Nummer 3 november 2011 Een uitgave van Stichting Bedrijfstakpensioenfonds voor de Drankindustrie
drankenzo...
Pensioen
Communicatie
Diversen
Financieel
Het pensioen akkoord: hoe nu verder?
Uw mening telt! Wat kan ik Jaarverslag doen voor een 2010 goed pensioen?
Voorwoord Herfst Als ik dit schrijf woeden buiten de eerste herfststormen. Het is onstuimig weer en er staat ons ongetwijfeld nog meer natuurgeweld te wachten. In pensioenland is het niet anders, zij het dat de stormachtige periode waarin we ons bevinden daar alweer een tijdje duurt. De crisis duurt voort en dat heeft zowel goede als slechte kanten. Pensioen leeft. Dat is wel te merken aan de media: zelden is er zoveel aandacht besteed aan onze oudedagsvoorziening. Helaas is er niet altijd goed nieuws; door de lage rente blijven de dekkingsgraden laag. Je zou denken dat mensen door al die slechte berichten meer na gaan denken over hun pensioen en zich ook gaan verdiepen in hun pensioenregeling. Dat is helaas niet altijd het geval. Uit het onderzoek dat bpf dranken gehouden heeft blijkt dat de interesse er wel is, maar weinigen de pensioenregeling kennen of weten hoe hoog hun pensioen is. Uiteraard doen wij als pensioenfonds ons uiterste best u goed te informeren. We realiseren ons dat dat altijd beter kan. Op basis van de uitkomsten van het onderzoek gaan we onze communicatie verder verbeteren en we zullen daarbij de in het onderzoek gedane suggesties zeker meenemen. In dit nummer van het magazine hebben we alvast een voorschotje genomen op een aantal van uw wensen. Zo kunt u lezen hoe het pensioenfonds er financieel voorstaat. Als fonds beschikken we over verschillende communicatiemiddelen. Maar magazines, pensioenberichten en websites kunnen nog zo mooi zijn, als mensen er niet naar kijken hebben zij weinig zin. Hoe goed wij ook ons best doen, we kunnen u alleen goed informeren als u onze informatie ook leest. We begrijpen best dat het niet de meest spannende stof is. Maar het is wel belangrijk! Het gaat tenslotte om uw oudedagsvoorziening. Af en toe even in uw pensioen duiken kost u nu even tijd, maar kan u later vervelende verrassingen besparen. U goed (laten) informeren over uw pensioen wordt in de toekomst nog belangrijker dan het nu al is. Sociale partners hebben onlangs een pensioenakkoord gesloten. Als gevolg daarvan zal uw pensioen minder zeker worden. Het is dan nog meer zaak de hoogte van uw pensioen in de gaten te houden. Lees dus vooral de informatie die u van bpf dranken krijgt, nu én in de toekomst. Kruip in stormachtige tijden eens lekker op de bank met dit magazine en wie weet zelfs uw Uniform Pensioenoverzicht. Of u onze informatie leest is uw eigen verantwoordelijkheid. Ik kan u alleen maar op het hart drukken het vooral wél te doen. Dan zullen wij op onze beurt zoveel en zo begrijpelijk als mogelijk is communiceren. Zullen we dat afspreken? Ik wens u een fijne herfst! Jacqueline Bergervoet, (werknemers-)voorzitter bpf dranken
2
Drankenzo
Colofon Drankenzo is een uitgave van Stich ting Bedrijfstakpensioenfonds voor de Drankindustrie bpf dranken Laan van Zuid Hoorn 165 2289 DD Rijswijk Postbus 1044 2280 GC Rijswijk Tel.: 070 - 306 11 90 Fax: 08422 - 62369
[email protected] www.bpfdranken.nl Drankenzo verschijnt twee maal per jaar in een oplage van circa 8.000 exemplaren. Drankenzo wordt gratis verzonden aan de deelnemers, werkgevers en gepensioneerden van bpf dranken. Redactie: bpf dranken Concept / Realisatie / Druk: Drecht Graphics, Dordrecht Informatie: Voor vragen of informatie over de artikelen kunt u terecht bij bpf dranken, tel. 070 - 306 11 90. Op werkdagen bereikbaar van 08.30 tot 17.15 uur. Of raadpleeg www.bpfdranken.nl Rechten: Niets uit deze uitgave mag worden overgenomen, vermenigvuldigd of gereproduceerd zonder schriftelijke toestemming van de uitgever en / of andere auteursrechthebbenden. bpf dranken kan geen aansprakelijkheid aanvaarden voor de volstrekte juistheid en volledigheid van alle in deze uitgave opgenomen teksten en beelden. Alle genoemde gegevens zijn onder voorbehoud. Aan de inhoud van dit magazine kunnen geen rechten worden ontleend. Waar in de tekst het woord ‘hij’ in algemene zin voorkomt, kan uiteraard ook ‘zij’ worden gelezen.
Inhoud
4 5 6 8
Alles onder controle?
Communicatie: uw mening telt!
Het pensioen akkoord: hoe nu verder?
Jaarverslag 2010
9
AOW-partner toeslag verlaagd
10
Crisis stelt bpf dranken voor uitdagingen
12 12 13 13 16
Hogere pensioenpremie voor tweede helft 2011
Opgelet!
Ander werk? Neem uw pensioen mee! Aanpassing norm portefeuille per 1 juli 2011 Wat kan ik doen voor een goed pensioen?
Onzin over pensioen
Drankenzo
3
Risicomanagement
Alles onder controle?
Communicatie: uw mening telt!
Bij alles wat u doet loopt u risico. Dat geldt ook
Onlangs heeft bpf dranken een onderzoek
voor pensioenfondsen. Over welke risico’s heb-
gehouden onder deelnemers, werkgevers en
ben we het dan en wat doen we eraan?
gepensioneerden.
