DAILY REPORT 16 Aug 2017

DAILY REPORT 16 Aug 2017

NEWS HEADLINES                 

JAKARTA COMPOSITE INDEX CHART

Kemen BUMN akan penuhi syarat pinjaman CDB untuk HSR JSMR ikuti tender pelepasan ruas tol WSKT Wika Gedung bidik proyek Rp 13 triliun PPRO siapkan 5.000 unit di Jateng KPPU telusuri struktur harga beli gas oleh PGAS dari Pertamina Perbankan siapkan e-money baru untuk elektronifikasi jalan tol BMRI tambah e-money & alat pembaca e-money baru BBTN fokus KPR subsidi BI pastikan E-money BBCA bisa digunakan bulan September BBCA siapkan 1 juta e-money baru untuk eletronifikasi jalan tol BPFI catatkan penyaluran pembiayaan 38% YoY BPFI targetkan penyaluran pembiayaan 64,28% YoY TPIA rights issue Rp 5,03 triliun CSAP membuka gerai Mitra10 ke-27 Laksana Citranusantara melakukan tender offer saham LAMI BEI dorong UMKM dan start-up co. IPO BI & BPJT sukseskan program elektronifikasi jalan tol

Perspektif teknikal terindikasi IHSG dalam memomentum downSupport Level 5815/5794/5780 reversal. Sinyal tersebut terkonfirmasikan dari MACD dan Stochastics Resistance Level yang mengisyaratkan trend 5849/5863/5884 melemah. Sinyal yang sama juga Major Trend dari MA5 dan MA20 Up terindikasikan yang juga mengkonfrimasikan Minor bagi Trendpergerakan IHSG dalam Up pekan ini... negatif

JAKARTA INDICES STATISTICS IHSG LQ-45

MARKET REVIEW

CLOSE

CHANGE

VOLUME (Mn)

VALUE (Rp Bn)

5835.041 967.895

+33.553 +5.308

10,223.532 1,990.942

5,721.908 3,195.426

Bursa saham Eropa dan Asia kemarin rally dipicu oleh informasi bahwa Korea Utara menunda serangan misil ke Guam, wilayah Amerika Serikat (AS) di Pasifik. Hal itu meredakan ketegangan di Semenanjung Korea dan menurunkan kekhawatiran global. Namun hubungan AS dengan Cina kembali memanas. Presiden Trump memerintahkan penyelidikan aturan kekayaan intelektual Cina, yang memicu respon dari pemerintah Cina. Di sisi lain, Ketua The Federal Reserve wilayah New York, William Dudley, akan mendukung kenaikan Fed Fund Rate (FFR) lanjutan di tahun 2017 jika ekonomi AS sesuai harapan. Selain itu Dudley memberi sinyal bahwa The Fed akan mengumumkan rencana pengurangan neraca pada bulan depan. The Fed akan merilis minutes meeting dari FOMC meeting 27 Juli 2017 pada Rabu (16/8). Pasar berharap bisa memperoleh petunjuk waktu kenaikan FFR selanjutnya. Apresiasi di bursa Eropa juga dipicu oleh sejumlah data ekonomi. GDP Jerman 2Q 2017 preliminari tumbuh 0,6% QoQ, dibanding 0,7% di 1Q 2017. Namun secara tahunan GDP 2Q 2017 preliminari Jerman tumbuh 2,1% YoY atau lebih tinggi dari periode sebelumnya 1,7% YoY. Sedang Inggris mencatatkan deflasi 0,1% MoM pada Juli 2017, di bawah ekspektasi. Secara tahunan inflasi Juli 2017 itu stabil di 2,6% YoY. Pemerintah Inggris mengajukan proposal baru yang menghendaki perdagangan bebas dengan Uni Eropa tetap dipertahankan selama proses perundingan hingga pasca Brexit untuk mempertahankan agar perekonomian Inggris tidak terlalu terpengaruh akibat Brexit. Mayoritas bursa saham Asia menguat, kecuali indeks Hangseng dan Strait Times. Penguatan di bursa saham Jepang dipicu oleh data industrial production Juni 2017 tumbuh 2,2% MoM dari +1,6% MoM di April dan secara tahunan tumbuh 5,5% YoY dari 4,9%. Utilisasi kapasitas di Juni 2017 naik 2,1% MoM dari -4,1% MoM pada April 2017. Bursa saham Cina bergerak positif dipicu oleh laba kreditur komersial meningkat hampir 8% YoY di 1H 2017, sedang NPL pada Juni tidak meningkat dari Maret. Pinjaman baru Cina dalam mata uang Yuan pada Juli 2017 turun menjadi 800 miliar Yuan dari sebelumnya 1540 miliar Yuan. Penjualan kendaraan di Cina pada Juli 2017 naik 6,2% YoY. IHSG menguat 0,578% ke 5835,041. Investor asing mencatatkan net buy Rp 58,47 miliar. Selain faktor eksternal, apresiasi di bursa saham Indonesia juga mendapat katalis dari rencana pemerintah untuk menerbitkan Paket Kebijakan Ekonomi XVI setelah peringatan Kemerdekaan 17 Agustus 2017. Selain itu Utang Luar Negeri (ULN) Indonesia di akhir 2Q 2017 tumbuh 2,9% YoY menjadi USD 335,3 miliar, atau melambat dari 1Q 2017 yang tumbuh 3,2% YoY. Selama ini pasar concern dengan peningkatan utang Indonesia. Apresiasi di bursa saham Indonesia itu mengabaikan neraca perdagangan bulan Juli 2017 yang tercatat defisit USD 271 juta dari periode sebelumnya surplus USD 1631 juta, meski ekspor dan impor pada Juli 2017 tumbuh dibandingkan Juni 2017 yang turun. Defisit neraca perdagangan itu dikarenakan pertumbuhan impor lebih tinggi dari ekspor, masing-masing 54,02% YoY dan 41,12% YoY. Investor akan mencermati pidato Kenegaraan presiden Joko Widodo di depan MPR/DPR pada 16 Agustus 2017.

