Társaság neve: Társaság címe: Ágazati besorolás Időszak
Zalakerámia Rt. 8900 Zalaegerszeg, Kosztolányi D. tér 6. 2630 Burkolólapok és csempék gyártása 2004. I. negyedév
Telefon Telefax E-mail cím Befektetői kapcsolattartó
92/313-640 92/550-300 92/312-070
[email protected] Albrecht Lórántné Gazdasági vezérigazgató.helyettes.
ZALAKERÁMIA RT. 2004. I. negyedévi gyorsjelentése Az alábbiakban közöljük a Zalakerámia Vállalatcsoport 2004. I. negyedévi konszolidált, nem auditált pénzügyi beszámolóját, amelyet a Nemzetközi Számviteli Szabályok (IFRS) szerint állítottunk össze. A Csoport 2004. I. negyedévi működését, gazdálkodását befolyásoló főbb események és legfontosabb jellemzők a következők: • Tájékoztatjuk tisztelt befektetőinket, hogy a 2003. évi tőzsdei gyorsjelentésben jelzett egyéb vizsgálat befejeződött. A vizsgálat kiterjedt a Zalakerámia Rt.-nél és annak leányvállalatainál a tárgyi eszközök piaci értékelésére, valamint ugyanezen cégek diszkontált cash flow módszerrel történő üzletértékelésére, melyet a CB Richard Ellis végzett. A jelentések értékelésre kerültek, és ahol szükséges volt, a vizsgálat megállapításai átvezetésre kerültek a 2003. évi auditált beszámolóban. A Csoport szintű vagyonértékelések alapján részvényesi vagyonvesztés nem következett be. • A budapesti székhelyű Lasselsberger Ceramics Kft. 2004. március 24-én 1 512 209 darab Zalakerámia részvény tulajdonjogát szerezte meg a Lasselsberger GmbH-tól. A részvényátruházás következtében a Lasselsberger GmbH részesedése a Zalakerámia Rt.ben 28,24 százalékos közvetett befolyásra változott, miután az osztrák cég többségi tulajdonosa a Lasselsberger Ceramics Kft.-nek. • A Lasselsberger Ceramics Kereskedelmi és Vagyonkezelő Kft. (1239 Budapest, Grassalkovich u. 255.) 2004. április 14-én benyújtotta a Zalakerámia Rt. törzsrészvényeire vonatkozó nyilvános vételi ajánlatát, melyet 2004. április 28-án a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete jóváhagyott. • 2004. április 29-i közgyűlés a 9/2004.04.29-i határozatával a Társaság folytatólagos közgyűlését 2004. május 28. napjának 10 órájára az előzővel azonos helyen tűzte ki. A Zalakerámia Rt. anyavállalat 2004. I. negyedévre vonatkozó főbb adatai (az anyavállalat Nemzetközi Számviteli Szabályok szerint készített egyedi beszámolója alapján): • Burkolólapokból 1.361 ezer m2, kályhacsempéből 135,5 ezer csempeegység volt a termelés. A burkolólapok esetében a mennyiségi csökkenés a bázishoz viszonyítva 4,1 % volt. Ennek oka, hogy az előzetes terveknek megfelelően a termelés 2003. december 19-től leállításra került, mind a burkolólap üzemekben, mind a cserépkályha gyáregységben. A termelés 2004. január közepén indult újra.
• • • • • •
•
A raktárra adott burkolólap késztermékek I. osztályú részaránya továbbra is a műszaki normáknak megfelelően alakult, amely azt jelentette, hogy 90 %-ot meghaladó volt az I. osztályú kihozatal. A saját előállítású burkolólapokból 1.538 ezer m2, vásárolt burkolólapokból 36 ezer m2 volt az értékesítés, így az összes burkolólap értékesítés 1.574 ezer m2, ami a bázis szintet 28,2 %-kal haladta meg. Az értékesítés árbevétele ugyancsak meghaladta a bázis szintet (122,3 %), ez 2.106 millió Ft árbevétel realizálását jelentette. A bruttó fedezet 566 millió Ft volt, ez 10,2 %-kal több a 2003. I. negyedév adatánál. A bruttó fedezeti hányad 2004. I. negyedévében 26,9 % volt, ez 3,0 % ponttal alacsonyabb, mint 2003. I. negyedévben. A vállalati általános költségekben 154 millió Ft megtakarítás keletkezett, ami a szigorú költséggazdálkodásnak köszönhető. A 14,2 millió EUR összegű hosszúlejáratú hitellel kapcsolatosan 2004. I. negyedévben a forint euróhoz viszonyított erősödésének következtében 193 millió Ft nem realizált árfolyamnyereséget könyvelt el a Társaság. Az elszámolt kamatráfordítás összege 30 millió Ft volt a bázis időszaki 78 millió Ft-tal szemben. A kamatráfordítás csökkenését a jelentős mértékben csökkenő hitelállomány okozta. Az anyavállalat adózás előtti nyeresége 301 millió Ft, adózás utáni eredménye 256 millió Ft nyereség.
