Ungeprüfter Halbjahresbericht Unaudited semi-annual report Féléves jelentés könyvvizsgálat nélkül

BayernInvest Luxembourg S.A. zum 30. September 2012 as at September 30th, 2012 2012. szeptember 30-án

3, rue Jean Monnet L - 2180 Luxembourg Tel +352 42 43 45 46 4 Fax +352 42 43 45 19 6

Ungeprüfter Halbjahresbericht Unaudited semi-annual report Féléves jelentés könyvvizsgálat nélkül

[email protected]

BIL-201 0-001-2-04

www.bayerninvest.lu

BayernInvest Richtlinienkonformer Investmentfonds Luxemburger Rechts

BAYERNINVEST

1

UNGEPRÜFTER HALBJAHRESBERICHT UNAUDITED SEMI-ANNUAL REPORT FÉLÉVES JELENTÉS KÖNYVVIZSGÁLAT NÉLKÜL

zum 30. September 2012 • as at September 30th, 2012 • 2012. szeptember 30-án

Verwaltungsgesellschaft • Management Company • Alapkezelo˝

BayernInvest Luxembourg S.A. 3, rue Jean Monnet, L-2180 Luxembourg B.P. 602, L-2016 Luxembourg Handelsregister • Register of commerce • Cégjegyzék: R.C.S. Luxembourg B 37 803

Deutsche Wertpapier-Kennnummern/ISIN • German identification numbers/ISIN • Német értékpapír-azonosítószámok/ISIN

BayernInvest Short Term Fonds BayernInvest Rendite Dynamic Fonds BayernInvest Rendite Dynamic Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Convertible Bond Fonds BayernInvest Convertible Bond Fonds BayernInvest Convertible Bond Fonds BayernInvest Balanced Stocks 15 Fonds BayernInvest Balanced Stocks 15 Fonds BayernInvest Balanced Stocks 30 Fonds BayernInvest Balanced Stocks 60 Plus Fonds BayernInvest OptiMA Fonds BayernInvest OptiMA Fonds BayernInvest Vermögensverwaltungsfonds Aktien BayernInvest Vermögensverwaltungsfonds Aktien

TL AL InstAL AL TL TNL InstAL AL TNL InstAL AL TL TL TL AL InstAL TL1 TL2

971778 A0LCM6 A0LCM7 934217 200435 934218 200439 723488 723489 723491 A1C3WG 937525 971777 934219 A0JKFZ A0JKF0 A0NDSH A0RC2K

LU0034055755 LU0271497827 LU0271501875 LU0110699088 LU0162077563 LU0110699914 LU0162078025 LU0153288435 LU0153288609 LU0153288864 LU0535522857 LU0111140751 LU0034054352 LU0110698866 LU0249656512 LU0249657833 LU0347253493 LU0400622204

Erläuterung Anteilklassen • Explanation of unit classes • Befektetésijegyosztályok magyarázata:

TL

AL

TNL

InstAL

= = = = = = = = = = = =

mit Ausgabeaufschlag/thesaurierend load fund/no distribution of income kibocsátási felárral terhelve/hozamfelhalmozással mit Ausgabeaufschlag/ausschüttend load fund/distribution of income kibocsátási felárral terhelve/kifizetéssel ohne Ausgabeaufschlag/thesaurierend no-load fund/no distribution of income kibocsátási felár nélkül/hozamfelhalmozással vorbehalten für institutionelle Investoren mit Ausgabeauschlag/ausschüttend reserved for institutional investors/load fund distribution of income intézményi befekteto˝k számára fenntartva, kibocsátási felárral terhelve/kifizetéssel

2

BAYERNINVEST FONDS

INHALT CONTENTS TARTALOM Management und Verwaltung • Management and administration • Vállalatvezetés és ügyintézés

BayernInvest Balanced Stocks 30 Fonds 3

BayernInvest Short Term Fonds Vermögensaufstellung • Investment portfolio • Befektetési portfólió

4

Struktur des Wertpapiervermögens • Structure of the investment portfolio • Értékpapírvagyon szerkezeti bontása

6

Statistische Informationen • Statistical information • Statisztikai adatok

7

Zusammensetzung des Teilfondsvermögens • Statement of sub-fund assets • A Részalap vagyonának összetétele

7

8


10


10


11

BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds Vermögensaufstellung • Investment portfolio • Befektetési portfólió

29


33


34


34

BayernInvest Balanced Stocks 60 Plus Fonds

BayernInvest Rendite Dynamic Fonds Vermögensaufstellung • Investment portfolio • Befektetési portfólió

Vermögensaufstellung • Investment portfolio • Befektetési portfólió

12


16


17


18


35


38


39


39

BayernInvest OptiMA Fonds Vermögensaufstellung • Investment portfolio • Befektetési portfólió

40


44


45


46

BayernInvest Vermögensverwaltungsfonds Aktien BayernInvest Convertible Bond Fonds


47


48

22


49

23


50


19


21

Statistische Informationen • Statistical information • Statisztikai adatok Zusammensetzung des Teilfondsvermögens • Statement of sub-fund assets • A Részalap vagyonának összetétele BayernInvest Balanced Stocks 15 Fonds Vermögensaufstellung • Investment portfolio • Befektetési portfólió

BayernInvest konsolidiert • consolidated • konszolidált 24

Zusammensetzung des Fondsvermögens • Statement of fund assets • A Részalap vagyonának összetétele

51

52

56


26


27

Erläuterungen zum ungeprüften Halbjahresbericht • Notes to the unaudited semi-annual report • Megjegyzések a féléves jelentés nélkül


28

Terminkontrakte • Forward contracts • Határido˝s kontraktusok

BAYERNINVEST FONDS

MANAGEMENT UND VERWALTUNG MANAGEMENT AND ADMINISTRATION VÁLLALATVEZETÉS ÉS ÜGYINTÉZÉS Verwaltungsgesellschaft • Management Company • Alapkezelo˝ BayernInvest Luxembourg S.A. 3, rue Jean Monnet L-2180 Luxembourg Verwaltungsrat • Board of Directors • Igazgatótanács Vorsitzender • Chairman • Elnök Nils Niermann Mitglied des Vorstandes der Bayerischen Landesbank Bayerische Landesbank, München Mitglieder • Members • Tagok Alain Weber Administrateur – Directeur Banque LBLux, Luxembourg Dr. Jörg Senger Bankdirektor, Bereichsleiter Capital Markets Bayerische Landesbank, München Oliver Dressler Bankdirektor, Bereichsleiter Treasury Products Bayerische Landesbank, München Geschäftsführer • Managing Director • Ügyvezeto˝ igazgató Guy Schmit BayernInvest Luxembourg S.A., Luxembourg Dr. Jörg Senger Bayerische Landesbank, München Depotbank und Hauptzahlstelle • Custodian bank and principal paying agent • Letéti bank és fo˝ kifizeto˝hely Banque LBLux 3, rue Jean Monnet L-2180 Luxembourg

Réviseur d’Entreprises agréé des Fonds und der Verwaltungsgesellschaft • Auditor of the Fund and of the Management Company • Az Alap és az Alapkezelo˝ könyvvizsgálója KPMG Luxembourg S.à r.l. Cabinet de révision agréé 9, Allée Scheffer L-2520 Luxembourg Zahlstelle in Deutschland (auch Informationsstelle) • Paying agent in Germany (also information agent) • Kifizeto˝hely Németországban (tájékoztatóiroda is) Bayerische Landesbank Brienner Str. 20 D-80333 München Vertriebs- und Zahlstelle in Ungarn • Sales and paying agent in Hungaria • Forgalmazó és kifizeto˝helyek Magyarországon MKB Bank Rt. Váci u. 38 H-1056 Budapest V. Steuerlicher Vertreter in Österreich • tax agent in Austria • Adóképviselo˝ Ausztriában KPMG Austria AG Wirtschaftsprüfungsund Steuerberatungsgesellschaft Porzellangasse 51 1090 Wien Zentraladministration, Service- und Registrierstelle • Central administration, service and register company • Központi adminisztráció, szolgáltató és jegyzési társaság LRI Invest S.A. 1C, rue Gabriel Lippmann L-5365 Munsbach Rechtsberater • Legal advisor • Jogi tanácsadó BONN & SCHMITT 22-24, rives de Clausen L-2165 Luxembourg

3

4

BAYERNINVEST SHORT TERM FONDS

VERMÖGENSAUFSTELLUNG ZUM 30. SEPTEMBER 2012 INVESTMENT PORTFOLIO AS AT SEPTEMBER 30TH, 2012 BEFEKTETÉSI PORTFÓLIÓ 2012. SZEPTEMBER 30-ÁN Wertpapierbezeichnung Securities Értékpapír megnevezése

Währung Currency Pénznem

Nominal Nominal Névérték

Marktwert % v. Teilfondsvermögen Market value % of sub-fund assets Piaci érték Részalap vagyonának EUR %-ában

Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 0,305% AYT Cedulas Ca.Gl.-FTA-S.I EO-FLR Notes 2005(12) FRN 1,000% MAN SE Medium Term Notes v.12(15) 1,026% Deutsche Bank AG Sub.FLR-MTN v.2005(2012/2017) FRN 1,250% GE Capital European Funding EO-Medium-Term Notes 2012(15) 2,000% Italien, Republik EO-B.T.P. 2010(13) 2,875% Carrefour Banque EO-Bonds 2012(15) 3,125% Gas Natural CM S.A. EO-Medium-Term Notes 2009(12) 3,125% Unione di Banche Italiane ScpA EO-Mortg. Cov. Bonds 2010(15) 3,250% Banca Pop. di Milano S.C.a.R.L EO-Covered MTN 2010(15) 3,250% Banco Santander S.A. EO-Cédulas Hipotec. 2012(15) 3,250% Everything Everywhere Fin. PLC EO-Medium-Term Notes 2012(18) 3,375% Kutxabank S.A. EO-Cédulas Hipotec. 2009(14) 3,400% Spanien EO-Bonos 2011(14) 3,625% Banco de Sabadell S.A. EO-Cédulas Hipotec. 2012(15) 3,625% Commerzbank AG MTN-Anl. S.796 v.12(17) 3,750% Cais. Ctr. du Crd. Imm. France EO-Medium-Term Notes 2010(15) 3,800% Spanien EO-Bonos 2006(17) 4,000% Allied Irish Banks PLC EO-Medium-Term Notes 2010(15) 4,000% Banco Santander S.A. EO-Cédulas Territor. 2003(13) 4,000% Bank of Irel.Mortgage Bank PLC EO-Medium-Term Notes 2006(13) 4,000% Intesa Sanpaolo Bk Ireland PLC EO-Med.-Term Nts 2012(13) 4,000% Permanent TSB PLC EO-Medium-Term Notes 2010(15) 4,125% Bankinter S.A. EO-Cédulas Hipotec. 2012(17) 4,125% Bca Monte dei Paschi di Siena EO-Medium-Term Notes 2011(13) 4,125% Vivendi S.A. EO-Medium-Term Notes 2012(17) 4,200% Portugal, Republik EO-Obl. 2006(16) 4,250% Italien, Republik EO-B.T.P. 2003(13) 4,250% Italien, Republik EO-B.T.P. 2007(12) 4,250% Spanien EO-Bonos 2011(16) 4,375% Santander Intl Debt S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2012(14) 4,471% Bque Fédérative du Cr. Mutuel EO-FLR MTN 2005(15/Und.) FTF 4,500% Atlantia S.p.A. EO-Medium-Term Notes 2012(19) 4,500% Elia System Operator S.A./N.V. EO-Bonds 2009(13) 4,625% Bank of Ireland (The Gov.Co.) EO-Med.-Term Notes 2009(13) 4,625% Nordea Bank AB EO-FLR Med.-T. Nts 2012(17/22) FTF 4,625% Telecom Italia S.p.A. EO-Medium-Term Notes 2012(15) 4,750% Italien, Republik EO-B.T.P. 2012(17) 4,875% Banque PSA Finance S.A. EO-Medium-Term Notes 2012(15) 4,875% Intesa Sanpaolo S.p.A. EO-Medium-Term Notes 2012(15) 4,967% Telefonica Emisiones S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2011(16) 5,000% Hannover Finance (Lux.) S.A. EO-FLR Notes 2005(15/Und.) FTF 5,000% Snam S.p.A. EO-Medium-Term Notes 2012(19) 5,250% Gas Natural CM S.A. EO-Medium-Term Notes 2009(14) 5,500% Irland EO-Treasury Bonds 2012(17) 5,625% Clariant Finance (Lux.) S.A. EO-Notes 2012(17)

EUR EUR EUR

500.000,00 100.000,00 150.000,00

491.550,00 100.080,00 133.350,00

2,63 0,54 0,71

EUR EUR EUR EUR

200.000,00 500.000,00 100.000,00 300.000,00

200.520,00 501.000,00 101.510,00 300.510,00

1,07 2,68 0,54 1,61

EUR EUR EUR

500.000,00 500.000,00 200.000,00

498.900,00 493.300,00 201.600,00

2,67 2,64 1,08

EUR EUR EUR EUR EUR

150.000,00 300.000,00 500.000,00 500.000,00 200.000,00

152.092,50 294.090,00 499.600,00 488.150,00 214.980,00

0,81 1,58 2,68 2,61 1,15

EUR EUR EUR EUR

800.000,00 500.000,00 200.000,00 300.000,00

786.000,00 478.050,00 196.360,00 302.490,00

4,21 2,56 1,05 1,62

EUR EUR EUR EUR

300.000,00 300.000,00 200.000,00 400.000,00

300.249,00 303.981,00 196.900,00 376.640,00

1,61 1,63 1,05 2,02

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

500.000,00 100.000,00 500.000,00 400.000,00 150.000,00 500.000,00 800.000,00 500.000,00 100.000,00 350.000,00 500.000,00 200.000,00 200.000,00 500.000,00 275.000,00 500.000,00 300.000,00 700.000,00 250.000,00 100.000,00 500.000,00 250.000,00

499.370,00 107.215,00 470.000,00 407.940,00 150.169,50 489.825,00 810.160,00 415.900,00 103.820,00 357.070,00 496.000,00 209.450,00 209.420,00 515.700,00 264.412,50 516.300,00 307.935,00 671.650,00 261.300,00 104.269,00 539.600,00 273.550,00

2,68 0,57 2,52 2,19 0,80 2,62 4,34 2,23 0,56 1,91 2,66 1,12 1,12 2,76 1,42 2,77 1,65 3,60 1,40 0,56 2,89 1,47


VERMÖGENSAUFSTELLUNG ZUM 30. SEPTEMBER 2012 (Fortsetzung) INVESTMENT PORTFOLIO AS AT SEPTEMBER 30TH, 2012 (continued) BEFEKTETÉSI PORTFÓLIÓ 2012. SZEPTEMBER 30-ÁN (Folytatás) Wertpapierbezeichnung Securities Értékpapír megnevezése


5,750% EDP Finance B.V. EO-Medium-Term Notes 2012(17) EUR 5,767% Münchener Rückvers.-Ges. AG FLR-Nachr.-Anl. v.07(17/unb.) FTF EUR 6,875% BRISA-Concessao Rodoviaria, SA EO-Medium-Term Notes 2012(18) EUR



140.000,00 400.000,00

138.180,00 384.000,00

0,74 2,06

500.000,00

483.350,00

2,59

222.444,00 897.867,60 242.141,55

1,19 4,81 1,30

18.160.941,65

97,28

3.600,00 -- 2.800,00

0,02 -- 0,02

Summe Zinsterminkontrakte • Total interest rate forward contracts • Összeg Kamat határido˝s ügyletek

800,00

0,00

Summe Zins-Derivate • Total interest derivatives • Összeg Kamatderivatívok

800,00

0,00

Summe Derivate • Total derivatives • Összeg Derivatívok

800,00

0,00

179,92 238.673,72 7,08 8.814,65

0,00 1,28 0,00 0,05

247.675,37

1,33

311.993,21 2,17 96,37 0,03

1,67 0,00 0,00 0,00

Summe Sonstige Vermögensgegenstände • Total other assets • Összeg Egyéb eszköztárgyak

312.091,78

1,67

Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek

-- 53.507,47

-- 0,29

18.668.001,33

100,00

Wertpapier-Investmentanteile • securities investment interests • Értékpapír befektetési részesedések BayernInv.Convertible Bond Fds Inhaber-Anteile AL o.N. BI Short Term ABS-Fonds Inhaber-Anteile BI Subordinated Bond-Fonds Inhaber-Anteile

EUR EUR EUR

1.800,00 105,00 35,00

Summe Wertpapiervermögen • Total securities holdings • Összeg Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Zins-Derivate • interest derivatives • Kamatderivatívok Zinsterminkontrakte • interest rate forward contracts • Kamat határido˝s ügyletek Rentenindex-Terminkontrakte • bond index forward contracts • Nyugdíjindex-határido˝s ügyletek Bobl Future 06.12.12 Euro Bund Future 06.12.12

EUR EUR

-- 30,00 -- 10,00

Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB

Lux Lux Lux Lux

AUD EUR NOK USD

222,21 238.673,72 52,23 11.342,51

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Wertpapierzinsen Zinsforderung Bankkonto Banque LB Lux Zinsforderung Bankkonto Banque LB Lux Zinsforderung Bankkonto Banque LB Lux

Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

EUR AUD EUR NOK

311.993,21 2,68 96,37 0,21

5

6


GEOGRAPHISCHE STRUKTUR DES WERTPAPIERVERMÖGENS IN PROZENT VOM TEILFONDSVERMÖGEN STRUCTURE OF THE INVESTMENT PORTFOLIO BY GEOGRAPHICAL SECTOR IN PERCENT OF SUB-FUND ASSETS AZ ÉRTÉKPAPÍRVAGYON FÖLDRAJZI MEGOSZLÁSA A RÉSZALAP VAGYONÁNAK %-ÁBAN

Länder Countries Országok Spanien • Spain • Spanyolország Italien • Italy • Olaszország Irland • Ireland • Írország Deutschland • Germany • Németország Frankreich • France • Franciaország Luxemburg • Luxembourg • Luxemburg Portugal • Portugal • Portugália Belgien • Belgium • Belgium Schweden • Sweden • Svédország Großbritannien • Great Britain • Nagy-Britannia Sonstige Länder • Other countries • Egyéb országok Summe • Total • Összeg

Kurswert in Mio. EUR Market value (millions) EUR Piaci érték EUR

% v. Teilfondsvermögen % of sub-fund Assets Részalap vagyonának %-ban

5,14 4,16 2,23 1,97 1,68 1,17 0,95 0,36 0,21 0,15 0,14

27,57 22,27 11,96 10,57 8,97 6,25 5,11 1,91 1,12 0,81 0,74

18,16

97,28

WIRTSCHAFTLICHE STRUKTUR DES WERTPAPIERVERMÖGENS IN PROZENT VOM TEILFONDSVERMÖGEN STRUCTURE OF THE INVESTMENT PORTFOLIO BY ECONOMIC SECTOR IN PERCENT OF SUB-FUND ASSETS AZ ÉRTÉKPAPÍRVAGYON GAZDASÁGI SZEKTORÁLIS A RÉSZALAP VAGYONÁNAK %-ÁBAN

Branchen Sectors Ágazatok Unternehmensanleihen • corporate bonds • Vállalatok Staaten • sovereign states • Államok Besicherte Anleihen • corporate bonds • Fedezeti kölcsönök Investmentanteile Renten • bond fund • Befektetési részesedések – Nyugdíjak Forderungsbesicherte Wertpapiere • asset-backed securities • Eszközalapú értékpapírok Bundesländer, Kommunen, Kantone • local authorities, federal states, cantons • Nemzetközösségek, szövetségi államok, kantonok Summe • Total • Összeg



8,91 4,05 2,96 1,36

47,71 21,70 15,83 7,30

0,49

2,63

0,39

2,11

18,16

97,28


7

STATISTISCHE INFORMATIONEN STATISTICAL INFORMATION STATISZTIKAI ADATOK 01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

109.370,000

122.771,000

132.732,000

72.048,385

980,000

2.714,000

9.062,549

14.381,000

12.675,000

172.355,836

109.370,000

122.771,000

30.09.2012 EUR

31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

18.668.001,33

11.468.908,32

12.538.503,40

Nettovermögenswert pro Anteil Klasse TL • Net asset value per unit class TL • A TL osztály nettó eszközértéke befektetési jegyenként

108,31

104,86

102,13

Ausgabepreis pro Anteil Klasse TL • Issue price per unit class TL • A TL osztály kibocsátási ára befektetési jegyenként

111,56

108,01

105,19

1,59

2,69

3,11

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse TL • Units outstanding at the beginning of the financial year class TL • A TL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse TL • Units issued class TL • A TL osztály kibocsátott befektetési jegyei Zurückgenommene Anteile Klasse TL • Units redeemed class TL • A TL osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse TL • Units outstanding at the end of the financial year class TL • A TL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

Teilfondsvermögen • Sub-fund assets • Részalap vagyona

Zwischengewinn pro Anteil Klasse TL • Interim profit per unit class TL • A TL osztály évközi nyeresége befektetési jegyenként

ZUSAMMENSETZUNG DES TEILFONDSVERMÖGENS STATEMENT OF SUB-FUND ASSETS A RÉSZALAP VAGYONÁNAK O SSZETÉTELE 30.09.2012 EUR Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések

18.160.941,65 800,00 247.675,37

Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak

312.091,78


-- 53.507,47


18.668.001,33

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 172.356 umlaufenden Anteilen mit einem Inventarwert von EUR 108,31 (gerundet) pro Anteil. Sub-Fund assets are represented by a net asset value of EUR 108.31 (rounded) per unit on 172,356 units outstanding. A részalap vagyona befektetési jegyenként 108,31 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 172.356 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝ l tevo˝dik össze.

