Oss Life Sciences Park Brabant Finance Event
25 juni 2012
Opening ►Doel Een insight in een unieke publiek private samenwerking (PPS) ►Agenda 1. De aanleiding 2. De rationale van een Oss Life Sciences Park 3. De betrokken partijen 4. Wat is er nodig voor de start 5. De Governance 6. Start op 10-02-2012 7. Waar staan we nu
2
1. De aanleiding
►Massa-ontslag bij MSD Oss Sluiting R&D – Faciliteiten Verlies 1000 hoogwaardige arbeidsplaatsen
3
1. De aanleiding - vervolg
►Strijd van OR, RvC en directie MSD NL ►Overname als alternatief? Heeft geleid tot ►Development Center MSD worldwide t.b.v. opkomende markten = 485 banen ►Ontwikkeling Life Sciences Park = > 200 banen
4
Een door MSD opgerichte taskforce Life Sciences Park is van juli 2010 tot feb 2012 in functie geweest om het park te realiseren Hans Kortlever Senior Vice President MSD
Bert Pauli Gedeputeerde Provincie NoordBrabant (VVD), Portefeuille: Economische Zaken en Bestuur
Benno van Dongen Partner, Roland Berger Strategy Consultants
Jan Pelle Directeur Brabantse Ontwikkelings Maatschappij
Guido Landheer Directeur Ondernemen Ministerie van Economische Zaken
Jan van Loon Wethouder Oss Portefeuille: Financiën, Economische Zaken, Kunst en Cultuur, Accommodatiebeleid
Hugo Hurts Directeur Geneesmiddelen en Medische Technologie Ministerie VWS
5
Op 1 juli 2011 heeft de Taskforce OLSP een intentieverklaring getekend t.b.v. de realisatie van een Life Sciences Park in Oss Quotes uit de intentieverklaring ►"De Taskforce concludeert dat een Life Sciences Park in Oss haalbaar en wenselijk is…en is gecommitteerd om het te realiseren" ►"Taskforceleden spreken…de intentie uit om te investeren in een Life Sciences Park" ►"De governance van het Life Sciences Park zal worden ingericht op het creëren van een duurzaam park" ►"Met deze intentieverklaring wil de Taskforce een basis leggen voor een snelle realisatie van een Life Sciences Park in Oss" (Persbericht: streefdatum 1 jan 2012)
►"Deze intentieverklaring wordt uitgewerkt tot een realisatieovereenkomst"
6
2. De rationale van een Oss Life Sciences Park
7
(Bio) farmaceutische bedrijven - verschillende grootte en R & Dinrichting R&D/Sales [%]
340 (BIO)PHARMA COMPANIES
3,000 1,000 300 (BIO)PHARMA R&D COMPANIES
100 30
BIG (BIO)PHARMA
SPECIALTY (BIO)PHARMA
10
GENERIC (BIO)PHARMA MANUFACTURERS
3
1 1
10
100
1,000
10,000 Sales [EUR m]
Source: Thomson (company data)
8
100,000
(Bio) farmaceutische bedrijven hebben steeds meer moeite om nieuwe producten te ontwikkelen FDA approvals stagger … # FDA approvals 62
… while R&D spend increased Pharmaceutical R&D spend [EUR bn]
# NME approved # biologicals approved
+10%
49 39 40
35
33 32 26
38 32
28 29
27
40
22
1997 1999 2001 2003 2005 2007 2009
44
2001
51
58
2003
64
87 78
70
2005
2007
Source: Evaluate Pharma, Pharma Outlook 2016, 2010; Evaluate Pharma, Pharma Outlook 2014, 2009; Original data in USD, conversion to EUR through five year average conversion rate
9
94 93
2009
Een steeds groter deel van de verkoop van (bio) farmaceutische bedrijven is onderhevig aan het verstrijken van het patent Risk from patent expiry increases Sales at risk from patent expiry [EUR bn] 39 37 36 38
23 10 10 10 10 5
2000
25
Sales of large pharma under pressure Part of total product sales in 2009 of which patent expires in the period 2010-2015 0% 50% 100% Sanofi-Aventis Eli Lilly Bristol-Myers Squibb Novartis Pfizer Astra-Zeneca Merck Roche GlaxoSmithKline Johnson&Johnson
25
21
14 15 15 13
2004
2008
2012
2016
Source: Evaluate Pharma, Pharma Outlook 2016, 2010; Evaluate Pharma, Pharma Outlook 2014, 2009; Evaluate Pharma, Pharma Outlook 2014, 2009; Roland Berger Strategy Consultants, Figh or Flight, Diversification vs Rx focus in Big Pharma's quest for sustained growth, 2010; Original data in USD, conversion to EUR through five year average conversion rate
10
De industrie verschuift naar een R & D model van samenwerking Enquete top managers
Quotes
Question: What do you think will be the key changes in your R&D organization in the coming 5 years? Stronger focus on partnerships/collaborations 51%
"Eighteen R&D partnerships or licensing agreements were signed and two acquisitions were made [...] now 55% of compounds are from external research"
Trend towards therapeutic centers of excellence
"To AstraZeneca, externalisation is not a short-term stopgap to backfill the pipeline. It is a long-term commitment to step up our access to the world of scientific innovation that resides outside our laboratories"
