ACATIS CHAMPIONS SELECT

ACATIS CHAMPIONS SELECT Az ACATIS CHAMPIONS SELECT és az alábbi részalapok auditált féléves jelentése a 2009. október 1. és 2010. március 31. közötti idôszakról:

ACATIS CHAMPIONS SELECT - WALLBERG ACATIS VALUE INSIDE ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS AKTIEN DEUTSCHLAND ELM ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS ELM KONZEPT ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS VALUE PERFORMER a kollektív alapon befektetô vállalkozásokról szóló 2002. december 20-i luxemburgi törvény I. része szerinti befektetési alapok

ACATIS CHAMPIONS SELECT – WALLBERG ACATIS VALUE INSIDE Halbjahresbericht 1. Oktober 2008 - 31. März 2009

2

ACATIS CHAMPIONS SELECT Féléves jelentés (2009. október 1. – 2010. március 31.)

Tartalom Cégprofil

04

Igazgatás, tanácsadás

05

Az ACATIS CHAMPIONS SELECT auditált féléves jelentése

06 - 07

ACATIS CHAMPIONS SELECT - WALLBERG ACATIS VALUE INSIDE Számok, tények, adatok

08 - 16

ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS AKTIEN DEUTSCHLAND ELM Számok, tények, adatok

18 - 24

ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS ELM KONZEPT Számok, tények, adatok

26 - 34

ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS VALUE PERFORMER Számok, tények, adatok

36 - 45

Magyarázat a féléves jelentéshez

46 - 47

A magyarázatok a jelentés elválaszthatatlan részét képezik.

Wallberg, a több menedzseres befektetôház A Wallberg Invest S.A. független befektetési ház, amelyben több tapasztalt ágazati szakértô gyûlt össze egy fedél alatt. A vállalkozás különleges ismertetôjegye a több menedzseres módszer, amelyet mind az alapok kezelésében, mind a vagyonkezelésben alkalmaznak és amely gondoskodik arról, hogy mindegyik befektetési osztállyal külön-külön szakértô foglalkozzék. A vállalkozás célja, hogy ügyfeleinek mindegyik befektetési osztályban és minden típusú kockázatvállalási hajlandóságra optimális befektetési megoldást nyújtson. E célból profi saját befektetôkkel és jó nevû külsô vagyonkezelôkkel mûködünk együtt. Az alapkezelô fô feladatai közé tartozik, hogy más pénzügyi szolgáltatóknak ad tanácsot saját befektetési alapjaik elindításában és értékesítésében. Az értékesítést támogató reklám- és marketing-intézkedések és sajtókampányok gondoskodnak arról, hogy a befektetési ötletek valóban eljussanak az ügyfelekhez.

04


Igazgatás, tanácsadás Alapkezelô társaság Wallberg Invest S.A. 4, rue Thomas Edison L-1445 Luxemburg-Strassen Az alapkezelô társaság igazgatótanácsa Az igazgatótanács elnöke Julien Zimmer teljhatalmú megbízott, befektetési alapok DZ BANK International S.A. Az igazgatótanács helyettes elnöke Nikolaus Rummler ügyvezetô IPConcept Fund Management S.A. Az igazgatótanács tagjai

Az alapkezelô társaság könyvvizsgálója

Az alábbi alapok forgalmazási helye:

PricewaterhouseCoopers S.à r.l. Réviseur d’entreprises 400, route d’Esch L-1014 Luxemburg

ACATIS CHAMPIONS SELECT WALLBERG ACATIS VALUE INSIDE, ACATIS CHAMPIONS SELECT ACATIS AKTIEN DEUTSCHLAND ELM, ACATIS CHAMPIONS SELECT ACATIS ELM KONZEPT,

Letétkezelô bank DZ BANK International S.A. 4, rue Thomas Edison L-1445 Luxemburg-Strassen Kifizetôhelyek Luxemburg Nagyhercegség DZ BANK International S.A. 4, rue Thomas Edison L-1445 Luxemburg-Strassen Német Szövetségi Köztársaság

Michael Marx cégvezetô, befektetési alapok DZ BANK International S.A.

DZ BANK AG Deutsche ZentralGenossenschaftsbank Platz der Republik D-60265 Frankfurt

Thorsten Schrieber

Franciaország

Marcel Ernzer (kooptálva 2009. december 17-tôl)

CACEIS Bank 1-3 Place Valhubert 75206 Paris cedex 13

Az alapkezelô társaság ügyvezetôi Christian Rauscher Matthias Schirpke Thorsten Schrieber (2009. december 31-ig)

Magyarország Equilor Befektetési Rt. Montevideo u. 2/C III.em. HU-1037 Budapest

ACATIS Investment GmbH Taunusanlage 18 D-60325 Frankfurt am Main Az alábbi alapok forgalmazási helye: ACATIS CHAMPIONS SELECT VALUE PERMORMER Volksbank Mittelhessen eG Schiffenberger Weg 110 D-35394 Gießen Transzferügynök, központi adminisztráció DZ BANK International S.A. 4, rue Thomas Edison L-1445 Luxemburg-Strassen Alapkezelô ACATIS Investment GmbH Taunusanlage 18 D-60325 Frankfurt am Main Az alap könyvvizsgálója PricewaterhouseCoopers S.à r.l. Réviseur d’entreprises 400, route d‘Esch L-1471 Luxemburg

05


Az ACATIS CHAMPIONS SELECT alap és az ACATIS CHAMPIONS SELECT - WALLBERG ACATIS VALUE INSIDE ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS AKTIEN DEUTSCHLAND ELM ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS ELM KONZEPT ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS VALUE PERFORMER részalapok auditált féléves jelentése

06

A Magyarázatok a jelentés elválaszthatatlan részét képezik.


Az alap nettó vagyonának összetétele 2010. március 31-én

EUR Értékpapír-vagyon (értékpapírok bekerülési költsége: 47 695 358,24 EUR) Opciók Bankbetétek Kamatkövetelés Osztalékkövetelés Befektetési jegyek eladásából származó követelés Értékpapír-ügyletekbôl származó követelés Egyéb eszközök*

53.618.645,34 267.600,00 6.749.308,01 102.035,36 19.737,26 159.011,63 135.261,00 8.598,78 61.060.197,38

Befektetési jegyek visszaváltásából származó kötelezettség Kamatkötelezettség Értékpapír-ügyletekbôl származó kötelezettség Egyéb források**

-46.743,70 -87,45 -273.181,68 -455.343,61 -775.356,44

Az alap nettó vagyona

60.284.840,94

* Ez a tétel lényegében az alapítás aktivált költségeit tartalmazza. ** Ez a tétel lényegében kezelési díjakból és vizsgálati költségbôl áll.


07


ACATIS CHAMPIONS SELECT – WALLBERG ACATIS VALUE INSIDE

A társaság különbözô befektetésijegy-sorozatokat hozhat létre, amelyekben a befektetési jegyekhez fûzôdô jogok eltérôek lehetnek. A részalap jelenleg az alábbi sorozatokat tartalmazza: Értékpapír-azonosító: ISIN-kód: Kibocsátási felár: Visszaváltási díj: Kezelési díj: Minimális követô befektetés: A hozam felhasználása: Pénznem:

08

984336 LU0140872143 5,50 % 0,00 % 0,07 % nincs újrabefektetés EUR


ACATIS CHAMPIONS SELECT – WALLBERG ACATIS VALUE INSIDE Féléves jelentés (2009. október 1. – 2010. március 31.)

