dynamic change for better growth
Laporan Tahunan Annual Report
DAFTAR ISI Contents
Visi, Misi, dan Filosofi Perusahaan Vision, Mission, and Company's Philosophy
KILAS KINERJA 2011 FLASHBACK PERFORMANCE OF 2011 1 Ikhtisar Keuangan Financial Highlights 2 Grafik Ikhtisar Keuangan Financial Highlights Graphic 6 Peristiwa Penting Yang Terjadi di Tahun 2011 2011 Significant Events 11 Penghargaan dan Sertifikasi Awards and Certifications
LAPORAN DEWAN KOMISARIS DAN DIREKSI REPORT OF BOARD OF COMMISSIONERS AND BOARD OF DIRECTORS 14 Laporan Dewan Komisaris Board of Commissioners Report 20 Laporan Direksi Board of Directors Report
PROFIL PERUSAHAAN COMPANY PROFILE 34 Riwayat Singkat Perusahaan Company in Brief 40 Bidang Usaha Line of Business 42 Produk dan Jasa Product and Services 56 Profil Dewan Komisaris Board of Commissioners Profile 57 Profil Direksi Board of Directors Profile 58 Struktur Organisasi Organization Structure 60 Sumber Daya Manusia Human Capital 62 Komposisi Pemegang Saham Shareholders Profile 62 Anak Perusahaan dan Perusahaan Afiliasi beserta Strukturnya Subsidiaries and Affiliated Companies
62 63 64 66
Nama dan Alamat Kantor Akuntan Publik Public Accountant Jaringan Kerjasama Cooperation Network Wilayah Kerja dan Peta Operasional Work Area and Operational Map ASEI ke Depan ASEI in the Future
ANALISIS DAN PEMBAHASAN MANAJEMEN MANAGEMENT DISCUSSION AND ANALYSIS 68 Tinjauan Industry Industry Review 75 Tinjauan Bisnis Business Review 77 Tinjauan Bisnis Per Segmen Usaha Business Review by Business Segment 88 Tinjauan Operasional Operational Review 102 Analisis Keuangan Financial Analysis 102 Kinerja Keuangan Financial Performance 108 Tingkat Kesehatan Perusahaan Corporate's Financial Soundness Level 108 Kemampuan Membayar Utang dan Tingkat Kolektibilitas Piutang The Ability to Pay Debts and Accounts Receivable Collectivity Level 112 Struktur Modal, Kebijakan Manajemen Atas Struktur Modal dan Tingkat Solvabilitas Capital Structure, Management Policy on Capital Structure and Solvability Level 113 Dampak Perubahan Harga Terhadap Pendapatan Usaha atau Pendapatan Bersih Impact of Price Changes to Revenue or Net Income 114 Ikatan Material Investasi Barang Modal Material Contract of Capital Goods Acquisition 114 Informasi dan Fakta Material Yang Terjadi Setelah Tanggal Laporan Akuntan Information and Material Fact Happen After the date of Accountant Report 114 Kebijakan Dividen Dividend Policy 115 Informasi Material Mengenai Investasi, Ekspansi,
Divestasi, Akuisisi, Atau Restrukturisasi Utang/ Modal Material Information Regarding Investment, Expansion, Divestment, Acquisition or Debt/Capital Restructuring 115 Informasi Transaksi Yang Mengandung Benturan Kepentingan Dan Transaksi Dengan Pihak yang Memiliki Hubungan Istimewa (Afiliasi) Transactions Information Containing Conflict of Interest, and the Nature of Transactions with Affiliated Parties 115 Perubahan Peraturan Perundang-Undangan Yang Berpengaruh Signifikan Terhadap Perusahaan The Amendment of Regulation Having Significant Effects on The Company 115 Kebijakan Akuntansi Accounting Policies
TATA KELOLA PERUSAHAAN YANG BAIK GOOD CORPORATE GOVERNANCE 118 Tata Kelola Perusahaan Corporate Governance 119 Struktur dan Mekanisme Tata Kelola Governance Structure and Mechanisms 122 Dewan Komisaris Board of Commissioners 122 Tugas dan Tanggung Jawab Dewan Komisaris Duties and Responsibilities of Board of Commissioners 122 Pelaksanaan Tugas Dewan Komisaris Implementation Board of Commissioners Task 123 Frekuensi Rapat dan Tingkat Kehadiran Dewan Komisaris Meeting Frequency and Attendance Level of Board of Commissioners 127 Prosedur Penetapan dan Besarnya Remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi Procedure to Determine Remuneration of Board of Commissioners and Board of Directors Member 130 Assesment Terhadap Dewan Komisaris dan Direksi Board of Commissioners and Directors Assesment 133 Fungsi dan Tugas Direksi Board of Directors Duties 134 Pelaksanaan Tugas Direksi Implementation Board of Directors Task
135 Frekuensi Rapat dan Tingkat Kehadiran Direksi Meeting Frequency and Board of Directors' Attendance level 135 Komite-Komite di Bawah Dewan Komisaris Committees Under the Board of Commissioners 135 Komite Audit Audit Committee 137 Komite-Komite di Bawah Direksi Committees under the Board of Directors 139 Sekretari Perusahaan Corporate Secretary 142 Satuan Pengawasan Intern Internal Audit Division 145 Perkara Yang Dihadapi Faced Cases 147 Manajemen Risiko Risk Management 153 Sistem Pengendalian Intern (SPIN) Internal Controlling System 157 Akses Informasi Information Access 160 Kode Etik Perusahaan Code of Conduct 162 Whistleblowing System Whistleblowing System 162 Tanggung Jawab Sosial Perusahaan Corporate Social Responsibility
LAPORAN KEUANGAN FINANCIAL REPORT
DATA PERUSAHAAN CORPORATE DATA
Visi Vision Menjadi Export Credit Agency (ECA) terkemuka.
To become the foremost Export Credit Agency.
Misi Mission Melaksanakan dan menunjang kebijakan pemerintah di bidang ekonomi dan pembangunan nasional melalui upaya mendorong peningkatan ekspor dengan menjalankan kegiatan usaha Asuransi Ekspor, Asuransi Kredit & Penjaminan Kredit, Suretyship dan Asuransi Umum.
Carry out and support the policy of the government in the field of economy and national development, through efforts to push the increase in the export by undertaking the Export Credit Insurance, Credit Insurance & Credit Guarantee, Suretyship and General Insurance.
Penjelasan Tema / Explanation of the theme: “Dynamic change for better growth” menggambarkan kinerja Asuransi ASEI di tahun 2011. Dengan visualisasi rangkaian pita yang berwarna-warni, ini menyiratkan pergerakan dinamis serta perubahan yang dilakukan untuk menjadi lebih baik. Tumbuhan yang ada di antara pita-pita tersebut menunjukkan keterkaitan antara kinerja yang dinamis dengan tujuan untuk terus berkembang (bertumbuh) menjadi perusahaan Asuransi Ekspor Terbaik baik di dalam negeri maupun internasional. "Dynamic change for better growth" describes Asuransi ASEI performance in 2011. With the visualization of a series of colorful ribbon, this implies a dynamic movement and changes were made to get better. Plants that exist between these bands show a dynamic relationship between performance in order to continue to grow into the Best Export Insurance companies both within the country and internationally.
Laba Tumbuh Profit Growth
41
,00%
Dana Investasi Tumbuh Investment Fund Growth
Aset Tumbuh Asset Growth
20
8
,34%
,90%
2011
Hasil Underwriting Tumbuh Underwriting Income Growth
Premi Tumbuh Premium Growth
22
48
,51%
,40%
Pertumbuhan Premi Bruto di atas rata-rata Pertumbuhan Premi Bruto Nasional Growth in Gross Premiums above the National Average Data ASEI dan Nasional Tahun 2011 2011 National and ASEI Data
Pertumbuhan Premi Bruto Gross Premiums Growth
Rasio Kerugian Loss Ratio
ASEI
Nasional / National
22,5%
19,5%
14,93
%
37,2
%
KILAS KINERJA 2011
Flashback Performance of 2011
4
Laporan Tahunan 2011
IKHTISAR KEUANGAN Financial Highlights
NERACA & LABA RUGI Balance Sheet & Statement of Income Uraian / Description
Dalam jutaan Rupiah In million Rupiah
2011
2010
2009
2008
2007
Jumlah Aktiva / Total Assets
967,459
803,967
698,325
651,036
628,666
Jumlah Investasi / Total Investment
689,867
633,488
574,737
554,121
527,379
Jumlah Ekuitas / Total Equity
692,884
648,311
599,463
566,431
545,362
Jumlah Kewajiban / Total Liabilities
274,575
155,656
98,862
84,605
83,303
Premi Bruto / Gross Premiums
617,130
503,735
307,784
226,268
202,763
Premi Netto / Net Premiums
193,435
100,441
69,943
58,131
61,720
Klaim Bruto / Gross Claim
47,087
40,617
27,000
31,223
56,681
Hasil Underwriting / Underwriting Income
90,397
60,905
49,834
30,786
13,319
Hasil Investasi / Investment Income
63,673
58,618
52,835
47,661
51,295
Beban Usaha / Operating Expense
86,556
71,543
64,189
49,439
43,327
Laba Usaha / Operating Profit
67,514
47,980
38,480
29,008
21,286
Laba Sebelum Pajak / Profit Before Tax
67,695
47,548
37,248
29,315
21,657
Laba Bersih / Net Income
67,844
48,122
37,130
29,616
21,482
RASIO-RASIO KEUANGAN Financial Ratios
Dalam jutaan Rupiah In million Rupiah
Jenis Rasio / Ratio Type
2011
2010
2009
2008
2007
Rentabilitas / Profitability
10,09
7,71
6,39
5,32
4,03
Likuiditas / Liquidity
350,95
510,79
640,65
699,8
682,67
Solvabilitas / Solvency
352,35
516,50
706,37
770,35
755,37
Rasio Pengeluaran / Expense Ratio
12,71
14,06
20,51
21,37
20,83
Rasio Klaim / Claim Ratio
12,52
7,98
8,63
13,5
27,25
Rasio Hasil Investasi / Yield On Investment
9,62
9,70
9,36
8,98
9,83
RBC / RBC
781
1.262
1.675
1.310
1.735
2011 Annual Report
GRAFIK IKHTISAR KEUANGAN Financial Highlights Graphic
PERTUMBUHAN PREMI BRUTO
PERTUMBUHAN HASIL UNDERWRITING
Growth of Gross Premium
Growth of Underwriting Income
Dalam jutaan Rupiah In million Rupiah
Dalam jutaan Rupiah In million Rupiah
617,1
30 90,39
7
503,7
35 60,90
5
307,7
49,83
84
4
226,2
68
202,7
30,78
6
62
2008
2007
2011
2010
2009
13,31
9
2008
2007
2011
2010
2009
PERTUMBUHAN LABA BERSIH
PERTUMBUHAN TOTAL ASET
Growth of Net Income
Growth of Total Asset
Dalam jutaan Rupiah In million Rupiah
Dalam jutaan Rupiah In million Rupiah
67,84
4 967,4
60
48,12
803,9
1
67
37,13
0
628,6
7
25
36
66
29,61
698,3
651,0
21,48
2
2007
2008
2009
2010
2011 2007
2008
2009
2010
2011
5
6
Laporan Tahunan 2011
SEKILAS PERISTIWA 2011 2011 Events Highlights
Januari • JANUARY 19 Januari 2011 19 January 2011
Sosialisasi PKS Asuransi ASEI - Bank Sumut Asuransi ASEI mengadakan sosialisasi perjanjian kerjasama (PKS) dengan Bank SUMUT pada 19 Januari 2011, bertempat di Royal Room IV, Hotel Danau Toba International Medan, diharapkan dapat memberikan arah yang lebih jelas lagi, agar dapat memberikan bisnis yang saling menguntungkan. Sosialisasi PKS Asuransi ASEI - Bank Sumut Asuransi ASEI had a socialization agreement (PKS) with Bangk SUMUT on 19 January 2011, held in the Royal Room IV, Hotel Danau Toba International Medan, this is expected to provide clearer direction, in order to provide a mutually beneficial business.
Exporter Business Gathering Asuransi ASEI kantor Cabang Medan mengadakan Exporter Business Gathering yang diadakan di Rosewood Room, Hotel Grand Aston. Exporter Business Gathering Asuransi ASEI Branch Office Medan held and Exporter Business Gathering in the Rosewood Room, Hotel Grand Aston.
FEBRUari • FEBRUARY 17 Februari 2011 17 February 2011
21 Februari 2011 21 February2011 PKS Asuransi ASEI dukung Ekspor Sinar Mas Group Dilaksanakan dalam rangka Asuransi ASEI menyepakati kerjasama dalam menutup risiko asuransi ekspor Sinar Mas Pulp and Paper, melalui PT. KBRU sebagai pialang asuransi yang ditunjuk.
Business Gathering Asuransi ASEI Kantor Cabang Surabaya Untuk lebih mempererat kerjasama dengan para pelaku bisnis dan sector perbankan, dengan acara “Aliansi Strategis antara Asuransi ASEI dengan para pelaku usaha dan dengan Perbankan dalam Negosiasi Wesel ekspor Non L/C. Business Gathering ASEI Surabaya Branch Office To strengthen bonds between the banking and business sector, the event “Strategic Alliance between Asuransi ASEI, Banks, and Businesses in Negotiating Non L/C Export Bills.
Export support MCC ASEI Sinar Mas Group Held in the event of Asuransi ASEI agreeing to work in cooperation to cover the insurance risks of Sinar Mas Pulp and Paper, through PT. KBRU as the appointed insurance broker.
25 Februari 2011 25 February 2011 Breakfast Gathering Broker dan Agen oleh Divisi Suretyship Kantor Pusat Untuk lebih mengenalkan produk-produk Asuransi ASEI, terutama produk turunan dari Divisi Suretyship kepada Broker dan Agen. Breakfast Gathering Brokers and Agents by Suretyship Division Headquarters To further introduce Asuransi ASEI products, especially those from the Suretyship division, to Brokers and Agents.
28 Februari 2011 28 February 2011
Penandatanganan Pakta Antisuap dan Pelaksanaan RAKORPAS BUMN Dalam rangka melaksanakan program kerja Komunitas Pengusaha Antisuap (KUPAS), 28 Februari 2011 di Gedung JAMSOSTEK (Persero) diadakan penandatanganan Piagam Pakta Antisuap oleh para Direktur Utama BUMN. Anti-Bribery Pact signing and implementation of state-owned RAKORPAS In order to implement the work program of the Community of Anti-bribery Businessmen (KUPAS), 28 February 2011, at the JAMSOSTEK Building (Persero), the signing of the Anti-bribery Charter Treaty by the Director of BUMN was held.
2011 Annual Report
MARET • MARCH 2 Maret 2011 2 March 2011 Penghargaan Premi Tertinggi tahun 2010 oleh kantor Pemasaran Serang Piagam penghargaan ini diharapkan mampu memacu semangat kantor pemasaran lain agar dapat mencapai target di tahun tahun mendatang.
Highest Premium Award, 2010 By the Marketing Office Serang This award is hoped to encourage other Marketing Offices to reach their target in the coming year.
MEI • MAY 8 Mei 2011 8 May 2011
1000 bibit Trembesi dan Mangga ditanam di Kabupaten Sidoarjo Asuransi ASEI Kantor Cabang Surabaya melaksanakan Penanaman Pohon dalam rangka "Program Asuransi ASEI Menanam" didesa Wedi, kecamatan Gedangan Kabupaten Sidoarjo. 1,000 Rain Tree and Manggo Tree seeds planted in Sidoarjo Regency Asuransi ASEI Branch Office, Surabaya, held a tree planting event in accordance with the program “ASEI Plants” in the village of Wedi, Gedangan Kabupaten Sidoarjo.
12 Mei 2011 12 May 2011
Sinergi Asuransi ASEI dan LPEI untuk mendukung Industri Ekspor Indonesia Dalam rangka mendukung usaha ekspor nasional, Asuransi ASEI menggandeng LPEI atau Lembaga Pembiayaan ekspor Indonesia (Indonesia Eximbank) melalui Kerjasama Kontra Garansi LPEI adalah lembaga pembiayaan yang dibentuk oleh Pemerintah untuk menunjang kebijakan Pemerintah dalam mendorong program ekspor nasional. Synergy between Asuransi ASEI and LPEI to support the Indonesian Export Industry In an effort to support national exports, Asuransi ASEI coupled with LPEI or Export Financing Agency of Indonesia (Indonesia Eximbank) through the Counter Guarantee Cooperation LPEI is a financial institution established by the Government to support the Government's policy in promoting the national export program.
24 Mei 2011 24 May 2011
25 Mei 2011 25 May 2011
27 Mei 2011 27 May 2011
Forum Komunikasi Investasi adakan Rapat Reguler Forum Komunikasi Investasi (FKI) BUMN yang beranggotakan 27 Perusahaan BUMN, mengadakan rapat reguler membahas Logo FKI serta Program Seminar dan Launching FKI.
Nota Kesepahaman: Pengembangan dan Pengelolaan Sistem Informasi dalam rangka Pemeriksaan Pengelolaan dan Tanggung Jawab Keuangan Negara Nota Kesepahaman berisi tentang pengembangan dan Pengelolaan Sistem Informasi untuk Akses Data dalam rangka Pemeriksaan Pengelolaan dan Tanggung Jawab keuangan negara, Hal ini meruapakan langkah strategis dalam rangka mewujudkan sinergi antara BPK dengan para pemilik kepentingan, termasuk diantaranya entitas yang diperiksa oleh BPK.
Gathering Broker dan Agen Sebagai salah satu Strategic Business unit di Asuransi ASEI, dalam meningkatkan market melalui Agen maupun Brokernya dengan palatihan maupun gathering untuk Agen maupun Broker.
Forum Komunikasi Investasi holds its Regular Meeting Forum Komunikasi Investasi (FKI) BUMN, comprised of 27 BUMN Businesses, held its regular meeting to discuss the FKI Logo as well as the Seminar Program and the FKI Launching.
Memorandum of Understanding: Development and Management of Information System in the framework of Audit of the Management and Financial Responsibility of the State Memorandum of Understanding about the development and Management of Information System for Data Access in the framework of Audit of the Management and Financial Responsibilities of the country, is a strategic move in order to realize the synergies between the BPK with stakeholders, including the entities being examined by the BPK.
Gathering of Brokers and Agents As a Strategic Business unit in Asuransi ASEI, to improve the market through agents or brokers by having trainings and gatherings for agents and brokers.
7
8
Laporan Tahunan 2011
JUNI • JUNE 23 Juni 2011 23 June 2011
Kerjasama Asuransi ASEI dengan Bank Negara Indonesia Kerja sama ASEI dan Bank Negara Indonesia, yang dilaksanakan di Kantor Pusat BNI, Jakarta, pada 23 Juni 2011. Penandatanganan kerja sama Penjaminan Bank Garansi atau L/C Siaga senilai maksimum Rp600 miliar dalam 1 Tahun ini, dilakukan Direktur Operasional ASEI Indra Noor, dan Direktur Bank BNI Khrisna Suparto. Cooperation between Asuransi ASEI with Bank Negara Indonesia ASEI cooperation with Bank Negara Indonesia, held in the BNI Central Office, Jakarta, on June 23, 2011. The signing of cooperation with Bank Guarantee or L / C Siaga, worth a maximum of Rp600 billion in the first year, was done by ASEI Operations Director Indra Noor, and Bank BNI Director Krishna Suparto.
JULI • JULY 5 Juli 2011 5 July 2011
21–24 Juli 2011 21–24 July 2011 Sosialisasi Penjaminan Kontra Bank Garansi Asuransi ASEI melakukan Sosialisasi Penjaminan Kontra Bank Garansi untuk PT. Bank Tabungan Negara, Tbk.
Rapat Koordinasi Deputi bidang usaha Jasa Dalam rangka meningkatkan koordinasi antara Kementerian BUMN dan BUMN di lingkungan Kedeputian Bidang Usaha Jasa terutama untuk meng-update berbagai materi owner aspiration terkini dan sinergi BUMN.
Socialization of Contra Bank Guarantee Coverage Asuransi ASEI held a socialization of Contra Bank Guarantee Coverage for PT. Bank Tabungan Negara, Tbk.
Coordination Meeting, Deputy of Business Services In order to increase cooperation between the BUMN Ministry and BUMN in the environment of the Deputy of Services Business, especially to update various owner aspiration material and for BUMN synergy.
12–14 Juli 2011 12–14 July 2011
27 Juli 2011 27 July 2011
28 Juli 2011 28 July 2011
Asuransi ASEI sebagai chairman pada 4th Special / Ad Hoc RCG Meeting di Bali Regional Cooperation Group (RCG) adalah kumpulan Export Credit Agency (ECA) anggota berne Union yang merupakan Asosiasi Internasional Lembaga Asuransi Kredit dan investasi yang beranggotakan 47 ECA dari 43 Negara dan dua Lembaga Multinasional.
Tingkatkan Efektifitas Penanganan Hukum Perdata, Asuransi ASEI jalin kerjasama dengan JAMDATUN Penandatanganan memorandum of Understanding (MoU) antara Asuransi ASEI dengan Jaksa Agung Muda Perdata dan Tata Usaha Negara.
Gathering Forum Komunikasi SPI Komasdana Plus di Asuransi ASEI Meningkatkan fungsi dan peranan pengawasan, meningkatkan Mutu kemampuan Aparat pengawasan Intern atau Auditor Internal, mengembangkan ilmu, meningkatkan komunikasi antar SPI/ SAI dengan badan badan Pengawasan/ Pemeriksa Eksternal.
Asuransi ASEI as chairman to the 4th Special / Ad Hoc RCG Meeting in Bali Regional Cooperation Group (RCG) is a group of Export Credit Agency (ECA) members of the Berne Union which is an association International Credit Insurance Association with 47 ECA’s from 43 countries and two multinational institutions.
Increasing the Effectiveness of Handling of Civil Law, Asuransi ASEI in association with JAMDATUN The signing of and MOU between Asuransi ASEI with the Deputy Attorney General of Civil and State Business.
Forum Komunikasi SPI Komasdana Plus Gathering at Asuransi ASEI Improve the function and role of supervision, improve quality control capability of Internal forces or Internal Auditors, develop knowledge, improve communication between SPI / SAI with oversight agencies / External Audits.
2011 Annual Report
AGUSTUS • AUGUST
SEPTEMBER • SEPTEMBER
7 Agustus 2011 7 August 2011
14–15 September 2011 14–15 September 2011
Asuransi ASEI dan Bank Mandiri Bantu perusahaan proyek untuk dapatkan jaminan bank garansi Bank Mandiri dan Asuransi ASEI menandatangani perjanjian Commercial Line sebesar Rp 600 miliar untuk membantu kontraktor, supplier. Asuransi ASEI and Bank Mandiri Help Business Projects to obtain Bank Guarantees Bank Mandiri and Asuransi ASEI signed Commercial Line agreements valued at as much as Rp 600 billion to help contractors and suppliers.
Bilateral Meeting Asuransi ASEI - NEXI Bilateral meeting antara Asuransi ASEI dan Nippon Export and Invesment Insurance (NEXI) dilakukan di Gedung Menara Kadin. Asuransi ASEI – NEXI Bilateral Meeting The bilateral meeting between Asuransi ASEI and Nippon Export and Invesment Insurance (NEXI) was held at Gedung Menara Kadin.
OKTOBER • OCTOBER 10 Oktober 2011 10 October 2011
19–23 Oktober 2011 19–23 October 2011
Penandatanganan Kerjasama antara Asuransi ASEI dengan PT. Tugu Pratama Indonesia Asuransi ASEI telah menandatangani perjanjian kerjasama dukungan kapasitas penutupan asuransi umum, asuransi ekspor dan suretyship dengan PT. Tugu Pratama Indonesia (TPI). Signing of Cooperation between Asuransi ASEI and PT. Tugu Pratama Indonesia Asuransi ASEI signed a cooperation agreement to support general insurance coverage capacity, export insurance and suretyship with PT. Tugu Pratama Indonesia (TPI).
Asuransi ASEI dalam Trade Expo Indonesia 2011 Sebagai perusahaan yang juga berkaitan dengan perdagangan ekspor maupun perdagangan domestik di Indonesia, Asuransi ASEI turut serta dalam acara yang dihadiri sejumlah perusahaan perbankan maupun non perbankan. Asuransi ASEI in Trade Expo Indonesia 2011 As a company that also deals with the export trade and domestic trade in Indonesia, ASEI participate in an event attended by a number of banking and non banking companies.
21 Oktober 2011 21 October 2011
Asuransi ASEI digandeng Bank Mandiri Melalui kerjasama ini, ASEI sebagai BUMN yang bergerak di bidang usaha asuransi ekspor dan umum, akan memberikan pertanggungan kepada Bank Mandiri, baik terhadap risiko komersial maupun risiko politik, atas pengambil alihan tagihan nasabah eksportir Bank Mandiri.
Asuransi ASEI together with Bank Mandiri Through this partnership, ASEI as a stateowned enterprise engaged in export and general insurance, will provide coverage to Bank Mandiri, both commercial risk and political risk, on the takeover of Bank Mandiri customer export bills.
9
10
Laporan Tahunan 2011
NOVEMBER • NOVEMBER 22 November 2011 22 November 2011
Perjanjian Kerjasama Asuransi ASEI dengan Tugu Kresna Pratama Kerjasama ini dilakukan dengan tujuan kerjasama tentang dukungan kapasitas penutupan Asuransi Umum, Asuransi Ekspor, Asuransi Kredit dan Suretyship. Cooperation Agreement between Asuransi ASEI and Tugu Kresna Pratama This agreement was made with the aim to cooperate in capacity cupport of general insurance coverage, export insurance, credit insurance and suretyship.
25 November 2011 25 November 2011
Asuransi ASEI Program Menanam Kantor Cabang Makassar Asuransi ASEI kantor Cabang Makassar ikut serta dalam Program pemerintah untuk menghijaukan Kota Makassar bertempat di Kelurahan Manggala, Kecamatan Manggala, Kota Makassar. Asuransi ASEI Program Plants, Branch Office Makassar Asuransi ASEI Branch Office, Makassar, joined in a government program to reforest Makassar in Kelurahan Manggala, Kecamatan Manggala, Makassar.
DESEMBER • DECEMBER 23 Desember 2011 23 December 2011 Peresmian Kantor Pemasaran Asuransi ASEI di Bogor Kantor Pemasaran Bogor merupakan salah satu Kantor Pemasaran yang baru dibentuk di bawah naungan Kantor Cabang Bandung. Inauguration of the Asuransi ASEI Marketing Office in Bogor The Bogor Marketing Office is one of the new Marketing Offices formed under the Branch Office in Bandung.
2011 Annual Report
PENGHARGAAN DAN SERTIFIKASI Awards and Certification
Penghargaan sebagai Perusahaan Asuransi dengan Pengelolaan GCG terbaik untuk penerapan tahun buku 2011. Award as the best Insurance Company for the Management of GCG implementation of the fiscal year 2011.
Penghargaan sebagai Perusahaan Asuransi Umum BUMN terbaik untuk Pengelolaan tahun buku 2011. Award as the best State-Owned General Insurance Company for the Management of the financial year 2011. Sertifikasi Manajemen Mutu Pelayanan ISO 9001:2008 ISO 9001:2008 Quality Management Certification Pada tahun 2011, Manajemen Asuransi ASEI dapat mempertahankan sertifikat ISO 9001:2008 melalui Surveillance Audit and Compliance Audit oleh lembaga Independen Sucofindo International Certification Services (SICS). On 2011, the management of Asuransi ASEI successfully preserved ISO 9001:2008 Quality Management Certification after passes Surveillance and Compliance Audit by Sucofindo International Certification Services )SICS). Penghargaan untuk CEO terbaik atas transformasi bisnis tahun buku 2011. Award for the best CEO for 2011 fiscal year business transformation.
11
LAPORAN DEWAN KOMISARIS DAN DIREKSI Report of Board of Commissioners and Board of Directors
14
Laporan Tahunan 2011
LAPORAN DEWAN KOMISARIS Board of Commissioners Report
Drs. Erlangga Mantik, MA Komisaris Utama President Commissioner
2011 Annual Report
Para Pemangku Kepentingan Yang Terhormat, Dear Our Respectful stakeholders,
P
ertama-tama, kami menyampaikan ungkapan syukur kehadirat Tuhan YME atas keberhasilan Asuransi ASEI dalam menjalankan bisnis Perusahaan sesuai Kontrak Manajemen 2011 antara Dewan Komisaris dan Direksi dengan Pemegang Saham.
F
irst of all, we'd like to express our gratitude to Almighty God for ASEI’s success in running our business according to the Management Contract 2011 between the Boards and the Shareholders.
Sepanjang tahun 2011, terdapat berbagai hal yang telah kami laksanakan sebagai bagian dari pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Dewan Komisaris. Sesuai Anggaran Dasar Asuransi ASEI, Pasal 15, dan dalam rangka untuk melakukan pengawasan terhadap kebijakan pengurusan dan/atau jalannya pengurusan perseroan yang dilakukan oleh Direksi serta memberikan nasehat kepada Direksi, termasuk pengawasan terhadap pelaksanaan Rencana Jangka Panjang Perusahaan, Rencana Kerja Anggaran Perusahaan (RKAP), Keputusan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) dan ketentuan perundang-undangan, maka Dewan Komisaris telah menyusun program kerja tahunan dan dimasukkan dalam RKAP, Key Performance Indicators (KPI), melaporkan KPI dan menyusun Laporan Pelaksanaan Tugas Pengawasan selama 1 (satu) tahun. Secara lebih mendetail, pelaksanaan program kerja dimaksud dan realisasinya tahun 2011 dapat dilihat pada bagian “Laporan Tata Kelola Perusahaan” pada Laporan Tahunan ini.
Throughout 2011, there are many things that we have carried out as part of the performance of duties and responsibilities of the Board of Commissioners. Corresponding Articles of Asuransi ASEI, Article 15, and in order to conduct oversight over the management and / or operation of the management company by the Board of Directors and advise the Board of Directors, include supervising the implementation of Long Term Corporate Plan, Budget Work Plan Company (RKAP), the General Meeting of Shareholders (AGM) and statutory provisions, the Board of Commissioners has prepared an annual work program and included in RKAP, Key Performance Indicators (KPI) , KPI reports and prepare an Implementation task Control for 1 (one) year. In more detail, the work program and its realization in 2011 is referred to in the section "Corporate Governance Report" in this Annual Report.
PENILAIAN KINERJA DIREKSI 2011 DAN ARAHAN DEWAN KOMISARIS
2011 PERFORMANCE ASSESSMENT OF DIRECTORS AND DIRECTION OF BOARD OF COMMISSIONERS
Selain melaksanakan berbagai hal di atas, Dewan Komisaris melakukan penilaian terhadap kinerja Direksi tahun 2011. Secara umum, kinerja Direksi adalah baik yang tercermin dari hasil pencapaian kinerja 2011 yang lebih baik dibandingkan 2010.
In addition to implementing many of the above, the Board of Commissioners makes an assessment of the performance of the Directors in 2011. In general, the performance of Directors is well reflected by the achievement of the performance of 2011 being better than 2010.
Dari sisi financial, gambaran singkat kinerja Direksi, adalah sebagai berikut: • Neraca per 31 Desember 2011 ditutup dengan jumlah aktiva sebesar Rp 967,46 miliar mengalami kenaikan sebesar Rp. 163,48 miliar atau 20,33% dibandingkan posisi Neraca pada akhir tahun 2010 dengan jumlah Rp. 803,98 miliar. • Dari pos Rugi Laba selama tahun 2011 diperoleh laba setelah pajak sebesar Rp 67,84 miliar atau mencapai 114,96% dari anggaran sebesar Rp 59,02 miliar dan meningkat 40,99% dari laba bersih tahun 2010 sebesar Rp 48,12 miliar. • Total pendapatan premi selama tahun 2011 mencapai Rp 617,13 miliar atau 82,95% dari anggaran 2011 sebesar Rp. 744,00 atau naik 22,51% dibandingkan pencapaian premi tahun 2010 yaitu sebesar Rp. 503,73 miliar. • Hasil underwriting tahun 2011 sebesar Rp 90,39 miliar atau 102,22 % dari anggaran sebesar Rp 88,43 miliar, dibandingkan dengan tahun 2010, hasil underwriting meningkat signifikan sebesar
From the financial side, a brief overview of the performance of the Board of Directors, is as follows: • Balance Sheet December 31, 2011 closed with total assets of Rp 967.46 billion, an increase of Rp. 163.48 billion or 20.33% compared to the balance sheet position at the end of 2010 with the amount of Rp. 803.98 billion. • From the post Income earned during year 2011 profit after tax of Rp 67.84 billion, or reached 114.96% of the budget of Rp 59.02 billion and increased 40.99% of Nett Profit in 2010 amounting to Rp 48.12 billion. •
Total premium income for the year 2011 reached Rp 617.13 billion or 82.95% of the 2011 budget of Rp. 744.00, up 22.51% compared to the achievement of premiums in 2010 amounting to Rp. 503.73 billion.
•
Underwriting Revenues in 2011 amounted to Rp 90.39 billion or 102.22% of the budget of Rp 88.43 billion, compared to 2010, Underwriting Revenues increased significantly by 48.42% from Rp
15
16
Laporan Tahunan 2011
•
48,42 % dari Rp 60,90 miliar menjadi Rp 90,39 miliar. Hasil investasi mencapai Rp. 63,67 miliar atau 110,15% dari anggaran tahun 2011, yaitu sebesar Rp 57,81 miliar atau naik sebesar 8,62% (Rp. 5,25 miliar) bila dibandingkan dengan pencapaian tahun 2010 sebesar Rp 58,62 miliar.
Sementara, dari sisi Tingkat Kesehatan Perusahaan dan Risk Based Capital (RBS), pencapaian Asuransi ASEI, dapat kami sampaikan, sebagai berikut: • Laporan Keuangan tahun buku 2011 diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Kanaka Puradiredja, Suhartono dengan memberikan pernyataan Wajar Tanpa Pengecualian, dan bahwa perusahaan telah melakukan tindakan yang memadai terhadap kepatuhan untuk memenuhi peraturan perundangan serta kepatuhan terhadap pengendalian intern. Tingkat kesehatan perusahaan berdasarkan SK Menteri Negara BUMN Nomor KEP-100/ MBU/2002 tanggal 4 Juni 2002 mendapat skor 93 yang berarti dalam kategori: Sehat AA. • Tingkat Risks Based Capital (RBC) tahun 2011 mencapai 781,74 %. Sesuai SK Menkeu No.424/KMK.06/2008, Rasio Pencapaian Batas Tingkat Solvabilitas (BTS/ RBC) ditetapkan sekurang-kurangnya 120%. Kemudian, agar kinerja Direksi dapat terus ditingkatkan maka Dewan Komisaris telah memberikan masukan kepada Direksi, yang dapat kami sampaikan, sebagai berikut: • Meningkatkan kinerja kerja sama dengan para agen pemasar, para asosiasi kontraktor maupun peluang-peluang untuk meningkatkan produksi premi. • Melakukan upaya penagihan termasuk langkah-langkah hukum yang diperlukan untuk meningkatkan pendapatan subrogasi. • Meminta dan mengarahkan Direksi untuk me-review dan menyempurnakan kebijakan dan SOP investasi atas penempatan dana. • Meningkatkan kolektibilitas piutang dan diharapkan dapat memperbaiki cash flow untuk operasional perusahaan. • Mengoptimalkan peran dan fungsi dari Manajemen Risiko dan Satuan Pengawasan Intern (SPI). • Meningkatkan kemampuan dan keahlian staf/karyawan melalui pendidikan dan pelatihan baik formal maupun non formal • Mengembangkan Tehnologi Informasi (TI) yang ada sehingga diperoleh TI yang sesuai dengan kebutuhan yang dapat mendukung operasional perusahaan (kantor pusat dan cabang). • Mengarahkan Direksi untuk memperbaiki kinerja underwriting, menyusun target dan tolok ukur kinerja SBU dan kinerja cabang dengan sasaran untuk meningkatkan prestasi SBU dan kantor cabang melalui penerimaan premi, pengendalian klaim secara efektif sehingga dapat menekan loss ratio dan peningkatan Hasil Undewriting Bersih (HUB). • Mengarahkan Direksi untuk me-review dan menyempurnakan kebijakan dan SOP investasi atas penempatan dana dan hasil
•
60.90 billion to Rp. 90.39 billion. Investment income reached Rp. 63.67 billion or 110.15% of budget in 2011, amounting to Rp 57.81 billion, an increase of 8.62% (Rp. 5.25 billion) when compared to the year 2010 amounted to Rp 58.62 billion.
Meanwhile, from the Company's Soundness and Risk Based Capital (RBS), the achievement of Asuransi ASEI, can we say, as follows: •
The 2011 Financial Year Books were audited by Public Accountant Puradiredja Kanaka, Suhartono by giving unqualified statement, and that the company has done an adequate action to meet statutory compliance and adherence to internal control. The soundness of the company by decree of the Minister of State Owned Enterprises No. KEP-100/MBU/2002 dated June 4, 2002 had a mean score of 93 in category: Soundness AA.
•
The Risks Based Capital (RBC) in 2011 reached 781.74%. In accordance with Ministerial Decree No.424/KMK.06/2008 SK, Boundary Achievement Level solvency ratio (BTS / RBC) are set at least 120%.
Then, so the performance of the Board of Directors may be increased, so the Board of Commissioners has provided advice to the Board of Directors, which we can say, as follows: • Improve the performance of the agents working with marketers, the association of contractors as well as opportunities to increase the production of premium. • Perform collection efforts including legal measures necessary to increase revenue subrogation. • Ask and direct the BOD to review and refine policies and standard operating procedures for the placement of investment funds. • • • •
•
•
Increase the collectability of receivables and is expected to improve cash flow for the company's operations. Optimize the role and functions of Risk Management and Internal Audit Divison (SPI). Improve the capacity and expertise of staff / employee education and training through both formal and non-formal means. Develop existing Information Technology (IT) so that it is in accordance with the needs of IT to support the operation of the company (head office and branches). Direct the Board of Directors to improve underwriting performance, set targets and ISU performance measures and branch performance to raise the prestige of ISU and Branch Offices. The SBU targets to improve achievement and Branch Offices through the receipt of premiums, effective claims control so as to suppress the loss ratio and increase Underwriting Nett Result (HUB). Direct the Board of Directors to review and refine policies and standard operating procedures for the placement of investment funds
2011 Annual Report
investasi secara lebih intensif, melakukan analisis bersama secara mendalam dan lebih berhati-hati sebelum berinvestasi.
and Investment Income, more intensively, with in-depth analysis and more carefully before investing.