Trend towards decentralized R&D
23% 10%
(Sanofi Aventis website)
(AstraZeneca website)
Trend towards functional centers of excellence
6%
Trend towards centralized R&D
6%
"GSK is committed to finding transformative medicines through external collabo-rations. Externalization is a core part of our R&D strategy"
Other
4%
(A. Rawcliffe, Senior Vice President, Worldwide Business Development and Finance, R&D)
Source: Roland Berger Strategy Consultants, What's next_Innovating the concept of innovation in the pharmaceutical industry, 2009; Diverse media 11
De industrie besteedt in toenemende mate onderzoeks-en productie-activiteiten uit om de kosten te snijden Contract research
Contract manufacturing
Contract/clinical research market [EUR bn] Contract manufacturing market [EUR bn] Rest of World Europe
18
+14%
16
14 12 9
11
10
4
4
5
5
2005
2006
2007
2008
6
19
+10%
6
2009 2010E
13
14
15
4
4
4
5
2005
2006
2007
2008
17
5
2009 2010E
Source: Business Insights, The CRO Market Outlook, 2009; Frost & Sullivan, European CRO Markets - A Strategic Analysis, 2009; Global Industry Analysts, Pharmaceutical Contract Manufacturing - A Global Strategic Business Report, 2008; Original data in USD, conversion to EUR through five year average conversion rate
12
6
Kleine en middelgrote ondernemingen nemen medicijnonderzoek steeds vaker over More companies
More products in the pipeline
Number of companies in the Dutch healthrelated life sciences sector
Number of products in the pipelines of healthrelated life sciences companies in the Netherlands
150
+12%
Phase III Phase II Phase I
+43% 49 8
100
18 2 8 8
50 0
1994 1996 1998 2000 2002 2004 2006
2006
53 7
28 4 13
25
31
11
16
15
2007
2008
2009
Source: Ministry of Economic Affairs, Innovation Intelligence, Life Sciences & Gezondheid, 2008 (companies); Ernst & Young, 13 (products) Beyond Borders, Global Biotechnology Reports 2007-2010
De sterke kennisinfrastructuur in Nederland en aanverwante industrieën zijn een uitstekende gelegenheid voor samenwerking Example of potential cooperation with knowledge infrastructure Companies in Leiden Bio Science Park could use facilities such as the kilo lab and uHTS located in Oss
VU Biomedical Park Leiden Bio Science Park
Erasmus Medisch Centrum Hoboken
Zernike Science Park UMCG Omgeving
Sciencepark Watergraafsmeer AMC Medical Business Park Science Park Utrecht
Oss
Cooperation in food and nutrition
Kennispark Twente
WUR Wageningen/ Food Valley Mercator Science Park
Food & Health Campus
High Tech Campus
Coooperation in analytical chemistry, chemical synthesis, biopharmaceutical products and food & nutrition with DSM
Cooperation in drug delivery technics with Philips
Chemelot Life & Science Campus Site of potential national value Site of national value 14
3. De betrokken partijen
15
Overzicht betrokken partijen
BHB B.V.
Commissie van Wijzen -Directie raad economie -Directieraad middelen -Grondbedrijf
Commissie Breimer
16
4. Wat is er nodig voor de start
17
Thema’s bij het Oss Life Sciences Park ► Ondernemers
► Vastgoed
- ‘’ Organezen’’ - Bestaande bedrijven - Coaching - Aquisitie
- Kantoren 9.000 m2 - Lab faciliteiten 19.000 m2 - Services MSD
► Apparatuur ► Services
► IP
► Kapitaalfonds
- High Trough put Screening - Ultra High Through Put Screening - Compounds
- Campusdiensten - Utilities - Lab Support Services - ICT – services
- Licentiecontracten
- Pre – seed / seed - Proof of Concept (POC) 18
►- Stuurgroep ►- Projectgroepen ►- Interne medewerkers ►- Externe adviseurs ► ►Deadline 01-01-2012
De uitdagingen ►Tijd ►Wisselende personen ►Gelijkwaardige inbreng ►Waardering activa ►Warme sluiting ►Gewijzigd IP-beleid MSD ►Vaststelling businessplan ►Financiering ►Fiscale structuur ►Verguningenstructuur ►Juridische documentatie ►Warranties & liabilities ►Staatssteun discussie ►Governance
Verschillende belangen Aansprakelijkheid NV BOM Politieke gevoeligheden
19
5. De governance
20
5 a Governance Oss Life Sciences Park
Aandeelhouders Provincie N.-Brabant
Gemeente Oss
Raad van Advies
? mogelijk in toekomst Min EL&I
RvC
N.V. BOM OLSP Holding B.V. (one-tier board) ►Uitvoerende directie - Alie Tigchelhoff
►MSD ►Kennisinstellingen ►Internationale partijen ►Wetenschappers ►…
►Niet uitvoerend - BOM - Externe CFO Huurdersvereniging
OLSP Vastgoed .
