Daily Info
www.megaonlinetrading.com
12 Februari 2013 P T .
M e g a
Market Review & Outlook
C a p i t a l
I n d o n e s i a
IHSG Feb 2012- Feb 2013
• Regional Libur Imlek, IHSG Ditutup Menguat Tipis. • Minim Katalis bursa Amerika ditutup Melemah. • IHSG Diperkirakan Mix to Low (Range : 4,480— 4,520).
4700
4400
4100
3800
3500
Today’s Info • • • • • • • •
3200 Feb-12 Mar-12
INAF Rencanakan akuisisi Daewoong Riasima APOL likuidasi 3 anak usaha RAJA siapkan investasi USD 150 juta Harga IPO Trans Marine Rp 230 per saham TLKM targetkan pendapatan Rp 80 triliun MDLN jual lahan ke anak usaha ASRI Laba bersih LPPF naik 65,55% KAEF kaji penerbitan obligasi Rp 1 triliun
Trading Ideas Kode
Rekom.
Take Profit
Stop Loss
DKFT
BoW
570
470
INDF
BoW
6,900
6,350
UNTR
B o Break
20,600
19,450
PTBA
Spec. Buy
15,700
15,150
EXCL
Spec. Buy
5,850
5,350
Ket.
See our Trading Ideas pages, for further details
Stocks Telkom (TLK) Indosat (IIT) Berlian LT Stocks BBRI BULL MYOH Stocks
Stocks
Stocks
DUAL LISTING Curr Close [+/-] % Chg IDR USD 40.110 0.17 0.43 9,684 USD 36.240 0.25 0.69 6,999 SGD 0.000 -0.03 -100.0 0 SHAREHOLDERS MEETING Date Agenda 28 Feb RUPSLB 27 Feb RUPSLB 19 Feb RUPSLB CASH/STOCK DIVIDEND Events IDR/Ratio Cum
STOCK SPLIT/REVERSE STOCK Ratio O:N Trade RIGHT ISSUE Ratio O:N
IDR
IPO CORNER PT. Steel Pipe Industry of Indonesia IDR (Offer) IDR 260—IDR 390 Shares 2,900,000,000 Offer 14-18 Februari 2013 List 22 Februari 2013
Cum
Apr-12
May-12
Jun-12
Jul-12
Aug-12
Sep-12
Oct-12
Nov-12
Dec-12
Jan-13
Feb-13
JSX DATA 3,111 Support Resistance Volume (Million Share) 2,770 4,480 4,520 Value (IDR Billion) 4,331 4,465 4,540 Market Cap. (IDR Trillion) 109,946 4,455 4,565 Total Freq (x) 157.3 Foreign Net (IDR Billion) REGIONAL MARKET Market Close [+/-] Change IHSG 4,503.25 11.98 0.27% Nikkei 11,153.16 0.00 0.00% Hangseng 23,215.16 0.00 0.00% FTSE 100 6,277.06 13.13 0.21% Xetra Dax 7,633.74 -18.40 -0.24% Dow Jones 13,971.24 -21.73 -0.16% Nasdaq 3,192.00 -1.87 -0.06% KEY DATA Description Last +/Chg Oil Price USD/barel 96.99 1.30 1.4% Gold Price USD/Ounce 1,648.0 -19.25 -1.2% Nickel-LME (USD/ton) 18,095 -156.0 -0.9% Tin-LME (USD/ton) 24,827 0.0 0.0% CPO Malaysia (RM/ton) 2,534 0.00 0.0% Coal EUR (USD/ton) 100.5 -0.30 -0.3% Coal NWC (USD/ton) Weekly 94.1 1.30 1.4% Exchange Rate (IDR/USD) 9620 -37.00 -0.4% Return Return Reksadana NAV/Unit 30D (%) 1Y(%) MD ORI Dua MD Pendapatan Tetap Mega Asset Mantap Reksadana ORI Reksadana Rido Dua Mega Dana Rido Tiga Mega Asset Mixed Mega Dana Balance Mega Asset Greater Infra. MD Kombinasi Mega Asset Maxima MD Syariah Mega Asset Strategic TR MD Kas Mega Asset Multicash MD Terproteksi II MD Terproteksi III MD Terproteksi IV MD Terproteksi V Medali Dua Medali Syariah
1,616.97 968.39 1,074.18 1,740.86 2,590.96 1,672.88 1,025.51 1,028.59 1,064.85 1,109.56 1,058.74 1,830.92 1,086.89 1,007.71 1,006.67 1,586.12 1,106.78 989.78 1,055.89 1,544.37 1,526.52
0.20 0.53 1.13 0.28 0.22 0.29 1.31 2.24 2.25 2.22 2.11 -0.05 1.01 0.13 0.25 0.98 1.04 0.65 0.01 0.59 0.10
10.10 0.00 6.72 10.05 14.97 6.03 2.47 0.00 0.00 8.22 0.00 0.74 0.00 5.60 0.00 11.18 1.91 -1.20 0.03 5.61 6.57
