Překlad z německého jazyka
ESPA STOCK VIENNA podílový fond podle § 20 rakouského zákona o fondech kolektivního investování (InvFG)
Pololetní zpráva 2010/11
Pololetní zpráva 2010/11
Obsah
Obecné informace o investiční společnosti ---------------------------------------------------------------- 2 Vývoj fondu------------------------------------------------------------------------------------------------------------ 3 Struktura majetku fondu ------------------------------------------------------------------------------------------ 4 Seznam majetku fondu k 30. dubnu 2011-------------------------------------------------------------------- 4
1
ESPA STOCK VIENNA
Obecné informace o investiční společnosti Společnost
Základní jmění Společníci
Dozorčí rada
Jednatelé
Prokuristé
Státní komisaři Auditoři Depozitář
ERSTE-SPARINVEST Kapitalanlagegesellschaft m. b. H. Habsburgergasse 1a, A-1010 Vídeň telefon: 05 0100-19881 /17101, fax: 05 0100-17102 4,50 mil. EUR Erste Asset Management GmbH (81,42 %) DekaBank Deutsche Girozentrale (2,87 %) Kärntner Sparkasse Aktiengesellschaft (2,87 %) NÖ-Sparkassen Beteiligungsgesellschaft m.b.H. (1,37 %) Salzburger Sparkasse Bank Aktiengesellschaft (2,87 %) Sieben Tiroler Sparkassen Beteiligungsgesellschaft m.b.H. (2,87 %) Steiermärkische Bank und Sparkassen Aktiengesellschaft (5,73 %) ředitel Mag. Wolfgang TRAINDL (předseda) ředitel Mag. Dr. Gerhard FABISCH (místopředseda) DI Wilhelm SCHULTZE (místopředseda) ředitel Dr. Christian AICHINGER ředitel Mag. Alois HOCHEGGER (do 23.2.2011) ředitel oddělení Mgr. Dr. Michael MALZER (do 23.2.2011) Dipl. BW. (FH) Birte QUITT (od 24.2.2011) ředitel Franz RATZ Gabriele SEMMELROCK-WERZER (od 24.2.2011) zástupce ředitele Mag. Reinhard WALTL (od 7.9.2010) podnikovou radou vysláni: Mag. (FH) Regina HABERHAUER Mag. Dieter KERSCHBAUM Mag. Gerhard RAMBERGER Herbert STEINDORFER Mag. Heinz BEDNAR Mag. Harald GASSER Dr. Franz GSCHIEGL Mag. Achim ARNHOF (od 24.2.2011) Mag. Winfried BUCHBAUER Mag. Harald EGGER Oskar ENTMAYR Dr. Dietmar JAROSCH Günther MANDL Christian SCHÖN Mag. Paul A. SEVERIN Mag. Jürgen SINGER AD Erwin GRUBER rada Dr. Michael MANHARD ERNST & YOUNG WIRTSCHAFTSPRÜFUNGSGESELLSCHAFT MBH Erste Group Bank AG
2
Pololetní zpráva 2010/11
Vážený podílníku, dovolujeme si Vám předložit pololetní zprávu fondu ESPA STOCK VIENNA, podílového fondu v cenných papírech podle ustanovení § 20 zákona o fondech kolektivního investování, za účetní období od 16. listopadu 2010 do 15. května 2011.
Vývoj fondu Rakouský akciový trhy V uplynulých šesti měsících se rakouský akciový trh vyvíjel mírně pozitivně. Za sledované období si index ATX Prime připsal téměř 5 % a skončil tak o něco výš, než začal. Při bližším pohledu na uplynulý vývoj je viditelných hned několik pohybů nahoru a dolů. Od počátku účetního období fondu do konce listopadu ztratil index ATX Prime téměř 4 %. Poté se pohyboval poměrně dlouho směrem nahoru, tento růstový trend vydržel až do poloviny února. Index za toto období vzrostl o více než 15 % a 14. února 2011 dosáhl hodnoty 1 449 body, maxima za celé sledované období. Od poloviny února do poloviny března zde došlo stejně jako na mezinárodních akciových burzách k výraznému propadu. Během jediného měsíce se index ATX Prime propadl o 10 %. Do konce sledovaného období se však podařilo akciovému trhu opět zotavit a prvních šest měsíců účetního období fondu tak index zakončil s 1 363 body. I na úrovni jednotlivých titulů byl vývoj pozitivní. Z dvaceti akcií obsažených v indexu ATX Prime jich v plusu skončilo šestnáct, pouze čtyři akcie ztrácely. Nejméně se dařilo titulům Intercell (- 65,8 %), RHI (12,9 %) a Telekom Austria (- 11,0 %). Naopak nejlépe dopadly akcie Zumtobel (+ 62,1 %), CA Immobilien (+ 25,4 %) a Schoeller Bleckmann (+ 18,1 %). Investiční politika fondu Správa fondu ESPA STOCK VIENNA je založena na aktivním řízení, přičemž hlavní investice ve fondu se orientují podle indexu ATX Prime. Vedle investic do akcií mohou být ve fondu za účelem efektivního řízení likvidity, rizika a diverzifikace použity také derivátové instrumenty na akcie a indexy nebo opční listy. Ve sledovaném období byly ve fondu používány také deriváty.
