26 November 2015 Market Review
Proyeksi Optimis Pemerintah Inggris Berpotensi Menopang Sterling. Sterling berpotensi tertopang proyeksi optimis pemerintah Inggris. Sterling berhasil menguat untuk pertama kalinya dalam 4-hari terhadap Dollar AS dan menarik keuntungan terbesar dalam sebulan dalam perdagangannya terhadap Euro. Menteri Keuangan Inggris, George Osborne, dalam laporan anggarannya pada parlemen memproyeksikan perekonomian dapat bertumbuh 2,4% pada tahun ini dan tahun depan. Proyeksi pertumbuhan untuk tahun depan menjadi lebih tinggi dari proyeksi Office for Budget Responsibility (OBR) pada bulan Juli yaitu pertumbuhan 2,3% untuk tahun 2016. Osborne juga menarik rencananya untuk memangkas tunjangan untuk masyarakat berpenghasilan rendah seiring membaiknya keuangan publik.
Komentar Dovish SNB Jordan Berpotensi Jaga Pelemahan Franc. Komentar dovish Chairman Swiss National Bank (SNB) berpotensi menjaga pelemahan Franc terhadap pasangan mata uangnya. Franc melemah ke level terendah 5-tahun terhadap Dollar merespon komentar pimpinan SNB, Thomas Jordan, yang puas dengan dampak suku bunga negatif Swiss dan efek positif dari penguatan Dollar dalam perekonomian Swiss. Perekonomian Swiss yang memiliki ketergantungan yang cukup tinggi pada ekspor akan diuntungkan jika mata uang domestiknya melemah. SNB juga merasa puas dengan fleksibilitas kebijakan yang sedang berjalan dan terlihat tidak berencana mengubah kebijakannya pada pertemuan moneter tanggal 10 Desember.
Opsi Kebijakan ECB Bebani Euro. Euro menyentuh level rendah 7-bulan terhadap dollar pada hari Rabu setelah Reuters melaporkan European Central Bank menurunkan suku bunga deposito atau akan membeli lebih banyak obligasi. Sejumlah opsi masih terbuka, mulai dari memborong obligasi kota-kota dan wilayah hingga memperkenalkan biaya penalti dua tahap pada bank-bank yang memarkir uangnya pada ECB, menurut sumber petinggi. Hasil polling Reuters yang dirilis hari Rabu menunjukkan bahwa ECB akan memangkas tingkat suku bunga tabungan menjadi -0.30% dari -0.20% saat ini. Petinggi ECB sedang mendiskusikan tingkat suku bunga level terpisah, langkah yang akan mengenakan biaya lebih tinggi pada bank-bank tergantung jumlah tabungan mereka pada ECB, guna meredam dampak pemangkasan tingkat suku bunga tabungan pada bank-bank.
Klaim Pengangguran AS Turun ke Level Terendah Dalam Sebulan. Jumlah klaim pengangguran AS turun lebih dari estimasi pekan lalu seiring jumlah klaim bergerak mendekati level rendah 4-dekade yang menunjukkan kuatnya pasar tenaga kerja. Klaim pengangguran turun sebanyak 12,000 pekan lalu menjadi 260,000, level terendah dalam sebulan, menurut Departemen Tenaga Kerja pada hari Rabu. Jumlah klaim mencapai 255,000 di pertengahan bulan Juli lalu, level terendah sejak Desember 1973. Perusahaan-perusahaan di AS membatasi pemecatan seiring mengetatnya pasar tenaga kerja. Payrolls mengalami kenaikan paling tajam dalam 10 bulan pada bulan Oktober sementara tingkat pengangguran turun ke level rendah 7-tahun, mengindikasikan kokohnya sektor tenaga kerja yang mungkin akan mendorong Federal Reserve untuk menaikkan tingkat suku bunga bulan depan.