Harga Penutupan 11 Februari 2013
www.megaonlinetrading.com
1
Daily Info
www.megaonlinetrading.com
12 Februari 2013 P T .
M e g a
C a p i t a l
I n d o n e s i a
Market Review & Outlook Regional Libur Imlek, IHSG Ditutup Menguat Tipis. Perdagangan saham di awal pekan cenderung sepi denga nilai transaksi dibawah rata-rata harian IHSG. Liburnya mayoritas bursa regional dalam memperingati perayaan Imlek tahun Ular mendorong pergerakan IHSG bergerak flat dengan penguatan tipis +0.27% di level 4,503 ; Adapun sentimen positif penguatan indeks adalah adanya data ekspor timah untuk bulan januari 2013 naik 70% menjadi 9,154.71 ton dibanding bulan yang sama di tahun 2012 sebanyak 5,380.43 ton. Namun saham-saham di sektor pertambangan sendiri mencatatkan pelemahan tipis -0.04%. Sedangkan sektor yang mencatatkan penguatan adalah sektor perdagangan dan infrastruktur dengan masing-masing naik +1.1% dan +0.52%. Untuk perdagangan hari ini investor akan menunggu hasil RDG terkait ketetapan BI rate yang diperkirakan masih pada kisaran 5.75%.
Investment Wisdom of Peter Lynch #28 :
“All else being equal, invest in the company with the fewest color photographs in the annual report.”
Minim Katalis bursa Amerika ditutup Melemah. Setelah mengalami penguatan sejak awal tahun, mayoritas bursa Amerika melemah seiring aksi profit taking serta valuasi premium indeks S&P sejak Juli 2011. Kesepakatan anggaran di awal tahun serta kinerja keuangan beberapa perusahaan yang di atas estimasi menjadi katalis utama penguatan Wall Street. Minimnya katalis mendorong bursa Amerika pada perdagangan kemarin bergerak flat dengan pelemahan tipis pada bursa Nasdaq dan S&P masing-masing -0.06% serta Dow jones -0.16%. Beberapa saham mencatatkan pelemahan diantaranya BlackBerry turun -4.6% setelah Home Depot Inc. akan mengganti 10,000 unit BlackBerry dengan Iphone. Google Inc. turun -0.4% oleh sentimen rencana penjualan oleh salah satu Chairman nya sebanyak 3.2 juta lembar. Adapun saham yang mencatatkan penguatan seperti AOL Inc naik +7.4% pasca rekomendasi analis serta Apple. Inc naik 1% yang berencana membuat produk smartwatch melalui kerjasama dengan Intel Inc.
IHSG Diperkirakan Mix to Low (Range : 4,480—4,520). IHSG pada perdagangan kemarin mampu ditutup menguat di level 4,503, indeks juga tmapak mengalami konsolidasi selama berberapa hari terkahir. Candle yang membentuk doji star menunjukkan keraguan dari pelaku pasar terhadap penguatan yang terjadi di mana volume juga tampak melemah. Hal ini berpotensi bagi indeks untuk mengalami koreksi dan kembali menguji support level di 4,480. Hari ini diperkirakan indeks fluktuatif dengan kecenderungan melemah.
