KIEGÉSZÍTİ MELLÉKLET A VIT Nyugdíjpénztár 2009. évi beszámolójához
-----------------------------------------------------az Igazgatótanács elnöke
Budapest, 2010. május 26.
1. ÁLTALÁNOS INFORMÁCIÓK 1.1. A Pénztár bemutatása 1.1.1.
A Pénztár alapadatai
A nyugdíjpénztár neve: Székhelye: Pénztár azonosító: Nyilvántartási szám: Adószám: Felügyeleti szerv: Tevékenységi engedély napja önkéntes: Tevékenységi engedély napja magán: Számlavezetı: Letétkezelı: Aktuárius: Ingatlan értékbecslı:
Villamosenergia-ipari Társaságok Nyugdíjpénztára 1072 Budapest, Nyár u. 12. 0028 11.Pk.61544/1994 18067879-2-42 Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete 1995. május 29. 1998. június 29. CIB Bank Zrt. CIB Bank Zrt. Matuzsálem Kft. – Csordás Ferenc TOMAREX Bt. – Egry Tamás (2010. május 31-ig)
A beszámoló aláírására kötelezett neve: A VIT Nyugdíjpénztár könyvvizsgálója:
Vokony János IT elnök Club-Audit Kft. 1136 Budapest, Hegedős Gyula u. 49-51 Tagsági szám: 001570 Bárány Terézia Tagsági száma: 000428 Folkmayer Tibor fıkönyvelı PM regisztrációs szám: 160738
A beszámoló készítésért felelıs:
A pénztári adminisztrációt a Pénztár saját szervezete végzi. A VIT Nyugdíjpénztár 2009. évi egyesített éves beszámolójában kimutatott eszközök és források egyezı végösszege 77 516 094 ezer forint. A saját tıke 595 210 ezer forint. 1.1.2.
A Pénztár története
A Villamosenergia-ipari Társaságok Nyugdíjpénztára 1994. december 19-én alakult meg. A Pénztár az Mpt. 7.§ (2) bekezdése szerinti, magán nyugdíjpénztári feladatokat is ellátó önkéntes kölcsönös nyugdíjpénztár. A Fıvárosi Bíróság 1995. március 13-án vette nyilvántartásba a pénztárat. A Pénztár részére, az önkéntes kölcsönös nyugdíjpénztárként történı mőködéshez szükséges engedélyt a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletének (a továbbiakban: Felügyelet) jogelıdje 1995. május 29-én adta meg. A Pénztár a magán nyugdíjpénztári tevékenységét 1998. január 1-én kezdte meg. Az önkéntes kölcsönös nyugdíjpénztárként mőködı Pénztár részére a magán nyugdíjpénztári feladat vállalásához az Mpt. 13.§ (1) bekezdése szerint szükséges mőködtetési engedélyt a Felügyelet jogelıdje 1998. június 29-én adta meg. A Pénztár mindkét mőködési terület tekintetében munkáltatói alapon szervezıdött, nyílt pénztár. 1.2. A számviteli politika ismertetése
2
A VIT Nyugdíjpénztárban meghatározásra kerültek a számviteli törvény alapján a pénztári ágazat sajátosságainak megfelelı számviteli szabályok. A VIT Nyugdíjpénztár az éves beszámolóját a Számviteli törvényben, továbbá a 223/2000. (XII.19.) Korm. rendeletben, és a 222/2000. (XII.19.) Korm. rendeletben és a Számviteli Politikájában foglaltak szerint készítette el. A számviteli politika alapelve, hogy olyan számviteli rendszer funkcionáljon, amelynek alapján megbízható és valós információt tartalmazó negyedéves jelentés és éves pénztári beszámoló állítható össze, és amely számviteli rendszer egyidejőleg a vezetıi döntések számára is alkalmas információs bázisul szolgálhat. A beszámoló valódiságát az biztosítja, hogy a Pénztár könyvviteli rendszere – a fıkönyvi és analitikus könyvelése – és az azt alátámasztó bizonylati rendszere megfelel a számviteli alapelveknek, a számviteli törvénynek a számviteli bizonylatokra vonatkozó elıírásainak, továbbá a pénztár beszámoló készítésének és könyvvezetésének sajátosságairól szóló kormányrendelet elıírásainak. A fı szabályokat a Számviteli Politika címő dokumentum tartalmazza, amelyet a pénztár önálló szabályzatként készített el, mind a magán, mind az önkéntes ágazatban. A számviteli politika alapján a mérlegkészítés napja 2010. február 15. mindkét pénztári ágazatban, azonban a magán ágazatban a magánpénztári járulékra vonatkozó adójogszabályok értelmezése miatt a pénztár február 28-át tekintette mérlegzárási idıpontnak. Ezt a módosítást a Számviteli Politikában is át fogjuk vezetni. A mérleg fordulónapja mindkét pénztári ágazatban 2009. december 31. A számviteli politika keretében, illetve önálló szabályzatként kerül elkészítésre: • a számviteli politika • Számlatükör és szöveges számlarend • Eszközök és a források leltárkészítési és leltározási szabályzata • Eszközök és a források értékelési szabályzat • Céltartalék képzési szabályzat • Hozamfelosztási szabályzat (csak önkéntes) • Költségmegosztási szabályzat az önkéntes és magán ág között • Vagyonkezelési szabályzat • Szolgáltatási, elszámolási szabályzat a tagokkal való elszámolás eseteire • Választható portfóliós szabályzat • Elszámolóegységek alkalmazására vonatkozó szabályzat • Tagi kölcsön szabályzat (csak önkéntes) • Pénzkezelési szabályzat A 2009. évi mérleg tartalma összehasonlítható a 2008. évi mérleggel. 1.2.1.
A 2009. évi értékelés áttekintése
A befektetett vagyont a 282/2001. (XII.26.) és a 281/2001. (XII.26.) Korm. rendeletben meghatározott piaci értéken értékeltük. A részvények után járó megszavazott, de pénzügyileg nem rendezett osztalékot a Pénztár értékelési különbözetként kezeli, járó osztalék címén. Az eszközöket és a kötelezettségeket a könyvvezetés a negyedéves jelentés és az éves pénztári beszámoló elkészítése során egyedileg rögzítette és értékelte. A Pénztár az értékpapírok értékelésénél egyedileg állapította meg az elszámolható értékelési különbözet összegét. A vagyonkezelıkkel szembeni negatív összegő kötelezettségek nem kerültek átsorolásra a követelések közé, továbbá a negatív összegő követelések sem lettek a kötelezettségek közé átsorolva, habár a számviteli elıírások erre lehetıséget adnak. Ennek oka, hogy a letétkezelı a napi eszközérték megállapításakor erre az átsorolásra nem kötelezett, így a letétkezelıvel való egyeztetés, egyezıség érdekében a pénztár is hasonló módon jár el.
3
A devizában kiállított számlák kiállításánál a kiállítás idıpontja szerinti árfolyamot vettük figyelembe, nem a teljesítés idıpontja szerintit, mivel folyamatos teljesítésnél a teljesítés idıpontja és a fizetési határidı egybeesik. 1.2.2.
Amortizációs politika
Az értékcsökkenést a használatba vett (aktivált) immateriális és tárgyi eszközök után az üzembe helyezést, illetve a használatba vételt követıen negyedévente, a kormányrendeletben meghatározott leírási kulcsokkal számolja el a Pénztár, az eszköz kivezetésének napjáig. A 100 ezer forint egyedi beszerzési, elıállítási érték alatti tárgyi eszközök beszerzési, vagy elıállítási költségét a használatbavételkor értékcsökkenési leírásként, egy összegben számolja el a Pénztár. Az immateriális javak és tárgyi eszközök értékcsökkenésének elszámolásánál a Számviteli törvény 52. §-ban foglaltakat a Pénztárakra vonatkozó számviteli Kormányrendeletekben megfogalmazott sajátosságok figyelembevételével alkalmazta a Pénztár. 1.3. A személyi jellegő ráfordítások, a foglalkoztatottak létszámának alakulása A pénztár alkalmazotti éves átlagos statisztikai állományi létszáma a két ágazatban együttesen 21,32 fı volt. Az elszámolt személyi jellegő ráfordítások összege a két ágazatban együttesen 258.106 eFt volt (ebben a tételben szerepelnek azonban a reprezentációs, természetbeni juttatások és cégautó adó SZJA-val kapcsolatos ráfordítások is), a tervezett érték 283.262 eFt. A személyi jellegő ráfordításokból 174.489 eFt (terv 200.782 eFt) a mőködési tartalék ráfordításaiban, míg 83.617 eFt (terv 82.480 eFt) a saját vagyonkezelés költségeként a befektetésekkel szemben közvetlenül lett elszámolva. Az ügyvezetı, az igazgatótanács és az ellenırzı bizottság tagjai részére 2009-ben elszámolt járandóságot (közterhekkel együtt) az alábbi táblázat mutatja: Ügyvezetı Igazgatótanács Ellenırzı Bizottság Összesen
Tiszteletdíj/bér (eFt) 21 5751 6 978 4 896 33 449
Bérjárulékok (eFt) 7 129 1 929 1 346 10 404
Béren kívüli juttatás (eFt) 1 551 76 1 627
Összes ráfordítás (eFt) 30 255 8 983 6 242 45 480
Fentieken túlmenıen az Igazgatótanács elnöke és az ügyvezetı részére a VIT Nyugdíjpénztár magán célú használatra is igénybevehetı személygépjármővet biztosít. A pénztár az Igazgatótanács elnökének továbbá internet hozzáférést biztosít, valamint lakhelyének közelében irodát és garázst bérel (havi 50 000 Ft), mely utóbbi összeg erejéig az IT elnök a tiszteletdíjáról lemondott.
1
Tartalmazza a 2009. évi célfeladatok vonatkozásában kifizetett jutalom elıleget, valamint további 1.800 eFt került még elhatárolásra 2009. évre, melynek kifizetése a közgyőlést követıen esedékes.
4
2. AZ ÖNKÉNTES ÁGAZAT 2.1. Befizetések tartalékok közötti felosztási arányszámai A Pénztár 2009-ben az alábbi felosztási arányszámokat alkalmazta a befizetések tartalékok közötti felosztása során: Fedezeti tartalék 96,0%
Mőködési tartalék 3,5%
Likviditási tartalék 0,5%
2.2. A Pénztár eszközei és forrásai Adatok eFt-ban
2008
2009
48 335 247
57 712 650
Befektetett eszközök
29 169 424
33 561 581
Forgóeszközök
19 163 876
24 147 705
1 947
3 364
A Pénztár mérlegfıösszege/vagyona A pénztár eszközei:
Aktív idıbeli elhatárolások A Pénztár forrásai: Saját tıke Céltartalékok Kötelezettségek Passzív idıbeli elhatárolások
453 679
438 993
47 724 702
54 818 436
147 089
2 435 189
9 777
20 032
A pénztár mérleg fıösszeget nem tervez, csak az egyes tartalékok záróállományát, amely egy késıbbi fejezetben kerül összehasonlításra. 2.2.1.
A kötelezettségek alakulása 2009-ben (eFt) Megnevezés
2008. 12. 31.
Hosszú lejáratú kötelezettségek
2009. 12. 31.
200
200
Tagokkal szembeni kötelezettségek
1 458
14 484
Kötelezettség áruszállításból és szolgáltatásból
8 343
5 788
0
0
115 836
2 391 562
Rövid lejáratú hitelek Egyéb rövidlejáratú kötelezettségek Azonosítatlan függı befizetések Összesen
21 252
23 155
147 089
2 435 189
A kötelezettségek jelentıs mértékő növekedése a vagyonkezelıkkel szembeni kötelezettségeknek köszönhetı, amelynek oka, hogy a pénztár vagyonkezelıi az évvégén intenzív kereskedést folytattak az értékpapírokkal, amelynek a pénzügyi elszámolása csak 2010-ben történt meg. Ugyanitt van nyilvántartva a pénztár ingatlan befektetései kapcsán a bérlık által letett összesen 5.305 ezer forint bérleti díj kaució. Az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek 2009. december 31.-i záró állományának tartalma (eFt): SZJA Munkaadói járulék Munkavállalói járulék EHO Különadó Cégautóadó Egészségbiztosítási Alap Nyugdíjbiztosítási Alap Magánnyugdíjpénztárak Vagyonkezelıkkel szembeni kötelezettség Felügyelettel szembeni kötelezettség Nyugdíjkifizetési átvezetési számla Negatív bankimport Egyéb mőködési köt.
26 874 301 163 185 110 144 1 200 3 227 227 2 345 754 4 918 10 765 -7 562 5 256
5
Összesen
2.2.2.
2 391 562
Határidıs és opciós ügyletek
A részletes adatokat a 1. sz. melléklet tartalmazza 2.2.3.
Értékpapírkölcsönzés, kockázatitıkealap-jegy
A pénztár nem rendelkezett kockázatitıkealap-jeggyel és sem kölcsönbe vett, sem kölcsönbe adott értékpapírral évvégén 2.2.4.
A követelések alakulása 2009-ben (eFt) Megnevezés Tagdíjkövetelések Követelések áruszállításból és szolgáltatásból (vevık) Tagi kölcsön Egyéb követelések Összesen
2008. 12. 31. 2009. 12. 31. 444 937 285 037 0 59 21 382 81 330 50 727 885 059 517 046 1 251 485
A követelések jelentıs mértékő növekedése a vagyonkezelıkkel szembeni követeléseknek köszönhetı, amelynek oka, hogy a pénztár vagyonkezelıi az évvégén intenzív kereskedést folytattak az értékpapírokkal, amelynek a pénzügyi elszámolása csak 2010-ben történt meg. Jelentısen változott továbbá a tagi kölcsönbıl származó követelése. Ennek oka, hogy a tagok egyre nagyobb arányban veszik igénybe ezt a szolgáltatást. Az egyéb követelések részletezése az alábbi: eFt 210 0 805 355 19 31 510 10 280 8 162 5 688 9 898 13 937 885 059
Munkavállalókkal szembeni köv. Tagi lekötés lehívásából származó követelés Vagyonkezelıvel szembeni követelelés saját Kül. egyéb köv. támogatóval szemben Magánpénztárral szembeni köv.ktg.megoszt.miatt Pénztártaggal szembeni köv.negatív egyenleg miatt Egyéb követelések Nyár 12 miatti követelés Mőködési tartalék követelése bef-sel szemben ÁFA Összesen
Egyéb követelésként tartunk nyilván - 6 162 ezer forint értékben kauciót, amit a Pénztár a Nyár utcai székhely bérlése kapcsán adott a tulajdonos Nyár 12 Kft.-nek, - egy volt munkavállalóval kapcsolatban pedig egészségbiztosítási és munkavállalói járulékkövetelést 1 900 eFt értékben. 2.2.5.
Azonosítatlan függı befizetések (eFt) Állomány 2008. 12. 31. 21 252
Tárgyévi növekedés/csökkenés 1 903
Állomány 2009. 12. 31. 23 155
Az azonosítatlan függı befizetések állománya csak kis mértékben növekedett. Részletes adatokat az 2. sz. melléklet tartalmaz. 2.2.6.
A befektetett eszközök állományának és arányának változása Megnevezés
2008. év
2009. év
Befektetett eszközök (eFt)
29 169 424
33 561 581
Összes eszköz (eFt)
48 335 247
57 712 650
60,35%
58,15%
A befektetett eszközök aránya
6
A befektetett eszközök arányában nem történt jelentıs változás. 2.2.7.
Befektetett tárgyi eszközök és immateriális javak állományának változása
Részletes adatokat az 3. sz. melléklet tartalmaz. Az értékbecslı számításai alapján a Pénztár a beszámolójában a befektetési célú ingatlanok között 70 051 e Ft, a forgóeszközök között kimutatott ingatlanon pedig 82 300 eFt értékelési különbözetet is kimutat. 2.2.8.
A Pénztári portfólió könyvszerinti és piaci értéke tartalékonként, azon belül választható portfóliónként
A részletes adatokat a 4. sz. melléklet tartalmazza A könyvvizsgáló döntése alapján utólag, a mérlegzárás idıszakában a befektetett eszközök között kimutatott Akácfa u.-i parkolóház piaci értéke a mérlegben lecsökkentésre került 32 579 eFt-tal, továbbá egy másik ingatlan esetében - Orsó u. - 1 éven túl fennálló, vevık által el nem ismert, ezért valószínősíthetıen behajthatatlan tartozások 5 256 eFt összegét a mőködési tartalék terhére ráfordításként kivezettük a könyvekbıl. A tagi megtakarítások elszámoló egységben történı nyilvántartása sajátossága miatt a mérleg fordulónapját követı negyedik munkanapon az eszközérték és az elszámoló egység árfolyam véglegesítésre kerül, ezért a letétkezelıi eszközértéket ezek a tételek már nem módosították, az a mérlegzárást követıen került kimutatásra a napi eszközértékelés során. Ezért az ingatlanok mérlegben kimutatott értéke és az 4. sz. mellékletben kimutatott ingatlanérték között ugyanekkora eltérés van. 2.2.9.
A Pénztár elszámoló egységben kimutatott portfóliónak adatai
A részletes adatokat az 5. sz. melléklet tartalmazza 2.2.10. A céltartalékok alakulása 2009-ben
Nyitó állomány (eFt) Megoszlás % Záró állomány (eFt) Megoszlás %
Fedezeti céltartalék 47 028 985 98,54 53 992 560 98,49
Mőködési céltartalék 7 830 0,02 22 896 0,04
Likviditási céltartalék 663 537 1,39 768 903 1,41
Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka 24 350 0,05 34 077 0,06
Tartalékok összege 47 724 702 100 54 818 436 100
A tartalékok közti arányokban 2009 folyamán nem történt jelentıs elmozdulás. Kijelentjük, hogy a Pénztárnak nincs céltartalékképzési kötelezettsége garanciavállalás miatt, illetve nem végzett környezetterhelı tevékenységet. Önkéntes ágazat (eFt) Fedezeti Likviditási Mőködési2 Összesen
2008. tény 47 028 895 663 537 451 481 48 143 913
Tartalékok záró állománya 2009. terv 2009. tény 56 294 831 53 992 560 763 100 768 903 465 754 451 861 57 523 685 55 213 324
tény/terv 95,91% 100,76% 97,02% 95,98%
tény-terv -2 302 271 5 803 -13 893 -2 310 361
Az önkéntes ágazatban a vagyon 2009. évben folyamatosan növekedett, de a tervezett szintet nem érte el. Ennek oka egyrészt, hogy már a tervezett nyitó érték (51,2 MrdFt) is magasabb volt, mint, a tényleges (48,1 MrdFt), másrészt a pozitív hozamkörnyezet ellenére a tagdíjbevételek tervezett szinthez képest 14%-os elmaradása, amelyet a kifizetések 2%-kal a tervezett szint alatt maradása nem tudott a terv szintjére emelni. A vagyon 4,0%-kal lett alacsonyabb, mint azt a 2009-es pénzügyi terv tartalmazta. Az értékelési különbözetek változását a 6. sz. melléklet tartalmazza. 2
Mőködési tartalék = Elızı évi záró +/- mérleg szerinti eredmény +/- mőködési céltartalék állományváltozása.
7
2.2.11. Fedezeti céltartalékok Egyéni számlákon
eFt
Nyitó állomány
46 588 758
Záró állomány
53 674 759
Szolgáltatási számlákon
eFt
Nyitó állomány
440 227
Záró állomány
317 801
Összesen
eFt
Nyitó állomány
47 028 985
Záró állomány
53 992 560
2.2.12. Likviditási céltartalékok Egyéb likviditási célokra képzett céltartalék
eFt
Nyitó állomány
647 839
Záró állomány
722 240
Likviditási portfolió értékelési különbözete
eFt
Nyitó állomány
14 105
Záró állomány
47 807
Azonosítatlan befizetések hozamának tartaléka
eFt
Nyitó állomány
1 593
Záró állomány
-1 144
Összesen
eFt
Nyitó állomány
663 537
Záró állomány
768 903
2.2.13. Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka eFt Nyitó állomány
24 350
Záró állomány
34 077
2.2.14. Mőködési céltartalék A 2009. évi mérleg fordulónapján a Pénztár a jogszabályi elıírásoknak megfelelıen csak a mőködési célú befektetett eszközök értékelési különbözetére képzett mőködési céltartalékot. eFt Nyitó állomány
7 830
Záró állomány
22 896
2.3. Tartalékok bevételei jogcímenként (befektetés nélkül)
Önkéntes ágazat átlag tagdíj (Ft/hó) egyéni (eFt) munkáltatói (eFt)
Tartalékok bevételeinek alakulása (befektetés nélkül) 2008 tény 2009 terv 2009 tény 20 536 18 153 18 703 1 222 938 1 977 511 1 070 725 5 601 895 5 932 534 5 499 540
tény/terv 88,40% 54,15% 92,70%
tény-terv -2 383 -906 786 -432 994
8
egyéb (eFt)3 Összesen
427 217 7 252 050
0 7 910 045
223 968 6 794 233
n/a 85,89%
223 968 -1 115 812
Az egyéni befizetések az önkéntes ágon tovább csökkentek a korábbi szintekhez képest. Egyrészt jellemzıen csak a pár évvel nyugdíjazásuk elıtt álló tagok fizetnek be így többletet az önkéntes ágon, másrészt a korábbi év kedvezıtlen hozama, és a gazdasági válság még 2009-ben is jelentısen éreztette hatását. Tervezett alatt maradt a munkáltatói hozzájárulás nagysága is. Ez egyrészt szintén a gazdasági válság 2009-ben is érezhetı hatásainak köszönhetı, másrészt azonban a munkáltatók egy része a hozzájárulást egyre növekvı mértékben a kafetéria rendszeren belülre vitte, és így már a munkavállaló döntésén múlik, hogy a rendelkezésre álló keretet elsıdlegesen mire használja fel. Megfigyelhetı tendencia, hogy a munkavállalók a likvidebb kafetéria elemeket választják szívesebben (a pénztári befizetés maradvány elven képzıdik), és csak az idısebb korosztály preferálja a pénztári befizetést. 2.4. A taglétszám alakulása Megnevezés Nyitó Növekedés Új belépı Ide átlépı Csökkenés Szolgáltatás Innen átlépı Elhalálozott Kilépı, egyéb Összes változás Záró
2008. tény 32.696 1.544 1.429 115 2.312 1.460 117 84 651 -768 31.928
2009. terv 32.268 2.000 n/a n/a 2.340 1.600 140 600 -340 31.928
2009. tény 31.928 1.561 1.489 72 3.042 1.612 67 77 1.286 -1.481 30.447
tény/terv 98,9% 78,1% n/a n/a 130,0% 100,8% 47,9%
tény-terv -340 -439 n/a n/a 702 12 -73
227,2%
763
435,6% 95,4%
-1821 -1481
A táblázatból látható, hogy a taglétszám változás azon szegmenseiben, amelyben a pénztár ráhatással bírhat a tagok döntésére, az alábbi eredmények születtek: • a taglétszám növekedését jelentı belépık és ide átlépık száma 2009-ben 1.561 fı, amely az elızı évivel közel azonos és a terv 78%-a, a belépések száma stagnált • a pénztárból más pénztárba átlépık alakulása 2009-ben 67 fı, amely az elızı évi 57%-a és a terv 48%-a, vagyis a pénztár megtartó ereje növekedett • a 10 éves kilépık száma 2009-ben 1.286 fı, amely az elızı évi 198%-a, és a terv adatot is jelentısen meghaladja. A taglétszám záróértéke a tervezett érték 95,4%-a lett. Ennek oka az is, hogy már a nyitó taglétszám sem érte el a tervezett szintet. A 2008-as évvel történı összehasonlíthatóság kedvéért érdemes kiszőrni a 2009-es tagsági jogviszony megszőnésekbıl azt az egyszeri hatást, amely a kétlépcsıs elszámolási módról - az elszámoló egységes nyilvántartási rendszer miatt - az egylépcsıs elszámolásra való áttérés okán keletkezik. Korábban minden negyedévben a megszőnéseket a következı negyedévében kellett kimutatni csökkenésként. 2009-tıl kezdıdıen a megszőnés már az adott negyedévben jelentkezett, azonban a 2008. IV. negyedéves kilépések áthúzódó hatását még a 2009-es taglétszám csökkenésben kellett számba venni (ezt már nem ellensúlyozta a 2009. IV. negyedéves megszőnések hasonló hatása). Ez hozzávetıleg 542 fıt érintett. A 2009-ben kezdeményezett megszőnések száma ezt kiszőrve 2.500 fı lenne, amely a tervet már csak 7%-kal, az elızı évit pedig 8%-kal haladná meg. 2.4.1.
A várakozási idı figyelembe vételével kifizetésre jogosult vagy egy éven belül jogosulttá váló tagok
2009. december 31.
Létszám (fı) 18 291
Számlaegyenleg (ezer Ft) 35 346 421
3
Egyéb bevételek: utólag befolyt tagdíjak, SZJA visszatérítés, meg nem fizetett tagdíj miatti céltartalék képzés, mőködési tartalék egyéb bevételei, adomány
9
930
1 545 768
19 221
36 892 189
egy éven belül összesen
2.4.2.
A magán ágazatban is tag önkéntes ágazati tagok 2009.01.01
2009.03.31
2009.06.30
2009.09.30
2009.12.31
6 402
6 384
6 331
6 278
6 151
létszám
2.5. A szolgáltatások alakulása Fedezeti tartalék kiadásai 2008. tény 2009. terv 4 480 894 2 540 312 132 753 222 277
Önkéntes ágazat (eFt) szolgáltatás átlépı elhunyt kilépı/10 éves kifizetés összesen
4 748 668
4 763 085
9 362 315
7 525 674
2009. tény 3 248 011 84 154 131 786 3 919 193 7 383 144
tény/terv 127,9% 37,9%
tény-terv 707 699 -138 123
85,0%
-712 106
98,1%
-142 530
A pénztár a nyugdíjszolgáltatások kifizetésekor a szabályzatokban meghatározott módon eljárási díjat számol fel. Postai úton történı kifizetések esetén ezen túlmenıen a postai utalvány díját is érvényesíti a postai díjszabás alapján. Az így levont összegeket a pénztár a mőködési tartalék egyéb bevételei között tartja nyilván. Értéke 2009. december 31-én 8 883 ezer forint volt. A kifizetéseket (elsısorban a 10 éves várakozási idı lejárata esetén) személyi jövedelemadó elıleg is terheli, amelynek értéke 2009-ben 858 523 ezer forint volt. Az önkéntes ágazat nyugdíjszolgáltatásokra kifizetett összege jelentısen meghaladja a tervezett szintet, amelynek alakulásában a vélhetıen a kedvezı hozamok idején nyugdíjassá vált, de megtakarítását fel nem élı tagok pánik reakciói is szerepet játszottak. Itt is megfigyelhetı továbbá az az egyszeri hatás, amelyrıl már szóltunk a 2.4 fejezetben. A pénztár a 2008-as év kedvezıtlen gazdasági körülményeit követıen, melynek hatása 2009. I negyedévére is áthúzódott, nem tudta elérni, hogy a tagok egy jelentıs rész ne realizálja befektetései veszteségét. A megnehezedett életkörülményekre és források beszőkülésére visszavezethetıen az önkéntes ági 10 éves kifizetések magas értéke azzal is magyarázható, hogy aki a 10 éves várakozási idı leteltét követıen már felvette pénztári megtakarítását, vagy egy részét, az most csak a kilépés lehetıségével tudott újra pénztári számlájához nyúlni, amennyiben nem lett még nyugdíjas. Ugyanakkor a 2008-hoz és a tervezett értékhez képest kevesebb összeg kifizetése azzal is magyarázható, hogy ezen tagok egy részének az egyéni számlája kisebb értékő az átlagos egyéni számláknál, hiszen korábban már vehettek fel a megtakarításaikból. A kedvezıbb adat elérésében szerepet játszhatott az is, hogy a II. negyedévtıl a hozamok látványosan javultak, így a tagok már kevésbé nyúltak hozzá a számlájukhoz. Arról sem feledkezhetünk meg, hogy 2008-ban nyílt meg a hozamot már egyszer felvett tagok részére a 10+3 év után újból felvehetı hozam lehetısége, így 2009ben ezek a tagok már nem tudták megtakarításaikat csökkenteni. Az átlépık kedvezı adatának magyarázata visszavezethetı arra, hogy számosságuk is jelentısen a tervezett érték alatt alakult. A szolgáltatásokhoz kapcsolódó költségek az alábbiak szerint alakultak: Utalási költség: 132 eFt Ügyviteli költség: 950 eFt ebbıl: bérköltség: 600 eFt postaköltség: 280 eFt anyagköltség: 70 eFt 2.6. Mőködési tevékenység halmozott eredménye eFt Nyitó állomány
453 679
10
Ebbıl: Tartalék tıke
467 490
Mőködés 2008. évi eredménye
-13 811
Záró állomány
438 993
Ebbıl: Tartalék tıke
455 047
Mőködés 2009. évi eredménye
- 16 054
A pénztári mőködés mérleg szerinti eredménye a tervezett 9.248 ezer forintos nyereséggel szemben 16.054 ezer forint veszteséget mutatott, aminek az alábbi okai voltak: Általánosságban: • A tény adatok összevetése a pénzügyi tervvel nehézkes, mivel a terv elsıdlegesen pénzforgalmi szemlélető (vagyis azok a tételek, amelyek az éves beszámolóban nem az eredmény kimutatásban jelennek meg, a pénzügyi tervben bevételként vagy ráfordításként vannak feltüntetve). • Továbbá a pénzügyi tervben nem számoltunk a számviteli elszámolásokból adódó, de a tény adatokban költségként és bevételként közel azonos mértékben jelentkezı hatásokkal. Kiadási oldal: eFt
2008 tény
2009 terv
2009 tény
340 265
304 279
289 783
Mőködési célú ráfordítások
A befektetési tevékenység nélkül számolt ráfordítások a 2008. éves 340.265 eFt-ról 289.783 eFt-ra csökkentek, és a tervezett 304.279 eFt alatt maradtak 4,8%-kal. A tervhez képest összesen 14.496 eFt megtakarítás az alábbi megtakarítások és többlet ráfordítások egyenlegeként adódik: A 2009.évi terv és tény ráfordítások a 2009-es pénzügyi tervvel összehasonlító szerkezetben eFt
terv
tény
139 618
126 591
-13 027
Tiszteletdíjak
21 844
8 858
-12 986
Bérek
69 860
72 130
2 270
Járulékok (TB,EÜ,...)
31 264
26 526
-4 738
Személyi jell. egyéb kifiz.