Az S.C. Cesarom S.A. leányvállalat 2004. I. negyedévre vonatkozó főbb adatai (a leányvállalat Nemzetközi Számviteli Szabályok szerint készített egyedi beszámolója alapján): • 2004. I. negyedévben a burkolólap termelés 1.168 ezer m2 volt, ami a bázis időszakban gyártott mennyiséggel azonos nagyságrendű. A szaniter termelés 121 ezer darab, ez 1,1 %-kal magasabb a bázis időszak adatánál. • Saját termelésű burkolólapból 782 ezer m2-t, az anyavállalat burkolólapjaiból 47 ezer m2-t, egyéb vásárolt burkolólapból 40 ezer m2-t értékesített a Társaság. Ez azt jelentette, hogy burkolólapból a társaság bázis szinten - 868 ezer m2-t - értékesített. A vásárolt burkolólapok forgalmazását a termékválaszték – elsősorban greslappal történő – kiegészítése indokolta. • A román leányvállalat IFRS szerinti adatainak összeállításánál a korábbi hiperinfláció miatt az adatokat 2004. I. negyedévben is inflálni kellett, melynek mértéke 2,2 %. Ezzel szemben a forintra történő átszámításkor a következő árfolyamokat kellett alkalmazni: 2003. december 31. 156,250 Lei/Ft 2004. március 30. 161,290 Lei/Ft Ez azt jelentette, hogy a román fizetőeszköz - az infláció mértékénél nagyobb mértékben - 3,2 %-kal értékelődött le a forinthoz képest. • Az értékesítés árbevétele a bázis időszakhoz viszonyítva román leiben számolva 23,2 %-kal, Ft-ban számolva – a leihez képest továbbra is erősödő forint miatt – 12,4 %kal a bázis szint felett alakult. • A bruttó fedezeti eredmény a tárgyidőszakban 286 millió Ft volt, ez 12,1 %-kal alacsonyabb a bázis időszak adatánál. A bruttó fedezeti hányad 22,2 %. 2
• A nettó monetáris pozíció soron 48 millió Ft veszteséget számolt el a Társaság. • A fentiek figyelembevételével a román leányvállalat adózás utáni eredménye 90 millió Ft veszteség. Az Inker d.d. leányvállalat 2004. I. negyedévre vonatkozó főbb adatai (a leányvállalat Nemzetközi Számviteli Szabályok szerint készített egyedi beszámolója alapján): • A leányvállalat árbevétele forintban számolva 944 millió Ft volt, amely 8,7 %-kal haladta meg a bázis szintet. Horvát nemzeti valutában számítva az árbevétel növekedés mértéke 1,7 %. • A szaniter üzletágban a bázis időszakhoz viszonyítva 24,2 %-kal nőtt a termelt mennyiség, a porcelán termékeknél 2,5 millió db termék került előállításra, ez több mint 10 %-kal maradt el a bázis időszak adatától. • Az Inker d.d. szaniter termékekből 87 ezer db-ot értékesített, amely bázis szintet 17,6 %-kal haladta meg. Porcelán termékekből több, mint 2,5 millió db-ot adott el, ez a bázis időszak adatától 4,5 %-kal maradt el. • A bruttó fedezeti eredmény 3,0 %-kal haladta meg az előző év adatát, ez 169 millió Ft bruttó fedezeti eredmény realizálását jelentette. A bruttó fedezeti hányad 17,9 %, ez 1,0 % ponttal alacsonyabb a 2003 I. negyedév adatánál. • Az értékesítési, igazgatási és általános költségeknek az árbevételhez viszonyított aránya 14,4 %. • A horvát leányvállalat adózás utáni nyeresége 22 millió Ft volt.
3
I.
A konszolidált, nem auditált eredménykimutatás elemzése
Az értékesítés árbevétele A Vállalatcsoport értékesítésének árbevételét az alábbiakban mutatjuk be. eFt Megnevezés
2004. I. negyedév Belföld Export Összesen Zalakerámia Rt. 1 752 517 301 069 2 053 586 Inker d.d. 444 796 494 232 939 028 S.C.Cesarom S.A. 1 132 883 148 631 1 281 514 Inker Trgovina 39 972 39 972 Összesen: 3 370 168 943 932 4 314 100
2003. I. negyedév Belföld Export Összesen 1 371 440 226 009 1 597 449 332 943 534 900 867 843 1 002 524 135 629 1 138 153 31 132 31 132 2 738 039 896 538 3 634 577
A csoport szintű összes árbevétel 18,7 %-kal haladta meg a 2003. év hasonló időszakának árbevételét. A Zalakerámia Rt. 456 millió Ft, a Cesarom 143 millió Ft, az Inker d.d. pedig 71 millió Ft árbevétel-többletet ért el a bázis időszakához viszonyítva. Az export árbevétel növekedése a bázishoz képest 5,3 %-os volt, amely az összes értékesítésen belül 24,7 %-ot képvisel. Burkolólapok 2004. I. negyedévében a Zalakerámia Csoport összesen 2.369 ezer m2 saját termelésű és 76 ezer m2 vásárolt burkolólapot értékesített. Ez összesen 17,0 %-kal meghaladja a bázis időszaki értékesítést. A növekedés egyértelműen az anyavállalatnak köszönhető, miután több mint 350 ezer m2-rel haladta meg az eladott mennyiség a bázis időszak adatát. A fő profilnak számító burkolólapok esetében a Társaság a belföldi vevőknél 2004. február 15-től hajtott végre áremelést, melynek mértéke 5-10 % között mozgott. A mintabolti fogyasztói árak emelésére 2004. április 1-től került sor, ennek mértéke szintén 5-10 % között mozgott. Forgalomnövelő szándékkal, átmeneti jelleggel belföldi partnereknek lehetőségük volt változatlan áron vásárolni, abban az esetben, ha február 15-ig burkolólap vásárlására megrendelést adtak és a burkolólap március 31-ig elszállításra is került. Ugyancsak forgalom növelő szándékkal március 1-től április 16-ig a padló burkolólapok területén a belföldi partnerek 20 %-os árengedményt kaptak, a mintaboltokban pedig 15 % volt az engedmény mértéke. A világpiacon végbemenő változások jelentős hatással vannak az európai és a magyarországi burkolólap piacra is. A kínai gyártók egyre intenzívebben vesznek részt Európa burkolólap kereskedelmében. Már 2-3 EUR-os árakon hozzáférhető a kommersz áru az európai kikötőkben és disztribútoroknál, melynek következtében fokozódott az árverseny az alsó árszegmensben. Az uniós bővítés hatására a tőkeáramlás kedvezőbb célpontokat talál, mint Magyarország. 4