Bursa Saham Asia Tertekan Oleh Memuncaknya Ketegangan Geopolitik. Sebagian besar bursa saham Asia tergelicir pada hari Rabu di tengah memuncaknya ketegangan geopolitik, setelah militer Turki menembak jatuh pesawat tempur Rusia, meskipun kenaikan harga minyak semalam menopang beberapa saham perusahaan energi di Asia. Indeks Shanghai Composite menguat sekitar 0.88%, sementara itu indeks Hang Seng tergelincir sekitar 0.4%. Saham perusahaan broker melemah meskipun ada berita yang melaporkan bahwa regulator sekuritas China telah mencabut peraturan yang diimplementasikan di bulan Juli. Indeks Nikkei menghapus penguatan dari sesi sebelumnya, ditutup turun 0.4%, dengan sentimen dipengaruhi oleh minutes dari pertemuan Bank of Japan pada tanggal 30 Oktober lalu. Indeks Kospi diperdagangkan dalam kisaran sempit, berakhir turun 0.4%. Saham produsen mobil melemah, dengan saham Hyundai Motor turun 2.3% dan Kia Motor merosot 3.4%
Abaikan Tensi Geopolitik, Bursa Eropa Menguat Tajam. Bursa saham Eropa menguat tajam pada hari Rabu merespon beberapa laporan earning perusahaan yang membantu mengangkat sentimen dan mengalihkan fokus dari gejolak geopolitik. Indeks DAX Jerman menguat lebih dari 2% menjadi 10.169,54, dipimpin oleh perusahaan ritel Metro, yang sahamnya naik 6% setelah menaikkan deviden 2015 lebih tinggi dari ekspektasi. Raksasa material untuk konstruksi, LafargeHolcim menguat 4% meski mengalami penurunan penjualan di kuartal ke-tiga. LafargeHolcim juga melaporkan akan menaikkan deviden. Indeks CAC Prancis menguat 1,5% menjadi 4.892,99. FTSE 100 Inggris naik 0,96% menjadi 6.337,64, mencapai level tertinggi sejak 6 November. FTSE sebelumnya turun dua hari beruntun akibat kecemasan akan tensi geopolitik setelah Turki menembak jatuh pesawat tempur Rusia.
Bursa AS Berakhir Mixed, Jelang Liburan. Jelang libur Thanksgiving, dan pasca rilis serangkaian data ekonomi AS pada hari Rabu, bursa saham AS diperdagangkan dengan volume yang kecil dan berakhir mixed. Belanja personal di bulan Oktober dilaporkan naik 0,1% sementara pendapatan personal naik 0,4%. Indeks harga PCE naik 0,2% pada periode tahunan, sama dengan kenaikan di bulan September. Indeks harga PCE merupakan acuan inflasi Federal Reserve. Pesanan barang tahan lama naik 3,0% di bulan Oktober, di atas ekspektasi analis. Klaim pengangguran mingguan turun menjadi 260.000. Para analis menyebut data tenaga kerja yang akan dirilis 4 Desember akan menjadi kunci bagi kebijakan The Fed. Indeks S&P 500 berakhir nyaris tidak berubah di 2.088,878. Dow Jones hanya menambah 1,27 poin menjadi 17.813,46. Nasdaq menguat 0,3% menjadi 5.116,14.
Penguatan Dollar Berpotensi Lanjutkan Penurunan Emas. Emas melemah pada hari Rabu akibat penguatan dollar setelah data-data ekonomi AS yang dirilis kembali meningkatkan keyakinan akan kenaikan suku bunga oleh Federal Reserve bulan depan. Penguatan dollar memberikan dampak negatif bagi emas yang berdenominasi dollar karena menjadi lebih mahal bagi pemegang mata uang lainnnya. Data yang dirilis hari Rabu menunjukkan pesanan barang tahan lama rebound di bulan Oktober, mencatat kenaikan 3,0% dan lebih tinggi dari ekspektasi ekonom. Namun belanja konsumen hanya naik 0,1% di bulan Oktober, lebih rendah dari perkiraan 0,3%. Sementara klaim awal tunjangan pengangguran turun sebanyakk 12.000 menjadi 260.000 klaim, dan dekat level terendah empat dekade.
Jumlah Rig Kembali Turun, Minyak Berbalik Menguat. Minyak berakhir menguat pada hari Rabu, membalikkan penurunan di awal perdagangan setelah data menunjukkan kembali berkurangnya jumlah rig yang beroperasi di AS. Total jumlah rig yang beroperasi dilaporkan berkurang sebanyak 9 menjadi 555, dibandingkan dengan periode yang sama tahun lalu sebanyak 1.572. Masih di hari Rabu, Energy Information Administration melaporkan persediaan minyak mentah AS naik 961.000 barel sepanjang pekan lalu. Angka tersebut lebih rendah dari data yang dirilis American Petroleum Institute sebanyak 2,6 juta barel, dan analis yang disurvei Reuters memperkirakan kenaikan 1,2 juta barel.