8

BAYERNINVEST RENDITE DYNAMIC FONDS





Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 1,500% BPCE SFH EO-Med-Term Cov.Bonds 2012(18)

EUR

1.000.000,00

1.001.100,00

3,11

2,000% Aktia Real Est. Mtge Bank PLC EO-Medium-Term Bonds 2010(13)

EUR

1.200.000,00

1.219.680,00

3,79

2,125% Terra BoligKreditt A.S. EO-Cov.Med.-Term Nts 2010(15)

EUR

1.200.000,00

1.245.000,00

3,87

2,250% Westdeutsche ImmobilienBank AG MTN-Hyp.Pfdbr. v.2010 (2014)

EUR

1.100.000,00

1.125.630,00

3,50

2,500% Royal Bank of Scotland PLC EO-Mortg. Covered MTN 2011(14)

EUR

1.300.000,00

1.348.750,00

4,20

2,500% Sparebanken Vest Boligkred. AS EO-Med.-Term Hyp.Pf. 2010(15)

EUR

500.000,00

523.800,00

1,63

2,625% Cie de Financement Foncier EO-Med.-T.Obl.Foncières 10(15)

EUR

600.000,00

625.380,00

1,95

2,625% Credit Suisse (Guernsey Br.) EO-Med.-T.Hyp.Pf.-Br.2010(15)

EUR

800.000,00

851.280,00

2,65

2,750% Aareal Bank AG MTN-HPF.S.56 v.2010(2015)

EUR

800.000,00

839.840,00

2,61

2,750% Hypothekenbank Frankfurt AG MTN-OPF Em.2391 v.09(14)

EUR

600.000,00

625.800,00

1,95

2,875% Coventry Building Society EO-Asset Covered MTN 2011(14)

EUR

1.000.000,00

1.040.600,00

3,24

2,875% Länsförsäkringar Hypotek AB EO-Cov.Med.-T.Nts 2010(15)

EUR

1.000.000,00

1.054.100,00

3,28

3,000% BNP Paribas Home Loan SFH EO-Medium-Term Bonds 2009(13) EUR

600.000,00

612.780,00

1,91

3,000% Hypothekenbank Frankfurt AG MTN-HPF.Em.2320 v.09(2015)

EUR

700.000,00

737.590,00

2,29

3,000% Lb.Hessen-Thüringen GZ Inh.Schv.Em.563 v.04(15)

EUR

600.000,00

629.100,00

1,96

3,000% UBS AG (London Branch) EO-Med.-T.Hyp.Pf.-Br.2009(14)

EUR

800.000,00

840.480,00

2,61

3,125% CM – CIC Home Loan SFH EO-Medium-Term Bonds 2010(15)

EUR

1.100.000,00

1.161.490,00

3,61

3,125% Deutsche Pfandbriefbank AG MTN-HPF Reihe 15092 v.09(14)

EUR

300.000,00

314.940,00

0,98

3,250% CIF Euromortgage EO-Med.-T Obl.Foncières 05(15)

EUR

600.000,00

628.530,00

1,95

3,250% Deutsche Kreditbank AG Hyp.Pfdbr.R. v.2009(2014)

EUR

600.000,00

629.190,00

1,96

3,375% Abbey Natl Treasury Serv. PLC EO-Mortg. Covered MTN 2005(15)

EUR

1.400.000,00

1.489.740,00

4,63

3,375% Cie de Financement Foncier EO-Med.-T.Obl.Fonc.06(16)

EUR

500.000,00

537.400,00

1,67

3,500% Crédit Agricole Home Loan SFH EO-Mortg. Covered MTN 2009(14)

EUR

1.300.000,00

1.368.250,00

4,26

3,500% UniCredit Bank AG Hyp.-Pfandbrief S.1162v.05(15)

EUR

1.100.000,00

1.173.920,00

3,65

3,625% AXA Bank Europe SCF EO-Med.-Term Obl.Fonc.2011(16)

EUR

500.000,00

545.400,00

1,70

3,625% CIF Euromortgage EO-Med.-T Obl.Foncières 06(13)

EUR

600.000,00

607.980,00

1,89

3,625% HSH Finanzfonds AöR Inh.-Schv.v.2009(2014)

EUR

1.100.000,00

1.156.210,00

3,60

3,750% Deutsche Pfandbriefbank AG Öff.Pfdbr.Ser.1072 v.05(15)

EUR

1.000.000,00

1.076.150,00

3,35

3,750% GE SCF EO-Med.-T.Obl.Foncières 09(14)

EUR

1.300.000,00

1.369.940,00

4,26

3,875% Bank of Scotland PLC EO-Medium-Term Bonds 2006(14)

EUR

1.150.000,00

1.198.967,00

3,73

4,125% Dexia Municipal Agency S.A. EO-Med.-T.Obl.Foncières 08(13)

EUR

1.200.000,00

1.223.160,00

3,80

4,250% BAWAG P.S.K. EO-Med.-Term Schuldv. 2004(14)

EUR

1.100.000,00

1.154.010,00

3,59

4,250% Krankenanst.Immobil.mbH (KIG) EO-Anleihe 2009(14)

EUR

800.000,00

847.760,00

2,64

30.803.947,00

95,81

Summe Wertpapiervermögen • Total securities holdings • Összeg Értékpapíreszközök






Derivate • derivatives • Derivatívok Zins-Derivate • interest derivatives • Kamatderivatívok Zinsterminkontrakte • interest rate forward contracts • Kamat határido˝s ügyletek Rentenindex-Terminkontrakte • bond index forward contracts • Nyugdíjindex-határido˝s ügyletek Bobl Future 06.12.12 Euro Bund Future 06.12.12 Euro Schatz Future 06.12.12

EUR EUR EUR

-- 54,00 144,00 -- 155,00

20.660,00 309.600,00 27.125,00

0,06 0,96 0,08


357.385,00

1,11


357.385,00

1,11


357.385,00

1,11

593.131,38

1,84

593.131,38

1,84

427.307,01 0,13

1,33 0,00


427.307,14

1,33


-- 31.697,05

-- 0,09

32.150.073,47

100,00

Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések Bankkonto Banque LB Lux

EUR

593.131,38

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Wertpapierzinsen Zinsforderung Bankkonto Banque LB Lux


EUR EUR

427.307,01 0,13

9

10



Länder Countries Országok



9,68 8,31 5,08 2,00 1,77 1,69 1,22 1,05

30,12 25,84 15,79 6,23 5,50 5,26 3,79 3,28

30,80

95,81

Frankreich • France • Franciaország Deutschland • Germany • Németország Großbritannien • Great Britain • Nagy-Britannia Österreich • Austria • Ausztria Norwegen • Norway • Norvégia Schweiz • Switzerland • Svájc Finnland • Finland • Finnország Schweden • Sweden • Svédország Summe • Total • Összeg


Branchen Sectors Ágazatok



Besicherte Anleihen • corporate bonds • Fedezeti kölcsönök Bundesländer, Kommunen, Kantone • local authorities, federal states, cantons • Nemzetközösségek, szövetségi államok, kantonok Unternehmensanleihen • corporate bonds • Vállalatok

28,17

87,62

2,00 0,63

6,23 1,96

Summe • Total • Összeg

30,80

95,81

STATISTISCHE INFORMATIONEN STATISTICAL INFORMATION STATISZTIKAI ADATOK

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the beginning of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse AL • Units issued class AL • Az AL osztály kibocsátott befektetési jegyei

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

581

622

691

2

2

0

Zurückgenommene Anteile Klasse AL • Units redeemed class AL • Az AL osztály visszavásárolt befektetési jegyei

170

43

69

Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the end of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

413

581

622


11

STATISTISCHE INFORMATIONEN (Fortsetzung) STATISTICAL INFORMATION (continued) STATISZTIKAI ADATOK (Folytatás) 01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse InstAL • Units outstanding at the beginning of the financial year class InstAL • Az InstAL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei

1.575

3.090

2.475

Ausgegebene Anteile Klasse InstAL • Units issued class InstAL • Az InstAL osztály kibocsátott befektetési jegyei

1.769

0

615

0

1.515

0

3.344

1.575

3.090

30.09.2012 EUR

31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

32.150.073,47

14.753.225,76

30.013.456,34

Nettovermögenswert pro Anteil Klasse AL • Net asset value per unit class AL • Az AL osztály nettó eszközértéke befektetési jegyenként

96,95

93,99

97,62

Ausgabepreis pro Anteil Klasse AL • Issue price per unit class AL • Az AL osztály kibocsátási ára befektetési jegyenként

99,86

96,81

100,55

0,99

2,05

1,91

Nettovermögenswert pro Anteil Klasse InstAL • Net asset value per unit class InstAL • Az InstAL osztály nettó eszközértéke befektetési jegyenként

9.602,28

9.332,45

9.693,44

Ausgabepreis pro Anteil Klasse InstAL • Issue price per unit class InstAL • Az InstAL osztály kibocsátási ára befektetési jegyenként

9.794,33

9.519,10

9.887,31

120,23

240,67

227,27

Zurückgenommene Anteile Klasse InstAL • Units redeemed class InstAL • Az InstAL osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse InstAL • Units outstanding at the end of the financial year class InstAL • Az InstAL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei


Zwischengewinn pro Anteil Klasse AL • Interim profit per unit class AL • Az AL osztály évközi nyeresége befektetési jegyenként

Zwischengewinn pro Anteil Klasse InstAL • Interim profit per unit class InstAL • Az InstAL osztály évközi nyeresége befektetési jegyenként

ZUSAMMENSETZUNG DES TEILFONDSVERMÖGENS STATEMENT OF SUB-FUND ASSETS A RÉSZALAP VAGYONÁNAK O SSZETÉTELE 30.09.2012 EUR Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök

30.803.947,00

Derivate • derivatives • Derivatívok

357.385,00

Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések

593.131,38


427.307,14


-- 31.697,05


32.150.073,47

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 3.757 umlaufenden Anteilen. Davon entfallen 413 Anteile auf die Klasse AL mit einem Inventarwert von EUR 96,95 (gerundet) pro Anteil und 3.344 Anteile auf die Klasse InstAL mit einem Inventarwert von EUR 9.602,28 (gerundet) pro Anteil. Sub-fund assets are represented by a total of 3,757 units outstanding. 413 units are allotted as class AL having a net asset value of EUR 96.95 (rounded) per unit and 3,344 units are allotted as class InstAL having a net asset value of EUR 9,602.28 (rounded) per unit. A részalap vagyona összesen 3.757 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝l áll. Ebbo˝ l 413 jut az AL osztályra, jegyenként 96,95 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 3.344 pedig az InstAL osztályra, jegyenként 9.602,28 EUR (kerektíve) eszközértéku˝.

12

BAYERNINVEST TOTAL RETURN CORPORATE BOND FONDS





Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 0,593% Morgan Stanley EO-FLR Med.-Term Nts 2006(13) FRN

EUR

300.000,00

296.997,00

0,68

0,791% UniCredit S.p.A. EO-FLR Med.-Term Nts 2005(13) FRN

EUR

300.000,00

299.430,00

0,69

1,489% Royal Bank of Scotland PLC EO-FLR Med.-T. Nts 2011(13) FRN

EUR

300.000,00

301.770,00

0,69

1,500% Nestlé Finance Intl Ltd. EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

200.000,00

201.360,00

0,46

1,750% Daimler AG Medium Term Notes v.12(15)

EUR

200.000,00

203.480,00

0,47

1,750% Linde Finance B.V. EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

250.000,00

250.875,00

0,58

1,875% Cargill Inc. EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

100.000,00

99.300,00

0,23

1,875% Deutsche Post Finance B.V. EO-Medium-Term Notes 2012(17)

EUR

200.000,00

203.690,00

0,47

2,000% Coca-Cola Enterprises Inc.(NEW EO-Notes 2012(12/19)

EUR

250.000,00

248.350,00

0,57

2,000% GE Capital European Funding EO-Medium-Term Notes 2012(15)

EUR

200.000,00

204.120,00

0,47

2,000% Italien, Republik EO-B.T.P. 2010(12)

EUR

300.000,00

300.363,00

0,69

2,095% Abbey Natl Treasury Serv. PLC EO-FLR Med.-Term Nts 2012(13) FRN

EUR

250.000,00

252.125,00

0,58

2,125% Amgen Inc. EO-Notes 2012(19)

EUR

300.000,00

300.000,00

0,69

2,125% BHP Billiton Finance Ltd. EO-Medium-Term Notes 2012(18)

EUR

300.000,00

303.855,00

0,70

2,125% Heineken N.V. EO-Medium-Term Notes 2012(20)

EUR

200.000,00

195.720,00

0,45

2,125% Philip Morris Internat. Inc. EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

300.000,00

305.325,00

0,70

2,177% BP Capital Markets PLC EO-Medium-Term Notes 2012(16)

EUR

200.000,00

206.600,00

0,48

2,375% Volkswagen Leasing GmbH Med.Term Nts.v.12(22)

EUR

200.000,00

196.860,00

0,45

2,500% Banco Bilbao Vizcaya Argent. EO-Cédulas Territor. 2010(13)

EUR

100.000,00

99.727,00

0,23


EUR

150.000,00

153.720,00

0,35

2,500% Hutch.Whampoa Eur.Fin.(12)Ltd. EO-Notes 2012(17)

EUR

250.000,00

258.955,00

0,60

2,625% Akzo Nobel Sweden Finance AB EO-Medium-Term Notes 2012(22)

EUR

200.000,00

197.700,00

0,45

2,625% Atlas Copco AB EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

250.000,00

261.775,00

0,60

2,625% Bertelsmann SE & Co. KGaA MTN-Anleihe v.2012(2022)

EUR

200.000,00

193.140,00

0,44

2,625% Carlsberg Breweries A/S EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

300.000,00

305.775,00

0,70


EUR

300.000,00

310.650,00

0,71

2,625% Holcim U.S.Fin.SARL & Cie SCS EO-Medium-Term Notes 2012(20)

EUR

150.000,00

148.230,00

0,34

2,625% Intesa Sanpaolo S.p.A. EO-Medium-Term Notes 2009(12)

EUR

300.000,00

300.360,00

0,69

2,750% ABN AMRO Bank N.V. EO-Med.-Term Notes 2010(13)

EUR

250.000,00

255.190,00

0,59

2,750% Anglo American Capital PLC EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

350.000,00

352.415,00

0,81

2,750% Electricité de France (E.D.F.) EO-Medium-Term Notes 2012(23)

EUR

300.000,00

297.450,00

0,68

2,750% JPMorgan Chase & Co. EO-Medium-Term Notes 2012(22)

EUR

250.000,00

249.175,00

0,57

2,750% Raiffeisen Bank Intl AG EO-Medium-Term Notes 2012(17)

EUR

400.000,00

409.680,00

0,94

2,750% Securitas AB EO-Medium-Term Notes 2012(17)

EUR

200.000,00

205.766,00

0,47

2,750% Wesfarmers Ltd. EO-Medium-Term Notes 2012(22)

EUR

250.000,00

250.550,00

0,58

2,875% Carrefour Banque EO-Bonds 2012(15)

EUR

300.000,00

304.530,00

0,70

2,875% G4S International Finance PLC EO-Medium-Term Notes 2012(17)

EUR

100.000,00

103.190,00

0,24

2,875% Raiffeisen Bank Intl AG EO-Medium-Term Notes 2012(15)

EUR

300.000,00

310.740,00

0,71

3,000% BG Energy Capital PLC EO-Medium-Term Notes 2011(18)

EUR

200.000,00

213.820,00

0,49

3,000% Groupe Auchan S.A. EO-Medium-Term Notes 2011(16)

EUR

200.000,00

214.700,00

0,49

3,000% K+S Aktiengesellschaft Anleihe v.2012(2022)

EUR

200.000,00

207.704,00

0,48

3,125% Compass Group PLC EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

200.000,00

214.480,00

0,49

3,125% GdF Suez S.A. EO-Medium-Term Notes 2011(20)

EUR

200.000,00

212.880,00

0,49


13





3,125% Linde Finance B.V. EO-Medium-Term Notes 2011(18)

EUR

250.000,00

272.537,50

0,63

3,125% PPR S.A. EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

150.000,00

158.257,50

0,36

3,125% Sanofi S.A. EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

300.000,00

315.270,00

0,73

3,250% Banco Santander S.A. EO-Cédulas Hipotec. 2012(15)

EUR

300.000,00

302.400,00

0,70

3,250% Banque PSA Finance S.A. EO-Medium-Term Notes 2010(12)

EUR

200.000,00

200.388,00

0,46

3,250% BMW Finance N.V. EO-Medium-Term Notes 2012(19)

EUR

250.000,00

268.125,00

0,62

3,250% Intesa Sanpaolo S.p.A. EO-Medium-Term Notes 2011(13)

EUR

200.000,00

200.900,00

0,46

3,250% RCI Banque EO-Medium-Term Notes 2011(14)

EUR

200.000,00

203.914,00

0,47

3,250% Volkswagen Leasing GmbH Med.Term Nts.v.11(18)

EUR

200.000,00

214.660,00

0,49

3,375% Carlsberg Breweries A/S EO-Medium-Term Notes 2010(17)

EUR

200.000,00

214.540,00

0,49

3,375% METRO AG Med.-Term Nts.v.2012(2019)

EUR

150.000,00

157.050,00

0,36


EUR

300.000,00

301.950,00

0,69

3,375% Swedbank AB EO-Medium-Term Notes 2012(17)

EUR

300.000,00

323.910,00

0,75

3,375% Tesco PLC EO-Medium-Term Notes 2011(18)

EUR

250.000,00

272.375,00

0,63

3,500% Banco Bilbao Vizcaya Argent. EO-Cédulas Hip. 2010(13)

EUR

500.000,00

504.100,00

1,16


EUR

250.000,00

245.225,00

0,56

3,500% Vivendi S.A. EO-Medium-Term Notes 2011(15)

EUR

300.000,00

315.150,00

0,72

3,500% Volkswagen Intl Finance N.V. EO-Medium-Term Notes 2009(15) EUR

250.000,00

263.700,00

0,61


EUR

300.000,00

298.638,00

0,69

3,625% B.A.T. Intl Finance PLC EO-Medium-Term Notes 2011(21)

EUR

250.000,00

273.700,00

0,63

3,625% Bertelsmann SE & Co. KGaA MTN-Anleihe v.2005(2015)

EUR

300.000,00

321.930,00

0,74

3,625% Deutsche Bahn Finance B.V. EO-Med.-Term Notes 2009(17)

EUR

250.000,00

278.225,00

0,64

3,625% Edenred S.A. EO-Bonds 2010(17)

EUR

250.000,00

268.125,00

0,62

3,625% KBC Ifima N.V. EO-Medium-Term Notes 2012(14)

EUR

200.000,00

205.220,00

0,47

3,625% Pfizer Inc. EO-Bonds 2009(09/13)

EUR

200.000,00

204.526,00

0,47

3,625% TeliaSonera AB EO-Medium-Term Notes 2012(24)

EUR

100.000,00

108.450,00

0,25 0,70

3,750% Goldman Sachs Group Inc., The EO-Notes 2006(13)

EUR

300.000,00

302.679,00

3,750% Kon. KPN N.V. EO-Medium-Term Notes 2010(20)

EUR

150.000,00

158.580,00

0,36

3,750% Santander Intl Debt S.A.U. EO-Medium-Term Nts 2011(13)

EUR

200.000,00

201.200,00

0,46

3,750% Telstra Corp. Ltd. EO-FLR Med.-Term Nts 2011(22) FRN

EUR

250.000,00

275.375,00

0,63

3,875% Alstom S.A. EO-Med.-T.Nts 2012(16)

EUR

100.000,00

106.712,00

0,25

3,875% American Honda Finance Corp. EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

