Boekje.indd 59
27-03-13 12:26
Boekje.indd 59
27-03-13 12:26
Boekje.indd 59
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Vermogensoplossingen die naadloos aansluiten bij uw ambities”
2
Boekje.indd 2
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De kunstwerken Omdat Ostrica de kunst van vermogens oplossingen meester is, uw emotie kan vertalen in investeringen, hebben we er voor gekozen om in onze uitingen een podium te bieden aan kunstenaars en hun werken.
De beelden in deze brochure zijn beschikbaar gesteld door galerie en beeldentuin Giardino. Meer informatie: www.giardinobeeldentuin.nl
3
Boekje.indd 3
27-03-13 12:26
Boekje.indd 4
27-03-13 12:26
De kunst van Josef Jan Michnia wordt geken merkt door een zeer gevoelige gave van waar neming en een uitzonderlijke moed voor vorm en kleur. Zijn artistieke oorsprong komt van het expres sionistisch werk van Paul Cézanne, maar zijn eigen interpretatie van deze stijl – een expres Josef Jan Michnia | 1942
sief Realisme – is altijd actueel en op de toe komst gericht.
Tanz Karakteristiek voor alle werken van de schilder 50 (h) x 40 (b) cm
Josef Jan Michnia is een sterk transcendentale
Olieverf op doek
dimensie van zijn waarneming: met behulp van zijn visionaire kracht probeert hij de tegenstel ling tussen materie en ziel op te heffen en de toeschouwer een bron van inspiratie aan te reiken. Josef Jan Michnia werd in mei 1942 geboren in Waldbrücken-Oberschlesien (sinds 1945 Polen).
Boekje.indd 5
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Rijk door ervaring en expertise”
6
Boekje.indd 6
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Onze achtergrond Tot eind 2007 was Ostrica onderdeel van Old Mutual, een internationale groep met een wereldwijd netwerk. Via een management buy out hebben we in 2007 een meerderheid van de aandelen in handen gekregen. De laatste stap naar volledige zelfstandigheid en onafhankelijk heid is genomen met de voortzetting van onze activiteiten onder een andere naam. In de af gelopen 15 jaar hebben wij ons ontwikkeld van vermogensbeheerder tot een brede financiële dienstverlener op het gebied van vermogensop lossingen. Met moderne strategieën, inspelend op actuele marktontwikkelingen, beschermen wij uw vermogen en optimaliseren dit voor rendement en risico.
7
Boekje.indd 7
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Meer werk voor uw vermogen”
8
Boekje.indd 8
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De diensten
• Actief
beleggingsproces; analyse van 20.000
aandelen wereldwijd, 1.500 beleggingsfondsen en 40.000 obligaties.
• Actief
risicomanagement; focus op bescherming
• Structurele
• Uw eigen
en instandhouding van uw vermogen. outperformance in alle profielen.
beleggingsprofiel; afgestemd op uw
persoonlijke wensen en doelstellingen.
• 24/7
online inzage in uw portefeuille en toegang
tot nieuwsberichten.
9
Boekje.indd 9
27-03-13 12:26
Boekje.indd 10
27-03-13 12:26
Jo van den Brand is sinds vele jaren werkzaam als fijnschilder. Hij heeft zich gedurende al die jaren voornamelijk beziggehouden met het schilderen van stillevens. Er vonden van zijn werk veel solo- en groepstentoonstellingen plaats in binnen- en buitenland, waaronder in New York en Bazel. Van den Brand werd al vroeg gegrepen door de kracht van het tekenen. “Als kleine jongen tekende ik al met een zwart conté potlood op een groot vel tekenpapier, als voorbeeld dienden vaak werken van tekenaars Jo van den Brand | 1942 Witte schaal met pruimen 25 (h) x 40 (b) cm Olieverf op paneel
of schilders.” In 1986 startte Van den Brand met het lesgeven in fijnschilderen, inmiddels bestond zijn gezin uit 6 personen. “Mijn collega’s merkten wel eens gekscherend op “fijnschilderen, dat wil niemand leren, het duurt veel te lang vooraleer men naar huis gaat met een schilderij”. Maar mijn hart lag bij het fijnschilderen, ik kon niet anders en nu meer dan twintig jaar later doe ik het nog steeds met veel plezier” Om tot een optimaal effect te komen, schildert Jo van den Brand 3 tot wel 10 lagen over elkaar, het eindresultaat is nog steeds flinterdun. Diepte of perspectief in zijn schilderijen verkrijgt hij niet door de dikte van de verf, maar door kleurgebruik, composi tie, licht en donker.
Boekje.indd 11
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Structureel beter”
12
Boekje.indd 12
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De resultaten Ostrica laat haar performance ‘GIPS compliant’ door een onafhankelijke accountant vaststellen. GIPS staat voor Global Investment Performance Standards en die weerspiegelen algemene objectieve standaarden ten aanzien van het meten en presenteren van de behaalde beleggingsresultaten met een beleggings strategie. Op verzoek is het verificatierapport verkrijgbaar.
•
De voordelen van GIPS® voor beleggers: Zekerheid dat resultaten juist en eenduidig gepresenteerd worden.
• Meer
vertrouwen in resultaatpresentaties van
• Beleggingsresultaten
de vermogensbeheerder. van verschillende
vermogensbeheerders zijn beter te vergelijken.
13
Boekje.indd 13
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Doelbewust beleggen”
14
Boekje.indd 14
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De mogelijkheden Perlasplan (nieuw) tot € 50.000 Welvarende beleggers tot € 250.0000
Fiscaal aantrekkelijk banksparen in door Ostrica beheerde fondsen. Inleg vanaf € 50 per maand. Uw eigen actief beheerde beleggingsportefeuille. Deze is ingevuld met externe - en interne fond sen die aansluiten op onze optimale titelselec tie; liquide fondsen die volledige inzage geven in alle onderliggende titels en kostenstructuur.
Ondernemende beleggers vanaf
uw eigen actief beheerde portefeuille, waar
€ 250.000 tot € 1.000.000
mogelijk ingevuld met individuele aandelen en/of obligaties. Met wereldwijde spreiding en begrenzing van het neerwaartse risico en evaluatie van uw bestaande portefeuille(s) zowel binnen als buiten Ostrica.
Vermogende families vanaf € 1.000.000
Exclusief platform voor vermogende families die zelf de (eind)controle willen houden over hun vermogen. U maakt gebruik van onze informatie en expertise op het gebied van risicoen kostenmanagement, selectieprocessen van banken, assetmanagers en fondsen.
Professionele beleggers vanaf € 10.000.000
Voor Ostrica staat fiduciair beheer gelijk aan partnerschip. Het kennisintensieve beleggings proces van Ostrica in combinatie met de ‘open architecture’ biedt u een breed scala aan moge lijkheden om het vermogen geheel of gedeelte lijk in beheer of regie te geven bij Ostrica.
15
Boekje.indd 15
27-03-13 12:26
Boekje.indd 16
27-03-13 12:26
Christiaan Lieverse schildert al vanaf zijn 16e. Zijn oeuvre behelst naast abstracte vooral ook figuratieve werken. Christiaan Lieverse speelt in zijn figuratieve werk met de schoonheid en lieflijkheid van zijn modellen en weet deze op onnavolgbare wijze in al hun kwetsbaarheid Christiaan Lieverse | 1971 Morpho Rhetenor 140 (h) x 120 (b) cm Mixed media op doek
uitzonderlijk krachtig neer te zetten. De vaak grote afmetingen van zijn doeken, de tegenstrij digheden in lichaamshouding en gezichtsuit drukking en de finesse van de interactie met de door Lieverse gebruikte materialen en technie ken zorgen ervoor dat je als kijker een ongekend schouwspel voorgeschoteld krijgt. Christiaan Lieverse weerspiegelt in zijn doeken uiteenlo pende emoties, en door de pure en eigentijdse manier waarop hij dat doet blijft het werk spannend door de eigen maar ook veranderlijke interpretatie van de kijker.
Boekje.indd 17
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Defensief Basisprofiel
Gematigd Defensief Balansprofiel
ó 25% aandelen
ó 35% aandelen
ó 40% obligaties
ó 30% obligaties
ó 30% alternatieve strategieën ó 5% liquiditeiten
ó 30% alternatieve strategieën ó 5% liquiditeiten
18
Boekje.indd 18
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Gematigd Offensief Totaalprofiel
Offensief Ondernemendprofiel
ó 50% aandelen
ó 75% aandelen
ó 20% obligaties
ó 5% liquiditeiten
ó 25% alternatieve strategieën ó 5% liquiditeiten
ó 20% alternatieve strategieën
19
Boekje.indd 19
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Zorgeloze vermogensopbouw”
20
Boekje.indd 20
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De strategieën en risicobeheer Door te spreiden over vermogenscategorieën optimaliseren wij de portefeuilles voor risico en rendement. Risicobeheer betekent het in kaart brengen van de risico’s op het vermogen en het beheersbaar maken van deze risico’s. Per risi coklasse wordt een maximaal neerwaarts risico in Euro’s vastgesteld. Vervolgens worden porte feuilles onderworpen aan een stress test, waar bij extreme scenario’s (zoals de kredietcrisis van 2008) worden doorgemeten. Wij bekijken in hoeverre de portefeuilles overeenkomen met de wens van de belegger om neerwaartse risico’s al dan niet te overschrijden en reiken voorstel len aan om de portefeuille te optimaliseren voor het risico en het rendement. Voor elke beleg ger heeft Ostrica een passende strategie. Van defensieve portefeuilles voor vermogensbehoud, inkomensstrategieën voor een aanvulling op het inkomen tot offensieve strategieën geënt op toekomstig inkomen.
21
Boekje.indd 21
27-03-13 12:26
Boekje.indd 22
27-03-13 12:26
Karin van de Walle is een moderne kunstenaar en haar sculpturen dragen onmiskenbaar het stempel van deze tijd. Toch schuwt ze klassieke thema’s niet. Ze geeft de vrouw soms weer als ‘vruchtbaar-heidssymbool’ en wellicht ooit als ‘Maria”. Zelfbewust zijn haar figuren zeker. Haar lange en slanke beelden confronteren ons met vrouwen die vaak uitdagend hun licha melijkheid en zelfs manifeste sexualiteit ten Karin van de Walle
| 1964
Showgirl 90 (h) x 27 (b) x 27 (d) cm Bewerkt marmer, keramiek en kristal
toon spreiden. Karin accentueert dat bijvoor beeld door op vrouwenborsten de tepels niet te boetseren maar weer te geven met fonkelende rode kristallen die de aandacht trekken. Natuurlijk doken er in de geschiedenis van tijd tot tijd vrouwen op als Salomé, die hun lichamelijkheid als middel tot verleiding en uitoefening van macht gebruikten. Karin zelf creëerde danseressen die in hun beweging en pose mede zoiets lijken uit te drukken. Opmerkelijk aan Karins werken is nu het ‘nieuwe’ dat vrouwen als individuen naar zichzelf ‘terug’ laat kijken en ze zo de mogelijk heid geeft van een bewuste reflexieve keuze.
Boekje.indd 23
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
FUNDAMENTELE
KWANTITATIEVE
GEGEVENS
MODELLEN
MENS EN MACHINE PROCES
MENS EN MACHINE BELEGGINGSIDEEËN
BELEGGINGSVOORSTELLEN
24
Boekje.indd 24
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Mens en machine Ostrica onderscheidt zich van andere vermo gensbeheerders door haar ‘mens en machine’ – beleggingsproces. Dit proces combineert de toegevoegde waarde van zowel de mens als de computer.
“Uniek beleggingsproces”
Zo onstaat er een strategische verdeling van aantrekkelijke beleggingstitels over verschil lende vermogenscategorieën. Onze analis ten concentreren zich op de titels die voor u daadwerkelijk interessant zijn. Hierdoor wordt kostbare tijd efficiënt door Ostrica aangewend om structureel betere resultaten te behalen dan de markt als geheel.