Földrajzi összetétel, országok szerint (kibocsátók szerint)

Bankbetétek: 3,65% Opciók: 2,21% Egyéb: 15,01%

Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege: -0,34% Amerikai Egyesült Államok: 15,45% Németország: 12,62%

Nagy-Britannia: 4,91%

Görögország: 5,05% Brazília: 5,66%

Svájc: 10,50%

Olaszország: 7,21% Oroszország: 7,86%

Amerikai Egyesült Államok Németország Svájc Franciaország Oroszország Olaszország Brazília Görögország Nagy-Britannia Dél-Afrikai Köztársaság Japán Norvégia Hollandia Belgium Spanyolország Értékpapír-vagyon Opciók Bankbetétek Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

Franciaország: 10,21%

15,45 % 12,62 % 10,50 % 10,21 % 7,86 % 7,21 % 5,66 % 5,05 % 4,91 % 2,77 % 2,53 % 2,51 % 2,50 % 2,43 % 2,27 % 94,48 % 2,21 % 3,65 % -0,34 % 100,00 %


09


Gazdasági összetétel Bankbetétek: 3,65% Opciók: 2,21%

Egyéb: 23,04%

Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege: 0,34% Gyógyszer, biotechnológia és biotudományok: 14,17% Termelôeszközök: 10,75%

Egészségügy: felszerelés és szolgáltatások: 4,94%

Anyagok: 10,10%

Diverzifikált pénzügyi szolgáltatások: 5,22% Energia: 9,88%

Élelmiszer-kiskereskedelem és alapvetô fogyasztási cikkek kiskereskedelme: 5,26% Biztosítások: 5,49%

Telekommunikációs szolgáltatások: 5,63%

Gyógyszer, biotechnológia és biotudományok Termelôeszközök Anyagok Energia Telekommunikációs szolgáltatások Biztosítások Élelmiszer-kereskedelem, alapvetô fogyasztási cikkek kereskedelme Diverzifikált pénzügyi szolgáltatások Közegészségügy: felszerelések, szolgáltatások Bank Fogyasztói szolgáltatások Autók, részegységek Háztartási cikk, testápolás Közmûszolgáltatók Szállítás Használati tárgyak, ruházat Média Értékpapír-vagyon Opciók Bankbetétek Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

14,17 % 10,75 % 10,10 % 9,88 % 5,63 % 5,49 % 5,26 % 5,22 % 4,94 % 4,32 % 3,00 % 2,85 % 2,71 % 2,70 % 2,67 % 2,51 % 2,28 % 94,48 % 2,21 % 3,65 % -0,34 % 100,00 %

10



A részalap nettó vagyonának összetétele 2010. március 31-én EUR Értékpapír-vagyon (értékpapírok bekerülési költsége: 10 486 339,49 EUR) Opciók Bankbetétek Osztalékkövetelés Befektetési jegyek eladásából származó követelés

11.463.805,68 267.600,00 442.479,24 12.395,94 347,16 12.186.628,02

Befektetési jegyek visszaváltásából származó kötelezettség Kamatkötelezettség Egyéb források*

-20.395,55 -87,45 -32.244,38 -52.727,38

Részalap nettó vagyona Forgalomban lévô befektetési jegyek Egy befektetési jegy értéke

12.133.900,64 209.088,124 58,03 EUR

* Ez a tétel lényegében kezelési díjakból és vizsgálati költségbôl áll.


11


Vagyon-kimutatás 2010. március 31-én Értékpapír

Növekmény

Csökkenés

Állomány

Árfolyam

Árfolyamérték (EUR)

R.N.V. -arány* (%)

180,9500

294.948,50

2,43

294.948,50

2,43

327.615,50

2,70

Részvény, igény és haszonrészesedési jegy Jegyzett papírok Belgium Colruyt NV Brazília Companhia Energetica de Minas Gerais-CEMIG S.A. ADR Usinas Siderurgicas de Minas Gerais S.A. ADR Németország Allianz SE Bayer. Motoren Werke AG Beiersdorf AG Biofrontera AG Biofrontera AG (új) Dte. Lufthansa AG Franciaország Areva Lafarge S.A. SA des Ciments Vicat - VICAT Vivendi S.A. Görögország EFG EuroBank Ergasias S.A. Opap S.A. Nagy-Britannia Astrazeneca Plc. Spirax-Sarco Engineering Plc. Olaszország Buzzi Unicem S.p.A. Eni S.p.A. Recordati - Industria Chimica e Farmaceutica S.p.A. Japán Astellas Pharma Inc.

12

*R.N.V. = Részalap nettó vagyona

EUR

130

500

1.630

USD

26.000

0

26.000

16,9100

USD

0

3.200

14.300

33,7500

EUR EUR EUR EUR EUR EUR

EUR EUR EUR EUR

EUR EUR

GBP GBP

0 900 0 0 0 26.000

130 0 0 1.000

14.000 3.900

8.600 27.000

0 0 1.800 0 0 0

0 0 370 3.500

8.700 0

0 7.000

3.880 10.250 7.450 33.667 33.667 26.000

891 5.570 5.630 14.000

35.463 21.900

8.600 20.000

93,0900 33,7850 44,1500 2,5280 2,5500 12,4650

385,0000 52,0600 58,3800 19,7550

7,0000 16,6000

29,4150 13,8100

359.631,15

2,96

687.246,65

5,66

361.189,20 346.296,25 328.917,50 85.110,18 85.850,85 324.090,00

2,98 2,85 2,71 0,70 0,71 2,67

1.531.453,98

12,62

343.035,00 289.974,20 328.679,40 276.570,00

2,83 2,39 2,71 2,28

1.238.258,60

10,21

248.241,00 363.540,00

2,05 3,00

611.781,00

5,05

284.810,85 310.966,00

2,35 2,56

595.776,85

4,91

EUR EUR

4.000 0

3.900 2.500

26.400 16.500

9,3800 17,4200

247.632,00 287.430,00

2,04 2,37

EUR

0

7.000

60.000

5,6550

339.300,00

2,80

874.362,00

7,21

306.807,54

2,53

306.807,54

2,53

JPY

2.800

2.200

11.360

3.370,0000

folytatás a következô oldalon



Folytatás Vagyon-kimutatás 2010. március 31-én Értékpapír

Hollandia Boskalis Westminster NV Norvégia Ekornes ASA Oroszország Gazprom ADR Lukoil ADR Mobile TeleSystems ADR Svájc Noble Corporation Roche Holding AG Genussscheine Schindler Holding AG UBS AG Spanyolország Banco Santander S.A. Dél-Afrikai Köztársaság MTN Group Ltd.

Növekmény

EUR

NOK

USD USD USD

USD CHF CHF CHF

EUR

0

1.300 7.800 820

10.000 220 0 5.600

322

12.300

6.000 0 2.540

0 600 1.700 4.200

2.000

18.820

16.300 7.800 8.480

10.000 2.520 5.450 26.900

27.697

R.N.V. -arány* (%)

28,1000

303.480,00

2,50

303.480,00

2,50

304.595,20

2,51

304.595,20

2,51

279.845,01 326.646,80 346.782,72

2,31 2,69 2,86

953.274,53

7,86

305.141,58 300.892,89 346.503,18 321.191,22

2,51 2,48 2,86 2,65

1.273.728,87

10,50

130,0000

23,0400 56,2000 54,8800

40,9500 170,9000 91,0000 17,0900

9,9610

2,27 2,27

304.023,85 292.788,38 317.245,90 312.017,88 343.263,79 307.060,58

2,51 2,41 2,60 2,57 2,83 2,53

1.876.400,38

15,45

Jegyzett papírok

11.463.805,68

94,48

Részvény, igény és haszonrészesedési jegy

11.463.805,68

94,48

Értékpapír-vagyon

11.463.805,68

94,48

5.000 8.300 6.560 14.340 15.500 6.370

111,9000

275.889,82 275.889,82

2,77

1.520 0 1.700 2.700 2.500 4.530

29.700


2,77

6.383 8.300 800 900 0 1.600

0

10.800

Árfolyam

335.801,76

USD USD USD USD USD USD

2.100

3.200

Állomány

335.801,76

Amerikai Egyesült Államok Berkshire Hathaway Inc. -BHumana Inc. Johnson & Johnson Legg Mason Inc. Sysco Corporation WellPoint Inc.

