GBL – ELECTRAFINA ruilen hun 30 % belang in RTL Group tegen een belang van 25 % in Bertelsmann, een van de grootste mediagroepen ter wereld De groep GBL (“GBL”), die gezamenlijk door de families Desmarais en Frère wordt gecontroleerd, en de groep Bertelsmann (“Bertelsmann”), waarvan de familie Mohn de voornaamste aandeelhouder is, hebben besloten hun partnerschap en hun bestaande banden te verstevigen via de inbreng door GBL van haar 30 %-belang in RTL Group (“RTL”) in ruil voor een participatie van 25 % in Bertelsmann. Het ruilen van haar belang in RTL voor een participatie in Bertelsmann betekent voor GBL een belangrijke stap en een teken van haar bereidheid om strategisch te investeren op lange termijn. Zij biedt daarmee aan haar aandeelhouders het vooruitzicht op een deelname aan de ontwikkeling van één van de grootste mediagroepen ter wereld. In een context van sectoriële consolidatie, beschouwen de partners de toename tot 67 % van de RTL-participatie van Bertelsmann - groep met een befaamd management en met uitstekende prestaties - als een buitenkans om het potentieel van RTL Group ten volle te benutten en om voordeel te halen uit de synergie met andere activiteiten van de groep in de sector van "content" en distributie. Dankzij de vandaag aangekondigde verrichting, versterkt Bertelsmann haar positie in de sector van televisie en radio en zet een duidelijke stap in de richting van het doel dat haar aandeelhouders en haar management hebben vooropgesteld, te weten de introductie op de beurs van Bertelsmann op middellange termijn. GBL heeft het recht deze beursintroductie te vragen. Bertelsmann zal zijn expansie blijven steunen op haar succesrijke managementpraktijk van in het verleden en meer bepaald op een gedecentraliseerd ondernemingsbeleid met aandacht en respect voor plaatselijk talent en culturele identiteit. GBL zal haar rol van belangrijke aandeelhouder spelen naast de familiale belangengroepen die Bertelsmann hebben opgericht. GBL zal vertegenwoordigd zijn in de raad van toezicht (“Aufsichtrat) van Bertelsmann evenals in de comités van de raad. Zij zal ook zetelen in de organen van verscheidene buitenlandse dochterondernemingen van Bertelsmann, waaronder vooral de RTL Group waarmee zij nauwe banden zal blijven aanhouden. De verrichting is onderworpen aan de voltrekking van een due dilligence, het sluiten van een gedetailleerde overeenkomst en de goedkeuring van de raden en van bevoegde controle-instanties. Paul Desmarais en Baron Frère verklaren :” We are delighted of this opportunity to strengthen our ties with the Bertelsmann Group which we have grown to know and appreciate over the years. This operation constitutes a major strategic move for GBL and offers our shareholders the prospect of participating in the development of one of the world's leading media groups." Reinhart Mohn zegt : “I look forward to working with our new shareholder, with whom we already share a mutually trusting cooperation. We have found a partner who will help us ensure that our work remains efficient, purposeful, up-to-date and results-oriented. At the same time, Bertelsmann will remain true to itself. We will determine our own path and the shape that our cooperation takes. Our unique corporate culture will continue to develop in our spirit – here as well as internationally.” Thomas Middelhoff, CEO van Bertelsmann, merkt op : “From both a strategic and a historic point of view, this is a significant step that will lastingly shape the company’s
2.
future. It will strengthen Bertelsmann’s position as the driving force in television, a future growth market. The RTL Group has a central meaning in Bertelsmann’s corporate strategy. The brand’s magnetism can be leveraged and developed for many media consumer communities throughout the various sectors and product lines. We have longstanding friendly ties with GBL and welcome them as a new shareholder. Bertelsmann’s unique corporate culture will remain intact even in the event of a possible IPO in about three years from now.” Didier Bellens, CEO van RTL Group, verklaart : "RTL Group’s clear focus is to strengthen its unique position as Europe’s leading broadcasting and production company. With its vision and its strong strategic interests in our businesses, Bertelsmann has given support at every stage of our development and has been one of the major driving forces behind our growth. RTL Group and Bertelsmann share a single vision to shape the media of the future and to reach audiences across many countries. Under this new shareholding structure, we will be able to pursue our common strategic ambitions with even greater focus and determination." Betreffende GBL Groep Brussel Lambert N.V. (GBL) is een portefeuillemaatschappij die