200.000,00

212.340,00

0,49


EUR

200.000,00

200.720,00

0,46


EUR

200.000,00

220.950,00

0,51

3,875% Iberdrola Finanzas S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2011(14)

EUR

300.000,00

306.510,00

0,71

3,875% Swedish Match AB EO-Medium-Term Notes 2010(17)

EUR

300.000,00

331.200,00

0,76

4,000% Akzo Nobel N.V. EO-Medium-Term Notes 2011(18)

EUR

250.000,00

279.700,00

0,64

4,000% Alstom S.A. EO-Bonds 2009(14)

EUR

250.000,00

263.525,00

0,61


EUR

300.000,00

318.480,00

0,73

4,000% DONG Energy A/S EO-Medium-Term Notes 2009(16)

EUR

250.000,00

277.787,50

0,64


EUR

250.000,00

253.800,00

0,58

4,125% Abbey Natl Treasury Serv. PLC EO-Medium-Term Notes 2011(14)

EUR

300.000,00

310.230,00

0,71


EUR

200.000,00

221.820,00

0,51

4,125% EnBW International Finance BV EO-Medium-Term Notes 2009(15)

EUR

250.000,00

271.475,00

0,62

4,125% Glencore Finance Europe S.A. EO-FLR Med.-Term Nts 2012(18) FTF

EUR

200.000,00

211.120,00

0,49

4,125% ING Groep N.V. EO-Medium-Term Notes 2011(15)

EUR

300.000,00

317.340,00

0,73

4,125% LANXESS Finance B.V. EO-Medium-Term Nts 2011(11/18)

EUR

150.000,00

166.005,00

0,38

14






4,125% National Grid PLC EO-Med.-Term Notes 2006(13)

EUR

250.000,00

254.025,00

0,58

4,125% Südzucker Intl Finance B.V. EO-Notes 2011(18)

EUR

250.000,00

282.350,00

0,65

4,125% Vattenfall AB EO-Medium-Term Notes 2009(13)

EUR

400.000,00

406.480,00

0,94


EUR

200.000,00

214.430,00

0,49


EUR

200.000,00

206.740,00

0,48


EUR

200.000,00

201.960,00

0,46


EUR

150.000,00

162.000,00

0,37

4,250% METRO Finance B.V. Med.-Term Nts.v.2010(2017)

EUR

300.000,00

328.500,00

0,76

4,250% Vallourec -Us.Tubes Lor.Val.R EO-Obl. 2011(17)

EUR

200.000,00

216.680,00

0,50


EUR

250.000,00

275.550,00

0,63

4,375% Brit. Amer.Tobacco Hldgs (NL) EO-Medium-Term Notes 2006(14) EUR

200.000,00

213.882,00

0,49

4,375% Deutsche Telekom Intl Fin.B.V. EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

250.000,00

264.675,00

0,61

4,375% EWE AG Anleihe v.2004(2014)

EUR

200.000,00

214.740,00

0,49

4,375% Imperial Tobacco Finance PLC EO-Medium-Term Notes 2006(13) EUR

200.000,00

207.960,00

0,48

4,375% LVMH Moët Henn. L. Vuitton SA EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

200.000,00

211.564,00

0,49


EUR

250.000,00

258.825,00

0,60

4,375% Robert Bosch GmbH Anleihe v.2006(2016)

EUR

300.000,00

337.380,00

0,78

4,500% Adecco Intl Fin. Serv. B.V. EO-Notes 2006(13)

EUR

200.000,00

203.980,00

0,47


EUR

400.000,00

400.680,00

0,92

4,500% Merck Financial Services GmbH Med.-Term Nts.v.2010 (2020)

EUR

250.000,00

292.650,00

0,67

4,500% Procter & Gamble Co., The EO-Bonds 2007(14)

EUR

300.000,00

319.308,00

0,73

4,500% Sodexo S.A. EO-Notes 2007(14)

EUR

200.000,00

210.680,00

0,48

4,500% Telenor ASA EO-Medium-Term Notes 2006(14)

EUR

250.000,00

263.850,00

0,61

4,625% Bayer Capital Corp. B.V. EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

300.000,00

323.607,00

0,74


EUR

250.000,00

267.750,00

0,62

4,625% Henkel AG & Co. KGaA MTN-Anleihe v.2009(2014)

EUR

200.000,00

211.644,00

0,49

4,625% Lloyds TSB Bank PLC EO-Medium-Term Notes 2012(17)

EUR

300.000,00

335.796,00

0,77

4,625% Rentokil Initial PLC EO-Med.-Term Notes 2007(14)

EUR

200.000,00

208.720,00

0,48

4,625% RWE Finance B.V. EO-Med.-Term Nts 2004(14)

EUR

200.000,00

213.580,00

0,49

4,625% Statkraft AS EO-Med.-Term Nts 2007(17)

EUR

200.000,00

229.240,00

0,53

4,750% Deutsche Telekom Intl Fin.B.V. EO-Medium-Term Notes 2006(16)

EUR

200.000,00

224.876,00

0,52

4,750% Generali Finance B.V. EO-Notes 1999(14)

EUR

200.000,00

209.000,00

0,48


EUR

300.000,00

303.513,00

0,70


EUR

300.000,00

335.040,00

0,77


EUR

200.000,00

212.420,00

0,49

4,750% Pfizer Inc. EO-Bonds 2009(09/16)

EUR

300.000,00

340.605,00

0,78

4,750% Red Electrica Espana Fin. B.V. EO-Medium Term Notes 2003(13)

EUR

300.000,00

308.130,00

0,71

4,750% Telstra Corp. Ltd. EO-Medium-Term Notes 2004(14)

EUR

300.000,00

321.390,00

0,74

4,750% Vodafone Group PLC EO-Medium-Term Notes 2006(16)

EUR

200.000,00

226.860,00

0,52

4,875% Deutsche Post Finance B.V. EO-Anl. 2003(14)

EUR

250.000,00

263.642,50

0,61

4,875% E.ON Intl Finance B.V. EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

300.000,00

316.485,00

0,73

4,875% Suez Environnement EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

400.000,00

424.084,00

0,98

4,875% UBS AG (London Branch) EO-Medium-Term Nts 2008(13)

EUR

250.000,00

253.310,00

0,58

4,875% UniCredit S.p.A. EO-Medium-Term Nts 2008(13)

EUR

200.000,00

202.060,00

0,46

4,875% Veolia Environnement S.A. EO-Medium-Term Notes 2003(13)

EUR

300.000,00

308.148,00

0,71

4,875% Volkswagen Intl Finance N.V. EO-Medium-Term Notes 2003(13) EUR

300.000,00

308.247,00

0,71


15





5,000% Ericsson EO-Medium-Term Notes 2009(13)

EUR

300.000,00

308.970,00

0,71


EUR

200.000,00

200.640,00

0,46

5,000% K+S Aktiengesellschaft Anleihe v.2009(2014)

EUR

250.000,00

269.277,50

0,62

5,000% RWE Finance B.V. EO-Medium-Term Notes 2009(15)

EUR

250.000,00

273.675,00

0,63

5,125% Brit. Amer.Tobacco Hldgs (NL) EO-Medium-Term Notes 2003(13)

EUR

400.000,00

413.200,00

0,95

5,125% Evonik Degussa GmbH Anleihe v.2003(2013)

EUR

300.000,00

314.427,00

0,72

5,125% Nomura Europe Finance N.V. EO-Medium-Term Nts 2009(14)

EUR

200.000,00

211.860,00

0,49

5,125% Wolters Kluwer N.V. EO-Notes 2003(14)

EUR

250.000,00

263.350,00

0,61

5,250% British Telecommunications PLC EO- Med.-T.Notes 2007(13)

EUR

250.000,00

253.525,00

0,58

5,250% Carrefour S.A. EO-Medium-Term Notes 2011(18)

EUR

300.000,00

343.740,00

0,79

5,250% Royal Bk of Scotld Grp PLC,The EO-Medium-Term Notes 2008(13)

EUR

200.000,00

205.292,00

0,47

5,250% Veolia Environnement S.A. EO-Med.-Term Nts 2009(14)

EUR

250.000,00

266.450,00

0,61

5,375% PostNL N.V. EO-Bonds 2007(17)

EUR

300.000,00

337.080,00

0,78

5,431% Telefonica Emisiones S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

250.000,00

259.525,00

0,60

5,500% Diageo Capital B.V. EO-Medium-Term Notes 2008(13)

EUR

300.000,00

310.980,00

0,72

5,500% E.ON Intl Finance B.V. EO-Medium-Term Notes 2007(17)

EUR

250.000,00

299.250,00

0,69

5,625% ING Groep N.V. EO- Med.-Term Nts 2008(13)

EUR

200.000,00

208.190,00

0,48

5,625% Siemens Finan.maatschappij NV EO-Medium-Term Notes 2008(18)

EUR

200.000,00

244.890,00

0,56

5,750% METRO AG Med.-Term Nts.v.2009(2014)

EUR

250.000,00

270.875,00

0,62

6,000% Compagnie de Saint-Gobain S.A. EO-Medium-Term Notes 2009(13)

EUR

250.000,00

258.150,00

0,59

6,125% Credit Suisse (London Branch) EO-Medium-Term Nts 2008(13)

EUR

250.000,00

261.572,50

0,60

6,250% OMV AG EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

250.000,00

270.695,00

0,62

7,250% France Télécom EO-Medium-Term Notes 2003(13)

EUR

250.000,00

255.345,00

0,59

7,375% Anheuser-Busch InBev N.V./S.A. EO-Medium-Term Nts 2009 (09/13)

EUR

200.000,00

204.500,00

0,47

7,750% Akzo Nobel Sweden Finance AB EO-Bonds 2008(14)

EUR

200.000,00

218.320,00

0,50

7,750% LANXESS Finance B.V. EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

250.000,00

275.250,00

0,63


EUR

200.000,00

216.000,00

0,50

9,000% Holcim Finance (Luxembg) S.A. EO-Medium-Term Notes 2009(14)

EUR

250.000,00

279.027,50

0,64

42.094.429,50

96,83

Summe Wertpapiervermögen • Total securities holdings • Összeg Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Zins-Derivate • interest derivatives • Kamatderivatívok Zinsterminkontrakte • interest rate forward contracts • Kamat határido˝s ügyletek Rentenindex-Terminkontrakte • bond index forward contracts • Nyugdíjindex-határido˝s ügyletek Bobl Future 06.12.12

EUR

-- 70,00

-- 16.400,00

-- 0,04

Euro Bund Future 06.12.12

EUR

-- 15,00

-- 15.600,00

-- 0,04

Euro Schatz Future 06.12.12

EUR

-- 50,00

6.500,00

0,01


-- 25.500,00

-- 0,06


-- 25.500,00

-- 0,06


-- 25.500,00

-- 0,06

16







EUR

679.301,79

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések

679.301,79

1,56

679.301,79

1,56

Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Wertpapierzinsen

EUR

769.658,01

769.658,01

1,77

Zinsforderung Bankkonto Banque LB Lux

EUR

148,04

149,07

0,00


769.807,08

1,77

Summe Sonstige Verbindlichkeiten • Total other liabilities • Összeg Egyéb kötelezettségek

-- 44.907,12

-- 0,10

43.473.131,25

100,00



Länder Countries Országok Niederlande • Netherlands • Hollandia Frankreich • France • Franciaország Großbritannien • Great Britain • Nagy-Britannia



11,49

26,46

7,13 4,68

16,40 10,75

Deutschland • Germany • Németország

4,21

9,68

Sonstige Länder • Other countries • Egyéb országok

3,31

7,62

USA • USA • USA Schweden • Sweden • Svédország

2,88 2,36

6,62 5,43

Spanien • Spain • Spanyolország

2,28

5,24

Italien • Italy • Olaszország

1,61

3,70

Australien • Australia • Ausztrália

1,15

2,65

Österreich • Austria • Ausztria

0,99

2,28

42,09

96,83



Branchen Sectors Ágazatok Unternehmensanleihen • corporate bonds • Vállalatok



39,98

91,97

Besicherte Anleihen • corporate bonds • Fedezeti kölcsönök

1,51

3,47

Staaten • sovereign states • Államok

0,60

1,39

42,09

96,83



17


Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the beginning of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

106.285,214

122.787,214

137.542,214

Ausgegebene Anteile Klasse AL • Units issued class AL • Az AL osztály kibocsátott befektetési jegyei

1.627,000

15,000

24,000

Zurückgenommene Anteile Klasse AL • Units redeemed class AL • Az AL osztály visszavásárolt befektetési jegyei

4.398,000

16.517,000

14.779,000

103.514,214

106.285,214

122.787,214

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the end of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse TL • Units outstanding at the beginning of the financial year class TL • A TL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei

2.064

4.013

4.323

Ausgegebene Anteile Klasse TL • Units issued class TL • A TL osztály kibocsátott befektetési jegyei

0

0

0

Zurückgenommene Anteile Klasse TL • Units redeemed class TL • A TL osztály visszavásárolt befektetési jegyei

0

1.949

310

2.064

2.064

4.013

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

32.237,3091

38.901,2547

42.535,1246

398,9306

184,4075

523,8353

4.987,3882

6.848,3531

4.157,7052

27.648,8515

32.237,3091

38.901,2547

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011


8.450

6.154

5.441


2.370

2.556

1.175

745

260

462

10.075

8.450

6.154

Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse TL • Units outstanding at the end of the financial year class TL • A TL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse TNL • Units outstanding at the beginning of the financial year class TNL • A TNL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse TNL • Units issued class TNL • A TNL osztály kibocsátott befektetési jegyei Zurückgenommene Anteile Klasse TNL • Units redeemed class TNL • A TNL osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse TNL • Units outstanding at the end of the financial year class TNL • A TNL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei


18


STATISTISCHE INFORMATIONEN (Fortsetzung) STATISTICAL INFORMATION (continued) STATISZTIKAI ADATOK (Folytatás) 30.09.2012 EUR

31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

43.473.131,25

38.412.082,13

31.247.440,81


39,55

40,20

40,81


40,74

41,41

42,03

0,53

1,69

1,85


56,71

56,01

55,02


58,41

57,69

56,67

0,76

1,37

1,53

Nettovermögenswert pro Anteil Klasse TNL • Net asset value per unit class TNL • A TNL osztály nettó eszközértéke befektetési jegyenként

59,75

59,07

58,19

Ausgabepreis pro Anteil Klasse TNL • Issue price per unit class TNL • A TNL osztály kibocsátási ára befektetési jegyenként

59,75

59,07

58,19

0,73

0,00

0,00


3.733,00

3.801,11

3.859,51


3.807,66

3.877,13

3.936,70

23,37

94,16

109,61




Zwischengewinn pro Anteil Klasse TNL • Interim profit per unit class TNL • A TNL osztály évközi nyeresége befektetési jegyenként


ZUSAMMENSETZUNG DES TEILFONDSVERMÖGENS STATEMENT OF SUB-FUND ASSETS A RÉSZALAP VAGYONÁNAK O SSZETÉTELE 30.09.2012 EUR Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok

42.094.429,50 -- 25.500,00


679.301,79


769.807,08


-- 44.907,12


43.473.131,25

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 143.302,0655 umlaufenden Anteilen. Davon entfallen 103.514,214 Anteile auf die Klasse AL mit einem Inventarwert von EUR 39,55 (gerundet) pro Anteil, 2.064 Anteile auf die Klasse TL mit einem Inventarwert von EUR 56,71 (gerundet) pro Anteil, 27.648,8515 Anteile auf die Klasse TNL mit einem Inventarwert von EUR 59,75 (gerundet) pro Anteil und 10.075 Anteile auf die Klasse InstAL mit einem Inventarwert von EUR 3.733,00 (gerundet) pro Anteil. Sub-fund assets are represented by a total of 143,302.0655 units outstanding. 103,514.214 units are allotted as class AL having a net asset value of EUR 39.55 (rounded) per unit, 2,064 units are allotted as class TL having a net asset value of EUR 56.71 (rounded) per unit and 27,648.8515 units are allotted as class TNL having a net asset value of EUR 59.75 (rounded) per unit and 10,075 units are allotted as class InstAL having a net asset value of EUR 3,733.00 (rounded) per unit. A részalap vagyona összesen 143.302,0655 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝l áll. Ebbo˝l 103.514,214 jut az AL osztályra, jegyenként 39,55 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 2.064 jut a TL osztályra, jegyenként 56,71 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 27.648,8515 jut a TNL osztályra, jegyenként 59,75 EUR (kerektíve) eszközértéku˝ , 10.075 pedig az InstAL osztályra, jegyenként 3.733,00 EUR (kerektíve) eszközértéku˝.

BAYERNINVEST CONVERTIBLE BOND FONDS

19





Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 5,250% Commonwealth Property Off. Fd AD-Conv. Bonds 2009(16)

AUD

1.000.000,00

857.007,52

2,66

5,750% CFS Retail Property Trust Grp AD-Conv. Notes 2011(16)

AUD

500.000,00

418.706,43

1,30

1.275.713,95

3,96

749.889,54

2,33

749.889,54

2,33

61.864,39

0,19

61.864,39

0,19

1,000% Graubündner Kantonalbank SF-Wdl.-Anl. 2009(13)

2,750% China Power Intl Development YC/DL-Conv. Notes 2012(17)

CHF

CNY

900.000,00

500.000,00

0,000% Cie Génle Éts Michelin SCpA EO-Zero Convert.Bonds 2007(17)

EUR

7.500,00

944.175,00

2,93

0,250% adidas AG Wandelschuldv.v.12(19)

EUR

400.000,00

440.520,00

1,37

0,250% Technip S.A. EO-Conv. Obl. 2011(17)

EUR

10.000,00

1.094.900,00

3,40

0,750% Unibail-Rodamco SE EO-Conv. Obl. 2012(18)

EUR

2.000,00

428.660,00

1,33

1,500% Kreditanst.f.Wiederaufbau Umtausch-Anl.v.09(14) DPW

EUR

500.000,00

597.000,00

1,85

1,875% Industrivärden AB EO-Conv. Notes 2011(17)

EUR

1.000.000,00

1.021.000,00

3,17

2,000% Salzgitter Finance B.V. EO-Exchangeable Bonds 2010(17)

EUR

1.100.000,00

1.234.750,00

3,83

2,500% Industrivärden AB EO-Conv. Bonds 2010(15)

EUR

400.000,00

470.400,00

1,46

2,875% Wereldhave N.V. EO-Conv.-Bonds 2010(15)

EUR

600.000,00

580.200,00

1,80

3,125% Cofinimmo S.A./N.V. EO-Convertible Bonds 2011(16)

EUR

799.000,99

811.992,49

2,52

3,750% AXA S.A. EO-Conv. Obl. 2000(17)

EUR

4.000,00

1.041.580,00

3,23

4,000% Aabar Investments PJSC EO-Exch. Bonds 2011(16)

EUR

300.000,00

295.140,00

0,92

4,375% Wereldhave N.V. EO-Conv.-Bonds 2009(14)

EUR

500.000,00

508.500,00

1,58

4,500% Steinhoff Finance Holding GmbH EO-Conv. Notes 2011(18)

EUR

400.000,00

377.000,00

1,17

9.845.817,49

30,56

740.005,02

2,30

740.005,02

2,30

1.169.976,60

3,63

844.720,40

2,62

2.014.697,00

6,25

1,500% British Land (Jersey) Ltd. LS-Conv. Bonds 2012(17)

GBP

600.000,00

0,000% China Petroleum & Chemi. Corp. HD-Zero Conv. Notes 2007(14)

HKD

10.000.000,00

2,000% CN Overseas Grand Ocean.F.Ltd. HD-Convertible Notes 2012(17)

HKD

8.000.000,00

0,000% KDDI Corp. YN-Zero Conv. Bonds 2011(15)

JPY

40.000.000,00

448.936,33

1,39

0,000% Sawai Pharmaceutical Co. Ltd. YN-Zero Conv. Notes 2010(15)

JPY

20.000.000,00

225.691,03

0,70

0,300% Aeon Co. Ltd. YN-Conv. Bonds 2009(13) No. 7

JPY

60.000.000,00

624.740,20

1,94

1,000% ORIX Corp. YN-Conv. Bonds 2008(14) No. 3

JPY

110.000.000,00

1.316.527,65

4,08

2.615.895,21

8,11 2,21

1,600% Ruby Assets Pte. Ltd. SD-Exch. Bonds 2010(17.19)

SGD

1.000.000,00

711.259,42

2,500% CapitaCommercial Trust SD-Conv. Bonds 2012(17)

SGD

500.000,00

328.472,65

1,02

2,875% Capitaland Ltd. SD-Conv. Notes 2009(16)

SGD

500.000,00

319.974,99

0,99

1.359.707,06

4,22 2,67

0,000% China Overseas Fin.(KY) I Ltd. DL-Zero Exch. Notes 2007(14)