ZAR

0

Csökkenés

81,6000 47,3400 64,9000 29,2000 29,7200 64,6900

folytatás a következô oldalon * R.N.V. = Részalap nettó vagyona


13



Opciók Long pozíciók EUR Put on Dow Jones EURO STOXX 50 Index Dezember 2010/2.800,00

Növekmény

445

Csökkenés

0

Állomány

445

Long pozíciók Short pozíciók 1) EUR Put on Dow Jones EURO STOXX 50 Index Dezember 2010/2.500,00 Put on Dow Jones EURO STOXX 50 Index Dezember 2010/2.700,00

0

200

-200

0

245

-245

Árfolyam


R.N.V. -arány* (%)

827.255,00

6,81

827.255,00

6,81

827.255,00

6,81

-192.400,00

-1,58

-367.255,00

-3,02

-559.655,00

-4,60

Short pozíciók

-559.655,00

-4,60

Opciók

267.600,00

2,21

Bankbetét – folyószámla

442.479,24

3,65

Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

-39.984,28

-0,34

12.133.900,64

100,00

Részalap nettó vagyona (euró)

* R.N.V. = Részalap nettó vagyona

1) A fordulónapon érvényben lévô, alapáron értékelt opciókból eredô kötelezettségek összesített értéke 11 615 000,00 EUR.

14



Növekmény és csökkenés a 2009. október 1. és 2010. március 31. közötti idôszakban

Az adott idôszak vételi és eladási tranzakciói (értékpapírok, kötvények, származékos termékek változásokkal együtt, pénzmozgás nélkül, amennyiben a vagyon-kimutatásban nincsenek megemlítve). Értékpapír Részvény, igény és haszonrészesedési jegy Jegyzett papírok Franciaország SEB S.A.

Növekmény

Csökkenés

EUR

0

8.600

JPY JPY JPY

0 47.000 8.800

15.900 47.000 44.900

Hollandia Nutreco Holding NV

EUR

0

0

Spanyolország Banco Santander S.A. BZR 30.10.09

EUR

29.375

29.375

Amerikai Egyesült Államok Medtronic Inc. Rofin-Sinar Technologies Inc. Rofin-Sinar Technologies Inc. Western Union Corporation

USD EUR USD USD

850 11.400 0 1.600

13.500 21.500 9.100 26.200

Nem jegyzett papírok Németország Biofrontera AG BZR 08.12.09

EUR

67.334

67.334

Spanyolország Banco Santander S.A. (neu)

EUR

322

322

Opciók EUR Put on DAX Performance-Index Dezember 2009/3.900,00

0

285

USD Call on CME Euro Dezember 2009/1,50 Put on S&P 500 Index Dezember 2009/750,00

0 0

14 60

Japán Makita Corporation Nippon Electric Glass Co. Ltd. Yamaha Motor Co. Ltd.


15


Devizaárfolyam A devizában nyilvántartott eszközök értékeléséhez az euró alábbi, 2010. március 31-i árfolyamait használtuk:

Ausztrál dollár Brit font Hongkongi dollár Japán jen Kanadai dollár Norvég korona Svájci frank Szingapúri dollár Dél-afrikai rand USA-dollár

16

AUD GBP HKD JPY CAD NOK CHF SGD ZAR USD

1 1 1 1 1 1 1 1 1 1


1,4604 0,8882 10,4196 124,7792 1,3674 8,0323 1,4313 1,8783 9,8970 1,3420


17


ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS AKTIEN DEUTSCHLAND ELM


18

163701 LU0158903558 5,50 % 0,00 % 0,25 % nincs újrabefektetés EUR


ACATIS CHAMPIONS SELECT – ACATIS AKTIEN DEUTSCHLAND ELM Féléves jelentés (2009. október 1. – 2010. március 31.)


Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege: -0,97%

Bankbetétek: 10,69% Németország: 85,69% Franciaország: 4,59%

Németország Franciaország Értékpapír-vagyon Bankbetétek Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

85,69 % 4,59 % 90,28 % 10,69 % -0,97 % 100,00 %


19


Gazdasági összetétel Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege: -0,97%

Szoftver, szolgáltatások: 14,70%

Bankbetétek: 10,69%

Egyéb: 19,13%

Félvezetôk, félvezetôgyártási készülékek: 4,43% Biztosítások: 4,96% Telekommunikációs szolgáltatások: 5,66% Termelôeszközök: 6,52%

Szoftver, szolgáltatások Diverzifikált pénzügyi szolgáltatások Gyógyszer, biotechnológia és biotudományok Közegészségügy: felszerelések, szolgáltatások Hardver, felszerelés Termelôeszközök Telekommunikációs szolgáltatások Biztosítások Félvezetôk, félvezetô-gyártáshoz használt berendezések Ipari szolgáltatások, üzemi anyagok Élelmiszer, ital, dohány Használati tárgyak, ruházat Bank Közmûszolgáltatók Anyagok Nagy- és kiskereskedelem Értékpapír-vagyon Bankbetétek Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

Diverzifikált pénzügyi szolgáltatások: 10,74%

Gyógyszer, biotechnológia és biotudományok: 8,77% Egészségügy: felszerelés és szolgáltatások: 7,73% Hardver, felszerelés: 7,64%

14,70 % 10,74 % 8,77 % 7,73 % 7,64 % 6,52 % 5,66 % 4,96 % 4,43 % 3,99 % 3,51 % 3,10 % 2,74 % 2,73 % 2,40 % 0,66 % 90,28 % 10,69 % -0,97 % 100,00 %

20



A részalap nettó vagyonának összetétele 2010. március 31-én EUR Értékpapír-vagyon (értékpapírok bekerülési költsége: 13 803 239,68 EUR) Bankbetétek Kamatkövetelés Befektetési jegyek eladásából származó követelés

16.347.795,01 1.934.895,92 906,12 48.183,47 18.331.780,52

Egyéb források*

-223.368,97 -223.368,97

Részalap nettó vagyona

18.108.411,55

Forgalomban lévô befektetési jegyek

145.530,585

Egy befektetési jegy értéke

124,43 EUR

* Ez a tétel lényegében kezelési díjakból és vizsgálati költségbôl áll.


21



Részvény, igény és haszonrészesedési jegy Jegyzett papírok Németország Analytik Jena AG Atoss Software AG Biotest AG Biotest AG - elsôbbségi Celesio AG Cenit AG Systemhaus Comdirect Bank AG Delticom AG Frogster Interactive Pictures AG Grenkeleasing AG INIT Innovation in Traffic Systems AG Klein, Schanzlin & Becker AG Kontron AG Leifheit AG LPKF Laser & Electronics AG Muehlbauer Holding AG & Co. KGaA Münchener RückversicherungsGesellschaft AG P&I Personal & Informatik AG Paul Hartmann AG Progress-Werk Oberkirch AG R. Stahl AG Rhoen-Klinikum AG RWE AG Sektkellerei Schloss Wachenheim AG Silicon Sensor International AG SinnerSchrader AG SMT Scharf AG Sto AG - elsôbbségi Syzygy AG Tepla AG WMF-Württembergische Metallwarenfabrik AG - elsôbbségi Wüstenrot & Württembergische AG Franciaország Sanofi-Aventis S.A.

Növekmény

Csökkenés

Állomány

Árfolyam


R.N.V. -arány* (%)

EUR EUR EUR UR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

6.000 0 4.000 4.500 25.000 0 15.742 0 20.000 11.048 6.259 0 21.000 13.085 140.000 7.533

23.073 0 0 0 0 0 0 6.000 0 6.819 13.520 0 0 0 0 0

18.903 30.681 10.000 5.000 25.000 56.770 15.742 4.000 20.000 29.229 79.313 1.200 53.000 13.085 140.000 21.515

10,0000 15,2550 38,1500 37,1600 23,5250 5,5000 7,4000 29,9000 19,0000 32,3000 12,9000 460,2500 7,2120 14,5600 6,4500 20,6500

189.030,00 468.038,66 381.500,00 185.800,00 588.125,00 312.235,00 116.490,80 119.600,00 380.000,00 944.096,70 1.023.137,70 552.300,00 382.236,00 190.517,60 903.000,00 444.284,75

1,04 2,58 2,11 1,03 3,25 1,72 0,64 0,66 2,10 5,21 5,66 3,05 2,11 1,05 4,99 2,45

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

0 11.635 1.607 7.276 6.615 0 0 69.066 34.198 908 0 6.983 79.689 90.000

0 0 0 0 0 0 0 0 0 6.433 0 0 0 0

7.500 25.000 1.607 7.276 35.834 26.000 7.500 69.066 76.188 134.475 15.000 6.996 218.508 90.000

119,7000 18,2800 200,0000 25,4000 20,1500 18,8450 65,8300 9,1990 6,3000 1,9400 12,3950 62,0000 3,5980 4,6700

897.750,00 457.000,00 321.400,00 184.810,40 722.055,10 489.970,00 493.725,00 635.338,13 479.984,40 260.881,50 185.925,00 433.752,00 786.191,78 420.300,00

4,96 2,52 1,77 1,02 3,99 2,71 2,73 3,51 2,65 1,44 1,03 2,40 4,34 2,32

EUR EUR

1.967 9.884

0 0

18.967 40.851

19,5900 19,9600

371.563,53 815.385,96

2,05 4,50

15.136.425,01

83,59

830.850,00

4,59

EUR

2.000

0

15.000

55,3900

830.850,00

4,59

Jegyzett papírok

15.967.275,01

88,18


15.967.275,01

88,18

22






Strukturált kötvények Jegyzett papírok Németország HSBC Trinkaus & Burkhardt AG/SDAX Index Zert. Perp.