Matchingrisico Een pensioenfonds heeft bezittingen (premie-inkomsten en vermogen) en verplichtingen (toegezegde pensioenen). Die worden berekend aan de hand van een aantal factoren zoals bijvoorbeeld de rente en valutakoersen. Als deze factoren niet voldoende op elkaar afgestemd zijn heeft dit ongewenste effecten op de balans van het fonds en op de dekkingsgraad. Kredietrisico Binnen het vermogensbeheer wordt gewerkt met tegenpartijen. Dan bestaat het risico dat een tegenpartij haar verplichtingen niet na kan komen. Dat noemen we het kredietrisico. Het kan dan bijvoorbeeld gaan om leningen die niet afgelost worden of garanties die niet worden nagekomen. Verzekeringstechnisch risico Bij de berekening van pensioenverplichtingen wordt gerekend met een aantal aannames, bijvoorbeeld over de levensverwachting en daarmee verwachte uitkeringsduur. Als deze aannames niet correct blijken zouden de premies en rendementen wel eens niet voldoende kunnen zijn om de uitkeringen te financieren. Omgevingsrisico In een pensioenregeling spelen meerdere partijen een rol, zoals bijvoorbeeld vakbonden, werkgevers en de overheid. Bij elk van deze partijen kunnen zich ontwikkelingen voordoen, waardoor ook het pensioenfonds wordt getroffen.
4
Communicatie
Drankenzo
Operationeel risico Uitvoering van een pensioenregeling brengt behoorlijk wat administratie met zich mee. Premies moeten worden berekend en geïnd, pensioenaanspraken vastgesteld en pensioenuitkeringen uitbetaald. Als daarbij iets mis gaat valt dat onder het operationeel risico. Uitbestedingsrisico Pensioenfondsen besteden vaak een aantal werkzaamheden uit. Als deze uitbestede taken niet naar behoren worden verricht kan dat leiden tot schade aan continuïteit en kwaliteit van de dienstverlening van het fonds of integriteitsschade. IT-risico Administraties zijn tegenwoordig in hoge mate geautomatiseerd. Je loopt daardoor bepaalde risico’s: als het systeem problemen heeft kun je bijvoorbeeld geen aanspraken vastleggen of uitkeringen doen, als het systeem niet goed beveiligd is kan het gehackt worden. Een goede beveiliging en vastlegging van procedures kan dit risico beperken. Juridisch risico Pensioen kent ook een juridische kant. Wet- en regelgeving moet nageleefd worden, evenals contractuele afspraken met uitvoerders en adviseurs. Niet-naleving door het fonds of door een andere partij kan grote juridische en financiële gevolgen hebben.
Communicatie is belangrijk. Zeker als het over een moeilijk onderwerp als pensioen gaat. We kunnen beter communiceren als we weten wat mensen willen, dus hebben we een onderzoek gehouden. In het onderzoek zijn een aantal vragen gesteld over pensioenbewustzijn, de tevredenheid over bpf dranken en onze communicatiemiddelen.
Risicomanagement Bpf dranken neemt deze risico’s zeer serieus en besteedt veel aandacht aan risicomanagement. Onlangs zijn we daarin nog een stap verder gegaan. De commissie risicomanagement heeft nauwgezet alle risico’s in kaart gebracht en beoordeeld. Op basis van de door de DNB opgestelde Financiële Instellingen Risicoanalyse Methode (FIRM) is een methode ontwikkeld die nu gebruikt wordt om de risico’s periodiek te beoordelen en monitoren. De commissie, bestaande uit bestuursleden en adviseurs, heeft alle vragen (605 stuks!) over risico management uit de door DNB gehanteerde FIRM methode doorgelopen. Voor elk van de hierboven genoemde risico’s is de mate van risico en de kwaliteit van de beheersmaatregelen vastgesteld. Dat heeft uiteindelijk geresulteerd in een zogenaamd nettorisico voor elke risicocategorie. Binnen FIRM geldt een risico als acceptabel als het nettorisico minder dan 2,5 bedraagt. De commissie heeft kunnen concluderen dat het risico in alle categorieën onder de 2,5 ligt. Het risicobeheer is daarmee voldoende, op onderdelen zelfs ruim voldoende.