25
Boekje.indd 25
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Met inzicht doelen bereiken”
26
Boekje.indd 26
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Uw vermogen en uw hypotheek Wanneer een substantieel bestanddeel van uw vermogen in uw eigen woning zit kan het inte ressant zijn een deel ervan te ‘unlocken’ zodat u er vrij over kunt beschikken. Bijvoorbeeld om uw inkomen aan te vullen. Aanvulling Pensioen U wilt later graag de dingen blijven doen die u nu ook doet. In veel gevallen schiet het pensioen echter tekort. Ostrica biedt verschillende inko mensstrategieën die kunnen worden ingezet om uw levenstandaard nu en in de toekomst op peil te houden. Gouden Handdruk Ontslag betekent inkomensverlies. Een ontslag vergoeding, de zogenaamde gouden handdruk, kan dat verlies opvangen. Voor vergoedingen tot circa € 70.000 biedt Ostrica een aantrekkelijke bankspaaroplossing. Voor bedragen die hoger liggen biedt een stamrecht BV verschillende fiscale voordelen en meer vrijheid dan andere oplossingen.
27
Boekje.indd 27
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Focus op rendement
ó Ostrica
ó Benchmark
28
Boekje.indd 28
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Vrij vermogen U kunt uw vermogen voor langere tijd missen en wilt een hoger rendement maken dan moge lijk is met sparen. Ostrica biedt afhankelijk van uw doelstellingen verschillende strategieën met als doel vermogensgroei en vermogensbehoud. Alternatief voor sparen Met de huidige lage spaarrentes blijft er na aftrek van belasting (1,2%) en inflatie (circa 2,7%) vrijwel niets meer over. Voor de korte termijn is het aanhouden van liquide vermogen, als buffer voor onvoorziene uitgaven, echter een verstandige keuze. Wilt u uw vermogen niet blootstellen aan het faillissementsrisico van banken dan biedt Ostrica een aantrekkelijk beleggingsalternatief voor sparen.
29
Boekje.indd 29
27-03-13 12:26
Boekje.indd 30
27-03-13 12:26
Sculpturale schoonheid, geïnspireerd door het dagelijkse leven speelt een belangrijke rol in Lothar Vigelandzoon’s werk. Lothar maakt bronzen beelden, met behulp van de methode van cire perdu. Met behulp van verschillende patines op zijn sculpturen die hij probeert te Lothar Vigelandzoon
verzachten van het brons. De realistische ge kleurde vruchten, evenals de andere figuratieve
Kersen
beelden worden gekenmerkt door beweging en evenwicht.
60 (h) x 35 (b) cm Brons
Lothar werd geboren in Paramaribo, Suriname. Hij leefde in Nederland van 1966 tot 2000 en is nu woonachtig in Vence, Frankrijk, waar hij actief is als beeldhouwer. Lothar exposeerde eerder in Frankrijk (Parijs, Cannes en St. Paul de Vence), Noorwegen en Nederland.
Boekje.indd 31
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Professioneel vermogensbeheer dichtbij”
32
Boekje.indd 32
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De werkwijze Effectenbanken bewaren de door Ostrica aange kochte effecten op uw eigen beleggingsrekening bij deze effectenbank. Wij maken uitsluitend gebruik van betaalrekeningen en effectendepots die op uw eigen naam staan. U geeft ons een beperkte volmacht voor de aan- en verkoop transacties op uw rekening. Ostrica heeft over eenkomsten met verschillende effectenbanken, waarbij de banken de portefeuilles bewaren. Ostrica beheert uw vermogen maar bewaart het niet. Zo houden wij de verschillende functies gescheiden. Als u een beleggingsrekening bij ons hebt en u wilt geld bijstorten dan is dat op elk gewenst moment mogelijk.
Instructies vindt u op www.ostrica.nl.
33
Boekje.indd 33
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Persoonlijke aanpak”
34
Boekje.indd 34
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De service Persoonlijke informatie over de dienstverlening van Ostrica, zoals rapportages en rekeningaf schriften, kunnen in plaats van op papier via een andere duurzame gegevensdrager, bij voorbeeld via internet of e-mail, aan u worden verstrekt. Niet persoonlijke informatie over de dienstverlening van Ostrica vindt u op onze website, die telkens actueel en toegankelijk is. Ostrica is op werkdagen tijdens kantooruren telefonisch bereikbaar van maandag tot en met vrijdag op telefoonnummer 020 - 540 83 00. U kunt uw vragen ook stellen via email:
[email protected].
35
Boekje.indd 35
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Veilig en inzichtelijk”
36
Boekje.indd 36
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De autoriteiten Ostrica beschikt over een vergunning op grond van de Wet op het financieel toezicht om acti viteiten van vermogensbeheer te verrichten en het uitvoeren van de orders uit dit vermogens beheer. Ostrica staat onder toezicht van en is opgenomen in de registers van de Stichting Autoriteit Financiële Markten (www.afm.nl) en De Nederlandsche Bank. Ostrica is tevens aangesloten bij de Stichting Klachteninstituut Financiële Dienstverlening (www.kifid.nl). Samen bewaken Ostrica, de AFM, de Nederland sche Bank en het KIFID uw vermogen, dat op uw eigen beleggingsrekening staat, waardoor er nooit aanspraak op gemaakt kan worden, anders dan door uzelf.
37
Boekje.indd 37
27-03-13 12:26
Boekje.indd 38
27-03-13 12:26
De doeken van Walter Brems stralen niet direct heel veel vrolijkheid uit. Maar hebben wel een ongelooflijke aantrekkingskracht. Onder meer door de sobere kleuren in de achtergrond waartegen we vooral veel verstilde meisjes- en vrou wenfiguren zien. Haast overdreven realistisch maar wel schitterend gefigureerd. In zichzelf gekeerde beauty’s, volkomen emotieloos, ze Walter Brems | 1947 Noortje 100 (b) x 100 (h) cm Olieverf, doek op paneel
lachen noch wenen. Hen sensualiteit boeit enorm. Dromerige blikken. Waar denken ze aan, waarnaar kijken ze? De werken van Brems stralen een grote leegte uit. Niet voor niets wordt hij wel eens betiteld als de “schilder van de stilte”. De werken van Brems zijn een spiegel van diens ziel. De grote moeite die Walter Brems heeft met de alom heersende oppervlakkigheid, de onpersoonlijk heid van de huidige maatschappij, de treurnis om de mooie dingen die verloren gaan, dit alles komt tot uiting in zijn wel heel bijzondere, soms ronduit mysterieuze werken.
Boekje.indd 39
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Aandeel: AEX index:
Bewijs van deelname in het kapitaal van een onderneming. Belangrijkste graadmeter voor de Amsterdamse beurs, bevat de 25 meest verhandelde fondsen van Euronext Amsterdam.
AFM:
Autoriteit Financiële Markten, toezichthouder op de financiële sector in Nederland.
Bearmarket: Beleggingsfonds:
Een markt waarin de prijzen dalen. Ook wel: Baissemarkt Een door derden beheerd vermogen ten behoeve van deelnemers.
Benchmark:
Graadmeter voor beleggingsresultaten. Bijvoorbeeld de AEX index voor Nederlandse aandelenbeleggingen of de MSCI wereldindex voor internationale aandelenbeleggingen.
Bullmarket: Calloptie:
Markt waarin de prijzen stijgen. Het recht tot koop van een bepaald goed, gedurende een bepaalde periode en tegen een vooraf overeengekomen prijs.
Converteerbare obligatie:
Obligatie die tegen bepaalde voorwaarden in aandelen kan worden verwisseld.
Deflatie:
Daling van het algemene prijspeil, waardevermeerdering van geld.
Deposito:
Het bedrag op deze rekening is gedurende een afgesproken termijn niet opeisbaar. De rentevergoeding is echter hoger dan op een gewone rekening waarvan het bedrag direct opeisbaar is.
Devaluatie:
Officiële waardeverlaging van de waarde van een geldsoort ten opzichte van een andere geldsoort.
Dividend: Emissie: Eurobonds:
Winstuitkering aan aandeelhouders. Uitgifte van nieuwe aandelen of obligaties. Obligatieleningen die in verschillende Europese landen worden verhandeld.
40
Boekje.indd 40
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Expiratiedatum:
Datum waarop een optie afloopt. Ook wel uitoefendatum genoemd.
Fed:
Federal Reserve Board. De centrale bank van de Verenigde Staten.
Fundamentele analyse:
Wijze van beoordeling van beleggingsobjecten waarbij vooral wordt gekeken naar de intrinsieke waarde, toekomstige winstverwachtingen en dividenduitkeringen.
Geldmarkt:
De markt, waarop geld met een looptijd van korter dan 1 jaar wordt geleend of uitgeleend.
Hedging:
Risicoafdekking van voorraden of andere zakelijke waarden door transacties op de termijnmarkt of optiemarkt.
Inflatie:
Stijging van het algemeen prijspeil, waardevermindering van geld.
Institutionele belegger:
Financiële instelling die op professionele wijze en (vaak) op grote schaal geld belegt, bijvoorbeeld pensioenfondsen, beleggingsfondsen en verzekeringsmaatschappijen.
Junk bonds:
Obligaties van weinig kredietwaardige bedrijven waaraan een hoog risico is verbonden.
Kapitaalmarkt:
De markt, waarop geld met een looptijd van 1 jaar en langer wordt geleend of uitgeleend.
Koers:
Prijs van een effect, uitgedrukt in geld of in procenten van de nominale waarde.
Koers-winstverhouding:
De verhouding tussen de koers van het aandeel en de (verwachte) winst per aandeel. Dit getal geeft aan hoe een aandeel wordt gewaardeerd. (Engels: price/earnings ratio)
Limiet:
Hoogste koers, waartegen men wil kopen, of laagste koers waartegen men wil verkopen.
Liquiditeit:
Het vermogen om te allen tijde aan de kortlopende verplichtingen te kunnen voldoen.
Looptijd:
De periode tot de expiratie- of aflossingsdatum.
41
Boekje.indd 41
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Nasdaq:
Amerikaanse beurs zonder fysieke beursvloer, waar aandelen uitsluitend via computers worden verhandeld. Op de Nasdaq staan vooral technologieaandelen genoteerd.
Obligatie:
Een schuldbewijs van de overheid of een onderneming die geld heeft geleend.
Optie:
Gestandaardiseerd koop- of verkooprecht, overdraagbaar en verhandelbaar.
Prospectus:
Wettelijk vereiste documentatie bij elke emissie en/of beursintroductie. De voorwaarden van de emissie en een uiteenzetting over de onderneming staan erin vermeld.
Putoptie:
Het recht tot verkoop van een bepaald goed gedurende een bepaalde periode en tegen een vooraf overeengekomen prijs.
Rekening-courant: Rente:
Het geld op deze rekening is dagelijks opvraagbaar. Percentage vergoeding voor het uitlenen van geld, prijs van geld, interest.
Solvabiliteit:
Het vermogen om aan alle financiële verplichtingen te kunnen voldoen. Vaak uitgedrukt in eigen vermogen als percentage van het totaal vermogen.
Speculatie:
Het trachten te profiteren van op korte termijn optredende prijsverschillen.
Spread:
Het verschil tussen de biedprijs en de laatprijs. De laatprijs is altijd hoger dan de biedprijs. De spread verkrijgt u door de bid van de ask af te trekken.
Technische analyse:
Wijze voor de beoordeling van beleggingsobjecten waarbij vooral wordt gekeken naar de koerspatronen en ontwikkeling van de handelsvolumes.
Valutarisico:
Het risico dat ontstaat op bezit in een buitenlandse geldsoort door wijzigingen in wisselkoersen.
42
Boekje.indd 42
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Volatiliteit: Winst per aandeel:
Beweeglijkheid van de koersen. Winst na belastingen en uitkeringen: het aantal uitstaande aandelen.
Zero-coupon obligatie:
Nul-coupon obligatie: obligatie waarop geen rente wordt uitgekeerd. (Ook wel kortweg ‘zerobond’ of ‘zero’ genoemd).