Növekmény

EUR

18.000

Csökkenés

0

Állomány

18.000

Árfolyam


21,1400

R.N.V. -arány* (%)

380.520,00

2,10

380.520,00

2,10

Jegyzett papírok

380.520,00

2,10

Strukturált kötvények

380.520,00

2,10


16.347.795,01

90,28


1.934.895,92

10,69

Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege Részalap nettó vagyona (euró)

-174.279,38

-0,97

18.108.411,55

100,00



Az adott idôszak vételi és eladási tranzakciói (értékpapírok, kötvények, származékos termékek változásokkal együtt, pénzmozgás nélkül, amennyiben a vagyon-kimutatásban nincsenek megemlítve). Értékpapírok

Növekmény

Csökkenés

Részvény, igény és haszonrészesedési jegy Jegyzett papírok Németország Alphaform AG Axel Springer Verlag AG Bertrandt AG Elmos Semiconductor AG MorphoSys AG OHB Teledata AG Silicon Sensor International AG BZR 02.11.09

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

0 0 0 0 0 0 41.990

70.546 9.578 12.274 8.988 15.000 62.000 41.990

Svájc Actelion Ltd.

CHF

11.000

11.000

Opciós jegyek Jegyzett papírok Németország HSBC Trinkaus & Burkhardt AG/DAX Performance-Index WTS Perp.

EUR

18.500

18.500



23


Folytatás Növekmény és csökkenés a 2009. október 1. és 2010. március 31. közötti idôszakban Az adott idôszak vételi és eladási tranzakciói (értékpapírok, kötvények, származékos termékek változásokkal együtt, pénzmozgás nélkül, amennyiben a vagyon-kimutatásban nincsenek megemlítve). Értékpapírok

Növekmény

Csökkenés

Befektetési jegyek 1) Németország iShares DAX (DE)

EUR

7.900

7.900

Luxemburg db x-trackers DAX ETF

EUR

7.400

7.400

Strukturált kötvények Jegyzett papírok Németország BNP Paribas Emissions- und Handelsgesellschaft mbH/ DAX Performance-Index Zert. v.09(2011) Commerzbank AG/DAX Performance-Index Zert. v.09(2012) Dte. Bank AG/DAX Index Zert. v.09(2012) Dte. Bank AG/DAX Performance-Index Zert. v.09(2012) Société Générale Effekten GmbH/DAX Index Zert. v.08(2010) Société Générale Effekten GmbH/DAX Performance-Index Zert. v.09(2011) Société Générale Effekten GmbH/DAX-Performance Index Zert. v.09(2010)


0 0 0 0 0 0 0

6.500 4.200 2.900 4.000 2.700 3.000 3.250

1) Kibocsátási felár, visszaváltási díj, kezelési díj: A kibocsátási felárral, visszaváltási díjjal, valamint a célalap befektetési jegyeinek maximális alapkezelési díjaival kapcsolatos adatok kérésre az alapkezelô társaság székhelyén, a letétkezelô bankban és a kifizetôhelyeken ingyenesen megszerezhetôk.


Svájci frank

24

CHF

1

1,4313



25


ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS ELM KONZEPT


26

A0LGV7 LU0280778662 3,00 % 0,00 % 0,25 % keine thesaurierend EUR


ACATIS CHAMPIONS SELECT – ACATIS ELM KONZEPT Féléves jelentés (2009. október 1. – 2010. március 31.)


Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege: -4,08% Bankbetétek: 15,80% Németország: 75,26% Luxemburg 1,27 % Hollandia: 2,46% Svájc: 3,17% Nagy-Britannia: 6,11%

Németország Nagy-Britannia Svájc Hollandia Luxemburg Értékpapír-vagyon Bankbetétek Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

75,26 % 6,11 % 3,17 % 2,47 % 1,27 % 88,28 % 15,80 % -4,08 % 100,00 %


27


Gazdasági összetétel Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege: -4,08% Bankbetétek: 15,80%

Bankok: 57,59%

Egyéb: 9,62%

Befektetési jegyek: 6,58%

Diverzifikált pénzügyi szolgáltatások: 14,49%

Bank Diverzifikált pénzügyi szolgáltatások Befektetési jegyek Anyagok Termelôeszközök Hardver, felszerelés Közegészségügy: felszerelések, szolgáltatások Szoftver, szolgáltatások Szállítás Használati tárgyak, ruházat Értékpapír-vagyon Bankbetétek Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

57,59 % 14,49 % 6,58 % 2,47 % 1,45 % 1,41 % 1,29 % 1,21 % 0,90 % 0,89 % 88,28 % 15,80 % -4,08 % 100,00 %

28



A részalap nettó vagyonának összetétele 2010. március 31-én EUR Értékpapír-vagyon (értékpapírok bekerülési költsége: 4 022 271,46 EUR) Bankbetétek Kamatkövetelés Értékpapír-ügyletekbôl származó követelés Egyéb eszközök*

4.120.033,48 737.601,11 2.362,36 135.261,00 388,88 4.995.646,83

Befektetési jegyek visszaváltásából származó kötelezettség Értékpapír-ügyletekbôl származó kötelezettség Egyéb források**

-26.348,15 -273.181,68 -29.047,20 -328.577,03


4.667.069,80 53.888,878 86,61 EUR



29



Részvény, igény és haszonrészesedési jegy Jegyzett papírok Németország Comdirect Bank AG KROMI Logistik AG Leifheit AG LPKF Laser & Electronics AG Muehlbauer Holding AG & Co. KGaA Paul Hartmann AG Silicon Sensor International AG Syzygy AG technotrans AG Wüstenrot & Württembergische AG

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

Növekmény

Csökkenés

Állomány

Árfolyam


R.N.V. -arány* (%)

6.600 5.500 2.856 10.000 2.300 300 200 0 4.486 2.409

0 0 0 0 0 0 0 0 0 550

6.600 5.500 2.856 10.000 2.300 300 200 15.682 4.486 1.859

7,4000 7,6500 14,5600 6,4500 20,6500 200,0000 6,3000 3,5980 4,5000 19,9600

48.840,00 42.075,00 41.583,36 64.500,00 47.495,00 60.000,00 1.260,00 56.423,84 20.187,00 37.105,64

1,05 0,90 0,89 1,38 1,02 1,29 0,03 1,21 0,43 0,80

419.469,84

9,00

Jegyzett papírok

419.469,84

9,00


419.469,84

9,00

285.368,20 18.943,83

6,11 0,41

Kötvények Jegyzett papírok EUR 0,000 % Barclays Bank/Basket v.06(2012) 6,125 % Grenkeleasing AG EMTN v.09(2012) 7,625 % HeidelbergCement Finance BV EMTN v.08(2012)

0 0

0 0

260 18.000

1.097,5700 105,2435

110.000

0

110.000

104,9900

115.489,00

2,47

419.801,03

8,99

Jegyzett papírok

419.801,03

8,99

Kötvények

419.801,03

8,99

307.440,00

6,58

307.440,00

6,58

307.440,00

6,58

Befektetési jegyek Németország iShares eb.rexx Government Germany 1.5-2.5 (DE) Befektetési jegyek

