Paparan Publik Tahunan
PT Samindo Resources Tbk
Memperkuat Layanan Untuk keberlanjutan 3 Mei 2016, Gran Melia Jakarta
Paparan Publik Tahunan
Agenda
01
Profil Perseroan
Agenda
02
Kinerja 2015
Agenda
03
Kinerja Kuartal I 2016
Agenda
04
Rencana Jangka Panjang Perseroan
2
Paparan Publik Tahunan
Agenda
01
Profil Perseroan
3
Layanan Perseroan
Sebagai perusahaan investment holding, Perseroan melakukan kegiatan operasionalnya melalui empat anak usahanya, yaitu PT SIMS Jaya Kaltim, PT Samindo Utama Kaltim, PT Trasindo Murni Perkasa dan PT Mintec Abadi
Tahapan Penambangan Batubara
Pre-production Activity • Pemboran ekplorasi • Studi kelayakan • Perencanaan penambangan
PT Mintec Abadi
Peralatan: 2 set (kapasitas pertahun)
alat drilling 18.000 meter
Production Activity
Post-production Activity
PT SIMS Jaya Kaltim
PT Trasindo Murni Perkasa & PT Samindo Utama Kaltim
• Pemindahan lahan penutup • Pengalian batubara • Pengiriman ke stockpile
Peralatan: 17 Unit Excavator 123 Unit Dumptruck 33 Uniit Dozer
Pengangkutan batubara dari stockpile ke pelabuhan batubara
Peralatan: 108 Unit Tractor Head 212 Unit Trailer
4
Struktur Pemegang Saham & Entitas Anak PT Samindo Resources Tbk merupakan bagian dari Samtan Group, Samtan sendiri adalah perusahaan ternama asal Korea Selatan dengan beragam portofolio di sektor pengembangan energi di Indonesia
Favor Sum Samtan Co Ltd
15.12%
Masyarakat
63.57%
SIMS Jaya Kaltim
99.99%
21.31%
Trasindo Samindo Utama Kaltim Murni Perkasa
99.67%
99.80%
Mintec Abadi
99.60%
5
Penghargaan & Sertifikasi Berbagai penghargaan dan sertifikasi berhasil di raih oleh Perseroan atas pencapaian yang sangat baik.
ISO 9004
ISO 9004
Proper Award
Safety Award
CSR Award
ISO 9001
Safety Award
6
Paparan Publik Tahunan
Agenda
02
Kinerja 2015
7
Volume Produksi
Secara umum Perseroan membukukan kinerja operasional yang cukup baik selama tahun 2015, hal tersebut tercermin dari kenaikan volume produksi pada hampir semua aktifitas bisnis Perseroan
Pemindahan Batuan Penutup
(Juta bcm) 2014 2015 Rencana 2015
54.2 57.1 55.6
Produksi Batubara
Pengangkutan Batubara
(Juta ton)
(Juta ton)
2014 2015 Rencana 2015
9.5
11.3 11
2014 2015 Rencana 2015
Pemboran Eksplorasi
(ribu meter) 32.1
31.7 33
2014 2015 Rencana 2015
25.6 26.8 26.3
8
Program Perbaikan Terintegrasi
Perseroan menyadari pentingnya komitmen untuk memperkuat kualitas layanan dalam menghasilkan kinerja yang berkelanjutan. Dalam rangka mewujudkan komitmen tersebut, Perseroan telah mengembangkan program perbaikan terintegrasi berdasarkan lima elemen penting, yaitu “People, Energy, Planning, Safety, Infrastructure “ yang disingkat “PEPSI”.
9
People
Memperbaiki perilaku operator dalam mengoperasikan peralatan akan menciptakan proses kerja yang efisien. Untuk mendukung hal tersebut, Perseroan memaksimalkan penggunaan simulator alat berat untuk mengetahui seberapa jauh keahlian operator
Tahapan Pengujian Operator
Pra-penugasan
Perseroan mewajibkan seluruh operator baik yang sudah berpengalaman atau yang belum berpengalaman untuk melakukan ujian simulator mengemudi.
Zona Perbaikan
Operator yang belum memenuhi standard akan mendapatkan pelatihan tambahan.
Pasca-penugasan
Operator yang telah mendapat penugasan, wajib untuk melewati ujian simulator secara berkala.