43
Boekje.indd 43
27-03-13 12:26
Ostrica BV ADRES
Prof. J.H. Bavincklaan 2 Amstelveen
POSTADRES
Postbus 7851 1008 AB Amsterdam
TELEFOON
020 540 83 00
FAX
020 540 83 01
EMAIL WEB
Boekje.indd 58
[email protected] www.ostrica.nl
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Vermogensoplossingen die naadloos aansluiten bij uw ambities”
2
Boekje.indd 2
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De kunstwerken Omdat Ostrica de kunst van vermogensoplossingen meester is, uw emotie kan vertalen in investeringen, hebben we er voor gekozen om in onze uitingen een podium te bieden aan kunstenaars en hun werken.
De beelden in deze brochure zijn beschikbaar gesteld door galerie en beeldentuin Giardino. Meer informatie: www.giardinobeeldentuin.nl
3
Boekje.indd 3
27-03-13 12:26
Boekje.indd 4
27-03-13 12:26
De kunst van Josef Jan Michnia wordt gekenmerkt door een zeer gevoelige gave van waarneming en een uitzonderlijke moed voor vorm en kleur. Zijn artistieke oorsprong komt van het expressionistisch werk van Paul Cézanne, maar zijn eigen interpretatie van deze stijl – een expresJosef Jan Michnia | 1942
sief Realisme – is altijd actueel en op de toekomst gericht.
Tanz Karakteristiek voor alle werken van de schilder 50 (h) x 40 (b) cm
Josef Jan Michnia is een sterk transcendentale
Olieverf op doek
dimensie van zijn waarneming: met behulp van zijn visionaire kracht probeert hij de tegenstelling tussen materie en ziel op te heffen en de toeschouwer een bron van inspiratie aan te reiken. Josef Jan Michnia werd in mei 1942 geboren in Waldbrücken-Oberschlesien (sinds 1945 Polen).
Boekje.indd 5
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Rijk door ervaring en expertise”
6
Boekje.indd 6
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Onze achtergrond Tot eind 2007 was Ostrica onderdeel van Old Mutual, een internationale groep met een wereldwijd netwerk. Via een management buy out hebben we in 2007 een meerderheid van de aandelen in handen gekregen. De laatste stap naar volledige zelfstandigheid en onafhankelijkheid is genomen met de voortzetting van onze activiteiten onder een andere naam. In de afgelopen 15 jaar hebben wij ons ontwikkeld van vermogensbeheerder tot een brede financiële dienstverlener op het gebied van vermogensoplossingen. Met moderne strategieën, inspelend op actuele marktontwikkelingen, beschermen wij uw vermogen en optimaliseren dit voor rendement en risico.
7
Boekje.indd 7
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Meer werk voor uw vermogen”
8
Boekje.indd 8
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De diensten
•
Actief beleggingsproces; analyse van 20.000 aandelen wereldwijd, 1.500 beleggingsfondsen en 40.000 obligaties. Actief risicomanagement; focus op bescherming
•
•
Structurele outperformance in alle profielen.
•
Uw eigen beleggingsprofiel; afgestemd op uw
en instandhouding van uw vermogen.
persoonlijke wensen en doelstellingen.
•
24/7 online inzage in uw portefeuille en toegang tot nieuwsberichten.
9
Boekje.indd 9
27-03-13 12:26
Boekje.indd 10
27-03-13 12:26
Jo van den Brand is sinds vele jaren werkzaam als fijnschilder. Hij heeft zich gedurende al die jaren voornamelijk beziggehouden met het schilderen van stillevens. Er vonden van zijn werk veel solo- en groepstentoonstellingen plaats in binnen- en buitenland, waaronder in New York en Bazel. Van den Brand werd al vroeg gegrepen door de kracht van het tekenen. “Als kleine jongen tekende ik al met een zwart conté potlood op een groot vel tekenpapier, als voorbeeld dienden vaak werken van tekenaars Jo van den Brand | 1942 Witte schaal met pruimen 25 (h) x 40 (b) cm Olieverf op paneel
of schilders.” In 1986 startte Van den Brand met het lesgeven in fijnschilderen, inmiddels bestond zijn gezin uit 6 personen. “Mijn collega’s merkten wel eens gekscherend op “fijnschilderen, dat wil niemand leren, het duurt veel te lang vooraleer men naar huis gaat met een schilderij”. Maar mijn hart lag bij het fijnschilderen, ik kon niet anders en nu meer dan twintig jaar later doe ik het nog steeds met veel plezier” Om tot een optimaal effect te komen, schildert Jo van den Brand 3 tot wel 10 lagen over elkaar, het eindresultaat is nog steeds flinterdun. Diepte of perspectief in zijn schilderijen verkrijgt hij niet door de dikte van de verf, maar door kleurgebruik, compositie, licht en donker.
Boekje.indd 11
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Structureel beter”
12
Boekje.indd 12
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De resultaten Ostrica laat haar performance ‘GIPS compliant’ door een onafhankelijke accountant vaststellen. GIPS staat voor Global Investment Performance Standards en die weerspiegelen algemene objectieve standaarden ten aanzien van het meten en presenteren van de behaalde beleggingsresultaten met een beleggingsstrategie. Op verzoek is het verificatierapport verkrijgbaar.
De voordelen van GIPS® voor beleggers:
•
•
•
Zekerheid dat resultaten juist en eenduidig gepresenteerd worden. Meer vertrouwen in resultaatpresentaties van de vermogensbeheerder. Beleggingsresultaten van verschillende vermogensbeheerders zijn beter te vergelijken.
13
Boekje.indd 13
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Doelbewust beleggen”
14
Boekje.indd 14
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De mogelijkheden Perlasplan (nieuw) tot € 50.000 Welvarende beleggers tot € 250.0000
Fiscaal aantrekkelijk banksparen in door Ostrica beheerde fondsen. Inleg vanaf € 50 per maand. Uw eigen actief beheerde beleggingsportefeuille. Deze is ingevuld met externe - en interne fondsen die aansluiten op onze optimale titelselectie; liquide fondsen die volledige inzage geven in alle onderliggende titels en kostenstructuur.
Ondernemende beleggers vanaf
uw eigen actief beheerde portefeuille, waar
€ 250.000 tot € 1.000.000
mogelijk ingevuld met individuele aandelen en/of obligaties. Met wereldwijde spreiding en begrenzing van het neerwaartse risico en evaluatie van uw bestaande portefeuille(s) zowel binnen als buiten Ostrica.
Vermogende families vanaf € 1.000.000
Exclusief platform voor vermogende families die zelf de (eind)controle willen houden over hun vermogen. U maakt gebruik van onze informatie en expertise op het gebied van risicoen kostenmanagement, selectieprocessen van banken, assetmanagers en fondsen.
Professionele beleggers vanaf € 10.000.000
Voor Ostrica staat fiduciair beheer gelijk aan partnerschip. Het kennisintensieve beleggingsproces van Ostrica in combinatie met de ‘open architecture’ biedt u een breed scala aan mogelijkheden om het vermogen geheel of gedeeltelijk in beheer of regie te geven bij Ostrica.
15
Boekje.indd 15
27-03-13 12:26
Boekje.indd 16
27-03-13 12:26
Christiaan Lieverse schildert al vanaf zijn 16e. Zijn oeuvre behelst naast abstracte vooral ook figuratieve werken. Christiaan Lieverse speelt in zijn figuratieve werk met de schoonheid en lieflijkheid van zijn modellen en weet deze op onnavolgbare wijze in al hun kwetsbaarheid Christiaan Lieverse | 1971 Morpho Rhetenor 140 (h) x 120 (b) cm Mixed media op doek
uitzonderlijk krachtig neer te zetten. De vaak grote afmetingen van zijn doeken, de tegenstrijdigheden in lichaamshouding en gezichtsuitdrukking en de finesse van de interactie met de door Lieverse gebruikte materialen en technieken zorgen ervoor dat je als kijker een ongekend schouwspel voorgeschoteld krijgt. Christiaan Lieverse weerspiegelt in zijn doeken uiteenlopende emoties, en door de pure en eigentijdse manier waarop hij dat doet blijft het werk spannend door de eigen maar ook veranderlijke interpretatie van de kijker.
Boekje.indd 17
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Defensief Basisprofiel
Gematigd Defensief Balansprofiel
ó
ó
ó ó ó
25%
aandelen
30%
alternatieve strategieën
40%
obligaties
5%
liquiditeiten
ó ó ó
35%
aandelen
30%
alternatieve strategieën
30%
obligaties
5%
liquiditeiten
18
Boekje.indd 18
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Gematigd Offensief Totaalprofiel
Offensief Ondernemendprofiel
ó
ó
ó ó ó
50%
aandelen
25%
alternatieve strategieën
20%
obligaties
5%
ó ó
75%
aandelen
20%
alternatieve strategieën
5%
liquiditeiten
liquiditeiten
19
Boekje.indd 19
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Zorgeloze vermogensopbouw”
20
Boekje.indd 20
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De strategieën en risicobeheer Door te spreiden over vermogenscategorieën optimaliseren wij de portefeuilles voor risico en rendement. Risicobeheer betekent het in kaart brengen van de risico’s op het vermogen en het beheersbaar maken van deze risico’s. Per risicoklasse wordt een maximaal neerwaarts risico in Euro’s vastgesteld. Vervolgens worden portefeuilles onderworpen aan een stress test, waarbij extreme scenario’s (zoals de kredietcrisis van 2008) worden doorgemeten. Wij bekijken in hoeverre de portefeuilles overeenkomen met de wens van de belegger om neerwaartse risico’s al dan niet te overschrijden en reiken voorstellen aan om de portefeuille te optimaliseren voor het risico en het rendement. Voor elke belegger heeft Ostrica een passende strategie. Van defensieve portefeuilles voor vermogensbehoud, inkomensstrategieën voor een aanvulling op het inkomen tot offensieve strategieën geënt op toekomstig inkomen.
21
Boekje.indd 21
27-03-13 12:26
Boekje.indd 22
27-03-13 12:26
Karin van de Walle is een moderne kunstenaar en haar sculpturen dragen onmiskenbaar het stempel van deze tijd. Toch schuwt ze klassieke thema’s niet. Ze geeft de vrouw soms weer als ‘vruchtbaar-heidssymbool’ en wellicht ooit als ‘Maria”. Zelfbewust zijn haar figuren zeker. Haar lange en slanke beelden confronteren ons met vrouwen die vaak uitdagend hun lichamelijkheid en zelfs manifeste sexualiteit ten Karin van de Walle
| 1964
Showgirl 90 (h) x 27 (b) x 27 (d) cm Bewerkt marmer, keramiek en kristal
toon spreiden. Karin accentueert dat bijvoorbeeld door op vrouwenborsten de tepels niet te boetseren maar weer te geven met fonkelende rode kristallen die de aandacht trekken. Natuurlijk doken er in de geschiedenis van tijd tot tijd vrouwen op als Salomé, die hun lichamelijkheid als middel tot verleiding en uitoefening van macht gebruikten. Karin zelf creëerde danseressen die in hun beweging en pose mede zoiets lijken uit te drukken. Opmerkelijk aan Karins werken is nu het ‘nieuwe’ dat vrouwen als individuen naar zichzelf ‘terug’ laat kijken en ze zo de mogelijkheid geeft van een bewuste reflexieve keuze.
Boekje.indd 23
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
FUNDAMENTELE
KWANTITATIEVE
GEGEVENS
MODELLEN
MENS EN MACHINE PROCES
MENS EN MACHINE BELEGGINGSIDEEËN
BELEGGINGSVOORSTELLEN
24
Boekje.indd 24
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Mens en machine Ostrica onderscheidt zich van andere vermogensbeheerders door haar ‘mens en machine’ – beleggingsproces. Dit proces combineert de toegevoegde waarde van zowel de mens als de computer.
“Uniek beleggingsproces”
Zo onstaat er een strategische verdeling van aantrekkelijke beleggingstitels over verschillende vermogenscategorieën. Onze analisten concentreren zich op de titels die voor u daadwerkelijk interessant zijn. Hierdoor wordt kostbare tijd efficiënt door Ostrica aangewend om structureel betere resultaten te behalen dan de markt als geheel.