EUR

3.000

0

3.000

102,4800

folytatás a következô oldalon *R.N.V. = Részalap nettó vagyona

30




Strukturált kötvények Jegyzett papírok Németország ABN AMRO Bank NV/Nikkei 225 Stock Average Index Zert. v.09(2011) BNP Paribas Emissions- und Handelsgesellschaft mbH/DAX PerformanceIndex Zert. v.09(2011) Commerzbank AG/DAX PerformanceIndex Zert. v.09(2012) Credit Suisse International/Dow Jones EURO STOXX 50 Index Zert. v.09(2014) Dte. Bank AG/DAX Index Zert. v.09(2012) Dte. Bank AG/DAX PerformanceIndex Zert. v.09(2012) DZ BANK AG/Total S.A. Zert. v.09(2010) Goldman Sachs Wertpapier GmbH/ DAX Index Zert. v.09(2010) J.P. Morgan Structured Products BV/ Dow Jones EURO STOXX 50 Index Zert. v.10(2014) Landesbank Baden-Württemberg/ Münchener Rückversicherung AG Zert. v.08(2011) Société Générale Effekten GmbH/ DAX Index Zert. v.09(2012) Société Générale Effekten GmbH/ DAX Performance-Index Zert. v.09(2012) Société Générale Effekten GmbH/ DAX-Performance Index Zert. v.09(2010) UNICREDIT BANK/Dow Jones EURO STOXX 50 Index Zert. v.09(2012) UNICREDIT BANK/Dow Jones EURO STOXX 50 Index Zert. v.09(2013) WGZ BANK AG/DAX PerformanceIndex Zert. v.08(2011)

Növekmény

Csökkenés

Állomány

Árfolyam


R.N.V. -arány* (%)

EUR

1.550

0

2.600

111,8200

290.732,00

6,23

EUR

0

0

1.800

53,7700

96.786,00

2,07

EUR

0

0

800

77,4200

61.936,00

1,33

EUR EUR

0 750

0 0

1.500 2.000

136,3500 86,0800

204.525,00 172.160,00

4,38 3,69

EUR EUR

600 2.000

0 0

2.600 2.000

86,5900 47,8600

225.134,00 95.720,00

4,82 2,05

EUR

0

0

1.725

51,3200

88.527,00

1,90

EUR

1.100

0

1.100

104,1200

114.532,00

2,45

EUR

930

0

930

128,7300

119.718,90

2,57

EUR

870

0

870

124,9600

108.715,20

2,33

EUR

365

0

365

125,1800

45.690,70

0,98

EUR

0

0

1.400

109,7400

153.636,00

3,29

EUR

0

0

1.000

129,6800

129.680,00

2,78

EUR

0

0

1.650

123,3800

203.577,00

4,36

EUR

0

0

1.450

123,8900

Luxemburg UBS AG (London Branch)/Basket Zert. Perp. EUR

500

0

500

118,2300

179.640,50

3,85

2.290.710,30

49,08

59.115,00

1,27

59.115,00

1,27

Jegyzett papírok

2.349.825,30

50,35


2.349.825,30

50,35

folytatás a következô oldalon *R.N.V. = Részalap nettó vagyona


31



Strukturált diszkont kötvények Jegyzett papírok Németország BNP Paribas Emissions- und Handelsgesellschaft mbH/Comdirect Bank AG DC/6,00 v.10(2012) Commerzbank AG/Phoenix SonnenStrom AG DC/20,00 Zert. v.10(2011) Vontobel Financial Products/ Dte. Telekom AG DC/8,50 v.09(2010) Svájc UBS AG (London Branch)/E.ON AG DC/18,00 v.09(2012)

Növekmény

Csökkenés

Állomány

Árfolyam


R.N.V. -arány* (%)

EUR

20.000

0

20.000

5,0200

100.400,00

2,15

EUR

7.000

0

7.000

16,8500

117.950,00

2,53

EUR

13.500

0

13.500

8,2900

111.915,00

2,40

330.265,00

7,08

EUR

148.120,00

3,17

148.120,00

3,17

Jegyzett papírok

478.385,00

10,25

Strukturált diszkont kötvények

478.385,00

10,25

Egyéb értékpapírosított jogok Jegyzett papírok DEM 0,000 % Depfa-Dte. Pfandbriefbank AG Genussscheine v.96(2011)

9.200

3,11 3,11

Jegyzett papírok

145.112,31

3,11

Egyéb értékpapírosított jogok

145.112,31

3,11

4.120.033,48

88,28

737.601,11

15,80


265.000

16,1000

145.112,31


0

9.200

145.112,31


265.000

0

107,1000

-190.564,79

-4,08

4.667.069,80

100,00


32




Az adott idôszak vételi és eladási tranzakciói (értékpapírok, kötvények, származékos termékek változásokkal együtt, pénzmozgás nélkül, amennyiben a vagyon-kimutatásban nincsenek megemlítve). Értékpapír Részvény, igény és haszonrészesedési jegy Jegyzett papírok Németország Grenkeleasing AG Sektkellerei Schloss Wachenheim AG

Növekmény

EUR EUR

1.627 8.000

1.627 8.000

0 0

110.000 100.000

EUR

0

3.100

EUR

0

800

EUR

0

2.500

Kötvények Jegyzett papírok EUR 7,500 % Dte. Börse AG EMTN FRN v.08(2038) 6,750 % Munich Re Finance BV FRN v.03(2023) Befektetési jegyek* Franciaország Lyxor ETF EUROMTS 1-3Y Luxemburg db x-trackers II SICAV - db x-trackers II IBOXX a SOVEREIGNS EUROZONE 1-3 TOTAL RETURN INDEX ETF db x-trackers II SICAV - db x-trackers II IBOXX a SOVEREIGNS EUROZONE TOTAL RETURN INDEX ETF

Csökkenés

Strukturált kötvények Jegyzett papírok Németország ABN AMRO Bank NV/Sanofi-Aventis S.A. Zert. v.09(2010) BNP Paribas Emissions- und Handelsgesellschaft mbH/ DAX Performance-Index v.08(2010) Dte. Bank AG/Dow Jones EURO STOXX 50 Index Zert. v.09(2012) DZ BANK AG/DAX Performance-Index Zert. v.08(2012) DZ BANK AG/Dow Jones EURO STOXX 50 Index Zert. v.09(2010) Goldman Sachs Wertpapier GmbH/Dow Jones EURO STOXX 50 Zert. v.09(2010) HSBC Trinkaus & Burkhardt AG/BASF SE Zert. v.08(2010) Landesbank Baden-Württemberg/Dow Jones EURO STOXX 50 Index Zert. v.09(2013) Société Générale Effekten GmbH/DAX Performance-Index Zert. v.08(2010)

EUR

0

1.850

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

0 4.600 0 0 0 0 0 0

1.750 4.600 970 95.000 4.000 1.700 1.100 1.100

Nem jegyzett papírok Németország BNP Paribas Emissions- und Handelsgesellschaft mbH/BASF SE Zert. v.09(2010)

EUR

1.300

1.300

folytatás a következô oldalon *Kibocsátási felár, visszaváltási díj, kezelési díj: A kibocsátási felárral, visszaváltási díjjal, valamint a célalap befektetési jegyeinek maximális alapkezelési díjaival kapcsolatos adatok kérésre az alapkezelô társaság székhelyén, a letétkezelô bankban és a kifizetôhelyeken ingyenesen megszerezhetôk.


33


Folytatás Növekmény és csökkenés a 2009. október 1. és 2010. március 31. közötti idôszakban Értékpapír

Növekmény

Csökkenés

Strukturált diszkont kötvények Jegyzett papírok Németország Commerzbank AG/Kontron AG DC/6,00 v.09(2010) Commerzbank AG/MorphoSys AG DC/12,00 v.09(2010) HSBC Trinkaus & Burkhardt AG/Celesio AG DC/12,00 v.09(2011) HSBC Trinkaus & Burkhardt AG/Comdirect Bank AG DC/5,00 v.09(2010) Vontobel Financial Products/Beiersdorf AG DC/28,00 v.09(2010) Vontobel Financial Products/Münchener Rückversicherungs-Gesellschaft AG DC/90,00 v.09(2010)

EUR EUR EUR EUR EUR

0 0 8.000 16.000 0

24.000 9.000 8.000 16.000 4.000

EUR

0

1.050

Hollandia ABN AMRO Bank NV/Carrefour S.A. DC/24,00 v.09(2011)

EUR

4.050

4.050

Devizaárfolyam 2010. március 31-én az alapban voltak az alap pénznemében, euróban és korábbi, késôbb euró-elôtti, ún. EURO-IN-pénznemben denominált eszközök is; utóbbiakat a hivatalos átváltási árfolyamon számítottuk át.