16 650
19 077
2 427
100 200
101 901
1 701
hirdetés, reklám
6 400
2 113
-4 287
könyvvizsg., aktuárius
8 000
7 480
-520
bérleti díjak(sw,iroda)
26 000
21 822
-4 178
posta ktg
10 200
5 501
-4 699
Személyi jellegő összesen
Igénybe vett szolg.+egyéb szolg. össz.
telefon, internet
3 600
2 764
-836
rendszerfelügyelet
18 000
34 125
16 125
egyéb
28 000
28 096
96
Felügyeleti díj
13 301
13 845
544
Értékcsökkenés
39 000
31 459
-7 541
Egyéb
12 160
15 987
3 827
anyag ktg
8 000
8 723
723
egyéb szolg (bank,bizt)
4 000
7 264
3 264
160
0
-160
304 279
289 783
-14 496
többi egyéb ktg Mindösszesen
•
különbség
13.027 eFt megtakarítás történt a személyi jellegő ráfordítások tekintetében: 11
Ennek elsıdleges oka a pénztári tisztségviselık tiszteletdíj emelése miatt tervezett összesen 21.844 eFt és a tényleges 8.858 eFt különbözete (valamint a járulékok arányos összege), mivel az emelés nem került megvalósításra 2009-ben. o Ugyanakkor túllépés történt a bérek és az egyéb személyi jellegő kifizetésekben. (A magán ágazatban azonban ugyanebben a költségnemben megtakarítás volt. Ezt a 2009. II. félévtıl újraszabályozott költségmegosztás okozza.). Az igénybevett szolgáltatásokban összességében 1.701 eFt túllépés volt: o Jelentıs megtakarítást értünk el a posta és telefonköltségekben, mivel az év elején racionalizáltuk a szolgáltatói szerzıdéseket, a bérleti díjban, mert nem került sor díjemelésre az év során, és a bérleti szerzıdést is újratárgyaltuk (ennek hatása majd 2010-ben jelentkezik). o Nem költöttük el a tervezett marketing költségek egy jelentıs részét, azonban a következı években várhatóan sokkal több ráfordítás fog felmerülni ebben a költségnemben, mivel a pénztár 5 éves kommunikációs stratégiát fogadott el és nagyobb hangsúlyt fektet a tagszerzésre és megtartásra. o Az elszámoló egységes nyilvántartási rendszer fejlesztése és üzemeltetése miatt azonban jelentısen többet (majdnem kétszeres mértékben) költöttünk a nyilvántartó rendszerünkre. Mintegy 7.541 eFt-os megtakarítás jelentkezik még az értékcsökkenésben, ez elsısorban a 2009. II. félévtıl elfogadott új költségmegosztási szabályoknak tulajdonítható. Túllépés történt az egyén ráfordítások kategóriában 5.256 eFt értékben, amelyet az okoz, hogy egy ingatlan esetében - Orsó u. - 1 éven túl fennálló, vevık által el nem ismert, ezért valószínősíthetıen behajthatatlan tartozások 5.256 eFt összegét a mőködési tartalék terhére ráfordításként kivezettük a könyvekbıl. (Ennek behajtása folyamatban van, így megtérülése esetén késıbb a mőködés eredményét javíthatja majd.). Ugyanebben a költségnemben 1.992 eFt megtakarítás is volt azonban, így összességében a tervet meghaladó érték csak 3.264 eFt lett. o
•
• •
A pénzügyi terv és az eredménykimutatás befektetési tevékenység ráfordítása összevetésére alkalmas korrekciók 2009-ben (eFt) 2009. terv 2009. tény Befektetési tevékenység ráfordításai +/- nem tervezett céltartalék képzés piaci értékbıl nem realizált hozamra Összehasonlításra alkalmas bef. tev. ráfordítása adatok
433
16 362
0
-15 066
433
1 296
A mőködési tartalék befektetésein ráfordításként kimutatott, még nem realizált nyereséget (ún. értékelési különbözetet) bevételként ugyanilyen mértékben ki kell mutatni, és a mőködési céltartalék állományát ennyivel növelni kell. Így ez végül majd nem az eredményben, hanem a mőködési céltartalék ugyanilyen összegő növekményében jelentkezik. A fenti hatások eredıjeként a mőködési költségek (beleértve a pénzügyi mőveletek ráfordításait is) a tervezett 304.712 ezer forinttal szemben 306.145 ezer forintot tettek ki, viszont ha a számviteli elszámolás sajátosságai miatt jelentkezı tételekkel (15.066 ezer forint) korrigáljuk a kiadási oldalt, akkor 291.079 ezer forintos értéket kapunk. Bevételi oldal: eFt Mőködési célú tagdíjbevétel Egyéb bevételek Összesen
2008 tény
2009 terv
2009 tény
241 168
276 852
229 361
21 615
0
14 315
262 783
276 852
243 676
A mőködés bevételei 33.176 eFt-tal forinttal maradtak el a tervezettıl. Ennek okai a 2.3 fejezetben leírtakkal egyeznek meg. A pénzügyi terv és az eredménykimutatás befektetési tevékenység bevétele összevetésére alkalmas korrekciók 2009-ben (eFt) 2009 terv 2009 tény Befektetési tevékenység bevétele
37 108
46 415
12
+/- nem tervezett céltartalék felszabadítás/képzés piaci értékbıl nem realizált hozamra Összehasonlításra alkalmas bef. tev. bevétele adatok
0
-15 066
37 108
31 349
A befektetési tevékenység bevételei jelentısen meghaladták a tervezett értéket. Ha azonban a kiadási oldalhoz hasonlóan kiszőrjük a még nem realizált hozam (értékelési különbözet) hatását, akkor a tervezettnél alacsonyabb értéket kapunk. Az értékelési különbözetre képzett 15.066 eFt-os céltartalék a mőködési tartalékot növelte, de eredményhatása a számviteli sajátosságok miatt nincs. A mérleg szerinti eredmény összehasonlítása 2009-ben (eFt): 2008 tény 2009 terv 2009 tény Mérleg szerinti eredmény
- 13 811
9 248
-16 054
A fentiek eredıjeként a mőködési eredmény 2009. évben a tervezett 9.248 eFt-os nyereség helyett 16.054 eFt-os veszteséget mutatott. Az okokat fentebb már bemutattuk. A mőködési tartalék alakulása (eFt): 2008 tény Mőködési tartalék nyitó értéke Mőködési céltartalék állományváltozása Átcsoportosítás fedezeti tartalékból
2009 terv
2009 tény
467 490
456 506
451 481
-2 198
0
15 066
0
0
1 368
Mérleg szerinti eredmény
-13 811
9 248
-16 054
Mőködési tartalék záró állománya
451 481
465 754
451 861
A mőködési tartalék a tervezett 9.248 eFt-os növekedéssel szemben csak kisebb mértékben, 380 eFt-tal növekedett. A mőködési tartalék befektetéseinek nem realizált hozamára 15.066 eFt értékő céltartalék képzése valósult meg, amely céltartalék állománya így évvégén 22 896 eFt volt összesen. További 1.368 eFt-tal javította a tartalékot a tagdíjat nem fizetı pénztártagok hozamából az egységes tagdíj mőködési tartalékra jutó hányadának megfelelı összeg levonása. A pénztár mőködési tartaléka a 2008. évi 451.481 eFt-ról 451.861 millió Ft-ra növekedett, de a tervezett alatt maradt 13.893 eFt-tal. Ez utóbbinak oka egyrészt, hogy már a nyitó érték is 5.025 eFt-tal elmaradt a tervezettıl, másrészt, hogy a 9.248 eFt-os változás helyett csak 380 eFt valósult meg. 2.7. Kiegészítı vállalkozási tevékenység A Pénztár kiegészítı vállalkozási tevékenységet nem folytat. 2.8. Egyéb kiegészítések 2.8.1.
Ellenırzések
2009-ben a Pénztárnál PSZÁF és APEH ellenırzés nem történt. 2.8.2.
Munkáltatói kötelezettségvállalások
A munkáltatói kötelezettségvállalások 2009. év folyamán a megállapodásoknak megfelelıen teljesítésre kerültek. 2.8.3. Peres ügyek Adatvédelmi okok miatt az ügyben érintett személyeket és cégeket jelen kiegészítı mellékletben nem kívánjuk megnevezni. A pénztár jogásza által készített és a könyvvizsgálónak átadott jogi teljességi nyilatkozat az alábbi ügyekkel kapcsolatosan minden részletes információt tartalmaz. VIT, mint felperes és
Kft. közötti peres eljárás. 13
A VIT, mint felperes 2009. augusztus 27-én keresetet indított Kft. alperessel szemben a Magyar Kereskedelmi és Iparkamara mellett Szervezett állandó Választottbíróság elıtt. A követelés alapja, a VIT és az alperes között 2006. október 10-én 15 éves határozott idıtartamra létrejött, a Budapest Akácfa u. 60. sz. alatt található ingatlanon megvalósított parkolóház épület és parkolórendszer mint Bérlemény bérletére, üzemeltetésére és karbantartására vonatkozó bérleti és üzemeltetési szerzıdés, illetve annak alperes szerzıdésszegése miatt történı megszőnése. A VIT a keresettel érvényesített követelési, igényei összesen 138.000,- EUR és 91.912.924 ,- Ft és járulékai. S.M., mint felperes és a VIT mint I.r. alperes közötti peres eljárás. S.M. 2009. február 16-án szabadalom bitorlás megállapítás és járulékai vonatkozásában kereset indított VIT mint I.r. alperes ellen az akácfa u-i parkolóház vonatkozásában. A VIT felperes keresetét mind jogalapját, mind összegszerőségét tekintve teljes mértékben vitatta, és nem ismerte el. A VIT szabadalom megsemmisítési eljárást kezdeményezett a Magyar Szabadalmi Hivatalnál felperes szabadalma vonatkozásában annak megsemmisítése, illetve a szabadalom oltalmi körének korlátozása iránt, tekintettel arra, hogy a szabadalom tárgya nem felelt meg az akkor hatályos feltételeknek. A Bíróság a VIT által kezdeményezett szabadalom megsemmisítési eljárás jogerıs befejezéséig felfüggesztette a peres eljárást. A VIT, mint felperes és az Kft., mint alperes közötti peres eljárás VIT 2009. április 20-án fizetési meghagyásos eljárást kezdeményezett Kft. ellen. A VIT, mint vevı és Kft. mint eladó 2007-ben ingatlan adásvételi szerzıdést kötöttek egy székesfehérvári ingatlan megvásárlása vonatkozásában. A VIT az Ingatlan birtokbaadásakor észlelte, hogy a megtekintett állapottól eltérıen az ingatlan főtését ellátó kazán az Ingatlanból eltávolításra került, így az Ingatlan a rendeltetésszerő használatra alkalmatlan. A hibás teljesítésre több alkalommal felhívtuk Kft. figyelmét, azonban a hiba kijavítása elmaradt. A VIT kénytelen volt egy vállalkozót megbízni az Ingatlan főtési hálózatára vonatkozó épületgépészeti és elektromos munkáinak, és a kazánház rekonstrukciójának elvégzésével, mely munka összegét követeli a VIT az alperestıl. A fizetési meghagyásra Kft ellentmondott, amelyre tekintettel a fizetési meghagyásos eljárás perré alakult 2.8.4.
Átcsoportosítás
A pénztár a 2009. év folyamán az alábbi átcsoportosításokat hajtotta végre: A fedezeti tartalékból
összesen 1.563 eFt került átcsoportosításra, amelybıl 1.368 eFt a tartaléktıkét, míg 195 eFt pedig a likviditási tartalékot illette. Ezek az átcsoportosítások a tagdíjat nem fizetı pénztártagok hozamából az egységes tagdíj mőködési és likviditási tartalékra jutó hányadának megfelelı összegek levonása miatt adódtak. 2.8.5.
Rendkívüli események
A Nyugdíjpénztár az ellenırzések során nem tárt fel jelentıs összegő hibát, rendkívüli esemény nem befolyásolta a mőködésünket. 2.8.6.
Egyéb
A mutatószámokat a 7. sz. melléklet tartalmazza. Aktív idıbeli elhatárolásként a pénztár bevételt nem, és 3 364 ezer forint költséget szerepeltet a könyveiben. Passzív idıbeli elhatárolásként csak költségek szerepelnek a könyvekben, 20 032 ezer forint értékben. A pénztár a 0-s számlaosztályban tartja nyilván a tagok által pénzintézeti hitel fedezeteként felajánlott egyéni számla lekötésének értékét (tagi lekötés) 2.147 eFt értékben. A Pénztár 2009. december 31-én 95 884 EUR összegő bankgaranciát birtokolt az Akácfa utcai parkolóház bérlıjétıl. Elévült követelést, nem jogos kifizetési igényt a Nyugdíjpénztár nem szerepeltet sem a könyveiben, sem a beszámolóban. 14
3. A MAGÁN ÁGAZAT 3.1. Befizetések tartalékok közötti felosztási arányszámai A Pénztár 2009-ben az alábbi felosztási arányszámokat alkalmazta a befizetések tartalékok közötti felosztása során: Fedezeti tartalék 95,5%
Mőködési tartalék 4,0%
Likviditási tartalék 0,5%
3.2. A Pénztár eszközei és forrásai Adatok eFt-ban A Pénztár mérlegfıösszege/vagyona
2008
2009
13 340 027
19 803 444
A pénztár eszközei: Befektetett eszközök
6 671 163
8 787 808
Forgóeszközök
6 666 828
11 012 284
2 036
3 352
Aktív idıbeli elhatárolások A Pénztár forrásai: Saját tıke Céltartalékok Kötelezettségek Passzív idıbeli elhatárolások
160 249
156 217
13 097 770
17 887 090
80 860
1 760 137
1 148
0
A pénztár mérleg fıösszeget nem tervez, csak az egyes tartalékok záróállományát, amely egy késıbbi fejezetben kerül összehasonlításra. 3.2.1.
A kötelezettségek alakulása 2009-ben (eFt) Megnevezés Tagokkal szembeni kötelezettségek Kötelezettség áruszállításból és szolgáltatásból
2008. 12. 31.
2009. 12. 31.
3 652
199 575
484
437
Egyéb rövidlejáratú kötelezettségek
32 090
1 460 347
Azonosítatlan függı befizetések
44 634
99 778
Összesen
80 860
1 760 137
A kötelezettségek jelentıs mértékő növekedése a vagyonkezelıkkel szembeni kötelezettségeknek köszönhetı, amelynek oka, hogy a pénztár vagyonkezelıi az évvégén intenzív kereskedést folytattak az értékpapírokkal, amelynek a pénzügyi elszámolása csak 2010-ben történt meg. Az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek 2009. december 31.-i záró állományának tartalma (eFt): Vagyonkezelıkkel szembeni köt. kiegy Felügyelettel szembeni köt. Garancia Alappal szembeni köt. Önkéntes pénztárral szembeni köt. Egyéb függı Különf.egyéb rövid köt. Összesen:
3.2.2.
1 418 374 1 707 1 300 31 509 7 447 10 1 460 347
Határidıs és opciós ügyletek
A részletes adatokat a 8. számú melléklet tartalmazza 3.2.3.
Értékpapírkölcsönzés, kockázatitıkealap-jegy
A pénztár nem rendelkezett kockázatitıkealap-jeggyel és sem kölcsönbe vett, sem kölcsönbe adott értékpapírral évvégén 15
3.2.4.
A követelések alakulása 2009-ben (eFt) Megnevezés Tagdíjkövetelések Egyéb követelések Összesen
2008. 12. 31. 2009. 12. 31. 155 390 37 376 1 201 219 388 156 591 256 764
Az egyéb követelések részletezése az alábbi: eFt 216 352 272 37 2 727 219 388
Vagyonkezelıkkel szemben Munkáltatókkal szemben Különféle egyéb követelések Mők köv.bef-fel szemben Összesen
3.2.5.
Azonosítatlan függı befizetések (eFt) Állomány 2008. 12. 31. 44 634
Tárgyévi növekedés/csökkenés 55 144
Állomány 2009. 12. 31. 99 778
Az azonosítatlan függı befizetések állománya csak kis mértékben növekedett. Részletes adatokat az 9. sz. melléklet tartalmaz. 3.2.6.
A befektetett eszközök állományának és arányának változása Megnevezés
2008. év
2009. év
6 671 163
8 787 808
13 340 027
19 803 444
50,01%
44,37%
Befektetett eszközök (eFt) Összes eszköz (eFt) A befektetett eszközök aránya
A befektetett eszközök arányában nem történt jelentıs változás. 3.2.7.
Befektetett tárgyi eszközök és immateriális javak állományának változása
A részletes adatokat a 10. számú melléklet tartalmazza 3.2.8.
A Pénztári portfólió könyvszerinti és piaci értéke tartalékonként, azon belül választható portfóliónként
A részletes adatokat a 11. számú melléklet tartalmazza 3.2.9.
A Pénztár elszámoló egységben kimutatott portfóliónak adatai
A részletes adatokat a 12. számú melléklet tartalmazza 3.2.10. A céltartalékok alakulása 2009-ben Fedezeti céltartalék Nyitó állomány (eFt) Megoszlás % Záró állomány (eFt) Megoszlás %
12 984 262 99,13 17 752 407 99,247
Mőködési céltartalék 4 541 0,03 6 561 0,037
Likviditási és kockázati céltartalék 87 626 0,67 104 879 0,587
Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka 17 079 0,13 21 455 0,118
Függı befizetések hozamának céltartaléka 4 262 0,03 1 788 0,011
Tartalékok összege 13 097 770 100 17 887 090 100
A tartalékok közti arányokban 2009 folyamán nem történt jelentıs elmozdulás.
16
Kijelentjük, hogy a Pénztárnak nincs céltartalékképzési kötelezettsége garanciavállalás miatt, illetve nem végzett környezetterhelı tevékenységet. Magán ágazat (eFt) Fedezeti Likviditási4 Mőködési5 Összesen
2008. tény 12 984 262 91 888 160 948 13 237 098
Tartalékok záró állománya 2009. terv 2009. tény 17 045 716 17 752 407 106 740 106 667 156 278 158 937 17 308 734 18 018 011
tény/terv 104,15% 99,93% 101,70% 104,10%
tény-terv 706 691 -73 2 659 709 277
A magán ágazatban a vagyon 2009. évben folyamatosan növekedett, és a tervezettet is meghaladta évvégén. Ennek elsıdleges oka a pozitív hozamkörnyezet. A vagyon 6,0%-kal lett magasabb, mint azt a 2009-es pénzügyi terv tartalmazta. Az értékelési különbözetek változását a 13. sz. melléklet tartalmazza. 3.2.11. Fedezeti céltartalékok Egyéni számlákon
eFt
Nyitó állomány
12 984 266
Záró állomány
17 752 407
Szolgáltatási számlákon
eFt
Nyitó állomány
-4
Záró állomány
0
Összesen
eFt
Nyitó állomány
12 984 262
Záró állomány
17 752 407
3.2.12. Likviditási céltartalékok Egyéb likviditási célokra képzett céltartalék
eFt
Nyitó állomány
36 797
Záró állomány
42 622
Likviditási portfolió értékelési különbözete
eFt
Nyitó állomány
1 689
Záró állomány
3 027
Saját tevékenységi kockázatok tartaléka
eFt
Nyitó állomány
49 140
Záró állomány
59 230
Összesen
eFt
Nyitó állomány
87 626
Záró állomány
104 879
3.2.13. Függı befizetések hozamának céltartaléka eFt Nyitó állomány
4 262
Záró állomány
1 788
3.2.14. Meg nem fizetett tagdíjak tartaléka 4 5
Beleértve a függı befizetések hozamának céltartalékát Mőködési tartalék = Elızı évi záró +/- mérleg szerinti eredmény +/- mőködési céltartalék állományváltozása.
17
eFt Nyitó állomány
17 079
Záró állomány
21 455
3.2.15. Mőködési céltartalék A 2009. évi mérleg fordulónapján a Pénztár a jogszabályi elıírásoknak megfelelıen csak a mőködési célú befektetett eszközök értékelési különbözetére képzett mőködési céltartalékot. eFt Nyitó állomány
4 541
Záró állomány
6 561
3.3. Tartalékok bevételei jogcímenként Magán ágazat átlag tagdíj (Ft/hó) alaptagdíj (eFt) tagdíj kieg. egyéni (eFt) tagdíj kieg. munkáltatói (eFt) egyéb (eFt)6 összesen:
Tartalékok bevételeinek alakulása (befektetés nélkül) 2008. tény 2009. terv 2009. tény 20 333 19 621 19 378 2 147 336 2 111 427 2 030 958 4 144 3 300 3 779 2 628 1 980 2 270 -6 653 0 -2 209 2 147 455 2 116 707 2 034 798
tény/terv 98,76% 96,19% 114,52% 114,63% n.a 96,13%
tény-terv -243 -80 469 479 290 -2 209 -81 909
A tervtıl való elmaradásban elsıdleges szerepet az egy fıre jutó befizetéseknek a tervezettıl való elmaradása játszott, melyet fokozott az, hogy az átlagos taglétszám is elmaradt a várttól. Az egy fıre jutó befizetések csökkenésére csak feltételezéseink vannak. A befizetések csökkenése az egész magánpénztári szférára jellemzı volt. Ez valószínőleg a gazdasági válság elhúzódó hatásának tulajdonítható, amelyre válaszul a vállalkozások vélhetıen az alábbi intézkedésekkel válaszoltak: • létszám leépítés • a magasabb bérő munkavállalók alacsonyabb bérőekkel történı pótlása • valamint a gazdálkodás romló nyereségessége miatt a jutalom kifizetések elhalasztása, vagy csökkentése. Mivel a villamosenergia-ipar átlagbérei magasabbak a nemzetgazdasági átlagnál, így ez erısítette, ugyanakkor az ágazat cégei stabilabb gazdálkodást folytatnak, így ez gyengítette a fenti hatásokat. Ennek eredıje összességében mégis negatív hatással volt a VIT tagok befizetéseire. 3.4. A taglétszám alakulása Megnevezés Nyitó Növekedés Új belépı Ide átlépı Csökkenés Visszalépés TB-be Innen átlépı Elhalálozott Egyéb Összes változás Záró
2008. tény 8.773 285 214 71 229 54 154 13 8 56 8.829
2009. terv 8.904 372 240 132 200 80 100 20 172 9.076
2009. tény 8.829 271 212 59 428 132 253 16 27 -157 8.672
tény/terv 99,2% 72,8% 88,3% 44,7% 214,0% 165,0% 253,0%
tény-terv -75 -101 -28 -73 228 52 153
215,0%
23
-91,3% 95,5%
-329 -404
A táblázatból látható, hogy a belépési oldalon a pénztár a terv alatt teljesített, és a tagsági viszony megszőnések száma pedig jelentısen a terv felett alakult.
6
Egyéb bevételek: utólag befolyt tagdíjak, meg nem fizetett tagdíj miatti céltartalék képzés 18
Sajnálatos módon legnagyobb szerepet a más pénztárat választó tagjaink kilépése játszott a taglétszám változásában. A pénztárat elhagyó átlépések magas száma a magas ügynöki aktivitásnak köszönhetı. Habár a pénztárak közötti átlépés szabályai jelentısen szigorodtak 2010-tıl (tájékoztató aláírási kötelezettség, átlépési költség növekedése, hozamgarancia elvesztésének lehetısége), a 2010. I. negyedéves tendenciák mégsem mutatnak javulást. A magas ügynöki aktivitás ma már olyan piaczavaró tényezı, amellyel a PSZÁFban is foglalkoznak, valamint a Stabilitás Pénztárszövetség (minden magánnyugdíjpénztár tagja a szövetségnek) is önkorlátozó javaslatokat fogalmazott meg, illetve további jogszabálymódosítások is várhatóak. A társadalombiztosítási rendszerbe visszalépık magas száma annak köszönhetı, hogy 2009. II. félévben egy jogszabály módosítás lehetıséget biztosított bizonyos feltételek fennállása esetén évvégéig a visszalépésre. A visszalépési lehetıségnek 2010. I. negyedévére átnyúló hatása is van, amellyel a pénztár nem tervezett.
Fı összesen 2009 2010 Vagyon összesen (mFt) 2009 2010
TB-be visszalépık 192 113 79 486,5 273,9 212,6
Nyugdíjmódosítást kérık 17 8 9 44,5 21,8 22,7
Összesen 209 121 88 531,0 295,7 235,3
3.5. A szolgáltatások alakulása Fedezeti tartalék kiadásai 2008. tény 2009. terv
Magán ágazat (eFt) átlépı elhalálozó TB-be visszalépı egyösszegő összesen
159 416 114 070 19 782 293 268
235 000 235 000
2009. tény 258 657 29 300 314 966 47 638 650 561
tény/terv
tény-terv
276,8%
415 561
276,8%
415 561
A pénztár a nyugdíjszolgáltatások kifizetésekor a szabályzatokban meghatározott módon eljárási díjat számol fel. Postai úton történı kifizetések esetén ezen túlmenıen a postai utalvány díját is érvényesíti a postai díjszabás alapján. Az így levont összegeket a pénztár a mőködési tartalék egyéb bevételei között tartja nyilván. Értéke 2009. december 31-én 112 ezer forint volt. Az örökösöknek történı kifizetést személyi jövedelemadó elıleg is terheli, melynek összege 2009-ben 2 661 ezer forint volt. Az átlépések és a TB-be visszalépés magas, tervet kiugróan meghaladó értékére a 3.4 fejezetben foglaltak értelemszerően ugyanúgy magyarázatot adnak. A szolgáltatásokhoz kapcsolódó költségek az alábbiak szerint alakultak: Utalási költség: 19 eFt Ügyviteli költség: 214 eFt ebbıl: bérköltség: 85 eFt postaköltség: 103 eFt anyagköltség: 26 eFt 3.6. Mőködési tevékenység halmozott eredménye eFt Nyitó állomány
160 249
Ebbıl: Tartalék tıke Mőködés 2008. évi eredménye Záró állomány
163 076 -2 827 156 217
Ebbıl: Tartalék tıke
160 249
19
Mőködés 2009. évi eredménye
-4 032
A pénztári mőködés mérleg szerinti eredménye a tervezett 4.359 ezer forintos veszteséggel szemben 4.032 eFt veszteséget mutatott, aminek az alábbi okai voltak: Általánosságban: • A tény adatok összevetése a pénzügyi tervvel nehézkes, mivel a terv elsıdlegesen pénzforgalmi szemlélető (vagyis azok a tételek, amelyek az éves beszámolóban nem az eredmény kimutatásban jelennek meg, a pénzügyi tervben bevételként vagy ráfordításként vannak feltüntetve). • Továbbá a pénzügyi tervben nem számoltunk a számviteli elszámolásokból adódó, de a tény adatokban költségként és bevételként közel azonos mértékben jelentkezı hatásokkal. Kiadási oldal: eFt Mőködési célú ráfordítások
2008 tény
2009 terv
2009 tény
122 955
109 270
103 229
A befektetési tevékenység nélkül számolt ráfordítások a 2008. éves 122.955 eFt-ról 103.229 eFt-ra csökkentek, és a tervezett 109.270 eFt alatt maradtak 5,6%-kal. A tervhez képest összesen 6.041 eFt megtakarítás az alábbi megtakarítások és többlet ráfordítások egyenlegeként adódik:
•
•
• •
eFt Tiszteledíjak Bérek Járulékok+szem.j. Személyi jellegő összesen Aktuárius, könyvvizsgáló
terv 8 636 34 720 17 808 61 164 2 600
tény 3 016 28 183 16 699 47 898 2 072
különbség -5 620 -6 537 -1 109 -13 266 -528
Igénybevett szolg. + egyéb ÉCS PSZÁF díj Garancia díj Összesen
30 800 1 600 5 698 7 408 109 270
38 617 949 6 586 7 107 103 229
7 817 -651 888 -301 -6 041
13.266 eFt megtakarítás történt a személyi jellegő ráfordítások tekintetében: o Ennek oka a pénztári tisztségviselık tiszteletdíj emelése miatt tervezett összesen 8.636 eFt és a tényleges 3.016 eFt különbözete (valamint a járulékok arányos összege), mivel az emelés nem került megvalósításra 2009-ben. o Megtakarítás volt még a bérek és és az egyéb személyi jellegő kifizetésekben (valamint a járulékok arányos összegében) összesen 6.537 eFt értékben. (Az önkéntes ágazatban azonban ugyanebben a költségnemben túllépés volt. Ezt a 2009. II. félévtıl újraszabályozott költségmegosztás okozza.) Az igénybevett szolgáltatásokban összességében 7.817 eFt túllépés volt: o Jelentıs megtakarítást értünk el a posta és telefonköltségekben, mivel az év elején racionalizáltuk a szolgáltatói szerzıdéseket), a bérleti díjakban, mivel nem került sor díjemelésre az év során, és a szerzıdést is újratárgyaltuk (ennek hatása majd 2010-ben jelentkezik). o Nem költöttük el a tervezett marketing költségek egy jelentıs részét, azonban a következı években várhatóan sokkal több ráfordítás fog felmerülni, mivel a pénztár 5 éves kommunikációs stratégiát fogadott el. o Azonban az elszámoló egységes nyilvántartási rendszer fejlesztése és üzemeltetése miatt jelentısen többet (majdnem kétszeres mértékben) költöttünk a nyilvántartó rendszerünkre. o A 2009. II. félévétıl életbe léptetett új költségmegosztási szabályokra is vissza vezethetı a túllépés egy része, ugyanis itt jelentkezik az önkéntes ágazatban felmerülı értékcsökkenés eszközhasználati díjként a magán ágazatra terhelt összege. Mintegy 651 eFt-os megtakarítás jelentkezik még az értékcsökkenésben. A PSZÁF díj tervezett értékét 888 eFt-tal túlléptük, míg a Garancia díjban 301 eFt-ot megtakarítottunk.
20
A pénzügyi terv és az eredménykimutatás befektetési tevékenység ráfordítása összevetésére alkalmas korrekciók 2009-ben (eFt) 2009. terv 2009. tény Befektetési tevékenység ráfordításai +/- nem tervezett céltartalék képzés piaci értékbıl nem realizált hozamra Összehasonlításra alkalmas bef. tev. ráfordítása adatok
190
2 356
0
-2 021
190
335
A mőködési tartalék befektetésein ráfordításként kimutatott, még nem realizált nyereséget (ún. értékelési különbözet) bevételként ugyanilyen mértékben ki kell mutatni, és mőködési céltartalék állományát ennyivel növelni kell. Így ez végül majd nem az eredményben, hanem a mőködési céltartalék ugyanilyen összegő növekményében jelentkezik. A fenti hatások eredıjeként a mőködési költségek (beleértve a pénzügyi mőveletek ráfordításait is) a tervezett 109 460 ezer forinttal szemben 105.585 ezer forintot tettek ki, viszont ha a számviteli elszámolás sajátosságai miatt jelentkezı tételekkel (2.021 ezer forint) korrigáljuk a kiadási oldalt, akkor 103.564 ezer forintos értéket kapunk. Bevételi oldal: eFt Mőködési célú tagdíjbevétel
2008 tény
2009 terv
2009 tény
105 479
84 668
79 482
Egyéb bevételek Összesen
85
0
1 646
105 564
84 668
81 128
A mőködés bevételei 3.540 eFt-tal forinttal maradtak el a tervezettıl. Ennek okai a 3.3 fejezetben leírtakkal egyeznek meg. A pénzügyi terv és az eredménykimutatás befektetési tevékenység bevétele összevetésére alkalmas korrekciók 2009-ben (eFt) 2009 terv 2009 tény Befektetési tevékenység bevétele
20 433
+/- nem tervezett céltartalék felszabadítás/képzés piaci értékbıl nem realizált hozamra Összehasonlításra alkalmas bef. tev. bevétele adatok
20 425
0
-2 021
20 433
18 404
A befektetési tevékenység bevételei kis mértékben alatta maradtak a tervezett értéknek. Ha a kiadási oldalhoz hasonlóan kiszőrjük a még nem realizált hozam (értékelési különbözet) hatását akkor a tervezettnél jelentısen alacsonyabb értéket kapunk. Az értékelési különbözetre képzett 2.021 eFt-os céltartalék a mőködési tartalékot növelte, de eredményhatása a számviteli sajátosságok miatt nincs. A mérleg szerinti eredmény összehasonlítása 2009-ben (eFt): 2008 tény 2009 terv 2009 tény Mérleg szerinti eredmény
-2 827
-4 359
- 4 032
A fentiek eredıjeként a mőködési eredmény a 2009. évben a tervezett 4.359 eFt-os veszteség helyett 4.032 ezer forintos veszteséget mutatott. Az okokat fentebb már bemutattuk. A mőködési tartalék alakulása (eFt): 2008 tény Mőködési tartalék nyitó értéke Mőködési céltartalék állományváltozása Átcsoportosítás fedezeti tartalékból Mérleg szerinti eredmény Mőködési tartalék záró állománya
2009 terv
2009 tény
166 443
160 637
160 948
- 2 668
0
2 021
0
0
0
- 2 827
- 4 359
-4 032
160 948
156 278
158 937
A mőködési tartalék a tervezett 4.359 eFt csökkenéssel szemben 2.011 eFt-tal csökkent. A mőködési tartalék befektetéseinek nem realizált hozamára 2.021 mFt értékő céltartalék képzése valósult meg, amely céltartalék állománya így évvégén 6 561 mFt volt összesen.
21
A pénztár mőködési tartaléka a 2008. évi 160.948 eFt-ról 158.937 eFt-ra csökkent. 3.7. Egyéb kiegészítések 3.7.1.
Átcsoportosítás
A pénztár a 2009. év folyamán nem végzett átcsoportosításokat. 3.7.2.
Rendkívüli események
A Nyugdíjpénztár az ellenırzések során nem tárt fel jelentıs összegő hibát, rendkívüli esemény nem befolyásolta a mőködésünket. 3.7.3.
Felügyeleti ellenırzések
2009-ben a Pénztárnál PSZÁF ellenırzés nem történt. 3.7.4.
Munkáltatói kötelezettségvállalások
A munkáltatói kötelezettségvállalások 2009. év folyamán a megállapodásoknak megfelelıen teljesítésre kerültek. 3.7.5.
Peres ügyek
A pénztárnak nincs folyamatban lévı peres ügye. 3.7.6.
Egyéb
A mutatószámokat a 14. sz. melléklet tartalmazza. Aktív idıbeli elhatárolásként a pénztár 3 352 ezer forint bevételt szerepeltet a könyveiben. Passzív idıbeli elhatárolást 2009. év végén a pénztár nem szerepeltetett a könyvekben. Elévült követelést, nem jogos kifizetési igényt a Nyugdíjpénztár nem szerepeltet sem a könyveiben, sem a beszámolóban.