Pensioenbewustzijn Met de interesse in pensioen zit het wel goed: 84% van de deelnemers is matig tot zeer geïnteresseerd. Toch weet meer dan de helft niet hoe hoog hun pensioen zal zijn als zij stoppen met werken. Dat geldt niet alleen voor jongeren, maar ook voor ouderen. Ook de gepensioneerden geven aan dat zij voorafgaand aan hun pensioen niet altijd wisten hoe hoog hun uitkering zou worden. Kennelijk is de interesse er dus wel, maar komt men er niet toe zich écht in het pensioen te verdiepen. Dat blijkt ook wel uit de kennis van de pensioenregeling. Die is matig. Veel onderdelen van de pensioenregeling blijken niet bij iedereen bekend te zijn. Opmerkelijk genoeg ook het ouderdomspensioen niet! Blijkbaar moeten we dus meer informeren over de inhoud van de pensioenregeling. Vertrouwen Gezien alle negatieve berichtgeving over pensioenfondsen waren we benieuwd hoe het gesteld is met het vertrouwen in bpf dranken. Driekwart van de gepensioneerden en de helft van de deelnemers heeft vertrouwen in het fonds. Tegelijkertijd maakt men zich wel veel zorgen over de financiële situatie en de toekomstige uitkering. Krijg ik nog wel de uitkering die nu wordt toegezegd? Dat is duidelijk een vraag die deelnemers en gepensioneerden bezighoudt. Er wordt ook aangegeven dat men meer informatie wil over de financiële toestand van het fonds en meer inzicht in de risico’s die men loopt. Daar gaan we dan ook zeker mee aan de slag. Dienstverlening Vooral de werkgevers hebben regelmatig te maken met bpf dranken. Zij moeten immers regelmatig gegevens aan ons
verstrekken en ontvangen facturen voor de pensioenpremies. Een goede dienstverlening van het pensioenfonds is dan belangrijk. Gelukkig zijn de werkgevers in grote meerderheid tevreden met die dienstverlening. Toch proberen we de dienstverlening verder te verbeteren. Communicatie De meerderheid van deelnemers en gepensioneerden is tevreden over de communicatie; men wordt voldoende geïnformeerd en de informatie is begrijpelijk. Toch zijn er verbeterpunten. Zo zou meer informatie over de persoonlijke pensioensituatie op prijs worden gesteld. Gepensioneerden willen graag uitgebreide informatie over de indexatie. Het Uniform Pensioenoverzicht (UPO) geeft een ander beeld; het wordt wel gelezen, maar is voor veel deelnemers moeilijk te begrijpen. Zij geven aan graag aanvullende informatie te willen bij het UPO. Wellicht kan het UPO ook wat worden aangepast. Werkgevers zijn positief over de communicatie van bpf dranken. Zij geven aan graag een grotere rol te willen spelen bij het beantwoorden van vragen van hun werknemers over pensioen. Uit het onderzoek blijkt dat bijna de helft van de deelnemers met een pensioenvraag bij hun werkgever aanklopt. Bijna driekwart van de werkgevers wil graag ondersteuning van het pensioenfonds bij het beantwoorden van die vragen. Uiteraard zullen wij bekijken hoe we aan die vraag tegemoet kunnen komen. Hoe nu verder? Uit het onderzoek zijn een aantal verbeterpunten naar voren gekomen. Die kunnen we niet allemaal tegelijk aanpakken. Onze communicatiecommissie gaat daarom bekijken welke van die verbeterpunten prioriteit hebben en welke communicatiemiddelen we in kunnen zetten. Dat wordt uitgewerkt tot een communicatieplan, dat aan het bestuur wordt voorgelegd. Wilt u meer weten over de pensioenregeling? Kijk dan eens op onze website www.bpfdranken.nl.
Drankenzo
5
Pensioen
Pensioen
Hoe is het nu? De huidige regelingen kennen een onvoorwaardelijke toezegging en een voorwaardelijke indexatie. Dat wil zeggen dat het opgebouwde pensioen in principe gegarandeerd is en slechts in uitzonderlijke gevallen verlaagd kan worden. De jaarlijkse indexatie is echter afhankelijk van de beleggingsrendementen. Daarmee kent de huidige regeling een grote, zij het niet volledige, mate van zekerheid. Nu is al die zekerheid natuurlijk heel fijn, maar er hangt wel een prijskaartje aan. Om alle toegezegde pensioenen te kunnen garanderen
moeten fondsen grote reserves aanhouden. Dat is wettelijk verplicht. Nu al is bekend dat de eisen met betrekking tot de aan te houden reserves alleen maar zwaarder zullen worden. Dat leidt weer tot stijgende premies. Die premies staan toch al onder druk door de vergrijzing. Collectieve verplichtgestelde regelingen kennen een zogenaamde doorsneepremie, een gemiddelde premie voor alle deelnemers. Hoe ‘grijzer’ een deelnemersbestand wordt, hoe hoger die premie moet zijn om de kosten van de pensioenregeling te dekken.
Het pensioenakkoord: hoe nu verder? Eindelijk is het er dan: het pensioenakkoord. Wat staat er in? En wat gaat er nu gebeuren? Nederland heeft één van de beste pensioenstelsels ter wereld. Door een aantal ontwikkelingen is duidelijk geworden dat het stelsel aangepast moet worden. De vergrijzing en de stijgende levensverwachting maken pensioen steeds duurder. Dat zorgt weer voor druk op de solidariteit; het zijn immers vooral de jongere generaties die de daardoor stijgende premies moeten betalen. Stijgende pensioenpremies zijn ook slecht voor de economie. Daarnaast blijkt het stelsel kwetsbaar voor economische tegenwind. Als gevolg van de lage rente en - in mindere mate - dalende beurzen staan de dekkingsgraden laag. Er zijn dus aanpassingen nodig. AOW Om de AOW betaalbaar te houden is het nodig dat mensen langer blijven werken. In 2020 wordt daartoe een eerste stap gezet: dan werken mensen door tot hun 66e. In 2025 wordt dat waarschijnlijk 67 jaar. Dit zorgt voor extra belastinginkomsten en kortere uitkeringen. Vanaf 2013 tot en met 2028 gaat de AOW-uitkering ieder jaar met 0,6% extra omhoog. Het blijft mogelijk om op 65-jarige leeftijd te stoppen met werken, maar dan krijgt men wel een