PANDANGAN ATAS PROSPEK USAHA
VIEWS OF BUSINESS PROSPECTS
Prospek usaha telah disusun dan/atau telah dilaksanakan oleh Direksi sebagaimana yang tertuang dalam Rencana Jangka Panjang Perusahaan. Secara garis besar, Dewan Komisaris berpandangan bahwa prospek usaha yang telah disusun dan dilaksanakan Direksi tersebut sudah baik dan sangat menjanjikan, selaras dengan arah dan tujuan perusahaan. Hal ini didukung kondisi perekonomian nasional dan perkembangan bisnis industri asuransi yang semakin kondusif pada beberapa tahun terakhir.
Business prospects have been prepared and / or have been implemented by the Board of Directors as set forth in the Company's Long Term Plan. Broadly speaking, the Board believes that the business prospects that have been developed and implemented the Board of Directors has been good and very promising, aligned with the direction of the company. This is supported by national economic conditions and business development of the insurance industry that is more conducive in recent years.
Dapat kita cermati bersama bahwa trend pertumbuhan ekonomi nasional dan Produk Domestik Bruto (PDB) terus meningkat. Perlu juga kita catat bahwa di tengah badai krisis utang kawasan Euro, pada tahun 2011, Indonesia justru memperoleh kembali peringkat investment grade dari lembaga rating internasional Fitch.
We can look together that the trend of national economic growth and Gross Domestic Product (GDP) continues to increase. It should also be noted that in the storm of the Eurozone debt crisis, in 2011, Indonesia will regain investment grade ratings from the international rating agency, Fitch.
Seiring dengan pertumbuhan perekonomian nasional, kinerja industri Asuransi juga semakin baik. Data Biro Perasuransian Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) menunjukkan bahwa dalam lima tahun terakhir industri asuransi tumbuh rata-rata 20%. Sementara, Asosiasi Asuransi Umum Indonesia (AAUI) mencatat, total premi bruto asuransi umum 2011, mencapai Rp 34,3 triliun, tumbuh sebesar 19,5% bila dibandingkan 2010, dengan perolehan Premi Bruto Rp28,7 triliun.
Along with the growth of national economy, the performance of the insurance industry is also getting better. The data from the Bureau of Capital Market and Insurance Supervisory Agency and Financial Institution Supervisory Agency (Bapepam-LK) showed that in the last five years the insurance industry grew by an average of 20%. Meanwhile, the General Insurance Association of Indonesia (AAUI) noted, the total gross premium of general insurance in 2011, reached Rp 34.3 trillion, growing by 19.5% when compared to 2010, with the acquisition of Gross Premium of Rp28.7 billion.
Dengan kondisi ekonomi yang semakin membaik maka sektor rill akan semakin berkembang sehingga perbankan dapat menjalankan fungsinya secara optimal, yang pada akhirnya akan berpengaruh pada jumlah penutupan pertanggupan/penjaminan kepada Asuransi ASEI yang merupakan mitra perbankan/eksportir/debitur yang tepat, melalui produk-produk pertanggungan/penjaminan yang menjadi andalan ASEI. Untuk kedepannya, manajemen Asuransi ASEI telah bertekad mengembangkan usaha dengan strategi pertumbuhan yang fokus menjadi Export Credit Agency (ECA) terkemuka di Indonesia, bergerak pada bidang asuransi dan penjaminan kredit ekspor. Sebagai ECA di Indonesia, Asuransi ASEI diharapkan mampu memberikan dampak yang luas bagi masyarakat, baik secara makro maupun mikro, dan kemudian akhirnya kembali memberikan pengaruh positif bagi peningkatan kinerja Asuransi ASEI.
With economic conditions getting better then the real sector will be growing so that banks can perform its functions optimally, which in turn will affect the amount of coverage / guarantees to Asuransi ASEI which is a partner to the right banks/exporters/debtors, through liability/ insurance products as a mainstay of ASEI. For the future, the management of Asuransi ASEI is committed to developing business with a focus on growth strategies to Export Credit Agency (ECA) in Indonesia, operating in the field of insurance and export credit guarantees. As the ECA in Indonesia, Asuransi ASEI is expected to provide a broad impact for the community, both at the macro and micro levels, and then finally return to give a positive influence for improving the performance of Asuransi ASEI.
PELAKSANAAN TUGAS KOMITE
DUTIES OF COMMITTEE
Dalam rangka melakukan pengawasan secara aktif kepada Direksi, termasuk pelaksanaan Corporate Plan dan RKAP, Dewan Komisaris dibantu Komite Audit. Hal ini sesuai dengan mandat pemegang saham dan/atau sebagai BUMN yang mempunyai kegiatan usaha di bidang asuransi dan penjaminan diharuskan membentuk Komite Audit. Sedangkan, komite lain yang umumnya berada di bawah Dewan
This is in order to conduct active surveillance to the Board of Directors, including the implementation of the Corporate Plan and RKAP, assisted by the Audit Committee of the Board of Commissioners. This is in accordance with the mandate of the shareholders and / or as a state-owned enterprise that has business activities in insurance and guarantees are required to form an Audit Committee. Meanwhile, other committees that are
17
18
Laporan Tahunan 2011
Komisaris, seperti Komite Remunerasi dan Nominasi, hingga saat ini, dipandang belum perlu dibentuk karena penetapan remunerasi dan nominasi ditetapkan Pemegang Saham.
generally under the Board of Commissioners, such as the Remuneration and Nomination Committee, to date, are not yet deemed necessary to be formed due to the determination of the remuneration and nominations are set by Shareholders.
Sepanjang tahun 2011, Komite Audit melaksanakan tugasnya sesuai dengan program kerja tahunan. Oleh karena itu, Komite audit secara berkala melakukan rapat komite audit yang jika dipandang perlu dihadiri oleh Komisaris, Direksi, Kepala SPI, Kepala Divisi terkait lainnya maupun dari auditor eksternal Asuransi ASEI. Komite Audit telah melaksanakan 12 kali rapat yang membahas berbagai permasalahan strategis dalam rangka membantu pelaksanaan tugas dan tanggung ajwab Dewan Komisaris. Selain itu, beberapa kegiatan yang telah dilaksanakan dengan baik, antara lain melakukan evaluasi terhadap: Laporan keuangan Perusahaan Tahun 2011; Laporan Manajemen Triwulan; Laporan Keuangan Bulanan; Laporan audit dan temuan audit yang dibuat SPI serta tindak lanjut yang dilakukan; Usulan Auditor Independen/Kantor Akuntan Publik.
Throughout the year 2011, the Audit Committee carried out their duties in accordance with the annual work program. Therefore, the audit committee periodically conducted audit committee meetings which if deemed necessary were attended by the Commissioner, Directors, Head of ISU, as well as other relevant Division Heads or even Asuransi ASEI external auditors. The Audit Committee has conducted 12 meetings which discussed strategic issues in order to assist the implementation of the duties and responsibilities of the Board of Commissioners. In addition, several activities have been implemented, including an evaluation of: Year 2011 financial statements; Quarterly Management Report; Monthly Financial Report; audit reports and audit findings prepared SPI and conducted follow-up; Proposed Auditor / Office Certified Public Accountants.
PERUBAHAN SUSUNAN KOMISARIS
CHANGES IN THE COMPOSITION OF COMMISSIONERS
Pada periode 2011, tidak terdapat perubahan pada susunan Dewan Komisaris.
During the 2011 period, there were no changes made.
APRESIASI
APPRECIATION
Dewan Komisaris optimis bahwa Asuransi ASEI akan mampu terus meningkatkan kinerja dengan terus bekerja keras dan cerdas serta menerapkan prinsip-prinsip GCG secara konsisten. Dewan Komisaris mengamanatkan agar seluruh jajaran manajemen dan karyawan dapat bekerjasama secara sinergis dengan segenap stakeholders, sukses mempersembahkan pelayanan prima melampaui tuntuan pelanggan.
The Board of Commissioners is optimistic that Asuransi ASEI will be able to continue to improve its performance with hard work and by consistently applying the principles of CGC. The BOC mandates that all management and employees can work in synergy with all stakeholders, successfully offering excellent service above and beyond customer demands.
Mewakili semua anggota Dewan Komisaris dan Komite, kami mengucapkan terima kasih kepada Direksi, jajaran manajemen dan segenap karyawan Asuransi ASEI atas kerja keras yang telah ditunjukkan sepanjang tahun 2011. Kepada segenap mitra kerja dan stakeholeders lainnya, kami juga menyampaikan penghargaan yang setinggi-tingginya.
On behalf of the BOC and Committee, we would like to express our gratitude to the BOD, levels of management and all employees of Asuransi ASEI for the hard work that has been shown throughout the year 2011. To all partners and other stakeholders, we also express our highest appreciation.
Jakarta, Mei 2012
Drs. Erlangga Mantik, MA Komisaris Utama President Commissioner
2011 Annual Report
2
DEWAN KOMISARIS Board of Commissioners 1 Drs. Erlangga Mantik, MA
Komisaris Utama President Commissioner
2 Ir. Hesti Indah Kresnarini, MPM Komisaris Commissioner
3 Bambang Sabariman, SE Komisaris Commissioner
1
3
19
20
Laporan Tahunan 2011
LAPORAN DIREKSI Board of Directors Report
Zaafril Razief Amir Direktur Utama President Director
2011 Annual Report
Para Pemangku Kepentingan Yang Terhormat, Dear Our Respectful stakeholders,
Assalamu’alaikum Wr.Wb. Salam sejahtera bagi kita semua.
Assalamu’alaikum Wr.Wb. May peace be with us all.
Pada kesempatan yang sangat baik ini, marilah kita bersama-sama memanjatkan puji dan syukur kehadirat Tuhan Yang Maha Esa, karena atas rahmat dan hidayah-Nya, kita bersama-sama dapat melalui berbagai tantangan dan dinamika bisnis yang semakin kompleks disepanjang tahun 2011.
On this excellent opportunity, let us together praise and give thanks for the presence of Almighty God, for His mercy and His guidance, we can together pass a variety of business challenges that were quite turbulent throughout the year 2011.
Perubahan (changes) dan dinamika bisnis dalam industri asuransi, merupakan tema besar yang menjadi fokus perhatian utama kami dalam rangka meningkatkan dan mempertahankan pertumbuhan (growth) perusahaan. Untuk itu, kami senantiasa memperbaiki pelayanan (service excellence) dengan dukungan teknologi dan transaksi dengan sistem on line sehingga proses transaksi lebih cepat dan akurat, baik pada saat penutupan maupun pada proses penyelesaian klaim. Selain itu, penyediaan produk yang sesuai dengan kebutuhan pasar dan dengan dukungan sumber daya manusia yang memiliki motivasi tinggi serta professional menjadikan Asuransi ASEI menapak kemajuan yang berarti dan meraih kepercayaan yang besar dari nasabah dan dunia usaha (public trust).
Changes and the dynamics of business in the insurance industry, a major theme that became our main focus in order to improve and sustain growth firms. For that, we are constantly improving the service (service excellence) with the support of technology and transactions with the system on line so that the process transactions more quickly and accurately, both at the time of closing and the claims settlement process. In addition, the supply of products to suit market needs and to support human resources and highly motivated professional make Asuransi ASEI tread significant progress and won great trust from customers and businesses (public trust).
Para Pemangku Kepentingan yang kami muliakan; Dalam menghadapi perubahan dan dinamika bisnis yang cepat tersebut, Asuransi ASEI membuka lembar demi lembar tahun 2011 dengan melaksanakan berbagai kebijakan strategis. Dalam kaitan tersebut akan kami paparkan dalam laporan tahunan ini, pencapaian kinerja, sebagai salah satu wujud pertanggungjawaban kami sebagai manajemen Asuransi ASEI kepada shareholder dan segenap stakeholders, serta sekaligus sebagai implementasi transparansi manajemen Asuransi ASEI yang senantiasa berupaya menjunjung tinggi prinsip-prinsip GCG secara konsisten dan berkesinambungan dalam menjalankan bisnis perusahaan sehari-hari.
Stakeholders who we are honored; In the face of business changes and dynamics of rapid, Asuransi ASEI open the pages in 2011 to carry out the strategic policies. In that regard we will describe in this annual report, the achievement of the performance, as one manifestation of our responsibility as management Asuransi ASEI to shareholders and all stakeholders, as well as well as the implementation of management transparency Asuransi ASEI is always trying to uphold the principles of good corporate governance consistently and continuous in the conduct of daily business.
KEBIJAKAN STRATEGIS DAN KINERJA ASURANSI ASEI - 2011 Segenap kebijakan strategis dan pencapaian kinerja Asuransi ASEI pada periode 2011, dapat kami paparkan, sebagai berikut:
STRATEGIC POLICY AND PERFORMANCE OF ASURANSI ASEI 2011 All strategic policies and the achievement of performance Asuransi ASEI for the period 2011, we can describe, as follows:
Kebijakan Strategis Dalam sebuah perusahaan, kebijakan strategis memegang peranan penting dalam pelaksanaan proses pembuatan keputusan untuk menentukan tujuan dan cara terbaik guna mencapai tujuannya. Oleh karena itu, Asuransi ASEI senantiasa mencermati setiap perubahan kondisi lingkungan bisnis yang terjadi, baik yang bersifat eksternal
Strategic Policy In a firm, strategic policy plays an important role in the implementation of the decision making process to set goals and how best to achieve its objectives. Therefore, Asuransi ASEI always look at any changes in business environment conditions that occur, both external and internal sources. In order to achieve business goals and objectives, namely to
21
22
Laporan Tahunan 2011
maupun internal perusahaan. Guna mencapai sasaran bisnis dan tujuan perusahaan, yaitu menjadi Export Credit Agency (ECA) terkemuka. Dalam rangka mencapai tujuan dimaksud maka Asuransi ASEI sebagai ECA perlu menjalin hubungan sinergis dengan: • Perbankan dan lembaga keuangan bukan bank, baik dalam negeri maupun di luar negeri. • ECA negara lain, dalam bentuk penutupan bersama (coasuransi), reasuransi, kerja sama pendidikan (capacity building) dan tukar menukar informasi.
Export Credit Agency (ECA) leading. In order to achieve the objectives referred to as ECA ASEI need to establish a synergistic relationship with:
Asosiasi pengusaha / eksportir Selain itu, Asuransi ASEI diharapkan berperan dalam meningkatkan penyaluran kredit perbankan bagi pembiayaan ekspor dengan cara menjamin/ memberi proteksi kepada perbankan yang mengambil alih tagihan ekspor nasabah eksportir (debitur) terhadap wanprestasi dari pembeli diluar negeri yang disebabkan oleh risiko komersial dan politik, khususnya transaksi ekspor yang menggunakan term of payment non L/C.
Association of entrepreneurs / exporters Moreover, Asuransi ASEI is expected to play a role in increasing the lending banks for export financing by way of guarantee / provide protection to the banks that took over the bill of export exporter customers (debtors) against the default of overseas buyers due to commercial and political risks, particularly the export transaction using the term of payment of non L/C.
Dapat kami sampaikan bahwa arah pengembangan perusahaan tersebut di atas sejalan dengan hasil pemetaan posisi perusahaan. Pada akhir rencana jangka panjang, Asuransi ASEI diharapkan dapat setara dengan ECA besar lainnya di dunia memiliki kapasitas yang besar dan mampu memperlancar potensi ekonomi di pusat dan daerah menuju pengembangan ekspor dan perdagangan internasional. Untuk itu, Asuransi ASEI memperluas jaringan kantor-kantor dengan mendirikan kantor-kantor cabang dan kantor pemasaran baru serta menjalin kerjasama dengan bank-bank pembangunan daerah untuk membangkitkan potensi ekspor di daerah sekaligus mendukung pemerataan pertumbuhan ekonomi ke daerah-daerah.
Can we say that the direction of the company's development in line with the results of mapping the position of the company. At the end of a longterm plan, Asuransi ASEI is expected to be equivalent to other major ECA in the world has a great capacity and able to facilitate the economic potential in the central and local governments to develop export and international trade. To that end, Asuransi ASEI expand the network by establishing offices, branch offices and a new marketing office as well as cooperation with regional development banks to raise export potential in the region and supports equitable economic growth to these areas.
Secara lebih spesifik lagi, dalam jangka pendek, Asuransi ASEI telah mencanangkan pokok-pokok keuangan yang akan menjadi sasaran atau target yang hendak dicapai pada periode 2012, selaras dengan arah yang telah ditetapkan oleh perusahaan sebagaimana yang dapat dilihat dalam tabel sebagai berikut:
More specifically, in the short term, Asuransi ASEI has launched a financial subjects that will be the target or targets to be achieved during the period of 2012, aligned with the direction set by the company as can be seen in the following table:
Tabel: Pokok-Pokok Keuangan 2012 Table: Financial Principals 2012 Aktiva / Assets
• •
Banking and non-bank financial institutions, both domestically and abroad. ECA countries, in the form of closure with (co-insurance), reinsurance, co-operation of education (capacity building) and to exchange information.
TARGET 2012 / 2012 TARGET (dalam jutaan rupiah in million rupiahs)
1,143,486
Dana Investasi / Investment Fund
725,844
Ekuitas / Equity
746,829
Premi / Premium Hasil Underwriting / Underwriting Revenues Hasil Investasi / Investment Income Biaya Operasional / Operational Costs Laba Bersih / Nett Profit
1,025,000 128,893 61,625 112,955 77,513
2011 Annual Report
Untuk mencapai tujuan, sasaran maupun target-target tersebut, maka diperlukan langkah-langkah strategis yang harus diambil oleh Asuransi ASEI kedepan, diantaranya:
To achieve the goals, objectives and targets, then the necessary strategic steps to be taken by Asuransi ASEI future, including:
Business Size/Scale Asuransi ASEI harus menjadi lebih besar dan berpengaruh, sehingga memiliki peran yang signifikan dalam upaya pengembangan perdagangan internasional dan investasi. Beberapa hal yang akan dilakukan untuk mewujudkan hal ini, antara lain: • Pengembangan kewilayahan dan pendirian kantor cabang serta kantor pemasaran. • Pengembangan keagenan/broker yang berkualitas dan bertaraf internasional. • Pengembangan produk-produk baru yang sesuai dengan kebutuhan dunia usaha. • Melakukan kerjasama usaha dengan perbankan, perusahaan asuransi dan lembaga keuangan lainnya termasuk trust fund company. • Memiliki anak perusahaan yang dapat mendukung kegiatan usaha ASEI.
•
•
Economic Role Economic role akan dicapai dengan cara, antara lain: • ASEI berperan secara lebih komprehensif, tidak saja dibidang penjaminan/asuransi, akan tetapi, juga pada dibidang pembiayaan (secara tidak langsung), sebagaimana peran yang telah dilaksanakan ECA terkemuka lainnya. • ASEI tidak hanya menjamin transaksi jangka pendek, akan tetapi juga jangka menengah dan panjang (investasi). • ASEI menjamin transaksi impor, terutama yang berkaitan dengan ekspor. • ASEI masuk ke bisnis asuransi/penjaminan yang tidak dijalankan oleh perusahaan asuransi lain.
•
Economic Role Economic role will be achieved by, among others: • ASEI a more comprehensive role, not only in the field of underwriting / insurance, but, also in the field of finance (indirectly), which has been implemented as the role of other leading ECA. • ASEI not only guarantees short-term transactions, but also medium and long term (investment). • ASEI guarantee import transactions, particularly with regard to exports. • ASEI into the business of insurance / guarantees that are not operated by other insurance companies.
•
Export Credit Agency Agar fungsi spesifik Asuransi ASEI sebagai Lembaga Penunjang Ekspor (Export Credit Agency) dapat dicapai dengan baik maka Asuransi ASEI perlu menjalin kerjasama strategis dengan ECA regional lainnya dan perusahaan-perusahaan reasuransi internasional. Hal ini penting, selain untuk meningkatkan potensi bisnis perdagangan internasional, juga untuk meningkatkan rating dan kepercayaan Asuransi ASEI di tingkat internasional.
•
Export Credit Agency In order for a specific function as Institutions Supporting ASEI Export (Export Credit Agency) can be achieved by either the Asuransi ASEI need to establish strategic cooperation with other regional ECA and international reinsurance companies. This is important, in addition to increasing the potential for international trade business, and also to increase confidence rating Asuransi ASEI at the international level.
•
Pencapaian Kinerja (Perbandingan Realisasi dengan Target) Melalui berbagai penetapan dan penerapan berbagai kebijakan strategis Asuransi ASEI tersebut, secara umum, dapat kami sampaikan bahwa hingga akhir periode 2011, kinerja Asuransi ASEI terus bertumbuh dan meningkat secara sustainable. Pertumbuhan Premi Bruto Asuransi ASEI terus meningkat yang mencapai angka 22,5 %. Ini berarti pertumbuhan Premi Bruto Asuransi ASEI berada di atas
Business Size/Scale Asuransi ASEI have become larger and more influential, so it has a significant role in the development of international trade and investment. Some things to be done to make this happen include:
• • • •
•
Development and establishment of regional branches and sales offices. Development of agency / broker of quality and international standard. Development of new products that fit the needs of the business world. Doing business cooperation with banks, insurance companies and other financial institutions, including trust fund company. It has a subsidiary that can support the business activities of ASEI.
Achievement of Performance (Comparison of Actual to Target) Through a variety of setting and implementing strategic policies Asuransi ASEI is, in general, can we say that until the end of 2011, Asuransi ASEI performance continues to grow and increase sustainable. Growth of Gross Premiums continue to rise Asuransi ASEI which reached 22.5%. This means Asuransi ASEI Gross Premium growth was above average growth in gross premiums National insurance industry recorded a 19.5% only. Meanwhile,
23
24
Laporan Tahunan 2011
rata-rata pertumbuhan Premi Bruto industri asuransi Nasional yang hanya tercatat sebesar 19,5%. Sementara itu, loss ratio Asuransi ASEI mencapai angka sebesar 14,93%, jauh lebih rendah dibandingkan dengan angka loss ratio industri Asuransi Nasional yang menembus angka 37,2%. Dengan kerja keras dan cerdas, Asuransi ASEI berhasil membukukan laba pada tahun 2011 sebesar Rp 67,84 miliar atau 114,96 % dari target laba 2011 sebesar Rp 59,02 miliar dan meningkat 40,99 % dibanding realisasi tahun 2010 sebesar Rp 48,12 miliar.
the loss ratio for Asuransi ASEI reaches 14.93%, much lower than the rate of National Insurance industry loss ratio which exceeded 37.2%. With hard work and smart, ASEI managed to record a profit in 2011 amounted to Rp 67.84 billion or 114.96% of 2011 profit target of Rp 59.02 billion and 40.99% increase compared to the realization in 2010 of Rp 48.12 billion.
Dalam pada itu, pencapaian kinerja Asuransi ASEI berdasarkan perbandingan antara realisasi dan target Rencana Kerja dan Anggaran Perusahaan (RKAP) pada periode 2011 juga sangat baik. Pencapaian kinerja yang sangat baik ini dapat terlihat dengan mengacu kepada kriteria pencapaian kinerja perusahaan berdasarkan Surat Keputusan Menteri Negara BUMN Nomor KEP-100/BMU/2002 tanggal 4 Juni 2002 tentang Penilaian Tingkat Kesehatan BUMN dan perhitungan pencapaian Key Performance Indicator (KPI) tahun 2011. Berdasarkan ketentuan Menteri Negara BUMN tersebut score yang diperoleh Asuransi ASEI adalah 93. Hal ini menunjukan kinerja Asuransi ASEI termasuk kedalam kategori Sehat AA. Sedangkan, berdasarkan perhitungan pencapaian Key Performance Indicator (KPI) pada tahun 2011, yang didasarkan atas laporan keuangan tahun 2011, menunjukkan total capaian sebesar 95.31 dari target, dengan perhitungan, sebagaimana yang dapat dilihat melalui tabel, sebagai berikut:
In the meantime, Asuransi ASEI achievement based on the comparison between realization and target Corporate Plan and Budget (RKAP) in the 2011 period is also very good. Achievement of excellent performance can be seen by referring to the company's achievement of performance criteria based on the Decree of the Minister of State Owned Enterprises No. KEP-100/BMU/2002 dated June 4, 2002 on the Rating of Health state-owned enterprises and the calculation of the achievement of Key Performance Indicator (KPI) in 2011. Under the provisions of the State Enterprises Minister ASEI score obtained is 93. This shows the performance of ASEI included into the category of Healthy AA. Meanwhile, based on the calculation of the achievement of Key Performance Indicator (KPI) in 2011, based on the financial statements in 2011, showed total achievement of 95.31 from the target, with the calculation, as can be seen through the table, as follows:
INDIKATOR INDICATOR
BOBOT WEIGHT
A. Aspek Keuangan / FINANCIAL ASPECT 1. Risk Based Capital (%)
TARGET 2011 2011 TARGET
10
REALISASI 2011 2011 REALIZATION
979,19%
NILAI VALUE
781,74%
10
2. Return On Asset (%)
10
7,19%
7,64%
10.63
3. Return On Equity (%)
10
8,98%
10,12%
11,27
4. Yield On Investment (%)
10
9,14%
9.62%
10.53
5
740.27%
668.44%
4.51
5. Rasio Kecukupan Investasi (%) Total Bobot Aspek Keuangan / Total Financial Aspect Weight
45
47.19
B. Aspek Operasional / OPERATIONAL ASPECT 1. Underwriting Yield (%)
10
11,89%
14,65%
12,32
2. Pertumbuhan Premi / Premium Growth (%)
10
47,29%
22,51%
4,76
3. Rasio Klaim / Claims Ratio (%)
10
12,70%
12,52%
5,07
5
10,90%
12.71%
4,29
10
2.188,24
1.815,09
8,29
5
4.900,00
3.316,4
3,38
45
38,12
5.00
4. Rasio Pengeluaran / Expenses Ratio (%) 5. Produktivitas Pegawai (Rp Juta) / Employee Productivity (Million Rp) 6. Pendapatan Recovery AK (Rp juta)
C. Aspek Dinamis / DYNAMIC ASPECT
1. Penerapan ISO / ISO Implementation
5
1.00
1.00
5
5.00%
4,86%
Total Bobot Aspek Operasional / Total Operational Aspect Weight
2. Pengembangan SDM / HR Development (%) Total Bobot Aspek Dinamis / Total Dynamic Aspect Weight TOTAL NILAI / TOTAL VALUE
10 100
4,99 9,99
95,31
2011 Annual Report
PROSPEK USAHA Selain kebijakan strategis dan pencapaian kinerja periode 2011, perlu disampaikan pula sikap optimis kami bahwa prospek usaha Asuransi ASEI pada masa-masa mendatang akan semakin cemerlang. Secara garis besar, sikap optimis terhadap prospek usaha tersebut dapat dilihat dari dua faktor, yaitu: Kondisi lingkungan makro (termasuk didalamnya adalah kondisi lingkungan industri) dan Kondisi lingkungan internal perusahaan. Sepanjang periode 2011, kondisi kedua faktor tersebut, dapat kami paparkan beberapa hal, sebagai berikut:
BUSINESS PROSPECTS In addition to strategic policy and the achievement of the performance period of 2011, have also presented our optimistic attitude that Asuransi ASEI's business prospects in the future will be more brilliant. Broadly speaking, the attitude is optimistic about business prospects can be seen from two factors: macro-environmental conditions (including the industrial environment) and internal environmental conditions. Throughout the period of 2011, the condition of the two factors, we can describe some things, as follows:
Kondisi Lingkungan Makro dan Lingkungan Industri Kendatipun krisis utang di kawasan Eropa yang tidak kunjung mereda hingga akhir tahun 2011, fakta empiris menunjukkan bahwa perekonomian nasional tumbuh positif. Stabilitas perekonomian nasional dapat terjaga dengan baik dan iklim investasi kian hari semakin kondusif. Bahkan, dapat dikatakan bahwa Indonesia merupakan salah satu dari sedikit negara di Asia yang dapat menunjukkan pertumbuhan ekonomi yang cemerlang. Hal ini ditopang stabilitas rupiah dan juga Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG). Bahkan, di tengah krisis utang kawasan Eropa yang menyebabkan negaranegara di kawasan tersebut terjadi pemangkasan rating sovereign, Indonesia justru mendapatkan peringkat investment grade dari lembaga rating Internasional Fitch. Dengan demikian dapat dikatakan bahwa Indonesia merupakan salah satu target investasi yang dibidik oleh para investor luar negeri.
Macro Environmental Conditions and Environmental Industry Despite the debt crisis in Europe that does not go down until the end of 2011, the empirical fact that the national economy showed positive growth. National economic stability can be maintained properly and the more days the investment climate more conducive. In fact, it can be said that Indonesia is one of the few countries in Asia that can show a brilliant economic growth. This is supported by the stability of the rupiah and the Composite Stock Price Index (CSPI). In fact, in the midst of Europe's debt crisis that led to the countries in the region occurred trimming sovereign rating, Indonesia would have investment grade ratings from international rating agency Fitch. Thus it can be said that Indonesia is one of the targets of the targeted investments by foreign investors.
Sementara itu, inflasi tahun 2011 berhasil ditekan sehingga berada pada level 3,79% (yoy), jauh lebih rendah dari inflasi tahun 2010 sebesar 6,96% (yoy). Kondisi ini tidak terlepas dari berbagai kebijakan yang ditempuh Bank Indonesia dan koordinasi yang semakin intensif dengan Pemerintah baik di tingkat pusat melalui Tim Pengendalian Inflasi (TPI) maupun di tingkat daerah melalui Tim Pengendalian Inflasi Daerah (TPID). Sedangkan, dari sisi moneter, kebijakan Bank Indonesia diarahkan untuk mengelola ekspektasi inflasi, aliran modal masuk, dan ekses likuiditas yang sempat mengalami tekanan di awal tahun. Selain itu, pada semester kedua tahun 2011, Bank Indonesia menempuh kebijakan yang akomodatif setelah mempertimbangkan meredanya tekanan inflasi dan diyakini akan berada pada kisaran sasarannya serta meningkatnya risiko perlambatan ekonomi global.
Meanwhile, inflation in 2011 so successfully suppressed at the level of 3.79% (yoy), much lower than the 2010 inflation rate of 6.96% (yoy). This condition is not independent of the various policies adopted by Bank Indonesia and the intensified coordination with the Government both at the central level through Inflation Control Team (TPI) and at the regional level through Regional Inflation Control Team (TPID). Meanwhile, from the monetary side, Bank Indonesia policy is directed to manage the expectations of inflation, capital inflows and excess liquidity which had experienced the pressure at the beginning of the year. In addition, in the second half of 2011, Bank Indonesia took an accommodative policy after considering the easing of inflationary pressures and is believed to be in the range of targets and the increased risk of global economic slowdown.
Sejalan dengan pertumbuhan ekonomi nasional yang semakin baik tersebut, kinerja industri asuransi Indonesia secara umum juga semakin membaik. Berdasarkan informasi Biro Perasuransian Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) bahwa dalam lima tahun terakhir industri asuransi tumbuh ratarata pada kisaran angka 20%. Sementara, Asosiasi Asuransi Umum Indonesia (AAUI) mencatat total premi bruto yang diperoleh asuransi umum Indonesia pada tahun 2011, adalah sebesar Rp 34,3 triliun, tumbuh sebesar 19,5% bila dibandingkan pada 2010, yang mencapai perolehan Premi Bruto hanya sebesar Rp 28,7 triliun. Pertumbuhan
In line with national economic growth is getting better, the performance of Indonesia in general insurance industry is also getting better. Based on the information the Bureau of Insurance Capital Market Supervisory Agency and Financial Institution Supervisory Agency (Bapepam-LK) that in the last five years the insurance industry grew at an average rate in the range of 20%. Meanwhile, the General Insurance Association of Indonesia (AAUI) recorded total gross earned premiums of general insurance Indonesia in 2011, amounted to Rp 34.3 trillion, grew by 19.5% when compared to 2010, which reached the acquisition of Gross Premium for only Rp 28.7 trillion. The greatest growth in gross premiums by line of
25
26
Laporan Tahunan 2011
terbesar pada premi bruto dibukukan oleh lini usaha asuransi Aneka sebesar 56,4%. Namun demikian, secara nominal pertumbuhan terbesar dicapai oleh lini usaha Asuransi Kendaraan Bermotor dengan kenaikan sebesar Rp1,24 triliun.
insurance business accounted for 56.4% Miscellaneous. However, the largest nominal growth achieved by the Motor Vehicle Insurance business lines increased by Rp 1.24 trillion.
Pertumbuhan tersebut menunjukkan bahwa perekonomian nasional yang kondusif memacu percepatan pembangunan infrastruktur di Indonesia yang meningkatkan permintaan asuransi dan penjaminan disamping karena krisis ekonomi global dan perubahan iklim bisnis yang kian hari semakin turbulent (diolah dari berbagai sumber).
Growth shows that the national economy that is conducive spur accelerated development of infrastructure in Indonesia is increasing demand for insurance and underwriting as well as the global economic crisis and climate change in the business which became increasingly turbulent (compiled from various sources).
Kondisi Lingkungan Internal Perusahaan Perkembangan ekonomi nasional dan industri asuransi yang kondusif tersebut di atas tentunya memberikan dampak positif bagi kinerja Asuransi ASEI sepanjang tahun 2011. Oleh karena itu, sebagai ECA di Indonesia, Asuransi ASEI optimis dan berupaya untuk dapat memberikan dampak luas, baik secara makro maupun mikro, sehingga dapat memberikan pengaruh positif, baik bagi kinerja Asuransi ASEI sendiri maupun bagi pihak terkait lainnya. Untuk itu, Asuransi ASEI senantiasa melakukan perbaikan/penyesuaian internal untuk mendukung kinerja 2011 dan menyongsong 2012 disegenap bidang dalam rangka menunjang operasional perusahaan dengan tujuan percepatan pelayanan, baik pada saat penutupan maupun klaim.
Company's Internal Environmental Conditions Development of national economy and the insurance industry that is conducive of the above certainly have a positive impact Asuransi ASEI performance during the year 2011. Therefore, as the ECA in Indonesia, ASEI trying to be optimistic and broad impact, both macro and micro levels, so as to provide a positive influence, either for themselves or Asuransi ASEI performance for other related parties. To that end, ASEI always make improvements / adjustments internally to support the performance of 2011 and welcome 2012 disegenap field in order to support the company's operations with the aim of accelerating the service, either at closing or claims.
Secara garis besar, sepanjang tahun 2011, perubahan dalam rangka perbaikan internal secara berkelanjutan dilakukan untuk meningkatkan kinerja perusahaan dari berbagai aspek, dapat kami sampaikan, diantaranya adalah:
Broadly speaking, the year 2011, changes in the framework of continuous internal improvement made to improve the performance of companies from various aspects, can we say, include the following:
•
Aspek Organisasi, dengan melaksanakan pembentukan kantor pemasaran baru, penyiapan peningkatan status 10 Kantor Pemasaran menjadi Kantor Cabang, fokus pada penyempurnaan organisasi melalui peningkatan efektivitas pelayanan organisasi, yang berorientasi kepada kepuasan pelanggan, pendelegasian wewenang yang lebih besar diberikan ke Kantor Cabang dengan tetap memperhatikan aspek pengawasan dan prudent underwriting. Dalam kaitan tersebut, Asuransi ASEI juga mendirikan Unit Asuransi Syariah yang operasionalnya akan dimulai pada awal Juli 2012.
•
Aspects of the Organization, to implement the establishment of new sales offices, preparation of an increase in status 10 Sales Office to Branch Office, focused on improving organizational effectiveness through improved service organization, which is oriented to customer satisfaction, greater delegation of authority given to the branch office by taking into account aspects supervision and prudent underwriting. In relation there, Asuransi ASEI has also established a Unit for Takaful operations will begin in early July 2012.
•
Aspek Pemasaran, dengan melakukan upaya-upaya untuk mendorong pemahaman dunia usaha terhadap berbagai produk dan jasa Asuransi ASEI, yang diantaranya dilakukan dengan promosi melalui mass media, sign board, iklan, sponsor, maupun pameran.
•
Aspects of Marketing, to make efforts to promote understanding of the business of various products and services of Asuransi ASEI, some of which were carried out with the campaign through the mass media, sign board, advertising, sponsorship, and exhibitions.
•
Aspek Produk, dengan melakukan upaya-upaya pengembangan produk dan jasa Asuransi ASEI sehingga bisa memenuhi kebutuhan pasar. Asuransi ASEI adalah satu dari sedikit perusahaan asuransi yang memiliki produk asuransi yang paling
•
Aspects of Products, by doing product development efforts and Asuransi ASEI services that can meet the needs of the market. Asuransi ASEI is one of the few insurance companies that have the most comprehensive insurance products, from insurance export credit
2011 Annual Report
lengkap, yaitu dari asuransi ekspor, asuransi kredit, penjaminan dan asuransi umum, sehingga dikenal sebagai one stop shop for insurance.
insurance, assurance and general insurance, also known as a one stop shop for insurance.
