PANIN SEKURITAS Tbk MEMBER OF THE JAKARTA STOCK EXCHANGE

PANIN SEKURITAS Tbk MEMBER OF THE JAKARTA STOCK EXCHANGE

Laporan Keuangan

Untuk Periode Yang Berakhir Tanggal-Tanggal 30 Juni 2009 dan 30 Juni 2008

DAFTAR ISI Halaman LAPORAN KEUANGAN Neraca

1-2

Laporan Laba - Rugi

3

Laporan Perubahan Ekuitas

4

Laporan Arus Kas

5

Catatan Atas Laporan Keuangan

6-34

PT. PANIN SEKURITAS Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN NERACA KONSOLIDASI Per 30 JUNI 2009 dan Per 30 JUNI 2008 (Dalam Rupiah) Keterangan

Catatan

AKTIVA Kas dan Setara Kas Pihak Hubungan Istimewa Pihak Ketiga Deposito Pada Lembaga Kliring dan Penjaminan Piutang Lembaga Kliring dan Penjaminan Piutang Nasabah Pihak Hubungan Istimewa Pihak Ketiga Rekening Nasabah Portofolio Efek - Diperdagangkan Pihak Hubungan Istimewa Pihak Ketiga Efek Beli dengan Janji Jual Kembali - Bersih Beban Dibayar Di Muka Pajak Dibayar Di Muka Pendapatan Yang Masih Harus Diterima Piutang Lain-lain Pihak Hubungan Istimewa Pihak Ketiga Penyertaan Saham Aktiva Tetap-setelah dikurangi akumulasi penyusutan sebesar Rp 6.624.740.721,- pada Juni '2009 dan Rp 4.971.027.096,- pada Juni'2008.

2c,2k, 3,26

743,759,622 14,075,010,848 3,564,241,974 130,294,374,600

12,487,746,062 119,997,075,254 53,763,714,875

29,155,381,210 214,771,876,092 399,446,031,045

231,358,736,237 41,786,367,181 105,799,112,970 1,639,713,823 2,388,620,921 5,355,997,426

132,592,903,596 22,062,809,691 457,578,016,376 1,036,213,959

3,770,111 225,060,400 495,000,000

7,560,075 85,596,065 495,000,000

3,729,421,686

2,581,500,882

2l, 21c

2,472,139,615

11,482,273

15

1,180,065,747

951,583,106

1,103,594,511,385

1,411,779,641,466

2e,6 2f 2m 2f,7 2d,2h,8 2j,9 2l,10 2j,11

12 2g,13 2i,14

Aktiva Lain-lain Jumlah Aktiva

1

30 JUNI 2008 Tidak diaudit

28,786,613,348 387,180,527,215 3,862,153,513 101,082,675,000

4a 2e,4b 2d,2e, 2m,5&26

Aktiva Pajak Tangguhan


2,326,300,052

PT. PANIN SEKURITAS Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN NERACA KONSOLIDASI Per 30 JUNI 2009 dan Per 30 JUNI 2008 (Dalam Rupiah) Keterangan Catatan

KEWAJIBAN, HAK MINORITAS & EKUITAS Hutang Obligasi Hutang Lembaga Kliring dan Penjaminan Hutang Bank Hutang Nasabah Pihak Hubungan Istimewa Pihak Ketiga Rekening Nasabah Beban Masih Harus Dibayar Hutang Pajak Kewajiban Diestimasi atas Uang Jasa Hutang Dividen Hutang Lain-lain

16 2e,4b 17 2e 2m,18,26 2e 2e,19 2j,20 2l,21a 2n,22 2j

Jumlah Kewajiban HAK MINORITAS

2b

EKUITAS Modal saham Nilai nominal Rp. 125,- per saham pada Juni 2009 dan 2008 Modal dasar 1.280.000.000 saham pada Juni 2009 dan 2008 Telah Ditempatkan dan Disetor Penuh 720.000.000 saham Juni 2009 dan 2008 Tambahan Modal Disetor Saldo Laba Ditentukan Penggunaannya Belum Ditentukan Penggunaannya


198,346,131,000 97,250,208,000 -


21,730,301,640 346,006,515,081 37,137,769,016 6,810,624,492 2,777,442,622 3,398,065,320 18,000,000,000 167,582,584

297,666,240,846 105,769,432,100 83,000,000,000 41,106,313,167 527,680,114,030 24,197,665,713 6,209,121,826 8,611,704,414 2,288,911,389 18,000,000,000 167,582,584

731,624,639,755

1,114,697,086,069

1,429,452,209

1,088,595,459

90,000,000,000 4,585,630,888

90,000,000,000 4,585,630,888

5,029,684,302 270,925,104,231

5,029,684,302 196,378,644,748

370,540,419,421

295,993,959,938

1,103,594,511,385

1,411,779,641,466

23

24

25

Jumlah Ekuitas Jumlah Kewajiban, Hak Minoritas & Ekuitas

2

PT. PANIN SEKURITAS Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN LAPORAN LABA RUGI KONSOLIDASI Untuk Periode Enam Bulan Yang Berakhir Pada Tanggal 30 Juni 2009 dan 30 Juni 2008 (Dalam Rupiah) Keterangan

Catatan

PENDAPATAN USAHA Keuntungan atas Perdagangan Efek yang Telah Direalisasi Keuntungan (Kerugian) atas Perdagangan Efek yang Belum Direalisasi Pendapatan Pembiayaan Transaksi Nasabah Komisi dari Transaksi Perantara Pedagang Efek Jasa Manajer Investasi Jasa Penjaminan Emisi dan Penjualan Efek Lain-lain

Tidak diaudit

11,155,350,729

2j,27 2j,28 2j,30 2j,29 2j,31 2j,32

51,649,010,846 13,465,141,158 17,510,382,194 9,290,597,786 384,095,441 739,281,362

(6,621,519,417) 65,649,565,098 17,365,664,854 11,987,119,315 70,382,231 889,924,734

Jumlah Beban Usaha Laba Usaha

2j,34 2k 2j,35

Jumlah Pendapatan (Beban) Lain-lain Laba Sebelum Pajak Penghasilan Taksiran Pajak Penghasilan Pajak Kini Pajak Tangguhan

Tidak diaudit

22,299,690,820

2j 2j 2j 2j 2j 2j,33

PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN Pendapatan Bunga Pendapatan Deviden Laba (Rugi) Selisih Kurs - Bersih Laba (Rugi) Penjualan/Penghapusan Aktiva Tetap Beban Bunga

30 JUNI 2008

2j,27

Jumlah Pendapatan Usaha BEBAN USAHA Gaji & Tunjangan Pemasaran Sewa & Perawatan Gedung Penyusutan Aktiva Tetap Amortisasi Emisi Obligasi Umum & Administrasi

30 JUNI 2009

2l,21b 2l,21b

Jumlah Taksiran Pajak Penghasilan Laba Sebelum Hak Minoritas

115,338,199,607

100,496,487,544

6,619,760,075 5,635,755,407 2,075,181,733 954,658,084 283,520,400 6,719,840,098

5,846,772,994 6,950,386,435 1,667,462,790 688,508,984 538,269,432 4,437,216,781

22,288,715,797 93,049,483,810

20,128,617,416 80,367,870,128

15,840,234,030 85,954,862 (110,304,048) 2,000,000 (23,511,204,592)

(44,411,739,472)

(7,693,319,748) 85,356,164,062

(42,114,218,492) 38,253,651,636

(7,702,952)

(9,813,156,377) 302,646,623

(7,702,952)

(9,510,509,754)

85,348,461,111

2,323,765,548 (26,244,568)

28,743,141,882

Hak Minoritas Atas Laba Bersih Perusahaan Anak yang Dikonsolidasi

2b

Laba Bersih

(481,386,903)

54,809,576

84,867,074,208

28,797,951,458

Laba Usaha Per Saham

2o,36

129.24

111.62

Laba Bersih Per Saham

2o,36

117.87

40.00

3

PT. PANIN SEKURITAS Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASI Untuk Periode Enam Bulan Yang Berakhir Pada Tanggal 30 Juni 2009 dan 30 Juni 2008 (Dalam Rupiah) Modal Tambahan Modal Saham

Saldo 1 Januari 2008

90.000.000.000

Disetor-Bersih

4.585.630.888

Saldo Laba Cadangan

Belum Ditentukan

Umum

Penggunaannya

4.279.684.302

Dividen Tunai Tahun 2007 Saldo Laba Ditentukan Penggunaannya

750.000.000

Laba Periode 6 Bulan ( Januari 2008 s/d Juni 2008)

Saldo 30 Juni 2008

90.000.000.000

4.585.630.888

5.029.684.302

Laba Periode 6 Bulan ( Juli 2008 s/d Desember 2008)

Saldo 31 Desember 2008

90.000.000.000

4.585.630.888

5.029.684.302

Dividen Tunai Tahun 2008 Saldo Laba Ditentukan Penggunaannya Laba Periode 6 Bulan ( Januari 2009 s/d Juni 2009) Saldo 30 Juni 2009

100.000.000

90.000.000.000

4.585.630.888

4

5.129.684.302

Jumlah Ekuitas

186.330.693.293

285.196.008.483

(18.000.000.000)

(18.000.000.000)

(750.000.000)

-

28.797.951.458

28.797.951.458

196.378.644.751

295.993.959.941

7.679.385.275

7.679.385.275

204.058.030.026

303.673.345.216

(18.000.000.000)

(18.000.000.000)

(100.000.000) 84.867.074.208

84.867.074.208

270.825.104.234

370.540.419.424

PT. PANIN SEKURITAS Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASI Untuk Periode Enam Bulan Yang Berakhir Pada Tanggal 30 Juni 2009 dan 30 Juni 2008 (Dalam Rupiah) ( Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2008 dan 31 December 2007 ) Keterangan 30 Juni 2009 30 Juni 2008 Tidak Diaudit Tidak Diaudit ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI Penerimaan Perdagangan Portofolio Efek 73.948.701.666 4.533.831.312 Pembelian ( Penerimaan ) Efek Dengan Janji Jual Kembali 71.884.787.479 (98.362.771.241) Penerimaan ( Pembayaran) Rekening Nasabah 55.712.733.139 (145.695.540.933) Penjualan Portofolio Efek - Pihak Ketiga 44.400.994.135 5.298.975.659 Penerimaan Komisi Perantara Perdagangan Efek 17.510.382.194 17.365.664.854 Penerimaan Bunga 15.840.234.030 2.323.765.548 Penerimaan Bunga - Margin 13.465.141.158 65.649.565.098 Penerimaan Dari Nasabah - Hubungan Istimewa 13.382.378.032 64.589.929.590 Penerimaan Jasa Manajer Investasi 9.290.597.786 11.987.119.315 Penjualan Portofolio Efek - Hubungan Istimewa 2.197.708.977 37.655.977.107 Pembayaran Hutang Bank 0 60.000.000.000 Pembayaran Bunga Bank 0 (1.239.402.817) Pembayaran Pendapatan Diterima Dimuka (33.333.333) 0 Penambahan Deposito Lembaga Kliring dan Penjaminan (169.403.408) (606.453.550) Pembayaran Pajak (5.424.040.744) (14.713.544.798) Penerimaan ( Pembayaran )Kepada Lembaga Kliring dan Penjaminan (11.566.321.500) (52.456.137.500) Pembayaran Bunga Obligasi (11.750.000.000) (18.875.000.001) Pembayaran Bunga Kepada Nasabah (11.761.204.592) (24.297.336.654) Penerimaan ( Pembayaran ) Nasabah - Pihak Ketiga (14.331.711.294) 130.327.515.032 Pembayaran kepada Pemasok, Tenaga Ahli dan Karyawan (19.905.146.855) (22.090.648.685) Pembelian Portofolio Efek - Pihak Hubungan Istimewa (112.917.280.557) (23.686.487.666) Pembelian Portofolio Efek - Pihak Ketiga (26.033.706.131) (123.440.505) Arus Kas Bersih Diperoleh dari (Digunakan untuk) Aktivitas Operasi 103.741.510.182 (2.414.420.835) ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI Hasil Penjualan Aktiva Tetap Pembelian Aktiva Tetap Aktiva Lain-lain

2.000.000 (1.480.753.938) 67.551.116

15.200.000 (572.858.973) (63.299.594)

Arus Kas Bersih Diperoleh dari (Digunakan untuk) Aktivitas Investasi

(1.411.202.822)

(620.958.567)

Kenaikan Bersih Kas dan Setara Kas

102.330.307.360

(3.035.379.402)

Kas dan Setara Kas - Awal Tahun

313.636.833.203

17.854.149.872

Kas dan Setara Kas - Akhir Tahun

415.967.140.563

14.818.770.470

5

PT. PANIN SEKURITAS Tbk. DAN PERUSAHAAN ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN (Dalam Rupiah)

1.