Zalakerámia Rt. 2004. I. negyedévi burkolólap exportja - 297 ezer m2 - mind mennyiségben, mind árbevételben növekedést mutat a bázis időszakhoz viszonyítva. Az összes export értékesítésen belül a saját burkolólapok értékesítése a döntő. Országonként elemezve az export értékesítést, a helyzet jelentős változást mutat a bázis időszakhoz viszonyítva. Ausztria, hagyományosan a Zalakerámia Rt. egyik legjobb piaca – jobban teljesített, mint az előző év ugyanezen időszakában és az I. negyedévben ide sikerült eladni a legtöbb burkolólapot, az exportra értékesített burkolólapok 21,7 %-át. Második helyre Csehország került 19,0 %-kal az összes eladásokból. Harmadik helyen Oroszország szerepel 15,5 %-kal. Elvárásaink nagyok ezzel a piaccal kapcsolatban és bízunk további fejlődésében, erősödésében. Ezt támogatva, jelen voltunk Moszkvában a „Batimat” szakkiállításon, ahol igen nagy érdeklődés nyilvánult meg a Zalakerámia burkolólapjai iránt. Minden piacunkon intenzív munkával, új fejlesztésekkel a legújabb trendet követve jelen vagyunk és további export értékesítés növekedésre számítunk. Az S.C. Cesarom S.A.-nál a burkolólapok értékesítése teljes egészében a román piacon történik, amely 2004. I. negyedévében 868 ezer m2 burkolólap eladását jelentette. A belföldi disztribútorokkal megkötésre kerültek az éves szerződések, amely éves szinten mintegy 5.100-5.200 ezer m2 burkolólap értékesítését jelenti. A Cesarom fontos feladatának tartja kiskereskedelmi üzletágának fejlesztését, az eladás színvonalának növelését, mindezt az anyavállalatnál alkalmazott módon kívánja megvalósítani. A forgalom növelése érdekében továbbra is kiemelt feladat a greslap importja, miután ezzel a termékkörrel nem rendelkezik jelenleg a Társaság. Szaniter termékek Inker d.d. S.C. Cesarom S. A.
Termelés (db) 98.573 121.166
Értékesítés (db) 87.225 120.104
A termelés mennyisége a horvát leányvállalatnál 24,1 %-kal nőtt a bázis időszakhoz viszonyítva. A 2003. I. negyedévben jelentkező termelési problémák (a régi öntőformák nem megfelelő működése) megoldásra kerültek, a massza minőségében jelentkező gondokat is sikerült megoldani, így lecsökkent az égetés utáni javításra kerülő áru mennyisége, továbbá a szaniter öntőmassza jellemzői és a termék minősége is lényegesen javult. Ennek eredményeként a selejt 6 % ponttal javult a bázis időszakhoz viszonyítva. A román leányvállalat szaniter termelése a bázisszinten alakult. Elkészítésre kerültek az úgynevezett "mozgássérült" termékek (wc és mosdó) első sorozata, amelynek piacra történő bevezetése folyamatban van. Az értékesítés mindkét leányvállalatnál jelentős mértékben növekedett 2003. I. negyedévéhez képest (Inker:17,6 %, Cesarom 29,4 %). Az Inker d.d.-nél az értékesített mennyiség belföldön - elsősorban a márciusi kedvezményes előszezonális eladásoknak köszönhetően - 60,1 %-kal nőtt, az export piacokon viszont 17,5
5
%-kal a bázis szint alatt maradt. A belföldi árbevétel elsősorban az értékesített mennyiség növekedése miatt nőtt, ugyanis belföldi relációban alacsonyabb átlagárat sikerült elérni, mint 2003. I. negyedévben. A belföldi értékesítés mennyiségi növekedését annak ellenére sikerült elérni, hogy a piacon jellemző az Inker piaci helyzetének visszaesése, a nagy konkurencia és a szegmensben megjelenő olcsó import termékek dömpingje. A szaniter export átlagárak 3,6 %-kal növekedtek, ugyanakkor az értékesített mennyiségben jelentős volt az elmaradás. A Cesarom S.A.-nál az értékesített mennyiség mind belföldön, mind export viszonylatban nőtt a bázis időszakhoz viszonyítva. Az összes értékesítésen belül a magasabb részarányt képviselő export esetében jobban (14,2 %) nőtt az átlagár, mint belföldön (10,2 %). Porcelán áruk 2003. évben az előállított porcelán termékek összes mennyisége 12,1 %-kal a bázis szint alatt maradt, meghaladta a 2,5 millió db-ot. A nyers-, mázas-, és dekorselejt 1,3 % ponttal növekedett a bázis időszakhoz viszonyítva. Az értékesített mennyiség szintén meghaladta a 2,5 millió db-ot, amely 4,5 %-kal kevesebb a 2003. I. negyedévben értékesített porcelán mennyiségnél. A belföldön értékesített mennyiség ugyan 26,8 %-kal meghaladta a bázis szintet, de az értékesítésen belül nagyobb részarányt képviselő exportnál 13,4 %-os csökkenés következett be. Legnagyobb csökkenés az olasz piacon következett be. Különösen jelentős a kínai, lengyel, román és thaiföldi gyártók áttörése. A belföldi piacon az átlagár több mint 12 %-os csökkenése mellett a belföldi árbevétel 11,0 %-kal haladta meg a bázis értéket. A külföldi piacon - a szintén erős konkurencia jelenléte és az extrém igényekhez való alkalmazkodás nehézségei miatt - az export értékesítés árbevétele horvát fizetőeszközben kifejezve 10,8 %-os csökkenést mutat a 3 %-os átlagár növekedés mellett. Kályhacsempe Kályhacsempéből 120.872 csempeegység került értékesítésre, ami 17,9 %-os csökkenést mutat a bázishoz viszonyítva. Kályhacsempe értékesítésből 65 millió Ft árbevétel keletkezett, ez a bázis szintnél 7,2 %-kal alacsonyabb.