USD

800.000,00

861.747,93

0,000% Microsoft Corp. DL-Zo Conv.Nts. 10(13) 144A

USD

1.400.000,00

1.137.664,56

3,53

0,000% Omnicom Group Inc./Cap./Fin. DL-Zo Conv.Nts. 2006(13/38)

USD

600.000,00

512.908,19

1,59

0,000% QBE Funding Trust V DL-Zero Conv. Bds 2010(13/30)

USD

3.000.000,00

1.503.310,59

4,66

0,500% Toll Brothers Finance Corp. DL-Conv. Notes 2012(17/32)144A

USD

300.000,00

236.418,04

0,73

1,000% Priceline.com Inc. DL-Conv. Notes 2012(18) 144A

USD

1.000.000,00

837.081,71

2,60

20






1,625% Gilead Sciences Inc. DL-Conv. Notes 2010(16)

USD

1.000.000,00

1.223.591,45

1,650% SIEMENS FINANC. USD 12/19

USD

1.750.000,00

1.363.383,80

4,23

1,875% Jarden Corp. DL-Conv. Notes 2012(18) 144A

USD

300.000,00

238.968,59

0,74

2,625% Lukoil Internat. Finance B.V. DL-Conv.-Bonds 2010(13/15)

USD

1.500.000,00

1.270.660,10

3,94

2,875% Royal Gold Inc. DL-Conv. Notes 2012(19)

USD

300.000,00

277.436,70

0,86

3,80

2,950% Intel Corp. DL-Conv.Debts. 2005(35)

USD

1.500.000,00

1.273.527,72

3,95

3,125% Xilinx Inc. DL-Conv. Debts 2007(37)

USD

1.500.000,00

1.402.338,78

4,35

5,750% Ares Capital Corp. DL-Conv. Notes 2011(16) 144A

USD

1.500.000,00

1.231.201,14

3,82

6,000% Olam International Ltd. DL-Conv. Bonds 2009(16)

USD

300.000,00

260.883,76

0,81

13.631.123,06

42,28

32.294.712,72

100,20

Summe Wertpapiervermögen • Total securities holdings • Összeg Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Devisen-Derivate • foreign currency derivatives • Deviza-derivatívok

Devisenterminkontrakte Verkauf • Forward foreign exchange transactions: sale • Deviza határido˝s ügyletek – Eladás Offen • Open • Nyílt Devisenterminkontrakt Verkauf Australischer Dollar Euro 25.10.12

AUD

-- 1.540.000,00

-- 15.220,47

-- 0,05

Devisenterminkontrakt Verkauf Britisches Pfund Euro 25.10.12

GBP

-- 600.000,00

-- 9.192,76

-- 0,03

Devisenterminkontrakt Verkauf Hongkong Dollar Euro 25.10.12

HKD

-- 20.000.000,00

-- 28.686,88

-- 0,09

Devisenterminkontrakt Verkauf Japanischer Yen Euro 25.10.12

JPY

-- 260.000.000,00

-- 81.238,78

-- 0,25

Devisenterminkontrakt Verkauf Schweizer Franken Euro 25.10.12

CHF

-- 900.000,00

-- 1.464,69

0,00

Devisenterminkontrakt Verkauf Singapur-Dollar Euro 25.10.12

SGD

-- 2.120.000,00

-- 13.848,94

-- 0,04

Devisenterminkontrakt Verkauf US-Dollar Euro 25.10.12

USD

-- 17.720.000,00

-- 194.607,52

-- 0,60

Summe Devisenterminkontrakte Verkauf • Total Forward foreign exchange transactions: sale • Összeg Deviza határido˝s ügyletek – Eladás

-- 344.260,04

-- 1,07

Summe Devisen-Derivate • Total foreign currency derivatives • Összeg Deviza-derivatívok

-- 344.260,04

-- 1,07


-- 344.260,04

-- 1,07

0,00


AUD

984,40

797,07

Bankkonto Banque LB Lux

CHF

647,96

536,13

0,00


EUR

179.499,65

179.499,65

0,56


GBP

167,23

210,78

0,00


HKD

80.927,39

8.110,95

0,03


JPY

83.388,00

834,47

0,00


SGD

1.200,61

759,67

0,00


USD

42.134,91

32.744,46

0,10

223.493,18

0,69

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Wertpapierzinsen

EUR

138.191,48

138.191,48

0,43


AUD

0,06

0,05

0,00


EUR

78,36

76,36

0,00


GBP

0,01

0,01

0,00

138.267,90

0,43



21





Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB

Lux Lux Lux Lux. Lux Lux Lux

AUD CHF GBP HKD JPY SGD USD

-- 199,74 -- 25,37 -- 6,36 -- 1.105,67 -- 23.786,00 -- 88,61 -- 468,26

-- 161,73 -- 20,99 -- 8,02 -- 110,82 -- 238,03 -- 56,07 -- 363,90

0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

-- 959,56

0,00

-- 80.067,62

-- 0,25

32.231.186,58

100,00

Summe Zinsverbindlichkeiten • Total interest liabilities • Összeg Kamatkötelezettségek Summe Sonstige Verbindlichkeiten • Total other liabilities • Összeg Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok


Länder Countries Országok USA • USA • USA Niederlande • Netherlands • Hollandia Frankreich • France • Franciaország Japan • Japan • Japán Jersey • Jersey • Jersey Kaimaninseln • Cayman Islands • Kajmán-szigetek Singapur • Singapore • Szingapúr Schweden • Sweden • Svédország Australien • Australia • Ausztrália China • China • Kína Sonstige Länder • Other countries • Egyéb országok Summe • Total • Összeg



8,36 4,96 3,51 2,62 2,24 1,71 1,62 1,49 1,28 1,17 3,33

25,97 15,38 10,89 8,12 6,96 5,29 5,03 4,63 3,96 3,63 10,34

32,29

100,20





Unternehmensanleihen • corporate bonds • Vállalatok Bundesländer, Kommunen, Kantone • local authorities, federal states, cantons • Nemzetközösségek, szövetségi államok, kantonok

30,94

96,02

1,35

4,18


32,29

100,20

22



Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the beginning of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse AL • Units issued class AL • Az AL osztály kibocsátott befektetési jegyei Zurückgenommene Anteile Klasse AL • Units redeemed class AL • Az AL osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the end of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse TNL • Units outstanding at the beginning of the financial year class TNL • A TNL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse TNL • Units issued class TNL • A TNL osztály kibocsátott befektetési jegyei Zurückgenommene Anteile Klasse TNL • Units redeemed class TNL • A TNL osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse TNL • Units outstanding at the end of the financial year class TNL • A TNL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse InstAL • Units outstanding at the beginning of the financial year class InstAL • Az InstAL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse InstAL • Units issued class InstAL • Az InstAL osztály kibocsátott befektetési jegyei Zurückgenommene Anteile Klasse InstAL • Units redeemed class InstAL • Az InstAL osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse InstAL • Units outstanding at the end of the financial year class InstAL • Az InstAL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

58.905,3272

61.171,3005

88.001,4255

311,2454

5.050,9471

1.464,6395

3.529,1450

7.316,9204

28.294,7645

55.687,4276

58.905,3272

61.171,3005

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

56.263

69.768

86.719

0

550

500

9.974

14.055

17.451

46.289

56.263

69.768

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

863

2.098

4.249

0

193

19

15

1.428

2.170

848

863

2.098


23


31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

32.231.186,58

33.552.319,82

65.107.451,06


123,50

121,15

122,34


129,68

127,21

128,46

0,00

0,00

0,00

Nettovermögenswert pro Anteil Klasse TNL • Net asset value per unit class TNL • A TNL osztály nettó eszközértéke befektetési jegyenként

111,77

109,98

111,76

Ausgabepreis pro Anteil Klasse TNL • Issue price per unit class TNL • A TNL osztály kibocsátási ára befektetési jegyenként

111,77

109,98

111,76

0,26

0,00

0,00


23.797,28

23.439,14

23.749,58


24.987,14

24.611,10

24.937,06

0,00

0,00

0,00



Zwischengewinn pro Anteil Klasse TNL • Interim profit per unit class TNL • A TNL osztály évközi nyeresége befektetési jegyenként



32.294.712,72 -- 344.260,04


223.493,18


138.267,90

Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

-- 959,56 -- 80.067,62 32.231.186,58

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 102.824,4276 umlaufenden Anteilen. Davon entfallen 55.687,4726 Anteile auf die Klasse AL mit einem Inventarwert von EUR 123,50 (gerundet) pro Anteil, 46.289 Anteile auf die Klasse TNL mit einem Inventarwert von EUR 111,77 (gerundet) pro Anteil und 848 Anteile auf die Klasse InstAL mit einem Inventarwert von EUR 23.797,28 (gerundet) pro Anteil. Sub-fund assets are represented by a total of 102,824.4276 units outstanding. 55,687.4726 units are allotted as class AL having a net asset value of EUR 123.50 (rounded) per unit, 46,289 units are allotted as class TNL having a net asset value of EUR 111.77 (rounded) per unit and 848 units are allotted as class InstAL having a net asset value of EUR 23,797.28 (rounded) per unit. A részalap vagyona összesen 102.824,4276 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝l áll. Ebbo˝l 55.687,4726 jut az AL osztályra, jegyenként 123,50 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 46.289 jut a TNL osztályra, jegyenként 111,77 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 848 pedig az InstAL osztályra, jegyenként 23.797,28 EUR (kerektíve) esz-közértéku˝.

24

BAYERNINVEST BALANCED STOCKS 15 FONDS





Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 2,125% BMW Finance N.V. EO-Medium-Term Notes 2012(15)

EUR

50.000,00

51.220,00

0,54

3,000% BBVA Senior Fin. S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2012(13)

EUR

300.000,00

299.400,00

3,14

3,000% ING Bank N.V. EO-Cov.Med.Term Notes 2009(14)

EUR

250.000,00

262.325,00

2,75

3,000% Spanien EO-Bonos 2010(15)

EUR

200.000,00

196.020,00

2,06

3,000% Swedish Covered Bond Corp.,The EO-Medium-Term Nts. 2010(15)

EUR

250.000,00

264.750,00

2,78


EUR

50.000,00

53.625,00

0,56

3,350% Portugal, Republik EO-Obl. 2005(15)

EUR

100.000,00

94.760,00

0,99

3,375% Swedbank AB EO-Medium-Term Notes 2012(17)

EUR

100.000,00

107.970,00

1,13


EUR

35.000,00

37.191,00

0,39

3,500% Lloyds TSB Bank PLC EO-Medium-Term Notes 2012(17)

EUR

100.000,00

109.590,00

1,15

3,625% Banco de Sabadell S.A. EO-Cédulas Hipotec. 2012(15)

EUR

300.000,00

292.890,00

3,07

3,750% Banco Esp.Crédito SA (BANESTO) EO-Cédulas Hipotec. 2012(16)

EUR

100.000,00

97.220,00

1,02

4,000% Bundesrep.Deutschland Anl.v.2005(2037)

EUR

400.000,00

533.760,00

5,60

4,000% Frankreich EO-OAT 2005(55)

EUR

100.000,00

116.240,00

1,22

4,000% Irland EO-Treasury Bonds 2009(14)

EUR

100.000,00

102.165,00

1,07

4,000% Spanien EO-Bonos 2010(20)

EUR

550.000,00

496.815,00

5,21

4,125% VINCI S.A. EO-Medium-Term Notes 2011(17)

EUR

100.000,00

110.573,00

1,16


EUR

100.000,00

107.215,00

1,12


EUR

900.000,00

883.350,00

9,26

4,250% Repsol Intl Finance B.V. EO-Medium Term Notes 2011(16)

EUR

100.000,00

101.900,00

1,07

4,250% Telstra Corp. Ltd. EO-Medium-Term Notes 2010(20)

EUR

100.000,00

114.920,00

1,21

4,250% Vallourec -Us.Tubes Lor.Val.R EO-Obl. 2011(17)

EUR

100.000,00

108.340,00

1,14

4,500% BPCE S.A. EO-Medium-Term Notes 2012(22)

EUR

100.000,00

111.510,00

1,17

4,500% ING Bank N.V. EO-Medium-Term Nts 2012(22)

EUR

200.000,00

223.900,00

2,35


EUR

100.000,00

99.281,00

1,04

5,000% Gas Natural CM S.A. EO-Medium-Term Notes 2012(18)

EUR

100.000,00

98.465,00

1,03


EUR

200.000,00

199.000,00

2,09

5,625% Bundesrep.Deutschland Anl.v.1998 (2028)

EUR

250.000,00

369.575,00

3,88


EUR

100.000,00

106.420,00

1,12

5,875% Petrobras Int. Finance Co. Ltd EO-Notes 2011(12/22)

EUR

150.000,00

170.715,00

1,79

6,400% Portugal, Republik EO-Obr. 2011(16)

EUR

100.000,00

100.500,00

1,05


EUR

300.000,00

323.010,00

3,39

6.344.615,00

66,54

107.778,72

1,13

107.778,72

1,13

6,875% Italien, Republik DL-Debts. 1993(23)

USD

125.000,00

Wertpapier-Investmentanteile • securities investment interests • Értékpapír befektetési részesedések BI Renten Europa-Fonds Inhaber-Anteile

EUR

33,00

358.965,75

3,76

BI Short Term ABS-Fonds Inhaber-Anteile

EUR

30,00

256.533,60

2,69

BI Subordinated Bond-Fonds Inhaber-Anteile

EUR

8,00

55.346,64

0,58

db x-trackers CSI300 INDEX ETF Inhaber-Anteile 1C o.N.

EUR

7.000,00

39.235,00

0,41

DKB Asien Fonds Inhaber-Anteile TNL o.N.

EUR

8.064,00

159.022,08

1,67

DKB Nordamerika Fonds Inhaber-Anteile TNL o.N.

EUR

55.000,00

586.850,00

6,15

1.455.953,07

15,27


25



BayernInves.Em.Mkts Sel.Bd-Fds Inhaber-Anteile USD o.N.

USD



15,00


130.113,85

1,36

130.113,85

1,36

8.038.460,64

84,30

Derivate • derivatives • Derivatívok Aktienindex-Derivate • share index derivatives • Részvényindex-derivatívok Optionsrechte • option rights • Opciós jogok Optionsrechte auf Aktienindices • options on stock market indices • Opciós jogok részvényindexekre Call S&P 1450 20.12.12

USD

-- 2,00

-- 5.284,51

-- 0,06

Put S&P 1360 20.12.12

USD

2,00

2.688,88

0,03

Summe Optionsrechte • Total option rights • Összeg Opciós jogok

-- 2.595,63

-- 0,03

Summe Aktienindex-Derivate • Total share index derivatives • Összeg Részvényindex-derivatívok

-- 2.595,63

-- 0,03

-- 1.140,00

-- 0,01


-- 1.140,00

-- 0,01


-- 1.140,00

-- 0,01


-- 3.735,63

-- 0,04

8.160,21

0,09

Zins-Derivate • interest derivatives • Kamatderivatívok Zinsterminkontrakte • interest rate forward contracts • Kamat határido˝s ügyletek Rentenindex-Terminkontrakte • bond index forward contracts • Nyugdíjindex-határido˝s ügyletek Euro Bund Future 06.12.12

EUR

-- 2,00


AUD

10.078,11


CAD

1.510,49

1.193,42

0,01


EUR

1.300.991,31

1.300.991,31

13,64


GBP

1.227,98

1.547,80

0,02


JPY

982.528,00

9.832,21

0,10


NOK

94.638,43

12.834,85

0,13


PLN

70,38

16,97

0,00


USD

60.145,85

46.741,36

0,49


ZAR

25.258,80

2.402,40

0,03

1.383.720,53

14,51

130.626,46

1,37

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Wertpapierzinsen

EUR


AUD

37,53

30,92

0,00


EUR

21,95

21,95

0,00


GBP

3,33

4,23

0,00


NOK

84,82

11,67

0,00

130.695,23

1,37


130.626,46

26






Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Lux Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Lux Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Lux

CHF NZD USD

-- 2,20 -- 0,02 -- 2,69

-- 1,82 -- 0,01 -- 2,09

0,00 0,00 0,00

-- 3,92

-- 0,00

-- 13.576,24

-- 0,14

9.535.560,61

100,00

Summe Zinsverbindlichkeiten • Total interest liabilities • Összeg Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok





Deutschland • Germany • Németország Spanien • Spain • Spanyolország Italien • Italy • Olaszország Luxemburg • Luxembourg • Luxemburg Niederlande • Netherlands • Hollandia Frankreich • France • Franciaország Schweden • Sweden • Svédország Irland • Ireland • Írország Portugal • Portugal • Portugália Kaimaninseln • Cayman Islands • Kajmán-szigetek Sonstige Länder • Other countries • Egyéb országok

1,71 1,58 1,31 0,79 0,73 0,66 0,37 0,30 0,20 0,17 0,22

17,88 16,57 13,78 8,23 7,66 6,92 3,91 3,16 2,05 1,79 2,35


8,04

84,30





Staaten • sovereign states • Államok Unternehmensanleihen • corporate bonds • Vállalatok Besicherte Anleihen • corporate bonds • Fedezeti kölcsönök Investmentanteile Renten • bond fund • Befektetési részesedések – Nyugdíjak Investmentanteile Aktien • equity funds • Befektetési részesedések – Részvények Bundesländer, Kommunen, Kantone • local authorities, federal states, cantons • Nemzetközösségek, szövetségi államok, kantonok Investmentanteile Aktienindex • index fund • Befektetési részesedések – Részvényindex

3,41 1,90 1,03 0,80 0,75

35,82 19,95 10,77 8,40 7,82

0,11

1,13

0,04

0,41


8,04

84,30


27


01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

132.126

82.073

0

0

50.800

92.073

993

747

10.000

131.133

132.126

82.073

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

55.508,4057

107.807,8137

100.760,3740

0,0000

0,0000

11.715,1066

1.438,0000

52.299,4080

4.667,6669

54.070,4057

55.508,4057

107.807,8137

30.09.2012 EUR

31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

9.535.560,61

9.878.863,17

5.737.054,62


47,48

47,12

45,58


49,38

49,00

47,40

0,69

1,08

0,47


61,20

59,44

56,94


63,65

61,82

59,22

0,88

0,79

0,85

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the beginning of the financial class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse AL • Units issued class AL • Az AL osztály kibocsátott befektetési jegyei Zurückgenommene Anteile Klasse AL • Units redeemed class AL • Az AL osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the end of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei





28


ZUSAMMENSETZUNG DES TEILFONDSVERMÖGENS STATEMENT OF SUB-FUND ASSETS A RÉSZALAP VAGYONÁNAK O SSZETÉTELE 30.09.2012 EUR Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

8.038.460,64 -- 3.735,63 1.383.720,53 130.695,23 -- 3,92 -- 13.576,24 9.535.560,61

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 185.203,4057 umlaufenden Anteilen. Davon entfallen 131.133 Anteile auf die Klasse AL mit einem Inventarwert von EUR 47,48 (gerundet) pro Anteil und 54.070,4057 Anteile auf die Klasse TL mit einem Inventarwert von EUR 61,20 (gerundet) pro Anteil. Sub-fund assets are represented by a total of 185,203.4057 units outstanding. 131,133 units are allotted as class AL having a net asset value of EUR 47.48 (rounded) per unit and 54,070.4057 units are allotted as class TL having a net asset value of EUR 61.20 (rounded) per unit. A részalap vagyona összesen 185.203,4057 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝l áll. Ebbo˝l 131.133 jut az AL osztályra, jegyenként 47,48 EUR (kerektíve) esz-közértéku˝, 54.070,4057 pedig a TL osztályra, jegyenként 61,20 EUR (kerektíve) eszközértéku˝.


29





Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Aktien • shares • Részvények Nestlé S.A. Namens-Aktien SF -,10

CHF

400,00

19.742,21

0,07

19.742,21

0,07

Ahold N.V., Kon. Aandelen aan toonder EO -,30

EUR

1.300,00

12.814,10

0,05

Air Liquide-SA Ét.Expl.P.G.Cl. Actions Port. EO 5,50 Akzo Nobel N.V. Aandelen aan toonder EO 2

EUR EUR

361,00 510,00

35.338,29 22.932,15

0,13 0,08

Allianz SE vink.Namens-Aktien o.N. Anheuser-Busch InBev N.V./S.A. Parts Sociales Nom. o.N.

