VEREENVOUDIGD PROSPECTUS COMPARTIMENT PROFIL DYNAMIQUE PRO MAI
van de openbare Bevek naar Belgisch recht met een veranderlijk aantal rechten van deelneming opterend voor Beleggingen die niet voldoen aan de voorwaarden van de Richtlijn 85/611/EEG ICB
CBC FONDS
01/07/2011
2005 OPEN VP+BIJLAGE
BE2005OPENUPDATE_3112
Het Vereenvoudigd Prospectus is samengesteld uit volgende delen : Informatie betreffende de Bevek Informatie betreffende het Compartiment Bijlage met jaarlijks herzienbare informatie In geval van afwijkingen tussen de Franstalige en anderstalige uitgaven van het Vereenvoudigd Prospectus, heeft de Franse tekst de voorrang. Noch deze ICB noch de compartimenten van deze ICB mogen publiek worden aangeboden of verkocht in landen waar geen aanmelding is gebeurd bij de plaatselijke autoriteiten. Verbod voor bepaalde personen : Noch deze ICB noch de compartimenten van deze ICB mogen worden aangeboden of verkocht aan VS-personen. Meer informatie met betrekking tot dit verbod is terug te vinden in Aanvullende Informatie betreffende de Bevek deel “12.5 Verbod voor bepaalde personen”.
Informatie betreffende de Bevek 1.
Naam:
CBC Fonds
2.
Oprichtingsdatum:
26 juni 1992
3.
Bestaansduur:
Onbeperkte duur
4.
Lidstaat waar de Bevek haar statutaire zetel heeft:
België
5.
Statuut:
Bevek met verschillende compartimenten die geopteerd heeft voor beleggingen die niet voldoen aan de voorwaarden van de richtlijn 85/611/EEG en die, wat haar werking en beleggingen betreft, wordt beheerst door de wet van 20 juli 2004 betreffende bepaalde vormen van collectief beheer van beleggingsportefeuilles. In de relatie tussen de beleggers onderling wordt elk compartiment beschouwd als een afzonderlijke entiteit. De belegger heeft slechts recht op het vermogen en de opbrengst van het compartiment waarin hij heeft belegd. De verplichtingen die een compartiment op zich heeft genomen, zijn slechts gedekt door de activa van dat compartiment.
6.
Beheertype:
Bevek die een beheervennootschap van instellingen voor collectieve belegging heeft aangesteld : KBC Asset Management N.V., Havenlaan 2, 1080 Brussel.
7.
Delegatie van het beheer van de beleggingsportefeuille:
Wat de delegatie van de beleggingsportefeuille betreft, wordt verwezen naar de Informatie betreffende het Compartiment.
8.
Financiële dienst:
De financiële dienst zal in België verzekerd worden door : KBC Bank NV, Havenlaan 2, B-1080 Brussel CBC Banque NV, Grote Markt 5, B-1000 Brussel
9.
Distributeur:
KBC Asset Management S.A., 5, Place de la Gare, L-1616 Luxembourg.
2
10.
Bewaarder:
KBC Bank N.V., Havenlaan 2, 1080 Brussel.
11.
Commissaris:
Deloitte Bedrijfsrevisoren BV o.v.v.e. CVBA, met als vertegenwoordigend vennoot de heer Frank Verhaegen, bedrijfsrevisor en revisor erkend door de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten, Berkenlaan 8b, B-1831 Diegem.
12.
Promotor:
KBC
13.