22
4. A BEFEKTETÉSI TEVÉKENYSÉG BEMUTATÁSA
I. GAZDASÁGI ÖSSZEFOGLALÓ 1. GLOBÁLIS GAZDASÁG A 2009-es év súlyos, sok ország esetében évtizedek óta nem tapasztalt mélységő gazdasági recessziót hozott. A megelızı évek eladósodásra és fogyasztásra épülı gazdasági szerkezete nem bizonyult fenntarthatónak, ráadásul az alacsony globális kamatszint és a jelentıs szabad likviditás eszközár-buborékok kialakulásához vezetett, különösen egyes ingatlanpiacokon. A buborékok kipukkadása és az eszközárak korrekciója 2007-tıl nagy veszteséget okozott az érintett pénzügyi intézményeknek. 2008 ıszén a Lehman Brothers befektetési bank csıdje után a teljes globális pénzügyi rendszer az összeomlás szélére került, és csak állami és jegybanki beavatkozással lehetett a bankrendszert életben tartani. A gyengébb tıkehelyzet és a bizonytalan kilátások miatt a bankok jelentısen visszafogták hitelezési aktivitásukat, ami 2009 egészében negatívan hatott a reálgazdaságra. A finanszírozás elapadása érzékenyen érintette a külkereskedelmet, éves alapon a kivitel visszaesése elérte a 30-40 százalékot. Az exportpiacok összeomlása, a hitelek drágulása, illetve a lakossági jövedelemkilátások romlása miatt az ipar visszafogta a termelést, és megkezdıdött a meglévı árukészletek leépítése. A nagyobb mérető, lassan alkalmazkodó belsı piacokkal rendelkezı országokban enyhébb volt a gazdasági visszaesés, a külsı piacoktól nagyobb mértékben függı, vagy a növekedést nagyrészt külföldi hitelfelvételre alapozó kisebb országokban pedig súlyosabb. Ez utóbbiak közül többet csak külsı segítség mentett meg a fizetésképtelenségtıl. A szigorúbb hitelkínálattal, romló jövedelemkilátásokkal és a befektetéseken elszenvedett veszteségekkel szembesülı lakosság mérsékelte fogyasztását, a nagyobb bizonytalanság elısegítette az óvatossági megtakarítások növekedését. A mőködési környezet romlását a vállalati szektor drasztikus költségcsökkentésekkel igyekezett ellensúlyozni, ennek következtében megindult a munkanélküliségi ráta emelkedése. A költségcsökkentés hatására 2009 során jelentısen javult a vállalatok hatékonysága, amit az elemzıi várakozásoknál lényegesen kedvezıbb második és harmadik negyedéves vállalati gyorsjelentések is tükröztek. Ugyanakkor az árbevételi adatok továbbra is a végsı kereslet gyengeségét mutatták. A válságra a gazdaságpolitika gyorsan és erıteljes mértékben reagált. Nagy a valószínősége annak, hogy állami és jegybanki beavatkozások nélkül a világgazdaság az 1929-33-as nagy depresszió idején tapasztalt mély és elhúzódó válságba került volna. A beavatkozás elsı körben a bankrendszer stabilizálását tőzte ki célul, mivel a bankrendszer összeomlása a reálgazdaságot is maga alá temette volna. Ezért az államok tıkeemeléssel, garancianyújtással, és esetenként államosítással mentették ki a pénzintézeteket. A jegybankok kamatcsökkentéssel, likviditásnyújtással, és közvetlen értékpapír-vásárlással járultak hozzá a stabilizációhoz. Második körben a recesszió hatásainak enyhítése volt a cél, amit a gazdaságpolitikai döntéshozók elsısorban a közösségi fogyasztás és a lakosság rendelkezésre álló jövedelmének növelésével próbáltak megvalósítani. Az elsı célt sikerült elérni, sok bank csıdje ellenére a pénzügyi közvetítırendszer mőködıképes maradt, sikerült a rendszerszintő kockázatokat mérsékelni. A bankok hitelezési aktivitása azonban végig visszafogott maradt, a kapott tıkét és likviditást elsısorban a mérlegük javítására, illetve kisebb részben befektetésekre használták fel. A reálgazdaság banki finanszírozása az év végére sem közelítette meg a válság elıtti szintet. Ez elıretekintve is fékezni fogja a gazdasági növekedést. A második cél teljesítése körül nagyobb a bizonytalanság, mert bár a gazdasági visszaesést sikerült tompítani, a megnövekedett költségvetési hiány és államadósság
1
a következı évek növekedési potenciálját ronthatja, miközben kérdéses, hogy az állami ösztönzık kifutása után a magánszektor kereslete önmagában elegendı lesz-e a gazdasági növekedéshez, vagy újabb ösztönzıkre lesz szükség. Az ipari megrendelések készletek leépülését követı felfutása, illetve a jelentıs állami beavatkozások hatására az üzleti bizalomban már 2009 elsı felében fordulat következett be, év végére az elıremutató indikátorok több fejlett ország esetében is már pozitív gazdasági növekedést jelentı szintekre kerültek. Az év közepén az ipari termelésben is megindult a javulás, és a harmadik negyedéves GDP adatok is trendfordulót valószínősítettek. A kedvezıbb növekedési kilátások emelték a fogyasztói bizalmat is, azonban ennek továbbra is alacsony szintje jól mutatta a recesszió hosszabb távú – jövedelemre és foglalkoztatásra gyakorolt – kedvezıtlen hatásait.
2. GLOBÁLIS INFLÁCIÓ A világgazdaság visszaesése mérsékelte a nyersanyagárakat, a gyenge végsı kereslet pedig gyengítette a vállalatok árazási erejét, így számottevı mértékben enyhült az inflációs nyomás. Míg 2008 elején – elsısorban a kıolaj és az élelmiszerek árának megugrása miatt – az elemzık az infláció globális növekedésétıl tartottak, addig 2008 végére sokan már tartós deflációra számítottak. 2009-ben az infláció valóban mérséklıdött a világ legtöbb országában, azonban az erısen volatilis tételektıl tisztított maginfláció pozitív tartományban maradt, a mutatók jellemzıen 1-2 százalék közötti szintekre mérséklıdtek a fejlett országokban (az évtized nagy részét amúgy is deflációban töltı Japán kivételével). Ráadásul a növekedési kilátások javulásával párhuzamosan év közepétıl a nyersanyagárakban is fordulat következett be, ami elıretekintve magasabb árszintet valószínősít.
3. MAGYAR GAZDASÁG A globális recesszió hatásai alól Magyarország sem tudta kivonni magát. A külsı kereslet visszaesése ráadásul egybeesett a belsı kereslet évek óta tartó gyengeségével, így a magyar GDP visszaesése nagyobb mértékő volt, mint a régió legtöbb országában. A 2009-es év egészében az ország gazdasági teljesítménye 6,3%-kal volt alacsonyabb az elızı évinél, ilyen nagy visszaesésre utoljára a rendszerváltozáskor volt példa. A gyenge belsı kereslet következtében az import visszaesése jelentısen meghaladta az export csökkenését, így a magyar külkereskedelmi mérleg tavaly kiugró mértékben javult. Az egyenleg az év elsı 10 hónapjában 3,8 milliárd eurós többletet mutatott, szemben a megelızı év azonos idıszakában regisztrált 0,3 milliárdos hiánnyal. Mindez jelentısen javította a folyó fizetési mérleget is. Ez utóbbi esetében a jövedelemegyenleget javította, hogy a gyenge vállalati eredmények és a banki profitok visszatartása következtében tavaly elmaradt a korábbi éveket jellemzı profitkivonás, ugyanakkor az Európai Uniótól jelentıs források áramlottak az országba. Mindezeknek köszönhetıen a fizetési mérleg egyenlege 2009 második negyedévétıl pozitívba fordult, jelentısen csökkentve az ország sérülékenységét. Bár az exportdinamika már májustól javulást mutatott, a kilábalás üteme elmaradt a szomszédos országok teljesítményétıl. Ez részben a magyar exportszerkezettel magyarázható, a hazai kivitel jelentıs része ugyanis a célországok exportjához kapcsolódik, márpedig fı felvevıpiacainkon (és különösen Németországban) a gazdasági kilábaláshoz egyelıre inkább a belsı kereslet, semmint az export járult hozzá. Szintén a hazai ipari aktivitás lemaradását magyarázhatja az, hogy a hazai vállalatok kevésbé tudtak profitálni a nyugat-európai és régiós országokban bevezetett támogatott autó-csere programokból.
2
A kiskereskedelmi értékesítés már a költségvetési kiigazítás 2006 végi beindulásával párhuzamosan csökkenésnek indult, és 2007 februárja óta éves alapon folyamatosan negatív tartományban volt. Azonban a jövedelmi kilátások recesszióhoz köthetı romlása, illetve a hitelezés visszaesése tavaly tovább rontotta a háztartások vásárlási kedvét, és a nyári ÁFAemelést megelızı átmeneti kisebb felfutástól eltekintve az értékesítés tovább zsugorodott. A visszaesés éves dinamikája novemberre elérte a 7,8 százalékot, gépjármő-értékesítéssel együtt számolva pedig meghaladhatta a 10 százalékot. Az infláció mérséklıdése 2009 elsı felében is folytatódott, márciusra a fogyasztói árindex éves növekedési üteme már 3 százalék alá csökkent. Ezt azonban az indirekt adók nyári emelkedése átmenetileg megtörte, így az infláció ismét 5 százalék körüli szintre ugrott. Meg kell jegyezni, hogy az adóemelések inflációs hatása elmaradt a korábbi idıszakokban megfigyelttıl, ami a vállalatok alacsony árazási erejét mutatja. Ugyanakkor a korábban tartósan magas árnövekedést mutató piaci szolgáltatásoknál is dezinflációs trend alakult ki, és a feldolgozatlan élelmiszerárak is mérséklıdtek. Mindez arra utal, hogy 2010 második felében – az adóemelések bázisból való kikerülését követıen – folytatódhat az infláció csökkenése. A teljes tavalyi évet tekintve az éves átlagos fogyasztói infláció 4,2 százalék volt. A munkaerı-piac is alkalmazkodott a válsághoz, a foglalkoztatottak száma jelentısen csökkent. A versenyszféra leépítéseit az állami szektor – „Út a munkába” program keretein belüli – foglalkoztatása némileg ellensúlyozta. A korábbi idıszakokkal szemben a munkanélküliek nagyobb aránya maradt a munkaerı-piacon, és az aktívak aránya is nıtt, ami a szociális transzferek csökkenésével kapcsolatos várakozásokkal is magyarázható. A munkaerıpiac lazasága elıretekintve egyrészt mérsékli az inflációs kockázatokat, másrészt viszont rontja a növekedési kilátásokat. A forint hektikus pályát írt le az év folyamán: február elején átlépte a 300-as árfolyamot, március elejére pedig 317-ig gyengült. A jegybank ezért bár megkésve, de a bankrendszer segítségére sietett, különbözı konstrukciókon keresztül biztosított devizaforrásokat a rászorult bankok számára. Szerencsére a hazai stabilizációs intézkedések mellett a globális hangulat is javult, így a forint árfolyama a márciusi mélypont után folyamatosan erısödni tudott, az év eleji gyengülés után visszaerısödött és stabilizálódott. Az EUR és az USD árfolyam változása 2009 330 310 290 EUR
270
USD
250 230 210 190 2009.12.31
2009.11.30
2009.10.31
2009.09.30
2009.08.31
2009.07.31
2009.06.30
2009.05.31
2009.04.30
2009.03.31
2009.02.28
2009.01.31
2008.12.31
170
3
II. PIACI ÖSSZEFOGLALÓ 1. RÉSZVÉNYPIACOK A világ tıkepiacainak tavalyi alakulását két szakaszra lehet osztani. Március közepéig folytatódott a kockázatos eszközök áresése. Mivel a reálgazdaságban még nem látszott fordulat, így a befektetık egyre mélyebb, az 1929-33-as nagy gazdasági világválsághoz hasonló visszaesést áraztak be. Március közepétıl azonban megfordult a trend, és egy kisebb nyári korrekciótól eltekintve októberig folyamatosan javult a befektetıi hangulat. Bár a piaci szereplık közül sokan nagyobb korrekcióra számítottak, ez az év hátralévı részében nem következett be - így a kockázatosabb eszközök kiugróan magas hozamot nyújtottak. A javuló növekedési kilátásokkal párhuzamosan a likviditási prémium csökkenése is áremelı hatású volt (2008-ban az alacsonyabb likviditású piacok kiszáradtak, ami tovább nyomta lefelé az árakat). A legnagyobb árnövekedést a legkockázatosabb eszközök mutatták, igaz korábban ezek ára esett a legnagyobb mértékben. A részvénypiaci fordulat fennmaradásához hozzájárult, hogy a vállalati szektor gyors alkalmazkodása jelentısen javította a vállalatok hatékonyságát, aminek következtében mind a második, mind a harmadik negyedéves eredmények meghaladták az elemzıi várakozásokat. Ugyanakkor a csıdráta emelkedése is jelentısen elmaradt a korábbi súlyos recessziókra alapozott becslésektıl. A 23 legfejlettebb ország MSCI World részvényindexe végül 30,10 százalékos nyereséggel zárta az évet. A jelentıs emelkedés ellenére az index értéke jelentısen elmarad a korábbi csúcsszintektıl, sıt még a 2008-as év 40,7 százalékos esését sem sikerült kompenzálni. Jobb teljesítményt nyújtottak a feltörekvı országok tızsdéi. A nagyobb feltörekvı országok (különösen Ázsiában) ellenállóbbnak bizonyultak a globális válsággal szemben, és sok elemzı aggályával szemben esetükben a fejlett országok recessziója nem eredményezett súlyosabb visszaesést. Ráadásul a kedvezıbb fiskális és adósságpálya következtében növekedési kilátásaik is kedvezıbbek, mint az eladósodó fejlett országoknak. Ennek következtében a globális fejlıdı piacokat reprezentáló MSCI Emerging Markets index 78,66 százalékos emelkedéssel zárta az évet, ami az index 1998-as bevezetése óta a legnagyobb éves nyereség. A közép-európai részvénypiacok is jól teljesítettek 2009-ben, a régiós részvényindexek közül kiemelkedett a BUX index, mely a 2009-es évet 73,4%-os emelkedéssel zárta. Saját devizában kalkulálva a cseh és lengyel indexek egyaránt 30%-ot meghaladó teljesítményt nyújtottak, ami a forintban kalkuláló befektetık számára a varsói tızsde esetében 38,71%-ot a prágai tızsde esetében pedig 34,12%-ot jelentett. A régiós tızsdéket tömörítı kompozit index a CETOP 20 36,85 százalékos növekedést ért el, ez a forint gyengülése miatt a hazai devizában számolva 39,98%-ot eredményezett
4
Részvényjellegő befektetések relatív hozam a 2009
90,00% 70,00% 50,00% 30,00% 10,00% -10,00%
Magyar részvény Globális fejlıdı piaci részvény Globális fejlettpiaci részvény
2009.12.31
2009.11.30
2009.10.31
2009.09.30
2009.08.31
2009.07.31
2009.06.30
2009.05.31
2009.04.30
2009.03.31
2009.02.28
2009.01.31
2008.12.31
-30,00%
Európai részvény KKE régiós részvény
2. KÖTVÉNYPIACOK A kötvénypiacok teljesítménye egyenes arányban állt a kockázati szinttel. A fejlett országok állampapírjai nagyon alacsony megtérülést nyújtottak annak ellenére, hogy több jegybank is közvetlen vásárlással próbálta meggátolni a hosszú hozamok emelkedését. A javuló befektetıi környezetben az amerikai állampapírok „menedék-funkciója” sem erısítette a keresletet, miközben a kibocsátás rekordszintre emelkedett. Így a szuverén kötvények közül az amerikai állampapír mutatta a leggyengébb éves megtérülést. A fejlett országok államkötvényeit tömörítı JPM Global Bond index értéke mindössze 2 százalékkal nıtt tavaly. A nemzetközi piacokat tekintve a 2009-es év nyertese a vállalati kötvény lett. A vállalati kötvények hozamának csökkenése az állampapírok hozamának emelkedése mellett történt. Az euró övezetben hasonlóan alakultak a piaci folyamatok, mint az Egyesült Államokban: a jegybank a hozamgörbe elejét könnyen befolyásolja az alapkamaton keresztül, viszont a növekvı kibocsátás és a deficit késıbbi finanszírozhatóságába vetett bizalom csökkenése miatt a hosszabb hozamok drámai mértékben emelkedtek. A befektetési (BBB vagy annál magasabb) besorolású vállalatok kötvényei átlagosan 17 százalékkal drágultak, és a fejlıdı országok kötvényei is 20 százalékot meghaladó megtérülést biztosítottak ami a javuló likviditással, alacsony kamatkörnyezettel, vártnál kedvezıbb csıdrátával és 2008-as túllövéssel egyaránt magyarázható. A hazai állampapírpiac 2009-ben az elmúlt tíz év legjobb teljesítményét produkálta. Pedig nem így indult az év, az elsı negyedévben ismét összeroppant a piac, rekordmagasságba emelkedtek a hozamok március közepére-végére. Innen aztán folyamatos erısödéssel egészen október közepéig szárnyalt az állampapírpiac, majd az utolsó heteket kisebb korrekcióval zártuk. Az éven túli futamidejő állampapírok árfolyam alakulását mutató MAX index 14,1%-os növekedést ért el, amivel jelentıs mértékben felülteljesítette az egy évnél rövidebb állampapírok mozgását leíró RMAX indexet, amely 10,8%-ot emelkedett.
5
Kötvény jellegő befektetések relatív hozam a 2009 20,00% 15,00% 10,00% 5,00% 0,00% -5,00% -10,00%
20 08 .1 2. 31 20 09 .0 20 1.3 1 09 .0 2. 28 20 09 .0 3. 31 20 09 .0 4. 30 20 09 .0 5. 31 20 09 .0 6. 30 20 09 .0 7. 31 20 09 .0 8. 31 20 09 .0 9. 30 20 09 .1 0. 31 20 09 .1 1. 30 20 09 .1 2. 31
-15,00%
Rövid lejáratú kötvény
Hosszú lejáratú kötvény
III. PÉNZTÁRI HOZAM BEMUTATÁSA 1. 2009. ÉVI TELJESÍTMÉNY BEMUTATÁSA A VIT Nyugdíjpénztár nominális hozamai 2009-ben mindegyik portfolióban igen impozánsak lettek. Az elszámolóegységes nyilvántartási rendszer bevezetése óta a tavalyi volt az elsı teljes naptári év, amikor a választható portfoliós rendszer mőködését - akár napi szinten is - a tagok figyelemmel kísérhették. A hozamszámítás módja is átalakult, az eddigi negyedévenkénti hozamjóváírások immáron naponta történnek meg. Pénztárunk Ágazati hozamait választható portfoliónként az alábbi táblázatok mutatják be: Magánpénztár egyes portfólióira vonatkozó 2009-i nettó hozamráták nettó hozam
Pénztári benchmark
Eltérés
Függı tartalék
12,96%
10,79%
+2,17%
VPR - Klasszikus
12,92%
13,57%
-0,65%
VPR - Kiegyensúlyozott
21,25%
18,90%
+2,35%
VPR - Növekedési
26,76%
25,20%
+1,56%
6
Önkéntes pénztár egyes portfólióira vonatkozó 2009-i nettó hozamráták nettó hozam
Pénztári benchmark
Eltérés
Függı tartalék
28,10%
10,79
+17,31%
VPR - Klasszikus
13,63%
13,57%
+0,06%
VPR - Kiegyensúlyozott
17,61%
18,90%
-1,29%
VPR - Növekedési
23,36%
25,20%
-1,84%
Fontos kiemelni, hogy a fenti Pénztári hozamok már a költségekkel csökkentett nettó adatok. Az egyes ágazatok különbözı portfoliójának teljesítményét, a benchmarktól való eltérések okait késıbb mutatjuk be részletesen. A 2009-es évben a magas kétszámjegyő hozamok kialakulása azonban korántsem volt lineáris a fenti ismertetıben leírt hatások miatt. Az év elsı két hónapjában az értékpapír árfolyamok folytatták a 2008-ban kezdett negatív irányukat, további igen komoly veszteségeket okozva a befektetıknek. Ezzel párhuzamosan a pénztári elszámolóegység árfolyamok is az induló „1.000000”-es érték alá kerültek. A mélypont mindkét ágazatban március 9. volt, amikor mindegyik portfolió 7% körüli veszteséget mutatott. Érdekességként megemlítjük, hogy a kizárólag magyar állampapírokat, kötvényeket tartalmazó Klasszikus portfoliók is a részvényeket tartalmazó egyéb portfoliókkal azonos veszteséget könyvelhettek el az állampapírpiac összeomlásakor. Elszámolóegységek árfolyama a magán ágazatban 1,30 1,25 1,20 1,15 1,10 1,05 1,00 0,95
Klasszikus
Kiegyensúlyozott
.1 2. 31
20 09
.1 1. 30
20 09
.1 0. 31
20 09
.0 9. 30
20 09
.0 8. 31
20 09
.0 7. 31 20 09
.0 6. 30
20 09
.0 5. 31
20 09
.0 4. 30
20 09
.0 3. 31 20 09
.0 2. 28
20 09
.0 1. 31
20 09
20 09
.0 1. 01
0,90
Növekedési
Az emelkedésben – a közgazdasági összefüggéseket bizonyítva - a különbözı kockázati szintő portfoliók között jelentıs eltérés mutatkozott. Amíg a Kiegyensúlyozott és Növekedési portfoliók április elejére ledolgozták a negatív hozamaikat, addig a Klasszikus portfolióknál erre a hónap végéig várni kellett.
7
Elszámolóegységek árfolyama az önkéntes ágazatban 1,30 1,25 1,20 1,15 1,10 1,05 1,00 0,95
20 09 .0 1. 01 20 09 .0 1. 31 20 09 .0 2. 28 20 09 .0 3. 31 20 09 .0 4. 30 20 09 .0 5. 31 20 09 .0 6. 30 20 09 .0 7. 31 20 09 .0 8. 31 20 09 .0 9. 30 20 09 .1 0. 31 20 09 .1 1. 30 20 09 .1 2. 31
0,90
Klasszikus
Kiegyensúlyozott
Növekedési
A tavalyi év feléig a részvényeket tartalmazó portfoliók együtt mozogtak, de a Növekedési portfoliók a 2009.07.01-tıl hatályos Befektetési politikánk változása miatt – a részvényarány 30%-ról 40%-ra növekedett – nagyobb sebességre kapcsoltak és a teljesítményeik a harmadik negyedévben élesen elváltak a Kiegyensúlyozott portfolióktól. A grafikonokon jól látható még az egyes portfoliók napi hozamainak változékonysága (szórása) is, ami egy fontos kockázati jelzıszám. Amíg a Klasszikus portfolió grafikonja „simább” képet mutat, addig a másik két portfolió napi hozamai erıteljesebben ingadoztak, azaz a kockázati szintjük is magasabb volt. A Függı portfoliók jelentıs többlethozamát az elszámolóegységes rendszer mőködési sajátosságai okozzák. A fedezeti portfoliók hozamának egy része a függı portfoliókban realizálódik.
2. 2000-2009. KÖZÖTTI 10 ÉVES TELJESÍTMÉNY BEMUTATÁSA, PÉNZTÁRAK ÖSSZEHASONLÍTÁSA A Pénztártagok számára elsıdleges fontosságú a 10 éves hozamok alakulása. A pénztári szféra alapvetıen abban érdekelt, hogy a befizetett tıkét hosszútávon fektesse be, és a lehetı legalacsonyabb kockázati szint mellett a legmagasabb eredményt érje el. Ebbıl a szempontból a Pénztár az elmúlt években mesze kiemelkedıen teljesített! A Pénztár Ágazatok 10 évre visszatekintı nettó hozamrátájának alakulása 2009-ben: Magánpénztár Önkéntes pénztár Klasszikus 7,97% 8,39% Kiegyensúlyozott 8,10% 8,10% Növekedési 8,35% 8,23%
Ezek az eredmények a 2008-as hatalmas negatív hozamok ellenére jelentıs 2-2,5 (!) százalék reálhozamot biztosítottak átlagosan a portfoliók számára az elmúlt 10 évben. Ez a versenytársakhoz mérten is jelentıs teljesítmény. Magánpénztári hozamok
8
A 10 éves átlaghozam sorrendjében a Klasszikus portfoliónk az 5., a Kiegyensúlyozott portfoliónk a 2., a Növekedési portfoliónk a 2. helyen szerepel a 19 pénztárból! Ez szenzációs eredmény!
Klasszikus portfoliók 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19
Életút Elsı országos Nyugdíjpénztár ( Magánnyugdíjpénztári ágazat) Dimenzió Magánnyugdíjpénztár HONVÉD Nyugdíjpénztár ( Magánnyugdíjpénztári ágazat) ERSTE Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Villamosenergia-ipari Társaságok Nypt (magánnyugdíjpénztári ágazat) AXA Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Vasutas Önkéntes- és Magánnyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Évgyőrők Magánnyugdíjpénztár OTP Bank Nyrt. Magánnyugdíjpénztára MKB Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Aranykor Nyugdíjpénztár( Magánnyugdíjpénztári ágazat) Quaestor Országos Magánnyugdíjpénztár Postás Magánnyugdíjpénztár ING Pénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Allianz Nyugdíjpénztár(Magánnyugdíjpénztári ágazat) AEGON Magyarország Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár Budapest Országos Kötelezı Magánnyugdíjpénztár Generali nyugdíjpénztár magán ágazat Premium Magánnyugdíjpénztár
Kiegyensúlyozott portfoliók 1 2 3 4
2009. évi hozam 10,46% 18,65% 14,90% 10,00% 12,92% 9,64%
10 éves átlaghozam 9,29% 9,13% 8,99% 8,15% 7,97% 7,72%
10 éves átl. reálhozam 3,35% 3,19% 3,05% 2,22% 2,06% 1,77%
15,66% 8,36% 10,11% 10,96% 13,09% 11,85% 12,15% 16,46% 10,75% 11,65% 10,23% 9,58% 8,84%
7,65% 7,59% 7,27% 7,16% 7,13% 6,88% 6,66% 6,34% 6,23% 6,07% 5,27%
1,72% 1,65% 1,32% 1,24% 1,20% 1,00% 0,72% 0,41% 0,32% 0,16% -0,64%
2009. évi hozam 19,39% 21,25% 23,17% 20,14%
10 éves átlaghozam 8,68% 8,10% 8,07% 8,02%
10 éves átl. reálhozam 2,74% 2,20% 2,15% 2,10% 1,76% 1,49% 1,29% 1,08% 1,01% 0,86% 0,76% 0,69% 0,63% 0,38% 0,16% 0,02% -0,19%
5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19
Életút Elsı országos Nyugdíjpénztár ( Magánnyugdíjpénztári ágazat) Villamosenergia-ipari Társaságok Nypt (magánnyugdíjpénztári ágazat) Dimenzió Magánnyugdíjpénztár HONVÉD Nyugdíjpénztár ( Magánnyugdíjpénztári ágazat) Vasutas Önkéntes- és Magánnyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) MKB Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Quaestor Országos Magánnyugdíjpénztár Postás Magánnyugdíjpénztár ERSTE Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) OTP Bank Nyrt. Magánnyugdíjpénztára Allianz Nyugdíjpénztár(Magánnyugdíjpénztári ágazat) AEGON Magyarország Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár Aranykor Nyugdíjpénztár( Magánnyugdíjpénztári ágazat) ING Pénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) AXA Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Évgyőrők Magánnyugdíjpénztár Budapest Országos Kötelezı Magánnyugdíjpénztár Generali nyugdíjpénztár magán ágazat Premium Magánnyugdíjpénztár
16,13% 13,56% 14,91% 15,99% 14,88% 21,72% 15,45% 17,34% 17,88% 22,48% 5,66% 8,16% 15,06% 20,42% 5,08%
7,70% 7,41% 7,17% 7,02% 6,91% 6,79% 6,67% 6,60% 6,55% 6,31% 6,08% 5,96% 5,72%
1 2 3
2009. évi hozam Quaestor Országos Magánnyugdíjpénztár 34,18% Villamosenergia-ipari Társaságok Nypt (magánnyugdíjpénztári ágazat) 26,76% Életút Elsı országos Nyugdíjpénztár ( Magánnyugdíjpénztári ágazat) 23,65%
10 éves átlaghozam 8,84% 8,35% 8,06%
Növekedési portfoliók
10 éves átl. reálhozam 2,95% 2,44% 2,12%
9
4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19
Vasutas Önkéntes- és Magánnyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Postás Magánnyugdíjpénztár Allianz Nyugdíjpénztár(Magánnyugdíjpénztári ágazat) MKB Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Dimenzió Magánnyugdíjpénztár AEGON Magyarország Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár HONVÉD Nyugdíjpénztár ( Magánnyugdíjpénztári ágazat) ING Pénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Aranykor Nyugdíjpénztár( Magánnyugdíjpénztári ágazat) Budapest Országos Kötelezı Magánnyugdíjpénztár ERSTE Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) OTP Bank Nyrt. Magánnyugdíjpénztára AXA Nyugdíjpénztár (Magánnyugdíjpénztári ágazat) Évgyőrők Magánnyugdíjpénztár Generali nyugdíjpénztár magán ágazat Premium Magánnyugdíjpénztár
19,02% 23,88% 21,41% 11,20% 28,33% 22,97% 26,04% 31,98% 23,64% 19,22% 20,20% 33,51% 9,15% 12,82% 26,72% 12,39%
7,96% 7,73% 7,21% 7,18% 7,17% 7,10% 7,05% 6,35% 6,13% 6,09% 6,02% 5,48% 5,36% 4,00%
2,02% 1,79% 1,30% 1,27% 1,27% 1,18% 1,14% 0,42% 0,23% 0,19% 0,13% -0,44% -0,54% -1,94%
Forrás: PSZÁF
Önkéntes pénztári hozamok Az önkéntes ágazati összehasonlítás a nagyszámú piaci szereplı és az áttekinthetıség miatt csak a nagyobb - 6 milliárd forint feletti - vagyonnal rendelkezı pénztárakat tartalmazza. A 10 éves átlaghozam sorrendjében a Klasszikus portfoliónk a 2., a Kiegyensúlyozott portfoliónk a 3., a Növekedési portfoliónk a 2. helyen szerepel! Ez szintén kiváló eredmény!
Klasszikus jellegő portfoliók
2009. évi hozam
10 éves átlaghozam
10 éves átl. reálhozam
9,68%
8,71%
2,81%
2
Életút Elsı Országos Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág Villamosenergia-ipari Társaságok Nyugdíjpénztára - önkéntes pénztári ág
13,63%
8,39%
2,49%
3
Honvéd Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
11,42%
8,01%
2,11%
4
Mobilitás Nyugdíjpénztár
20,35%
7,48%
1,58%
5
9,10%
7,18%
1,28%
6
OTP Önkéntes Nyugdíjpénztár Aranykor Országos Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
11,75%
7,04%
1,14%
7
Generali Nyugdíjpénztár – önkéntes pénztári ág
11,17%
6,48%
0,58%
8
10,63%
6,47%
0,57%
9
ING Önkéntes Nyugdíjpénztár AEGON Magyarország Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
9,87%
5,87%
-0,03%
10
Budapest Országos Önkéntes Kölcsönös Nyugdíjpénztár**
10,82%
5,76%
-0,14%
11
AXA Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
5,07%
5,17%
-0,73%
1
Kiegyensúlyozott jellegő portfoliók 1
2009. évi hozam
10 éves átlaghozam
10 éves átl. reálhozam
18,23%
8,17%
2,27%
22,60%
8,14%
2,24%
3
Vasutas Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág* Életút Elsı Országos Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág Villamosenergia-ipari Társaságok Nyugdíjpénztára - önkéntes pénztári ág
17,61%
8,10%
2,20%
4
ELMŐ Nyugdíjpénztár*
14,45%
7,67%
1,77%
5
Honvéd Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
19,83%
7,49%
1,59%
6
Allianz Hungária Nyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág*
15,20%
7,47%
1,57%
2
10
7
Postás Kiegészítı Nyugdíjpénztár* Erste Bank Országos Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág*
13,87%
7,27%
1,37%
13,69%
7,10%
1,20%
14,57%
7,04%
1,14%
10
MKB Nyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág* Aranykor Országos Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
17,06%
6,93%
1,03%
11
Mobilitás Nyugdíjpénztár
18,19%
6,75%
0,85%
12
OTP Önkéntes Nyugdíjpénztár
22,45%
6,59%
0,69%
13
ING Önkéntes Nyugdíjpénztár
20,43%
6,42%
0,52%
14
Generali Nyugdíjpénztár – önkéntes pénztári ág
15,65%
6,05%
0,15%
15
AXA Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág AEGON Magyarország Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
14,69%
5,88%
-0,02%
15,03%
5,49%
-0,41%
8 9
16
Növekedési jellegő portfoliók
2009. évi hozam
10 éves átlaghozam
10 éves átl. reálhozam
3
Életút Elsı Országos Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág Villamosenergia-ipari Társaságok Nyugdíjpénztára - önkéntes pénztári ág AEGON Magyarország Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
4
ING Önkéntes Nyugdíjpénztár
27,66%
7,37%
1,47%
5
Honvéd Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
25,70%
6,65%
0,75%
6
20,90%
6,58%
0,68%
7
Mobilitás Nyugdíjpénztár Aranykor Országos Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
22,00%
6,50%
0,60%
8
Budapest Országos Önkéntes Kölcsönös Nyugdíjpénztár**
17,85%
5,91%
0,01%
9
Generali Nyugdíjpénztár – önkéntes pénztári ág
36,20%
5,85%
-0,05%
10
OTP Önkéntes Nyugdíjpénztár
33,54%
5,36%
-0,54%
11
AXA Önkéntes és Magánnyugdíjpénztár - önkéntes pénztári ág
7,80%
3,77%
-2,13%
1 2
23,99%
9,56%
3,66%
23,36%
8,23%
2,33%
26,79%
8,01%
2,11%
* nincs választható portfoliós rendszer ** csak két portfolió van, Bebiztosító és Aktív Forrás: PSZÁF
IV. RÉSZLETES PÉNZTÁRI HOZAMOK BEMUTATÁSA 1. MAGÁNPÉNZTÁRI HOZAMOK Amint a pénztári összefoglaló részben bemutattuk, a magánpénztári portfoliók kiválóan teljesítettek 2009-ben is. A Klasszikus portfolió hozama ugyan kissé elmaradt a benchmark szintjétıl, a Kiegyensúlyozott-, Növekedési- és a Függı portfolió teljesítményei viszont jelentısen meghaladták azt. A továbbiakban bemutatjuk az egyes választható portfoliók eredményének összetevıit. Klasszikus portfolió A tiszta kötvényportfolióban az év elején nagyobb mértékben alul volt súlyozva a kamatkockázati kitettség és az év során fokozatosan növelve jutottunk el a benchmark által meghatározott durációs szintig. Ez alapján az elsı negyedévben a benchmarkhoz képest jelentıs felülteljesítésre tettünk szert, amely a kötvényhozamok drasztikus esésével párhuzamosan elfogyott.