6
Bruttó fedezet Megnevezés Zalakerámia Rt. Inker d.d. S.C. Cesarom S.A. Inker Trgovina Összesen:
2004. I. negyedév 587 382 164 819 360 156 9 054 1 121 411
2003. I. negyedév Index % 444 735 132,1 160 189 102,9 396 107 90,9 6 681 135,5 1 007 712 111,3
A Zalakerámia Csoport 2004. I. negyedévében a bruttó fedezeti eredményét 11,3 %-kal, közel 114 millió Ft-tal tudta növelni. Az anyavállalat bruttó fedezete 32,1 %-kal bázis szint felett alakult. 2004. I. negyedéve kiemelkedő volt a forgalom tekintetében a Zalakerámia Rt.-nél. Az anyavállalat értékesítése minden eddigi teljesítményt felülmúlt, 350 ezer m2-rel haladta meg a forgalom az eddigi legmagasabb burkolólap értékesítést. Ez a többletteljesítmény a bruttó fedezeti eredményben is kifejezésre jut, hiszen több mint 140 millió Ft-tal sikerült a bázis időszak bruttó fedezeti eredményét felülmúlni. Az Inker d.d. 2,9 %-al teljesített magasabban az előző év hasonló időszakához viszonyítva. Az S.C. Cesarom S.A. 2004. I. negyedévben 9,1 %-kal maradt el a tavalyi teljesítményétől. A Cesarom bruttó fedezetének csökkenését elsősorban a közvetlen költségek, azon belül is az energiaköltségek növekedése okozta. A villamos energia ára 26 %-kal, a gázenergia ára 36 %-kal, a víz ára 27 %-kal lett magasabb a bázis időszak adatánál. Értékesítési, igazgatási és általános költségek Megnevezés Zalakerámia Rt. Inker d.d. S.C. Cesarom S.A. Összesen: Inker Trgovina Jász-Gold Kft.* Lakópark Kft. Kerámialand Kft Mindösszesen:
2004. I. negyedév 347 511 138 969 270 508 756 988 6 938 2 412 1 811 768 149
2003. I. negyedév 501 111 123 417 221 067 845 595 7 086 5 434 162 1 681 859 958
eFt Index % 69,3 112,6 122,4 89,5 97,9 44,4 107,7 89,3
* Korábban Jászberényi úti Kft. Csoportszinten az értékesítési, igazgatási és általános költségek összességében 10,7 %-kal csökkentek a tavalyi év hasonló időszakához viszonyítva. Az anyavállalatnál jelentkező 30,7 %-os költségcsökkenés 154 millió Ft megtakarítást jelentett a bázis időszakhoz képest. A bázis időszak adatában szerepelt 53 millió Ft jutalék,
7
amely a Lakópark értékesítésével kapcsolatosan merült fel, ezen kívül szerepelt még 42 millió Ft bérelhatárolás is (bérelhatárolásra a tény időszakban nem került sor). Marketing költségek területén az I. negyedévben a megtakarítás 35 millió Ft a bázis időszakhoz képest. Működésből származó egyéb bevételek, és egyéb működési költségek eredménye A működésből származó egyéb bevételek bázis szinten alakultak. Az Egyéb működési költségek 31,4 %-kal, azaz 28 millió Ft-tal növekedtek a bázis időszak hasonló időszakához viszonyítva. A növekedés döntő része az anyavállalatnál merült fel, ahol az önkormányzatok részére elszámolt adók összege 12 millió Ft-tal, a kötbérrel, kártérítéssel kapcsolatos költségek összege 3 millió Ft-tal, a követelések értékvesztése 4 millió Ft-tal nőtt. Tárgyi eszköz selejtezés miatt a költségnövekedés mértéke 4 millió Ft. Árfolyamveszteség/árfolyamnyereség Külön soron, bruttó módon kerül bemutatásra az árfolyamveszteség/árfolyamnyereség alakulása, amelynek egyenlege 2004. I. negyedévben 170.943 eFt nyereség. adatok eFt-ban
2004. I. n.év
Árfolyamnyereség: Ebből: Lakópark Kft. eladásának árfolyamnyeresége: Hussar Holding AG értékesítéséből származó követelés kiegyenlítésének árfolyamnyeresége: Konzorciális hitel nem realizált árfolyamnyeresége Egyéb árfolyamnyereség követeléseken/kötelezettségeken Árfolyamveszteség: Ebből: Konzorciális hitelen elszenvedett árfolyamveszteség: Hussar Holding AG-val szembeni kötelezettség kiegyenlítésén elszenvedett árfolyamveszteség összege: Egyéb árfolyamveszteség követeléseken/kötelezettségeken
