PT Citra Margatama Surabaya
PT Citra Persada Infrastruktur
PT Citra Wassphutowa
PT Girder Indonesia
PT Jasa Sarana PT Marga Sarana Jabar
PT Citra Marga Nusantara Propertindo
• Jakarta Inter Urban Tollway (“JIUT”) didirikan untuk mengelola infrastruktur transportasi di Jakarta. • CMNP selesai membangun dan mengoperasikan Jalur Utara – Selatan (“NSL”) pada tahun 1990 sedangkan untuk seksi Tj. Priok – Jembatan III/ Pluit (“HBR”) pada tahun 1996, seluruhnya sepanjang 34,04 km. • PT Jasa Marga selesai membangun dan mengoperasikan Jalur Selatan – Barat (“SWA”) pada tahun 1987, sepanjang 23.55 Km. • JIUT dioperasikan secara terintegrasi berdasarkan bagi hasil antara Jasa Marga dan CMNP. Setiap seksi dikelola secara terpisah dengan pembagian 45% pendapatan untuk Jasa Marga dan 55% untuk CMNP.
Sekilas tentang JIUT
CMNP
Perjanjian Bagi Hasil Pendapatan JASA MARGA
PT Citra Marga Nusaphala Persada Tbk
CMNP menerima 55% dari pendapatan NSL, HBR& SWA
Public Expose 12 Des 2014
PT Jasa Marga Tbk
JIUT Perjanjian Pengusahaan Jalan Tol
Jasa Marga menerima 45% dari pendapatan NSL, HBR& SWA
2
PT Citra Margatama Surabaya
PT Citra Persada Infrastruktur
PT Citra Wassphutowa
PT Jasa Sarana
PT Marga Sarana Jabar
PT Citra Marga Nusantara Propertindo
PT Citra Persada Servis (99,95%) Tidak Beroparsi
PT Girder Indonesia
Public Expose 12 Des 2014
3
9,91 % 15,86 %
KOMPOSISI PEMEGANG SAHAM CMNP
25,27
48,95 %
MASYARAKAT MERAH PUTIH LIMITED UBS AG SINGAPORE NON-TREATY OMNIBUS ACCOUNT TRIDAN PURNAMASARI LTD
Public Expose 12 Des 2014
4
5
Miliar Rupiah
Dalam juta Rp
Ruas
2011
2012
2013
2014 Sept
Proforma 2014
JIUT
743.075
820.070
838.965
616.423
946.384
Waru-Juanda
57.964
73.633
89.846
65.919
94.302
Total Pendapatan
801.039
893.703
928.811
682.342
1.040.686
Dalam juta Rp
Keterangan
2011
2012
2013
2014 Sept
Proforma 2014
Pendapatan Tol
801.039
893.073
928.811
682.342
1.040.686
Pendapatan Sewa
2.406
5.647
7.495
4.099
3.637
Pendapatan OM & Konstruksi
-
4.117
26.256
59.559
161.940
Total Pendapatan Usaha
803.445
903.468
962.564
827.030
1.206.263
Public Expose 12 Des 2014
6
Proyeksi 2014 1.206.263
1.000.000 950.000 900.000
850.000 962.564 903.468
800.000 750.000
827.030
803.445
700.000 2011
Public Expose 12 Des 2014
2012
2013
2014 Sept
7
Juta Kendaraan
Ribu Kendaraan
Juta Kendaraan
Ribu Kendaraan
16.000 400.000
45.000 38.822
600.000 564.884
350.000
36.713
14.000
572.141 563.670
575.000
32.762
35.000
12.000 541.528
300.000
550.000
30.000
27.227
10.000 250.000 200.000
518.398 226.481
22.462
525.000 235.236
241.302
242.736
25.000
8.000
241.295
6.000
100.000
189.215
197.657
188.200
15.000
9.927
4.000 208.739
12.262
11.997
475.000 206.685
20.000
14.170
500.000
150.000
8.271
10.000
450.000
2.000 50.000
425.000
-
400.000
5.000
2010 Traffic JIUT