11
A magán ágazat Klasszikus portfoliójának eredménye 0,65 százalékkal elmaradt a referenciaindex teljesítményétıl. Ennek az oka pedig, hogy a két ágazat klasszikus portfoliója kismértékben eltérı kötvényportfoliót (ezt az eltérı likviditás és az ennek megfelelı befektetések magyarázzák) tart, és az egyes eszközök jogszabály által meghatározott értékeléshez használandó ár nem teljesen egyformán változik, kis késéssel követi csak egymást. 2009 végén volt egy ilyen jellegő eltérés, amely viszont jelen sorok írásakor már teljesen kiegyenlítıdött. Kiegyensúlyozott portfolió A magán ágazat Kiegyensúlyozott portfoliójának teljesítménye jelentısen, 2,35%-kal meghaladja a benchmark teljesítményét. A pozitív eredmény elsısorban a jól menedzselt eszközallokációnak köszönhetı. Általánosságban elmondható, hogy egy portfolió hozzáadott értékének 90%-át az eszközallokációs döntés határozza meg, és a többiért az értékpapír-kiválasztás és az egyéb tényezık a felelısek. A portfolió részvénykitettségének változása
A portfolió kötvénykitettségének változása
32,00%
82,00%
30,00% 28,00%
terv
26,00%
tény
24,00%
81,00% 80,00% 79,00% 78,00% 77,00%
22,00%
76,00% 75,00%
20,00%
terv tény
74,00% 73,00% 2009.12.31
2009.11.30
2009.10.31
2009.09.30
2009.08.31
2009.07.31
2009.06.30
2009.05.31
2009.04.30
2009.03.31
2009.02.28
72,00% 2009.01.31
2009.12.31
2009.11.30
2009.10.31
2009.09.30
2009.08.31
2009.07.31
2009.06.30
2009.05.31
2009.04.30
2009.03.31
2009.02.28
2009.01.31
2008.12.31
16,00%
2008.12.31
18,00%
Ahogy az ábrán látható a portfolióban az év legkedvezıtlenebb idıszakában (elsı két hónapban) alul volt súlyozva a részvénykitettség, majd a Pénztár március közepén nagymértékben vásárolt részvényeket, amelyet a piaci emelkedés során – fokozatosan csökkenı mértékben – októberig megtartott. Ekkor a részvénykitettség semlegesre lett beállítva. További változást az év vége hozott, amikor a Pénztár megkezdte a felkészülést a 2010-tıl érvényes Befektetési politika kialakítására. A kötvénykitettség a részvénykitettség inverzeként értelmezhetı ebben a portfolióban. Az egyes részvény értékpapírcsoportok az alábbiak szerint teljesítettek 2009-ben: Magyar részvények KKE régiós részvények Fejlett európai részvények Globális fejlıdı piaci részvények Globális fejlett piaci részvények
Hozam 69,65% 39,38% 30,99% 72,97% 41,90%
Benchmark 73,40% 39,89% 30,23% 78,66% 30,10%
Különbözet -3,75% -0,51% 0,76% -5,69% 11,80%
Az egyes részvénycsoportok láthatóan vegyesen teljesítettek 2009-ben. A magyar értékpapírok alulteljesítették a BUX indexet, amelynek elsıdleges oka, hogy a márciusi vételek során – a kockázati szint alacsonyan tartása miatt - jelentısen felülsúlyozásra
12
került a Magyar Telekom részvénye, amelynek teljesítménye ugyan az emelkedésben elmaradt az átlagtól, de az összportfolió hozamához pozitívan járult hozzá. Júliustól ez a felülsúlyozás lényegében megszőnt, de az addig felhalmozódott alulteljesítést a magyar részvény eszközcsoport már nem tudta kitermelni. A közép-kelet európai részvényeknél a kismértékő elmaradást a bankszámláinkon likviditási céllal tartott pénzeszközök okozták, mivel ez a részvénycsoport passzívan, benchmarkkövetı módon van kezelve. A fejlett európai részvénycsoport szintén egy passzívan kezelt befektetési politikával rendelkezı alapból áll. Itt az enyhe felülteljesítést az alapkezelı devizafedezeti ügyletei okozták. A globális fejlıdı piaci részvények két különbözı befektetési alapon keresztül jelennek meg a portfolióban, amelyek a tavalyi évben külön-külön sem érték el a referenciaindex hozamát. A globális fejlett piaci részvénybefektetés szintén két befektetési alapon keresztül valósul meg a portfolióban. Itt az alapkezelı mőködésében alapvetı szemléletváltás következett be, ami a tavalyi évben igen jelentıs felülteljesítést eredményezett. Összességében az egyes részvénycsoportok értékpapírkiválasztás alapján történı elemzése azt mutatja, hogy ezen osztályok nem változtattak jelentısen a teljes portfolió hozzáadott eredményén. Növekedési portfolió A Magán ágazat Növekedési portfoliója szintén kiválóan teljesített a referenciaindexhez képest, 1,56%-kal haladta meg azt. Az alapvetı okok ugyanazok, mint a Kiegyensúlyozott portfolió esetén, azaz a részvények elsı két hónapban történt alulsúlyozása hozta meg a portfolió számára a többlet teljesítményt. A portfolió részvénykitettségének változása
A portfolió kötvénykitettségének változása
70,00% 90,00%
60,00%
terv
80,00%
terv
tény
50,00%
tény 70,00%
40,00%
60,00%
30,00%
50,00%
2009.12.31
2009.11.30
2009.10.31
2009.09.30
2009.08.31
2009.07.31
2009.06.30
2009.05.31
2009.04.30
2009.03.31
2009.02.28
2009.01.31
40,00% 2008.12.31
2009 .12. 31
2009 .11. 30
2009 .10. 31
2009 .09. 30
2009 .08. 31
2009 .07. 31
2009 .06. 30
2009 .05. 31
2009 .04. 30
2009 .03. 31
2009 .02. 28
2009 .01. 31
2008 .12. 31
20,00%
A Növekedési portfolióknál 2009.07.01-én jelentıs változás történt a Befektetési politikában. Az év elejérıl elhalasztott, törvény által elıírt 40 százalékos részvénykitettség feltöltését – befektetési politikánk alapján - ekkor valósította meg óvatossági okból Pénztárunk. Ez a halasztás igen jót tett a portfoliónak, mert az év eleji esésbıl csak lényegesen kisebb részvényhányaddal vette ki a részét a portfolió, az emelkedést viszont már egy magasabb aránnyal követte. A Növekedési portfolióban kisebb eltérésekkel a márciustól kezdve a referenciaindexnek megfelelı súlyokat tartott a Pénztár. Az év utolsó napjaiban megkezdıdött a felkészülés az újabb – immáron 50 százalékos – részvényarány eléréséhez.
13
Az egyes részvény értékpapírcsoportok az alábbiak szerint teljesítettek 2009-ben: Magyar részvények KKE régiós részvények Fejlett európai részvények Globális fejlıdı piaci részvények Globális fejlett piaci részvények
Hozam 68,31% 39,16% 30,86% 73,35% 42,06%
Benchmark 73,40% 39,89% 30,23% 78,66% 30,10%
Különbözet -5,09% -0,73% 0,63% -5,31% 11,96%
Az egyes részvénycsoportok teljesítményének magyarázata megegyezik a Kiegyensúlyozott portfoliónál leírtakkal.
2. ÖNKÉNTES PÉNZTÁRI HOZAMOK Amint a pénztári összefoglaló részben bemutattuk, az önkéntes pénztári portfoliók kevésbé teljesítettek jól 2009-ben. A Klasszikus portfolió hozamai kismértékben meghaladták a benchmark szintjét, a Kiegyensúlyozott és a Növekedési portfolió teljesítményei viszont jelentısen elmaradtak attól. Klasszikus portfolió A tiszta kötvényportfolióban az év elején nagyobb mértékben alul volt súlyozva a kamatkockázati kitettség és az év során fokozatosan növelve jutottunk el a benchmark által meghatározott durációs szintig. Ez alapján az elsı negyedévben a benchmarkhoz képest jelentıs felülteljesítésre tettünk szert, amely a kötvényhozamok drasztikus esésével párhuzamosan lassan elfogyott. Az önkéntes ágazat Klasszikus portfoliójának eredménye 0,07 százalékkal haladja meg a referenciaindex teljesítményét. Kiegyensúlyozott portfolió Az önkéntes ágazat Kiegyensúlyozott portfoliójának teljesítménye jelentısen, 1,29%-kal alulmúlja a benchmark teljesítményét Az egyes hagyományos eszközosztályok – kötvények, részvények - mellett ennél a portfoliónál megjelenik egy harmadik csoport is, az ingatlanok. A jelentıs alulteljesítés fıként ennek a csoportnak a rovására írható.
14
A portfolió részvénykitettségének változása
A portfolió kötvénykitettségének változása
32,00% 74,00%
30,00%
72,00%
28,00%
terv
26,00%
tény
70,00%
2 009.12.31
2 009.11.30
2 009.10.31
2 009.09.30
2 009.08.31
2 009.07.31
2 009.06.30
2 009.05.31
2 009.04.30
2 009.03.31
2 009.02.28
2 009.01.31
2 008.12.31
20 0 9 .12 .3 1
20 0 9 .11 .3 0
20 0 9 .10 .3 1
20 0 9 .09 .3 0
20 0 9 .08 .3 1
20 0 9 .07 .3 1
60,00%
20 0 9 .06 .3 0
16,00% 20 0 9 .05 .3 1
62,00%
20 0 9 .04 .3 0
tény
18,00% 20 0 9 .03 .3 1
terv
64,00%
20 0 9 .02 .2 8
66,00%
20,00%
20 0 9 .01 .3 1
68,00%
22,00%
20 0 8 .12 .3 1
24,00%
A portfolió ingatlankitettségének változása 30,00%
terv
20,00%
tény
10,00%
2009.12.31
2009.11.30
2009.10.31
2009.09.30
2009.08.31
2009.07.31
2009.06.30
2009.05.31
2009.04.30
2009.03.31
2009.02.28
2009.01.31
-10,00%
2008.12.31
0,00%
Amint az ábrából látszik a kötvény-részvényhányad teljesen hasonló módon volt kezelve, mint a magánpénztári ágazat Kiegyensúlyozott portfoliója esetén. Az év elsı két hónapjában a részvények alulsúlyozása volt jellemzı, majd ezután hirtelen, nagy mennyiségő eszköz vásárlásával erıteljes túlsúlyozásra váltott a portfolió, ami csökkenı ütemben - október végéig megmaradt. Csak ezen hatást vizsgálva – a Magánpénztárhoz hasonlóan - jelentısen meghaladtuk volna a benchmarkot! A kötvények aránya éppen az ingatlankitettség miatt alacsonyabb volt a magánpénztárinál, de a tavalyi év során hasonló görbét írt le. Az ingatlanokra az egész évben felülsúlyozás volt jellemzı. Volt olyan periódus, amikor még a maximális 10 százalékos limitet is meghaladta az arányuk! Szerencsénkre az emelkedı részvényárak miatt nem kellett ezen illikvid portfolióelemeket kényszerértékesítenünk. Ez az eszközcsoport az elmúlt évekhez hasonlóan sajnos most is jelentısen rontotta a Pénztár hozamát két okból is: egyrészt -7,74% eredményével jelentısen alulmúlta a benchmarkját, másrészt a felülsúlyozása miatt az adott portfoliórész nem tudta a többi eszközosztály jelentıs pozitív hozamát biztosítani a tavalyi jelentısen emelkedı piacon. Az év végi ingatlan leértékelés miatt az arányuk már csak minimálisan haladta meg a referenciaindexben meghatározott célszintet 2009. december 31-én. Az Igazgatótanács és az Ellenırzı Bizottság 2008. év végén – 2009. év elején átvilágítatta a pénztár ingatlan befektetéseinek helyzetét. Az átvilágítás alapján megfogalmazott javaslatok megvalósítását az Igazgatótanács a 2009. évi munkatervében szerepeltette. Ennek keretében.
15
•
• • •
az Igazgatótanács megvizsgálta az ingatlan befektetésekre vonatkozó stratégiai alternatívákat, amelynek keretében egyelıre nem látta indokoltnak a befektetési politikában is rögzített ingatlanstratégia megváltoztatását, ugyanakkor felhatalmazta az ügyvezetést, hogy a meglévı ingatlanokat a lehetı leggazdaságosabban üzemeltesse és nyílt pályázatok révén kísérelje meg az értékesítésüket, ha szabadulna fel pénzeszköz, ami felveti a stratégiával való foglalkozás kérdését, akkor az IT visszatér erre a napirendre. kialakításra került az ingatlanbefektetésekkel kapcsolatos részletes szabályozási rendszer, átalakításra került az ingatlankezeléssel kapcsolatos szerzıdés, amelynek elhúzódó tárgyalási folyamata miatt azonban csak 2010. áprilisában tudtuk a végleges szerzıdést aláírni, megerısítésre került a pénztáron belüli kontroll mechanizmus.
adatok mFt-ban
Akácfa u. parkolóház Gyógyfő u. telek Gül baba u. telek Gödöllıi telkek Gyöngyös ipari park Balatongyörök Benczúr u. társasház Székesfehérvár Összesen
2009. év végén meglévı ingatlanjaink 2008. december 31. 2009. december 31. Könyvszerinti Könyvszerinti Piaci érték Piaci érték érték érték Kiegyensúlyozott portfólió 1 699 660 1 770 000 1 649 467 1 797 421 371 222 371 236 375 047 372 393 109 912 111 000 110 085 110 846 61 815 173 300 61 815 148 096 333 575 338 000 333 575 246 259 115 413 149 047 115 188 145 738 540 586 560 820 531 723 500 940 581 884 650 000 573 461 585 000 3 814 067 4 160 409 3 750 361 3 906 693
Rövid áttekintés az egyes ingatlanokról Akácfa u. parkolóház Budapest VII. kerületben található üres telket a VIT Nyugdíjpénztár 2005. szeptemberében vásárolta meg. A megvásárolt ingatlan jogerıs és végrehajtható építési engedéllyel rendelkezett, amely gépkocsik parkolását biztosító parkolóház megvalósítására szólt. A VIT egy automata rendszerő parkolóház megvalósítását tőzte ki célul. A parkolóházra 15 éves határozott idejő bérleti szerzıdést kötöttünk a rendszer szállítójával. A hosszú távú fix díjas bérleti bevétel lehetıvé tette az ingatlan hozamalapú termékként történı piacra vitelét, hiszen a tervek között az szerepelt, hogy mint bérbe adott ingatlan kerüljön eladásra az épület. A parkolóház megvásárlását a bérlı is tervezte, azonban a 2008 év végére a kialakult hitelválság illetve gazdasági világválság ellehetetlenítette vételi lehetıségeiket. A parkolóház használatbavételi engedélyét 2008.08.14-én kaptuk meg. A bérlı 2009. februárban - a szerzıdés szerint jogszerőtlenül - a bérleti és üzemeltetési szerzıdést a válságra való hivatkozással felmondta. A VIT a szerzıdés jogszerőtlen felmondása miatt kártérítési igényt érvényesít a bérlıvel szemben. Álláspontunk szerint több okból is szükséges a parkolóház folyamatos üzemeltetésének fenntartása, még ha ez anyagi és mőszaki nehézségeket is jelent a VIT számára. A jelenlegi konstrukcióban a parkolóház kihasználtsága és bevételei emelkedı, kedvezı tendenciát mutatnak. Gyógyfő u. telek A Budapest XII. kerületben elhelyezkedı egyedi adottságú telket a VIT Nyugdíjpénztár 2006. márciusában vásárolta meg. A telek kiváló elhelyezkedés – csendes, zöld környezet valamint a közlekedési csomópontok közelsége - révén különlegesen jó fejlesztési potenciállal kecsegtet.
16
Az ingatlanra háromszor 5 lakásos társasházat terveztettünk. Az építési engedélyt 2007. márciusában adták ki. Az engedély ellen fellebezést nyújtottak be a szomszédok, mely eredményeképpen 2007. szeptemberében került kiadásra a jogerıs és végrehajtható építési engedélyt, mely 2009. szeptemberében járt volna le. Mivel az építési engedélyt jelenlegi formájában nem lehetett megújítani, azért a VIT bejelentette az építkezés megkezdését, de egyelıre elvi döntés hiányában csak tereprendezési munkálatok folynak, és továbbra is mint spekulatív befektetést értékesíteni kívánjuk az ingatlant. Gül baba u. telek A Budapest Gül Baba u.-i telkeket 2005. szeptemberében vásárolta a VIT Nyugdíjpénztár. A megvásárlást követıen 2005. októberében kezdıdött meg az építési engedélyek elkészítése. A telek építési engedélye 2009. decemberben lejárt volna, Mivel az építési engedélyt jelenlegi formájában nem lehetett megújítani, azért a VIT bejelentette az építkezés megkezdését, de egyelıre elvi döntés hiányában csak tereprendezési munkálatok folynak, és továbbra is mint spekulatív befektetést értékesíteni kívánjuk az ingatlant. Gödöllı A VIT Nyugdíjpénztár 1999. áprilisában aláírt adásvételi szerzıdésben vásárolta meg ingatlant. 2001-ben sor került az ingatlan 11 részre történı felosztására. 2002 év novembere és 2004 augusztusa között a VIT négy területet értékesített. A megmaradt 7 db telekingatlan értékesítése folyamatban van. Az eladhatóságot csökkenti az a tény, hogy a telek a lakó övezettıl mindössze néhány méter távolságban helyezkedik el. További értékcsökkentı tényezı, hogy a telek közvetlen szomszédságában fémhulladék lerakó telep mőködik, amellyel szemben a környéken lakók (többek között az idırıl idıre jelentkezı zajok miatt) ellenségesen viszonyulnak. A válság hatása a kereskedelmi ingatlanok piacára is negatívan hat, radásul a VIT telke és a GIP (Gödöllıi Ipari Park) mindössze 3,6 km-re található egymástól. Ameddig a környéken jobban frekventált, illetve infrastrukturálisan is jobb ellátottsággal rendelkezı ipari telkek eladók, addig ezeket a kevésbé jó adottságú telkeket nem, vagy csak nagyon nehezen lehet eladni. Gyöngyös ipari park A VIT Nyugdíjpénztár 2005. januárban, Gyöngyösön az ipari zónában lévı telket megvásárolta. A telek megvásárlásánál döntı tényezı volt, hogy az akkori tulajdonos úgy adta el a telket, hogy oda ı maga hulladékkonvertáló erımővet fog építeni. A hulladékerımő építése a mai napig nem kezdıdött el. A VIT megállapodott az eladóval a vételi és elıvásárlási jog 2009. március 31-i megszüntetésében, így a telek szabadon értékesíthetıvé vált. Késıbb a VIT adás-vételi szerzıdést is kötött ugyanezzel céggel, aki azonban nem teljesített, így 25 mFt-os kötbért követelünk tıle, amelynek behajtása érdekében felszámolási eljárást indítottunk ellene. Szakértıi vélemények szerint az ingatlan reális eladási ára lényegesen alacsonyabb a VIT által elképzeltnél. Balatongyörök A VIT a balatongyöröki ingatlant 1999 decemberében vásárolta meg. Az ingatlan jelenleg bérbeadás útján hasznosított, igen szerény, az ingatlan értékének megközelítıleg 1%-nak megfelelı bevétel mellett. A megvásárlás óta eltelt 10 évben a nyugdíjpénztár nem fordított jelentısebb összeget az ingatlan fejlesztésére, minden felújítást, állagmegóvást az ingatlant bérlı alapítvány finanszírozott és valósított meg a területen. A Balatontörvény elfogadását követıen jelentıs ingatlanfejlesztések elindulása várható a Balaton vízparthoz közeli területein, így az ingatlan felértékelıdése várható. Benczúr u.
17
A VIT 2006. májusában vásárolta meg a Benczúr utca 11. ingatlan 14 albetétét. A VIT a fent említett 14 albetét megvásárlásával 67,7%-os tulajdonosi hányadot szerzett a Társasházban. Az ingatlan vásárlás elsıdleges célja az albetétek hasznosítása volt. A VIT korábbi ügyvezetése 2007-ben úgy döntött, hogy átalakítja az ingatlanokat. A tervek szerint 17 luxus lakás kialakítására lenne lehetıség. A Társasház közgyőlésén megszavazták átalakítást. Az építési kérelem benyújtásra került. Az építési engedély 2009. végén vált jogerıssé. Jelenleg az épületet bérleményként hasznosítjuk, illetve az ingatlan, mint ingatlanfejlesztés értékesíthetı. Székesfehérvár A VIT 2007.. januárjában vásárolta meg az ingatlant. Az ingatlant bérbeadás útján hasznosítjuk. 2009.. februárjában a legnagyobb bérlı recesszió miatt megszüntette a bérletet, azóta több kisebb bérlı jött be az ingatlanba. Az ingatlan további bérbeadását helyi partnerek bevonásával próbáljuk, ám a jelen gazdasági helyzetben igen nehézkes. 2009-ben mégis sikerült jelentısebb bérlıkkel szerzıdnünk, így a kihasználtság jónak mondható. A jelen helyzetben célszerőnek látjuk az ingatlan bérbeadás útján történı hasznosítását, persze nem kizárva az esetleges eladást sem. Sopron A Nyugdíjpénztár a soproni ingatlanokat egy a végrehajtásból származó ingatlanok adásvételére szakosodott Kft-tıl vásárolta meg. Az ingatlanok hasznosítási módjaként azok továbbértékesítésével elérhetı profit realizálásával számolt a pénztár. Az ingatlanok megszerzését nem terhelte egyéb járulékos kiadás, így sem ügyvédi költségek sem közvetítıi jutalék kifizetésére nem került sor. A 2008. novemberben történt megvásárlásától a mai napig jelentıs költségek nem merültek fel az ingatlanokkal kapcsolatban. A megvásárolt ingatlanok továbbértékesítésére megtettük és folyamatosan megtesszük a lehetséges lépéseket, úgy, mint közvetítık megbízása, hirdetések a nyomtatott és elektronikus médiákban. Az egyes értékpapírcsoportok az alábbiak szerint teljesítettek 2009-ben: Magyar részvények KKE régiós részvények Fejlett európai részvények Globális fejlıdı piaci részvények Globális fejlett piaci részvények Ingatlanok
Hozam 68,71% 39,35% 30,99% 73,10% 41,83% -7,74%
Benchmark 73,40% 39,89% 30,23% 78,66% 30,10% -0,56%
Különbözet -4,69% -0,54% 0,76% -5,56% 11,73% -7,18%
Itt is elmondható, hogy a Magán Ágazatban korábban leírt okok miatt alakultak ki a fenti értékpapírcsoportok hozamai. Az Önkéntes Ágazat Kiegyensúlyozott portfoliójában vannak besorolva Pénztár diszkrecionális vagyonkezelıi. 2009-ben két fontos esemény is jellemezte ezeket a mandátumokat. - Augusztustól új vagyonkezelı kezdte meg a munkáját a pénztárnál, a Concorde Alapkezelı személyében. A megbízás célja abszolút hozamra törekvı portfolió kezelése. - Október végével - a folyamatos alulteljesítések miatt - megszőntettük az OTP Alapkezelı benchmarkkövetı mandátumát. Ez a vagyonkezelıi portfolió a teljes 9 éves futamideje alatt éves átlagban mindössze bruttó 3,42 százalékos eredményt ért el.
18
Az OTP Alapkezelı benchmarking mandátuma 2009-ben 20,23 százalékos hozamot ért el a október végéig, a rá vonatkozó referenciaindex értékétıl kismértékben elmaradt ez a teljesítmény, de a Pénztár összesített hozamát javította. Az OTP Alapkezelı másik mandátuma Pénztárunknál abszolút hozamra törekvı stratégiával van kezelve. A tavalyi évben nem sikerült kiemelkedı eredményt elérnie a vagyonkezelınek, hiszen az éves hozama 7,36 százalék lett. Ezzel az eredménnyel elmaradt a benchmark értékétıl, és jelentısen rontotta a Kiegyensúlyozott portfolió összhozamát is. A Concorde Alapkezelı új vagyonkezelt portfoliója augusztustól 4,91 százalékos hozamával a rá vonatkozó referenciaindexet is túlteljesítette ezen az idıtávon, és összességében pozitívan járult hozzá a Kiegyensúlyozott portfolió hozamához. A Pénztár diszkrecionális vagyonkezelıinek 2009. évi teljesítménye: Vagyonkezelıi hozam
Benchmark
Különbözet
20,23% 7,36% 4,91%
20,53% 11,43% 4,23%
-0,30% -4,07% 0,68%
OTP benchmarking * OTP Total Return Concorde **
* A szerzıdés felmondásáig számolt értékek, a hozamok nem évesítettek. ** A szerzıdés kezdetétıl, az adatok nem évesítettek. Ezen mandátumok a portfolió méretéhez viszonyítva kis méretőek, így az összesített hozamhoz, csak csekély a hozzájárulásuk. Növekedési portfolió Az önkéntes ágazat Növekedési portfoliója szintén alulteljesítette 1,84 százalékkal a referenciaindex értékét. Az okok hasonlóak, mint a Kiegyensúlyozott portfolió esetén, azaz a részvények elsı két hónapban való alulsúlyozása a portfolió számára jelentıs többlet teljesítményt eredményezett. A referenciaindexben egyáltalán nem szereplı ingatlan portfoliórész negatív teljesítményével és túlsúlyozásával sajnos ezen portfolióban is nagymértékben lerontotta és a benchmarkhoz képest is elmaradóvá tette a hozamot. A portfolió részvénykitettségének változása
A portfolió kötvénykitettségének változása
70,00% 90,00%
60,00%
terv tény
50,00%
80,00%
terv tény
70,00%
40,00% 60,00%
30,00% 50,00%
2009.12.31
2009.11.30
2009.10.31
2009.09.30
2009.08.31
2009.07.31
2009.06.30
2009.05.31
2009.04.30
2009.03.31
2009.02.28
2009.01.31
40,00% 2008.12.31
20 09 .1 2.31
20 09 .1 1.30
20 09 .1 0.31
20 09 .0 9.30
20 09 .0 8.31
20 09 .0 7.31
20 09 .0 6.30
20 09 .0 5.31
20 09 .0 4.30
20 09 .0 3.31
20 09 .0 2.28
20 09 .0 1.31
20 08 .1 2.31
20,00%
19
A portfolió ingatlankitettségének változása 30,00%
terv
20,00%
tény
10,00%
2009.12.31
2009.11.30
2009.10.31
2009.09.30
2009.08.31
2009.07.31
2009.06.30
2009.05.31
2009.04.30
2009.03.31
2009.02.28
2009.01.31
-10,00%
2008.12.31
0,00%
Ahogyan fentebb említettük a portfolióban lévı ingatlanelem nem szerepel a referenciaindexben, ezért sem a részvény-, sem a kötvényarány nem érhette el a Befektetési politikában meghatározott szintet 2009-ben. Ez a hatás az év elsı két hónapjában kedvezınek bizonyult, hiszen az ingatlan nem veszített az értékébıl, viszont az év fennmaradó részében ez az elıny folyamatosan erodálódott és negatívba fordult. Az értékpapírok árfolyamának jelentıs emelkedésével az ingatlan aránya jelentısen csökkent a portfolióban, és az év végi leértékelés után már nem érte el a 4 százalékot. Ebben a Növekedési portfolióban 2009.07.01-én jelentıs változás történt a Befektetési politikában. Az év elejérıl elhalasztott, törvény által elıírt 40 százalékos részvénykitettség feltöltését – befektetési politikánk szerint - ekkor valósította meg óvatossági okból Pénztárunk. Ez a halasztás igen jót tett a portfoliónak, mert az év eleji esésbıl csak lényegesen kisebb részvényhányaddal vette ki a részét a portfolió, az emelkedést viszont már egy magasabb aránnyal követte. A Növekedési portfolióban kisebb eltérésekkel a márciustól kezdve a referenciaindexnek megfelelı súlyokat tartott a Pénztár. Az év utolsó napjaiban megkezdıdött a felkészülés az újabb – immáron 50 százalékos – részvényarány eléréséhez.
adatok mFt-ban
Sopron
2009. év végén meglévı ingatlanjaink 2008. december 31. 2009. december 31. Könyvszerinti Könyvszerinti Piaci érték Piaci érték érték érték Növekedési portfólió 70 012 70 012 73 992 70 012
Az egyes értékpapírcsoportok az alábbiak szerint teljesítettek 2009-ben: Magyar részvények KKE régiós részvények Fejlett európai részvények Globális fejlıdıpiaci részvények Globális fejlettpiaci részvények Ingatlanok
Hozam 71,39% 39,77% 30,90% 72,38% 42,03% -6,08%
Benchmark 73,40% 39,89% 30,23% 78,66% 30,10% nincs
Különbözet -2,01% -0,12% 0,67% -6,28% 11,93% -
A részvénycsoportok az egységes szerkezető portfoliókezelés miatt a másik három portfolióval megegyezı módon teljesítettek az önkéntes ágazat Növekedési portfoliójában is.