34



35


ACATIS CHAMPIONS SELECT - ACATIS VALUE PERFORMER


36

A0M80B LU0334293981 5,00 % 0,00 % 0,07 % nincs kifizetés EUR


ACATIS CHAMPIONS SELECT – WALLBERG ACATIS VALUE PERFORMER Féléves jelentés (2009. október 1. – 2010. március 31.)


Bankbetétek: 14,32%

Egyéb: 7,64%

Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege: 0,22%

Németország: 33,49%

Belgium: 1,13% Japán: 1,18% Olaszország: 2,21% Hollandia: 2,48% Franciaország: 2,61% Nagy-Britannia: 3,27% Egyesült Államok: 7,39%

Németország Luxemburg Amerikai Egyesült Államok Nagy-Britannia Franciaország Hollandia Olaszország Japán Belgium Ausztria Svájc Oroszország Dél-Afrikai Köztársaság Kanada Málta Brazília Spanyolország Értékpapír-vagyon Bankbetétek Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

Luxemburg 24,06 %

33,49 % 24,06 % 7,39 % 3,27 % 2,61 % 2,48 % 2,21 % 1,18 % 1,13 % 1,12 % 1,10 % 1,08 % 0,91 % 0,89 % 0,89 % 0,84 % 0,81 % 85,46 % 14,32 % 0,22 % 100,00 %


37


Gazdasági összetétel Bankbetétek: 14,32 % Egyéb: 9,39 %

Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege: 0,22%

Élelmiszer-kereskedelem, alapvetô fogyasztási cikkek kereskedelme 2,31% Termelôeszközök: 2,86 %

Befektetési jegyek: 45,09%

Biztosítások: 3,08 % Közegészségügy: felszerelések, szolgáltatások: 3,10 % Gyógyszer, biotechnológia és biotudományok: 3,90 % Államkötvény: 4,00 % Diverzifikált pénzügyi szolgáltatások: 4,02 %

Befektetési jegyek Bank Diverzifikált pénzügyi szolgáltatások Államkötvény Gyógyszer, biotechnológia és biotudományok Közegészségügy: felszerelések, szolgáltatások Biztosítások Termelôeszközök Élelmiszer-kereskedelem, alapvetô fogyasztási cikkek kereskedelme Anyagok Energia Élelmiszer, ital, dohány Háztartási cikk, testápolás Szállítás Telekommunikációs szolgáltatások Közmûszolgáltatók Értékpapír-vagyon Bankbetétek Egyéb követelések és kötelezettségek egyenlege

Bankok: 7,71%

45,09 % 7,71 % 4,02 % 4,00 % 3,90 % 3,10 % 3,08 % 2,86 % 2,31 % 2,15 % 1,97 % 1,41 % 1,18 % 0,93 % 0,91 % 0,84 % 85,46 % 14,32 % 0,22 % 100,00 %

38



A részalap nettó vagyonának összetétele 2010. március 31-én EUR Értékpapír-vagyon (értékpapírok bekerülési költsége: 19 383 507,61 EUR) Bankbetétek Kamatkövetelés Osztalékkövetelés Befektetési jegyek eladásából származó követelés Egyéb eszközök*

21.687.011,17 3.634.331,74 98.766,88 7.341,32 110.481,00 8.209,90 25.546.142,01

Egyéb források**

-170.683,06 -170.683,06


25.375.458,95 240.693,744 105,43 EUR



39



Növekmény

Részvény, igény és haszonrészesedési jegy Jegyzett papírok Belgium Colruyt NV EUR Brazília Companhia Energetica de Minas Gerais-CEMIG S.A. ADR Németország Allianz SE Beiersdorf AG Dte. Lufthansa AG Muehlbauer Holding AG & Co. KGaA Franciaország Areva Lafarge S.A. Nagy-Britannia Astrazeneca Plc. Olaszország Buzzi Unicem S.p.A. Eni S.p.A. Recordati - Industria Chimica e Farmaceutica S.p.A. Japán Astellas Pharma Inc. Kanada Sino-Forest Corporation Oroszország Gazprom ADR Svájc Schindler Holding AG

USD

EUR EUR EUR EUR

EUR EUR

GBP

0

17.000

0 0 19.000 11.000

0 0

6.500

Csökkenés

0

0

0 0 0 0

0 0

0

Állomány

1.578

17.000

2.932 6.800 19.000 11.000

569 3.629

6.500

Árfolyam

180,9500

16,9100

93,0900 44,1500 12,4650 20,6500

385,0000 52,0600

29,4150


R.N.V. -arány* (%)

285.539,10

1,13

285.539,10

1,13

214.210,13

0,84

214.210,13

0,84

272.939,88 300.220,00 236.835,00 227.150,00

1,08 1,18 0,93 0,90

1.037.144,88

4,09

219.065,00 188.925,74

0,86 0,74

407.990,74

1,60

215.264,02

0,85

215.264,02

0,85

EUR EUR

0 13.000

0 0

14.000 13.000

9,3800 17,4200

131.320,00 226.460,00

0,52 0,89

EUR

0

0

36.000

5,6550

203.580,00

0,80

561.360,00

2,21

JPY

CAD

USD

CHF

0

0

3.000

0

0

0

0

2.600

11.100

15.700

16.000

4.400

3.370,0000

19,5600

23,0400

91,0000

299.785,54

1,18

299.785,54

1,18

224.580,96

0,89

224.580,96

0,89

274.694,49

1,08

274.694,49

1,08

279.745,69

1,10

279.745,69

1,10


40





Árfolyam


R.N.V. -arány* (%)

9,9610

205.256,37

0,81

205.256,37

0,81

230.007,25

0,91

230.007,25

0,91

237.138,60 211.654,25 270.481,14 282.861,40 265.197,47 298.971,68 308.506,70

0,93 0,83 1,07 1,11 1,05 1,18 1,22

1.874.811,24

7,39

Jegyzett papírok

6.110.390,41

24,08


6.110.390,41

24,08

1.016.724,90 1.077.740,00 297.200,00 270.383,81 441.618,00 358.345,94

4,00 4,24 1,17 1,07 1,74 1,41

3.462.012,65

13,63

Jegyzett papírok

3.462.012,65

13,63

Kötvények

3.462.012,65

13,63

372.160,00 275.561,48 255.750,00 234.366,00

1,47 1,09 1,01 0,92

Spanyolország Banco Santander S.A. Dél-Afrikai Köztársaság MTN Group Ltd. Amerikai Egyesült Államok Berkshire Hathaway Inc. -BHumana Inc. Johnson & Johnson Legg Mason Inc. Medtronic Inc. Sysco Corporation WellPoint Inc.

Növekmény

EUR

ZAR

USD USD USD USD USD USD USD

223

2.400

3.822 6.000 0 0 0 4.000 0

Kötvények Jegyzett papírok EUR 3,250 % Bundesrepublik Deutschland v.05(2015 ) 970.000 4,500 % Dte. Pfandbriefbank AG Pfe. S.505 v.98(2014) 1.000.000 5,983 % Dte. Postbank AG FRN IS v.07(2049) 0 5,252 % ELM BV FRN Perp. 0 7,125 % Glencore Finance Europe S.A. EMTN v.08(2015) 0 5,250 % Südzucker International Finance BV Perp. 0

Befektetési jegyek** Németország ACATIS ifK Value Renten UI Alpha Centauri Strategie UI Athena UI BayernInvest Alpha Opportunity Plus-Fonds DB Platinum IV SICAV - DB Platinum IV

EUR EUR EUR EUR

2.000 0 0 2.200

Csökkenés

0

7.300

0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0

0 0 0 0

Állomány

20.606

20.343

3.900 6.000 5.593 13.000 7.900 13.500 6.400

970.000 1.000.000 400.000 300.000 400.000 380.000

8.000 2.813 2.500 2.200

111,9000

81,6000 47,3400 64,9000 29,2000 45,0500 29,7200 64,6900

104,8170 107,7740 74,3000 90,1279 110,4045 94,3016

46,5200 97,9600 102,3000 106,5300

folytatás a következô oldalon * R.N.V. = Részalap nettó vagyona ** **) Kibocsátási felár, visszaváltási díj, kezelési díj: A kibocsátási felárral, visszaváltási díjjal, valamint a célalap befektetési jegyeinek maximális alapkezelési díjaival kapcsolatos adatok kérésre az alapkezelô társaság székhelyén, a letétkezelô bankban és a kifizetôhelyeken ingyenesen megszerezhetôk.