10
Energy
Energy Management Sytem yang dikembangkan oleh Perseroan, terbukti berhasil menekan tingkat pengunaan bahan bakar. Meski dari sisi volume ada peningkatan pemakian, tetapi rasio pemakaian relatif stabil
01
Manajemen Pergantian Shift
02
Manajemen Waktu Istirahat
03
Manajemen Peralatan
04
Monitoring Penggunaan Bahan Bakar
Indikator Efisiensi Bahan Bakar Konsumsi Bahan Bakar Per Dump Truck (liter/dump truck)
441
445
2014
2015
Konsumsi Bahan Bakar Per Hauling Truck (liter/hauling truck)
316
2014
314
2015
11
Planing
menerapkan sistem perencanaan penambangan yang terintegrasi antar departemen. Tersedianya data dari berbagai departemen akan memperkaya informasi dalam perencanaan penambangan
01
Relokasi Area Penimbunan
02
Kemiringan Jalan
03
Analisa & Koordinasi
Indikator Efisiensi Aktifitas Produktifitas Per Dump Truck (bcm/dump truck)
441
464
2014
2015
Produktifitas Per Hauling Truck (ton/hauling truck)
303
2014
293
2015
12
Safety
A
Perseroan telah mengembangkan sebuah sistem yang terpadu terkait keselamatan pekerja. Sistem tersebut terdiri dari tiga elemen dasar yang wajib penuhi dalam hal keselamatan yang di singkat menjadi “3A”
A
A
Aman untuk lingkungan
Dalam setiap kegiatannya Perseroan berusaha semaksimal mungkin untuk mengurangi dampak negatif terhadap lingkungan
Aman untuk pekerja
Zero fatality merupakan target yang tidak bisa ditolerir terkait keselamatan untuk pekerja
Aman untuk peralatan
Peralatan merupakan aspek yang vital dalam kegiatan operasional Perseroan. Seringkali kurangnya pengetahuan terhadap peralatan berakibat kecelakaan kerja dan menyebabkan kerusakan peralatan
13
• Upaya Meningkatkan Keselamatan Kerja Perseroan terus berusaha menjaga komitmen untuk keselamatan pekerja. Untuk mendukung komitmen tersebut Perseroan telah melakukan beberapa upaya.
Smart Preparation
• Random test fatigue, • Pengisian form kesiapan kerja, • Pengisian P2H kendaraan, • Pembicaraan 5 menit sebelum kerja (P5M), • Meeting P2K3 bersama mitra kerja.
Infrastruktur Pendukung
• Penggunaan speed gun • Hazard electronic report • Pemasangan safety awareness, • Pemasangan pamflet K3 di papan pengumuman.
Penghargaan & Hukuman
Safety Knowledge
• Sertifitkasi safety, • Penggunaan simulator, • Refresh K3L karyawan.
14
• Laporan Keselamatan Kerja
Pada tahun 2015 Perseroan berhasil menjaga komitment zero fatality pada setiap aktifitas bisnis. Berikut laporan keselamatan kerja selama tahun 2015
Kecelakaan Ringan
Kejadian Kecelakaan ringan pada tahun 2014 tercatat sebanyak 1 kejadian
Kecelakaan Berat
Kejadian Kecelakaan berat yang terjadi pada tahun 2104 tercatat sebanyak 2 kejadian
Kematian
Kejadian Tidak ada kematian akibat kecelakaan kerja selama dua tahun terakhir
15
Infrastructure
Perseroan telah menerapkan Maintenance Management System pada awal 2015. Maintenance Management System adalah sebuah sistem perawatan yang menyeluruh yang digunakan untuk mendeteksi potensi kerusakan peralatan di masa yang akan datang.