Earning HP Dibawah Ekspektasi. Hewlett-Packard melaporkan laba dan pendapatan di bawah ekspektasi analis. Produsen komputer tersebut mencatat laba kuartal ke-empat fiskal sebesar 93 sen per lembar saham dan pendapatan sebesar $25,7 milyar, turun sekitar 9% dari tahun lalu. Wall Street sebelumnya memperkirakan HP akan meraih laba 97 sen per lembar saham dengan pendapatan $26,36 milyar. Pendapatan HP turun dalam lima kuartal beruntun, terpukul oleh rendahnya penjulan PC dan komputer untuk dunia usaha. Di bulan ini, HP terpisah menjadi dua perusahaan sebagai upaya pengurangan biaya. Saat ini HP memproduksi dan menjual PC serta printer, sementara perusahaan yang lain, Hewlett Packard Enterprise, menjual sistem komputer, software dan jasa teknologi. Laporan earning kali ini merupakan yang terakhir sebagai satu emiten.
Laba Deere Menurun Akibat Melambatnya Penjualan Peralatan Pertanian. Deere melaporkan penurunan tajam earning kuartalan pada hari Rabu, dan memperkirakan belanjutnya penurunan penjaulan peralatan konstruksi dan agrikultur di tahun fiskal yang baru. Deere juga mengatakan kemungkinan akan menaikkan devidan dan melakukan buy back saham. Deere memperkirakan penjualan akan turun 7% di kuartal pertama fiskal yang dimulai 1 November, dan turun sekitar 11% selama setahun penuh. Pada kuartal ke-empat fiskal yang berakhir 31 Oktober, laba bersih Deere sebesar $351,2 juta atau $1,08 per lembar saham, turun dari $649,2 juta atau $1,83 per lembar saham pada tahun lalu. Menurut Thomson Reuters, analis sebelumnya memberikan estimasi laba sebesar 75 sen per lembar saham.
Technical Outlook
EUR/USD. Bias bullish dalam jangka pendek dengan indikator stochastic dan RSI dalam grafik 4-jam terlihat berada di area jenuh jual. Resisten terdekat terletak di dekat area 1.0620 dengan area 1.0685 dan area 1.0750 menjadi target resisten berikutnya. Jika harga bergerak konsisten turun, harga akan membidik support terdekat 1.0530. Penurunan lanjutan akan menguji area 1.0480 dengan support kunci di kisaran 1.0440.
GBP/USD. Bias bullish untuk jangka pendek untuk membidik resisten terdekat di kisaran 1.5130. Penguatan lanjutan membutuhkan kenaikan konsisten untuk membidik area 1.5195 sebelum harga bisa mendekati area reissten kunci 1.5280. Di sisi lain, support terdekat terletak di kisaran 1.5035 dan penembusan area ini akan membawa harga untuk membidik area 1.4970. Support kunci terletak di kisaran 1.4890.
USD/JPY. Bias bullish untuk jangka pendek dengan target penguatan terdekat berada di kisaran 123.20. Penembusan area ini berpotensi membawa harga menuju resisten berikutnya di area 123.65 atau mungkin bahkan ke area 124.20. Namun jika harga berbalik melemah, maka target support terdekat terletak di kisaran 122.50 dan penurunan lanjutan akan membidik support beriktnya di area 122.10. Support kunci terlihat berada di kisaran 121.70.
USD/CHF. Bias masih bullish dalam jangka pendek, menuju area 1.0275 sebagai resisten terdekat sebelum menguji area 1.0360. Sementara itu, penurunan ke bawah area 1.0200 dapat memicu koreksi bearish kemabli untuk menguji area 1.0120. Hanya break ke bawah area 1.0060 yang dapat menjadi ancaman bagi outlook bearish saat ini.
AUD/USD. Harga berada dalam koreksi bearish setelah gagal menembus area 0.7300. Support terdekat ada pada area 0.7200, break ke bawah area ini akan melanjutkan koreksi bearish untuk menguji a rea 0.7160 atau bahkan 0.7070. Bagaimanapun, kami masih lebih memilih outlook bullish selama harga bertahan di atas area 0.7200, dengan break ke atas area 0.7300 akan menuju area 0.7440 sebagai resisten selanjutnya.