•
Aspek Pengendalian Risiko, hal ini penting dilakukan karena dalam setiap usaha terdapat risiko yang dapat mengganggu proses pencapaian tujuan perusahaan. Perubahan-perubahan yang terjadi pada lingkungan eksternal dan internal usaha memiliki potensi terjadinya risiko sehingga perusahaan perlu mengelola risiko-risiko tersebut secara sistematis. Manajemen risiko yang efektif dapat membantu perusahaan dalam menjaga kinerja perusahaan dengan meminimumkan biaya risiko. Pengelolaan Risiko di lingkungan perusahaan melibatkan setiap individu, kelompok kerja, unit bisnis (Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran), maupun unit kerja Kantor Pusat. Dalam kaitan ini, selain Asuransi ASEI memiliki Divisi Manajemen Risiko dan Kepatuhan, yaitu divisi yang menganalisa risiko yang dihadapi oleh perusahaan dari sisi produk, pelaksanaan dan pengembangan. Asuransi ASEI juga memiliki Unit Compliance and Risk Management yang memastikan analisa yang dilakukan oleh underwriter telah sesuai dengan peraturan kehati-hatian perusahaan.
•
Aspects of Risk Control, this is important because in every business there are risks that can disrupt the process of achieving corporate goals. The changes that occur in the external environment and internal business has the potential risks that companies need to manage those risks systematically. Effective risk management can help companies in maintaining the company's performance by minimizing the cost of risk. Risk management in a corporate environment involving individuals, workgroups, business units (Branch Office and the Office of Marketing), and Headquarters units. In this connection, in addition to ASEI has a Risk Management and Compliance Division, the division is to analyze the risks faced by the company from the product side, the implementation and development. Asuransi ASEI also has a Compliance and Risk Management Unit to ensure that the analysis performed by the underwriter in accordance with the prudential regulations of the company.
•
Aspek Pengembangan Infrastruktur, hal ini dilakukan untuk mendukung terselenggaranya berbagai aspek tersebut di atas sesuai dengan yang direncanakan. Oleh karena itu, Asuransi ASEI selalu melakukan pengembangan infrastruktur yang meliputi: Kebijakan perusahaan, termasuk Standard Operating Procedure (SOP) yang meliputi prosedur dan ketentuan akseptasi, kapasitas usaha, teknologi informasi, organisasi dan sumber daya manusia (SDM).
•
Aspects of Infrastructure Development, this is done to support the implementation of various aspects of the above in accordance with the plan. Therefore, Asuransi ASEI has always done the development of infrastructure which includes: company policy, including Standard Operating Procedure (SOP) which includes the procedures and conditions of acceptance, the capacity of business, information technology, organizational and human resources (HR).
•
Aspek Pengembangan SDM, hal ini dilakukan untuk membesarkan Asuransi ASEI sehingga menjadi ECA yang setara dengan ECAECA di negara lain sehingga memerlukan dukungan SDM yang memadai dan handal. Terlebih lagi karena Asuransi ASEI telah merencanakan pembukaan lebih banyak Kantor Cabang atau Kantor Pemasaran untuk meraih peluang bisnis yang ada. Profesionalisme SDM dalam menangani risk management system serta dalam memberikan pelayanan yang baik kepada pelanggan dikembangkan melalui pendidikan dan latihan sesuai kebutuhan kualifikasi jabatan dan kompetensi baik di dalam maupun luar negeri.
•
Aspects of Human Resource Development, this is done to raise Asuransi ASEI thus be equivalent to the ECA ECA-ECA in other countries that need the support of adequate human resources and reliable. Especially since ASEI has planned opening more branch offices or the Office of Marketing for business opportunities that exist. HR professionalism in dealing with risk management system and in providing good service to customers developed through education and job training as required qualifications and competence both at home and abroad.
•
Aspek Jaringan Kerjasama, hal ini dilakukan dengan cara menjalin kerjasama, baik dengan lembaga-lembaga di dalam negeri, seperti: dengan sesama BUMN, institusi terkait, BUMD, maupun kerjasama dengan lembaga-lembaga di luar negeri, seperti: dengan Credit Information Agencies, Reasuradur, Berne Union, Aman Union, Lawyer/Solicitor, NEXI, K-Sure (Korea Export Insurance Corporation) dan Regional Cooperation Group (CRGBerne Union).
•
Aspects of Cooperation Network, this is done by way of cooperation, both with institutions in the country, such as fellow state-owned enterprises, institutions, enterprises, and cooperation with institutions abroad, such as the Credit Information Agencies, reinsurers, Berne Union, Union Safe, Lawyer/Solicitor, NEXI, K-Sure (Korea Export Insurance Corporation) and the Regional Cooperation Group (CRGBerne Union).
27
28
Laporan Tahunan 2011
Optimisme dan Kendala Perbaikan dan perubahan kondisi lingkungan internal dalam rangka perbaikan berkelanjutan tersebut terus dilakukan untuk meningkatkan kinerja perusahaan dari berbagai aspek sudah berada pada jalur yang benar. Dengan demikian tidak berlebihan apabila kami sangat optimis bahwa prospek bisnis Asuransi ASEI pada masa mendatang akan semakin cemerlang dan pencapaian kinerja yang semakin gemilang serta mampu menangkap berbagai peluang maupun beradaptasi dengan perubahan lingkungan bisnis yang semakin kompleks pada masa mendatang.
Optimism and Obstacles Improvements and changes in internal environmental conditions in the framework of continuous improvement continue to be done to improve the performance of various aspects of the company's already on the right track. Thus no exaggeration if we are very optimistic that Asuransi ASEI business prospects in the future will be more brilliant and glorious achievement of the performance and is able to capture the opportunities and adapt to changes in the increasingly complex business environment in the future.
Kendatipun kami menyadari sepenuhnya bahwa terdapat kendala berupa kesadaran masyarakat Indonesia akan pentingnya asuransi masih lemah dan sulit untuk dapat dikikis habis. Kendala ini membutuhkan upaya bersama dan melibatkan semua pihak, tidak terkecuali Pemerintah, misalnya dapat berkiprah di bidang penguatan edukasi dan industri asuransi itu sendiri yang jangan pernah mengenal lelah untuk senantiasa memperkuat kinerja agen-agennya yang terjun langsung ke lapangan.
Despite we are fully aware that there are constraints in the form of the Indonesian community awareness of the importance of insurance is still weak and difficult to be washing away. This constraint requires a joint effort involving all parties, not least the Government, for example, can work in the fields of education and strengthening the insurance industry itself is never tiring to constantly strengthen the performance of their agents who go directly to the field.
Namun demikian, faktor pendukung pertumbuhan industri asuransi seperti jumlah kelas menengah di Indonesia yang akan terus membesar dan faktor pertumbuhan pasar potensial asuransi lainnya, sangat mendukung pertumbuhan usaha industri asuransi Indonesia pada masa-masa mendatang. Sejumlah kalangan memprediksikan, pada tahun 2012, selain pertumbuhan industri asuransi tetap tinggi, akan ada perkembangan yang mempengaruhi usaha atau bisnis industri asuransi yang akan menjadi semakin semarak, seperti, tetap tingginya permintaan dalam negeri dan perkiraan peningkatan investasi atau penanaman modal asing ke Indonesia. Pengesahan Undang-Undang Otoritas Jasa Keuangan (OJK) oleh Dewan Perwakilan Rakyat (DPR) beberapa waktu lalu akan menjadikan perhatian Pemerintah atau Lembaga Pengawas, Pembina dan Regulator akan semakin besar terhadap industri peransuransian di Indonesia, baik secara kualitas maupun kuantitas. Selain itu, pertumbuhan industri asuransi tentunya akan ditopang oleh berbagai indikator yang mendorong pertumbuhan industri asuransi, seperti faktor jumlah penduduk yang besar, produk dan jasa asuransi akan semakin menarik, mudahnya sistem asuransi yang ditawarkan kepada masyarakat, dan kondisi perekonomian nasional yang terus tumbuh dengan stabil. Tidak dapat dipungkiri lagi bahwa jumlah penduduk di Negeri ini yang tergolong kedalam lima besar dunia, merupakan pasar potensial bagi bisnis asuransi yang menjadi sumber inspirasi yang tidak pernah habis untuk mendorong inovasi dan memberikan pelayanan yang semakin beragam dengan menawarkan berbagai produk asuransi.
However, the factors supporting the growth of the insurance industry as the number of middle class in Indonesia, which will continue to grow and potential market growth factors other insurance, is supporting the growth of the Indonesian insurance industry in the future. Some have predicted, in 2012, but growth in the insurance industry remains high, there will be developments affecting the insurance industry or business venture that will become more lively, like, continuing high domestic demand and the forecast increase in investment or foreign investment to Indonesia. Ratification Law Financial Services Authority (OJK) by the House of Representatives (DPR) some time ago will make the Government's attention or the Supervisory Board, Trustees and the Regulator will be even greater for peransuransian industry in Indonesia, both in quality and quantity. In addition, the growth of the insurance industry will certainly be supported by a range of indicators that drive the growth of the insurance industry, such as a large factor the number of people, products and services more attractive insurance, easy insurance system offered to the public, and the national economy continues to grow steadily. Can not be denied that the number of people in this country are classified into five major world, is a potential market for insurance business is a source of inspiration that never runs out to encourage innovation and provide more diverse services by offering a variety of insurance products.
IMPLEMENTASI PRAKTIK GCG Manajemen Asuransi ASEI menyakini bahwa pencapaian kinerja yang baik dapat terus dipertahankan secara sustainable dalam jangka panjang dan berbagai prospek binsis yang hendak diraih sebagaimana
IMPLEMENTATION OF GCG PRACTICE Asuransi ASEI Management believed that the achievement of good performance can be maintained as sustainable in the long term and the prospects for binsis who want to achieve as the above description can be
2011 Annual Report
uraian di atas dapat terwujud, jika dan hanya jika, perusahaan dapat melaksanakan prinsip-prinsip GCG secara konsisten dengan baik dan benar. Oleh karena itu, bagi Asuransi ASEI, implementasi GCG bukan hanya sekadar menggugurkan kewajiban, namun, sudah merupakan suatu keniscayaan untuk menjaga transparansi dan akuntabilitas pengelolaan perusahaan kepada publik (terlebih lagi bisnis asuransi merupakan bisnis kepercayaan). Pengembangan GCG yang selaras dengan best practices secara berkesinambungan dan/atau implementasi GCG secara konsisten tidak hanya dapat memberikan perlindungan yang memadai dan perlakuan yang adil kepada para Pemegang Saham, pengelola, dan pemangku kepentingan lainnya, namun lebih dari itu, mendorong perusahaan untuk menciptakan nilai bagi perusahaan (shareholder value) secara maksimal.
realized, if and only if, the company can implement the principles of good corporate governance is consistent with the good and true. Therefore, for Asuransi ASEI, GCG implementation is not just a duty to abort, however, has been a necessity to maintain transparency and accountability in the management of public companies (especially insurance business is a business trust). GCG development that is consistent with best practices on an ongoing basis and / or implementation of GCG is consistent not only able to provide adequate protection and fair treatment for shareholders, managers, and other stakeholders, but more than that, encourage companies to create value for company (shareholder value) to the fullest.
Pemegang saham, Komisaris, Direksi dan segenap Karyawan Asuransi ASEI berkomitmen untuk mengimplementasikan standar yang tinggi dalam penerapan prinsip-prinsip GCG. Prinsip-prinsip tersebut menjadi referensi bagi pengambilan keputusan yang bertanggung jawab, menghindari konflik kepentingan, optimalisasi kinerja, dan peningkatan akuntabilitas. Dalam praktiknya dilingkungan Asuransi ASEI, GCG diimplementasikan melalui Tata Kelola bagi Pemegang Saham, Direksi, Jajaran Manajemen, serta Organ-Organ Pendukung lainnya. Dapat kami sampaikan bahwa sepanjang tahun 2011, wujud implementasi GCG yang telah dilakukan perusahaan, antara lain, dengan melakukan: Penyempurnaan kelengkapan perangkat Pedoman Penerapan GCG; Sosialisasi Pedoman GCG; GCG assessment; Membentuk Komite Pemantauan Penegakan Penerapan Pedoman Perilaku; Penyesuaian terus menerus terhadap Standard Operating Procedure yang jelas dan transparan, baik untuk bidang operasional, non-operasional maupun bidang Sumber Daya Manusia; Penyesuaian perhitungan Batas Tingkat Solvabilitas Minimum bagi perusahaan sesuai dengan ketentuan yang berlaku; Pemberian reward/bonus kepada pegawai sesuai dengan kuantitas dan kualitas kontribusi masing-masing kepada perusahaan sebagaimana tercermin dalam pencapaian Key Performance Indicator (KPI), dan lain sebagainya.
Shareholders, Commissioners, Directors and all employees of Asuransi ASEI is committed to implementing high standards in the application of the principles of good corporate governance. These principles serve as a reference for responsible decision making, avoiding conflicts of interest, optimizing performance, and increase accountability. In practice Asuransi ASEI environment, implemented through the Corporate Governance Corporate Governance for Shareholders, Directors, Board of Management, Organ, Organ and other supporters. Can we say that the year 2011, being the implementation of GCG company has done, among others, by doing: Improving the completeness of the Guidelines for Implementation of GCG; socialization of GCG: GCG assessment; Establish Enforcement Monitoring Committee on Implementation of the Code of Conduct; continuous adjustment of the Standard Operating clear and transparent procedure, both for field operations, non-operational and Human Resources; adjustment calculation Minimum Solvency Limit Levels for the company in accordance with applicable regulations; giving reward / bonus to employees in accordance with the quantity and quality of contribution of each to companies as reflected in the achievement of Key Performance Indicator (KPI), and so forth.
Perubahan Komposisi Direksi Pada periode 2011, Asuransi ASEI tidak melakukan perubahan terhadap susunan anggota Direksi.
Changes in Composition of Directors In the period of 2011, Asuransi ASEI not make changes to the composition of the Board of Directors.
APRESIASI Sebagai rangkaian kata penutup, kami atas nama seluruh jajaran Direksi menghaturkan rasa terima kasih dan apresiasi yang tinggi kepada Dewan Pengawas atas segala pengarahan yang diberikan kepada Direksi. Penghargaan yang sama juga disampaikan kepada Pemilik Modal, pelanggan dan mitra usaha, atas dukungan, kepercayaan dan kerjasamanya yang telah terjalin dengan baik selama ini. Direksi juga menyampaikan terima kasih dan penghargaan kepada seluruh karyawan yang telah berkarya dengan penuh dedikasi dan kecintaan
APPRECIATION As a series of final word on behalf of our entire board of directors deliver to my gratitude and high appreciation to the Board of Trustees for any direction given to the Board of Directors. The same award presented to the owner of Capital, customers and business partners, for your support, trust and cooperation that has been well established over the years. Directors also expressed thanks and appreciation to all employees who have worked with dedication and passion in performing its duties and responsibilities of each and supporting
29
30
Laporan Tahunan 2011
dalam melaksanakan tugas dan tanggung jawab masing-masing serta mendukung upaya untuk mewujudkan Visi, Misi dan Target Perusahaan secara bahu membahu tanpa mengenal lelah. Ucapan terima kasih tak lupa kami sampaikan kepada seluruh pemangku kepentingan Asuransi ASEI dan/atau segenap pihak lainnya yang tidak mungkin dapat kami sebutkan satu persatu, yang senantiasa telah menjalin kerjasama terbaik sehingga Asuransi ASEI dapat mencapai berbagai target peningkatan usaha dan pertumbuhan kinerja Perusahaan secara berkelanjutan. Semoga Allah SWT senantiasa bersama kita dan mencurahkan rahmad, hidayah serta melindungi kita semua dalam menyongsong masa depan yang lebih baik.
efforts to realize the Vision, Mission and Target Company are to work together tirelessly. Do not forget the thank-you goes to all our Asuransi ASEI stakeholders and / or all other parties that we may not mention one by one, which always has cooperated so Asuransi ASEI can best reach the target range of business improvement and growth of the Company's performance on an ongoing basis. May Allah always be with us and pour Rahmat, guidance and protect us all in facing a better future.
Jakarta, Mei 2012
Zaafril Razief Amir Presiden Direktur President Director
2011 Annual Report
2
DIREKSI Board of Directors 1. Zaafril Razief Amir
Direktur Utama President Director
2. Marthin F. Simarmata
Direktur Keuangan Finance Director
3. Indra Noor
Direktur Operasional Operations Director
3
1
31
PROFIL PERUSAHAAN Company Profile
34
Laporan Tahunan 2011
SEKILAS PERUSAHAAN Company in Brief Nama Perusahaan: PT Asuransi Ekspor Indonesia
Company Name: PT Asuransi Ekspor Indonesia
Bidang Usaha/Produk: • Asuransi Ekspor • Asuransi Kredit & Penjaminan Kredit • Suretyship • Asuransi Umum
Line of Business/Product: • Export Credit Insurance • Credit Insurance & Credit Guarantee • Suretyship • General Insurance
Tanggal Pendirian: 30 November 1985
Established: 30 November 1985
Dasar Hukum: • Peraturan Pemerintah RI No. 1 tahun 1982 tentang Pelaksanaan Ekspor Impor dan Lalu Lintas Devisa.
Legal Basis: • Government Regulation (PP) No. 1/1982 concerning the undertaking of exports, imports and foreign exchange.
•
Peraturan Pemerintah RI No. 20 tahun 1983 tentang Penyertaan Modal Negara RI untuk Pendirian Perusahaan Perseroan (Persero) dalam Bidang Jaminan Kredit Ekspor dan Asuransi Ekspor.
•
Government Regulation (PP) No. 20/1983 concerning State Capital of Indonesia for the establishment of Limited Liability Companies (Persero) in the Field of Export Credit Guarantee and Insurance (ECA).
•
Keputusan Menteri Keuangan No. 32/KMK.011/1982 tentang Jaminan Kredit Ekspor dan Asuransi Ekspor barang-barang bukan minyak dan gas bumi.
•
Minister of Finance Decree No. 32/KMK.011/1982 concerning export credit guarantee and export credit insurance for non-oil and gas exports.
•
Keputusan Menteri Keuangan No. 895/KMK.011/1985 tentang Penetapan Modal Perusahaan Perseroan (Persero) PT Asuransi Ekspor Indonesia.
•
Minister of Finance Decree No. 895/KMK.011/1985 concerning the appointment of PT Asuransi Ekspor Indonesia (Indonesian Export Credit Agency).
•
Keputusan Menteri Keuangan No. 12/KMK.011/1986 tentang pengalihan penyelenggaraan Jaminan Kredit Ekspor dari PT. (Pesero) Asuransi Kredit Indonesia kepada PT. (Persero) Asuransi Ekspor Indonesia.
•
Minister of Finance Decree No. 12/KMK.011/1986 concerning the transfer of Credit Export Guarantee management from PT. (Persero) Credit Insurance Indonesia to PT. (Persero) Asuransi Ekspor Indonesia (Indonesian Export Credit Agency).
•
Anggaran Dasar Asuransi ASEI sesuai Akte Pendirian dari Notaris Achmad Bajumi SH pengganti dari Notaris Imas Fatimah SH No. 173 dan telah mengalami beberapa kali perubahan terakhir dengan Akte Notaris Hizmelina, SH. No. 08 Tanggal 22 Juni 2011.
•
Asuransi ASEI’s statutes are in accordance with the Establishment Act from Notary Achmad Bajumi SH, the replacement of Notary Imas Fatimah SH No. 173, and have undergone periodic changes, most recently with a notarial act by Hizmelina, SH No. 08 on 22 June, 2011.
Akte Pendirian: Akte Notaris No. 173 tanggal 30 November 1985 berikut Akte Perubahan terakhir No. 08 tanggal 22 Juni 2011.
Establishment Act: Notarial Act No. 173, 30 November 1985; most recent change (Act of Change No. 08 on 22 June, 2011.
Modal Dasar dan Modal Disetor: Modal Dasar : Rp. 800.000.000.000 Modal Disetor: Rp. 300.000.000.000
Authorized Capital and Paid up Capital Authorized Capital : Rp. 800.000.000.000 Paid up Capital : Rp. 300.000.000.000
Pemilik: 100% dimiliki oleh Pemerintah Republik Indonesia
Ownership: 100% owned by the Government of the Republic of Indonesia
2011 Annual Report
Asuransi ASEI didirikan oleh Pemerintah pada 30 November 1985, sebagai tindak lanjut dari Peraturan Pemerintah (PP) No. 1 Tahun 1982, tentang Pelaksanaan Ekspor, Impor dan Lalu Lintas Devisa ASEI was established by the Government on 30 November 1985, as a follow-up of Government Regulation (PP). 1 In 1982, on Implementation of Export, Import and Foreign Exchange
Jumlah Kantor: 19 (sembilan belas) Kantor Cabang 8 (delapan) Kantor Pemasaran
Total Offices: 19 (nineteen) Branch Offices 8 (eight) Marketing Offices
Kantor Pusat: Menara Kadin Indonesia Lt. 21 & 22 Jl. HR. Rasuna Said, Blok X5 Kav. 2–3 Jakarta 12950 Telp. : (021) 5790 3535 Fax. : (021) 5790 4031-32 Website : www.asei.co.id E-mail :
[email protected]
Head Office: Menara Kadin Indonesia Fl. 21th & 22th Jl. HR. Rasuna Said, Blok X5 Kav. 2–3 Jakarta 12950 Tel. : (021) 5790 3535 Fax. : (021) 5790 4031-32 Website : www.asei.co.id E-mail :
[email protected]
35
36
Laporan Tahunan 2011
SELAYANG PANDANG ASEI
OVERVIEW OF ASEI
PT. Asuransi Ekspor Indonesia (Persero), selanjutnya disebut Asuransi ASEI, didirikan oleh Pemerintah pada 30 November 1985, atau sekitar 26 tahun yang lalu, melalui PP. No. 1 Tahun 1982, memiliki fungsi sebagai lembaga penyedia asuransi ekspor dan pemberi jaminan kredit ekspor. Hampir semua negara memiliki Export Credit Agency (ECA) untuk mendorong ekspor negara tersebut melalui pemberian fasilitas asuransi untuk eksportir maupun melalui penjaminan kepada perbankan dari risiko non payment kredit ekspornya. Kemajuan Perekonomian di negara-negara Eropa Barat seperti Inggris, Jerman, Belanda, Perancis, Amerika Serikat, Kanada serta Jepang pada tahun 1930-an tidak lepas dari keberhasilan negara-negara tersebut dalam menerapkan skema asuransi dan penjaminan ekspor khususnya terhadap risiko komersial dan politik. Lembaga yang menjalankan skema asuransi dan penjaminan ini dikenal dengan nama Export Credit Agencies dan Investment Insurance Agencies, atau disingkat ECA.
PT. Asuransi Ekspor Indonesia (Persero), hereinafter referred to as Asuransi ASEI, was established by the Government on 30 November 1985, or about 26 years ago, through the PP. No. 1/1982. ASEI functions as a provider of export insurance and export credit guarantees. Nearly every country has an Export Credit Agency (ECA) to promote its exports through the provision of insurance facilities to exporters or through guarantees from the risk of nonpayment of export credit to banks. Economic progress in Western/ European countries like Britain, Germany, Holland, France, the United States, and Canada, as well as Japan, in the 1930’s cannot be separated from the success of these countries in implementing export insurance and guarantee schemes, in particular to commercial and political risks. The agencies running the insurance and guarantees are known as Export Credit Agencies and Investment Insurance Agencies, or ECA for short.
Model ECA ini kemudian menjadi sorotan dunia sehingga banyak negara yang meniru untuk diterapkan di negaranya masing-masing, termasuk Indonesia. Lembaga ini pada umumnya dimiliki oleh Pemerintah yang berfungsi memberikan proteksi asuransi kepada eksportir apabila terjadinya risiko komersial dan risiko politik sehingga eksportir tidak menerima pembayaran atas ekspor yang dilakukannya dan pemberian asuransi kredit kepada perbankan dalam hal nasabah (eksportir) mengalami kesulitan keuangan sehingga tidak dapat melunasi kewajibannya kepada bank.
The ECA model came under the world’s spotlight, and many countries began to mimic it and apply the model to themselves, including Indonesia. These institutions are generally owned by the government, and their function is to provide insurance protection to exporters in the event of commercial or political risks resulting in not receiving payment for exporting, and to provide credit insurance to banks in terms of customers (exporters) experiencing financial difficulties and not being able to repay their obligations to the bank.
Fungsi ini semula dikaitkan dengan pelaksanaan program deregulasi Pemerintah Paket Januari 1990 melalui penyediaan fasilitas kredit ekspor oleh Bank Indonesia yang bunganya lebih ringan (subsidi) untuk mendorong ekspor dan kegiatan perekonomian pada umumnya. Salah satu persyaratan dalam pemberian fasilitas kredit ekspor tersebut adalah keharusan untuk menutup asuransinya melalui Asuransi ASEI, sehingga pemberian fasilitas tersebut menjadi lebih terjamin. Di lain pihak, penutupan asuransi yang bersifat mengikat tersebut menjadikan pasar Asuransi ASEI bersifat captive. Namun, sejak tahun 1995, Pemerintah mencabut fasilitas kredit ekspor tersebut dan menyerahkan kebijaksanaan pemberian kredit kepada eksportir melalui mekanisme pemberian kredit perbankan biasa dengan suku bunga pasar. Dengan demikian, sejak saat itu, penutupan pertanggungan kepada Asuransi ASEI oleh perbankan bersifat non obligatory (tidak mengikat) dan hanya dilakukan berdasarkan pertimbangan komersial sesuai dengan sistem manajemen risiko perbankan.
This function was originally associated with the implementation of government deregulation package in January 1990 through the provision of export credit facilities by Bank Indonesia which had lighter interest (subsidies) to encourage exports and economic activity in general. One of the requirements in the aforementioned provision of export credit facilities was the obligation to cover insurance through Asuransi ASEI, thus providing more secure facilities. On the other hand, insurance coverage of a binding nature made Asuransi ASEI’s market more of a captive market. However, in 1995, the Government revoked the export credit facility and handed over the granting of credit to exporters through a mechanism of giving regular bank loans at market rates. So, since then, coverage of banking by ASEI has taken on more of a non-obligatory nature and is only done based on commercial considerations in accordance with the banking risk management system.
Dalam rangka menjalin kerjasama dan meningkatkan keahlian serta pengetahuan maka pada tahun 1992, Asuransi ASEI bergabung dengan Berne Union, yaitu: suatu asosiasi ECA dunia yang bergerak dibidang Asuransi Ekspor, Asuransi Kredit dan Investasi yang anggotanya terdiri dari 52 ECA dari 43 negara yang kantor pusatnya
In order to establish cooperation and enhance skills and knowledge, in 1992, Asuransi ASEI joined the Berne Union, which is: a world ECA association engaged in Export Insurance, Credit Insurance and Investments; comprised of 52 ECA’s from 43 countries with its central headquarters located in London. From Asia, the members include: NEXI
2011 Annual Report
berkedudukan di London. Dari Asia anggotanya antara lain, adalah: NEXI dari Jepang, K-SURE dari Korea dan HKEC dari Hongkong, MECIB dari Malaysia, SINOSURE dari China, ECGC dari India, Exim Bank Thai dari Thailand, TEBC dai Taiwan, SLECIC dari Sri Lanka dan Asuransi ASEI dari Indonesia. Pada tahun 1997 pada APEC Vancouver Protocol di Bejing Asuransi ASEI dikukuhkan sebagai ECA Indonesia.
from Japan, K-SURE from Korea, HKEC from Hong Kong, MECIB from Malaysia, SINOSURE from China, ECGC from India, Exim Bank Thai from Thailand, TEBC from Taiwan, SLECIC from Sri Lanka and Asuransi ASEI from Indonesia. In 1997 at the Vancouver APEC Protocol in Beijing, Asuransi ASEI was confirmed as Indonesia’s ECA confirmed as Indonesia.
Dalam usaha mencapai visi dan misi Asuransi ASEI menjadi ECA yang terkemuka di Indonesia maka Asuransi ASEI harus melakukan penetrasi pasar secara optimal. Untuk itu perlu mempunyai jaringan operasional antara lain melalui broker/broker internasional yang memadai dalam menyerap kebutuhan pasar dan sekaligus membantu program pemerintah dalam mendorong ekspor. Selain itu, pengembangan jaringan perusahaan yang lebih luas juga dilakukan melalui persebaran kantor perwakilan di berbagai wilayah yang jumlahnya akan terus bertambah. Saat ini, Asuransi ASEI telah memiliki 19 Kantor Cabang dan 6 Kantor Pemasaran yang tersebar di wilayah Indonesia.
In an effort to achieve the vision and mission of Asuransi ASEI becoming a prominent ECA in Indonesia, Asuransi ASEI must have optimal market penetration. Therefore, it’s necessary to have operational networks, among others, through international broker(s) that are adequate in absorbing international market needs and also in assisting government programs to encourage exports. In addition, the development of a wider corporate network has been done through the distribution of offices in various regions, of which the numbers will continue to grow. Currently, Asuransi ASEI has 19 branches and six marketing offices throughout Indonesia.
Asuransi ASEI menyesuaikan bentuk organisasinya baik di Kantor Pusat maupun Kantor Cabang serta Kantor Pemasaran dengan mempertajam fokus bisnis khususnya core business Asuransi ASEI yang dipandang akan menguntungkan dengan tetap memperhatikan efisiensi dan efektifitas sehingga tetap tercipta pelayanan yang memuaskan kepada pelanggan.
Asuransi ASEI adjusted its organizational forms in its head office, branch offices, and marketing offices with a sharpened focus on business, especially core business, which Asuransi ASEI views as being profitable by taking into account the efficiency and effectiveness so as to keep providing outstanding service to customers.
BUDAYA PERUSAHAAN
Corporate Culture
Asuransi ASEI sepenuhnya meyakini bahwa bisnis asuransi adalah suatu bisnis yang didasarkan kepada kepercayaan sehingga perusahaan senantiasa melakukan tindakan-tindakan yang menumbuhkan kepercayaan dimaksud. Kepercayaan pelanggan diperlakukan sebagai komitmen yang harus dijunjung tinggi oleh setiap insan Asuransi ASEI dalam bentuk pelayanan yang profesional.
Asuransi ASEI fully believes that the insurance business is a business based on trust, so that the company’s actions are always done to foster that trust. Customer trust is treated as a commitment that must be upheld by every member of Asuransi ASEI in the form of professional service.
Karena pentingnya komitmen tersebut, nilai-nilai budaya kerja perusahaan yang mendukung komitmen harus dianut oleh seluruh pegawai Asuransi ASEI. Untuk memudahkan sosialisasi dan implementasinya dalam segala aktivitas pengelolaan perusahaan, nilai-nilai budaya kerja dimaksud disingkat dengan akronim Commitment.
Because of the importance of this commitment, work values that support the company’s commitment should be embraced by all employees of Asuransi ASEI. To facilitate dissemination and implementation in all the activities of corporate management, workplace values are abbreviated with the acronym Commitment.
COMMITMENT merupakan cerminan dari kerja keras dan kesetiaan pegawai terhadap profesinya sehingga unsur-unsurnya menjadi bahan pokok dalam menyusun penilaian kinerja individu. Perusahaan menerapkan komitmen sebagai budaya kerja positif yang mampu meningkatkan motivasi SDM dengan mengedepankan butir-butir budaya perusahaan sebagai berikut:
COMMITMENT is a reflection of hard work and loyalty to the profession so that the elements of a staple in preparing the assessment of individual performance. The company implements commitment as a positive work culture that is able to increase the motivation of human resources by promoting the following as work culture values:
37
38
Laporan Tahunan 2011
Creativity:
Kemampuan untuk menghasilkan ide-ide atau hal-hal yang baru dan orisinal;
Creativity:
Ability to produce new and original ideas or things;
Opennes:
Keterbukaan dalam memberikan dan menerima masukan sehingga senantiasa mampu menyesuaikan diri dengan dinamika perubahan usaha;
Openness:
Openness in providing and receiving feedback, so that one is always able to adjust to the changing dynamics of business;
Morality:
Perilaku yang benar dan jujur sesuai dengan ajaran moral masyarakat;
Morality:
True and honest behavior in accordance with the moral teachings of society;
Manner:
Kesopanan atau kebiasaan sosial yang diterima sesuai dengan norma-norma lingkungan pergaulan secara universal;
Manner:
Politeness or social convention adopted in accordance with the norms of the universal social environment;
Integrity:
Karakter yang kokoh dalam kepercayaan dan kejujuran;
Integrity:
Character that is strong in maintaining the trust and honesty;
menjaga
Trustworthiness: Sifat yang dapat dipercaya;
Trustworthiness: Attitude that can be trusted;
Mindfulness:
Mindfulness:
Perhatian penuh yang diberikan sesuai dengan profesi masing-masing;
Full attention is given in accordance with respective professions;
Environment Care: Kepedulian dan kehati-hatian dalam menjaga lingkungan hidup secara umum;
Environment Care: Care and prudence in maintaining the environment in general;
Non-partisan:
Maju dengan sikap menghindarkan diri dari benturan kepentingan, tidak berpihak atau bebas dari kepentingan kelompok atau golongan;
Non-partisan:
Advance with an attitude avoiding conflicts of interest, impartial and independent of any group or class interests;
Teamwork:
Kemampuan untuk dapat bekerjasama tim secara solid dan efektif.
Teamwork:
Ability to be able to work together in a solid and effective team.
2011 Annual Report
IDENTITAS PERUSAHAAN Corporate Identity Identitas Asuransi ASEI terdiri dari 2 tipe logo yang digunakan untuk beragam aplikasi. The Asuransi ASEI identity is comprised of two logo/signature types which are used for a variety of applications.
Logo Utama Primary Signature Merupakan logo yang lengkap dengan kata "Asuransi". Logo ini harus menjadi pilihan utama dalam aplikasi. Is the complete logo using the word “Asuransi.” This logo must be the main choice in application.
Logo Kedua Secondary Signature Hanya diterapkan untuk aplikasi-aplikasi pada media dengan ruang yang terbatas, misalnya pada signage. Akan tetapi tidak menutup kemungkinan signage menggunakan logo utama, bila ruang yang tersedia memadai secara proporsional. Is only used for media applications with limited space, for example on signage. However, it is possible to use the main logo signage, if proportional adequate space is available.
Warna merupakan salah satu elemen identitas yang dipilih karena mencerminkan visi dan cita-cita perusahaan. Oleh karenanya, setiap perusahaan harus memiliki warna standar logo yang harus diterapkan secara konsisten. Color is one element of identity that was chosen because it reflects the vision and ideals of the company. Therefore, every company should have a standard color logo that should be applied consistently. Asuransi ASEI memiliki 3 kategori warna standar, yaitu: Warna sempurna (fullcolour), standar warna hitam/putih (b/w) dan standar warna di atas warna gelap sebagai background. Sedangkan untuk background berwarna muda/pastel, maka warna logo dapat diterapkan full colour.
Asuransi ASEI has three standard color categories, namely: the perfect color (fullcolor), the standard black / white (b/w), and standard color on a dark color background. As for the light-colored / pastel backgrounds, the logo can be full color logo.
Warna yang menjadi identitas Asuransi ASEI adalah warna Ungu dan Jingga.
The colors that are the identity of Asuransi ASEI are purple and orange.
Warna Ungu mewakili visi dan semangat Asuransi ASEI dalam mengantisipasi setiap perubahan. Purple represents the vision and spirit of ASEI in anticipation of any changes.
Warna Jingga melambangkan kekuatan mentari yang menjadi sumber energi yang memacu semangat untuk mewujudkan keinginan dan cita-cita serta membawanya menjadi kenyataan. Orange symbolizes the power of the sun which is the source of energy that spurs the desire and passion to realize the ideals and bring it into reality.
39
40
Laporan Tahunan 2011
BIDANG USAHA Business Line Asuransi ASEI adalah Badan Usaha Milik Negara yang 100% sahamnya dimiliki oleh Pemerintah RI c.q. Kementerian Badan Usaha Milik Negara. Maksud dan tujuan Perseroan ini adalah melakukan usaha di bidang asuransi kerugian untuk menunjang peningkatan ekspor non minyak dan gas serta kegiatan non ekspor, termasuk tetapi tidak terbatas pada asuransi ekspor dan asuransi kredit serta optimalisasi pemanfaatan sumber daya Perseroan untuk menghasilkan jasa yang bermutu tinggi dan berdaya saing kuat untuk mendapatkan/ mengejar keuntungan guna meningkatkan nilai Perseroan dengan menerapkan prinsip-prinsip Perseroan Terbatas.
Asuransi ASEI is a State Owned Enterprise which is 100% owned by the Government of Indonesia c.q. Ministry of State Owned Enterprises. The company’s intent and purpose is to conduct business in the field of insurance to support the promotion of exports of non-oil and gas and non-export activities. This is including but not limited to insurance and export credit insurance as well as optimizing the utilization of the company resources to produce high-quality and competitive service to obtain/pursue profit in order to increase the value of the company by applying the principles of limited liability companies.
Kegiatan Usaha
Business Activities
Sesuai Akta Pendirian Asuransi ASEI, untuk mencapai maksud dan tujuan tersebut di atas, Perseroan dapat melaksanakan kegiatan usaha utama, sebagai berikut: • Menerima pertanggungan atas risiko tidak terimanya pembayaran dari importir (pembeli) di luar negeri terhadap ekspor barang atau jasa yang dilakukan oleh eksportir dari Indonesia; • Menerima pertanggungan atas risiko tidak diterimanya pelunasan kredit dari debitur terhadap kredit yang diberikan oleh bank atau lembaga pembiayaan; • Menerima pertanggungan langsung dari segala jenis Asuransi kerugian dan sejenisnya serta mereasuransikan risiko-risiko asuransi tersebut dengan mempertimbangkan kemampuan Perseroan. • Menerima pertanggungan tidak langsung dari perusahaanperusahaan asuransi/reasuransi didalam maupun diluar negeri atas segala jenis asuransi kerugian dan sejenisnya untuk ditahan sendiri serta mereasuransikan risiko-risiko asuransi tersebut dengan mempertimbangkan kemampuan Perseroan. • Melakukan kegiatan lain yang lazim dilakukan oleh perusahan asuransi dengan memperhatikan ketentuan peraturan perundang-undangan.
In accordance with the Asuransi ASEI Deed of Establishment, to achieve the aims and objectives mentioned above, the Company may carry out major operations, as follows: • Receive coverage for risks not receipt of payment from the importer (buyer) in foreign countries to export goods or services provided by the exporters from Indonesia; • Receive coverage for risks not receiving credit from the debtor’s repayment of loans provided by banks or financial institutions; •
Receive immediate coverage of all types of insurance losses and the like as well as re-insuring risks by considering the ability of the company.