EUR EUR

1.086,00 1.500,00

101.388,96 100.200,00

0,36 0,36

ArcelorMittal S.A. Actions Nouvelles Nominat. oN ASML Holding N.V. Aandelen op naam EO -,09

EUR EUR

700,00 500,00

8.050,00 20.932,50

0,03 0,07

Assicurazioni Generali S.p.A. Azioni nom. EO 1 AXA S.A. Actions Port. EO 2,29 Banco Bilbao Vizcaya Argent. Acciones Nom. EO 0,49 Banco Santander S.A. Acciones Nom. EO 0,50 BASF SE Namens-Aktien o.N. Bayer AG Namens-Aktien o.N. Bayerische Motoren Werke AG Stammaktien EO 1 BNP Paribas S.A. Actions Port. EO 2 Carrefour S.A. Actions Port. EO 2,5 Cie Génle Éts Michelin SCpA Actions Nom. EO 2 Compagnie de Saint-Gobain S.A. Actions au Porteur (C.R.) EO 4 Crédit Agricole S.A. Actions Port. EO 3 Daimler AG Namens-Aktien o.N. Danone S.A. Actions Port.(C.R) EO-,25 Deutsche Bank AG Namens-Aktien o.N. Deutsche Börse AG Namens-Aktien o.N. Deutsche Lufthansa AG vink.Namens-Aktien o.N. Deutsche Post AG Namens-Aktien o.N. Deutsche Telekom AG Namens-Aktien o.N. EDP – Energias de Portugal SA Acções Nom. EO 1 ENEL S.p.A. Azioni nom. EO 1 ENI S.p.A. Azioni nom. o.N. E.ON AG Namens-Aktien o.N. Essilor Intl -Cie Génle Opt.SA Actions Port. EO 0,18 France Télécom Actions Port. EO 4 GdF Suez S.A. Actions Port. EO 1

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

3.056,00 4.011,00 15.145,00 25.967,00 2.012,00 1.560,00 600,00 2.033,00 535,00 250,00 1.100,00 3.100,00 2.219,00 1.408,00 2.063,00 800,00 1.600,00 1.100,00 7.512,00 7.000,00 15.114,00 4.794,00 5.093,00 250,00 2.485,00 3.219,00

35.113,44 48.172,11 94.353,35 153.750,61 133.898,60 106.704,00 34.584,00 77.040,54 8.803,43 15.377,50 31.636,00 17.031,40 84.344,19 69.329,92 64.107,73 34.800,00 17.168,00 16.940,00 73.084,25 15.309,00 42.984,22 83.415,60 95.595,61 18.452,50 24.099,53 57.668,39

0,12 0,17 0,34 0,55 0,48 0,38 0,12 0,27 0,03 0,05 0,11 0,06 0,30 0,25 0,23 0,12 0,06 0,06 0,26 0,05 0,15 0,30 0,34 0,07 0,09 0,21

HeidelbergCement AG Inhaber-Aktien o.N. Iberdrola S.A. Acciones Port. EO -,75 IMERYS S.A. Actions Port. EO 2 Industria de Diseño Textil SA Acciones Port. EO 0,15 Infineon Technologies AG Namens-Aktien o.N. ING Groep N.V. Cert.v.Aandelen EO 0,24 Intesa Sanpaolo S.p.A. Azioni nom. EO 0,52

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

400,00 6.074,00 600,00 250,00 2.500,00 11.075,00 18.245,00

16.676,00 22.109,36 26.958,00 24.035,00 12.552,50 70.293,03 22.277,15

0,06 0,08 0,10 0,09 0,04 0,25 0,08

Kon. Philips Electronics N.V. Aandelen aan toonder EO 0,20 K+S Aktiengesellschaft Namens-Aktien o.N. Linde AG Inhaber-Aktien o.N. LVMH Moët Henn. L. Vuitton SA Actions Port. (C.R.) EO 0,3

EUR EUR EUR EUR

2.425,00 350,00 200,00 568,00

45.929,50 13.259,75 26.920,00 67.876,00

0,16 0,05 0,10 0,24

Münchener Rückvers.-Ges. AG vink.Namens-Aktien o.N. Nokia Corp. Registered Shares EO 0,06

EUR EUR

332,00 8.405,00

40.620,20 17.230,25

0,14 0,06

30




OMV AG Inhaber-Aktien o.N. Oréal S.A., L’ Actions Port. EO 0,2 Qiagen N.V. Aandelen aan toonder EO -,01 Repsol S.A. Acciones Port. EO 1 Royal Dutch Shell Reg. Shares Class A EO -,07 RWE AG Inhaber-Stammaktien o.N. Sanofi S.A. Actions Port. EO 2 SAP AG Inhaber-Aktien o.N. Schneider Electric S.A. Actions Port. EO 4 Siemens AG Namens-Aktien o.N. Société Générale S.A. Actions Port. EO 1,25 STADA Arzneimittel AG vink.Namens-Aktien o.N. Telefónica S.A. Acciones Port. EO 1 Total S.A. Actions au Porteur EO 2,50 UniCredit S.p.A. Azioni nom. o.N. Unilever N.V. Cert.v.Aandelen EO-,16 VINCI S.A. Actions Port. EO 2,50 Vivendi S.A. Actions Port. EO 5,5 Volkswagen AG Vorzugsaktien o.St. o.N. Wacker Chemie AG Inhaber-Aktien o.N.

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

Rio Tinto PLC Registered Shares LS -,10 Vodafone Group PLC Registered Shares DL-,11428571

Telenor ASA Navne-Aksjer NK 6

Ericsson Namn-Aktier B (fria) o.N.

GBP GBP

NOK

SEK


540,00 588,00 1.300,00 1.150,00 708,00 792,00 1.832,00 2.214,00 1.208,00 2.096,00 1.340,00 900,00 7.291,00 4.771,00 5.409,00 2.903,00 1.110,00 3.557,00 280,00 280,00

340,00 13.000,00

2.200,00

2.100,00

Marktwert % v. Teilfondsvermögen Market value % of sub-fund assets Piaci érték Részalap vagyonának EUR %-ában 14.814,90 57.782,76 18.739,50 17.968,75 19.300,08 28.032,84 126.078,24 122.234,94 57.778,64 163.676,64 30.538,60 20.610,00 78.159,52 189.313,28 18.130,97 80.979,19 37.867,65 55.844,90 40.124,00 14.109,20

0,05 0,21 0,07 0,06 0,07 0,10 0,45 0,43 0,21 0,58 0,11 0,07 0,28 0,67 0,06 0,29 0,13 0,20 0,14 0,05

3.354.241,26

11,93

12.357,24 28.986,37

0,04 0,10

41.343,61

0,15

33.744,93

0,12

33.744,93

0,12

15.099,26

0,05

15.099,26

0,05

15.915,00

0,06

15.915,00

0,06

51.220,00 310.284,00 153.712,50 105.040,00 598.800,00 53.625,00 331.660,00 109.590,00 292.890,00 194.440,00 305.745,00 1.467.840,00 883.042,50 290.600,00 993.395,00 885.675,00

0,18 1,10 0,55 0,37 2,13 0,19 1,18 0,39 1,04 0,69 1,09 5,22 3,14 1,03 3,53 3,15

Andere Wertpapiere • other securities • Egyéb értékpapírok Unibail-Rodamco SE Actions Port. EO 5

EUR

100,00

Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 2,125% BMW Finance N.V. EO-Medium-Term Notes 2012(15) 2,250% Bundesrep.Deutschland Bundesobl.Ser.154 v.2009 (14) 2,250% Svenska Handelsbanken AB EO-Medium-Term Nts 2012(18) 2,625% Pohjola Pankki Oyj EO-Medium-Term Notes 2012(17) 3,000% BBVA Senior Fin. S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2012(13) 3,250% BMW Finance N.V. EO-Medium-Term Notes 2012(19) 3,350% Portugal, Republik EO-Obl. 2005(15) 3,500% Lloyds TSB Bank PLC EO-Medium-Term Notes 2012(17) 3,625% Banco de Sabadell S.A. EO-Cédulas Hipotec. 2012(15) 3,750% Banco Esp.Crédito SA (BANESTO) EO-Cédulas Hipotec. 2012(16) 4,000% Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2007(13) Ser. 50 4,000% Bundesrep.Deutschland Anl.v.2005(2037) 4,000% Bundesrep.Deutschland Anl.v.2007(2018) 4,000% Frankreich EO-OAT 2005(55) 4,000% Niederlande EO-Anl. 2008(18) 4,000% Niederlande EO-Anl. 2009(19)

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

50.000,00 300.000,00 150.000,00 100.000,00 600.000,00 50.000,00 350.000,00 100.000,00 300.000,00 200.000,00 300.000,00 1.100.000,00 750.000,00 250.000,00 850.000,00 750.000,00


31



4,000% Spanien EO-Bonos 2010(20) 4,125% ABN AMRO Bank N.V. EO-Medium-Term Notes 2012(22) 4,250% Frankreich EO-OAT 2003(19) 4,250% Italien, Republik EO-B.T.P. 2009(20) 4,250% RCI Banque EO-Medium-Term Notes 2012(17) 4,250% Repsol Intl Finance B.V. EO-Medium Term Notes 2011(16) 4,500% Bouygues S.A. EO-Obl. 2012(22) 4,500% BPCE S.A. EO-Medium-Term Notes 2012(22) 4,500% ING Bank N.V. EO-Medium-Term Nts 2012(22) 4,797% Telefonica Emisiones S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2012(18) 5,000% Gas Natural CM S.A. EO-Medium-Term Notes 2012(18) 5,000% Irland EO-Treasury Bonds 2010(20) 5,625% RCI Banque EO-Medium-Term Notes 2012(15) 5,875% Petrobras Int. Finance Co. Ltd EO-Notes 2011(12/22) 6,000% Banque PSA Finance S.A. EO-Medium-Term Notes 2012(14) 6,400% Portugal, Republik EO-Obr. 2011(16) 6,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 1997(27) 8,367% Talanx Finanz (Luxemburg) S.A. EO-FLR Notes 2012(22/42) FTF

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

5,500% Electricité de France (E.D.F.) LS-Notes 2012(37)


GBP

USD


1.150.000,00 120.000,00 1.630.000,00 2.550.000,00 50.000,00 300.000,00 100.000,00 100.000,00 600.000,00 200.000,00 100.000,00 350.000,00 150.000,00 300.000,00 100.000,00 300.000,00 800.000,00 200.000,00

Marktwert % v. Teilfondsvermögen Market value % of sub-fund assets Piaci érték Részalap vagyonának EUR %-ában 1.038.795,00 131.868,00 1.909.056,00 2.502.825,00 50.390,00 305.700,00 109.180,00 111.510,00 671.700,00 198.562,00 98.465,00 348.250,00 159.630,00 341.430,00 99.860,00 301.500,00 861.360,00 216.100,00

3,69 0,47 6,79 8,90 0,18 1,09 0,39 0,40 2,39 0,71 0,35 1,24 0,57 1,21 0,36 1,07 3,06 0,77

16.483.740,00

58,63

278.784,38

0,99

278.784,38

0,99

258.668,93

0,92

258.668,93

0,92

870.220,00 221.386,56 246.620,00 903.392,92 2.560.800,00 608.945,70

3,10 0,79 0,88 3,21 9,11 2,17

5.411.365,18

19,25

433.712,83

1,54

433.712,83

1,54

26.346.357,59

93,71

21.000,00

0,07

-- 26.422,54 13.444,41

-- 0,09 0,05

-- 12.978,13

-- 0,05

8.021,87

0,03

200.000,00

300.000,00

Wertpapier-Investmentanteile • securities investment interests • Értékpapír befektetési részesedések BI Renten Europa-Fonds Inhaber-Anteile BI Subordinated Bond-Fonds Inhaber-Anteile db x-trackers CSI300 INDEX ETF Inhaber-Anteile 1C o.N. DKB Asien Fonds Inhaber-Anteile TNL o.N. DKB Nordamerika Fonds Inhaber-Anteile TNL o.N. iShares STOXX Europe 50 (DE) Inhaber-Anteile


EUR EUR EUR EUR EUR EUR

80,00 32,00 44.000,00 45.811,00 240.000,00 23.430,00

USD

50,00

Summe Wertpapiervermögen • Total securities holdings • Összeg Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Aktienindex-Derivate • share index derivatives • Részvényindex-derivatívok Aktienindex-Terminkontrakte • share index forward contracts • Részvényindex-határido˝s ügyletek Euro STOXX 50 Future 21.12.12

EUR

-- 50,00

Optionsrechte auf Aktienindices • options on stock market indices • Opciós jogok részvényindexekre Call S&P 1450 20.12.12 Put S&P 1360 20.12.12 Summe Optionsrechte • Total option rights • Összeg Opciós jogok Summe Aktienindex-Derivate • Total share index derivatives • Összeg Részvényindex-derivatívok

USD USD

-- 10,00 10,00

32






Zins-Derivate • interest derivatives • Kamatderivatívok Zinsterminkontrakte • interest rate forward contracts • Kamat határido˝s ügyletek Rentenindex-Terminkontrakte • bond index forward contracts • Nyugdíjindex-határido˝s ügyletek Euro Bund Future 06.12.12

EUR

-- 6,00

-- 3.420,00

-- 0,01


-- 3.420,00

-- 0,01


-- 3.420,00

-- 0,01

4.601,87

0,02

10.537,36 3.281,90 10.311,82 0,04 1.353.378,68 32.086,77 10.719,57 84,14 436,03 78.693,40 7.221,59

0,04 0,01 0,04 0,00 4,81 0,11 0,04 0,00 0,00 0,28 0,03

1.506.751,30

5,36

3.773,87 290.895,96 51,65 45,70 35,37 10,43 0,34 0,47

0,01 1,03 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

294.813,79

1,05

-- 0,81

0,00

-- 0,81

0,00

-- 38.456,31

-- 0,13

28.114.067,43

100,00

Summe Derivate • Total derivatives • Összeg Derivatívok Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB

Lux Lux Lux Lux Lux Lux Lux Lux Lux Lux Lux

AUD CAD CHF DKK EUR GBP NOK NZD SEK USD ZAR

13.013,96 4.153,84 12.462,64 0,30 1.353.378,68 25.456,78 79.041,30 130,60 3.674,98 101.261,09 75.927,60

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Dividendenforderungen Wertpapierzinsen Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB

Lux Lux Lux Lux Lux Lux

EUR EUR AUD EUR GBP NOK NZD SEK

3.773,87 290.895,96 62,94 43,82 27,71 75,87 0,52 4,00

Summe Sonstige Vermögensgegenstände • Total other assets • Összeg Egyéb eszköztárgyak Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Lux Summe Zinsverbindlichkeiten • Total interest liabilities • Összeg Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

JPY

-- 81,00


33





6,06 4,08 3,93 3,82 3,37 2,81 0,65 0,41 0,35 0,34 0,53

21,56 14,50 14,00 13,60 11,97 10,00 2,31 1,44 1,24 1,21 1,88

26,35

93,71

Deutschland • Germany • Németország Frankreich • France • Franciaország Luxemburg • Luxembourg • Luxemburg Italien • Italy • Olaszország Niederlande • Netherlands • Hollandia Spanien • Spain • Spanyolország Portugal • Portugal • Portugália Belgien • Belgium • Belgium Irland • Ireland • Írország Kaimaninseln • Cayman Islands • Kajmán-szigetek Sonstige Länder • Other countries • Egyéb országok Summe • Total • Összeg





Staaten • sovereign states • Államok Unternehmensanleihen • corporate bonds • Vállalatok Investmentanteile Aktien • equity funds • Befektetési részesedések – Részvények Investmentanteile Renten • bond fund • Befektetési részesedések – Nyugdíjak Investmentanteile Aktienindex • index fund • Befektetési részesedések – Részvényindex Finanzdienstleistungen • financial services • Pénzügyi szolgáltatások Besicherte Anleihen • corporate bonds • Fedezeti kölcsönök Verbrauchsgüter • consumer goods • Használati cikkek Rohstoffe • commodities • Alapanyagok Industrieunternehmen • industrial companies • Ipari vállalatok Sonstige Branchen • Other sectors • Egyéb ágazatok

12,43 3,74 3,46 1,53

44,21 13,29 12,32 5,43

0,86 0,82 0,60 0,57 0,40 0,37 1,57

3,04 2,93 2,12 2,03 1,42 1,32 5,60


26,35

93,71

34



01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

310.250

329.849

346.719

1.610

0

4.005

10.029

19.599

20.875

301.831

310.250

329.849

30.09.2012 EUR

31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

28.114.067,43

27.586.131,99

28.479.351,01


93,15

88,92

86,34


96,88

92,48

89,79

1,11

1,03

0,96





26.346.357,59 4.601,87


1.506.751,30

Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

294.813,79 -- 0,81 -- 38.456,31 28.114.067,43

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 301.831 umlaufenden Anteilen mit einem Inventarwert von EUR 93,15 (gerundet) pro Anteil. Sub-Fund assets are represented by a net asset value of EUR 93.15 (rounded) per unit on 301,831 units outstanding. A részalap vagyona befektetési jegyenként 93,15 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 301.831 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝ l tevo˝dik össze.

BAYERNINVEST BALANCED STOCKS 60 PLUS FONDS

35





Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Aktien • shares • Részvények Nestlé S.A. Namens-Aktien SF -,10

CHF

400,00

19.742,21

0,18

19.742,21

0,18

Bayer AG Namens-Aktien o.N.

EUR

1.733,00

118.537,20

1,08

Bayerische Motoren Werke AG Stammaktien EO 1

EUR

700,00

40.348,00

0,37

BNP Paribas S.A. Actions Port. EO 2

EUR

2.223,00

84.240,59

0,77

Carrefour S.A. Actions Port. EO 2,5

EUR

745,00

12.258,98

0,11

Compagnie de Saint-Gobain S.A. Actions au Porteur (C.R.) EO 4

EUR

1.200,00

34.512,00

0,31

Daimler AG Namens-Aktien o.N.

EUR

1.957,00

74.385,57

0,68

Deutsche Bank AG Namens-Aktien o.N.

EUR

1.859,00

57.768,43

0,53

Deutsche Börse AG Namens-Aktien o.N.

EUR

800,00

34.800,00

0,32

Deutsche Post AG Namens-Aktien o.N.

EUR

1.300,00

20.020,00

0,18

Deutsche Telekom AG Namens-Aktien o.N.

EUR

7.480,00

72.772,92

0,66

E.ON AG Namens-Aktien o.N.

EUR

6.036,00

113.295,72

1,03

Essilor Intl -Cie Génle Opt.SA Actions Port. EO 0,18

EUR

300,00

22.143,00

0,20

France Télécom Actions Port. EO 4

EUR

2.950,00

28.609,10

0,26

GdF Suez S.A. Actions Port. EO 1

EUR

3.965,00

71.032,98

0,65

HeidelbergCement AG Inhaber-Aktien o.N.

EUR

500,00

20.845,00

0,19

Iberdrola S.A. Acciones Port. EO -,75

EUR

6.527,00

23.758,28

0,22

IMERYS S.A. Actions Port. EO 2

EUR

650,00

29.204,50

0,27

ING Groep N.V. Cert.v.Aandelen EO 0,24

EUR

11.967,00

75.954,55

0,69

Kon. Philips Electronics N.V. Aandelen aan toonder EO 0,20

EUR

2.864,00

54.244,16

0,49

K+S Aktiengesellschaft Namens-Aktien o.N.

EUR

450,00

17.048,25

0,16

Linde AG Inhaber-Aktien o.N.

EUR

200,00

26.920,00

0,25

Münchener Rückvers.-Ges. AG vink.Namens-Aktien o.N.

EUR

349,00

42.700,15

0,39

Nokia Corp. Registered Shares EO 0,06

EUR

5.361,00

10.990,05

0,10

OMV AG Inhaber-Aktien o.N.

EUR

600,00

16.461,00

0,15

Oréal S.A., L’ Actions Port. EO 0,2

EUR

622,00

61.123,94

0,56

Qiagen N.V. Aandelen aan toonder EO -,01

EUR

1.500,00

21.622,50

0,20

Royal Dutch Shell Reg. Shares Class A EO -,07

EUR

810,00

22.080,60

0,20

RWE AG Inhaber-Stammaktien o.N.

EUR

1.566,00

55.428,57

0,51

Sanofi S.A. Actions Port. EO 2

EUR

2.036,00

140.117,52

1,28

Schneider Electric S.A. Actions Port. EO 4

EUR

1.420,00

67.918,60

0,62

Siemens AG Namens-Aktien o.N.

EUR

2.182,00

170.392,38

1,55

STADA Arzneimittel AG vink.Namens-Aktien o.N.

EUR

1.000,00

22.900,00

0,21

UniCredit S.p.A. Azioni nom. o.N.

EUR

13.446,00

45.070,99

0,41

Unilever N.V. Cert.v.Aandelen EO-,16

EUR

3.673,00

102.458,34

0,93

Vivendi S.A. Actions Port. EO 5,5

EUR

3.142,00

49.329,40

0,45

Volkswagen AG Vorzugsaktien o.St. o.N.

