Workshop 7 april 2004
©StockVision 2004. Alle rechten voorbehouden. Beleggen houdt in dat u risico neemt. Wij aanvaarden geen aansprakelijkheid voor schade voortvloeiend uit het gebruik van deze workshopsheets.
THEMA Bodem lijkt bereikt en biedt nieuwe instapkansen.
Met goede fondsselectie en/of opties kunt U trouwens altijd verdienen!
1
AGENDA
Introductie StockVision Candlestick grafieken pure noodzaak in volatiele beurs Introductie van indicatoren als hulpmiddel voor trendanalyse Marktanalyse Kanshebbers aandelen AEX en Europa
Welke fondsen houden u bezig? kansen in aandelen USA rondvraag
Wat doen wij? • TA software StockVision + AEX/Europa/USA • Nieuwsbrief ÆAEX+Europa: wekelijks+ dagtips Æ USA: maandelijks • Educatieve Workshops • Coaching en begeleiding • Lezingen voor beleggingsclubs
2
Candlestickgrafieken
Dalende dag
Stijgende dag
Candlestick grafieken Verschillende vormen
3
Candlestick grafieken Gaps
Omkeerpatronen
4
Omkeerpatronen
Indicatoren 1.
Moving Averages: trendvolgend
2.
Oscillators: meet interne kracht van de trend a) momentum b) RSI c) DMI/ADX
5
Moving Averages 1.
Wat is Moving Average?
2.
Verschil Moving Average en Exponentieel Moving Average
3.
EMA-10 vs MA-26: indicator Kruizing EMA-10 neerwaarts door MA-26: verkoopsignaal Kruizing EMA-10 opwaarts door MA-26: koopsignaal
4.
MA-200: gebruikt voor lange termijn trend Na zware daling is aandeel/index boven MA-200 uitgebodemd. Tijdens zware correctie werkt MA-200 als belangrijk steunniveau en uiterste stoploss.
Moving averages
6
Momentum Momentum: • • •
meet de trendverandering op dagbasis tov verleden geeft indicatie snelheid stijgen/dalen Default: 10-daags
•
Formule: M(x) = 100 * S(x)/S (x-n) – 100 S(x)
= slotkoers van dag x
N
= de opgegeven periode
S(x-n) = slotkoers van n dagen geleden
7
Relatieve Sterkte Index (RSI) RSI: meet de balans tussen kopers en verkopers • • • •
schaal: 0-100 boven 70: overbought onder 30: oversold Default: 14 daags
•
Formule:
boven 80: als zeer korte termijn (bijv. 5 daags) onder 20: als zeer korte termijn (bijv. 5 daags)
RSI: 100 – (100/1+RS) RS=
Gemiddelde van x dagen hoger slot --------------------------------------------Gemiddelde van x dagen lager slot
8
Directional Movement index (DMI) •
Geeft indicatie hoe trendgevoelig een bepaalde koers is en in welke overheersende richting (directional) de koers zich beweegt (movement).
•
DMI bestaat uit rode kooplijn (DMI+) en uit groene verkooplijn (DMI-): Kooplijn meet de trend van de hoogste koersen in periode van n dagen. Verkooplijn meet de trend van de laagste koersen in periode van n dagen. Opwaartse kruizing kooplijn door verkooplijn geeft koopsignaal. Opwaartse kruizing verkooplijn door kooplijn geeft verkoopsignaal.
•
Default: 14 dagen
•
ADX (Average Directional Movement index) meet mate betrouwbaarheid van een trend: > 20 geeft hoogste betrouwbaarheid
•
Formules: erg gecompliceerd, zie vakliteratuur!
9
Grafiek analyse 1.
Middellange termijn beeld: Point and Figure daggrafiek Bepaal trend met koersdoel
2.
Korte termijn beeld: Candlestick daggrafiek Verfijning in- en uitstappen: a) patronen Candlestick b) indicatoren (Momentum, RSI, DMI/ADX)
Marktanalyse • • • •
Nasdaq Composite Dow Jones AEX Euro/dollar
10
Kanshebbers in AEX Fallen angels: voornamelijk financials en technologiefondsen Voorwaarde: Nasdaq en Dow Jones houden stand en AEX boven 344. Financials: Fortis, ING, Aegon, Van der Moolen Technologie: bijv. ASML, ASMI, Getronics, LogicaCMG ----------------------------------------------------------------------------------------------------Gezondheidszorg: Crucell , Akzo (>32) Onroerend goed: Corio Uitzendbureau: Brunel, Randstad Voeding: Nutreco, Wessanen (>11,50), Ahold (?) Overigen: Athlon, Hunter Douglas (>41), Imtech, Twentsche Kabel (>21,50) Japan: Intereffect japan warrant, kopen na correctie Nikkei-index !!!!!
Kanshebbers in Europa 1.
Technologie: Fallen angels als bijv. Infineon, SAP
2.
Financials: Credit Agricole, Deutsche Bank, Erste Bank Osterreich, KBC, Zurich Financial, etc. Energie: RWE (>39), Suez Gezondheidszorg: Smith and Nephew Household: Reckit Benckiser Luxe: Adidas Salomon (>96), Christian Dior (>56), LVMH (>62) Olie: Statoil, Repsol-Ypf Onroerend goed: British Land (>6,75) Pharma: Elan Corp (>18), Novo Nordisk Telecom: Alcatel, Equant (>8,10), Ericcson (>14) Toerisme: Carnival (>26,50) Voeding: Coca Cola (HBC), Pernod Ricard, Imperial Tobacco (tabak)
3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10. 11. 12.
11
Uw fondsen? •
Welke fondsen houden u bezig?
Kanshebbers in USA Lange termijn: 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10.
Aetna (financial) Apollo (education) Boston Scientific (healthcare) Gilead Sciences (biopharma) International Game Technologies SLM (financial) St. Jude Medical (healthcare) Stryker Corp Teva Pharmaceuticals United Health Group
12
Kanshebbers in USA
Let wel!: Deze fondsen bij voorkeur kopen na een forse, maar wel toelaatbare correctie! Dollareffect sinds 1 jan 1999 is –3 %!
Top 30 USA in 2004
13
Gratis proefperiode • 1 maand gratis uitproberen!: -Sofware -grafiekenservice AEX, EU, USA -nieuwsbrief AEX+EU -nieuwsbrief USA
14