20
1. sz. melléklet
I. Az Önkéntes pénztár által kötött és az üzleti év mérleg fordulónapjáig lezárt határidıs és opciós ügyletek 1. Határidıs ügyletek a. Fedezeti célú FORWARD ügyletek zárása aa. Otp Alapkezelı vagyonkezelı Kötésnap Eszköz 2008.12.16 EUR 090107 OTP1 SELL 2009.01.06 EUR 090107 OTP1 BUY 2009.01.16 EUR 090121 OTP1 BUY 2009.01.06 EUR 090121 OTP1 SELL 2009.01.26 EUR 090128 OTP1 BUY 2009.01.16 EUR 090128 OTP1 SELL 2009.02.10 EUR 090211 OTP1 BUY 2009.01.26 EUR 090211 OTP1 SELL 2009.02.25 EUR 090227 OTP1 BUY 2009.02.10 EUR 090227 OTP1 SELL 2009.03.10 EUR 090311 OTP1 BUY 2009.03.06 EUR 090311 OTP1 SELL 2009.02.25 EUR 090311 OTP1 SELL 2009.03.24 EUR 090325 OTP1 BUY 2009.03.10 EUR 090325 OTP1 SELL 2009.04.07 EUR 090408 OTP1 BUY 2009.03.24 EUR 090408 OTP1 SELL 2009.04.21 EUR 090422 OTP1 BUY 2009.04.07 EUR 090422 OTP1 SELL 2009.05.05 EUR 090506 OTP1 BUY 2009.04.21 EUR 090506 OTP1 SELL 2009.05.20 EUR 090520 OTP1 BUY 2009.05.05 EUR 090520 OTP1 SELL 2009.06.02 EUR 090603 OTP1 BUY 2009.05.20 EUR 090603 OTP1 SELL 2009.06.16 EUR 090617 OTP1 BUY 2009.06.02 EUR 090617 OTP1 SELL 2009.06.25 EUR 090701 OTP1 BUY 2009.06.16 EUR 090701 OTP1 SELL 2009.06.30 USD 090630 OTP2 BUY 2009.05.29 USD 090630 OTP2 SELL 2009.07.28 USD 090730 OTP2 BUY 2009.06.30 USD 090730 OTP2 SELL 2009.08.28 USD 090831 OTP2 BUY 2009.07.28 USD 090831 OTP2 SELL 2009.08.31 USD 090930 OTP2 BUY 2009.08.28 USD 090930 OTP2 SELL 2009.11.16 USD 091116 OTP2 BUY 2009.10.14 USD 091116 OTP2 SELL 2009.12.15 USD 091216 OTP2 BUY 2009.11.16 USD 091216 OTP2 SELL Összesen:
Szerz.db. 50 000 50 000 50 000 50 000 50 000 50 000 50 000 50 000 50 000 50 000 90 000 40 000 50 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 90 000 1 400 000 1 400 000 1 400 000 1 400 000 1 400 000 1 400 000 1 400 000 1 400 000 1 000 000 1 000 000 1 000 000 1 000 000
Ár 268,74 267,42 277,00 267,94 285,00 277,30 287,80 285,64 299,00 288,69 308,00 310,09 299,61 301,00 308,74 297,00 301,82 300,00 297,80 283,50 300,75 277,00 284,25 280,00 277,85 279,60 280,75 276,91 280,36 194,20 206,90 186,40 195,40 188,00 187,58 191,61 189,09 178,80 180,42 190,00 179,63
Teljes össz. 13 437 000 13 371 000 13 850 000 13 397 000 14 250 000 13 865 000 14 390 000 14 282 000 14 950 000 14 434 500 27 720 000 12 403 600 14 980 500 27 090 000 27 786 600 26 730 000 27 163 800 27 000 000 26 802 000 25 515 000 27 067 500 24 930 000 25 582 500 25 200 000 25 006 500 25 164 000 25 267 500 24 921 900 25 231 950 271 880 000 289 660 000 260 960 000 273 560 000 263 200 000 262 612 000 268 254 000 264 726 000 178 800 000 180 420 000 190 000 000 179 630 000
EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR USD USD USD USD USD USD USD USD USD USD USD USD
ab. K&H Alapkezelı vagyonkezelı Kötésnap Eszköz 2009.02.03 EUR 090505 KH SELL 2009.02.03 EUR 090505 KH SELL 2009.02.04 EUR 090505 KH BUY 2009.02.04 EUR 090505 KH BUY Összesen:
Szerz.db. 1 600 000 55 000 1 600 000 55 000
Ár 306,20 306,20 300,62 300,62
Teljes össz. 489 920 000 16 841 000 480 992 000 16 534 100
EUR EUR EUR EUR
Deviza
Deviza
Lejárat 2009.01.07 2009.01.07 2009.01.21 2009.01.21 2009.01.28 2009.01.28 2009.02.11 2009.02.11 2009.02.27 2009.02.27 2009.03.11 2009.03.11 2009.03.11 2009.03.25 2009.03.25 2009.04.08 2009.04.08 2009.04.22 2009.04.22 2009.05.06 2009.05.06 2009.05.20 2009.05.20 2009.06.03 2009.06.03 2009.06.17 2009.06.17 2009.07.01 2009.07.01 2009.06.30 2009.06.30 2009.07.30 2009.07.30 2009.08.31 2009.08.31 2009.09.30 2009.09.30 2009.11.16 2009.11.16 2009.12.16 2009.12.16
-
-
-
-
-
-
Lejárati összeg 194 000 128 000 329 000 782 000 39 000 424 000 329 500 437 500 123 000 392 500 710 000 399 200 25 000 10 800 707 400 36 900 396 900 185 400 12 600 87 300 1 465 200 13 500 666 000 37 800 231 300 189 900 86 400 559 800 869 850 1 302 000 19 082 000 6 132 000 6 468 000 3 304 000 3 892 000 9 548 000 6 020 000 40 000 1 660 000 470 000 10 840 000 19 140 150
Lejárat Lejárati összeg 2009.05.05 35 120 000 2009.05.05 1 207 250 2009.05.05 26 192 000 2009.05.05 900 350 36 327 250
b. Nem fedezeti célú FORWARD ügyletek zárása -
2. Opciós ügyletek -
II. Az Önkéntes pénztár által kötött és a mérlegkészítés idıszakában lezárt határidıs és opciós ügyletek 1. Határidıs ügyletek a. Fedezeti célú FORWARD ügyletek zárása aa. Otp Alapkezelı vagyonkezelı Kötésnap Eszköz 2009.12.18 USD 100115 OTP2 SELL 2009.12.15 USD 100115 OTP2 SELL Összesen:
Szerz.db. 500 000 1 000 000
Ár 193,50 190,75
Teljes össz. 96 750 000 190 750 000
USD USD
ab. Concorde Alapkezelı vagyonkezelı Kötésnap Eszköz 2009.12.18 EUR 100301 CONC SELL Összesen:
Szerz.db. 38 000
Ár 279,70
Teljes össz. 10 628 600
EUR
b. Nem fedezeti célú FORWARD ügyletek zárása -
2. Opciós ügyletek -
Deviza
Lejárat 2010.01.15 2010.01.15
Lejárati összeg 4 107 706 5 790 000 9 897 706
Deviza
Lejárat 2010.03.01
Lejárati összeg 394 060 394 060
1. sz. melléklet
III. Az Önkéntes pénztár által kötött és az üzleti év mérleg fordulónapjáig le nem zárt határidıs és opciós ügyletek 1. Határidıs ügyletek a. Fedezeti célú FORWARD ügyletek aa. Otp Alapkezelı vagyonkezelı Kötésnap Eszköz 2009.12.15 USD 100125 OTP2 SELL 2009.12.18 USD 100115 OTP2 SELL Összesen: ab. Concorde Alapkezelı vagyonkezelı Kötésnap Eszköz 2009.12.18 EUR 100301 CONC SELL
Szerz.db. 500 000 1 000 000
Ár 193,50 190,75
Teljes össz. 96 750 000 190 750 000
Deviza USD USD
Lejárat 2010.01.25 2010.01.15
Szerz.db. 38 000
Ár 279,70
Teljes össz. 10 628 600
Deviza EUR
Lejárat 2010.03.01
Összesen: A fedezeti célú FORWARD ügyletek jövıbeni várható eredményre és Cash-Fllowra gyakorolt hatása összesen (HUF):
b. Nem fedezeti célú ügyletek -
2. Opciós ügyletek -
10 291 766
2. sz. melléklet
2009. évi függı tételek korosítása: Önkéntes Korosított függı tételek Munkáltatóhoz rendelhetı függı befizetések
47911 (ezer Ft) Napok száma 30 napon belül 31 - 60 nap között 61 - 90 nap között 91 - 180 nap között 181 - 360 nap között 361 napon túl Összesen:
Korosított függı tételek Munkáltatóhoz és pénztártaghoz nem rendelhetı függı befizetések
Összeg 14 008 61 46 108 199 246 14 668
47912, 4799412 (ezer Ft) Napok száma 30 napon belül 31 - 60 nap között 61 - 90 nap között 91 - 180 nap között 181 - 360 nap között 361 napon túl Összesen:
Összeg 8 217 193 12 0 40 25 8 487
2. sz. melléklet
Azonosítatlan függı befizetések állományának változása:
VIT Nyugdíjpénztár (önkéntes) e Ft Megnevezés
Nyitó
Munkáltatóhoz rendelhetı függı befizetés Munkáltatóhoz nem rendelh.függı befizetés Pénztártaghoz nem rendelh.függı befizetés Összesen
20 301 951 21 252
Tárgyévi csökkenés 6 795 284 75 967 31 578 6 902 829
Záró növekedés 6 789 651 83 360 31 721 6 904 732
14 668 8 344 143 23 155
3. sz. melléklet
VIT Nyugdíjpénztár (önkéntes ágazat)
4. IMMATERIÁLIS JAVAK ÉS TÁRGYI ESZKÖZ VÁLTOZÁSI TÁBLA 2009. adatok eFT-ban
Eszköz Fıkönyvi számlaszám
Megnevezés
Értékcsökkenés Nyitó egyenleg Növekedések
Csökkenések
Módosítások
Záró egyenleg
0
0
0 0 0 0 0 0 0 0 166 724 0 0 166 724 43 015
Fıkönyvi számlaszám
Értékcsökkenés kulcsa
Csökkenések-
Écs módszere Nyitó egyenleg
Tárgyévben kel kapcsolatos elszámolt écs felhalmozott Écs kivezetése
0
Vagyoni értékő jogok
0
0
0
0
Üzleti vagy cégérték 1 121
Szellemi termékek
0 148 367
0 18 357
0 0
0 0
Szellemi termékek 1 231
Épületek,épületrészek
148 367 43 015
18 357 0
0 0
0 0
43 015 1 217 143 2 138 454 3 560 197 725 3 556 882 60 911
0
0
0 0
0 2 315
127 674 127 674 24 282
0 0
Mőködtetett ingatlanok és k.v.ért.j. 1 321 1 331 1 341 1 371 Tartós befekt.c.ingatlanok 1 411
Ügyviteli és számítástech. gépek
Mőszaki berend.,gépek, jármővek 1 421
Egyéb berendezések, felszer.
60 911 334 544
2 315 2 302
24 282 2 374
0 0
Egyéb berend., felszer. 1 431
Személygépkocsik
334 544 16 422
2 302 4 916
2 374 3 010
0 0
Személygépkocsik 1 511 15 112
16 422 5 102 112 692
4 916 24 848 33 437
3 010 29 062
0
Beruházások Ingatlan beruházás
117 794
58 285 0
29 062
Beruházások
Telek Épületek, épületrészek tul.h. Egyéb építmények Tartós bef.célú ing. ért.kül
Részesedések üzletrészek
Összesen
0 4 277 935
0
0 86 175
0 0
0 186 402
43 015 1 217 143 2 138 454 3 560 70 051 3 429 208 38 944 0 0 38 944 334 472 0 0 334 472 18 328 0 0 18 328 888 146 129 0 147 017 0
0 0
0
0
0
0
0
lineáris
0 26 491
0
33
0 100 472
0
1 191
3
lineáris
100 472 2 581
26 491 2 581
0
1 291
0 0 0
2 581
2 581
0
0
1 391 1 391
2
lineáris lineáris
41 426 641
42 769 107
1 491
33
lineáris
42 067 51 824
42 876 5 744
0 24 282
0 0
1 491
14,5
lineáris
51 824 27 266
5 744 47 285
24 282 1 758
0 0
1 491
20
lineáris
27 266 10 469
47 285 3 161
1 791 3 010
0 0
10 469 0
3 161 0
3 010 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 0
0 4 177 708
Módosítások kapcsolódó értékcsökkenése
0 234 679
0 0 0 0 0 0 0 0 126 963 0 0 126 963 5 162 0 5 162 84 195 748
0 128 138
Záró egyenleg
0 29 083
84 943 33 286 0 0 33 286 72 793 0 0 72 760 10 620 0 0 10 620 0 0 0 0 0
0 0
Záró nettó érték
0 0 0 0 0 0 0 0 39 761 0 0 39 761 37 853
37 853 1 217 143 2 054 259 2 812 3 344 265 5 658 0 0 5 658 261 679 0 0 261 712 7 708 0 0 7 708 888 146 129 0 147 017
0 333 734
0 3 843 974
Portfolió állomány - választható portfoliós rendszert mőködtetı önkéntes nyugdíjpénztár 2009.12.31 4. sz. melléklet Fedezeti portfolió Kiegyensúlyozott portfolió
Klasszikus portfolió Sorszám
PSZÁF kód
Megnevezés
ISIN/azonosító kód
db
1 a
3 c
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
4 d 2 006 139 47 760
5 e 2 193 122 47 774
6 f
Könyv szerinti érték
Fedezeti portfolió összesen Növekedési portfolió
Piaci érték
db
7 g 45 129 468 2 064 030
8 h 49 174 828 2 064 407
9 i
Szolgáltatási számlák portfoliója
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
10 j 1 594 310 154 737
11 k 1 758 139 154 759
18 r
80 737
80 737
Könyv szerinti Piaci érték érték 19 s 270 423 16 183
20 t 282 783 16 186
5 883
5 883
db 21 u
Könyv szerinti érték
Piaci érték
22 v 49 000 340 2 282 710 -
23 w 53 408 872 2 283 126 -
895 710
895 710
001 002 003
72OB1 72OB11 72OB111
Portfolió összesen Bankszámlák és készpénz összesen Házipénztár (forint és valuta)
004
72OB112
Pénzforgalmi számla és befektetési számla
60
60
809 030
809 030
005
72OB112001 72OB112002
Öpt bef szla Fed SAJÁT Klassz Concorde befektetési pénzszla
Öpt bef szla Fed SAJÁT Klassz Concorde befektetési pénzszla
1 -
60 -
60 -
1
71
71
-
-
-
-
-
-
1 1
60 71
60 71
72OB112003
Concorde külföldi kötv. bef szla EUR (568)
Concorde külföldi kötv. bef szla EUR (568)
-
-
-
1
271
271
-
-
-
-
-
-
1
271
271
72OB112004 72OB112005 72OB112006 72OB112007 72OB112008 72OB112009 72OB112010 72OB112011
CS MSCI WORLD szla Kiegy (528) OTP 2 befektetési pénzszla OTP 2 külföldi kötvény bef. szla EUR OTP 2 külföldi kötvény bef. szla USD K&H MSCI EMU szla Kiegy (529) Pioneer Öpt MSCI EM szla USD Kiegy Önk Fed Egy Ingatlan szla USD Önk Fed Egy Ingatlan szla EUR
CS MSCI WORLD szla Kiegy (528) OTP 2 befektetési pénzszla OTP 2 külföldi kötvény bef. szla EUR OTP 2 külföldi kötvény bef. szla USD K&H MSCI EMU szla Kiegy (529) Pioneer Öpt MSCI EM szla USD Kiegy Önk Fed Egy Ingatlan szla USD Önk Fed Egy Ingatlan szla EUR
-
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1
210 211 27 167 395 168 335 154 566 100 716 51 7
210 211 27 167 395 168 335 154 566 100 716 51 7
-
-
-
-
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1
210 211 27 167 395 168 335 154 566 100 716 51 7
210 211 27 167 395 168 335 154 566 100 716 51 7
72OB112012
Öpt CETOP20 tech szla PLN Kiegy (527)
Öpt CETOP20 tech szla PLN Kiegy (527)
-
-
-
1
5 354
5 354
-
1
5 354
5 354
72OB112013 72OB112014 72OB112015 72OB112016 72OB112017 72OB112018 72OB112019 72OB112020 72OB112021 72OB112022 72OB112023 72OB112024 72OB112025 72OB112026 72OB112027 72OB112028 72OB112029 72OB112030 72OB112031 72OB112032
Öpt EUR bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt USD bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt EUR bef szla Fed SAJÁT Növ Öpt USD bef szla Fed SAJÁT Növ Öpt bef szla Fed SAJÁT Növ CS MSCI WORLD szla Növ (536) K&H 2 MSCI EM szla USD Növ (534) K&H MSCI EMU szla Növ (535) Pioneer Öpt MSCI EM szla USD Növ Öpt CETOP20 tech szla CZK Növ (561) Öpt CETOP20 tech szla PLN Növ (554) Önkéntes bef. pénzszla. Fed. Szolg. Önkéntes szolgáltatási kifizetési szla Önkéntes bef. pénzszla. Mőködési Önkéntes mőködési kifizetési szla Önkéntes mőködési kártya szla Önkéntes bef. pénzszla. Likviditási Önkéntes bef. pénzszla. Függı tart Önkéntes tagdíjszámla (511)
Öpt EUR bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt USD bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt EUR bef szla Fed SAJÁT Növ Öpt USD bef szla Fed SAJÁT Növ Öpt bef szla Fed SAJÁT Növ CS MSCI WORLD szla Növ (536) K&H 2 MSCI EM szla USD Növ (534) K&H MSCI EMU szla Növ (535) Pioneer Öpt MSCI EM szla USD Növ Öpt CETOP20 tech szla CZK Növ (561) Öpt CETOP20 tech szla PLN Növ (554) Önkéntes bef. pénzszla. Fed. Szolg. Önkéntes szolgáltatási kifizetési szla Önkéntes bef. pénzszla. Mőködési Önkéntes mőködési kifizetési szla Önkéntes mőködési kártya szla Önkéntes bef. pénzszla. Likviditási Önkéntes bef. pénzszla. Függı tart Önkéntes tagdíjszámla (511)
-
-
-
1 1 1 -
251 109 1 666 -
251 109 1 666 -
1 1 1 1 1 1 1 1 1 -
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 -
251 109 1 666 1 134 27 253 2 581 38 769 11 468 1 530 52 5 831 -
251 109 1 666 1 134 27 253 2 581 38 769 11 468 1 530 52 5 831 -
006
72OB113
Lekötött betét (betétszerzıdés): hitelintézeti betétszámlán lekötött pénzösszeg
1 255 000
1 255 377
1 387 000
1 387 416
007
Lekötött betét klasszikus Lekötött betét kiegyensúlyozott Lekötött betét növekedési Lekötött betét szolgáltatási Lekötött betét mőködési Lekötött betét mőködési Lekötött betét likviditási Lekötött betét függı
1 -
008
72OB113001 72OB113002 72OB113003 72OB113004 72OB113005 72OB113006 72OB113007 72OB113008 72OB12
1 255 000 40 625 814
1 255 377 44 473 671
47 700 1 255 000 74 000 10 300 44 352 347
47 714 1 255 377 74 022 10 303 48 567 016
009
72OB121
28 557 842
30 950 192
31 435 411
34 098 242
010 011
72OB12101 72OB12101001 72OB12101002 72OB12101003 72OB12101004 72OB12101005 72OB12101006 72OB12101007 72OB12101008 72OB12101009 72OB12101010 72OB12101011 72OB12101012 72OB12101013 72OB12101014 72OB12101015 72OB12101016 72OB12101017 72OB12101018 72OB12101019 72OB12101020 72OB12101021 72OB12101022 72OB12101023 72OB12101024 72OB12101025 72OB12101026 72OB12101027 72OB12101028 72OB12101029 72OB12101030 72OB12101031 72OB12101032 72OB12101033
28 162 392 55 049 19 666 309 835 551 672 26 426 220 790 354 237 187 737 93 842 534 101 964 356 2 025 230 210 255 97 128 273 657 885 225 3 240 783 513 218 3 224 326 1 788 638 1 932 863 3 834 262 44 738 859 420 3 645 209 845 306 715 461 427 137 28 523 97 344 155 958
30 525 754 55 887 19 936 312 890 555 234 26 605 235 274 364 211 190 798 93 991 534 319 1 033 003 2 216 455 220 216 105 547 300 459 992 325 3 615 221 555 457 3 636 802 1 798 854 2 195 883 4 233 323 48 199 888 507 3 956 939 886 516 729 724 432 578 29 904 104 353 156 344
31 010 768 55 049 24 583 309 835 581 210 36 277 405 020 354 237 258 754 93 842 534 101 1 056 494 2 167 013 211 690 106 777 298 288 972 390 3 532 257 548 619 3 726 516 1 948 889 2 123 214 4 211 807 44 738 943 698 3 983 252 923 965 786 591 464 652 28 523 107 030 171 457
33 643 292 55 887 24 920 312 890 584 963 36 492 431 336 364 211 262 348 93 991 534 319 1 131 894 2 371 628 221 770 116 032 327 710 1 090 094 3 940 947 594 532 4 207 035 1 961 362 2 412 316 4 656 206 48 199 975 713 4 324 469 972 388 802 272 470 846 29 904 114 737 171 881
012
72OB12102
186 388
212 937
195 546
223 238
013
72OB12102001 72OB12102002
111 475 74 913
124 561 88 376
120 633 74 913
134 862 88 376
Lekötött betét klasszikus Lekötött betét kiegyensúlyozott Lekötött betét növekedési Lekötött betét szolgáltatási Lekötött betét mőködési Lekötött betét mőködési Lekötött betét likviditási Lekötött betét függı Értékpapírok összesen Hitelviszonyt megtestesítı értékpapírok (kötvények) Magyar állampapír D100113 D100120 D100210 D100224 D100310 D100505 D100630 D100825 D101020 D101215 MNB100106 MNB100113 2010/B MÁK 2010/C MÁK 2010/D MÁK 2011/A MÁK 2011/B MÁK 2011/C MÁK 2012/B MÁK 2012/C MÁK 2013/D MÁK 2013/E MÁK 2014/C MÁK 2015/A MÁK 2016/C MÁK 2017/A MÁK 2017/B MÁK 2019/A MÁK 2020/A MÁK 2023/A MÁK REPHUN 6.75% 07/28/14 2013/A MÁK 2013/C MÁK Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség teljesítéséért a magyar állam készfizetı kezességet vállal DK 2011/01 DK 2011/02
HU0000517560 HU0000517560 HU0000517594 HU0000517610 HU0000517289 HU0000517412 HU0000517420 HU0000517495 HU0000517669 HU0000517677 HU0000622774 HU0000622782 HU0000402292 HU0000402391 HU0000402409 HU0000401922 HU0000402334 HU0000402425 HU0000402367 HU0000402417 HU0000402045 HU0000402466 HU0000402193 HU0000402268 HU0000402318 HU0000402037 HU0000402375 HU0000402433 HU0000402235 HU0000402383 XS0441511200 HU0000401831 HU0000401823
500 1 000 4 000 7 133 11 366 112 739 1 994 6 844 22 923 2 914 37 434 11 000 16 303 24 605 6 871 27 328 6 500 5 453 3 324 665 1 128
HU0000342068 HU0000343900
725 -
47 700
47 714
47 700 1 952 399
47 714 2 139 221
1 884 952
2 067 129
1 858 183 4 917 9 851 37 961 67 734 109 055 1 057 7 095 18 103 64 077 214 273 26 024 345 001 110 577 139 933 239 318 61 953 248 501 54 375 52 288 27 576 7 117 11 397
2 039 344 4 984 9 887 38 160 72 698 119 354 1 145 7 710 20 029 71 872 239 453 28 725 391 126 111 724 159 107 267 902 64 105 270 178 60 670 53 330 28 130 7 630 11 425
6 734
7 574
6 734 -
7 574 -
1 -
5 600 2 000 31 500 56 029 2 691 24 000 37 800 20 000 9 407 53 540 101 357 211 072 21 532 10 117 29 912 94 494 346 088 56 348 348 072 177 109 225 003 388 802 5 125 95 233 400 237 94 978 74 614 51 116 100 9 095 15 436
11 923 8 750
1 -
2 570 3 411 40 266 719 2 466 8 259 1 050 17 142 5 000 5 874 14 234 2 476 9 847 2 700 1 965 1 198 240 406
261 -
-
-
1 134 27 253 2 581 38 769 11 468 1 530 -
1 134 27 253 2 581 38 769 11 468 1 530 -
74 000
74 022
74 000 1 527 310
74 022 1 694 943
745 793
821 740
743 369 24 404 32 728 378 2 554 6 528 23 088 77 201 9 377 157 189 49 674 50 418 138 227 22 325 89 542 24 284 18 842 9 939 2 569 4 102
819 013 26 193 35 819 409 2 775 7 222 25 897 86 273 10 350 179 107 50 784 57 326 154 981 23 101 97 352 25 202 19 218 10 138 2 754 4 112
2 424
2 727
2 424 -
2 727 -
1 1 -
1 -
3 000 20 000 3 500 -
-
-
-
52 5 831 -
52 5 831 -
10 300
10 303
10 300 246 824
10 303 259 181
246 824
259 181
246 824 29 538 184 230 33 056 -
259 181 29 729 196 062 33 390 -
-
-
-
-
1 1 1 1 -
5 600 2 500 31 500 59 029 3 691 44 000 37 800 27 500 9 407 53 540 111 060 225 849 21 684 11 122 32 625 103 804 377 270 60 312 402 648 193 109 247 180 427 641 5 125 104 580 437 412 104 178 82 032 55 638 100 10 000 16 970
12 909 8 750
4. sz. melléklet Fedezeti portfolió Kiegyensúlyozott portfolió
Klasszikus portfolió Sorszám
014 015
PSZÁF kód
72OB12103 72OB12103001
Megnevezés
72OB12104001
018
72OB12105
019
72OB12105001
020
72OB12106
021
72OB12106001
MAGNOLIA FIN
022
72OB12107
Magyarországon bejegyzett hitelintézet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény
023
72OB12107001
024
72OB12108
025
72OB12108001
027
72OB12109001 72OB12110
029 030
72OB12110001 72OB122
031
72OB1221
032
72OB1221001 72OB1221002 72OB1221003 72OB1221004 72OB1221005 72OB1221006 72OB1221007 72OB1221008 72OB1221009 72OB1221010 72OB1221011 72OB1221012 72OB1221013 72OB1221014 72OB1221015 72OB1221016 72OB1221017
033
72OB1222
3 c
4 d -
72OB12104
028
1 a
Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség teljesítéséért külföldi állam készfizetı kezességet vállal
017
72OB12109
db
Külföldi állampapír
016
026
ISIN/azonosító kód
Könyv szerinti érték
Magyarországon bejegyzett gazdálkodó szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény MOL 3.875 XS0231264275
-
Külföldön bejegyzett gazdálkodó szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény
CIB 2010/B Külföldön bejegyzett hitelintézet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény
XS0247761827
HU0000340260
-
2 000
Magyarországi helyi önkormányzat által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény Külföldi önkormányzat által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény Részvények A Budapesti Értéktızsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett Magyarországon nyilvános forgalomba hozott részvény BAKONYI ERİMŐ DANUBIUS EGIS ELMŐ FHB A 100 FOTEX GRAFHISOFT PARK SE MOL MTELKOM MVM RT. MÁTRAI ERİMŐ OTP RICHTER TVK ZWACK ÁLLAM I NYOMDA ÉMÁSZ
HU0000089883 HU0000074067 HU0000053947 HU0000074513 HU0000078175 HU0000096409 HU0000083696 HU0000068952 HU0000073507 HU0000072129 HU0000065693 HU0000061726 HU0000067624 HU0000073119 HU0000074844 HU0000093257 HU0000074539
-
Ma-on kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tızsdére vagy elismert értékpapírpiacra történı bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya
034
72OB1222001
035
72OB1223
Tızsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett, külföldön kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott részvény
-
036
72OB1223001 72OB1223002 72OB1223003 72OB1223004 72OB1223005 72OB1223006 72OB1223007 72OB1223008 72OB1223009 72OB1223010 72OB1223011 72OB1223012 72OB1223013 72OB1223014 72OB1223015 72OB1223016 72OB1223017
BANK PEKAO BANK PKO BRE BANK CENTRAL EURO MEDIA CEZ ERSTE BANK (CZ) IMMOEAST KGHM KOMERCNI BANKA NWR ORCO PGNIG PKN ORLEN TELEFONICA O2 TELEKOM POLSKA UNIPETROL VALERO
037
72OB1224
Külföldön kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tızsdére v. elismert értékpapírpiacra történı bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya
038
72OB1224001
PLPEKA000016 PLPKO0000016 PLBRE0000012 BMG200452024 CZ0005112300 AT0000652011 AT0000642806 PLKGHM000017 CZ0008019106 NL0006282204 LU0122624777 PLPGNIG00014 PLPKN0000018 CZ0009093209 PLTLKPL00017 CZ0009091500 US91913Y1001
-
-
Piaci érték 5 e
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20 035
20 211
20 035
20 211
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
6 f
7 g
8 h
-
-
-
-
-
-
-
-
11 627 50
1
18 000
-
-
-
5 850 7 936 3 731 3 816 30 230 29 323 7 768 41 796 643 705 2 600 2 800 151 138 14 015 750 4 325 3 900 10 560
11 627
11 147 18 453
17 120
18 453
180 315
181 901
180 315
181 901
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
5 212 406
5 636 749
2 778 576
3 243 854
2 633 43 827 58 769 94 637 39 884 16 505 4 613 607 145 366 163 26 520 34 200 750 003 451 971 1 984 57 523 3 079 219 120
2 633 28 093 70 180 110 092 39 329 11 143 6 292 710 532 471 192 26 520 34 200 824 609 601 244 2 550 72 638 3 455 229 152
-
27 831 125 612 2 320 6 100 38 727 49 388 10 000 29 968 3 909 24 536 500 407 107 79 607 25 545 174 768 17 287 900
-
-
db
Piaci érték
db
9 i
10 j
11 k
18 r
-
-
-
-
-
-
-
-
372 359 198 2 940 2 077 4 132 63 976 15 333 1 377 224 548
-
-
2 433 830
2 392 895
308 155 324 549 32 343 41 011 394 174 366 977 16 019 137 533 139 556 26 014 14 493 96 789 178 756 108 477 221 203 24 628 3 153
296 568 314 558 39 751 27 915 342 632 353 255 10 427 209 338 157 271 40 866 882 101 679 178 105 109 341 182 778 24 694 2 835
-
-
-
-
Szolgáltatási számlák portfoliója
Könyv szerinti érték
11 147
17 120
-
Fedezeti portfolió összesen Növekedési portfolió
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
464 838
510 216
260 640
293 855
2 132 6 384 4 910 3 871 929 62 241 38 464 78 096 49 263 2 979 11 371
1 317 6 753 5 712 3 825 789 70 244 46 831 83 657 59 073 3 762 11 892
-
-
2 538 11 454 205 556 3 497 4 504 2 733 356 2 258 37 123 7 259 2 329 15 827 1 549 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
204 198
216 361
25 447 26 255 3 046 3 316 34 994 30 914 12 144 11 548 2 025 8 751 15 070 10 024 18 611 2 053 -
27 045 28 683 3 512 2 544 30 939 32 216 19 091 14 323 3 761 9 272 16 241 9 969 16 552 2 213 -
-
-
-
-
-
-
-
Könyv szerinti Piaci érték érték 19 s
20 t -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
21 u
22 v
23 w
-
-
-
-
-
-
11 627
50
1
20 000
11 627
11 147
17 120
18 453
17 120
18 453
200 350
202 112
200 350
202 112
-
-
-
5 850 8 308 4 090 4 014 33 170 31 400 7 768 45 928 707 681 2 600 2 800 166 471 15 392 750 4 549 3 900 11 108
30 369 137 066 2 525 6 656 42 224 53 892 10 000 32 701 4 265 26 794 500 444 230 86 866 27 874 190 595 18 836 900
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
5 677 244
6 146 965
3 039 216
3 537 709
2 633 45 959 65 153 99 547 43 755 17 434 4 613 669 386 404 627 26 520 34 200 828 099 501 234 1 984 60 502 3 079 230 491
2 633 29 410 76 933 115 804 43 154 11 932 6 292 780 776 518 023 26 520 34 200 908 266 660 317 2 550 76 400 3 455 241 044
-
-
11 147
-
-
-
2 638 028
2 609 256
333 602 350 804 35 389 44 327 429 168 397 891 16 019 149 677 151 104 28 039 14 493 105 540 193 826 118 501 239 814 26 681 3 153
323 613 343 241 43 263 30 459 373 571 385 471 10 427 228 429 171 594 44 627 882 110 951 194 346 119 310 199 330 26 907 2 835
-
-
-
-
4. sz. melléklet
Fedezeti portfolió Kiegyensúlyozott portfolió
Klasszikus portfolió Sorszám
PSZÁF kód
039
72OB123
040
72OB1231
041
72OB1231001
042
72OB1232
Megnevezés
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
1 a
3 c
4 d
5 e
6 f
7 g
8 h
9 i
10 j
11 k
18 r
291 628
336 189
Befektetési jegyek, illetve egyéb kollektív befektetési értékpapír Magyarországon bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot Magyarországon bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye
-
-
-
-
-
-
-
72OB1232001 72OB1233
045
72OB1233001 72OB1233002 72OB1233003 72OB1233004 72OB1233005
Külföldön bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot AMEX UTILITIES SELECT SPDR CREDIT SUISSE EF WORLD EUR I CREDIT SUISSE MF CONSTELLATION IPATH VIX ETN ISHARES DJ EURO STOXX 50 (LEADER
72OB1233006
MORGAN STANLEY EMERGING MARKETS LU0054793475
-
-
-
72OB1233007 72OB1233008 72OB1233009
PIONEER EMERGING MARKETS EQ. I LU0132180729 PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. BE0947890068 XMTCH MSCI EURO LU0154139132 Külföldön bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye
-
-
-
-
-
72OB1234 72OB1234001 72OB1235 72OB1235001 72OB124
051
72OB1241
052
72OB1241001 72OB1241002 72OB1241003 72OB1241004 72OB1241005 72OB1241006 72OB1241007 72OB1241008 72OB1241009 72OB1241010 72OB1241011
053
72OB1242
054 055 056
72OB1242001 72OB13 72OB13001 72OB13002 72OB13003 72OB14 72OB14001 72OB15 72OB15001 72OB16 72OB16001 72OB17 72OB17001 72OB17002 72OB18 72OB18001
057 058 059 060 061 062 063 064 065 066
067 068
-
-
043
047 048 049 050
US81369Y8865 LU0129339833 LU0161911754 US06740C5278 IE0008471009
-
Egyéb kollektív befektetési értékpapír Jelzáloglevél Magyarországon bejegyzett jelzáloghitelintézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott jelzáloglevél FJ10NF02 FJ11NF02 FJ13NF01 FJ13NF03 FJ13NF05 FJ14NF01 OJB 2012/II OJB 2012/III OJB EUR 7/11/2011 OTPHB FLOAT 16/11/07 FJ12NV01 Külföldön bejegyzett jelzáloghitel-intézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozottjelzáloglevél
HU0000650486 HU0000652029 HU0000650288 HU0000650593 HU0000652151 HU0000652383 HU0000650932 HU0000651120 HU0000651658 XS0274147296 HU0000650205
898 997 1 629 1 662 532 1 118
EUR 100301 CONC SELL USD 100115 OTP2 SELL USD 100125 OTP2 SELL
-
Repóügyletek SWAP ügyletek Ingatlan INGATLAN Kiegyensúlyozott INGATLAN Növekedési Tagi kölcsön TAGI KÖLCSÖN KLASSZIKUS
-
-
-
-
-
-
67 447
72 092
67 447
72 092
8 619 9 482 17 475 15 376 5 315 11 180
9 526 10 668 17 298 16 503 5 828 12 269