XAU/USD. Bias bearish dalam jangka pendek, berpotensi menguji area 1065. Penembusan di bawah area tersebut akan membawa harga turun menuju area 1060. Pada pergerakan ke atas, penembusan di atas area 1076 akan membawa bias kembali ke netral akibat arah pergerakan menjadi tidak jelas, lebih jauh menguji area 1082.
Nikkei Futures. Bias bullish dalam jangka pendek berpotensi menguji area 19970. Dibutuhkan penembusan di atas area tersebut untuk memicu momentum bullish lebih lanjut menguji area 20110. Namun kegagalan menembus di atas area 19970 akan mengkoreksi harga ke area 19760. Penembusan di bawah area 198760 akan membawa bias kembali ke netral, berpotensi menguji area 19650.
Hang Seng Futures. Bias netral dalam jangka pendek, support terdekat terlihat pada kisaran 22210, sementara resisten terdekat berada pada kisaran 22700. Penembusan di bawah area 22210 akan membawa harga turun menuju untuk menguji area 21950. Disisi lain penembusan dan gerakan konsisten di atas area 22700 seharusnya memicu momentum bullish untuk menguji area 23160.
Kospi Futures. Bias netral dalam jangka pendek untuk berkonsolidasi dalam range sekitar area 245.10 248.60. Break ke atas range tersebut akan mengubah bias menjadi bullish menuju area 251.15 sebelum menguji area 254.20. Sementara itu, break ke bawah area 245.10 akan memicu tekanan bearish menuju area 242.30 atau bahkan area 239.50. Secara keseluruhan, kami masih lebih memilih outlook bearish selama harga bertahan di bawah area 248.60.
Pivot Levels Support EUR/USD USD/JPY GBP/USD USD/CHF AUD/USD Hang Seng Nikkei KOSPI FTSE DAX DOW Gold OIL
PIVOT
Resistance
1.0377
1.0501
1.0563
1.0625
1.0687
1.0749
1.0873
121.26
121.94
122.32
122.62
123.00
123.30
123.98
1.4947
1.5027
1.5079
1.5107
1.5159
1.5187
1.5267
0.9974
1.0091
1.0158
1.0208
1.0275
1.0325
1.0442
0.7143
0.7198
0.7226
0.7253
0.7281
0.7308
0.7363
22133
22337
22448
22541
22652
22745
22949
19590
19740
19840
19890
19990
20040
20190
244.70
245.95
246.65
247.20
247.90
248.45
249.70
6203.0
6263.0
6299.0
6323.0
6359.0
6383.0
6443.0
10551.5 17614
10820.5 17704
10989.5 17754
11089.5 17794
11258.5 17844
11358.5 17884
11627.5 17974
1047.38
1060.34
1065.84
1073.30
1078.80
1086.26
1099.22
39.66
41.19
42.20
42.72
43.73
44.25
45.78
Trend Bullish Bullish Bullish Bullish Bullish Sideways Bullish Sideways Sideways Sideways Sideways Bearish Sideways
Upcoming Data and Events Wednesday, November 25th WIB 06:50 07:30 16:30 17:00 17:20 19:30 20:30
21:00 21:45 22:00 22:30
Loc JP AU GB IT AU GB US US US US US US US US US US US US
Economic Data Monetery Policy Meeting Minutes Construction Work Done q/q BBA Mortgage Approvals Retail Sales m/m RBA Assist Gov Debelle Speaks Autumn Forecast Statement Core Durable Goods Orders m/m Unemployment Claims Core PCE Price Index m/m Durable Goods Order m/m Personal Spending m/m Personal Income HPI m/m Flash Services PMI New Home Sales Revised UoM Consumer Sentiment Revised UoM Inflation Expectations Crude Oil Inventories
