Treasury Sales üzletkötőink
Fekete Ákos +36-1-288-7553
[email protected]
Kovács Gyimóti Edit +36 1 288 7542
[email protected]
Kis-Böndi Csinszka (+36 1) 288 7544
[email protected]
Lovas Szilvia +36-1-288-7545
[email protected]
Keresztyén Attila +36 1 288 7552
[email protected]
Mikola Ágnes +36-1-288-7556
[email protected]
Mladoniczki János +36-1-288-7551
[email protected]
Pozsgai Gábor +36-1-288-7554
[email protected]
Torma Attila +36-1-288-7544
[email protected]
Soós Frigyes +36-1-288-7571
[email protected]
Zölde Zsombor +36 1 288 7572
[email protected]
Szűcs Örkény Ákos +36 1 288 7547
[email protected]
Napi jelentés
NAPI JELENTÉS – GLOBÁLIS PIACOK
2016. DECEMBER 19.
Összefoglaló
Európában pozitív hangulatban telt a kereskedés, azonban a tengerentúlon negatív tartományba fordultak A dollár gyengült, a forint erősödött a vezető devizákkal szemben Csökkentek a hosszú hozamok a fejlett piacokon és a magyar kötvénypiacon is Közel 2%-kal emelkedett a Brent olaj ára
Pozitív hangulatban telt a kereskedés az európai tőzsdéken. A DAX és a CAC40 árfolyama is 0,3-kal, míg a FTSE 100-é 0,2%-kal emelkedett. A régiós tőzsdék közül a WIG20 árfolyama 0,4%-kal, míg a BUX-é 0,8%-kal nőtt, köszönhetően a MOL 2,3%-os emelkedésének, amely feltehetően az olajárak közel 2%-os drágulásának köszönhető. A magyar blue chipek közül egyedül a Richter árfolyama csökkent kismértékben. A GKI decemberi konjunktúra indexe ismét emelkedést mutatott. Leginkább a fogyasztói várakozások erősödtek (10 éves csúcspont). Az üzleti szférán belül az ipari, építőipari, kereskedelmi és szolgáltatói üzleti bizalom is érdemben javult. Az európai tőzsdékkel ellentétben a tengerentúlon negatív hangulatban tel a kereskedés. Az S&P500 árfolyama 0,2%-kal, míg a NASDAQ100-é 0,4%-kal csökkent. Az euro a dollárral szemben a pénteki kereskedés során 1,04 alá gyengült, azonban a nap végére egészen 1,044-ig erősödött vissza, így összességében 0,3%-ot erősödött az euro a dollárral szemben. A dollár a japán jennel és az angol fonttal szemben is kismértékben gyengült. A forint kismértékben erősödött a vezető devizákkal szemben a pénteki kereskedésben. A Brent olaj ára közel 2%-ot, míg a WTI-é közel 4%-ot emelkedett pénteken. A Bloomberg felmérése szerint a nettó long pozíciók aránya 2014 júliusa óta a legmagasabb szintre emelkedett. Egy, a Bloomergnek nyilatkozó elemző szerint a piaci konszenzus jelenleg az, hogy az OPEC és nem-OPEC országok közötti megegyezés tartós lesz és a túlkínálat a következő évben gyorsan fog csökkenni. A pénteki kereskedésben az USA-ban emelkedtek a hosszú hozamok, Németországban azonban a 2 és 10 éves kötvényhozamok is csökkentek néhány bázisponttal. A m agyar állampapírok másodlagos piacán az 1 éves és azon túli futamidejű állampapírok hozama 4-5 bázisponttal csökkent, így laposabb lett a hozamgörbe. Ázsiában enyhén negatív hangulatban telt a kereskedés. A Nikkei és a Hang Seng is kis mínuszban állt a reggeli órákban. Az ázsiai tőzsdék gyenge teljesítménye mögött a jen erősödése, valamint a kínai állampapírok hozamemelkedése állhat. A kínai jegybank közleménye szerint a jegybank jövőre semleges monetáris politikát kíván folytatni, amit expanzív fiskális politikai kísér a növekedés fenntartása érdekében. Továbbá a jegybank egy piaci mechanizmus által vezérelt eszközt kíván létrehozni, amely képes lesz megakadályozni a lakásárak további indokolatlan emelkedését. A Goldman Sachs elemzése szerint Kínában gyorsul a tőkekiáramlás és a kínai jegybank egyre nagyobb mértékben adja el devizatartalékait. A GS szerint a tőkekiáramlás és a jüan gyengülése 2017-ben folytatódni fog, de akár tovább is gyorsulhat, ha a dollár erősödés folytatódik, valamint a kínai gazdaság felöl további elbizonytalanító jelek érkeznek.
