedaald met € 17.491K ten opzichte van 2013. 2014
2013
De minimale toekomstige leasebetalingen voor niet-tussentijds opzegbare financiële leaseverplichtingen, onverdiende rentebaten en de bij einde contract te ontvangen verwachte restwaardeopbrengsten bedragen als volgt: 2014
2013
Leasebetalingen < 1 jaar
8.763
12.874
Leasebetalingen 1 - 5 jaar
7.600
14.973
230
498
16.593
28.345
-771
-979
15.822
27.366
Te ontvangen restwaarden < 1 jaar
6.620
6.839
Te ontvangen restwaarden 1 - 5 jaar
8.985
14.679
233
267
15.838
21.785
31.660
49.151
(bedragen in duizenden euro’s)
Leasebetalingen > 5 jaar
(bedragen in duizenden euro’s)
19
Stand per 1 januari
49.151
53.154
Investering
16.461
33.833
Aflossingen
-21.303
-23.690
Afkopen
-12.649
-14.146
Boekwaarde
31.660
49.151
Onverdiende rentebaten Bruto-investering fianciële leasevorderingen
Te ontvangen restwaarden > 5 jaar
Netto-investering fianciële leasevorderingen
19
2.9.3 Voorraden
De verdeling naar ouderdom van de uitstaande vorderingen is als volgt:
De voorraden per 31 december 2014 vertegenwoordigen de leaseauto’s vanuit de beëindigde leasecontracten. (bedragen in duizenden euro’s) 2014
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
1.791
Nominale waarde uitstaande vorderingen met een looptijd korter dan 1 jaar
Voorraad auto's
300
234
met een looptijd tussen 1 en 5 jaar
Stand per 31 december
300
234
met een looptijd groter dan 5 jaar
1.369 409 13 80
Vorderingen inzake verkochte auto's met een looptijd korter dan 1 jaar
2.9.4 Handelsdebiteuren 2014
2013
Nominale waarde uitstaande vorderingen
met een looptijd tussen 1 en 5 jaar
0
met een looptijd groter dan 5 jaar
0 -491
Voorzieningen wegens oninbaarheid
(bedragen in duizenden euro’s)
20
80
1.791
2.608
Vorderingen inzake verkochte auto's
80
37
Af: Voorziening wegens oninbaarheid
-491
-438
1.380
2.207
De nominale waarde uitstaande vorderingen bevat met name leasetermijnen.
met een looptijd groter dan 5 jaar
-103
met een looptijd tussen 1 en 5 jaar
-388
met een looptijd groter dan 5 jaar
20
0 1.380
Het verloop van de voorziening wegens oninbaarheid is als volgt: 2014
2013
Stand per 1 januari
-438
-405
Vrijval/(dotatie) ten laste van resultaat
-100
-179
47
146
-491
-438
(bedragen in duizenden euro’s)
Afgeboekt ten laste van voorziening Stand per 31 december
In de post overige vorderingen is onder andere een vordering op Athlon Car Lease Nederland B.V. en Rental services opgenomen ad € 1.105 (2013: € 97K) inzake lease gerelateerde en algemene kosten. Per eind 2014 bedraagt de buffer op de open calculatie assurantiecomponenten in totaal € 853K. Ultimo 2013 was dit een post van € 696K. Het saldo van de te betalen vennootschapsbelasting geeft per eind 2014 een vordering van € 298K. Dit wordt veroorzaakt doordat de werkelijke vpb-last als gevolg van korting door de milieu-investeringsaftrek lager is dan het op de voorlopige aanslag betaalde bedrag over 2014. De post te ontvangen bonussen kan als volgt worden gespecificeerd: 2014
2013
Bonus op inkopen (Sales)
620
426
Bonus op onderhoud en banden (Aftersales)
261
235
Bonus op schadeherstel (o.a. Care Schadeservice B.V.)
376
492
65
49
0
97
1.322
1.299
(bedragen in duizenden euro’s)
2.9.5 Overige vorderingen 2014
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
21
Omzet Athlon Car Lease Rental Services B.V. Te ontvangen bonussen
1.322
1.299
34
19
Vooruitbetaalde brandstofkosten
524
805
Vooruitbetaalde assurantiekosten
10
109
Assurantiebuffer open calculatie
853
696
Vooruitbetaalde vennootschapsbelasting
298
58
Te ontvangen claims
0
208
Overige vorderingen
1.179
100
4.220
3.294
Vooruitbetaalde houderschapsbelasting
Overige
Per 31 december 2014 heeft WagenPlan geen overige vorderingen met een looptijd langer dan 1 jaar.