Period Impact Nov Med Q3 Med Oct Low Sep Low Nov Med Nov Med Oct High w/e High Oct Med Oct Med Oct Med Oct Low Sep Low Nov Low Oct Med Nov Med Nov Low w/e Med
Actual -3.6 45.4 -0.1 0.5 260 0.0 3.0 0.1 0.4 0.8 56.5 495 91.3 2.7 1.0
Forecast -2.1 45.5 0.5 0.3 270 0.1 1.5 0.3 0.4 0.5 55.0 500 93.1 -
Val % K % % K % % % % % Ind K Ind % Mln
Last 2.1 44.8 0.2 -0.3 272 0.2 -1.2 0.1 0.2 0.3 54.8 447 93.1 2.5 0.3
Period Impact Oct High Q3 High Oct Med Oct Med Nov Med Q3 Med
Actual
Forecast -1000 -2.8 4.9 1.2 9.2 -
Val Mln % % % Ind %
Last -1222 -4.0 4.9 1.1 9.4 12.9
Thursday, November 26th WIB 04:45 07:30 16:00 19:00 20:30
Loc NZ AU EZ EZ DE CA
Economic Data Trade Balance Private Capital Expenditure q/q M3 Money Supply y/y Private Loans y/y Gfk German Consumer Climate Corporate Profits q/q
AGENDA ON NOVEMBER 26th 2015 MADRID
- Gubernur Bank of Spain, Luis Linde akan berikan pidato di acara the 8th Santander International Banking Conference - 1740 WIB
EARNINGS & FACTORS TO WATCH FOR INDICES ON THURSDAY H.K.
: Aux Intl, Av Concept Hold, Ch Soft Power, Chaoyue Group, Chen Hsong Hold, China Water, Chinney Inv, Chuang's China, Computime, Cst Mining, Culturelandmark, Dynam Japan, E. Bon Holdings, Easyknit Int'l, Fairwood Hold, Fe Hotels, Fujikon ind, G-vision Int'l, Get Nice, Highlight Iot, Hinsang Group, Hk Chinese Ltd, Hon Kwok Land, Karrie Int'l, Kenford Group, Kin Yat Hold, Kingmaker, Lee Kee, Lippo, Lippo China Res, Luk Fook Hold, Man Sang Int'l, New Concepts, Newtree Group, Nga Chun Hldg, Pacifictextiles, Pioneer Global, Qingdao Hldgs, Richly Field, Safety Godown, Am Woo Cons, Hihua Dev, Sino Credit, Stelux Holdings, Styland Hold, Suga Int'l, Tai Cheung Hold, Tempus Hold, Ukf, Vantage Int'l, Wai Chun Group, Wan Kei Group, Winfair Inv.
DIARY GOVERNMENT DEBT AUCTIONS Italia Jepang
: Lelang surat berharga : Lelang obligasi diskonto 3 bulan
THE HIGHEST AND LOWEST LEVEL 2015 A Week CUR HIGH LOW RANGE EUR JPY GBP CHF AUD IDR GOLD OIL
1.0688 123.24 1.5195 1.0259 0.7281 13730 1081.00 43.46
1.0564 122.24 1.5052 1.0142 0.7158 13650 1066.68 40.41
124 100 143 117 123 80 14.32 3.05
November HIGH LOW
Year 2015 HIGH LOW
1.1051 123.74 1.5496 1.0224 0.7249 13800 1142.88 48.36
1.2108 125.84 1.5929 1.0238 0.8295 14730 1307.49 62.58
CURRENCY MARKET RANGE TRADING on November 25th 2015 Currency Open High Low Close EUR JPY GBP CHF AUD CAD SGD IDR GOLD SILVER OIL
1.0641 122.50 1.5074 1.0167 0.7244 1.3305 1.4097 13650 1075.11 14.16 42.69
1.0688 122.92 1.5135 1.0259 0.7281 1.3337 1.4107 13705 1080.75 14.26 43.25
1.0564 122.24 1.5055 1.0142 0.7226 1.3278 1.4016 13650 1067.79 14.02 41.72
CURRENCY CROSSES RANGE TRADING Currency Open High Low EUR / JPY EUR / CHF EUR / GBP CHF / JPY AUD / JPY GBP / CHF GBP / JPY EUR / CAD EUR / AUD GBP / AUD AUD / NZD
130.37 1.0823 0.7053 120.41 88.84 1.5337 184.73 1.4154 1.4666 2.0769 1.1057
130.75 1.0859 0.7078 120.57 89.11 1.5474 185.78 1.4207 1.4696 2.0880 1.1083
