Alapfigyelô Januári portfoliójelentés
OTP Befektetési Alapok
2009. január
Tartalom OTP Értékpapíralapok OTP Tôkegarantált Pénzpiaci Alap OTP Optima Alap OTP Maxima Alap OTP Globális Származtatott Kötvény Alap OTP Supra Származtatott Kötvény Alap OTP Paletta Alap OTP Feltörekvô Piaci Származtatott Kötvény Alap OTP Abszolút Hozam Alap „A” sorozat OTP-UBS Alapok Alapja „A” sorozat OTP Klímaváltozás 130/30 Alap „A” sorozat OTP-DWS Alapok Alapja „A” sorozat OTP Quality Alap „A” sorozat OTP Új Európa Alap „A” sorozat OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja „A” sorozat BUX ETF
OTP Deviza Alapok OTP Euró Pénzpiaci Alap OTP Dollár Pénzpiaci Alap OTP-UBS Alapok Alapja „B” sorozat OTP-DWS Alapok Alapja „B” sorozat OTP Közép-európai Részvény Alap OTP Klímaváltozás 130/30 Alap „B” sorozat OTP Új Európa Alap „B” sorozat OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja „B” sorozat
OTP Prémium Válogatás Alapok OTP Prémium Klasszikus Alap OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alap OTP Prémium Növekedési Alap OTP Prémium Euró Alap
OTP Tôkevédett Alapok OTP Alfa Alap OTP Prizma Alap OTP Fantázia Alap OTP Jubileum Alap
OTP Ingatlanbefektetési Alap További információk Az Alapok eszközeinek összetétele Kockázati mutatók Hasznos tudnivalók
otp értékpapíralapok
3
Aktualitások Új Ajánlatunk – Befektetési lehetôség az árupiacokra!
Így nincs szükség a megtakarított tôke elôre meghatározott idôre történô lekötésére. A vételi és eladási megbízások havonta két alkalommal, Új befektetési alappal bôvül az OTP Alapkezelô termékkínálata. az ún. Elszámolási Napokon teljesülnek. Az OTP Föld Kincsei Árupiaci Alapok Alapja a tágan értelmezett Biztonság: Az Alap a rugalmasság mellett a tôkevédett alapok biztonsáárupiacok teljesítményébôl kínál részesedést, külföldi alapkeze- gát is nyújtja befektetôinek. A befektetéstôl számított 3 év után ugyanis lôk befektetési alapjaiba történô befektetéseken keresztül. az Alap a mögöttes befektetéseinek teljesítményétôl függetlenül biztosítja a befektetett tôke visszafizetését. 2009. februárjában bocsátja ki az OTP Alapkezelô az OTP Föld Kincsei Dinamikus hozamvédelem: Azoknak a befektetôknek a számára, akik Alapok Alapját, melynek újszerûsége, hogy a nemzetközi árupiacok telje3 év után is megtartják befektetési jegyeiket, a biztosított, mindenképp sítményébôl kínál részesedést befektetôinek. A portfolióban szereplô bevisszafizetésre kerülô összeg az Elszámolási Naponként, havonta legfektetési alapok abszolút hozam szemléletben fektetnek be a nemzetközi alább két alkalommal növekedhet az Alap mindenkori 3 éves visszaárupiacok olyan eszközeibe, mint a nemesfémek, energiaipari és mezôtekintô teljesítményének függvényében. gazdasági nyersanyagok, növények, állatok, ipari fémek vagy kôolajszármazékok, melyek segítségével az Alap az ajánlott 3-5 éves idôtávon az Tôkevédelem állampapírokét meghaladó, attraktív hozamot biztosíthat befektetôinek. Az Alap vagyonának jelentôs része kockázatmentes eszközökben Mivel a mögöttes célpiacok nem mozognak szorosan együtt a részvény– lekötött bankbetétekben és kötvényekben – kerül elhelyezésre, ami piacokkal, ezért az Alap kiváló diverzifikációs eszköze a hagyományos résza befektetéstôl számított 3 év elteltével biztosítja a teljes befektetéskori vénypiaci befektetéseknek. Az Alap 2009. február 6.-tól vásárolható meg tôkéje visszafizetését abban az esetben is, ha az Alap más befektetései az OTP Bank értékpapír forgalmazást végzô fiókjaiban és az interneten. kedvezôtlenül teljesítenének.
2009. január 12-én elindult az OTP Jubileum Alap folyamatos Többlethozam lehetôsége forgalmazása! A jegyzési idôszak lezárultával, 2009. január 12.-tôl az OTP Jubileum Alap folyamatos forgalmazásúvá vált, vagyis a befektetési jegyek vételére és visszaváltására minden banki munkanapon, azaz a Forgalmazási Napokon lehet megbízást adni az OTP Bank fiókhálózatában és az interneten. Nyíltvégû befektetési alapok rugalmassága + tôkevédett alapok biztonsága Az OTP Alapkezelô fennállásának 15-ik évfordulója alkalmából bocsátotta ki az OTP Jubileum Alapot, amely Magyarországon eddig egyedülálló módon egyesíti több befektetési termék elônyeit. Az OTP Jubileum Alap egyedülálló, hiszen egyszerre nyújtja a nyíltvégû befektetési alapok rugalmasságát, valamint a tôkevédett alapok biztonságát. Az elmúlt években jelentôsen megnôtt az igény a biztonságos tôkevédett alapok iránt. Ezekbe az alapokba csak azok indulása elôtt, jegyzés keretében lehet pénzt elhelyezni, amely legtöbbször csak az átlagosan 2-4 év közötti futamidô végével lesz ismét hozzáférhetô, de cserébe az alapok lejáratkor abban az esetben is visszafizetik a befektetett tôkét, amennyiben a befektetések értéke csökkent. Az OTP Jubileum Alap egyszerre nyújtja a nyíltvégû befektetési alapok rugalmasságát, valamint a tôkevédett alapok biztonságát. Az OTP Jubileum Alap elônyei Rugalmasság: Az Alap határozatlan futamidejû, folyamatos forgalmazású, azaz bármelyik Forgalmazási Napon megvásárolható, eladható, illetve tetszôleges összeggel növelhetô, csökkenthetô. 4
Az Alap vagyonának kisebb részét olyan, magasabb kockázatú eszközökbe fektetjük, amelyek biztosíthatják a befektetôk által elvárt hozamot. A befektetéseket a lehetô legszélesebb körben osztjuk meg annak érdekében, hogy azok kockázatát mindinkább csökkenteni tudjuk. Dinamikus eszközallokációval az alábbi 8 eszközcsoportból kerülhetnek kiválasztásra a legígéretesebb befektetések. Európai kötvények (IBOXX Index) Európai ingatlanpiac (EPRA Index) Európai részvények (DJ Euro Stoxx50 Index) Amerikai részvények (S&P500 index) Japán részvények (TOPIX Index) Kínai részvények (HSCEI Index) EUR/USD árfolyam Árupiaci termékek (DJ AIG Index) A felsorolt eszközök arányát a mindenkori piaci folyamatoknak megfelelôen dinamikusan változtatjuk. A hatékony mûködés érdekében tôkeáttételt alkalmazunk, ilyen ügyleteket azonban csak az Alap vagyonának kis részére kötünk, így ezek nem veszélyeztetik a 3 év után érvényes tôkevédelmet és a dinamikus hozamvédelmet. A hozam tôkésítésre kerül, és naponta megjelenik az Alap árfolyamában.
Ingatlanalap hírek Az OTP Ingatlanbefektetési Alap ingatlanjainak bérbe adottsága nem változott jelentôsen a hónap folyamán. Az Alap beruházásában épülô Budapest, II. Szépvölgyi úton levô irodaház fejlesztése elérte a beázásmentes állapotot.
Mi történt az értékpapírpiacokon? Hazai állampapírpiac 2009 januárjában ismét felerôsödtek a hazai és régiós makrogazdasági problémákkal kapcsolatos befektetôi aggodalmak. A forint (a lengyel zlotyval párhuzamosan) jelentôsen, mintegy 12%-kal gyengült, és megközelítette a 300 Ft/eurós árfolyamot. A forint gyengülése bár élénkíti a recesszióba zuhant gazdaságot, de hátrányosan érinti a devizaadósokat. A devizaadósság magas szintje miatt ez a pénzügyi rendszer stabilitását veszélyeztetheti. A fenti kockázatok növekedése miatt gyengültek a hazai állampapírok is, és bár az MNB 50 bázispontos kamatcsökkentést hajtott végre, a hozamok minden lejáraton emelkedtek, az éven belüli lejáratoknál 30-50, az éven túli lejáratoknál 100-150 bázisponttal.
Hazai és közép-kelet-európai részvénypiac A régiós részvényindexek hónap elején még pozitív tartományból hónap végére ismét negatív tartományban zártak. A budapesti értéktôzsde indexe a BUX 6,27%-ot csökkent az elôzô hónaphoz képest. A régiós részvényindexek közül saját devizában számolva a lengyel WIG20 -11,68%-os a cseh PX -9,79%-os negatív teljesítményt ért. A forint jelentôs gyengülése miatt forintban kalkulálva a teljesítményeket a prágai PX index -4,54%-ot, míg a varsói WIG20 -7,86%-ot veszített értékébôl.
Globális feltörekvô részvénypiacok Januárban a feltörekvô piacok kis mértékben korrigálták a tavalyi hatalmas esést. Forintban számolva a globális feltörekvô piaci index mintegy Amerikai és európai állampapírpiacok 15%-ot erôsödött. Sajnos ennek jelentôs részét (12%) a forint gyengüAz amerikai állampapír hozamok nem tudták tartani a decemberben el- lése okozta. A legjobban a brazil részvények teljesítettek, míg ezúttal is ért szintjeiket. A drasztikusan megemelkedô nettó állampapír-kibocsátás az orosz piac volt a relatív alulteljesítô, elsôsorban a rubelre nehezedô észre térítette a befektetôket, így profitrealizálási hullám érte el a kötvény- leértékelôdési nyomás miatt. piacot. A hozamok fôleg a görbe hosszú végén emelkedtek, hiszen a görbe elejét a Fed 0% közelében tudja tartani az alacsony kamat-politikával. Fejlett részvénypiacok Ennek tükrében a 30 és a 10 éves hozam 93-63 bázisponttal 3.6% illet- Január elején némi optimizmus uralkodott el a nemzetközi részvénypiave 2.84%-ig emelkedett, a 2-5 éves hozamok csupán 36-33 bázisponttal cokon, köszönhetôen az elôzô évben alulsúlyozottá vált intézményi beemelkedve 1.34% illetve 1.88%-on fejezték be a januári kereskedést. fektetôk portfolió-feltöltéseinek. Az elsô teljes munkahét végén publikált amerikai munkaerô-piaci adatok azonban a várakozásoknál sokkal kedAz Európai Központi Bank januárban a várakozásoknak megfelelôen 50 vezôtlenebbeknek bizonyultak, ami a recesszió további súlyosbodására bázisponttal 2%-ra vágta irányadó kamatát és nem zárta ki a további engedett következtetni. A vállalati gyorsjelentések szintén gyengébbek kamatcsökkentés lehetôségét. A kockázatvállalási hangulat január eleji lettek a vártnál, így a hónap közepére a fôbb indexek a decemberi mélyjavulásával párhuzamosan, illetve a credit instrumentumok iránt meg- pontok közelébe estek vissza. Itt azonban újra feltámadt az intézményi növekedett keresletnek és ezzel párhuzamosan az állampapírok kínálat- vételi érdeklôdés, így a hónap végére a saját devizában mért veszteségek növekedésének köszönhetôen az euróövezet államkötvényei sem tudták csökkentek valamelyest és -6-8% környékén állapodtak meg. A forint jeaz elôzô hónapok jó teljesítményét megismételni. A kamatcsökkentésnek lentôs leértékelôdésének hatására azonban a forintban kalkuláló befekköszönhetôen a 2 év alatti szegmens ugyan jól teljesített, a 2 éves ho- tetôk a fejlett piaci részvényeken összességében így is 7-15%-os pozitív zam 23, az 1 éves 45 bázispontot csökkent, az 5 év már 18 bázisponttal hozamot tudtak elérni. feljebb, 2.49%-on zárt, a 10-30 év pedig 34 bázisponttal került feljebb 3.3% illetve 3.88%-ra.
5
OTP Tôkegarantált Pénzpiaci Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Hazai likviditási alap Az Alap indulása: 2005. 01. 20. Az OTP Tôkegarantált Pénzpiaci Alap olyan befektetés, amellyel hazai bankbetétekbe, rövid lejáratú állampapírokba lehet pénzt elhelyezni. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik az átmenetileg szabad pénzeikkel a lekötött bankbetéteket megközelítô hozamot szeretnének elérni úgy, hogy közben pénzük bármikor hozzáférhetô legyen.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
225 981 979 257
5
Árfolyam
1,282192
5
Befektetési politika: A vállalt kockázatok minimalizálása, a lehetô legkiegyensúlyozottabb árfolyamnövekedés biztosítása hazai rövid lejáratú betétek és állampapírok révén.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
7,56 / 8,95
2006.