www.megaonlinetrading.com
2
Daily Info
www.megaonlinetrading.com
12 Februari 2013 P T .
M e g a
C a p i t a l
I n d o n e s i a
Today’s Info INAF Rencanakan akuisisi Daewoong Riasima • PT Indofarma (Persero) Tbk sedang menjajaki langkah akuisisi perusahaan obat-obatan PT Daewoong Riasima untuk memperkuat sektor hulu industri farmasi. • Daewoong Riasima merupakan perusahaan patungan antara Indonesia dengan Korea Selatan yang memproduksi bahan baku obat, berupa amoxicillin. • Daewoong Riasima memiliki kapasitas terpasang sekitar 1.700 ton per tahun, tetapi saat ini baru terpakai 100 ton per tahun. • Hal itu disebabkan perusahaan tersebut sulit untuk memasarkan produknya. Faktor utamanya adalah biaya operasional tidak sebanding dengan harga jual yang ditawarkan. • Upaya akuisisi atau aliansi dengan Daewoong Riasima merupakan strategi perseroan untuk meningkatkan kapasitas produksi guna memenuhi permintaan obat yang terus meningkat. • INAF menganggarkan belanja modal sekitar Rp100 miliar—Rp150 miliar tahun ini yang diambil dari 70% diperoleh dari pinjaman perbankan, sedangkan 30% dari kas internal. (Sumber: bisnis.com) APOL Likuidasi 3 Anak Usaha • PT Arpeni Pratama Ocean Line Tbk melakukan likuidasi 3 anak perusahaan, yakni PT APOL Gemilang, PT APOL Surya Jaya dan PT Piru Sentosa Pratama. • Likuidasi ketiga anak usaha itu sesuai dengan keputusan sirkuler para pemegang saham pada 30 Januuari 2013. • Likuidasi ketiga anak perusahaan dilakukan karena tidak adanya aktifitas dan kegiatan operasi sejak didirikan. • Pembubaran usaha ketiga entitas anak tidak berdampak terhadap kinerja keuangan dan operasional perseroan. APOL menunjuk Samuel Einstein Katuuk sebagai likuidator kekayaan perseroan. (Sumber: bisnis.com) RAJA siapkan investasi USD 150 juta • PT Rukun Rahardja Tbk (RAJA) menganggarkan investasi senilai USD 150 juta selama tahun 2013 hingga 2014. • Dana tersebut akan digunakan untuk mengakuisisi saham minoritas blok minyak dan mengembangkan infrastruktur distribusi gas. (Sumber:Harian Investor Daily) Harga IPO Trans Marine Rp 230 per saham • PT Trans Power Marine Tbk menetapkan harga penawaran umum saham perdana di Rp 230 per saham. Total dana yang dapat diperoleh dari penjualan 395 juta saham tersebut mencapai Rp 90,8 miliar. • Perseroan menetapkan periode penawaran awal pada 28-31 Januari 2013. Saham diharapkan dapat dicatat di Bursa Efek Indonesia pada 18 Februari 2013. • Dana hasil IPO akan digunakan untuk mendanai belanja modal tahun ini sekitar USD 30 juta hingga USD 40 juta. Pendanaan belanja modal juga bersumber dari pinjaman bank. (Sumber:Harian Investor Daily) www.megaonlinetrading.com