Belastingstelsel:
Voor de Bevek: Jaarlijkse belasting van 0,08%, geheven op basis van de in België op 31 december van het voorafgaande jaar netto uitstaande bedragen. Terugwinning van inhoudingen aan de bron op Belgische dividenden en buitenlandse inkomsten, geïnd door de Bevek (overeenkomstig de overeenkomsten tot voorkoming van dubbele belastingheffing). Het belastingregime van de inkomsten en meerwaarden die door een belegger zijn ontvangen, is afhankelijk van het specifieke statuut dat van toepassing is op die belegger. In geval van twijfel over het toepasselijk fiscaal regime, dient de belegger zich persoonlijk te informeren bij professionelen of bevoegde raadgevers. De volgende informatie is van algemene aard en heeft niet de bedoeling in te gaan op alle aspecten van een belegging in een ICB. In bijzondere gevallen kunnen zelfs andere regels van toepassing zijn. Bovendien kan de fiscale wetgeving én de interpretatie ervan wijzigen. Beleggers die meer informatie wensen over de fiscale gevolgen - zowel in België als in het buitenland - van de verwerving, het aanhouden en de overdracht van de rechten van deelneming, dienen advies in te winnen bij hun gebruikelijke financiële en fiscale adviseurs. De Europese Spaarrichtlijn en de belasting op het schuldvorderingenrendement bekomen naar aanleiding van de inkoop van eigen rechten van deelneming of ingeval van gehele of gedeeltelijke verdeling van het eigen vermogen. A. Europese Spaarrichtlijn (Richtlijn 2003/48/EG) De inkomsten van deze ICB vallen niet onder het toepassingsgebied van de Europese Spaarrichtlijn (Richtlijn 2003/48/EG), die in België geïmplementeerd werd door : - de Wet van 17 mei 2004 tot omzetting in het Belgisch recht van de Richtlijn 2003/48/EG van 3 juni 2003 van de Raad van de Europese Unie betreffende belastingheffing op inkomsten uit spaargelden in de vorm van rentebetaling en tot wijziging van het Wetboek van de inkomstenbelastingen 1992 inzake de roerende voorheffing; - het Koninklijk besluit van 27 september 2009 tot uitvoering van artikel 338bis § 2, van het Wetboek van de inkomstenbelastingen 1992; - het Koninklijk besluit van 27 september 2009 betreffende de inwerkingtreding van artikel 338bis, § 2, eerste tot derde lid van het Wetboek van de inkomstenbelastingen 1992. B. Belasting op het schuldvorderingenrendement verkregen naar aanleiding van de inkoop van eigen rechten van deelneming of ingeval van gehele of gedeeltelijke verdeling van het eigen vermogen (artikel 19bis WIB 92). De inkomsten van deze ICB zijn niet onderworpen schuldvorderingenrendement als bedoeld in artikel 19bis WIB 92.
14.
aan
de
belasting
op
het
Aanvullende informatie:
14.1.
Informatiebronnen:
Op verzoek kunnen het prospectus, de statuten, de jaar- en halfjaarlijkse verslagen en, desgevallend, de volledige informatie over de andere compartimenten, voor of na de inschrijving op de rechten van deelneming, gratis bekomen worden bij de instellingen die de financiële dienst verlenen.
3
Het totale-kostenpercentage en de omloopsnelheden van de portefeuille voor de voorafgaande perioden zijn verkrijgbaar op de zetel van de Bevek, Havenlaan 2, 1080 Brussel. De volgende documenten en informatie kunnen geraadpleegd worden op de internetsite www.kbcam.be : Vereenvoudigd Prospectus, laatst verschenen jaarverslag of halfjaarverslag.
14.2.
Bevoegde autoriteit:
Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten (FSMA) Congresstraat 12-14 1000 Brussel Het Vereenvoudigd Prospectus wordt gepubliceerd na goedkeuring door de FSMA, overeenkomstig artikel 53, § 1 van de wet van 20 juli 2004 betreffende bepaalde vormen van collectief beheer van beleggingsportefeuilles. Deze goedkeuring houdt geen beoordeling in van de opportuniteit en de kwaliteit van het aanbod noch van de toestand van de persoon die ze verwezenlijkt.
14.3. Perso(o)n(en) verantwoordelijk voor de inhoud van het prospectus en het vereenvoudigd prospectus: De Raad van Bestuur van de Bevek. Voorzover bekend aan de Raad van Bestuur van de Bevek zijn de gegevens in het prospectus en het vereenvoudigd prospectus in overeenstemming met de werkelijkheid en zijn er geen gegevens weggelaten waarvan de vermelding de strekking van het prospectus en het vereenvoudigd prospectus zou wijzigen.
14.4. Contactpunt waar, indien nodig, inlichtingen kunnen worden ingewonnen:
aanvullende
Dienst Product and Knowledge Management - APC KBC Asset Management NV Havenlaan 2 1080 Brussel Tel. CBC Info Service 0800/920 20 (maandag tot vrijdag van 9u tot 20u)
4
Informatie betreffende het Compartiment Profil Dynamique Pro Mai 1.
Voorstelling.