•
Receive indirect coverage from insurers / reinsurers within and outside the country for all types of insurance and the like to hold as well as reinsuring insurance risks by considering the ability of the company.
•
Perform other activities commonly done by insurance companies subject to the provisions of legislation.
Karakteristik Usaha
Business Characteristic
Kegiatan usaha perseroan khususnya dalam penutupan pertanggungan asuransi ekspor serta asuransi kredit memiliki sifat voluntary dan non-monopoly dengan karakteristik usaha (nature of business) sebagai berikut:
The operations of the company, especially in the closure of export insurance and credit insurance, have the voluntary nature and the characteristics of non-monopoly businesses (nature of business) as follows:
Produk-produk inti (core business) Asuransi ASEI, yaitu: Asuransi Ekspor dan Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit. Asuransi ASEI memberikan proteksi atas risiko tidak diterimanya pembayaran didalam transaksi perdagangan internasional. • Produk pertanggungan risiko finansial memiliki risiko yang sangat tinggi yang harus ditanggung perusahaan, antara lain akibat: • Risiko moral hazard yang dapat timbul dari pihak terjamin atau penerima jaminan yang seringkali sulit dideteksi pada saat risks assessment.
Asuransi ASEI Core Business, that is: Export Insurance, Credit Insurance, and Credit Guarantee. Asuransi ASEI provides protection against the risk of not receiving payment in international trade transactions. • •
Product coverage of financial risks having a very high risk to be borne by the company, among others due to: The risk of moral hazard that can arise from the guarantee or assurance that the recipient is often difficult to detect at the time of risk assessment.
2011 Annual Report
•
•
•
•
•
•
Adanya seleksi risiko (risks selection). Terlebih lagi dengan pola penutupan pertanggungan secara kasus per-kasus (non whole turnover cover) seperti saat ini dimana tertanggung cenderung melakukan seleksi risiko. Untuk transaksi yang cenderung berisiko tinggi saja yang dipertanggungkan, sehingga tidak ada subsidi silang antara pertanggungan yang berisiko tinggi dan yang risikonya rendah. Pihak terjamin seringkali meminta penjaminan atau pertanggungan 100% atas risiko (non-risk sharing). Dengan tidak dapat diterapkannya risk-sharing principles maka dapat mengurangi atau bahkan menghilangkan prinsip kehati-hatian yang seharusnya juga diterapkan pihak terjamin, sehingga kemungkinan terjadi risiko moral hazard. Keterbatasan reasuransi atau hampir tidak ada reasuransi untuk produk financial insurance/guarantee, sehingga hampir keseluruhan risiko harus menjadi tanggungan sendiri (own retention). Pelanggan Asuransi ASEI khususnya eksportir dan perbankan. Eksportir memanfaatkan produk Asuransi ASEI dalam rangka menutup pertanggungan atas risiko tidak diterimanya pembayaran ekspor, sedang untuk perbankan dalam rangka menutup pertanggungan atas risiko tidak diterimanya pelunasan kredit ekspor yang disalurkan kepada eksportir. Produk Asuransi ASEI selain untuk kepentingan nasabah dalam memperoleh proteksi bisnis, lebih banyak dimanfaatkan untuk kepentingan dukungan dalam memperoleh pembiayaan ekspor, sehingga fluktuasi jumlah penutupan pertanggungan lebih banyak dipengaruhi oleh tersedianya fasilitas pembiayaan ekspor dari pihak perbankan ataupun lembaga keuangan atau adanya instrument pembiayaan lainnya (seperti factoring/forfeiting). Oleh karenanya, perlu ada aliansi strategis untuk memperkuat sinergi antara Asuransi ASEI dengan perbankan. Hubungan Asuransi ASEI dengan perbankan sangat penting untuk terus dikembangkan sebagaimana pada awal berdirinya Asuransi ASEI, dimana Asuransi ASEI dimasukkan di dalam sistem manajemen risiko perbankan. Manfaat produk Asuransi ASEI bagi eksportir antara lain adalah meningkatkan daya saing ekspor melalui dukungan pemberian ketentuan pembayaran kredit yang lebih berani untuk importir, meningkatkan keberanian eksportir di dalam menembus pasarpasar ekspor yang baru serta meningkatkan likuiditas eksportir melalui diskonto wesel ekspor perbankan yang dijamin Asuransi ASEI, serta hak ganti rugi atas risiko kredit ekspor yang diberikan Asuransi ASEI.
•
The existence of risk selection. Moreover with non-whole turnover cover such as at this moment where the insured tends toward risk selection. For high-risk-leaning transactions to be insured, so there are no cross-subsidies between high-risk and low-risk coverage.
•
Guaranteed parties often ask for 100% guarantees or coverage on risks (non-risk sharing). By not applying risk-sharing principles, it can reduce or even eliminate the precautionary principles that should also be applied to the guaranteed party, bringing about the possibility of a moral hazard risk occurring.
•
Limitations of reinsurance or near no existence of reinsurance for almost no financial for product insurance / guarantee products, so that almost all of the risks should be self-borne (own retention).
•
Asuransi ASEI customers, especially exporters and banks. Exporters of products utilize ASEI coverage in order to cover the risk of not receiving payment for exports; while banks use it in order to cover the risk of not receiving the coverage of export credit repayment is channeled to exporters.
•
Asuransi ASEI products other than for the benefit of customers in obtaining business protection, is more widely used for the benefit of supporting export financing, so that fluctuations in the closure of the coverage is more influenced by the availability of export financing from the banks or financial institutions or any other financial instrument (such as factoring / forfeiting). Therefore, there should be a strategic alliance to strengthen the synergies between banks and Asuransi ASEI. Asuransi ASEI’s relationship with banks is very important to continue to be developed as the inception Asuransi ASEI was included in bank risk management systems.
•
Benefits of Asuransi ASEI products for exporters include improving export competitiveness through support of the provision of bolder credit payment terms to importers, which increases the courage of exporters to penetrate export markets and improve the liquidity of new exporters through discounted bank export bills guaranteed by Asuransi ASEI, as well as the right to compensation for the risk of export credits granted by Asuransi ASEI.
41
42
Laporan Tahunan 2011
PRODUK DAN JASA Products and Services Asuransi ASEI memiliki 4 (empat) kelompok produk unggulan, sebagai berikut: • Asuransi Ekspor • Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit • Suretyship • Asuransi Umum
Asuransi ASEI has 4 (four) groups of superior products, as follows: • • • •
Export Insurance Credit Insurance and Credit Guarantee Suretyship General Insurance
Asuransi Ekspor
Export Insurance
Asuransi ekspor, terdiri dari: • Asuransi Ekspor/Export Credit Insurance (ECI) • Asuransi Pembiayaan Tagihan Ekspor (Bill Insurance) • Asuransi Kredit Perdagangan (TCI)
Export Insurance consists of: • Export Credit Insurance (ECI) • Bill Insurance • Trade Credit Insurance (TCI)
Asuransi Ekspor/Export Credit Insurance (ECI) Memberikan perlindungan kepada eksportir terhadap kemungkinan kerugian akibat tidak diterimanya pelunasan pembayaran dari importir/ bank penerbit L/C. Beberapa hal penting tentang poduk ini, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Export Credit Insurance (ECI) Provides protection to exporters against possible losses due to nonpayment risks from the importer/ bank issuing the L/C. Some important things we can tell about this product are as follows:
•
Asuransi Ekspor adalah jenis asuransi yang memberikan ganti rugi kepada Eksportir terhadap kemungkinan risiko kerugian akibat tidak menerima pelunasan pembayaran dari Importir atau Bank pembuka L/C yang disebabkan oleh Risiko Komersial dan/atau Risiko Politik.
•
ECI is a type of insurance that provides indemnity to exporters against possible losses due to non-payment risks from the importer or issuing L/C Bank which is caused by Commercial Risks and/or Political Risks.
•
Manfaat Asuransi Ekspor, adalah: Manfaat Bagi Eksportir • Memberikan perasaan aman kepada Eksportir dalam menghadapi risiko ekspornya, serta meningkatkan keberanian untuk menembus pasar ekspor yang baru dengan biaya premi yang sangat ringan. • Eksportir dapat menawarkan atau memenuhi keinginan Importir untuk menggunakan terms of payment dengan syarat pembayaran yang lunak (non L/C) namun relatif memiliki tingkat risiko terjadi gagal bayar (default payment) lebih tinggi seperti Documents Against Acceptance (D/A), Documents Against Payment (D/P) dan Open Account (O/A), risiko ini dapat dipertanggungkan pada Asuransi ASEI. • Eksportir dapat memenuhi permintaan pasar yang berasal dari Importir terutama yang berada di non-tradisional market. • Eksportir dapat menggunakan Asuransi Ekspor dalam rangka memperoleh pembiayaan diskonto wesel ekspor (post-shipment export financing) dimana Asuransi Ekspor merupakan jaminan tambahan kepada bank.
•
Benefits of ECI are: Benefits for exporters • Provide security to exporters in facing export risk and increases the courage to penetrate new export markets with competitive premium rates.
Manfaat Bagi Bank • Memudahkan perbankan memberikan pembiayaan ekspor pasca pengapalan (post-shipment export financing) melalui diskonto tagihan ekspor/wesel ekspor yang dimiliki eksportir. • Bank yang memperoleh surat pelimpahan hak ganti rugi (SPHGR) dari Eksportir akan memperoleh manfaat dalam
•
Exporters are able to offer or to meet the requirement from the Importer to use lenient terms of payment (non L/C) such as Documents against Acceptance (D/A), Documents against Payment (D/P) and Open Account (O/A); these risks can be insured by Asuransi ASEI.
•
Exporters can meet market demand from importers, especially those in the non-traditional market. Exporters can use ECI to obtain financing by discounting the export bills (post-shipment export financing). In this case, ECI can act as an additional guarantee to the financing bank.
•
Benefits for Banks • Facilitate banks in providing post-shipment export financing through discounted export bills / export bills belongs to the exporters. • Bank transfer of the right to obtain an indemnity (SPHGR) from Exporters will benefit in the form of the added value of export
2011 Annual Report
bentuk adanya nilai tambah terhadap wesel ekspor yang di diskonto oleh Bank, dimana telah diasuransikan risiko pembayaran dari Importir oleh Asuransi ASEI.
bills at a discount by the Bank, which has been insured against payment risk of importers by Asuransi ASEI.
Risiko yang Ditanggung Asuransi Ekspor • Risiko Komersial • Importir pailit (bangkrut) • Importir tidak membayar (cidera janji) • Importir menolak menerima barang
Risks Covered by Export Insurance • Commercial Risks • Importers become insolvent (bankrupt) • Importers do not pay (default) • Importers refuse to accept the goods
•
•
Risiko Politik • Larangan transfer • Pembatasan quota impor • Pencabutan izin usaha impor • Perang atau tindakan permusuhan lainnya
Political Risks • Prohibition of transfer • Import quota restrictions • Revocation of import license • Acts of war or other hostile situations
Skema Asuransi Ekspor (ECI) ECI Scheme
Sales Contract
INDONESIAN EXPORTER
FOREIGN EXPORTER Inability to collect receivables
43
44
Laporan Tahunan 2011
Besar Ganti Rugi Asuransi ASEI akan membayar ganti rugi maksimum sebesar 85% dari kerugian, sedang sisanya sebesar 15% ditanggung oleh Eksportir.
Maximum Indemnity Asuransi ASEI will indemnify a maximum of 85% of losses, while the remaining 15% is borne by exporters.
Dasar Perhitungan Premi Besarnya premi dihitung berdasarkan risiko yang terkait dengan: • Kelas Negara Asal Pembayaran (country risk) • Metode pembayaran yang digunakan (L/C atau Non-L/C) • Jangka waktu pemberian kredit (Tenor, maksimum 180 hari)
Premium Calculation The amount of premium is calculated based on the risks associated with: • Country Grade from which the payment will be settled (country risk) • Terms of Payment associated to the transaction (L/C or Non-L/C) • Credit term (Tenor, maximum 180 days)
Terms of Payment Asuransi ASEI dapat menutup pertanggungan atas transaksi ekspor yang menggunakan Terms of Payment yang dijamin L/C (Sight L/C dan Usance L/C) ataupun yang tidak dijamin L/C (Documentary Collection seperti D/A, D/P, CAD serta O/A).
Terms of Payment Asuransi ASEI may cover export transactions that use secured Terms of Payment (L/C either Sight L/C or Usance L/C) and non L/C (Documentary Collection such as D/A, D/P, CAD, and O/A).
Reasuransi Dukungan Reasuransi untuk produk Asuransi Kredit Ekspor adalah dari perusahaan reasuransi ternama baik dalam maupun luar negeri, yakni: • Luar Negeri • Atradius Re • Nationale Borg
Reinsurance Reinsurance support for Export Credit Insurance products are available from reputable re-insurance companies, both foreign and domestic, i.e.: • Foreign • Atradius Re • Nationale Borg
•
•
Dalam Negeri • Tugu Re • Sinarmas • Nasre • Reindo • Tugu Pratama Indonesia
Domestic • Tugu Re • Sinarmas • Nasre • Reindo • Tugu Pratama Indonesia
Pemulihan Kerugian Dengan dibayarnya ganti rugi dari Asuransi ASEI kepada Eksportir tidak menghilangkan kewajiban pembayaran Importir terhadap Eksportir. Setiap pembayaran Importir dibagi secara proporsional antara Asuransi ASEI dan Eksportir sesuai dengan besarnya share ganti rugi Asuransi ASEI.
Recovery of Losses The claim settlement from Asuransi ASEI does not eliminate the Importer’s obligation to pay the Exporter. If there is a payment from the Importer, any amount received will be distributed proportionally between Asuransi ASEI and the Exporter in accordance with each share.
Asuransi Pembiayaan Tagihan Ekspor/ Export Bill Insurance (EBI)
Export Bill Insurance (EBI)
Dengan jaminan ASEI, mendorong pihak perbankan untuk lebih berani memberikan pembiayaan pasca pengapalan (Post Shipment Financing) kepada eksportir, walaupun ekspor tersebut dilaksanakan dengan media Non L/C. Melalui produk ini eksportir dapat memenuhi kebutuhan modal kerja dan cash flow. Beberapa hal penting tentang poduk ini, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
The guarantee provided by ASEI encourages banks to be more willing to give post-shipment financing to the exporter, even though the export is carried out with the Non L/C media. Through this product, exporters can meet the needs of working capital and cash flow. Some important things about this product are as follows:
•
•
Jenis asuransi ini akan memberikan proteksi kepada Bank yang mengambil alih (negosiasi) tagihan ekspor nasabah eksportir terhadap wanprestasi dari pembeli di luar negeri yang disebabkan risiko komersil dan/atau risiko politik.
This type of insurance provides protection to the Bank which took over (negotiate) against default payment from overseas buyers due to commercial and/or political risk.
2011 Annual Report
•
Asuransi ini disediakan untuk menjamin negosiasi Tagihan Ekspor untuk wesel ekspor: • Atas dasar Usance L/C dari issuing banks • Atas dasar Document Against Acceptance (D/A) • Atas dasar Document Against Payment (D/P) • Atas dasar Open Account. (D/P)
Manfaat EBI • Eksportir memperoleh perlindungan terhadap kemungkinan tidak tertagihnya piutang dagang (account receivable) yang disebabkan oleh risiko komersial dan atau risiko politik. • Membantu kebutuhan likuiditas (cash flow) perusahaan. • Mitigasi resiko bagi pihak Bank kepada ASEI. • Mengoptimalkan/meningkatkan pemberian fasilitas pembiayaan Non L/C kepada nasabah. Skema EBI Bagi Eksportir dan Bank
•
This insurance is provided to ensure the export bill negotiation: • • • •
On the basis of Usance L/C from issuing banks On the basis of Document Against Acceptance (D/A) On the basis of Document Against Payment (D/P) On the basis of Open Account. (D/P)
Benefit of EBI • Exporters gain protection against the possibility of uncollectible accounts receivable (accounts receivable) due to commercial risks or political risks. • Assists the liquidity requirement (cash flow) of firms. • Mitigates the risk for the Bank to ASEI. • Optimizes/improves the provision of Non L/C financing facilities to the customer. EBI Scheme for Exporters and Banks
Inability to Rent
INDONESIAN REMITTING BANK
FOREIGN COLLECTING BANK Sends Bill Prosentation of Bill
Application for Negotiation
INDONESIAN EXPORTER (DRAWER)
Insolvency / Inability to Collect Sales contract or Purchase Order
IMPORTER
Asuransi Kredit Perdagangan/Trade Credit Insurance (TCI)
Trade Credit Insurance (TCI)
•
•
Jenis asuransi ini akan memberikan ganti rugi kepada Tertanggung (Penjual) terhadap kemungkinan risiko kerugian akibat tidak diterimanya sebagian atau seluruh pelunasan pembayaran dari pembeli domestik yang disebabkan oleh Risiko Komersial.
This type of insurance indemnify the Insured (the Seller) against possible losses from non-acceptance partial or full payment from domestic buyers due to commercial risk.
45
46
Laporan Tahunan 2011
•
Obyek yang Ditanggung adalah Piutang/Tagihan yang berkaitan dengan komoditi/barang/jasa yang dijual didalam negeri (domestik) yang syarat pembayarannya berjangka.
•
Object of coverage are receivables/invoices relating to commodities/ goods/services sold domestically (domestic) with credit terms.
•
Manfaat: Bagi Penjual • Meningkatkan Penjualan, Meningkatkan daya saing penjual/ seller karena dapat memberikan penawaran yang lebih menarik kepada pembeli/buyer karena adanya rasa aman dari penjual terhadap transaksi yang dilakukan. • Memberikan perlindungan atas Kemungkinan Gagal Bayar (Stabilisasi kondisi keuangan penjual/seller) Kagagalan pembayaran (sebagian atau seluruhnya) dari Pembeli/buyer merupakan risiko yang tidak dapat dihindari oleh Penjual/ seller. Dengan asuransi, maka kami risiko tersebut akan beralih kepada Asuransi ASEI sehingga tertanggung/Penjual terhindari dari kerugian/gangguan keuangan. • Memperbaiki Manajemen Kredit Menjaga kewaspadaan manajer kredit. Mereka mengetahui apabila mereka tidak mengikuti prosedur dengan benar maka piutang mereka akan dalam bahaya.
•
Benefit: For the seller • Increases Sales, Improves the competitiveness of the seller because it could provide more attractive offers to the buyer since the seller feels secure about the transaction.
Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit
•
Provides protection against the Possibility of Payment Failure (Stabilization of the financial condition of the seller), Failure to make payment (partial or total) from Buyers as a risk that cannot be avoided by the seller. With insurance, that risks could be shifted to Asuransi ASEI so that Sellers could avoid loss / financial problems.
•
Improving Credit Management / Maintaining vigilance as credit manager. They know if they do not follow procedures correctly then their raceivables will be in jeopardy.
Credit Insurance and Credit Guarantee
Asuransi Kredit
Credit Insurance
Asuransi Kredit merupakan proteksi yang diberikan ASEI selaku “PENANGGUNG” kepada Bank/Lembaga Keuangan Non Bank selaku “TERTANGGUNG” atas risiko kegagalan Debitur di dalam melunasi fasilitas kredit atau pinjaman tunai (cash loan) yang diberikan oleh Bank/Non Bank.
Credit Insurance represents a protection given by Asuransi ASEI to banks against debtor defaults in repaying cash loan facilities given by Banks/ Non-Banks.
Bersifat bi-party agreement antara Bank/Non Bank dengan ASEI. Dalam hal ini Debitur tidak termasuk para pihak dalam perjanjian pertanggungan ASEI atas kredit yang disalurkan Bank/Non Bank kepada Debitur.
It is a bi-party agreement between the Bank/Non-Bank with ASEI. In this case, the debtor does not include coverage of the parties to the agreement on the outstanding loans from the Bank/Non-Bank to the debtor.
Ganti Rugi ASEI berkisar antara 70% sampai dengan 80% dari besarnya Kerugian Bank/Non Bank.
ASEI indemnity ranges from 70% to 80% of the amount of Losses of the Bank/Non-Bank.
Jenis-jenis Asuransi Kredit & Penjaminan Kredit • Asuransi Kredit Modal Kerja (KMK) Transaksional, untuk proyek konstruksi/non konstruksi, pengadaan barang/jasa, Pembiayaan Piutang/Tagihan (Account Receivable Financing), Pembiayaan Bahan Baku/Stock (Inventory Financing), Pre Eksport Financing, dll dengan jangka waktu sesuai Kontrak/dasar pembiayaan (Underlying Transaction). • Asuransi KMK Umum Revolving / Rekening Koran. • Asuransi KMK Umum Aplofend; • Asuransi Kredit Investasi / Project Financing. • Asuransi Kredit Mikro pola executing kepada Lembaga Keuangan (BPR / BPRS, Koperasi / Koperasi Simpan Pinjam / Koperasi Karyawan
Types of Credit Insurance: • Working Capital Credit Insurance (KMK) Transactional, for project construction/non construction, procurement of goods/services, Financing Receivables/Bills (Accounts Receivable Financing), Financing Raw Material/Stock (Inventory Financing), Pre Export Financing, etc. with the corresponding period of the Contract/ foundation funding (Underlying Transaction). • Revolving / Current Account Working Capital Credit Insurance. • General Working Capital Credit Insurance (Aplofend). • Investment / Project Financing Credit Insurance. • Microfinance Credit Insurance (executing) to Financial Institutions (BPR / BPRS, Cooperatives / Credit Unions / Employees Cooperative /
2011 Annual Report
• • • •
/ Koperasi Pegawai / Koperasi Jasa Keuangan Syariah / KJKS). Asuransi Kredit Mikro pola channeling, langsung kepada end user (perorangan/karyawan/pegawai). Asuransi Kredit Ketahanan Pangan dan Energi (KKP-E). Asuransi Kredit Pemilikan Rumah (KPR). Asuransi Kredit Pegawai Plus
• • • •
Cooperative / Cooperative Islamic Financial Services / KJKS). Microfinance Credit Insurance (channeling), directly to the end user (individual / employee / worker). Food Security and Energy Credit Insurance (KKP-E). Home Loan Credit Insurance (KPR). Insurance Employees Credit Plus
Penjaminan Kredit
Credit Guarantee
Memberikan jaminan kepada Bank atas risiko kegagalan Debitur/ Principal dalam melunasi fasilitas pinjaman non tunai (non cash loan) yang diberikan oleh Bank.
Provide coverage to the bank on the risk of failure of the Debtor / Principal in the payment of non-cash loans provided by the Bank.
Bersifat Three-Party Agreement yang melibatkan Bank, Debitur/ Principal dan ASEI dengan adanya Indemnity Agreement yang merupakan suatu bentuk Recourse Agreement kepada Debitur/ Principal dalam hal ASEI telah membayarkan klaim kepada Bank, maka Debitur berkewajiban mengembalikan kepada ASEI senilai klaim (plus denda bunga) yang telah dibayarkan oleh ASEI kepada Bank.
Characteristically, it is a Third-Party Agreement involving the Bank, Debtor / Principal and ASEI with the existence of an Indemnity Agreement in the form of a Recourse Agreement to the Debtor / Principal in that ASEI has paid a claim to the Bank, then the debtor is obliged to return to ASEI the worth of the claim (plus interest penalties) that have been paid by the ASEI to the Bank.
Ganti Rugi ASEI sebesar 100% dari besarnya Kerugian Bank.
ASEI compensates as much as 100% of the bank’s losses.
Jenis-jenis Penjaminan Kredit: • Jaminan Pembukaan Letter of Credit (L/C) Impor (Usance L/C dan Sight L/C sublimit TR/UPAS). Jaminan yang diberikan oleh ASEI kepada Bank Pembuka L/C Impor untuk kepentingan Applicant / Importir dalam hal terjadi kegagalan pembayaran (default payment) pada saat jatuh tempo L/C. • Jaminan Pembukaan Surat Kredit Berdokumen Dalam Negeri (SKBDN) baik Usance maupun Sight sublimit TR/UPAS). Jaminan yang diberikan oleh ASEI kepada Bank Pembuka SKBDN untuk kepentingan Applicant / Importir dalam hal terjadi kegagalan pembayaran (default payment) pada saat jatuh tempo SKBDN. • Jaminan Kontra Bank Garansi (Counter Guarantee) dan Standby L/C (SBLC). Jaminan yang diberikan ASEI kepada Bank Penerbit Bank Garansi / SBLC untuk kepentingan nasabah (Debitur/ Principal) apabila Principal/Nasabah mengalami wanprestasi.
Types of Credit Guarantee: • Letter of Credit (L/C) Import (Usance L/C and Sight L/C sublimit TR/ UPAS). Guarantees provided by ASEI to the Opening Bank of Import L/C for the benefit of Applicant / Importer in the event of failure of payment (payment default) on the due date of L / C. •
•
Opening of Letter of Credit documented Domestically (SKBDN) both Usance and Sight sublimit TR / UPAS). Guarantees provided by the opening bank (SKBDN) for the benefit of Applicant / Importer in the event of failure of payment (payment default) on the due date of the SKBDN. Counter Guarantee and Standby L/C (SBLC). ASEI guarantees given to Bank Issuer of Bank Guarantee / SBLC on behalf of customers (Debtors / Principal) if the Principal / Customer has defaulted.
Obyek penjaminan Bank Garansi antara lain untuk keperluan: • Jaminan penawaran / Bid Bond, • Jaminan pelaksanaan / Performance Bond, • Jaminan uang muka / Advance Payment Bond, • Jaminan pembayaran / Payment Bond, baik konstruksi maupun non konstruksi. • Jaminan pemeliharaan / Maintenance Bond, • dan Jaminan untuk keperluan lainnya (kecuali jaminan untuk mendapatkan fasilitas pembiayaan dari Lembaga Keuangan).
Bank Guarantee Loan Forms, among others: • Bid Bond, • Performance Bond, • Advance Payment Bond, • Payment Bond, both construction and non-construction.
Manfaat-Manfaat Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit: Bagi Perbankan: • Transaksi yang tidak bankable karena tidak memenuhi persyaratan collateral akan tetapi feasible dapat dibantu dengan adanya Asuransi dan Penjaminan Kredit dari ASEI. Asuransi atau penjaminan kredit
Benefits of Credit Insurance and Credit Guarantee: For Banks: • Any transaction that is non-bankable because it does not comply with collateral requirements but still possesses feasible criteria could be offset with ASEI’s credit insurance. The credit insurance or
• •
Maintenance Bond, And guarantees for other needs (except to obtain financing facilities from financial institutions).
47
48
Laporan Tahunan 2011
•
dari ASEI dapat menggantikan sebagian collateral yang diperlukan Perbankan dalam mendukung pemberian kredit kepada sektor riil. Untuk transaksi non-cash loan khususnya, tergantung kepada penilaian risiko berdasarkan risks assessment ASEI yang juga mempertimbangkan risks analysis dari Bank, ASEI dapat memberikan penjaminan sampai 100% (seratus persen) dari nilai non-cash loan yang diberikan oleh Bank dan persyaratan Agunan/collateral yang lebih ringan bagi nasabah.
•
guarantee from ASEI could replace partial collateral needed by the bank in order to give credit facility to real sector. Especially for non-cash loan transactions, depending on the risk assessment both from ASEI and the Bank, ASEI can guarantee up to 100% from non-cash loan approved by bank and less collateral requirement for the customer.
•
Mengurangi risks premium sehingga lending rate dapat lebih kompetitif. Risiko kredit yang dialihkan kepada ASEI dapat diperhitungkan sebagai penurunan unsur risiko dalam pricing suku bunga (mengurangi risks premium).
•
Decrease premium risks so the lending rate can be more competitive. The Credit risk transferred to ASEI can counted as reduction in risk factor, especially in interest rate pricing (decreasing the risk premium).
•
Pengurangan Bobot ATMR atas kredit yang diasuransikan atau dijaminkan kepada ASEI sebagai BUMN di bidang asuransi dan penjaminan kredit dihitung sebesar 50% (lima puluh persen) sesuai Surat Edaran BI No.11/1/DPNP tanggal 21 Januari 2009, sehingga pemakaian kredit tidak menggerus banyak rasio kecukupan modal Bank.
•
Reduction of ATMR proportion for the credit that is being insured or guaranteed to ASEI as a state-owned enterprise in the credit insurance and guarantee business will be valued up to 50% in accordance with Announcement Circulation Letter BI No.11/1/DPNP dated 21 January 2009, so the use of credit doesn’t undermine the Bank’s capital adequacy ratio.
•
Fee-based income dan penempatan cash collateral Debitur pada Bank sehingga Bank dapat menarik manfaat dari penempatan dana tersebut.
•
Fee-based income and cash collateral placement from the debtor to the bank, so the Bank can earn from cash collateral put in the deposit.
•
Safety net perbankan menghindari 100% own retention. Dengan memanfaatkan fasilitas Asuransi Kredit ASEI, Bank telah mengembangkan strategic partnership yang kuat dengan salah satu jaring pengaman (safety net) Perbankan terhadap risiko atas kredit yang disalurkannya. Bank tidak harus menanggung sendiri keseluruhan beban kerugian (100% own retention) yang dalam jangka panjang dapat berakibat catashtropical risks, dengan cara mengalihkan kemungkinan risiko kerugian kepada Asuransi ASEI.
•
Banking safety net - avoid 100% own-retention. The benefit of using Asuransi ASEI’s facility, Bank has developed strong strategic partnership with a banking safety net for possibility of credit risk. By altering the possible risk of loss to Asuransi ASEI, the bank will not have to put 100% own retention that in the long term could result in catastrophic risks.
•
Second opinion dalam analisa pemberian kredit. ASEI melakukan risks assessment terhadap pertanggungan/penjaminan yang akan diberikan Perbankan kepada ASEI. Dengan demikian Bank akan memperoleh second opinion dari Asuransi ASEI.
•
Second opinion in credit analysis. Asuransi ASEI will do risk assessment for the credit insurance coverage/guarantee. Therefore, bank will receive second opinion from Asuransi ASEI.
•
Clients referrals. ASEI dapat memberikan referrals atas nasabah-nasabah yang memiliki track record baik untuk dapat memanfaatkan fasilitas Bank.
•
Client referrals. Asuransi ASEI can provide good clients referrals that have a good track record to use the bank’s facilities.
•
Fungsi intermediasi perbankan meningkat. Bank lebih kompetitif, berani dan bergairah di dalam menyalurkan kredit kepada sektor riil, dengan adanya proteksi kredit dan insentif non subsidi manfaat-manfaat diatas. Dengan demikian fungsi intermediasi Perbankan khususnya untuk pembiayaan sektor riil akan meningkat.
•
Improving bank’s intermediary function. The banking industry will be more competitive and enthusiastic in channeling credit lending the real sector with credit protection and intensive nonsubsidy benefits. Thus the intermediary function of banks, especially for financing the real sector, will increase.
Manfaat Bagi Sektor Riil/Debitur • Sektor riil akan terbantu likuiditasnya dengan adanya produk
Benefits of The Products to The Real Sector/Debtors • The real sector will be supported in its liquidity by Asuransi ASEI’s
2011 Annual Report
•
•
ASEI yang menjadi jembatan penghubung antara sektor riil dan Perbankan. Competitiveness sektor riil akan terbantu melalui: Likuiditas yang cukup serta fasilitas kredit dengan tingkat bunga yang lebih baik, karena adanya pembiayaan Bank yang didukung oleh Asuransi ASEI. Lapangan kerja baru tercipta sehingga mengurangi tingkat pengangguran.
Dukungan Reasuransi Reasuradur Treaty Asuransi Kredit adalah: • PT Reasuransi Nasional Indonesia (leader). • PT Reasuransi Internasional Indonesia. • PT Tugu Reasuransi Indonesia. • PT Asuransi Bumida 1967.
product as a facilitator between the real sector and bank. •
The real sector’s competitiveness will be increased through: Sufficient LIQUIDITY as well as credit facility with a sound lending rate from the bank that is supported by Asuransi ASEI.
•
Employment opportunity will increase since more businesses fields are growing.
Reinsurance Support Reasuradur Treaty Credit Insurance: • PT Reasuransi Nasional Indonesia (leader). • PT Reasuransi Internasional Indonesia. • PT Tugu Reasuransi Indonesia. • PT Asuransi Bumida 1967.
Surety Bond
Surety Bond
Suatu perjanjian tertulis antara Perusahaan Asuransi (Surety) dan Principal untuk menjamin kepentingan pihak Pemilik Proyek (Obligee), bahwa Penerima Pekerjaan (Principal) akan memenuhi kewajibannya sesuai dengan perjanjian pokok (Kontrak) yang dibuat antara Principal dan Obligee.
Surety Bond is a guarantee where the Surety (Insurance company) guarantees the Principal (contractor/vendor/supplier) to work under terms of conditions agreed by Obligee (owner/beneficiary).
Apabila Principal gagal memenuhi kewajibannya terhadap Obligee, maka Surety akan membayar kepada Obligee sebesar kerugian yang diderita maksimum sebesar nilai jaminan.
Surety Bond is an additional agreement over master agreement (contract/ agreement) between Principal and Obligee that states if the Principal could not fulfill the obligations to the Obligee therefore the Surety will pay the Obligee the loss with maximum of Surety Bond’s value.
Atas Pembayaran Surety ke Obligee Principal bersedia membayar kembali kepada Perusahaan Surety sebesar kerugian yang telah dibayarkan oleh Surety kepada Obligee berikut bunga sesuai dengan agreement of indeminity to Surety yang telah ditanda tangani oleh Principal.
In Surety Bond, when the Surety pays the loss in cash to the Obligee for any request of claim settlement, the Principal according to Indemnity Agreement will return the same amount to the Surety.
Manfaat Suretyship Bagi Penerima Pekerjaan (Principal) dapat memperoleh penjaminan Suretyship dengan mudah, cepat, biaya jasa penjaminan relative murah dan collateral/agunan bukan persyaratan utama dalam mendapatkan penjaminan Suretyship.
Benefits of Suretyship For the Principal, Suretyship can easily and quickly guarantee relatively cheap cost of service guarantees and collateral is not a key requirement in getting assurance of Suretyship.
Bagi Pemilik Proyek (Obligee) Suretyship yang diterbitkan oleh Asuransi ASEI memberikan jaminan kepada Obligee bahwa proyek yang dikelola atau dimiliki Obligee akan terlaksana dan selesai pada waktunya sesuai dengan kontrak.
For the Obligee, Suretyship issued by Asuransi ASEI gives assurance to the Obligee that the project managed or owned by Obligee will be done and completed in time in accordance with the contract. Involved parties in Suretyship.
49
Laporan Tahunan 2011
Perjanjian Pokok Principal Agreement
PR
E
IN
AL CIP
GE
Pihak–pihak yang terkait dalam Suretyship The parties involved in the Suretyship
O B LI
50
SU RETY
Perjanjian Tambahan Additional Agreement
Produk Suretyship
Suretyship Products
Suretyship Bond Jaminan Penawaran/Tender (Bid Bond) Jaminan yang diterbitkan oleh Asuransi ASEI untuk menjamin Pemilik Proyek (Obligee) apabila Penerima Pekerjaan (Principal) mengundurkan diri dalam mengikuti tender atau menandatangani kontrak.
Suretyship Bonds Bid Bond Guarantees issued by Asuransi ASEI to ensure the Project Owner (Obligee) if the Principal withdraws from a bid or signing a contract.
Besarnya nilai jaminan 1% sampai dengan 3% dari nilai penawaran proyek atau yang ditentukan oleh Pemilik Proyek (Obligee).
The amount of guarantee is 1% to 3% of the value of project bidding or is determined by the Project Owner (Obligee).
Jaminan Pelaksanaan (Performance Bond) Jaminan yang diterbitkan oleh Asuransi ASEI atas kesanggupan Penerima Pekerjaan (Principal) untuk menyelesaikan pekerjaan yang diberikan oleh Pemilik Proyek (Obligee) sesuai dengan ketentuanketentuan yang diperjanjikan dalam kontrak pekerjaan. Besaran nilai jaminan umumnya antara 5% hingga 10% dari Kontrak/Nilai Proyek atau ditentukan oleh Pemilik Proyek (Obligee).
Performance Bond Guarantees issued by Asuransi ASEI on the Principal’s ability to complete the work provided by the Project Owner (Obligee) in accordance with the provisions-provisions agreed upon in the work contract. The value amount of the guarantee is generally between 5% to 10% of the contract / project value or determined by the Project Owner (Obligee).
Jaminan Uang Muka (Advance Payment Bond) Jaminan yang diterbitkan oleh Asuransi ASEI untuk menjamin Pemilik Proyek (Obligee) bahwa uang muka yang telah diterima Principal akan dikembalikan kepada Obligee sebelum pekerjaan selesai sesuai dengan ketentuan yang diperjanjikan dalam kontrak. Besarnya nilai jaminan umumnya antara 20% s/d 30% dari nilai kontrak atau ditentukan oleh Pemilik Proyek (Obligee).
Advance Payment Bond Guarantees issued by Asuransi ASEI to ensure the Project Owner (Obligee) that the down payment has been received will be returned to the Principal Obligee before the work is completed in accordance with the provisions agreed in the contract. The value amount of the guarantee is generally between 20% up to 30% of the contract value or determined by the Project Owner (Obligee).
2011 Annual Report
Jaminan Pemeliharaan (Maintenance Bond) Jaminan yang diterbitkan oleh Asuransi ASEI untuk menjamin Pemilik Proyek (Obligee) atas kesanggupan Prinsipal untuk memperbaiki kerusakan-kerusakan setelah selesai sesuai yang diperjanjikan dalam kontrak. Besarnya Nilai Jaminan adalah 5% atau sesuai yang ditentukan dalam kontrak.
Maintenance Bond Guarantees issued by Asuransi ASEI to ensure the Project Owner (Obligee) the Principal’s ability to repair damages after the completion of the contract according to the agreement. The amount of Collateral Value is 5% or as specified in the contract.