21
2.9.6 Liquide middelen
Het eigen vermogen in 2013 vertoonde het volgende verloop:
Hieronder zijn begrepen alle kasmiddelen en direct opvraagbare banktegoeden. Deze zijn ter vrije beschikking.
Aandelen
Agio
Overige
kapitaal
reserve
reserves
2013
2013
2013
resultaat 2013
2013
2013
18
3.850
5.759
3.022
-
12.649
Resultaatverdeling
-
-
3.022
3.022-
Dividenduitkering
-
-
-
-
Resultaat boekjaar
-
-
-
2.735
Stelselwijziging
-
-
-
-
482-
482-
18
3.850
8.781
2.735
482-
14.902
2.9.7 Eigen vermogen Het eigen vermogen in 2014 vertoont het volgende verloop: Aandelen
Agio
Overige
kapitaal
reserve
reserves
2014
2014
2014
18
3.850
Stelsel
Totaal
wijziging
(bedragen in duizenden euro’s)
Onverdeeld
Stelsel
Totaal
wijziging resultaat 2014
2014
2014
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand per 1 januari
Onverdeeld
8.781
2.735
4.82-
14.902
2.735
2.735-
-
-
-
5.000-
Resultaatverdeling
-
Dividenduitkering
-
-
5.000
-
Resultaat boekjaar
-
-
-
2.333
Stand per 1 januari
Stand per 31 december
-
2.735
2.333
22
22
Stand per 31 december
18
3.850
6.516
2.333
482-
12.235
Geplaatst kapitaal Het maatschappelijk kapitaal van de onderneming bedraagt € 90.000 verdeeld in 450 aandelen A en 450 aandelen B, beide met een nominale waarde van € 100. Hiervan zijn 90 aandelen A en 90 aandelen B geplaatst en volgestort voor een totaalbedrag van € 18.000. Agioreserve De agioreserve bestaat uit bijstortingen op het eigen vermogen door beide participanten. Achmea Schadeverzekeringen N.V. en Athlon Car Lease Nederland B.V. streven naar een eigen vermogen van minimaal 10% van het balanstotaal aan het einde van het desbetreffende boekjaar. Per 31 december 2014 bedraagt het eigen vermogen 16,7% van het balanstotaal inclusief de niet uit de balans blijkende verplichtingen (2013: 14,8%).
drie jaar daaropvolgend een herinvestering te gaan doen. Het verloop van de latente belastingverplichtingen is als volgt:
Overige reserves De overige reserves bestaan uit het cumulatieve resultaat voorgaande jaren na belasting van de vennootschap en na resultaatverdeling. Onverdeeld resultaat Het onverdeeld resultaat bestaat uit het resultaat lopend boekjaar na belasting van de vennootschap.