01
Analisa Daya Tahan Suku Cadang
02
Sistem Peringatan Dini
03
Pengecekan Secara Berkala
Indikator Efisiensi Peralatan
Rata-rata Hari Penyimpanan Persedian (Ban) (hari)
5.3
6.2
2014
2015
Rata-rata Hari Penyimpanan Persedian (Suku cadang) (hari)
15.2
2014
17.9
2015
16
Kinerja Keuangan
Perseroan membukukan kinerja keuangan yang cukup baik, Perseroan berhasil mengkompenasikan turunnya pendapatan dengan peningkatan profitabilitas dan likuiditas 2014
2015
Growth
254,494,805
226,332,334
-11.1%
Laba Sebelum Pajak
30,380,488
33,487,910
10.2%
24,732,565
9.5%
Laporan Laba Rugi Pendapatan Usaha
Laba Usaha
37,869,349
42,270,842
Laba Tahun Berjalan
46,865,060
22,580,872
50,046,488
Aset Lancar
81,827,460
85,330,794
EBITDA
Posisi Keuangan
Aset Tidak Lancar
81,444,010
75,901,915
11.6% 6.8%
4.3%
-6.8%
163,271,470
161,232,709
Liabilitas Tidak Lancar
38,527,717
31,256,434
-18.9%
Jumlah Ekuitas
80,651,916
93,347,586
15.7%
Arus Kas Operasi
37,700,775
Jumlah Aset
Liabilitas Lancar
Jumlah Liabilitas
Laporan Arus Kas Arus kas Investasi
Arus Kas Pendanaan
44,091,837
82,619,554
(20,051,068)
(8,398,781)
36,628,689
67,885,123
43,216,962
(10,915,306)
(20,030,109)
-1.2%
-16.9%
-17.8%
14.6%
-45.6%
138.5%
17
Pendapatan Usaha
Pendapatan konsolidasian Perseroan mencatatkan pertumbuhan negatif sebesar -11.1%. Penurunan tersebut terjadi di seluruh aktifitas operasional Perseroan, kecuali aktifitas pemboran eksplorasi yang mencatat pertumbuhan positif.
Pendapatan Konsolidasian
OB & Produksi Batubara
Pengangkutan Batubara
Pemboran Eksplorasi
(juta Dollar)
2013 (non audit)
2014
2015
235 226
254
Turunnya pendapatan konsolidasian Perseroan didorong oleh kinerja negatif dari dua aktifitas utama Perseroan yaitu, pemindahan batuan penutup dan pengangkutan batubara. 158 173 157
Pendapatan dari aktifitas pemindahan batuan penutup dan produksi batubara turun sebesar -9.5% yang diakibatkan turunnya kompensasi bahan bakar. 76
68
79
Pendapatan dari aktifitas pengangkutan batabara turun sebesar -14.7% yang dipengaruhi penurunan volume produksi. 1.7 1.5 1.6
Pendapatan dari aktifitas pemboran ekslplorasi naik sebesar 4.4% yang dipengaruhi kenaikan volume pemboran, sehubungan dengan perencanaan tambang yang lebih efisien.
18
Biaya Pokok Pendapatan
Total Biaya Pokok Pendapatan (BPP) Perseroan mencapai USD 184 juta pada akhir 2015, atau meningkat sebesar 15% dibandingkan dengan tahun sebelumnya
(juta Dollar)
2014
2013 (non audit)
Biaya Tenaga Kerja
Biaya Material
105 76
112
Biaya material turun sebesar -32.6% yang didorong oleh turunnya harga minyak dunia
5.7
5.9
6.8
Biaya tenaga kerja naik sebesar 14.2% yang didorong oleh penambahan jumlah shift pada aktifitas pengangkutan batubara
Biaya Tidak Langsung
77
84
87
Biaya tidak langsung meningkat 3.8% yang didorong oleh peningkatan biaya subkon untuk aktifitas produksi batubara
2015
Biaya Depresiasi
13 15
15
Biaya depresiasi Perseroan relatif stabil yang disebabkan tidak ada penambahan alat yang cukup signifikan di 2015
19
Profitabilitas
Seluruh segmen laba Perseroan tumbuh positif pada akhir 2015. Pencapaian tersebut adalah dampak dari program perbaikan terintegrasi yang dilakukan oleh Perseroan
(juta Dollar)
2013 (non audit)
2014
Laba Tahun Berjalan
Laba Sebelum Pajak
27
Laba Bruto
33
38
42
Laba bruto Perseroan tumbuh sebesar 11.6% yang di dorong oleh efisiensi BPP.
30
2015
33
Laba sebelum pajak Perseroan tumbuh sebesar 10.2% yang didorong oleh penurunan biaya bunga.
17
23
25
Laba tahun berjalan Perseroan tumbuh sebesar 9.5%.
20
Arus Kas
Efisiensi yang dilakukan Perseroan berdampak positif terhadap kas Perseroan. Selain dari efisiensi peningkatan kas juga dikarenakan tidak ada peningkatan investasi pada alat berat yang cukup signifikan selama tahun 2015.
Arus Kas Operasi
Peningkatan arus kas operasi dikarenakan berkurangnnya jumlah kas yang dibayarkan kepada supplier yang merupakan imbas dari efisiensi.