Customs Bond Adalah Jaminan yang diterbitkan oleh Asuransi ASEI atas Fasilitas pembebasan atau penundaan pungutan Negara yang diberikan Bea dan Cukai (Obligee) kepada Importir (Principal). • KITE (Kemudahan Impor Tujuan Ekspor) • Kaber (Kawasan Berikat) • OB – 23 • Vooruistlag • Tempat Penimbunan Sementara (TPS) • Angkut Lanjut • Perusahaan Jasa Titipan (PJT) • Perusahaan Pengurusan Jasa Kepabeanan (PPJK)
Customs Bond Guarantee issued by Asuransi ASEI on facility release or delay in state levy given by Customs and Excise (Obligee) to the Importer (Principal).
Kontra Garansi Bank Adalah Jaminan kepada bank bahwa Asuransi ASEI akan membayar ganti rugi atas klaim pencairan Garansi Bank yang diajukan oleh Obligee. • Jaminan Tender (Bid Bond/BB) • Jaminan Pelaksanaan (Performance Bond/PB) • Jaminan Uang Muka (Advance Payment Bond/APB) • Jaminan Pemeliharaan (Maintenance Bond/MB)
Contra Bank Guarantee A guarantee to banks that ASEI will pay compensation for Bank Guarantee disbursement claims submitted by the Obligee.
Excise Bond Adalah jaminan penangguhan pembayaran cukai secara berkala atas pungutan Negara yang dikenakan terhadap produsen dan importer rokok, sesuai dengan skep yang diperoleh dari Dirjen Bea Cukai.
Excise Bond Is a guarantee of payment of excise duty suspension on a regular basis for the State levies imposed on manufacturers and importers of cigarettes, in accordance with the Directorate General of Customs.
Jaminan Pembayaran (Payment Bond) Jaminan kepada Obligee apabila prinsipal tidak dapat melakukan pembayaran sejumlah nilai dalam waktu yang ditentukan sesuai kontrak yang diperjanjikan antara Obligee dan Prinsipal. • Jaminan Pembayaran Agen Cargo • Jaminan Pembayaran Sisa Anggaran (SP2D) • Jaminan Distributorship • Jaminan Kekurangan Kolateral • Jaminan Pembayaran Lainnya
Payment Bond Guarantees to the Obligee if the principal does not make a payment of value within the time prescribed in the contract agreed upon by the Obligee and the Principal. • Cargo Agent Payment Bond • Remaining Budget Payment Bond (SP2D) • Distributorship Guarantee • Lack of Collateral Guarantee • Other Payment Bonds
Cara mudah mendapatkan layanan proteksi Asuransi ASEI Nasabah Baru • Mengisi Formulir Permohonan Surety Bond • Melengkapi Data Pokok: • Company Profile • Copy Akta Pendirian dan Perubahan Terakir
The easy way to get ASEI protective services: New Clients • Complete the Surety Bond application form • Fill in the basic data: • Company Profile • Copy of Act of Establishment and most recent amendments to it
• • • • • • • •
• • • •
KITE (Ease Import Export Purpose) Kaber (Bonded Zone) OB – 23 Vooruistlag Temporary storage (TPS) Advanced Transportation Courier Service Company (PJT) Company Customs Clearance Services (PPJK)
Bid Bond/BB Performance Bond/PB Advance Payment Bond/APB Maintenance Bond/MB
51
52
Laporan Tahunan 2011
•
• SIUP/SIUJK, TDP, NNPWP, Surat Domisili, Surat Tanda Asosiasi • Laporan Keuangan 2 tahun terakhir Melengkapi data pendukung seperti: • Bidbond: Undangan Tender, Pengumuman Tender • Performance Bond: Surat Penunjukkan Pemenang atau Surat Perintah Kerja • Advance Payment Bond: Surat Perjanjian Pemborongan/ Kontrak • Maintenance Bond: Berita Acara Serah Terima Pekerjaan
Nasabah Lama • Mengisi Formulir Permohonan Surety Bond • Melengkapi Data Pendukung sesuai penjaminan yang diinginkan. (Sepanjang data pokok yang ada di ASEI belum mengalami perubahan).
•
• SIUP/SIUJK, TDP, Tax ID, Domicile Letter, Letter of Association • Financial statements of the last two years Complete supporting data such as: • Bid bond: Tender invitation/notice • Performance Bond: Letter of Appointment as Winner or Work Order Letter • Advance Payment Bond: Letter of Agreement/Contract •
Maintenance Bond: Official Work Notice Letter
Returning Clients • Complete the Surety Bond application form • Complete the supporting documents in accordance to the guarantee desired. (Along the baseline data on the ASEI has not changed).
Asuransi Umum
General Insurance
Sejak tahun 2002 Asuransi ASEI telah menjalankan usaha di bidang Asuransi Umum untuk melengkapi produk yang telah ada sebelumnya dalam rangka memberikan pelayanan yang lebih lengkap kepada para nasabahnya.
Since 2002, Asuransi ASEI has been in the business of general insurance to complement the existing products in order to provide a more complete service to clients.
Asuransi ASEI memiliki beberapa jenis produk Asurasi Umum sebagai berikut:
Asuransi ASEI has several kinds of general insurance products:
Asuransi Harta Benda (Property Insurance) Asuransi yang memberikan ganti rugi kepada Tertanggung atas kerusakan atau kerugian harta benda yang dipertanggungkan yang disebabkan oleh kebakaran, sambaran petir, ledakan, kejatuhan pesawat terbang, serta asap yang berasal dari kebakaran harta yang dipertanggungkan. Asuransi Property meliputi Asuransi Kebakaran dan perluasan jaminannya (gempa bumi, badai, banjir, topan, dan lain-lain) dan juga jaminan atas kerugian sebagai akibat terganggunya usaha (business interruption) yang disebabkan kebakaran.
Property Insurance Covering property damage and loss caused by fire, natut ral disasters, or other sudden occurring damages. Property insurance also provides insurance for any business interruption or loss caused by fire and other disasters (earthquakes, storms, hurricanes, and others) and also a guarantee against losses as a result of such business interruptions.
Jenis-jenis asuransi harta benda: • Polis Standar Asuransi Kebakaran Indonesia (PSAKI) • Polis Standar Gempa Bumi Indonesia (PSGBI) • Property All Risks (PAR) atau Industrial All Risks (IAR)
Types of property insurance: • Indonesian Standard Fire Insurance Policy (PSAKI) • Indonesian Standard Earthquake Policy (PSGBI) • Property All Risks (PAR) or Industrial All Risks (IAR)
Asuransi Rekayasa (Engineering Insurance) Asuransi Rekayasa adalah salah satu bentuk asuransi yang memberikan pertanggungan atas risiko kehilangan atau kerusakan terhadap obyek yang dipertanggungkan (biasanya terkait dengan konstruksi; material; peralatan atau mesin-mesin) selama masa konstruksi atau pemasangan mesin terhadap setiap risiko kehilangan atau kerusakan yang tidak terduga; bersifat tiba-tiba dan merupakan suatu kecelakaan.
Engineering Insurance Engineering Insurance is a form of insurance covering any damage or loss caused by material damage and third party liability during construction period, as well as equipment and electronic damage or loss, and is of a sudden/accidental nature.
2011 Annual Report
Perluasan pertanggungan dapat diberikan terhadap risiko-risiko kehilangan atau kerusakan barang milik dan kecelakaan fisik dari Pihak Ketiga dengan nilai maksimum yang disepakati sebelumnya.
The expansion of coverage provided against the risks of loss or damage to property and physical accident from a Third Party carry a maximum amount previously agreed upon.
Asuransi Rekayasa (Engineering Insurance) dibagi menjadi 2 (dua) kelompok besar, yaitu: Asuransi Engineering Proyek dan Asuransi Engineering Non Proyek.
In general, engineering insurance is categorized into two main branches, which are Project Engineering Insurance and Non Project Engineering Insurance:
Jenis pertanggungan (polis) untuk Engineering Proyek, yaitu: • Asuransi Konstruksi (Contractor All Risk Insurance/CAR): memberikan pertanggungan atas risiko kehilangan dan/atau kerusakan fisik terhadap pelaksanaan pembangunan. • Asuransi Pemasangan (Erection All Risks Insurance/EAR): memberikan pertanggungan atas risiko kehilangan dan/ atau kerusakan pada mesin-mesin pada saat instalasi atau pemasangannya.
Policies for Project Engineering: • Contractor All Risks / CAR: covers the object’s damage or loss insured during construction period and maintenance period. •
Erection All Risks Insurance / EAR: covers risk of object’s damage or loss during installation or assembly.
Jenis pertanggungan untuk Engineering Non Proyek, yaitu: • Asuransi Peralatan Elektronika (Electronic Equipment Insurance/ EEI) • Asuransi Kerusakan Mesin (Machinery Breakdown Insurance/MB) • Loss of Profit following Machinery Breakdown (MLOP) Insurance. • Boiler & Pressure Vessel Insurance • Deterioration of Stock (DOS) Insurance • Civil Engineering Completed Risk (CECR) Insurance • Asuransi Peralatan Berat (Contractor's Plant and Machinery/CPM)
Policies for Non Project Engineering: • Electronic Equipment Insurance/EEI
Asuransi Pengangkutan Barang (Marine Cargo Insurance) Asuransi yang menjamin kerusakan atau kerugian barang yang diangkut dari satu tempat ke tempat lain baik dengan alat angkut darat (truk, kereta, trailer), laut (kapal) atau udara (pesawat udara) terhadap risiko-risiko yang terjadi selama pengangkutan barang. Jenis risiko yang ditanggung dibedakan dalam tiga (3) kelompok yang disebut Institute Cargo Clauses (ICC) yaitu (dari yang paling lengkap): ICC “A”; ICC “B” dan ICC “C”.
Marine Cargo Insurance Insurance that covers the damage or loss of goods transported from one place to another by using of land transportation (truck, train, trailer), sea (ship), air (aircraft) against risks that occur during the transport of goods. Types of risks covered can be separated into three (3) categories known as the Institute Cargo Clauses (ICC) which are (from the most complete): ICC “A”; ICC “B” and ICC “C”.
Asuransi Rangka Kapal (Marine Hull Insurance) Memberikan jaminan atas kerusakan atau kerugian terhadap kapal, mesin dan perlengkapannya dari bahaya laut (perils of the sea) dan risiko pelayaran (navigational perils).
Marine Hull Insurance Provides coverage for damage or loss of ships, machinery and equipment from Perils of the sea and navigational perils.
Asuransi Aneka (General Accident/Miscellaneous Insurance), yang terdiri dari: • Asuransi Tanggung Gugat (Liability Insurance): menjamin tanggung jawab hukum kepada pihak ketiga baik berupa cidera badan (bodily injury) dan/atau kerusakan harta benda (property damage) sehubungan dengan aktifitas pekerjaan atau bisnis yang dijalankan oleh Tertanggung.
General Accident/Miscellaneous Insurance, consisting of:
• • • • • •
•
Machinery Breakdown Insurance/MB Loss of Profit following Machinery Breakdown (MLOP) Insurance. Boiler & Pressure Vessel Insurance Deterioration of Stock (DOS) Insurance Civil Engineering Completed Risk (CECR) Insurance Contractor’s Plant and Machinery/CPM
Liability Insurance: Covering third party liability either on bodily injury or property damage during business activity run by the Insured.
53
54
Laporan Tahunan 2011
Jenis Liability Insurance: • Public Liability Insurance • Commercial General Liability atau CGL ( yang meliputi Public Liability, Employer’s Liability, Automobile Liability, Workmen’s Compensation)
•
Asuransi Uang (Money Insurance) Memberikan jaminan atas kehilangan uang dan/atau yang disetarakan dengan uang (Cek, Bank Notes; Wesel; dll) milik Tertanggung selama disimpan di dalam brankas, lemari besi atau tempat penyimpanan uang lainnya; selama dalam pengiriman dari satu tempat ke tempat lain; saat disimpan di kasir atau loketloket dimana transaksi dilakukan; dan menjamin hilangnya uang tertanggung akibat ketidakjujuran karyawan yang dipercaya dalam mengelola uang. Jenis Money Insurance: • Cash in Transit (CIT) • Cash in Safe (CIS) • Cash in Cashier Box • Fidelity Guarantee
•
•
Asuransi Kecelakaan Diri Memberikan jaminan terhadap risiko kematian, cacat tetap, dan biaya perawatan atau pengobatan yang disebabkan oleh kecelakaan.
•
Personal Accident Insurance Covers against the risk of death, permanent disability, and cost of care or treatment caused by the accident.
•
Asuransi Kebongkaran (Burglary Insurance) Menanggung kerugian akibat dari pencurian yang pencurinya memasuki ruangan yang ditempati Tertanggung, dengan jalan kekerasan/pembongkaran dan juga kerusakan kepada barangbarang Tertanggung sebagai akibat dari perbuatan tersebut.
•
Burglary Insurance An insurance that covers the insured's property loss/damage caused by theft/burglary.
•
Asuransi Advertising (Advertising Sign/Billboard Insurance) Memberikan ganti kerugian kepada Tertanggung atas kerusakan dan kemusnahan terhadap advertising sign/billboard yang dipertanggungkan oleh sebab kecelakaan, kebakaran, sambaran petir, peledakan, atau pencurian, dan juga menjamin tanggungjawab hukum kepada pihak ketiga.
•
Advertising Sign/Billboard Insurance
Provides compensation to the insured for damage and obliteration of the advertising sign / billboard due to accident, fire, lightning, explosion, or theft, as well as ensures the legal responsibility of third parties.
• Asuransi Moveable All Risks Memberikan ganti kerugian kepada Tertanggung atas kerusakan dan/atau kemusnahan terhadap harta benda yang dipertanggungkan oleh sebab apapun kecuali sebab yang dikecualikan, juga menjamin harta benda yang sedang digunakan, dioperasikan ataupun sedang disewa oleh klien Tertanggung.
•
Moveable All Risks Insurance Provides compensation to the insured for damages and / or obliteration of the insured property by any cause except for the excluded, also ensures that property is being used, operated or leased by the client is insured.
Types of Liability Insurance: • Public Liability Insurance • Commercial General Liability or CGL (which covers Public Liability, Employer’s Liability, Automobile Liability, Workmen’s Compensation) Money Insurance Insurance that covers the money loss and/or equivalent (check, bank notes, money orders, etc.) owned by the Insured during storage in a safe, vault or other money storage place; during transit from one place to another; when stored in the counter or counters where the transaction is done, and insures the money loss due to dishonesty of trusted employees in managing said money.
Types of Money Insurance: • Cash in Transit (CIT) • Cash in Safe (CIS) • Cash in Cashier Box • Fidelity Guarantee
2011 Annual Report
• Asuransi Penerbangan (Aviation Insurance) Menjamin risiko kerusakan dan kerugian terhadap rangka pesawat, suku cadang pesawat, risiko perang dan pembajakan; tanggung jawab hukum terhadap pihak ketiga; tanggung jawab hukum terhadap penumpang pesawat; personal accident crew; air crew loss of licence; jaminan Airport Owner Liability.
•
Aviation Insurance Ensure the risk of damage and losses to the framework of the aircraft, aircraft parts, the risk of war and hijacking; legal liability to thirdparties; legal liability to passengers; personal accident crew; air crew loss of license; ensures Airport Owner Liability.
Asuransi Minyak dan Gas Bumi (Oil and Gas Insurance) Menjamin kerusakan atau kerugian pada peralatan eksplorasi dan produksi minyak lainnya baik di darat (onshore) maupun di laut (offshore). Polis ini juga dapat menanggung risiko untuk pembangunan konstruksi terkait dengan eksplorasi dan produksi minyak dan gas.
•
Oil and Gas Insurance Covers damage or loss of exploration equipment and oil production, both onshore and offshore. This policy also covers risks in construction related to oil and gas exploration and production.
•
55
56
Laporan Tahunan 2011
PROFIL DEWAN KOMISARIS Board of Commissioners Profile
Drs. Erlangga Mantik, MA
Komisaris Utama President Commissioner Menjabat sebagai Komisaris Utama sejak Oktober 2010. Memulai karir sebagai Pegawai Negeri Sipil Bea dan Cukai sejak tahun 1975. Selanjutnya, sampai dengan April 2012 menjabat sebagai Deputi I Menko Perekonomian Bidang Koordinasi Ekonomi Makro dan Keuangan.
Has been the President Commissioner since October, 2010. He began his career as a Customs and Excise civil servant in 1975. and became the Deputy Coordinating Economic Minister for Macro and Financial Affairs until April 2012.
Menamatkan pendidikan sarjana di Institut Ilmu Keuangan Jakarta kemudian menyelesaikan pendidikan pasca sarjana di IIAP, Paris, Perancis, tahun 1984. Aktif dalam berbagai pelatihan, baik di dalam maupun luar negeri, sehingga memperkuat kapasitasnya sebagai Komisaris Utama.
He graduated from the Jakarta Institute of Finance and got his master’s degree from IIAP in Paris, France, 1984. His active involvement in trainings, both domestically and internationally, have strengthened his capacity and competency to be the President Commissioner.
Ir. Hesti Indah Kresnarini, MPM Komisaris Commissioner Menjabat sebagai Komisaris sejak Oktober 2010. Lahir di Kediri tahun 1953 dan menamatkan pendidikan sarjananya di Institut Teknologi Bandung (ITB) tahun 1982 serta menyelesaikan pendidikan S2 di Universitas of Carnegie Mellon Pittsburgh, USA tahun 1993. Pada tahun 1999 memperoleh penghargaan Satya Lencana Pengabdian 10 tahun oleh Pemerintah. Saat ini menjabat sebagai Staf Ahli Bidang Manajemen Kementerian Perdagangan RI.
Has been a Commissioner since October, 2010. She was born in Kediri in 1953 and graduated from the Bandung Institute of Technology in 1982. She went on to get her master’s degree at Carnegie Mellon University in Pittsburgh, USA in 1993. In 1999 she received the State Medal of Honor for Loyalty for 10 years of government service. She is currently an expert staff member in the field of management for the Ministry of Trade.
Bambang Sabariman, SE Komisaris Commissioner Menjabat Komisaris sejak Oktober 2010. Sarjana Ekonomi Perusahaan dari Universitas Diponegoro ini lahir di Semarang tanggal 5 Febuari 1946. Memulai karir di Direktorat Tata Usaha Anggaran Dit. Jen. Anggaran, Kementerian Keuangan pada tahun 1972. Sejak tahun 1974 sampai dengan tahun 2000 berkiprah di PT. Bank Dagang Negara (Persero) hingga menjabat sebagai Direktur di perusahaan tersebut. Sebelum bergabung dengan Asuransi ASEI menjabat sebagai Komisaris PT. Pemeringkat Efek Indonesia (Pefindo) dan terakhir sebagai Direktur PT. Bank Ekspor Indonesia (Persero).
He has been a Commissioner since October, 2010. He has a degree in Economics from Universitas Diponegoro, and was born on February 5, 1946. He began his career at Directorate of Budget Administration, the Ministry of Finance, in 1972. From 1974-2000, he worked for PT. Bank Dagang Negara (Persero), a state-owned bank, as Director. Before joining Asuransi ASEI, he was a Commissioner of PT. Pemeringkat Efek Indonesia (PEFINDO-a securities rating company) and Director of PT. Bank Ekspor Indonesia (Persero).
Beliau juga menjabat sebagai Komisaris Independen yang telah lulus dalam uji kepatutan dan kelayakan serta disahkan oleh Pemegang Saham dengan Surat No. Kep-225/MBU/2010 tanggal 7 Oktober 2010.
He has also served as an Independent Commissioner who has passed the fit and proper test and has been approved by all shareholders in Announcement No. Kep225/MBU/2010, 7 October, 2010.
2011 Annual Report
PROFIL DIREKSI Directors Profile
Zaafril Razief Amir Direktur Utama President Director Menjabat sebagai Direktur Utama sejak 01 Januari 2008. Lahir di Surabaya pada tanggal 1 Agustus 1954. Lulus dari Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia tahun 1980 dan meraih gelar Master of Economic dari University of New England, Australia tahun 1986.
He has been President Director since January 1, 2008. Mr. Zaafril was born in Surabaya on August 1, 1854 and graduated from the Faculty of Economy, University of Indonesia in 1980. He then continued his study at the University of New England (Australia) and got his Masters of Economics in 1986.
Memulai karir pada tahun 1981 sebagai pegawai negeri di Pusat Analisa APBN, Departemen Keuangan RI dan pada tahun 1992 sebagai Direktur Perbankan dan Usaha Jasa Pembiayaan, Ditjen Lembaga Keuangan. Pernah bertugas di lingkungan Badan Pendidikan dan Pelatihan Keuangan, sebelum ditunjuk menjadi Direktur Operasional Asuransi ASEI pada tahun 2000. Tahun 1997 menerima penghargaan dari pemerintah RI berupa Satya Lencana Karya 10 tahun. Dengan pengalaman kerja di Departemen Keuangan serta ditunjang oleh latar belakang pendidikan baik formal maupun non formal telah memperkaya wawasan serta kompetensi sebagai Direktur Utama Asuransi ASEI.
He began his career in 1981 at the State Budget Analysis Center. In 1992 he was appointed as Director of Banking and Financial Institutions. He worked for the Financial Education and Training Agency before being appointed ASEI’s Operational Director in the year 2000. In 1997 he Medal of Honor for Loyalty for 10 years of government service. With his extensive network in finance and his educational background, both formal and informal, he has enriched his competence to become the President Director of Asuransi ASEI.
Marthin F. Simarmata Direktur Keuangan Director of Finance Bergabung dengan Asuransi ASEI sejak tahun 1990. Sejak tahun 2002 hingga kini menjabat sebagai Direktur Keuangan. Pada tahun 2005 sampai tahun 2007 pernah menjabat sebagai Pjs. Direktur Utama. Dilahirkan di Pulau Samosir, Sumatera Utara, pada tanggal 7 Mei 1951. Lulus Strata 1 pada Fakultas Ekonomi Universitas Padjadjaran, Bandung dan Strata 2 pada Sekolah Tinggi Manajemen PPM Jakarta.
Mr. Simarmata has been with Asuransi ASEI since 1990, and has been Finance Director since 2002. From 2005 – 2007, he was also the Acting President Director of Asuransi ASEI. Born in Samosir Island, North Sumatera, on May 7, 1951, he received his bachelor’s degree from the Faculty of Economy, Padjadjaran University (Bandung) and his Magister of Management from PPM Management Institute in Jakarta.
Sebelum bekerja di Asuransi ASEI pada tahun 1976 sampai dengan tahun 1979 pernah bekerja pada kantor akuntan publik dan sejak tahun 1980 hingga tahun 1989 bekerja pada Badan Pengawasan Keuangan & Pembangunan (BPKP).
Before joining Asuransi ASEI in 1990, he worked for Public Accountant Office from 1976 to 1979, and at The Financial and Development Supervisory Board (BPKP) from 1980 to 1989.
Indra Noor Direktur Operasional Operations Director Akuntan lulusan Universitas Indonesia ini lahir di Batusangkar, 22 Oktober 1953, lama berkarir di industri perbankan sebelum bergabung dengan Asuransi ASEI tahun 2000. Selama bekerja di salah satu bank pemerintah, memperoleh beasiswa untuk gelar Master of Business Administration in Finance dari University of Nebraska, Lincoln-USA. Awal tahun 2008 diangkat sebagai Direktur Operasional Asuransi ASEI sampai sekarang.
This accountant from the University of Indonesia was born in Batusangkar on October 22, 1953, has had long working experience in the banking industry before having joined Asuransi ASEI in 2000. When working for a state-owned bank, he received a scholarship award to obtain his Masters of Business Administration in Finance at the University of Nebraska-Lincoln, USA. He has been Asuransi ASEI’s Director of Operations since early 2008.
57
58
Laporan Tahunan 2011
STRUKTUR ORGANISASI Organization Structure
SHareHOLders
BOARD OF COMMISSIONERS Drs. Erlangga Mantik, MA Komisaris Utama President Commissioner
Ir. Hesti Indah Kresnarini, MPM Komisaris Commissioner
Bambang Sabariman, SE Komisaris Commissioner
PresIdeNT DIreCTOr Zaafril Razief Amir
OPERATIONS DIreCTOr Indra Noor MAIN BRANCH OFFICE
BRANCH OFFICE Madya/Muda
EXPORT CREDIT INSURANCE DIVISION Badruz Zaman
CREDIT INSURANCE DIVISION
SURETYsHIp DIVISION
CORPORATE SECRETARY
Anna Lukman
Agung Budi Setiawan
Mahendra Sunaryo
MarkeTING
markeTING
markeTING & CusTOmer servICe
syarIaH UNIT
SeCreTarIaT & PR
Tauchid Pradana
Olly Adityanto
Lasono
Munawar
Anita Dewi H.
UNderWrITING
STRATeGy Of prOduk dev.
uNderWrITING
M. Rifai
Herbowo S
ReINsuraNCe, CLaIm & SubrO
uNderWrITING CasH LOaN
ReINsuraNCe, CLaIm & SubrO
Miguel Kosasih
Indra Firmansyah S.
Marah Kerma
LeGaL
Darojat Yogi Chandra M. Syahadat HRD Tranggana Nadir
UNDERWRITING NON CasH LOaN
GeNeraL affaIrs Dede Sutrisno
Zulkarnaen ReINsuraNCe, CLaIm & SubrO Nizmaryetti
PLaNING & dev. SI. Gunawan
2011 Annual Report
59
FINANCE DIreCTOr Marthin F. Simarmata
INTerNaL AUDIT DIVISION
RIsk maNaGemeNT & COmpLIaNCe dIvIsION
GENERAL INSURANCE DIVISION
Riduan Simanjuntak
Seskohadi A.
INTERNAL AUDIT I Rahmi Kurniati
INTERNAL audIT II Pujo Setio Wibowo
INVESTMENT DIVISION & PKBL
Galung Priyo Santosa
ACCOUNTING fINaNCe & COLLeCTION dIvISION M. Syamsudin Cholid
TeCHNOLOGy & INFORMATION
markeTING
ACCOuNTING
fIxed INCOme
Irma Dana P.
Ahmad Amiruddin
Emir Izad
Modelinda A. A.
COmpLIaNCe AU/SS
uNderWrITING
fINaNCe
Augustin Wiwik S.
Humaini
Frans Hambuwali
COmpLIaNCe AE/AK
UNDERWRITING OIL & GAS
COLLeCTION
PKBL
Wahyu Siswanto
Saleh Arifin
Ucu Sukmawati
Tri Waseso
rIsk MANAGemeNT
CLaIm
Bambang Tri Utomo
Sri Murni W.
Eva Yorita
NON fIxed INCOme
reINsuraNCe Jhony N. Kana
TECHNICAL EXPERT Dhulkifl Zaman Khan S. I Gunawan
60
Laporan Tahunan 2011
SUMBER DAYA MANUSIA Human Resources Komposisi, Jumlah dan Kompetensi SDM
Composition, Quantity and Competence of Human Resources
Komposisi dan Jumlah SDM
Composition and Quantity of Human Resources
Komposisi dan jumlah karyawan perusahaan (komparatif 2 tahun, yaitu: tahun 2011 dan 2010) berdasarkan level jabatan, status kepegawaian, jenis kelamin, jenjang pendidikan dan usia, dapat disampaikan, sebagai berikut:
The composition and number of employees (compared over 2-years, namely: in 2011 and 2010) based on job level, employment status, gender, education level and age, can be conveyed, as follows:
Menurut Jenjang Pendidikan (Karyawan Tetap) By Formal Education (Permanent Employee) 1
1
20
22
26
2010 124
1 22 124 26 20 0
Sarjana Strata 3/Post-Graduate Sarjana Strata 2/Post-Graduate Sarjana Strata 1/Graduate Diploma/Diploma Kejuruan/Professional Lain-lain/Other
1 24 152 32 18 2
193
Jumlah / Total
229
2
18
24
32
2011 152
Menurut Jabatan (Karyawan Tetap) By Position (Permanent Employee) A. Kantor Pusat Head Office 8
40 27
2010
8 27 19 40 0
Kepala Divisi/Division Head Kepala Bagian/Department Head Kepala Seksi/Section Head Staf/Staff Pegawai Percobaan/Internship
94
Jumlah / Total
10
9 28 21 49 10
9 28
2011 49
117 21
19
A. Kantor Cabang Branch Office 8
8 1
1 12
31
2010
41
6
12 6 41 31 0
Kepala Cabang/Division Head Wakil Kepala Cabang/Deputy of Branch Office Kepala Pemasaran/Marketing Head Kepala Bagian/Department Head Kepala Seksi/Section Head Staf/Staff Pegawai Percobaan/Internship
99
Jumlah / Total
18
8 0 13 5 41 27 18 112
8 13 5
27
2011 41
2011 Annual Report
Pegawai Tidak Tetap Temporary Employee
8
10
8 10
60
158
2010
60 158
Tenaga Ahli/Expert Pegawai Honorer/Contractual Based Employee Pegawai Administrasi/ Administrative Clerk Pegawai Non Administrasi/ Non Administrative Clerk
229
Jumlah / Total
Rekapitulasi / Recapitulation
0 0
81
141
2011
81
141
222
2010
2011
Pegawai Tetap / Permanent Employee
193
229
Pegawai Tidak Tetap / Temporary Employee
229
222
Jumlah Pegawai / Total Employee
422
451
Pengembangan Kompetensi SDM
HUMAN RESOURCES Competency Development
Pengembangan kompetensi SDM mutlak diperlukan dengan meningkatkan ketrampilan dan kemampuan secara khusus, untuk mencapai hasil kerja yang berbasis pada kinerja (performance target) yang telah ditetapkan.
Development of HR competencies are absolutely necessary to improve the skills and abilities in particular, to achieve employment outcomes based on performance (performance target) has been determined.
Pelatihan yang dilakukan pada tahun 2011 diberikan secara merata kepada seluruh pegawai baik di Unit SBU maupun di unit kerja lain. Sehingga, diharapkan dampak dari pelatihan tersebut dapat memperbaiki dan mengembangkan sikap, tingkah laku, ketrampilan, dan pengetahuan dari Pegawai sesuai dengan visi dan misi perusahaan.
Training conducted in 2011 provided equitably to all employees in both the Unit SBU and in other work units. Thus, the expected impact of such training can Touch ups and develop attitudes, behaviors, skills, and knowledge of employees in accordance with the vision and mission.
Secara umum dapat kami sampaikan bahwa program pelatihan dan pengembangan pegawai yang telah dilaksanakan pada tahun 2011, meliputi: • Pelatihan umum yang diikuti oleh semua pegawai • Pelatihan khusus yang terkait dengan unit kerja, seperti: Sekretaris Perusahaan, SPI, MRK, Asuransi Ekspor, Asuransi Kredit, Asuransi Umum, Suretyship, AKPP, Investasi dan PKBL
In general we can say that training and employee development programs that have been implemented in 2011, include:
Keseluruhan pelatihan tersebut telah dilakukan dengan berbasis pada kebutuhan perusahaan guna pencapaian visi, misi dan target kerja yang telah ditetapkan dalam RKAP dan secara umum memberikan
Overall the training has been done based on the needs of companies in order to achieve the vision, mission and employment targets set out in RKAP and generally give equal space and opportunity, both for each
• •
General training followed by all employees Specific training related to the work unit, such as: Corporate Secretary, SPI, MRK, Export Insurance, Credit Insurance, General Insurance, Suretyship, AKPP, Investment and PKBL
61
62
Laporan Tahunan 2011
ruang serta kesempatan yang sama, baik bagi setiap pegawai maupun seluruh unit kerja, untuk mendapatkan pengetahuan dan ketrampilan yang merata. Sehingga, seluruh pegawai memiliki kesiapan dan kompetensi yang baik jika sewaktu-waktu dialihtugaskan ke unit kerja yang lain, mengingat dinamika perusahaan yang terus berkembang
employee and the entire unit of work, to gain knowledge and skills evenly. So, all employees have the readiness and competence of good if at any time dialihtugaskan to another work unit, given the dynamics of a growing company.
Total biaya yang telah dikeluarkan pada tahun 2011 ialah sebesar Rp. 2.092.590.001,- (dua miliar sembilan puluh dua juta lima ratus sembilan puluh ribu satu rupiah) dari anggaran sebesar Rp. 2.185.000.000,00 atau mencapai 95,77 % (sembilan puluh lima koma tujuh puluh tujuh rupiah)
Total costs incurred in 2011 was Rp. 2,092,590,001,- (two billion ninetytwo million five hundred ninety one thousand dollars) from the budget of Rp. 2,185,000,000.00, or reached 95.77% (ninety five point seventy-seven dollars)
KOMPOSISI PEMEGANG SAHAM Shareholders Komposisi Pemegang Saham
SHAREHOLDERS COMPOSITION
Komposisi pemegang saham Asuransi ASEI, dapat disampaikan, sebagai berikut: • Pemerintah Republik Indonesia: 100.00% Asuransi ASEI belum mencatatkan sahamnya di Pasar Modal. Dengan demikian, tidak ada laporan tentang “Kronologis Pencatatan Saham” dan “Kronologis Pencatatan Efek Lainnya” dalam Laporan Tahunan Asuransi ASEI ini.
Asuransi ASEI shareholder composition, can be delivered, as follows: •
The Government of the Republic of Indonesia: 100.00% Asuransi ASEI has not listed its shares on the capital market. Thus, there is no report about the "Chronological Listing Shares" and "Chronological Listing of Securities Other" in this Asuransi ASEI Annual Report.
ANAK PERUSAHAAN Subsidiaries Hingga 31 Desember 2011, Asuransi ASEI tidak memiliki Anak Perusahaan.
As of December 31, 2011, Asuransi ASEI has no subsidiaries.
Nama dan alamat kantor akuntan publik Public Accountant Kantor Akuntan Publik Kanaka Puradiredja, Suhartono The Royal Palace Jl. Prof. Dr. Soepomo No.178 A – C 29 Jakarta, 12810 - Indonesia 62-21-8313861 62-21-8313871
2011 Annual Report
Jaringan Kerjasama Cooperation Network JARINGAN KERJASAMA ASURANSI ASEI DENGAN PERBANKAN/NON PERBANKAN:
ASEI NETWORK OF COOPERATION WITH BANKS / NON BANKS:
A. BANK: 1. Bank Pemerintah: Bank Mandiri, BNI , BTN, BRI 2. Bank Pembangunan Daerah (BPD): D.I Aceh, Sumut, Sumsel & Babel, Riau, Bank BJB, Bank Jateng, Bank Yogya, Bank Jatim, Bank Papua, BPD Kaltim, Bank Sulut, Bank Sulselbar, Bank DKI, Bank Bali. 3. Bank Umum Nasional: Bank Sinar Mas, Bank Mutiara, Bank Niaga, Bank Syariah Mandiri, LPEI / Bank Exim, BRI Syariah. 4. Bank Asing: Commonwealth Bank
A. BANK: 1. Bank Pemerintah: Bank Mandiri, BNI , BTN, BRI 2. Bank Pembangunan Daerah (BPD): D.I Aceh, Sumut, Sumsel & Babel, Riau, Bank BJB, Bank Jateng, Bank Yogya, Bank Jatim, Bank Papua, BPD Kaltim, Bank Sulut, Bank Sulselbar, Bank DKI, Bank Bali. 3. Bank Umum Nasional: Bank Sinar Mas, Bank Mutiara, Bank Niaga, Bank Syariah Mandiri, LPEI / Bank Exim, BRI Syariah. 4. Bank Asing: Commonwealth Bank
B. NON BANK: Permodalan Nasional Madani, Gapensi NAD Aceh, APNATEL DKI Jakarta, PT. Bahana Artha Ventura, Wijaya Karya, Hutama Karya.
B. NON BANK: Permodalan Nasional Madani, Gapensi NAD Aceh, APNATEL DKI Jakarta, PT. Bahana Artha Ventura, Wijaya Karya, Hutama Karya.
KERJASAMA DENGAN ECA L/N: Sinosure (China), K-SURE (Korea), NEXI (Jepang), ECGC (India), Exim Bank Thai (Thailand), MECIB (Malaysia), EFIC (Australia), HKEC (Hongkong), TEBC (Taiwan), SLECIC (Sri Lanka).
Cooperation with international ECAs: Sinosure (China), K-SURE (Korea), NEXI (Jepang), ECGC (India), Exim Bank Thai (Thailand), MECIB (Malaysia), EFIC (Australia), HKEC (Hongkong), TEBC (Taiwan), SLECIC (Sri Lanka).
REASURANSI 1. Dalam Negeri: Tugu Re, Reindo, Nasre, Jasindo, Asuransi Sinar Mas, Askrindo, Bumida 2. Luar Negeri: Atradius Re (Ireland), Best Re (Kuala Lumpur), Asian Re (Bangkok),Bimeh (Iran), XL Re (Singapore), CCR (France)
Reinsurance 1. Domestic: Tugu Re, Reindo, Nasre, Jasindo, Asuransi Sinar Mas, Askrindo, Bumida 2. International: Atradius Re (Ireland), Best Re (Kuala Lumpur), Asian Re (Bangkok),Bimeh (Iran), XL Re (Singapore), CCR (France)
63
64
Laporan Tahunan 2011
Wilayah Kerja - Peta Operasional Working Area - Operational Map
BANDA ACEH
MEDAN
BALIKPAPAN PEKANBARU
S U M A
K A L I M A N TA N
T E R A PALEMBANG
SERANG
BENGKULU
SEMARANG CIREBON
TANGERANG • JAKARTA UTAMA • JAKARTA II • JAKARTA III • • • •
BEKASI GROGOL TEBET PANCORAN
JAWA BANDUNG YOGYAKARTA BOGOR MALANG DENPASAR MATARAM
SURABAYA
2011 Annual Report
MANADO
JAYAPURA
S
A UL
W
ES
I
PA P UA
MAKASSAR
Kantor Cabang Branch Office
Kantor Pemasaran Marketing Office
65
66
Laporan Tahunan 2011
ASEI KE DEPAN ASEI in The Future
Asei ke depan harus lebih besar dan berpengaruh dalam besaran usaha (business size); peran ekonomi (economic role) dan fungsi spesifiknya sebagai Lembaga Penunjang Ekspor (Export Credit Agency) ASEI in the future should be larger in scale and influence of business (Business Size); the role of economics (Economic Role) and its specific function as Institutions Supporting Exports (Export Credit Agency) 1. Business Size/Scale • Pengembangan Kewilayahan dan pendirian kantor cabang serta kantor pemasaran. • Pengembangan keagenan/broker yang berkualitas nasional Internasional • Pengembangan produk-produk baru di berbagai SBU • Aliansi dengan perbankan, perusahaan asuransi dan lembaga keuangan lainnya termasuk trust fund company • Memiliki anak perusahaan yang dapat mendukung kegiatan usaha ASEI
1. Business Size/Scale • Regional development and the establishment of Branch Offices and Marketing Offices. • Development of agency / broker of national and International quality. • Development of new products in various SBUs. • Alliances with banks, insurance companies and other financial institutions, including trust fund Company. • It has a subsidiary that can support business activities ASEI
2. Economic Role • ASEI berperan lebih komprehensif tidak saja dibidang penjaminan/asuransi, tetapi juga dibidang pembiayaan (tidak langsung) sebagaimana ECA lainnya. • ASEI tidak hanya menjamin transaksi jangka pendek, tetapi juga jangka menengah dan panjang (investasi). • ASEI menjamin transaksi impor, terutama yang berkaitan dengan ekspor • ASEI masuk ke bisnis asuransi/penjaminan yang tidak dijalankan oleh perusahaan asuransi lain.