MARKET VIEW

Ketidakpastian geopolitik di Amerika Latin, menambah sederatan kisruh keamanan global. Ancaman Trump terhadap Venezuela untuk melakukan tindakan militer mendapat tanggapan dari Presiden Venezuela Nicolas Maduro meminta tentaranya mengadakan latihan. Tudingan Maduro selama ini bahwa AS tengah mempersiapkan serangan militer. Sementara itu, Wakil Presiden AS Mike Pence mencoba untuk menenangkan kekhawatiran di kawasan soal pernyataan Trump dan menjanjikan solusi damai. Sedangkan dari Iran, parlemen Iran menyetujui penambahan anggaran kepada militer Iran sebesar US$520 juta atau setara dengan 7 triliun rupiah. Alokasi dana tersebut dibagi menjadi dua bagian. Bagian pertama sebesar US$260 juta dialokasikan ke bagian peluncuran rudal, sedangkan sisanya diberikan ke Garda Revolusioner Iran, The Quds Force. Alasan utama penambahan alokasi dana tersebut karena pernyataan Donald Trump yang menciderai kesepakatan Paris pertengahan Juli. Selain itu, penyerangan kapal militer AS kepada kapal militer Iran pada pertengahan Maret 2017, sebagai justifikasi pengucuran dana. Akhir Juli, Iran telah meluncurkan rudal Simorgh dengan tujuan program pemantauan satelit dan perdamaian. Percobaan rudal tersebut memicu pertikaian dunia seperti apa yang telah dilakukan Korea Utara awal tahun 2017. Semenanjung Korea masih menjadi perhatian pelaku pasar, meski Presiden Korea Selatan, Moon Jae-In menyerukan semua pihak tetap tenang dalam menghadapi Korea Utara (Korut). Presiden Moon menegaskan, perang tidak seharusnya kembali pecah di Semenanjung Namun, Korea Utara menyebarkan foto-foto rincian rencana penembakan peluru kendali ke dekat Guam, Amerika Serikat, setelah pemimpin negeri ini Kim Jong-un dibriefing soal rencana tersebut. Rencana Serangan Komando Strategis yang memperlihatkan jalur lintasan peluru kendali yang diawali dari pantai timur Korea Utara, lalu meluncur di atas wilayah Jepang dan kemudian berakhir dekat Guam Kinerja ekspor Indonesia pada Juli 2017 mengalami kenaikan sebesar 16,83% jika dibandingkan bulan sebelumnya, dari US$ 11,65 miliar menjadi US$ 13,62 miliar Tercatat, ekspor nonmigas pada Juli 2017 mencapai 12,44 miliar, atau mengalami kenaikan sebesar 19,85% dibanding Juni 2017. Jika dibanding Juli 2016, juga naik 43,83%. Secara kumulatif, nilai ekspor Indonesia Januari-Juli 2017 mencapai US$ 93,59 miliar atau meningkat 17,32% dibanding periode yang sama tahun 2016, ekspor nonmigas US$ 84,83 miliar atau meningkat 17,37%. Membaikinya kenerja ekonomi Indonesia yang diharapkan menjadi katalis positif bagi market, masih dihadapi oleh kondisi dari ketidakpastian keamanan global. Disamping itu secara teknis kenaikan IHSG beruntun, mulai dibayangi aksi ambil untung sikap pemodal. IHSG akan bergerak mixed dengan potensi melemah (up to down).

DISCLAIMER This report is compiled and contained from sources believed to be reliable, but its accuracy and completeness are not guaranteed. This is not a solicitation to buy or sell of any securities. None of PT. Valbury Asia Securities or their respective employees and agents makes any representation or warranty or accepts any responsibility or liability as to, or in relation to, the accuracy or completeness of the information and opinions contained in the report or opinions remaining unchanged after the issue thereof.