WWW.OTPRESEARCH.COM
2
NAPI JELENTÉS – GLOBÁLIS PIACOK Részvény
Magyar
Régió
Globál
Termék neve
Napi YTD Záró ár változás (%) (%)
Nyersanyag és deviza
Termék Napi Hozam YTD* neve változás*
Termék neve
Záró ár
Napi változás YTD (%) (%)
S&P500
2258,1
-0,2
10,5
VIX
11,8
-4,6
-33
WTI
52,95
3,5
42
DOW
19843,4
0,0
14
US 2Y
1,13
-0,7
19
Brent
55,21
2,2
48
Nasdaq100
4914,9
-0,4
7,0
US 10Y
2,46
1,9
32
Arany
1134,0
0,5
7
DAX
11404,0
0,3
6,2
GER 2Y
-0,75
-1,4
-45
Ezüst
16,08
0,8
16
CAC40
4833,3
0,3
4,2
GER 10Y
0,36
-4,4
-32
EUR/USD
1,0447
0,3
-3,8
FTSE 100
7011,6
0,2
12
PT10Y
3,83
2,5
126 EUR/GBP
0,8371
-0,1
14
FTSE MIB
19014,8
0,1
-11
IT 10Y
2,04
5,8
30
EUR/NOK
9,0622
0,5
-5,6
Stoxx600
360,0
0,3
-2
SP 10
1,52
0,7
-35
USD/CAD
1,3331
0,0
-3,7
- Banks
135,9
-0,4
-8
iTRAXX
72,7
-1,7
-7
AUD/USD
0,7304
-0,7
0,4
Nikkei 225
19391,6
0,0
2
JPY 2Y
-0,18
-0,1
-17
USD/JPY
117,98
-0,2
-2
SSEC
3118,1
-0,2
-12
JPY 10Y
0,06
0,0
-19
GBP/USD
1,2487
0,6
-15
RTS
1135,6
-0,2
50
RUS10
8,55
-0,5
-13
USD/RUB
62,043
0,6
-15
WIG20
1918,5
0,4
3,2
POL 10
3,62
-1,4
18
EUR/PLN
4,4166
-0,2
3,7
PX50
917,6
0,6
-4,1
CZ10
0,56
-3,0
-13
EUR/RON
4,5097
-0,2
-0,2
BUX
31876,3
0,8
33
3 hó DKJ
0,30
0,0
-64
EUR/HUF
312,12
0,0
-0,8
OTP
8411,0
0,3
40
1 év
0,42
-3,3
-66
USD/HUF
299,00
-0,3
3,2
MOL
20555,0
2,3
44
3 év
1,08
-1,1
-108 CHF/HUF
291,12
0,0
-0,1
MTelekom
491,0
0,4
21
5 év
2,06
-5,0
-65
PLN/HUF
70,590
0,2
-4,7
Richter
6171,0
-0,2
12,2
10 év
3,44
-13,0
0
GBP/HUF
372,44
0,0
-13
3 hó Bu
0,40
0,0
-95
CPI, (év/év, %)
Memo:
Kötvény
2016. DECEMBER 19.
Alapkamat
2016. nov..
1,1%
MNB
2016 progn.
0,3%
FED
2017 progn.
2,4%
EKB
0,9% 0,5-0,75%
FRA:
HUN GDP (év/év, %) EUR GDP (év/év, %) 2016Q3
2,2% 2016Q3
1,6%
- 3x6
0,31
0,0
-96
2016 progn.
2,1% 2016 progn.
1,6%
- 9x12
0,44
0,0
-87
2017 progn.