2. Economic Role • ASEI will play a more comprehensive role not only in the field of underwriting / insurance, but also in the field of finance (indirectly) as other ECAs. • ASEI not only guarantees short-term transactions, but also medium and long term (investment). • ASEI guarantee import transactions, particularly with regard to exports. • ASEI will enter into the business of insurance / assurance that aren’t done by other insurance companies.
3. Export Credit Agency Menjalin kerjasama / aliansi dengan ECA regional lainnya dan perusahaan-perusahaan reasuransi internasional, selain meningkatkan potensi bisnis perdagangan internasional, juga meningkatkan rating ASEI di dunia internasional.
3. Export Credit Agency Form a partnership / alliance with other regional ECAs and international reinsurance companies, in addition to increasing the business potential of international trade, also increasing the international rating of Asuransi ASEI.
PEMBAHASAN ANALISIS DAN MANAJEMEN
Management Discussion and Analysis
68
Laporan Tahunan 2011
Tinjauan Industri Industry Overview Kondisi Lingkungan Makro
Condition of Macro-Environment
Guncangan perekonomian global merupakan wacana yang marak didiskusikan disepanjang tahun 2011 karena berpotensi mempengaruhi perekonomian di seluruh dunia. Kondisi perekonomian yang terus memburuk dengan tingkat risiko bisnis yang meningkat tajam akibat spillover krisis yang terjadi di wilayah Negara-negara Eropa merupakan penghambat putaran roda bisnis yang utama. Berdasarkan data yang dirilis oleh bank Indonesia menunjukkan bahwa pertumbuhan ekonomi dunia pada triwulan ke-empat 2011, tercatat hanya berkisar pada angka 3,6% yoy, melambat dari triwulan sebelumnya. Persoalan ini merupakan imbas dari ketidakpastian penyelesaian utang di Negara peripheral Euro yang menjalar ke Negara core Euro dan perbankan kawasan. Pukulan terhadap kawasan ini berasal dari kenaikan yield obligasi, bank deleveraging, dan dampak konsolidasi fiskal yang masih terus berlangsung.
Shocks to the global economy are a lively discourse that have been discussed throughout 2011 because of the potential to affect economies around the world. Economic conditions continue to deteriorate and the level of business risk rose sharply due to spillover of the crisis in the European countries is an inhibitor of that main wheel of business. Based on data released by Bank Indonesia, world economic growth in the fourth quarter of 2011 was recorded only in the range of 3.6% (yoy), slowing from the previous quarter. This issue is the impact of uncertainty on the State debt settlement that spread to the peripheral Euro countries and the core Euro area banks. The blow to the region comes from the increase in yield bonds, bank deleveraging, and the impact of fiscal consolidation that still ongoing.
Namun demikian, ditengah hantaman krisis utang di kawasan Euro tersebut, pertumbuhan ekonomi Indonesia pada periode 2011 justru tetap tinggi. Fakta dan data yang ada di lapangan menunjukkan bahwa perkembangan perekonomian nasional terus bertumbuh dengan trend yang meningkat positif. Stabilitas keuangan dapat terjaga dan iklim investasi kian hari semakin menyakinkan. Dapat dikatakan bahwa dalam kurun waktu dua tahun terakhir, Indonesia merupakan salah satu dari sedikit negara-negara di Benua Asia yang secara konsisten mampu membukukan pertumbuhan ekonomi yang bagus pada beberapa tahun terakhir. Setelah tumbuh 4,5% di tengah pusaran arus krisis global tahun 2009, maka pada periode 2010 yang baru lalu ekonomi Indonesia bertumbuh pada kisaran angka 6,0%, dan pada tahun 2011, pertumbuhan kembali meningkat sehingga berada pada kisaran angka 6,5 persen. Sedangkan, Produk Domestik Bruto (PDB) per kapita masyarakat terus meningkat. Berdasarkan data dari Biro Pusat statistik (BPS), PDB pada tahun 2011 tumbuh sebesar 6,5 persen dibandingkan dengan tahun 2010. Nilai PDB atas dasar harga konstan pada tahun 2011 mencapai Rp2.463,2 triliun, sedangkan pada tahun 2010 dan 2009 masing-masing sebesar Rp2.313,8 triliun dan Rp2.178,9 triliun. Bila dilihat berdasarkan harga berlaku, PDB tahun 2011 naik sebesar Rp 990,8 triliun, yaitu: dari Rp6.436,3 triliun pada tahun 2010 menjadi sebesar Rp 7.427,1 triliun pada tahun 2011. Pertumbuhan terjadi pada semua sektor ekonomi, dengan pertumbuhan tertinggi di Sektor Pengangkutan dan Komunikasi 10,7 persen dan terendah di Sektor Pertambangan dan Penggalian 1,4 persen. Sementara PDB (tidak termasuk migas) tahun 2011 tumbuh 6,9 persen. Besaran PDB Indonesia tahun 2011 atas dasar harga berlaku mencapai Rp 7,427.1 triliun, sedangkan atas dasar harga konstan (tahun 2000) mencapai Rp 2.463,2 triliun.
Nevertheless, amid the debt crisis hit in the Euro area, economic growth in Indonesia during the period of 2011 remained high. Facts and data in the field indicate that the development of the national economy continues to grow with that increasing positive trend. Financial stability and investment climate have been maintained day after day and become more and more convincing. It can be said that in the past two years, Indonesia is one of the few countries in Asia that is consistently able to record good growth in recent years. After growing 4.5% in the center of the vortex of the current global crisis in 2009, then in the recent period of 2010 Indonesia's economy grew 6.0%, and in 2011, growth increased again in the range of 6.5 percent. Meanwhile, the Gross Domestic Product (GDP) per capita continues to increase. Based on data from the Statistical Bureau (BPS), GDP in 2011 grew by 6.5 percent compared to 2010. GDP at constant prices in 2011 reached Rp 2,463.2 trillion, while in 2010 and 2009 respectively by Rp2.313.8 trillion and Rp 2,178.9 trillion. When viewed under current prices, GDP in 2011 rose by Rp 990.8 trillion, that is: from Rp 6,436.3 trillion by the year 2010 amounted to Rp 7,427.1 trillion in 2011. Growth occurred in all economic sectors, with the highest growth in Transport and Communication Sector, 10.7 percent, and lowest in Mining and Quarrying at 1.4 percent. While the GDP (excluding oil and gas) grew 6.9 percent in 2011. In 2011, the Indonesian GDP at current prices would reach Rp 7,427.1 trillion, while at constant prices (in 2000) would Rp 2,463.2 trillion.
Demikian halnya dengan perkembangan berbagai indikator ekonomi daerah, juga turut membaik hingga akhir periode 2011. Hal ini tentunya memperkuat keyakinan capaian pertumbuhan ekonomi nasional yang tinggi sebesar 6,5%. Capaian pertumbuhan ekonomi
Likewise with the development of regional economic indicators, also improved by the end of the period of 2011. This of course reinforces the belief that the achievement of high national economic growth of 6.5%. Achievement of national economic growth in 2011 is primarily supported
2011 Annual Report
Seiring dengan pertumbuhan dan kondisi perekonomian nasional yang semakin baik, kinerja industri Asuransi juga semakin baik. Berdasarkan data Biro Perasuransian Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) bahwa dalam lima tahun terakhir industri asuransi tumbuh ratarata pada angka 20% Along with growth and national economic conditions getting better, the performance of insurance industry in Indonesia is also getting better. Based on data from the Bureau of Insurance Capital Market Supervisory Agency and Financial Institution Supervisory Agency (Bapepam-LK), in the last five years the insurance industry has grown at an average rate of 20%.
nasional tahun 2011 dimaksud terutama didukung oleh kinerja ekonomi Jawa, Jakarta dan Sumatera yang mampu tumbuh lebih tinggi dibandingkan sebelumnya. Sementara itu, dari hasil tinjauan ekonomi regional Bank Indonesia menyebutkan bahwa Kawasan Timur Indonesia (KTI) diprakirakan tumbuh lebih lambat, terutama dipengaruhi oleh kinerja sektor pertambangan yang menghadapi berbagai tantangan sepanjang tahun 2011. Melambatnya pertumbuhan ekonomi KTI terutama disebabkan oleh kontraksi sektor pertambangan yang diakibatkan oleh aksi demonstrasi dan adanya kendala teknis yang dialami oleh beberapa perusahaan tambang besar.
by the economic performance of Java, Jakarta and Sumatra that were able to grow higher than ever before. Meanwhile, regional economic review of the results of Bank Indonesia said that the Eastern Region of Indonesia (KTI) is forecasted to grow more slowly, mainly influenced by the performance of the mining sector that is facing numerous challenges during the year 2011. Slowing economic growth is mainly due to the contraction of the Eastern Region of Indonesia’s mining sector caused by the demonstrations and the technical constraints faced by some large mining companies.
Kemudian, dari sisi harga, inflasi tahun 2011 berhasil ditekan sehingga berada pada level 3,79% (yoy), jauh lebih rendah dari inflasi tahun 2010 sebesar 6,96% (yoy). Kondisi ini tidak terlepas dari berbagai kebijakan yang ditempuh Bank Indonesia dan koordinasi yang semakin intensif dengan Pemerintah baik di tingkat pusat melalui Tim Pengendalian Inflasi (TPI) maupun di tingkat daerah melalui Tim Pengendalian Inflasi Daerah (TPID). Sementara, dari sisi moneter, kebijakan Bank Indonesia diarahkan untuk mengelola ekspektasi inflasi, aliran modal masuk, dan ekses likuiditas yang sempat mengalami tekanan di awal tahun. Selain itu, pada semester kedua tahun 2011, Bank Indonesia menempuh kebijakan yang akomodatif setelah mempertimbangkan meredanya tekanan inflasi dan diyakini akan berada pada kisaran sasarannya serta meningkatnya risiko perlambatan ekonomi global. Sedangkan, dari sisi Pemerintah, kebijakan diarahkan untuk mengatasi tekanan inflasi
Then, in terms of prices, inflation in 2011 was so successfully suppressed at the level of 3.79% (yoy), much lower than the 2010 inflation rate of 6.96% (yoy). This condition is not independent of the various policies adopted by Bank Indonesia and the intensified coordination with the Government both at the central level through Inflation Control Team (TPI) and at the regional level through Regional Inflation Control Team (TPID). Meanwhile, from the monetary side, Bank Indonesia’s policy is directed to manage the expectations of inflation, capital inflows and excess liquidity that were experienced the pressure at the beginning of the year. In addition, in the second half of 2011, Bank Indonesia took an accommodative policy after considering the easing of inflationary pressures and is believed to be in the range of targets and the increased risk of global economic slowdown. Meanwhile, from the Government, there was a policy geared to cope with inflationary pressures stemming from the limited supply and distribution
69
70
Laporan Tahunan 2011
yang berasal dari keterbatasan pasokan dan hambatan distribusi, khususnya bahan pangan pokok dan energi. Rendahnya tekanan inflasi juga didukung oleh langkah Pemerintah mengalokasikan anggaran yang cukup untuk subsidi dalam rangka ketahanan pangan dan stabilitas harga komoditas energi.
constraints, especially the staple food and energy. The low inflation was also supported by the Government’s move to allocate sufficient budget for subsidies in the context of food security and stability of energy prices.
Kinerja ekonomi di sebagian besar daerah diperkirakan berpeluang tumbuh tinggi disertai prospek inflasi yang tetap dapat terkendali. Jawa dan Jakarta diperkirakan masih dapat tumbuh di atas 6%, meskipun imbas dari melemahnya ekonomi global diperkirakan mulai memengaruhi kinerja ekspor manufaktur di dua kawasan ini. Kinerja sektor tambang yang terindikasi mulai kembali membaik di penghujung tahun 2011 berpengaruh positif bagi prospek perekonomian KTI tahun 2012. Kemajuan implementasi Master Plan Percepatan dan Perluasan Pembangunan Ekonomi Indonesia (MP3EI) 2011-2025 sejauh ini membawa harapan bagi tetap tumbuh tingginya perekonomian. Selain itu, peran fiskal daerah yang dapat lebih optimal akan membuka peluang yang lebih baik bagi percepatan pembangunan ekonomi. Di sisi harga, terjaganya prospek produksi dan pasokan pangan, serta trend menurunnya harga komoditas global akan berdampak positif bagi tetap terkendalinya inflasi. Namun, terdapat sejumlah faktor risiko yang dapat meningkatkan tekanan inflasi di 2012 terutama bersumber dari rencana Pemerintah mengendalikan konsumsi BBM bersubsidi dan kecenderungan masih tingginya harga beras. Hal-hal tersebut menjadi tantangan yang dihadapi dalam upaya pengendalian inflasi di tahun 2012.
Economic performance is expected in most areas with potentially high growth prospects for inflation to remain under control. Java and Jakarta are estimated to be able to grow at above 6%, although the impact of the weakening global economy is expected to begin affecting the export performance of manufacturing in these two regions. Performance of the mining sector rebounded, indication began in late 2011 to have a positive economic outlook for Eastern Indonesia in 2012. Progress on implementation of the Master Plan to Accelerate Economic Development and Expansion of Indonesia (MP3EI) 2011-2025 has so far brought hope that the economy will continue to grow. In addition, the role of the fiscal area that can be optimized will open better opportunities for accelerated economic development. Regarding prices, the prospect of sustained production and food supply, and the trend decline in global commodity prices will positively impact controlled inflation. However, there are a number of risk factors that could increase inflationary pressures in 2012, mainly sourced from the Government's plan to control the consumption of subsidized fuel and the trend of continued high prices of rice. These things factor into the challenges faced in the effort to control inflation in 2012.
Kondisi Lingkungan Industri
Condition of Industry Environment
Industri Perasuransian merupakan salah satu bentuk Lembaga Keuagan Non Bank yang berperan menjadi salah satu pilar perekonomian nasional. Peran tersebut terkait dengan kemampuannya sebagai lembaga penerima pemindahan risiko (transfer of risk) masyarakat serta lembaga penghimpun dan penyerap akumulasi dana masyarakat. Oleh karena itu, pertumbuhan industri asuransi sangat tergantung dengan kondisi lingkungan makro dan perekonomian nasional. Dengan demikan, sejalan pertumbuhan ekonomi nasional yang semakin baik, kinerja industri Asuransi Umum juga semakin baik.
The insurance industry is one form of Non-Bank Financial Institutions that plays a role as one of the pillars of the national economy. This role is related to its ability as a public institution receiving the transfer of risk as well as absorber of public funds. Therefore, the growth of the insurance industry depends on the macro environment and national economy. With that being the case, in line with national economic growth improving, the performance of general insurance industry is also getting better.
Berdasarkan Laporan Perasuransian yang dikeluarkan oleh Bapepam – LK, pada tahun 2011, tingkat pertumbuhan rata-rata premi industri asuransi di Indonesia dalam lima tahun terakhir berkisar pada angka 21,4%. Pertumbuhan tersebut merupakan kontribusi dari pertumbuhan premi asuransi jiwa yang meningkat sebesar 22,4%. Sedangkan prosentase kekayaan perusahaan asuransi jiwa pada tahun 2011 terhadap total kekayaan industri asuransi di Indonesia merupakan yang terbesar dibandingkan dengan sektor asuransi lainnya, yaitu sebesar 46,5%. Berdasarkan analisis terhadap beberapa indikator perkembangan industri perasuransian Indonesia dalam kurun waktu 2007–2011 menunjukkan bahwa sektor asuransi jiwa memberikan kontribusi yang signifikan terhadap perkembangan industri perasuransian Indonesia.
Based on the Insurance Report issued by Bapepam - LK, in 2011, the average growth rate of premium of the insurance industry in Indonesia in the last five years is in the range of 21.4%. Such growth is the contribution of growth in life insurance premiums increasing by 22.4%. While the percentage of property insurance companies in 2011 to the total wealth of the insurance industry in Indonesia is the largest compared to other insurance sectors, amounting to 46.5%. Based on an analysis of several indicators of the development of Indonesian insurance industry in the period 2007–2011, it shows that the life insurance sector contributes significantly to the development of the Indonesian insurance industry.
2011 Annual Report
Berdasarkan Laporan Perasuransian yang dikeluarkan oleh Bappepam – LK tersebut dapat disampaikan pula bahwa Industri Perasuransian di Indonesia pada periode 2011 mengalami pertumbuhan yang cukup pesat dalam 5 (lima) tahun terakhir. Hal ini dapat diperlihatkan berdasarkan peningkatan jumlah premi bruto industri asuransi pada tahun 2011 yang dapat menembus angka Rp. 125,1 triliun, atau meningkat sebesar 17,5% dari tahun 2010, yaitu: sebesar Rp. 106,4 triliun. Sektor asuransi jiwa memberikan kontribusi terbesar
Based on the Insurance Report issued by BAPEPAM – LK, the Insurance Industry in Indonesia in 2011 experienced a period of fairly rapid growth over the past 5 (five) years. This can be seen by an increase in the amount of Gross Premium of the insurance industry in 2011 which surpassed Rp. 125.1 trillion, an increase of 17.5% from 2010, namely: Rp. 106.4 trillion. The life insurance sector contributes the largest Gross Premium of the insurance industry in Indonesia, amounting to 60.45%, followed by insurance and reinsurance losses, amounting to 25.6%, the organizers of
Pertumbuhan Industri AsuransI INSURANCE INDUSTRY GROWTH % Pertumbuhan Premi Asuransi Per Sektor (2007–2011) % Insurance Premium Growth Per Sector (2007–2011) 55,8 10,5 21,6
22,5
21,6 23,3 5.1 22,5 11,5
2007
22,4
7,6
43,9
11,5 26,2
22,7
10,6
13,7
17.6
11 12,4
2008
2009
Sosial & Jamsostek / Social & Social Security Workers Umum / General
2010
2011
AS PNS & TNI/Polri / Civil Service & Military/Police Jiwa / Life
Grafik Prosentase Pertumbuhan dan Komposisi Premi, Aset, Investasi dan Klaim Asuransi Per Sektor (2007-2011) Graphic of Premium Growth and Composition, Assets, Investment and Insurance Claim Per Sector (2007-2011)
PNS dan TNI/Polri Civil Service and Military/Police
15,2
Sosial & Jamsostek Social & Social Security Workers
26,4
Umum & Reasr Public & Reinsurance
11,9
9,9
Jiwa Life
46,5
47,1
Aset / Assets
15,2
17,7
29,1
3,6
16,6
Investasi / Investment
62,1
Klaim / Claim Sumber: Laporan Perasuransian 2011 (Bapepam-LK)
71
72
Laporan Tahunan 2011
premi bruto industri asuransi di Indonesia, yaitu sebesar 60,45%, dan kemudian diikuti oleh asuransi kerugian dan reasuransi, yaitu sebesar 25,6%, penyelenggara program asuransi PNS dan TNI/Polri sebesar 9,4%, serta penyelenggara program asuransi sosial dan jaminan hari tua sebesar 4,6%.
the Civil Service and Military/Police insurance program by 9.4%, as well as organizers of social insurance programs and pension of 4.6%.
Sementara itu, data yang dirilis InfoBank menunjukkan bahwa Asosiasi Asuransi Umum Indonesia (AAUI) mencatat, untuk total premi bruto asuransi umum sampai 2011 tercatat sebesar Rp34,3 triliun, tumbuh sebesar 19,5% bila dibandingkan pada 2010, yang mencapai perolehan Premi Bruto sebesar Rp28,7 triliun. Pertumbuhan terbesar pada premi bruto dibukukan oleh lini usaha asuransi Aneka sebesar 56,4%, namun secara nominal pertumbuhan terbesar dicapai oleh lini usaha asuransi kendaraan bermotor dengan kenaikkan sebesar Rp1,24 triliun. Untuk premi bruto asuransi harta benda pada tahun 2011 tercatat sebesar Rp9,63 triliun, atau tumbuh sebesar 11,5%, bila dibandingkan tahun 2010 yang membukukan premi sebesar Rp8,64 triliun. Sementara, klaim bruto pada lini usaha ini turun sebesar 16,1% pada 2011, demikian juga dengan rasio klaim yang turun dari 2010 sebesar 47,9% menjadi 36% pada 2011. Penurunan rasio klaim ini terjadi karena ditahun 2011 tidak terjadi klaim catastrophe yang besar. Sedangkan, pendapatan premi bruto lini usaha asuransi kendaraan bermotor pada 2011 sebesar Rp10,23 triliun, mengalami peningkatan sebesar 13,8% bila dibandingkan pada 2010 yang membukukan premi bruto sebesar Rp8,9 triliun.
Meanwhile, data released by InfoBank showed that the General Insurance Association of Indonesia (AAUI) notes, for total gross premium of general insurance until 2011, stood at Rp34.3 trillion, growing by 19.5% when compared to 2010, which reached the acquisition of Gross Premium Rp28.7 billion. The greatest growth in Gross Premium by was by Aneka, accounting for 56.4%, but in nominal terms the greatest growth was achieved by motor vehicle insurance business with the increase amounting to Rp1.24 trillion. The gross premium for property insurance in 2011 was recorded at Rp9.63 trillion, or 11.5% growth, when compared to the year 2010 which recorded a premium of Rp 8.64 trillion. Meanwhile, gross claims in this line of business were down by 16.1% in 2011, as well as the claims ratio decreased from 2010 by 47.9% to 36% in 2011. The decrease in this ratio is because in 2011 there were no large catastrophe claims. Meanwhile, the Gross Premium of the automobile insurance business in 2011 amounted to Rp10.23 trillion, an increase of 13.8% when compared to 2010 which recorded a Gross Premium of Rp 8.9 trillion.
Untuk klaim bruto 2011 sebesar Rp4,40 triliun mengalami peningkatan 10,5% dibandingkan 2010. Kemudian, premi bruto lini usaha asuransi kecelakaan diri dan kesehatan pada 2011 dibukukan sebesar Rp3,8 triliun, tumbuh sebesar 35,1% bila dibandingkan pada 2012. Untuk klaim bruto lini usaha asuransi kecelakaan diri dan kesehatan 2011 mengalami peningkatan sebesar 40% dari Rp1,3 triliun pada 2010 menjadi Rp1,8 triliun pada 2011. Sedangkan premi bruto asuransi aneka 2011 dibukukan sebesar Rp1,9 triliun, tumbuh sebesar 56,4% bila dibandingkan pada 2010.
For gross claims in 2011, it reached Rp4.40 trillion, an increase of 10.5% compared to 2010. The Gross Premium of personal accident insurance and health care in 2011 accounted for Rp3.8 trillion, growing by 35.1% when compared to 2012. For gross claims in the personal accident and health insurance sector in 2011, it increased by 40% from Rp1.3 trillion in 2010 to Rp1.8 trillion in 2011. While the Aneka insurance gross premium was recorded at Rp. 1.9, a growth of 56.4% compared to 2010.
Untuk klaim bruto lini usaha 2011 mengalami peningkatan sebesar 103% dari Rp312 miliar pada 2010 menjadi Rp634 miliar pada 2011. Total klaim bruto pada 2011 tercatat sebesar Rp12,78 triliun, naik sebesar 5,5% bila dibandingkan pada periode yang sama pada 2010 sebesar Rp12,12 triliun. Pertumbuhan klaim tertinggi terjadi pada lini usaha Aneka sebesar 103%, namun secara nominal terjadi pada lini usaha asuransi kecelakaan diri dan kesehatan yang mengalami kenaikan klaim bruto sebesar Rp526 miliar. Sementara itu, loss rasio selama 2011 dibukukan sebesar 37,2% dengan kontribusi terbesar lini usaha asuransi aneka sebesar 47,5% turun 4,95% dari 2010.
The gross claims in 2011 increased by 103% from Rp312 billion in 2010 to Rp634 billion in 2011. Total gross claims in 2011 stood at Rp12.78 trillion, up by 5.5% when compared to the same period in 2010, which amounted to Rp12.12 trillion. The highest claims growth was from Aneka, which was 103%, however, nominally it was the personal accident and health insurance which increased gross claims to Rp526 billion. Meanwhile, the loss ratios for 2011 accounted for 37.2% with the largest contribution of different insurance business lines by 47.5% down 4.95% from 2010.
2011 Annual Report
Kondisi Lingkungan Internal Perusahaan
Condition of Internal Business Environment
Uraian tersebut di atas menunjukkan bahwa pertumbuhan ekonomi nasional yang positif dan terjaganya stabilitas ekonomi dengan baik mengindikasikan perekonomian nasional yang kondusif yang dapat memacu dan/atau meningkatkan permintaan asuransi dan penjaminan di Indonesia. Dan kemudian, perkembangan ekonomi nasional dan industri asuransi yang kondusif tersebut pada gilirannya akan memberikan dampak positif bagi kinerja Asuransi ASEI, terutama di sepanjang tahun 2011. Bahkan, asuransi syariah mengalami perkembangan yang cukup pesat. Kendalanya ada pada keterbatasan produk dan sumber daya manusia (SDM). Jika kedua hal itu segera diatasi, asuransi syariah akan mengalami pertumbuhan lebih cepat lagi.
The above description shows that the positive growth of national economy and economic stability in both the national economy indicates a conducive spur and / or increase demand for insurance and underwriting in Indonesia. The development of national economy and enabling of the insurance industry will in turn have a positive impact on Asuransi ASEI performance, especially in the year 2011. In fact, Islamic insurance has developed rapidly. Barriers exist to the limitations of the product and human resources (HR). If these two things are addressed, the Takaful will experience faster growth.
Dengan demikian dapat dikatakan bahwa perekonomian nasional yang kondusif terbukti memacu dan/atau meningkatkan permintaan asuransi di Indonesia. Agar dapat menangkap peluang dan prospek peningkatan permintaan asuransi, Asuransi ASEI senantiasa
Thus it can be said that the national economy is conducive and / or increases the demand for insurance in Indonesia. In order to capture opportunities and prospects of increased demand for insurance, Asuransi ASEI constantly develops our internal capacity as well as possible. Because
Perekonomian nasional yang kondusif terbukti memacu dan/ atau meningkatkan permintaan asuransi dan penjaminan di Indonesia. Agar dapat menangkap peluang dan prospek peningkatan permintaan asuransi, Asuransi ASEI senantiasa mengembangkan kapasitas internal Perusahaan A conducive national economy and / or increase in the demand for insurance and underwriting in Indonesia. In order to capture opportunities and prospects of increased demand for insurance, ASEI constantly develops our internal capacity
mengembangkan kapasitas internal Perusahaan dengan sebaikbaiknya. Oleh Karena itu, setiap unit kerja melakukan analisis SWOT dan kemudian berupaya untuk mengatasi berbagai kelemahan internal yang masih ada dalam tubuh perusahaan dan berupaya untuk mengatasi ancaman yang datang dari lingkungan eksternal sedemikian rupa sehingga dapat menangkap peluang dengan sebaik-baiknya dengan mengoptimalkan kekuatan yang telah dimiliki perusahaan secara optimal.
of that, each unit of work does a SWOT analysis and then tries to cope with various internal weaknesses that still exist in the body of the company and tries to cope with threats coming from the external environments so that it can capture the best possible opportunities.
73
74
Laporan Tahunan 2011
Dapat kami sampaikan pula bahwa sebagai ECA di Indonesia Asuransi ASEI diharapkan memiliki dampak luas, baik secara makro maupun mikro, sehingga dapat memberikan pengaruh positif baik bagi kinerja Asuransi ASEI maupun bagi pihak terkait lainnya. Oleh karena itu, Asuransi ASEI senantiasa melaksanakan perbaikan internal untuk mendukung kinerja tahun 2011 dan menyongsong tantangan bisnis tahun 2012, maupun pada masa-masa mendatang.
We can also say that as the ECA in Indonesia, Asuransi ASEI is expected to have a wide impact, both on macro and micro levels, so as to provide a positive influence both for performance for Asuransi ASEI and other related parties. Therefore, Asuransi ASEI always implements internal improvements to support performance in 2011 and to meet the business challenges in 2012, and in the future.
Hal ini dilakukan baik dari sisi binsnis pada garda depan perusahaan maupun pada bidang-bidang supporting, yang meliputi: bidang organisasi, sumber daya manusia, standard operating procedure, dan lain sebagainya untuk menunjang operasional perusahaan dengan tujuan percepatan pelayanan, baik pada saat penutupan maupun klaim, menunjukan hasil sebagaimana yang diharapkan.
This is done both in the business and the supporting areas, which include: field organization, human resources, standard operating procedure, and so forth to support the company's operations with the aim of accelerating the service, either at coverage or claims, showing the results as expected.
Dengan kerja keras dan cerdas, Asuransi ASEI berhasil membukukan laba pada tahun 2011 sebesar Rp 67,84 miliar atau 114,96 % dari target laba 2011 sebesar Rp 59,02 miliar dan meningkat 40,99 % dibanding realisasi tahun 2010 sebesar Rp 48,12 miliar. Sepanjang tahun 2011, perubahan dalam rangka perbaikan berkelanjutan dilakukan untuk meningkatkan kinerja perusahaan dari berbagai aspek tersebut sudah berada pada jalur yang benar sehingga kami optimis, prospek bisnis Asuransi ASEI pada masa mendatang semakin cemerlang dan pencapaian kinerja yang semakin gemilang.
With hard work and cleverness, Asuransi ASEI managed to record a profit in 2011 amounting to Rp 67.84 billion or 114.96% of 2011 profit target of Rp 59.02 billion and 40.99% increase compared to the realization in 2010 of Rp 48.12 billion. Throughout 2011, changes in the framework of continuous improvements made to improve the performance of various aspects of the company are already on the right track so we are optimistic, Asuransi ASEI business prospects in the future will be even brighter yet.
2011 Annual Report
TINJAUAN BISNIS Business Review Karakteristik Bisnis Asuransi ASEI
Characteristic of Asuransi ASEI
Kegiatan usaha perseroan khususnya dalam penutupan pertanggungan asuransi ekspor serta asuransi kredit memiliki sifat voluntary dan non-monopoly dengan karakteristik usaha (nature of business), sebagai berikut:
The operations of the company, especially in the coverage export insurance and Credit Insurance has the nature of voluntary and nonmonopoly business characteristics (nature of business), as follows:
> Produk-produk inti (core business) Asuransi ASEI, yaitu: Asuransi Ekspor dan Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit. Asuransi ASEI memberikan proteksi atas risiko tidak diterimanya pembayaran didalam transaksi perdagangan internasional.
> Asuransi ASEI Core Business, namely: Insurance and Export Credit Insurance and Credit Guarantee. Asuransi ASEI provides protection for the risk of not receiving payment in international trade transactions.
> Produk pertanggungan risiko finansial memiliki risiko yang sangat tinggi yang harus ditanggung perusahaan, antara lain akibat: • Risiko moral hazard yang dapat timbul dari pihak terjamin atau penerima jaminan yang seringkali sulit dideteksi pada saat risks assessment. • Adanya seleksi risiko (risks selection). Terlebih lagi dengan pola penutupan pertanggungan secara kasus per-kasus (non whole turnover cover) seperti saat ini, dimana tertanggung cenderung melakukan seleksi risiko. Untuk transaksi yang cenderung berisiko tinggi saja yang dipertanggungkan, sehingga tidak ada subsidi silang antara pertanggungan yang berisiko tinggi dan yang risikonya rendah. • Pihak terjamin seringkali meminta penjaminan atau pertanggungan 100% atas risiko (non-risk sharing). Dengan tidak dapat diterapkannya risk-sharing principles maka dapat mengurangi atau bahkan menghilangkan prinsip kehatihatian yang seharusnya juga diterapkan pihak terjamin, sehingga kemungkinan terjadi risiko moral hazard. • Keterbatasan reasuransi atau hampir tidak ada reasuransi untuk produk financial insurance/guarantee, sehingga hampir keseluruhan risiko harus menjadi tanggungan sendiri (own retention).
> Product coverage of financial risks have a very high risk to be borne by the company, among others due to:
> Pelanggan Asuransi ASEI khususnya eksportir dan perbankan. Eksportir memanfaatkan produk Asuransi ASEI dalam rangka menutup pertanggungan atas risiko tidak diterimanya pembayaran ekspor, sedang untuk perbankan dalam rangka menutup pertanggungan atas risiko tidak diterimanya pelunasan kredit ekspor yang disalurkan kepada eksportir.
> Asuransi ASEI Customers, especially Exporters and Banks. Exporters of products utilize Asuransi ASEI coverage in order to cover the risk of not receiving payment for exports, while for banks it is in order to cover the risk of not receiving the coverage of export credit repayment that is channeled to exporters.
> Produk Asuransi ASEI selain untuk kepentingan nasabah dalam memperoleh proteksi bisnis, lebih banyak dimanfaatkan untuk kepentingan dukungan dalam memperoleh pembiayaan ekspor, sehingga fluktuasi jumlah penutupan pertanggungan lebih banyak dipengaruhi oleh tersedianya fasilitas pembiayaan ekspor dari pihak perbankan ataupun lembaga keuangan atau adanya instrument pembiayaan lainnya (seperti factoring / forfeiting). Oleh karenanya, perlu ada aliansi strategis untuk memperkuat sinergi antara Asuransi ASEI dengan perbankan. Hubungan
> Asuransi ASEI Products, in addition to the interests of business clients in obtaining protection, are more widely used for the benefit of support in obtaining export financing, so that fluctuations in the coverage are more influenced by the availability of export financing from the banks or financial institutions or any other financial instrument (such as factoring / forfeiting). Therefore, there should be a strategic alliance to strengthen the synergies between the banking sector and Asuransi ASEI. Asuransi ASEI relationships with banks are very important to continue to be
•
•
•
•
The risk of moral hazard that can arise from the guarantee or assurance that the recipient is often difficult to detect risks at the time of assessment. The presence of risk selection. Moreover with coverage patterns is case by case (non whole turnover cover) like today, where the insured is likely to do risk selection. For high-risk transactions to be insured, so there is no cross-subsidies between high-risk coverage and those where risk is low.
The guaranteed party often requires 100% assurance or guarantee 100% coverage for the risk (non-risk sharing). With the application of risk-sharing principles, it can reduce or even eliminate the precautionary principles that should also be applied to the guaranteed, so the possibility of moral hazard risks. Limitations of reinsurance or nearly no reinsurance for financial insurance / guarantee products, so that almost the whole risk must be borne alone (own retention).
75
76
Laporan Tahunan 2011
Asuransi ASEI dengan perbankan sangat penting untuk terus dikembangkan sebagaimana pada awal berdirinya Asuransi ASEI, dimana Asuransi ASEI dimasukkan di dalam sistem manajemen risiko perbankan.
developed since in its inception, Asuransi ASEI was included in bank risk management systems.
> Manfaat produk Asuransi ASEI bagi eksportir, antara lain adalah meningkatkan daya saing ekspor melalui dukungan pemberian ketentuan pembayaran kredit yang lebih berani untuk importir, meningkatkan keberanian eksportir di dalam menembus pasar-pasar ekspor yang baru serta meningkatkan likuiditas eksportir melalui diskonto wesel ekspor perbankan yang dijamin Asuransi ASEI, serta hak ganti rugi atas risiko kredit ekspor yang diberikan Asuransi ASEI.
> Benefits of Asuransi ASEI products for exporters, among others, is to increase export competitiveness through support for the provision of credit payment terms which are more willing to importers, exporters in increasing boldness in penetrating export markets and to improve the liquidity of new exporters through bank export bill discounts guaranteed by Asuransi ASEI, as well as the right to compensation for provided export credit risk.
2011 Annual Report
TINJAUAN BISNIS PER SEGMEN USAHA Business Review Per Segment Kinerja Asuransi Ekspor (AE)
EXPORT CREDIT INSURANCE PERFORMANCE (ECI)
Perkembangan Premi Bruto AE
ECI Gross Premium Development
Perkembangan realisasi premi bruto Asuransi Ekspor (AE) dari tahun 2007 sampai dengan 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
The development realization of Export Credit Insurance Gross Premium from 2007 to 2011, we can say, is as follows:
Tabel: Premi Bruto Asuransi Ekspor 2007–2011
Table: Export Credit Insurance Gross Premium 2007–2011
Tahun / Year (1)
NILAI (Rp. juta) VALUE (million Rp.)
PROSENTASE (%) PENCAPAIAN PERCENTAGE (%) REACHED
Realisasi / Realization (2)
R K A P / Budget (4)
(6 = 2: 4)
2007
5.943
9.000
66,03
2008
7.775
9.000
86,38
2009
13.507
13.500
100,05
2010
24.637
23.625
104.28
2011
29.416
37.000
79.50
Grafik: Premi Bruto Asuransi Ekspor 2007–2011 Graphic: Export Credit Insurance Gross Premium 2007–2011 45000 40000 35000 30000 25000 20000
Realisasi Realization
15000 10000
RKAP Budget
5000 0
2007
2008
2009
2010
2011
Premi AE selama 5 tahun terakhir terus meningkat meskipun antara tahun 2007–2008 belum dapat mencapai target RJPP maupun RKAP, namun mulai tahun 2009 sampai dengan tahun 2010 dengan berbagai upaya telah berhasil mencapai RJPP maupun RKAP.
