Trade van de Week
ETF’s als alternatief voor aandelen
In mijn zoektocht naar de “Trade van de Week” stuitte ik vandaag niet zozeer op een trade, maar eerder op een trader van de week. Deze klant trok mijn aandacht door een winsttransactie in XLK. Het ging me niet om de hoogte van de winst of het perfecte moment van timing, maar het ging me om het product XLK. XLK is een ETF op Amerikaanse techaandelen. Wanneer je investeert in XLK, dan investeer je in een mandje aandelen actief in de technologie sector. Toen ik vervolgens de transacties van deze klant analyseerde, viel op dat hij zich bijna volledig focust op ETF’s. Er zijn maar weinig klanten die zich voornamelijk bezighouden met ETF’s. De gemiddelde trader gaat liever op zoek naar pareltjes tussen de individuele aandelen. Toen ik deze man contacteerde, bleek al snel waarom hij zich juist op ETF’s focust. Wanneer je in één aandeel investeert, dan kun je goed je vingers branden. Slechte cijfers of bijvoorbeeld een fraude binnen dat bedrijf, kunnen de waarde van het aandeel een klap geven. Een individueel aandeel dat onderdeel uitmaakt van een ETF heeft gewoon een veel minder grote invloed op de waarde van je portefeuille. Uiteindelijk komt het er op neer dat de dalen van een ETF wat minder diep zullen zijn, maar de pieken ook wat minder hoog in vergelijking met een individueel aandeel. Dit is de hoofdzakelijke reden waarom deze klant zich sinds het afgelopen jaar voornamelijk op ETF’s focust. Deze klant geeft aan dat de economie grof gezegd in tien sectoren te verdelen is. Voor al die sectoren zijn er ETF’s. Hier gaat hij op zoek naar de ETF’s die zich in een stijgende trend bevinden. Hij bepaalt dit doormiddel van technische analyse.
De sectoren die zich in die trend bevinden, neemt hij in. De daaropvolgende maanden bekijkt hij of die trend een vervolg krijgt. Wanneer hij die bevestiging krijgt, dan houdt hij ze in portefeuille. Krijgt hij de bevestiging niet, dan sluit hij de ETF. Ook geeft hij aan dat wanneer er niet minimaal drie van de tien ETF’s een stijgende lijn tonen, hij uitstapt. Dit ziet hij namelijk als een slecht teken voor de economie in zijn totaliteit. Op dit moment vindt hij nog altijd een viertal sectoren interessant. Dit zijn XLP (defensieve consumentengoederen), RWR (vastgoed), XLV (gezondheid) en XLU (nutsbedrijven). Het short gaan van ETF’s doet hij niet. Zijn redenatie is simpel. Als je de geschiedenis van de beurs bekijkt, gaat het vaker omhoog dan omlaag. Hij gaat zich daar dan ook niet aan wagen. Short gaan vindt hij iets voor de echte professionals. Verder richt hij richt zich niet enkel op de tien sectoren. Ook ETF’s op basis van geografie vindt hij interessant. Zo is hij van mening dat er voor de emerging markets en Europa nog wel wat groei mogelijk is. Hij denkt dat ze een inhaalslag op de VS kunnen gaan maken. Deze ETF’s houdt hij dan ook in de gaten. Ook houdt hij de landen waar het de laatste tijd helemaal mis ging nadrukkelijk in het oog. Denk hierbij aan Rusland en Griekenland. Wanneer deze landen herstel tonen, kan het zomaar zijn dat hij een ETF op dat land inneemt. Wat opvalt aan deze trade van de week, is dat deze klant echt een strategie heeft. Vaak zijn de trades van de week gebaseerd op toeval of op een gok, maar deze klant heeft echt een plan. De geschiedenis van deze klant draagt daar zeker aan bij. Hij is al veertig jaar actief op de beurs, waardoor hij weet hoe het er aan toe gaat.
Hij zit daarnaast bij een investeringsclub en wat hem opvalt is dat de leden van de club nu nog altijd dezelfde vragen stellen als dertig jaar geleden. Het voordeel van een investeringsclub is dat het je wakker houdt. Je moet met de beurs bezig blijven en de overige leden geven vaak handige suggesties. Wat hij voornamelijk leerde de afgelopen jaren is dat de combinatie van fundamentele analyse en technische analyse het beste werkt. Natuurlijk dien je ook de economie in zijn algeheel bekijken. Naast de verschillende sectoren, gebruikt hij de werkloosheidsaanvragen in de US als indicator voor de Amerikaanse economie. Wanneer die toenemen dan is dit een negatief signaal voor de economie. Een dalende werkloosheid is juist een gunstig teken. Aangezien deze klant over het afgelopen jaar een mooi rendement realiseerde, toont deze trade van de week aan dat investeren in ETF’s een reëel alternatief is voor aandelen. Daarnaast wordt duidelijk dat een duidelijke strategie je op de lange termijn een leuk resultaat op kan leveren. Heb jij interesse in het handelen van ETF’s en wil je de beste belegger worden die je kunt zijn? Open dan nu je TradersOnly effectenrekening door te klikken op onderstaande link: Open hier je TradersOnly effectenrekening -- Roel Janssen