25
Boekje.indd 25
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Met inzicht doelen bereiken”
26
Boekje.indd 26
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Uw vermogen en uw hypotheek Wanneer een substantieel bestanddeel van uw vermogen in uw eigen woning zit kan het interessant zijn een deel ervan te ‘unlocken’ zodat u er vrij over kunt beschikken. Bijvoorbeeld om uw inkomen aan te vullen. Aanvulling Pensioen U wilt later graag de dingen blijven doen die u nu ook doet. In veel gevallen schiet het pensioen echter tekort. Ostrica biedt verschillende inkomensstrategieën die kunnen worden ingezet om uw levenstandaard nu en in de toekomst op peil te houden. Gouden Handdruk Ontslag betekent inkomensverlies. Een ontslagvergoeding, de zogenaamde gouden handdruk, kan dat verlies opvangen. Voor vergoedingen tot circa € 70.000 biedt Ostrica een aantrekkelijke bankspaaroplossing. Voor bedragen die hoger liggen biedt een stamrecht BV verschillende fiscale voordelen en meer vrijheid dan andere oplossingen.
27
Boekje.indd 27
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Focus op rendement
ó ó
Ostrica Benchmark
28
Boekje.indd 28
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Vrij vermogen U kunt uw vermogen voor langere tijd missen en wilt een hoger rendement maken dan mogelijk is met sparen. Ostrica biedt afhankelijk van uw doelstellingen verschillende strategieën met als doel vermogensgroei en vermogensbehoud. Alternatief voor sparen Met de huidige lage spaarrentes blijft er na aftrek van belasting (1,2%) en inflatie (circa 2,7%) vrijwel niets meer over. Voor de korte termijn is het aanhouden van liquide vermogen, als buffer voor onvoorziene uitgaven, echter een verstandige keuze. Wilt u uw vermogen niet blootstellen aan het faillissementsrisico van banken dan biedt Ostrica een aantrekkelijk beleggingsalternatief voor sparen.
29
Boekje.indd 29
27-03-13 12:26
Boekje.indd 30
27-03-13 12:26
Sculpturale schoonheid, geïnspireerd door het dagelijkse leven speelt een belangrijke rol in Lothar Vigelandzoon’s werk. Lothar maakt bronzen beelden, met behulp van de methode van cire perdu. Met behulp van verschillende patines op zijn sculpturen die hij probeert te Lothar Vigelandzoon
verzachten van het brons. De realistische gekleurde vruchten, evenals de andere figuratieve
Kersen
beelden worden gekenmerkt door beweging en evenwicht.
60 (h) x 35 (b) cm Brons
Lothar werd geboren in Paramaribo, Suriname. Hij leefde in Nederland van 1966 tot 2000 en is nu woonachtig in Vence, Frankrijk, waar hij actief is als beeldhouwer. Lothar exposeerde eerder in Frankrijk (Parijs, Cannes en St. Paul de Vence), Noorwegen en Nederland.
Boekje.indd 31
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Professioneel vermogensbeheer dichtbij”
32
Boekje.indd 32
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De werkwijze Effectenbanken bewaren de door Ostrica aangekochte effecten op uw eigen beleggingsrekening bij deze effectenbank. Wij maken uitsluitend gebruik van betaalrekeningen en effectendepots die op uw eigen naam staan. U geeft ons een beperkte volmacht voor de aan- en verkooptransacties op uw rekening. Ostrica heeft overeenkomsten met verschillende effectenbanken, waarbij de banken de portefeuilles bewaren. Ostrica beheert uw vermogen maar bewaart het niet. Zo houden wij de verschillende functies gescheiden. Als u een beleggingsrekening bij ons hebt en u wilt geld bijstorten dan is dat op elk gewenst moment mogelijk.
Instructies vindt u op www.ostrica.nl.
33
Boekje.indd 33
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Persoonlijke aanpak”
34
Boekje.indd 34
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De service Persoonlijke informatie over de dienstverlening van Ostrica, zoals rapportages en rekeningafschriften, kunnen in plaats van op papier via een andere duurzame gegevensdrager, bijvoorbeeld via internet of e-mail, aan u worden verstrekt. Niet persoonlijke informatie over de dienstverlening van Ostrica vindt u op onze website, die telkens actueel en toegankelijk is. Ostrica is op werkdagen tijdens kantooruren telefonisch bereikbaar van maandag tot en met vrijdag op telefoonnummer 020 - 540 83 00. U kunt uw vragen ook stellen via email:
[email protected].
35
Boekje.indd 35
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Veilig en inzichtelijk”
36
Boekje.indd 36
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De autoriteiten Ostrica beschikt over een vergunning op grond van de Wet op het financieel toezicht om activiteiten van vermogensbeheer te verrichten en het uitvoeren van de orders uit dit vermogensbeheer. Ostrica staat onder toezicht van en is opgenomen in de registers van de Stichting Autoriteit Financiële Markten (www.afm.nl) en De Nederlandsche Bank. Ostrica is tevens aangesloten bij de Stichting Klachteninstituut Financiële Dienstverlening (www.kifid.nl). Samen bewaken Ostrica, de AFM, de Nederlandsche Bank en het KIFID uw vermogen, dat op uw eigen beleggingsrekening staat, waardoor er nooit aanspraak op gemaakt kan worden, anders dan door uzelf.
37
Boekje.indd 37
27-03-13 12:26
Boekje.indd 38
27-03-13 12:26
De doeken van Walter Brems stralen niet direct heel veel vrolijkheid uit. Maar hebben wel een ongelooflijke aantrekkingskracht. Onder meer door de sobere kleuren in de achtergrond waartegen we vooral veel verstilde meisjes- en vrouwenfiguren zien. Haast overdreven realistisch maar wel schitterend gefigureerd. In zichzelf gekeerde beauty’s, volkomen emotieloos, ze Walter Brems | 1947 Noortje 100 (b) x 100 (h) cm Olieverf, doek op paneel
lachen noch wenen. Hen sensualiteit boeit enorm. Dromerige blikken. Waar denken ze aan, waarnaar kijken ze? De werken van Brems stralen een grote leegte uit. Niet voor niets wordt hij wel eens betiteld als de “schilder van de stilte”. De werken van Brems zijn een spiegel van diens ziel. De grote moeite die Walter Brems heeft met de alom heersende oppervlakkigheid, de onpersoonlijkheid van de huidige maatschappij, de treurnis om de mooie dingen die verloren gaan, dit alles komt tot uiting in zijn wel heel bijzondere, soms ronduit mysterieuze werken.
Boekje.indd 39
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Aandeel: AEX index:
Bewijs van deelname in het kapitaal van een onderneming. Belangrijkste graadmeter voor de Amsterdamse beurs, bevat de 25 meest verhandelde fondsen van Euronext Amsterdam.
AFM:
Autoriteit Financiële Markten, toezichthouder op de financiële sector in Nederland.
Bearmarket: Beleggingsfonds:
Een markt waarin de prijzen dalen. Ook wel: Baissemarkt Een door derden beheerd vermogen ten behoeve van deelnemers.
Benchmark:
Graadmeter voor beleggingsresultaten. Bijvoorbeeld de AEX index voor Nederlandse aandelenbeleggingen of de MSCI wereldindex voor internationale aandelenbeleggingen.
Bullmarket: Calloptie:
Markt waarin de prijzen stijgen. Het recht tot koop van een bepaald goed, gedurende een bepaalde periode en tegen een vooraf overeengekomen prijs.
Converteerbare obligatie:
Obligatie die tegen bepaalde voorwaarden in aandelen kan worden verwisseld.
Deflatie:
Daling van het algemene prijspeil, waardevermeerdering van geld.
Deposito:
Het bedrag op deze rekening is gedurende een afgesproken termijn niet opeisbaar. De rentevergoeding is echter hoger dan op een gewone rekening waarvan het bedrag direct opeisbaar is.
Devaluatie:
Officiële waardeverlaging van de waarde van een geldsoort ten opzichte van een andere geldsoort.
Dividend: Emissie: Eurobonds:
Winstuitkering aan aandeelhouders. Uitgifte van nieuwe aandelen of obligaties. Obligatieleningen die in verschillende Europese landen worden verhandeld.
40
Boekje.indd 40
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Expiratiedatum:
Datum waarop een optie afloopt. Ook wel uitoefendatum genoemd.
Fed:
Federal Reserve Board. De centrale bank van de Verenigde Staten.
Fundamentele analyse:
Wijze van beoordeling van beleggingsobjecten waarbij vooral wordt gekeken naar de intrinsieke waarde, toekomstige winstverwachtingen en dividenduitkeringen.
Geldmarkt:
De markt, waarop geld met een looptijd van korter dan 1 jaar wordt geleend of uitgeleend.
Hedging:
Risicoafdekking van voorraden of andere zakelijke waarden door transacties op de termijnmarkt of optiemarkt.
Inflatie:
Stijging van het algemeen prijspeil, waardevermindering van geld.
Institutionele belegger:
Financiële instelling die op professionele wijze en (vaak) op grote schaal geld belegt, bijvoorbeeld pensioenfondsen, beleggingsfondsen en verzekeringsmaatschappijen.
Junk bonds:
Obligaties van weinig kredietwaardige bedrijven waaraan een hoog risico is verbonden.
Kapitaalmarkt:
De markt, waarop geld met een looptijd van 1 jaar en langer wordt geleend of uitgeleend.
Koers:
Prijs van een effect, uitgedrukt in geld of in procenten van de nominale waarde.
Koers-winstverhouding:
De verhouding tussen de koers van het aandeel en de (verwachte) winst per aandeel. Dit getal geeft aan hoe een aandeel wordt gewaardeerd. (Engels: price/earnings ratio)
Limiet:
Hoogste koers, waartegen men wil kopen, of laagste koers waartegen men wil verkopen.
Liquiditeit:
Het vermogen om te allen tijde aan de kortlopende verplichtingen te kunnen voldoen.
Looptijd:
De periode tot de expiratie- of aflossingsdatum.
41
Boekje.indd 41
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Nasdaq:
Amerikaanse beurs zonder fysieke beursvloer, waar aandelen uitsluitend via computers worden verhandeld. Op de Nasdaq staan vooral technologieaandelen genoteerd.
Obligatie:
Een schuldbewijs van de overheid of een onderneming die geld heeft geleend.
Optie:
Gestandaardiseerd koop- of verkooprecht, overdraagbaar en verhandelbaar.
Prospectus:
Wettelijk vereiste documentatie bij elke emissie en/of beursintroductie. De voorwaarden van de emissie en een uiteenzetting over de onderneming staan erin vermeld.
Putoptie:
Het recht tot verkoop van een bepaald goed gedurende een bepaalde periode en tegen een vooraf overeengekomen prijs.
Rekening-courant: Rente:
Het geld op deze rekening is dagelijks opvraagbaar. Percentage vergoeding voor het uitlenen van geld, prijs van geld, interest.
Solvabiliteit:
Het vermogen om aan alle financiële verplichtingen te kunnen voldoen. Vaak uitgedrukt in eigen vermogen als percentage van het totaal vermogen.
Speculatie:
Het trachten te profiteren van op korte termijn optredende prijsverschillen.
Spread:
Het verschil tussen de biedprijs en de laatprijs. De laatprijs is altijd hoger dan de biedprijs. De spread verkrijgt u door de bid van de ask af te trekken.
Technische analyse:
Wijze voor de beoordeling van beleggingsobjecten waarbij vooral wordt gekeken naar de koerspatronen en ontwikkeling van de handelsvolumes.
Valutarisico:
Het risico dat ontstaat op bezit in een buitenlandse geldsoort door wijzigingen in wisselkoersen.
42
Boekje.indd 42
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Volatiliteit: Winst per aandeel:
Beweeglijkheid van de koersen. Winst na belastingen en uitkeringen: het aantal uitstaande aandelen.
Zero-coupon obligatie:
Nul-coupon obligatie: obligatie waarop geen rente wordt uitgekeerd. (Ook wel kortweg ‘zerobond’ of ‘zero’ genoemd).
43
Boekje.indd 43
27-03-13 12:26
Ostrica BV ADRES
Prof. J.H. Bavincklaan 2 Amstelveen
POSTADRES
Postbus 7851 1008 AB Amsterdam
TELEFOON
020 540 83 00
FAX
020 540 83 01
EMAIL WEB
Boekje.indd 58
[email protected] www.ostrica.nl
27-03-13 12:26
Boekje.indd 59
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Vermogensoplossingen die naadloos aansluiten bij uw ambities”
2
Boekje.indd 2
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De kunstwerken Omdat Ostrica de kunst van vermogensoplossingen meester is, uw emotie kan vertalen in investeringen, hebben we er voor gekozen om in onze uitingen een podium te bieden aan kunstenaars en hun werken.