ECI premiums over the past 5 years have continued to increase even though between 2007–2008 the targets of RKAP and RJPP were not reached, but from 2009 until 2010 efforts made them realized.
Pendapatan Premi dan Hasil Underwriting
ECI Revenues and Expenses
Produksi premi Asuransi Ekspor tahun 2011 meningkat signifikan dibanding tahun sebelumnya (2010), yaitu: dari Rp 24,64 miliar menjadi Rp 29,42 miliar atau meningkat sebesar 19,40%.
Export Production Insurance premiums in 2011 increased significantly over the previous year (2010), namely: from Rp 24.64 billion to Rp 29.42 billion, an increase of 19.40%.
77
78
Laporan Tahunan 2011
Tabel: Premi Bruto, Klaim Bruto, dan Hasil Underwriting Asuransi Ekspor
Table: Export Credit Insurance Gross Premium, Gross Claim, and Underwriting Income
(Jutaan rupiah Million rupiah) REALISASI
ANGGARAN
REALISASI
% PERBANDINGAN
KETERANGAN
REALIZATION
BUDGET
REALIZATION
% COMPARISON
DESCRIPTION
2011
2011
2010
%
%
(1)
(2)
(3)
1 thd 2
1 thd 3
Premi Bruto / Gross Premium
29.416
37.000
24.637
79.50
119.40
Klaim Bruto / Gross Claim
2.675
4.300
1.449
62.20
184.55
Hasil Underwriting / Underwriting Income
14.577
13.535
9.490
107.70
153.61
Hasil Underwriting tahun 2011 diperoleh sebesar Rp. 14,577 miliar atau 107,70 % dari anggarannya sebesar Rp. 13.535 miliar. Sepanjang tahun 2011, kendala-kendala dan upaya-upaya yang ditempuh dalam pencapaian target AE, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Underwriting Income earned in 2011 amounted to Rp. 14.577 billion or 107.70% of the budget of Rp. 13.535 billion. Throughout 2011, the constraints and measures taken in achieving the target EI, we can say, are as follows:
Kendala-kendala yang dihadapi SBU AE: Pangsa pasar ekspor utama umumnya masih berada dinegara USA, Jepang, dan Eropa, sementara kondisi di Eropa masih belum sembuh dari krisis financial global sehingga belum maksimal menyerap volume ekspor nasional. Munculnya beberapa perusahaan asuransi pesaing baru untuk produk TCI sehingga tidak semua prospek bisnis yang diperoleh dari broker diberikan ke ASEI.
Constraints faced by ECI general expenses: • The share of major export markets are generally still in USA, Japan, and Europe, while conditions in Europe are still not recovered from the global financial crisis so that it is not yet able to absorb the volume of national exports. • There are new competitors emerging offering TCI products, so not all business prospects from brokers are given to ASEI.
Upaya yang telah dilakukan: Mengoptimalkan penutupan dari para pemegang polis. Melakukan kegiatan pemasaran secara langsung (direct marketing) ke prospek eksportir dimasing-masing kantor cabang. Melakukan sosialisasi dengan asosiasi/lembaga ekspor untuk produk Divisi AE (ECI, TCI dan EBI) yaitu ke GPEI, ASMINDO, AEKI, GPEI, KADIN, dll. Mengoptimalkan penutupan EBI dari nasabah Bank Mandiri Surabaya (case nasabah KC Surabaya, PT. Tjakrindo Mas). Melakukan kegiatan business gathering dengan perbankan (Bank Mandiri dan BNI Konvensional) dan nasabah/pelaku usaha. Mengoptimalkan penutupan (deklarasi) yang berasal dari agent / broker (contoh: Pentapro broker dengan nasabah PT. Trias Sentosa Tbk, dll).
Efforts that have been made • Optimizing coverage for ECI policy holders. • Conduct direct marketing (direct marketing) to the prospects of exporters in each of the Branch Offices. • Conduct socialization with export associations/institutions for EI Division products (ECI, TCI and EBI), namely to GPEI, ASMINDO, AEKI, GPEI, KADIN, etc. • Optimize EBI coverage from Government and National Bank Customers. • Conduct business gatherings with banks and customers/business people. • Optimize coverage (declaration) from agents/brokers.
Upaya yang telah dilakukan Bagian Pemasaran Kantor Pusat Penjajagan kerjasama EBI dengan BNI Konvensional, BNI Syariah dan Bank Muammalat. Kerjasama dengan broker AON dan ACCETTE. Kerjasama dengan AON untuk prospek penutupan dengan perusahaan Jepang yang berada di Indonesia: PT. SOJITZ, PT. POSMI, dan TOSHIBA. Kerjasama dengan reinsurer yaitu dengan ThaiExim untuk account PTT Thailand.
Efforts have been made of Marketing Head Office • EBI assessments of cooperation with Conventional BNI, BNI Syariah, and Bank Muammalat. • Cooperation with the broker AON and ACCETTE. • Cooperation with AON to the prospect of closure with the Japanese company located in Indonesia: PT. Sojitz, PT. POSMI, and TOSHIBA. •
Cooperation with the reinsurer is to ThaiExim to account PTT Thailand.
2011 Annual Report
Kinerja Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit
Credit Insurance and Credit Guarantee Performance
Perkembangan Premi Bruto Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit
Development of the Gross Premium Credit Insurance and Credit Guarantee
Perkembangan realisasi premi bruto Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit (AK) dari tahun 2007 s/d 2011 adalah sebagai berikut:
The realization of Gross Premium Credit Insurance and Credit Guarantee Corporation (AK) from 2007 until 2011 are as follows:
Tabel: Bruto Asuransi Kredit & Penjaminan Kredit 2007–2011
Table: Gross Credit Insurance & Credit Guarantee 2007–2011
Tahun / Year (1)
NILAI (Rp. juta) VALUE (million Rp.)
PROSENTASE (%) PENCAPAIAN PERCENTAGE (%) REACHED
Realisasi / Realization (2)
R K A P / Budget (4)
(6 = 2: 4)
2007*)
13.407
35.000
67,62
2008
11.697
15.833
73,87
2009
26.249
23.750
110,52
2010
48.549
35.625
136.28
2011
61.548
61.000
100.90
*) Include SS
Grafik: Premi Bruto Asuransi Kredit 2007- 2011 Graph: Insurance Credit Gross Premium 2007- 2011 70.000 60.000 50.000 40.000 30.000
Realisasi Realization
20.000 10.000 0
2007
2008
2009
2010
2011
RKAP Budget
Perolehan premi bruto Asuransi Kredit sejak tahun 2007 s.d. 2008 menurun namun di tahun 2009 s.d. 2011 dapat bangkit meningkat signifikan dari tahun sebelumnya, bahkan dapat melampaui RJPP dan RKAP.
Acquisition of Gross Premium Credit Insurance from 2007 to 2008 declined but from 2009 until 2011 was able to rise significantly and improve from the previous year, even surpassing the RKAP.
Pendapatan dan Beban Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit Tahun 2011 premi bruto mencapai sebesar Rp 61,55 miliar dibandingkan dengan realisasi tahun 2010 mengalami kenaikan sebesar 26,77%, sedangkan pencapaiannya terhadap anggaran 2011 sebesar 100,90%. Hasil Underwriting Asuransi Kredit adalah sebesar Rp 29,37 miliar atau sebesar 106,97% dari anggaran tahun 2011 sebesar Rp 27,45 miliar.
Credit Insurance and Credit Guarantees Revenues and Expenses In 2011, the Gross Premium reached Rp 61.55 billion, compared with the realization in 2010, it increased by 26.77%, while the achievements of the 2011 budget are at 100.90%. Credit Insurance Underwriting Revenues amounted to Rp 29.37 billion or equal to 106.97% of the 2011 budget, amounting to Rp 27.45 billion.
79
80
Laporan Tahunan 2011
Tabel: Premi Bruto, Klaim Bruto, dan Hasil Underwriting Asuransi Kredit & Penjaminan Kredit
Table: Credit Insurance and Credit Guarantee Gross Premium, Gross Claim, and Underwriting Income
(Jutaan rupiah Million rupiah)
KETERANGAN DESCRIPTION
Premi Bruto / Gross Premium
REALISASI
ANGGARAN
REALISASI
% PERBANDINGAN
REALIZATION
BUDGET
REALIZATION
% COMPARISON
2011
2011
2010
%
%
(1)
(2)
(3)
1 thd 2
1 thd 3
61.548
61.000
48.549
100.90
126.77
Klaim Bruto / Gross Claim
9.254
16.000
6.875
57.84
134.61
Hasil Underwriting / Underwriting Income
29.365
27.451
26.510
106.97
110.77
Kendala yang dihadapi Kerjasama dengan Bank Pemerintah belum terealisasi tahun 2011. Proses subrogasi tidak berjalan maksimal diakibatkan debitur tidak kooperatif, debitur sulit ditemui, agunan sudah tidak ada lagi, banyaknya umur piutang subrogasi yang lebih dari 5 tahun.
Constraints faced • Cooperation with government banks is not yet optimal. • The subrogation process is not running maximally as a result of debtors not the existence and the absence of collateral that can be executed.
Upaya-upaya yang dilakukan untuk tetap meningkatkan produksi Asuransi Kredit dan hasil underwritingnya, antara lain, sebagai berikut: Mengupayakan kerjasama Asuransi Kredit baru dengan Bank Pembangunan Daerah, Bank Swasta Nasional/Asing, Bank-Bank Pemerintah, khususnya untuk fasilitas Commercial Line, dan Lembaga Perbankan Non-Bank. Meningkatkan dan menjaga hubungan secara intensif kepada rekanan-rekanan Bank dan Non-Bank. Melakukan ekstensifikasi (perluasan kerjasama dengan Bank Pembangunan Daerah serta Bank-Bank Umum Swasta Nasional / Asing) dan intensifikasi (perluasan variasi polis-polis produk baru). Mengembangkan Produk/Polis baru seperti Asuransi Kredit Ketahanan Pangan dan Energi dan lain-lain. Melakukan standarisasi underwriting sheet dan Term & Conditions (T & C) produk Asuransi Kredit. Mengupayakan perolehan recovery melalui penagihan, baik dilakukan sendiri maupun pihak ketiga.
Efforts done to keep increasing production and Credit Insurance Underwriting Revenues, among others, as follows: • Optimizing cooperation with the Government Banks, the Regional Development Bank, the National Private Banks / Foreign Banks and Non-Bank Institutions.
Kinerja Suretyship
Suretyship Performance
Perkembangan Premi Bruto Suretyship Bisnis suretyship semula merupakan bagian dari kelompok SBU Asuransi Kredit, dan pada tahun 2008 mulai dipisah menjadi SBU tersendiri dengan harapan bisnis ini akan bertumbuh menjadi besar. Meskipun perolehan premi Suretyship dari tahun 2007 s.d. 2011 masih di bawah target RKAP maupun RJPP, namun perkembangan realisasi premi bruto Suretyship terus mengalami peningkatan. Perkembangan realisasi premi bruto Suretyship dari tahun 2007 s/d 2011 adalah sebagai berikut:
Suretyship Gross Premium Development Suretyship business originally was part of the general Credit Insurance expenses, and in 2008 it began to split into separate expenses in the hope that this business will grow to be big. Although the acquisition of the suretyship premium from 2007 till 2011 was still below target, the realization development of Suretyship Gross Premium continues to increase. The realization of Gross Premium Suretyship from 2007 until 2011 are as follows:
• •
• • •
Improve and maintain intensive relations with partners and nonbanks. Conduct intensification with the Regional Development Banks and Private Banks National / Foreign and improve the policies or the variation of the products offered to the Bank. Develop products / new policies to meet market needs. Perform standardization of underwriting sheets and Terms & Conditions (T & C) for Credit Insurance products. Promote the acquisition of recovery through billing, either by themselves or third parties.
2011 Annual Report
Tabel: Premi Bruto Suretyship 2007 s/d 2011 Tahun / Year (1)
Table: Suretyship Gross Premium 2007 until 2011 NILAI (Rp. juta) VALUE (million Rp.)
PROSENTASE (%) PENCAPAIAN PERCENTAGE (%) REACHED
Realisasi / Realization (2)
R K A P / Budget (4)
(6 = 2: 4)
2007
13.407
NA
-
2008
23.043
15.167
151,93
2009
22.017
51.000
43,17
2010
24.072
42.500
56,64
2011
37.047
24.072
80.54
Grafik: Premi Bruto Suretyship 2007-2011
Graph: Suretyship Gross Premium 2007- 2011
70.000 60.000 50.000 40.000 30.000
Realisasi Realization
20.000 10.000 0
2007
2008
2009
2010
RKAP Budget
2011
Pendapatan dan Beban Suretyship Pendapatan premi Suretyship tahun 2011 sebesar Rp 37,05 miliar atau 80,54% dari anggaran. Hasil underwriting tahun 2011 sebesar Rp. 16,47 miliar atau naik 48,88% dari tahun 2010 sebesar Rp 6,62 miliar.
Suretyship Revenue and Expenses Suretyship premium income in 2011 amounted to Rp 37.05 billion or 80.54% of the budget. Underwriting Revenues in 2011 amounted to Rp. 16.47 billion, up 48.88% from 2010 which amounted to Rp 6.62 billion.
Tabel: Premi Bruto, Klaim Bruto, dan Hasil Underwriting Suretyship
Table: Suretyship Gross Premium, Gross Claim, and Underwriting income
(Jutaan rupiah Million rupiah) REALISASI
ANGGARAN
REALISASI
% PERBANDINGAN
REALIZATION
BUDGET
REALIZATION
% COMPARISON
2011
2011
2010
%
%
(1)
(2)
(3)
1 thd 2
1 thd 3
Premi Bruto / Gross Premium
37.047
46.000
24.072
80.54
153.90
Klaim Bruto / Gross Claim
5.222
9.000
10.679
58.03
48.90
Hasil Underwriting / Underwriting Income
16.466
17.900
6.617
91.98
248.83
KETERANGAN DESCRIPTION
81
82
Laporan Tahunan 2011
Kendala yang dihadapi PKS dengan Perbankan yang diharapkan dapat memberikan premi yang besar dan dapat menutup target premi 2011, dalam realisasinya tidak dapat memberikan premi yang sesuai. PKS Bank yang telah terjalin di tahun 2011 adalah Bank BTN, Bank DKI, Bank Agris, Bank Himpunan Saudara, dan Bank Sulselbar. Dari beberapa Bank PKS tersebut yang aktif memberikan premi adalah Bank DKI, Bank BTN dan Bank Sulselbar, sedangkan dua Bank lainnya, yaitu: Bank Himpunan Saudara dan Bank Agris belum dapat memberikan premi yang maksimal karena tidak semua obligee dapat mengaksep Bank Garansi dari dua Bank tersebut. Kerjasama dan pendekatan dengan broker untuk penerbitan Surety dan Bank Garansi belum maksimal, karena adanya pandangan bahwa operasional broker pada umumnya pada bisnis Asuransi Umum. Pembinaan SDM di Kantor Cabang untuk memasarkan produkproduk Suretyship masih belum maksimal, termasuk juga kekurangan SDM yang khusus menangani produk Suretyship di Kantor Cabang, dan kurangnya produk knowledge produk Suretyship sehingga kegiatan pemasaran di Kantor Cabang belum mencapai sasaran yang maksimal.
Constraints faced • MCC with the Banking which is expected to give a big premium to cover the target premium and 2011, the realization can not provide an appropriate premium. MCC Bank that has been established in the year 2011 the Bank BTN, Bank Capital, Bank Agris, Civil Society Bank, and Bank Sulselbar. From some of the active MCC Bank provides premium is Bank DKI, Bank BTN and Bank Sulselbar, while two other banks, namely: Civil Society Bank and Bank Agris yet to provide a maximum premium because not all the Obligee may accept Bank Guarantee of two bank .
Upaya yang dilakukan untuk pencapaian tahun 2011 adalah: Memaksimalkan kerjasama PKS Bank Garansi dengan Bank yang telah ada diantaranya adalah Bank DKI, Bank BTN dan Bank Sulselbar, dengan melakukan sosialisasi dan kunjungan rutin ke kantor Bank PKS tersebut. Membuka jalan untuk dapat melakukan PKS dengan Bank baru diantaranya adalah Bank BRI. Melakukan evaluasi terhadap proses PKS yang sebelumnya telah berjalan khususnya didalam penyederhanaan prosedur penerbitan Bank Garansi yang dapat memberikan kemudahan dan kecepatan penerbitan Bank Garansi. Melakukan pendekatan ke Broker-broker potensial untuk dapat dilakukan kerjasama dalam penerbitan Surety Bond dan Bank Garansi. Membuka kesempatan kepada agen-agen ASEI yang saat ini belum memiliki Sertifikat keagenan untuk diberikan kesempatan mengikuti ujian keagenan dengan biaya ASEI pada setiap kesempatan penyelenggaraan ujian yang dilakukan oleh AAUI. Melakukan workshop yang diikuti oleh staf Surety dari semua kantor Cabang untuk meningkatkan pengetahuan produk Suretyship. Kantor Pusat melakukan koordinasi, monitoring dan komunikasi lebih intensif dengan semua Kantor Cabang berkaitan dengan kendala dan permasalahan yang dihadapi oleh Kantor Cabang baik yang berkaitan dengan underwriting maupun pemasaran Suretyship.
Efforts done to reach achievement in 2011: • MCC Bank Guarantee maximize cooperation with existing Bank include Bank Capital, Bank BTN and Bank Sulselbar, with socialization and regular visits to the office of the MCC Bank.
•
Cooperation with the broker and approach to the issuance of Surety and Bank Guarantee is not maximized, because of the view that the brokerage operations in general on the General Insurance business.
•
Development of human resources in the Branch Office to market the products Suretyship is not maximized, including the lack of human resources specializing in products Suretyship in the Branch Office, and the lack of product knowledge so that Suretyship product marketing activities in the Branch Office has not reached the maximum target.
•
Paving the way for the Bank to perform a new MCC
•
Conduct an evaluation of the MCC that had previously been running especially in the issuance of Bank Guarantees simplification of procedures that can provide ease and speed the issuance of Bank Guarantees. Approaching the potential for brokers to do cooperation in the publication of Surety Bond and Bank Guarantee.
•
•
Provide an understanding of the products to brokers and agents as well as giving the agency the opportunity to take exams
•
Conduct education and training of staff followed by Surety of all Branch Office to enhance product knowledge of Suretyship.
•
Headquarters coordination, monitoring and more intensive communication with all Branches related to the constraints and problems faced by the branch office whether in relation to the underwriting and marketing of Suretyship.
2011 Annual Report
Kinerja Asuransi Umum
General Insurance Performance
Perkembangan Premi Bruto Asuransi Umum (AU) Realisasi premi AU dari tahun 2006 sampai dengan 2011 terus meningkat. Hal ini menunjukkan bahwa upaya-upaya yang dilakukan berupa fokus pemasaran diwilayah potensial telah menunjukkan hasil yang baik. Perkembangan realisasi premi bruto AU dari tahun 2007 sampai dengan 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Development of General Insurance Growth Premium Realization of premium GI from 2006 to 2011 continued to increase. This suggests that the marketing focus on Efforts done in the form of potential in the regions have shown good results. The realization of GI Gross Premium from 2007 to 2011, we can say, as follows:
Tabel: Premi Bruto Asuransi Umum dan RAM 2007 - 2011
Table: GI and RAM Gross Premium 2007 - 2011
Tahun / Year (1)
NILAI (Rp. juta) VALUE (million Rp.)
PROSENTASE (%) PENCAPAIAN PERCENTAGE (%) REACHED
Realisasi / Realization (2)
R K A P / Budget (4)
(6 = 2: 4)
2007
173.152
138.000
125,47
2008
183.753
185.000
99,33
2009
246.011
237.250
103,69
2010
406.477
329.000
123,55
2011
489.119
600.000
81.52
Grafik: Premi Bruto AU & RAM 2007-2011 Graph: GI and RAM Gross Premium 2007-2011 700.000 600.000 500.000 400.000 300.000
Realisasi Realization
200.000 100.000 0
RKAP Budget 2007
2008
2009
Pendapatan dan Beban Asuransi Umum Realisasi produksi premi Asuransi Umum tahun 2011 sebesar Rp 489,12 miliar mengalami peningkatan 20,33% apabila dibandingkan dengan realisasi tahun 2010 sebesar Rp 406,48 miliar dan pencapaiannya sebesar 81,52% terhadap anggaran 2011 sebesar Rp 600 miliar. Sedangkan pencapaian target Underwriting Asuransi Umum tahun 2011 sebesar Rp 29,989 miliar atau 101,50% dari anggaran yang ditetapkan sebesar Rp 29,55 miliar.
2010
2011
General Insurance Revenue and Expenses Realization of production of general insurance premiums in 2011 amounted to Rp 489.12 billion, increasing 20.33% compared to the realization in 2010 of Rp 406.48 billion and the achievement of 81.52% against the 2011 budget of Rp 600 billion. While the achievement of the General Insurance Underwriting in 2011 amounted to Rp 29.989 billion or 101.50% of the budget which was set at Rp 29.55 billion.
83
84
Laporan Tahunan 2011
Tabel: Premi Bruto, Klaim Bruto, dan Hasil Underwriting Asuransi Umum & RAM
Table: GI and RAM Gross Premium, Gross Claim, and Underwriting Income
(Jutaan rupiah Million rupiah)
KETERANGAN
REALISASI
ANGGARAN
REALISASI
% PERBANDINGAN
REALIZATION
BUDGET
REALIZATION
% COMPARISON
2011
2011
2010
%
%
(1)
(2)
(3)
1 thd 2
1 thd 3
DESCRIPTION
Premi Bruto Asuransi Umum & RAM / Gross Premium
489.119
600.000
406.477
81.52
120.33
Klaim Bruto / Gross Claim
29.936
52.000
21.613
57.57
138.51
Hasil Underwriting / Underwriting Income
16.466
17.900
6.617
91.98
248.83
Meskipun mengalami pertumbuhan, industri asuransi umum tetap dihadapi berbagai persoalan yang akan menghambat pertumbuhan tersebut, antara lain: Perang tarif yang terus berlanjut terutama di lini bisnis property. Pasar reasuransi yang semakin ketat. Bencana alam yang kerapkali terjadi. Kondisi tersebut tentunya akan berpengaruh pula bagi pertumbuhan pendapatan premi Asuransi ASEI.
Despite the growth, the general insurance industry is still faced with various problems that will inhibit growth, among others:
Upaya-upaya yang dilakukan untuk meningkatkan kinerja Asuransi Umum Meningkatkan kerjasama dengan broker-broker besar Menciptakan produk-produk asuransi baru Mengembangkan bisnis ritel Memperbanyak jumlah agen Penggarapan bisnis-bisnis besar Meningkatkan kapasitas treaty Memperluas jaringan dengan Broker Reasuransi
Efforts done to increase GI performance
Kegiatan Klaim Realisasi Klaim
Claim Activities Claim Realization
Dengan menerapkan kebijakan peningkatan prudent underwriting atas setiap penutupan berhasil mengendalikan besaran klaim yang dibayar tahun 2011.
By implementing a policy of prudent underwriting of any closure to successfully control the amount of claims paid in 2011.
Tabel: Rincian Beban Klaim Bruto
Table: Gross Claim Expenses Detail
• • • •
• • • • • • •
The ongoing tariff war, especially in the line of business property. Reinsurance market is getting tighter. Natural disasters that often occur. The aforementioned conditions will certainly affect development of Asuransi ASEI premium revenue.
Increase cooperation with major brokers Creating new insurance products Develop retail business Increase the number of agents Cultivation of big business Increase the capacity of treaties Expand the network by the Reinsurance Broker
(Jutaan rupiah Million rupiah) REALISASI
ANGGARAN
REALISASI
% PERBANDINGAN
KETERANGAN
REALIZATION
BUDGET
REALIZATION
DESCRIPTION
2011
2011
2010
%
%
(1)
(2)
(3)
1 thd 2
1 thd 3
% COMPARISON
1. Asuransi Ekspor / Export Credit Insurance
2.675
4.300
1.449
62.20
184.55
2. Asuransi Kredit / Credit Insurance
9.254
6.000
6.875
57.84
134.61
3. Suretyship / Surety Bond
5.222
9.000
10.679
58.03
48.90
4. Asuransi Umum / General Insurance
29.936
52.000
21.613
57.57
138.51
JUMLAH / TOTAL
47.087
81.300
40.616
57.91
115.93
2011 Annual Report
Realisasi klaim yang dibayarkan tahun 2011 adalah 57,91% dari anggarannya sebesar Rp 81,3 miliar, jika dibandingkan dengan tahun sebelumnya (2010), klaim bruto meningkat sebesar 15,93 %. Klaim yang relatif besar berasal dari produk Asuransi Umum dan RAM mencapai 63,58 % dari total klaim yang dibayar dan 57,57 % dari anggaran. Hal ini membuat perusahaan mengambil langkah-langkah pengendalian yang lebih optimal terhadap risiko bisnis produkproduk yang relatif baru dikembangkan tersebut.
Realization of claims paid in 2011 is 57.91% of the budget of Rp 81.3 billion, compared with the previous year (2010), Gross Claims increased by 15.93%. Relatively large claims from the General Insurance products and RAM reached 63.58% of total claims paid, and 57.57% of the budget. This allows the firm to take steps towards a more optimal control of relatively new risk products.
Perkembangan Hasil Underwriting
Development of Underwriting Income
Perkembangan realisasi Hasil Underwriting dari tahun 2007–2011 adalah sebagai berikut:
Development of Gross Recoveries realization from 2006–2011 are as follows:
Tabel: Realisasi Hasil Underwriting 2007–2011
Table: Underwriting Income Realization 2007-2011
Tahun / Year (1)
NILAI (Rp. juta) VALUE (Rp. million)
PROSENTASE (%) PENCAPAIAN PERCENTAGE (%) ACHIEVEMENT
Realisasi / Realization (2)
R K A P / Budget (4)
(6 = 2: 4)
2007
13.319
46.962
28,36
2008
30.786
37.025
83,14
2009
49.834
58.096
85,78
2010
60.905
67.473
90,27
2011
90.397
88.432
102.22
Kinerja Bidang Investasi Hasil Investasi
Investment Performance Investment Income
Perkembangan realisasi Hasil Investasi dari tahun 2007 sampai dengan 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Realization development of Investment Income from 2007-2011, are as follows:
Tabel: Realisasi Hasil Investasi 2007-2011
Table: Investment Income Realization 2007-2011
Tahun / Year (1)
NILAI (Rp. juta) VALUE (Rp. million)
PROSENTASE (%) PENCAPAIAN PERCENTAGE (%) ACHIEVEMENT
Realisasi / Realization (2)
R K A P / Budget (4)
(6 = 2: 4)
110.15
51.295
45.000
113,98
2008
47.661
44.799
106,39
2009
52.835
49.057
107,70
2010
58.618
53.490
109,59
2011
63.673
57.805
110.15
85
86
Laporan Tahunan 2011
Grafik: Hasil Investasi 2007-2011 Graph: Investment Results 2007-2011 700.000 600.000 500.000 400.000 300.000
Realisasi Realization
200.000
RKAP Budget
100.000 0
2007
2008
2009
2010
2011
Sepanjang tahun 2006 sampai tahun 2011 hasil investasi mengalami peningkatan karena iklim investasi yang kondusif dan kebijakan investasi yang lebih baik. Di tahun 2008 dan 2009 portofolio investasi Asuransi ASEI dikembangkan pada portfolio obligasi dan reksadana fixed income, yang memberikan hasil yang lebih baik, aman dan pasti.
During 2006 to 2011, Investment Income has increased due to the conducive investment climate and better investment policies. In 2008 and 2009, Asuransi ASEI's investment portfolio was developed in the portfolio of bonds and fixed income mutual funds, which gives better results, safely and surely.
Total investasi Asuransi ASEI tahun 2011 meningkat 8,90 % menjadi sebesar Rp 689,87 miliar dari Rp 633,49 miliar pada tahun 2010. Pada tahun 2011, laporan keuangan Asuransi ASEI telah menggunakan PSAK 50 & 55. Dengan pemberlakuan PSAK tersebut yang dimulai sejak tahun 2011, maka investasi dalam surat berharga Obligasi dibagi menjadi dua kriteria antara lain HTM (Surat Berharga Hingga Jatuh Tempo) dan AFS (Surat Berharga Tersedia Untuk Dijual), per 31 Desember 2011 masing-masing memiliki nilai wajar sebesar Rp 177,5 miliar dan Rp 47,1 miliar.
Asuransi ASEI Total Investment in 2011 increased 8.90% to Rp 689.87 billion from Rp 633.49 billion in 2010. In 2011, Asuransi ASEI financial statements have been using IAS 50 & 55. With the implementation of the IAS, which began in 2011, investment in securities bonds are divided into two criteria, among others, HTM (to Maturity Securities) and AFS (Available for Sale Securities), as of December 31, 2011 each have a fair value amounting to Rp 177.5 billion and Rp 47.1 billion.
Pada tahun 2011, komposisi surat berharga diperdagangkan mengalami peningkatan yang cukup signifikan sebesar 101% dari tahun 2010 dari Rp 50,13 miliar menjadi sebesar Rp 50,79 miliar yang terdiri atas saham Rp 38,9 miliar dan Reksadana Rp 11,8 miliar.
In 2011, the composition of traded securities experienced a significant increase of 101% from 2010 from Rp 50.13 billion to Rp 50.79 billion, consisting of shares of Rp 38.9 billion and Rp 11.8 billion in mutual funds.
Hasil Investasi tahun 2011 diperoleh sebesar Rp 63,67 miliar atau 110,15% dari anggaran tahun 2011 sebesar Rp 57,82 miliar. Kenaikan tersebut terjadi karena memanfaatkan peluang dalam trading saham dan penjualan obligasi money market, serta adanya penempatan pada portofolio yang memberikan return yang optimal.
Investment Income earned in 2011 amounted to Rp 63.67 billion or 110.15% of the 2011 budget, amounting to Rp 57.82 billion. The increase was due to taking advantage of trading opportunities in stocks and bonds, money market, as well as the placement of the portfolio that provides an optimal return.
Pemberlakuan PSAK 50 & 55 juga memberikan kontribusi terhadap kenaikan pokok dan hasil investasi, akibat penghitungan nilai wajar obligasi berdasarkan Efective Interest Rate (EIR) dari arus kas yang akan diterima di masa depan.
The implementation of IAS 50 & 55 also contributed to the increase in principal and Investment Income, due to the calculation based on the fair value of the bond-effectiveness Interest Rate (EIR) of cash flows to be received in the future.
2011 Annual Report
Apresiasi rupiah yang terjadi selama tahun 2011 sebesar 4.5% dari Rp 9.400 pada awal tahun menjadi Rp 8.991 pada akhir tahun, mengakibatkan selisih negatif kurs yang mengurangi pendapatn investasi. Kondisi tersebut diatasi dengan pengalihan portofolio Dollar dari Deposito menjadi Reksadana, sehingga potensi keuntungan dari investasi Dollar lebih optimal.
Rupiah appreciation that occurred during 2011 of (4.5%) from Rp 9,400 to Rp in early 8,991 at the end of the year, resulted in a negative foreign exchange rate reducing investment income. The condition was resolved with the transfer of portfolios of dollar deposits into mutual funds, so the potential benefits of dollar investments are more optimal.
Kegiatan investasi yang dilakukan Penempatan dana pada portofolio yang tepat, sehingga dapat memberikan return yang optimal, serta dengan melakukan evaluasi dan monitoring secara kontinu untuk meminimalisir potensi risiko yang memungkinkan. Memanfaatkan peluang-peluang investasi di pasar uang dan pasar modal dengan tetap mengedepankan pertimbangan konservatisme. Pengelolaan dana untuk memenuhi kebutuhan operasional perusahaan. Pembinaan dan memperluas jaringan kerja guna mencari alternatif investasi lainnya (diversifikasi produk), yang masih dapat diperkenankan. Peningkatan kualitas SDM. Penyempurnaan Pedoman kebijakan investasi guna menambah efisiensi dan efektifitas kegiatan investasi.
Investment activities that have been done • Placement of funds in the right portfolio, so as to provide an optimal return, as well as by continuous evaluation and monitoring to minimize the potential possible risk. •
Leveraging investment opportunities in the money market and capital market considerations while promoting conservatism.
•
Management of the funds to meet the operational needs of the company. Developing and expanding networks to seek other investment alternatives (product diversification), which can still be allowed.
•
• •
Improving the quality of human resources. Completion of the investment policy guidelines to enhance the efficiency and effectiveness of the investment.
87
88
Laporan Tahunan 2011
TINJAUAN OPERASIONAL Operational Review Sepanjang tahun 2011, Asuransi ASEI giat melaksanakan perubahan dalam rangka perbaikan berkelanjutan dilakukan untuk meningkatkan kinerja perusahaan dari berbagai aspek, yaitu:
Throughout the year 2011, Asuransi ASEI actively implemented the changes made in the framework of continuous improvement to enhance the company's performance from various aspects, namely:
Aspek Organisasi
Organizational Aspects
Pada tahun 2011, Asuransi ASEI melaksanakan perbaikan dan/atau pengembangan terhadap aspek organisasi, dengan melaksakan beberapa hal, antara lain: Pembentukan 3 (tiga) Kantor Pemasaran (Kaper) baru, yaitu: Kaper Palembang, Bekasi dan Tebet, sehingga, sampai dengan akhir tahun 2011 terdapat 8 (delapan) Kantor Cabang dan 14 (empat belas) Kantor Pemasaran. Penyiapan peningkatan status 10 (sepuluh) Kaper menjadi kantor cabang, yaitu: Aceh, Pekanbaru, Balikpapan, Denpasar, Malang, Yogyakarta, Manado, Papua, Cirebon, Palembang serta persiapan pendirian Kantor Cabang Jakarta 3. Fokus penyempurnaan organisasi dilakukan melalui peningkatan efektivitas pelayanan organisasi, yang berorientasi kepada kepuasan pelanggan. Kantor Cabang lebih difokuskan pada upaya pemasaran untuk peningkatan pendapatan premi, sedangkan Kantor Pusat pada fungsi perencanaan, pengendalian dan koordinasi pemasaran korporat. Pendelegasian wewenang yang lebih besar diberikan ke kantor cabang dengan tetap memperhatikan aspek pengawasan dan prudent underwriting. Persiapan pendirian Unit Asuransi Syariah yang saat ini dalam proses pengajuan perijinan kepada Bapepam LK dan diperkirakan akan beroperasi dalam tahun 2012.
In 2011, Asuransi ASEI carried out repairs and / or development of aspects of the organization, to carry out several things, among others: •
•
The formation of 3 (three) new Marketing Offices, namely: Palembang, Bekasi and Tebet, and by the end of 2011, there were 8 (eight) Branch Offices 14 (fourteen) Marketing Offices. Preparation of an increase in status of 10 (ten) Marketing Offices to Branch Offices, namely: Aceh, Pekanbaru, Balikpapan, Denpasar, Malang, Yogyakarta, Manado, Papua, Cirebon, Palembang, and preparation of the establishment of Branch Offices in Jakarta (3).
•
Focus on improving organizational effectiveness through improved service organization, oriented to customer satisfaction. Branch Offices are more focused on marketing efforts to increase its premium income, while the Head Office in the planning, control and coordination of corporate marketing.
•
Delegation of authority granted to the greater Branch Office by taking into account aspects of monitoring and prudent underwriting.
•
Preparation of establishment of Takaful Unit which is currently in the process of filing permits to Bapepam-LK and is expected to be operational in 2012.
Aspek Pemasaran
Marketing Aspects
Sepanjang tahun 2011, berbagai upaya yang dilakukan untuk mendorong peningkatan kinerja pemasaran, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Throughout 2011, various efforts have been made to encourage the improvement of marketing performance, which we can say are as follows:
Asuransi Ekspor (AE) Meningkatkan dan memperluas kerjasama dengan ECA lainnya terutama dengan Ksure Korea, MEXIM Malaysia dan NEXI Jepang. Menegaskan implementasi strategi pemasaran Cross Selling produk AE pada existing nasabah, memelihara nasabah existing dan percepatan proses akseptasi. Mengoptimalkan kerjasama dengan broker-broker internasional yang memiliki basis nasabah eksportir yang besar. Memiliki treaty reasuransi yang sesuai dengan kebutuhan penutupan untuk semua produk AE serta meningkatkan kerjasama dengan perusahaan asuransi dan reasuransi dalam dan luar negeri untuk reasuransi fakultatif. Membuka dan mengoptimalkan kerjasama dengan bank-bank besar dalam rangka memasarkan produk Asuransi Pembiayaan Tagihan Ekspor (Export Bill Insurance) Mengembangkan produk/ polis baru Domestic Credit Insurance (DCI)
Export Credit Insurance (ECI) • Improve and expand cooperation with other ECAs, especially Ksure Korea, MEXIM Malaysia and NEXI Japan. • Affirm the implementation of marketing strategies for Cross Selling EI products to existing customers, maintain existing customers and accelerate the process of acceptance. • Optimizing the cooperation with international brokers who have a large exporter customer base. • Have a reinsurance treaty in accordance with the coverage requirements for all EI products and increase cooperation with the insurance and reinsurance companies at home and abroad for facultative reinsurance. • Expand and optimize cooperation with major banks in order to market Export Bill Insurance products •
Develop products / new policies on Domestic Credit Insurance (DCI)
2011 Annual Report
Meningkatkan program-program promosi dan pemasaran yang unik disetiap kantor cabang. Mengoptimalkan pertukaran informasi dengan ECA-ECA anggota Berne Union melalui intranet Berne Union. Menyempurnakan kebijakan underwriting produk AE dan system penyediaan jasa informasi buyer. Penambahan jumlah dan kualitas SDM AE baik di Kantor Pusat dan Kantor-Kantor Cabang.
