JOUW PENSIOEN VERANDERT Jij kiest je pensioenregeling

JOUW PENSIOEN VERANDERT Jij kiest je pensioenregeling

2

INHOUD · · · · · ·

Wie voert de pensioenregeling uit? → Het pensioengebouw in Nederland → De pensioenregelingen van RELX in Nederland → Vergelijking CDC en IDC → Welke keuzes kan ik maken? → Begrippenlijst →

Een nieuwe pensioenregeling

De afgelopen periode ben je geïnformeerd over de veranderingen in onze pensioenregeling. In deze brochure lees je meer over deze veranderingen. Vanaf 1 januari 2016 heeft RELX een pensioenregeling die wordt uitgevoerd door Pensioenfonds PGB. Je kunt kiezen uit twee soorten regelingen: een collectieve regeling of een individuele regeling. Tot en met eind 2015 is Stichting Pensioenfonds Elsevier-Ondernemingen (SPEO) onze pensioenuitvoerder.

3

Wie voert de pensioenregeling uit?

De pensioenregeling van RELX wordt uitgevoerd door Pensioenfonds PGB vanaf 1 januari 2016. Pensioenfonds PGB is een groot bedrijfstakpensioenfonds dat het pensioen verzorgt voor werknemers, oud-werknemers en gepensioneerden uit diverse bedrijfstakken waaronder de grafimediabranche en het uitgeverijbedrijf. Pensioenfonds PGB beheert een pensioenvermogen van circa 21 miljard euro voor meer dan 2.000 werkgevers met meer dan 250.000 deelnemers. • • Welke keuzes kan ik maken?

In deze brochure wordt een aantal rekenvoorbeelden gebruikt. De bedragen in die voorbeelden zijn afgerond in hele euro’s. De gehanteerde bedragen zijn steeds fictief. De werkelijke bedragen zullen afwijken van die in de voorbeelden. De diverse bedragen voor de franchise, het Anw-hiaat en het WIA-excedent zijn de bedragen die gelden voor het jaar 2015. Deze bedragen worden jaarlijks aangepast en zijn nog niet vastgesteld voor het jaar 2016.

Wil je meer weten? Kijk dan eens op de website van Pensioenfonds PGB. Ga naar www.pensioenfondspgb.nl →

In deze brochure lees je meer over de volgende onderwerpen: • Wie voert de pensioenregeling uit? • Hoe zien de pensioenregelingen er per 1 januari 2016 uit? • Welke keuzes kan ik maken?

4

Het pensioengebouw in Nederland Het pensioenstelsel in Nederland is opgebouwd uit drie verdiepingen. Ga met je muis over de verdiepingen en kom meer te weten over pensioen.

+ +

+

5

De pensioenregelingen van RELX in Nederland Ook RELX biedt in de tweede verdieping van het pensioenhuis een pensioenregeling aan zijn werknemers. Alle werknemers van RELX in Nederland nemen verplicht deel aan die pensioenregeling. Vanaf 1 januari 2016 heb je binnen de pensioenregeling de keuze uit twee mogelijkheden. Jij bepaalt zelf aan welke regeling je deelneemt.

It’s up to you



Samen pensioen opbouwen

De collectieve regeling: samen risico’s en opbrengsten delen. In de collectieve regeling bouw je ieder jaar een pensioenbedrag op dat vanaf de pensioenleeftijd wordt uitgekeerd. De premies worden collectief belegd. De opbouw is voor alle deelnemers gelijk. De pensioenen worden voor alle deelnemers op gelijke wijze aangepast met inflatie, afhankelijk van de financiële positie van het pensioenfonds.

januari 2016 uit? • Welke keuzes kan ik maken?

Alleen pensioen opbouwen De individuele regeling: zelf verantwoordelijk voor risico’s en opbrengsten. In de individuele regeling stort RELX jaarlijks een pensioenpremie in jouw eigen pensioenspaarpot. Je kunt er voor kiezen om zelf ook premie in je pensioenspaarpot te storten. Die individuele pensioenspaarpot ontwikkelt zich afhankelijk van de gerealiseerde beleggingsrendementen. In de aanloop naar de pensioendatum koop je vanuit je eigen pensioenspaarpot een pensioenuitkering. De hoogte van die uitkering is afhankelijk van de hoogte van je pensioenspaarpot en van de kostprijs van pensioen op het moment van aankoop.n er per 1 januari 2016 uit? • Welke keuzes kan ik maken?