3
ESPA STOCK VIENNA
Struktura majetku fondu 15. květen 2011 mil. EUR % Akcie znějící na eura Investiční certifikáty znějící na eura Majetek v cenných papírech Financial Futures Zůstatky na bankovních účtech Úrokové pohledávky Ostatní výdaje Majetek fondu
15. listopad 2010 mil. EUR %
72,0
69,96
72,2
68,53
4,3 76,3 - 0,2 26,9 0,1 - 0,1 103,0
4,14 74,10 - 0,18 26,08 0,06 - 0,07 100,00
4,2 76,4 3,6 25,3 0,1 105,4
3,98 72,51 3,37 23,99 0,13 100,00
Seznam majetku fondu k 15. květnu 2011 (včetně změn majetku v cenných papírech od 16. listopadu 2010 do 15. května 2011) Název cenného papíru
Ident. číslo
Úrok. sazba
Nákupy/ přírůstky
Prodeje/ úbytky
Zůstatek
Kurz
ks/nom. (nominále v 1.000, zaokrouhl.)
Kurz. hodnota Podíl na v CZK majetku fondu v%
ÚŘEDNĚ OBCHODOVANÉ CENNÉ PAPÍRY AKCIE znějící na eura Země emise RAKOUSKO AGRANA BET.AG INH.
AT0000603709
AMAG AUTRIA METALL INH.
AT00000AMAG3 *
0
0
9 600
78,000000
748 800,00
0,73
51 000
0
51 000
18,200000
928 200,00
0,90 2,36
ANDRITZ AG
AT0000730007
7 000
68 000
35 000
69,480000
2 431 800,00
AT+S AUSTR.T.+SYSTEMT.
AT0000969985
0
0
21 124
15,500000
327 422,00
0,32
BWT AG
AT0000737705
0
0
19 900
20,100000
399 990,00
0,39
CA IMMOB.ANL.
AT0000641352
0
25 000
180 000
12,970000
2 334 600,00
2,27
CONWERT IMMOBILIEN INVEST
AT0000697750
*
0
18 000
200 000
11,350000
2 270 000,00
2,20
DO+CO REST.+CATER.
AT0000818802
13 500
0
13 500
32,490000
438 615,00
0,43
ERSTE GROUP BANK AG
AT0000652011
9 000
47 000
180 000
33,650000
6 057 000,00
5,88
EVN AG
AT0000741053
0
10 900
109 000
12,795000
1 394 655,00
1,35
4 000
0,85
*
FLUGHAFEN WIEN AG
AT0000911805
*
0
IMMOFINANZ AG INH.
AT0000809058
*
109 000
INTERCELL AG INH.