-
Határidıs ügyletek EUR 100301 CONC SELL USD 100115 OTP2 SELL USD 100125 OTP2 SELL Opciós ügyletek
INGATLAN Kiegyensúlyozott INGATLAN Növekedési TAGI KÖLCSÖN KLASSZIKUS
1
1 974 1 974
5 343 476
-
-
-
-
-
43 646
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
12 290 13 644 22 284 22 739 2 623 34 400 10 376 3 686 2 300 18 405
1 1 1 1 1
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1 512 090
1 607 902
1 512 090
1 607 902
117 965 129 768 239 052 210 369 27 632 390 037 104 327 38 787 26 456 43 647 184 050
130 377 145 991 236 627 225 785 27 352 405 936 113 676 40 146 26 897 53 127 201 988
-
-
-
-
43 789 145 649 -
-
-
324 359 587 599 192 477
4 749 234 2 203 2 312 3 939 271 3 939 271 74 616 -
-
71 151
74 616
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
26 798
25 051
26 798
3 110 3 414 6 297 5 542 1 918 4 770
3 437 3 841 6 233 5 948 2 104 5 235
1 -
1 -
-
-
73 992 73 992 4 013 4 013 -
-
-
25 051
-
3 750 359 3 750 359 71 151 -
-
51 464 51 641 -
-
33 932
218 162 -
42 672 45 977 -
-
-
37 823 131 224 -
-
72OB21001
336 189
-
6 320
-
072
291 628
-
-
21 302 184 -
-
Egyéb, tızsdén vagy más szabályozott piacon jegyzett értékpapír
-
-
826 265 2 301 103 24 091
-
72OB21
-
-
-
1 035 682
-
071
-
-
768 887
-
-
-
-
-
660 137 2 061 913 28 302
TAGI KÖLCSÖN KIEGYENSÚLYOZOTT
Értékpapír-kölcsönzési ügyletekbıl származó követelések
-
-
149 970
TAGI KÖLCSÖN NÖVEKEDÉSI
72OB20
-
-
-
401 957 2 907 1 000
TAGI KÖLCSÖN NÖVEKEDÉSI Kockázatitıkealap-jegy
72OB20001
-
-
128 347 915 971 920 594 102 521 24 254
TAGI KÖLCSÖN KIEGYENSÚLYOZOTT
069
-
-
20 t
121 050 723 094 791 636 164 699 23 758
22 000 3 880 2 888 16 000 3 000
72OB18003 72OB19 72OB19001
-
-
19 s
6 278 828
2 121 2 121
6 278 828
Könyv szerinti Piaci érték érték
5 343 476
72OB18002
070
Szolgáltatási számlák portfoliója
ISIN/azonosító kód
044
046
Fedezeti portfolió összesen Növekedési portfolió
-
-
70 012 70 012 4 167 4 167 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
21 u
22 v
23 w
5 635 104
6 615 017
-
-
-
-
-
-
-
-
-
5 635 104
6 615 017
121 050 765 766 837 613 164 699 23 758
128 347 967 435 972 235 102 521 24 254
156 290
802 819
1 079 328
423 259 3 091 1 000
697 960 2 193 137 28 302
870 054 2 446 752 24 091
22 000 4 098 3 050 16 000 3 000
-
13 512 15 000 24 500 25 000 2 623 34 400 11 100 3 686 2 300 20 000
1 706 792
1 604 588
1 706 792
129 694 142 664 262 824 231 287 27 632 390 037 111 560 38 787 26 456 43 647 200 000
143 340 160 500 260 158 248 236 27 352 405 936 121 608 40 146 26 897 53 127 219 492
-
-
1
3 824 351 3 750 359 73 992 77 138 1 974
-
-
-
1
71 151
74 616
-
-
-
1
4 013 -
4 167 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1 604 588
1 1 1 1 1
-
-
-
4 749 234 2 203 2 312 4 009 283 3 939 271 70 012 80 904 2 121
-
-
-
-
-
-
-
Fedezeti portfolió Kiegyensúlyozott portfolió
Klasszikus portfolió Sorszám
073 074
075 076
PSZÁF kód
Megnevezés
ISIN/azonosító kód
db
1 a
3 c
Könyv szerinti érték 4 d 15 671 15 671 11 665 11 665 -
Piaci érték 5 e 15 671 15 671 11 665 11 665 -
Könyv szerinti dbmelléklet 4. sz. érték
Fedezeti portfolió összesen Növekedési portfolió
Piaci érték
db
8 h 834 169 780 336 52 535 1 298 2 216 055 729 923 -
9 i
1 -
7 g 834 169 780 336 52 535 1 298 2 216 055 729 923 -
60 579
6 f
Szolgáltatási számlák portfoliója
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
10 j 25 425 25 425 191 167 9 775 22 660 988
11 k 25 425 25 425 191 167 9 775 22 660 988
18 r
Könyv szerinti Piaci érték érték 19 s 268 279 268 279 260 863 260 863 -
20 t 268 279 268 279 260 863 260 863 -
db 21 u
Könyv szerinti érték
Piaci érték
22 v 1 143 544 15 671 780 336 52 535 1 298 25 425 268 279 2 679 750 11 665 729 923 9 775 260 863 22 660 61 567
23 w 1 143 544 15 671 780 336 52 535 1 298 25 425 268 279 2 679 750 11 665 729 923 9 775 260 863 22 660 61 567
72OB22 72OB22001 72OB22002 72OB22003 72OB22004 72OB22009 72OB22010 72OB22011 72OB22012 72OB22013 72OB22014 72OB22015 72OB23 72OB23001 72OB23002 72OB23003 72OB23004 72OB23005 72OB23006 72OB23007 72OB23008 72OB23009
Követelés értékpapír ügyletekbıl Követelés: Klasszikus Követelés: Klasszikus Követelés: Kiegyensúlyozott Követelés: Kiegyensúlyozott Követelés: Kiegyensúlyozott ingatlan Követelés: Kiegyensúlyozott ingatlan Követelés: Dividend payment of AMEX UTILITIES US81369Y8865 SELECT SPDR Követelés: Növekedési Követelés: Növekedési Követelés: Növekedési ingatlan Követelés: Növekedési ingatlan Követelés: Szolgáltatási Követelés: Szolgáltatási FOLYÓSÍTÁSI DÍJ FOLYÓSÍTÁSI DÍJ Követelés: Mőködési Követelés: Mőködési Követelés: Likviditási Követelés: Likviditási Követelés: Függı Követelés: Függı Kötelezettségek értékpapír ügyletekbıl Kötelezettség: Klasszikus Kötelezettség: Klasszikus Kötelezettség: Kiegyensúlyozott Kötelezettség: Kiegyensúlyozott Kötelezettség: Növekedési Kötelezettség: Növekedési Kötelezettség: Szolgáltatási Kötelezettség: Szolgáltatási Kötelezettség: Mőködési Kötelezettség: Mőködési Kötelezettség: Likviditási Kötelezettség: Likviditási Kötelezettség: Függı Kötelezettség: Függı 2015/A MÁK kötvény vétel köt. 2015/A MÁK kötvény vétel köt. BANK PEKAO részvény vétel köt. PLPEKA000016
1 -
1
60 579
72OB23010
BANK PEKAO részvény vétel köt. brókeri díj PLPEKA000016
-
-
-
1
91
91
1
1
1
-
-
-
2
92
92
72OB23011 72OB23012 72OB23013 72OB23014
BANK PKO részvény vétel köt. BANK PKO részvény vétel köt. brókeri díj BRE BANK részvény vétel köt. BRE BANK részvény vétel köt. brókeri díj
-
-
-
1 1 1 1
61 340 92 7 741 12
61 340 92 7 741 12
1 1 -
731 1 -
731 1 -
-
-
-
2 2 1 1
62 071 93 7 741 12
62 071 93 7 741 12 4 844
72OB23015
PLPKO0000016 PLPKO0000016 PLBRE0000012 PLBRE0000012
CENTRAL EURO MEDIA részvény vétel köt. BMG200452024
72OB23021 72OB23022 72OB23023 72OB23024 72OB23025 72OB23026 72OB23027 72OB23028 72OB23029 72OB23030 72OB23031 72OB23032 72OB23033 72OB23034 72OB23035 72OB23036 72OB23037 72OB23038 72OB23039 72OB23040 72OB23041 72OB23042 72OB23043 72OB23044 72OB23045 72OB23046 72OB23047 72OB23048 72OB23049 72OB23050 72OB23051 72OB23052 72OB23053 72OB23054 72OB23055 72OB23056
72OB23059 72OB23060 72OB23061 72OB23062 72OB23063 72OB23064 72OB23065 72OB23066 72OB23067 72OB23068 72OB23069 72OB23070
PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. részvény vétel köt. PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. brókeri díj RICHTER részvény vétel köt. brókeri díj TELEFONICA O2 részvény vétel köt. TELEFONICA O2 részvény vétel köt. brókeri díj TELEKOM POLSKA részvény vétel köt. TELEKOM POLSKA részvény vétel köt. brókeri díj UNIPETROL részvény vétel köt. UNIPETROL részvény vétel köt. brókeri díj
1 -
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 2
-
-
1
4 844
4 844
-
-
-
-
-
-
1
4 844
-
1
7
7
-
-
-
-
-
-
1
7
7
-
-
-
1 1
65 711 99
65 711 99
1 1
780 1
780 1
-
-
-
2 2
66 491 100
66 491 100
-
-
-
1
51 039
51 039
1
10 971
10 971
-
-
-
2
62 010
62 010
-
-
-
1
159 064
159 064
1
15 938
15 938
-
-
-
2
175 002
175 002
-
-
-
1 1 1 1 1
7 767 7 957 12 12 69 453
7 767 7 957 12 12 69 453
1 1 1 1 1
1 110 1 137 2 2 1 084
1 110 1 137 2 2 1 084
-
-
-
2 2 2 2 2
8 877 9 094 14 14 70 537
8 877 9 094 14 14 70 537
-
-
-
1
104
104
1
2
2
-
-
-
2
106
106
-
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
4 087 6 060 9 8 1 426 1 415 2 2 41 064 62 32 516
4 087 6 060 9 8 1 426 1 415 2 2 41 064 62 32 516
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
533 790 1 1 231 229 476 1 494
533 790 1 1 231 229 476 1 494
-
-
-
2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2
4 620 6 850 10 9 1 657 1 644 2 2 41 540 63 33 010
4 620 6 850 10 9 1 657 1 644 2 2 41 540 63 33 010
-
-
-
1
49
49
1
1
1
-
-
-
2
50
50
-
-
-
1 1 1 1
82 718 53 993 165 108
82 718 53 993 165 108
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
39 318 39 665 53 79 7 750 12 85 973 85 804 116 116 20 908 31
39 318 39 665 53 79 7 750 12 85 973 85 804 116 116 20 908 31
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
6 888 10 560 21 14 2 555 6 491 6 434 13 9 11 477 11 500 15 16 326 -
6 888 10 560 21 14 2 555 6 491 6 434 13 9 11 477 11 500 15 16 326 -
-
-
-
2 2 2 2 1 2 2 2 2 1 1 2 2 2 2 2 2
89 606 64 553 186 122 2 555 45 809 46 099 66 88 7 750 12 97 450 97 304 131 132 21 234 31
89 606 64 553 186 122 2 555 45 809 46 099 66 88 7 750 12 97 450 97 304 131 132 21 234 31
-
-
-
1
100 716
100 716
1
11 468
11 468
-
-
-
2
112 184
112 184
-
-
-
1
34 014
34 014
1
364
364
-
-
-
2
34 378
34 378
PLPKN0000018
-
-
-
1
51
51
1
1
1
-
-
-
2
52
52
BE0947890068
-
-
-
1
152 773
152 773
1
47
47
-
-
-
2
152 820
152 820
BE0947890068
-
-
-
1
191
191
1
37 204
37 204
-
-
-
2
37 395
37 395
HU0000067624 HU0000067624 HU0000067624 HU0000067624 CZ0009093209
-
-
-
1 1 1 1 1
67 527 68 795 103 101 21 315
67 527 68 795 103 101 21 315
1 1 1 1 1
8 441 8 599 13 13 250
8 441 8 599 13 13 250
-
-
-
2 2 2 2 2
75 968 77 394 116 114 21 565
75 968 77 394 116 114 21 565
CZ0009093209
-
-
-
1
32
32
1
-
-
-
-
-
2
32
32
PLTLKPL00017
-
-
-
1
36 334
36 334
1
507
507
-
-
-
2
36 841
36 841
PLTLKPL00017
-
-
-
1
55
55
CZ0009091500 CZ0009091500
-
-
-
1 1
4 685 7
4 685 7
PKN ORLEN részvény vétel köt. brókeri díj
72OB23020
1 1 1
1 -
-
72OB23058
72OB23019
1 -
-
72OB23057
72OB23017 72OB23018
1 1 1 -
-
CENTRAL EURO MEDIA részvény vétel köt. BMG200452024 brókeri díj CEZ részvény vétel köt. CZ0005112300 CEZ részvény vétel köt. brókeri díj CZ0005112300 CREDIT SUISSE EF WORLD EUR I LU0129339833 részvény vétel köt. CREDIT SUISSE MF CONSTELLATION LU0161911754 részvény vétel köt. EGIS részvény vétel köt. HU0000053947 EGIS részvény vétel köt. HU0000053947 EGIS részvény vétel köt. brókeri díj HU0000053947 EGIS részvény vétel köt. brókeri díj HU0000053947 ERSTE BANK (CZ) részvény vétel köt. AT0000652011 ERSTE BANK (CZ) részvény vétel köt. AT0000652011 brókeri díj FHB A 100 részvény vétel köt. HU0000078175 FHB A 100 részvény vétel köt. HU0000078175 FHB A 100 részvény vétel köt. brókeri díj HU0000078175 FHB A 100 részvény vétel köt. brókeri díj HU0000078175 FOTEX részvény vétel köt. HU0000096409 FOTEX részvény vétel köt. HU0000096409 FOTEX részvény vétel köt. brókeri díj HU0000096409 FOTEX részvény vétel köt. brókeri díj HU0000096409 KGHM részvény vétel köt. PLKGHM000017 KGHM részvény vétel köt. brókeri díj PLKGHM000017 KOMERCNI BANKA részvény vétel köt. CZ0008019106 KOMERCNI BANKA részvény vétel köt. CZ0008019106 brókeri díj MOL részvény vétel köt. HU0000068952 MOL részvény vétel köt. HU0000068952 MOL részvény vétel köt. brókeri díj HU0000068952 MOL részvény vétel köt. brókeri díj HU0000068952 MORGAN STANLEY EMERGING MARKETS részvény LU0054793475 vétel köt. MTELKOM részvény vétel köt. HU0000073507 MTELKOM részvény vétel köt. HU0000073507 MTELKOM részvény vétel köt. brókeri díj HU0000073507 MTELKOM részvény vétel köt. brókeri díj HU0000073507 NWR részvény vétel köt. NL0006282204 NWR részvény vétel köt. brókeri díj NL0006282204 OTP részvény vétel köt. HU0000061726 OTP részvény vétel köt. HU0000061726 OTP részvény vétel köt. brókeri díj HU0000061726 OTP részvény vétel köt. brókeri díj HU0000061726 PGNIG részvény vétel köt. PLPGNIG00014 PGNIG részvény vétel köt. brókeri díj PLPGNIG00014 PIONEER EMERGING MARKETS EQ. I LU0132180729 részvény vétel köt. PKN ORLEN részvény vétel köt. PLPKN0000018
72OB23016
1 -
1
1
1
-
-
-
2
56
56
-
-
-
-
-
-
1 1
4 685 7
4 685 7
Portfolió állomány - választható portfoliós rendszert m 2009.12.31 Nagyságrend: ezer forint 4. sz. melléklet Mőködési portfolió
Sorszám
PSZÁF kód
Megnevezés
db 24 x
Könyv szerinti érték
Likviditási és kockázati portfolió
Piaci érték
db
25 y 379 353 74 448 122
26 z 401 619 74 526 122
27 aa
16 326
16 326
Könyv szerinti érték
Összesen
Piaci érték
db
28 ab 1 124 277 471 555
29 ac 1 170 706 471 694
30 ad
12 501
12 502
Könyv szerinti érték
Piaci érték
31 ae 50 503 970 2 828 713 122
32 af 54 981 197 2 829 346 122
924 537
924 538
001 002 003
72OB1 72OB11 72OB111
Portfolió összesen Bankszámlák és készpénz összesen Házipénztár (forint és valuta)
004
72OB112
Pénzforgalmi számla és befektetési számla
005
72OB112001 72OB112002
Öpt bef szla Fed SAJÁT Klassz Concorde befektetési pénzszla
-
-
-
-
-
-
1 1
60 71
60 71
72OB112003
Concorde külföldi kötv. bef szla EUR (568)
-
-
-
-
-
-
1
271
271
72OB112004 72OB112005 72OB112006 72OB112007 72OB112008 72OB112009 72OB112010 72OB112011
CS MSCI WORLD szla Kiegy (528) OTP 2 befektetési pénzszla OTP 2 külföldi kötvény bef. szla EUR OTP 2 külföldi kötvény bef. szla USD K&H MSCI EMU szla Kiegy (529) Pioneer Öpt MSCI EM szla USD Kiegy Önk Fed Egy Ingatlan szla USD Önk Fed Egy Ingatlan szla EUR
-
-
-
-
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1
210 211 27 167 395 168 335 154 566 100 716 51 7
210 211 27 167 395 168 335 154 566 100 716 51 7
72OB112012
Öpt CETOP20 tech szla PLN Kiegy (527)
-
-
-
-
-
-
1
5 354
5 354
72OB112013 72OB112014 72OB112015 72OB112016 72OB112017 72OB112018 72OB112019 72OB112020 72OB112021 72OB112022 72OB112023 72OB112024 72OB112025 72OB112026 72OB112027 72OB112028 72OB112029 72OB112030 72OB112031 72OB112032
Öpt EUR bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt USD bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt bef szla Fed SAJÁT Kiegy Öpt EUR bef szla Fed SAJÁT Növ Öpt USD bef szla Fed SAJÁT Növ Öpt bef szla Fed SAJÁT Növ CS MSCI WORLD szla Növ (536) K&H 2 MSCI EM szla USD Növ (534) K&H MSCI EMU szla Növ (535) Pioneer Öpt MSCI EM szla USD Növ Öpt CETOP20 tech szla CZK Növ (561) Öpt CETOP20 tech szla PLN Növ (554) Önkéntes bef. pénzszla. Fed. Szolg. Önkéntes szolgáltatási kifizetési szla Önkéntes bef. pénzszla. Mőködési Önkéntes mőködési kifizetési szla Önkéntes mőködési kártya szla Önkéntes bef. pénzszla. Likviditási Önkéntes bef. pénzszla. Függı tart Önkéntes tagdíjszámla (511)
1 1 1 -
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
251 109 1 666 1 134 27 253 2 581 38 769 11 468 1 530 52 5 831 534 15 220 572 64 148 12 289
251 109 1 666 1 134 27 253 2 581 38 769 11 468 1 530 52 5 831 534 15 220 572 64 148 12 290
006
72OB113
Lekötött betét (betétszerzıdés): hitelintézeti betétszámlán lekötött pénzösszeg
1 904 054
1 904 686
007
008
72OB113001 72OB113002 72OB113003 72OB113004 72OB113005 72OB113006 72OB113007 72OB113008 72OB12
47 700 1 255 000 74 000 10 300 33 000 25 000 3 000 456 054 45 388 450
47 714 1 255 377 74 022 10 303 33 010 25 068 3 001 456 191 49 671 597
009
72OB121
32 471 514
35 202 823
010 011
72OB12101 72OB12101001 72OB12101002 72OB12101003 72OB12101004 72OB12101005 72OB12101006 72OB12101007 72OB12101008 72OB12101009 72OB12101010 72OB12101011 72OB12101012 72OB12101013 72OB12101014 72OB12101015 72OB12101016 72OB12101017 72OB12101018 72OB12101019 72OB12101020 72OB12101021 72OB12101022 72OB12101023 72OB12101024 72OB12101025 72OB12101026 72OB12101027 72OB12101028 72OB12101029 72OB12101030 72OB12101031 72OB12101032 72OB12101033
32 046 871 55 049 201 561 309 835 630 440 182 445 570 544 184 996 486 129 276 717 1 885 93 842 534 101 1 056 494 2 167 013 211 690 106 777 298 288 972 390 3 532 257 548 619 3 887 983 1 948 889 2 123 214 4 211 807 44 738 943 698 3 983 252 923 965 786 591 464 652 28 523 107 030 171 457
34 747 873 55 887 204 345 312 890 634 512 197 160 607 497 194 400 500 501 280 474 1 891 93 991 534 319 1 131 894 2 371 628 221 770 116 032 327 710 1 090 094 3 940 947 594 532 4 395 106 1 961 362 2 412 316 4 656 206 48 199 975 713 4 324 469 972 388 802 272 470 846 29 904 114 737 171 881
012
72OB12102
195 546
223 238
013
72OB12102001 72OB12102002
120 633 74 913
134 862 88 376
Lekötött betét klasszikus Lekötött betét kiegyensúlyozott Lekötött betét növekedési Lekötött betét szolgáltatási Lekötött betét mőködési Lekötött betét mőködési Lekötött betét likviditási Lekötött betét függı Értékpapírok összesen Hitelviszonyt megtestesítı értékpapírok (kötvények) Magyar állampapír D100113 D100120 D100210 D100224 D100310 D100505 D100630 D100825 D101020 D101215 MNB100106 MNB100113 2010/B MÁK 2010/C MÁK 2010/D MÁK 2011/A MÁK 2011/B MÁK 2011/C MÁK 2012/B MÁK 2012/C MÁK 2013/D MÁK 2013/E MÁK 2014/C MÁK 2015/A MÁK 2016/C MÁK 2017/A MÁK 2017/B MÁK 2019/A MÁK 2020/A MÁK 2023/A MÁK REPHUN 6.75% 07/28/14 2013/A MÁK 2013/C MÁK Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség teljesítéséért a magyar állam készfizetı kezességet vállal DK 2011/01 DK 2011/02
1 1 -
2 400 5 000 10 000 7 000 8 000 -
-
534 15 220 572 -
534 15 220 572 -
58 000
58 078
33 000 25 000 299 402
33 010 25 068 321 590
299 402
321 590
299 402 23 597 46 325 92 498 65 219 71 763 -
321 590 23 923 49 433 97 200 67 447 83 587 -
-
-
-
-
1 1 1
1 1
15 600 5 000 11 251 17 970 10 000 7 145 1 900 200 10 000 -
-
64 148 12 289
64 148 12 290
459 054
459 192
3 000 456 054 736 701
3 001 456 191 782 991
736 701
782 991
736 701 153 381 49 230 99 843 165 524 92 498 66 673 17 963 1 885 89 704 -
782 991 155 502 49 549 111 235 176 161 97 200 68 843 18 126 1 891 104 484 -
-
-
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1
5 600 20 500 31 500 64 029 19 942 61 970 20 000 51 945 29 400 200 9 407 53 540 111 060 225 849 21 684 11 122 32 625 103 804 377 270 60 312 420 648 193 109 247 180 427 641 5 125 104 580 437 412 104 178 82 032 55 638 100 10 000 16 970
12 909 8 750
4. sz. melléklet Mőködési portfolió
Sorszám
001 014 015
PSZÁF kód
72OB1 72OB12103 72OB12103001
Megnevezés
72OB12104001
018
72OB12105
019
72OB12105001
020
72OB12106
021
72OB12106001
MAGNOLIA FIN
022
72OB12107
Magyarországon bejegyzett hitelintézet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény
023
72OB12107001
024
72OB12108
025
72OB12108001
027
72OB12109001
028
72OB12110
029 030
72OB12110001 72OB122
25 y
26 z
-
72OB12104
72OB12109
Piaci érték
24 x
Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség teljesítéséért külföldi állam készfizetı kezességet vállal
017
026
db
Portfolió összesen Külföldi állampapír
016
Magyarországon bejegyzett gazdálkodó szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény MOL 3.875
-
Külföldön bejegyzett gazdálkodó szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény -
CIB 2010/B Külföldön bejegyzett hitelintézet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény -
Külföldi önkormányzat által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény -
031
72OB1221
032
72OB1221001 72OB1221002 72OB1221003 72OB1221004 72OB1221005 72OB1221006 72OB1221007 72OB1221008 72OB1221009 72OB1221010 72OB1221011 72OB1221012 72OB1221013 72OB1221014 72OB1221015 72OB1221016 72OB1221017
033
72OB1222
034
72OB1222001
035
72OB1223
Tızsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett, külföldön kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott részvény
036
72OB1223001 72OB1223002 72OB1223003 72OB1223004 72OB1223005 72OB1223006 72OB1223007 72OB1223008 72OB1223009 72OB1223010 72OB1223011 72OB1223012 72OB1223013 72OB1223014 72OB1223015 72OB1223016 72OB1223017
BANK PEKAO BANK PKO BRE BANK CENTRAL EURO MEDIA CEZ ERSTE BANK (CZ) IMMOEAST KGHM KOMERCNI BANKA NWR ORCO PGNIG PKN ORLEN TELEFONICA O2 TELEKOM POLSKA UNIPETROL VALERO
037
72OB1224
Külföldön kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tızsdére v. elismert értékpapírpiacra történı bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya
038
72OB1224001
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Összesen
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
27 aa
28 ab
29 ac
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
30 ad
31 ae
32 af
-
-
-
Ma-on kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tızsdére vagy elismert értékpapírpiacra történı bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
11 627
50
1
20 000
Magyarországi helyi önkormányzat által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény
Részvények A Budapesti Értéktızsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett Magyarországon nyilvános forgalomba hozott részvény BAKONYI ERİMŐ DANUBIUS EGIS ELMŐ FHB A 100 FOTEX GRAFHISOFT PARK SE MOL MTELKOM MVM RT. MÁTRAI ERİMŐ OTP RICHTER TVK ZWACK ÁLLAM I NYOMDA ÉMÁSZ
Likviditási és kockázati portfolió
Könyv szerinti érték
11 627
11 147
17 120
18 453
17 120
18 453
200 350
202 112
200 350
202 112
-
-
-
5 850 8 308 4 090 4 014 33 170 31 400 7 768 45 928 707 681 2 600 2 800 166 471 15 392 750 4 549 3 900 11 108
30 369 137 066 2 525 6 656 42 224 53 892 10 000 32 701 4 265 26 794 500 444 230 86 866 27 874 190 595 18 836 900
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
5 677 244
6 146 965
3 039 216
3 537 709
2 633 45 959 65 153 99 547 43 755 17 434 4 613 669 386 404 627 26 520 34 200 828 099 501 234 1 984 60 502 3 079 230 491
2 633 29 410 76 933 115 804 43 154 11 932 6 292 780 776 518 023 26 520 34 200 908 266 660 317 2 550 76 400 3 455 241 044
-
-
11 147
-
-
-
2 638 028
2 609 256
333 602 350 804 35 389 44 327 429 168 397 891 16 019 149 677 151 104 28 039 14 493 105 540 193 826 118 501 239 814 26 681 3 153
323 613 343 241 43 263 30 459 373 571 385 471 10 427 228 429 171 594 44 627 882 110 951 194 346 119 310 199 330 26 907 2 835
-
-
-
-
4. sz. melléklet
Mőködési portfolió
Sorszám
PSZÁF kód
001 039
72OB1 72OB123
040
72OB1231
041
72OB1231001
042
72OB1232
043
72OB1232001
044
72OB1233
045
Megnevezés
72OB1234001 72OB1235 72OB1235001 72OB124
051
72OB1241
052
72OB1241001 72OB1241002 72OB1241003 72OB1241004 72OB1241005 72OB1241006 72OB1241007 72OB1241008 72OB1241009 72OB1241010 72OB1241011
053
72OB1242
054 055 056
72OB1242001 72OB13 72OB13001 72OB13002 72OB13003 72OB14 72OB14001 72OB15 72OB15001 72OB16 72OB16001 72OB17 72OB17001 72OB17002 72OB18 72OB18001
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
26 z
27 aa
28 ab
29 ac
30 ad
31 ae
32 af
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
MORGAN STANLEY EMERGING MARKETS
-
-
PIONEER EMERGING MARKETS EQ. I PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. XMTCH MSCI EURO Külföldön bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
72OB1233007 72OB1233008 72OB1233009 72OB1234
Piaci érték
25 y
Magyarországon bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye
72OB1233006
047 048 049 050
Könyv szerinti érték
24 x
-
72OB1233001 72OB1233002 72OB1233003 72OB1233004 72OB1233005
Egyéb kollektív befektetési értékpapír Jelzáloglevél Magyarországon bejegyzett jelzáloghitelintézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott jelzáloglevél FJ10NF02 FJ11NF02 FJ13NF01 FJ13NF03 FJ13NF05 FJ14NF01 OJB 2012/II OJB 2012/III OJB EUR 7/11/2011 OTPHB FLOAT 16/11/07 FJ12NV01 Külföldön bejegyzett jelzáloghitel-intézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozottjelzáloglevél
Összesen
db
Portfolió összesen Befektetési jegyek, illetve egyéb kollektív befektetési értékpapír Magyarországon bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot
Külföldön bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot AMEX UTILITIES SELECT SPDR CREDIT SUISSE EF WORLD EUR I CREDIT SUISSE MF CONSTELLATION IPATH VIX ETN ISHARES DJ EURO STOXX 50 (LEADER
046
Likviditási és kockázati portfolió
-
-
-
-
-
-
-
-
5 635 104 -
-
-
-
-
-
-
-
22 000 4 098 3 050 16 000 3 000
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
6 615 017 -
-
-
-
-
-
-
5 635 104
6 615 017
121 050 765 766 837 613 164 699 23 758
128 347 967 435 972 235 102 521 24 254
156 290
802 819
1 079 328
423 259 3 091 1 000
697 960 2 193 137 28 302
870 054 2 446 752 24 091
-
13 512 15 000 24 500 25 000 2 623 34 400 11 100 3 686 2 300 20 000
-
1 604 588
1 706 792
1 604 588
1 706 792
129 694 142 664 262 824 231 287 27 632 390 037 111 560 38 787 26 456 43 647 200 000
143 340 160 500 260 158 248 236 27 352 405 936 121 608 40 146 26 897 53 127 219 492
-
-
-
-
-
-
1
3 824 351 3 750 359 73 992 77 138 1 974
72OB18002
TAGI KÖLCSÖN KIEGYENSÚLYOZOTT
-
-
-
-
-
-
1
71 151
74 616
TAGI KÖLCSÖN NÖVEKEDÉSI Kockázatitıkealap-jegy
-
-
-
-
-
-
1
067 068
72OB18003 72OB19 72OB19001
4 013 -
4 167 -
069
72OB20
-
-
-
-
070
72OB20001
-
-
-
-
071
72OB21
-
-
-
-
072
72OB21001
-
-
-
-
057 058 059 060 061 062 063 064 065 066
-
-
-
Határidıs ügyletek EUR 100301 CONC SELL USD 100115 OTP2 SELL USD 100125 OTP2 SELL Opciós ügyletek
-
Repóügyletek SWAP ügyletek Ingatlan INGATLAN Kiegyensúlyozott INGATLAN Növekedési Tagi kölcsön TAGI KÖLCSÖN KLASSZIKUS
-
Értékpapír-kölcsönzési ügyletekbıl származó követelések Egyéb, tızsdén vagy más szabályozott piacon jegyzett értékpapír -
-
-
-
-
1 1 1 1 1
-
-
-
4 749 234 2 203 2 312 4 009 283 3 939 271 70 012 80 904 2 121
-
-
-
-
-
-
-
Mőködési portfolió
Sorszám
PSZÁF kód
Megnevezés
db
Könyv szerinti érték 4. Piaci sz. melléklet érték
24 x
001 073 074
075 076
Likviditási és kockázati portfolió
db
db
29 ac 2 714 2 471 243 86 693 18 86 675 -
30 ad
Könyv szerinti érték
BANK PEKAO részvény vétel köt. brókeri díj
-
-
-
-
-
-
2
92
92
72OB23011 72OB23012 72OB23013 72OB23014
BANK PKO részvény vétel köt. BANK PKO részvény vétel köt. brókeri díj BRE BANK részvény vétel köt. BRE BANK részvény vétel köt. brókeri díj
-
-
-
-
-
-
2 2 1 1
62 071 93 7 741 12
62 071 93 7 741 12
CENTRAL EURO MEDIA részvény vétel köt.
-
-
-
-
-
-
1
4 844
4 844
-
-
-
-
-
1
7
7
-
-
-
-
-
2 2
66 491 100
66 491 100
-
-
-
-
-
2
62 010
62 010
-
-
-
-
-
2
175 002
175 002
-
-
-
-
-
2 2 2 2 2
8 877 9 094 14 14 70 537
8 877 9 094 14 14 70 537
-
-
-
-
-
2
106
106
-
-
-
-
-
2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2
4 620 6 850 10 9 1 657 1 644 2 2 41 540 63 33 010
4 620 6 850 10 9 1 657 1 644 2 2 41 540 63 33 010
-
-
-
-
-
2
50
50
-
-
-
-
-
2 2 2 2 1 2 2 2 2 1 1 2 2 2 2 2 2
89 606 64 553 186 122 2 555 45 809 46 099 66 88 7 750 12 97 450 97 304 131 132 21 234 31
89 606 64 553 186 122 2 555 45 809 46 099 66 88 7 750 12 97 450 97 304 131 132 21 234 31
-
-
-
-
-
2
112 184
112 184
-
-
-
-
-
2
34 378
34 378
-
-
-
-
-
-
2
52
52
-
-
-
-
-
-
2
152 820
152 820
-
-
-
-
-
-
2
37 395
37 395
-
-
-
-
-
-
2 2 2 2 2
75 968 77 394 116 114 21 565
75 968 77 394 116 114 21 565
-
-
-
-
-
-
2
32
32
-
-
-
-
-
-
2
36 841
36 841
-
-
-
-
-
-
2
56
56
-
-
-
-
-
-
1 1
4 685 7
4 685 7
72OB23057
CENTRAL EURO MEDIA részvény vétel köt. brókeri díj CEZ részvény vétel köt. CEZ részvény vétel köt. brókeri díj CREDIT SUISSE EF WORLD EUR I részvény vétel köt. CREDIT SUISSE MF CONSTELLATION részvény vétel köt. EGIS részvény vétel köt. EGIS részvény vétel köt. EGIS részvény vétel köt. brókeri díj EGIS részvény vétel köt. brókeri díj ERSTE BANK (CZ) részvény vétel köt. ERSTE BANK (CZ) részvény vétel köt. brókeri díj FHB A 100 részvény vétel köt. FHB A 100 részvény vétel köt. FHB A 100 részvény vétel köt. brókeri díj FHB A 100 részvény vétel köt. brókeri díj FOTEX részvény vétel köt. FOTEX részvény vétel köt. FOTEX részvény vétel köt. brókeri díj FOTEX részvény vétel köt. brókeri díj KGHM részvény vétel köt. KGHM részvény vétel köt. brókeri díj KOMERCNI BANKA részvény vétel köt. KOMERCNI BANKA részvény vétel köt. brókeri díj MOL részvény vétel köt. MOL részvény vétel köt. MOL részvény vétel köt. brókeri díj MOL részvény vétel köt. brókeri díj - vétel köt. MORGAN STANLEY EMERGING MARKETS részvény MTELKOM részvény vétel köt. MTELKOM részvény vétel köt. MTELKOM részvény vétel köt. brókeri díj MTELKOM részvény vétel köt. brókeri díj NWR részvény vétel köt. NWR részvény vétel köt. brókeri díj OTP részvény vétel köt. OTP részvény vétel köt. OTP részvény vétel köt. brókeri díj OTP részvény vétel köt. brókeri díj PGNIG részvény vétel köt. PGNIG részvény vétel köt. brókeri díj PIONEER EMERGING MARKETS EQ. I részvény vétel köt. PKN ORLEN részvény vétel köt.