5,36 / 6,92
2007.
6,61 / 7,89
Idôszak
Nem évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 hó
0,70 / 0,67
1 év
7,72 / 8,99
3 hó
2,36 / 2,99
3 év
6,62 / 7,96
6 hó
4,23 / 4,77
Indulástól
6,36 / 7,83
Az OTP Tôkegarantált Pénzpiaci Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2005. 01. 20. – 2009. 01. 30.
Az Alap jellemzô befektetései: Rövid lejáratú forint betétek.
1,30
Referenciaindex (benchmark): 100% ZMAX Az Alap célja, hogy a legrövidebb lejáratú hazai állampapírok teljesítményét bemutató index, a ZMAX hozamával versenyképes legyen.
A referenciaindex átlagos hátralévô lejárati ideje: 0,24 év Az Alap referenciaindexében szereplô állampapírok átlagos futamideje 0,24 év.
1,25
1,20
1,15
Ajánlott befektetési idôtáv: 0–3 hónap 1,10
1,05
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyama kiegyensúlyozottan növekszik, árfolyamingadozása nagyon alacsony. A múltbeli adatokon látható, hogy nagyon kicsi a különbség az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között, ezért már rövid idôre sem kockázatos befektetni az alapba. 80,00%
Minimum, maximum hozamok
60,00% 40,00% 20,00% 0,00%
nagyon alacsony
-20,00% -40,00%
6
3 havi hozam
1 éves hozam
otp értékpapíralapok
3 éves hozam
1,00 2005.01.20
2006.01.20
2007.01.20
2008.01.20
2009.01.20
Az OTP Tôkegarantált Pénzpiaci Alap árfolyama egyenletesen emelkedett, köszönhetôen az Alap befektetései döntô részét kitevô forint betétek folyamatos kamatnövekményének.
OTP Optima Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Hazai rövid kötvény alap Az Alap indulása: 1996. 04. 16. Az OTP Optima Alap olyan befektetés, amellyel döntôen rövid lejáratú állampapírokba, jelzáloglevelekbe lehet pénzt elhelyezni. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább néhány hónapra szeretnék pénzüket elhelyezni alacsony kockázat mellett. Az Alap különösen a forint kamatok várható csökkenése esetén ajánlott befektetés.
Hozamok / benchmark hozamok (%)
54 083 994 763
6
Árfolyam
3,704038
5
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
0,12 / 7,62
2005.
7,42 / 8,38
2007.
5,37 / 7,44
2004.
11,21 / 12,41
2006.
4,16 / 6,69
2003.
5,67 / 5,05
Idôszak
Nem évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
Év
Befektetési politika: A pénzpiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében rövid lejáratú állampapír és egyéb kötvénybefektetések.
3 hó
6,52 / 4,42
3 év
3,10 / 7,00
6 hó
-1,60 / 3,38
5 év
5,58 / 8,42
1 év
-0,17 / 6,88
Indulástól
10,77 / 11,02
Az Alap jellemzô befektetései: Diszkont kincstárjegyek, államkötvények, jelzáloglevelek, bankbetétek.
Az OTP Optima Alap árfolyamának alakulása (Ft) 1996. 04. 16. – 2009. 01. 30.
Referenciaindex (benchmark): 85% RMAX + 15% MAX Az Alap célja, hogy a döntôen rövidlejáratú hazai állampapírok teljesítményét bemutató index hozamával versenyképes legyen.
A referenciaindex átlagos hátralévô lejárati ideje: 1,06 év Az Alap referenciaindexében szereplô állampapírok átlagos futamideje 1,06 év.
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3-12 hónap Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
3,5
3,0
2,5
2,0
1,5
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvénybefektetések miatt rövid távon elôfordul árfolyamingadozás. A múltbeli adatokon látható különbség van az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között. A különbség, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása. 80,00%
Minimum, maximum hozamok
60,00%
2000.03.29
2004.03.22
2008.03.1
Januárban ismét felerôsödtek a hazai és régiós makrogazdasági problémákkal kapcsolatos befektetôi aggodalmak, és a hazai állampapírpiaci hozamok minden lejáraton emelkedtek. Ennek ellenére az OTP Optima Alap árfolyama kisebb mértékben ugyan, de emelkedett januárban.
Kötvények megoszlása a hátralevô átlagos futamidô szerint
40,00% 20,00%
alacsony
1,0 1996.04.16
0,00% -20,00%
0 –1 év
1–3 év
3 év felett
28,7%
21,6%
49,7%
-40,00% 3 havi hozam 1 éves hozam 3 éves hozam 5 éves hozam
otp értékpapíralapok
7
OTP Maxima Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Hazai hosszú kötvény alap Az Alap indulása: 2000. 12. 21. Az OTP Maxima Alap olyan befektetés, amellyel döntôen hosszú lejáratú állampapírokba, jelzáloglevelekbe lehet pénzt elhelyezni. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább egy évre szeretnék pénzüket elhelyezni és hajlandóak kockázatot is vállalni. Az Alap különösen a forint kamatok várható csökkenése esetén ajánlott befektetés.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
2,09 / 2,59
2005.
7,67 / 8,76
2007.
5,60 / 6,11
2004.
14,64 / 14,02
2006.
5,02 / 6,96
2003.
-1,29 / -0,31
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
Befektetési politika:
1 év
-3,06 / -1,05
5 év
6,29 / 7,16
A pénzpiacok hozamát jelentôsen meghaladó teljesítmény érdekében hosszú lejáratú állampapír és egyéb kötvénybefektetések.
3 év
2,38 / 3,84
Indulástól
6,26 / 6,96
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
6 812 333 364
6
Árfolyam
1,636812
6
Az Alap jellemzô befektetései:
Az OTP Maxima Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2000. 12. 21. – 2009. 01. 30.
Államkötvények, jelzáloglevelek.
Referenciaindex (benchmark): 100% MAX Az Alap célja, hogy a hosszú lejáratú hazai állampapírok teljesítményét bemutató index, a MAX hozamával versenyképes legyen.
1,7 1,6
A referenciaindex átlagos hátralévô lejárati ideje: 3,86 év
1,5
Az Alap referenciaindexében szereplô állampapírok átlagos futamideje 3,86 év.
1,4
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 1 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
1,3 1,2 1,1
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvénybefektetések miatt rövid távon jellemzô az árfolyamingadozás. A múltbeli adatokon látható különbség van az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között. A különbség, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása. 80,00%
közepes
Minimum, maximum hozamok
60,00%
2001. 12.22
2002. 12.23
2003. 12.18
2004. 12.15
2005. 12.08
2006. 12.04
2007. 12.10
Kötvények megoszlása a hátralevô átlagos futamidô szerint 0 –1 év
1–3 év
3 év felett
20,00%
6,9%
13,1%
80,1%
-20,00% -40,00%
otp értékpapíralapok
2008. 12.10
Az állampapír-piaci hozamok emelkedésének hatására az OTP Maxima Alap árfolyama csökkent a hónap során.
40,00%
0,00%
8
1,0 2000. 12.22
OTP Globális Származtatott Kötvény Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Külföldi származtatott alap Az Alap indulása: 2008. 01. 09. Az OTP Globális Származtatott Kötvény Alap olyan befektetés, amellyel részesedni lehet a fejlett piacok magasabb kockázatú vállalati kötvényeinek teljesítményébôl. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább három évre szeretnék pénzüket elhelyezni és hajlandóak kockázatot is vállalni.
Hozamok (%) Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
0,62
Indulástól
0,47
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
607 648 080
6
Árfolyam
1,003999
6
Befektetési politika: Az állampapírok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében fejlett piaci, magasabb kockázatú vállalati kötvénybefektetések.
Az Alap jellemzô befektetései: Fejlett piaci vállalati kötvények, illetve azokra szóló származékos termékek.
Referenciaindex (benchmark): Nincs Az Alap abszolút hozamra törekvô befektetési stratégiát folytat, nem egy adott referenciaindex teljesítményének meghaladására törekszik.
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az OTP Globális Származtatott kötvény Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2008. 01. 09. – 2009. 01. 30. 1,20 1,10 1,00 0,90 0,80 0,70 0,60 0,50 2008.01.09
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvénybefektetések és a származtatott eszközök miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
2009.01.09
A fejlett piaci vállalati kötvényekbe, illetve az azokra szóló származékos termékekbe fektetô OTP Globális Származtatott Kötvény Alap negatív teljesítményt nyújtott, árfolyama kis mértékben csökkent a hónap során.
számottevô
otp értékpapíralapok
9
OTP Feltörekvô Piaci Származtatott Kötvény Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Külföldi származtatott alap Az Alap indulása: 2008. 05. 09 Az OTP Feltörekvô Piaci Kötvény Alap olyan befektetés, amellyel részesedni lehet a feltörekvô piacok magasabb kockázatú vállalati kötvényeinek teljesítményébôl. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább három évre szeretnék pénzüket elhelyezni és hajlandóak kockázatot is vállalni.
Hozamok (%) Idôszak
Nem évesített hozam***
Indulástól
15,07
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
533 460 194
5
Árfolyam
1,150662
5
Az OTP Feltörekvô Piaci Származtatott Kötvény Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2008. 05. 09. – 2009. 01. 30. 1,2
Befektetési politika:
1,1
Az állampapírok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében feltörekvô piaci, magasabb kockázatú vállalati kötvénybefektetések.
Az Alap jellemzô befektetései: Feltörekvô piaci vállalati kötvények, illetve azokra szóló származékos termékek.
1 0,9 0,8
Referenciaindex (benchmark): nincs Az Alap abszolút hozamra törekvô befektetési stratégiát folytat, nem egy adott referenciaindex teljesítményének meghaladására törekszik.
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvénybefektetések és a származtatott eszközök miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
számottevô
10
otp értékpapíralapok
0,7 0,6 0,5 2008.05.14
Januárban a feltörekvô piacok kis mértékben korrigálták a tavalyi hatalmas esést. Forintban számolva a globális feltörekvô piaci index mintegy 15%-ot erôsödött, amelynek jelentôs részét (12%) a forint gyengülése okozta. A feltörekvô piaci vállalati kötvényekbe, illetve az azokra szóló származékos termékekbe fektetô OTP Feltörekvô Piaci Származtatott Kötvény Alap pozitív teljesítményt nyújtott, árfolyama nôtt januárban.
OTP Supra Származtatott Kötvény Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Származtatott kötvény alap Az Alap indulása: 2008. 05. 09 Az OTP Supra Alap olyan befektetés, amellyel döntôen hosszú lejáratú állampapírokba, vállalati kötvényekbe lehet pénzt elhelyezni. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik középtávra - legalább három évre - szeretnék pénzüket elhelyezni és a kockázatmentes hozamot meghaladó megtérülést szeretnének elérni a hazai kötvénypiacon történô, abszolút hozam stratégiával kezelt befektetéssel.
Hozamok (%)
466 395 034
6
Árfolyam
1,071385
6
Nem évesített hozam***
Indulástól
7,14
Az OTP Supra Származtatott Kötvény Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2008. 05. 09. – 2009. 01. 30.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
Idôszak
1,2 1,1 1
Befektetési politika: A pénzpiacok hozamát jelentôsen meghaladó teljesítmény érdekében hosszú lejáratú állampapír és vállalati kötvénybefektetések.
0,9
Az Alap jellemzô befektetései:
0,8
Államkötvények, vállalati kötvények, jelzáloglevelek.
0,7
Referenciaindex (benchmark): nincs Az Alap abszolút hozamra törekvô befektetési stratégiát folytat, nem egy adott referenciaindex teljesítményének meghaladására törekszik.
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata
0,6 0,5 2008.05.14
A kockázatos vállalati kötvényekbe, illetve hazai és külföldi állampapírokba fektetô OTP Supra Alap negatív teljesítményt nyújtott és árfolyama csökkent januárban.
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvénybefektetések és a származtatott eszközök miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
számottevô
otp értékpapíralapok
11
OTP Paletta Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Közép-európai vegyes alap Az Alap indulása: 1997. 11. 17. Az OTP Paletta Alap olyan befektetés, amely magyar, cseh és lengyel részvényeket is tartalmaz, de a kockázatok csökkentése érdekében közel kétharmad részben magyar állampapírokból áll. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább három évre szeretnék pénzüket elhelyezni és hajlandóak kockázatot is vállalni.
Hozamok / benchmark hozamok (%)
6 956 680 840
6
Árfolyam
2,314554
6
21,71 / 21,63
7,53 / 8,06
2004.
27,49 / 26,55
2003.
9,20 / 9,96
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-23,10/ -17,71
5 év
6,00 / 7,82
3 év
-5,23 / -2,13
Indulástól
7,76 / 7,58
AZ OTP Paletta Alap árfolyamának alakulása (Ft) 1997. 11. 17. – 2009. 01. 30.
Az Alap jellemzô befektetései: Hazai állampapírok, közép-európai részvények.