6
Drankenzo
AOW-uitkering die 6,5% lager is. Als mensen na hun 66e (vanaf 2025 na hun 67e) doorwerken, krijgen ze een hogere AOW. Voor degenen met een lager inkomen die toch op hun 65e willen stoppen komen er extra mogelijkheden om de lagere AOW te compenseren. Risico’s Beleggen is nodig voor een goed pensioen, omdat het op de lange termijn meer oplevert dan sparen. Daar zijn wel risico’s aan verbonden. In de regel geldt: hoe meer risico, hoe hoger het rendement. Het pensioen kan onder het nieuwe pensioencontract lager of juist hoger uitvallen als de beleggingen tegen- of meevallen. De mee- en tegenvallers worden verwerkt in het pensioen, maar wel verspreid over een aantal jaren. Elk pensioenfonds kan straks, kijkend naar onder andere de leeftijdsopbouw van het fonds, een optimale balans kiezen tussen te nemen risico en te behalen rendement. De pensioenfondsen zullen hun deelnemers eerder en duidelijker gaan informeren over de risico’s. Pensioenpremie De pensioenpremie blijft stabiel. Dat wil zeggen dat in goede
tijden de premie niet automatisch zal worden verlaagd, maar dat in slechte tijden de premie ook niet automatisch zal worden verhoogd. Werkgevers en werknemers kunnen wel aan de CAO-tafels afspraken maken over de pensioenpremie. Langer doorwerken Mensen zullen dus langer moeten doorwerken. Omdat te bereiken worden in CAO’s afspraken gemaakt over inzetbaarheid, scholing, arbeidsomstandigheden, mobiliteit, werkhervatting en productiviteit. Alle werknemers, jong en oud, kunnen dan bewuster de regie nemen over hun loopbaan en duurzame inzetbaarheid. Ook komt er een bonus voor werkgevers als ze oudere werknemers aannemen. Samen met het kabinet zullen de sociale partners proberen vooroordelen over oudere werknemers weg te nemen. Alle maatregelen samen moeten ertoe leiden dat er meer oudere werknemers in dienst worden genomen én langer in dienst blijven. Wat betekent dit voor u? Er ligt nu een akkoord op hoofdlijnen, dat nog verder moet worden uitgewerkt. Dat zal grotendeels aan de CAO-tafel gebeuren. Daar wordt bepaald hoe de pensioenregeling eruit
gaat zien. Punt van onzekerheid is ook wat er gebeurt met de opgebouwde pensioenrechten. Het is daarom nu lastig te zeggen wat er op pensioengebied concreet voor u verandert. Wel is duidelijk dat u langer door zult moeten werken als u op of na 1 januari 1955 bent geboren. Uiteraard houdt bpf dranken u op de hoogte over de vormgeving van de nieuwe pensioenregeling.
Het pensioenakkoord in het kort: • AOW-leeftijd wordt 66 jaar vanaf 2020 en naar verwachting 67 jaar vanaf 2025; • AOW-uitkeringen gaan vanaf 2013 omhoog; • op 65 stoppen met werken blijft mogelijk, maar met lagere uitkering; • het aanvullend pensioen wordt in sterkere mate afhankelijk van de door het fonds gemaakte rendementen; • de pensioenpremie blijft gelijk; • het wordt voor oudere werknemers makkelijker gemaakt om door te werken.
Drankenzo
7
Financieel
Pensioen
Jaarverslag 2010 Op 15 juni jl. heeft het bestuur van bpf dranken het jaarverslag 2010 vastgesteld. We zetten de belangrijkste zaken voor u op een rijtje. Dekkingsgraad De dekkingsgraad is de verhouding tussen de bezittingen en de verplichtingen van een pensioenfonds. Bij een dekkingsgraad van 100% heeft het fonds precies voldoende vermogen om alle huidige en toekomstige uitkeringen te kunnen betalen. Van de toezichthouder moeten we daar bovenop nog een buffer van 5% aanhouden als een soort van veiligheidsmarge en een variabele buffer om tegenvallende beleggingsopbrengsten op te vangen. Op 31 december 2010 bedroeg de dekkingsgraad van bpf dranken 104,4%. Dat is lager dan het jaar daarvoor. De daling is vooral het gevolg van de gedaalde rente en de hogere levensverwachting.
Kosten De uitvoeringskosten zijn in 2010 met 30% afgenomen tot 1,1 miljoen euro. Per 1 januari 2010 is bpf dranken overgegaan naar een nieuwe, goedkopere pensioenuitvoerder. Uiteraard is daarbij niet alleen naar de kosten gekeken, maar zeker ook naar de dienstverlening. De pensioenuitvoerder int namens bpf dranken de premie bij 352 werkgevers, administreert de pensioenaanspraken van 4.535 actieve en 17.486 inactieve deelnemers, betaalt maandelijks 3.285 uitkeringen uit en beheert een vermogen van € 384,5 miljoen. Beleggingen Het belegd vermogen van € 384,5 miljoen is verdeeld over een aantal
beleggingscategorieën: aandelen, vastrentende waarden, vastgoed, derivaten en overige beleggingen. In 2010 heeft bpf dranken het risico binnen de beleggingsportefeuille verminderd. Er is minder in aandelen belegd en juist meer in vastrentende waarden, omdat dit minder risico met zich meebrengt. Binnen de vastrentende portefeuille zijn obligaties met een hoger risico ingeruild voor veiliger obligaties. Pensioenfondsen kampen met een lage rente. Hoe lager de rente, hoe lager de dekkingsgraad. Fondsen kunnen dit zogenaamde renterisico afdekken met verschillende beleggingsproducten. Omdat een rentedaling werd voorzien heeft het bestuur ervoor gekozen het renterisico in 2010 voor 75% af te dekken. Zonder deze beschermingsconstructie zou de dekkingsgraad eind 2010 beduidend lager zijn geweest.
AOWpartner toeslag verlaagd De partnertoeslag is een toeslag op de AOW voor mensen met een partner die jonger is dan 65. Tenminste, als de jongere partner zelf geen of weinig inkomen heeft. De toeslag komt te vervallen op het moment dat de jongere partner zelf ook AOW krijgt. Verlaging Per 1 augustus jl. is de partnertoeslag met 10% verlaagd. Deze verlaging geldt alleen voor huishoudens met een gezamenlijk inkomen vanaf €2.511,02 per maand. Is uw inkomen lager en ontvangt u partnertoeslag, dan blijft die toeslag ongewijzigd.