Huurcontract
OLSP Exploitatie B.V.
BHB B.V.
Aandeelhoudersrelatie
Advies- of toezichtsrelatie
Financiering 21
OLSP Apparatuur B.V.
OLSP Deelnemingen B.V. x%
uHTS
x%
Kilolab
x%
…
5 b De governance - Kapitaalfonds ►De Funding Provincie Brabant € 2 mln
EL&I
Provincie Gelderland
€ 2,4 mln
€ 2 mln
NV BOM
Provincie Overijssel € 2 mln
PPM Oost + € 1 mln
+ € 1 mln
LSHF B.V.
►De Focus
10,4 mln
►Investeringsfonds dat zich richt op life sciences -
Drug development (grootste focus) Medical devices Services providers & ICT applicaties
►Focus op fasen -
Pres-seed, seed en pre – klinisch (drug development) Proof of concept (POC), Alpha en Beta versie (medical devices)
22
Overzicht juridische documentatie – exclusief Kapitaalfonds Master Agreement incl. Businessplan Asset Purchase Agreement Akte van Erfpacht Services Agreement Utilities Agreement Environmental, Health and Safety Agreement Overeenkomst van geldlening Provincie & Gemeente / OLSP 8. Financieringsovereenkomst BHB / OLSP Vastgoed 9. Huurovereenkomst OLSP Vastgoed / OLSP Holding 10. Modelhuurovereenkomst OLSP Holding / ondernemers 11. Overeenkomst EL&I / PNB t.b.v. exploitatiebijdrage 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7.
23
►Governance N.V. BOM
►- Statuten OLSP volgens one Tier Board ►- Besluitenstructuur ► Board en AvA ►- Governance binnen NV ► BOM
6. Start op 10-02-2012
24
Op 10 februari 2012 startte het Oss Life Sciences Park
25
Het Oss Life Sciences Park biedt alle faciliteiten aan huurders om het medicijn ontwikkeltraject te ondersteunen van begin tot eind RE – Biologisch ►~60% biologische labs met:
RK – Chemisch ►~35% chemische labs met: – Zuurkasten – Veiligheidskasten – Goede afzuiging
– Cel/bacterie werkkasten – Werktafels – CO2 aansluitingen
►Autoclaafruimte ►Cellijnenopslag ►Koel- en vrieslabs ►HTS faciliteit ►uHTS faciliteit ►Histopathologie ►~40% kantoor
►~10% analytische labs ►~55% kantoor RSb/RD – Dierfaciliteiten
RG – Chemische productie ►4 unieke chemische productieruimtes – Controleerbaar proces – Specifieke reactorvaten
►Klein analytisch lab ►Klein chemisch lab
26
Ook worden unieke kernfaciliteiten met apparatuur door MSD beschikbaar gesteld voor het OLSP Overzicht van site OLSP en locatie Kernfaciliteiten Analytiek1)
HTS uHTS Compounds Pilot plant
Dierenfaciliteiten Labs en kantoren LSP
Gedeelde faciliteiten
MSD
BioConnection
Development Center Oss
27
1) Analytiek is later aangemerkt als kernfaciliteit
MSD doneert ook de High Throughput Screening en nieuwe ultra High Throughput Screening aan het Oss Life Sciences Park HTS FACILITEIT
uHTS FACILITEIT
Compound storage
Assay pod 1
Assay pod 2 ASPIRE systeem ► Flexibel ► Open voor huurders ► HTS + Hit/Lead Optimalisatie ► Efficiënte data processing
uHTS systeem ► State of the art ► Flexibel & hoge capaciteit ► ‘Acoustic dispensing’ technologie ► Online storage
28
Acoustic dispensing
Een impressie van de toekomstige OLSP ingang Impressie van OLSP op Moleneind
29
7. Waar staan we nu
30
Inmiddels hebben 21 bedrijven zich gevestigd en wordt met andere bedrijven onderhandeld over vestiging
ChemConnection
31
Vandaag – Na bijna 5 maanden start-up met start ups ►Eigen organisatie up and running ►21 ondernemers gevestigd ►Met diverse potentiele huurders – ook bestaande bedrijven – in vergevorderde onderhandeling ►Pilot Plant (Kilo Lab) verhuurd ►Goede Buur met MSD ►Én goede verre vrienden – China, Vietnam, Israël ►Pitch IMI – Programma UHTS ►Samenwerking en open innovatie programma’s in de steigers ►Alle huurders geconformeerd aan veiligheidsaspecten en procesverplichtingen
32