“

Als je geen keuze maakt dan neem je automatisch deel aan de collectieve regeling

”

6

Optie 1. Collectieve regeling (CDC) Een Collective Defined Contribution regeling (CDC) is een pensioenregeling waarbij iedere maand een vaste premie wordt ingelegd voor jouw pensioen. Vanuit die vaste premie bouw je een pensioenaanspraak op.

Wat houdt deze pensioenregeling precies in?

1

2

3

4

5

6

Jaarlijkse opbouw van 1,75% Gedurende je werkverband bouw je jaarlijks een pensioenaanspraak op die wordt uitgekeerd vanaf je 67-ste. De jaarlijkse pensioenopbouw bedraagt in beginsel 1,75% van de pensioengrondslag. Je betaalt een verplichte eigen bijdrage in deze pensioenregeling. Jaarlijkse opbouw van 1,75% is niet gegarandeerd Het uitgangspunt is een pensioenopbouw van 1,75%, maar de hoogte van de jaarlijkse opbouw staat niet vast. De kostprijs voor de pensioenopbouw is namelijk afhankelijk van toekomstige onzekere factoren, terwijl de hoogte van de pensioenpremie vast staat. Als de kostprijs hoger blijkt te zijn dan de afgesproken premie, dan bouw je minder pensioen op. Als de kostprijs lager is dan de afgesproken premie kan de opbouw van het pensioen hoger zijn dan 1,75%. Het uitgangspunt en de verwachting is dat de opbouw van 1,75% de komende jaren ook waargemaakt kan worden.

Verhoging van pensioen

Premies worden collectief belegd De premies worden collectief belegd, waarmee de pensioenen kunnen worden verhoogd (toeslagverlening) of verlaagd (bij tegenvallende resultaten).

Jaarlijks bouw je in de CDC-regeling een uitkering op die wordt uitgekeerd vanaf 67-jarige leeftijd. Pensioenfonds PGB kan deze uitkering jaarlijks verhogen (indexatie of toeslag). Die verhoging gebeurt alleen als de dekkingsgraad van Pensioenfonds PGB hoger is dan 110%, en die verhoging is hoger naarmate de dekkingsgraad van Pensioenfonds PGB hoger is.

Risico’s worden collectief gedragen De risico’s worden gezamenlijk gedragen door alle deelnemers aan de pensioenregeling, en de meevallers worden ook gezamenlijk verdeeld onder alle deelnemers.

Pensioenfonds PGB kan ook besluiten om de uitkering te verlagen (korten). Zo’n verlaging is nodig als de dekkingsgraad van Pensioenfonds PGB lager is dan wettelijk vereist.

Je betaalt een verplichte eigen bijdrage Zowel de werkgever als de deelnemer betaalt een verplichte bijdrage. Premiedepot RELX stort begin 2016 eenmalig 10 miljoen euro in een premiedepot. Dankzij deze bijstorting kan het opbouwpercentage in de collectieve regeling de komende jaren naar verwachting gelijk blijven aan 1,75%.

Wil je weten hoe pensioenen worden verhoogd door Pensioenfonds PGB? Ga naar www.pensioenfondspgb.nl →

7

Wat kost dat? Jaarlijks wordt voor de CDC-regeling een vaste premie betaald door RELX en jou. Deze premie staat vast voor een periode van 10 jaar: de werkgever betaalt 12,4% van het salaris (ongeveer 70% van de totale pensioenpremie) en jij betaalt 6,9% van de pensioengrondslag (ongeveer 30% van de totale pensioenpremie).

Voorbeeld pensioenopbouw in CDC

Jan heeft een pensioengevend salaris van € 40.642. Op dit salaris wordt de franchise in mindering gebracht. Dit wordt gedaan omdat er naast pensioen ook AOW zal worden ontvangen. In 2015 is deze franchise gelijk aan € 12.642. Het salaris minus de franchise noemen we de pensioengrondslag. In ons voorbeeld is de pensioengrondslag van Jan € 28.000. De pensioenopbouw is 1,75% van de pensioengrondslag. Jan bouwt daarom € 490 aan pensioen op (1,75% x € 28.000 = € 490.) Dit bedrag zal vanaf 67 jaar aan Jan worden uitgekeerd. Het volgende jaar wordt op gelijke wijze bij het dan geldende salaris de pensioenopbouw berekend en toegevoegd aan het bedrag van € 490 dat er al staat. Enzovoort. De hoogte van de opbouw (1,75%) is afhankelijk van de kostprijs. Het kan zijn dat in enig jaar de opbouw lager is dan 1,75%. Dat zal gebeuren in dat jaar onvoldoende middelen aanwezig zijn om de kosten van de pensioenopbouw in dat jaar te financieren.