3,5
Referenciaindex (benchmark): 45% MAX + 20% RMAX + 7% BUX + 28% Cetop-20 Az Alap célja, hogy a 65%-ban állampapírokból és 35%-ban részvényekbôl álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
3 2,5 2
A referenciaindex átlagos hátralévô lejárati ideje: 2,84 év Az Alap referenciaindexében szereplô állampapírok átlagos futamideje 2,84 év.
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett. A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvény- és részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A múltbeli adatokon látható különbség van az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között. A különbség, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása. 80,00%
Hozam***
2005.
10,47 / 12,61
A kötvénypiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében hosszú lejáratú állampapírok mellett magyar, cseh és lengyel nagyvállalatok részvényei.
számottevô
Év
-23,71 / -18,25
2006.
Befektetési politika:
Az alap kockázata
Hozam***
2008. 2007.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
Év
1,5 1 0,5 0 1997.
1999.
2001.
2003.
2005.
2007.
A közép-kelet európai részvénypiacok és a hazai állampapírok negatív teljesítménye hatással volt az OTP Paletta Alap árfolyamának alakulására. Ennek köszönhetôen az Alap árfolyama csökkent a hónap során.
Kötvények megoszlása a hátralevô átlagos futamidô szerint
Minimum, maximum hozamok
60,00% 40,00%
0 –1 év
1–3 év
3 év felett
6,5%
43,2%
50,3%
20,00%
5 legnagyobb súlyt képviselô részvény, ETF
0,00% -20,00% -40,00%
12
OTP, MOL, CEZ, PEKAO, PKO BANK 3 havi hozam
1 éves hozam
otp értékpapíralapok
3 éves hozam
5 éves hozam
Összsúlyuk 17,01%
OTP Abszolút Hozam Alap „A” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Abszolút hozam alap Az Alap indulása: 2006. 07. 11. Az OTP Abszolút Hozam Alap olyan befektetés, amely szabadon mozgathatja tôkéjét a pénzpiacok és a részvénypiacok között arra törekedve, hogy kedvezô piaci helyzetben vállaljon csak részvénykockázatot, kedvezôtlen helyzetben pedig biztonságos bankbetétekben, állampapírokban kamatoztassa vagyonát. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább három évre szeretnék pénzüket elhelyezni, és nem szeretnének dönteni biztonságosabb vagy kockázatosabb befektetési lehetôségek között.
Hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
-14,67
2007.
8,58
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-12,30
Indulástól
-0,78
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)*
12 225 690 432
6
Árfolyam
0,980262
5
Az OTP Abszolút Hozam Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2006. 07. 11. – 2009. 01. 30. 1,5
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Befektetési politika:
1,3
A pénzpiacok hozamát jelentôsen meghaladó teljesítmény érdekében idôszaki részvénykitettség vállalása, mérsékelt kockázatvállalással.
1,1
Az Alap jellemzô befektetései: Hazai és fejlett piaci részvények, bankbetétek, állampapírok.
0,9
Referenciaindex (benchmark): Nincs Az Alap abszolút hozamra törekvô befektetési stratégiát folytat, nem egy adott referenciaindex teljesítményének meghaladására törekszik.
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata
számottevô
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában az abszolút hozamra törekvô stratégia, illetve a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
0,7
0,5 2006.07.11
2007.07.11
2008.07.11
Az OTP Abszolút Hozam Alap januárban pozitív teljesítményt nyújtott, árfolyama emelkedett elôzô év decemberéhez képest. Az Alap hozzávetôlegesen 80%-os kockázatos eszköz hányaddal kezdte a hónapot. A hónap elején megjelent amerikai munkaerô-piaci adatok valamint a vállalati gyorsjelentések a várakozásoknál sokkal kedvezôtlenebbeknek bizonyultak, ami a recesszió további súlyosbodására engedett következtetni. Így a hónap közepére a fôbb indexek a decemberi mélypontok közelébe estek vissza. Az Alap a részvénykitettség lecsökkentése mellett megtartotta a deviza-kitettséget, ami a forint leértékelôdésének köszönhetôen helyes döntésnek bizonyult, így az Alap a decemberi emelkedés nagyobbik részét meg tudta ôrizni.
10 legnagyobb súlyt képviselô részvény, ETF MOL, ITRON, OTP, LINCOLN ELECTRIC HOLDING, EXELON, ENTERGY, AEROVIRONMENT, BIF, ROSS STORES, QUIMICA
otp értékpapíralapok
Összsúlyuk 11,00% 13
OTP-UBS Alapok Alapja „A” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Globális részvénytúlsúlyos alap Az Alap indulása: 1999. 12. 14. Az OTP-UBS Alapok Alapja olyan befektetés, amely döntôen fejlett piaci részvényekbôl áll. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik legalább öt évre szeretnék pénzüket elhelyezni és alacsony költségekkel, egyszerûen szeretnének több száz fejlett piaci részvény teljesítményébôl részesedni.
Hozamok / benchmark hozamok (%)
7 097 993 226
5
Árfolyam
0,706546
5
2004.
3,50 / 5,50
2003.
21,88 / 23,56
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-29,59 / --26,47
3 év
5 év -11,73 / -7,49 Indulástól
-2,98 / 0,81 -3,73 / -1,45
Az OTP-UBS Alapok Alapja árfolyamának alakulása (Ft) 1999. 12. 14. – 2009. 01. 30.
Az Alap jellemzô befektetései:
1,4
Amerikai, japán és nyugat-európai részvénypiacokra befektetô UBS alapok befektetési jegyei.
1,2 1
57% MSCI EMU + 38% MSCI World + 5% RMAX Az Alap célja, hogy a 95%-ban részvényekbôl és 5%-ban állampapírokból álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
0,8 0,6
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év
0,4
Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,2
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A múltbeli adatokon látható különbség van az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között. A különbség, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása. 80,00%
24,33 / 27,56
-1,74 / 4,96
A világ egyik vezetô vagyonkezelôjével, a svájci UBS Global Asset Managementtel együttmûködve széleskörû részvény befektetési lehetôség nyújtása a fejlett piacokon.
magas
Hozam***
2005.
10,17 / 15,49
Befektetési politika:
Az alap kockázata
Év
-40,57 / -37,48
2007.
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Referenciaindex (benchmark):
Hozam***
2008. 2006.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)*
Év
Minimum, maximum hozamok
60,00% 40,00%
0 1999.12.14
2001.12.14
2003.12.14
2005.12.14
2007.12.14
A fejlett részvénypiacok jelentôs árfolyammozgások után a hónap végére saját devizában mérve -6-8%-os esést produkáltak. A forint leértékelôdésének hatására azonban a forintban kalkuláló befektetôk a fejlett piaci részvényeken összességében így is 7-15%-os pozitív hozamot tudtak elérni. Mindezen hatásoknak köszönhetôen az OTP UBS Alapok Alapja „A” sorozat árfolyama növekedett a hónap során.
20,00%
Fôbb régiók
0,00%
Megoszlás (%)
EU (-GB)
GB
Amerika
Japán
65,4
8,0
22,2
2,6
-20,00% -40,00% -60,00%
3 havi hozam
14
1 éves hozam
otp értékpapíralapok
3 éves hozam
5 éves hozam
Fôbb Pénzügy EÜ ágazatok Megoszlás (%) 19,1 10,7
Ipar
Energia
9,7
11,1
OTP Klímaváltozás 130/30 Alap „A” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Globális származtatott alap Az Alap indulása: 2008. 01. 09. Az OTP Klímaváltozás 130/30 Alap olyan befektetés, amely lehetôséget nyújt a globális „klímaváltozás iparág” vállalatainak teljesítményébôl való részesedésre alacsony költségek mellett. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik legalább 5 évre szeretnék pénzüket elhelyezni és hisznek a zöld iparágak fellendülésében.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Idôszak 1 év
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)*
1 280 901 573
5
Árfolyam
0,704999
5
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
-25,30 / -24,23 Indulástól -28,18 / -26,58
Az OTP Klímaváltozás 130/30 Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2008. 01. 09. – 2009. 01. 30.
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Befektetési politika:
1,4
A várhatóan legjobb teljesítményt nyújtó vállalatok részvényeinek felülsúlyozása az Alap vagyonának 130%-áig, és rövid (short) pozíció az elôrejelzések szerint gyengébben teljesítô részvényekre a portfolió 30%-áig. (130/30 stratégia).
1,2 1
Az Alap jellemzô befektetései: Fejlett piaci részvények a „zöld iparágak” területérôl.
0,8
Referenciaindex (benchmark): 100% MSCI World Az Alap célja, hogy a 100%-ban fejlett piaci részvényekbôl álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
0,6
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,2
Az alap kockázata
Az OTP Klímaváltozás Alap pozitív teljesítményt nyújtott, árfolyama jelentôs emelkedést könyvelhetett el a portfolióját alkotó befektetések pozitív teljesítménye, valamint a hazai fizetôeszköz leértékelôdése következtében.
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
0,4
0 2008.01.09
2009.01.09
magas
otp értékpapíralapok
15
OTP-DWS Alapok Alapja „A” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Globális részvénytúlsúlyos alap Az Alap indulása: 2007. 07. 04. Az OTP-DWS Alapok Alapja olyan befektetés, amely döntôen feltörekvô piaci részvényekbôl áll. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik legalább öt évre szeretnék pénzüket elhelyezni és alacsony költségekkel, egyszerûen szeretnének több száz feltörekvô piaci részvény teljesítményébôl részesedni.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Év
Hozam***
2008.
-56,10 / -47,10
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)*
31 761 433 869
5
Idôszak
Árfolyam
0,541900
5
1 év
Évesített hozam***
Évesített hozam***
Idôszak
-43,85 / -32,64 Indulástól -32,19 / -23,69
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen. Az OTP-DWS Alapok Alapja árfolyamának alakulása (Ft) 2007. 07. 04. – 2009. 01. 30.
Befektetési politika: Németország és a világ egyik vezetô pénzintézetével, a Deutsche Bank vagyonkezelôjével együttmûködve széleskörû részvény befektetési lehetôség nyújtása a feltörekvô piacokon.
Az Alap jellemzô befektetései: Ázsiai, latin-amerikai, kelet-európai és afrikai piacokra befektetô DWS alapok befektetési jegyei.
Referenciaindex (benchmark): 95% MSCI Emerging Markets + 5% RMAX Az Alap célja, hogy a 95%-ban részvényekbôl és 5%-ban állampapírokból álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen. Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
magas
1,4 1,2 1 0,8 0,6 0,4 0,2 0 2007.07.04
Januárban a feltörekvô piacok kis mértékben korrigálták a tavalyi hatalmas esést. Forintban számolva a globális feltörekvô piaci index mintegy 15%-ot erôsödött. Ennek jelentôs részét a forint gyengülése okozta. Ennek hatására az OTP DWS Alapok Alapja „A” sorozat is pozitív hónapot zárt, az árfolyama emelkedett januárban. Fôbb régiók
Ázsia
L-Am
Kelet-Eu
Afrika
Megoszlás (%)
52,1
18,7
14,2
0,5
Fôbb ágazatok
Megoszlás (%)
16
otp értékpapíralapok
2008.07.04
Pénzügy Energia
16,3
16,2
IT
Telekomm.
8,1
12,0
OTP Quality Alap „A” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Közép-európai részvénytúlsúlyos alap Az Alap indulása: 1997. 08. 28. Az OTP Quality Alap olyan befektetés, amely döntôen magyar, cseh és lengyel részvényekbôl áll. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább öt évre szeretnék pénzüket elhelyezni és a közép-kelet európai részvényekkel hosszú távon elérhetô magas hozamért hajlandóak kockázatot is vállalni.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
-46,85 / -43,82
2005.
40,15 / 37,53
2007.
9,11 / 8,66
2004.
45,29 / 42,44
2006.
17,28 / 18,59
2003.
18,99 / 20,94
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
Befektetési politika:
1 év
-43,44 / -40,56
A kötvénypiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében magyar, cseh és lengyel nagyvállalatok részvényei.
3 év
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)*
58 064 202 443
5
Árfolyam
1,666664
6
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Az Alap jellemzô befektetései:
5 év -14,99 / -13,11 Indulástól
4,69 / 5,22 4,57 / 2,58
Az OTP Quality Alap árfolyamának alakulása (Ft) 1997. 08. 28. – 2009. 01. 30.
Közép-európai részvények.
Referenciaindex (benchmark): 17% BUX + 68% Cetop20 + 15% RMAX Az Alap célja, hogy a 85%-ban részvényekbôl és 15%-ban állampapírokból álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen. Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
4 3,5 3 2,5 2 1,5 1 0,5
Az alap kockázata magas
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A múltbeli adatokon látható különbség van az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között. A különbség, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása. 80,00%
Minimum, maximum hozamok
0 1997. 08.28
1999. 08.28
2001. 08.28
2003. 08.28
2005. 08.28
2007. 08.28
A régiós részvényindexek hónap elején még pozitív tartományból hónap végére ismét negatív tartományban zártak. A forint jelentôs mértékben gyengült. Az OTP Quality Alap árfolyama összességében csökkenéssel zárta a hónapot.
