Pololetní zpráva 1. pol AXA Selection Opportunities

Pololetní zpráva – 1. pol. 2012 AXA Selection Opportunities

more more than/standards than/standards

Pololetní zpráva – 1. pol. 2012 // AXA Selection Opportunities 2

AXA Selection Opportunities Pololetní zpráva standardního otevřeného podílového fondu obhospodařovaného AXA investiční společnost a.s., za období I.-VI. 2012 Název podílového fondu a identifikační označení podle mezinárodního systému číslování pro identifikaci cenných papírů (ISIN) nebo jiného systému číslování (SIN) podílového listu, Název: AXA Selection Opportunities NID/KIČ: 90083589 Měna: CZK Jmenovitá hodnota podílového listu: 1 CZK ISIN: CZ0008472917 Druh fondu: Otevřený podílový fond Typ fondu: fond fondů

Údaje o investiční společnosti, která podílový fond obhospodařuje Obchodní firma: AXA investiční společnost a.s. IČ: 64579018 Sídlo: Praha 2, Lazarská 13/8 PSČ: 120 00 Společnost zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 7462 Výše základního kapitálu: 25 487 000 Kč – splacen v plné výši Datum zápisu do obchodního rejstříku: Společnost byla zapsána do obchodního rejstříku 18. 10. 1995. Na základě povolení České národní banky byla dne 24. 10. 2006 do obchodního rejstříku zapsána změna obchodní firmy a změna předmětu podnikání na kolektivní investování. Jediným akcionářem společnosti je AXA životní pojišťovna a.s. Podílový fond je touto investiční společností obhospodařován od založení.

Údaje o portfolio manažerech a stručný popis jejich zkušeností a kvalifikace Ing. František Vobořil licencovaný makléř kategorie BD, absolvent Vysoké školy ekonomické v Praze, Fakulty národohospodářské, specializace – peněžní ekonomie a finanční trhy Dosavadní praxe: • od r. 2006 portfolio manager (Winterthur Asset Management/AXA investiční společnosti) Mgr. Hani Himmat Držitel makléřské licence pro cenné papíry Dosavadní praxe: • 1996 – 1996 odborný asistent (CERGE_EI) • 1997 – 1998 teaching asistent (CERGE_EI) • březen 1998 – srpen 1998 – portfolio manager – Expandia finance • září 1998 – prosinec 1999 analytik – makro, dluhopisové trhy – Credit Suisse Asset Management – Prague • leden 2000 – prosinec 2005 portfolio manager – Credit Suisse Asset Management – Prague • leden 2006 – září 2007 – senior portfolio manager – Winterthur Asset Management – AXA Investiční společnost • září 2007 – březen 2011 vedoucí oddělení správy aktiv (AXA Investiční společnost) • od ledna 2005 portfolio manager (Winterthur d.s.s. / AXA d.s.s.) • od března 2011 ředitel útvaru Asset Management


Ing. Mgr. Dušan Přecechtěl absolvent Matematicko-fyzikální fakulty Univerzity Karlovy, obor Finanční a pojistná matematika absolvent Vysoké školy ekonomické v Praze, Fakulta financí, obor Finance Dosavadní praxe: • od 2009 Portfolio manažer – AXA Investiční společnost • 2009 – 2009 Dohled nad obchodníky s cennými papíry a investičními zprostředkovateli – ČNB • 2008 – 2008 Portfolio manažer – Generali PPF Asset Management • 2007 – 2008 Investiční manažer – Amcico AIG Life a AIG Funds Central Europe • 2005 – 2007 Investiční specialista – Allianz pojišťovna a Allianz penzijní fond • 2003 – 2005 Pojistný matematik – Allianz pojišťovna Jan Vinter Vysoká škola finanční a správní, obor Finance a finanční služby držitel makléřské licence: kategorie II Dosavadní praxe: • 1996 – 1997 účetní, asistent auditora a daňového poradce (McDowell CPA PC) • 1998 – 2000 portfolio administrátor, účetní fondů (Credit Suisse Asset Management investiční společnost) • 2000 – 2002 asistent portfolia managera (Credit Suisse Asset Management investiční společnost) • 2002 – 2004 portfolio manager (Credit Suisse Asset Management Investiční společnost) • 2004 – 2005 portfolio manager – (Credit Suisse Asset Management Praha) od r. 2005 – portfolio manager – Winterthur d.s.s,.a.s. • od r. 2006 portfolio manager (AXA investiční společnost, a.s./do 12/2006 Winterthur Asset Management – Praha, a.s)

Údaje o jediném depozitáři podílového fondu v rozhodném období a době, po kterou činnost depozitáře vykonávali Depozitářem podílových fondů obhospodařovaných společností v rozhodném období byl: UniCredit Bank Czech Republic,a.s., se sídlem v Praze 1, Na příkopě 858/20, PSČ 111 21, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 3608, IČ 64948242. Depozitář též zajišťoval úschovu majetku fondů.