EUR

250,00

35.825,00

0,33

Wacker Chemie AG Inhaber-Aktien o.N.

EUR

310,00

15.620,90

0,14

1.912.739,17

17,45

15.915,00

0,15

15.915,00

0,15

Andere Wertpapiere • other securities • Egyéb értékpapírok Unibail-Rodamco SE Actions Port. EO 5

EUR

100,00

36






Indexzertifikate • index certificates • Certifikátok Gold Bullion Securities Ltd. DL-Zero Gold Lkd Nts 2004(Und)

EUR

1.500,00

198.660,00

1,81

198.660,00

1,81

Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 0,000% Bundesrep.Deutschland Unv.Schatz.A.12/11 f.05.12.12 1,750% Niederlande EO-Anl. 2010(13) 2,000% Italien, Republik EO-B.T.P. 2010(12)

EUR EUR EUR

900.000,00 900.000,00 200.000,00

899.280,00 904.320,00 200.242,00

8,19 8,24 1,82

3,500% OMV AG EO-Medium-Term Notes 2012(27) 3,750% Frankreich EO-BTAN 2008(13)

EUR EUR

100.000,00 900.000,00

98.330,00 909.216,00

0,90 8,28

3,750% Spanien EO-Bonos 2012(15) 3,850% Portugal, Republik EO-Obl. 2005(21) 4,250% Italien, Republik EO-B.T.P. 2009(20) 4,700% Spanien EO-Bonos 2009(41) 5,000% Irland EO-Treasury Bonds 2010(20) 5,750% Italien, Republik EO-B.T.P. 2002(33) 6,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 1997(27)

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

200.000,00 100.000,00 350.000,00 100.000,00 200.000,00 100.000,00 100.000,00

197.384,00 70.255,00 343.525,00 75.368,00 199.000,00 99.307,00 107.670,00

1,80 0,64 3,13 0,69 1,81 0,90 0,98

4.103.897,00

37,38

107.778,72

0,98

107.778,72

0,98

163.166,25 106.495,00 217.760,00 1.013.824,92 1.248.390,00

1,49 0,97 1,98 9,24 11,37

2.749.636,17

25,05

433.712,83

3,95

433.712,83

3,95

9.542.081,10

86,94


USD

125.000,00

Wertpapier-Investmentanteile • securities investment interests • Értékpapír befektetési részesedések BI Renten Europa-Fonds Inhaber-Anteile db x-trackers CSI300 INDEX ETF Inhaber-Anteile 1C o.N. db x-tr.II-ITRAXX Eu.5-Yr.T.R. Inhaber-Anteile 1C o.N. DKB Asien Fonds Inhaber-Anteile TNL o.N. DKB Nordamerika Fonds Inhaber-Anteile TNL o.N.


EUR EUR EUR EUR EUR

15,00 19.000,00 2.000,00 51.411,00 117.000,00

USD

50,00

Summe Wertpapiervermögen • Total securities holdings • Összeg Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Aktienindex-Derivate • share index derivatives • Részvényindex-derivatívok Optionsrechte • option rights • Opciós jogok

Optionsrechte auf Aktienindices • options on stock market indices • Opciós jogok részvényindexekre Call S&P 1450 20.12.12 Put S&P 1360 20.12.12

USD USD

-- 10,00 10,00

-- 26.422,54 13.444,41

-- 0,24 0,12


-- 12.978,13

-- 0,12


-- 12.978,13

-- 0,12


-- 12.978,13

-- 0,12

Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések Bankkonto Banque LB Lux Bankkonto Banque LB Lux

AUD CAD

10.428,00 3.776,22

8.443,52 2.983,55

0,08 0,03

Bankkonto Banque LB Lux Bankkonto Banque LB Lux

CHF EUR

14.111,66 1.370.720,15

11.676,25 1.370.720,15

0,11 12,49


37



Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB Bankkonto Banque LB

JPY NOK SEK USD

Lux Lux Lux Lux


938.594,00 0,01 0,03 4.296,88

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések

Marktwert % v. Teilfondsvermögen Market value % of sub-fund assets Piaci érték Részalap vagyonának EUR %-ában 9.392,56 0,00 0,00 3.339,25

0,09 0,00 0,00 0,03

1.406.555,28

12,82

2.303,70 53.412,82 40,18 27,88 26,86 8,25 0,48 63,45

0,02 0,49 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

55.883,62

0,51

-- 0,01

0,00

-- 0,01

0,00

-- 16.074,76

-- 0,15

10.975.467,10

100,00

Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Dividendenforderungen Wertpapierzinsen Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Variation Margin Banque LB Lux

Lux Lux Lux Lux Lux

EUR EUR AUD EUR GBP NOK SEK EUR

2.303,70 53.412,82 49,62 27,88 21,31 60,85 4,06 63,45

Summe Sonstige Vermögensgegenstände • Total other assets • Összeg Egyéb eszköztárgyak Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Zinsverbindlichkeiten Bankkonto Banque LB Lux Summe Zinsverbindlichkeiten • Total interest liabilities • Összeg Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

NZD

-- 0,02

38






Luxemburg • Luxembourg • Luxemburg Deutschland • Germany • Németország Frankreich • France • Franciaország Niederlande • Netherlands • Hollandia Italien • Italy • Olaszország Spanien • Spain • Spanyolország Irland • Ireland • Írország Jersey • Jersey • Jersey Österreich • Austria • Ausztria Portugal • Portugal • Portugália Sonstige Länder • Other countries • Egyéb országok

2,58 2,44 1,53 1,16 0,90 0,30 0,20 0,20 0,11 0,07 0,05

23,57 22,19 13,90 10,56 8,23 2,70 1,81 1,81 1,05 0,64 0,48


9,54

86,94





Staaten • sovereign states • Államok Investmentanteile Aktien • equity funds • Befektetési részesedések – Részvények Investmentanteile Renten • bond fund • Befektetési részesedések – Nyugdíjak Industrieunternehmen • industrial companies • Ipari vállalatok Finanzdienstleistungen • financial services • Pénzügyi szolgáltatások Verbrauchsgüter • consumer goods • Használati cikkek Investmentanteile Aktienindex • index fund • Befektetési részesedések – Részvényindex Versorgungsunternehmen • utilities • Közmu˝vek Gesundheitswesen • healthcare • Egészségügy Rohstoffe • commodities • Alapanyagok Sonstige Branchen • Other sectors • Egyéb ágazatok

3,81 2,26 0,60 0,37 0,36 0,33

34,71 20,61 5,44 3,35 3,25 3,04

0,32 0,26 0,21 0,21 0,81

2,95 2,40 1,88 1,89 7,42


9,54

86,94


39


01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

167.115,000

193.019,000

201.727,000

0,000

0,000

1.370,000

17.474,423

25.904,000

10.078,000

149.640,577

167.115,000

193.019,000

30.09.2012 EUR

31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

10.975.467,10

11.706.128,61

13.625.052,07


73,35

70,05

70,59


76,28

72,85

73,41

0,31

0,00

0,00





9.542.081,10 -- 12.978,13


1.406.555,28

Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

55.883,62 -- 0,01 -- 16.074,76 10.975.467,10

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 149.640,577 umlaufenden Anteilen mit einem Inventarwert von EUR 73,35 (gerundet) pro Anteil. Sub-Fund assets are represented by a net asset value of EUR 73.35 (rounded) per unit on 149,640.577 units outstanding. A részalap vagyona befektetési jegyenként 73,35 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 149.640,577 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝ l tevo˝dik össze.

40

BAYERNINVEST OPTIMA FONDS





Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Aktien • shares • Részvények Cie Financière Richemont AG Inhaber-Aktien A SF 1

CHF

500,00

23.746,92

Nestlé S.A. Namens-Aktien SF -,10

CHF

800,00

39.484,42

0,41 0,69

Sika AG Inhaber-Aktien SF 0,60

CHF

20,00

31.723,23

0,55

94.954,57

1,65

Bayerische Motoren Werke AG Stammaktien EO 1

EUR

700,00

40.348,00

0,70

Deutsche Börse AG Namens-Aktien o.N.

EUR

1.000,00

43.500,00

0,76

Deutsche Post AG Namens-Aktien o.N.

EUR

2.000,00

30.800,00

0,53

Deutsche Telekom AG Namens-Aktien o.N.

EUR

3.000,00

29.187,00

0,51

E.ON AG Namens-Aktien o.N.

EUR

2.000,00

37.540,00

0,65

France Télécom Actions Port. EO 4

EUR

600,00

5.818,80

0,10

IMERYS S.A. Actions Port. EO 2

EUR

900,00

40.437,00

0,70

Qiagen N.V. Aandelen aan toonder EO -,01

EUR

3.500,00

50.452,50

0,88

RWE AG Inhaber-Stammaktien o.N.

EUR

1.000,00

35.395,00

0,61

Snam S.p.A. Azioni nom. o.N.

EUR

10.000,00

34.740,00

0,60

Telecom Italia S.p.A. Azioni nom. EO 0,55

EUR

30.000,00

23.730,00

0,41

Total S.A. Actions au Porteur EO 2,50

EUR

2.000,00

79.360,00

1,38

UniCredit S.p.A. Azioni nom. o.N.

EUR

12.000,00

40.224,00

0,70

VINCI S.A. Actions Port. EO 2,50

EUR

1.000,00

34.115,00

0,59

525.647,30

9,12 0,49

Aviva PLC Registered Shares LS -,25

GBP

7.000,00

28.427,99

BHP Billiton PLC Registered Shares DL -,50

GBP

1.000,00

24.345,42

0,42

Centamin PLC Registered Shares o.N.

GBP

15.000,00

16.949,78

0,29

GlaxoSmithKline PLC Registered Shares LS -,25

GBP

2.000,00

36.199,87

0,63

Royal Bk of Scotld Grp PLC,The Registered Shares LS 1

GBP

10.000,00

32.342,92

0,56

Vodafone Group PLC Registered Shares DL-,11428571

GBP

15.000,00

33.445,81

0,58

171.711,79

2,98

22.650,85

0,39

22.650,85

0,39

Ind.& Comm.Bk of China, The Registered Shares H YC 1

HKD

50.000,00

Canon Inc. Registered Shares o.N.

JPY

1.000,00

25.598,04

0,44

Hitachi Ltd. Registered Shares o.N.

JPY

7.000,00

30.471,47

0,53

Shin-Etsu Chemical Co. Ltd. Registered Shares o.N.

JPY

500,00

22.290,71

0,39

SONY Corp. Registered Shares o.N.

JPY

3.000,00

27.889,65

0,48

106.249,87

1,84

38.597,41

0,67

38.597,41

0,67

29.462,90

0,51

29.462,90

0,51

Yara International ASA Navne-Aksjer NK 1,70

Atlas Copco AB Namn-Aktier A (fria) SK0,2085

NOK

SEK

1.000,00

1.600,00

3M Co. Registered Shares DL -,01

USD

500,00

36.066,77

0,63

Activision Blizzard Inc. Registered Shares DL-,000001

USD

2.500,00

22.090,02

0,38

AutoZone Inc. Registered Shares DL -,01

USD

100,00

28.868,18

0,50

Barrick Gold Corp. Registered Shares o.N.

USD

1.500,00

48.796,22

0,85

Baxter International Inc. Registered Shares DL 1

USD

800,00

37.445,41

0,65

Boston Scientific Corp. Registered Shares DL -,01

USD

4.000,00

17.594,31

0,31

Broadcom Corp. Reg. Shares Class A DL -,0001

USD

1.500,00

41.038,48

0,71


41





Chesapeake Energy Corp. Registered Shares DL -,01

USD

3.500,00

51.951,38

0,90

Citigroup Inc. Registered Shares New DL -,01

USD

800,00

20.497,68

0,36

Coca-Cola Co., The Registered Shares DL -,25

USD

1.600,00

47.635,18

0,83

CSX Corp. Registered Shares DL 1

USD

1.200,00

19.686,35

0,34

Deere & Co. Registered Shares DL 1

USD

800,00

51.042,14

0,89

Denbury Resources Inc. Registered Shares DL-,001

USD

2.200,00

28.278,34

0,49

Hasbro Inc. Registered Shares DL -,50

USD

1.200,00

35.115,56

0,61

KB Home Registered Shares DL 1

USD

2.000,00

22.707,84

0,39

Kinross Gold Corp. Registered Shares o.N.

USD

6.000,00

47.280,81

0,82

Lam Research Corp. Registered Shares DL -,001

USD

1.000,00

24.697,31

0,43

Lear Corp. Registered Shares new DL -,01

USD

1.100,00

32.279,02

0,56

Lennar Corp. Reg. Shares Cl. A DL -,10

USD

1.000,00

27.401,73

0,48

McDonald’s Corp. Registered Shares DL-,01

USD

400,00

28.993,30

0,50

M.D.C. Holdings Inc. Registered Shares DL -,01

USD

800,00

24.109,79

0,42

Merck & Co. Inc. (New) Registered Shares DL-,01

USD

1.000,00

35.149,75

0,61

Microsoft Corp. Registered Shares DL-,00000625

USD

2.000,00

46.938,87

0,81

Oracle Corp. Registered Shares DL -,01

USD

2.000,00

48.516,45

0,84

Pfizer Inc. Registered Shares DL -,05

USD

1.500,00

29.095,88

0,51

Philip Morris Internat. Inc. Registered Shares o.N.

USD

500,00

35.227,47

0,61

Potash Corp. of Saskatch. Inc. Registered Shares o.N.

USD

1.000,00

33.875,25

0,59

Rockwell Automation Inc. Registered Shares DL 1

USD

800,00

42.947,51

0,75

Walgreen Co. Registered Shares DL 0,078125

USD

1.500,00

42.664,64

0,74

Wells Fargo & Co. Registered Shares DL 1,666

USD

800,00

21.610,53

0,38

1.029.602,17

17,87

132.440,00

2,30

132.440,00

2,30

Indexzertifikate • index certificates • Certifikátok Gold Bullion Securities Ltd. DL-Zero Gold Lkd Nts 2004(Und)

EUR

1.000,00

Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 0,000% Italien, Republik EO-B.O.T. 12.7.2013

EUR

200.000,00

197.200,00

3,42

1,193% HSH Nordbank AG NACHR.FLR-IHS. 07(12/17)DIP238 FRN

EUR

70.000,00

47.950,00

0,83

3,000% BBVA Senior Fin. S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2012(13)

EUR

200.000,00

199.600,00

3,46

3,500% OMV AG EO-Medium-Term Notes 2012(27)

EUR

100.000,00

98.330,00

1,71

4,000% Permanent TSB PLC EO-Medium-Term Notes 2010(15)

EUR

50.000,00

49.225,00

0,85


EUR

200.000,00

110.000,00

1,91

4,310% ABN AMRO Bank N.V. EO-FLR Notes 2006(16/Und.) FTF

EUR

50.000,00

38.125,00

0,66


EUR

150.000,00

149.250,00

2,59


EUR

100.000,00

100.810,00

1,75

4,625% RWE AG FLR-Nachr.Anl. v.10(15/unb.) FTF

EUR

30.000,00

29.400,00

0,51


EUR

100.000,00

99.281,00

1,72


EUR

150.000,00

149.250,00

2,59


EUR

100.000,00

98.956,00

1,72

6,000% Linde Finance B.V. EO-FLR Bonds 2003(13/Und.) FTF

EUR

30.000,00

30.840,00

0,54

6,750% OMV AG EO-FLR Notes 2011(18/Und.) FTF

EUR

100.000,00

107.770,00

1,87

7,125% ABN AMRO Bank N.V. EO-Medium-Term Notes 2012(22)

EUR

100.000,00

106.350,00

1,85

7,750% Telecom Italia Finance S.A. EO-Medium-Term Notes 2003(33)

EUR

100.000,00

106.740,00

1,85

8,000% IVG Immobilien AG Sub.FLR-Bonds v.06(13/unb.) FTF

EUR

100.000,00

49.100,00

0,85

8,367% Talanx Finanz (Luxemburg) S.A. EO-FLR Notes 2012(22/42) FTF EUR

100.000,00

108.050,00

1,88

1.876.227,00

32,57

42




4,875% Türkiye Halk Bankasi A.S. DL-Notes 2012(17) Reg.S 6,250% ENEL Finance Intl B.V. DL-Notes 2007(07/17) 144A 6,875% Italien, Republik DL-Debts. 1993(23) 7,000% ArcelorMittal S.A. DL-Notes 2011(11/41) 7,750% Bank of Georgia JSC DL-Notes 2012(17) Reg.S

USD USD USD USD USD



200.000,00 150.000,00 200.000,00 70.000,00 200.000,00

158.861,65 127.049,69 172.445,95 49.079,10 159.514,45

2,76 2,21 2,99 0,85 2,77

666.950,84

11,58

54.540,00 77.220,00 112.100,00 26.211,40 326.640,00

0,95 1,34 1,95 0,45 5,67

596.711,40

10,36

130.113,85

2,26

130.113,85

2,26

5.421.319,95

94,10

19.865,62 10.219,31 4.303,04

0,34 0,18 0,07

-- 45.200,00

-- 0,78


-- 45.200,00

-- 0,78


-- 10.812,03

-- 0,19

Wertpapier-Investmentanteile • securities investment interests • Értékpapír befektetési részesedések ComStage ETF – DivDAX TR Inhaber-Anteile I o.N. db x-t.II-Em.Mkts Li.Eurobond Inhaber-Anteile 1C o.N. db x-trackers CSI300 INDEX ETF Inhaber-Anteile 1C o.N. db x-trackers FTSE VIETNAM ETF Inhaber-Anteile 1C o.N. db x-tr.II-ITRAXX Eu.5-Yr.T.R. Inhaber-Anteile 1C o.N.