60,00% 40,00%
5 legnagyobb súlyt képviselô részvény, ETF
20,00% 0,00%
OTP, MOL, CEZ, RICHTER, PKO BANK
Összsúlyuk 38,76%
-20,00% -40,00% -60,00% 3 havi hozam
1 éves hozam
3 éves hozam
5 éves hozam
otp értékpapíralapok
17
OTP Új Európa Alap „A” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Abszolút hozam alap Az Alap indulása: 2007. 11. 14. Az OTP Új Európa Alap olyan befektetés, amely kedvezô piaci helyzetben alulértékelt közép- és kelet-európai részvényekbe helyezi el vagyonát vagy annak egy részét, kedvezôtlen helyzetben pedig biztonságos bankbetétekben, állampapírokban kamatoztatja pénzeszközeit. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik legalább öt évre szeretnék pénzüket elhelyezni új, ígéretes feltörekvô részvénypiacokon.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)*
955 032 357
6
Árfolyam
0,927673
5
Hozamok (%)
Érték alapú, abszolút hozam stratégia: alkalmas idôszakokban alulértékelt, magas növekedési potenciállal rendelkezô közép- és kelet európai részvénybefektetések.
Az Alap jellemzô befektetései: Közép- és kelet-európai részvények, bankbetétek, állampapírok.
Hozam***
2008.
-8,28
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-6,69
Indulástól
-5,99
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Befektetési politika:
Év
Az OTP Új Európa Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2007. 11. 14. – 2009. 01. 30. 1,2 1,1 1
Referenciaindex (benchmark): Nincs Az Alap abszolút hozamra törekvô befektetési stratégiát folytat, nem egy adott referenciaindex teljesítményének meghaladására törekszik.
0,9
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év
0,7
Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,6
0,8
0,5 2007.11.13
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
magas
18
otp értékpapíralapok
2008.11.13
Januárban a közép-kelet-európai részvénypiacok negatív teljesítményt nyújtottak. A forint a fôbb devizákkal szembeni jelentôs leértékelôdése valamelyest tompította az esést. Mindezen tényezôk hatással voltak az OTP Új Európa Alap „A” sorozat árfolyamának alakulására, így az Alap enyhe emelkedéssel zárta a hónapot.
OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja „A” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Globális részvénytúlsúlyos alap Az Alap indulása: 2008. 04. 29. Az OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja olyan befektetés, amely döntôen ázsiai ingatlanpiaci részvényekbôl áll. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik hosszú távra - legalább három-öt évre szeretnék megtakarításaikat elhelyezni, és részesedni kívánnak az ázsiai ingatlanpiacok és infrastruktúra-befektetések (teljes csendes-óceáni régió) hozamaiból, valamint az alapok alapja struktúra elônyeibôl.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Idôszak
Nem évesített hozam***
Indulástól
-28,02/ -32,80
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)*
173 228 886
5
Árfolyam
0,720109
5
Az OTP Ázsia Ingatlan Alapok Alapja árfolyamának alakulása (Ft) 2008. 04. 29. – 2009. 01. 30. 1,20
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Befektetési politika:
1,00
A kötvénypiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében magasabb kockázatú alapok befektetési jegyeibôl álló portfolió, mely döntôen ázsiai ingatlan és infrastruktúra részvényeket tartalmaz.
0,80
Az Alap jellemzô befektetései: Ázsiai ingatlan és infrastruktúra piacokra befektetô alapok befektetési jegyei.
0,60
0,40
Referenciaindex (benchmark): 95% FTSE EPRA/NAREIT ASIA + 5% RMAX Az Alap célja, hogy a 95%-ban ázsiai ingatlan részvényekbôl és 5%-ban állampapírokból álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
0,20
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,00 2008.04.29
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
Januárban a feltörekvô piacok kis mértékben korrigálták a tavalyi hatalmas esést. Forintban számolva a globális feltörekvô piaci index mintegy 15%-ot erôsödött. Ennek jelentôs részét a forint gyengülése okozta. Az OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja „A” sorozat árfolyama jelentôsen emelkedett a hónap során.
magas
otp értékpapíralapok
19
BUX ETF Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Hazai, tôzsdén kereskedett, tiszta részvényalap Az Alap indulása: 2006. 12. 04. A BUX ETF egy tôzsdén kereskedett alap, amelynek teljesítménye pontosan követi a BUX index hozamát, így az Alap megvásárlásával gyakorlatilag maga a BUX index vehetô meg. A BUX ETF egyesíti a befektetési alapok elônyeit – kedvezô költségek, széleskörû befektetés – a tôzsdei adás-vétel gyorsaságával, rugalmasságával.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
1 975 484 344
6
Árfolyam
487,773912
6
Hozamok / benchmark hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
-53,54 / -53,34
2007.
5,62 / 5,60
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
Befektetési politika:
A BUX ETF árfolyamának alakulása (Ft) 2006. 12. 04. – 2009. 01. 30.
Az Alap lemásolja a BUX index összetételét, vagyis pontosan az index összetételének megfelelôen fektet a Budapesti Értéktôzsdén forgó részvényekbe.
Az Alap jellemzô befektetései:
1400
A Budapesti Értéktôzsde irányadó mutatója, a BUX index kosarában szereplô részvények.
1200
Referenciaindex (benchmark): 100% BUX
1000
Az Alap célja, hogy minél pontosabban kövesse a BUX index teljesítményének alakulását.
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
-51,16 / -50,94 Indulástól -27,47 / -27,37
800 600 400 200 0 2006.12.04
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
magas
20
otp értékpapíralapok
2007.12.04
2008.12.04
Januárban a hónap eleji optimizmussal szemben a hónap végére a hazai részvénypiac illetve az azt reprezentáló BUX index ismét negatív teljesítményt ért el. Ezzel összhangban az Alap is veszteséggel zárta a hónapot. Az Alap befektetési politikája szerint a BUX indexet követi, így az árfolyam-csökkenés mértéke közel azonos a BUX index csökkenésével.
OTP Euró Pénzpiaci Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Külföldi pénzpiaci alap. Az Alap indulása: 2001. 12. 13. Az OTP Euró Pénzpiaci Alap olyan befektetés, amellyel döntôen rövid lejáratú euró bankbetétekbe lehet pénzt elhelyezni. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik az átmenetileg szabad euró megtakarításaikkal a lekötött devizabetéteket megközelítô hozamot szeretnének elérni úgy, hogy közben pénzük bármikor hozzáférhetô legyen.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
3,35 / 4,78
2005.
1,07 / 2,04
2007.
3,55 / 4,01
2004.
1,43 / 2,63
2006.
1,08 / 2,36
2003.
2,62 / 2,95
Idôszak
Nem évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
Befektetési politika:
1 hó
-0,04 / 0,39
3 év
2,90 / 3,79
A vállalt kockázatok minimalizálása, a lehetô legkiegyensúlyozottabb árfolyamnövekedés biztosítása rövid lejáratú euró betétek és kötvények révén.
3 hó
0,88 / 1,20
5 év
2,22 / 3,19
6 hó
1,06 / 2,97
Indulástól
2,60 / 3,41
Az Alap jellemzô befektetései:
1 év
2,87 / 4,74
Az Alap vagyona és árfolyama (euró), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
36 391 645
6
Árfolyam
0,01201088
6
Rövid lejáratú euró betétek.
Referenciaindex (benchmark): 100% Merrill Lynch EMU Gov 0-1 év Az Alap célja, hogy a legrövidebb lejáratú euró állampapírok teljesítményét bemutató index hozamával versenyképes legyen.
Az OTP Euró Pénzpiaci Alap árfolyamának alakulása (€) 2001. 12. 13. – 2009. 01. 30. 0,0125
A referenciaindex átlagos hátralévô lejárati ideje: 0,39 év Az Alap referenciaindexében szereplô állampapírok átlagos futamideje 0,39 év.
0,012
Ajánlott befektetési idôtáv: 1 hónap Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,0115
0,011
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyama kiegyensúlyozottan növekszik, árfolyamingadozása nagyon alacsony. A múltbeli adatokon látható, hogy nagyon kicsi a különbség az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között, ezért már rövid idôre sem kockázatos befektetni az alapba.
80,00%
Minimum, maximum hozamok
0,0105
0,01 2002. 01.02
2003. 01.02
2004. 01.02
2005. 01.02
2006. 01.02
2007. 01.02
2008. 01.02
2009. 01.02
Az OTP Euró Pénzpiaci Alap árfolyama a hónap végre kis mértékben csökkent az alapban szereplô kötvények negatív teljesítményének következtében.
60,00% 40,00% 20,00%
alacsony
0,00% -20,00% -40,00% 3 havi hozam
1 éves hozam
3 éves hozam
5 éves hozam
otp deviza alapok
21
OTP Dollár Pénzpiaci Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Külföldi pénzpiaci alap Az Alap indulása: 2001. 12. 13. Az OTP Dollár Pénzpiaci Alap olyan befektetés, amellyel döntôen rövid lejáratú dollár bankbetétekbe lehet pénzt elhelyezni. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik az átmenetileg szabad dollár megtakarításaikkal a lekötött devizabetéteket megközelítô hozamot szeretnének elérni úgy, hogy közben pénzük bármikor hozzáférhetô legyen.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
2,39 / 3,34
2005.
1,94 / 2,25
2007.
4,84 / 5,44
2004.
0,04 / 1,00
2006.
4,08 / 4,35
2003.
1,15 / 1,59
Idôszak
Nem évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 hó
0,13 / -0,02
3 év
3,72 / 4,28
A vállalt kockázatok minimalizálása, a lehetô legkiegyensúlyozottabb árfolyam-növekedés biztosítása rövid lejáratú dollár betétek és kötvények révén.
3 hó
0,31 / 0,57
5 év
2,66 / 3,24
6 hó
0,87 / 1,45
Indulástól
2,58 / 3,09
Az Alap jellemzô befektetései:
1 év
2,13 / 2,51
Az Alap vagyona és árfolyama (dollár), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
8 226 352
6
Árfolyam
0,01199467
5
Befektetési politika:
Rövid lejáratú dollár betétek.
Referenciaindex (benchmark): 100% Merrill Lynch USA Gov 0-1 év Az Alap célja, hogy a legrövidebb lejáratú amerikai állampapírok teljesítményét bemutató index hozamával versenyképes legyen.
Az OTP Dollár Pénzpiaci Alap árfolyamának alakulása ($) 2001. 12. 13. – 2009. 01. 30. 0,012
A referenciaindex átlagos hátralévô lejárati ideje: 0,42 év
0,0118
Az Alap referenciaindexében szereplô állampapírok átlagos futamideje 0,42 év.
0,0116
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 1 hónap
0,0114
Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,0112 0,011 0,0108
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyama kiegyensúlyozottan növekszik, árfolyamingadozása nagyon alacsony. A múltbeli adatokon látható, hogy nagyon kicsi a különbség az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között, ezért már rövid idôre sem kockázatos befektetni az alapba.
80,00%
40,00% 20,00% 0,00% -20,00% -40,00% 3 havi hozam
22
1 éves hozam
otp deviza alapok
3 éves hozam
0,0104 0,0102 0,01 2002. 01.02
2003. 01.02
2004. 01.02
2005. 01.02
2006. 01.02
2007. 01.02
2008. 01.02
2009. 01.02
Az OTP Dollár Pénzpiaci Alap árfolyama emelkedett a hónap folyamán az Alapok befektetéseit kitevô devizabetétek kamatnövekménye révén. Az árfolyamok emelkedésének mértéke igazodott a fejlett piaci kamatok alakulásához.
Minimum, maximum hozamok
60,00%
alacsony
0,0106
5 éves hozam
OTP UBS Alapok Alapja „B” sorozat Globális részvénytúlsúlyos alap Az Alap indulása: 2006. 08. 10.
Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Az OTP-UBS Alapok Alapja olyan euró alapú befektetés, amely döntôen fejlett piaci részvényekbôl áll. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik legalább öt évre szeretnék euró megtakarításaikat elhelyezni és alacsony költségekkel, egyszerûen szeretnének több száz fejlett piaci részvény teljesítményébôl részesedni.
Az Alap vagyona és árfolyama, 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon, Ft)*
7 097 993 226
5
Árfolyam (euró)
0,651614
6
Hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
-43,13
2007.
-2,15
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-38,05
Indulástól
-18,58
Az OTP-UBS Alapok Alapja „B” sorozat árfolyamának alakulása (€) 2006. 08. 10. – 2009. 01. 30.
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Befektetési politika: A világ egyik vezetô vagyonkezelôjével, a svájci UBS Global Asset Management-tel együttmûködve széleskörû részvény befektetési lehetôség nyújtása a fejlett piacokon.
1,40
Az Alap jellemzô befektetései:
1,00
Amerikai, japán és nyugat-európai részvénypiacokra befektetô UBS alapok befektetési jegyei.