AT0000612601
KAPSCH TRAFFICCOM AG
21 000
41,520000
871 920,00
0 2 397 000
3,160000
7 574 520,00
7,35
0
0
108 000
5,967000
644 436,00
0,63
AT000KAPSCH9
0
0
9 260
66,980000
620 234,80
0,60
LENZING AG
AT0000644505
5 000
0
5 000
94,150000
470 750,00
0,46
MAYR-MELNHOF KARTON
AT0000938204
*
3 300
0
25 000
80,200000
2 005 000,00
1,95
OESTERR. EL-WIRT.INH. A
AT0000746409
*
22 648
45 648
155 000
31,330000
4 856 150,00
4,72
OESTERREICH. POST AG
AT0000APOST4
*
13 000
18 000
71 000
22,480000
1 596 080,00
1,55
OMV AG
AT0000743059
*
15 000
12 000
130 000
29,855000
3 881 150,00
3,77
PALFINGER AG
AT0000758305
0
0
42 000
27,090000
1 137 780,00
1,10
RAIFFEISEN INTL BK-HO.INH
AT0000606306
*
87 000
9 000
137 000
37,050000
5 075 850,00
4,93
RHI AG
AT0000676903
*
8 000
0
62 000
23,000000
1 426 000,00
1,38
ROSENBAUER INTL
AT0000922554
0
0
7 500
40,140000
301 050,00
0,29
4
Pololetní zpráva 2010/11 Název cenného papíru
Ident. číslo
Úrok. sazba
Nákupy/ přírůstky
Prodeje/ úbytky
Zůstatek
Kurz
ks/nom. (nominále v 1.000, zaokrouhl.)
Kurz. hodnota Podíl na v CZK majetku fondu v%
SCHOELLER-BLECKMANN OILF.
AT0000946652
*
0
0
24 000
65,030000
1 560 720,00
1,52
SEMPERIT AG HLDG
AT0000785555
*
0
0
24 000
36,645000
879 480,00
0,85
0
0
116 700
5,158000
601 938,60
0,58
*
0
9 000
80 000
22,490000
1 799 200,00
1,75
SPARKASS.IM.
AT0000652250
STRABAG SE
AT000000STR1
TELEKOM AUSTRIA AG
AT0000720008
15 000
39 000
290 000
10,005000
2 901 450,00
2,82
UNIQA VERSICHERUNGEN
AT0000821103
*
0
0
107 000
15,230000
1 629 610,00
1,58
VIENNA INSURANCE GRP INH.
AT0000908504
*
6 000
8 000
145 000
39,780000
5 768 100,00
5,60
VOESTALPINE AG
AT0000937503
*
5 000
10 000
100 000
33,615000
3 361 500,00
3,26
WIENERBERGER
AT0000831706
*
8 000
0
285 000
13,910000
3 964 350,00
3,85
ZUMTOBEL AG INH. A
AT0000837307
*
0
18 000
73 000
24,500000
1 788 500,00
1,74
Celkem
72 046 851,40
69,96
Celkem AKCIE znějící na eura
72 046 851,40
69,96
Celkem ÚŘEDNĚ OBCHODOVANÉ CENNÉ PAPÍRY
72 046 851,40
69,96
INVESTIČNÍ CERTIFIKÁTY INVESTIČNÍ CERTIFIKÁTY znějící na eura Země emise RAKOUSKO ESPA CASH EURO A
AT0000724299
2 130
0
2 130 1 000,530000
2 131 128,90
2,07
ESPA CASH EURO T
AT0000724307
0
0
1 720 1 241,150000
2 134 778,00
2,07
Celkem
4 265 906,90
4,14
Celkem INVESTIČNÍ CERTIFIKÁTY znějící na eura
4 265 906,90
4,14
Celkem INVESTIČNÍ CERTIFIKÁTY
4 265 906,90
4,14
NEKOTOVANÉ CENNÉ PAPÍRY AKCIE znějící na eura Země emise RAKOUSKO IMMOFINANZ AG -ANR.-
AT0000A0NE79
* 2 288 000
0 2 288 000
0,000000
0,00
0,00
Celkem
0,00
0,00
Celkem AKCIE znějící na eura
0,00
0,00
Celkem NEKOTOVANÉ CENNÉ PAPÍRY
0,00
0,00
nerealizovan ý výsledek v EUR
DERIVÁTY FINANCIAL FUTURES znějící na eura Země emise RAKOUSKO ATX FIVE 03/12
2 150
-180 248,00
-0,18
Celkem
-180 248,00
-0,18
Celkem FINANCIAL FUTURES znějící na eura