41



Croci Euro Earth Gold Fund UI iShares eb.rexx Government Germany 2.5-5.5 (DE) iShares eb.rexx Jumbo Pfandbriefe (DE) Johannes Führ-Universal-Renten-Global Lupus alpha LS Duration Invest Modulor LSE I OP Extra Portfolio Tungsten ERV MH Franciaország Carmignac Investissement Nagy-Britannia Legg Mason Global Fund Plc. Royce Smaller Companies M&G Investment Funds (1) ICVC M&G Global Basics Fund -ALuxemburg AC Alternative Pharos Evolution Fund AC Statistcal Value Market Neutral 7 Vol Fund Credit Suisse Custom Markets HS Market Neutral Fund DEXIA BONDS SICAV - DEXIA BONDS Euro Inflation Linked DWS Invest SICAV - DWS Invest Global Agribusiness DWS Russia FAST - Optimised European Market Neutral Fund Franklin Templeton Investment Funds SICAV -Templeton Global Bond Fund FvS - Aktien Global FvS - Wandelanleihen Global Gartmore - European Absolute Return Fund HWB Umbrella Fund - HWB Alexandra Strategies Portfolio Multiadvisor Sicav - LOYS GLOBAL NESTOR Fonds - NESTOR Australien Fonds

Növekmény

Csökkenés

Állomány

Árfolyam


R.N.V. -arány* (%)

EUR EUR

0 2.900

0 0

15 2.900

14.149,2800 86,3300

212.239,20 250.357,00

0,84 0,99


6.000 6.000 0 0 0 0 0

0 0 0 0 1.000 0 0

6.000 6.000 8.309 4.000 4.550 5.600 1.767

112,7900 107,5300 44,0900 101,2400 53,5100 54,1100 87,9200

676.740,00 645.180,00 366.343,81 404.960,00 243.470,50 303.016,00 155.354,64

2,67 2,54 1,44 1,60 0,96 1,19 0,61

4.395.498,63

17,33

257.290,56

1,01

257.290,56

1,01

EUR

0

33

32

8.040,3300

USD

0

0

3.060

156,6100

357.098,81

1,41

EUR

0

0

12.100

21,2453

257.068,13

1,01

614.166,94

2,42

EUR

0

0

2.200

84,8300

186.626,00

0,74

EUR

0

0

2.000

113,3600

226.720,00

0,89

EUR

0

0

2.600

96,1300

249.938,00

0,98

EUR

0

0

3.020

130,8400

395.136,80

1,56

USD EUR

0 0

0 0

3.000 1.720

115,0400 196,2900

257.168,41 337.618,80

1,01 1,33

EUR

2.700

0

2.700

87,3300

235.791,00

0,93

USD EUR EUR EUR

0 0 0 0

0 0 0 0

20.700 2.900 3.000 40.000

19,3200 112,6500 112,8800 5,5686

298.005,96 326.685,00 338.640,00 222.744,00

1,17 1,29 1,33 0,88

EUR EUR EUR

0 0 0

0 0 0

2.400 17.000 820

100,5300 15,6500 290,4600

241.272,00 266.050,00 238.177,20

0,95 1,05 0,94


42





STARCAP - Argos StarCap SICAV - Starpoint Tweedy, Browne Value Funds SICAV Tweedy, Browne International Value Fund UBS (LUX) Equity Funds - Canada ValueInvest LUX SICAV - Japan WARBURG VALUE FUND Málta Celsius Car Long Short Funds Ausztria KEPLER Emerging Markets Rentenfonds

Növekmény

Csökkenés

Állomány

Árfolyam


R.N.V. -arány* (%)

EUR EUR

0 0

0 0

330 153

1.364,6000 1.472,0000

450.318,00 225.216,00

1,77 0,89

EUR CAD EUR EUR

0 0 0 0

0 0 0 0

5.116 430 2.250 2.323

55,0500 728,9500 120,2700 167,0100

281.635,80 229.229,56 270.607,50 387.964,23

1,11 0,90 1,07 1,53

5.665.544,26

22,32

225.060,00

0,89

225.060,00

0,89

283.185,00

1,12

283.185,00

1,12

11.440.745,39

45,09

EUR

EUR

2.000

0

0

0

2.000

1.750

112,5300

161,8200

Befektetési jegyek Strukturált kötvények Jegyzett papírok Németország Landesbank Berlin AG Zert. Perp.

EUR

0

0

5.000

127,7500

Jegyzett papírok Nem jegyzett papírok Németország Hauck & Aufhäuser Privatbankiers KGaA/ Matterhorn Index Zert. v.03(2011)

EUR

0

0

19.083

1,8400

638.750,00

2,52

638.750,00

2,52

638.750,00

2,52

35.112,72

0,14

35.112,72

0,14

Nem jegyzett papírok

35.112,72

0,14


673.862,72

2,66


21.687.011,17

85,46


3.634.331,74

14,32


54.116,04

0,22

25.375.458,95

100,00



43



Az adott idôszak vételi és eladási tranzakciói (értékpapírok, kötvények, származékos termékek változásokkal együtt, pénzmozgás nélkül, amennyiben a vagyon-kimutatásban nincsenek megemlítve). Értékpapírok Részvény, igény és haszonrészesedési jegy Jegyzett papírok Franciaország L‘Oreal S.A.

Növekmény

Csökkenés

EUR

0

3.500

JPY JPY

0 0

8.400 22.000

Hollandia Fugro NV Nutreco Holding NV

EUR EUR

0 0

4.433 6.288

Norvégia Ekornes ASA

NOK

0

7.500

Svájc UBS AG

CHF

0

12.805

Spanyolország Banco Santander S.A. BZR 30.10.2009

EUR

20.383

20.383

Amerikai Egyesült Államok Rofin-Sinar Technologies Inc. Western Union Corporation

EUR USD

0 0

11.131 16.308

Nem jegyzett papírok Spanyolország Banco Santander S.A. (neu)

EUR

223

223

Befektetési jegyek Németország UniNordamerika VERI-EUROVALEUR Fonds

EUR EUR

0 10.000

2.268 10.000

Franciaország SSgA Singapore Index Equity Fund

SGD

0

1.471

Nagy-Britannia M&G Investment Funds (1) ICVC - M&G Global Leaders Fund A

EUR

0

21.171

Japán Makita Corporation Yamaha Motor Co. Ltd.