gezamenlijk gecontroleerd wordt door de families Desmarais en Frères via hun respectievelijke vennootschappen. GBL, die een beurskapitalisatie van 6,1 miljard euro heeft, streeft naar een rijke en uitgebalanceerde portefeuille van industriële participaties, gericht op een beperkt aantal sectorieel gediversifieerde topondernemingen waarin GBL haar rol als professionele aandeelhouder ten volle kan spelen. De huidige portefeuille van GBL behelst 5 lange termijn investeringen: RTL Group, TotalFina, Suez Lyonnaise des Eaux, Imerys en Rhodia die ze rechtstreeks of via Electrafina bezit. Sinds de fusie tussen CLT en UFA in 1997, heeft GBL, via haar joint venture met Bertelsmann, deelgenomen in de ontwikkeling van CLT-UFA als een belangrijke Europese radio- en televisiegroep. In april 2000, is CLT-UFA samengesmolten met Pearson TV, s’ werelds grootste onafhankelijke internationale televisieproductiemaatschappij, om zo s’ werelds grootste pan-Europese geïntegreerde zend- en contentmaatschappij op te richten die op de beurs genoteerd staat onder de naam RTL Group. De 30 %-participatie van GBL in RTL Group vertegenwoordigt ongeveer 40 % van haar geraamde waarde. 54,7 % van GBL zijn in het bezit van Pargesa. Betreffende Bertelsmann Bertelsmann is een mediagroep van wereldwijde dimensie die circa 76.000 personen tewerkstelt in 58 landen met bedrijven actief in de sectoren van de uitgeverij en de muziek, de boeken- en muziekclubs, magazines en dagbladen, televisie- en radiozenders, printingen mediadiensten, uitgeverijen van multimedia en professionele informatie. In het boekjaar afgesloten op 30 juni 2000 heeft de groep een omzet gerealiseerd van 16.5 miljard euro, een EBITA(earnings before interest, taxes and amortization) van 1,8 miljard euro en een netto winst van 672 miljoen euro (aandeel van derden inbegrepen). 34 % van de verkopen worden verwezenlijkt in de Verenigde Staten, 31 % in Duitsland en 35 % in de rest van de wereld. De activiteiten van de groep zijn verdeeld in 7 afdelingen: Random House Random House groepeert de wereldwijde activiteiten van Bertelsmann in de uitgeverijsector van boeken.
3.
Bijzonder te vermelden is de Random House Group die de grootste uitgever ter wereld van Engelstalige boeken voor het groot publiek is. 145 Random House Inc.titels haalden de New York Times’ Bestsellers list (waarvan de welbekende Michael Crichton boeken). De groep heeft ook een sterke marktpositie voor boeken in de Duitse en Spaanse taal. De onderneming stelt 19.000 personeelsleden tewerk en realiseerde een zakencijfer van 4,3 miljard euro in het boekjaar dat werd afgesloten op 30 juni 2000 (dit cijfer houdt nog rekening met de boekenclubs en met de directe verkoop van boeken die nu geïntegreerd zijn in de Direct Group). Geografische spreiding van het zakencijfer: Verenigde Staten: 39 % Duitsland/Oostenrijk/Zwitserland: 22 % Rest van Europa: 36 % Andere: 3 % Spreiding van het zakencijfer per activiteit: Boeken- en CD-clubs: 52 % Uitgeverij van boeken: 44 % Direct Marketing: 4 % BMG De activiteit van BMG is verdeeld over BMG Entertainment (opname en uitgeverij van CD's en video's, distributie en directe marketing) en de afdeling Storage Media/Sonopress waarvan de activiteit bestaat uit de speciale uitgave van CD's en DVD's, digitale assemblage en distributie, … BMG Entertainment, veruit de belangrijkste activiteit van deze afdeling, is met een marktaandeel van 12 % één van de vijf leiders op de wereldmarkt van de CD en is de grootste verdeler van singles in de VS. BMG bezit meer dan 200 labels (waaronder Arista, RCA, Ariola, BMG, …) en werkt met een groot aantal sterren van wereldformaat zoals Santana, Puff Daddy, Tony Braxton, Whitney Houston, Annie Lenox...BMG heeft meer dan 30 internetsites ontwikkeld voor de promotie van haar merken. Deze afdeling telt 11.700 werknemers en realiseerde in 2000 een zakencijfer van 4,8 miljard euro. Geografische spreiding van het zakencijfer: Verenigde Staten: 57 % Duitsland/Oostenrijk/Zwitserland: 11 % Rest van Europe: 18 % Azië en Stille Zuidzee: 9 % Latijns-Amerika: 5 % Gruner + Jahr Gruner + Jahr (G + J) dat voor 74,9 % in handen is van BAG et voor 25,1 % van de familie Jahr, is de grootste uitgever van Europese magazines en geeft meer dan 100 magazines en kranten uit in 14 landen. De meest verkochte titels zijn TV Today, Gala, Stern, Brigitte, Geo. De groep lanceert regelmatig nieuwe titels zoals de Europese editie van National Geographic in 1999 en de “Financial Times Deutschland” in 2000, in een joint venture met Pearson G + J bekleedt in Duitsland de eerste plaats als uitgever van magazines voor het grote publiek. In Frankrijk bezet de dochteronderneming van G + J, Prisma Presse, de tweede plaats in een zeer competitieve mark.
4.