72OB23058
PKN ORLEN részvény vétel köt. brókeri díj
72OB23017 72OB23018 72OB23019 72OB23020 72OB23021 72OB23022 72OB23023 72OB23024 72OB23025 72OB23026 72OB23027 72OB23028 72OB23029 72OB23030 72OB23031 72OB23032 72OB23033 72OB23034 72OB23035 72OB23036 72OB23037 72OB23038 72OB23039 72OB23040 72OB23041 72OB23042 72OB23043 72OB23044 72OB23045 72OB23046 72OB23047 72OB23048 72OB23049 72OB23050 72OB23051 72OB23052 72OB23053 72OB23054 72OB23055 72OB23056
72OB23059 72OB23060 72OB23061 72OB23062 72OB23063 72OB23064 72OB23065 72OB23066 72OB23067 72OB23068 72OB23069 72OB23070
PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. részvény vétel köt. PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. brókeri díj RICHTER részvény vétel köt. brókeri díj TELEFONICA O2 részvény vétel köt. TELEFONICA O2 részvény vétel köt. brókeri díj TELEKOM POLSKA részvény vétel köt. TELEKOM POLSKA részvény vétel köt. brókeri díj UNIPETROL részvény vétel köt. UNIPETROL részvény vétel köt. brókeri díj
1 1 -
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 2
31 ae 1 151 761 15 671 780 336 52 535 1 298 25 425 268 279 426 5 077 2 471 243 2 766 443 11 665 729 923 9 775 260 863 18 86 675 22 660 61 567
Piaci érték
72OB23010
1 1
28 ab 2 714 2 471 243 86 693 18 86 675 -
Piaci érték
72OB1 72OB22 72OB22001 72OB22002 72OB22003 72OB22004 72OB22009 72OB22010 72OB22011 72OB22012 72OB22013 72OB22014 72OB22015 72OB23 72OB23001 72OB23002 72OB23003 72OB23004 72OB23005 72OB23006 72OB23007 72OB23008 72OB23009
72OB23016
27 aa
Könyv szerinti érték
25 y Portfolió Követelésösszesen értékpapír ügyletekbıl 5 503 Követelés: Klasszikus Követelés: Kiegyensúlyozott Követelés: Kiegyensúlyozott ingatlan Követelés: Dividend payment of AMEX UTILITIES SELECT SPDR Követelés: Növekedési Követelés: Növekedési ingatlan Követelés: Szolgáltatási FOLYÓSÍTÁSI DÍJ 1 426 1 5 077 Követelés: Mőködési Követelés: Likviditási Követelés: Függı Kötelezettségek értékpapír ügyletekbıl Kötelezettség: Klasszikus Kötelezettség: Kiegyensúlyozott Kötelezettség: Növekedési Kötelezettség: Szolgáltatási Kötelezettség: Mőködési Kötelezettség: Likviditási Kötelezettség: Függı 2015/A MÁK kötvény vétel köt. BANK PEKAO részvény vétel köt. -
72OB23015
26 z 5 503 426 5 077 -
Összesen
32 af 1 151 761 15 671 780 336 52 535 1 298 25 425 268 279 426 5 077 2 471 243 2 766 443 11 665 729 923 9 775 260 863 18 86 675 22 660 61 567
4. sz. melléklet
Önkéntes pénztári befektetések fıbb adatainak földrajzi megoszlása 2009.12.31 Nagyságrend: ezer forint
Sorszám
001 002 003 004 005 006 007 008 009 010 011 012 013 014 015 016 017 018 019 020 021 022 023 024 025 026 027 028 029 030 031 032 033 034 035 036 037 038 039
Megnevezés
Összesen (2+34) Európai Gazdasági Térség összesen (3+...+6) Izland Liechtenstein Norvégia EU tagországok összesen (7+...+33) Ausztria Belgium Bulgária Ciprus Cseh Köztársaság Dánia Egyesült Királyság Észtország Finnország Franciaország Görögország Hollandia Írország Lengyelország Lettország Litvánia Luxenburg Magyarország Málta Németország Olaszország Portugália Románia Spanyolország Svédország Szlovákia Szlovénia Egyéb ország (35+...+39) Amerikai Egyesült Államok Kanada Japán Svájc Egyéb más országok
Befektetések idıszak végi Befektetések idıszak végi értéke könyv szerinti értéke - piaci értéken értéken
Befektetésekbıl a részvények és egyéb változó hozamú értékpapírok - piaci értéken
1 a 50 503 970
2 b 54 981 197
3 c 18 489 798
49 972 882
54 502 589
17 897 749
-
-
-
49 972 882
54 502 589
17 897 749
413 910 2 364 634 725 453 17 120 23 758 1 408 651 3 146 953 41 872 403 -
395 897 2 618 250 691 381 18 453 24 254 1 443 174 3 914 025 45 397 155 -
395 897 3 045 477 691 381 24 254 1 449 059 3 914 025 8 377 656 -
531 088
478 608
592 049
531 088
478 608
592 049
-
-
-
4. sz. melléklet
Önkéntes pénztári befektetések fıbb adatainak devizanemenkénti megoszlása 2009.12.31
Sorszám
001 002 003 004 005 006 007 008
Megnevezés
HUF EUR GBP USD CHF JPY Egyéb Összesen
Nagyságrend: ezer forint Befektetések idıszak végi Befektetések idıszak végi értéke - könyv szerinti értéke - piaci értéken értéken 1 2 a b 41 762 151 45 276 081 4 575 849 5 142 571 2 031 866 2 427 990 2 134 104 2 134 555 50 503 970 54 981 197
5. sz. melléklet
Önkéntes pénztári elszámoló egységek alakulása 2009 Elszámoló egységek darabszáma Sorszám
Megnevezés
001
Klasszikus portfolió
002
Kiegyensúlyozott portfolió
003
Növekedési portfolió
004
Függı portfolió
megelızı év zárónapján
tárgyév zárónapján
Elszámoló egységek árfolyama megelızı év zárónapján
tárgyév zárónapján
2 142 580 743,00
1 931 672 685,20
1,000000
1,136305
42 560 042 748,00
41 833 369 591,33
1,000000
1,176102
1 154 895 763,00
1 427 233 244,50
1,000000
1,233587
363 876 282,00
275 123 538,12
1,000000
1,280966
6. sz. melléklet
Önkéntes ágazat
Értékelési különbözetek (nyereségjellegő - veszteségjellegő) 2009. Adatok: (Eft) tárgyévi változás növekedés csökkenés
nyitó Tartós befektetési célú ingatlanok Részvények bef. jegyek
-
Hitelviszonyt megtstesítı é.p. Továbbértékesítési célú ingatlanok Eladásra vásárolt részvények
197 725
129 845
257 519
70 051
9 762
565 174
512 704
42 708
1 001 855
15 781 997
14 346 164
2 437 688
111 485 -
Határidıs ügyletek értékelési különbözete Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítı é.p.
záró
29 184
82 301
2 470 569
27 419 006
-
23 540 212
1 408 225
178
2 112 293
2 107 722
4 749
237 153
1 321 749
1 163 076
Pénzeszközök
-
7 739
5 136 667
5 130 675
Összesen:
-
939 674
52 466 731
47 087 256
395 826 -
1 747 4 439 801 4 439 801
7. sz. melléklet
Az elért eredmények, a mőködést jellemzı mutatók (önkéntes ágazat) 1. Gazdálkodást jellemzı mutatók:
(adatok ezer Ft)
2008
a,
tartalékok tárgyévi (elızı évi) tagdíjbevétele tartalékok tárgyévi (elızı évi) összes bevétele
b,
tartalékok tárgyévi (elızı évi) befektetési hozam- és kamatbevételei tartalékok tárgyévi (elızı évi) összes bevétele
c,
bér és személyi jellegő kiadások (csak mőködési) mőködéssel kapcsolatos tárgyévi költségek és ráfordítások
d,
a likviditási tartalék egyes tartalékai
A mutató értéke: 6 897 270 8 411 707 A mutató értéke: 1 159 657 8 411 707 A mutató értéke: 145 544 340 264
2009
%
% 6 559 327
82,00%
15 844 505 9 050 272
35,52%
15 844 505 126 591
42,77%
289 783
41,40%
57,12%
43,68%
A mutató értéke:
a likviditási tartalék záróállománya d.1 d.2 d.3
Igénybe vett értékelési különbözetre képzett tartalék Egyéb kockázatokra képzett tartalék Azonosítatlan befizetések hozamára képzett tartalék Likviditási és kockázati tartalékok
2. Egyéb mutatók: a, éves átlagos taglétszám (fı) b,
egy fıre jutó átlagos havi tagdíj értéke (Ft)
14 105 647 839 1 593 663 537
3,75% 95,79% 0,46% 100,00%
-
47 807 1 275 232 1 144 1 321 895
32 312
31 188
18 703
18 153
3,62% 96,47% -0,09% 100,00%
8. sz. melléklet
I. A Magánpénztár által kötött és az üzleti év mérleg fordulónapjáig lezárt határidıs és opciós ügyletek 1. Határidıs ügyletek a. Fedezeti célú FORWARD ügyletek zárása a. K&H Alapkezelı vagyonkezelı Kötésnap Eszköz 2009.02.03 EUR 090505 KH SELL 2009.02.03 EUR 090505 KH SELL 2009.02.04 EUR 090505 KH BUY 2009.02.04 EUR 090505 KH BUY Összesen:
Szerz.db. 200 000 315 000 200 000 315 000
Ár 306,20 306,20 300,62 300,62
Teljes össz. 61 240 000 96 453 000 60 124 000 94 695 300
Deviza EUR EUR EUR EUR
Lejárat Lejárati összeg 2009.05.05 4 390 000 2009.05.05 6 914 250 2009.05.05 - 3 274 000 2009.05.05 - 5 156 550 2 873 700
b. Nem fedezeti célú FORWARD ügyletek zárása -
2. Opciós ügyletek -
II. A Magánpénztár által kötött és a mérlegkészítés idıszakában lezárt határidıs és opciós ügyletek 1. Határidıs ügyletek a. Fedezeti célú FORWARD ügyletek zárása -
b. Nem fedezeti célú FORWARD ügyletek zárása -
2. Opciós ügyletek -
8. sz. melléklet
III. A Magánpénztár által kötött és az üzleti év mérleg fordulónapjáig le nem zárt határidıs és opciós ügyletek 1. Határidıs ügyletek a. Fedezeti célú ügyletek A fedezeti célú FORWARD ügyletek jövıbeni várható eredményre és Cash-Fllowra gyakorolt hatása összesen (HUF):
b. Nem fedezeti célú ügyletek -
2. Opciós ügyletek -
-
9. sz. melléklet
2009. évi függı tételek korosítása: Magán Korosított függı tételek Munkáltatóhoz rendelhetı adóhatóság által átutalt befizetések
4791112 (ezer Ft) Napok száma 30 napon belül 31 - 60 nap között 61 - 90 nap között 91 - 180 nap között 181 - 360 nap között 361 napon túl Összesen:
Összeg
Napok száma 30 napon belül 31 - 60 nap között 61 - 90 nap között 91 - 180 nap között 181 - 360 nap között 361 napon túl Összesen:
Összeg
36 469 24 869 5 713 6 649 6 817 17 121 97 638
Korosított függı tételek Egyéb (ezer Ft) 201 121 30 280 734 774 2 140
9. sz. melléklet
Azonosítatlan függı befizetések állományának változása:
VIT Nyugdíjpénztár (magán) e Ft Megnevezés Munkáltatóhoz rendelhetı APEH által átutalt befiz. Visszautalandó munkáltatóhoz rendelhetı befiz. Munkáltatóhoz nem rendelhetı függı befiz. APEH Munkáltatóhoz rendelhetı függı befizetés Munkáltatóhoz és pt.taghoznem rendelh.függı befiz. Összesen
Nyitó 41 598 886 664 1 339 1 033 45 520
Tárgyévi csökkenés 2 459 099 5 372 240 14 044 54 220 2 532 975
Záró növekedés 2 513 418 4 630 1 297 14 005 54 027 2 587 377
95 917 144 1 721 1 300 840 99 922 99 922
10. sz. melléklet
VIT Nyugdíjpénztár (magán ágazat) 4. IMMATERIÁLIS JAVAK ÉS TÁRGYI ESZKÖZ VÁLTOZÁSI TÁBLA 2009. adatok eFT-ban
Eszköz Fıkönyvi számlaszám
Megnevezés
Értékcsökkenés
Nyitó egyenleg Növekedések
Csökkenések
Módosítások
Záró egyenleg
Fıkönyvi számlaszám
Értékcsökkenés kulcsa
Csökkenések-
Écs módszere Nyitó egyenleg
Tárgyévben kel kapcsolatos elszámolt écs felhalmozott Écs kivezetése
Vagyoni értékő jogok
0
0
0
0
Üzleti vagy cégérték
0
0
0
0
Szellemi termékek
0
0
0
0
Kisérleti fejl.aktivált értéke
0
0
0
0
Alapitás-átszervezés aktivált értéke
0 0
0 0
0 0
0 0
Ingatlanok
0
0
0
0
Mőszaki berend.,gépek, jármővek
0
0
0
0
0 3 646
0 1 229
0 334
0
3 646
1 229
334
0
0 0 0
0 0 0
0 0 0
0 0 0
Egyéb berend., felszer. 1 432
Személygépkocsik
Személygépkocsik
Beruházásokra adott elılegek Részesedések üzletrészek
Összesen
3 646
1 229
334
0
0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4 541 0 0 4 541 0 0 0 0 0 0 4 541
20
lineáris
Záró nettó érték
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0 0 0
0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 2 549 0 0 2 549 0 0 0 0 0 0 2 549
0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 992 0 0 1 992 0 0 0 0 0 0 1 992
0
0
0
0
0
0
0 0
0 0
0 0
0 0
0
0
0
0
0
0
0
0
0 2 101
0 782
0 334
0 0
2 101
782
334
0
0 0 0
0 0 0
0 0 0
0 0 0
2 101
Záró egyenleg
0 0 0 0 0 0 0 0
0
1 492
Módosítások kapcsolódó értékcsökkenése
782
334
0
11. sz. melléklet
Portfolió állomány - választható portfoliós rendszert mőködtetı magánnyugdíjpénztár
2009.12.31 Fedezeti portfolió Klasszikus portfolió Sorszám
001 002 003 004 005
PSZÁF kód
72MB1 72MB11 72MB111 72MB112 72MB112001 72MB112002 72MB112003 72MB112004 72MB112005 72MB112006 72MB112007 72MB112008 72MB112009 72MB112010 72MB112011 72MB112012 72MB112013 72MB112014 72MB112015 72MB112016 72MB112017 72MB112018 72MB112019 72MB112020 72MB112021 72MB112022 72MB112023 72MB112024 72MB112025 72MB112026 72MB112027
006
72MB113
007
008
72MB113001 72MB113002 72MB113003 72MB113004 72MB113005 72MB113006 72MB12
009
72MB121
010 011
72MB12101 72MB12101001 72MB12101002 72MB12101003 72MB12101004 72MB12101005 72MB12101006 72MB12101007 72MB12101008 72MB12101009 72MB12101010 72MB12101011 72MB12101012 72MB12101013 72MB12101014 72MB12101015 72MB12101016 72MB12101017 72MB12101018 72MB12101019 72MB12101020 72MB12101021 72MB12101022
Megnevezés
Portfolió összesen Bankszámlák és készpénz összesen Házipénztár (forint és valuta) Pénzforgalmi számla és befektetési számla Mpt bef szla Fed SAJÁT Klassz Mpt EUR szla Fed SAJÁT Kiegy Mpt bef szla USD Kiegy Mpt bef szla Fed SAJÁT Kiegy CS MSCI WORLD szla Kiegy (503) K&H MSCI EMU szla Kiegy (504) Mpt CETOP20 tech szla CZK Kiegy (501) Mpt CETOP20 tech szla PLN Kiegy (502) Pioneer MSCI EM szla Kiegy USD Mpt EUR szla Fed SAJÁT Növ Mpt bef szla USD Növ Mpt bef szla Fed SAJÁT Növ CS MSCI WORLD szla Növ (526) K&H MSCI EM szla Növ USD (509) K&H MSCI EMU szla Növ (525) Mpt CETOP20 tech szla CZK Növ (541) Mpt CETOP20 tech szla PLN Növ (540) Magán bef. pénzszla Mőködési Magán bírság számla Magán mőködési kifizetési szla Magán bef. pénzszla Likviditási Magán bef. pénzszla Függı Magán bírságszámla (522) Magán fıszámla (511) Magán tagdíjszámla (519) Magán önrevíziós számla (520) Magán szolgáltatási kfiz számla (535) Lekötött betét (betétszerzıdés): hitelintézeti betétszámlán lekötött pénzösszeg Lekötött betét klasszikus Lekötött betét kiegyensúlyozott Lekötött betét növekedési Lekötött betét mőködési Lekötött betét likviditási Lekötött betét függı Értékpapírok összesen Hitelviszonyt megtestesítı értékpapírok (kötvények) Magyar állampapír D100120 D100224 D100310 D100505 D100630 D100825 D101020 D101215 2010/B MÁK 2010/C MÁK 2011/C MÁK 2012/B MÁK 2012/C MÁK 2013/D MÁK 2013/E MÁK 2014/C MÁK 2015/A MÁK 2017/A MÁK 2017/B MÁK 2019/A MÁK 2020/A MÁK 2023/A MÁK
ISIN/azonosító kód
db
Könyv szerinti érték
1 a
3 c
4 d
Mpt bef szla Fed SAJÁT Klassz Mpt EUR szla Fed SAJÁT Kiegy Mpt bef szla USD Kiegy Mpt bef szla Fed SAJÁT Kiegy CS MSCI WORLD szla Kiegy (503) K&H MSCI EMU szla Kiegy (504) Mpt CETOP20 tech szla CZK Kiegy (501) Mpt CETOP20 tech szla PLN Kiegy (502) Pioneer MSCI EM szla Kiegy USD Mpt EUR szla Fed SAJÁT Növ Mpt bef szla USD Növ Mpt bef szla Fed SAJÁT Növ CS MSCI WORLD szla Növ (526) K&H MSCI EM szla Növ USD (509) K&H MSCI EMU szla Növ (525) Mpt CETOP20 tech szla CZK Növ (541) Mpt CETOP20 tech szla PLN Növ (540) Magán bef. pénzszla Mőködési Magán bírság számla Magán mőködési kifizetési szla Magán bef. pénzszla Likviditási Magán bef. pénzszla Függı Magán bírságszámla (522) Magán fıszámla (511) Magán tagdíjszámla (519) Magán önrevíziós számla (520) Magán szolgáltatási kfiz számla (535)
1 -
Lekötött betét kilasszikus Lekötött betét kiegyensúlyozott Lekötött betét növekedési Lekötött betét mőködési Lekötött betét likviditási Lekötött betét függı
1 -
HU0000517560 HU0000517610 HU0000517289 HU0000517412 HU0000517420 HU0000517495 HU0000517669 HU0000517677 HU0000402292 HU0000402391 HU0000402425 HU0000402367 HU0000402417 HU0000402045 HU0000402466 HU0000402193 HU0000402268 HU0000402037 HU0000402375 HU0000402433 HU0000402235 HU0000402383
763 2 808 971 2 749 1 142 4 346 5 500 1 253 6 019 257 2 722 1 828 329
306 290 9 957 57 57 -
Fedezeti portfolió összesen
Kiegyensúlyozott portfolió Piaci érték 5 e 325 830 9 960 57 57 -
9 900
9 903
9 900 295 224
9 903 314 761
295 224 293 792 7 191 26 649 9 091 25 696 10 199 39 838 55 440 10 755 61 607 2 317 24 752 17 528 2 729
db
Könyv szerinti érték
6 f
1 1 1 1 1 1 1 1 -
7 g 4 530 902 306 232 53 232 2 31 141 22 068 17 444 1 582 12 963 -
Növekedési portfolió Piaci érték 8 h 5 067 275 306 308 53 232 2 31 141 22 068 17 444 1 582 12 963 -
db
Könyv szerinti érték
9 i
1 1 1 1 1 1 1 1 -
11 k 12 122 438 1 350 313 513 062 1 6 791 176 128 93 919 242 111 85 21 -
837 000
837 251
837 000 10 437 079
837 251 11 892 539
253 000
253 076 253 076 4 953 674
314 761
3 402 575
3 732 572
5 364 972
313 316 7 352 26 788 10 197 28 716 11 257 45 409 55 862 12 228 65 536 2 398 26 911 17 878 2 784
3 363 183 4 180 12 635 17 774 57 514 223 883 229 107 100 684 373 535 112 992 628 135 314 829 119 110 460 962 25 670 274 199 183 593 194 183 30 198
3 688 810 4 255 13 278 18 172 58 470 240 290 250 741 112 933 422 518 124 718 724 358 314 860 135 430 523 904 26 562 298 117 191 345 198 055 30 804
5 280 797 113 673 30 089 47 125 463 719 208 548 767 302 234 040 595 549 311 066 246 691 910 743 53 162 567 930 266 403 402 204 62 553
434 1 366 1 886 6 129 23 577 23 878 10 754 40 448 12 652 69 327 31 000 13 877 48 117 2 847 30 154 20 500 20 251 3 640
1 -
11 681 3 253 5 000 48 834 22 275 83 063 26 206 65 961 31 000 28 741 94 360 5 896 62 456 30 500 41 945 7 540
Piaci érték
10 j 10 666 727 1 350 062 513 062 1 6 791 176 128 93 919 242 111 85 21 -
253 000 4 417 377
1 -
Szolgáltatási tartalék db
Könyv szerinti érték
12 l
13 m
1
11 025 156 156 156
Piaci érték
db
14 n 11 025 156 156 156
15 o
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
Könyv szerinti érték 16 p 15 514 944 1 666 407 566 507 57 2 31 141 22 068 17 444 1 582 12 963 1 6 791 176 128 93 919 242 111 85 21 156
17 q 17 526 568 1 666 737 566 507 57 2 31 141 22 068 17 444 1 582 12 963 1 6 791 176 128 93 919 242 111 85 21 156
1 099 900
1 100 230
9 900 253 000 837 000 15 149 680
9 903 253 076 837 251 17 160 974
Piaci érték
-
-
-
-
5 888 764
-
-
9 062 771
9 936 097
5 795 067 114 510 31 619 48 176 497 703 233 920 867 673 258 329 689 188 314 859 280 493 1 027 403 55 009 617 471 284 684 410 222 63 808
-
-
8 937 772 117 853 42 724 72 090 84 163 687 602 229 107 318 323 1 166 533 357 231 1 263 522 681 335 376 556 1 433 312 81 149 866 881 449 996 613 915 95 480
9 797 193 118 765 44 897 73 700 85 258 737 993 250 741 357 050 1 318 907 394 304 1 458 955 685 581 428 151 1 616 843 83 969 942 499 476 029 626 155 97 396
-
-
1 1 -
12 115 4 619 7 649 8 937 72 411 23 878 34 000 126 260 40 000 139 634 67 500 43 871 148 496 9 000 95 332 51 000 64 024 11 509
11. sz. melléklet
Fedezeti portfolió Klasszikus portfolió Sorszám
PSZÁF kód
Megnevezés
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
3 c
4 d
5 e
6 f
7 g
8 h
9 i
10 j
11 k
12 l
13 m
14 n
15 o
031
72MB1221
032
72MB1221001 72MB1221002 72MB1221003 72MB1221004 72MB1221005 72MB1221006 72MB1221007 72MB1221008 72MB1221009
033
72MB1222
034
72MB1222001
016 017 018 019 020 021 022 023 024 025 026 027 028
72MB12102
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
143
HU0000074067 HU0000053947 HU0000078175 HU0000096409 HU0000068952 HU0000073507 HU0000061726 HU0000067624 HU0000074539
035
72MB1223
036
72MB1223001 72MB1223002 72MB1223003 72MB1223004 72MB1223005 72MB1223006 72MB1223007 72MB1223008 72MB1223009 72MB1223010 72MB1223011 72MB1223012 72MB1223013 72MB1223014
BANK PEKAO BANK PKO BRE BANK CENTRAL EURO MEDIA CEZ ERSTE BANK (CZ) KGHM KOMERCNI BANKA NWR PGNIG PKN ORLEN TELEFONICA O2 TELEKOM POLSKA UNIPETROL
PLPEKA000016 PLPKO0000016 PLBRE0000012 BMG200452024 CZ0005112300 AT0000652011 PLKGHM000017 CZ0008019106 NL0006282204 PLPGNIG00014 PLPKN0000018 CZ0009093209 PLTLKPL00017 CZ0009091500
1 445 1 445 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Tızsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett, külföldön kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott részvény
1 432 1 432 -
A Budapesti Értéktızsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett Magyarországon nyilvános forgalomba hozott részvény DANUBIUS EGIS FHB FOTEX MOL MTELKOM OTP RICHTER ÉMÁSZ Ma-on kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tızsdére vagy elismert értékpapírpiacra történı bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya
Szolgáltatási tartalék
1 a
029 030
013 014 015
Növekedési portfolió
ISIN/azonosító kód
Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség teljesítéséért a magyar állam készfizetı kezességet vállal 72MB12102001 DK 2011/02 HU0000343900 72MB12103 Külföldi állampapír 72MB12103001 Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség 72MB12104 teljesítéséért külföldi állam készfizetı kezességet vállal 72MB12104001 Magyarországon bejegyzett gazdálkodó 72MB12105 szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény 72MB12105001 Külföldön bejegyzett gazdálkodó szervezet által 72MB12106 nyilvánosan forgalomba hozott kötvény 72MB12106001 Magyarországon bejegyzett hitelintézet által 72MB12107 nyilvánosan forgalomba hozott kötvény 72MB12107001 CIB 2010/B HU0000340260 Külföldön bejegyzett hitelintézet által nyilvánosan 72MB12108 forgalomba hozott kötvény 72MB12108001 Magyarországi helyi önkormányzat által 72MB12109 nyilvánosan forgalomba hozott kötvény 72MB12109001 Külföldi önkormányzat által nyilvánosan 72MB12110 forgalomba hozott kötvény 72MB12110001 72MB122 Részvények
012
Fedezeti portfolió összesen
Kiegyensúlyozott portfolió
-
2 750 -
23 544
27 775
23 544 -
27 775 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1 582
-
-
15 848
15 987
15 848
15 987
-
-
-
-
-
-
-
-
-
433 395 3 401 1 824 4 591 66 305 16 639 1 560 1 046
-
2 995 13 515 250 656 4 126 5 314 3 225 421 2 462 43 804 8 565 2 749 18 675 2 147
6 000 -
-
-
-
3 275
-
-
-
477 182
576 659
249 033
321 067
2 481 6 994 4 488 855 59 877 36 144 69 044 47 445 21 705
1 533 7 430 4 425 693 78 047 48 535 90 782 66 924 22 698
-
-
-
-
228 149
255 592
27 785 27 920 3 619 2 861 39 519 33 559 15 226 13 437 2 200 10 486 16 855 12 135 19 523 3 024
31 915 33 844 4 284 3 002 36 504 38 009 22 528 16 938 4 100 10 941 19 162 11 767 19 531 3 067
51 368
60 601
51 368 -
60 601 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
32 807
33 096
32 807
33 096
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1 767 2 427 21 105 17 975 29 499 430 326 106 973 9 815 4 267
-
17 824 80 446 1 486 3 906 24 559 31 629 19 193 2 503 15 713 260 724 50 983 16 360 111 158 11 071
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2 938 644
3 520 435
1 644 027
1 999 979
10 125 44 936 27 791 7 909 408 471 240 747 492 270 323 238 88 540
6 255 45 652 27 458 6 830 501 483 314 999 583 645 421 063 92 594
-
-
-
-
1 294 617
1 520 456
154 604 150 902 22 669 14 383 230 966 188 971 88 270 74 142 14 638 62 362 94 283 73 109 111 922 13 396
189 933 201 453 25 461 17 875 217 282 226 231 134 071 100 703 26 170 65 119 114 064 70 026 116 253 15 815
-
-
-
Könyv szerinti érték 16 p
8 750 -
Piaci érték 17 q
74 912
88 376
74 912 -
88 376 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
5 000
-
-
50 087
50 528
50 087
50 528
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2 200 2 822 24 506 19 799 34 090 496 631 123 612 11 375 5 313
-
20 819 93 961 1 736 4 562 28 685 36 943 22 418 2 924 18 175 304 528 59 548 19 109 129 833 13 218
-
3 415 826
4 097 094
1 893 060
2 321 046
12 606 51 930 32 279 8 764 468 348 276 891 561 314 370 683 110 245
7 788 53 082 31 883 7 523 579 530 363 534 674 427 487 987 115 292
-
-
-
-
1 522 766
1 776 048
182 389 178 822 26 288 17 244 270 485 222 530 103 496 87 579 16 838 72 848 111 138 85 244 131 445 16 420
221 848 235 297 29 745 20 877 253 786 264 240 156 599 117 641 30 270 76 060 133 226 81 793 135 784 18 882
11. sz. melléklet Kiegyensúlyozott portfolió
Klasszikus portfolió Sorszám
PSZÁF kód
037
72MB1224
038
72MB1224001
039
72MB123
040
72MB1231
041
72MB1231001
042
72MB1232
043
72MB1232001
Megnevezés
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
3 c
4 d
5 e
6 f
7 g
8 h
9 i
10 j
11 k
12 l
13 m
14 n
15 o
046
72MB1234
047 048 049 050
72MB1234001 72MB1235 72MB1235001 72MB124
051
72MB1241
052
72MB1241001 72MB1241002 72MB1241003
053
72MB1242
054 055 056 057 058 059 060 061 062 063 064
72MB1242001 72MB13 72MB13001 72MB14 72MB14001 72MB15 72MB15001 72MB16 72MB16001 72MB17 72MB17001
065
72MB18
Értékpapír-kölcsönzési ügyletekbıl származó követelések
066 067 068
72MB18001 72MB19 72MB19001
Kockázatitıkealap-jegy
069
72MB20
Egyéb, tızsdén vagy más szabályozott piacon jegyzett értékpapír
070 071 072
72MB20001 72MB21 72MB21001 72MB21002 72MB21003 72MB21004 72MB21005 72MB21006 72MB21007 72MB22 72MB22001 72MB22002 72MB22003 72MB22004 72MB22005 72MB22006 72MB22007 72MB22008 72MB22009 72MB22010 72MB22011 72MB22012 72MB22013 72MB22014 72MB22015 72MB22016 72MB22017 72MB22018 72MB22019 72MB22020 72MB22021 72MB22022 72MB22023 72MB22024 72MB22025 72MB22026 72MB22027 72MB22028 72MB22029
LU0129339833 LU0161911754 LU0054793475 LU0132180729 BE0947890068
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Határidıs ügyletek Opciós ügyletek Repóügyletek SWAP ügyletek Ingatlan -
-
Követelés értékpapír ügyletekbıl Követelés: Klasszikus Követelés: Klasszikus Követelés: Kiegyensúlyozott Követelés: Kiegyensúlyozott Követelés: Növekedési Követelés: Növekedési Követelés: Mőködési Követelés: Mőködési Követelés: Likviditási Követelés: Likviditási Követelés: Függı Követelés: Függı Követelés: Szolgáltatási Követelés: Szolgáltatási Kötelezettségek értékpapír ügyletekbıl Kötelezettség: Klasszikus Kötelezettség: Klasszikus Kötelezettség: Kiegyensúlyozott Kötelezettség: Kiegyensúlyozott BANK PEKAO részvény vétel köt. PLPEKA000016 BANK PEKAO részvény vétel köt. brókeri díj PLPEKA000016 BANK PKO részvény vétel köt. PLPKO0000016 BANK PKO részvény vétel köt. brókeri díj PLPKO0000016 BRE BANK részvény vétel köt. PLBRE0000012 BRE BANK részvény vétel köt. brókeri díj PLBRE0000012 CENTRAL EURO MEDIA részvény vétel köt. BMG200452024 CENTRAL EURO MEDIA részvény vétel köt. brókeri BMG200452024 díj CEZ részvény vétel köt. CZ0005112300 CEZ részvény vétel köt. brókeri díj CZ0005112300 CREDIT SUISSE EF WORLD EUR I részvény vétel LU0129339833 köt. CREDIT SUISSE MF CONSTELLATION részvényLU0161911754 vétel köt. EGIS részvény vétel köt. HU0000053947 EGIS részvény vétel köt. HU0000053947 EGIS részvény vétel köt. brókeri díj HU0000053947 EGIS részvény vétel köt. brókeri díj HU0000053947 ERSTE BANK (CZ) részvény vétel köt. AT0000652011 ERSTE BANK (CZ) részvény vétel köt. brókeri díj AT0000652011 FHB A 100 részvény vétel köt. HU0000078175 FHB A 100 részvény vétel köt. HU0000078175 FHB A 100 részvény vétel köt. brókeri díj HU0000078175 FHB A 100 részvény vétel köt. brókeri díj HU0000078175 FOTEX részvény vétel köt. HU0000096409 FOTEX részvény vétel köt. HU0000096409 FOTEX részvény vétel köt. brókeri díj HU0000096409 FOTEX részvény vétel köt. brókeri díj HU0000096409 KGHM részvény vétel köt. PLKGHM000017
-
-
-
-
HU0000650486 HU0000652029 HU0000650932
-
-
Egyéb kollektív befektetési értékpapír Jelzáloglevél Magyarországon bejegyzett jelzáloghitel-intézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott jelzáloglevél FJ10NF02 FJ11NF02 OJB 2012/II Külföldön bejegyzett jelzáloghitel-intézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozottjelzáloglevél
-
-
Magyarországon bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye
72MB1233
-
-
72MB1233001 72MB1233002 72MB1233003 72MB1233004 72MB1233005
073 074
db
-
044
Szolgáltatási tartalék
1 a
Befektetési jegyek, illetve egyéb kollektív befektetési értékpapír Magyarországon bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot
045
Fedezeti portfolió összesen Növekedési portfolió
ISIN/azonosító kód