Údaje o osobě, která zajišťuje úschovu nebo jiné opatrování majetku podílového fondu, pokud je u této osoby uloženo nebo touto osobou jinak opatrováno více než 1 % majetku podílového fondu Obchodní firma: Unicredit Bank Czech Republic a.s. IČ: 64948242 Sídlo: Na příkopě 858/20, Praha 1 PSČ: 111 21 Společnost je zapsána v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 3608.


Údaje o všech obchodnících s cennými papíry, kteří vykonávali činnost obchodníka s cennými papíry pro investiční společnost a pro fond kolektivního investování obhospodařovaný investiční společností 1. Československa obchodní banka a. s. IČ: 00001350, Praha 5, Radlická 333/150, PSČ 150 57 2. Česka spořitelna, a. s. IČ: 45244782, Praha 4, Olbrachtova 1929/62, PSČ 140 00 3. ING Bank N.V. IČ: 49279866, Praha 5, Plzeňská 345/5, PSČ 150 00 4. Patria Finance, a.s. IČ: 60197226, Praha 1, Jungmannova 745/24, PSČ 110 00 5. WOOD & Company Financial Services, a.s. IČ: 26503808, Praha 1, Naměsti Republiky 1079/1a, PSČ 110 00 6. UniCredit Bank Czech Republic, a.s. IČ: 64948242, Praha 4, Želetavská 1525/1, PSČ 140 92 7. Komerční banka, a.s. IČ: 45317054, Na Příkopě 33, Praha 1 PSČ 114 07 8. Citibank Europe plc, organizačni složka IČ: 28198131, Praha 5, Stodůlky, Bucharova 2641/14, PSČ 158 02 9. HSBC Bank plc – pobočka Praha IČ: 65997212, Praha 1, V Celnici 10, PSČ 117 21

10. Volksbank CZ, a.s. IČ: 25083325 Na Pankráci 1724/129 Praha 4 PSČ 140 00

17. Slovenská sporitel’na a.s. IČ: 00151653 Tomáškova 48 Bratislava PSČ: 832 37

11. Raiffeisenbank a.s. IČ: 49240901 Hvězdova 1716/2b Praha 4 PSČ 140 78

18. Všeobecná úvěrová banka a.s. IČ: 48550019 Pobřežní 3 Praha 8 PSČ: 186 00

12. State Street Fund Services Ltd. BIC: SBOSIE2D 78 SIR JOHN ROGERSON‘S QUAY Dublin Irsko

19. BNP Paribas UK Holdings Limited BIC: BNPAGB22 10 Harewood Avenue London NW1 6AA Velká Británie

13. State Street Bank Luxembourg S.A. BIC: SBOSLULX 47 BOULEVARD ROYAL FLOOR 3 Lucembursko PSČ 2449

20. BNP PARIBAS SECURITIES SERVICES, FRANCE 3 RUE D‘ANTIN 75078 CEDEX 02 Francie BIC: PARBFRPP

14. Barclayas Capital BIC: BARCGB33 5 The North Collonnade E14 4BB London Velká Británie 15. Credit Agricole Corporate and Investment Bank S.A. Prague, organizační složka IČ: 27391639 Ovocny trh 8 Praha 1 PSČ 117 19 16. Wüstenrot hypoteční banka a.s. IČ: 26747154 Wüstenrot Na Hřebenech II 1718/8 Praha 4 PSČ 140 23

21. UniCredit Bank Austria AG BIC: BKAUAT WW Schottengasse 6-8 1010 Wien Rakousko 22. BANCO SANTANDER S.A. BIC: BSCHGB2L Santander House 100 Ludgate Hill 1010 London Velká Británie 23. COMMERZBANK AG BIC: COBADEFF KAISERSTRASSE 16 FRANKFURT Německo