Toename
De voorziening latente belastingverplichtingen kan als volgt worden gespecificeerd: 2014
Afname in verband met stelselwijziging 2013
Auto's voor leasing
0
642
Mutatie in verband met stelselwijziging
0
-642
1.537
1.154
-297
-30
1.240
1.124
Herinvesteringsreserve 23
Overige
Afname Stand 31 december
(bedragen in duizenden euro’s)
2013
281
326
83
129
0
-160
-54
-14
310
281
(bedragen in duizenden euro’s)
Stand 1 januari
2.9.8 Voorzieningen
2014
2.9.9 Langlopende schulden Langlopende schulden zijn gewaardeerd tegen nominale waarde. De langlopende schulden kunnen als volgt worden gespecificeerd: 23
2014
2013
29.749
40.390
3.055
2.606
32.804
42.996
(bedragen in duizenden euro’s)
Belasting percentage Saldo latente belastingverplichtingen
25,0%
25,0%
310
281
Langlopende leningen Egalisatierekening lease-auto's
De herinvesteringsreserve komt tot stand doordat commercieel de verkoopresultaten direct in de winst- en verliesrekening worden verantwoord en fiscaal in mindering worden gebracht op de aanschafwaarde van het vervangende object. De boekwaarde van het bedrijfsmiddel waarin wordt ge(her)investeerd, mag door het gebruik van de reserve niet lager komen te liggen dan de boekwaarde van het vervreemde bedrijfsmiddel ten tijde van de vervreemding. Het vormen van een reserve is alleen toegestaan als er een voornemen is om in het jaar van vervreemding of in ieder geval binnen
De langlopende leningen bestaan uit leningen met een restlooptijd van langer dan één jaar en korter dan vijf jaar tegen een gemiddeld rentepercentage van 1,94% (2013: 2,44%). Langlopende leningen bestaan uit leningen bij ABN-AMRO, alsmede de schuld aan klanten met eigen financiering met een restlooptijd langer dan één jaar. WagenPlan heeft een kredietfaciliteit bij ABN-AMRO van
€ 110 miljoen, welke loopt tot en met 2016, welke jaarlijks met één jaar verlengd kan worden. In de leningovereenkomst met ABN-AMRO is opgenomen dat het aansprakelijk vermogen minimaal 10% van het balanstotaal dient te bedragen, en daarnaast dat er een Interest Coverage Ratio bestaat van ten minste 1,2. Per 31 december 2014 is hieraan voldaan: het aansprakelijk vermogen is 14,9% van het balanstotaal en de Interest Coverage Ratio bedraagt 3,0.
Het verloop van de egalisatierekening is als volgt: 2014
2013
Stand 1 januari
2.606
1.850
Opbrengsten
5.289
6.046
Kosten
-4.183
-4.881
-657
-409
3.055
2.606
2014
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Egalisatierekening leaseauto’s De per saldo vooruitontvangen bedragen ontstaan door van klanten verkregen opbrengsten uit leasecontracten (welke opbrengsten betrekking hebben op door de leasemaatschappij te verzorgen onderhoud- en reparatiediensten) te verminderen met de tegenover deze baten staande kosten, onder toepassing van het voorzichtigheidsbeginsel.
Vrijval Stand 31 december
De egalisatierekening leaseauto’s kan als volgt worden gespecificeerd:
2.9.10 Kortlopende schulden 2014
2013
Kortlopende schulden kunnen als volgt worden gespecificeerd:
(bedragen in duizenden euro’s)
24
Reservering onderhoud
3.042
3.111
Reservering banden
-360
-894
Reservering vervangend vervoer
373
389
3.055
2.606
24
(bedragen in duizenden euro’s)
Schulden aan kredietinstellingen
30.000
36.001
920
1.080
813
974
1.201
588
545
756
Te ontvangen claims
21
0
Overlopende passiva
2.182
3.092
35.682
42.491
Handelscrediteuren Te betalen overige belastingen en premies sociale verzekeringen Overige schulden Vooruitontvangen leasefacturatie januari
25
25
De post schulden aan kredietinstellingen betreft verstrekte financieringen bij de ABN-AMRO met een restlooptijd korter dan één jaar tegen een gemiddeld rentepercentage van 2,20% (2013: 2,24%), alsmede de schuld aan klanten met eigen financiering met een restlooptijd korter dan één jaar.
2.10 Toelichting op de winst- en verliesrekening 2.10.1 Bruto-omzet resultaat De netto-omzet is als volgt opgebouwd:
De te betalen vennootschapsbelasting is in 2014 opgenomen onder overige vorderingen, zie hiervoor paragraaf 2.3.11.5).
2014 €
2013 %
€
%
(bedragen in duizenden euro’s)
De overige schulden bestaan uit reserveringen voor nog te ontvangen kostennota’s. De belangrijkste post is af te rekenen open-calculatieresultaat ex-lease. De buffers voor assurantie zijn zowel voor 2014 als voor 2013 opgenomen onder overige vorderingen (zie hiervoor 2.3.11.5). Daarnaast is een schuld aan Athlon Car Lease Nederland B.V. opgenomen ad € 432K (2013: € 563K) inzake nog te betalen kosten.