2013 (non audit)
2015
38
(22)
Turunnya arus kas untuk investasi merupakan dampak dari berkurangnya investasi pada alatalat berat selama tahun 2015. Kenaikan arus kas pendanaan secara signifikan adalah dampak dari pembayaran utang bank yang mencapai USD 12 juta selama 2015.
2014
3
Arus Kas Investasi
Arus Kas Pendanaan
(juta Dollar)
(11)
(8)
(20)
22 (20)
21
43
Profitabilitas Marjin
Seluruh segmen laba Perseroan tumbuh positif pada akhir 2015. Pencapaian tersebut adalah dampak dari program perbaikan terintegrasi yang dilakukan oleh Perseroan Pertumbuhan Marjin Laba
Margin Laba Bruto
18.7%
13.8%
Peningkatan marjin laba bruto merupakan hasil dari efisiensi biaya material Perseroan, terutama biaya bahan bakar dan suku cadang
14.8%
Margin Laba Tahun Berjalan
10.9%
10.2%
Peningkatan marjin laba sebelum pajak didorong penurunan beban bunga
Margin Laba Tahun Berjalan
-0.4%
2011
Margin laba tahun berjalan tumbuh dengan sangat signifikan dalam 5 tahun terkahir, salah satunya adalah dampak dari metode pencatatan pooling of interest. 2012
Margin Laba Bruto
2013
2014
2015
Margin Laba Sebelum Pajak
Margin Laba Tahun Berjalan
22
Likuiditas
Tingkat likuiditas Perseroan naik dengan sangat signifikan yang terlihat dari rasio likuiditas Perseroan, pencapaian tersebut adalah imbas kenaikan jumlah kas Perseroan.
Kas / Total Aset
Rasio Likuiditas 1.9
1.7
1.4 0.6
2011
0.9
0.7
2012
2.3 1.3
1.7
0.7
2013
Rasio Lancar
2014
2015
Rasio Cepat
Rasio likuiditas Perseroan tumbuh dengan sangat signifikan dalam lima tahun terakhir, komponen yang mengalami peningkatan dengan signifikan adalah kas. Selain dari kenaikan kas, peningkatan likuiditas Perseroan juga disebabkan oleh turunnya hutang bank.
8% 2011
6%
6%
11%
16%
2012
2013
2014
2015
Ada beberapa hal yang mendorong kenaikan kas Perseroan: 1. Pengembalian pajak 2. Penurunan investasi pada persediaan 3. Penurunan investasi pada alat-alat berat 4. Penurunan beban bunga
23
Resiko Keuangan
Perseroan menekan tingkat resiko keuangan dengan melakukan percepatan pembayaran utang bank. Sampai dengan bulan April 2016 Perseroan telah melunasi utang sebesar USD 13.5 juta. Perseroan menargetkan jumlah utang bank pada akhir 2016 adalah sebesar USD 20 juta
2013 100%
Debt Equity Ratio
2014 70%
USD 2.5 juta Dibayarkan oleh Perseroan pada tahun 2015.
2015 50%
USD 12 juta Dibayarkan oleh Perseroan pada tahun 2015 sampai dengan bulan April.
24
Kinerja Saham Perseroan
Saham Perseroan di tutup pada harga Rp 525 per lembar saham pada akhir 2015 atau meningkat sebesar 11.7%. Namun demikian, ada penurunan dari sisi likuiditas transaksi Kinerja Saham Perseroan 2015 580
560
560 540
500
460
3,000,000
535
2,500,000
520
480
3,500,000
493
489
505 500 495
491
470
475
500
2,000,000 1,500,000 1,000,000
440 420
423
400 Jan-15
Mar-15
500,000
May-15
Jul-15
Volume
Sep-15
Price
Nov-15
-
Average Volume (share) 2014
587,288
PER (times) 2014
PBV (time) 2014
2015
286,534
3.8
2015
3.1
1.01
2015
1.14
Market Capitalization (billio) 2014
1,010
Dividend Yield 2014
5.3%
2015
2015
Dividend Payout Ration 2014
32.9%
2015
1,158
9.8%
36.3%
25
Paparan Publik Tahunan
Agenda
03
Kinerja Kuartal I 2016
26
Volume Produksi
Secara umum, kinerja operasional Perseroan mencatat pertumbuhan yang negatif, terutama untuk dua aktifitas utama Perseroan, yaitu aktifitas pemindahan batuan penutup dan pengangkutan batubara yang disebabkan oleh: 1. 2.