24. Credit Suisse AM Fund Services (Luxem.) BIC: CSAMLULL Rue Jean Monnet 5 L-2180 Lucembursko

30. Morgan Stanley and Co. Internationsl PLC BIC: MSLNGB2X 25 Cabot Square, Canary Wharf E14 4QA London Velká Británie

36. Slovenska spořitelna, a.s. BIC: GIBACZPX Tomasikova 48 83237 Bratislava Slovenská republika

25. Deutsche Bank AG BIC: DEUTGB2L 6 BISHOPSGATE London Velká Británie

31. NATIXIS BIC: NATXFRPPMAR 30 avenue Pierre Mendes 75013 PARIS Francie

37. SOCIETE GENERALE BIC: SOGEFRPPHCM 17 COURS VALMY PARIS Francie

26. Goldman Sachs AM BIC: GSAMGB2X 10-15 Newgate Street London Velká Británie

32. Oppenheimer Europe Ltd. BIC: OPPHGB21 6 Gracechurch Street EC3V 0AT London Velká Británie

38. NOMURA International plc BIC: NOMAGB2L 1 Angel Lane London Velká Británie

27. INTESA SanPaolo SPA LONDON BIC: BCITGB2L 90 Queen Street London Velká Británie

33. UBS WARBURG SECURITIES LIMITED BIC: SBWSGB21 1 FINSBURY AVENUE LONDON Velká Británie

39. CITIGROUP GLOBAL MARKETS BIC: SBILGBL Canada square, Canary Wharf E14 5LB London Velká Británie

28. J.P. MORGAN SECURITIES LIMITED BIC: JPMSGB2L 60 VICTORIA EMBANKMENT London EC2Y 5AJ Velká Británie

34. Wallich and Matthes CZE BIC: WMCRCZP1 Klimentska 46 110 02 Praha 1 Česká republika

40. Ceska Exportni Banka, a.s. IC: 63078333 Vodickova 34 111 21 Praha 1

29. MERRILL LYNCH INTERNATIONAL LIMITED BIC: MLILGB3L MERRILL LYNCH FINANCIAL CENTRE 2 KING EDWARD STREET Londýn Velká Británie

35. UniCredit Bank Slovakia a. s. IC: 00681709 Šancová 1/A Bratislava Slovenská republika

Všichni obchodníci vykonávali činnost obchodníka s cennými papíry pro fondy kolektivního investování obhospodařované investiční společností po celou dobu vykazovaného období. V rozhodném období AXA Investiční společnost a.s. samostatně, ani žádný jí obhospodařovaný podílový fond, nebyl účastníkem žádného soudního a rozhodčího sporu, kdy by hodnota předmětu sporu převyšovala 5% hodnoty majetku investiční společnosti nebo kteréhokoli jí obhospodařovaného.