Per 1 augustus jl. is de AOW-partnertoeslag verlaagd. Vanaf 2015 wordt de toeslag zelfs helemaal afgeschaft. Wat betekent dit voor u? Alle AOW’ers die te maken krijgen met een verlaging van hun toeslag hebben rond 6 juli 2011 een brief van de SVB ontvangen. Vanaf 2015 Met ingang van 2015 wordt de partnertoeslag afgeschaft. Mensen die op of na 1 januari 2015 de 65-jarige leeftijd bereiken en een jongere partner hebben ontvangen dan geen partnertoeslag meer. Reden hiervoor is dat steeds meer vrouwen een eigen inkomen hebben. De partnertoeslag als compensatie voor het gemis aan inkomen van de jongere partner is daarmee overbodig geworden.
20.000 18.000 16.000 14.000 12.000 10.000 8.000 6.000 4.000 2.000 2008
2009
Actieve deelnemers Pensioengerechtigden
8
Drankenzo
2010
Gewezen deelnemers
0
Over de totale beleggingsportefeuille is een rendement gehaald van 10,27%. Herstel De ontwikkeling van de dekkingsgraad van bpf dranken verliep in 2010 redelijk conform het herstelplan. Eind 2010 zat de dekkingsgraad precies op de voorziene 104,4%. Dat was nog hoger geweest als er in 2010 geen nieuwe overlevingstafels waren ingevoerd. Helaas is de rente in 2011, en daarmee ook onze dekkingsgraad, weer gedaald. Meer weten? U kunt het volledige jaarverslag vinden op onze website www.bpfdranken.nl.
2007
2008
2009
2010
Meer informatie over de AOW vindt u op de website van de Sociale Verzekeringsbank www.svb.nl.
1800.000
160%
1600.000
140%
1400.000
120%
1200.000
100%
1000.000
80%
800.000
60%
600.000
40%
400.000
20%
200.000 2006
Het is belangrijk nu al goed na te denken of de afschaffing van de partnertoeslag gevolgen voor u heeft. Bent u geboren op of na 1 januari 1950? En heeft u een jongere partner met weinig of geen eigen inkomen? Dan kan uw inkomen met honderden euro’s dalen als u 65 wordt. U kunt dit opvangen door bijvoorbeeld nu al hiervoor te gaan sparen. Zodra uw partner 65 wordt stijgt uw inkomen weer, omdat u dan beide AOW ontvangt.
0
2006
2007
2008
2009
2010
0%
Dekkingsgraad
Uitvoeringskosten
Drankenzo
9
Financieel
Financieel 410 400 390 380 370 360 350 340
Crisis stelt bpf dranken voor uitdagingen
330 jan-11
Bezittingen
Dekkingsgraad = bezittingen
Bij een dekkingsgraad van 100% is er precies voldoende vermogen om alle huidige en toekomstige uitkeringen te kunnen bekostigen.
Drankenzo
jun-11
jul-11
aug-11
320
Verplichtingen
Schuldencrisis
106 104 102 100 98 96 94
Dekkingsgraad Zoals u in de grafiek kunt zien is het verloop van de dekkingsgraad nogal grillig. Dat komt door veranderingen in de rente. Voor de berekening van de verplichtingen, dus de huidige en toekomstige uitkeringen, moet een pensioenfonds uitgaan van de rente op langlopende staatsobligaties. Die rente kan van dag tot dag verschillen. De laatste maanden vertoont de rente helaas weer een dalende lijn. Dat betekent dat de verplichtingen van bpf dranken zijn toegenomen. Tegelijkertijd staan de rendementen door de crisis onder druk, waardoor de bezittingen minder toenemen dan de verplichtingen. Gevolg: een lagere dekkingsgraad.
10
mei-11
De overige beleggingen geven echter ook in 2011 nog steeds een positief rendement, zelfs nog iets beter dan op grond van een vergelijkbare beleggingsportefeuille verwacht zou mogen worden.
108
dec-10 jan-11 feb-11 mrt-11 apr-11 mei-11 jun-11 jul-11 aug-11
apr-11
De crisis heeft ook zijn uitwerking op de aandelenbeurzen. Vanaf het tweede kwartaal van 2011 vertonen de beurzen een dalende lijn en daalt het rendement op aandelen. Ook bpf dranken ziet nu een klein negatief rendement op de aandelenportefeuille.
110
verplichtingen
mrt-11
Rendementen
Hoe staat bpf dranken er financieel voor? Dé graadmeter voor de financiële gezondheid van een pensioenfonds is de dekkingsgraad. Die dekkingsgraad geeft weer in hoeverre een pensioenfonds in staat is om korte en lange termijn alle toegezegde pensioenen uit te keren. Men deelt daarvoor de toegezegde pensioenen door de bezittingen.
feb-11
Hoe werkt dat nu met die rente? Stel, u heeft over een jaar € 100 nodig. Als de rente nu 5% is kunt u € 95 op de bank zetten. Over een jaar heeft u dan € 95 x 1,05 = € 100. Is de rente lager, dan krijgt u minder rendement en moet u dus een groter bedrag storten. Bij een rente van 2% moet u dan geen € 95, maar € 98 op de bank zetten. Zo werkt het ook bij pensioen fondsen. Bij een lagere rente moeten we met een lager verwacht rendement rekenen. Dat betekent dat we nu meer vermogen moeten hebben om te zijner tijd aan onze verplichtingen te kunnen voldoen.