1.1. Naam: Profil Dynamique Pro Mai
1.2. Oprichtingsdatum: 16 maart 2007
1.3. Bestaansduur: Onbeperkte duur
1.4. Beursnotering: Niet van toepassing.
1.5. Delegatie van het beheer van de beleggingsportefeuille: Het intellectueel beheer (inclusief de toewijziging van de activa), wordt door de beheervennootschap gedelegeerd aan Eperon Asset Management Limited, Joshua Dawson House, Dawson Street , Dublin 2, IRELAND.
2.
Beleggingsgegevens.
2.1. Doel van het compartiment: Het voornaamste doel van het compartiment bestaat erin de aandeelhouders een zo hoog mogelijk rendement te bieden d.m.v. rechtstreekse of onrechtstreekse beleggingen in verhandelbare effecten. Dit komt tot uiting in een streven naar meerwaarden en inkomsten. Het beleggingsbeleid is gericht op het volgen van de beleggingsstrategie voor een belegger met een bepaald risicoprofiel. Het compartiment stelt zich bovendien tot doel aan de inventariswaarde op jaarbasis een bodemgrens te verbinden.
2.2. Beleggingsbeleid van het compartiment: Categorieën van toegelaten activa : De beleggingen van het compartiment kunnen bestaan uit effecten, geldmarktinstrumenten, rechten van deelneming in instellingen voor collectieve belegging, deposito’s, financiële derivaten, liquide middelen en alle andere instrumenten voorzover en in de mate dit toegelaten is door de toepasselijke regelgeving en kadert binnen het onder 2.1. vermelde doel.
Toegelaten derivatentransacties: Het gebruik van derivaten dient ter risicodekking dan wel ter verwezenlijking van beleggingsdoelstellingen. De beleggingen worden op geregelde tijdstippen aangepast aan de beleggingsstrategie van het compartiment. Bovendien kan met al dan niet genoteerde derivaten worden gewerkt om de doelstellingen te verwezenlijken: het kan gaan om termijncontracten, opties of swaps m.b.t. effecten, indexen, munten of rente of om andere transacties met derivaten. Niet genoteerde derivatentransacties worden enkel afgesloten met financiële instellingen van eerste rang die gespecialiseerd zijn in dit type van transacties. Dergelijke derivaten kunnen ook worden gebruikt om de activa te beschermen tegen wisselkoersschommelingen. Het compartiment streeft ernaar om, binnen de toepasselijke regelgeving en de statuten, steeds de meest doelgerichte transacties af te sluiten. De ICB kan contracten afsluiten die betrekking hebben op een kredietrisico op emittenten van schuldinstrumenten. Het kredietrisico is het risico dat de emittent van het schuldinstrument in gebreke blijft. Dit kredietrisico heeft betrekking op partijen, waarvan de kredietwaardigheid op het
5
moment van het sluiten van het contract evenwaardig is aan die van de emittenten van wie de ICB rechtstreeks schuldinstrumenten aanhoudt. De ICB kan gebruik maken van kredietderivaten zodra het activiteitenprogramma door de FSMA is goedgekeurd. Het gebruik van derivaten kan het marktrisico en het rendementsrisico drukken. Dit gebeurt op de volgende wijze: derivaten kunnen worden gebruikt voor een gedeeltelijke indekking van de open wisselkoerspositie. Daardoor kan de volatiliteit uitgedrukt in euro verminderen; derivaten kunnen worden gebruikt om bij onverwachte dalingen van de aandelenbeurzen snel – in de loop van de dag – de positie te kunnen verminderen. Het kredietrisico wordt niet beïnvloed door het gebruik van derivaten. Een eventueel gebruik van kredietderivaten kan enkel binnen het bestaande risicokader, zonder dat dit een verschuiving impliceert naar minder kredietwaardige debiteuren. Het gebruik van derivaten heeft geen invloed op het afwikkelingsrisico, het bewaarnemingsrisico of het liquiditeitsrisico. In zoverre er met derivaten wordt gewerkt, gaat het om vlot verhandelbare en liquide instrumenten. Het gebruik van derivaten reduceert het wisselkoersrisico in euro doordat ze worden gebruikt om het open wisselkoersrisico naar euro gedeeltelijk in te dekken. Het gebruik van derivaten verandert niets aan de spreiding van de portefeuille over regio’s, sectoren of thema’s. Bijgevolg heeft het geen invloed op het concentratierisico. Derivaten kunnen een instrument zijn om in het geval van scherpe dalingen van de beurzen in de loop van de dag de doelstelling van het compartiment, om aan de inventariswaarde op jaarbasis een bodemgrens te verbinden, te realiseren. Bijgevolg dragen ze bij tot het verminderen van het kapitaalrisico. De derivaten hebben geen invloed op het flexibiliteitsrisico, noch op het inflatierisico. Ze reduceren het risico afhankelijk van externe factoren enigszins doordat ze het mogelijk maken om snel te reageren op onverwachte dalingen van de aandelenbeurzen.