Overzicht maandelijkse bijdrage CDC-regeling (bruto) Leeftijd

Verplichte bijdrage (bruto) Werknemer RELX

15-66

6,9% van salarisdeel boven € 12.642

12,4% van salaris plus WIApremie

Salaris € 30.000 Werknemer RELX € 100

€ 310

Salaris € 50.000

Salaris € 70.000

Werknemer RELX Werknemer RELX € 215

€ 517

€ 330

€ 747

8

Hoe werkt het premiedepot? Jaarlijks deelt Pensioenfonds PGB aan RELX mee of de pensioenopbouw van 1,75% betaald kan worden uit de afgesproken pensioenpremie. RELX en COR besluiten daarop gezamenlijk wat de gevolgen zijn voor het premiedepot of het opbouwpercentage in het komende jaar. Is er een premieoverschot dan wordt het opbouwpercentage verhoogd, of de teveel betaalde premie in het premiedepot gestopt. Is er een premietekort, dan wordt het opbouwpercentage verlaagd, of het tekort aan premie uit het premiedepot gehaald. Er kan uiteraard alleen geld uit het premiedepot worden gehaald als er een positief saldo aanwezig is.

Voorbeeld premiedepot in CDC pensioenopbouw in CDC

Voor de deelnemers in de CDC-regeling betaalt RELX 2016 eenwordt totale de premie van €in14mindering miljoen. PensioenJan heeft een pensioengevend salaris van € 40.642. Opindit salaris franchise gebracht. Dit fonds berekent het jaar 2016 een pensioenopbouw van €is 13deze miljoen (deze kostprijs wordt PGB gedaan omdatvoor er naast pensioen ookkostprijs AOW zal voor worden ontvangen. In 2015 franchise gelijk aanis gebaseerd opsalaris de danminus geldende rentestand en de levensverwachting). De feitelijke is in is 2015 dus hoger € 12.642. Het de franchise noemen we de pensioengrondslag. In onspremie voorbeeld de pensioendan de kostprijs, en€daarom is de pensioenopbouw van 1,75%. Er is een premieoverschot grondslag van Jan 28.000. De pensioenopbouw is gelijk 1,75%aan vande deambitie pensioengrondslag. van € 1 miljoen, en na overleg tussen RELX en COR wordt besloten dat overschot toe te voegen aan het premiedepot. Het premiedepot eind 2016 daardoor gelijk € 11=miljoen Jan bouwt daarom € 490isaan pensioen op (1,75% x €aan 28.000 € 490.) (= € 10 miljoen bij aanvang + € 1 miljoen premieoverschot). Dit bedrag zal vanaf 67 jaar aan Jan worden uitgekeerd. Een volgende jaar later,jaar in 2017, RELX wederom premie van €de 14 pensioenopbouw miljoen, maar Pensioenfonds Het wordtbetaalt op gelijke wijze bij het de danvaste geldende salaris berekend enPGB toegeberekent kostprijs 16 miljoen. In overleg tussen RELX en COR wordt besloten pensioenopvoegd aandan heteen bedrag van €van 490€dat er al staat. Enzovoort. De hoogte van de opbouw (1,75%)de is afhankelijk van bouw gelijk teHet houden aan 1,75%, welke deels wordtlager gefinancierd uit deDat premie (€ 14 miljoen) deels uit het de kostprijs. kan zijn dat in enig jaar de opbouw is dan 1,75%. zal gebeuren in datenjaar onvoldoenpremiedepot (€ 2 miljoen). premiedepot eind 2017 gelijk aanin€ dat 9 miljoen € 11 miljoen minus de middelen aanwezig zijn Het om de kosten vanisde pensioenopbouw jaar te(= financieren. € 2 miljoen).