2011
2012
Rata-Rata Harian CMNP
2013
Rata-Rata Harian JIUT
Proyeksi Traffic JIUT 2014 sebesar 206.462.347 kendaraan
•
Proyeksi Traffic CMS 2014 sebesar 16.518.894 kendaraan
Public Expose 12 Des 2014
2010
2011
2014 Nov
•
40.000
Traffic CMS
2012
2013
2014 Nov
Rata-Rata HarianCMS
8
Volume lalu lintas melebihi kapasitas jalan Jenis kendaraan Gol. II-V rata-rata overload dan tidak
pada lajur yg disyaratkan
Operasi Penertiban Kendaraan Overload Di Jalan Tol Ir. Wiyoto Wiyono, MSc
Public Expose 12 Des 2014
9
SPM merupakan ukuran kinerja pelayanan yang harus dipenuhi oleh Perusahaan Jalan Tol, namun bagi Perseroan pelayanan kepada pengguna jalan tol merupakan suatu kewajiban dan pengguna jalan tol berhak untuk mendapatkan pelayanan terbaik. Oleh karena itu Perseroan akan selalu meningkatkan pemenuhan SPM menjadi lebih baik.
Indikator SPM meliputi : 1. 2. 3. 4. 5. 6.
Kondisi jalan Kecepatan tempuh rata-rata Aksesibilitas Mobilitas Keselamatan Unit pertolongan/penyelamatan pelayanan
dan
bantuan
Hasil penilaian SPM pada tahun 2014 yang dilakukan oleh Badan Pengatur Jalan Tol (BPJT) telah menyatakan bahwa Perseroan Lulus dalam pemenuhan SPM
Public Expose 12 Des 2014
10
Perseroan senantiasa meningkatkan pelayanan kepada pengguna jalan, salah satunya dengan memberikan kemudahan informasi baik secara on-line maupun kerjasama dengan pihak Radio, melalui : mobile phone di www.infojalantol.com akses internet di www.citramarga.com
dengan akun @senkomcmnp
dengan akun @radioelshinta
sms ke no 0811806543
Public Expose 12 Des 2014
11
Public Expose 12 Des 2014
12
Dalam juta Rp
Financial Position
2011
2012
2013
2014 (Sept)
Proforma 2014 Proyeksi 2015
Total Assets
3.198.594
3.759.108
4.783.202
4.992.576
5.044.639
10.806.047
Total Liabilities
1.037.853
1.247.774
1.529.632
1.542.004
1.478.099
6.306.401
Total Equity
2.160.741
2.511.334
3.253.570
3.451.572
3.566.541
4.499.646 Dalam juta Rp
2012
2013
2014 (Sept)
Proforma 2014
Proyeksi 2015
2011
Pendapatan
803.445
903.468
962.564
827.030
1.206.263
1.478.358
Laba Bersih
352.941
385.521
402.426
319.438
426.157
336.208
EBITDA
539.606
647.883
638.770
454.172
666.989
673.033
Beban Usaha
251.818
297.744
308.736
450.461
681.482
Income Statement
220.724
Proyeksi 2015 RATIO Current Ratio Debt to Equity Ratio Net Margin Ratio Operating Income Ratio ROA ROE Public Expose 12 Des 2014
2011 6,12 41,36% 43,99% 52,47% 11,06% 16,33%
2012 9,12 34,21% 42,67% 58,18% 10,26% 15,35%
2013 2014 (Sept) Proforma 2014 3,82 4,34 17,65 43,16% 38,19% 36,19% 41,81% 38,62% 35,33% 52,91% 43,12% 44,28 8,41% 6,33% 8,06% 12,37% 8,96% 11,32%
14,07 136,61% 22,74% 36,48% 3,11% 7,47%
13
Target Perseroan tahun 2014 adalah sebagai berikut Dalam juta Rp
Dalam Rp 000.000
Kinerja Keuangan dan Operasional