Referenciaindex (benchmark):
1,20
0,80 0,60
57% MSCI EMU + 38% MSCI World + 5% RMAX Az Alap célja, hogy a 95%-ban részvényekbôl és 5%-ban állampapírokból álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
0,40
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,00 2006.08.14
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
0,20
2007.08.14
2008.08.14
A fejlett részvénypiacok jelentôs árfolyammozgások után a hónap végére saját devizában mérve -6-8%-os esést produkáltak. Az OTP UBS Alapok Alapja „B” sorozat árfolyama csökkent januárban.
magas Fôbb régiók
EU (-GB)
GB
Amerika
Japán
Megoszlás (%)
65,4
8,0
22,2
2,6
Pénzügy
EÜ
IT
Energia
19,1
10,7
9,7
11,1
Fôbb ágazatok Megoszlás (%)
otp deviza alapok
23
OTP DWS Alapok Alapja „B” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Globális részvénytúlsúlyos alap Az Alap indulása: 2007. 07. 04.
Hozamok (%)
Az OTP-DWS Alapok Alapja olyan euró alapú befektetés, amely döntôen feltörekvô piaci részvényekbôl áll. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik legalább öt évre szeretnék euró megtakarításaikat elhelyezni, és alacsony költségekkel, egyszerûen szeretnének több száz feltörekvô piaci részvény teljesítményébôl részesedni.
31 761 433 869
5
Árfolyam (euró)
0,451997
5
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-50,59
Indulástól
-39,53
Az OTP-DWS Alapok Alapja „B” sorozat árfolyamának alakulása (€) 2007. 07. 04. – 2009. 01. 30.
Befektetési politika:
Az Alap jellemzô befektetései: Ázsiai, latin-amerikai, kelet-európai és afrikai piacokra befektetô DWS alapok befektetési jegyei.
Referenciaindex (benchmark): 95% MSCI Emerging Markets + 5% RMAX Az Alap célja, hogy a 95%-ban részvényekbôl és 5%-ban állampapírokból álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
-58,00
Évesített hozam***
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Németország és a világ egyik vezetô pénzintézetével, a Deutsche Bank vagyonkezelôjével együttmûködve széleskörû részvény befektetési lehetôség nyújtása a feltörekvô piacokon.
Hozam***
2008.
Idôszak
Az Alap vagyona és árfolyama, 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon, Ft)*
Év
1,40 1,20 1,00 0,80 0,60 0,40
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 5 év
0,20
Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,00 2007.07.03
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
magas
Januárban a feltörekvô piacok kis mértékben korrigálták a tavalyi hatalmas esést. Forintban számolva a globális feltörekvô piaci index mintegy 15%-ot erôsödött. Ennek jelentôs részét a forint gyengülése okozta. Ennek hatására az OTP DWS Alapok Alapja „B” sorozat is pozitív hónapot zárt, árfolyama emelkedett januárban Fôbb régiók
Ázsia
L-Am
Kelet-Eu
Afrika
Megoszlás (%)
52,1
18,7
14,2
0,5
Fôbb ágazatok
Megoszlás (%)
24
otp deviza alapok
2008.07.03
Pénzügy Energia
16,3
16,2
IT
Telekomm.
8,1
12,0
OTP Közép-európai Részvény Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása a referenciaindex azonos idôszaki hozamaival összehasonlítva
Külföldi részvény alap Az Alap indulása: 2005. 12. 21. Az OTP Közép-európai Részvény Alap olyan euró alapú befektetés, amely döntôen magyar, cseh és lengyel részvényekbôl áll. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább öt évre szeretnék euró megtakarításaikat elhelyezni és a közép-kelet európai részvényekkel hosszú távon elérhetô magas hozamért hajlandóak kockázatot is vállalni.
Hozamok / benchmark hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
-48,17 / -44,56
2006.
19,32 / 17,55
2007.
11,07 / 10,89
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
Az Alap vagyona és árfolyama (euró), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon, euró)
1 970 126
6
Idôszak
Árfolyam
0,600306
6
1 év 3 év
-48,54 / -44,99 Indulástól -15,12 / -13,70 -16,95 / -15,51
Befektetési politika: Az európai kötvénypiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében magyar, cseh és lengyel nagyvállalatok részvényei.
Az Alap jellemzô befektetései:
Az OTP Közép-európai Részvény Alap árfolyamának alakulása (€) 2005. 12. 21. – 2009. 01. 30.
Közép-európai részvények.
Referenciaindex (benchmark): 32% WIG20 + 24% BUX + 24% PX + 20% Merrill Lynch EMU Gov 0-1 év Az Alap célja, hogy a 80%-ban közép-európai részvényekbôl és 20%-ban euró pénzpiaci eszközökbôl álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
1,40 1,20 1,00
Ajánlott befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,80 0,60 0,40 0,20
Az alap kockázata magas
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
0,00 2005.12.21
2006.12.21
2007.12.21
2008.12.2
Mind a budapesti, mind a régiós részvényindexek negatív teljesítményt értek el januárban. A régiós részvényindexek mozgását követve az OTP Közép – európai Részvény Alap árfolyama is csökkenéssel zárta a hónapot.
otp deviza alapok
25
OTP Klímaváltozás 130/30 Alap „B” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Globális származtatott alap Az Alap indulása: 2008. 01. 09. Az OTP Klímaváltozás 130/30 Alap olyan euró alapú befektetés, amely lehetôséget nyújt a globális „klímaváltozás iparág” vállalatainak teljesítményébôl való részesedésre alacsony költségek mellett. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik legalább 5 évre szeretnék pénzüket elhelyezni és hisznek a zöld iparágak fellendülésében.
Hozamok (%) Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-34,26
Indulástól
-37,58
Az Alap vagyona és árfolyama, 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon, Ft)*
1 280 901 573
5
Árfolyam (euró)
0,60716
5
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Az OTP Klímaváltozás 130/30 Alap „B” árfolyamának alakulása (€) 2008. 01. 09. – 2009. 01. 30. 1,40
Befektetési politika: A várhatóan legjobb teljesítményt nyújtó vállalatok részvényeinek felülsúlyozása az Alap vagyonának 130%-áig, és rövid (short) pozíció az elôrejelzések szerint gyengébben teljesítô részvényekre a portfolió 30%-áig. (130/30 stratégia)
1,20
Az Alap jellemzô befektetései:
0,80
Fejlett piaci részvények a „zöld iparágak” területérôl.
0,60
Referenciaindex (benchmark): 100% MSCI World
0,40
Az Alap célja, hogy a 100%-ban fejlett piaci részvényekbôl álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
Ajánlott befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
magas
26
1,00
otp deviza alapok
0,20 0,00 2008.01.09
2009.01.09
A fejlett részvénypiacok jelentôs árfolyammozgások után a hónap végére saját devizában mérve -6-8%-os esést produkáltak A mögöttes portfolió pozitív teljesítményének köszönhetôen azonban az OTP Klímaváltozás Alap „B” sorozat árfolyama növekedett a hónap során.
OTP Új Európa Alap „B” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Abszolút hozam alap Az Alap indulása: 2007. 11. 14. Az OTP Új Európa Alap olyan euró alapú befektetés, amely kedvezô piaci helyzetben alulértékelt közép- és kelet-európai részvényekbe helyezi el vagyonát vagy annak egy részét, kedvezôtlen helyzetben pedig biztonságos bankbetétekben, állampapírokban kamatoztatja pénzeszközeit. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik legalább öt évre szeretnék euró megtakarításait elhelyezni új, ígéretes feltörekvô részvénypiacokon.
Hozamok (%)
955 032 357
6
Árfolyam (euró)
0,798931
6
Hozam***
2008.
-12,24
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-17,89
Indulástól
-16,85
Az Alap vagyona és árfolyama, 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon, Ft)*
Év
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
Az OTP Új Európa Alap „B” sorozat árfolyamának alakulása (€) 2007. 11. 14. – 2009. 01. 30.
Befektetési politika: Érték alapú, abszolút hozam stratégia: alkalmas idôszakokban alulértékelt, magas növekedési potenciállal rendelkezô közép- és kelet európai részvénybefektetések
Az Alap jellemzô befektetései: Közép- és kelet-európai részvények, bankbetétek, állampapírok
Referenciaindex (benchmark): Nincs Az Alap abszolút hozamra törekvô befektetési stratégiát folytat, nem egy adott referenciaindex teljesítményének meghaladására törekszik.
1,2 1,1 1 0,9
Ajánlott befektetési idôtáv: 5 év
0,8
Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,7 0,6
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
0,5 2007.11.13
2008.11.13
Januárban a közép-kelet-európai részvénypiacok negatív teljesítményt nyújtottak. Az árfolyammozgásokat követve az OTP Új Európa Alap „B” sorozat árfolyama csökkenéssel zárta a hónapot.
számottevô
otp deviza alapok
27
OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja „B” sorozat Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Globális részvénytúlsúlyos alap Az Alap indulása: 2008. 04. 29. Az OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja olyan euró alapú befektetés, amely döntôen ázsiai ingatlanpiaci részvényekbôl áll. Az Alapot azoknak a kockázatvállaló befektetôknek ajánljuk, akik hosszú távra – legalább három-öt évre szeretnék euró megtakarításaikat elhelyezni, és részesedni kívánnak az ázsiai ingatlanpiacok és infrastruktúra-befektetések (teljes csendesóceáni régió) hozamaiból, valamint az alapok alapja struktúra elônyeibôl.
Hozamok (%) Idôszak
Nem évesített hozam***
Indulástól
-38,15
Az Alap vagyona és árfolyama, 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon, Ft)*
173 228 886
Árfolyam (euró)
0,61529
Az OTP Ázsia Ingatlan Alapok Alapja árfolyamának alakulása (€) 2008. 04. 29. – 2009. 01. 30.
5 6
*Az „A” és „B” sorozatok nettó eszközértéke összesen.
1,20
Befektetési politika:
1,00
A kötvénypiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében magasabb kockázatú alapok befektetési jegyeibôl álló portfolió, mely döntôen ázsiai ingatlan és infrastruktúra részvényeket tartalmaz.
0,80
Az Alap jellemzô befektetései:
0,60
Ázsiai ingatlan és infrastruktúra piacokra befektetô alapok befektetési jegyei.
Referenciaindex (benchmark): 95% FTSE EPRA/NAREIT ASIA + 5% RMAX Az Alap célja, hogy a 95%-ban ázsiai ingatlan részvényekbôl és 5%-ban állampapírokból álló referenciaindex hozamával versenyképes legyen.
Ajánlott befektetési idôtáv: 5 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a részvénybefektetések miatt jellemzô a rövid távú árfolyamingadozás. A kockázat csökkentésére fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
magas
28
otp deviza alapok
0,40
0,20
0,00 2008.04.29
Januárban a feltörekvô piacok kis mértékben korrigálták a tavalyi hatalmas esést. Forintban számolva a globális feltörekvô piaci index mintegy 15%-ot erôsödött. Ennek jelentôs részét azonban a forint gyengülése okozta. Az OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja „B” sorozat árfolyama csökkenéssel zárta a hónapot.
OTP Prémium Klasszikus Alap Kötvénytúlsúlyos vegyes alap Az Alap indulása: 2006. 12. 12.
Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Az OTP Prémium Klasszikus Alap olyan befektetés, amellyel nagyrészt hazai pénzpiaci – valamint rövid és hosszú lejáratú kötvényalapokba, ezen kívül részben abszolút hozamú és külföldi kötvény alapokba lehet pénzt elhelyezni. Az Alapot azoknak a kockázatkerülô befektetôknek ajánljuk, akik szeretnének maguknak egy több alapból álló portfoliót egyetlen tranzakcióval, alacsony költségek mellett kialakítani.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
3 181 772 208
6
Árfolyam
1,06437
6
Befektetési politika: A pénzpiaci alapok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében javarészt alacsony kockázatú, kis részben pedig mérsékelt kockázatú alapok befektetési jegyeibôl összeállított portfolió, amely pénzpiaci, hazai és külföldi kötvényeket, valamint kis mértékben részvényeket és ingatlanokat is tartalmazhat
Az Alap jellemzô befektetései:
Hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
0,55
2007.
5,54
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
0,19
Indulástól
2,96
Az OTP Prémium Klasszikus Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2006. 12. 12. – 2009. 01. 30. 1,2 1,1 1
Pénzpiaci eszközök 15%, Rövid kötvényalapok 50%, Hosszú kötvényalapok 10%, Abszolút Hozam alapok 15%, Külföldi kötvényalapok 10%
0,9
Referenciaindex (benchmark): Nincs
0,8
Ajánlott befektetési idôtáv: 1 év
0,7
Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,6 0,5 2006.12.12
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvénybefektetések miatt rövid távon jellemzô az árfolyamingadozás. Az ingadozás, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
2007.12.12
2008.12.12
Az év elsô hónapjában emelkedtek a magyar állampapírpiaci hozamok. A portfolióban döntô részben szereplô kötvény alapok negatív teljesítményének köszönhetôen az OTP Prémium Klasszikus Alap árfolyama csökkent januárban.
mérsékelt
otp prémium válogatás alapok
29
OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alap Kiegyensúlyozott vegyes alap Az Alap indulása: 2006. 12. 12.
Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Az OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alap olyan befektetés, amely felerészt biztonságosabb pénzpiaci-, ingatlan- és kötvényalapokból, felerészt pedig magasabb kockázatú részvényalapokból áll, valamint a kockázatmegosztást az abszolút hozamú alapok segítik. Az Alapot azoknak a magasabb várható hozamért kockázatot is vállaló befektetôknek ajánljuk, akik szeretnének maguknak egy több alapból álló portfoliót egyetlen tranzakcióval, alacsony költségek mellett kialakítani.
Hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
-25,57
2007.
5,20
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-21,54
Indulástól
-10,35
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
2 155 420 999
5
Árfolyam
0,791816
5 Az OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alap alakulása (Ft) 2006. 12. 12. – 2009. 01. 30.
Befektetési politika: A kötvénypiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében alacsony és magasabb kockázatú alapok befektetési jegyeibôl összeállított kiegyensúlyozott, közepes kockázatú portfolió, amelyben a várható árfolyam ingadozásokat kötvény, abszolút hozam és ingatlan alapok csökkentik.
Az Alap jellemzô befektetései: Pénzpiaci eszközök 10%, Rövid kötvényalapok 5%, Hosszú kötvényalapok 25%, Abszolút Hozam alapok 10%, Részvényalapok 50%
1,1 1 0,9 0,8
Referenciaindex (benchmark): Nincs
0,7
Ajánlott befektetési idôtáv: 3 év
0,6
Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvény- és részvénybefektetések miatt rövid távon jellemzô az árfolyamingadozás. Az ingadozás, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
közepes
30
1,2
otp prémium válogatás alapok
0,5 2006.12.12
2007.12.12
2008.12.12
A portfolióban szereplô kötvényalapok negatív teljesítményét ellensúlyozni tudták a jól teljesítô fejlett- és feltörekvô piaci részvényalapok, ezért az OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alap árfolyama növekedett a hónap során.
OTP Prémium Növekedési Alap Részvénytúlsúlyos alap Az Alap indulása: 2006. 12. 12.
Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Az OTP Prémium Növekedési Alap olyan befektetés, amely nagyrészt részvényalapokból áll, amelyek kockázatát külföldi és hazai kötvény valamint abszolút hozam és ingatlan alapok csökkentik. Az Alapot azoknak a magasabb várható hozamért magasabb kockázatot vállaló befektetôknek ajánljuk, akik szeretnének maguknak egy több alapból álló portfoliót egyetlen tranzakcióval, alacsony költségek mellett kialakítani.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
793 202 755
5
Árfolyam
0,692628
5
Hozamok (%) Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
-35,08
2007.
4,41
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-28,90
Indulástól
-15,79
Befektetési politika: A kötvénypiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében döntôen magas kockázatú alapok befektetési jegyeibôl összeállított portfolió, amelyben a várható árfolyam ingadozásokat kötvény, abszolút hozam és ingatlan alapok csökkentik.
Az Alap jellemzô befektetései: Pénzpiaci eszközök 10%, Hosszú kötvényalapok 5%, Abszolút Hozam alapok 10%, Részvényalapok 75%
Az OTP Prémium Növekedési Alap alakulása (Ft) 2006. 12. 12. – 2009. 01. 30. 1,2 1 0,8
Referenciaindex (benchmark): Nincs 0,6
Ajánlott befektetési idôtáv: 4 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,4 0,2 0 2006.12.12
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a döntôen részvénybefektetések miatt rövid távon jellemzô az árfolyamingadozás. Az ingadozás, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
2007.12.12
2008.12.12
A portfolióban szereplô fejlett- és feltörekvô piaci részvényalapok jó teljesítményének köszönhetôen az OTP Prémium Növekedési Alap árfolyama emelkedett január hónapban.
számottevô
otp prémium válogatás alapok
31
OTP Prémium Euró Alap Globális kiegyensúlyozott vegyes alap Az Alap indulása: 2006. 12. 12.
Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Az OTP Prémium Euró Alap olyan euró alapú befektetés, amely felerészt biztonságos pénzpiaci-, felerészt pedig magasabb kockázatú részvényalapokból áll. Az Alapot azoknak a magasabb várható hozamért kockázatot is vállaló befektetôknek ajánljuk, akik szeretnének maguknak egy több alapból álló portfoliót egyetlen tranzakcióval, alacsony költségek mellett kialakítani.
Hozamok (%)
Az Alap vagyona és árfolyama (euró), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
3 416 994
6
Árfolyam
0,694365
6
Év
Hozam***
Év
Hozam***
2008.
-30,07
2007.
4,00
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-29,24
Indulástól
-15,69
Az OTP Prémium Euró Alap alakulása (€) 2006. 12. 12. – 2009. 01. 30.
Befektetési politika: Az euró pénz- és kötvénypiacok hozamát meghaladó teljesítmény érdekében alacsony és magasabb kockázatú alapok befektetési jegyeibôl összeállított kiegyensúlyozott, közepes kockázatú portfolió.
Az Alap jellemzô befektetései: Euró Pénzpiaci eszközök 40%, Részvényalapok 60%
Referenciaindex (benchmark): Nincs Ajánlott befektetési idôtáv: 3 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
1,2
1
0,8
0,6
0,4
0,2
0 2006.12.12
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában a kötvény- és részvénybefektetések miatt rövid távon jellemzô az árfolyamingadozás. Az ingadozás, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása.
közepes
32
otp prémium válogatás alapok
2007.12.12
2008.12.12
A mögöttes portfolió teljesítményéhez igazodva az OTP Prémium Euró Alap árfolyama negatív teljesítményt ért el januárban.
OTP Alfa Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Hozamvédett származtatott alap Az Alap indulása: 2008. 02. 15. Az Alap eredeti futamidejét követôen 2008. 02. 15-én nyíltvégûvé alakult, befektetési politikája módosult.
Hozamok (%)
Az OTP Alfa Alap olyan befektetés, amellyel külföldi részvénypiaci befektetések teljesítményébôl lehet részesedni. Az Alap tôke- és hozamvédett. A futamidô végén biztosítja a befektetési jegyek induláskori névértékének visszafizetését, az elsô 12 hónapra pedig a befektetések teljesítményétôl függetlenül a névértékre vetített 10% hozamot fizet ki.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30.
Idôszak
Nem évesített hozam***
Indulástól
-0,33
Az OTP Alfa Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2008. 02. 15 – 2009. 01. 30. 15000
Nettó eszközérték (vagyon)
3 816 992 246
6
Árfolyam
10044,610704
6
13000
11000
Befektetési politika: A befektetések döntô többsége biztonságos pénzpiaci eszközökbe kerül befektetésre. A pénzpiacok feletti többlethozam érdekében a tôke kisebb részét az alapkezelô külföldi részvényekre szóló opciók vásárlására fordítja.
9000
7000
Az Alap jellemzô befektetései: Bankbetétek és származtatott eszközök
Az alap futamideje: 2008. január – 2011. május Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata szokásostól eltérô
5000 2008.02.15
Az OTP Alfa Alap árfolyama a mögöttes portfolió januári teljesítményéhez igazodva csökkent a hónap során.
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap kockázata a származtatott ügyletek miatt a szokásostól eltérô. A futamidô közben elôfordulhatnak árfolyamingadozások, ezért célszerû a befektetési jegyek lejáratig való megtartása. Az Alap tôkevédett, a futamidô lejáratakor a befektetések teljesítményétôl függetlenül visszafizeti a befektetési jegyek induláskori névértékét.
otp tôkevédett alapok
33
OTP Prizma Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Tôkevédett származtatott alap Az Alap indulása: 2008. 02. 15. Az alap eredeti futamidejét követôen 2008. 02. 15-én nyíltvégûvé alakult, befektetési politikája módosult.
Hozamok (%)
Az OTP Prizma Alap olyan befektetés, amellyel külföldi részvénypiaci befektetések teljesítményébôl lehet részesedni. Az Alap tôkevédett. A futamidô végén biztosítja a befektetési jegyek induláskori névértékének visszafizetését a befektetések teljesítményétôl függetlenül.
Idôszak
Nem évesített hozam***
Indulástól
-10,10
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
3 457 111 466
6
Árfolyam
1,184899
6
Az OTP Prizma Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2008. 02. 15. – 2009. 01. 30. 1,5
Befektetési politika: A befektetések döntô többsége biztonságos pénzpiaci eszközökbe kerül befektetésre. A pénzpiacok feletti többlethozam érdekében a tôke kisebb részét az alapkezelô külföldi részvényekre és nyersanyagpiaci befektetésekre szóló opciók vásárlására fordítja.
Az Alap jellemzô befektetései:
1,3
1,1
0,9
Bankbetétek és származtatott eszközök
Az alap futamideje: 2008. január – 2011. május Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év
0,7
Az Alap a minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
0,5 2008.02.15
Az alap kockázata szokásostól eltérô
34
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap kockázata a származtatott ügyletek miatt a szokásostól eltérô. A futamidô közben elôfordulhatnak árfolyamingadozások, ezért célszerû a befektetési jegyek lejáratig való megtartása. Az Alap tôkevédett , a futamidô lejáratakor a befektetések teljesítményétôl függetlenül visszafizeti a befektetési jegyek induláskori névértékét.
otp tôkevédett alapok
A mögöttes portfolió teljesítményéhez igazodva az OTP Prizma Alap negatív teljesítményt nyújtott, árfolyama csökkent a hónap során.
OTP Fantázia Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Tôkevédett származtatott alap Az Alap indulása: 2008. 06. 30. Az Alap eredeti Futamidejét követôen 2008.06.30-án nyíltvégûvé alakult, befektetési politikája módosult.
Hozamok (%)
Az OTP Fantázia Alap olyan befektetés, amellyel külföldi részvénypiaci befektetések teljesítményébôl lehet részesedni. Az Alap tôkevédett. A futamidô végén biztosítja a befektetési jegyek induláskori névértékének visszafizetését a befektetések teljesítményétôl függetlenül.
Idôszak
Nem évesített hozam***
Indulástól
-13,49
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
703 175 205
6
Árfolyam
11917,819820
6
Az OTP Fantázia Alap alakulása (Ft) 2008. 06. 30. – 2009. 01. 30. 15000
13000
Befektetési politika: A befektetések döntô többsége biztonságos pénzpiaci eszközökbe kerül befektetésre. A pénzpiacok feletti többlethozam érdekében a tôke kisebb részét az alapkezelô külföldi részvényekre, valamint ingatlan- és nyersanyagpiaci befektetésekre szóló opciók vásárlására fordítja.
Az Alap jellemzô befektetései:
11000
9000
7000
Bankbetétek és származtatott eszközök
Az alap futamideje: 2008. június – 2011. május Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év Az Alap a minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata szokásostól eltérô
5000 2008.06.30
A mögöttes portfolió teljesítményéhez igazodva az OTP Fantázia Alap árfolyama negatív teljesítményt ért el január hónapban.
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap kockázata a származtatott ügyletek miatt a szokásostól eltérô. A futamidô közben elôfordulhatnak árfolyam ingadozások, ezért célszerû a befektetési jegyek lejáratig való megtartása. Az Alap tôkevédett, a futamidô lejártakor a befektetések teljesítményétôl függetlenül visszafizeti a befektetési jegyek induláskori névértékét.
otp tôkevédett alapok
35
OTP Jubileum Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Tôkevédett származtatott alap Az Alap indulása: 2009. 01. 09. Az OTP Jubileum Alap egyedülálló befektetés, amellyel egyszerre nyújtja a tôkevédett alapok biztonságát és a nyíltvégû alapok rugalmasságát. Az Alap ugyanis a befektetéstôl számított 3 évet követôen biztosítja a befektetetett tôke visszafizetését, ugyanakkor nem rendelkezik futamidôvel, befektetési jegyek vásárlására és visszaváltására bármelyik banki munkanapon lehetôség van. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik egyszerre szeretnék élvezni a nyíltvégû befektetések rugalmasságát a tôkevédett alapok biztonságával, és olyan befektetést keresnek, amely 3 év után biztosítja a befektetett tôke visszafizetését, ezt követôen pedig olyan hozamszintet garantál, aminek szintje elszámolási naponként, havonta legalább két alkalommal növekedhet.
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
704 241 858
5
Árfolyam
10043,094293
5
Befektetési politika: A kockázatmentes befektetések hozamát jelentôsen meghaladó teljesítmény érdekében az Alap vagyonának kisebb része a BNP Millennium 3 Total Return Index segítségével magasabb kockázatú eszközökbe kerül befektetésre.
Az Alap jellemzô befektetései: Bankbetétek, illetve fejlett piaci kötvények és részvények, ázsiai részvények, árupiacok, ingatlanpiacok.