9 Wat gebeurt er bij overlijden? Voor je partner wordt een partnerpensioen opgebouwd ter grootte van 70% van het ouderdomspensioen. Dit pensioen wordt levenslang uitgekeerd aan je partner vanaf het moment van overlijden. Op de pensioendatum kun je het partnerpensioen uitruilen voor extra ouderdomspensioen. Bij overlijden vóór de pensioendatum wordt het partnerpensioen berekend alsof jij tot 67 jaar in de pensioenregeling zou hebben deelgenomen. Daarnaast is er een Anw-hiaatverzekering die ieder jaar € 9.383 uitkeert aan je partner (tot de AOW-leeftijd).

Voorbeeld partnerpensioen (in CDC) Jan is 42 jaar, hij werkt 10 jaar bij RELX en heeft een pensioengrondslag van € 28.000. In dit voorbeeld veronderstellen we dat Jan in die 10 jaar een ouderdomspensioen heeft opgebouwd van € 4.900 en een partnerpensioen van € 3.430 (= 70% van € 4.900). Tot zijn 67ste zou Jan nog een verder ouderdomspensioen kunnen opbouwen van € 12.250 (= 25 jaar x 1,75% x € 28.000). Het nog op te bouwen partnerpensioen is dan € 8.575 (= 70% x € 12.250). Als Jan gedurende zijn dienstverband bij RELX overlijdt, dan krijgt zijn partner voor zijn/haar verdere leven een partnerpensioen van € 12.005 (= € 3.430 opgebouwd plus € 8.575 nog op te bouwen). Daarnaast ontvangt zijn partner € 9.383 Anw-hiaatpensioen tot zijn/haar AOW-leeftijd. Als Jan uit dienst gaat en vervolgens overlijdt, dan krijgt zijn partner alleen het opgebouwde partnerpensioen van € 3.430.

Wat gebeurt er bij arbeidsongeschiktheid? Bij (gedeeltelijke) arbeidsongeschiktheid wordt de pensioenopbouw voortgezet, zonder dat je daar een premie voor hoeft te betalen. Dit is wel afhankelijk van de mate waarin je arbeidsongeschikt bent. Als je meer verdient dan € 51.978 (niveau 2015) is er tevens een WIA-excedentverzekering van toepassing. De premie hiervoor wordt separaat door de werkgever betaald. Wat gebeurt er bij uitdiensttreding? Bij uitdiensttreding stopt de verdere pensioenopbouw in de regeling van RELX. Vanaf dat moment wordt pensioen opgebouwd in de pensioenregeling van een eventuele nieuwe werkgever. De pensioenen die tot dat moment zijn opgebouwd in de CDC-regeling blijven gehandhaafd. Het opgebouwde ouderdomspensioen wordt uitgekeerd vanaf 67-jarige leeftijd. Het opgebouwde partnerpensioen wordt aan de partner uitgekeerd na overlijden van de gewezen werknemer. Bij uitdiensttreding kun je ook kiezen voor waardeoverdracht. In dat geval draag je de opgebouwde pensioenen over naar de pensioenuitvoerder van je nieuwe werkgever.

10

Optie 2. Individuele regeling (IDC) Een Individuele Defined Contribution (IDC) regeling is een beschikbare premieregeling. Het werkt als volgt: Er wordt jaarlijks voor jou een pensioenpremie bepaald, de premie is afhankelijk van je leeftijd. Deze pensioenpremie wordt ingelegd op jouw eigen pensioenrekening. De ingelegde premies worden tot 2018 belegd op basis van het Pensioenfonds PGB beleggingsbeleid. Vanaf 2018 wordt er belegd op basis van je eigen gekozen beleggingsprofiel. Je draagt volledig zelf het beleggingsrisico. Alle positieve én negatieve rendementen zijn voor eigen rekening. Vanaf 10 jaar voor de pensioendatum wordt jaarlijks een stukje pensioen ingekocht.

Samengevat komt de individuele pensioenregeling hierop neer:

1

Pensioenpremie is het uitgangspunt De pensioenpremie is de toezegging: de hoogte van de uiteindelijke pensioenuitkering is afhankelijk van het gespaarde pensioenkapitaal.

2

Er wordt een kapitaal opgebouwd Van het tot de pensioendatum opgebouwde kapitaal wordt een pensioenaanspraak ingekocht.