Bepaalde strategie: De spreiding is congruent met de door CBC Banque aanbevolen beleggingsstrategie voor een dynamische belegger. Het compartiment zal hierbij evenwichtig beleggen in de diverse activaklassen overeenkomstig de geldende spreiding van het risicoprofiel. Het compartiment stelt zich tot doel aan de inventariswaarde op jaarbasis een bodemgrens te verbinden. Hierdoor kan de spreiding ook wijzigen in functie van o.m. de afstand en de evolutie van de netto-inventariswaarde in verhouding tot de bodemgrens. De bodemgrens heeft een geldigheidsduur van 1 jaar en is steeds gelijk aan 90% van de inventariswaarde op de laatste bankwerkdag van de voorgaande maand april (de bodemgrens voor het eerste jaar wordt vastgesteld op basis van de initiële inventariswaarde). Deze doelstelling vormt evenwel geen garantie: noch voor wat betreft het rendement noch voor wat betreft de terugkoopprijs, die minder kan bedragen dan de bodemgrens, zoals hierboven bepaald Het compartiment biedt dus noch een gegarandeerd rendement, noch kapitaalbescherming.
Kenmerken van de obligaties en schuldinstrumenten: De activa worden gedeeltelijk belegd in obligaties en schuldbewijzen, zowel uitgegeven door bedrijven als door overheidsinstanties. De gemiddelde rating van de beleggingen is AA Standard&Poors of een equivalente rating van Moody’s of Fitch. Bij de selectie van de obligaties en schuldinstrumenten worden alle looptijden in aanmerking genomen.
Voornamelijke belegging geldmarktinstrumenten:
in
andere
activa
dan
effecten
en
Het compartiment kan voornamelijk beleggen in rechten van deelneming in instellingen voor collectieve belegging.
2.3. Risicoprofiel van het compartiment: De waarde van een recht van deelneming kan stijgen of dalen en de belegger kan minder terugkrijgen dan hij heeft ingelegd. De inschatting van het risicoprofiel van de ICB is gebaseerd op een aanbeveling van de Belgische Vereniging van Asset Managers die geconsulteerd kan worden op de internetsite www.beama.be Nadere bijzonderheden omtrent alle risico’s zijn te vinden in het prospectus. Samenvattende tabel van risico’s zoals ingeschat door het compartiment: Risicotype
Bondige definitie van het risico
6
Marktrisico Kredietrisico Afwikkelingsrisico Liquiditeitsrisico Wisselkoers- of valutarisico Bewaarnemingrisico Concentratierisico Rendementsrisico Kapitaalrisico Flexibiliteitrisico Inflatierisico Risico afhankelijk van externe factoren
Risico dat de hele markt van een categorie van activa daalt, waardoor de prijs en de waarde van de activa in portefeuille kunnen worden beïnvloed Risico dat een uitgevende instelling of een tegenpartij in gebreke blijft Risico dat de afwikkeling van een transactie via een betalingssysteem niet plaatsvindt zoals verwacht Risico dat een positie niet tijdig tegen een redelijke prijs kan worden geliquideerd Risico dat de waarde van een belegging beïnvloed wordt door wisselkoersschommelingen Risico van verlies van in bewaring gegeven activa bij een bewaarnemer of onderbewaarnemer Risico dat verband houdt met een grote concentratie van de beleggingen in bepaalde activa of op bepaalde markten Risico voor het rendement Risico voor het kapitaal Aan het product zelf te wijten inflexibiliteit en beperkingen op het overschakelen op andere aanbieders Risico afhankelijk van de inflatie Onzekerheid over de onveranderlijkheid van externe factoren zoals het belastingregime
Middel Laag Laag Laag Laag Geen Laag Middel Laag Geen Middel Laag
De inschatting van het wisselkoersrisico houdt geen rekening met de volatiliteit van alle munten van de activa in portefeuille tegenover de referentiemunt van de ICB.