Ekonomický komentář Uklidnění ekonomické situace po prosincovém a únorovém kvantitativním uvolnění ECB (LTRO I, II) bylo pouze dočasné. Druhý kvartál se tak nesl v poněkud bezzubé snaze dojít k řešení, jež by vyvedlo eurozónu z dluhové krize. Reálná ekonomika Evropské unie pak začala vykazovat další projevy výraznějšího zpomalování. K recesi přitom mohla výrazně přispět fiskální restrikce prováděná většinou evropských států. Francouzské volby a rétorika nového francouzského prezidenta F. Hollanda přinesly velký obrat ve směřování Evropy směrem k rozpočtové podpoře ekonomického růstu. Nezaměstnanost EU se i přesto vyšplhala v květnu na své historické maximum 11,1 %. Pesimismus přinášejí i předstihové ukazatele klíčové ekonomiky EMU – Německa, které si na rozdíl od prvního čtvrtletí výrazně pohoršily. Na problémy evropské ekonomiky tak musela zareagovat také ECB, která snížila svojí hlavní úrokovou sazbu na historické minimum 0,75 %, diskontní sazbu pak snížila dokonce na 0,0 %. Nejistota panující kolem jižního křídla eurozóny kulminovala při volbách v Řecku. Po prvním termínu se totiž nepodařilo sestavit stabilní vládu. Řecké strany se navíc předháněly v tom, která se více vyhraní proti EU a jejím rozpočtovým instrukcím Řecku. Po opakovaných volbách nakonec získaly „proevropské“ strany většinu. Uklidnění však brzy rozptýlilo Španělsko, které díky problémům svého bankovního sektoru požádalo EMU o finanční pomoc. Výnosy španělských 10letých dluhopisů se přitom vyšplhaly nad 7% hranici, která se považuje za Zpomalení v Evropě a v Číně nakonec dopadlo i na Spojené státy. Růst tamního HDP v 1Q byl nakonec revidován na 1,9 %, tedy výrazně méně než se očekávalo. Zklamání přinesl i vývoj průmyslové produkce, která meziročně poklesla o 0,1 %. Není proto divu, že americká centrální banka je pod čím dál větším tlakem, aby provedla další kolo kvantitativního uvolňování. Guvernér Fedu Ben Bernanke však tuto akci podmiňuje zhoršením situace na americkém trhu práce. Nezaměstnanost přitom stagnuje na hodnotě 8,2 %. Pravděpodobnost realizace 3. kola kvantitativního uvolňování současně výrazně snižují blížící se prezidentské volby, v kterých se Barracku Obamovi postaví republikán Mitt Romney. Japonská ekonomika zažila poměrně podařený půl rok. Annualizovaný růst HDP dosáhl v prvním kvartálu vysokých 4,7 %. Květnová průmyslová produkce v ročním vyjádření rostla o 6,0 %, očekával se však ještě silnější růst. Japonským akciím se dařilo zejména v prvním kvartálu, kdy index Nikkei vzrostl o oslnivých 21,29 % a vyšplhal se až na 10 255 bodů. Následný pád akcií však umazal většinu předchozích zisků, přesto si japonské akcie během prvního pololetí polepšily o 6,52 %. Australská ekonomika v prvním čtvrtletí pozitivně překvapila meziročním růstem o 4,3 % a to při zpomalení inflace na příznivých 1,6 %. Růst HDP Kanady v dubnu zrychlil na 2,0 % a inflace zpomalila na 1,2 %. Pokles růstu čínské ekonomiky se zdá být mnohem silnější, než se původně čekalo. Ve druhém kvartálu čínská ekonomika rostla „jen“ o 7,6 %, ještě před rokem přitom vykazovala růst o 2 procentní body vyšší. Zpomalení druhé největší ekonomiky světa přitom výrazně ovlivňuje i situaci v USA resp. Evropě. Zhoršovaní makroekonomických dat navíc přichází v době, kdy NY Times otiskl článek, který obvinil Čínu z falsifikace některých statistických údajů a umělého bagatelizování zpomalení tamní ekonomiky. Pokud by se tyto zprávy potvrdily, může se ukázat, že situace jediné rychle rostoucí světové ekonomiky je výrazně horší, než je deklarováno. Zpomalení se nevyhnulo ani druhé nejlidnatější zemi světa – Indii, která v prvním čtvrtletí rostla meziročně o 5,3 %, tedy nejpomaleji za posledních 8 let. Vysoká inflace a rekordní deficit obchodní bilance přitom výrazně snižují možnost indické centrální banky nadále snižovat úrokové sazby (ze současných 8 %) a tím podpořit hospodářský růst. Nedaří se ani Brazilské ekonomice, jejíž růst se v prvním čtvrtletí téměř zastavil (0,8 %). Brazilská průmyslová produkce navíc poklesla o 2,1 %. Pozitivní data naopak přicházejí z Ruska. Po revizi rostla tamní ekonomika v prvním čtvrtletí o solidních 4,9 %, květnová průmyslová produkce pak poskočila na 3,7 %. Reálné mzdy pak Rusům meziročně vzrostly o vysokých 11,1 % a to při klesající nezaměstnanosti (5,4 %). Napětí panující kolem Íránu a možné blokády Hormuzského průlivu stejně jako doznívající konflikty „arabského jara“ silně ovlivňovaly obchodování s „černým zlatem“. Ropa Brent tak v březnu vyšplhala až nad 125 USD/barel, čímž vyvolala silný inflační tlak prakticky po celém světě. Uklidnění situace i objevení nových ložisek pak stlačilo cenu ropy Brent až na 97,58 dolarů na konci června. Zemní plyn zaznamenal především kvůli rozšíření těžby z břidlice výrazný pokles ceny až k historickým minimům pod 2 dolary za MMBtu. Cena zlata se v prvním kvartálu opět přiblížila historickým maximům, když téměř dosáhla na 1800 dolarů za trojskou unci. Na konci pololetí však cena opět poklesla na 1604 dolarů za trojskou unci. Celkově se tak cena zlata zvýšila během prvního pololetí o pouhých 2,3 %. Zemědělské komodity (měřené spgcagtr indexem) zdražily během prvního pololetí o 5,5 %. Hodnota podílového listu fondu AXA Selection Opportunities v prvním pololetí roku 2012 vzrostla o 1,24%. Podíl fondové složky činil na konci června 84,78% oproti 78,38% na konci roku. Rizikovější aktiva stále doplácejí na převládající averzi k riziku, expanzivní opatření centrálních bank by však v delším horizontu měla mít zejména na rizikovější aktiva (akcie, komodity) pozitivní efekt. Z krátkodobého pohledu je však situace na trzích pořád relativně nejistá a nelze tak vyloučit opětovný nárůst volatility.