3

4

5

Risico’s en rendementen zijn voor de medewerker Risico’s worden gedragen door de individuele werknemer, maar ook rendementen komen ten gunste van de individuele werknemer. Eigen bijdrage is vrijwillig Er is sprake van een verplichte bijdrage van de werkgever en een vrijwillige bijdrage door de werknemer. Als je besluit geen eigen bijdrage te doen, dan bouw je uiteraard minder pensioen op. De hoogte is onzeker De hoogte van de uiteindelijke pensioenuitkering is afhankelijk van de hoogte van de ingelegde pensioenpremie, de hoogte van de gerealiseerde rendementen en de hoogte van de kostprijs voor pensioeninkoop op het moment dat het pensioenkapitaal wordt omgezet in een uitkering.

“

Je draagt in de individuele regeling volledig zelf het beleggingsrisico

”

11

Wat kost dat? Jaarlijks betaalt de werkgever op basis van jouw salaris en leeftijd op dat moment een verplichte premie. Hoe ouder je bent, hoe meer premie voor jou wordt ingelegd. Zelf kan je kiezen of je daarnaast nog een aanvullende premie wilt betalen. Als je besluit geen eigen bijdrage te doen, dan bouw je uiteraard minder pensioen op. Naast de vermelde verplichte werkgeversbijdrage (zie tabel hiernaast) betaalt RELX een bedrag voor de vergoeding van administratiekosten en ook verzekeringspremies voor de verzekering tegen de gevolgen van overlijden en arbeidsongeschiktheid.

Voorbeeld

Jan is 42 jaar en heeft een pensioengrondslag van € 28.000. De werkgeverspremie is op jaarbasis dan gelijk aan € 2.671 (=9,54% van € 28.000). Jan kan zelf nog maximaal € 1.145 (= 4,09% van € 28.000) inleggen. Dit bedrag wordt belegd tot Jan 67 jaar oud is. Vanaf het moment dat Jan 57 jaar oud is zal Pensioenfonds PGB een deel van het gespaarde pensioenkapitaal gebruiken om een stukje pensioen in te kopen. Dat gebeurt vervolgens ieder jaar tot 67 jaar. Door deze geleidelijke inkoop wordt het risico van pensioeninkoop gespreid over meerdere jaren. Daarnaast betaalt de werkgever € 543 als vergoeding voor administratiekosten en als verzekeringspremies tegen overlijden en arbeidsongeschiktheid.

Overzicht maandelijkse bijdrage IDC-regeling (bruto) *

De beschikbare premie is gebaseerd op de ambitie dat er voor iedere leeftijd 1,75% van de pensioengrondslag aan pensioen (ouderdomspensioen en partnerpensioen) ingekocht kan worden bij een rendement/rente van 3%. De hoogte van de uiteindelijke uitkering is echter afhankelijk van het feitelijke toekomstige rendement en de toekomstige rentestand. Dat rendement kan hoger of lager zijn dan de veronderstelde 3%, en hetzelfde geldt ook voor de rente. De beschikbare premie is hoger als je ouder wordt, dat komt omdat je tot je pensionering minder tijd hebt om rendement te halen.

* Binnen deze marge kun je kiezen uit zeven verschillende percentages.

12 Overzicht maandelijkse bijdrage IDC-regeling (bruto) Overzicht van de maandelijkse bijdrage

In de tabel hiernaast zie je per leeftijdsgroep hoeveel de werkgever bijdraagt en hoeveel er vrijwillig maximaal kan worden ingelegd in de IDCpensioenregeling.

13 Wat gebeurt er bij overlijden? Bij pensionering wordt vanuit het pensioenkapitaal naast een ouderdomspensioen ook een partnerpensioen aangekocht ter grootte van 70% van het ouderdomspensioen. Daardoor is je partner vanaf pensioendatum verzekerd van een partnerpensioen. De hoogte van dat partnerpensioen na pensioeningang is afhankelijk van het gespaarde pensioenkapitaal en de kostprijs van pensioenaankoop. Voor de periode tot je pensionering is voor je partner een verzekering afgesloten. De verzekering regelt bij overlijden tijdens je dienstverband een uitkering voor je partner ter grootte van 1,225% van de pensioengrondslag per jaar. Hierbij tellen alle jaren vanaf 2016 mee alsof jij tot 67 jaar in dienst was gebleven. Het pensioen wordt levenslang aan je partner uitgekeerd. De verzekering geldt alleen zolang je deelnemer bent in de IDC regeling en de werkgever premie voor jou inlegt. Zodra er geen premie meer voor je wordt ingelegd in de IDC regeling, vervalt deze verzekering. Voor de jaren vóór 2016 is een partnerpensioen opgebouwd bij SPEO dat is overgedragen aan Pensioenfonds PGB. Daarnaast is er een Anw-hiaatverzekering die voorziet in een uitkering aan je partner tot de AOW-leeftijd ter grootte van € 9.383 per jaar (bedrag 2015). De premie hiervoor wordt door de werkgever betaald.