3
Daily Info
www.megaonlinetrading.com
12 Februari 2013 P T .
M e g a
C a p i t a l
I n d o n e s i a
Today’s Info TLKM targetkan pendapatan Rp 80 triliun • PT Telekomunikasi Indonesia Tbk (TLKM) menargetkan perolehan pendapatan sebesar Rp 80 triliun tahun ini atau tumbuh minimal 4% dibandingkan dengan estimasi 2012 senilai Rp 77 triliun. • Untuk itu, perseroan akan memperluas pasar ke luar negeri. Tahun ini TLKM menargetkan bisa ekspansi ke 10 negara. • Tahun ini, TLKM menganggarkan belanja modal senilai Rp 20 triliun. Perseroan menjajaki pinjaman bank sebesar Rp 12 triliun untuk membiayai belanja modal tersebut. • Porsi utang mencapai 60% dari dana belanja modal sedangkan sisaya 40% berasal dari kas internal. (Sumber:Harian Investor Daily) MDLN jual lahan ke anak usaha ASRI • PT Modernland Realty Tbk (MDLN) merampungkan rencana penjualan lahan kepada PT Alam Sutera Realty Tbk (ASRI). Pada 8 Februari 2013, MDLN telah menandatangani penjualan lahan seluas 150 hektare (ha) di Tangerang kepada anak usaha ASRI, PT Tangerang Matra Real Estate (TMRE). Harga jual lahan disepakati Rp 2 juta per m². Artinya, total transaksi sebesar Rp 3 triliun. • Tahun ini, MDLN menganggarkan belanja modal Rp 1,9 triliun dibandingkan belanja modal 2012 Rp 629 miliar. • MDLN berharap bisa meraih pendapatan senilai Rp 2 triliun. Angka ini tumbuh dua kali lipat dibandingkan 2012 yang diproyeksikan mencapai Rp 1 triliun. (Sumber:kontan.co.id) Laba bersih LPPF naik 65,55% • PT Matahari Departement Store Tbk (LPPF) membukukan laba bersih sebesar Rp 770,88 miliar, naik 65,55% dari kinerja 2011 yang hanya Rp 465,65 miliar. • Perseroan mencetak pendapatan sebesar Rp5,62 triliun, naik 19,49% dibandingkan dengan kinerja 2011 sebesar Rp4,7 triliun. • Kontribusi terbesar pendapatan perseroan berasal dari penjualan eceran sebesar Rp3,17 triliun, disusul penjualan konsinyasi sebesar Rp2,41 triliun, dan pendapatan jasa Rp35,23 miliar. • Pada periode tersebut, perseroan membukukan beban pokok pendapatan sebesar Rp1,91 triliun, naik 19,75% dari kinerja 2011 sebesar Rp1,59 triliun. • Penaikan beban pokok pendapatan tersebut tak terlalu berpengaruh terhadap kinerja laba operasi perseroan yang tetap tumbuh 27,64% menjadi Rp1,58 triliun dari kinerja 2011 sebesar Rp1,24 triliun. (Sumber:bisnis.com) KAEF kaji penerbitan obligasi Rp 1 triliun • PT Kimia Farma Tbk (KAEF) mengkaji penerbitan obligasi senilai Rp 1 triliun tahun ini. Dana tersebut akan digunakan untuk membiayai penambahan kapasitas produksi pabrik. • Awalnya, KAEF berencana menggelar rights issue setelah merger antara KAEF dengan PT Indofarma Tbk (INAF). Namun rencana tersebut sulit direalisasikan seiring belum selesainya merger. (Sumber:Harian Investor Daily) www.megaonlinetrading.com
4
Daily Info
www.megaonlinetrading.com
12 Februari 2013 P T .
M e g a
C a p i t a l
Danny Eugene
[email protected]
Head of Research Economy, Infrastructure, Property
Arief Fahruri
[email protected]
Research Analyst Banking, Plantation, Retail, Poultry
Helen Vincentia
[email protected]
Research Analyst Heavy Equipment, Cement, Mining
Fadlillah Qudsi
[email protected]
Technical Analyst
Equity Sales & Trading Tel. (6221) 7917 5571-76, 79175580 Fax.(6221) 7917 5032 Research Department Tel. (6221) 7917 5599 Fax.(6221) 7917 5032
I n d o n e s i a
Fixed Income Sales & Trading Tel. (6221) 79175559-62 Fax. (6221) 7919 3900 Investment Banking Tel. (6221) 7917 5599 Fax. (6221) 7919 3900
DISCLAIMER This Document is for information only and for the use of the recipient. It is not to be reproduced or copied or made available to others. Under no circumstances is it to be considered as an offer to sell or solicitation to buy any security. Any recommendation contained in this report may not be suitable for all investors and strictly a personal view and should not be used as a sole judgment for investment. Moreover, although the information contained herein has been obtained from sources believed to be reliable, its accuracy, completeness and reliability cannot be guaranteed. All rights reserved by PT Mega Capital Indonesia.
www.megaonlinetrading.com MCI Research also available on Bloomberg, Factset & Securities.com
5