Rozvaha fondu kolektivního investování AKTIVA Údaje v tis. Kč *** R001

Aktiva celkem

R002

Pokladní hotovost

30.6.2012

31.12.2011

225 937

184 616

–

–

45 060

41 275

1 288

933

43 772

40 342

R003

Pohledávky za bankami a družstevními záložnami

R004

Pohledávky za bankami a DZ – splatné na požádání

R005

Pohledávky za bankami a DZ – ostatní pohledávky

R006

Pohledávky za nebankovními subjekty

–

–

R007

Pohledávky za nebankovními subjekty – splatné na požádání

–

–

R008

Pohledávky za nebankovními subjekty – ostatní pohledávky

–

–

R009

Dluhové cenné papíry

–

–

R010

Dluhové cenné papíry vydané vládními institucemi

–

–

R011

Dluhové cenné papíry vydané ostatními osobami

–

–

R012

Akcie, podílové listy a ostatní podíly

179 626

143 087

R013

Akcie

R014

Podílové listy

R015

–

–

179 626

143 087

Ostatní podíly

–

–

R016

Účasti s podstatným a rozhodujícím vlivem

–

–

R017

Dlouhodobý nehmotný majetek

–

–

R018

Zřizovací výdaje

–

–

R019

Goodwill

–

–

R020

Ostatní dlouhodobý nehmotný majetek

–

–

R021

Dlouhodobý hmotný majetek

–

–

R022

Pozemky a budovy pro provozní činnost

–

–

R023

Ostatní dlouhodobý hmotný majetek

–

–

R024

Ostatní aktiva

1 251

254

R025

Pohledávky z upsaného základního kapitálu

–

–

R026

Náklady a příjmy příštích období

–

–


PASIVA Údaje v tis. Kč ***

30.6.2012

31.12.2011

R001

Pasiva celkem

225 937

184 616

R002

Závazky vůči bankám a družstevním záložnám

–

–

R003

Závazky vůči bankám a DZ – splatné na požádání

–

–

R004

Závazky vůči bankám a DZ – ostatní závazky

–

–

R005

Závazky vůči nebankovním subjektům

–

–

R006

Závazky vůči nebankovním subjektům – splatné na požádání

–

–

R007

Závazky vůči nebankovním subjektům – ostatní závazky

–

–

R008

Ostatní pasiva

13 634

1 709

R009

Výnosy a výdaje příštích období

–

–

R010

Rezervy

–

–

R011

Rezervy na důchody a podobné závazky

–

–

R012

Rezervy na daně

–

–

R013

Ostatní rezervy

–

–

R014

Podřízené závazky

–

–

R015

Základní kapitál

–

–

R016

Splacený základní kapitál

–

–

R017

Vlastní akcie

R018

Emisní ážio

R019

–

–

-33 338

-28 940

Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku

–

–

R020

Povinné rezervní fondy a rizikové fondy

–

–

R021

Ostatní rezervní fondy

–

–

R022

Ostatní fondy ze zisku

–

–

R023

Rezervní fond na nové ocenění

–

–

R024

Kapitálové fondy

244 059

213 275

R025

Oceňovací rozdíly

–

–

R026

Oceňovací rozdíly z majetku a závazků

–

–

R027

Oceňovací rozdíly ze zajišťovacích derivátů

–

–

R028

Oceňovací rozdíly z přepočtu účastí

–

–

R029

Ostatní oceňovací rozdíly

–

–

R030

Nerozdělený zisk nebo neuhrazená ztráta z předchozích období

-1 428

8 706

R031

Zisk nebo ztráta za účetní období

3 011

-10 134


Podrozvahová aktiva a pasiva fondu kolektivního investování Údaje v tis. Kč ***

30.6.2012

31.12.2011

R001

Poskytnuté přísliby a záruky

–

–

R002

Poskytnuté zástavy

–

–

R003

Pohledávky ze spotových operací

–

–

R004

Pohledávky z pevných termínových operací