2.4. Risicoprofiel van het type belegger: Profiel van het type belegger waarvoor het compartiment is ontwikkeld: Dynamisch profiel. Dit risicoprofiel is berekend vanuit het perspectief van een belegger uit de Eurozone en kan verschillend zijn voor een belegger uit andere muntzones. Meer informatie betreffende de risicoprofielen is te verkrijgen in de kantoren van CBC Banque NV. De inschatting van het risicoprofiel van het type belegger is gebaseerd op een aanbeveling van de Belgische Vereniging van Asset Managers die geconsulteerd kan worden op de internetsite www.beama.be
3.
Bedrijfsinformatie.
3.1. Provisies en kosten : Niet-recurrente provisies en kosten gedragen door de belegger (behoudens anders aangeduid in de uitdrukkingsmunt van het compartiment of percentage berekend op de netto-inventariswaarde per aandeel) Intrede Uittreding Compartimentswijziging Verhandelingsprovisie Tijdens de initiële Voor zover de inschrijvingsperiode: verhandelingsprovisie 2.5% van het nieuwe Na de initiële compartiment hoger is inschrijvingsperiode: dan de 2.5% verhandelingsprovisie van het vorige compartiment: het verschil tussen beide provisies Administratieve kosten Bedrag tot dekking van de Het toepasselijke bedrag kosten voor de tot dekking van de verwerving/realisatie van de verwervings- of activa realisatiekosten voor de betrokken compartimenten Bedrag tot ontmoediging van Maximum 5% Maximum 5% een uittreding die volgt binnen voor het compartiment voor het compartiment de periode van een maand na intrede Beurstaks KAP (kapitalisatieKAP -> KAP/DIV : 0.5% aandelen): 0.5% (maximum.750 EUR) (maximum. 750 EUR) DIV-> KAP/DIV : 0% DIV (dividendgerechtigde
7
aandelen): 0% Recurrente provisies en kosten gedragen door het compartiment (behoudens anders aangeduid in de uitdrukkingsmunt van het compartiment of percentage berekend op de netto-inventariswaarde van de activa) Vergoeding voor het beheer 1% per jaar berekend op basis van de gemiddelde totale netto activa van het van de beleggingsportefeuille compartiment, behalve op de activa die belegd zijn in beleggingsinstellingen beheerd door een financiële instelling van de KBC Groep. Eperon Asset Management Limited ontvangt van de beheervennootschap een vergoeding van maximum 1% berekend op het deel van de door haar beheerde portefeuille, zonder dat het totale beheerloon dat de beheervennootschap ontvangt zal worden overschreden.
Vergoeding voor de administratie Vergoeding van de financiële dienst Vergoeding van de bewaarder
Jaarlijkse belasting
Andere kosten (schatting), met inbegrip van de vergoeding van de commissaris en van de eventuele vergoedingen voor de bestuurders
3.2. Bestaan agreements.
van
Bijkomend: provisies en kosten voor de toewijzing van de activa: 0.5% per jaar berekend op basis van de gemiddelde totale netto activa van het compartiment. Eperon Asset Management Limited ontvangt van de beheervennootschap een vergoeding van 0.5% berekend op basis van de gemiddelde totale netto activa van het compartiment, zonder dat de totale provisies en kosten voor de toewijzing van de activa die de beheervennootschap ontvangt zullen worden overschreden. 0.1% per jaar, berekend op basis van de gemiddelde totale netto activa van het compartiment. 0.08% per jaar berekend op de waarde van de stukken die de bewaarder in depot heeft op de laatste bankwerkdag van het voorafgaande kalenderjaar, behalve op de activa die belegd zijn in beleggingsinstellingen beheerd door een financiële instelling van de KBC Groep. 0.08% van de in België op 31 december van het voorafgaande jaar netto uitstaande bedragen. De bedragen die reeds werden opgenomen in de belastbare grondslag van onderliggende beleggingsinstellingen, worden niet opgenomen in de belastbare grondslag. 0.1% op de netto activa van het compartiment op jaarbasis.
soft
commission
en
fee
sharing
Voor nadere informatie betreffende dit punt, zie Aanvullende Informatie betreffende het compartiment die niet is opgenomen in het Vereenvoudigd Prospectus.