Voorbeeld partnerpensioen (in IDC) Jan is 42 jaar, hij werkt 10 jaar bij RELX en heeft een pensioengrondslag van € 28.000. In de afgelopen 10 jaar heeft hij 5 jaar in de oude regeling gezeten en 5 jaar in de IDC-regeling. In die 5 jaar in de vorige pensioenregeling heeft Jan al een partnerpensioen opgebouwd van € 1.715. Voor het partnerpensioen uit de IDC-regeling tellen in totaal 30 (toekomstige) deelnemersjaren mee. Dat zijn 5 jaar die Jan al heeft deelgenomen in de IDC-regeling en 25 toekomstige jaren tot 67jarige leeftijd. Het verzekerde partnerpensioen in de IDC-regeling bedraagt dan € 10.290 (= 30 jaar x 1,225% x € 28.000). Als Jan gedurende zijn dienstverband bij RELX overlijdt, dan krijgt zijn partner voor zijn/haar verdere leven een partnerpensioen van € 12.005 (= € 1.715 opgebouwd in de oude regeling en € 10.290 uit de IDC-regeling). Daarnaast ontvangt zijn partner € 9.383 Anw-hiaatpensioen tot zijn/haar AOW-leeftijd. Bij uitdiensttreding zet Pensioenfonds PGB het pensioenkapitaal om in een ouderdomspensioen met daarnaast een partnerpensioen ter grootte van 70% van dat ouderdomspensioen. Als Jan vervolgens overlijdt krijgt zijn partner van Pensioenfonds PGB een partnerpensioen van € 1.715 aangevuld met datgene wat is verkregen uit de omzetting van het pensioenkapitaal. Bij pensionering kan Jan een partnerpensioenverzekering inkopen vanuit het gespaarde pensioenkapitaal.

Wat gebeurt er bij arbeidsongeschiktheid? Bij (gedeeltelijke) arbeidsongeschiktheid wordt de opbouw van pensioenkapitaal voortgezet, zonder dat je daarvoor zelf een premie betaalt. De hoogte is afhankelijk van de mate waarin je arbeidsongeschikt bent. Als je meer verdient dan € 51.978 (niveau 2015) is er tevens een WIA-excedentverzekering van toepassing. De premie hiervoor wordt separaat door de werkgever betaald. Wat gebeurt er bij uitdiensttreding? Bij uitdiensttreding stopt de verdere pensioenopbouw in de regeling van RELX. Vanaf dat moment wordt pensioen opgebouwd in de pensioenregeling van een eventuele nieuwe werkgever. Het pensioenkapitaal dat tot dat moment is opgebouwd in de IDC-regeling wordt door Pensioenfonds PGB omgezet in een ouderdomspensioen met daarnaast een partnerpensioen ter grootte van 70% van dat ouderdomspensioen. De hoogte van het omgezette pensioen is afhankelijk van het gespaarde kapitaal en de kostprijs bij omzetting. Pensioenfonds PGB zal die omzetting uitvoeren zes maanden na uitdiensttreding. Tot het moment van de omzetting blijft de verzekering van het partnerpensioen in stand. Je kunt bij uitdiensttreding ook kiezen voor waardeoverdracht. In dat geval draag je het opgebouwde pensioenkapitaal over naar de pensioenuitvoerder van je nieuwe werkgever. Het is afhankelijk van de nieuwe pensioenregeling of dat overgedragen pensioenkapitaal al dan niet direct wordt omgezet in een pensioenuitkering.