Umum a. Pendirian PT Panin Sekuritas Tbk ("Perusahaan") dahulu bernama PT Panin Sekuritasindo, didirikan dengan akta Notaris Benny Kristianto, SH No. 369 tanggal 27 Juli 1989 juncto No. 59 tanggal 4 September 1989. Akta pendirian Perusahaan telah disahkan oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. C2.8438. HT.01.01.TH.89 tanggal 7 September 1989 dan telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 90 tanggal 10 November 1989, Tambahan No. 2985/1989. Nama Perusahaan berubah menjadi PT Panin Sekuritas berdasarkan akta Notaris Benny Kristianto, SH No. 205 tanggal 27 Juni 1995 dan telah diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 3 tanggal 9 Januari 1996, Tambahan No. 348/1996. Anggaran dasar Perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan, terakhir dengan akta Notaris yang dibuat di hadapan Fathiah Helmi, SH, Notaris di Jakarta, No. 120 tanggal 30 Juni 2008 sehubungan dengan perubahan seluruh anggaran dasar Perseroan dalam rangka penyesuaian dengan Undang-undang No. 40 Tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas dan Peraturan Bapepam-LK No. IX.J.1 tentang Pokok-Pokok Anggaran Dasar Perseroan Yang Melakukan Penawaran Umum Efek Bersifat Ekuitas dan Perusahaan Publik. Akta Notaris tersebut telah mendapat persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia berdasarkan Surat Keputusan No. AHU-93930.AH.01.02. TH.2008 tanggal 5 Desember 2008. Sampai dengan tanggal laporan ini, akta perubahan tersebut belum diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia. Sesuai dengan anggaran dasar Perusahaan, ruang lingkup kegiatan usaha Perusahaan meliputi jasa perantara perdagangan efek, penjamin emisi efek dan manajer investasi/penasehat investasi. Perusahaan telah memperoleh ijin usaha sebagai perantara perdagangan efek, penjamin emisi efek dan manajer investasi dari Ketua Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (“Bapepam-LK”) masing-masing berdasarkan surat No. Kep-205/ PM/1992 tanggal 14 April 1992, No. Kep-206/PM/1992 tanggal 14 April 1992 dan No. Kep-01/PM/MI/1997 tanggal 31 Januari 1997. Perusahaan juga telah memperoleh ijin pembiayaan penyelesaian transaksi efek oleh Perusahaan bagi nasabah dari Bapepam-LK dan Bursa Efek Jakarta (“BEJ”) masing-masing berdasarkan Surat Keputusan Ketua Bapepam-LK No. Kep-09/PM/97 tanggal 30 April 1997 dan Surat Direksi BEJ No. Peng-151/BEJ-1.3/0897 tanggal 1 Agustus 1997. Ijin tersebut telah diperbaharui beberapa kali, terakhir berdasarkan Surat BEI No. S-03881/BEI.ANG/07-2008 tanggal 14 Juli 2008. Ijin tersebut masih berlaku sampai dengan tanggal 25 Juni 2009. Perusahaan berdomisili di Jakarta dan berkantor pusat di Gedung Bursa Efek Jakarta Indonesia - Menara II, Lt. 17, Jl. Jenderal Sudirman Kav. 52-53, Jakarta 12190, Indonesia. Perusahaan mulai beroperasi secara komersial sejak 14 September 1989

b. Penawaran Umum Efek dan Obligasi Perusahaan Pada tanggal 15 Mei 2000, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Bapepam berdasarkan suratnya No. S-106/PM/2000 untuk melakukan penawaran umum perdana saham dan waran kepada masyarakat sejumlah 80.000.000 saham biasa dengan nilai nominal Rp 500 per saham dengan penawaran Rp 550 per saham dan sejumlah 24.000.000 Waran Seri I ("waran"). Pelaksanaan waran tersebut telah kadaluarsa pada tanggal 2 Juni 2003 dan tidak ada waran yang dilaksanakan. Perusahaan telah mencatat seluruh sahamnya pada Bursa Efek Indonesia (dahulu : Bursa Efek Jakarta) pada tanggal 31 Mei 2000. Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan yang dinyatakan dalam Akta No. 64 tanggal 28 Mei 2004 dan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa yang dinyatakan dalam Akta No. 65 tanggal 28 Mei 2004, keduanya dibuat di hadapan Fathiah Helmi, SH, Notaris di Jakarta, para pemegang saham menyetujui penetapan penggunaan laba bersih tahun 2003 untuk pembagian deviden saham, dengan perbandingan

6


setiap pemilik 8 saham memperoleh 1 deviden saham. Sehingga dari 320.000.000 saham yang telah diterbitkan Perusahaan, maka jumlah deviden saham yang dibagikan adalah sebanyak 40.000.000 saham dengan harga pelaksanaan sebesar Rp 325 per saham. Harga pelaksanaan tersebut diatas nilai nominal Rp 250 per saham, sehingga Perusahaan mencatat agio sebesar Rp 3.000.000.000. Dengan disetujuinya pembagian deviden tersebut, modal ditempatkan dan disetor Perusahaan meningkat dari Rp 80.000.000.000 yang terdiri dari 320.000.000 saham menjadi Rp 90.000.000.000 yang terdiri dari 360.000.000 saham. Pada tanggal 8 September 2003, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Bapepam berdasarkan suratnya No. S-2222/PM/2000 untuk melakukan penawaran Obligasi Panin Sekuritas I tahun 2003, tanpa warkat sebesar Rp 100.000.000.000 dengan jangka waktu 5 tahun, yang ditawarkan 100% pada pasar perdana dan tercatat pada Bursa Efek Surabaya (sekarang : Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 19 September 2003. Obligasi tersebut dikenakan bunga sebesar 14,25% per tahun dan akan dibayarkan setiap 3 bulan yang dimulai pada tanggal 18 September 2003. Perusahaan dapat membeli kembali obligasi yang belum jatuh waktu bila obligasi tersebut telah berumur 1 (satu) tahun sejak tanggal penerbitan. Obligasi ini telah jatuh tempo dan dilunasi seluruhnya pada tanggal 18 September 2008. Pada tanggal 28 Pebruari 2005, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Bapepam berdasarkan suratnya No. S-432/PM/2005 untuk melakukan penawaran Obligasi Panin Sekuritas II tahun 2005 sebesar Rp 75.000.000.000 yang terdiri dari 2 (dua) seri, Seri A dan Seri B masing-masing sebesar Rp 25.000.000.000 dan Rp 50.000.000.000. Obligasi-obligasi tersebut dicatat di Bursa Efek Surabaya (sekarang : Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 16 Maret 2005. Obligasi Panin Sekuritas II tahun 2005 Seri A dikenakan bunga sebesar 10,50% per tahun dan berjangka waktu 370 (tiga ratus tujuh puluh) hari sudah jatuh waktu dan telah dilunasi seluruhnya pada tanggal 20 Maret 2006. Obligasi Panin Sekuritas II tahun 2005 Seri B dikenakan bunga sebesar 11,625% per tahun dan berjangka waktu 2 (dua) tahun yang sudah jatuh waktu dan sudah dilunasi seluruhnya oleh Perusahaan tanggal 15 Maret 2007. Pada tanggal 7 Juni 2007, Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Ketua Bapepam berdasarkan suratnya No. S-2710/BL/2007 untuk melakukan penawaran Obligasi Panin Sekuritas III Tahun 2007 dengan nilai nominal sebesar Rp 200.000.000.000. Obligasi tersebut berjangka waktu 5 (lima) tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 15 Juni 2012 dan dikenakan bunga tetap sebesar 11,75% per tahun. Obligasi tersebut seluruhnya dicatat pada Bursa Efek Surabaya (sekarang : Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 18 Juni 2007.

c. Anak Perusahaan yang dikonsolidasi PT Panin Investment Management ("PIM") berkedudukan di Jakarta, didirikan berdasarkan akta Notaris yang dibuat dihadapan Fathiah Helmi, SH., Notaris di Jakarta No. 3 tanggal 5 Juli 2002 yang telah sahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia berdasarkan Surat Keputusan No. C-12795 HT.01.01.TH.2002 tanggal 12 Juli 2002. Sampai dengan tanggal laporan ini PIM belum melakukan kegiatan operasional sebagai perusahaan efek karena belum mendapat ijin usaha dari instansi yang berwenang. Persentase kepemilikan saham oleh Perusahaan adalah sebesar 49%. Pada tanggal 30 Juni 2009 dan 30 Juni 2008, total aset PIM masing-masing sebesar Rp. 2.809.447.468 dan Rp. 2.134.500.903. Sampai dengan diterbitkannya laporan konsolidasi ini, laporan keuangan PIM belum diaudit.

Perusahaan memiliki pengendalian atas manajemen perusahaan anak sebagai berikut :

7


Perusahaan Anak

Domisili

Kegiatan Usaha

Persentase

Utama

% PT Panin Investment Management (PIM )

Jakarta

Perusahaan Efek Manager Investasi

Jumlah Aktiva (Tidak Diaudit )

Kepemilikan ( Langsung & Tidak Langsung)

30 Juni 2009

%

Rp.

49.00

2,809,447,468

30 Juni 2008

Rp. 2,134,500,903

d. Dewan Komisaris, Direksi, Komite audit dan Karyawan Berdasarkan Akta No. 92 tanggal 30 Juni 2009 dan Akta No.117 tanggal 30 Juni 2008 yang dibuat oleh Fathiah Helmi,SH., Notaris di Jakarta, susunan anggota Dewan Komisaris dan Direksi Perusahaan pada 30 Juni 2009 dan 2008 adalah :

Komisaris Presiden Komisaris Wakil Presiden Komisaris Komisaris Komisaris Independen Direksi Presiden Direktur Wakil Presiden Direktur Direktur

Komite Audit Ketua Anggota

30-Jun-09

30-Jun-08

Mu'min Ali Gunawan

Mu'min Ali Gunawan

Aries Liman Kun Mawira Poppy S. Dharsono Peter Setiono I Made Rugeh Ramia

Aries Liman Kun Mawira Poppy S. Dharsono Peter Setiono

Handrata Sadeli Winston S.A. Sual Rosmini Lidarjono

I Made Rugeh Ramia Handrata Sadeli Winston S.A. Sual

Menas Shahaan

Rosmini Lidarjono

Peter Setiono Juliantoro

Peter Setiono Juliantoro

Tjiang Jefry

Imelda Susilawaty

Jumlah rata-rata karyawan Perusahaan untuk periode yang berakhir 30 Juni 2009 dan 2008 masing-masing sebanyak 163 dan 125 orang.