8
2003. I. n.év
226.262
706.084
0
561.805
0 192.972 33.290
85.387 0 58.892
55.319
357.311
0
294.391
0 55.319
13.651 49.269
Pénzügyi műveletek eredménye Kamatbevétel, Kamatkiadás A kamatbevétel összege mindössze 19 millió Ft-ot tett ki, amely 2 millió Ft-tal haladja meg a bázis időszak adatát. A kamatkiadás összege több mint 60 %-kal csökkent, ennek oka egyrészt az anyavállalat hosszú lejáratú hitelének csökkenése, amely után 2004. I. negyedévében 30 millió Ft kamatráfordítás merült fel a bázis időszak közel 80 millió Ft összegével szemben. Másrészt ugyancsak az anyavállalatnál a faktorálás megszüntetése miatt nem merült fel ezzel kapcsolatos kamatköltség, amely a bázis időszakban 5 millió Ft-ot tett ki. Nettó monetáris pozíció A tárgyidőszakban a monetáris eszközök értéke meghaladta a monetáris forrásokét, így a nettó monetáris pozíción a Társaságnál 48 millió Ft veszteség keletkezett Társasági adó kötelezettség Ez a sor 2004. I. negyedévben az S.C. Cesarom S.A. leányvállalatnál képződött (a román számvitel szerint számított) eredmény után a román adó-törvények szerint fizetendő társasági adókötelezettséget tartalmazza 58 millió Ft összegben. Halasztott adó Az eredménykimutatásban megjelenő halasztott adó az S.C. Cesarom S.A.-nál, illetve a Zalakerámia Rt-nél kimutatott halasztott adó összegét tartalmazza. Az elszámolt halasztott adó összege a Zalakerámia Rt.-nél 19 millió Ft, míg az S.C. Cesarom S.A.-nál 46 millió Ft volt. Nettó eredmény Mindezen tételek figyelembe vételével a Vállalatcsoport konszolidált, nem auditált eredménye 2004. I. negyedévében 269.485 eFt nyereség, amely több mint 50 %-kal haladja meg a bázis időszak adatát.
9
II.
A konszolidált, nem auditált mérleg elemzése
A csoport mérlegének főösszege 3,7 %-kal csökkent. Eszközök Forgóeszközök A forgóeszközök csökkenésének mértéke 4,1 %. A készpénz és készpénzzel egyenértékű eszközök 44,6 %-kal csökkentek. A csökkenést egyrészt az idézte elő, hogy az elmúlt évben szabad pénzeszközeink a hosszúlejáratú - I. félévben konzorciális - hitel törlesztésére kerültek felhasználásra, másrészt az alábbiakban részletezett vevőkövetelések állománya 2003. I. negyedévhez képest drasztikusan megnövekedtek. A vevőkövetelések 28,7 %-kal, 816 millió Ft-tal növekedtek. A vevőállomány mindhárom termelővállalatnál növekedett, ezen belül az anyavállalatnál 517 millió Ft, az S.C. Cesarom S.A.-nál 134 millió Ft, az Inker d.d.-nél 187 millió Ft a növekedés mértéke. Az anyavállalatnál március hónapban volt kiemelkedően magas a forgalom, ez a fizetési határidőket figyelembe véve a pénzeszközökben május második felében fog realizálódni. A készletek értéke 6.129 millió Ft, amely a bázis szintnek felel meg. Az egyéb forgóeszközök 2003. I. negyedévi adata tartalmazta a Lakópark Kft. értékesítéséből származó - 300 millió Ft összegű - követelés állományát az anyavállalatnak. A Zalakerámia Rt. ezen követelése befolyt, így a tárgyidőszak egyéb forgóeszközei között már nem szerepel. A fentieket figyelembe véve a Csoport egyéb forgóeszközeinek állománya bázis szinten alakult. Állóeszközök és egyebek Az állóeszközök és egyebek 3,4 %-kal csökkentek. A tárgyi eszközök nettó értéke minimális mértékben, 2,6 %-kal csökkent. Az immateriális javak nettó értéke 16,5 %-kal kisebb volt, mint a bázis időszakban, mivel a beruházás mértéke elmaradt az ezen a soron elszámolt amortizáció mértékétől. A halasztott adó sor tartalmazza a Zalakerámia Rt. halasztott adóját. Az anyavállalat elmúlt egy évi magyar számviteli szabályok szerinti eredménye alapján elszámolt halasztott adó visszavezetése következtében csökkent 36,6 %-ra e sor összege.