1

DAILY NEWS 16 August 2017

Kementerian Badan Usaha Milik Negara (BUMN) memastikan konsorsium kereta cepat akan memenuhi persyaratan pencairan pinjaman dari China Development Bank (CDB) akhir pekan ini. Pada tahap awal pinjaman yang akan dicairkan oleh CDB mencapai USD 1 miliar atau 17% dari total pinjaman untuk proyek tersebut sebesar USD 5,9 miliar. Sebelumnya CDB melakukan pemeriksaan terhadap persyaratan pencairan pinjaman. Proyek ini digarap oleh konsorsium KCIC dengan pemegang saham PT Pilar Sinergi BUMN Indonesia sebesar 60% saham dan sisanya dimiliki China Railway Corporation. Pilar Sinergi BUMN Indonesia merupakan konsorsium yang terdiri dari Wijaya Karya (WIKA), Jasa Marga (JSMR), PT Kereta Api Indonesia (Persero) dan PT Perkebunan Nusantara VIII. WIKA menjadi pemegang saham terbesar PSBI dengan porsi 38%, KAI dan PTPN VII masing-masing 25% dan Jasa Marga 12%. Jasa Marga (JSMR) akan mengikuti tender pelepasan ruas tol milik Waskita Karya (WSKT). WSKT berencana melepas sembilan ruas tol yang akan mulai diproses pada Agustus ini. Wika Gedung, anak usaha Wijaya Karya (WIKA), membidik proyek senilai Rp 13 triliun pada 2017. Proyek tersebut mencakup konstruksi apartemen, mal, hotel, perkantoran hingga rumah sakit. Hingga semester I-2017, perseroan sudah memperoleh kontrak Rp 10 triliun. Hingga akhir 2017, perusahaan menargetkan pendapatan sekitar Rp 3,5 triliun.

Bank Tabungan Negara (BBTN) optimistis mampu membukukan pertumbuhan kredit sekitar 21-23%. Untuk mewujudkan target tersebut, perseroan akan fokus menggarap segmen KPR subsidi. Adapun, untuk non subsidi, BBTN juga fokus mengambil kelas konsumen golongan menengah. Bank Indonesia (BI) memastikan kartu uang elektronik milik Bank Central Asia (BBCA) bisa digunakan di seluruh ruas tol di Indonesia pada September 2017. BI akan fokus pada 4 bank besar terkait implementasi uang elektronik di jalan tol saat ini. BCA dan 3 bank BUMN didorong lebih awal untuk berpartisipasi pada program elektronifikasi jalan tol. Setelah 4 bank besar, BI akan mendorong bank lain, seperti Bank Nobu (NOBU), Bank Mega (MEGA) dan Bank DKI yang diharapkan bisa efektif pada Desember 2017. Setelah program elektronifikasi selesai, BI akan menerapkan multilane free flow pada tahun 2018, yaitu layanan pembayaran tanpa henti baik dengan barrier gate atau tidak. Setelah itu, integrasi tol dengan konsorsium elektronik toll collection (ETC) akan mengintegrasikan sistem pembayaran dari seluruh ruas jalan tol dengan multi issuer. Bank Central Asia (BBCA) akan menyiapkan 1 juta kartu uang elektronik baru untuk menyambut program elektronifikasi jalan tol. Perseroan akan menambah 1 juta kartu Flazz sampai September 2017. Saat ini jumlah kartu Flazz yang beredar di masyarakat sebanyak 12 juta kartu.

PP Properti (PPRO) menyiapkan 5.000 unit apartemen untuk wilayah Jawa Tengah dan Yogyakarta hingga 2019 dengan nilai investasi Rp 3 triliun.

Batavia Prosperindo Finance (BPFI) mencatat penyaluran pembiayaan sekitar Rp850 miliar atau tumbuh 38%YoY hingga Juli 2017 di tengah kendala yang dihadapi sejumlah pelaku industri.

Tim investigator Komisi Pengawas Persaingan Usaha (KPPU) masih menelusuri struktur harga pembelian gas oleh Perusahaan Gas Negara (PGAS) dari Pertamina EP ataupun pemasok lainnya. Dengan mengetahui harga beli gas di hulu dari pemasok, KPPU akan mudah menemukan selisih harga dengan membandingkan harga jual yang ditetapkan Perusahaan Gas Negara (PGAS) di Sumatra Utara. Upaya KPPU itu merupakan pemeriksaan lanjutan perkara No 09/KPPU-L/2016 dengan dugaan pelanggaran Pasal 17 UU No. 5 tahun 1999 terkait dengan praktik monopoli dalam penentuan harga gas industri di area Medan. Disebutkan bahwa dalam kontrak kerja bersama dengan PGN yang terjadi dalam kurun 2015 – 2018, Pertamina EP paling tinggi menjual gas sebesar USD 8,24 per mmbtu. Pasokan gas untuk PGN dihadirkan dari sumur Pangkalan Susu, dengan kisaran pengiriman sekitar 4 per million standard cubic feet per day (MMSCFD), meski kontrak kerja tertulis 6 per MMSCFD. Sementara kuasa hukum PT PGN mengatakan bahwa jual beli gas sudah ditentukan oleh regulator serta tak bisa ditentukan sendiri oleh perusahaan. Harga jual USD 8,24 per mmbtu belum digabung dengan toll fee dan biaya lainnya.

Batavia Prosperindo Finance (BPFI) menargetkan penyaluran pembiayaan mencapai Rp1,38 triliun, naik 64,28%YoY hingga akhir tahun 2017.