14

Vergelijking CDC en IDC Zowel in de CDC- als in de IDC-regeling zijn de rendementen en risico’s voor rekening van de deelnemers. In de CDC-regeling worden de rendementen en risico’s gedeeld in de gehele collectiviteit, terwijl deze in de IDC-regeling terecht komen bij iedere individuele deelnemer afzonderlijk. Er is een verschil tussen de CDC- en de IDC-regeling in hoogte van pensioenpremie. In de IDC-regeling is de premie leeftijdsafhankelijk en is de werknemersbijdrage vrijwillig. Voor een deelnemer die zijn volledige werkzame leven (vanaf ongeveer 25 jaar tot pensionering) deelneemt en de maximale premie betaalt, is in de IDC-regeling de totale premie zo’n 80% tot 90% van de premie in de CDC-regeling. Daardoor zal voor zo’n deelnemer het uiteindelijke pensioen in de IDC-regeling naar verwachting ook lager zijn dan in de CDC-regeling. Dit verschil is echter mede afhankelijk van diverse factoren. Belangrijke factoren in de CDC-regeling zijn de kostprijs voor jaarlijkse pensioeninkoop en de dekkingsgraad van Pensioenfonds PGB. Belangrijke factoren in de IDC-regeling zijn het rendement dat je zal gaan maken en de rentestand op het moment dat het opgebouwd kapitaal in pensioen wordt omgezet.

CDC-regeling

IDC-regeling

Soort regeling

Een collectieve regeling waarin de deelnemers gezamenlijk sparen voor een vooraf afgesproken pensioenuitkering

Een individuele regeling waarin de deelnemers een eigen individuele pensioenspaarpot opbouwen voor toekomstige pensioeninkoop

Pensioengrondslag

13,96 maal vaste bruto maandsalaris tot maximaal € 100.000, verminderd met de franchise

13,96 maal vaste bruto maandsalaris tot maximaal € 100.000, verminderd met de franchise

Franchise (niveau 2015)

€ 12.642

€ 12.642

Inkoop van pensioen

Jaarlijks gedurende de pensioenopbouw

Vanuit de individuele pensioenspaarpot gedurende de 10 jaar voor pensionering

Hoogte opbouw

Ambitie: 1,75%, afhankelijk van jaarlijkse kostprijs en de stand van het premiedepot

Ambitie: 1,75%, afhankelijk van beleggingsrendementen en kostprijs in de 10 jaar voorafgaand aan pensionering

Toeslagen

Afhankelijk van de dekkingsgraad van Pensioenfonds PGB (streven 2%)

Niet van toepassing gedurende de pensioenopbouw. Afhankelijk van dekkingsgraad van Pensioenfonds PGB vanaf pensioeninkoop

Partnerpensioen na pensionering

70% van het ouderdomspensioen

70% van het ouderdomspensioen

15

Vergelijking CDC en IDC

CDC-regeling

IDC-regeling

Partnerpensioen vóór pensionering

70% van het te bereiken ouderdomspensioen

1,225% van de pensioengrondslag per jaar maal de te bereiken diensttijd

Bijdrage van werkgever

12,4% van het salaris ongeacht de leeftijd (inclusief risicopremie overlijdensverzekering en vergoeding administratiekosten) + premie voor WIA-excedentverzekering

Leeftijd % van de PG 15-19 4,70% 20-24 5,23% 25-29 6,08% 30-34 7,06% 35-39 8,17% 40-44 9,54% 45-49 11,11% 50-54 12,94% 55-59 15,22% 60-64 18,10% 65-66 20,58% + risicopremies voor overlijdensen WIA-excedentsverzekering + vergoeding administratiekosten

Bijdrage van medewerker

verplicht, 6,9% van de pensioengrondslag ongeacht de leeftijd

Leeftijdsafhankelijke vrijwillige bijdrage variërend van 2,02% voor 20-minners tot 8,82% voor 65-plussers

Anw-hiaat

ja

ja

WIA-excedent

ja

ja

Beleggingen

collectief belegd

individueel belegd

Risico’s en rendement

voor het collectief

voor de individuele werknemer

16

Welke keuzes kan ik maken? In deze brochure hebben we de organisatorische wijzigingen met betrekking tot je pensioenregeling toegelicht en in detail de beide nieuwe pensioenregelingen per 1 januari 2016 uitgelegd. Jij bepaalt nu welke regeling het beste bij jou past.