44



Folytatás Növekmény és csökkenés a 2009. október 1. és 2010. március 31. közötti idôszakban

Az adott idôszak vételi és eladási tranzakciói (értékpapírok, kötvények, származékos termékek változásokkal együtt, pénzmozgás nélkül, amennyiben a vagyon-kimutatásban nincsenek megemlítve). Értékpapírok

Növekmény

Csökkenés

Luxemburg Fidecum SICAV Contrarian Value Euroland Fortis L Fund SICAV - FORTIS L FUND Equity World KAPITALFONDS L.K. - Kapitalfonds L.K. Global Value-Unterfonds

EUR EUR EUR

0 0 0

6.300 1.592 4.335

Amerikai Egyesült Államok iShares Inc. - MSCI Brazil Index Fund

EUR

0

3.400

Opciók EUR Put on DAX Performance-Index Dezember 2009/3.900,00

0

180

USD Put on S&P 500 Index Dezember 2009/750,00

0

50


Brit font Japán jen Kanadai dollár Norvég korona Svéd korona Svájci frank Dél-afrikai rand USA-dollár


GBP JPY CAD NOK SEK CHF ZAR USD

1 1 1 1 1 1 1 1

0,8882 124,7792 1,3674 8,0323 9,7504 1,4313 9,8970 1,3420

45


Magyarázatok a 2010. március 31-i féléves jelentéshez 1. Általános tudnivalók Az ACATIS CHAMPIONS SELECT alapot a Wallberg Invest S.A. az alap Kezelési szabályzatának megfelelôen kezeli. Az alapot 2009. január 31-ig az IPConcept Fund Management S.A. kezelte. A Kezelési szabályzat 2002. január 4-én lépett elôször hatályba, és 2002 január 29-én hirdették ki a Luxemburgi Nagyhercegség közlönyében, a Mémorial, Recueil des Societes et Associations-ban (a továbbiakban: Mémorial). A Kezelési szabályzat legutóbb 2009. február 1-én módosult; a módosításról szóló megállapodást letétbe helyezték a luxemburgi cégbíróságnál, és az errôl szóló tájékoztatás 2009. április 15-én jelent meg a Mémorialban. Az alap alapkezelô társasága a Wallberg Invest S.A. (a továbbiakban: „alapkezelô társaság"), Luxemburg Nagyhercegség joga szerinti részvénytársaság, amelynek bejegyzett székhelye 4, rue Thomas Edison, L-1445 Luxemburg-Strassen. 2008. március 19-én határozatlan idôre alapították. Alapszabályát 2008. május 17-én tették közzé a Mémorialban. Az alapkezelô társaságot a luxemburgi járási bíróság mint cégbíróság az R.C.S. Luxemburg B -137 988. számon jegyezte be.

2. Fôbb könyvviteli elvek A vagyon-kimutatás a Luxemburgban érvényes elôírásoknak megfelelôen készül. 1. Az alap nettó vagyona euróban van meghatározva (mértékadó deviza). 2. A befektetési jegy értéke a tájékoztató mellékletében megadott devizában van megadva (részalap devizája), amennyiben a tájékoztató valamely függeléke a részalap devizájától további befeketetésijegy-sorozatokra a részalap devizájától eltérô devizát nem közöl (a továbbiakban: a befektetésijegy-sorozat devizája). 3. Az alapkezelô társaság vagy megbízottja a letétkezelô bank felügyeletével december 24. és 31. kivételével az év minden egyes luxemburgi banki munkanapján (értékelési nap) kiszámítja a befektetési jegyek értékét. Az alapkezelô társaság azonban határozhat úgy, hogy december 24-én és 31-én is kiszámítja a befektetési jegyek értékét, anélkül hogy az a jelen 3. pont elôzô mondata szerinti értékelési napon történô számítás lenne. A befektetôk ennek következtében nem kérhetik a befektetési jegyek december 24-én és/vagy 31-én kiszámított érték alapján történô kibocsátását, visszaváltását és/vagy cseréjét. 4. A befektetési jegyek értékét úgy számítják ki, hogy minden egyes értékelési napon az adott részalapban lévô eszközök értékébôl levonják a részalap kötelezettségeit (nettó vagyon), és ezt elosztják a részalap értékelési napon forgalomban lévô befektetési jegyeinek számával, és a hányadost két tizedesjegyig kerekítik. 5. Amennyiben az éves vagy féléves jelentésekben vagy egyéb pénzügyi statisztikákban törvényi elôírások alapján vagy jelen Kezelési szabályzat rendelkezései szerint tájékoztatást kell adni a teljes alap teljes vagyonáról, az adott részalap eszközeit átszámítják a mértékadó devizára. A részalap nettó vagyonának kiszámítása a következô elvek alapján történik: a) Az értékpapír-tôzsdén hivatalosan jegyzett értékpapírokat a rendelkezésre álló legfrissebb árfolyamon értékelik. Amennyiben az értékpapírt több értékpapír-tôzsdén is hivatalosan jegyzik, annak a tôzsdének a rendelkezésre álló legfrissebb árfolyama a mértékadó, amely az adott értékpapír fô piacának számít. b) Az értékpapír-tôzsdéken hivatalosan nem jegyzett, de szabályozott piacon forgalmazott értékpapírokat olyan árfolyamon értékelik, amely az értékelés idôpontjában nem lehet alacsonyabb a vételi árfolyamnál és nem lehet magasabb az eladási árfolyamnál, és amelyet az alapkezelô társaság az értékpapírok lehetô legjobb eladási árfolyamának tart.

46



c) A származékos OTC-ügyleteket az alapkezelô társaság által meghatározandó és ellenôrizhetô értékelési módszer szerint, naponta értékelik. d) Az átruházható értékpapírokkal foglalkozó kollektív befektetési vállalkozások és egyéb kollektív befektetési vállalkozások befektetési jegyeit a legfrissebb megállapított és a jegyekért kapható visszaváltási áron értékelik. Amennyiben a befektetési jegyek visszaváltása szünetel vagy nem határoznak meg visszaváltási árat, ezeket a befektetési jegyeket az összes többi eszközhöz hasonlóan az aktuális forgalmi értéken értékelik, ahogyan azt az alapkezelô társaság jóhiszemûen, általánosan elismert, könyvvizsgálók által ellenôrizhetô értékelési szabályok szerint meghatározza. e) Amennyiben az árfolyamok nem piackonform árfolyamok és amennyiben az a) és b) pontban meghatározottaktól eltérô értékpapírokra nem határoztak meg árfolyamot, ezeket az értékpapírokat az törvényben megengedett összes egyéb eszközhöz hasonlóan aktuális forgalmi értéken értékelik, ahogyan azt az alapkezelô társaság jóhiszemûen, a valószínûleg elérhetô eladási érték alapján meghatározza. f) A likvid eszközöket kamattal növelt névértéken értékelik. g) Az adott részalap devizájától eltérô devizára szóló értékpapírok és más befektetések piaci értékét a legfrissebb deviza-középárfolyamon számítják át a részalap pénznemére. A deviza-tranzakciók nyereségét és veszteségét hozzáadják vagy levonják. A részalap nettó vagyona az adott részalap befektetôinek teljesített esetleges hozamfizetésekkel csökken. 6. A befektetési jegyek értékét a fenti szempontok szerint számítják ki, mindegyik részalapra külön-külön. Amennyiben azonban egy-egy részalapon belül több befektetésijegy-sorozat is van, a befektetési jegyek értékének kiszámítása a fenti szempontok szerint a részalapon belül sorozatonként külön-külön történik. Az eszközök összeállítására és hozzárendelésére mindig a részalap szintjén kerül sor.

3. Adózás Luxemburg Nagyhercegsége illetéket (taxe d'abonnement) vet ki az alap nettó vagyona után; az illeték éves mértéke 0,05%. Kiszámítása negyedévente történik, alapja a részalap negyedév utolsó napján megállapított nettó eszközértéke. A származási országok által a kamatokra vagy osztalékra kivetett adó visszatérítésére nincs lehetôség. Luxemburg Nagyhercegségben 2005. július 1. óta forrásadót kell fizetni a kamatbevételek után. Ez a forrásadó 2008. június 30-ig a kamatfizetés 15 százaléka volt, azt követôen 2011. június 30-ig 20%, majd 2011. július 1-tôl 35%. Anonim módon fizetik meg a luxemburgi adóhatóságnak, amirôl igazolást állítanak ki a befektetônek.

4. Újrabefektetés / hozamfizetés Az alapkezelô társaság a részalap által elért hozamot a részalap befektetôinek kifizetheti, vagy visszaforgathatja az adott részalapba. A rendes nettó hozam és a realizált nyereség fizethetô ki. Kifizethetô továbbá a nem realizált nyereség és egyéb eszköz is, amennyiben az alap nettó vagyona a kifizetés következtében összességében nem csökken 1 250 000 euró alá.

5 .Díjakról, ráfordításokról szóló tájékoztató Az alapkezelési és letétkezelôi banki díjak adatai az aktuális Tájékoztatóban találhatók.

47

Jegyzet

Átadta:


4, rue Thomas Edison L-1445 Luxembourg-Strassen [email protected] www.wallberg.eu

ACATIS CHAMPIONS SELECT

Recommend Documents