Perbankan menyiapkan jutaan kartu uang elektronik baru untuk menyongsong program elektronifikasi jalan tol. Bank Rakyat Indonesia (BBRI) sudah menyiapkan kampanye dan diskon kartu perdana uang elektronik ke nasabah. Bank Tabungan Negara (BBTN) menyiapkan kartu uang elektronik dengan cobranding dengan Bank Mandiri (BMRI). Bank Mandiri (BMRI) akan menyiapkan penambahan alat pembaca uang elektronik, selain menyiapkan tambahan kartu emoney baru. Perseroan bekerja sama dengan Himbara terkait kesiapan reader uang elektronik SAM multi applet. Perseroan mengharapkan pemasangan alat pembaca uang elektronik tahap pertama bisa selesai pada Oktober 2017.

Chandra Asri Petrochemical (TPIA) akan melangsungkan rights issue senilai Rp 5,03 triliun. Perseroan menawarkan sebanyak 279,74 juta saham baru dengan harga pelaksanaan Rp 18 ribu per saham. Rasio ditetapkan 47:4. Perolehan dana rights issue akan digunakan untuk membiayai belanja modal terkait penambahan kapasitas produksi dan atau diversifikasi produk, serta belanja modal lainnya guna meningkatkan skala usaha. Catur Sentosa Adiprana (CSAP) akan membuka gerai Mitra10 ke27 di Harapan Indah, Bekasi pada 16 Agustus 2017. Adapun gerai ini adalah gerai ketiga yang diresmikan tahun ini dari target pembukaan empat gerai baru pada tahun 2017. Laksana Citranusantara akan melakukan penawaran tender sukarela (tender offer) saham Lamicitra Nusantara (LAMI) yang beredar di publik. Hal ini merupakan bagian dari rencana untuk menghapus pencatatan saham di Bursa Efek Indonesia menjadi perusahaan tertutup. Perseroan menetapkan harga penawaran sebesar Rp814 per saham dengan harga nominal Rp125 per saham. PT Bursa Efek Indonesia (BEI) berjanji untuk mendorong usaha mikro, kecil dan menengah (UMKM) dan start-up company untuk membantu pelaksanaan initial public offering (IPO) dan mendorong pengembangan bisnis emiten. BEI memberikan dukungan bagi start-up company untuk go public, dimana BEI membentuk inkubator pengembangan UMKM. Pengembangan UMKM dan start-up company juga sudah didukung oleh Peraturan Otoritas Jasa Keuangan (POJK).


2

DAILY NEWS 16 August 2017

Bank Indonesia (BI) bekerja sama dengan perbankan dan pengelola jalan tol (BPJT) akan mensukseskan program elektronifikasi jalan tol. Pada Oktober 2017 seluruh ruas tol di Indonesia diharapkan bisa menggunakan uang elektronik sebagai media transaksi. Untuk mensukseskan implementasi elektronifikasi jalan tol, Kementerian PUPR akan menerbitkan regulasi yang mewajibkan transaksi non tunai di jalan tol. Penerbitan peraturan akan memberi ruang transisi yang memadai bagi pengguna jalan tol perbankan dan Badan Usaha Jalan Tol (BUJT). BI akan mengimplementasi interkoneksi dan interoperabilitas uang elektronik melalui konvergensi Secure Access Module (SAM) multi applet. Hal ini diharapkan bisa meningkatkan efisiensi transaksi non tunai di jalan tol. Perbankan nantinya akan memperluas cakupan penjualan kartu uang elektronik di gardu tol dan menambah paling sedikit 30 titik top up dari saat ini berjumlah 21 titik. Nantinya BPJT juga akan menjaga komposisi gardu tol non tunai dan hybid (non tunai dan tunai) secara bertahap ke posisi 70%:30%.


3

MARKET DATA 16 August 2017

COMMODITIES

DUAL LISTING

Description Crude Oil (US$)/Barrel Natural Gas (US$)/mmBtu Gold (US$)/Ounce Nickel (US$)/MT Tin (US$)/MT Coal (NEWC) (US$)/MT* Coal (RB) (US$)/MT* CPO (ROTH) (US$)/MT CPO (MYR)/MT Rubber (MYR/Kg) Pulp (BHKP) (US$)/per ton

Price (USD)

Change

47.69 2.91 1272.43 10350.00 20100.00 94.95 85.75 678.75 2642.00 823.00 879.49

0.14 -0.03 0.91 -100.00 -200.00 32.55 22.39 -7.50 18.50 1.00 0.49

Description TLKM (US) ANTM (GR)

Price (USD) 35 0.02

Price (IDR) 11,838 361

Change (IDR) 40 -16

*weekly

GLOBAL INDICES VALUATION Country USA USA ENGLAND CHINA CHINA HONG KONG INDONESIA JAPAN MALAYSIA SINGAPORE

Indices DOW JONES INDUS. NASDAQ COMPOSITE FTSE 100 INDEX SHANGHAI SE A SH SHENZHEN SE A SH HANG SENG INDEX JAKARTA COMPOSITE NIKKEI 225 KLCI STRAITS TIMES INDEX

Change %Day %YTD 0.02 11.32 -0.11 17.65 0.41 3.37 0.43 4.78 0.40 -4.18 -0.28 23.52 0.58 10.16 1.11 3.34 0.07 7.96 -0.42 14.38

Price 21998.99 6333.01 7383.85 3404.97 1973.71 27174.96 5835.04 19753.31 1772.39 3294.93

FOREIGN EXCHANGE Description USD/IDR EUR/IDR JPY/IDR SGD/IDR AUD/IDR GBP/IDR CNY/IDR MYR/IDR KRW/IDR

Rate (IDR) 13,361.00 15,685.81 120.77 9,775.67 10,459.73 17,189.06 1,998.50 3,109.38 11.78