10
A pénzügyi befektetések sor a munkavállalók részére adott lakásépítési kölcsönöket, egyéb célra adott hosszú lejáratú követeléseket, illetve egyéb részesedéseket tartalmazza. Ennek mértéke minimális mértékben - 1,4 %-kal csökkent. Kötelezettségek és saját tőke A rövid lejáratú kötelezettségek 25,2 %-kal csökkentek. A kötelezettségek és passzív időbeli elhatárolások 16,7 %-kal (412 eFt-tal) csökkentek. A csökkenés okai a következők: -
A szállítóállomány konszolidált szinten 181 millió Ft-tal csökkent, ezen belül az S.C. Cesarom S.A.-nál 176 millió Ft, az Inker d.d-nél 44 millió Ft csökkenés, az anyavállalatnál 36 millió Ft növekedés következett be. A bázis időszakban a román leányvállalatunk adataiban jelentős mértékű társasági adó fizetési és áfa fizetési kötelezettség szerepelt, a tárgyidőszakban pedig adó visszaigénylő pozícióban van a vállalat.
A céltartalékok összege bázis szinten alakult. A rövid lejáratú tartozások 85,8 %-kal csökkentek. Ezen a soron szerepelt az anyavállalat faktorálás állománya, amelynek mértéke a bázis időszakban 322 millió Ft volt. A faktorálási tevékenység az elmúlt év során megszüntetésre került. A bázis időszakban ezen kívül az anyavállalatnál szerepelt 200 millió Ft összegű likvid hitel is. További csökkenést okozott ezen a soron, hogy az Inker d.d. 2003. év folyamán visszafizette 4,5 millió HRK hitelét. Hosszú lejáratú tartozások éven belül esedékes része A Zalakerámia Rt. 2004. március 31-én fennálló 14.210 ezer EUR összegű hitelállományából 2004. szeptember 30-án 2.842 ezer EUR (710.756 eFt) törlesztő részlet válik esedékessé, valamint ezen a soron szerepel az Inker d.d.-nél fennálló hosszú lejáratú kötelezettség egy éven belüli része, 41.199 eFt. Hosszú lejáratú kötelezettségek Hosszú lejáratú kötelezettség A hosszú lejáratú kötelezettségek 29,2 %-kal csökkentek a tőketörlesztések következtében. A Zalakerámia Rt. hosszúlejáratú hiteléből 11.368 ezer EUR az éven túli törlesztés összege, ez 2.843 millió Ft-nak felel meg. Ezen felül az Inker d.d-nek van hosszú lejáratú kötelezettsége 52.769 eFt összegben. Halasztott adó Az S.C. Cesarom S.A. a tárgyi eszközeinek értékét az IFRS szerinti pénzügyi beszámolókban az inflációs gazdaságra vonatkozó előírások szerint indexálja. A mérlegben kimutatott
11
halasztott adófizetési kötelezettség az átértékelt és az adózás alapját képező, romániai könyv szerinti érték közötti különbség IFRS szerint számítandó adóvonzatát takarja. A kisebbségi részesedés 2,4 %-kal csökkent a bázis időszakhoz viszonyítva. A saját tőke állománycsoport 8,6 %-kal nőtt a bázis időszakhoz viszonyítva. A jegyzett tőke és a tőketartalék a bázis időszakhoz viszonyítva változatlan. A eredménytartalék az elmúlt egy év nyereségével növekedett. Az átértékelési különbség a konszolidálás során, a forintra történő átszámításkor keletkező árfolyamkülönbségek egyenlege, itt az eltérést a devizák keresztárfolyamának változásai okozták.
III.
Cash Flow
2004. I. negyedévében a pénzeszközeinkben a mérlegelemzés során leírtak alapján csökkenés következett be. IV.
Mutatószámok 2004.03.31.
Vagyoni helyzet 1. Kötelezettségek aránya az összes forráson belül 2. Készletek hatékonysága 3. Készletek fordulatszáma 4. Készletek kronológikus átlaga
2003.03.31.
24,4 % 70,4 % 0,7 6.187.101
32,8 % 59,6 % 0,68 5.350.306
Pénzügyi helyzet alakulása 1. Eladósodottság foka 2. Likviditási mutató I. 3. Likviditási mutató (gyorsráta)
24,4 % 3,55 1,65
32,8 % 2,76 1,36
Jövedelmezőség alakulása 1. Árbevétel arányos jövedelmezőség 2. Az árbevétel aránya az összes bevételen belül
6,2 % 98,4 %
4,9 % 98,1 %
12
V.
Pénzügyi kimutatásokhoz kapcsolódó adatlapok
PK1. Általános információk a pénzügyi adatokra vonatkozóan Igen
Nem
Auditált
x
Konszolidált Számviteli elvek
x Magyar
IFRS
x
Egyéb
PK2. Konszolidációs körbe tartozó gazdasági társaságok Név
Törzs/Alaptőke
Tulajdoni hányad (%)
S.C. Cesarom S.A. Inker D.D. Inker-Trgovina d.o.o. Jász-Gold Ingatlanfejlesztő Kft. Kerámialand Kft.
237.326 millió ROL 145.189 ezer HRK 4.991 ezer HRK 515.380 ezer HUF
98,67 93,79 100 100
98,67 93,79 100 100
L L L L
220.000 ezer HUF
100
100
L
13
Szavazati jog
Besorolás
PK3. Mérleg ZALAKERÁMIA Rt. Konszolidált mérleg, nem auditált Adatok ezer Ft-ban 2004. 03. 31.
2003. 03. 31.