Collectieve regeling (CDC)



Individuele regeling (IDC)

Je hoeft niets te doen

Jouw keuze Begin 2016 kiezen en doorgeven hoeveel premie je zelf wilt bijdragen

Informatie

In december 2015 ontvang je een persoonlijke brief met betrekking tot jouw keuzemogelijkheden. In dit overgangsjaar ligt je keuze voor één jaar vast. Alle volgende jaren ligt je keuze voor drie jaar vast. Maak je geen keuze? Dan neem je automatisch deel aan de collectieve pensioenregeling. Ieder jaar word je als werknemer begin oktober geïnformeerd dat je keuzes kunt maken: • Je kunt op dat moment besluiten om van regeling te wijzigen. Die keuze ligt vervolgens wel voor drie jaar vast. • Kies je om deel te nemen aan de individuele regeling? Dan heb je de mogelijkheid om zelf de hoogte van je eigen bijdrage te bepalen. Deze eigen bijdrage kun je vervolgens jaarlijks wijzigen. Je keuzes moeten vanaf 2016 uiterlijk op 30 oktober van het jaar doorgegeven zijn. Hoe dat moet, staat in de informatie die je van Pensioenfonds PGB ontvangt. De gemaakte keuze gaat in per 1 januari van het nieuwe jaar.

Belangrijk

In december zijn er inloopsessies waar je terecht kunt als je nog vragen hebt. Ook zullen er individuele bijeenkomsten worden georganiseerd (indien nodig).

Overige vragen kun je mailen aan [email protected]

17

Begrippenlijst Anw-hiaat Na jouw overlijden kan jouw partner een Anw-uitkering ontvangen van de overheid (Algemene nabestaandenwet). Er is echter een beperkte groep die daarvoor daadwerkelijk in aanmeerking komt; daarom is er sprake van een Anw-hiaat. RELX heeft een Anw-hiaatverzekering afgesloten zodat jouw partner ook een uitkering ontvangt bij het ontbreken van een Anw-uitkering van de overheid. Die Anw-hiaatverzekering bedraagt € 9.383 (2015) en wordt uitgekeerd totdat de partner de AOW-leeftijd heeft bereikt.

Pensioengrondslag De pensioengrondslag is het salarisdeel waar je pensioen over opbouwt, en het salarisdeel waar je pensioenpremie over betaalt. De pensioengrondslag is gelijk aan het pensioengevend salaris verminderd met de franchise. Het pensioengevend salaris is maximaal gelijk aan € 100.000 (2015).

Dekkingsgraad De verhouding tussen enerzijds het feitelijke aanwezige pensioenvermogen en anderzijds het vermogen dat nodig is om de pensioenuitkeringen te kunnen doen. De dekkingsgraad in de CDC-regeling moet minimaal gelijk zijn aan 105%.

SPEO SPEO is een afkorting voor Stichting Pensioenfonds ElsevierOndernemingen. SPEO is het ondernemingspensioenfonds van RELX tot eind 2015. SPEO draagt alle opgebouwde pensioenen over aan Pensioenfonds PGB.

Franchise De franchise is het eerste deel van je salaris waarover je geen pensioen opbouwt. Die pensioenopbouw over dat salarisdeel is niet nodig omdat je AOW van de overheid ontvangt. De franchise in de pensioenregeling van RELX bedraagt € 12.642 (2015).

Toeslagen De jaarlijkse verhoging van de pensioenen in de CDC-regeling. De toeslagverlening in de CDC-regeling is afhankelijk van de dekkingsgraad. Er worden geen toeslagen verleend als de dekkingsgraad lager is dan 110%.

Indexatie Indexatie is een ander woord voor “toeslagen”.

WIA-excedent Bij arbeidsongeschiktheid ontvangt een werknemer een WIA-uitkering van de overheid. Die WIA-uitkering is gerelateerd aan het salaris, maar tot een salarismaximum van € 51.978 (2015). Over het salarisdeel boven die grens ontvang je bij arbeidsongeschiktheid geen uitkering van de overheid. Daarom heeft RELX daarvoor een apart WIA-excedentpensioen verzekerd.

Opbouwpercentage Het opbouwpercentage geeft weer hoeveel ouderdomspensioen je per jaar opbouwt in de CDC-regeling. In de regeling van RELX is het opbouwpercentage gelijk aan 1,75%. Dat betekent dat je elk jaar een ouderdomspensioen opbouwt ter grootte van 1,75% van de pensioengrondslag.

Pensioengevend salaris 13,96 x het voltijds maandsalaris plus vaste toeslagen.

RELX Nederland November 2015