Turunnya target tahunan dari klien
Peningkatan curah hujan dari 4.7 to 6.3 jam /per hari
Produksi Batubara
Pemindahan Batuan Penutup
(Juta bcm)
1Q 2015 1Q 2016 1Q 2016 Plan
13.4 11.9
10.8
(Juta ton)
1Q 2015 1Q 2016 1Q 2016 Plan
Pengangkutan Batubara
2.7
3.0 2.3
(Juta ton)
1Q 2015 1Q 2016 1Q 2016 Plan
7.9
7.5 6.9
27
Kinerja Keuangan
Kinerja Keuangan Perseroan kuartal 1 2016 membukukan pertumbuhan negatif, baik dari sisi pendapatan maupun dari sisi profitabilitas.
Laporan Laba Rugi
Pendapatan Usaha Laba Bruto
Laba Sebelum Pajak EBITDA
Laba Tahun Berjalan
Mar-2015
Mar-2016
55,991,495
46,307,817
-17.3%
9,124,974
8,015,020
-12.2%
5,982,555
-12.6%
11,064,996
13,180,218
6,844,949
9,230,500
Growth
11,345,614
-16.6% -13.9%
Ada beberapa hal yang mendorong kinerja negatif Perseroan: 1. 2.
Turunnya volume pendapatan terutama pada dua aktifitas utama Perseroan
Turunnya kompensasi BBM, harga rata-rata pembelian BBM turun sekitar 40%
28
Rencana 2016
1
2
3
Perseroan telah melunasi utang bank sebesar USD 13.5 juta sampai dengan April 2016. Perseroan berencana untuk melanjutkan melakukan pelunasan pada akhir semester pertama total utang bank Perseroan turun hingga USD 33.5 juta. Target Perseroan adalah total utang bank pada akhir 2016 adalah sebesar USD 20 juta Saat ini Perseroan tenggah bersiap-siap untuk ikut serta dalam tender untuk kontrak pemindahan batuan penutup dan produksi batubara. kontrak tersebut akan mengkompensasi pendapatan Perseroan dari existing klien yang mengalami penurunan Saat ini Perseroan tengah mempersiapkan untuk memaksimalkan workshop untuk maintenance peralatan. kebijakan ini dharapkan dapat menekan biaya perawatan peralatan yang sebelumnya melalui pihak ketiga
29
Paparan Publik Tahunan
Agenda
04
Rencana Jangka Panjang Perseroan
30
Transformasi Bisnis Model
Saat ini Perseroan telah memutuskan industri yang akan menjadi target pengembangan yaitu: 1. Kelapa Sawit, dan 2. Pembangkit listrik Perseroan berencana melakukan aksi korporasi terkait rencana pada tahun ini terkait rencana pengembangan bisnis pada industri kelapa sawit.
Pemindahan Lahan
Current Business Model
Pengangkutan Produksi Batubara Pemboran
New Business
Pemindahan Lahan
New Business Model
Pengangkutan
Existing Business
Produksi batubara
Pengeboran
New Market
31
Thank You DISCLAIMER :
The information in this document has not been independently verified. No representation or warranty expressed or implied is made as to, and no reliance should be placed on, the fairness, accuracy, completeness or correctness of such information or opinions contained herein. None of PT Samindo Resources Tbk (the “Company“), nor any of its affiliates, advisers or representatives shall have any liability whatsoever (in negligence or otherwise) for any loss whatsoever arising from the use of this document or its contents or otherwise arising in connection with this document.
This document is being furnished to you solely for your information on a confidential basis and may not be reproduced, redistributed or passed on, in whole or in part, to any other person. Any failure to comply with these restrictions may constitute a violation of the laws of any such other jurisdiction. By accepting this document you agree to be bound by the foregoing limitations. This document does not constitute or form part of an offer or invitation to purchase any shares in the Company and neither shall any part of it form the basis of nor be relied upon in connection with any contract or commitment whatsoever. Any decision to purchase shares should be made solely on the basis of information contained in the prospectus. PT Samindo Resources Tbk. Menara Mulia Jl. Jend Gatot Subroto Kav 9-11 Jakarta 12930, Indonesia Tel: +62 21-5257481 Fax: +62 21-5257508 www.samindoresources.com
Corporate Secretary Hananto Wibowo Tel : +62 21-5257481 Email :
[email protected] Investor Relations Ahmad Zaki Natsir Tel : +62 21-5257481 (114) Email :
[email protected]