Proforma 2014
2013
(YoY)
205.333
125.266
80.067
Pendapatan Usaha
1.206.263
962.564
243.699
Kekuatan Finansial
Proforma 2014
2013
(YoY)
5.284.981
4.783.203
501.778
36,19%
43,16%
-6,97%
Capex/Belanja Modal
Total Aset Debt to Equity Ratio
Public Expose 12 Des 2014
14
Target Perseroan tahun 2015 adalah sebagai berikut Dalam juta Rp
Kinerja Keuangan dan Operasional
Proforma 2014
Proyeksi 2015
(YoY)
205.333
4.984.684
4.779.351
Pendapatan Usaha
1.206.263
1.478.358
272.095
Kekuatan Finansial
Proforma 2014
Proyeksi 2015
(YoY)
5.284.981
10.806.047
5.521.066
36,19%
136,61%
100,42%
Capex/Belanja Modal
Total Aset Debt to Equity Ratio
Public Expose 12 Des 2014
15
12,00%
6.000.000
11,03% 10,26%
18,00%
10,00%
5.000.000 8,41%
8,06%
8,00%
4.000.000
6,33%
3.000.000
16,00%
3.500.000
14,00%
12,37% 11,32%
2.500.000
8,96%
10,00% 8,00%
3.759.108
5.284.981
2.000.000
5.044.639
2,00%
1.000.000
3.253.570
6,00% 4,00%
3.566.541
2.160.741
3.763.439
2.511.334
0,00%
2012
2013 Aset
2014 (Sept)
0,00%
2014 Proforma
1.500.000 1.000.000 500.000
2,00% 2011
3.000.000
2.000.000
4.783.202 3.198.594
15,35%
12,00%
6,00% 4,00%
4.000.000
16,33%
2011
2012
ROA
2013 Equity
2014 2014 (Sept) Proforma ROE
1.800.000 1.529.632 1.542.004 1.521.542
1.600.000 1.400.000 1.200.000
1.247.774 1.037.853
1.000.000
800.000 600.000 400.000 200.000 2011 Public Expose 12 Des 2014
2012
2013
2014 (Sept)
2014 Proforma
16
Harga Penutupan 10 Desember 2014
4.500
4.050 3.930
4.000
NILAI SAHAM
3.455 3.500
3.135
3.465 3.310
3.155 3.120 3.120
3.450
3.385 3.125
3.000
2.500
Bulan 2.000 Jan
Feb
Mar
Apr
Mei
Jun
Jul
Agt
Sep
Okt
Nop
Des
• Selama tahun 2014, pergerakan harga saham Perseroan mencapai nilai tertinggi sejak 3 tahun terakhir yaitu di bulan Agustus 2014 yaitu sebesar Rp 4.050. • Per 10 Desember Nilai Kapitalisasi Pasar Perseroan sebesar Rp 6,897Trilliun
Public Expose 12 Des 2014
17
Public Expose 12 Des 2014
18
Antasari
Lahan Seksi-1 44,9Ha Bebas 66% Konstruksi Paket-1 6,9 km 18 Bulan Lahan Seksi-2 72,5Ha Bebas 18% Konstruksi Paket-2 6,3 km 15 Bulan
Brigif
Sawangan
Bojong Gede
WK-PP-HK @12,5%
CMNP 62,5%
D R AM AG A
Bominci
PM
Pusat
Konsultan
Lender
Daerah
Kontraktor
Publik C AR I N G I N
2005 Tender
2006
2007
2008
2009
2010
Desain Tanah
Public Expose 12 Des 2014
2011
2012
2013
2014
Pengadaan Tanah ReDes Bank Loan Konstruksi Renegosiasi Business Plan
2015
2016
2017
2056
Konstruksi Rp0,7M/hr-2016 Rp2,9M/hr-2025 Bank Loan Supervisi
18
PT Citra Waspphutowa (CMNP 62,5% dan WK-PP-HK @12,5%) adalah pemegang konsesi Jalan Tol DepokAntasari dari Antasari sd Bojong Gede 22km. Bagian yang akan dibangun dahulu adalah Tahap I AntasariSawangan 13,2km terdiri Seksi-1 Antasari-Andara-Brigif 6,9km dan Seksi-2 Brigif-Krukut-Sawangan 6,3 km dengan nilai investasi Rp 3,292 Triliun.