De beelden in deze brochure zijn beschikbaar gesteld door galerie en beeldentuin Giardino. Meer informatie: www.giardinobeeldentuin.nl
3
Boekje.indd 3
27-03-13 12:26
Boekje.indd 4
27-03-13 12:26
De kunst van Josef Jan Michnia wordt gekenmerkt door een zeer gevoelige gave van waarneming en een uitzonderlijke moed voor vorm en kleur. Zijn artistieke oorsprong komt van het expressionistisch werk van Paul Cézanne, maar zijn eigen interpretatie van deze stijl – een expresJosef Jan Michnia | 1942
sief Realisme – is altijd actueel en op de toekomst gericht.
Tanz Karakteristiek voor alle werken van de schilder 50 (h) x 40 (b) cm
Josef Jan Michnia is een sterk transcendentale
Olieverf op doek
dimensie van zijn waarneming: met behulp van zijn visionaire kracht probeert hij de tegenstelling tussen materie en ziel op te heffen en de toeschouwer een bron van inspiratie aan te reiken. Josef Jan Michnia werd in mei 1942 geboren in Waldbrücken-Oberschlesien (sinds 1945 Polen).
Boekje.indd 5
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Rijk door ervaring en expertise”
6
Boekje.indd 6
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Onze achtergrond Tot eind 2007 was Ostrica onderdeel van Old Mutual, een internationale groep met een wereldwijd netwerk. Via een management buy out hebben we in 2007 een meerderheid van de aandelen in handen gekregen. De laatste stap naar volledige zelfstandigheid en onafhankelijkheid is genomen met de voortzetting van onze activiteiten onder een andere naam. In de afgelopen 15 jaar hebben wij ons ontwikkeld van vermogensbeheerder tot een brede financiële dienstverlener op het gebied van vermogensoplossingen. Met moderne strategieën, inspelend op actuele marktontwikkelingen, beschermen wij uw vermogen en optimaliseren dit voor rendement en risico.
7
Boekje.indd 7
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Meer werk voor uw vermogen”
8
Boekje.indd 8
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De diensten
•
Actief beleggingsproces; analyse van 20.000 aandelen wereldwijd, 1.500 beleggingsfondsen en 40.000 obligaties. Actief risicomanagement; focus op bescherming
•
•
Structurele outperformance in alle profielen.
•
Uw eigen beleggingsprofiel; afgestemd op uw
en instandhouding van uw vermogen.
persoonlijke wensen en doelstellingen.
•
24/7 online inzage in uw portefeuille en toegang tot nieuwsberichten.
9
Boekje.indd 9
27-03-13 12:26
Boekje.indd 10
27-03-13 12:26
Jo van den Brand is sinds vele jaren werkzaam als fijnschilder. Hij heeft zich gedurende al die jaren voornamelijk beziggehouden met het schilderen van stillevens. Er vonden van zijn werk veel solo- en groepstentoonstellingen plaats in binnen- en buitenland, waaronder in New York en Bazel. Van den Brand werd al vroeg gegrepen door de kracht van het tekenen. “Als kleine jongen tekende ik al met een zwart conté potlood op een groot vel tekenpapier, als voorbeeld dienden vaak werken van tekenaars Jo van den Brand | 1942 Witte schaal met pruimen 25 (h) x 40 (b) cm Olieverf op paneel
of schilders.” In 1986 startte Van den Brand met het lesgeven in fijnschilderen, inmiddels bestond zijn gezin uit 6 personen. “Mijn collega’s merkten wel eens gekscherend op “fijnschilderen, dat wil niemand leren, het duurt veel te lang vooraleer men naar huis gaat met een schilderij”. Maar mijn hart lag bij het fijnschilderen, ik kon niet anders en nu meer dan twintig jaar later doe ik het nog steeds met veel plezier” Om tot een optimaal effect te komen, schildert Jo van den Brand 3 tot wel 10 lagen over elkaar, het eindresultaat is nog steeds flinterdun. Diepte of perspectief in zijn schilderijen verkrijgt hij niet door de dikte van de verf, maar door kleurgebruik, compositie, licht en donker.
Boekje.indd 11
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Structureel beter”
12
Boekje.indd 12
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De resultaten Ostrica laat haar performance ‘GIPS compliant’ door een onafhankelijke accountant vaststellen. GIPS staat voor Global Investment Performance Standards en die weerspiegelen algemene objectieve standaarden ten aanzien van het meten en presenteren van de behaalde beleggingsresultaten met een beleggingsstrategie. Op verzoek is het verificatierapport verkrijgbaar.
De voordelen van GIPS® voor beleggers:
•
•
•
Zekerheid dat resultaten juist en eenduidig gepresenteerd worden. Meer vertrouwen in resultaatpresentaties van de vermogensbeheerder. Beleggingsresultaten van verschillende vermogensbeheerders zijn beter te vergelijken.
13
Boekje.indd 13
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Doelbewust beleggen”
14
Boekje.indd 14
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De mogelijkheden Perlasplan (nieuw) tot € 50.000 Welvarende beleggers tot € 250.0000
Fiscaal aantrekkelijk banksparen in door Ostrica beheerde fondsen. Inleg vanaf € 50 per maand. Uw eigen actief beheerde beleggingsportefeuille. Deze is ingevuld met externe - en interne fondsen die aansluiten op onze optimale titelselectie; liquide fondsen die volledige inzage geven in alle onderliggende titels en kostenstructuur.
Ondernemende beleggers vanaf
uw eigen actief beheerde portefeuille, waar
€ 250.000 tot € 1.000.000
mogelijk ingevuld met individuele aandelen en/of obligaties. Met wereldwijde spreiding en begrenzing van het neerwaartse risico en evaluatie van uw bestaande portefeuille(s) zowel binnen als buiten Ostrica.
Vermogende families vanaf € 1.000.000
Exclusief platform voor vermogende families die zelf de (eind)controle willen houden over hun vermogen. U maakt gebruik van onze informatie en expertise op het gebied van risicoen kostenmanagement, selectieprocessen van banken, assetmanagers en fondsen.
Professionele beleggers vanaf € 10.000.000
Voor Ostrica staat fiduciair beheer gelijk aan partnerschip. Het kennisintensieve beleggingsproces van Ostrica in combinatie met de ‘open architecture’ biedt u een breed scala aan mogelijkheden om het vermogen geheel of gedeeltelijk in beheer of regie te geven bij Ostrica.
15
Boekje.indd 15
27-03-13 12:26
Boekje.indd 16
27-03-13 12:26
Christiaan Lieverse schildert al vanaf zijn 16e. Zijn oeuvre behelst naast abstracte vooral ook figuratieve werken. Christiaan Lieverse speelt in zijn figuratieve werk met de schoonheid en lieflijkheid van zijn modellen en weet deze op onnavolgbare wijze in al hun kwetsbaarheid Christiaan Lieverse | 1971 Morpho Rhetenor 140 (h) x 120 (b) cm Mixed media op doek
uitzonderlijk krachtig neer te zetten. De vaak grote afmetingen van zijn doeken, de tegenstrijdigheden in lichaamshouding en gezichtsuitdrukking en de finesse van de interactie met de door Lieverse gebruikte materialen en technieken zorgen ervoor dat je als kijker een ongekend schouwspel voorgeschoteld krijgt. Christiaan Lieverse weerspiegelt in zijn doeken uiteenlopende emoties, en door de pure en eigentijdse manier waarop hij dat doet blijft het werk spannend door de eigen maar ook veranderlijke interpretatie van de kijker.
Boekje.indd 17
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Defensief Basisprofiel
Gematigd Defensief Balansprofiel
ó
ó
ó ó ó
25%
aandelen
30%
alternatieve strategieën
40%
obligaties
5%
liquiditeiten
ó ó ó
35%
aandelen
30%
alternatieve strategieën
30%
obligaties
5%
liquiditeiten
18
Boekje.indd 18
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Gematigd Offensief Totaalprofiel
Offensief Ondernemendprofiel
ó
ó
ó ó ó
50%
aandelen
25%
alternatieve strategieën
20%
obligaties
5%
ó ó
75%
aandelen
20%
alternatieve strategieën
5%
liquiditeiten
liquiditeiten
19
Boekje.indd 19
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Zorgeloze vermogensopbouw”
20
Boekje.indd 20
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De strategieën en risicobeheer Door te spreiden over vermogenscategorieën optimaliseren wij de portefeuilles voor risico en rendement. Risicobeheer betekent het in kaart brengen van de risico’s op het vermogen en het beheersbaar maken van deze risico’s. Per risicoklasse wordt een maximaal neerwaarts risico in Euro’s vastgesteld. Vervolgens worden portefeuilles onderworpen aan een stress test, waarbij extreme scenario’s (zoals de kredietcrisis van 2008) worden doorgemeten. Wij bekijken in hoeverre de portefeuilles overeenkomen met de wens van de belegger om neerwaartse risico’s al dan niet te overschrijden en reiken voorstellen aan om de portefeuille te optimaliseren voor het risico en het rendement. Voor elke belegger heeft Ostrica een passende strategie. Van defensieve portefeuilles voor vermogensbehoud, inkomensstrategieën voor een aanvulling op het inkomen tot offensieve strategieën geënt op toekomstig inkomen.
21
Boekje.indd 21
27-03-13 12:26
Boekje.indd 22
27-03-13 12:26
Karin van de Walle is een moderne kunstenaar en haar sculpturen dragen onmiskenbaar het stempel van deze tijd. Toch schuwt ze klassieke thema’s niet. Ze geeft de vrouw soms weer als ‘vruchtbaar-heidssymbool’ en wellicht ooit als ‘Maria”. Zelfbewust zijn haar figuren zeker. Haar lange en slanke beelden confronteren ons met vrouwen die vaak uitdagend hun lichamelijkheid en zelfs manifeste sexualiteit ten Karin van de Walle
| 1964
Showgirl 90 (h) x 27 (b) x 27 (d) cm Bewerkt marmer, keramiek en kristal
toon spreiden. Karin accentueert dat bijvoorbeeld door op vrouwenborsten de tepels niet te boetseren maar weer te geven met fonkelende rode kristallen die de aandacht trekken. Natuurlijk doken er in de geschiedenis van tijd tot tijd vrouwen op als Salomé, die hun lichamelijkheid als middel tot verleiding en uitoefening van macht gebruikten. Karin zelf creëerde danseressen die in hun beweging en pose mede zoiets lijken uit te drukken. Opmerkelijk aan Karins werken is nu het ‘nieuwe’ dat vrouwen als individuen naar zichzelf ‘terug’ laat kijken en ze zo de mogelijkheid geeft van een bewuste reflexieve keuze.
Boekje.indd 23
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
FUNDAMENTELE
KWANTITATIEVE
GEGEVENS
MODELLEN
MENS EN MACHINE PROCES
MENS EN MACHINE BELEGGINGSIDEEËN
BELEGGINGSVOORSTELLEN
24
Boekje.indd 24
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Mens en machine Ostrica onderscheidt zich van andere vermogensbeheerders door haar ‘mens en machine’ – beleggingsproces. Dit proces combineert de toegevoegde waarde van zowel de mens als de computer.
“Uniek beleggingsproces”
Zo onstaat er een strategische verdeling van aantrekkelijke beleggingstitels over verschillende vermogenscategorieën. Onze analisten concentreren zich op de titels die voor u daadwerkelijk interessant zijn. Hierdoor wordt kostbare tijd efficiënt door Ostrica aangewend om structureel betere resultaten te behalen dan de markt als geheel.