129.76 1.0809 0.7001 119.73 88.79 1.5306 184.48 1.4072 1.4583 2.0729 1.1016
1.0564 120.24 1.5026 0.9834 0.7014 13440 1064.38 38.99
1.0461 115.84 1.4564 0.8058 0.6907 12380 1065.4 37.75
Range
Change
Previous
1.0624 122.70 1.5131 1.0224 0.7253 1.3290 1.4045 13690 1071.35 14.18 43.20
124 68 80 117 55 59 91 55 12.96 0.24 1.53
-0.20% 0.13% 0.30% 0.54% -0.07% -0.11% -0.43% -0.11% -0.40% -0.07% 1.29%
1.0645 122.54 1.5086 1.0169 0.7258 1.3304 1.4105 13705 1075.60 14.19 42.65
Close
Range
Change
Previous
130.34 1.0857 0.7021 120.05 89.00 1.5462 185.64 1.4119 1.4646 2.0857 1.1022
99 50 77 84 32 168 130 135 113 151 67
-0.05% 0.32% -0.50% -0.40% 0.12% 0.82% 0.45% -0.29% -0.18% 0.30% -0.46%
130.41 1.0822 0.7056 120.53 88.89 1.5336 184.80 1.4160 1.4673 2.0794 1.1073
GLOBAL MARKET INDICES RANGE TRADING Currency Open High Low
Close
Range
Change
Previous
19850 19940 19847.58 19930 247.35 22560 22580 22498 4585.546 6335.0 11158.5 17805 17813.39 4677.25 5116.143 2088.00 99.740
100 125 85.22 145 1.25 204 203 181.2 28.154 60 269.0 90 53.1 25.0 22.906 10.3 0.858
-0.58% 0.45% -0.39% 0.18% -0.10% 0.62% 0.28% -0.40% 0.88% 0.48% 1.80% 0.23% 0.01% 0.24% 0.26% 0.16% 0.10%
19965 19850 19924.89 19895 247.60 22421 22516 22587.63 4545.378 6305.0 10961.0 17765 17812.19 4666.00 5102.808 2084.75 99.643
Stocks
Price 3.25 32.87 12.64 30.36 17.44
% Change -21.12% +2.82% -13.66% -0.98% -0.17%
Stocks Aeterna Zentaris KaloBios Pharamaceuticals Bon-Ton Stores Straight PAth Communications GreenHunter Resources
Price 11.43 26.63 2.40 12.36 1.49
% Change +48.83% +44.73% +36.36% +28.88% +28.46%
Price 2.33 4.11 3.25 7.27 7.22
% Change -49.89% -21.26% -21.12% -17.67% -15.75%
SSIamZ5 SSIpmZ5 .N225 NIYZ5 KSZ5 HSIX5 HSIZ5 .HSI .JKSE FFIZ5 FDXZ5 DJM5 .DJI NQM5 .IXIC ESM5 USD
19885 19855 19856.84 19890 247.60 22490 22508 22533.53 4557.472 6288.0 10977.5 17764 17820.81 4665.00 5106.872 2084.00 99.633
19890 19940 19871.75 19940 247.70 22633 22650 22617.21 4585.546 6347.5 11189.0 17833 17854.92 4684.50 5124.087 2092.50 100.170
19790 19815 19786.53 19795 246.45 22429 22447 22436.01 4557.392 6287.5 10920.0 17743 17801.83 4659.50 5101.181 2082.25 99.312
US Market Movers
Most Actives
SunEdison Pfizer HP General Electric Bank of America
Top Gainers
Top Losers Stocks
Abengoa TerraForm SunEdison TerraForm Power Voltari
Disclaimer: Semua tulisan yang terdapat dalam publikasi ini hanya bersifat informasi saja dan tidak ditujukan sebagai saran untuk melakukan trading. PT.Monex Investindo Futures berusaha menyajikan berita terbaik, namun demikian kami tidak menjamin keakuratan dan kelengkapan dari semua informasi atau analisa yang tersedia. PT. Monex Investindo Futures tidak bertanggung jawab terhadap semua kerugian baik langsung maupun tidak langsung yang dialami oleh pembaca atau pihak lain akibat menggunakan informasi dari publikasi ini. Composed by: Research and Analysis Team Email:
[email protected] www.monexnews.com