Change 12.00 -20.49 -0.29 -13.33 -19.30 -72.62 -0.30 -0.95 0.01

Market Cap (USD Bn) 6,153.9 9,822.4 1,728.2 4,705.5 3,379.3 2,208.1 480.3 3,189.6 248.7 382.4

Description 1000 IDR/ USD EUR / USD JPY / USD SGD / USD AUD / USD GBP / USD CNY / USD MYR / USD 100 KRW / USD

Rate (USD) 0.07 1.17 0.01 0.73 0.78 1.29 0.15 0.23 0.09

Change -0.0001 0.0005 0.0000 0.0001 0.0008 -0.0004 -0.0003 -0.0001 0.0000

INTERBANK LENDING RATE Country

Rate (%) 1.25 4.75 0.00 0.10 0.25 4.35

US Indonesia Euro Japan England China

INDONESIAN ECONOMIC INDICATORS Description Inflation YTD % Inflation YOY % Inflation MOM % Foreign Reserve (USD) GDP (IDR Bn)

PBV (X) 2016E 2017F 3.66 3.46 3.85 3.49 1.86 1.81 1.56 1.42 2.92 2.58 1.29 1.21 2.59 0.01 1.65 1.54 1.66 1.58 1.22 1.17

FOREIGN EXCHANGE

CENTRAL BANK RATE Description FED Rate (%) BI 7-Day Repo Rate (%) ECB Rate (%) BOJ Rate (%) BOE Rate (%) PBOC Rate (%)

PER (X) 2016E 2017F 18.05 16.47 23.85 20.29 15.13 14.05 14.41 12.77 24.12 19.36 12.83 11.79 16.68 14.59 16.82 15.55 16.38 15.51 14.95 13.86

July-17 2.60 3.88 0.22 127.76 Bn 3,366,763.70

Description JIBOR (IDR) LIBOR (GBP) SIBOR (USD) D TIBOR (YEN) Z TIBOR (YEN) SHIBOR (RENMINBI)

Country Indonesia England Singapore Japan Japan China

Rate (%) 5.82 0.25 0.17 0.03 0.03 3.85

IDR AVERAGE DEPOSIT June-17 2.38 4.37 0.69 123.09 Bn 3,227,074.75

Description 1M 3M 6M 12M

Rate (%) 6.00 6.18 6.13 6.07886


4

MARKET DATA 16 August 2017

BUSINESS & ECONOMIC CALENDAR Date 16 Aug 16 Aug 16 Aug 16 Aug 17 Aug 17 Aug 17 Aug 17 Aug 17 Aug 17 Aug 17 Aug

Agenda US Housing Starts US Housing Starts MoM US Building Permits US Building Permits MoM FOMC Meeting Minutes US Initial Jobless Claims US Continuing Claims US Industrial Production US Capacity Utilization US Manufacturing Production US Leading Index

Expectation Naik menjadi 1220 ribu dari 1215 ribu Turun menjadi 0.4% dari 8.3% Naik menjadi 1275 ribu dari 1254 ribu Naik menjadi 9.2% dari 7.4% -Turun menjadi 240 riibu dari 244 ribu -Turun menjadi 0.3% dari 0.4% Naik menjadi 76.7% dari 76.6% Tetap 0.2% Turun menjadi 0.3% dari 0.6%

Ket: (*) US Time (^) Tentative

LEADING MOVERS Stock HMSP SMMA PWON TLKM BBNI MIKA BMRI RIMO UNTR GGRM

LAGGING MOVERS Price

IJ IJ IJ IJ IJ IJ IJ IJ IJ IJ

Change (%)

3470 8700 690 4730 7400 2380 13300 368 30175 67325

Index pt

2.66 6.10 6.98 0.42 1.37 3.48 0.38 8.24 0.92 0.79

9.67 2.94 2.00 1.86 1.71 1.08 1.07 1.06 0.95 0.93

Stock

Price

BBCA IJ EMTK IJ ASII IJ BBRI IJ TPIA IJ TOWR IJ NIKL IJ SMGR IJ ISAT IJ IBST IJ

Change (%)

18675 11250 7825 15050 25950 4440 3360 10900 6625 5000

Index pt

-0.40 -2.17 -0.32 -0.17 -0.67 -1.11 -5.35 -0.68 -1.12 -5.66

-1.69 -1.30 -0.94 -0.56 -0.53 -0.47 -0.44 -0.41 -0.38 -0.37

UPCOMING IPO'S Company PT Trafoindo Prima Perkasa PT Anugerah Berkah Mandiri

Business Manufacture & Industries Property & Real Estate

IPO Price (IDR) 320-400

Issued Shares (Mn) 1201.63

800-1250

3,333.33

Offering Date

Listing

Underwriter

TBA

TBA

Bahana Sekuritas

TBA

TBA

RHB Securities, Mandiri, CIMB Securities


5

CORPORATE INFO

16 August 2017

16 August 2017

DIVIDEND Stock

DPS (IDR)