Bpf dranken belegt een gedeelte van het vermogen in staatsobligaties. Door de huidige Europese schuldencrisis is wel aangetoond dat niet alle staatsobligaties even veilig zijn. Daarom heeft het bestuur besloten alleen nog te beleggen in Nederlandse en Duitse staatsobligaties, omdat die de hoogste kredietwaardigheid hebben en dus het veiligst zijn. Naar verwachting zal de rente nog wel even laag blijven en wellicht nog verder dalen. Centrale banken hebben er namelijk belang bij om de rente laag te houden, zodat overheden hun schulden goedkoop kunnen (her)financieren. Lage rentes zouden ook de economie stimuleren. Dat betekent echter wel dat pensioenfondsen geconfronteerd worden met het effect van lage(re) rentes op hun dekkingsgraden. Tegen die achtergrond is besloten om de afdekking van dit zogenaamde renterisico tijdelijk te verhogen. Het effect van de rente op de dekkingsgraad wordt zo gedempt.
Herstelplan Zoals veel fondsen heeft ook bpf dranken een herstelplan ingediend bij toezichthouder De Nederlandsche Bank. Op grond van dat herstelplan hadden we eind augustus 2011 een dekkingsgraad van 106,3% moeten hebben. De dekkingsgraad bedroeg echter 99,7%. We liggen dus achter op het herstelplan. Ook ligt de dekkingsgraad onder de minimaal vereiste 105%. Dat betekent niet dat er gelijk maatregelen genomen moeten worden. Zoals het er nu naar uitzien is het nog mogelijk om zonder extra maatregelen tijdig op de minimaal vereiste dekkingsgraad uit te komen. Het bestuur houdt dit uiteraard scherp in de gaten.
Meer weten? De actuele dekkingsgraad wordt maandelijks gepubliceerd op onze website www.bpfdranken.nl. U vindt daar ook ons herstelplan.
Drankenzo
11
Diversen
Diversen
Ander werk? Neem uw pensioen mee!
Aanpassing normportefeuille per 1 juli 2011
De pensioenpremie was voor 2011 vastgesteld op 21,2%. Van die premie komt 63,7% voor rekening van de werkgever, de werknemer betaalt de rest. Voor de tweede helft van 2011 zal een hogere premie geheven worden.
Bij een andere baan hoort vaak ook een andere pensioenregeling. U kunt uw pensioen dan meenemen.
Pensioenfondsen moeten een zogenaamde kostendekkende premie innen. Voor bpf dranken bedraagt die premie over 2011 23,2% van de pensioengrondslag. Omdat die premie hoger is dan vooraf vastgesteld heeft het bestuur overleg gevoerd met sociale partners in de drankindustrie over de premiehoogte. In afwachting van de uitkomst van dat overleg is in de eerste helft van 2011 dezelfde premie als in 2010, dus 21,2%, geheven.
De afgesproken pensioenopbouw kan daarmee ongewijzigd worden voortgezet. Dit houdt in dat er voor de tweede helft van 2011 een premie van 23,2% geldt. Omdat er in de eerste helft van 2011 dus 2% te weinig is geheven, wordt die 2% in de tweede helft geheven bovenop de premie van 23,2%. De premie voor de tweede helft van 2011 wordt daarmee 25,2%. Voor deze premie geldt de gebruikelijke verdeling tussen werkgever en werknemer.
De pensioenregeling van bpf dranken geldt voor de hele drankensector. Gaat u in een andere sector werken, dan eindigt uw deelneming aan onze regeling en gaat u deelnemen aan een andere pensioenregeling. U kunt uw pensioen dan meenemen. Dat noemen we waardeoverdracht. U ontvangt van uw nieuwe pensioenuitvoerder een aanvraagformulier daarvoor. Dit vult u in een retourneert u binnen 6 maanden aan de nieuwe pensioenuitvoerder.
Bpf Dranken belegt tot op heden in een beleggingsfonds met long duration bonds. Dit zijn staatsobligaties met een lange looptijd. In het fonds mag belegd worden in lang lopende staatsobligaties die een investment grade kredietbeoordeling hebben. Investment grade houdt in dat de kredietrating tussen de AAA en de BBB ligt. Een kredietrating zegt iets over de mate waarin een tegenpartij (in dit geval een overheid) in staat is om het geleende geld volledig terug te betalen. De hoogste rating is AAA.
Inmiddels hebben sociale partners besloten de premie voor 2011 eenmalig op te trekken tot 23,2%.
CAO-partijen zijn voornemens met ingang van 2012 de premie weer op 21,2% te stellen.
Hogere pensioenpremie voor tweede helft 2011
Opgepast! Wordt u gebeld door iemand die zegt een medewerker van bpf dranken te zijn? Of u namens bpf dranken te bellen? Vertelt die persoon dat u te weinig pensioen heeft opgebouwd en dat hij/zij dat graag recht wil zetten? Dan heeft u te maken met een bedrieger!
12
Drankenzo
Momenteel zijn er personen/bedrijven actief die mensen telefonisch benaderen en zich voordoen als medewerker van een pensioenfonds of zeggen te bellen namens een pensioenfonds. Bpf dranken benadert echter nooit zomaar deelnemers, zeker niet om hen aanvullende pensioenproducten te verkopen. Wat moet u doen als u gebeld wordt? • Probeer de naam of het telefoonnummer van het bedrijf dat u belt te achterhalen. • Laat bpf dranken weten dat u gebeld bent en geeft de naam of het telefoonnummer door. Wij zullen dan actie ondernemen om te voorkomen dat andere deelnemers door dat bedrijf benaderd worden.
Alvast bedankt voor uw hulp!
U zult denken: waarom waarde overdracht? Veel mensen vinden het prettig om hun gehele pensioen bij één uitvoerder te hebben. Dat is overzichtelijk. Of misschien wordt uw pensioen in de nieuwe regeling beter geïndexeerd dan in de oude. Waardeoverdracht is vooral belangrijk als u meerdere, kleine pensioentjes hebt opgebouwd. Kleine pensioenen (minder dan € 427,69 per jaar) worden afgekocht als u de pensioenleeftijd bereikt. U krijgt dan een eenmalig bedrag. Dat is fijn, maar u krijgt geen pensioen meer. U heeft dan alleen AOW als u stopt met werken. Als u die kleine pensioenen overdraagt naar één uitvoerder en zo één (groter) pensioen maakt, krijgt u nog wel een uitkering naast uw AOW. Zo zit u financieel toch wat ruimer op uw oude dag!