49 487

40 286

R005

Pohledávky z opcí

–

–

R006

Odepsané pohledávky

–

–

R007

Hodnoty předané do úschovy, do správy a k uložení

–

–

R008

Hodnoty předané k obhospodařování

211 613

182 907

R009

Přijaté přísliby a záruky

–

–

R010

Přijaté zástavy a zajištění

–

–

R011

Závazky ze spotových operací

–

–

R012

Závazky z pevných termínových operací

-62 314

41 613

R013

Závazky z opcí

–

–

R014

Hodnoty převzaté do úschovy, do správy a k uložení

–

–

R015

Hodnoty převzaté k obhospodařování

–

–


Výkaz zisku a ztráty fondu kolektivního investování Náklady, výnosy a zisky nebo ztráty FKI Údaje v tis. Kč *** R001

Výnosy z úroků a podobné výnosy

R002

Výnosy z úroků z dluhových cenných papírů

R003

Výnosy z úroků z ostatních aktiv

R004

Náklady na úroky a podobné náklady

30.6.2012

31.12.2011

112

183

–

–

112

183

–

–

383

494

–

–

383

494

R005

Výnosy z akcií a podílů

R006

Výnosy z akcií a podílů z účastí s podst. a rozhod. vlivem

R007

Ostatní výnosy z akcií a podílů

R008

Výnosy z poplatků a provizí

–

–

R009

Náklady na poplatky a provize

-1 065

-1 827

R010

Zisk nebo ztráta z finančních operací

3 168

-9 083

R011

Ostatní provozní výnosy

45

62

R012

Ostatní provozní náklady

–

–

R013

Správní náklady

-39

-122

R014

Náklady na zaměstnance

–

–

R015

Mzdy a platy zaměstnanců

–

–

R016

Sociální a zdravotní pojištění zaměstnanců

–

–

R017

Ostatní náklady na zaměstnance

R018

Ostatní správní náklady

R019

–

–

-39

-122

Rozpuštění rezerv a opravných položek k DHNM

–

–

R020

Odpisy, tvorba a použití rezerv a opravných položek k DHNM

–

–

R021

Odpisy dlouhodobého hmotného a nehmotného majetku

–

–

R022

Rozpuštění OP a rez. k pohl. a zár.,výnosy z dříve od. pohl.

–

–

R023

Odpisy, tvorba a použití OP a rezerv k pohl. a zárukám

–

–

R024

Rozpuštění OP k účastem s rozhodujícím a podstatným vlivem

–

–

R025

Ztráty z přev.účastí.s rozh.a podst.vlivem, tvorba a použ.OP

–

–

R026

Rozpuštění ostatních rezerv

–

–

R027

Tvorba a použítí ostatních rezerv

–

–

R028

Podíl na ziscích (ztrátách) účastí s rozh. n. podst. vlivem

–

–

R029

Zisk n. ztráta za účetní obd. z běžné činnosti před zdaněním

2 604

-10 292

R030

Mimořádné výnosy

–

–

R031

Mimořádné náklady

–

–

R032

Zisk n. ztráta za účet. obd. z mimoř. činnosti před zdaněním

–

–

R033

Daň z příjmů

407

158

R034

Zisk nebo ztráta za účetní období po zdanění

3 011

-10 134


Informace o kapitálu a podílových listech fondu AXA Selection Opportunities

30.6.2012

31.12.2011

31.12.2010

Vlastní kapitál fondu kolektivního investování (tis. Kč)

212 303

182 907

123 608

Počet emitovaných akcií nebo podíl. listů (ks)

244 058

213 275 264

132 967 041

0,8682

0,8576

0,9296

Vlastní kapitál připadající na 1 akcii nebo na 1PL – NAV (Kč)

Úplata depozitáři 1. pol. 2012 název

ISIN

poplatky v tis. Kč.

AXA Selection Opportunities

CZ0008472917

46

Úplata investiční společnosti 1. pol. 2012

Kč.

název

ISIN


CZ0008472917


poplatky v tis. Kč.