8


2. Ikhtisar Kebijakan Akuntansi a. Dasar Pengukuran dan Penyusunan Laporan Keuangan Konsolidasian Laporan keuangan konsolidasi ini disajikan sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia yang antara lain Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) yang ditetapkan oleh Institut Akuntan Publik Indonesia, peraturan Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) No. VIII.G.7 (Revisi 2000) tentang “Pedoman Penyajian Laporan Keuangan” dan Pedoman Akuntansi Perusahaan Efek yang ditetapkan oleh Bursa Efek Indonesia (BEI). Dasar pengukuran dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasi adalah konsep biaya perolehan (historical cost), kecuali sebagaimana yang diungkapkan dalam kebijakan akuntansi ini. Sebagai contoh, investasi pada efek yang diklasifikasikan sebagai efek yang tersedia untuk dijual dan diperdagangkan dinyatakan sebesar nilai wajar. Laporan keuangan konsolidasi disusun dengan metode akrual kecuali laporan arus kas konsolidasi. Laporan arus kas konsolidasi disajikan dengan metode langsung (direct method) dengan mengelompokkan arus kas dalam aktivitas menjadi kegiatan operasi, investasi dan pendanaan. Mata uang pelaporan yang digunakan dalam penyusunan laporan keuangan Konsolidasi ini adalah Rupiah.

b. Prinsip-prinsip Konsolidasi Laporan keuangan konsolidasi meliputi laporan keuangan induk perusahaan beserta seluruh anak perusahaan yang berada di bawah pengendalian induk perusahaan, kecuali anak perusahaan yang sifat pengendaliannya adalah sementara atau adanya pembatasan jangka panjang yang mempengaruhi kemampuan anak perusahaan untuk memindahkan dananya ke induk perusahaan. Dalam hal pengendalian terhadap anak perusahaan dimulai atau diakhiri dalam suatu tahun tertentu, maka hasil usaha anak perusahaan yang diperhitungkan ke dalam laporan keuangan konsolidasi hanya sebatas hasil pada saat pengendalian tersebut mulai diperoleh atau hingga saat pengendalian atas anak perusahaan tersebut berakhir. Suatu pengendalian atas suatu anak perusahaan dianggap ada bilamana induk perusahaan menguasai, baik langsung maupun tidak langsung lebih dari 50% hak suara di anak perusahaan, atau induk perusahaan dapat menentukan kebijakan keuangan dan operasi dari anak perusahaan; atau mempunyai kemampuan untuk memberhentikan atau menunjuk mayoritas anggota dewan direksi di anak perusahaan. Untuk penyertaan 20% atau lebih tetapi tidak lebih dari 50%, investasi disajikan dalam laporan keuangan dengan menggunakan metode ekuitas (equity method), sedangkan apabila penyertaan kurang dari 20% digunakan metode biaya (cost method). Pada saat akuisisi, aset dan kewajiban anak Perusahaan diukur sebesar nilai wajarnya pada tanggal akuisisi. Selisih lebih antara biaya perolehan dan bagian Perusahaan atas nilai wajar aset dan kewajiban yang dapat diidentifikasi diakui sebagai goodwill dan diamortisasi dengan menggunakan metode garis lurus selama lima tahun. Jika biaya perolehan lebih rendah dari bagian Perusahaan atas nilai wajar aset dan kewajiban yang dapat diidentifikasi yang diakui pada tanggal transaksi, maka nilai wajar aset non-moneter yang diakuisisi harus diturunkan secara proporsional, sampai seluruh selisih tersebut tereliminasi. Sisa selisih lebih setelah penurunan nilai wajar aset non-moneter tersebut diakui sebagai goodwill negatif dan diperlakukan sebagai pendapatan ditangguhkan dan diakui sebagai pendapatan dengan menggunakan garis lurus selama dua puluh tahun. Hak pemegang saham minoritas dinyatakan sebesar bagian minoritas dari biaya perolehan historis aset bersih. Hak minoritas akan disesuaikan untuk bagian minoritas dari perubahan ekuitas. Kerugian yang menjadi bagian minoritas yang melebihi hak minoritas dialokasikan kepada bagian induk perusahaan. Hasil akuisisi atau penjualan anak perusahaan selama tahun berjalan dari tanggal efektif akuisisi atau sampai dengan tanggal efektif penjualan termasuk dalam laporan laba rugi konsolidasi.

9


Penyesuaian dapat dilakukan terhadap laporan keuangan anak perusahaan agar kebijakan akuntansi yang digunakan sesuai dengan kebijakan akuntansi yang digunakan oleh induk perusahaan. Seluruh saldo dan transaksi yang material antar perusahaan dieliminasi.

c. Kas dan Setara Kas Kas dan setara kas, meliputi kas, bank dan deposito berjangka yang akan jatuh tempo kurang dari tiga bulan dan tidak dibatasi penggunaannya. Deposito berjangka yang dibatasi penggunaannya atas pinjaman atau digunakan sebagai jaminan dikeluarkan dari akun kas dan setara kas dan disajikan terpisah.

d. Penyisihan Piutang Ragu-Ragu Penyisihan piutang ragu-ragu ditetapkan berdasarkan penelaahan yang mendalam terhadap kondisi masingmasing nasabah pada akhir periode/tahun. Saldo piutang dihapuskan melalui penyisihan piutang ragu-ragu yang bersangkutan atau langsung dihapuskan dari akun tersebut pada saat manajemen berkeyakinan penuh bahwa piutang tersebut tak tertagih.

e. Transaksi Efek Transaksi pembelian dan penjualan efek baik untuk nasabah maupun untuk kepentingan portofolio Perusahaan diakui pada saat timbulnya perikatan atas transaksi efek. Transaksi pembelian efek untuk nasabah dicatat sebagai piutang nasabah dan hutang kepada Lembaga Kliring Penjaminan (LKP), sedangkan transaksi penjualan efek untuk nasabah dicatat sebagai piutang LKP dan hutang kepada nasabah. Transaksi pembelian efek untuk kepentingan Perusahaan dicatat sebagai persediaan portofolio efek dan hutang LKP, sedangkan penjualan efek untuk kepentingan Perusahaan dicatat sebagai piutang LKP dan mengurangi jumlah tercatat persediaan portofolio efek serta mengakui keuntungan atau kerugian atas penjualan efek tersebut. Pada tanggal penyelesaian, kegagalan untuk menyelesaian transaksi pembelian efek dicatat sebagai gagal terima dan disajikan di neraca konsolidasi sebagai kewajiban, sedangkan kegagalan untuk menyelesaikan transaksi penjualan efek dicatat sebagai gagal serah dan disajikan di neraca konsolidasi sebagai aset. Penerimaan dana dari nasabah pemilik rekening dalam rangka pembelian efek, pembayaran dan penerimaan atas transaksi pembelian dan penjualan efek untuk nasabah pemilik rekening dicatat sebagai rekening nasabah. Saldo dana pada rekening nasabah disajikan di neraca konsolidasi sebagai kewajiban sedangkan kekurangan dana pada rekening nasabah disajikan sebagai aset.

f. Portofolio Efek

10


Portofolio efek yang dimiliki Perusahaan terdiri dari portofolio efek hutang, ekuitas dan unit penyertaan reksadana. Investasi pada portofolio efek hutang dan ekuitas dinilai sesuai dengan klasifikasi efek yang bersangkutan sebagai berikut: 1. Efek hutang dan ekuitas untuk diperdagangkan dinyatakan berdasarkan harga pasar. Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi akibat kenaikan (penurunan) harga pasar dilaporkan dalam laporan laba rugi konsolidasi tahun berjalan. 2. Efek hutang untuk dimiliki hingga jatuh tempo dinyatakan berdasarkan biaya perolehan setelah dikurangi (ditambahkan) dengan amortisasi premi (diskonto). Penurunan nilai secara permanen dibebankan dalam laporan laba rugi konsolidasi tahun berjalan. 3. Efek hutang dan ekuitas yang tersedia untuk dijual dinyatakan berdasarkan harga pasar. Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi akibat kenaikan (penurunan) harga pasar tidak diakui dalam laporan laba rugi konsolidasi periode berjalan, melainkan disajikan secara terpisah sebagai komponen ekuitas. Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi dilaporkan dalam laporan laba rugi konsolidasi pada saat realisasi. Efek hutang dan ekuitas yang tersedia untuk dijual dinyatakan berdasarkan harga pasar. Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi akibat kenaikan (penurunan) harga pasar tidak diakui dalam laporan laba rugi konsolidasi periode berjalan, melainkan disajikan secara terpisah sebagai komponen ekuitas. Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi dilaporkan dalam laporan laba rugi konsolidasi pada saat realisasi.

g. Penyertaan Saham Efek hutang dan ekuitas yang tersedia untuk dijual dinyatakan berdasarkan harga pasar. Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi akibat kenaikan (penurunan) harga pasar tidak diakui dalam laporan laba rugi konsolidasi periode berjalan, melainkan disajikan secara terpisah sebagai komponen ekuitas. Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi dilaporkan dalam laporan laba rugi konsolidasi pada saat realisasi.

h. Transaksi Jual Efek dengan Janji Beli Kembali/Beli Efek dengan Janji Jual Kembali (Repo/Reverse Repo) Transaksi jual efek dengan janji beli kembali (repo) dan transaksi beli efek dengan janji jual kembali (reverse repo) merupakan transaksi pembelian (penjualan) efek dengan jaminan efek tersebut. Perlakuan akuntansi untuk transaksi ini adalah sebagai berikut: 1. Efek yang dijual dengan janji beli kembali diakui sebagai kewajiban repo sebesar harga pembelian kembali dikurangi beban bunga yang belum terealisasi. Beban bunga yang belum terealisasi yang merupakan selisih antara harga jual dan harga pembelian kembali, diakui sebagai beban sesuai dengan jangka waktu sejak efek dijual hingga dibeli kembali. 2. Efek yang dibeli dengan janji jual kembali diakui sebagai piutang repo sebesar harga penjualan kembali dikurangi pendapatan bunga yang belum terealisasi yang merupakan selisih antara harga beli dan harga penjualan kembali, diakui sebagai pendapatan sesuai dengan jangka waktu sejak efek dibeli hingga dijual kembali.

i. Aktiva Tetap Aktiva tetap dinyatakan berdasarkan harga perolehan setelah dikurangi dengan akumulasi penyusutan. Penyusutan dihitung dengan menggunakan metode garis lurus (straight line method).