SMSM GEMS

15.00 33.97

Status

CUM Date

EX Date

Recording

Payment

Cash Dividend Cash Dividend

04 Aug 2017 07 Aug 2017

07 Aug 2017 08 Aug 2017

09 Aug 2017 10 Aug 2017

24 Aug 2017 16 Aug 2017

Ratio ---

EXC. Price (IDR) 82.00 100.00

CORPORATE ACTIONS Stock BRAU AKSI

Action Tender Offer Tender Offer

BTEK

Stock Split

1:8

--

CUM Date ---

EX Date ---

Trading Period 29 Jul – 28 Aug’17 15 Aug – 13 Sep’17

--

15 Aug’17

15 Aug’17

GENERAL MEETING Emiten CASA SAFE BMRI BRMS MAYA BYAN BNGA ARTA FPNI HERO BBHI GEMS SILO CASS YULE BSIM

AGM/EGM RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPST RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB RUPSLB

Date 16 Aug 2017 18 Aug 2017 21 Aug 2017 22 Aug 2017 22 Aug 2017 23 Aug 2017 24 Aug 2017 25 Aug 2017 25 Aug 2017 25 Aug 2017 30 Aug 2017 04 Sep 2017 04 Sep 2017 07 Sep 2017 07 Sep 2017 08 Sep 2017

Agenda


6

TECHNICAL ANALYSIS

1616August August2017 2017

TLKM

TRADING BUY

S1

R1

4710

4750

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Up 4,860.45 4,860.45

TLKM Upward SlopingChannel

S2

4670

Closing Price

R2

4,840 4,730 4,730 4,800 4,730 4,708 4,696.25 4,687 4,600 4,678.39 4,678.39 4,660 4,400 4,537.76

4790

4730  MACD line dan signal line indikasi positif  Stochastics fast line & slow indikasi positif  Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

4,200

 RSI berada dalam area netral

Prediksi

 Harga berada dalam area upper band

4,000

 Trading range Rp 4710-Rp 4790

3,800

 Entry Rp 4730, take Profit Rp 4790

Indikator Stochastics MACD True Strength Index (TSI) Bollinger Band (Mid) MA5

Posisi 32.60 10.07 10.79 4687 4708

ITMG

TRADING BUY

S1

R1

20100

Sinyal Positif Positif Positif Positif Positif

20600

2017 February March April May Jun TLKM - Stochastic %D(6,3,3)= 51.09, Stochastic %K = 64.17,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00

Jul

August

TLKM - MACD(5,3) = -5.52,Signal()= -2.63 TLKM - TSI(3,5,3) = 10.79, Volume()= 62,541,500.00 Created AmiBroker - advanced R(14)= charting -57.89, and technical Volume()= analysis62,541,500.00 software. http://www.amibroker.com TLKMwith- William's%

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Down

ITMG Upward Sloping Channel

S2

19600

Closing Price

R2

25,050 25,050

21100

24,000

20425 21,461.9 22,000 21,461.9 21,125 20,562.5 20,425 20,000 20,425 20,425 20,256.3 20,140 19,925 18,000

 MACD line dan signal line indikasi positif  Stochastics fast line & slow indikasi positif Ulasan

 Candle chart indikasi sinyal positif  RSI berada dalam area oversold  Harga berada dalam area lower band

Prediksi

80 64.1667 64.1667 90.0 80.0 70.0 60.0 50.0 51.0881 40.0 30.0 20.0 10.0 51.0881 -2.63216 30.0 20.0 10.0 20 0.0 -10.0 -5.51609 -20.0 -30.0 -40.0 -50.0 -60.0 62,541,500 100.0 10.7886 80.0 60.0 40.0 20.0 62,541,500 4.08946 0.0 -20.0 -40.0 -60.0 -57.8947 0.00000

17,144.6 16,000

 Trading range Rp 20100-Rp 21100  Entry Rp 20425, take Profit Rp 21100


Posisi 23.86 -35.76 -18.02 20563 20140

Sinyal Positif Positif Positif Negatif Positif

2017 February March April May Jun ITMG -Stochastic %D(6,3,3)= 21.20, Stochastic %K = 32.83,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00 ITMG -MACD(5,3) = -10.91,Signal()= 35.45 ITMG -TSI(3,5,3) = -18.02,Volume()= 1,205,800.00 -William's% R(14)=charting -46.67, 1,205,800.00 Created AmiBroker - advanced andVolume()= technical analysis software. http://www.amibroker.com ITMGwith

Jul

August

80 14,000 32.8252 100.0 90.0 80.0 70.0 32.8252 60.0 50.0 40.0 30.0 20.0 21.2006 10.0 0.0 21.2006 35.4548 400 200 20 -10.9054 0 -200 1,205,800 -400 80.0 0.00000 60.0 40.0 20.0 0.0 1,205,800 -20.0 -18.0173 -40.0 -60.0 -80.0 -46.6667 -26.211


TECHNICAL ANALYSIS


EXCL

TRADING BUY

S1

3430

R1

3520

S2

3340

R2

3610

Closing Price

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Up

EXCL

3,862.5 3,862.5 3,800 3,630 3,490 3,600 3,490 3,490 3,436.25 3,400 3,430 3,390 3,200 3,369.5 3,198.37 3,110 3,000 3,110

3490  MACD line dan signal line indikasi positif  Stochastics fast line & slow indikasi positif  Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