Külföldön kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tızsdére v. elismert értékpapírpiacra történı bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya
Külföldön bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot CREDIT SUISSE EF WORLD EUR I CREDIT SUISSE MF CONSTELLATION MORGAN STANLEY EMERGING MARKETS PIONEER EMERGING MARKETS EQ. I PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. Külföldön bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye
Fedezeti portfolió
1 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3 300 3 300 2 191 2 191 -
3 300 3 300 2 191 2 191 -
-
-
537 620
-
-
417 310 18 154 36 408 312
-
-
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
-
-
-
644 443
-
-
-
-
-
-
-
-
537 620
644 443
77 604 84 944 93 074 60 673 221 325
98 443 98 817 125 370 74 842 246 971
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
43 434 43 434 236 141 80 574 5 833 9 5 832 9 754 1 450 1 6 265 9 5 008 16 895 925 947 1 1 6 598 10 444 659 1 1 154 154 3 918
-
43 434 43 434 236 141 80 574 5 833 9 5 832 9 754 1 450 1 6 265 9 5 008 16 895 925 947 1 1 6 598 10 444 659 1 1 154 154 3 918
2 032 334
-
-
1 534 1 142 44 286 149 530 1 303
-
3 500 5 000 2 000
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
-
-
-
-
-
-
-
-
2 032 334
2 370 800
298 071 322 302 251 647 246 006 914 308
362 139 364 030 305 836 307 375 1 031 420
-
-
-
112 540
101 129
112 540
33 595 47 555 19 979
37 129 53 500 21 911
-
-
-
-
-
-
-
-
-
49 397 49 397 1 169 811 3 867 6 2 823 4 1 357 2 693 1 9 962 15 69 403 106 467 6 842 7 009 10 11 5 804 9 3 820 5 665 8 8 1 270 1 269 2 2 937
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
101 129
49 397 49 397 1 169 811 3 867 6 2 823 4 1 357 2 693 1 9 962 15 69 403 106 467 6 842 7 009 10 11 5 804 9 3 820 5 665 8 8 1 270 1 269 2 2 937
-
2 370 800
-
-
-
-
-
-
-
1 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10 869 10 869 -
Könyv szerinti érték 16 p
10 869 10 869 -
-
-
2 569 954
-
-
1 951 1 452 62 440 185 938 1 615
-
3 500 5 000 2 000
-
-
1 1 1 1 1 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2
-
3 015 243 -
-
-
-
-
-
-
2 569 954
3 015 243
375 675 407 246 344 721 306 679 1 135 633
460 582 462 847 431 206 382 217 1 278 391 -
101 129
112 540
101 129
112 540
33 595 47 555 19 979
37 129 53 500 21 911
-
-
-
-
-
-
-
-
-
17 q
-
-
Piaci érték
107 000 3 300 43 434 49 397 10 869 1 408 143 2 191 80 574 9 700 15 8 655 13 2 111 3 1 143 2 16 227 24 74 411 123 362 7 767 7 956 11 12 12 402 19 4 264 6 324 9 9 1 424 1 423 2 2 4 855
107 000 3 300 43 434 49 397 10 869 1 408 143 2 191 80 574 9 700 15 8 655 13 2 111 3 1 143 2 16 227 24 74 411 123 362 7 767 7 956 11 12 12 402 19 4 264 6 324 9 9 1 424 1 423 2 2 4 855
11. sz. melléklet
Fedezeti portfolió Klasszikus portfolió Sorszám
PSZÁF kód
72MB22030 72MB22031 72MB22032 72MB22033 72MB22034 72MB22035 72MB22036 72MB22037 72MB22038 72MB22039 72MB22040 72MB22041 72MB22042 72MB22043 72MB22044 72MB22045 72MB22046 72MB22047 72MB22048 72MB22049 72MB22050 72MB22051 72MB22052 72MB22053 72MB22054 72MB22055 72MB22056 72MB22057 72MB22058 72MB22059 72MB22060 72MB22061 72MB22062 72MB22063 72MB22064 72MB22065 72MB22066 72MB22067 72MB22068
Megnevezés
Fedezeti portfolió összesen
Kiegyensúlyozott portfolió
Növekedési portfolió
Szolgáltatási tartalék
ISIN/azonosító kód
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
1 a
3 c
4 d
5 e
6 f
7 g
8 h
9 i
10 j
11 k
12 l -
13 m
14 n
15 o
KGHM részvény vétel köt. brókeri díj PLKGHM000017 KOMERCNI BANKA részvény vétel köt. CZ0008019106 KOMERCNI BANKA részvény vétel köt. brókeri díjCZ0008019106 MOL részvény vétel köt. HU0000068952 MOL részvény vétel köt. HU0000068952 MOL részvény vétel köt. brókeri díj HU0000068952 MOL részvény vétel köt. brókeri díj HU0000068952 MORGAN STANLEY EMERGING MARKETS részvény LU0054793475 vétel köt. MTELKOM részvény vétel köt. HU0000073507 MTELKOM részvény vétel köt. HU0000073507 MTELKOM részvény vétel köt. brókeri díj HU0000073507 MTELKOM részvény vétel köt. brókeri díj HU0000073507 NWR részvény vétel köt. NL0006282204 NWR részvény vétel köt. brókeri díj NL0006282204 OTP részvény vétel köt. HU0000061726 OTP részvény vétel köt. HU0000061726 OTP részvény vétel köt. brókeri díj HU0000061726 OTP részvény vétel köt. brókeri díj HU0000061726 PGNIG részvény vétel köt. PLPGNIG00014 PGNIG részvény vétel köt. brókeri díj PLPGNIG00014 PIONEER EMERGING MARKETS EQ. I részvényLU0132180729 vétel köt. PKN ORLEN részvény vétel köt. PLPKN0000018 PKN ORLEN részvény vétel köt. brókeri díj PLPKN0000018 PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. részvény vételBE0947890068 köt. PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. részvény vételBE0947890068 köt. RICHTER részvény vétel köt. HU0000067624 RICHTER részvény vétel köt. HU0000067624 RICHTER részvény vétel köt. brókeri díj HU0000067624 RICHTER részvény vétel köt. brókeri díj HU0000067624 TELEFONICA O2 részvény vétel köt. CZ0009093209 TELEFONICA O2 részvény vétel köt. brókeri díj CZ0009093209 TELEKOM POLSKA részvény vétel köt. PLTLKPL00017 TELEKOM POLSKA részvény vétel köt. brókeri díjPLTLKPL00017 UNIPETROL részvény vétel köt. CZ0009091500 UNIPETROL részvény vétel köt. brókeri díj CZ0009091500 Kötelezettség: Növekedési Kötelezettség: Növekedési Kötelezettség: Mőködési Kötelezettség: Mőködési Kötelezettség: Likviditási Kötelezettség: Likviditási Kötelezettség: Függı Kötelezettség: Függı
-
-
-
1 1 1 1 1 1 1
6 3 128 5 5 743 8 800 11 18
6 3 128 5 5 743 8 800 11 18
1 1 1 1
4 327 4 289 9 6
4 327 4 289 9 6
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
9 281 9 277 13 13 2 009 3 12 963 3 255 5 16 623 21 7 597 7 739 12 11 2 034 3 3 482 5
9 281 9 277 13 13 2 009 3 12 963 3 255 5 16 623 21 7 597 7 739 12 11 2 034 3 3 482 5
-
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 -
1 4 816 7 48 250 73 919 96 148 93 230 35 743 36 059 72 48 1 108 2 73 699 73 674 99 99 3 206 5 4 637 7 300 239 847 59 086 60 196 90 89 3 469 5 3 964 6 501 1 126 066 -
1 4 816 7 48 250 73 919 96 148 93 230 35 743 36 059 72 48 1 108 2 73 699 73 674 99 99 3 206 5 4 637 7 300 239 847 59 086 60 196 90 89 3 469 5 3 964 6 501 1 126 066 -
-
-
2 2 2 2 2 2 2 1 2 2 2 2 1 1 2 2 2 2 2 2 1 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 1 1 1 -
Könyv szerinti érték 16 p 7 7 944 12 53 993 82 719 107 166 93 230 40 070 40 348 81 54 1 108 2 82 980 82 951 112 112 5 215 8 12 963 7 892 12 16 923 239 868 66 683 67 935 102 100 5 503 8 7 446 11 501 1 126 066 -
Piaci érték 17 q 7 7 944 12 53 993 82 719 107 166 93 230 40 070 40 348 81 54 1 108 2 82 980 82 951 112 112 5 215 8 12 963 7 892 12 16 923 239 868 66 683 67 935 102 100 5 503 8 7 446 11 501 1 126 066 -
11. sz. melléklet
Portfolió állomány - választható portfoliós rendszert mőködtetı magánnyugdíjpénztár
2009.12.31 Nagyságrend: ezer forint Mőködési portfolió Sorszám
PSZÁF kód
Megnevezés
db
Könyv szerinti érték
18 r 001 002 003 004 005
72MB1 72MB11 72MB111 72MB112 72MB112001 72MB112002 72MB112003 72MB112004 72MB112005 72MB112006 72MB112007 72MB112008 72MB112009 72MB112010 72MB112011 72MB112012 72MB112013 72MB112014 72MB112015 72MB112016 72MB112017 72MB112018 72MB112019 72MB112020 72MB112021 72MB112022 72MB112023 72MB112024 72MB112025 72MB112026 72MB112027
006
72MB113
007
008
72MB113001 72MB113002 72MB113003 72MB113004 72MB113005 72MB113006 72MB12
009
72MB121
010 011
72MB12101 72MB12101001 72MB12101002 72MB12101003 72MB12101004 72MB12101005 72MB12101006 72MB12101007 72MB12101008 72MB12101009 72MB12101010 72MB12101011 72MB12101012 72MB12101013 72MB12101014 72MB12101015 72MB12101016 72MB12101017 72MB12101018 72MB12101019 72MB12101020 72MB12101021 72MB12101022
012
72MB12102
013 014 015
72MB12102001 72MB12103 72MB12103001
016
72MB12104
017
72MB12104001
018
72MB12105
019
72MB12105001
020
72MB12106
021
72MB12106001
022
72MB12107
023 024 025 026 027
Portfolió összesen Bankszámlák és készpénz összesen Házipénztár (forint és valuta) Pénzforgalmi számla és befektetési számla Mpt bef szla Fed SAJÁT Klassz Mpt EUR szla Fed SAJÁT Kiegy Mpt bef szla USD Kiegy Mpt bef szla Fed SAJÁT Kiegy CS MSCI WORLD szla Kiegy (503) K&H MSCI EMU szla Kiegy (504) Mpt CETOP20 tech szla CZK Kiegy (501) Mpt CETOP20 tech szla PLN Kiegy (502) Pioneer MSCI EM szla Kiegy USD Mpt EUR szla Fed SAJÁT Növ Mpt bef szla USD Növ Mpt bef szla Fed SAJÁT Növ CS MSCI WORLD szla Növ (526) K&H MSCI EM szla Növ USD (509) K&H MSCI EMU szla Növ (525) Mpt CETOP20 tech szla CZK Növ (541) Mpt CETOP20 tech szla PLN Növ (540) Magán bef. pénzszla Mőködési Magán bírság számla Magán mőködési kifizetési szla Magán bef. pénzszla Likviditási Magán bef. pénzszla Függı Magán bírságszámla (522) Magán fıszámla (511) Magán tagdíjszámla (519) Magán önrevíziós számla (520) Magán szolgáltatási kfiz számla (535) Lekötött betét (betétszerzıdés): hitelintézeti betétszámlán lekötött pénzösszeg Lekötött betét klasszikus Lekötött betét kiegyensúlyozott Lekötött betét növekedési Lekötött betét mőködési Lekötött betét likviditási Lekötött betét függı Értékpapírok összesen Hitelviszonyt megtestesítı értékpapírok (kötvények) Magyar állampapír D100120 D100224 D100310 D100505 D100630 D100825 D101020 D101215 2010/B MÁK 2010/C MÁK 2011/C MÁK 2012/B MÁK 2012/C MÁK 2013/D MÁK 2013/E MÁK 2014/C MÁK 2015/A MÁK 2017/A MÁK 2017/B MÁK 2019/A MÁK 2020/A MÁK 2023/A MÁK Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség teljesítéséért a magyar állam készfizetı kezességet vállal DK 2011/02 Külföldi állampapír
1 1 1 -
1 -
6 200 2 500 4 000 4 000 1 100 -
-
Értékpapír, melyben foglalt kötelezettség teljesítéséért külföldi állam készfizetı kezességet vállal Magyarországon bejegyzett gazdálkodó szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény Külföldön bejegyzett gazdálkodó szervezet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény
Magyarországon bejegyzett hitelintézet által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény 72MB12107001 CIB 2010/B Külföldön bejegyzett hitelintézet által nyilvánosan 72MB12108 forgalomba hozott kötvény 72MB12108001 Magyarországi helyi önkormányzat által 72MB12109 nyilvánosan forgalomba hozott kötvény 72MB12109001
-
-
-
-
Likviditási és kockázati portfolió Piaci érték
db
19 s 174 431 10 698 6 898 33 2 6 863 -
20 t 180 993 10 699 6 898 33 2 6 863 -
21 u
3 800
3 801
3 800 167 780
3 801 174 341
1 -
1 -
Könyv szerinti érték
Azonosítatlan befizetések
Piaci érték
db
22 v 105 338 1 239 39 39 -
23 w 112 112 1 239 39 39 -
24 x
1 200
1 200
1 200 104 571
1 200 111 345
Könyv szerinti érték
1 1 1 1 1 -
1
Összesen Piaci érték
db
25 y 502 155 82 677 5 738 1 374 2 286 191 1 887 -
26 z 522 240 82 700 5 738 1 374 2 286 191 1 887 -
27 aa
76 939
76 962
76 939 313 243
76 962 333 305
Könyv szerinti érték
1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
1 1 1 1 1 1
Piaci érték
28 ab 16 296 868 1 761 021 579 182 57 2 31 141 22 068 17 444 1 582 12 963 1 6 791 176 128 93 919 242 111 85 21 33 2 6 863 39 1 374 2 286 191 1 887 156
29 ac 18 341 913 1 761 375 579 182 57 2 31 141 22 068 17 444 1 582 12 963 1 6 791 176 128 93 919 242 111 85 21 33 2 6 863 39 1 374 2 286 191 1 887 156
1 181 839
1 182 193
9 900 253 000 837 000 3 800 1 200 76 939 15 735 274
9 903 253 076 837 251 3 801 1 200 76 962 17 779 965
167 780
174 341
104 571
111 345
313 243
333 305
9 648 365
10 555 088
167 780 60 958 22 186 36 999 37 268 10 369 -
174 341 61 802 24 717 38 880 38 541 10 401 -
104 571 32 446 2 954 22 185 9 250 15 079 4 717 17 940 -
111 345 32 895 2 973 24 717 9 720 15 416 4 728 20 896 -
313 243 313 243 -
333 305 333 305 -
9 523 366 93 404 2 954 44 371 431 096 88 973 124 437 84 163 15 086 687 602 229 107 318 323 1 166 533 357 231 1 281 462 681 335 376 556 1 433 312 81 149 866 881 449 996 613 915 95 480
10 416 184 94 697 2 973 49 434 452 070 93 497 127 657 85 258 15 129 737 993 250 741 357 050 1 318 907 394 304 1 479 851 685 581 428 151 1 616 843 83 969 942 499 476 029 626 155 97 396
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3 300 300 2 500 1 000 1 600 500 2 000 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
34 000 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
9 500 300 5 000 46 115 9 619 13 249 8 937 1 600 72 411 23 878 34 000 126 260 40 000 141 634 67 500 43 871 148 496 9 000 95 332 51 000 64 024 11 509
8 750 -
74 912
88 376
74 912 -
88 376 -
-
-
-
5 000
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50 087
50 528
50 087
50 528
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
11. sz. melléklet
Mőködési portfolió Sorszám
PSZÁF kód
Megnevezés
001 028
72MB1 72MB12110
029 030
72MB12110001 72MB122 Részvények
031
72MB1221
032
72MB1221001 72MB1221002 72MB1221003 72MB1221004 72MB1221005 72MB1221006 72MB1221007 72MB1221008 72MB1221009
033
72MB1222
034
72MB1222001
035
72MB1223
036
72MB1223001 72MB1223002 72MB1223003 72MB1223004 72MB1223005 72MB1223006 72MB1223007 72MB1223008 72MB1223009 72MB1223010 72MB1223011 72MB1223012 72MB1223013 72MB1223014
BANK PEKAO BANK PKO BRE BANK CENTRAL EURO MEDIA CEZ ERSTE BANK (CZ) KGHM KOMERCNI BANKA NWR PGNIG PKN ORLEN TELEFONICA O2 TELEKOM POLSKA UNIPETROL
Összesen
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
18 r
19 s
20 t
21 u
22 v
23 w
24 x
25 y
26 z
27 aa
28 ab
29 ac
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
A Budapesti Értéktızsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett Magyarországon nyilvános forgalomba hozott részvény
Tızsdére vagy más elismert értékpapírpiacra bevezetett, külföldön kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott részvény
Azonosítatlan befizetések
db
Portfolióönkormányzat összesen Külföldi által nyilvánosan forgalomba hozott kötvény
DANUBIUS EGIS FHB FOTEX MOL MTELKOM OTP RICHTER ÉMÁSZ Ma-on kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tızsdére vagy elismert értékpapírpiacra történı bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya
Likviditási és kockázati portfolió
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2 200 2 822 24 506 19 799 34 090 496 631 123 612 11 375 5 313
-
20 819 93 961 1 736 4 562 28 685 36 943 22 418 2 924 18 175 304 528 59 548 19 109 129 833 13 218
-
3 415 826
4 097 094
1 893 060
2 321 046
12 606 51 930 32 279 8 764 468 348 276 891 561 314 370 683 110 245
7 788 53 082 31 883 7 523 579 530 363 534 674 427 487 987 115 292
-
-
-
-
1 522 766
1 776 048
182 389 178 822 26 288 17 244 270 485 222 530 103 496 87 579 16 838 72 848 111 138 85 244 131 445 16 420
221 848 235 297 29 745 20 877 253 786 264 240 156 599 117 641 30 270 76 060 133 226 81 793 135 784 18 882
Mőködési portfolió Sorszám
PSZÁF kód
001
72MB1
037
72MB1224
038
72MB1224001
039
72MB123
040
72MB1231
041
72MB1231001
042
72MB1232
043
72MB1232001
044
72MB1233
045
72MB1233001 72MB1233002 72MB1233003 72MB1233004 72MB1233005
046
72MB1234
047 048 049 050
72MB1234001 72MB1235 72MB1235001 72MB124
051
72MB1241
052
72MB1241001 72MB1241002 72MB1241003
Megnevezés
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
19 s
20 t
21 u
22 v
23 w
24 x
25 y
26 z
27 aa
28 ab
29 ac
-
Magyarországon bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye -
-
Egyéb kollektív befektetési értékpapír -
-
053
72MB1242
054 055 056 057 058 059 060 061 062 063 064
72MB1242001 72MB13 72MB13001 72MB14 72MB14001 72MB15 72MB15001 72MB16 72MB16001 72MB17 72MB17001
065
72MB18
Értékpapír-kölcsönzési ügyletekbıl származó követelések
066 067 068
72MB18001 72MB19 72MB19001
Kockázatitıkealap-jegy
069
72MB20
Egyéb, tızsdén vagy más szabályozott piacon jegyzett értékpapír
070 071 072
72MB20001 72MB21 72MB21001 72MB21002 72MB21003 72MB21004 72MB21005 72MB21006 72MB21007 72MB22 72MB22001 72MB22002 72MB22003 72MB22004 72MB22005 72MB22006 72MB22007 72MB22008 72MB22009 72MB22010 72MB22011 72MB22012 72MB22013 72MB22014 72MB22015 72MB22016 72MB22017 72MB22018 72MB22019 72MB22020 72MB22021 72MB22022 72MB22023 72MB22024 72MB22025 72MB22026 72MB22027 72MB22028 72MB22029
Követelés értékpapír ügyletekbıl Követelés: Klasszikus Követelés: Kiegyensúlyozott Követelés: Növekedési 1 Követelés: Mőködési Követelés: Likviditási Követelés: Függı Követelés: Szolgáltatási Kötelezettségek értékpapír ügyletekbıl Kötelezettség: Klasszikus Kötelezettség: Kiegyensúlyozott BANK PEKAO részvény vétel köt. BANK PEKAO részvény vétel köt. brókeri díj BANK PKO részvény vétel köt. BANK PKO részvény vétel köt. brókeri díj BRE BANK részvény vétel köt. BRE BANK részvény vétel köt. brókeri díj CENTRAL EURO MEDIA részvény vétel köt. CENTRAL EURO MEDIA részvény vétel köt. brókeri díj CEZ részvény vétel köt. CEZ részvény vétel köt. brókeri díj CREDIT SUISSE EF WORLD EUR I részvény vétel köt. CREDIT SUISSE MF CONSTELLATION részvény vétel köt. EGIS részvény vétel köt. EGIS részvény vétel köt. EGIS részvény vétel köt. brókeri díj EGIS részvény vétel köt. brókeri díj ERSTE BANK (CZ) részvény vétel köt. ERSTE BANK (CZ) részvény vétel köt. brókeri díj FHB A 100 részvény vétel köt. FHB A 100 részvény vétel köt. FHB A 100 részvény vétel köt. brókeri díj FHB A 100 részvény vétel köt. brókeri díj FOTEX részvény vétel köt. FOTEX részvény vétel köt. FOTEX részvény vétel köt. brókeri díj FOTEX részvény vétel köt. brókeri díj KGHM részvény vétel köt.
073 074
Összesen
18 r
Befektetési jegyek, illetve egyéb kollektív befektetési értékpapír Magyarországon bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot
Jelzáloglevél Magyarországon bejegyzett jelzáloghitel-intézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozott jelzáloglevél FJ10NF02 FJ11NF02 OJB 2012/II Külföldön bejegyzett jelzáloghitel-intézet által kibocsátott, nyilvánosan forgalomba hozottjelzáloglevél
Azonosítatlan befizetések
db
Portfolió összesen Külföldön kibocsátott, nyilvánosan forg-ba hozott részvény, melynek kibocsátója köt. vállalt az általa adott értékpapír fél éven belüli, bármely tızsdére v. elismert értékpapírpiacra történı bevezetésére és a bev-nek nincs törvényi v. egyéb akadálya
Külföldön bejegyzett befektetési alap befektetési jegye, ide nem értve az ingatlan befektetési alapot CREDIT SUISSE EF WORLD EUR I CREDIT SUISSE MF CONSTELLATION MORGAN STANLEY EMERGING MARKETS PIONEER EMERGING MARKETS EQ. I PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. Külföldön bejegyzett ingatlan befektetési alap befektetési jegye
Likviditási és kockázati portfolió 11. sz. melléklet
Határidıs ügyletek Opciós ügyletek Repóügyletek SWAP ügyletek Ingatlan -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
107 107 4 154 -
-
-
-
-
-
-
-
-
107 107 4 154 -
1 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
46 46 518 -
46 46 518 -
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1 -
-
109 094 109 094 2 859 -
-
-
-
-
1 951 1 452 62 440 185 938 1 615
-
3 500 5 000 2 000
-
-
1 1 1 1 1 1 1 1 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2
-
-
-
-
-
2 569 954
3 015 243
375 675 407 246 344 721 306 679 1 135 633
460 582 462 847 431 206 382 217 1 278 391 -
101 129
112 540
101 129
112 540
33 595 47 555 19 979
37 129 53 500 21 911
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3 015 243
-
-
109 094 109 094 2 859 -
2 569 954
-
216 247 3 300 43 434 49 397 107 46 109 094 10 869 1 415 674 2 191 80 574 9 700 15 8 655 13 2 111 3 1 143 2 16 227 24 74 411 123 362 7 767 7 956 11 12 12 402 19 4 264 6 324 9 9 1 424 1 423 2 2 4 855
216 247 3 300 43 434 49 397 107 46 109 094 10 869 1 415 674 2 191 80 574 9 700 15 8 655 13 2 111 3 1 143 2 16 227 24 74 411 123 362 7 767 7 956 11 12 12 402 19 4 264 6 324 9 9 1 424 1 423 2 2 4 855
11. sz. melléklet
Mőködési portfolió Sorszám
001
PSZÁF kód
72MB1 72MB22030 72MB22031 72MB22032 72MB22033 72MB22034 72MB22035 72MB22036 72MB22037 72MB22038 72MB22039 72MB22040 72MB22041 72MB22042 72MB22043 72MB22044 72MB22045 72MB22046 72MB22047 72MB22048 72MB22049 72MB22050 72MB22051 72MB22052 72MB22053 72MB22054 72MB22055 72MB22056 72MB22057 72MB22058 72MB22059 72MB22060 72MB22061 72MB22062 72MB22063 72MB22064 72MB22065 72MB22066 72MB22067 72MB22068
Megnevezés
Likviditási és kockázati portfolió
Azonosítatlan befizetések
Összesen
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
db
Könyv szerinti érték
Piaci érték
18 r
19 s
20 t
21 u 1 -
22 v
23 w
24 x
25 y
26 z
27 aa
28 ab
29 ac
Portfoliórészvény összesen KGHM vétel köt. brókeri díj KOMERCNI BANKA részvény vétel köt. KOMERCNI BANKA részvény vétel köt. brókeri díj MOL részvény vétel köt. MOL részvény vétel köt. MOL részvény vétel köt. brókeri díj MOL részvény vétel köt. brókeri díj MORGAN STANLEY EMERGING MARKETS részvény vétel - köt. MTELKOM részvény vétel köt. MTELKOM részvény vétel köt. MTELKOM részvény vétel köt. brókeri díj MTELKOM részvény vétel köt. brókeri díj NWR részvény vétel köt. NWR részvény vétel köt. brókeri díj OTP részvény vétel köt. OTP részvény vétel köt. OTP részvény vétel köt. brókeri díj OTP részvény vétel köt. brókeri díj PGNIG részvény vétel köt. PGNIG részvény vétel köt. brókeri díj PIONEER EMERGING MARKETS EQ. I részvény vétel köt. PKN ORLEN részvény vétel köt. PKN ORLEN részvény vétel köt. brókeri díj PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. részvény vétel köt. PLATO INST INDEX FUND EQ. IC. részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. RICHTER részvény vétel köt. brókeri díj RICHTER részvény vétel köt. brókeri díj TELEFONICA O2 részvény vétel köt. TELEFONICA O2 részvény vétel köt. brókeri díj TELEKOM POLSKA részvény vétel köt. TELEKOM POLSKA részvény vétel köt. brókeri díj UNIPETROL részvény vétel köt. UNIPETROL részvény vétel köt. brókeri díj Kötelezettség: Növekedési Kötelezettség: Mőködési 1 Kötelezettség: Likviditási Kötelezettség: Függı -
4 154 -
4 154 -
518 -
518 -
1
2 859
2 859
2 2 2 2 2 2 2 1 2 2 2 2 1 1 2 2 2 2 2 2 1 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 1 1 1 1 1 1
7 7 944 12 53 993 82 719 107 166 93 230 40 070 40 348 81 54 1 108 2 82 980 82 951 112 112 5 215 8 12 963 7 892 12 16 923 239 868 66 683 67 935 102 100 5 503 8 7 446 11 501 1 126 066 4 154 518 2 859
7 7 944 12 53 993 82 719 107 166 93 230 40 070 40 348 81 54 1 108 2 82 980 82 951 112 112 5 215 8 12 963 7 892 12 16 923 239 868 66 683 67 935 102 100 5 503 8 7 446 11 501 1 126 066 4 154 518 2 859
11. sz. melléklet
Magánpénztári befektetések fıbb adatainak földrajzi megoszlása 2009.12.31 Nagyságrend: ezer forint
Megnevezés
Összesen (2+34) Európai Gazdasági Térség összesen (3+...+6) Izland Liechtenstein Norvégia EU tagországok összesen (7+...+33) Ausztria Belgium Bulgária Ciprus Cseh Köztársaság Dánia Egyesült Királyság Észtország Finnország Franciaország Görögország Hollandia Írország Lengyelország Lettország Litvánia Luxemburg Magyarország Málta Németország Olaszország Portugália Románia Spanyolország Svédország Szlovákia Szlovénia Egyéb ország (35+...+39) Amerikai Egyesült Államok Kanada Japán Svájc Egyéb más országok
Befektetések idıszak végi értéke könyv szerinti értéken
Befektetések idıszak végi értéke piaci értéken
Befektetésekbıl a részvények és egyéb változó értékpapírok piaci értéken
1 a
2 b
3 c
16 296 868
18 341 913
7 742 046
16 262 060
18 290 039
7 583 979
-
-
-
16 262 060
18 290 039
7 583 979
222 530 1 138 824 459 728 806 425 1 434 321 12 200 232 34 808 34 808 -
264 240 1 281 581 472 102 988 558 1 736 851 13 546 707 51 874 51 874 -
264 240 1 736 145 472 188 989 161 1 736 851 2 385 394 158 067 158 067 -
11. sz. melléklet
Magánpénztári befektetések fıbb adatainak devizanemenkénti megoszlása 2009.12.31 Nagyságrend: ezer forint
Megnevezés
HUF EUR GBP USD CHF JPY Egyéb Összesen
Befektetések idıszak végi értéke könyv szerinti értéken 1 a 12 200 232 2 144 275 686 208 1 266 153 16 296 868
Befektetések idıszak végi értéke piaci értéken 2 b 13 546 707 2 469 250 865 296 1 460 660 18 341 913
12. sz. melléklet
Magánpénztári elszámoló egységek alakulása 2009 Elszámoló egységek darabszáma Sorszám
Megnevezés
001
Klasszikus portfolió
002
megelızı év zárónapján
tárgyév zárónapján
Elszámoló egységek árfolyama megelızı év zárónapján
tárgyév zárónapján
260 091 664,00
256 110 887,59
1,000000
1,129179
Kiegyensúlyozott portfolió
3 766 794 514,00
4 065 639 328,82
1,000000
1,212540
003
Növekedési portfolió
8 254 146 035,00
9 542 755 228,05
1,000000
1,267590
004
Függı portfolió
647 387 506,35
461 503 612,86
1,000000
1,129582
13. sz. melléklet
Magán ágazat 4., Értékelési különbözetek (nyereségjellegő - veszteségjellegő) 2009 Adatok: (Eft) tárgyévi változás növekedés csökkenés
nyitó Tartós befektetési célú ingatlanok
-
Részvények bef. jegyek
4 197
Továbbértékesítési célú ingatlanok
-
Hitelviszonyt megtestesítı é.p. értékelési kül. Eladásra vásárolt részvények
-
Határidıs ügyletek értékelési különbözete Forgatási célú hitelviszonyt megtestesítı é.p.
151 447 -
150 597 -
záró 5 047 -
249 252
4 845 332
4 288 680
805 904
806 756
12 254 225
10 325 960
1 121 509
-
491 970
491 970
55 598
772 385
715 757
112 226
-
Pénzeszközök
-
1 767
1 021 656
1 019 534
355
Összesen:
-
499 476
19 537 015
16 992 498
2 045 041 2 045 041
14. sz. melléklet
Az elért eredmények, a mőködést jellemzı mutatók (magán ágazat) 2008 1. Gazdálkodást jellemzı mutatók:
2009
(adatok ezer Ft)
a,
tartalékok tárgyévi tagdíjbevétele tartalékok tárgyévi összes bevétele
b,
tartalékok tárgyévi (elızı évi) befektetési hozam- és kamatbevételei A mutató értéke: tartalékok tárgyévi (elızı évi) összes bevétele
c,
bér és személyi jellegő kiadások (csak mőködési) mőködéssel kapcsolatos tárgyévi költségek és ráfordítások
d,
a likviditási tartalék egyes tartalékai a likviditási tartalék záróállománya
d.1
Befektetési kockázatokra képzett tartalék
A mutató értéke:
-
A mutató értéke:
2 145 833 2 146 149
=
99,99%
2 030 644 5 615 871
=
36,16%
1 306 2 146 149
=
-0,06%
3 581 073 5 615 871
=
63,77%
74 405 122 955
=
60,51%
47 898 103 229
=
46,40%
-
=
0,00%
-
=
3,36%
0,00%
d.2
Portfolió értékelési különbözetbıl képzett tartalék
1 877
=
2,04%
3 721
=
d.3
Saját tevékenységi kockázatokra képzett tartalék
49 140
=
53,48%
59 230
=
53,52%
d.4
Egyéb kockázatokra képzett tartalék
36 797
=
40,05%
46 622
=
42,13%
d.5
Az adóhatóság magán-nyugdíjpénztári beszedési számláiról átutalt, bevallási adatokhoz még nem rendelhetı befizetések befektetési hozamára
66 840
=
72,74%
60 110
=
54,32%
62 766 91 888
=
59 016 110 667
=
-53,33% 100,00%
d.6
Azonosítatlan befizetések befektetési hozamára képzett tartalék Likviditási és kockázati tartalékok
-
=
-68,31% 100,00%
-
=
2. Egyéb mutatók:
a,
éves átlagos taglétszám:
b,
egy fıre jutó átlagos havi tagdíj értéke:
8 801
8 751
20 333
19 378