26
Lease
43.733
78,5
47.835
77,3
Ex-lease
11.080
19,9
13.188
21,3
62
-
28
0,0
883
1,6
797
1,3
55.758
100,0
61.848
100,0
Doorverkoop Overige
De netto-omzet is met 9,9% gestegen ten opzichte van 2013 (2013: 4% ten opzichte van 2012). Onder de netto-omzet is een bedrag van € 21.266K opgenomen als omzet bij Achmea Schadeverzekeringen N.V. (2013: € 27.034). Het overgrote deel van de klanten van WagenPlan B.V. is verzekerd via Achmea Schadeverzekeringen N.V.
26
In de netto-omzet lease zijn de volgende rentebaten opgenomen:
Inzake de kostprijs van de omzet lease zijn de volgende rentelasten opgenomen: 2014
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
2013
1.527
1.990
1.527
1.990
(bedragen in duizenden euro’s)
Rentebaten
3.659
4.445
3.659
4.445
Overige financiële lasten
De rentebaten bestaan uit de rentebaten uit de leaseopbrengsten.
De overige financiële lasten bestaan uit de rentelasten voor lang- en kortlopende leningen.
Kostprijs van de omzet De kostprijs van de omzet bevat de volgende componenten:
In het bedrag kostprijs van de omzet overige is een bedrag van € 997K opgenomen voor bonussen en overige brutowinst dat niet in de omzet is inbegrepen (2013: € 983K): 2014 €
27
2014
2014
2013 %
€
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
%
27
(bedragen in duizenden euro’s)
Investeringsverschillen en bonus
686
734
311
250
0
-1
997
983
Lease
39.840
79,6
43.244
77,9
Aftersalesbonus
Ex-lease
10.296
20,6
12.518
22,6
Overige brutowinst
64
0,1
27
0,0
-172
-0,3
-299
-0,5
50.028
100,0
55.490
100,0
Doorverkoop Overige
2.10.2 Verkoopkosten Onder de kostprijs van de omzet is een bedrag van € 18.375K opgenomen als kostprijs van de omzet bij Achmea Schadeverzekeringen N.V. (2013: € 24.142K).
Onder verkoopkosten zijn de kosten opgenomen voor reclame, direct marketing, promotiemateriaal.
2.10.3 Algemene beheerskosten
Personeelskosten De personeelskosten kunnen als volgt worden gespecificeerd:
De algemene beheerskosten kunnen als volgt worden gespecificeerd: 2014
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
2014
2013
1.572
1.457
(bedragen in duizenden euro’s)
Personeelskosten
1.672
1.563
Algemene kosten
292
289
Sociale lasten
62
67
Automatiseringskosten
236
313
Pensioenkosten
38
39
90
158
1.672
1.563
131
216
2.421
2.539
Huisvestingskosten Kosten Dubieuze debiteuren
De kosten dubieuze debiteuren bestaan uit € 125K dotatie van de voorziening en € 6K incassokosten (2013: € 198K dotatie van de voorziening en € 18K incassokosten). 28
De CO2-compensatiekosten zijn opgenomen onder algemene kosten. Voor 2014 is € 14K toegevoegd aan de reservering voor nog te betalen CO2-compensatie. Deze reservering bedraagt per eind 2014 tevens € 14K, opgenomen onder de “reservering nog te ontvangen facturen”.
Salarissen
In 2014 waren gemiddeld 10,0 personen (2013: 10,5) bij de vennootschap werkzaam. De stijging in de salariskosten wordt met name veroorzaakt doordat de doorbelastingen van medewerkers vanuit Athlon Car Lease Nederland met € 100K gestegen zijn ten opzichte van 2013. Personen die werkzaam zijn bij WagenPlan B.V. vallen onder het pensioenreglement van een van de aandeelhouders.
28
2.11 Overige gegevens
2.10.4 Belastingen De belastingen kunnen als volgt worden gespecificeerd:
2.11.1 Belastingen 2014
2013
(bedragen in duizenden euro’s)
Belastingen huidig boekjaar
779
898
0
38-
779
860
Correctie voorgaande jaren
Audit fee In de algemene kosten kunnen de volgende audit fees worden gespecificeerd:
Het nominale belastingtarief over 2014 bedraagt 25,0% (2013: 25,0%). De effectieve belastingdruk in 2014 is 25% (2013: 24%). Deze lagere druk in 2013 is het gevolg van kleine verschillen in de definitieve aanslagen van voorgaande jaren.