25
Boekje.indd 25
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Met inzicht doelen bereiken”
26
Boekje.indd 26
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Uw vermogen en uw hypotheek Wanneer een substantieel bestanddeel van uw vermogen in uw eigen woning zit kan het interessant zijn een deel ervan te ‘unlocken’ zodat u er vrij over kunt beschikken. Bijvoorbeeld om uw inkomen aan te vullen. Aanvulling Pensioen U wilt later graag de dingen blijven doen die u nu ook doet. In veel gevallen schiet het pensioen echter tekort. Ostrica biedt verschillende inkomensstrategieën die kunnen worden ingezet om uw levenstandaard nu en in de toekomst op peil te houden. Gouden Handdruk Ontslag betekent inkomensverlies. Een ontslagvergoeding, de zogenaamde gouden handdruk, kan dat verlies opvangen. Voor vergoedingen tot circa € 70.000 biedt Ostrica een aantrekkelijke bankspaaroplossing. Voor bedragen die hoger liggen biedt een stamrecht BV verschillende fiscale voordelen en meer vrijheid dan andere oplossingen.
27
Boekje.indd 27
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Focus op rendement
ó ó
Ostrica Benchmark
28
Boekje.indd 28
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Vrij vermogen U kunt uw vermogen voor langere tijd missen en wilt een hoger rendement maken dan mogelijk is met sparen. Ostrica biedt afhankelijk van uw doelstellingen verschillende strategieën met als doel vermogensgroei en vermogensbehoud. Alternatief voor sparen Met de huidige lage spaarrentes blijft er na aftrek van belasting (1,2%) en inflatie (circa 2,7%) vrijwel niets meer over. Voor de korte termijn is het aanhouden van liquide vermogen, als buffer voor onvoorziene uitgaven, echter een verstandige keuze. Wilt u uw vermogen niet blootstellen aan het faillissementsrisico van banken dan biedt Ostrica een aantrekkelijk beleggingsalternatief voor sparen.
29
Boekje.indd 29
27-03-13 12:26
Boekje.indd 30
27-03-13 12:26
Sculpturale schoonheid, geïnspireerd door het dagelijkse leven speelt een belangrijke rol in Lothar Vigelandzoon’s werk. Lothar maakt bronzen beelden, met behulp van de methode van cire perdu. Met behulp van verschillende patines op zijn sculpturen die hij probeert te Lothar Vigelandzoon
verzachten van het brons. De realistische gekleurde vruchten, evenals de andere figuratieve
Kersen
beelden worden gekenmerkt door beweging en evenwicht.
60 (h) x 35 (b) cm Brons
Lothar werd geboren in Paramaribo, Suriname. Hij leefde in Nederland van 1966 tot 2000 en is nu woonachtig in Vence, Frankrijk, waar hij actief is als beeldhouwer. Lothar exposeerde eerder in Frankrijk (Parijs, Cannes en St. Paul de Vence), Noorwegen en Nederland.
Boekje.indd 31
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Professioneel vermogensbeheer dichtbij”
32
Boekje.indd 32
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De werkwijze Effectenbanken bewaren de door Ostrica aangekochte effecten op uw eigen beleggingsrekening bij deze effectenbank. Wij maken uitsluitend gebruik van betaalrekeningen en effectendepots die op uw eigen naam staan. U geeft ons een beperkte volmacht voor de aan- en verkooptransacties op uw rekening. Ostrica heeft overeenkomsten met verschillende effectenbanken, waarbij de banken de portefeuilles bewaren. Ostrica beheert uw vermogen maar bewaart het niet. Zo houden wij de verschillende functies gescheiden. Als u een beleggingsrekening bij ons hebt en u wilt geld bijstorten dan is dat op elk gewenst moment mogelijk.
Instructies vindt u op www.ostrica.nl.
33
Boekje.indd 33
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Persoonlijke aanpak”
34
Boekje.indd 34
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De service Persoonlijke informatie over de dienstverlening van Ostrica, zoals rapportages en rekeningafschriften, kunnen in plaats van op papier via een andere duurzame gegevensdrager, bijvoorbeeld via internet of e-mail, aan u worden verstrekt. Niet persoonlijke informatie over de dienstverlening van Ostrica vindt u op onze website, die telkens actueel en toegankelijk is. Ostrica is op werkdagen tijdens kantooruren telefonisch bereikbaar van maandag tot en met vrijdag op telefoonnummer 020 - 540 83 00. U kunt uw vragen ook stellen via email:
[email protected].
35
Boekje.indd 35
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Veilig en inzichtelijk”
36
Boekje.indd 36
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De autoriteiten Ostrica beschikt over een vergunning op grond van de Wet op het financieel toezicht om activiteiten van vermogensbeheer te verrichten en het uitvoeren van de orders uit dit vermogensbeheer. Ostrica staat onder toezicht van en is opgenomen in de registers van de Stichting Autoriteit Financiële Markten (www.afm.nl) en De Nederlandsche Bank. Ostrica is tevens aangesloten bij de Stichting Klachteninstituut Financiële Dienstverlening (www.kifid.nl). Samen bewaken Ostrica, de AFM, de Nederlandsche Bank en het KIFID uw vermogen, dat op uw eigen beleggingsrekening staat, waardoor er nooit aanspraak op gemaakt kan worden, anders dan door uzelf.
37
Boekje.indd 37
27-03-13 12:26
Boekje.indd 38
27-03-13 12:26
De doeken van Walter Brems stralen niet direct heel veel vrolijkheid uit. Maar hebben wel een ongelooflijke aantrekkingskracht. Onder meer door de sobere kleuren in de achtergrond waartegen we vooral veel verstilde meisjes- en vrouwenfiguren zien. Haast overdreven realistisch maar wel schitterend gefigureerd. In zichzelf gekeerde beauty’s, volkomen emotieloos, ze Walter Brems | 1947 Noortje 100 (b) x 100 (h) cm Olieverf, doek op paneel
lachen noch wenen. Hen sensualiteit boeit enorm. Dromerige blikken. Waar denken ze aan, waarnaar kijken ze? De werken van Brems stralen een grote leegte uit. Niet voor niets wordt hij wel eens betiteld als de “schilder van de stilte”. De werken van Brems zijn een spiegel van diens ziel. De grote moeite die Walter Brems heeft met de alom heersende oppervlakkigheid, de onpersoonlijkheid van de huidige maatschappij, de treurnis om de mooie dingen die verloren gaan, dit alles komt tot uiting in zijn wel heel bijzondere, soms ronduit mysterieuze werken.
Boekje.indd 39
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Aandeel: AEX index:
Bewijs van deelname in het kapitaal van een onderneming. Belangrijkste graadmeter voor de Amsterdamse beurs, bevat de 25 meest verhandelde fondsen van Euronext Amsterdam.
AFM:
Autoriteit Financiële Markten, toezichthouder op de financiële sector in Nederland.
Bearmarket: Beleggingsfonds:
Een markt waarin de prijzen dalen. Ook wel: Baissemarkt Een door derden beheerd vermogen ten behoeve van deelnemers.
Benchmark:
Graadmeter voor beleggingsresultaten. Bijvoorbeeld de AEX index voor Nederlandse aandelenbeleggingen of de MSCI wereldindex voor internationale aandelenbeleggingen.
Bullmarket: Calloptie:
Markt waarin de prijzen stijgen. Het recht tot koop van een bepaald goed, gedurende een bepaalde periode en tegen een vooraf overeengekomen prijs.
Converteerbare obligatie:
Obligatie die tegen bepaalde voorwaarden in aandelen kan worden verwisseld.
Deflatie:
Daling van het algemene prijspeil, waardevermeerdering van geld.
Deposito:
Het bedrag op deze rekening is gedurende een afgesproken termijn niet opeisbaar. De rentevergoeding is echter hoger dan op een gewone rekening waarvan het bedrag direct opeisbaar is.
Devaluatie:
Officiële waardeverlaging van de waarde van een geldsoort ten opzichte van een andere geldsoort.
Dividend: Emissie: Eurobonds:
Winstuitkering aan aandeelhouders. Uitgifte van nieuwe aandelen of obligaties. Obligatieleningen die in verschillende Europese landen worden verhandeld.
40
Boekje.indd 40
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Expiratiedatum:
Datum waarop een optie afloopt. Ook wel uitoefendatum genoemd.
Fed:
Federal Reserve Board. De centrale bank van de Verenigde Staten.
Fundamentele analyse:
Wijze van beoordeling van beleggingsobjecten waarbij vooral wordt gekeken naar de intrinsieke waarde, toekomstige winstverwachtingen en dividenduitkeringen.
Geldmarkt:
De markt, waarop geld met een looptijd van korter dan 1 jaar wordt geleend of uitgeleend.
Hedging:
Risicoafdekking van voorraden of andere zakelijke waarden door transacties op de termijnmarkt of optiemarkt.
Inflatie:
Stijging van het algemeen prijspeil, waardevermindering van geld.
Institutionele belegger:
Financiële instelling die op professionele wijze en (vaak) op grote schaal geld belegt, bijvoorbeeld pensioenfondsen, beleggingsfondsen en verzekeringsmaatschappijen.
Junk bonds:
Obligaties van weinig kredietwaardige bedrijven waaraan een hoog risico is verbonden.
Kapitaalmarkt:
De markt, waarop geld met een looptijd van 1 jaar en langer wordt geleend of uitgeleend.
Koers:
Prijs van een effect, uitgedrukt in geld of in procenten van de nominale waarde.
Koers-winstverhouding:
De verhouding tussen de koers van het aandeel en de (verwachte) winst per aandeel. Dit getal geeft aan hoe een aandeel wordt gewaardeerd. (Engels: price/earnings ratio)
Limiet:
Hoogste koers, waartegen men wil kopen, of laagste koers waartegen men wil verkopen.
Liquiditeit:
Het vermogen om te allen tijde aan de kortlopende verplichtingen te kunnen voldoen.
Looptijd:
De periode tot de expiratie- of aflossingsdatum.
41
Boekje.indd 41
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Nasdaq:
Amerikaanse beurs zonder fysieke beursvloer, waar aandelen uitsluitend via computers worden verhandeld. Op de Nasdaq staan vooral technologieaandelen genoteerd.
Obligatie:
Een schuldbewijs van de overheid of een onderneming die geld heeft geleend.
Optie:
Gestandaardiseerd koop- of verkooprecht, overdraagbaar en verhandelbaar.
Prospectus:
Wettelijk vereiste documentatie bij elke emissie en/of beursintroductie. De voorwaarden van de emissie en een uiteenzetting over de onderneming staan erin vermeld.
Putoptie:
Het recht tot verkoop van een bepaald goed gedurende een bepaalde periode en tegen een vooraf overeengekomen prijs.
Rekening-courant: Rente:
Het geld op deze rekening is dagelijks opvraagbaar. Percentage vergoeding voor het uitlenen van geld, prijs van geld, interest.
Solvabiliteit:
Het vermogen om aan alle financiële verplichtingen te kunnen voldoen. Vaak uitgedrukt in eigen vermogen als percentage van het totaal vermogen.
Speculatie:
Het trachten te profiteren van op korte termijn optredende prijsverschillen.
Spread:
Het verschil tussen de biedprijs en de laatprijs. De laatprijs is altijd hoger dan de biedprijs. De spread verkrijgt u door de bid van de ask af te trekken.
Technische analyse:
Wijze voor de beoordeling van beleggingsobjecten waarbij vooral wordt gekeken naar de koerspatronen en ontwikkeling van de handelsvolumes.
Valutarisico:
Het risico dat ontstaat op bezit in een buitenlandse geldsoort door wijzigingen in wisselkoersen.
42
Boekje.indd 42
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Volatiliteit: Winst per aandeel:
Beweeglijkheid van de koersen. Winst na belastingen en uitkeringen: het aantal uitstaande aandelen.
Zero-coupon obligatie:
Nul-coupon obligatie: obligatie waarop geen rente wordt uitgekeerd. (Ook wel kortweg ‘zerobond’ of ‘zero’ genoemd).
43
Boekje.indd 43
27-03-13 12:26
Ostrica BV ADRES
Prof. J.H. Bavincklaan 2 Amstelveen
POSTADRES
Postbus 7851 1008 AB Amsterdam
TELEFOON
020 540 83 00
FAX
020 540 83 01
EMAIL WEB
Boekje.indd 58
[email protected] www.ostrica.nl
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Vermogensoplossingen die naadloos aansluiten bij uw ambities”
2
Boekje.indd 2
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De kunstwerken Omdat Ostrica de kunst van vermogensoplossingen meester is, uw emotie kan vertalen in investeringen, hebben we er voor gekozen om in onze uitingen een podium te bieden aan kunstenaars en hun werken.