11


Berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomis aktiva tetap sebagai berikut :

Kendaraan Inventaris kantor

Tahun 4 2-4

Biaya perbaikan dan perawatan dibebankan langsung ke laporan laba rugi pada saat terjadinya biaya-biaya tersebut. Sedangkan biaya-biaya yang berjumlah besar dan sifatnya meningkatkan kondisi aktiva secara signifikan dikapitalisasi. Apabila suatu aktiva tetap tidak lagi digunakan atau dijual, nilai tercatat dan akumulasi penyusutan aktiva tersebut dikeluarkan dari pencatatannya sebagai aktiva tetap dan keuntungan atau kerugian yang terjadi diperhitungkan dalam laporan laba rugi periode yang bersangkutan. j. Pengakuan Pendapatan dan Beban Penghasilan komisi yang berkaitan dengan transaksi perantara pedagang efek diakui pada saat transaksi terjadi. Imbalan jasa penjaminan emisi dan penjualan efek diakui pada saat aktivitas penjaminan emisi selesai. Imbalan jasa manajer/penasehat investasi diakui pada saat jasa tersebut sudah dilakukan dan pendapatannya sudah ditentukan. Laba rugi atas perdagangan efek diakui pada saat tanggal transaksi, dan pendapatan bunga diakui berdasarkan metode akrual. Penghasilan dan beban bunga dari nasabah diakui pada saat terjadinya. Pendapatan dividen dari portofolio efek diakui pada saat emiten mengumumkan pembayaran dividen. Beban diakui sesuai dengan masa manfaatnya pada tahun yang bersangkutan (accrual basis).

k. Saldo dan Transaksi dalam Mata Uang Asing Perusahaan menyelenggarakan pembukuannya dalam mata uang Rupiah. Transaksi-transaksi dalam mata uang asing dijabarkan dalam mata uang Rupiah dengan menggunakan kurs yang berlaku pada saat terjadinya transaksi yang bersangkutan. Pada tanggal neraca, aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing dijabarkan dalam mata uang Rupiah dengan mempergunakan kurs tengah yang berlaku pada tanggal 30 Juni 2009 (USD 1 = Rp. 10.225,-) dan 30 Juni 2008 (USD 1 = Rp. 9.220,-). Keuntungan atau kerugian yang timbul sebagai akibat dari penjabaran aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing dicatat sebagai laba atau rugi periode/tahun berjalan.

l. Perpajakan Seluruh perbedaan temporer antara jumlah tercatat aktiva dan kewajiban dengan dasar pengenaan pajaknya diakui sebagai pajak tangguhan dengan metode kewajiban (liability method). Pajak Tangguhan diukur dengan tarif pajak yang berlaku saat ini. Saldo rugi fiskal yang dapat dikompensasi diakui sebagai aktiva pajak tangguhan apabila besar kemungkinan bahwa jumlah laba fiskal dimasa mendatang akan memadai untuk dikompensasi. Koreksi terhadap kewajiban perpajakan diakui saat surat ketetapan pajak diterima atau jika mengajukan keberatan, pada saat keputusan atas keberatan tersebut telah ditetapkan. Pajak kini dihitung berdasarkan laba kena pajak, yakni laba komersial setelah dikoreksi sesuai dengan peraturan perpajakan yang berlaku. m. Transaksi dengan Pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa

12


Perusahaan melakukan transaksi dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa. Definisi pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa yang digunakan adalah sesuai dengan yang dinyatakan dalam PSAK No.7“Pengungkapan Pihak-pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa”. Seluruh transaksi dengan pihak yang mempunyai hubungan istimewa baik yang dilakukan dengan, atau tidak dengan, syarat dan kondisi normal, sebagaimana yang dilakukan dengan pihak yang tidak mempunyai hubungan istimewa, telah diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan

n. Imbalan Kerja Imbalan kerja jangka pendek diakui sebesar jumlah tak terdiskonto ketika pekerja telah memberikan jasanya kepada Perusahaan dalam suatu periode akuntansi. Imbalan pasca kerja diakui sebesar jumlah yang diukur dengan menggunakan dasar diskonto ketika pekerja telah memberikan jasanya kepada Perusahaan dalam suatu periode akuntansi. Kewajiban dan beban diukur dengan menggunakan teknik aktuaria yang mencakup pula kewajiban konstruktif yang timbul dari praktik kebiasaan Perusahaan. Dalam perhitungan kewajiban, imbalan harus didiskontokan dengan menggunakan metode projected unit credit. Pesangon pemutusan kontrak kerja diakui jika, dan hanya jika, Perusahaan berkomitmen untuk : 1. memberhentikan seseorang atau sekelompok pekerja sebelum tanggal pensiun normal; atau 2. menyediakan pesangon bagi pekerja yang menerima penawaran mengundurkan diri secara sukarela.

o. Laba Per Saham Laba per saham dasar dihitung dengan membagi laba bersih dengan jumlah saham beredar yang ditempatkan dan disetor penuh dalam tahun yang bersangkutan. Jumlah saham beredar pada tanggal 30 Juni 2009 dan 30 Juni 2008 masing-masing sebesar 720.000.000.

p. Biaya Emisi Obligasi Biaya emisi obligasi langsung dikurangkan dari hasil emisi dalam rangka mencantumkan hasil emisi neto obligasi tersebut. Selisih antara hasil emisi neto dengan nilai nominal merupakan diskonto atau premium yang diamortisasi selama jangka waktu obligasi tersebut dengan metode garis lurus.

q. Biaya Emisi Saham Biaya emisi saham disajikan sebagai bagian tambahan modal disetor dan tidak diamortisasi.

r. Penurunan Nilai dari Aset Tetap Pada setiap tanggal neraca manajemen Perusahaan menelaah apakah terdapat atau tidaknya indikasi penurunan nilai aset untuk mengetahui apakah telah terjadi kerugian akibat penurunan nilai atau apakah telah terjadi perubahan keadaan yang mengindikasikan bahwa nilai tercatat aset tersebut tidak dapat diperoleh kembali. Kerugian akibat penurunan nilai diakui sebesar selisih antara nilai tercatat aset dengan nilai yang dapat diperoleh kembali dari aset tersebut. Nilai yang dapat diperoleh kembali adalah nilai yang lebih tinggi antara harga jual neto dan nilai pakai aset. Dalam rangka menguji penurunan nilai, aset dikelompokkan hingga unit terkecil yang menghasilkan arus kas terpisah.

s. Penggunaan Estimasi

13


Penyusunan laporan keuangan konsolidasi sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia, mengharuskan manajemen membuat estimasi dan asumsi yang mempengaruhi jumlah aset dan kewajiban yang dilaporkan dan pengungkapan aset dan kewajiban kontinjensi pada tanggal laporan keuangan konsolidasi serta jumlah pendapatan dan beban selama periode pelaporan. Realisasinya dapat berbeda dengan jumlah yang diestimasi.

t. Informasi segmen Informasi segmen disusun sesuai dengan kebijakan akuntansi yang diterapkan dalam penyajian laporan keuangan konsolidasi. Bentuk primer pelaporan segmen Perusahaan adalah segmen usaha, sedangkan segmen sekunder Perusahaan adalah segmen geografis berdasarkan lokasi aset. Kegiatan usaha cabang yang berada di Jakarta dan diluar kota serta kegiatan anak perusahaan dianggap tidak material terhadap laporan keuangan Perusahaan sehingga atas dasar tersebut, Perusahaan tidak menyajikan informasi segmen sekunder.

3. Kas dan Setara Kas Akun ini terdiri dari : 30 Juni 2009

30 Juni 2008

15,130,206

13,948,749

716,828,631

252,365,431

258,640,761

224,475,191

13,386,555,013 7,947,412,730 2,771,635,146 493,059,693 40,182,840 5,879,034 8,847,954 3,534,750 -

5,919,258,917 3,205,314,046 669,794,826 5,859,843 40,929,840 99,660,943 97,104,658 1,629,965

23,420,055

21,509,061

Kas Rupiah Bank Pihak Hubungan Istimewa Rupiah PT. Bank Pan Indonesia Tbk US Dollar PT. Bank Pan Indonesia Tbk Pihak Ketiga Rupiah Bank DBS PT.Bank Central Asia Tbk PT.Bank Mandiri (Persero) Tbk PT.Bank Mega Tbk Standard Chartered Bank PT.Lippobank Tbk PT.Bank CIMB Niaga Tbk PT.Permata Tbk Deutsche Bank AG US Dollar PT. Bank Mandiri (Persero) Tbk Deposito Berjangka Pihak Hubungan Istimewa

14


Rupiah PT. Bank Pan Indonesia Tbk US Dollar US Dollar PT. Bank Pan Indonesia Tbk Pihak Ketiga Rupiah PT.Bank Mandiri (Persero) Tbk PT.Permata Tbk PT.Bank Victoria International Tbk PT.Bank Mega Tbk PT.Bank Danamon Tbk Jumlah

27,500,000,000

-

296,013,750

266,919,000

206,000,000,000 57,500,000,000 56,000,000,000 35,500,000,000 7,500,000,000 415,967,140,563

4,000,000,000 14,818,770,470

Tingkat bunga rata-rata deposito berjangka untuk tahun-tahun yang berakhir pada 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut :

Rupiah US Dolar

30 Juni 2009

30 Juni 2008

9.00% - 14.00% 1.75% - 4.25%

5.00% - 10.25% 3.25% - 3.50%

4. Akun-akun yang Berhubungan dengan Lembaga Kliring dan Penjaminan a. Deposito pada Lembaga Kliring dan Penjaminan Akun ini merupakan deposito wajib dana kliring milik Perusahaan kepada PT. Kliring dan Penjaminan Efek Indonesia (KPEI) yang ditempatkan pada PT. Bank Mandiri (Persero) Tbk sebagai jaminan untuk transaksi yang dilakukan oleh Perusahaan. Tingkat bunga per tahun deposito ini berkisar antara 11% sampai dengan 13,00% pada tanggal 30 Juni 2009 dan berkisar antara 6,75% sampai dengan 7,75% pada tanggal 30 Juni 2008. KPEI mempunyai wewenang untuk menggunakan dana kliring tersebut untuk menutup kegagalan penyelesaian transaksi bursa dari anggota bursa pada kondisi tertentu sebagaimana ditetapkan dalam peraturan yang bersangkutan. Dana Kliring yang digunakan tidak memperoleh bunga. Dana tersebut akan ditambahkan ke deposito anggota bursa oleh KPEI setelah dana yang digunakan untuk menutup gagal bayar kemudian diperoleh kembali dari Anggota Bursa Gagal Bayar berdasarkan pembayaran yang dilakukan. b. Piutang/Hutang Lembaga Kliring dan Penjaminan Akun ini merupakan tagihan dan kewajiban Perusahaan kepada KPEI sehubungan dengan perhitungan penyelesaian (settlement) transaksi perdagangan efek yang dilakukan oleh Perusahaan di bursa efek, dengan rincian sebagai berikut : 30 Juni 2009 30 Juni 2008 Piutang Lembaga Kliring & Penjaminan 101,082,675,000 130,294,374,600 Hutang Lembaga Kliring & Penjaminan 97,250,208,000 105,769,432,100 Piutang (Hutang) Lembaga Kliring & Penjaminan 5. Piutang Nasabah

15

198,332,883,000

236,063,806,700


Akun ini merupakan piutang yang timbul dari transaksi perdagangan efek dengan rincian sebagai berikut :

Pihak Hubungan Istimewa Panin Dana Maksima Panin Dana Prima Panin Dana Unggulan Panin Dana Bersama Pihak Ketiga Saldo Lebih atau Sama Dengan 5% Saldo Kurang dari 5% Jumlah

30 Juni 2009

30 Juni 2008

6,924,567,000 3,558,875,000 1,120,630,624 883,673,438

22,416,701,522 6,738,679,688 -

14,806,408,639 105,190,666,615 132,484,821,316

71,821,155,524 142,950,720,568 243,927,257,302

Transaksi nasabah yang belum dibayar pada hari ketiga setelah tanggal transaksi (T+3), akan dikenakan bunga sebesar 20% - 25% per tahun. Manajemen tidak membentuk penyisihan piutang tak tertagih karena Manajemen berpendapat bahwa piutang nasabah dapat tertagih dan mempunyai jaminan yang cukup untuk menutup kemungkinan tidak tertagihnya piutang nasabah.