EUR EUR EUR EUR EUR

3.000,00 270,00 20.000,00 1.660,00 3.000,00

USD

15,00

Summe Wertpapiervermögen • Total securities holdings • Összeg Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Aktienindex-Derivate • share index derivatives • Részvényindex-derivatívok Aktienindex-Terminkontrakte • share index forward contracts • Részvényindex-határido˝s ügyletek DAX Index Future 21.12.12 S&P 500 E-Mini Index Future 21.12.12 Topix Index Future 13.12.12

EUR USD JPY

-- 9,00 -- 20,00 2,00

Optionsrechte auf Aktienindices • options on stock market indices • Opciós jogok részvényindexekre Call DAX 6450 21.12.12

EUR

-- 10,00

Derivate auf einzelne Wertpapiere • derivatives relating to individual securities • Derivatív egyes értékpapírokra Wertpapier-Optionsrechte • securities option rights • Értékpapír opciós jogok Optionsrechte auf Aktien • stock options • Opciós jogok részvényekre Put Facebook 15 22.12.12

USD

-- 30,00

-- 1.165,70

-- 0,02

Summe Wertpapier-Optionsrechte • Total securities option rights • Összeg Értékpapír opciós jogok

-- 1.165,70

-- 0,02

Summe Derivate auf einzelne Wertpapiere • Total derivatives relating to individual securities • Összeg Derivatív egyes értékpapírokra

-- 1.165,70

-- 0,02

Devisen-Derivate • foreign currency derivatives • Deviza-derivatívok Devisenterminkontrakte Kauf • Forward foreign exchange transactions: purchase • Deviza határido˝s ügyletek – Vásárlás Offen • Open • Nyílt Devisenterminkontrakt Kauf Euro US-Dollar 11.10.12 EUR Devisenterminkontrakt Kauf Polnischer Zloty Japanischer Yen 19.12.12 PLN Summe Devisenterminkontrakte Kauf • Total Forward foreign exchange transactions: purchase • Összeg Deviza határido˝s ügyletek – Vásárlás

830.000,00 600.000,00

-- 7.105,67 -- 5.545,52

-- 0,12 -- 0,10

-- 12.651,19

-- 0,22


43





Devisenterminkontrakte • currency futures contracts • Deviza határido˝s ügyletek JPY/USD Future 17.12.12

USD

-- 2,00

Summe Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) • Total Forward foreign exchange transactions: (purchase/sale) • Összeg Deviza határido˝s ügyletek – (Vásárlás/Eladás)

-- 1.903,97

-- 0,03

-- 1.903,97

-- 0,03

Offen • Open • Nyílt Devisenterminkontrakt Verkauf Polnischer Zloty Japanischer Yen 19.12.12

PLN

-- 600.000,00

-- 11.349,79

-- 0,20

Devisenterminkontrakt Verkauf US-Dollar Euro 11.10.12

USD

-- 1.150.000,00

-- 13.250,09

-- 0,23

Summe Devisenterminkontrakte Verkauf • Total Forward foreign exchange transactions: sale • Összeg Deviza határido˝s ügyletek – Eladás

-- 24.599,88

-- 0,43

Summe Devisen-Derivate • Total foreign currency derivatives • Összeg Deviza-derivatívok

-- 39.155,04

-- 0,68


-- 51.132,77

-- 0,89


AUD

4.244,12

3.436,68

0,06


CAD

6.990,51

5.523,12

0,10


CHF

9.216,56

7.625,95

0,13


EUR

224.161,86

224.161,86

3,89


GBP

357,04

450,03

0,01


HUF

397.789,01

1.396,28

0,02


NOK

94.698,86

12.843,21

0,22


TRY

31,01

13,47

0,00


USD

75.340,67

58.549,77

1,02


ZAR

66.707,00

6.345,16

0,11

320.345,53

5,56

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Dividendenforderungen

EUR

798,00

798,00

0,01

Dividendenforderungen

GBP

1.040,00

1.310,86

0,02


JPY

77.655,00

777,10

0,01


USD

2.121,89

1.649,00

0,03

Wertpapierzinsen

EUR

41.105,04

41.105,04

0,71


AUD

4,85

3,93

0,00


EUR

41,90

41,90

0,00


GBP

55,30

69,70

0,00


HUF

3.292,36

11,56

0,00


NOK

70,16

9,52

0,00


TRY

0,07

0,03

0,00


ZAR

552,29

52,53

0,00

Variation Margin Banque LB Lux

EUR

54.578,72

54.578,72

0,95

100.407,89

1,73


44






Bankverbindlichkeiten • bank debt/ bank liabilities/ bank loan facilities/ financial liabilities • Banki kötelezettségek Bankkonto Banque LB Lux Forderung/Verbindlichkeit aus VM Banque LB Lux

KRW EUR

-- 106.505,00 -- 19.865,62

Summe Bankverbindlichkeiten • Total bank debt/ bank liabilities/ bank loan facilities/ financial liabilities • Összeg Banki kötelezettségek

-- 74,15 -- 19.865,62

0,00 -- 0,34

-- 19.939,77

-- 0,35

Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB Zinsforderung Bankkonto Banque LB

Lux Lux Lux Lux Lux

0,00 CHF HKD JPY SEK USD

-- 2,80 -- 12,41 -- 91,00 -- 89,41 -- 28,59

-- 2,32 -- 1,24 -- 0,91 -- 10,61 -- 22,22

0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

-- 37,30

0,00

-- 9.871,37

-- 0,17

5.761.092,16

100,00

Summe Zinsverbindlichkeiten • Total interest liabilities • Összeg Kamatkötelezettségek






USA • USA • USA Luxemburg • Luxembourg • Luxemburg Italien • Italy • Olaszország Deutschland • Germany • Németország Niederlande • Netherlands • Hollandia Irland • Ireland • Írország Spanien • Spain • Spanyolország Portugal • Portugal • Portugália Österreich • Austria • Ausztria Frankreich • France • Franciaország Sonstige Länder • Other countries • Egyéb országok

0,90 0,86 0,57 0,47 0,35 0,30 0,30 0,26 0,21 0,16 1,04

15,62 14,94 9,88 8,22 6,12 5,16 5,19 4,50 3,58 2,77 18,12


5,42

94,10


45





Unternehmensanleihen • corporate bonds • Vállalatok Staaten • sovereign states • Államok Investmentanteile Aktienindex • index fund • Befektetési részesedések – Részvényindex Verbrauchsgüter • consumer goods • Használati cikkek Industrieunternehmen • industrial companies • Ipari vállalatok Rohstoffe • commodities • Alapanyagok Bundesländer, Kommunen, Kantone • local authorities, federal states, cantons • Nemzetközösségek, szövetségi államok, kantonok Finanzdienstleistungen • financial services • Pénzügyi szolgáltatások Gesundheitswesen • healthcare • Egészségügy Technologie • technology • Technológia Sonstige Branchen • Other sectors • Egyéb ágazatok

1,50 0,81

26,32 13,98

0,60 0,38 0,31 0,27

10,36 6,56 5,32 4,73

0,22 0,21 0,21 0,19 0,72

3,85 3,63 3,57 3,24 12,54


5,42

94,10


01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

28.568,8066

45.901,0514

3.084,0000

0,0000

3,0000

52.085,4184

2.296,0190

17.335,2448

9.268,3670

26.272,7876

28.568,8066

45.901,0514

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011


249

10

10


155

239

0

0

0

0

404

249

10

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the beginning of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse AL • Units issued class AL • Az AL osztály kibocsátott befektetési jegyei Zurückgenommene Anteile Klasse AL • Units redeemed class AL • Az AL osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse AL • Units outstanding at the end of the financial year class AL • Az AL osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei


46



31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

5.761.092,16

4.688.925,39

4.081.242,87


81,46

82,30

86,78


84,72

85,59

90,25

0,00

0,00

0,00


8.962,75

9.388,00

9.815,99


9.142,01

9.575,76

10.012,31

0,00

0,00

0,00





5.421.319,95 -- 51.132,77


320.345,53


100.407,89

Bankverbindlichkeiten • bank debt/ bank liabilities/ bank loan facilities/ financial liabilities • Banki kötelezettségek

-- 19.939,77

Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

-- 37,30 -- 9.871,37 5.761.092,16

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 26.676,7876 umlaufenden Anteilen. Davon entfallen 26.272,7876 Anteile auf die Klasse AL mit einem Inventarwert von EUR 81,46 (gerundet) pro Anteil und 404 Anteile auf die Klasse InstAL mit einem Inventarwert von EUR 8.962,75 (gerundet) pro Anteil. Sub-fund assets are represented by a total of 26,676.7876 units outstanding. 26,272.7876 units are allotted as class AL having a net asset value of EUR 81.46 (rounded) per unit and 404 units are allotted as class InstAL having a net asset value of EUR 8,962.75 (rounded) per unit. A részalap vagyona összesen 26.676,7876 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝l áll. Ebbo˝l 26.272,7876 jut az AL osztályra, jegyenként 81,46 EUR (kerektíve) esz-közértéku˝, 404 pedig az InstAL osztályra, jegyenként 8.962,75 EUR (kerektíve) eszközértéku˝.

BAYERNINVEST VERMÖGENSVERWALTUNGSFONDS AKTIEN

47





Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Amtlich gehandelte Wertpapiere • Officially traded securities • Hivatalosan kereskedett értékpapírok Aktien • shares • Részvények ABB Ltd. Namens-Aktien SF 1,03 Nestlé S.A. Namens-Aktien SF -,10 Novartis AG Namens-Aktien SF 0,50 Zurich Insurance Group AG Nam.-Aktien SF 0,10

Air Liquide-SA Ét.Expl.P.G.Cl. Actions Port. EO 5,50 Anheuser-Busch InBev N.V./S.A. Parts Sociales Nom. o.N. AXA S.A. Actions Port. EO 2,29 BASF SE Namens-Aktien o.N. Bayer AG Namens-Aktien o.N. BNP Paribas S.A. Actions Port. EO 2 Daimler AG Namens-Aktien o.N. Deutsche Bank AG Namens-Aktien o.N. Deutsche Telekom AG Namens-Aktien o.N. ENI S.p.A. Azioni nom. o.N. E.ON AG Namens-Aktien o.N. France Télécom Actions Port. EO 4 GdF Suez S.A. Actions Port. EO 1 ING Groep N.V. Cert.v.Aandelen EO 0,24 Royal Dutch Shell Reg. Shares Class A EO -,07 SAP AG Inhaber-Aktien o.N. Total S.A. Actions au Porteur EO 2,50

Barclays PLC Registered Shares LS 0,25 BG Group PLC Registered Shares LS -,10 BP PLC Registered Shares DL -,25 British American Tobacco PLC Registered Shares LS -,25 Diageo PLC Reg. Shares LS -,28935185 GlaxoSmithKline PLC Registered Shares LS -,25 Tesco PLC Registered Shares LS -,05

H & M Hennes & Mauritz AB Namn-Aktier B SK 0,125

CHF CHF CHF CHF

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

GBP GBP GBP GBP GBP GBP GBP

SEK

9.589,00 12.939,00 10.148,00 596,00

1.280,00 2.552,00 7.587,00 3.770,00 3.445,00 3.189,00 2.131,00 2.957,00 12.103,00 10.706,00 8.146,00 8.379,00 5.161,00 15.734,00 14.709,00 3.270,00 4.000,00

43.756,00 13.546,00 40.000,00 7.937,00 10.241,00 7.000,00 33.143,00

3.724,00

141.703,34 638.611,12 483.226,90 116.036,20

1,43 6,44 4,87 1,17

1.379.577,56

13,91

125.299,20 170.473,60 91.119,87 250.893,50 235.638,00 120.847,16 80.999,31 91.888,78 117.750,09 186.284,40 152.900,42 81.259,54 92.459,32 99.863,70 400.967,34 180.536,70 158.720,00

1,26 1,72 0,92 2,53 2,38 1,22 0,82 0,93 1,19 1,88 1,54 0,82 0,93 1,01 4,04 1,82 1,60

2.637.900,93

26,61

119.789,85 213.338,83 222.114,94 320.582,08 225.054,09 126.699,55 140.154,46

1,21 2,15 2,24 3,23 2,27 1,28 1,41

1.367.733,80

13,79

102.597,25

1,03

102.597,25

1,03

295.057,50

2,97

295.057,50

2,97

899.280,00 147.015,00 114.375,00 294.000,00 198.562,00

9,06 1,48 1,15 2,96 2,00

1.653.232,00

16,65

7.436.099,04

74,95

Genussscheine • profit participation certificates • Fogyasztási cikk-jegyek Roche Holding AG Inhaber-Genußscheine o.N.

CHF

2.000,00

Verzinsliche Wertpapiere • interest-bearing securities • Kamatozó értékpapírok 0,000% Bundesrep.Deutschland Unv.Schatz.A.12/11 f.05.12.12 3,000% Spanien EO-Bonos 2010(15) 4,310% ABN AMRO Bank N.V. EO-FLR Notes 2006(16/Und.) FTF 4,625% RWE AG FLR-Nachr.Anl. v.10(15/unb.) FTF 4,797% Telefonica Emisiones S.A.U. EO-Medium-Term Notes 2012(18)

EUR EUR EUR EUR EUR

900.000,00 150.000,00 150.000,00 300.000,00 200.000,00


48






Derivate • derivatives • Derivatívok Aktienindex-Derivate • share index derivatives • Részvényindex-derivatívok Aktienindex-Terminkontrakte • share index forward contracts • Részvényindex-határido˝s ügyletek Euro STOXX 50 Future 21.12.12 STOXX 50 Future 21.12.12

30.240,00 26.989,95

0,30 0,27


57.229,95

0,58


57.229,95

0,58

1.865.985,87 447.128,00 87.229,40

18,81 4,51 0,88

2.400.343,27

24,19

4.594,66 22.586,95 25.165,86 4,67 32,78 5,05

0,05 0,23 0,25 0,00 0,00 0,00

52.389,97

0,53

-- 25.196,72

-- 0,25

9.920.865,51

100,00

Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések Bankkonto Banque LB Lux Bankkonto Banque LB Lux Bankkonto Banque LB Lux

EUR EUR

EUR GBP SEK

-- 72,00 -- 150,00

1.865.985,87 354.739,28 735.189,13

Summe Bankguthaben • Total cash at banks • Összeg Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Dividendenforderungen Dividendenforderungen Wertpapierzinsen Zinsforderung Bankkonto Banque LB Lux Zinsforderung Bankkonto Banque LB Lux Zinsforderung Bankkonto Banque LB Lux Summe Sonstige Vermögensgegenstände • Total other assets • Összeg Egyéb eszköztárgyak Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

EUR GBP EUR EUR GBP SEK

4.594,66 17.919,87 25.165,86 4,67 26,00 42,56





Deutschland • Germany • Németország Großbritannien • Great Britain • Nagy-Britannia Schweiz • Switzerland • Svájc Frankreich • France • Franciaország Spanien • Spain • Spanyolország Niederlande • Netherlands • Hollandia Italien • Italy • Olaszország Belgien • Belgium • Belgium Schweden • Sweden • Svédország

2,31 1,77 1,67 0,67 0,35 0,21 0,19 0,17 0,10

23,22 17,83 16,88 6,75 3,48 2,16 1,88 1,72 1,03


7,44

74,95


49





Verbrauchsgüter • consumer goods • Használati cikkek Öl und Gas • oil and gas • Olaj és gáz Staaten • sovereign states • Államok Finanzdienstleistungen • financial services • Pénzügyi szolgáltatások Gesundheitswesen • healthcare • Egészségügy Rohstoffe • commodities • Alapanyagok Unternehmensanleihen • corporate bonds • Vállalatok Sonstige Branchen • Other sectors • Egyéb ágazatok Genussscheine • profit participation certificates • Fogyasztási cikk-jegyek Versorgungsunternehmen • utilities • Közmu˝vek Verbraucherdienstleistungen • consumer services • Fogyasztói szolgáltatások

1,43 1,18 1,05 0,64 0,61 0,61 0,61 0,52 0,30 0,25 0,24

14,46 11,91 10,55 6,45 6,15 6,17 6,12 5,25 2,97 2,47 2,45


7,44

74,95


Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse TL1 • Units outstanding at the beginning of the financial year class TL1 • A TL1 osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse TL1 • Units issued class TL1 • A TL1 osztály kibocsátott befektetési jegyei Zurückgenommene Anteile Klasse TL1 • Units redeemed class TL1 • A TL1 osztály visszavásárolt befektetési jegyei Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse TL1 • Units outstanding at the end of the financial year class TL1 • A TL1 osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

Umlaufende Anteile zu Beginn des Geschäftsjahres Klasse TL2 • Units outstanding at the beginning of the financial year class TL2 • A TL2 osztály jelentési ido˝szakának elején forgalmazott befektetési jegyei Ausgegebene Anteile Klasse TL2 • Units issued class TL2 • A TL2 osztály kibocsátott befektetési jegyei

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

13.838

17.130

23.573

0

0

1

648

3.292

6.444

13.190

13.838

17.130

01.04.2012 30.09.2012

01.04.2011 31.03.2012

01.04.2010 31.03.2011

70

70

70

0

0

0

Zurückgenommene Anteile Klasse TL2 • Units redeemed class TL2 • A TL2 osztály visszavásárolt befektetési jegyei

55

0

0

Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres Klasse TL2 • Units outstanding at the end of the financial year class TL2 • A TL2 osztály jelentési ido˝szakának végén forgalmazott befektetési jegyei

15

70

70

50



31.03.2012 EUR

31.03.2011 EUR

9.920.865,51

9.988.258,06

13.236.084,43

Nettovermögenswert pro Anteil Klasse TL1 • Net asset value per unit class TL1 • A TL1 osztály nettó eszközértéke befektetési jegyenként

751,30

718,18

769,55

Ausgabepreis pro Anteil Klasse TL1 • Issue price per unit class TL1 • A TL1 osztály kibocsátási ára befektetési jegyenként

788,87

754,09

808,03

0,00

0,00

0,00

Nettovermögenswert pro Anteil Klasse TL2 • Net asset value per unit class TL2 • A TL2 osztály nettó eszközértéke befektetési jegyenként

749,48

716,45

767,74

Ausgabepreis pro Anteil Klasse TL2 • Issue price per unit class TL2 • A TL2 osztály kibocsátási ára befektetési jegyenként

786,95

716,45

767,74

0,00

0,00

0,00


Zwischengewinn pro Anteil Klasse TL1 • Interim profit per unit class TL1 • A TL1 osztály évközi nyeresége befektetési jegyenként

Zwischengewinn pro Anteil Klasse TL2 • Interim profit per unit class TL2 • A TL2 osztály évközi nyeresége befektetési jegyenként

ZUSAMMENSETZUNG DES TEILFONDSVERMÖGENS STATEMENT OF SUB-FUND ASSETS A RÉSZALAP VAGYONÁNAK O SSZETÉTELE 30.09.2012 EUR Wertpapiervermögen • securities holdings • Értékpapíreszközök Derivate • derivatives • Derivatívok Bankguthaben • cash at banks • Banki követelések Sonstige Vermögensgegenstände • other assets • Egyéb eszköztárgyak Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen

7.436.099,04 57.229,95 2.400.343,27 52.389,97 -- 25.196,72 9.920.865,51

Das Teilfondsvermögen setzt sich zusammen aus insgesamt 13.205 umlaufenden Anteilen. Davon entfallen 13.190 Anteile auf die Klasse TL1 mit einem Inventarwert von EUR 751,30 (gerundet) pro Anteil und 15 Anteile auf die Klasse TL2 mit einem Inventarwert von EUR 749,48 (gerundet) pro Anteil. Sub-fund assets are represented by a total of 13,205 units outstanding. 13,190 units are allotted as class TL1 having a net asset value of EUR 751.30 (rounded) per unit and 15 units are allotted as class TL2 having a net asset value of EUR 749.48 (rounded) per unit. A részalap vagyona összesen 13.205 darab forgalomban lévo˝ befektetési jegybo˝l áll. Ebbo˝ l 13.190 jut a TL1 osztályra, jegyenként 751,30 EUR (kerektíve) eszközértéku˝, 15 pedig a TL2 osztályra, jegyenként 749,48 EUR (kerektíve) eszközértéku˝.

BAYERNINVEST KONSOLIDIERT • CONSOLIDATED • KONSZOLIDÁLT

51


180.138.349,19 -- 17.589,75


8.761.317.63


2.281.664,40

Bankverbindlichkeiten • bank debt/ bank liabilities/ bank loan facilities/ financial liabilities • Banki kötelezettségek Zinsverbindlichkeiten • interest liabilities • Kamatkötelezettségek Sonstige Verbindlichkeiten • other liabilities • Egyéb kötelezettségek Teilfondsvermögen • sub-fund assets • Részalapvagyonok

-- 19.939,77 -- 1.001,60 -- 313.354,66 190.829.445,44

52

BAYERNINVEST

ERLÄUTERUNGEN ZUM UNGEPRÜFTEN HALBJAHRESBERICHT 30. SEPTEMBER 2012

NOTES TO THE UNAUDITED SEMIANNUAL REPORT AS AT SEPTEMBER 30TH, 2012

MAGYARÁZATAI A 2012. SZEPTEMBER 30-IG FÉLÉVI JELENTÉSHEZ NÉLKÜL

Anlagen in Wertpapieren

Investment in securities

Értékpapír-befektetések

Realisierte Kursgewinne oder Kursverluste werden auf der Grundlage der durchschnittlichen Einstandskurse errechnet. Die Einstandskurse der Wertpapiere, deren Kaufpreise nicht in Euro ausgedrückt sind, werden auf Basis der entsprechenden Devisenkurse am Kauftag ermittelt. Die Tageskurse dieser Wertpapiere sind zum Devisenkurs vom 27. September 2012 umgerechnet worden.

Realised gains or losses on securities trades are calculated on an average cost basis. The cost prices of securities acquired in currencies other than Euro are based on exchange rates ruling at the time of acquisition. The market value of such securities is converted into Euro at the exchange rates ruling at September 27th, 2012.

A realizált árfolyamnyereségeket és árfolyamveszteségeket az átlagos beszerzési árfolyam alapján számítják ki. Azoknak az értékpapíroknak a beszerzési árfolyamát, amelyek vételára nem euróban van kifejezve, a vétel napján érvényes megfelelo˝ devizaárfolyam alapján adják meg. Ezen értékpapírok napi árfolyamát a 2012. szeptember 27-ig érvényes devizaárfolyam alapján számították át.

Wertpapiere, die an einer offiziellen Börse notiert sind oder die an einem anderen geregelten Markt, der anerkannt, für das Publikum offen und dessen Funktionsweise ordnungsgemäß ist, gehandelt werden, werden zum letzten verfügbaren bezahlten Kurs bewertet. Wenn ein und dasselbe Wertpapier auf verschiedenen Märkten gehandelt wird, wird der letzte verfügbare bezahlte Kurs auf dem Hauptmarkt für das betreffende Wertpapier verwendet.

Securities which are quoted on a stock exchange or which are traded on another regulated market which is recognised as being open to the public and whose operating methods are correct are valued at the last available rate paid. Should one and the same security be traded on different markets, the last available price paid on the main market will be used for that security.

Azokat az értékpapírokat, amelyeket hivatalos to˝zsdén jegyeznek vagy olyan más, elleno˝rzött piacon forgalmaznak, amely elismert, a közönség számára nyitva áll és amelynek mu˝ködési módja szabályszeru˝, a rendelkezésre álló utolsó kifizetett árfolyam szerint értékelik. Ha ugyanaz az értékpapír különbözo˝ piacokon is forgalomban van, az adott értékpapír fo˝ piacán rendelkezésre álló utolsó kifizetett árfolyamot veszik figyelembe.