Prediksi

 RSI berada dalam area overbsold

2,800

 Harga berada dalam area upper band

2,600 2,400



Posisi 54.13 7.73 -0.63 3370 3430

MIKA

TRADING BUY

S1

R1

2330

2,200


2410

%K 2017 February March 26.87, Stochastic %D(6,3,3) = EXCL -Stochastic

= 39.96,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00 April May Jun

Jul

EXCL -MACD(5,3) = -6.43,Signal()= 0.42 EXCL -TSI(3,5,3) = -0.63,Volume()= 4,273,400.00 R(14)=charting -32.56, 4,273,400.00 Created -William's AmiBroker % - advanced andVolume()= technical analysis software. http://www.amibroker.com EXCLwith

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Up

MIKA Wedge

S2

2250

Closing Price

R2

2,800

2490

2380

2,600 2,380 2,380 2,380 2,400 2,360

 MACD line dan signal line indikasi positif  Stochastics fast line & slow indikasi positif Ulasan

2,296.25 2,296

 Candle chart indikasi sinyal positif

2,220 2,200 2,178

 RSI berada dalam area netral  Harga berada dalam area upper band Prediksi

2,000 1,941.87 1,901.25


1,800



2,000 80 39.9621 100.0 90.0 80.0 39.9621 70.0 60.0 50.0 40.0 30.0 26.8669 20.0 10.0 0.420522 26.8669 40.0 20.0 0.0 -6.43309 -20.0 20 -40.0 -60.0 4,273,400 80.0 0.00000 60.0 40.0 20.0 4,273,400 0.0 -0.625841 -20.0 -40.0 -60.0 -32.5581 -2.32753

August

Posisi 75.31 23.42 35.95 2178 2296


2017 February March April May Jun MIKA -Stochastic %D(6,3,3)= 53.22, Stochastic %K = 68.55,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00 MIKA -MACD

(5,3) = -20.28,Signal()= -13.48

MIKA -TSI(3,5,3)

= 35.95, Volume()= 9,005,100.00

% R(14)= -3.03, Volume()= 9,005,100.00

Created -William's AmiBroker - advanced charting and technical analysis software. http://www.amibroker.com MIKAwith

Jul

August

80 1,681.52 68.552 1,681.52 68.552 90.0 1,681.52 80.0 70.0 60.0 53.2177 50.0 40.0 30.0 20.0 10.0 53.2177 40.0 30.0 -13.4783 20 20.0 10.0 0.0 -10.0 9,005,100 -20.0 -20.2792 -30.0 -40.0 35.9507 80.0 60.0 40.0 28.1235 20.0 0.0 9,005,100 -20.0 -40.0 -60.0 0.00000 -80.0 -3.0303


TECHNICAL ANALYSIS


PWON

TRADING BUY

S1

660

R1

710

S2

610

R2

760

Closing Price

Trend Grafik

Major

Up

Minor

Up

PWON BroadeningWedge

776.563 776.563

690

750.0 725

 MACD line dan signal line indikasi positif

690 700.0 690 690 678.75 670 667.25 650.0

 Stochastics fast line & slow indikasi positif  Candle chart indikasi sinyal positif

Ulasan

 RSI berada dalam area oversold  Harga berada dalam area upper band

Prediksi


566.667 566.667 550.0



Posisi 41.97 -1.02 -24.22 667 670

SMRA

TRADING BUY

S1

1070

R1

1110

S2

1030

R2

1150

Closing Price

614.644 605 600.0


2017 February March April May Jun PWON -Stochastic %D(6,3,3)= 20.37, Stochastic %K = 30.95,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00

Jul

80 30.9524 100.0 90.0 80.0 70.0 30.9524 60.0 50.0 40.0 30.0 20.0 20.3704 10.0 0.0 3.19149 20.3704 10.0 5.0 -0.044562 0.0 20 -5.0 -10.0 -15.0 46,669,100 100.0 80.0 0.00000 60.0 40.0 20.0 46,669,100 0.0 -20.0 -24.2246 -40.0 -60.0 -80.0 -38.8889 -33.1446

August

PWON -MACD(5,3) = -0.04,Signal()= 3.19 PWON -TSI(3,5,3) = -24.22,Volume()= 46,669,100.00 Created AmiBroker - advanced R(14)= charting -38.89, and technical Volume()= analysis46,669,100.00 software. http://www.amibroker.com PWONwith-William's%

Trend Grafik

Major

Down

Minor

Up

SMRA Downward SlopingChannel 1,500

1095 1,400

 MACD line dan signal line indikasi positif 1,300

 Stochastics fast line & slow indikasi positif Ulasan

1,223.33 1,150 1,200 1,128.57 1,128.57 1,095 1,095 1,100 1,095

 Candle chart indikasi sinyal positif  RSI berada dalam area netral  Harga berada dalam area upper band

Prediksi

1,086 1,056.88 1,042 1,000 975



Posisi 63.43 7.48 26.83 1042 1086


2017 February March April May Jun SMRA - Stochastic %D(6,3,3)= 55.60, Stochastic %K = 48.68,OverboughtLevel=80.00,Oversold Level= 20.00 SMRA - MACD(5,3) = -7.98,Signal()= -7.95 SMRA - TSI(3,5,3) = 26.83, Volume()= 32,105,100.00 Created AmiBroker - advanced R(14)= charting -31.43, and technical Volume()= analysis32,105,100.00 software. http://www.amibroker.com SMRAwith- William's%