De beelden in deze brochure zijn beschikbaar gesteld door galerie en beeldentuin Giardino. Meer informatie: www.giardinobeeldentuin.nl
3
Boekje.indd 3
27-03-13 12:26
Boekje.indd 4
27-03-13 12:26
De kunst van Josef Jan Michnia wordt gekenmerkt door een zeer gevoelige gave van waarneming en een uitzonderlijke moed voor vorm en kleur. Zijn artistieke oorsprong komt van het expressionistisch werk van Paul Cézanne, maar zijn eigen interpretatie van deze stijl – een expresJosef Jan Michnia | 1942
sief Realisme – is altijd actueel en op de toekomst gericht.
Tanz Karakteristiek voor alle werken van de schilder 50 (h) x 40 (b) cm
Josef Jan Michnia is een sterk transcendentale
Olieverf op doek
dimensie van zijn waarneming: met behulp van zijn visionaire kracht probeert hij de tegenstelling tussen materie en ziel op te heffen en de toeschouwer een bron van inspiratie aan te reiken. Josef Jan Michnia werd in mei 1942 geboren in Waldbrücken-Oberschlesien (sinds 1945 Polen).
Boekje.indd 5
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Rijk door ervaring en expertise”
6
Boekje.indd 6
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Onze achtergrond Tot eind 2007 was Ostrica onderdeel van Old Mutual, een internationale groep met een wereldwijd netwerk. Via een management buy out hebben we in 2007 een meerderheid van de aandelen in handen gekregen. De laatste stap naar volledige zelfstandigheid en onafhankelijkheid is genomen met de voortzetting van onze activiteiten onder een andere naam. In de afgelopen 15 jaar hebben wij ons ontwikkeld van vermogensbeheerder tot een brede financiële dienstverlener op het gebied van vermogensoplossingen. Met moderne strategieën, inspelend op actuele marktontwikkelingen, beschermen wij uw vermogen en optimaliseren dit voor rendement en risico.
7
Boekje.indd 7
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Meer werk voor uw vermogen”
8
Boekje.indd 8
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De diensten
•
Actief beleggingsproces; analyse van 20.000 aandelen wereldwijd, 1.500 beleggingsfondsen en 40.000 obligaties. Actief risicomanagement; focus op bescherming
•
•
Structurele outperformance in alle profielen.
•
Uw eigen beleggingsprofiel; afgestemd op uw
en instandhouding van uw vermogen.
persoonlijke wensen en doelstellingen.
•
24/7 online inzage in uw portefeuille en toegang tot nieuwsberichten.
9
Boekje.indd 9
27-03-13 12:26
Boekje.indd 10
27-03-13 12:26
Jo van den Brand is sinds vele jaren werkzaam als fijnschilder. Hij heeft zich gedurende al die jaren voornamelijk beziggehouden met het schilderen van stillevens. Er vonden van zijn werk veel solo- en groepstentoonstellingen plaats in binnen- en buitenland, waaronder in New York en Bazel. Van den Brand werd al vroeg gegrepen door de kracht van het tekenen. “Als kleine jongen tekende ik al met een zwart conté potlood op een groot vel tekenpapier, als voorbeeld dienden vaak werken van tekenaars Jo van den Brand | 1942 Witte schaal met pruimen 25 (h) x 40 (b) cm Olieverf op paneel
of schilders.” In 1986 startte Van den Brand met het lesgeven in fijnschilderen, inmiddels bestond zijn gezin uit 6 personen. “Mijn collega’s merkten wel eens gekscherend op “fijnschilderen, dat wil niemand leren, het duurt veel te lang vooraleer men naar huis gaat met een schilderij”. Maar mijn hart lag bij het fijnschilderen, ik kon niet anders en nu meer dan twintig jaar later doe ik het nog steeds met veel plezier” Om tot een optimaal effect te komen, schildert Jo van den Brand 3 tot wel 10 lagen over elkaar, het eindresultaat is nog steeds flinterdun. Diepte of perspectief in zijn schilderijen verkrijgt hij niet door de dikte van de verf, maar door kleurgebruik, compositie, licht en donker.
Boekje.indd 11
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Structureel beter”
12
Boekje.indd 12
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De resultaten Ostrica laat haar performance ‘GIPS compliant’ door een onafhankelijke accountant vaststellen. GIPS staat voor Global Investment Performance Standards en die weerspiegelen algemene objectieve standaarden ten aanzien van het meten en presenteren van de behaalde beleggingsresultaten met een beleggingsstrategie. Op verzoek is het verificatierapport verkrijgbaar.
De voordelen van GIPS® voor beleggers:
•
•
•
Zekerheid dat resultaten juist en eenduidig gepresenteerd worden. Meer vertrouwen in resultaatpresentaties van de vermogensbeheerder. Beleggingsresultaten van verschillende vermogensbeheerders zijn beter te vergelijken.
13
Boekje.indd 13
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Doelbewust beleggen”
14
Boekje.indd 14
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De mogelijkheden Perlasplan (nieuw) tot € 50.000 Welvarende beleggers tot € 250.0000
Fiscaal aantrekkelijk banksparen in door Ostrica beheerde fondsen. Inleg vanaf € 50 per maand. Uw eigen actief beheerde beleggingsportefeuille. Deze is ingevuld met externe - en interne fondsen die aansluiten op onze optimale titelselectie; liquide fondsen die volledige inzage geven in alle onderliggende titels en kostenstructuur.
Ondernemende beleggers vanaf
uw eigen actief beheerde portefeuille, waar
€ 250.000 tot € 1.000.000
mogelijk ingevuld met individuele aandelen en/of obligaties. Met wereldwijde spreiding en begrenzing van het neerwaartse risico en evaluatie van uw bestaande portefeuille(s) zowel binnen als buiten Ostrica.
Vermogende families vanaf € 1.000.000
Exclusief platform voor vermogende families die zelf de (eind)controle willen houden over hun vermogen. U maakt gebruik van onze informatie en expertise op het gebied van risicoen kostenmanagement, selectieprocessen van banken, assetmanagers en fondsen.
Professionele beleggers vanaf € 10.000.000
Voor Ostrica staat fiduciair beheer gelijk aan partnerschip. Het kennisintensieve beleggingsproces van Ostrica in combinatie met de ‘open architecture’ biedt u een breed scala aan mogelijkheden om het vermogen geheel of gedeeltelijk in beheer of regie te geven bij Ostrica.
15
Boekje.indd 15
27-03-13 12:26
Boekje.indd 16
27-03-13 12:26
Christiaan Lieverse schildert al vanaf zijn 16e. Zijn oeuvre behelst naast abstracte vooral ook figuratieve werken. Christiaan Lieverse speelt in zijn figuratieve werk met de schoonheid en lieflijkheid van zijn modellen en weet deze op onnavolgbare wijze in al hun kwetsbaarheid Christiaan Lieverse | 1971 Morpho Rhetenor 140 (h) x 120 (b) cm Mixed media op doek
uitzonderlijk krachtig neer te zetten. De vaak grote afmetingen van zijn doeken, de tegenstrijdigheden in lichaamshouding en gezichtsuitdrukking en de finesse van de interactie met de door Lieverse gebruikte materialen en technieken zorgen ervoor dat je als kijker een ongekend schouwspel voorgeschoteld krijgt. Christiaan Lieverse weerspiegelt in zijn doeken uiteenlopende emoties, en door de pure en eigentijdse manier waarop hij dat doet blijft het werk spannend door de eigen maar ook veranderlijke interpretatie van de kijker.
Boekje.indd 17
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Defensief Basisprofiel
Gematigd Defensief Balansprofiel
ó
ó
ó ó ó
25%
aandelen
30%
alternatieve strategieën
40%
obligaties
5%
liquiditeiten
ó ó ó
35%
aandelen
30%
alternatieve strategieën
30%
obligaties
5%
liquiditeiten
18
Boekje.indd 18
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Gematigd Offensief Totaalprofiel
Offensief Ondernemendprofiel
ó
ó
ó ó ó
50%
aandelen
25%
alternatieve strategieën
20%
obligaties
5%
ó ó
75%
aandelen
20%
alternatieve strategieën
5%
liquiditeiten
liquiditeiten
19
Boekje.indd 19
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Zorgeloze vermogensopbouw”
20
Boekje.indd 20
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De strategieën en risicobeheer Door te spreiden over vermogenscategorieën optimaliseren wij de portefeuilles voor risico en rendement. Risicobeheer betekent het in kaart brengen van de risico’s op het vermogen en het beheersbaar maken van deze risico’s. Per risicoklasse wordt een maximaal neerwaarts risico in Euro’s vastgesteld. Vervolgens worden portefeuilles onderworpen aan een stress test, waarbij extreme scenario’s (zoals de kredietcrisis van 2008) worden doorgemeten. Wij bekijken in hoeverre de portefeuilles overeenkomen met de wens van de belegger om neerwaartse risico’s al dan niet te overschrijden en reiken voorstellen aan om de portefeuille te optimaliseren voor het risico en het rendement. Voor elke belegger heeft Ostrica een passende strategie. Van defensieve portefeuilles voor vermogensbehoud, inkomensstrategieën voor een aanvulling op het inkomen tot offensieve strategieën geënt op toekomstig inkomen.
21
Boekje.indd 21
27-03-13 12:26
Boekje.indd 22
27-03-13 12:26
Karin van de Walle is een moderne kunstenaar en haar sculpturen dragen onmiskenbaar het stempel van deze tijd. Toch schuwt ze klassieke thema’s niet. Ze geeft de vrouw soms weer als ‘vruchtbaar-heidssymbool’ en wellicht ooit als ‘Maria”. Zelfbewust zijn haar figuren zeker. Haar lange en slanke beelden confronteren ons met vrouwen die vaak uitdagend hun lichamelijkheid en zelfs manifeste sexualiteit ten Karin van de Walle
| 1964
Showgirl 90 (h) x 27 (b) x 27 (d) cm Bewerkt marmer, keramiek en kristal
toon spreiden. Karin accentueert dat bijvoorbeeld door op vrouwenborsten de tepels niet te boetseren maar weer te geven met fonkelende rode kristallen die de aandacht trekken. Natuurlijk doken er in de geschiedenis van tijd tot tijd vrouwen op als Salomé, die hun lichamelijkheid als middel tot verleiding en uitoefening van macht gebruikten. Karin zelf creëerde danseressen die in hun beweging en pose mede zoiets lijken uit te drukken. Opmerkelijk aan Karins werken is nu het ‘nieuwe’ dat vrouwen als individuen naar zichzelf ‘terug’ laat kijken en ze zo de mogelijkheid geeft van een bewuste reflexieve keuze.
Boekje.indd 23
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
FUNDAMENTELE
KWANTITATIEVE
GEGEVENS
MODELLEN
MENS EN MACHINE PROCES
MENS EN MACHINE BELEGGINGSIDEEËN
BELEGGINGSVOORSTELLEN
24
Boekje.indd 24
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Mens en machine Ostrica onderscheidt zich van andere vermogensbeheerders door haar ‘mens en machine’ – beleggingsproces. Dit proces combineert de toegevoegde waarde van zowel de mens als de computer.
“Uniek beleggingsproces”
Zo onstaat er een strategische verdeling van aantrekkelijke beleggingstitels over verschillende vermogenscategorieën. Onze analisten concentreren zich op de titels die voor u daadwerkelijk interessant zijn. Hierdoor wordt kostbare tijd efficiënt door Ostrica aangewend om structureel betere resultaten te behalen dan de markt als geheel.