CZ0008472917

951

46

Hodnota vyplacených výnosů na 1 podílový list Nejedná se o dividendový fond, tudíž tuto hodnotu neuvádíme

Vývoj hodnoty NAV fondu

V˘voj hodnoty NAV fondu

Selec%on Opportuni%es -‐ vývoj NAV 0,89 0,88 0,87 0,86 0,85 NAV

0,84

0,82

2012-‐01-‐09 2012-‐01-‐17 2012-‐01-‐25 2012-‐02-‐02 2012-‐02-‐10 2012-‐02-‐20 2012-‐02-‐28 2012-‐03-‐07 2012-‐03-‐15 2012-‐03-‐23 2012-‐04-‐02 2012-‐04-‐11 2012-‐04-‐19 2012-‐04-‐27 2012-‐05-‐09 2012-‐05-‐17 2012-‐05-‐25 2012-‐06-‐04 2012-‐06-‐12 2012-‐06-‐20 2012-‐06-‐28

0,83


Identifikace hodnoty majetku, jehož hodnota přesahuje 1% majetku hodnoty fondu k 30.6. Struktura investičních nástrojů v portfoliu FKI Majetkové CP v majetku fondu Údaje v tis. Kč 1. Název cenného papíru

2. ISIN

3. 4. 5. 6. Celková Celková Země Vztah Inves- Inves- pořireálná (stát) k legis- tiční tiční zovací hodnota lativě limit limit cena 1 2

Počet jednotek

Celková nominální hodnota

S01 Suma AWF – Framl. Hybrid Resources AWF – Global Inflation AWF Euro. Opportunities AWF Optimal Income AWF Talents Brick AXA IM FIIS-US SH DUR HY-IC EASY STOXX EURO 600 TELECOM ETF EasyETF BNP Parib.Gl. Agribus.EUR EasyETF EPRA EURO-DIS EasyETF GS Commodity index EasyETF S&P GSCI UL – LG ENRGY EasyETF STOXX EUR 600 Health Care Ishares – DAX ISHARES MSCI JAPAN INDEX FD iShares MSCI Emerg. Markets ISHARES MSCI ACWI Index ISHARES S&P GBL CLEAN ENERGY POWERSHARES DB PREC METALS ETF POWERSHARES DB AGRICULTURE F SPDR S&P500 ETF TRUST SPDR DOW JONES REIT ETF

S02 Suma LU0293680319

S03 Suma LU

S04 Suma 053

LU0482269908 LU0125727601 LU0179866438 LU0227146197 LU0194346564

LU LU LU LU LU

053 052 053 053 053

065 065 065 065 092

FR0007068044

FR

053

FR0010616318

FR

LU0192223062 LU0203243414

S05 S06 Suma Suma 065 064

Podíl na majetkových CP vydaných jedním emitentem/FKI S11 XXX 0,05

S07 XXX 3 357

S08 XXX 2 788

S09 XXX 1 300

S10 XXX 1

064 064 064 064 097

5 409 1 951 14 387 12 541 32 256

5 901 2 388 15 003 9 731 35 553

3 000 2 179 4 078 3 691 10 100

3 2 4 4 10

0,52 0,01

065

064

7 359

8 950

600

1

1,00

053

065

064

3 826

4 110

4 000

4

0,42

LU LU

053 053

065 065

064 064

3 875 5 376

3 675 3 600

940 4 200

1 4

0,06 0,05

LU0246046329

LU

053

065

064

5 073

6 332

1 106

1

0,62

FR0007068093

FR

053

065

064

2 128

3 292

200

0

0,84

DE0005933931 US4642868487

DE US

053 060

092 065

097 064

4 468 5 015

4 471 5 748

3 000 30 000

3 30

– 0,01

US4642872349

US

060

065

064

3 165

3 187

4 000

4

–

US4642882579

US

060

065

064

12 256

12 505

14 000

14

–

US4642882249

US

060

065

064

6 547

2 940

20 000

20

0,48

US73936B2007

US

060

065

064

12 971

15 501

14 000

14

0,23

US73936B4086

US

060

065

064

12 350

13 790

24 000

24

0,04

US78462F1030

US

060

065

064

10 259

11 639

4 200

4

–

US78464A6073

US

060

092

097

4 144

5 565

3 750

4

0,01

0,01 0,14


Dluhové CP v majetku fondu Údaje v tis. Kč 1. Název cenného papíru

S01 Suma

2. ISIN

3. Země (stát)

4. Vztah k legislativě

5. Investiční limit 1

6. Investiční limit 2

S02 Suma

S03 Suma

S04 Suma

S05 Suma

S06 Suma

Celková Celková pořireálná zovací hodnota cena

S07 XXX

S08 XXX

Počet jednotek

Celková nominální hodnota

Podíl na dluhových CP vydaných jedním emitentem

S09 XXX

S10 XXX

S11 XXX

Burzovní finanční deriváty v majetku fondu Údaje v tis. Kč 1. Název cenného papíru