Jul

August

900 80 885.167 55.5969 885.167 55.5969 90.0 80.0 70.0 60.0 50.0 48.6758 40.0 30.0 20.0 10.0 48.6758 0.0 -7.94996 20.0 20 10.0 0.0 32,105,100 -10.0 -7.97606 -20.0 29.4613 60.0 40.0 20.0 26.8308 0.0 32,105,100 -20.0 -40.0 -60.0 0.00000 -80.0 -31.4286


TRADING VIEW

16 August 2017

16 August 2017

THESE RECOMMENDATIONS ARE BASED ON TECHNICAL AND ONLY INTENDED FOR ONE DAY TRADING Ticker

Rec

15-08-17

Price Entry

Exit

Support S2 S1

Resistance R1 R2

MACD

Indicators Stoc*

MA5*

1 Month High Low

Agriculture AALI Trading Sell LSIP Trading Sell SGRO Trading Buy

14850 1380 1995

14850 1380 1995

14625 1345 2020

14625 1345 1970

14800 1370 1985

14975 1395 2000

15150 1420 2020

Negatif Negatif Positif

Negatif Negatif Negatif

Negatif Negatif Positif

15600 1460 2030

14475 1365 1960

Mining PTBA ADRO MEDC INCO ANTM TINS

13150 1855 2870 2550 680 820

13150 1855 2870 2550 680 820

13075 1865 2950 2510 690 810

12850 1835 2590 2430 660 790

13075 1850 2770 2510 675 810

13300 1865 2950 2590 690 830

13525 1880 3130 2670 705 850

Negatif Negatif Positif Negatif Positif Negatif

Negatif Positif Negatif Positif Positif Negatif

Negatif Positif Positif Negatif Negatif Negatif

13975 1920 2850 2690 740 870

12025 1575 2230 1835 645 700

Basic Industry and Chemicals WTON Trading Sell 585 SMGR Trading Buy 10900 INTP Trading Buy 19000 SMCB Trading Buy 810

585 10900 19000 810

580 11250 19400 825

570 10575 18650 795

580 10800 18900 805

590 11025 19150 815

600 11250 19400 825

Negatif Negatif Negatif Positif

Negatif Positif Positif Positif

Negatif Positif Positif Positif

630 11075 19200 860

580 9750 17150 765

7825 965

7825 965

7975 985

7675 940

7775 955

7875 970

7975 985

Positif Positif

Positif Positif

Negatif Positif

8850 1060

7650 950

8325 67325 48300 1720

8325 67325 48300 1720

8500 68825 48900 1710

8125 65675 46700 1690

8250 66725 47800 1710

8375 67775 48900 1730

8500 68825 50000 1750

Positif Positif Positif Negatif

Positif Positif Positif Negatif

Negatif Positif Positif Negatif

8800 80050 49550 1780

8150 65500 46525 1580

Property, Real Estate and Building Construction BSDE Trading Buy 1820 1820 PTPP Trading Buy 2990 2990 WIKA Trading Sell 2030 2030 ADHI Trading Buy 2100 2100 WSKT Trading Buy 2360 2360

1860 3030 2010 2160 2390

1770 2940 1965 2040 2270

1800 2970 2010 2080 2330

1830 3000 2060 2120 2390

1860 3030 2110 2160 2450

Positif Positif Positif Positif Positif

Positif Negatif Negatif Positif Positif

Positif Positif Negatif Positif Positif

1900 3370 2280 2240 2400

1720 2840 1965 1950 2180

Infrastructure, Utilities and Transportation PGAS Trading Sell 2120 2120 JSMR Trading Sell 5500 5500 ISAT Trading Sell 6625 6625 TLKM Trading Buy 4730 4730

2080 5425 6550 4790

2080 5275 6350 4670

2110 5425 6550 4710

2140 5575 6750 4750

2170 5725 6950 4790


Negatif Positif Negatif Positif


2390 5850 6850 4840

2110 5150 5900 4500

Trading Sell Trading Buy Trading Buy Trading Sell Trading Buy Trading Sell

Miscellaneous Industry ASII Trading Buy GJTL Trading Buy Consumer Goods Industry INDF Trading Buy GGRM Trading Buy UNVR Trading Buy KLBF Trading Sell

Finance BMRI BBRI BBNI BBCA BBTN

Trading Buy Trading Buy Trading Buy Trading Sell Trading Sell

13300 15050 7400 18675 2710

13300 15050 7400 18675 2710

13375 15200 7575 18225 2680

13225 14900 7200 18225 2620

13275 15000 7325 18525 2680

13325 15100 7450 18825 2740

13375 15200 7575 19125 2800

Positif Positif Positif Negatif Negatif



13675 15425 7450 19050 2780

12850 14300 6550 18100 2320

Trade, Services and Investment UNTR Trading Buy 30175 MPPA Trading Buy 555

30175 555

30425 565

29025 515

29725 540

30425 565

31125 590

Positif Positif

Positif Positif

Positif Positif

30900 700

27000 540


DAILY REPORT 16 Aug 2017

Recommend Documents