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 3 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosítja a befektetett tôke visszafizetését. Illetve ezen az idôtávon túl biztosíthatja az elvárt hozamot a kockázatos eszközök rövid távon elôforduló jelentôs árfolyam ingadozásainak kiegyenlítôdése mellett.
Az alap kockázata szokásostól eltérô
36
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. A kockázatos eszközök rövid távú árfolyam ingadozásai hatására célszerû a befektetési jegyek ajánlott idôtartamig történô megtartása. Az Alap tôkevédett, a befektetéstôl számított 3. év után a befektetések teljesítményétôl függetlenül visszafizeti a befektetett összeget.
otp tôkevédett alapok
Hozamok (%) Idôszak
Nem évesített hozam***
Indulástól
0,41
Az OTP Jubileum Alap indulása óta pozitív teljesítményt ért el, árfolyama emelkedett a hónap során.
OTP Ingatlanbefektetési Alap Az Alap múltbeli hozamainak alakulása
Ingatlanokba befektetô alap Az Alap indulása: 2002. 12. 10. Az OTP Ingatlanbefektetési Alap a befektetôk tôkéjét iroda, raktár, ipari, kereskedelmi, lakó-, turisztikai és telekingatlanokba fekteti. Az Alapot azoknak a befektetôknek ajánljuk, akik legalább egy évre szeretnék pénzüket elhelyezni és hazai ingatlanpiaci befektetésekbôl részesedni.
Hozamok (%)
Az Alap vagyona és árfolyama (Ft), 2009. 01. 30. Nettó eszközérték (vagyon)
67 589 872 837
6
Árfolyam
1,419061
6
Befektetési politika:
Év
Hozam***
Év
2008.
-3,73
2005.
Hozam*** 8,70
2007.
8,28
2004.
12,66
2006.
6,79
2003.
9,57
Idôszak
Évesített hozam***
Idôszak
Évesített hozam***
1 év
-7,65
5 év
5,49
3 év
2,26
Indulástól
6,23
Alacsony kockázatú ingatlan portfolió létrehozása elsôsorban bérleti jövedelem, másodsorban az értéknövekedés realizálására. Az OTP Ingatlanbefektetési Alap árfolyamának alakulása (Ft) 2002. 12. 10. – 2009. 01. 30.
Az Alap jellemzô befektetései: Épület és telekingatlanok, bankbetétek, állampapírok.
Referenciaindex (benchmark): Nincs
1,60
Ajánlott minimális befektetési idôtáv: 1 év Az Alap az ajánlott minimális befektetési idôtávon biztosíthatja az elvárt hozamot a rövid távon elôforduló árfolyam ingadozások kiegyenlítôdése mellett.
1,50
1,40
1,30
1,20
1,10
1,00 2002.12.10
Az alap kockázata
A kockázat a jövôbeli hozamok bizonytalansága. Az Alap árfolyamában az ingatlan- és kötvénybefektetések miatt rövid távon elôfordul árfolyamingadozás. A múltbeli adatokon látható különbség van az egy-egy idôtávon elért legjobb és legrosszabb hozam között. A különbség, vagyis a kockázat hosszabb idôtávon csökken, ezért a fontos az ajánlott minimális befektetési idôtáv betartása. 80,00%
közepes
Minimum, maximum hozamok
2003.12.10
2004.12.10
2005.12.10
2006.12.10
2007.12.10
2008.12.10
Ingatlanbefektetések megoszlása (%) Kereskedelem Eladási
13,03% 0,11%
Lakó
2,32%
Telek
3,03%
Logisztikai
10,76%
60,00%
Iroda
67,26%
40,00%
Fejlesztés alatt álló ingatlan
3,49%
20,00%
Az OTP Ingatlanbefektetési Alap negatív teljesítményt nyújtott, árfolyama csökkent január hónapban.
0,00% -20,00% -40,00% 3 havi hozam
1 éves hozam
3 éves hozam
5 éves hozam
otp ingatlanbefektetési alap
37
Az OTP Tôkegarantált Pénzpiaci Alap befektetéseinek megoszlása: ezer Ft
2009. 01. 30. Betét
Az OTP Optima Alap befektetéseinek megoszlása:
megoszlás
116 132 833
100%
1 561
0%
Államkötvény
0
0,0%
Jelzáloglevél
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy
Egyéb kötvény
0
0,0%
Befektetések összesen
116 134 393
100,0%
Követelések
111 538 694
Kötelezettségek
Betét és repo
0,0% 0,0%
Államkötvény
17 471 101
27,9%
Jelzáloglevél
26 161 702
41,8%
Egyéb kötvény
17 628 973
28,2%
1 232 929
2,0%
Befektetési jegy
Követelések
1 éves hozamingadozás*: 0,27%
megoszlás
205
Diszkont kincstárjegy
Befektetések összesen
225 981 979
ezer Ft 29 905
Fedezeti ügylet
-1 691 108
Nettó eszközérték
2009. 01. 30.
243 749 62 768 564
100,0%
5 461 747
Kötelezettségek
-14 146 316
Nettó eszközérték
54 083 995
1 éves hozamingadozás*: 7,05%
Az OTP Maxima Alap befektetéseinek megoszlása: ezer Ft
2009. 01. 30. Betét
Az OTP Globális Származtatott Kötvény Alap befektetéseinek megoszlása: megoszlás 0,0%
Betét
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy
Államkötvény
5 180 850
61,1%
Államkötvény
Jelzáloglevél
2 712 928
32,0%
Jelzáloglevél
582 942
6,9%
Diszkont kincstárjegy
Egyéb kötvény Fedezeti ügylet
16 422
Befektetések összesen Követelések
8 493 156
100,0%
0
Kötelezettségek
-1 680 823
Nettó eszközérték
6 812 333
1 éves hozamingadozás*: 18,03% Sharpe-mutató** (1 év): -0,73
38
2009. 01. 30.
14
otp befektetési alapok
ezer Ft
megoszlás
1 081
0,1%
0
0,0%
448 858
42,0%
42 923
4,0%
Egyéb kötvény
467 941
43,8%
Befektetési jegy
107 304
10,0%
Fedezeti ügylet
-46 479
Befektetések összesen Követelések
1 021 630 85 828
Kötelezettségek
-499 810
Nettó eszközérték
607 648
100,0%
Az OTP Feltörekvô Piaci Származtatott Kötvény Alap befektetéseinek megoszlása: ezer Ft
2009. 01. 30. Betét és repo
megoszlás
Az OTP Supra Származtatott Kötvény Alap befektetéseinek megoszlása: 2009. 01. 30.
ezer Ft
Betét
megoszlás
1 541
0,2%
0
0,0%
Államkötvény
284 194
41,8%
Jelzáloglevél
100 154
14,7%
Egyéb kötvény
252 808
37,2%
Befektetési jegy
40 726
6,0%
Fedezeti ügylet
-2 529
Fedezeti ügylet
-21 979
Diszkont kincstárjegy
Befektetések összesen Követelések
657 444 -198 118
Nettó eszközérték
533 460
Az OTP Paletta Alap befektetéseinek megoszlása: 2009. 01. 30. Betét és repo Diszkont kincstárjegy Államkötvény
ezer Ft
Diszkont kincstárjegy
0,2%
0
0,0%
716 925
86,1%
Jelzáloglevél
48 918
5,9%
Egyéb kötvény
64 930
7,8%
Államkötvény
Befektetések összesen 100,0%
74 134
Kötelezettségek
1 629
829 873
Követelések
100,0%
0
Kötelezettségek
-363 478
Nettó eszközérték
466 395
Az OTP Abszolút Hozam Alap „A” és „B” sorozat befektetéseinek megoszlása: 2009. 01. 30.
ezer Ft
643
megoszlás 0,0%
Betét és repo
7 235 898
megoszlás 62,8%
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy
2 183
0,0%
3 315 075
42,3%
Államkötvény
1 460 493
12,7%
Jelzáloglevél
901 009
11,5%
Egyéb kötvény
1 114 242
9,7%
Egyéb kötvény
876 760
11,2%
Befektetési jegy
6 773
0,1%
Befektetési jegy Részvény Fedezeti ügylet Befektetések összesen Követelések Kötelezettségek Nettó eszközérték
1 éves hozamingadozás*: 21,29% Sharpe-mutató** (3 év): -1,01
105 207
1,3%
2 632 668
33,6%
0 -850 089 6 956 681
702 266
6,1%
Külföldi részvény
993 258
8,6%
Fedezeti ügylet
-24 593 7 806 770
Hazai és regionális részvény
100,0%
Befektetések összesen
1 224 11 516 335
Követelések-Kötelezettségek Nettó eszközérték
100,0%
709 355 12 225 690
1 éves hozamingadozás*: 22,64% Sharpe-mutató** (indulástól): -0,56
otp befektetési alapok
39
Az OTP-UBS Alapok Alapja „A” és „B” sorozat befektetéseinek megoszlása: ezer Ft
2009. 01. 30. Betét Államkötvény
0,0%
Betét
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy
122 331
1,7%
Államkötvény
6 983 835
98,3%
Fedezeti ügylet Követelések
7 106 243
100,0%
7 097 993
Betét Diszkont kincstárjegy Államkötvény Befektetési jegy Fedezeti ügylet Befektetések összesen
megoszlás 0,0%
Betét
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy
-2 005 1 280 902
ezer Ft 135
0,0%
11 093
0,0% 18,8%
3 746 934
11,0%
Államkötvény
11 416 078
89,0%
Jelzáloglevél
1 876 510
3,1%
874 608
1,4%
Egyéb kötvény
33 930 233
100,0%
31 761 434
1 éves hozamingadozás* („A” sorozat): 34,29% 1 éves hozamingadozás* („B” sorozat): 35,43%
Befektetési jegy Részvény
93 116
0,2%
46 612 688
76,6%
Fedezeti ügylet Befektetések összesen
-174 264 60 709 963
Követelések
4 976 438
Kötelezettségek Nettó eszközérték
-7 622 198 58 064 202
1 éves hozamingadozás*: 33,10% Sharpe-mutató** (5 év): -0,19
40
megoszlás
30 183 275
-2 661 782
Nettó eszközérték
100,0%
94
2009. 01. 30.
24
492 983
Kötelezettségek
1,0% 74,1%
Az OTP Quality Alap „A” sorozat „A” és „B” sorozat befektetéseinek megoszlása:
0
Követelések
12 095 896 789
1 éves hozamingadozás* („A” sorozat): 46,02% 1 éves hozamingadozás* („B” sorozat): 52,73%
Az OTP-DWS Alapok Alapja „A” és „B” sorozat befektetéseinek megoszlása: ezer Ft
0,0%
1 282 812
Nettó eszközérték
1 éves hozamingadozás* („A” sorozat): 28,64% 1 éves hozamingadozás* („B” sorozat): 28,81%
2009. 01. 30.
24,9%
0
72 754
Befektetések összesen Kötelezettségek
-17 942
Nettó eszközérték
megoszlás
301 174
Követelések
9 692
Kötelezettségek
Részvény Fedezeti ügylet
0
Befektetések összesen
ezer Ft
2009. 01. 30.
77
Diszkont kincstárjegy Befektetési jegy
megoszlás
Az OTP Klímaváltozás 130/30 Alap „A” és „B” sorozat befektetéseinek megoszlása:
otp befektetési alapok
100,0%
Az OTP Új Európa Alap „A” és „B” sorozat befektetéseinek megoszlása: 2009. 01. 30.
ezer Ft
Betét Diszkont kincstárjegy
Az OTP Ázsiai Ingatlan Alapok Alapja „A” és „B” sorozat befektetéseinek megoszlása:
megoszlás
2009. 01. 30.