4. Informatie aangaande de verhandeling van de rechten van deelneming. 4.1. Types van aan het publiek aangeboden rechten van deelneming: Momenteel worden enkel kapitalisatie-aandelen uitgegeven. Aandelen zijn op naam of gedematerialiseerd, afhankelijk van de keuze van de aandeelhouder. Er worden geen certificaten ter vertegenwoordiging van de aandelen op naam uitgegeven. In plaats daarvan wordt een bevestiging van inschrijving in het aandeelhoudersregister verstrekt.
4.2. Munteenheid voor inventariswaarde:
de
berekening
van
de
netto-
EUR
8
4.3. Dividenduitkering: De Algemene Vergadering bepaalt na de afsluiting van het boekjaar de fractie van het resultaat die, binnen de beperkingen opgelegd door de wet van 20 juli 2004 betreffende bepaalde vormen van collectief beheer van beleggingsportefeuilles, uitgekeerd zal worden aan de houders van uitkeringsgerechtigde rechten van deelneming. De houders van kapitaliserende rechten van deelneming hebben geen recht op de uitkering van een dividend. Het deel van de jaarlijkse netto-inkomsten dat hen toekomt, wordt gekapitaliseerd ten bate van deze rechten van deelneming. De uitkering aan de deelnemers gebeurt binnen de eerste 6 maanden na de afsluiting van het boekjaar, via instellingen die hiertoe worden aangesteld door de algemene vergadering. De algemene vergadering kan beslissen om over te gaan tot tussentijdse uitkeringen in overeenstemming met de bepalingen van de wet. De Raad van Bestuur kan, overeenkomstig de bepalingen voorzien in de statuten en binnen de wettelijke grenzen, beslissen tot de uitkering van interimdividenden.
4.4. Initiële inschrijvingsperiode/dag: 19 maart 2007 tot en met 30 april 2007, behoudens vervroegde afsluiting; afrekening met valuta: 4 mei 2007.
4.5. Initiële inschrijvingsprijs: 500 EUR Minimum inschrijvingswaarde : 10000 EUR zoals bepaald onder 4.8.
4.6. Berekening van de netto-inventariswaarde : De netto-inventariswaarde wordt dagelijks berekend de eerste bankwerkdag volgend op de afsluiting van de ontvangstperiode van de aanvragen. Eerste netto-inventariswaarde na de initiële inschrijvingsperiode is de netto-inventariswaarde van woensdag 2 mei 2007. Voor de berekening van de netto-inventariswaarde van de rechten van deelneming met betrekking tot de aanvragen tot uitgifte of inkoop van rechten van deelneming dan wel compartimentswijziging van dag D worden de reële waarden van dag D gebruikt indien ten minste 80% van de reële waarden nog niet gekend waren op het ogenblik van de sluiting van de ontvangstperiode van de aanvragen. Voor de berekening van de netto-inventariswaarde van de rechten van deelneming met betrekking tot de aanvragen tot uitgifte of inkoop van rechten van deelneming dan wel compartimentswijziging van dag D worden de reële waarden van dag D + 1 gebruikt indien meer dan 20% van de reële waarden al gekend waren op het ogenblik van de sluiting van de ontvangstperiode van de aanvragen.
4.7. Publicatie van de netto-inventariswaarde : De netto inventariswaarde is beschikbaar in de kantoren van de instellingen die de financiële dienst verzekeren. Zij wordt naar aanleiding van de berekening gepubliceerd in de financiële pers (L’Echo en De Tijd) en/of op de website van Beama (www.beama.be). Daarnaast kan zij ook worden gepubliceerd op de website van KBC Asset Management NV (www.kbcam.be) en/of van de instellingen die de financiële dienst verzekeren.