6. Rekening Nasabah Akun ini merupakan saldo kurang dari dana nasabah pihak ketiga sehubungan dengan transaksi perdagangan efek yang dilakukan oleh nasabah yang bersangkutan, dengan rincian sebagai berikut : 30 Juni 2009 34,611,987,301 19,151,727,574 53,763,714,875

Saldo Lebih atau Sama Dengan 5% Saldo Kurang dari 5% Jumlah

30 Juni 2008 252,935,177,625 146,510,853,420 399,446,031,045

Rekening nasabah yang terkait dengan pembiayaan transaksi marjin dikenakan bunga sebesar 16,50% - 21%. Rekening Nasabah dijadikan jaminan atas obligasi yang diterbitkan oleh Perusahaan. Pihak Manajemen berkeyakinan bahwa rekening nasabah tersebut dapat ditagih, dengan demikian penyisihan piutang tak tertagih tidak diperlukan dan rekening nasabah tersebut memiliki jaminan yang cukup untuk menutup kemungkinan tidak tertagihnya hutang nasabah.

16


7. Portofolio Efek Akun ini terdiri dari efek ekuitas, efek Hutang dan unit penyertaan reksadana untuk diperdagangkan, dengan rincian sebagai berikut :

Pihak Hubungan Istimewa Unit Penyertaan Reksadana Kenaikan Nilai Aktiva Bersih Efek Bersifat Hutang Pihak Ketiga Efek Ekuitas Keuntungan yang Belum Direalisasi Efek Bersifat Hutang Keuntungan yang Belum Direalisasi Jumlah

30 Juni 2009

30 Juni 2008

155,334,472,851 75,024,263,386 1,000,000,000

84,992,800,079 46,600,103,517 1,000,000,000

1,506,847,562 2,077,919,619 36,859,375,000 1,342,225,000 273,145,103,418

26,481,308 (1,671,617) 22,000,000,000 38,000,000 154,655,713,287

Unit Penyertaan Reksadana Jumlah unit penyertaaan dan nilai aktiva bersih Reksadana dengan pihak yang mempunyai hubungan istimewa dan pihak ketiga,terdiri dari :

Nama Reksadana

30 Juni 2009 Jumlah Nilai Aktiva Unit

Bersih/Unit

30 Juni2008 Jumlah Nilai Aktiva Unit

Bersih/Unit

Rp

Rp

Pihak Hubungan Istimewa Panin Dana Utama Plus 2

84,229,323.23

1,220.30

15,000,000.00

1.064.90

Panin Dana Prima

10,000,000.00

1,144.65

10,000,000.00

861.77

Panin Dana Unggulan

9,307,099.36

1,997.75

17,041,147.60

1,517.81

Panin Dana Maksima

3,837,669.89

19,193.58

3,837,669.89

15.862.96

Panin Dana Dollar

1,063,829.79

10,401.89

1,063,829.79

9,642.27

Panin Pendapatan Tetap Berkualitas

1.00

5,000,019,628.69

1.00

5,000,016,212.64

Panin Pendapatan Tetap Pemerintah

1.00

5,000,001,115.35

1.00

5,000,171,155.17

17


Efek Hutang Rincian harga perolehan, nilai wajar, laba (rugi) yang belum direalisasi dan peringkat masing-masing efek hutang yang diterbitkan pihak ketiga terdiri dari :

Jatuh Tempo

Nama Efek

30-Jun-09 Peringkat

Pihak Hubungan Istimewa Sub Ordinasi Panin Bank pada II Th 2008 idA Pihak Ketiga Bank Mayapada II Th 2007 29-May-2017 A2.id Bumi Serpong Damai II Th 2006 20-Oct-2011 idBBB Obligasi Negara RI FR0013 15-Sep-2010 Jumlah - Bersih

Nama Efek

Jatuh Tempo

Nilai Wajar Laba (Rugi) yang Belum Direalisasi

1,000,000,000

901,400,000

(98,600,000)

20,000,000,000 2,000,000,000 15,000,000,000 38,000,000,000

20,000,000,000 2,082,200,000 16,218,000,000 39,201,600,000

0 82,200,000 1,218,000,000 1,201,600,000

30-Jun-08 Peringkat Harga Perolehan

Pihak Hubungan Istimewa Sub Ordinasi Panin Bank pada II Th 2008 idA Pihak Ketiga Bank Mayapada II Th 2007 29-May-2017 A2.id Bumi Serpong Damai II 006 20-Oct-2011 idBBB Jumlah - Bersih

8.

Harga Perolehan

Nilai Wajar

Laba (Rugi) yang Belum Direalisasi

1,000,000,000

1,000,000,000

-

20,000,000,000

20,000,000,000

-

2,000,000,000 23,000,000,000

2,038,000,000 23,038,000,000

38,000,000 38,000,000

Efek Beli dengan Janji Jual Kembali Akun ini merupakan efek ekuitas yang dibeli Perusahaan dengan perjanjian untuk menjual kembali kepada penjual pada tanggal tertentu dan pada harga jual yang telah disepakati. Rincian efek-efek Repo adalah sebagai berikut : 30 Juni 2009 109,499,577,447 1,685,317,605 (5,385,782,082) 105,799,112,970

Harga Perolehan Laba Penjualan Kembali yang telah Direalisasi Penyisihan Jumlah Tercatat

18

30 Juni 2008 452,607,637,238 4,970,379,138 457,578,016,376


30 Juni 2009 Tanggal Perjanjian 18-Jun-09 19-Jun-09 29-Jun-09 30-Jun-09 03-Apr-09 18-Mar-09 30-Jun-09 30-Jun-09 30-Jun-09

Tanggal Jatuh Tempo 02-Jul-09 03-Jul-09 22-Jul-09 30-Dec-09 23-Dec-09 23-Dec-09 31-Jul-09 31-Jul-09 31-Jul-09

Harga Perolehan 10,000,000,000 10,000,000,000 22,689,937,535 2,600,000,000 10,376,322,000 13,773,860,000 21,049,215,209 11,416,349,611 7,593,893,092

Sub Jumlah

109,499,577,447 1,685,317,605 (5,385,782,082) 105,799,112,970

Laba Penjualan Kembali yang telah Direalisasi Penyisihan

Jumlah

Harga Jual 10,070,000,000 10,070,000,000 22,820,404,675 2,811,466,669 11,289,438,336 15,059,420,268 21,411,729,470 11,612,964,521 7,724,676,806 112,870,100,745

30 Juni 2008 Tanggal Perjanjian 3-Apr-2008 9-Apr-2008 18-Apr-2008 21-Apr-2008 12-May-2008 12-May-2008 12-May-2008 13-May-2008 14-May-2008 5-Jun-2008 5-Jun-2008 6-Jun-2008 11-Jun-2008 12-Jun-2008 16-Jun-2008 16-Jun-2008 18-Jun-2008 18-Jun-2008 19-Jun-2008 19-Jun-2008 19-Jun-2008 19-Jun-2008 19-Jun-2008

Tanggal Jatuh Tempo 3-Jul-2008 9-Jul-2008 18-Jul-2008 21-Jul-2008 12-Aug-2008 12-Aug-2008 12-Aug-2008 13-Aug-2008 14-Aug-2008 4-Jul-2008 4-Jul-2008 7-Jul-2008 11-Sep-2008 9-Jul-2008 16-Jul-2008 16-Jul-2008 2-Jul-2008 2-Jul-2008 18-Jul-2008 3-Jul-2008 3-Jul-2008 19-Sep-2008 18-Jul-2008

Harga Perolehan 10,000,000,000 10,000,000,000 20,000,000,000 15,000,000,000 8,900,000,000 10,000,000,000 5,000,000,000 20,000,000,000 19,261,637,238 15,000,000,000 15,000,000,000 5,500,000,000 30,000,000,000 400,000,000 45,000,000,000 1,500,000,000 1,000,000,000 15,000,000,000 900,000,000 850,000,000 3,000,000,000 10,000,000,000 10,000,000,000

19

Harga Jual 10,417,083,334 10,386,438,356 20,846,805,557 15,635,104,167 9,280,969,445 10,428,055,556 5,214,027,778 20,856,111,110 20,000,000,000 15,199,375,000 15,217,500,000 5,580,513,889 31,265,000,000 404,950,000 45,637,500,000 1,521,250,000 1,006,416,667 15,099,166,667 911,962,500 855,454,167 3,019,250,000 10,421,666,667 10,088,402,778


30 Juni 2008 Tanggal Perjanjian 19-Jun-2008 20-Jun-2008 20-Jun-2008 23-Jun-2008 23-Jun-2008 23-Jun-2008 24-Jun-2008 24-Jun-2008 24-Jun-2008 24-Jun-2008 24-Jun-2008 25-Jun-2008 25-Jun-2008 26-Jun-2008 26-Jun-2008 26-Jun-2008 27-Jun-2008 27-Jun-2008 27-Jun-2008 27-Jun-2008 27-Jun-2008 27-Jun-2008 27-Jun-2008 30-Jun-2008

Tanggal Jatuh Tempo 18-Jul-2008 4-Jul-2008 4-Jul-2008 7-Jul-2008 23-Jul-2008 23-Jul-2008 8-Jul-2008 8-Jul-2008 1-Jul-2008 24-Jul-2008 8-Jul-2008 2-Jul-2008 25-Jul-2008 3-Jul-2008 3-Jul-2008 25-Jul-2008 11-Jul-2008 11-Jul-2008 25-Jul-2008 28-Jul-2008 11-Jul-2008 26-Sep-2008 28-Jul-2008 14-Jul-2008

Harga Perolehan 10,000,000,000 8,000,000,000 1,000,000,000 2,000,000,000 30,000,000,000 12,000,000,000 7,000,000,000 2,796,000,000 20,000,000,000 8,500,000,000 10,000,000,000 1,500,000,000 3,000,000,000 4,000,000,000 6,000,000,000 2,000,000,000 1,500,000,000 6,000,000,000 20,000,000,000 1,000,000,000 5,000,000,000 10,000,000,000 5,000,000,000 5,000,000,000

Sub Jumlah

452,607,637,238

Laba Penjualan Kembali yang Belum Direalisasi

4,970,379,138 457,578,016,376

Jumlah

9.