Let op! Waardeoverdracht bij on derdekking van uw pensioenfonds Is de dekkingsgraad van een pensioenfonds lager dan 100%? Dan mag dat fonds niet meewerken aan waardeoverdracht. U kunt dan wel een verzoek tot waardeoverdracht indienen. Dat verzoek zal echter pas afgehandeld worden als de dekkingsgraad weer boven de 100% komt. Het fonds zal u hierover informeren.
Gezien de huidige onzekerheid ten aanzien van de mate waarin een aantal Europese landen in staat is om hun schulden af te lossen, heeft het bestuur van Bpf Dranken besloten om in te grijpen in de beleggingen in langlopende Europese staatsobligaties. Het bestuur van Bpf Dranken heeft besloten om de kredietrating te verhogen naar AAA. Dit houdt in dat alleen staatsobligaties van de meest solvabele Europese overheden worden aangehouden. Omdat dit niet via een fonds kan is besloten om hier een apart (discretionair) mandaat voor te starten. Door de aanpassing van de vereiste krediet rating voldoet de huidige benchmark (Barclays Capital Euro Aggregated Treasury 10+) niet meer. Daarom heeft het bestuur van Bpf Dranken besloten om met ingang van 1 juli 2011 de benchmark voor de langlopende staatsobligaties (long duration bonds) in de normportefeuille aan te passen naar het feitelijke behaald rendement. De manager van dit mandaat zal worden afgerekend tegen de Barclays Euro aggregated Treasury 10+ AAA index.
Wat kan ik doen voor een goed pensioen? 1
Kijk hoeveel AOW u krijgt
U kunt de AOW-bedragen vinden op de website van de Sociale Verzekeringsbank www.svb.nl.
2
Lees uw Uniform Pensioenoverzicht!
Dit wordt jaarlijks in mei/juni toegestuurd aan alle deelnemers. Hierin kunt u zien hoeveel pensioen u heeft opgebouwd en hoe hoog uw uitkering wordt als u tot uw pensioen blijft deelnemen aan de pensioenregeling. Pensioen dat u bij vorige werkgevers hebt opgebouwd kunt u vinden op www.mijnpensioenoverzicht.nl.
3
Bedenk hoeveel u nodig heeft als u stopt met werken
Wat zijn uw plannen als u met pensioen gaat? Wilt u bijvoorbeeld veel gaan reizen, dan zult u meer geld nodig hebben dan wanneer u uw dagen gaat doorbrengen in uw volkstuin. En hoeveel vaste lasten heeft u? Is uw hypotheek dan afbetaald? Heeft u spaargeld? Dat zijn belangrijke vragen.
4
Tref tijdig aanvullende pensioenmaatregelen
Als u denkt niet uit te komen met uw pensioen kunt u een aanvullende pensioenvoorziening treffen. U kunt bijvoorbeeld deelnemen aan de pensioenspaarregeling van bpf dranken, banksparen of een lijfrente afsluiten. Doe dit wel tijdig! Hoe eerder u begint, hoe meer extra pensioen u kunt krijgen.
5
Vraag zonodig deskundig advies
Pensioen in ingewikkelde materie. Komt u er zelf niet uit? Neem dan contact op met bpf dranken voor informatie over uw pensioenregeling. Voor informatie over banksparen, lijfrentes of andere mogelijkheden kunt u contact opnemen met een pensioenadviseur. Meer informatie? Kijk ook eens op www.pensioenkijker.nl. Drankenzo
13
Pensioen
Pensioen
Onzin over pensioen
Zo houden ze het risico zo laag mogelijk. Tegelijkertijd moeten ze wel risico’s nemen om rendement te kunnen maken. Met ‘veilige’ beleggingen als obligaties maken ze te weinig rendement om de uitkeringen op peil te kunnen houden. Daarom hebben ze ook risicovollere beleggingen, zoals aandelen, die meer opbrengen. Hoeveel risico je kunt nemen is afhankelijk van de gemiddelde leeftijd van de deelnemers. Hoe jonger, hoe meer risico er genomen kan worden. Jongeren hebben immers meer tijd om eventuele beleggingsverliezen op te vangen voor zij met pensioen gaan. Waar mogelijk proberen pensioenfondsen risico’s af te dekken door beleggingsconstructies, maar dat brengt wel kosten met zich mee. Er wordt dus wel degelijk verantwoord omgegaan met de beleggingen. Pensioenfondsen beleggen niet zomaar ergens in en gaan ook niet blindelings voor het hoogste rendement. Op de lange termijn levert dat goede beleggingsopbrengsten op. Op korte termijn kan het wel eens wat minder zijn, zoals nu het geval is.
Iedereen lijkt tegenwoordig wel een mening te hebben over pensioen(fondsen). We zetten een aantal veelgehoorde, onware
6
Pensioenfondsbestuurders weten niet waar ze mee bezig zijn
uitspraken op een rijtje.
Het besturen van een pensioenfonds vereist behoorlijk wat deskundigheid, bijvoorbeeld op het gebied van wet- en regelgeving, beleggingen en communicatie. Die deskundigheid wordt bijgehouden in het deskun digheidsplan, dat ook aan DNB wordt gestuurd. Is een bestuurder op één of meer deskundigheidsgebieden niet deskundig genoeg, dan wordt hij bijgeschoold. Om helemaal up-to-date te blijven heeft het bestuur jaarlijks een studiedag en worden bijeenkomsten bezocht waar op actuele zaken wordt ingegaan.