149
0,0%
Betét
58
0,0%
Diszkont kincstárjegy
Államkötvény
363 306
37,8%
Államkötvény
Egyéb kötvények
142 310
14,8%
Befektetési jegy
45 873
4,8%
Fedezeti ügylet
408 259
42,5%
Befektetési jegy Részvény Fedezeti ügylet
955 071
Követelések
100,0%
Kötelezettségek
-7 320
Nettó eszközérték
0,8%
0
0,0%
20 152
11,6%
151 826
87,6%
0 173 347
100,0%
0
Kötelezettségek Nettó eszközérték
7 280
megoszlás
1 369
Követelések
-4 885
Befektetések összesen
Befektetések összesen
ezer Ft
-118 173 229
1 éves hozamingadozás*: 20,36%
955 032
1 éves hozamingadozás* („A” sorozat): 15,74% 1 éves hozamingadozás* („B” sorozat): 25,39%
Az OTP BUX ETF Alap befektetéseinek megoszlása: 2009. 01. 30.
ezer Ft
Betét Diszkont kincstárjegy Államkötvény Részvény
0,0%
385
0,0% 100,0%
0 1 966 423
Követelések
100,0%
12 759
Kötelezettségek Nettó eszközérték
0,0%
0 1 965 949
Fedezeti ügylet Befektetések összesen
megoszlás 89
-3 698 1 975 484
1 éves hozamingadozás*: 40,95% Sharpe-mutató** (indulástól): -1,14
otp befektetési alapok
41
Az OTP Euró Pénzpiaci Alap befektetéseinek megoszlása: ezer €
2009. 01. 30. Betét
Az OTP Dollár Pénzpiaci Alap befektetéseinek megoszlása: megoszlás 49,2%
Betét
Államkötvény
3 643
10,2%
Jelzáloglevél
5 720
Egyéb kötvény
8 702 35 569
100,0%
Befektetések összesen
100,0%
Államkötvény
0,0%
16,1%
Jelzáloglevél
0
0,0%
24,5%
Egyéb kötvény
0
0,0%
8 230
100,0%
Befektetések összesen Követelések
Kötelezettségek
-91
Kötelezettségek
36 392
Nettó eszközérték
1 éves hozamingadozás*: 0,85%
1 éves hozamingadozás*: 0,09%
Az OTP Közép-európai Részvény Alap befektetéseinek megoszlása: euró
Betét Diszkont kincstárjegy Államkötvény
megoszlás
130 056
6,7%
0
0,0%
1 289
0,1%
Egyéb kötvények
42 708
2,2%
Befektetési jegy
122 856
6,3%
1 639 796
84,7%
Részvény Fedezeti ügylet
0
Befektetések összesen Követelések
1 936 705
100,0%
57 427
Kötelezettségek
-24 004
Nettó eszközérték
megoszlás 0
914
2009. 01. 30.
ezer $ 8 230
Követelések Nettó eszközérték
1 970 126
1 éves hozamingadozás*: 37,66%
42
2009. 01. 30.
17 504
otp befektetési alapok
1 -4 8 226
Az OTP Prémium Klasszikus Alap befektetéseinek megoszlása: 2009. 01. 30.
ezer Ft
Betét Diszkont kincstárjegy Államkötvény
Az OTP Prémium Kiegyensúlyozott Alap befektetéseinek megoszlása: megoszlás 0,0%
Betét
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy Államkötvény
179 273
5,6%
Befektetési jegy
3 018 280
94,4%
Befektetések összesen
3 197 578
100,0%
Követelések Nettó eszközérték
0,0%
0
0,0%
107 288
5,0%
2 048 877
95,0%
Befektetések összesen
2 156 186
100,0%
Nettó eszközérték
3 181 772
megoszlás 21
Befektetési jegy
324
Kötelezettségek
-16 760
1 éves hozamingadozás*: 9,16% Sharpe-mutató** (1 év): -1,26
-1 089 2 155 421
1 éves hozamingadozás*: 19,54% Sharpe-mutató** (indulástól): -1,43
Az OTP Prémium Növekedési Alap befektetéseinek megoszlása: 2009. 01. 30.
ezer Ft
Követelések
954
Kötelezettségek
2009. 01. 30.
25
ezer Ft
Betét Diszkont kincstárjegy Államkötvény
Az OTP Prémium Euró Alap befektetéseinek megoszlása: megoszlás
2009. 01. 30.
23
0,0%
Betét
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy
ezer €
megoszlás 145
4,3%
0
0,0%
79 527
10,0%
Államkötvény
0
0,0%
Befektetési jegy
714 667
90,0%
Befektetési jegy
3 263
95,7%
Befektetések összesen
794 216
100,0%
Befektetések összesen
3 408
100,0%
Követelések Kötelezettségek Nettó eszközérték
1 éves hozamingadozás*: 26,83% Sharpe-mutató** (indulástól): -1,33
38 -1 051 793 203
Követelések
10
Kötelezettségek
-2
Nettó eszközérték
3 417
1 éves hozamingadozás*: 19,87%
otp befektetési alapok
43
Az OTP Alfa Alap befektetéseinek megoszlása:
Az OTP Prizma Alap befektetéseinek megoszlása:
2009. 01. 30.
ezer Ft
Betét
3 121 735
94,2%
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy
megoszlás
2009. 01. 30.
ezer Ft
Betét
2 908 327
89,1%
0
0,0%
Diszkont kincstárjegy
Államkötvény
190 785
5,8%
Államkötvény
354 791
10,9%
Jelzálog levél
0
0,0%
Jelzálog levél
0
0,0%
0
0,0%
Származtatott ügylet
Egyéb kötvény Származtatott ügylet Befektetések összesen
Befektetések összesen
532 0332 3 844 552
Követelések
100,0%
Nettó eszközérték
-27 559
Nettó eszközérték
Követelések Kötelezettségek
0
Kötelezettségek
3 816 992
ezer Ft
2009. 01. 30. Betét Diszkont kincstárjegy Államkötvény
68 957 3 332 075
100,0%
163 092 -38 055 3 457 111
20,36%
Az OTP Fantázia Alap befektetéseinek megoszlása:
Az OTP Jubileum Alap befektetéseinek megoszlása: megoszlás
576 025
82,1%
0
0,0%
2009. 01. 30. Betét Diszkont kincstárjegy
ezer Ft
megoszlás
703 647
99,7%
0
0,0%
123 821
17,9%
Államkötvény
1 829
0,3%
Jelzáloglevél
0
0,0%
Jelzáloglevél
0
0,0%
Egyéb kötvény
0
0,0%
Egyéb kötvény
0
0,0%
Származtatott ügylet Befektetések összesen Követelések
Származtatott ügylet
14 400 705 246
100,0%
0
Kötelezettségek
-2 071
Nettó eszközérték
44
megoszlás
703 175
otp befektetési alapok
Befektetések összesen Követelések Kötelezettségek Nettó eszközérték
-1 051 704 425 0 -184 704 242
100,0%
Az OTP Ingatlanbefektetési Alap befektetéseinek megoszlása: 2009. 01. 30. Betét Állampapír Befektetési jegy
ezer Ft
megoszlás
12 995 260
18,8%
4 121 654
6,0%
474 155
0,7%
Ingatlan
51 629 080
74,6%
Befektetések összesen
69 220 149
100,0%
Követelések
1 922 398
Kötelezettségek
-3 552 674
Nettó eszközérték
67 589 873
1 éves hozamingadozás*: 4,95% Sharpe-mutató** (1 év): -3,94
otp értékpapíralapok
45
Az OTP Értékpapíralapok relatív teljesítményének méréséhez használt referenciaindexek: • ZMAX: a 14 napnál hosszabb és 182 napnál rövidebb hátralévô
•
•
•
• • • • • •
•
futamidejû, fix kamatozású Magyar Államkötvények és diszkont kincstárjegyek teljesítményét jelzô teljes hozamindex RMAX: a három hónap és egy év közötti hátralévô futamidejû, fix kamatozású Magyar Államkötvények és diszkont kincstárjegyek teljesítményét jelzô teljes hozamindex MAX: az egy évnél hosszabb hátralévô futamidejû, fix kamatozású Magyar Államkötvények és diszkont kincstárjegyek teljesítményét jelzô teljes hozamindex Merill Lynch EMU Gov 0-1: Az EMU tagállamok által kibocsátott egy évnél rövidebb hátralévô futamidejû állampapírok teljesítményét mérô index Merill Lynch USA Gov 0-1: Az USA által kibocsátott egy évnél rövidebb hátralévô futamidejû állampapírok teljesítményét mérô index BUX: a Budapesti Értéktôzsde (BÉT) hivatalos részvényindexe PX: a Prágai Értéktôzsde hivatalos részvényindexe WIG20: a Varsói Értéktôzsde hivatalos részvényindexe Cetop 20: a 20 legnagyobb kapitalizációjú közép-kelet-európai tôzsdei vállalat teljesítményét mérô index MSCI EMU/World: a Morgan Stanley Capital International által számított, fôbb nyugat-európai tôzsdei társaságok / világ fejlett részvénypiacainak árfolyam-alakulását mérô index MSCI Emerging Market: a Morgan Stanley Capital International által számított feltörekvô piaci, tôzsdei társaságok árfolyam-alakulását mérô index
Részvénymagyarázó: Cez – cseh, áramtermelô, áramszolgáltató vállalat Erste – osztrák, univerzális bank MTelekom – magyar, távközlési vállalat MOL – magyar, olajipari vállalat OTP – magyar, univerzális bank PEKAO – lengyel, univerzális bank PKO – lengyel, univerzális bank Richter – magyar, gyógyszeripari vállalat Spider – amerikai S&P500 indexet követô ETF ETF EM – feltörekvô részvénypiaci ETF ETF Korea – koreai Kospi indexet követô ETF Leaders – európai EuroStoxx50 indexet követô ETF ETF RUSSELL2000 – amerikai RUSSELL2000 indexet követô ETF ETF SMI – svájci SMI indexet követô ETF ETF DAX – német DAX indexet követô ETF ETF FTSE100 – angol FTSE100 indexet követô ETF ETF QQQQ – Nasdaq100 indexet követô ETF
46
otp értékpapíralapok
Értékpapír alapösszefüggések: Referenciaindex (benchmark): Olyan viszonyítási alapként használt piaci mutatószám, amelyhez pl. egy adott befektetési alap teljesítményét mérik. A referencia index tükrözi azt is, hogy mibe fektet a befektetési alap. A referencia index értékét meghatározott gyakorisággal kiszámítják és a nyilvánosság részére hozzáférhetôvé teszik, így azt az adott befektetési alap hozamával összehasonlítva mérhetôvé válik az alap kezelôjének a teljesítménye. Átlagos hátralévô lejárati idô (duráció): A pénzpiaci és kötvényalapok befektetéseinek átlagos hátralévô lejárati idejét mutatja. Minél magasabb ez a mérôszám (minél hosszabb a duráció), annál kockázatosabb az alap, mert a hosszabb lejáratú állampapírok / kötvények a piaci kamatok változásaira érzékenyebben reagálnak. Az alapok hozamának ingadozása*: Kockázati mérôszám, azt mutatja, hogy az alap a hozamát milyen kockázat mellett érte el. A kockázat bemutatására a heti hozamok évesített ingadozását használjuk. Minél alacsonyabb ez a szám, az alap hozamának ingadozása annál alacsonyabb, vagyis annál kevésbé kockázatos a befektetés az adott alapba. Sharpe-mutató**: Azt jelzi, hogy a kockázatmentesen elérhetô hozam feletti többlethozamot mekkora kockázat vállalásával sikerült elérni.
Ingatlan alapösszefüggések Az Ingatlanbefektetési Alap bérbeadási és fejlesztési céllal ingatlanokat vásárol. A vásárolt ingatlanok lehetnek Magyarországon, de más környezô államban is. Az ingatlanokat részben bérbeadás útján hasznosítja, részben a szükséges fejlesztések elvégzése után bérbeadással vagy értékesítéssel hasznosíthatja. Az Alap az ingatlanokat hosszú távú befektetésként kezeli. Az Ingatlanbefektetési Alap hozamának összetevôi: az ingatlanok bérleti bevételei, az alapban levô ingatlanok értékváltozása, az ingatlan értékesítések nyeresége, valamint az alapban lévô állampapír befektetések és bankbetétek hozama. Az Alapban lévô ingatlanok értékváltozását az Alap hivatalos független értékelôje állapítja meg, ingatlanonként legalább három havonta.
* heti hozamok évesített ingadozása ** Sharpe-mutató az ajánlott minimális befektetési idôtávra (vagy indulástól) *** forgalmazási költségek levonása elôtti nettó hozam
BUX kosár, 2009. január 30. 1
ECONET
0,20%
2
EGIS
2,72%
3
ÉMÁSZ
1,05%
4
FHB
1,93%
5
FOTEX
0,88%
6
MOL
26,79%
7
MTELEKOM
19,08%
8
OTP
19,49%
9
PANNERGY
0,70%
10
PHYLAXIA
0,12%
11
RÁBA
0,57%
12
RICHTER
26,03%
13
SYNERGON
0,19%
14
TVK
0,24%
Összesen
100,0%
otp értékpapíralapok
47
Jegyzet .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... .......................................................................................................................................................................................................................................................... ..........................................................................................................................................................................................................................................................
48
otp értékpapíralapok
Felelôs kiadó: OTP Alapkezelô Zrt. Cím: 1134 Budapest, Váci út 33. Postacím: 1876 Budapest Honlap: www.otpalap.hu E-mail:
[email protected] Tevékenységi engedély száma: 100.015/93
Az Alapok múltbeli teljesítménye, hozama nem jelent garanciát a jövôbeni teljesítményre, hozamra. A Befektetési Alapok forgalmazásával (vétel, tartás, visszaváltás) kapcsolatos költségek az Alapok kezelési szabályzatában és a forgalmazási helyeken megismerhetôk. Az Alapok befektetési politikájáról, forgalmazási költségeirôl és a lehetséges kockázatairól részletesen tájékozódjon az Alapok forgalmazási helyein található hivatalos tájékoztatójából és kezelési szabályzatából, valamint a Forgalmazó által közzétett Hirdetménybôl. Jelen kiadvány/hirdetés nem minôsül nyilvános ajánlattételnek.