Harga Jual 10,145,000,000 8,051,333,334 1,006,416,667 2,012,833,334 30,418,750,000 12,160,000,000 7,044,916,667 2,813,941,000 20,068,055,556 8,618,645,834 10,062,222,222 1,504,666,667 3,040,000,000 4,012,444,444 6,018,666,667 2,025,777,778 1,509,625,000 6,038,500,000 20,195,416,667 1,014,638,889 5,035,000,000 10,386,438,356 5,073,194,444 5,032,083,333 462,581,570,497

Beban Dibayar Dimuka Akun ini terdiri dari : Sewa dan Perawatan Gedung Asuransi Provisi & Uang Muka

30 Juni 2009 1,087,803,014 26,756,700 525,154,109

30 Juni 2008 294,455,791 23,498,112 718,260,056

Jumlah

1,639,713,823

1,036,213,959

20


10. Pajak Dibayar Dimuka Akun ini terdiri dari : 30 Juni 2009 237,237,296 2,151,383,625 2,388,620,921

Pajak Penghasilan Pasal 23 Pajak Penghasilan Pasal 25 Jumlah

30 Juni 2008 -

11. Pendapatan yang Masih Harus Diterima Akun ini merupakan pendapatan jasa manajer investasi, bunga deposito, obligasi, dan reksadana yang masih harus diterima, dengan rincian sebagai berikut :

Jasa Manajer Investasi Obligasi Bunga Deposito Jumlah

30 Juni 2009 2,749,395,770 1,766,424,468 840,177,188 5,355,997,426

30 Juni 2008 2,038,323,127 1,283,591 286,693,334 2,326,300,052

30 Juni 2009 3,770,111 225,060,400 228,830,511

30 Juni 2008 7,560,075 85,596,065 93,156,140

12. Piutang Lain-lain Akun ini terdiri dari : Karyawan Lain-lain Jumlah

13. Penyertaan Saham 31 Maret 2009 300,000,000 195,000,000 495,000,000

PT. Kustodian Sentral Efek Indonesia PT. Bursa Efek Indonesia Jumlah

31 Maret 2008 300,000,000 195,000,000.00 495,000,000

Penyertaan saham pada PT. Kustodian Sentral Efek Indonesia (KSEI) dan PT. Bursa Efek Indonesia (BEI) merupakan salah satu persyaratan sebagai Anggota Bursa. Penyertaan saham pada KSEI sebanyak 60 saham dengan nilai nominal Rp. 5.000.000 per saham. Penyertaan saham pada BEI sebanyak 1 saham dengan nilai nominal Rp. 135.000.000 per saham ditambah agio saham sebesar Rp. 60.000.000.

14. Aktiva Tetap

21


30 Juni 2009 Keterangan Nilai Perolehan Kendaraan Bermotor Inventaris Kantor Akumulasi Penyusutan Kendaraan Bermotor Inventaris Kantor Nilai Buku

30 Juni 2008 Keterangan Nilai Perolehan Kendaraan Bermotor Inventaris Kantor Akumulasi Penyusutan Kendaraan Bermotor Inventaris Kantor Nilai Buku

30-Jun-08

Penambahan

Pengurangan

30-Jun-09

2,949,127,727 4,603,400,251 7,552,527,978

1,017,159,091 1,928,591,979 2,945,751,070

131,609,091 12,507,550 144,116,641

3,834,677,727 6,519,484,680 10,354,162,407

1,522,837,280 3,448,189,816 4,971,027,096 2,581,500,882

729,003,960 1,068,028,756 1,797,032,716

131,609,091 11,710,000 143,309,091

2,120,232,149 4,504,508,572 6,624,740,721 3,729,421,686

30-Jun-07

Penambahan

Pengurangan

30-Jun-08

2,742,414,091 3,705,550,432 6,447,964,523

311,713,636 1,045,581,519 1,357,295,155

105,000,000 147,731,700 252,731,700

2,949,127,727 4,603,400,251 7,552,527,978

993,010,357 2,886,188,337 3,879,198,694 2,568,765,829

634,826,923 681,016,437 1,315,843,360

105,000,000 119,014,958 224,014,958

1,522,837,280 3,448,189,816 4,971,027,096 2,581,500,882

Beban penyusutan yang dibebankan pada laporan laba rugi untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 30 Juni 2009 dan 2008 masing-masing sebesar Rp. 954.658.084,- dan Rp. 688.508.984,-

Aktiva tetap berupa kendaraan telah diasuransikan secara all risk dengan jumlah pertanggungan sebagai berikut: Tahun 2009

Tahun 2008

PT. Asuransi Sinar Mas PT. Panin Insurance Tbk.

357.000.000 1.893.000.000

1.495.000.000 637.000.000

Jumlah Pertanggungan

2.250.000.000

2.132.000.000

Manajemen berkeyakinan bahwa nilai pertanggungan tersebut mampu menutupi kerugian yang timbul dari resiko yang mungkin timbul. Manajemen berpendapat bahwa tidak terdapat situasi atau perubahan keadaan yang mengindikasikan adanya penurunan nilai tercatat atas seluruh aktiva tetap diatas.

15. Aktiva Lain-lain

22


Akun ini terdiri dari :

Jaminan Sewa Gedung dan Telepon Jaminan Stock Watch Jumlah Aktiva Lain-lain

30 Juni 2009 1.178.565.747 1.500.000 1.180.065.747

30 Juni 2008 950.083.106 1.500.000 951.583.106

30 Juni 2009

30 Juni 2008

200.000.000.000 200.000.000.000

200.000.000.000 100.000.000.000 300.000.000.000

(1.653.869.000) (1.653.869.000) 198.346.131.000

(2.220.909.800) (112.849.354) (2.333.759.154) 297.666.240.846

16. Hutang Obligasi Akun ini terdiri dari :

Pokok Obligasi Obligasi Panin Sekuritas III Tahun 2007 Obligasi Panin Sekuritas I Tahun 2003 Dikurangi :Diskonto yang Belum Diamortisasi Obligasi Panin Sekuritas III Tahun 2007 Obligasi Panin Sekuritas I Tahun 2003 Jumlah

Pada tanggal 18 September 2003, Perusahaan menerbitkan “Obligasi Panin Sekuritas I Tahun 2003” dengan nilai pokok seluruhnya sebesar Rp 100.000.000.000,- (seratus miliar Rupiah) dan akan jatuh tempo pada tanggal 18 September 2008. Penerbitan Obligasi I telah memperoleh pernyataan efektif dari Bapepam berdasarkan surat No. S-2222/PM/2003 tanggal 8 September 2003. Obligasi I telah dicatatkan di Bursa Efek Surabaya tanggal 19 September 2003. Pada tanggal 18 September 2008 obligasi tersebut telah dilunasi seluruhnya. Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Obligasi (RUPO) Panin Sekuritas I tahun 2005 yang tercantum dalam Berita Acara No. 20 tanggal 31 Januari 2005 oleh Fathiah Helmi, SH, Notaris di Jakarta, telah diputuskan dan disetujui antara lain memberikan jaminan kepada Pemegang Obligasi Panin Sekuritas I tahun 2003 sekurang-kurangnya 100% dari jumlah obligasi terutang. Jaminan tersebut berupa Portofolio Efek, apabila tidak mencukupi, Perusahaan akan memberikan jaminan Piutang Margin, Kas dan Setara Kas, dan jaminan lainnya yang disepakati wali amanat. Pada tanggal 15 Juni 2007, Perusahaan menerbitkan “Obligasi Panin Sekuritas III Tahun 2007” dengan nilai pokok seluruhnya sebesar Rp 200.000.000.000,- (dua ratus miliar Rupiah) dan akan jatuh tempo pada tanggal 15 Juni 2012. Penerbitan Obligasi III telah memperoleh pernyataan efektif dari Bapepam berdasarkan surat No. S2710/BL/2007 tanggal 7 Juni 2007. Obligasi III telah dicatatkan di Bursa Efek Surabaya tanggal 18 Juni 2007. Obligasi III dijamin dengan Portofolio Efek dan/atau Piutang Marjin dan/atau Kas dan Setara Kas dengan nilai jaminan sekurang-kurangnya 50% dari jumlah Obligasi III terhutang selambat-lambatnya pada Tanggal Emisi dan menjadi sekurang-kurangnya 100% dari Nilai Pokok Obligasi yang terhutang selambat-lambatnya tiga bulan sejak Tanggal Emisi.

23


Perusahaan telah memenuhi seluruh kewajiban-kewajiban sesuai yang dinyatakan dalam perjanjian Perwaliamanatan. Perusahaan tidak membentuk penyisihan dana pelunasan obligasi dengan pertimbangan untuk mengoptimalkan penggunaan dana hasil emisi sesuai dengan rencana penggunaan emisi. Berdasarkan pemeringkatan yang dilakukan oleh PT. Fitch Ratings Indonesia pada tanggal 10 Juli 2009 obligasi Perusahaan memperoleh peringkat A- ( 1dn ) dengan Outlook Stabil.

17. Hutang Bank Pada tanggal 26 Februari 2008, Perusahaan memperoleh pinjaman dari PT Bank Permata Tbk (Bank Permata) dengan plafon sebesar Rp 60.000.000.000 dalam bentuk fasilitas Money Market Line untuk keperluan modal kerja dengan tingkat bunga mengambang, fasilitas Foreign Exchange Line dengan plafon sebesar USD 1.000.000.000 untuk keperluan hedging risiko kurs, fasilitas Fixed Income Trading dengan plafon sebesar Rp. 3.000.000.000,dan fasilitas Trade Line dengan plafon sebesar Rp. 20.000.000.000,-. Pinjaman ini akan jatuh tempo 12 bulan, dan telah diperpanjang untuk periode 1 tahun. Saldo pinjaman sebesar Rp 60.000.000.000 dari Bank Permata pada tanggal 30 Juni 2008 dikenakan tingkat bunga berkisar sekitar 10,65% sampai dengan 11,00%, dan sudah lunas pada September 2008 Pada tanggal 5 Desember 2007, Perusahaan memperoleh pinjaman dari PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (Bank Mandiri) dengan plafond sebesar Rp 23.000.000.000 dalam bentuk fasilitas Kredit Modal Kerja Jangka Pendek (KJP) untuk keperluan modal kerja dengan tingkat bunga mengambang, dan fasilitas Foreign Exchange Line dengan plafon sebesar Rp 3.000.000.000 untuk keperluan hedging risiko kurs. Pinjaman ini akan jatuh tempo pada 5 Desember 2008, dan telah diperpanjang untuk periode satu tahun. Saldo pinjaman sebesar Rp 23.000.000.000 dari Bank Mandiri pada tanggal 30 Juni 2008 dikenakan tingkat bunga berkisar sekitar 9,00% sampai dengan 10,25%, dan telah lunas pada Oktober 2008

18. Hutang Nasabah Akun ini terdiri dari :

Pihak Hubungan Istimewa Panin Dana Maksima Panin Dana Unggulan Panin Dana Prima Panin Dana Bersama Patria Nusa Adamas, PT Pihak Ketiga Saldo Lebih atau Sama Dengan 5% Saldo Kurang dari 5% Jumlah

24

30 Juni 2009

30 Juni 2008

10,545,707,974 5,731,821,645 3,709,744,960 1,139,546,356 603,480,705

25,418,597,783 3,586,266,152 12,101,449,232

34,726,477,971 311,280,037,110 367,736,816,721

84,210,483,915 443,469,630,115 568,786,427,197


19. Rekening Nasabah Akun ini terdiri dari : 30 Juni 2009 24,675,775,769 12,461,993,247 37,137,769,016

Saldo Lebih atau Sama Dengan 5% Saldo Kurang dari 5% Jumlah

30 Juni 2008 12,238,607,436 11,959,058,277 24,197,665,713

20. Beban Masih Harus Dibayar Akun ini terdiri dari : 30 Juni 2009 4,362,172,498 1,205,258,481 979,166,667 264,026,846 6,810,624,492