1
Bestuurders van pensioenfondsen zijn allemaal graaiers
In tegenstelling tot bestuurders in het bedrijfsleven ont vangen bestuurders van pensioenfondsen geen salaris en al helemaal geen bonussen. Zij krijgen enkel een ver goeding voor de tijd die zij besteden aan vergaderingen en overige werkzaamheden. Een vetbetaalde functie is bestuurslid van een pensioenfonds zeker niet. Bestuurders van bpf dranken ontvangen op dit moment € 770 per vergadering, inclusief voorbereiding. Dat is niet veel als je het afzet tegen de tijdsbesteding (circa tien uur per vergadering) en de verantwoordelijkheid die het bestuurslidmaatschap met zich meebrengt. Bovendien zijn veel bestuurders in dienst van de organisatie die hen afvaardigt; de vergoedingen gaan dan naar de organisatie.
2
U krijgt straks minder pensioen dan u aan premie heeft betaald
Veel mensen denken dat zij door hoge kosten en tegen vallende beleggingsopbrengsten minder pensioen krij gen dan zij aan premie hebben betaald. Dat is niet zo. Uitgaand van de gemiddelde levensverwachting krijgt iedere deelnemer in euro’s fors meer aan pensioen uitgekeerd dan samen door werkgever en werknemer aan premie-euro’s is betaald. Het pensioen kan oplopen tot vier keer zoveel als is betaald aan premie. Dit is afhankelijk van onder meer de economische omstandigheden, de hoogte van de premie en de inhoud van de pensioenregeling. De beleggingsopbrengsten op lange termijn en de relatief lage kosten van een pensioenfonds, maken het mogelijk veel meer uit te keren dan aan premie is betaald.
14
Drankenzo
3
De kosten van mijn pensioenregeling zijn veel te hoog
Pensioenfondsen zijn – in tegenstelling tot verzeke raars – geen commerciële instellingen. Zij maken dan ook geen winst. Daardoor zijn de kosten laag. Onder zoek van De Nederlandsche Bank uit 2006 wees uit dat de totale kosten van een collectief geregeld pensioen gemiddeld maar 3,5% van de premie bedroegen. Dat is bijna tien keer minder dan door velen gedacht wordt. Gemiddeld gaat maar liefst 96,5% van de premie naar de opbouw van pensioen. Ter vergelijking: de kosten van een individueel verzekerd pensioen, komen in hetzelfde onderzoek van De Nederlandsche Bank uit op ruim 25% van de premie. Wie zijn pensioen samen regelt bij een pensioenfonds, is dus goedkoop uit. En dat betekent heel eenvoudig meer pensioen voor hetzelfde geld.
4
U kunt beter gaan sparen, dat levert meer op dan een pensioen
Voor een goed en betaalbaar pensioen is sparen niet genoeg. Het is ook nodig om te beleggen, want dat levert meer op dan sparen. Als we niet hadden mogen beleggen waren de pensioenen nu ongeveer half zo hoog geweest, of de premies veel hoger. Voor hetzelfde pensioen waren we dan dus veel meer geld kwijt ge weest. Zonder te beleggen zouden de pensioenfondsen nu honderden miljarden euro’s minder pensioenvermo gen hebben.
5
Pensioenfondsen gebruiken uw premies om te gokken op de beurs
Om u te zijner tijd een goed pensioen te kunnen geven beleggen pensioenfondsen de pensioenpremies. Dat doen ze niet zomaar. Om de risico’s zoveel mogelijk te spreiden beleggen ze in verschillende producten (zoals aandelen en obligaties) en verschillende landen.
Een bestuur wordt ondersteund door allerhande adviseurs. Uiteindelijk is het natuurlijk wel het bestuur dat een besluit neemt. Daarin wordt het advies van de adviseurs wel meegewogen. Het is daarom belangrijk dat bestuurders genoeg deskundigheid hebben om de adviezen te kunnen beoordelen. Dat controleert DNB aan de hand van het deskundigheidsplan. Pensioenfondsbestuurders weten dus heel goed waar ze mee bezig zijn.
7
U heeft geen invloed op uw pensioen
Bedrijfstakpensioenfondsen worden bestuurd door werkgevers en werknemers. Dat gebeurt via werkge versorganisaties en vakbonden. Door lid te worden van een werkgeversorganisatie of vakbond kunt u invloed uitoefenen. Maar ook als u geen lid bent behartigen zij uw belangen. Zij zitten er namelijk voor alle werkne mers, werkgevers en gepensioneerden. Meer directe invloed heeft u als lid van een deelnemersraad of verantwoordingsorgaan van het pensioenfonds. Hiervoor zijn regelmatig vacatures. Deelnemersraad en verantwoordingsorgaan adviseren en controleren het bestuur van een pensioenfonds en spelen daarmee een belangrijke rol.
Drankenzo
15
Stichting Bedrijfstakpensioenfonds voor de Drankindustrie
Samen met bpf dranken zorgen voor een goed pensioen Pensioen is geen makkelijke materie. Dat begrijpen wij maar al te goed. Daarom helpen we u graag als u vragen heeft. Wilt u meer weten over • uw pensioenuitkering? • partner- en wezenpensioen? • facturen? • waardeoverdracht? • aanvullende pensioenregelingen? • of iets anders?
Neem dan gerust contact op met onze uitvoerder, Servicekantoor AGH. Bpf dranken Postbus 1044, 2280 GC Rijswijk Telefoon: 070 306 11 90 Fax: 08422 62369 E-mail:
[email protected] Of kijk eens op onze website. Daar vind u algemene informatie over uw pensioenregeling.
www.bpfdranken.nl