4.8. Wijze waarop op de rechten van deelneming kan worden ingeschreven en wijze waarop deze kunnen worden teruggekocht, regels voor compartimentswijziging : Inschrijvingen zijn slechts mogelijk voorzover eenzelfde persoon voor minimum 10000 EUR op rechten van deelneming inschrijft of heeft ingeschreven. Dit geldt zowel tijdens de initiële inschrijvingsperiode als erna. D = datum van de afsluiting van de ontvangstperiode van orders (elke bankwerkdag om 17.00u) en datum van de gepubliceerde netto-inventariswaarde. Het uur van de afsluiting van de ontvangstperiode van orders hierboven vermeld, geldt voor de financiële dienst en de distributeurs die in het prospectus worden opgenomen. Wat de andere distributeurs betreft dient de belegger zich aangaande het uur van de afsluiting van de ontvangstperiode van orders die deze distributeurs toepassen bij hen te informeren. D+1bankwerkdag = datum van de berekening van de netto-inventariswaarde.
9
D+3 bankwerkdagen = datum van betaling of terugbetaling van de aanvragen.
10
BIJLAGE: JAARLIJKS HERZIENBARE INFORMATIE CBC FONDS PROFIL DYNAMIQUE PRO MAI
1. Synthetische risico-indicator Toestand op 1 juli 2011: 2 op een schaal van 0 (laag risico) tot 6 (hoog risico). De risicoklasse geeft een aanduiding van het risico dat bij uittreding verbonden is aan de belegging in een ICB-compartiment zonder vaste looptijd of het risico dat bij uittreding voor de vervaldag verbonden is aan de belegging in een ICB-compartiment met vaste looptijd en zonder kapitaalbescherming of –garantie. De risicoklasse wordt toegekend op basis van de berekening van de standaardafwijking op jaarbasis van de returns in EUR.
2. Historisch rendement per categorie van rechten van deelneming Toestand op einde boekjaar: 1 januari 2010 - 31 december 2010
Kap Div
1 Jaar ISIN code
3 Jaar*
5 Jaar*
10 Jaar*
Sinds start*
Munt Aandelen Bench Aandelen Bench Aandelen Bench Aandelen Bench klassen mark klassen mark klassen mark klassen mark
Startdatum
11
Aandelen klassen
KAP
BE0947079688
EUR
0.07%
-0.51%
30/04/2007
* De rendementscijfers zijn op jaarbasis. Rendementen uit het verleden bieden geen enkele garantie voor de toekomst.
• • • • •
• • •
Het staafdiagram geeft de performance weer van volledige boekjaren. Deze cijfers houden geen rekening met eventuele herstructureringen. Berekend in EUR. Het rendement wordt berekend als de wijziging van de inventariswaarde tussen twee tijdstippen uitgedrukt in procent. Berekeningsmethode voor datum D waarbij NIW staat voor inventariswaarde: Kapitalisatie deelbewijzen (KAP) Return op datum D over een periode van X jaar: [NIW(D) / NIW(Y)] ^ [1 / X] - 1 met Y = D-X Return op datum D sinds de startdatum S van het deelbewijs: [NIW(D) / NIW(S)] ^ [1 / F] - 1 met F = 1 indien het deelbewijs minder dan één jaar bestaat op datum D met F = (D-S) / 365.25 indien het deelbewijs langer dan één jaar bestaat op datum D Indien de periode tussen de twee tijdstippen groter is dan één jaar, dan wordt de gewone rendementsberekening omgezet in een rendement op jaarbasis door de n-de machtswortel te nemen van 1 plus het totale rendement van het deelbewijs. De hierboven voorgestelde rendementscijfers houden geen rekening met de provisies en kosten verbonden aan de uitgiften en terugkopen van de rechten van deelneming. Het gaat om de rendementscijfers van kapitalisatie rechten van deelneming.
3. Totale-kostenpercentage (TKP) Toestand op einde boekjaar: 1 januari 2010 - 31 december 2010 * 0.671 * De volgende kosten zijn niet in de TKP opgenomen: - transactiekosten - rentebetalingen op aangegane leningen - betalingen uit hoofde van financiële derivaten - provisies en kosten die rechtstreeks door de belegger worden betaald - eventuele soft commissions (zie Aanvullende Informatie betreffende het Compartiment die niet is opgenomen in het Vereenvoudigd Prospectus)
4. Omloopsnelheid: Toestand op einde boekjaar: 1 januari 2010 - 31 december 2010 * Omloopsnelheid van de portefeuille: 228.076% * Gecorrigeerde omloopsnelheid van de portefeuille: 230.197%
12
-0.51%