Beban Marketing Beban Transaksi Beban Bunga Lain-lain Jumlah

30 Juni 2008 3,832,150,149 777,569,808 1,454,166,667 145,235,202 6,209,121,826

21. Perpajakan a. Hutang Pajak 30 Juni 2009 1,427,252,754 715,989,762 429,274,021 204,926,085 2,777,442,622

Pajak Penghasilan Transaksi Penjualan Saham Pajak Pertambahan Nilai Pajak Penghasilan Pasal 23 Pajak Penghasilan Pasal 21 Pajak Penghasilan Pasal 29 Pajak Penghasilan Pasal 25 Jumlah

30 Juni 2008 609,875,763 351,659,957 1,910,845,709 142,814,670 4,637,917,025 958,591,290 8,611,704,414

b. Pajak Kini Perhitungan beban dan hutang pajak penghasilan badan untuk tahun-tahun yang berakhir pada 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut :

Pajak Kini Pajak Tanggguhan Jumlah

25

30 Juni 2009 (7,702,952) (7,702,952)

30 Juni 2008 9,813,156,377 (302,646,623) 9,510,509,754

30 Juni 2009

30 Juni 2008


Laba Sebelum Pajak Penghasilan Ditambah :Rugi (Laba) Bersih Perusahaan Anak Laba Sebelum Pajak Penghasilan

85,356,164,062.33 (943,895,887) 84,412,268,175

38,253,651,636 107,469,755 38,361,121,391

Beda Waktu : Penyusutan Aktiva Tetap Beban Emisi Obligasi Imbalan Kerja Rugi (Laba) Belum Direalisasi atas Obligasi Rugi (Laba) Belum Direalisasi atas Saham Jumlah Perbedaan Waktu

272,021,331 283,520,400 298,249,544 (1,062,300,000) 180,998,183 (27,510,542)

244,876,125 538,269,432

Beda Tetap: Pendapatan yang Pajaknya Bersifat Final: Beban atas Obyek Pajak Penghasilan Final dan Non Obyek Laba Perdagangan Portofolio Efek Laba Perdagangan Obligasi

206,581,050 (17,916,594,603) (37,425,000)

222,312,151 (11,524,389,266)

(15,840,234,030)

(2,323,765,548)

(4,345,671,217) (49,821,813,142)

490,038,537 6,288,373,151

173,484,286 88,692,741 48,967,400

8,807,842 86,678,200 150,856,064

(87,444,012,515) (3,059,254,882)

(6,601,088,869) 32,768,854,590

30 Juni 2009

30 Juni 2008

-

5,000,000 7,500,000 9,800,656,377

Bunga Deposito, Jasa Giro dan Obligasi Pendapatan yang Bukan Merupakan Obyek Pajak: Penyertaan di Reksadana - Yang Telah Direalisasi - Yang Belum Direalisasi Beban yang Tidak Diperkenankan oleh Fiskal : Beban Pajak Mobil Mewah & Telepon Selular Representasi dan Sumbangan Jumlah Perbedaan Tetap Penghasilan Kena Pajak

Beban Pajak Penghasilan 10 % x Rp. 50.000.000,15 % x Rp. 50.000.000,30%x(2008:Rp.32.668.854.590,-)

226,500,000 (823,489) 1,008,822,068

Beban Pajak Penghasilan Dikurangi pajak dibayar di muka Pajak Penghasilan Pasal 23 Pajak Penghasilan Pasal 25

-

9,813,156,377

237,237,296 2,151,383,625

977,151,344 4,198,088,008

Jumlah Pajak Dibayar Di Muka

2,388,620,921

5,175,239,352

(2,388,620,921)

4,637,917,025

Hutang (Piutang) Pajak Penghasilan Pasal 29

26


c. Aktiva (Kewajiban) Pajak Tangguhan 30-Jun-2007

Manfaat ( Beban )

30-Jun-2008

Pajak Tangguhan Manfaat Pensiun Penyusutan Aktiva Tetap

58,509,474

73,462,838

Laba (Rugi) Belum Direalisasi Atas Portofolio Hutang Obligasi - Emisi

Manfaat ( Beban )

30-Jun-2009

Pajak Tangguhan -

83,509,872

83,509,872

131,972,312

76,165,973

208,138,285

(156,560,163)

67,702,953

(88,857,210)

115,900,384

161,480,830

277,381,214

Manfaat ( Beban ) Pajak Tangguhan

302,646,621

(246,764,509)

(335,621,719)

79,385,712

356,766,926

(7,702,952)

Perbedaan Temporer Tahun Sebelumnya

62,815,175

(371,829,218)

(309,014,043)

2,468,360,294

2,159,346,251

Jumlah Aktiva (Kewajiban) Pajak Tangguhan - Bersih YTD

80,664,870

(69,182,597)

11,482,273

2,460,657,342

2,472,139,615

Rekonsiliasi antara taksiran beban pajak penghasilan dengan laporan laba rugi sebelum taksiran pajak penghasilan seperti yang tercantum dalam laporan laba rugi untuk tahun-tahun yang berakhir pada 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut :

Laba Sebelum Pajak Penghasilan Ditambah :Rugi (Laba) Bersih Perusahaan Anak Laba Sebelum Pajak Penghasilan Tarif Pajak yang Berlaku 28 % x Rp. 84.412.268.175,- ( 2009 ) 10 % x Rp. 50.000.000,- ( 2008 ) 15 % x Rp. 50.000.000,- ( 2008 )

30 Juni 2009 85,356,164,062 (943,895,887) 84,412,268,175

30 Juni 2008 38,253,651,636 107,469,755 38,361,121,391

23,635,435,089

23,635,435,089

5,000,000 7,500,000 11,478,336,417 11,490,836,417

30 Juni 2009

30 Juni 2008

57,842,694 (5,016,646,489) (4,435,265,528)

66,693,645 (3,457,316,780) (697,129,664)

30% x (2008: Rp.38.261.121.391)

Jumlah

Pengaruh Pajak atas Beda Tetap Pendapatan yang Pajaknya Bersifat Final: Beban atas Obyek Pajak Penghasilan Final dan Non Obyek Laba Perdagangan Portofolio Efek Bunga Deposito, Jasa Giro dan Obligasi

Pendapatan yang Bukan Merupakan Obyek Pajak: Penyertaan di Reksadana

27


- Yang Telah Direalisasi - Yang Belum Direalisasi Laba Perdagangan Obligasi Beban yang Tidak Diperkenankan oleh Fiskal : Beban Pajak Mobil Mewah Representasi dan Sumbangan Jumlah Taksiran Beban Pajak Penghasilan-Bersih

(1,216,787,941) (13,950,107,680) (10,479,000)

147,011,561 1,886,511,945

48,575,600 24,833,967 13,710,872 (24,484,323,504) 0

2,642,352 26,003,460 45,256,819 (1,980,326,662) 9,510,509,754

22. Kewajiban Diestimasi atas Uang Jasa

Perusahaan menghitung dan membukukan beban imbalan kerja berdasarkan Undang-undang Ketenagakerjaan No. 13 Tahun 2003 tanggal 25 Maret 2003.

Manajemen berpendapat bahwa estimasi atas uang jasa tersebut telah memadai untuk menutup kewajiban manfaat karyawan Perusahaan.

Asumsi aktuaria yang digunakan dalam menentukan beban dan kewajiban imbalan kerja adalah sebagai berikut : 30 Juni 2009

30 Juni 2008

55 Tahun 10%

55 Tahun 10%

8% 100% TMI99 10% TMI99 5% Projected Unit Credit

10% 100% TMI99 10% TMI99 5%

Usia Pensiun Normal Tingkat Diskonto Estimasi Kenaikan Gaji di Masa Datang Tabel Mortalita Tingkat Cacat Tingkat Pengunduran Diri Metode

Projected Unit Credit

Rincian dari kewajiban diestimasi atas imbalan kerja adalah sebagai berikut : 30 Juni 2009 3,099,815,776 298,249,544 3,398,065,320

Saldo Awal Tahun Ditambah : Beban Imbalan Kerja Tahun Berjalan Jumlah

28

30 Juni 2008 1,395,563,498 893,347,891 2,288,911,389


Rincian dari Beban imbalan kerja adalah sebagai berikut : 30 Juni 2009 103,154,110 127,888,975 38,767,199 28,439,260 298,249,544

Beban Jasa Kini Beban Bunga Keuntungan / ( Kerugian ) Aktuarial yang Diakui Amortisasi Beban Jasa Lalu yang Belum Diakui Kewajiban Pada Tanggal Neraca

30 Juni 2008 748,402,873 172,338,559 (55,832,801) 28,439,260 893,347,891

23. Modal Saham Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa No. 13 tanggal 7 agustus 2007 yang dibuat dihadapan Fathiah Helmi, SH., Notaris di Jakarta, telah disetujui pemecahan nilai nominal saham dari Rp 250 per saham menjadi Rp 125 per saham. Berdasarkan pengumuman Bursa Efek Indonesia No. Peng01/BEI.PSJ/SS/01-2008 tanggal 4 Januari 2008, awal perdagangan saham dengan nilai nominal baru tersebut mulai dilaksanakan di pasar reguler dan pasar negosiasi tanggal 21 Januari 2008 dan di pasar tunai tanggal 24 Januari 2008. Dalam rangka memenuhi Peraturan Bapepam No. X.M.I Lampiran Keputusan Ketua Bapepam No. Kep82/PM/1996 tanggal 17 Januari 1996 perihal Keterbukaan Informasi Pemegang Saham Tertentu, telah diungkapkan hal-hal sebagai berikut: a. Pada tanggal 27 Juni 2008, PT Bank Pan Indonesia Tbk (Bank Panin), pemegang saham, melakukan transaksi penjualan saham Perusahaan melalui PT Bursa Efek Indonesia sebanyak 72.112.510 saham sehingga jumlah saham Perusahaan yang dimiliki oleh Bank Panin per 30 Juni 2008 menjadi 216.000.000 saham atau 30,00% dari seluruh modal ditempatkan dan disetor Perusahaan. b. Pada tanggal 27 Juni 2008, PT Patria Nusa Adamas, pemegang saham, melakukan transaksi penjualan saham Perusahaan melalui PT Bursa Efek Indonesia sebanyak 24.750.000 saham sehingga jumlah saham Perusahaan yang dimiliki PT Patria Nusa Adamas per 30 Juni 2008 menjadi 216.000.000 saham 30,00% dari seluruh modal ditempatkan dan disetor Perusahaan. c. Pada tanggal 11 Juli 2008, PT Bank Pan Indonesia Tbk (Bank Panin), pemegang saham, melakukan transaksi penjualan saham Perusahaan melalui PT Bursa Efek Indonesia sebanyak 7.200.000 saham sehingga jumlah saham Perusahaan yang dimiliki oleh Bank Panin setelah transaksi tersebut menjadi 208.800.000 saham atau 29,00% dari seluruh modal ditempatkan dan disetor Perusahaan.

Susunan pemegang saham dan kepemilikannya adalah sebagai berikut : 30 Juni 2009 Nama Pemegang Saham PT. Bank Pan Indonesia Tbk. PT. Patria Nusa Adamas Masyarakat

Lembar Saham 208,800,000 216,000,000 295,200,000 720,000,000

29

% Kepemilikan 29,00% 30,00% 41,00% 100,00%

Jumlah Rp. 26,100,000,000 27,000,000,000 36,900,000,000 90,000,000,000


30 Juni 2008 Nama Pemegang Saham PT. Bank Pan Indonesia Tbk. PT. Patria Nusa Adamas Masyarakat

Lembar Saham

% Kepemilikan

Jumlah Rp.