3,9% 2017 progn.
1,4%
2018 progn. 2,8% BOE 0,25% CDS 5Y 117,55 0,0 -32 2018 progn. 3,1% 2018 progn. * A kötvényhozamok esetén a változás százalék helyett bázispontban van kifejezve (kivéve VIX és ITRAXX).
1,5%
WWW.OTPRESEARCH.COM
0,0%
3
NAPI JELENTÉS – GLOBÁLIS PIACOK
Dátum 2016 12. 19. 10 14 15 20. 0 9 14 21. 16 16 22. 10 13 14 14 16 16 23. 8 9 10 10 16 * előzetes adat
: : : : : : : : : : : : : : : : : : :
00 00 45 50 00 00 00 00 00 00 30 30 00 00 30 00 30 30 00
Cd. DE PL US JP HU HU US EZ HU CZ US US US US HU HU UK UK US
Esemény/adat IFO gazdasági hangulat index (pont) Kiskereskedelmi forgalom (év/év, %) Markit szolgáltató szektor BMI (előzetes, pont) Kamatdöntés (%) Bruttó bérek (év/év, %) Kamatdöntés (%) Használt lakás eladások (évesített, havi, ezer db) Fogyasztói bizalmi index (előzetes, pont) MNB negyedéves inflációs riport Kamatdöntés (%) Tartós cikkek rendelésállománya (hó/hó, %) GDP (harmadik becslés, évesített, né/né, %) Háztartások bevételei (hó/hó, %) Háztartások fogyasztása (igazított, hó/hó, %) Fizetési mérleg (negyedéves, milliárd euró) Külkereskedelmi mérleg (részletes, havi, millió euró) GDP (részletes, év/év, %) GDP (részletes, né/né, %) Új lakás eladások (évesített havi, ezer db)
2016. DECEMBER 19.
Időszak Tény Konsz. Előző dec. 110,7 110,4 nov. 4,8 3,7 dec. 54,6 dec. -0,1 -0,1 okt 6,7 dec. 0,9 0,9 nov. 5570 5600 dec. -6,0 -6,1 dec. dec. 0,05 nov. -3,5 4,6 Q3 3,3 3,2* 0,6 nov. 0,3 nov. 0,4 0,3 Q3 1,77 okt. 891* Q3 2,3 2,3* Q3 0,5 0,5* nov. 570 563 Forrás: Reuters, OTP Elemzés
WWW.OTPRESEARCH.COM
4
NAPI JELENTÉS – GLOBÁLIS PIACOK Vezető Elemző Tardos Gergely
[email protected] +36 1 374 7273
2016. DECEMBER 19. Elemző Módos Dániel
[email protected] +36 1 301 2810
Jogi nyilatkozat A jelen dokumentumban közölt megállapítások nem objektív és nem független magyarázatot tartalmaznak. Felhívjuk a figyelmet arra, hogy a jelen dokumentum a) nem a befektetési elemzés függetlenségének előmozdítását célzó jogi követelményeknek megfelelően készült, és b) nem vonatkozik rá a befektetési elemzés terjesztését, közzétételét megelőző ügyletkötésre vonatkozó tilalom. A tájékoztatás nem teljes körű. Jelen tájékoztatás nem minősül ajánlattételnek, ajánlattételi felhívásnak, befektetési tanácsadásnak, befektetésre való ösztönzésnek, jogi-, adó vagy számviteli tanácsadásnak, a benne foglalt adatok tájékoztató jellegűek. A tájékoztatás a dokumentum készítésének idején irányadó piaci helyzetet tükrözi, azonban az információk csak időleges tájékoztatást nyújtanak, és a piaci viszonyokkal, körülményekkel megváltozhatnak. További információk állhatnak az Önök rendelkezésére, amennyiben ezt az OTP Bank Nyrt.-től igényli. Bár az OTP Bank Nyrt. jóhiszeműen hagyatkozott olyan forrásokra a dokumentum elkészítésekor, amelyeket megbízhatónak gondol, semmilyen szavatosságot, jótállást vagy kötelezettséget nem vállal azért, hogy a dokumentumokban foglalt adatok pontosak és teljesek. A dokumentumban megjelenő vélemények és becslések az OTP Bank Nyrt. dokumentum készítésének idején irányadó megítélésén alapulnak, amely a jövőben külön értesítés nélkül is változhat. Az OTP Bank Nyrt. tájékoztatja a dokumentum