25
Boekje.indd 25
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Met inzicht doelen bereiken”
26
Boekje.indd 26
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Uw vermogen en uw hypotheek Wanneer een substantieel bestanddeel van uw vermogen in uw eigen woning zit kan het interessant zijn een deel ervan te ‘unlocken’ zodat u er vrij over kunt beschikken. Bijvoorbeeld om uw inkomen aan te vullen. Aanvulling Pensioen U wilt later graag de dingen blijven doen die u nu ook doet. In veel gevallen schiet het pensioen echter tekort. Ostrica biedt verschillende inkomensstrategieën die kunnen worden ingezet om uw levenstandaard nu en in de toekomst op peil te houden. Gouden Handdruk Ontslag betekent inkomensverlies. Een ontslagvergoeding, de zogenaamde gouden handdruk, kan dat verlies opvangen. Voor vergoedingen tot circa € 70.000 biedt Ostrica een aantrekkelijke bankspaaroplossing. Voor bedragen die hoger liggen biedt een stamrecht BV verschillende fiscale voordelen en meer vrijheid dan andere oplossingen.
27
Boekje.indd 27
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Focus op rendement
ó ó
Ostrica Benchmark
28
Boekje.indd 28
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
Vrij vermogen U kunt uw vermogen voor langere tijd missen en wilt een hoger rendement maken dan mogelijk is met sparen. Ostrica biedt afhankelijk van uw doelstellingen verschillende strategieën met als doel vermogensgroei en vermogensbehoud. Alternatief voor sparen Met de huidige lage spaarrentes blijft er na aftrek van belasting (1,2%) en inflatie (circa 2,7%) vrijwel niets meer over. Voor de korte termijn is het aanhouden van liquide vermogen, als buffer voor onvoorziene uitgaven, echter een verstandige keuze. Wilt u uw vermogen niet blootstellen aan het faillissementsrisico van banken dan biedt Ostrica een aantrekkelijk beleggingsalternatief voor sparen.
29
Boekje.indd 29
27-03-13 12:26
Boekje.indd 30
27-03-13 12:26
Sculpturale schoonheid, geïnspireerd door het dagelijkse leven speelt een belangrijke rol in Lothar Vigelandzoon’s werk. Lothar maakt bronzen beelden, met behulp van de methode van cire perdu. Met behulp van verschillende patines op zijn sculpturen die hij probeert te Lothar Vigelandzoon
verzachten van het brons. De realistische gekleurde vruchten, evenals de andere figuratieve
Kersen
beelden worden gekenmerkt door beweging en evenwicht.
60 (h) x 35 (b) cm Brons
Lothar werd geboren in Paramaribo, Suriname. Hij leefde in Nederland van 1966 tot 2000 en is nu woonachtig in Vence, Frankrijk, waar hij actief is als beeldhouwer. Lothar exposeerde eerder in Frankrijk (Parijs, Cannes en St. Paul de Vence), Noorwegen en Nederland.
Boekje.indd 31
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Professioneel vermogensbeheer dichtbij”
32
Boekje.indd 32
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De werkwijze Effectenbanken bewaren de door Ostrica aangekochte effecten op uw eigen beleggingsrekening bij deze effectenbank. Wij maken uitsluitend gebruik van betaalrekeningen en effectendepots die op uw eigen naam staan. U geeft ons een beperkte volmacht voor de aan- en verkooptransacties op uw rekening. Ostrica heeft overeenkomsten met verschillende effectenbanken, waarbij de banken de portefeuilles bewaren. Ostrica beheert uw vermogen maar bewaart het niet. Zo houden wij de verschillende functies gescheiden. Als u een beleggingsrekening bij ons hebt en u wilt geld bijstorten dan is dat op elk gewenst moment mogelijk.
Instructies vindt u op www.ostrica.nl.
33
Boekje.indd 33
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Persoonlijke aanpak”
34
Boekje.indd 34
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De service Persoonlijke informatie over de dienstverlening van Ostrica, zoals rapportages en rekeningafschriften, kunnen in plaats van op papier via een andere duurzame gegevensdrager, bijvoorbeeld via internet of e-mail, aan u worden verstrekt. Niet persoonlijke informatie over de dienstverlening van Ostrica vindt u op onze website, die telkens actueel en toegankelijk is. Ostrica is op werkdagen tijdens kantooruren telefonisch bereikbaar van maandag tot en met vrijdag op telefoonnummer 020 - 540 83 00. U kunt uw vragen ook stellen via email:
[email protected].
35
Boekje.indd 35
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
“Veilig en inzichtelijk”
36
Boekje.indd 36
27-03-13 12:26
Ostrica vermogensoplossingen
De autoriteiten Ostrica beschikt over een vergunning op grond van de Wet op het financieel toezicht om activiteiten van vermogensbeheer te verrichten en het uitvoeren van de orders uit dit vermogensbeheer. Ostrica staat onder toezicht van en is opgenomen in de registers van de Stichting Autoriteit Financiële Markten (www.afm.nl) en De Nederlandsche Bank. Ostrica is tevens aangesloten bij de Stichting Klachteninstituut Financiële Dienstverlening (www.kifid.nl). Samen bewaken Ostrica, de AFM, de Nederlandsche Bank en het KIFID uw vermogen, dat op uw eigen beleggingsrekening staat, waardoor er nooit aanspraak op gemaakt kan worden, anders dan door uzelf.
37
Boekje.indd 37
27-03-13 12:26
Boekje.indd 38
27-03-13 12:26
De doeken van Walter Brems stralen niet direct heel veel vrolijkheid uit. Maar hebben wel een ongelooflijke aantrekkingskracht. Onder meer door de sobere kleuren in de achtergrond waartegen we vooral veel verstilde meisjes- en vrouwenfiguren zien. Haast overdreven realistisch maar wel schitterend gefigureerd. In zichzelf gekeerde beauty’s, volkomen emotieloos, ze Walter Brems | 1947 Noortje 100 (b) x 100 (h) cm Olieverf, doek op paneel
lachen noch wenen. Hen sensualiteit boeit enorm. Dromerige blikken. Waar denken ze aan, waarnaar kijken ze? De werken van Brems stralen een grote leegte uit. Niet voor niets wordt hij wel eens betiteld als de “schilder van de stilte”. De werken van Brems zijn een spiegel van diens ziel. De grote moeite die Walter Brems heeft met de alom heersende oppervlakkigheid, de onpersoonlijkheid van de huidige maatschappij, de treurnis om de mooie dingen die verloren gaan, dit alles komt tot uiting in zijn wel heel bijzondere, soms ronduit mysterieuze werken.
Boekje.indd 39
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Aandeel: AEX index:
Bewijs van deelname in het kapitaal van een onderneming. Belangrijkste graadmeter voor de Amsterdamse beurs, bevat de 25 meest verhandelde fondsen van Euronext Amsterdam.
AFM:
Autoriteit Financiële Markten, toezichthouder op de financiële sector in Nederland.
Bearmarket: Beleggingsfonds:
Een markt waarin de prijzen dalen. Ook wel: Baissemarkt Een door derden beheerd vermogen ten behoeve van deelnemers.
Benchmark:
Graadmeter voor beleggingsresultaten. Bijvoorbeeld de AEX index voor Nederlandse aandelenbeleggingen of de MSCI wereldindex voor internationale aandelenbeleggingen.
Bullmarket: Calloptie:
Markt waarin de prijzen stijgen. Het recht tot koop van een bepaald goed, gedurende een bepaalde periode en tegen een vooraf overeengekomen prijs.
Converteerbare obligatie:
Obligatie die tegen bepaalde voorwaarden in aandelen kan worden verwisseld.
Deflatie:
Daling van het algemene prijspeil, waardevermeerdering van geld.
Deposito:
Het bedrag op deze rekening is gedurende een afgesproken termijn niet opeisbaar. De rentevergoeding is echter hoger dan op een gewone rekening waarvan het bedrag direct opeisbaar is.
Devaluatie:
Officiële waardeverlaging van de waarde van een geldsoort ten opzichte van een andere geldsoort.
Dividend: Emissie: Eurobonds:
Winstuitkering aan aandeelhouders. Uitgifte van nieuwe aandelen of obligaties. Obligatieleningen die in verschillende Europese landen worden verhandeld.
40
Boekje.indd 40
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Expiratiedatum:
Datum waarop een optie afloopt. Ook wel uitoefendatum genoemd.
Fed:
Federal Reserve Board. De centrale bank van de Verenigde Staten.
Fundamentele analyse:
Wijze van beoordeling van beleggingsobjecten waarbij vooral wordt gekeken naar de intrinsieke waarde, toekomstige winstverwachtingen en dividenduitkeringen.
Geldmarkt:
De markt, waarop geld met een looptijd van korter dan 1 jaar wordt geleend of uitgeleend.
Hedging:
Risicoafdekking van voorraden of andere zakelijke waarden door transacties op de termijnmarkt of optiemarkt.
Inflatie:
Stijging van het algemeen prijspeil, waardevermindering van geld.
Institutionele belegger:
Financiële instelling die op professionele wijze en (vaak) op grote schaal geld belegt, bijvoorbeeld pensioenfondsen, beleggingsfondsen en verzekeringsmaatschappijen.
Junk bonds:
Obligaties van weinig kredietwaardige bedrijven waaraan een hoog risico is verbonden.
Kapitaalmarkt:
De markt, waarop geld met een looptijd van 1 jaar en langer wordt geleend of uitgeleend.
Koers:
Prijs van een effect, uitgedrukt in geld of in procenten van de nominale waarde.
Koers-winstverhouding:
De verhouding tussen de koers van het aandeel en de (verwachte) winst per aandeel. Dit getal geeft aan hoe een aandeel wordt gewaardeerd. (Engels: price/earnings ratio)
Limiet:
Hoogste koers, waartegen men wil kopen, of laagste koers waartegen men wil verkopen.
Liquiditeit:
Het vermogen om te allen tijde aan de kortlopende verplichtingen te kunnen voldoen.
Looptijd:
De periode tot de expiratie- of aflossingsdatum.
41
Boekje.indd 41
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Nasdaq:
Amerikaanse beurs zonder fysieke beursvloer, waar aandelen uitsluitend via computers worden verhandeld. Op de Nasdaq staan vooral technologieaandelen genoteerd.
Obligatie:
Een schuldbewijs van de overheid of een onderneming die geld heeft geleend.
Optie:
Gestandaardiseerd koop- of verkooprecht, overdraagbaar en verhandelbaar.
Prospectus:
Wettelijk vereiste documentatie bij elke emissie en/of beursintroductie. De voorwaarden van de emissie en een uiteenzetting over de onderneming staan erin vermeld.
Putoptie:
Het recht tot verkoop van een bepaald goed gedurende een bepaalde periode en tegen een vooraf overeengekomen prijs.
Rekening-courant: Rente:
Het geld op deze rekening is dagelijks opvraagbaar. Percentage vergoeding voor het uitlenen van geld, prijs van geld, interest.
Solvabiliteit:
Het vermogen om aan alle financiële verplichtingen te kunnen voldoen. Vaak uitgedrukt in eigen vermogen als percentage van het totaal vermogen.
Speculatie:
Het trachten te profiteren van op korte termijn optredende prijsverschillen.
Spread:
Het verschil tussen de biedprijs en de laatprijs. De laatprijs is altijd hoger dan de biedprijs. De spread verkrijgt u door de bid van de ask af te trekken.
Technische analyse:
Wijze voor de beoordeling van beleggingsobjecten waarbij vooral wordt gekeken naar de koerspatronen en ontwikkeling van de handelsvolumes.
Valutarisico:
Het risico dat ontstaat op bezit in een buitenlandse geldsoort door wijzigingen in wisselkoersen.
42
Boekje.indd 42
27-03-13 12:26
Ostrica verklarende woordenlijst
Volatiliteit: Winst per aandeel:
Beweeglijkheid van de koersen. Winst na belastingen en uitkeringen: het aantal uitstaande aandelen.
Zero-coupon obligatie:
Nul-coupon obligatie: obligatie waarop geen rente wordt uitgekeerd. (Ook wel kortweg ‘zerobond’ of ‘zero’ genoemd).
43
Boekje.indd 43
27-03-13 12:26
Ostrica BV ADRES
Prof. J.H. Bavincklaan 2 Amstelveen
POSTADRES
Postbus 7851 1008 AB Amsterdam
TELEFOON
020 540 83 00
FAX
020 540 83 01
EMAIL WEB
Boekje.indd 58
[email protected] www.ostrica.nl
27-03-13 12:26