216,000,000 216,000,000 288,000,000

30.00% 30.00% 40.00%

27,000,000,000 27,000,000,000 36,000,000,000

720,000,000

100.00%

90,000,000,000

Berdasarkan Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 179/KMK.010/2003 tentang “Kepemilikan Saham dan Permodalan Perusahaan Efek”, perusahaan efek yang menjalankan kegiatan sebagai penjamin emisi dan manajer investasi, wajib memiliki modal disetor minimal sebesar Rp. 55.000.000.000,- (lima puluh lima miliar Rupiah).

24. Tambahan Modal Disetor – Bersih 30 Juni 2009 4,000,000,000 3,000,000,000 (2,414,369,112) 4,585,630,888

Agio Saham Penawaran Umum Agio Dividen Saham 2004 Biaya Emisi Saham Jumlah

30 Juni 2008 4,000,000,000 3,000,000,000 (2,414,369,112) 4,585,630,888

25. Deviden dan Cadangan Umum Berdasarkan Akta Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan No. 91 tanggal 30 Juni 2008, yang dibuat dihadapan Fathiah Helmi, SH., Notaris di Jakarta, telah diputuskan dan disetujui penetapan penggunaan laba bersih Perusahaan untuk tahun buku yang berakhir tanggal 31 Desember 2008 sebesar Rp 36.477.336.733,Dan dipergunakan sebagai berikut: • Sejumlah Rp 18.000.000.000,- dibagikan sebagai dividen tunai untuk 720.000.000 saham yang telah dikeluarkan Perseroan atau Rp 25,- per saham; • Sejumlah Rp 100.000.000,- digunakan sebagai “Dana Cadangan” sesuai ketentuan Anggaran Dasar Perseroan; dan • Sisa Laba Bersih tahun 2008 sebesar Rp 18.377.336.733,- dipergunakan untuk keperluan investasi dan modal kerja Perseroan dan dicatat sebagai Laba Yang Ditahan Berdasarkan Akta Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan No. 117 tanggal 30 Juni 2008, yang dibuat dihadapan Fathiah Helmi, SH., Notaris di Jakarta, telah diputuskan dan disetujui penetapan penggunaan laba bersih Perusahaan untuk tahun buku yang berakhir tanggal 31 Desember 2007 sebesar Rp 86.920.792.746,Dan dipergunakan sebagai berikut: • Sejumlah Rp 18.000.000.000,- dibagikan sebagai dividen tunai untuk 720.000.000 saham yang telah dikeluarkan Perseroan atau Rp 25,- per saham; • Sejumlah Rp 750.000.000,- digunakan sebagai “Dana Cadangan” sesuai ketentuan Anggaran Dasar Perseroan; dan • Sisa Laba Bersih tahun 2007 sebesar Rp 68.170.792.746,- dimasukkan sebagai Laba Yang Ditahan.

30


26. Sifat dan Transaksi Hubungan Istimewa Pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa adalah sebagai berikut : a. b.

c. d.

PT. Bank Pan Indonesia Tbk dan PT. Patria Nusa Adamas adalah salah satu pemegang saham Perusahaan. Perusahaan merupakan manajer investasi dari Reksadana Panin Dana Maksima, Panin Dana Utama Plus 2, ,Panin Gebyar Indonesia 2 , Panin Dana Unggulan, Panin Dana Prima, dan Panin Dana US Dollar,Panin Dana Bersama, Panin Berdividen , Panin Tetap Menghasilkan, dan Reksa Dana Penyertaan Terbatas Pemerintah serta Reksa Dana Penyertaan Terbatas Berkualitas. Perusahaan memberikan jasa Perantara Perdagangan Efek kepada Panin Dana Maksima, Panin Dana Unggulan dan PT. Patria Nusa Adamas. Karyawan kunci adalah pihak Direksi dan Komisaris Perusahaan yang mempunyai wewenang dan tanggung jawab untuk merencanakan, memimpin dan mengendalikan kegiatan Perusahaan.

Seluruh transaksi dengan pihak-pihak yang memiliki hubungan istimewa, dilakukan dengan persyaratan dan kondisi yang normal sebagaimana transaksi dengan pihak ketiga lainnya dan telah diungkapkan seluruhnya dalam laporan keuangan.

27. Keuntungan (Kerugian) atas Perdagangan Efek Akun ini merupakan keuntungan dari transaksi perdagangan efek bersifat ekuitas, efek bersifat hutang dan efek lain yang terdaftar di Bursa Efek dan Bapepam.

28. Pendapatan Pembiayaan Transaksi Nasabah Akun ini merupakan pendapatan bunga yang diperoleh Perusahaan dari saldo kurang dana nasabah sehubungan dengan transaksi efek yang dilakukan oleh nasabah yang bersangkutan.

29. Jasa Manajer Investasi Akun ini merupakan pendapatan jasa manajer investasi dari reksadana-reksadana yang dikelola oleh Perusahaan, yang terdiri dari : 30 Juni 2009 8,627,949,660 662,648,126 9,290,597,786

Pihak Hubungan Istimewa Pihak Ketiga Jumlah

30 Juni 2008 10,568,809,461 1,418,309,854 11,987,119,315

30. Komisi dari Transaksi Perantara Pedagang Efek Akun ini merupakan komisi yang diperoleh dari aktivitas perantara perdagangan efek.

31. Jasa Penjaminan Emisi dan Penjualan Efek Akun ini merupakan imbalan jasa sebagai penjamin emisi dan agen penjualan untuk penawaran umum saham dan obligasi.

31


32. Pendapatan Lain-lain Akun ini terdiri dari : Pendapatan atas Investasi Nasabah Biaya Administrasi Nasabah Lain-lain Jumlah

30 Juni 2009 646,804,630 32,579,791 59,896,941 739,281,362

30 Juni 2008 772,860,652 88,639,033 28,425,049 889,924,734

30 Juni 2009 2,731,403,961 1,357,520,635 401,883,980 298,249,544 258,225,097 235,902,633 222,721,316 197,948,737 173,493,896 173,484,286 103,883,000 80,692,108 74,201,084 48,967,400 38,228,418 38,097,727 32,148,365 252,787,911 6,719,840,098

30 Juni 2008 322,480,000 1,414,719,861 664,857,923 235,204,916 244,601,183 191,186,800 368,861,101 158,214,224 8,807,842 130,243,700 89,404,374 57,388,959 150,856,064 19,295,974 16,750,000 183,594,221 180,749,639 4,437,216,781

30 Juni 2009

30 Juni 2008

33. Beban Umum dan Administrasi Akun ini terdiri dari : Honorarium & Jasa Profesional Komunikasi Transaksi Efek Imbalan Kerja Pemeliharaan Peralatan Kantor & Kendaraan Transportasi & Perjalanan Dinas Jamsostek Percetakan dan perlengkapan kantor Konsumsi Beban dan denda pajak Pendidikan dan pelatihan Iuran Anggota Asosiasi Jamuan Representasi dan sumbangan Asuransi Penjaminan & Penjualan Efek Administrasi bank Lain-lain Jumlah

34. Pendapatan Bunga Akun ini terdiri dari : Jasa Giro

459,982,638

191,398,659

Deposito Obligasi

13,118,164,310 2,262,087,082

801,673,556 1,330,693,333

Jumlah

15,840,234,030

2,323,765,548

32


35. Beban Bunga Akun ini terdiri dari : 30 Juni 2009 11,750,000,000 11,588,658,161 172,546,431 23,511,204,592

Obligasi Nasabah Pajak Bank Jumlah

30 Juni 2008 18,875,000,001 24,297,336,654 1,239,402,817 44,411,739,472

36. Laba per Saham Perhitungan laba usaha dan laba bersih Perusahaan adalah sebagai berikut : 30 Juni 2009

30 Juni 2008

Laba Usaha

93.049.483.810

80,367,870,128

Laba Bersih

84,867,074,208

28,797,951,458

Jumlah Saham Beredar Awal Tahun Penerapan Retrospektif Pemecahan Nilai Nominal Saham

720,000,000

360,000,000

-

360,000,000

Jumlah Rata-rata Saham Beredar

720,000,000

720,000,000

Laba Usaha per Saham *) Laba Bersih per Saham *)

129.24 117.87

111.62 40.00

Stock Split Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) yang diadakan pada tanggal 29 Juni 2007, telah disetujui pemecahan nilai nominal saham dari Rp 250 per saham menjadi Rp 125 per saham. Berdasarkan pengumuman Bursa Efek Indonesia No. Peng-01/BEI.PSJ/SS/01-2008 tanggal 4 Januari 2008, awal perdagangan saham dengan nilai nominal baru tersebut mulai dilaksanakan di pasar reguler dan pasar negosiasi tanggal 21 Januari 2008 dan di pasar tunai tanggal 24 Januari 2008.

33


37. Aktiva Moneter dalam Mata Uang Asing Rincian aktiva moneter dalam mata uang asing pada 30 Juni 2009 dan 2008 adalah sebagai berikut : Mata Uang Asing 30 Juni 2009 30 Juni 2008 USD USD Kas dan Bank Aktiva Lain-lain Jumlah

Ekuivalen Rupiah 30 Juni 2009 30 Juni 2008 Rp Rp

56,535.41 98,001.54

55,629.42 78,170.00

578,074,566.00 1,002,065,746.50

512,903,252.00 720,727,400.00

154,536.95

133,799.42

1,580,140,312.50

1,233,630,652.00

38. Modal Kerja Bersih Disesuaikan Dalam rangka memperkuat kondisi keuangan dan kemampuan operasional Perusahaan Efek, maka perlu dilakukan peningkatan modal disetor dan Modal Kerja Bersih Disesuaikan (MKBD) Perusahaan Efek. Sehubungan hal tersebut, Pemerintah mengeluarkan 2 keputusan yang terkait dengan peningkatan modal disetor dan MKBD Perusahaan Efek, yaitu Keputusan Menteri Keuangan No. 179/KMK.010/2003 tentang Kepemilikan Saham dan Permodalan Perusahaan Efek dan Keputusan Ketua Bapepam No. Kep-20/PM/2003 tentang Pemeliharaan dan Pelaporan Modal Kerja Bersih Disesuaikan.

Perusahaan berkewajiban untuk memenuhi persyaratan Modal Kerja Bersih Disesuaikan (MKBD) berdasarkan Peraturan Badan Pengawasan Pasar Modal (BAPEPAM) V.D.5 yang terlampir dalam Keputusan dari Ketua Bapepam No. KEP-20/PM/2003 tanggal 8 Mei 2003. Berdasarkan peraturan tersebut, modal kerja bersih yaitu selisih antara aktiva lancar yang memenuhi persyaratan dan jumlah kewajiban (setelah dikurangi hutang subordinasi dan hutang yang jatuh tempo dalam 2 tahun atau lebih), harus dipertahankan sekurang-kurangnya sebesar Rp 25.200.000.000,Pada tanggal 30 Juni 2009 dan 2008, jumlah MKBD Perusahaan masing-masing adalah sebesar Rp. 228.617.464.575,80 dan Rp. 40.153.019.505,- Dengan demikian, MKBD Perusahaan sudah di atas ketentuan yang ditetapkan oleh Bapepam.

34

PANIN SEKURITAS Tbk MEMBER OF THE JAKARTA STOCK EXCHANGE

Recommend Documents