felhasználóit, hogy jogosult a jelen dokumentumban megjelölt kibocsátók által forgalomba hozott pénzügyi eszközök vonatkozásában árjegyzési, egyéb befektetési tevékenységet vagy kiegészítő szolgáltatást, illetve egyéb pénzügyi vagy kiegészítő pénzügyi szolgáltatást nyújtani a kibocsátónak és egyéb személyeknek. A jelen dokumentum semmilyen további elemzés alapjául nem szolgálhat a benne feltüntetett pénzügyi eszközök vonatkozásában. Amennyiben a dokumentum bármely pénzügyi eszköz jövőbeni forgalomba hozatalára utal ez kizárólag indikatív, előzetes és tájékoztatási célokat szolgál, és egy ilyen pénzügyi eszközre vonatkozó elemzés kizárólag azokon a nyilvános információkon alapul, amelyek a vonatkozó tájékoztatóban vagy hirdetményben találhatók. A jelen dokumentumban foglaltak nem jelentik azt, hogy az OTP Bank Nyrt. ügynökként, megbízottként vagy bármely más módon járna el bármely olyan jövőbeni befektető javára vagy nevében, amely a jelen tájékoztatóban meghatározott pénzügyi eszközbe kíván befektetni, és ugyanígy nem felelős az OTP Bank Nyrt. a befektetők által a jelen dokumentum alapján hozott befektetési döntésért, különös tekintettel a befektetés jogszerűsége és alkalmassága (megfelelősége) vonatkozásában. Kérjük, hogy befektetésre, szolgáltatás igénybevételére vonatkozó megalapozott döntés meghozatalát megelőzően az adott termékre, szolgáltatásra vonatkozó dokumentációt, tájékoztatót, szabályzatokat, szerződési feltételeket, hirdetményeket, kondíciós listát figyelmesen olvassa el, és óvatosan mérlegelje befektetése tárgyát, kockázatát, a felmerülő díjakat és költségeket, az esetleges veszteség bekövetkezésének lehetőségét, valamint tájékozódjon a termékkel, befektetéssel kapcsolatos adójogi jogszabályokról. A jelen kiadványban foglaltak alapján hozott konkrét egyedi döntések, illetve befektetések kockázatát az ügyfél viseli, az OTP Bank Nyrt-t nem terheli felelősség a befektetési döntések eredményességéért, az ügyfél által kitűzött cél eléréséért.
Az adatok, illetve információk a múltra vonatkoznak. A múltbeli adatokból és információkból nem lehetséges a jövőbeni hozamra, változásra, illetőleg teljesítményre vonatkozó megbízható következtetéseket levonni. OTP Bank Nyrt. (cégjegyzékszám: 01-10-041-585; székhely: 1051 Budapest, Nádor utca 16.; felügyeleti hatóság: Magyar Nemzeti Bank – 1013 Budapest, Krisztina krt. 39.sz. PSZÁF engedélyszám: III/41.003-22/2002 és E-III/456/2008, további információk: https://www.otpbank.hu/portal/hu/Megtakaritas/Ertekpapir/MIFID). Minden jog fenntartva, a jelen kiadvány az OTP Bank Nyrt. kizárólagos tulajdonát képezi, ennek további felhasználása, sokszorosítása, terjesztése csak az OTP Bank Nyrt. előzetes írásos engedélyével lehetséges. Amennyiben a jelen hírlevelet az OTP Bank Nyrt.-től kapta, akkor az Ön hozzájárulásával juttattuk el Önhöz. A hírlevél küldéséhez való hozzájárulását visszavonhatja a
[email protected] e-mail címre küldött elektronikus üzenettel vagy az „Elemzési Központ” 1051, Budapest Nádor u. 21 címre eljuttatott levélben. Kérjük, hogy mindkét esetben, levelében adja meg a következő adatokat: Név, e-mail cím.
WWW.OTPRESEARCH.COM
5