Index
ESZKÖZÖK FORGÓESZKÖZÖK Készpénz és készpénzzel egyenértékű eszközök Vevőkövetelések Készletek Rövid távú befektetések Befektetés társult vállalkozásban Egyéb forgóeszközök Forgóeszközök összesen
1 284 121 3 659 538 6 128 743 0
2 316 276 2 844 016 6 096 443 699
55,4% 128,7% 100,5% 0,0%
402 596 11 474 998
703 977 11 961 411
57,2% 95,9%
ÁLLÓESZKÖZÖK ÉS EGYEBEK Tárgyi eszközök nettó értéke Immateriális javak nettó értéke Halasztott adó Pénzügyi befektetések Állóeszközök összesen és egyéb
15 974 051 31 772 75 405 39 357 16 120 585
16 402 451 38 072 206 007 39 930 16 686 460
97,4% 83,5% 36,6% 98,6% 96,6%
ESZKÖZÖK ÖSSZESEN
27 595 582
28 647 871
96,3%
KÖTELEZETTSÉGEK ÉS SAJÁT TŐKE RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK Kötelezettségek és passzív időbeli elhatárolások Céltartalékok Rövid lejáratú tartozások Hosszú lejáratú tart. esedékes része Rövid lejáratú köt. összesen
2 053 061 321 685 108 749 751 372 3 234 867
2 465 375 320 697 768 474 771 781 4 326 327
83,3% 100,3% 14,2% 97,4% 74,8%
HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK Hosszú lejáratú kötelezettség Halasztott adó Hosszú lejáratú kötelezettség összesen
2 890 455 611 184 3 501 639
4 082 536 973 665 5 056 201
70,8% 62,8% 69,3%
579 018
593 540
97,6%
5 354 463 0 9 420 101 4 407 125 1 098 369 20 280 058
5 354 463 9 420 101 3 369 481 527 758 18 671 803
100,0% 100,0% 130,8% 208,1% 108,6%
27 595 582
28 647 871
96,3%
Kisebbségi részesedés SAJÁT TŐKE Jegyzett tőke Visszavásárolt saját részvény Tőketartalék Eredménytartalék Árfolyam korrekció (átértékelési különbség) Saját tőke összesen KÖTELEZETTSÉGEK ÉS SAJÁT TŐKE ÖSSZESEN
14
PK4. Eredménykimutatás ZALAKERÁMIA Rt. Konszolidált eredménykimutatás, nem auditált
Adatok ezer Ft-ban 2004. 03. 31. Értékesítés árbevétele Értékesítés önköltsége BRUTTÓ FEDEZETI EREDMÉNY
4 314 100 (3 192 689) 1 121 411
Értékesítés, általános és igazgatási költségek Működésből származó egyéb bevétel Egyéb működési költségek
(768 149) 51 470 (118 634)
2003. 03. 31.
Index
3 634 577 118,7% (2 626 865) 121,5% 1 007 712 111,3% (859 958) 54 245 (90 270)
89,3% 94,9% 131,4%
ÜZLETI TEV. EREDMÉNYE
286 098
111 729 256,1%
Nettó árfolyamveszteség/nyereség Kamatbevétel Kamatkiadás Tartós csökkenés társult vállalati befektetésben Nettó monetáris pozíció
170 943 18 978 (35 364)
348 772 17 078 (91 928)
(48 410)
(47 791)
ADÓZÁS ELŐTTI EREDMÉNY
392 245
337 860 116,1%
Társasági adókötelezettség Halasztott adó
(57 796) (64 811)
NETTÓ EREDMÉNY ADÓZÁS UTÁN
269 638
Eredmény társult vállalati részesedésből Osztalékelőleg Kisebbségi részesedés
0 0 (153)
NETTÓ EREDMÉNY ADÓ ÉS KISEBBSÉGI RÉSZESEDÉS UTÁN
269 485
15
(25 765) (132 269)
49,0% 111,1% 38,5% 101,3%
224,3% 49,0%
179 826 149,9% (2 300)
6,6%
177 526 151,8%
PK5. Cash-flow kimutatás ZALAKERÁMIA Rt. Konszolidált Cash-Flow, nem auditált Adatok ezer Ft-ban 2004. 03. 31. Nyitó pénzeszközkészlet
1 942 687
Nettó eredmény Értékcsökkenés Befektetések értékvesztése
269 485 408 597
Készletváltozás Követelések változása Rövid lejáratú befektetések változása Kötelezettségek változása Kisebbségirészesedés változása Céltartalék változása Nem realizált árfolyamkülönbségek Halasztott adó
149 973 (866 710) 0 (118 020) (12 928) (8 135) (454 530) 45 717
Müködésből származó Cash-Flow
(586 550)
Befektetett tárgyi eszközök beszerzése/eladása Pénzügyi befektetések változása
(65 901) 2 939
Befektetésekből származó Cash-Flow
(62 962)
Tőkeváltozások Osztalékfizetés Hitelállomány változása
(9 055)
Finanszírozásból származó Cash-Flow
(9 055)
Szabad Cash-Flow
(658 566)
Záró pénzeszközkészlet
1 284 121
PK6. Mérlegen kívüli jelentősebb tételek Nincs mérlegen kívüli jelentősebb tétel.