-180 248,00
-0,18
Celkem DERIVÁTY
-180 248,00
-0,18
5
ESPA STOCK VIENNA Kurz. hodnota Podíl na v CZK majetku fondu v%
STRUKTURA MAJETKU FONDU CENNÉ PAPÍRY
76 312 758,30
74,10
-180 248,00
- 0,18
26 855 842,03
26,08
FINANCIAL FUTURES ZŮSTATKY NA BANKOVNÍCH ÚČTECH ÚROKOVÉ POHLEDÁVKY OSTATNÍ ZÁVAZKY MAJETEK FONDU
65 082,47
0,06
-67 344,11
- 0,07
102 986 090,69 100,00
PODÍLY S VÝPLATOU VÝNOSŮ V OBĚHU
Ks
363 345
PODÍLY S REINVESTICÍ VÝNOSŮ V OBĚHU
Ks
489 350
PODÍLY S ÚPLNOU REINVESTICÍ VÝNOSŮ V OBĚHU
Ks
15 356
HODNOTA PODÍLU S VÝPLATOU VÝNOSŮ
Euro
103,78
HODNOTA PODÍLU S REINVESTICÍ VÝNOSŮ
Euro
129,15
HODNOTA PODÍLU S ÚPLNOU REINVESTICÍ VÝNOSŮ Euro
135,23
* Cenné papíry označené v přehledu hvězdičkou, jejichž seznam je uveden níže, byly 15. 5. 2011 částečně (v uvedeném množství) půjčeny za daný poplatek v rámci zápůjčního systému cenných papírů Erste Bank der oesterreichischen Sparkassen AG: Název cenného papíru
Ident. číslo
Zapůjčená část nominále (v 1.000)
Poplatek sazba v %
ANDRITZ AG
AT0000730007
25
0,20
CA IMMOB.ANL.
AT0000641352
136
0,20
EVN AG
AT0000741053
88
0,20
EVN AG
AT0000741053
10
0,50
FLUGHAFEN WIEN AG
AT0000911805
4
0,15
FLUGHAFEN WIEN AG
AT0000911805
17
0,20
IMMOFINANZ AG -ANR.-
AT0000A0NE79
1 700
0,00
IMMOFINANZ AG INH.
AT0000809058
1 550
0,20
MAYR-MELNHOF KARTON
AT0000938204
21
0,20
OESTERR. EL-WIRT.INH. A
AT0000746409
59
0,20
OESTERREICH. POST AG
AT0000APOST4
37
0,20
OMV AG
AT0000743059
30
0,20
RAIFFEISEN INTL BK-HO.INH
AT0000606306
48
0,20
RHI AG
AT0000676903
30
0,20
SCHOELLER-BLECKMANN OILF.
AT0000946652
24
0,20
SEMPERIT AG HLDG
AT0000785555
24
0,20
STRABAG SE
AT000000STR1
80
0,20
UNIQA VERSICHERUNGEN
AT0000821103
4
0,50
VIENNA INSURANCE GRP INH.
AT0000908504
81
0,20
VOESTALPINE AG
AT0000937503
35
0,20
WIENERBERGER
AT0000831706
180
0,20
ZUMTOBEL AG INH. A
AT0000837307
66
0,20
ZUMTOBEL AG INH. A
AT0000837307
4
0,25
Upozornění pro investory: Ohodnocení titulů na nelikvidních trzích se může od jejich skutečné odkupní ceny lišit.
6
Pololetní zpráva 2010/11 Nákup a prodej cenných papírů uskutečněný během vykazovaného období, pokud nebyl již uveden v seznamu majetku Označení cenného papíru
Ident. číslo
Nákup / přírůstky Prodej / úbytky ks / nom. hodn. (nom. v 1 000, zaokr.)
ÚŘEDNĚ OBCHODOVANÉ CENNÉ PAPÍRY AKCIE znějící na britské libry Země emise GIBRALTAR BWIN.PARTY D.EN.LS-,00015
GI000A0MV757
733 800
733 800
BWIN.PARTY D.EN.LS-,00015
GI000A0MV757
733 800
733 800
BWIN INTERACTIVE ENTMT AG
AT0000767553
0
71 000
ESPA CASH EURO-PLUS T
AT0000812979
0
20 800
IMMOEAST AG ANSPR.-
AT0000A0GYT7
0
1 309 000
VERBUND AG -ANR.A-
AT0000A0LNK9
0
178 000
AKCIE znějící na eura Země emise RAKOUSKO
Vídeň, květen 2011 ERSTE-SPARINVEST Kapitalanlagegesellschaft m. b. H.
Mgr. Bednar
Mgr. Gasser
Dr. Gschiegl
7