2.11.2 Garanties en overige zekerheden Ten behoeve van het verkrijgen van een kredietfaciliteit van ABN-AMRO aan WagenPlan ad € 110 miljoen staat Achmea Schadeverzekeringen N.V. volledig garant voor WagenPlan als lenende partij. Athlon Car Lease Nederland B.V. heeft, als 50%-eigenaar van WagenPlan, ABN-AMRO de garantie verstrekt dat zij de door haar voor WagenPlan uitgevoerde activiteiten in lijn met de daarvoor geldende wet- en regelgeving zal laten plaatsvinden.
2.11.3 Transacties met verbonden partijen 2014
2013
(bedragen in duizenden euro’s) 29
Audit fee Assurance CO2-compensatie
0
3
5
0
25
37
30
40
(Countus accountants + adviseurs b.v.) Audit tax (Loyens and Loeff) Audit fee Jaarrekening (KPMG Accountants N.V.)
Bezoldiging De bezoldiging van de directie is te herleiden naar één enkel natuurlijk persoon en derhalve niet toegelicht.
In de normale bedrijfsactiviteiten koopt en verkoopt de onderneming goederen en diensten van en aan Achmea Schadeverzekeringen N.V. en Athlon Car Lease Nederland B.V. welke beide in de onderneming een belang van 50% of minder bezitten. Deze transacties worden op zakelijke grondslag uitgevoerd tegen voorwaarden die vergelijkbaar zijn met die van transacties met derden.
29
2.12 Samenstelling Directie & Raad van Commissarissen Raad van Commissarissen • R. van de Graaf (namens Achmea Schadeverzekeringen N.V., voorzitter) • M. van der Zant (Achmea Schadeverzekeringen N.V.) • A. van Veen (Athlon Car Lease Nederland B.V.) • M.C.I. Poelmann (namens Athlon Car Lease Nederland B.V.) Opgemaakt te Schiphol-Rijk op 10 juni 2015, ________________________ W.B.M. Akkerman Directeur WagenPlan B.V.
30
WagenPlan B.V. Veluwezoom 4 1327 AG Almere Telefoon : (055) 579 8444 Fax : (055) 579 2700 KvK nr.
: 08090458 te Amsterdam
De winstverdeling vindt plaats overeenkomstig artikel 36 van de statuten van WagenPlan: • 36.1 Uitkering van winst ingevolge het in dit artikel bepaalde geschiedt na vaststelling van de jaarrekening waaruit blijkt dat zij geoorloofd is; • 36.2 De winst staat ter vrije beschikking van de algemene vergadering; • 36.3 De vennootschap kan aan de aandeelhouders en andere gerechtigden tot de voor uitkering vatbare winst slechts uitkeringen doen voor zover haar eigen vermogen groter is dan het bedrag van het geplaatste kapitaal vermeerderd met de reserves die krachtens de wet moeten worden aangehouden; • 36.4 Ten laste van de door de wet voorgeschreven reserves mag een tekort slechts worden gelegd voor zover de wet dat toestaat.
2.13.2 Resultaatbestemming De directie stelt voor het resultaat over het boekjaar uit te keren aan haar aandeelhouders. Voorgesteld wordt het resultaat toe te voegen aan de overige reserves. Het vorenstaande is niet verwerkt in de jaarrekening 2014 van de vennootschap.
2014
2013 30
(bedragen in duizenden euro’s)
Nettowinst
2.333
2.735
0
5.000
2.13 Overige gegevens
Uitkering dividend Toevoeging aan overige reserves
2.333
0
2.13.1 Statutaire winstverdeling
Ontrekking aan overige reserves
0
-2.265
WagenPlan wordt voor 50% van de aandelen gehouden door Athlon Car Lease Nederland B.V. en voor 50% van de aandelen door Achmea Schadeverzekeringen N.V. De winst staat ter vrije beschikking van de Algemene Vergadering van Aandeelhouders.
2.13.3 Gebeurtenissen na balansdatum Er zijn geen gebeurtenissen na balansdatum met materiële financiële gevolgen voor de vennootschap, die toelichting in deze overige gegevens behoeven.
31
Veluwezoom 4, 1327 AG Almere Telefoon
: (055) 579 8444
Fax
: (055) 579 2700
KvK nr.
: 08090458 te Amsterdam
Vormgeving Achmea Creatieve Diensten 110230893
WAGENPLAN B.V.