2. ISIN

Celková reálná hodnota burzovního finančního derivátu

S01

S02

S03

Suma

Suma

XXX

*** R001

Mimoburzovní finanční deriváty v majetku fondu Údaje v tis. Kč 1. Pořadové číslo

2. Název cenného papíru

3. Text (an 35)

4. Identifikační číslo

5. Podkladové aktivum mimoburzovních finančních derivátů

Celková reálná hodnota mimoburzovního finančního derivátu

Riziko spojené s druhou smluvní stranou finančního derivátu

***

S01

S02

S03

S04

S05

S06

S07

XXX

XXX

R001

Suma

Suma

Suma

Suma

Suma

R002

5

SWUSD/CZK

SWUSD/CZK

51312

22

335

–

R003

34

SWUSD/CZK

SWUSD/CZK

50965

22

-70

–

R004

56

SWEUR/CZK

SWEUR/CZK

49686

22

32

–

Struktura dluhových CP podle hodnocení kvality dluhového CP Údaje v tis. Kč ***

S01

R001

Rating 1. stupně

–

R002

Rating 2. stupně

–

R003

Rating 3. stupně

–

R004

Rating 4. stupně

–

R005

Bez ratingu

–

Pololetní zpráva – 1. pol. 2012 // AXA Selection Opportunities

Skladba a změny v portfoliu Skladba majetku v portfoliu FKI Skladba majetku standardního fondu Údaje v tis. Kč ***

S01

R001

Investiční CP a NPT podle § 26 odst. 1 písm. a) zákona

–

R002

Investiční CP a NPT podle § 26 odst. 1 písm. a) bodu 1 zák.

–

R003

Investiční CP a NPT podle § 26 odst. 1 písm. a) bodu 2 zák.

–

R004

Investiční CP podle § 26 odst. 1 písm. b) zákona

–

R005

CP vydané stand. fondem p. § 26 odst. 1 písm. c) zákona

–

R006

CP vydané spec. fondem p. § 26 odst. 1 písm. d) zákona

–

R007

Vklady u bank podle § 26 odst. 1 písm. e) zákona

–

R008

Finanční deriváty podle § 26 odst.1 písm. f) zákona

–

R009

Finanční deriváty podle § 26 odst.1 písm. g) zákona

–

R010

Nástroje peněžního trhu podle § 26 odst. 1 písm. h) zákona

–

R011

Investiční CP a NPT podle § 26 odst. 1 písm. i) zákona

–

Skladba majetku v portfoliu FKI Skladba majetku speciálního fondu Údaje v tis. Kč ***

S01

R001

Doplňkový likvidní majetek dle § 49a odst. 1 zákona

45 060

R002

Investiční CP a NPT podle § 51 odst. 1 písm a) zákona

–

R003

Dluhopisy podle § 51 odst. 1 písm. b) zákona

–

R004

Dluhopisy podle § 51 odst. 1 písm. c) zákona

–

R005

Dluhopisy podle § 51 odst. 1 písm. d) zákona

–

R006

CP vydané FKI podle § 51 odst. 1 písm. e) zákona

R007

Finanční deriváty podle § 51 odst. 1 písm. f) zákona

R008

Investiční CP a NPT podle § 51 odst. 1 písm. g) zákona

–

R009

Doplňkový likvidní majetek dle § 53j odst. 1 písm. a) zákona

–

R010

CP vydané FKI dle § 53j odst. 1 písm. b) zákona

–

R011

Státní PP a obdobné zahr. CP dle § 53j odst. 1 písm. c) zák.

–

R012

Dluhopisy a obd. zahr. CP podle § 53j odst. 1 písm. d) zák.

–

R013

Poukázky ČNB a obd. zahr. CP dle § 53j odst. 1 písm. e) zák.

–

R014

Nemovitosti oceňované výnosovou metodou

–

R015

Nemovitosti oceňované porovnávací metodou

R016

CP vydané FKI dle § 55 odst. 1 zákona

– 297

– 179 626


AXA Selection Opportunities Lazarská 13/8, 120 00 Praha 2 Infolinka: 292 292 292 www.axa.cz

Pololetní zpráva 1. pol AXA Selection Opportunities

Recommend Documents