Pengadaan Tanah pada akhir 2014 untuk Seksi-1 diharapkan mencapai 70% atau 31ha dari 45ha sedangkan Seksi-2 diharapkan mencapai 30% atau 22ha dari 73ha. Harga 53ha dari kebutuhan 117ha tersebut ± Rp 2,1 Triliun mencakup Rp 580 Miliar di antaranya Hutang BLU yang menjadi tanggung-jawab PT Citra Waspphutowa, dan sisanya Government Support dari APBN hingga mencapai 100% atau diperkirakan Rp 3,590 Triliun pada bulan Juni 2015. Kredit Investasi perbankan selanjutnya bisa drawdown sejak Juli 2015 sebesar total Rp 2,202 Triliun. Porsi dana ekuitas sekitar Rp 1,025 Triliun dengan DER sekitar 68% : 32%. Periode Oktober 2014 sd Juni 2015 dengan demikian membutuhkan fasilitas Dana Talangan hingga sebesar Rp 601 Miliar untuk Biaya Konstruksi Paket-1 dan Paket-2. Perjanjian Konstruksi dengan JO Waskita-PP-Hutama ditandatangani 23 September 2014 mencakup Paket-1 (Antasari-Andara-Brigif) senilai Rp 1.345 Miliar selama 18 bulan sejak November 2014 dan Paket-2 (BrigifKrukut-Sawangan) senilai Rp 705 Miliar selama 15 bulan sejak Februari 2015. Konstruksi diharapkan selesai tuntas pada bulan Juni 2016, sehingga ruas Tahap-I Antasari-Sawangan bisa mulai beroperasi secara serentak pada bulan Juli 2016. Antasari Brigif Krukut
Sawangan
Andara
Tegar Beriman
Margonda
Bojong Gede Sawangan
Public Expose 12 Des 2014
Konstruksi Paket-1 -01+12105+775 : 6,896km Rp1.345M
Konstruksi Paket-2 05+77512+041 : 6,266km Rp705M
Lahan Seksi-1 44,9Ha bebas 29,5Ha : 66% Rp2.374M UGK : Rp1.350M
Lahan Seksi-2 72,5Ha bebas 12,9Ha : 18% Rp1.461M UGK : Rp241M
19
3.429
3500
3.202
3.500
Clearing
BRI
2.749
2.976
3.150
2800
2.450
Clearing 2.100
1.750
1.400
Konstr Paket-2
Clearing
Konstr Paket-1
522 549 580
1.050
408
700
8 8 9 9 9 14 64 112 122 181 210 226 276 301
Tanah Seksi-2
350
744 839 904 918 959 1.023 1.054 1.074 1.142 1.192 1.236 1.347 1.450 1.533 61 1.359 1.617 64 1.475 1.843 69 1.590 2.070 190 1.705 2.296 232 1.821 297 1.936 427 2.052 510 2.167 601 2.283 685 872 1.051 1.257 1.408 1.513 1.594 1.657 1.718 1.770 1.864
2.523
2.800
3150
Tanah Seksi-1
0
Bore Pile
2450
2100
1750
1400
1050
700
350
Casing 0
Jan-12 Apr-12 Jul-12 Okt-12 Jan-13 Apr-13 Jul-13 Okt-13 Jan-14 Apr-14 Jul-14 Okt-14 Jan-15 Apr-15 Jul-15 Okt-15 Jan-16 Apr-16 Jul-16 Public Expose 12 Des 2014
20