In Duitsland wordt 42 % van de magazines verdeeld via abonnementen, wat financieel zeer voordelig is en aan G + J een zeer interessant gegevensbestand verschaft voor adverteerders en voor de ontwikkeling van e-commerce. Bertelsmann was één van de eerste uitgevers om haar boeken op het internet te verkopen. G + J stelt 12.000 mensen tewerk en realiseerde in 2000 een zakencijfer van 2,9 miljard euro. Spreiding van het zakencijfer per activiteit: Publiciteit: 42 % Distributie: 31 % Drukkerij: 18 % Andere: 9 % Geografische spreiding van het zakencijfer: Duitsland: 43 % Verenigde Staten: 25 % Andere: 32 % RTL Group Ingevolge de toenadering tussen Audiofina, CLT-UFA en Pearson TV, dat op 7 april 2000 werd aangekondigd, is RTL Group vandaag - voor de inbreng van de 30 % RTL door GBL bij Bertelsmann - voor 37 % in het bezit van BW TV, dat op zijn beurt voor 80 % in handen is van BAG en voor 20 % van WAZ. RTL Group is de grootste geïntegreerde groep in de sector van televisie, radio en "content" in Europa. De groep voorziet voor 2000 een zakencijfer van 4,2 miljard euro. Zij stelt 6.000 personen tewerk. Spreiding van het zakencijfer per activiteit: Televisie: 69 % Content : 23 % Radio : 6 % Nieuwe Media + andere: 2 % Geografische spreiding van het zakencijfer: Duitsland : 53 % Verenigd Koninkrijk: 20 % Frankrijk: 15 % Nederland: 8 % Andere: 4 % Bertelsmann Springer Bertelsmann Springer geeft zo’n 700 vak- en handelstijdschriften, technische dagbladen en boeken en CD-Roms uit, het biedt on-line diensten en databestanden aan, het organiseert seminaries, industriële beurzen en conferenties in de sector van WTG (wetenschappen, technologie, geneeskunde). Het verzorgt ook business-to-business dienstverlening in de sector van de bouw en het transport. Deze afdeling haalde in 2000 een zakencijfer van 0,7 miljard euro en stelt 5.000 personen tewerk. Spreiding van het zakencijfer per activiteit: Wetenschappelijke publicaties: 48 % Business-to-business : 26 % Vak- en handelspublicaties: 17 %
5.
Drukkerij : 9 % Geografische spreiding van het zakencijfer: Duitsland : 66 % Verenigde Staten: 13 % Andere Europese landen: 13 % Frankrijk: 5 % Azië: 3 % Arvato Arvato is een internationale leverancier van mediadiensten aan doelmarkten. Arvato omvat activiteiten in de sector drukkerij, IT-diensten, multimedia en speciale uitgaven. De groep bezit een van de meest moderne offset- en rotogravurepersen in Duitsland en in het buitenland. Arvato stelt 17.000 mensen tewerk en haalde in 2000 een zakencijfer van 2,2 miljard euro. Spreiding van het zakencijfer per activiteit: Drukkerij Duitsland: 36 % Diensten: 32 % Drukkerij buiten Duitsland: 24 % Speciale uitgaven: 8 % Geografische spreiding van het zakencijfer: Duitsland: 67 % Rest van Europa: 19 % Amerika's : 14 % Direct Group Deze afdeling werd opgericht in 2000 ingevolge een herstructurering van de activiteiten. De nieuwe structuur zal in de lente van 2001 volledig operationeel zijn. Deze nieuwe afdeling zal alle oude activiteiten uit de sector van de multimedia en de ecommerce samenbrengen, evenals de club-activiteiten (boeken en CD's). Bertelsmann is de uitvinder van het concept "boeken- en muziekclub" en verenigt vandaag 40 miljoen leden. Een der doelstellingen van deze afdeling is van al deze leden on linegebruikers te maken. BAG creëerde in april 1998 BOL, dat vandaag één van de grootse sites voor internethandel in boeken en CD's is geworden, en toegankelijk is in verscheidene talen vanuit 15 landen en meer dan een miljoen geregistreerde klanten telt. BAG verwierf eveneens in 1998 een participatie van 39 % in Barnes & Nobles.com en in 2000 een participatie van 100 % in CD Now (online verkoper van CD's in de VS met 4,8 miljoen klanten), ging een joint venture aan met Lycos (inmiddels Terra-Lycos geworden) Lycos Europa waarin BAG onrechtstreeks een belang heeft van 19,3 % en dat in Europa meer dan 6 miljoen gebruikers telt. BAG sloot bovendien een strategisch akkoord met Napster, de grootste “music exchange” van de wereld die heden 60 miljoen gebruikers telt en dat gericht is op de ontwikkeling van een beveiligd systeem voor de on line overdracht van CD's tegen betaling. BAG heeft eveneens een belang van 58 % in Pixelpark, dat in 1999 op Neuer Markt werd genoteerd en zich toelegt op adviesverlening met betrekking tot het internet. Met een brede diversiteit van e-commerce-activiteiten en een aantal strategische bondgenootschappen, kan het bedrijf potentieel 200 miljoen gebruikers bereiken.
6.
Het pro forma zakencijfer van Direct Group, waarvan de activiteiten op 30 juni 2000 nog niet als zodanig waren gestructureerd, zou 2,3 miljard euro bedragen voor 10.000 werknemers.