16
A részvénystruktúrához, a tulajdonosi körhöz kapcsolódó adatlapok
RS1. Tulajdonosi struktúra, a részesedés és szavazati arány mértéke Tulajdonosi kör megnevezése Belföldi intézményi/társaság Külföldi intézményi/társaság** Belföldi magánszemély Külföldi magánszemély Munkavállalók, vezető tisztségviselők Saját tulajdon Államháztartás részét képező Tulajdonos Nemzetközi Fejlesztési Intézmények Egyéb ÖSSZESEN
Teljes alaptőke = Bevezetett sorozat Tárgyév elején Időszak végén (január 01.) (március 31.) %* Db %* Db 58,75 3.145.531 86,99 4.657.740 34,27 1.834.812 6,01 321.603 0,22 11.740 0,23 12.099 0,03 1.521 0,03 1.521 0,00 2 0 2 0 0,10
0 5.742
0 0,10
0 5.742
0 6,63
0 355.115
0 6,64
0 355.756
100,00
5.354.463
100,00
5.354.463
* Tulajdoni hányad megegyezik a szavazati aránnyal ** 4,31 % részvényesi meghatalmazott
RS2. A saját tulajdonban lévő részvények (db) mennyiségének alakulása a tárgyévben Január 1. Társasági szinten Leányvállalatok Mindösszesen
Március 31. 0 0 0
Június 30.
Szeptember 30.
December 31.
0 0 0
RS3/1. Az 5%-nál nagyobb Tulajdonosok felsorolása, bemutatása (az időszak végén) a bevezetett sorozatra, a teljes alaptőkére vonatkozóan Név Általános Értékforgalmi Bank Rt. Lasselsberger Ceramics Kft.
Nemzetiség B
Tevékenység I
Mennyiség (db) 3.011.612
Részesedés (%) 56,24
B
T
1.512.209
28,24
17
Szavazati jog Megjegy(%) zés 56,24 pénzügyi 28,24
szakmai
A Kibocsátó szervezetéhez, működéséhez kapcsolódó adatlapok
TSZ2/1. Teljes munkaidőben foglalkoztatottak számának alakulása (fő)
Társasági szinten Csoport szinten
Bázis időszak vége 1014 2886
Tárgyév eleje 1006 2862
Tárgyidőszak vége 1001 2850
TSZ3. Vezető állású személyek, és a Kibocsátó működését befolyásoló (stratégiai) alkalmazottak Jelleg
Név
Beosztás
IT IT
Bogár József Bánk Endre
igazgatóság elnöke igazgatóság tagja
IT
Andrej Dementyev Timur Rakhimkulov Márton Péter* Dr Walter András* Daniel Romeyer* Hanzel István** Dr. Havelda Miklós Janzer Éva
igazgatóság tagja
IT IT IT IT IT FB FB FB SP SP SP SP SP
igazgatóság tagja igazgatóság tagja igazgatóság tagja
Megbízás Megbízás Saját részvény kezdete vége/megszűnése tulajdon (db) 2003.07.11. 2008.07.11. 0 0 2003.12.18. 2008.12.17. 2003.07.11.
2008.07.11.
2003.07.11.
2008.07.11.
2003.12.18.
2008.12.17.
2003.12.18.
2008.12.17.
igazgatóság tagja 2003.12.18. 2008.12.17. igazgatóság tagja 2004. 04.29. 2009.04.28. felügyelő bizottság 2003.07.11. 2006.07.11. elnöke felügyelő bizottság 2003.07.11. 2006.07.11. tagja Borsos Ferencné felügyelő bizottság 2003.07.11. 2006.07.11. tagja Hanzel István vezérigazgató 2003.12.15. határozatlan Albrecht gazdasági vezér2003.12.15. 2004.05.31. Lórántné igazgató-helyettes Hegyi Sándor termelési és műszaki 2002.02.20. határozatlan vez.igh. Bánk Endre pénzügyi igazgató 2003.04.01. határozatlan Doszpoth Csaba kereskedelmi és 204.02.01. 2009.01.31. marketing vez.igh. Saját részvény tulajdon (db) Ö S S Z E S E N:
* 2004. 04.29. közgyűlésen visszahívásra kerültek az igazgatóságból ** 2004. 04.29. közgyűlésen az igazgatóság tagjává választották
18
0 0 0 0 0 0 0 0 2 0 0 0 0 2
Soronkívüli tájékoztatáshoz kapcsolódó adatlapok ST1. A tárgyidőszakban megjelent soronkívüli tájékoztatások Dátum 2004.02.03. 2004.02.04. 2004.02.13. 2004.02.13. 2004.02.13. 2004.03.26 2004.03.29. 2004.03.26 2004.03.26. 2004.04.06. 2004.04.07. 2004.04.07.
Megjelenés helye Magyar Tőkepiac Magyar Hírlap Magyar Tőkepiac Magyar Hírlap Magyar Tőkepiac Magyar Hírlap Magyar Tőkepiac Magyar Hírlap Magyar Tőkepiac Magyar Hírlap Magyar Tőkepiac Magyar Hírlap Napi Gazdaság
Tárgy, rövid tartalom Doszpoth Csaba Kereskedelmi és Marketing vezérigazgató helyettes kinevezése Tőkepiaci gyorsjelentés Tőzsdei gyorsjelentés megtekintési helyei Lasselsberger Ceramics Kft. közvetlen befolyás szerzése Közgyűlési meghívó A társaság hirdetményi lapja 2004. ápr. 1.-től a Napi Gazdaság
Zalaegerszeg, 2004. május 12.
A ZALAKERÁMIA RT. IGAZGATÓSÁGA
19