Nicht notierte Wertpapiere, andere gesetzlich und vertragsmäßig zulässige Vermögenswerte und Wertpapiere, welche zwar an einer offiziellen Börse notiert sind oder an einem geregelten Markt gehandelt werden, für welche aber der letzte Verkaufspreis nicht repräsentativ ist, werden zum jeweiligen Verkehrswert bewertet, wie ihn die Verwaltungsgesellschaft nach Treu und Glauben und allgemein anerkannten, von unabhängigen Wirtschaftsprüfern nachprüfbaren Bewertungsregeln festlegt.

Securities which are not quoted, other legal and contractually permissible assets and securities which are quoted on an official stock exchange or are traded on a regulated market but for which the last sales price is not representative are valued at the market value which the manage-ment company determines in all good faith, under rules generally recognised by independent audi-tors in accordance with guidelines on valuation which can be examined.

A nem jegyzett értékpapírokat vagy egyéb, törvény és szerzo˝dés által engedélyezett vagyonértékeket és értékpapírokat, amelyeket jegyeznek ugyan hivatalos to˝zsdén, illetve forgalomban vannak elleno˝rzött piacon, utolsó eladási áruk azonban nem ismert vagy nem jellemzo˝, a mindenkori piaci érték alapján értékelik, amelyet a Kezelo˝társaság jóhiszemu˝en, általánosan elfogadott és független könyvvizsgálók által elleno˝rzött értékelési szabályok alapján állapít meg.

Der Marktwert entspricht nicht unbedingt dem Wert, der tatsächlich bei einem Verkauf erzielt werden kann; die Verkaufserlöse können über oder unter den erwähnten Marktwerten liegen.

Market values of securities do not necessarily represent the amounts which might be realised upon disposal of the investments; actual amounts realised may be more or less than the market values stated.

A piaci érték nem feltétlenül egyezik meg az eladás során ténylegesen elérheto˝ értékkel: a vételár az említett piaci érték fölé vagy alá is eshet.

BAYERNINVEST

53

Közlemények a befektetési jegyei tula-jdonosai számára

Mitteilungen an die Anteilinhaber

Notices to shareholders

Der Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Anteil eines jeden Portfolios werden täglich in der „Börsen-Zeitung“ veröffentlicht.

The issue and redemption price per unit in any portfolio are published daily in “Börsen-Zeitung.

Az egyes portfólióknak megfelelo˝ befektetési jegyenkénti kibocsátási és visszavásárlási árakat naponta közzéteszik a “Börsen-Zeitung” újságban.

Andere Informationen für die Anteilinhaber, soweit dies das Verwaltungsreglement fordert, werden im Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations („Mémorial“) des Großherzogtums Luxemburg veröffentlicht. Sie werden auch in einer luxemburgischen Tageszeitung und in anderen von der Verwaltungsgesellschaft ausgewählten Zeitungen veröffentlicht, und zwar in solchen Ländern, in denen Fondsanteile angeboten werden.

Other information for unitholders, which is re-quired by the regulations, is published in the Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations (“Mémorial“) in the Grand Duchy of Luxembourg. It is also published in a Luxembourg daily news-paper and in other newspapers selected by the management company in those countries where the units are offered.

A befektetési jegyei tulajdonosai számára – amennyiben ezt a vezeto˝ségi szabályzat elo˝írja – további tudnivalókat is közzétesznek a Luxemburgi Nagyhercegség Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations („Mémorial”) címu˝ újságjában. Ezek a tájékoztató adatok egy luxemburgi napilapban és más, az Alapkezelo˝ által kiválasztott újságokban is olvashatók, azokban az országokban, amelyekben az alapok befektetési jegyei forgalomban vannak.

Zeichnungen von Anteilen

Subscription of units

Befektetési jegyei eladása

Anteile eines jeden Portfolios können bei der Verwaltungsgesellschaft, der Depotbank und über die deutsche, österreichische und ungarische Zahlstelle erworben werden.

Units of each portfolio may be subscribed at the management company, the custodian bank and the German, Austrian and Hungarian selling agents.

Az egyes portfóliók befektetési jegyei megvásárolhatók az Alapkezelo˝nél, a letéti banknál, valamint a német, az osztrák és a magyar bankfiókokban.

Zeichnungen erfolgen aufgrund des gültigen Verkaufsprospektes, dem der letzte Jahresbericht sowie der letzte Halbjahresbericht beigelegt werden muss, wenn der Stichtag des Jahresberichtes länger als acht Monate zurückliegt. Die Geschäftsberichte sowie der Verkaufsprospekt und die Wesentlichen Anlegerinformationen (KIID) sind kostenlos am Sitz der Verwaltungsgesellschaft, der Depotbank und über die jeweilige Zahlstelle erhältlich.

Subscriptions are only valid if made on the basis of the current prospectus, supplemented by the latest annual report and the latest semiannual report if the annual report is older than eight months. Financial reports, the prospectus and the Key Investor Information Documents (KIID) may be obtained free of charge from the respective agents, from the custodian bank as well as from the Luxembourg management company.

A jegyzések az érvényben lévo˝ értékesítési prospektusoknak megfelelo˝en történnek vagy az egyszeru˝sített tájékoztató szerint, amelyhez mellékelni kell az utolsó Éves jelentést, valamint az utolsó Féléves jelentést is, ha az Éves jelentés 8 hónapnál régebbi. Az üzleti jelentések, illetve az eladási prospektusok és a kiemelt befekteto˝i információk (KIID) dokumentum költségmentesen az Alapkezelo˝ székhelyén, a letéti banknál, valamint a mindenkori kifizeto˝helyeken szerezheto˝k be.

54

BAYERNINVEST

Nettoinventarwert und Ausgabepreis

Net asset value and issue price

Nettó eszközérték és kibocsátási ár

Nettoinventarwerte und Ausgabepreise pro Anteil werden in Euro ermittelt und täglich veröffentlicht.

The net asset value and issue price per unit is being determined in Euro and published daily.

A befektetési jegyenkénti nettó eszközértékeket és kibocsátási árakat euróban adják meg, és naponta közzéteszik.

Der Nettoinventarwert pro Anteil eines Portfolios errechnet sich aus der Teilung des Teilfondsvermögens durch die Anzahl der umlaufenden Anteile des Teilfonds. Der Ausgabepreis errechnet sich aus dem Nettoinventarwert pro Anteil plus Ausgabeaufschlag.

The net asset value per unit of a portfolio is calculated by dividing the subfund assets by the number of units outstanding. The issue price is calculated from the net asset value per share plus issue costs.

Egy adott portfolió befektetési jegyenkénti nettó eszközértékét úgy számítják ki, hogy elosztják a portfólió részalap vagyonát ugyanezen portfólió forgalomban lévo˝ befektetési jegyeinek számával. A kibocsátási ár a nettó eszközérték és a kibocsátási felár összegébo˝l számítható ki.

Fonds Fund Alap

Klasse Ausgabeaufschlag Issue costs Class Kibocsátási felár Osztály

BayernInvest Short Term Fonds BayernInvest Rendite Dynamic Fonds BayernInvest Rendite Dynamic Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Convertible Bond Fonds BayernInvest Convertible Bond Fonds BayernInvest Convertible Bond Fonds BayernInvest Balanced Stocks 15 Fonds BayernInvest Balanced Stocks 15 Fonds BayernInvest Balanced Stocks 30 Fonds BayernInvest Balanced Stocks 60 Plus Fonds BayernInvest OptiMA Fonds BayernInvest OptiMA Fonds BayernInvest Vermögensverwaltungsfonds Aktien BayernInvest Vermögensverwaltungsfonds Aktien

TL AL InstAL AL TL TNL InstAL AL TNL InstAL TL AL TL TL AL InstAL TL1 TL2

Auflegungsdatum Subscription date Jegyzés dátuma

3,00% 3,00% 2,00% 3,00% 3,00% 0,00% 2,00% 5,00% 0,00% 5,00% 4,00% 4,00% 4,00% 4,00% 4,00% 2,00% 5,00% 5,00%

02.09.1991 03.10.2007 28.12.2006 05.06.2000 07.03.2003 05.06.2000 10.03.2003 02.10.2002 25.03.2004 28.08.2002 02.10.2000 01.10.2010 02.09.1991 02.10.2000 27.06.2006 12.06.2006 01.04.2008 02.01.2009

Erstausgabepreis Original issue price Eredeti kibocsátási ár DEM EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR DEM EUR EUR EUR EUR EUR

1.100,00 100,00 10.000,00 50,00 55,09 50,00 5.000,00 100,00 100,00 20.000,00 50,00 46,68 90,00 100,00 100,00 10.000,00 1.000,00 754,91

Geplante Ausschüttung

Planned dividend

Javasolt osztalékkifizetések

Nachstehende Teilfonds zahlten per 16. Mai 2012 für das am 31. März 2012 endende Geschäftsjahr folgende Beträge aus:

The below mentioned sub-funds will pay a divi-dend with value date May 16th, 2012 for the financial year ending March 31st, 2012:

Az alább felsorolt részalap a következo˝ osztalékösszegeket fizették ki 2012. május 16-ei értéknappal a 2012. március 31-án záruló üzleti évre vonatkozóan:

Fonds Fund Alap

Klasse Class Osztály

BayernInvest Rendite Dynamic Fonds BayernInvest Rendite Dynamic Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds BayernInvest Convertible Bond Fonds BayernInvest Balanced Stocks 15 Fonds BayernInvest OptiMA Fonds BayernInvest OptiMA Fonds

AL InstAL AL InstAL InstAL AL AL InstAL

Ausschüttung pro Anteil Dividend per unit Osztalék befektetési jegyként EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

1,9314 233,0378 1,1597 123,8978 120,0000 0,9910 0,8492 440,1286

BAYERNINVEST

55

Hinweis

Comment

Útmutató

Die Bekanntmachung der steuerlichen Erträge zum 31. März 2012 gemäß §5 Abs. 1 InvStG wurde im Internet unter www.bayerninvest.lu (Fondsdaten – BayernInvest Fonds – Steuerliche Daten) und in „Elektronischen Bundesanzeiger“ veröffentlicht.

The notice of taxable income as at March 31st, 2012 under § 5 section 1 of the German invest-ment tax act (InvStG, Investmentsteuergesetz) has been published on the internet site www.bayerninvest.lu (Fondsdaten – BayernInvest Fonds – Steuerliche Daten) and in the German Federal Gazette “Elektronischer Bundesanzeiger”.

A beruházási adótörvény 5. paragrafusa 1. bekezdésének megfelelo˝en a 2012. március 31-ig adóhozamok megtalálhatóak a www.bayerninvest.lu (Fondsdaten – BayernInvest Fonds – Steuerliche Daten) Internet oldalakon és az "Elektronischer Bundesanzeiger"ben (Elektronikus Tartományi Közlöny).

Besteuerung

Taxation

Adózás

Gemäß den in Luxemburg geltenden Bestimmungen haben die Teilfonds eine vierteljährlich zu zahlende „Taxe d’abonnement“ in Höhe von 0,05% p.a. des Teilfondsvermögens zu entrichten. Für die Klasse InstAL beträgt diese Steuer abweichend 0,01% p.a. des Teilfondsvermögens.

Under legislation and regulations currently pre-vailing in Luxembourg, the sub-fund is subject to a "Taxe d’abonnement" at an annual rate of 0.05% of the sub-fund assets calculated and payable quarterly. For the class InstAL this tax rate amounts to 0.01% p.a. of the fund assets of the sub-fund.

A Luxemburgban hatályos törvények és rendelkezésekértelmében a befektetési részalapjainak köteles negyedévente ”Taxe d’abonnement” adót fizetni nettó eszközértéke évi 0,05%-nak megfelelo˝ mértékben. Etto˝l eltéro˝en, az InstAL osztály esetében az adó mértéke a nettó eszközérték évi 0,01%-át teszi ki.

Quellensteuern der Ursprungsländer auf eingenommene Zinsen und Dividenden der Anlagen werden nicht rückvergütet.

Withholding taxes in the country of origin on interest and dividends collected are not repaid.

A származási országokban a befektetések kamataira és osztalékaira kivetett forrásadókat nem térítik vissza.

Bestandsveränderungen

Portfolio changes

Készletváltozások

Die Aufstellung der Wertpapierbestandsveränderungen in der Zeit vom 1. April 2012 bis zum 30. September 2012 ist kostenlos am Sitz der Verwaltungsgesellschaft, der Depotbank und über die jeweilige Zahlstelle erhältlich.

The list of the portfolio changes for the period from April 1st, 2012 up to September 30th, 2012 may be obtained free of charge from the respec-tive agents, from the custodian bank as well as from the Luxembourg management company.

A 2012. április 1. és 2012. szeptember 30. között történt értékpapírkészletválto-zások listája térítésmentesen beszerezheto˝ az Alapkezelo˝ székhelyén, a letéti banknál, valamint minden kifizeto˝helyen.

Devisenkurse

Exchange rates

Devizaárfolyamok

Vermögenswerte in fremder Währung wurden zu den nachstehenden Devisenkursen zum 27. September 2012 in Euro umgerechnet.

Assets in foreign currencies have been translated into Euro at the following exchange rates prevail-ing at September 27th, 2012.

A külföldi valutában kifejezett esz-közértékeket a 2012. szeptember 27-ig érvényes devizaárfolyamok alapján váltották át euróra az alábbiak szerint.

Australischer Dollar • Australian Dollar • Ausztrál dollár Kanadischer Dollar • Kanadai dollár Schweizer Franken • Swiss Franc • Svájci frank Yuan Renminbi • yuan Renminbi • jüan renminbi Dänische Krone • Danish Crown • Dán korona Britisches Pfund • Pound Sterling • Angol font Hongkong Dollar • Hong Kong Dollar • Hongkongi dollár Ungarischer Forint • Hungarian Forint • Magyar forint Japanischer Yen • Japanese Yen • Japán jen Südkoreanischer Won • South Korean Won • dél-koreai won Norwegische Krone • Norwegian Crown • Norvég korona Neuseeländischer Dollar • New Zealand Dollar • Új-Zélandi dollár Polnischer Zloty • Polish zloty • Lengyel zloty Schwedische Krone • Swedish Crown • Svéd korona Singapur Dollar • Singapore Dollar • Szingapuri dollár Türkische Lira • Turkish lira • Török líra Amerikanischer Dollar • US Dollar • Amerikai dollár Südafrikanischer Rand • South African Rand • Dél-afrikai rand

AUD CAD CHF CNY DKK GBP HKD HUF JPY KRW NOK NZD PLN SEK SGD TRY USD ZAR

1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1

1,235030 1,265682 1,208578 8,109674 7,455667 0,793373 9,977550 284,919404 99,929538 1.436,381000 7,373552 1,552102 4,147717 8,428226 1,580436 2,302813 1,286780 10,513979

56

BAYERNINVEST

TERMINKONTRAKTE FORWARD CONTRACTS HATÁRIDO S KONTRAKTUSOK Wertpapierbezeichnung Értékpapír megnevezése

Währung Pénznem

Nominal Névérték

Verpflichtungen % v. Teilfondsvermögen Kötelezettségek Részalap vagyonának %-ában

BayernInvest Short Term Fonds Short-Positionen • Rövid pozíciók Bobl Future 06.12.12 Euro Bund Future 06.12.12

EUR EUR

-- 30,00 -- 10,00

Short-Positionen • Rövid pozíciók

-- 3.767.700,00 -- 1.415.700,00

-- 20,18 -- 7,58

-- 5.183.400,00

-- 27,76

20.386.080,00

63,41

20.386.080,00

63,41

-- 6.781.860,00 -- 17.155.400,00

-- 21,09 -- 53,36

-- 23.937.260,00

-- 74,45

-- 8.791.300,00 -- 2.123.550,00 -- 5.534.000,00

-- 20,22 -- 4,88 -- 12,73

-- 16.448.850,00

-- 37,83

-- 1.243.976,55 -- 744.774,90 -- 756.018,75 -- 2.003.976,01 -- 2.601.717,67 -- 1.340.931,38 -- 13.767.579,89

-- 3,86 -- 2,31 -- 2,35 -- 6,22 -- 8,07 -- 4,16 -- 42,72

-- 22.458.975,15

-- 69,69

-- 283.140,00

-- 2,97

-- 283.140,00

-- 2,97

-- 849.420,00 -- 1.250.000,00

-- 3,02 -- 4,45

-- 2.099.420,00

-- 7,47

BayernInvest Rendite Dynamic Fonds Long-Positionen • Hosszú pozíciók Euro Bund Future 06.12.12

EUR

144

Long-Positionen • Hosszú pozíciók Short-Positionen • Rövid pozíciók Bobl Future 06.12.12 Euro Schatz Future 06.12.12

EUR EUR

-- 54,00 -- 155,00

Short-Positionen • Rövid pozíciók BayernInvest Total Return Corporate Bond Fonds Short-Positionen • Rövid pozíciók Bobl Future 06.12.12 Euro Bund Future 06.12.12 Euro Schatz Future 06.12.12

EUR EUR EUR

-- 70,00 -- 15,00 -- 50,00

Short-Positionen • Rövid pozíciók BayernInvest Convertible Bond Fonds Short-Positionen • Rövid pozíciók Währungsverkäufe Währungsverkäufe Währungsverkäufe Währungsverkäufe Währungsverkäufe Währungsverkäufe Währungsverkäufe

• • • • • • •

Sales • Devizaeladás Sales • Devizaeladás Sales • Devizaeladás Sales • Devizaeladás Sales • Devizaeladás Sales • Devizaeladás Sales • Devizaeladás

AUD GBP HKD JPY CHF SGD USD

-- 1.540.000,00 -- 600.000,00 -- 20.000.000,00 -- 260.000.000,00 -- 900.000,00 -- 2.120.000,00 -- 17.720.000,00

Short-Positionen • Rövid pozíciók

BayernInvest Balanced Stocks 15 Fonds Short-Positionen • Rövid pozíciók Euro Bund Future 06.12.12

EUR

-- 2,00

Short-Positionen • Rövid pozíciók BayernInvest Balanced Stocks 30 Fonds Short-Positionen • Rövid pozíciók Euro Bund Future 06.12.12 Euro STOXX 50 Future 21.12.12 Short-Positionen • Rövid pozíciók

EUR EUR

-- 6,00 -- 50,00

BAYERNINVEST

57

TERMINKONTRAKTE (Fortsetzung) FORWARD CONTRACTS (continued) HATÁRIDO S KONTRAKTUSOK (Folytatás) Wertpapierbezeichnung Értékpapír megnevezése

Währung Pénznem

Nominal Névérték

Verpflichtungen % v. Teilfondsvermögen Kötelezettségek Részalap vagyonának %-ában

BayernInvest Optima Fonds Long-Positionen • Hosszú pozíciók Währungskäufe • Purchases • Devizavásárlás Währungskäufe • Purchases • Devizavásárlás Topix Index Future 13.12.12

EUR PLN JPY

830000 600000 2

Long-Positionen • Hosszú pozíciók

830.084,53 143.368,93 149.705,49

14,41 2,49 2,60

1.123.158,95

19,50

-- 143.368,93 -- 893.612,65 -- 1.640.587,50 -- 1.119.927,26 -- 250.000,00

-- 2,49 -- 15,51 -- 28,48 -- 19,44 -- 4,34

-- 4.047.496,34

-- 70,26

1.800.000,00 3.813.000,00

18,14 38,43

5.613.000,00

56,57

Short-Positionen • Rövid pozíciók Währungsverkäufe • Sales • Devizaeladás Währungsverkäufe • Sales • Devizaeladás DAX Index Future 21.12.12 S&P 500 E-Mini Index Future 21.12.12 Euro STOXX 50 Future 21.12.12

PLN USD EUR USD EUR

-- 600.000,00 -- 1.150.000,00 -- 9,00 -- 20,00 -- 10,00

Short-Positionen • Rövid pozíciók BayernInvest Vermögensverwaltungsfonds Aktien Short-Positionen • Rövid pozíciók Euro STOXX 50 Future 21.12.12 STOXX 50 Future 21.12.12 Short-Positionen • Rövid pozíciók

EUR EUR

-- 72,00 -- 150,00

Impressum: Inhalt: BayernInvest Luxembourg S.A. Grafische Gestaltung und Druck: Imprimerie Centrale S.A.

Verwaltungsgesellschaft Management Company BayernInvest Luxembourg S.A. 3, rue Jean Monnet L -2180 Luxembourg Tel. +352 42 43 45 46 4 Fax +352 42 43 45 19 6 [email protected] www.bayerninvest.lu

zum 31. März 201 0 as at March 31st, 201 0

Geprüfter Jahresbericht Audited Annual report BayernLB Richtlinienkonformer Investmentfonds Luxemburger Rechts

Ungeprüfter Halbjahresbericht Unaudited semi-annual report Féléves jelentés könyvvizsgálat nélkül

Recommend Documents