•
Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit (AK): Mengupayakan peningkatan fasilitas Commercial Line melalui kerjasama bank-bank Pemerintah. Mengoptimalkan potensi bisnis dengan bank yang telah bekerjasama maupun dengan bank-bank lainnya. Memperbaiki proses administrasi dan percepatan proses pelayanan dengan tetap memperhatikan prinsip kehati-hatian. Menambah SDM khususnya yang berlatar belakang perbankan pada setiap kantor cabang. Mengembangkan Produk/Polis baru seperti Kredit Investasi, Project Financing, Kredit Mikro Pola channeling, Kredit Kepemilikan Rumah dan Kredit Ketahanan Pangan & Energi (KKPE) dan sebagainya.
Credit Insurance and Credit Guarantee: • Striving to improve the facilities through cooperation with Commercial banks and Government banks. • Optimize the potential of business with a bank that has worked well with other banks. • Improve the administration and the acceleration of the service process by taking into account precautionary principles. • Adding human resources, especially those with banking backgrounds in each Branch Office. • Develop product / new policy such as Credit Investment, Project Financing, Micro Credit channeling pattern, Housing Loan and Credit Food & Energy (KKPE) and so on.
Suretyship: Menambah kerjasama dengan Perbankan dalam rangka meningkatkan penerbitan Bank Garansi. Mengoptimalkan dan menambah kerjasama dengan Agen dan Broker baik di wilayah Jakarta maupun di wilayah kerja/ kantorkantor cabang ASEI. Melakukan sosialisasi berkesinambungan kepada broker dan agen mengenai produk-produk Suretyship ASEI dan model pemasarannya. Mengembangkan produk Payment Bond khususnya menjamin transaksi penjualan gas oleh PGN kepada end-user (industri). Penambahan jumlah dan kualitas SDM SS baik di Kantor Pusat dan Kantor-Kantor Cabang. Penyempurnaan kebijakan underwriting dalam rangka peningkatan pelayanan kepada nasabah.
Suretyship: • Increase cooperation with banks in order to increase the issuance of Bank Guarantees. • Optimize and increase cooperation with the Agents and Brokers, both in Jakarta and in the work area / branch offices.
Asuransi Umum: Memberikan pemahaman terkait SOP dan misi pencapaian target perusahaan kepada seluruh kantor cabang dan kantor pemasaran. Meningkatkan hubungan baik dengan Leader/Broker dalam rangka meningkatkan penutupan. Meningkatkan dan memperluas kerjasama dengan reasuradur dalam rangka meningkatkan kapasitas akseptasi. Mengoptimalkan penutupan Cross Selling dengan SBU AK (PA Plus) dan AE serta SS mengingat sumber bisnis terbesar adalah Bank dan jumlah broker terbatas. Memperbaiki layanan akseptasi, dan penyelesaian klaim.
General Insurance: • Provide an understanding of relevant SOP and mission of achieving the target company to all Branch Offices and Marketing Offices.
• • •
Increase promotion programs and unique marketing in each Branch Office. Optimize information exchange with the ECA members of the Berne Union Berne Union through via the internet. Improve the EI product underwriting policy and service provision information system. The addition of EI number and quality of human resources both at the Central Office and Branch Offices.
•
Conduct ongoing socialization to brokers and agents about products ASEI Suretyship and models of marketing.
•
Develop Payment Bond guarantees, specifically the transaction by the PGN gas sales to end-user (industry). The addition of HR personnel number and quality, both at Head Office and Branch Offices. Completion of underwriting policies in order to improve service to customers.'
• •
• • •
•
Improve relations with the Leader / Broker in order to improve coverage. Improve and expand cooperation with reinsurers in order to improve the capacity of acceptances. Optimizing the coverage of Cross Selling by GI (PA Plus) and considering the EI and SS is the Bank's largest sources of business and there are a limited number of brokers. Improve service acceptance and settlement of claims.
89
90
Laporan Tahunan 2011
Aspek Produk
Product Aspects
Upaya-upaya yang telah dilakukan untuk mengembangkan produk: Dengan berubahnya kondisi pasar, produk-produk terus dikaji dan dikembangkan untuk memenuhi kebutuhan pasar serta memanfaatkan peluang yang ada, namun tetap memperhatikan prinsip underwriting yang sehat. Memfokuskan produk Asuransi Ekspor dan Asuransi Kredit & Penjaminan Kredit sebagai core business Asuransi ASEI dengan tetap mengembangkan produk Suretyship dan Asuranai Umum. Mengembangkan produk Asuransi Syariah seiring dengan makin berkembangnya bisnis perbankan syariah di Indonesia.
Efforts that have been done for product development: • With the changing market conditions, the products continue to be studied and developed to meet market needs and utilize existing opportunities, while still observing the principles of sound underwriting. • Focusing Export and Credit Insurance & Credit Guarantee Insurance products as a core business of Asuransi ASEI while developing products of General Insurance and Suretyship. • Develop Takaful products along with the growing Islamic banking business in Indonesia.
Aspek Pengendalian Risiko
Risk Control Aspects
Di dalam setiap usaha terdapat risiko yang dapat mengganggu proses pencapaian tujuan perusahaan. Perubahan-perubahan yang terjadi pada lingkungan eksternal dan internal usaha memiliki potensi terjadinya risiko sehingga perusahaan perlu mengelola risiko-risiko tersebut secara sistematis dan terstruktur dalam rangka memastikan tercapainya tujuan perusahaan baik jangka pendek maupun jangka panjang. Manajemen risiko yang efektif dapat membantu perusahaan dalam menjaga kinerja perusahaan dengan meminimumkan biaya risiko.
In every business there are risks that can disrupt the process of achieving corporate goals. The changes that occur in the external environment and internal business have the potential risks that companies need to manage in a systematic and structured way in order to ensure the achievement of corporate goals, both short and long term. Effective risk management can help companies in maintaining the company's performance by minimizing the cost of risk.
Pengelolaan Risiko di lingkungan perusahaan Asuransi ASEI bertujuan untuk meningkatkan kesadaran akan saratnya risiko dilingkungan Asuransi ASEI, dan karenanya setiap individu, kelompok kerja, unit bisnis (kantor cabang dan kantor pemasaran), maupun unit kerja kantor pusat harus mampu mengelola risiko pada setiap aktivitas yang dilaksanakannya, menghilangkan atau mengurangi potensi dampak dan frekuensi kejadian-kejadian berbahaya yang mungkin terjadi.
Risk management in the Asuransi ASEI corporate environment aims to raise awareness of the risk-laden environment, and therefore each individual, work group, a business unit (Branch Office and Marketing Office), and the central office work units should be able to manage risk in the execution of each activity, eliminate or reduce the potential impact and frequency of adverse events that may occur.
Sebagai salah satu bentuk mitigasi risiko dalam pengelolaan risiko, Asuransi ASEI secara berkesinambungan melakukan pemantauan proses akseptasi bisnis asuransi dan penjaminan dengan membentuk Unit Uji Kepatuhan (CRM - Compliance and Risk Monitoring).
As one form of risk mitigation in risk management, Asuransi ASEI continuously is monitoring the process of acceptance and underwriting of insurance business by forming a Compliance Test Unit (CRM - Compliance and Risk Monitoring).
Asuransi ASEI juga telah menyusun Manual Manajemen Risiko yang disahkan melalui SKD No. 0111/SK.DIR/2010 tanggal 31 Oktober 2010 yang bertujuan untuk membangun infrastruktur, system dan metode pengelolaan manajemen risiko dilingkungan perusahaan agar pengelolaan risiko dapat berlangsung secara terstruktur, sistematis, transparan dan terkendali.
Asuransi ASEI has also devised a Risk Management Manual which was passed through letter No. SKD. 0111/SK.DIR/2010 dated October 31, 2010 which aims to build the infrastructure, systems and methods of management of enterprise risk management environment so that risk management can take place in a structured, systematic, transparent and controllable way.
Uraian secara lebih lengkap, dapat dilihat pada bagian “Laporan Tata Kelola Perusahaan” dalam Laporan Tahunan ini.
More complete descriptions, see the section "Corporate Governance Report" in this Annual Report.
2011 Annual Report
Aspek Pengembangan Infrastruktur
Infrastructure Development Aspect
Untuk mendukung terselenggaranya aspek-aspek tersebut di atas sesuai dengan yang direncanakan maka Asuransi ASEI selalu melakukan pengembangan infrastruktur yang meliputi: Kebijakan perusahaan termasuk Standard Operating Procedure (SOP) yang meliputi prosedur dan ketentuan akseptasi, kapasitas usaha, teknologi informasi, organisasi dan SDM, antara lain:
To support the implementation of the aspects mentioned above in accordance with what’s been planned, Asuransi ASEI always conducts the development of infrastructure which includes: company policy, including Standard Operating Procedure (SOP) which includes the procedures and conditions of acceptance, the capacity of business, information technology, organizational and human resources, among others:
Review atas kebijakan-kebijakan yang berkaitan dengan wewenang underwriting, penyelesaian klaim, serta upaya memperoleh recovery terus dilakukan. Kapasitas usaha atau kemampuan melayani permintaan kapasitas pertanggungan serta risk management terus ditingkatkan antara lain melalui kerjasama dengan pihak reasuradur (dalam dan luar negeri) termasuk memanfaatkan kerangka sinergi antar BUMN. IT system yang penting sebagai informasi manajemen juga informasi untuk pengendalian dan monitoring risiko terusmenerus dikembangkan sejalan dengan pengembangan produk dan organisasi, disamping mengakomodasi perkembangan IT untuk keperluan pelayanan kepada pelanggan homepage/ website serta email. Dalam rangka menjamin manajemen mutu pelayanan kepada pelanggan, Asuransi ASEI menerapkan sistem manajemen mutu ISO 9001:2008. Jaringan informasi dikembangkan melalui kerjasama dengan berbagai credit information agencies, sesama anggota Berne Union serta dengan berbagai institusi terkait dalam rangka risk underwriting serta pelayanan informasi buyer atau informasi Negara yang dibutuhkan pelanggan.
•
Review of policies relating to the authority of underwriting, claims settlement, and efforts to obtain the recovery.
•
The capacity or ability to serve the demands of business insurance and risk management capacity to be increased, among others, in cooperation with the reinsurer (domestic and foreign) including utilizing the synergies among the SOE framework. IT systems are important for management of information as well as information for controlling and monitoring risks, this continues to be developed in line with product development and organization, as well as to accommodate the development of IT for customer service purposes (homepage / website and email).
•
•
•
In order to ensure the quality of management service to the customer, Asuransi ASEI implements a quality management system, ISO 9001:2008. Network information is developed in collaboration with various credit information agencies, fellow members of the Berne Union and the various relevant institutions in the context of underwriting risk and buyer information services or information needed by the customer country.
Aspek Pengembangan SDM
HR Development Aspects
Untuk membesarkan Asuransi ASEI sehingga menjadi ECA yang lebih setara dengan ECA-ECA di negara lain memerlukan dukungan Sumber Daya Manusia (SDM) yang memadai dan handal. Terlebih lagi karena Asuransi ASEI telah merencanakan pembukaan lebih banyak Kantor Cabang atau Kantor Pemasaran untuk meraih peluang bisnis yang ada. Profesionalisme SDM dalam menangani risk management system serta didalam memberikan pelayanan yang baik kepada pelanggan dikembangkan melalui pendidikan dan latihan sesuai kebutuhan kualifikasi jabatan dan kompetensi baik di dalam maupun luar negeri, yang dilakukan secara in-house training dan mengirim ke lembaga-lembaga pelatihan khusus dan umum.
To raise Asuransi ASEI to become more equal with the ECAs in other countries, we need the support of adequate and reliable Human Resources (HR). Since the opening of Asuransi ASEI, there have always been plans to open more Branch Offices and Marketing Offices for existing business opportunities. HR professionalism in dealing with risk management systems and in providing good service to customers is developed through education and job training as required qualifications and competence both at home and abroad, which is done in in-house trainings and specialized trainings facilities.
Mapping SDM terus menerus disempurnakan agar kondisi organisasi dan manajemen mampu memberikan motivasi kepada pegawai untuk meningkatkan kinerja di dalam pencapaian sasaran-sasaran perusahaan.
Mapping of human resources continue to be refined so that the condition of the organization and management can motivate employees to improve performance in the achievement of corporate goals.
91
92
Laporan Tahunan 2011
Repositioning peran SDM untuk meningkatkan inisiatif bekerja dari masing-masing individu melalui transformasi cara berpikir, cara kerja, dan peran yang baru terhadap perusahaan. Hal ini memiliki implikasi yang menuntut kontribusi aktif semua pihak yang ada dalam organisasi perusahaan terutama para karyawan Asuransi.
Repositioning the role of human resources initiatives to improve the working of each individual through a transformation of thinking, ways of working and new roles for the company. This has implications that requires active contribution of all parties in the organization, especially the employees insurance company.
Konsep “Manajemen Talent Terpadu” menjadi populer sekitar lima tahun yang lalu, telah dicoba diterapkan sebagaimana kerangka kerja dibawah ini yaitu: perencanaan & strategi talent, rekrutmen, manajemen kinerja, pengembangan & belajar, perencanaan suksesi, pembangunan kepemimpinan, dan kompensasi. Tujuannya adalah tidak hanya untuk membuat fungsi Sumber Daya Manusia beroperasi secara lebih efisien, tetapi lebih penting untuk menciptakan sebuah “sistem terpadu” untuk mengelola orang yang memungkinkan organisasi secara cepat dan efektif merespon kebutuhan bisnis.
The concept of ”Integrated Talent Management” became popular about five years ago, have been tried as applied under this framework are: planning & talent strategy, recruitment, performance management, learning & development, succession planning, leadership development, and compensation. The goal is not only to create the Human Resources function to operate more efficiently, but more importantly to create an ”integrated system” to manage the people that enable organizations to quickly and effectively respond to business needs.
Source: People Management Approach
Komposisi dan jumlah karyawan perusahaan per 31 Desember 2011 dibanding tahun 2010 dapat dilihat pada bagian “Profil Perusahaan” dalam Laporan Tahunan ini.
The composition and number of employees per December 31, 2011 compared to the year 2010 can be seen in the ”Company Profiles” in this Annual Report.
Realisasi program kerja tahun 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Realization of the work program in 2011, can we say, as follows:
Upaya pemenuhan kebutuhan SDM: Penambahan pegawai dilakukan dengan melakukan analisis keterkaitan terhadap kebutuhan pegawai, yaitu: Komposisi yang ada (existing) pada unit kerja dimaksud dan beban kerja (work load) yang ditangani oleh pegawai pada unit kerja dimaksud telah bekerja secara optimal. Pengukuran dari pencapaian premi dan pencapaian underwriting untuk menilai kinerja setiap SBU dan Cabang.
Efforts to meet the needs of HR: The addition of employees was done by linkage analysis to the needs of employees, namely: The composition of the existing on the unit in question and the workload (work load) are handled by employees in the unit of work is already working optimally. The measurement of achievement of achievement of underwriting premiums and to assess the performance of each SBU and Branch.
2011 Annual Report
Pemenuhan Sumber Daya Manusia diberikan berdasarkan formasi yang dibutuhkan sesuai dengan Struktur Organisasi yang ada baik di Kantor Pusat, Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran. Kebutuhan Training/Diklat: Penyelenggaraan In House Training sesuai dengan training matriks, namun masih terdapat kendala dalam hal penyelenggaraan training yang dilakukan di kantor karena Asuransi ASEI belum memiliki tempat khusus untuk pelaksanaan In House Training yang sifatnya tetap dan berkapasitas besar. Kesehatan Pegawai: Melakukan pembatasan dengan penetapan plafond bagi pegawai untuk fasilitas kesehatan, yaitu biaya pengobatan yang dapat ditanggung perusahaan adalah 95% dari biaya nyata dan maksimal yang dapat ditanggung adalah sepuluh kali gaji bruto.
Fulfillment of Human Resources provided by the formation of structures required in accordance with the existing organization both at Head Office, Branch Office and the Office of Marketing.
Training Requirements / Training: In House Training Organisation in accordance with the training matrix, but there are still obstacles in the implementation of training conducted at the office because ASEI not have a special place for the implementation of In House Training a permanent nature and large capacity. Health officials: Do the restrictions by setting the ceiling for employees to health facilities, which may be incurred medical expenses that the company is 95% of actual costs and the maximum that can be covered is ten times the gross salary.
Jaringan Kerjasama
Cooperation Network
Kerjasama Dalam Negeri
Domestic Cooperation
Kerjasama Sesama BUMN Asuransi ASEI sebagai salah satu Badan Usaha Milik Negara (BUMN) dalam pengembangan usahanya senantiasa mempererat kerjasama yang saling menguntungkan dengan BUMN-BUMN lainnya dalam kerangka sinergi BUMN.
Cooperation with State Owned Enterprises Asuransi ASEI, as one of the State Owned Enterprises (SOEs), continues to strengthen its efforts in the development of mutually beneficial cooperation with other state companies.
BUMN-BUMN tersebut terdiri dari BUMN yang bergerak dalam bidang: perbankan, asuransi, karya (konstruksi), logistik, penerbangan, angkutan laut, perkebunan, industri (kertas, pupuk, pertambangan, farmasi) dan lain sebagainya. Beberapa BUMN yang telah menjalin kerjasama sinergi dengan Asuransi ASEI, antara lain: BUMN Bidang Perbankan: Asuransi ASEI telah menjalin kerjasama dengan BUMN yang bergerak di bidang perbankan telah terjalin, antara lain: dengan Bank Mandiri, Bank BNI, Bank BTN dan Bank BRI. BUMN Bidang Asuransi/Reasuransi: Asuransi ASEI telah menjalin kerjasama dengan Asuransi Jasindo, Reindo, NASRE, Askrindo, dan Jamkrindo. BUMN Bidang Kontruksi: Asuransi ASEI telah menjalin kerjasama dengan PT. Hutama Karya (Persero), PT. Waskita Karya (Persero), PT. Wijaya Karya (Persero), PT. Adhi Karya (Persero), PT. Nindya Karya (Persero), dan lain sebagainya.
This includes state companies in the areas of: banking, insurance, work (construction), logistics, aviation, sea transport, farming, industry (paper, fertilizer, mining, pharmaceuticals) and others. Some of the SOEs that have been cooperating with ASEI, among others: Bank Mandiri, Bank BNI, Bank BTN and Bank BRI. Banking Sector Enterprises: Asuransi ASEI has cooperated with companies involved in banking has been established, among others: the Bank Mandiri, Bank BNI, Bank BTN and BRI.
Kerjasama sinergi BUMN ini semakin terbuka dengan berkembangnya produk-produk Asuransi ASEI sebagai integrated Business Risks Protection, yaitu: Asuransi Ekspor, Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit, Suretyship dan Asuransi Umum.
Cooperation is becoming more open with Asuransi ASEI product development as Integrated Business Risks Protection, namely: Insurance Export Credit Guarantee and Credit Insurance, Suretyship and General Insurance.
Kerjasama dengan Institusi Terkait Asuransi ASEI sesuai misinya untuk turut mendorong peningkatan ekspor non-migas nasional melalui proteksi perdagangan
Cooperation with Related Institutions Asuransi ASEI, in accordance with its mission, has promoted an increase in national non-oil exports through international trade protection, this
SOE in the Insurance / Reinsurance sector: ASEI has cooperated with the Asuransi Jasindo, Reindo, NASRE, Askrindo, and Jamkrindo. Construction Sector Enterprises: Asuransi ASEI has established cooperation with PT. Hutama Karya (Persero), PT. Waskita Karya (Persero), PT. Wijaya Karya (Persero), PT. Adhi Karya (Persero), PT. Nindya Karya (Persero), and so forth.
93
94
Laporan Tahunan 2011
internasional telah mengembangkan kerjasama dengan berbagai institusi yang terkait dengan pengembangan perdagangan internasional, melalui berbagai penyuluhan, pelatihan ekspor dengan Departemen Perdagangan termasuk dengan BPEN, serta kerjasama dengan KBRI dalam rangka memperoleh informasi buyer maupun proses penyelesaian klaim.
has been developed in cooperation with various institutions associated with the development of international trade, through counseling, export training to the Commerce Department, including the BPEN, as well as cooperation with the Embassies in order to obtain buyer information and claims settlement process.
Kerjasama dengan BUMD Asuransi ASEI juga menjalin kerjasama yang baik dengan sejumlah Badan Usaha Milik Daerah (BUMD) khususnya Bank Pembangunan Daerah yang ada disetiap wilayah kerja Asuransi ASEI.
Cooperation with Regionally Owned Enterprises (BUMD) Asuransi ASEI also cooperates with a number of Regionally Owned Enterprises, especially Regional Development Banks which exist in every area where Asuransi ASEI works.
Kerjasama Luar Negeri
International Cooperation
Credit Information Agencies Sebagai lembaga yang bergerak di bidang asuransi ekspor, faktor informasi buyer (importir) maupun informasi negara buyer sangat penting di dalam membuat keputusan mengenai diterima atau ditolaknya suatu permintaan pertanggungan. Dalam rangka memperoleh informasi untuk kepentingan underwriting buyer maupun negara tersebut Asuransi ASEI bekerjasama dengan beberapa lembaga credit information agencies di luar negeri, antara lain: Cofface Central Europe; Cofface USA; Cofface Greater China; Greydon International UK & Europe; International Research Associates (INRA) Thailand & Asia; Tokyo Agent Japan, Rime Middle East, Mecos Middle East, Basis Malaysia & Asia, DHS Australia, New Zealand, Rime Information Bureau Ltd; Cyprus.
Credit Information Agencies As an institution engaged in export insurance, buyer (importer) information factors and the buyer information is very important in making a decisions regarding a request received or to refuse coverage. In order to obtain information for the benefit of buyer and country underwriting, Asuransi ASEI works in cooperation with several credit information agencies in foreign countries, among others: Cofface Central Europe; Cofface USA; Cofface Greater China; Greydon International UK & Europe; International Research Associates (INRA) Thailand & Asia; Tokyo Agent Japan, Rime Middle East, Mecos Middle East, Basis Malaysia & Asia, DHS Australia, New Zealand, Rime Information Bureau Ltd; Cyprus.
Reasuradur Dalam rangka memperbesar kapasitas pertanggungan dan penyebaran risiko pertanggungan Asuransi ASEI mengadakan kerjasama dengan beberapa reasuradur baik di dalam maupun di luar negeri. Pada tahun 2008 ini Asuransi ASEI memperoleh dukungan treaty reasuransi dari reasuradur luar negeri yaitu: Swiss Re, Malaysian Re, Hannover Re, Trust International, Atradius Re, Nationale Borg. Saat ini proses kerjasama yang saling menguntungkan dengan pihak ECA international, antara lain NEXI, MEXIM Malaysia dan K-Sure Korea.
Reinsurers In order to increase the capacity of the coverage and dissemination of risk coverage Asuransi ASEI entered into a collaboration with several reinsurers both at home and abroad. In 2008 this Asuransi ASEI treaty reinsurance support from foreign reinsurers: Swiss Re, Malaysian Re, Hannover Re, Trust International, Atradius Re, Nationale Borg. At the moment, cooperation with International ECAs are in process with: NEXI, MEXIM Malaysia and K-Sure Korea.
Berne Union Berne Union adalah merupakan asosiasi internasional lembaga asuransi ekspor dan asuransi investasi yang berkedudukan di London. Organisasi ini dibentuk pada tahun 1934 dengan tujuan untuk mendorong ekspor dari negara-negara anggota, melalui kerjasama antar anggota dengan menciptakan kesepakatan mengenai prinsipprinsip dasar asuransi ekspor dan prinsip-prinsip dasar investasi luar negeri yang sehat guna mengembangkan dan memelihara perdagangan internasional.
Berne Union Berne Union is an international association of export insurance agencies and insurance-based investments in London. The organization was formed in 1934 with the aim to encourage exports from member countries, through cooperation among members to create a consensus on basic principles of export insurance and basic principles of a sound foreign investment to develop and maintain international trade.
Untuk mencapai tujuan ini para anggota mempunyai kesepakatan dalam hal saling memberi informasi, saran dan konsultasi serta berkerjasama dengan lembaga internasional lain dalam hal yang menyangkut masalah perdagangan internasional. Asuransi ASEI telah
To achieve these goals, the members have an agreement with one another in giving information, advice and consultation and collaboration with other international organizations in matters relating to international trade issues. Asuransi ASEI has become a full member of the Berne Union
2011 Annual Report
menjadi anggota penuh Berne Union sejak tahun 1991, yang mana sebelumnya harus melewati masa sebagai observer selama 2 tahun, yaitu sejak 1989.
since 1991, which previously had to pass the time as an observer for 2 years, i.e. since 1989.
Aman Union Aman Union adalah Asosiasi Export Credit Agencies (ECA) yang beroperasi di dan milik dari Negara-negara anggota Organisasi Konferensi Islam (OKI).
Aman Union Aman Union is the Association of Export Credit Agencies (ECA) which operates in and is owned by countries in the OIC.
Pengalaman dan jaringan yang dimiliki Asuransi ASEI serta posisi Indonesia sebagai Negara dengan penduduk muslim terbesar di dunia, membuat Asuransi ASEI dipilih menjadi salah satu dari tujuh ECA berstatus sebagai founding Member. Dengan status ini, Asuransi ASEI akan memiliki akses yang sangat luas terhadap seluruh anggota Aman Union yang pada dasarnya adalah ECA dari Negara-negara tujuan ekspor utama bagi komoditas ekspor non-migas Indonesia.
Experience and networks owned Asuransi ASEI and the position of Indonesia as a country with the largest Muslim population in the world, makes Asuransi ASEI chosen to be one of the seven ECAs with a status as a founding Member. With this status, Asuransi ASEI will have a very broad access to all members of the AMAN Union, which is basically the ECA of the country’s main export destination for non-oil export commodities of Indonesia.
Lawyer/Solicitor Dalam rangka memperoleh pemulihan kerugian atas klaim yang telah dibayarkan, Asuransi ASEI mengadakan kerjasama dengan beberapa solicitor/ law firms di dalam maupun luar negeri.
Lawyer/Solicitor In order to obtain recovery of losses on claims paid, Asuransi ASEI entered into a collaboration with some solicitors / law firms at home and abroad.
Technical Assistance Untuk meningkatkan technical knowledge tentang asuransi ekspor, Asuransi ASEI memperoleh bantuan teknis antara lain berasal dari: NEXI melalui program rutin tahunan yang diselenggarakan oleh METI (Ministry of Economic, Trade and Investment), K-Sure (Korea Export Insurance Corporation) Annual General Committee Meeting Berne Union yang dilakukan setiaptahun dan Program Training yang diselenggarakan oleh Regional Cooperation Group (CRG-Berne Union) setiap tahun.
Technical Assistance To improve the technical knowledge of export insurance, Asuransi ASEI obtains technical assistance from, among others: • NEXI through a yearly training program run by (Ministry of Economic, Trade and Investment), • K-Sure (Korea Export Insurance Corporation) • Annual General Committee Meeting Berne Union which is held every year and yearly Program Trainings run by Regional Cooperation Group (CRG-Berne Union).
Aspek Hukum
Legal Aspects
Realisasi program kerja tahun 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut: Memberikan konsultasi/advis serta legal reasoning, perancangan & analisa kontrak perjanjian, serta dokumen-dokumen dan komitmen perusahaan yang memiliki implikasi hukum dengan memberikan legal opinion/ legal advis/ legal review kepada unitunit terkait sesuai dengan permintaan dari unit kerja tersebut. Sosialisasi produk hukum kepada seluruh unit kerja terkait. Telah melakukan kordinasi dengan unit-unit kerja dalam melakukan penyempurnaan kebijakan-kebijakan agar sejalan dengan kebutuhan dan perkembangan perusahaan.
Program realization of the 2011 work year, we can say is as follows: Provide consultation / advice and legal reasoning, the design and analysis of contracts and documents and the commitments the company has the legal implications by providing a legal opinion / legal advice / legal review to the relevant units in accordance with the demands of the work unit. Socialization of laws related to all work units. Coordination of work units to make improvements in the policies inline with the needs and development company.
Aspek Akuntansi
Accounting Aspects
Realisasi program kerja tahun 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut: Menyempurnakan kebijakan dan prosedur akuntansi serta pengembangan sistem pelaporan sehingga memungkinkan
Program realization of the 2011 work year we can say is as follows: Improve policies and procedures of accounting and reporting systems, allowing publication of the reports in an accurate and timely
95
96
Laporan Tahunan 2011
penerbitan laporan yang akurat dan tepat waktu. Menyampaikan berbagai laporan kepada pihak-pihak yang berkepentingan dengan tepat waktu. Memfasilitasi pelaksanaan audit laporan keuangan. Menyiapkan laporan-laporan perusahaan meliputi Laporan Bulanan Laporan Triwulanan dan Laporan Tahunan. Melanjutkan penyempurnaan sistem informasi manajemen dibidang akuntansi melalui komputerisasi untuk menjamin kecepatan, ketepatan waktu dan akurasi informasi laporan keuangan.
• • • •
fashion. Delivering a variety of reports to the parties concerned in a timely fashion. Facilitate the implementation of the audit of financial statements. Prepare reports covering the company Monthly Report, Quarterly Report and Annual Report. Continuing improvement of management information systems in the field of accounting through computerized methods to ensure the speed, timeliness and accuracy of financial reporting of information.
Aspek Keuangan
Financial Aspects
Realisasi program kerja tahun 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut: Aktif mengikuti pertemuan forum Keuangan Asuransi Reasuransi.
Program realization of the 2011 work year, we can say, is as follows:
Mengirim SDM mengikuti pendidikan tehnik penagihan dan pendidikan untuk menambah wawasan tentang produk serta pendidikan perpajakan. Mengakses langsung informasi tentang ketentuan perpajakan dari kantor pajak.
•
•
•
Actively following the forum meeting of Reinsurance Insurance Finance. Sending employees to follow human resources and billing techniques trainings to broaden the horizon of products and education on tax. Access information directly on the tax provisions at the tax office.
Aspek Teknologi Informasi
INFORMATIOn TECHNOLOGY Aspects
Realisasi program kerja tahun 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut: Mengembangkan aplikasi-aplikasi core bisnis ASEI untuk mendukung operasional perusahaan serta mempercepat pengambilan keputusan. Melaksanakan peremajaan Server AS/400 untuk percepatan proses pengolahan data. Membuat running text untuk laporon produksi per SBU per Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran secara real time. Mengadakan beberapa inhouse training yang berhubungan dengan IT kepada seluruh User untuk menambah pengetahuan dalam pengoperasian aplikasi dan pembuatan laporan.
Program realization of the 2011 work year, we can say, is as follows: •
Develop applications–ASEI core business applications to support the company's operations and speed-up decision making.
•
Implement rejuvenation Server AS/400 for the acceleration of data processing. Make a running text for production reports per SBU per Branch Office and Marketing Office in real time. Provide some in-house IT-related training to all users, to gain knowledge in the operation of the application and report generation.
• •
Aspek Perencanaan dan Pengembangan Strategi Bisnis
Planning and Development Aspects Business Strategy
Pada masa RKAP 2011, Asuransi ASEI melaksanakan strategi pertumbuhan dan selektif atas produk dan fokus pada pasar potensial yang dijalankan dalam bentuk: Meningkatkan kepuasan pelanggan sesuai dengan hasil survei kepuasan pelanggan dengan pemenuhan sarana/prasarana yang memadai dan standarisasi pelayanan. Menyempurnakan secara terus menerus produk-produk asuransi dan penjaminan yang sesuai dengan kebutuhan pasar berdasarkan prinsip-prinsip kehati-hatian dalam pengelolaan risiko.
In the 2011 RKAP period, Asuransi ASEI implemented selective and development strategies for products and potential market focus, done in the form of: • Improve customer satisfaction according to surveys of customer satisfaction with facilities / infrastructure that are adequate and have standardized service. • Improve insurance and underwriting products in accordance with the needs of the market based on the principles of prudence in risk management.
2011 Annual Report
Melakukan upaya-upaya untuk penggarapan bisnis Corporate dan retail (prioritas kepada bisnis corporate) dengan memperhatikan kapasitas dan bisnis-bisnis yang tersedia dalam treaty reasuransi. Mengembangkan kerjasama dengan bank, broker, agen serta asosiasi sektor riil. Menyempurnakan risk management system dalam rangka menjamin hasil underwriting yang ditargetkan. Menata organisasi dan sumber daya perusahaan sesuai dengan kebutuhan pasar yaitu organisasi yang berdasarkan pendekatan SBU (Strategic Business Unit). Penempatan Sumber Daya Manusia pada posisi yang tepat sesuai dengan kompetensinya masing-masing dan penerapan Merit System dalam memberikan reward and punishment dalam rangka memotivasi SDM untuk bekerja lebih optimal, sesuai dengan sasaran unit dan individu yang telah ditentukan. Penyempurnan SOP sesuai dengan dinamika organisasi dilakukan dengan memaksimalkan potensi internal atau bekerja sama dengan pihak eksternal. Menjaga efisiensi dan efektifitas biaya dalam rangka mendukung produktivitas.
•
• • •
•
•
•
Make efforts to the cultivation of corporate and retail business (priority to corporate business) with respect to capacity and the businesses that are available in the reinsurance treaty. Develop cooperation with banks, brokers, agents and associates of the real sector. Improve risk management systems in order to ensure the targeted Underwriting Revenues. Restructure the organization and resources in accordance with the needs of the organization's market-based approach to SBU (Strategic Business Unit). Placement of Human Resources at the appropriate position in accordance with their respective competence and application of the Merit System in giving rewards and punishments to motivate human resources in order to work optimally, according to the target units and individuals which have been determined. Perfection of the SOP in accordance with the dynamics of the organization is done by maximizing the potential of working with internal or external parties. Maintain the efficiency and cost effectiveness in order to support productivity.
Dalam pelaksanaan strategi yang digariskan tersebut, Asuransi ASEI telah melaksanakan dengan cara yang sangat selektif dan hati-hati karena tingkat risiko usaha yang dihadapi perusahaan masih cukup tinggi.
In the implementation of the strategy outlined, Asuransi ASEI has been carrying it out in a very selective and cautious manner because of the level of business risk facing the company is still quite high.
Asuransi ASEI terus melakukan kajian produk, modifikasi produk, pengenalan/pemasaran produk-produk modifikasi dan produk baru kepada bank dan nasabah-nasabahnya. Asuransi ASEI juga melakukan perbaikan-perbaikan terhadap sarana-sarana penting khususnya dengan: Merekrut tenaga-tenaga professional untuk menangani produkproduk Asuransi ASEI. Menyesuaikan struktur organisasi yang lebih menjamin pelanggan-pelanggan memperoleh pelayanan yang lebih baik.
Asuransi ASEI continues to review products, modify products, introduce / modify marketing of products and new products to banks and customers. ASEI also makes improvements to the facilities, it is particularly important to:
Disamping itu, pelaksanaan program kerja tahun 2011, meliputi berbagai hal, sebagai berikut: Melakukan Evaluasi Kinerja Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran
Besides that, implementation of the 2011 work performance also covers other aspects: • Conducting Performance Evaluation of Branch Offices and Marketing Offices. • Develop Company Work Plan and Budget (RKAP) 2012. • Improve the completeness of the Good Corporate Governance (GCG).
Menyusun Rencana Kerja dan Anggaran Perusahaan (RKAP) 2012. Menyempurnakan kelengkapan perangkat Good Corporate Governance (GCG). Penerapan ISO 9001: 2008 dan monitoring pencapaian sasaran mutu. Menyiapkan materi Laporan Manajemen 2010 kepada Pemegang Saham. Menyiapkan materi dalam rangka Annual report award 2010
•
Recruiting professional personnel to handle products.
•
Adjust the organizational structure to better ensure customers get better service.
• •
Implementation of ISO 9001: 2008 and monitoring the achievement of quality objectives. Prepare material of the 2010 Management Report to Stockholders.
•
Prepare material for the Annual report award 2010.
97
98
Laporan Tahunan 2011
Evaluasi Pencapaian Sasaran - 2011
Evaluation of 2011 Achievement of Targets
Selama perjalanan RKAP 2011, terdapat kondisi-kondisi yang tidak dapat diperkirakan sebelumnya, sehingga evaluasi bagaimana perusahaan mencapai sasaran-sasaran finansial maupun non finansial harus dilakukan. Adapun evaluasi tersebut meliputi beberapa hal, sebagai berikut:
During the RKAP 2011, there have been some unpredictable conditions, so the evaluation of how the company achieves its financial and nonfinancial targets should be done. The evaluation covers such issues, as follows:
Evaluasi Umum Secara umum Asuransi ASEI dalam menjalankan usahanya memfokuskan kebijakan prudential underwriting yang mengakibatkan pencapaian hasil underwriting lebih baik dibandingkan dengan tahun sebelumnya.
General Evaluation In general, Asuransi ASEI policy focus on prudential underwriting resulted in the achievement of better Underwriting Revenues than the previous year.
Evaluasi Pencapaian Sasaran Empat sasaran pokok perusahaan untuk tahun 2011, ditetapkan sebagai berikut: Aspek keuangan Untuk menjaga dan menambah likuiditas perusahaan maka perolehan target premi diimbangi dengan meminimalisir outstanding piutang premi. Mengelola portofolio investasi dan keuangan yang memberikan return maksimal dengan risiko yang terkendali. Mengelola biaya operasional yang mendukung produktivitas.
Evaluation of Target Achievement Four main company objectives for 2011 are as follows:
Financial Aspect • To maintain and increase the company's liquidity premium acquisition targets to minimize the outstanding receivables offset by the premium. • Managing a portfolio of financial investments and provide maximum return with controlled risk. • Manage the operational costs that support productivity.
Aspek proses bisnis internal Meningkatkan kecepatan dan ketepatan akseptasi dalam rangka memperolehan target premi dan target hasil underwriting: Penyempurnaan SOP dalam rangka layanan akseptasi, klaim dan pembayaran kepada pihak ketiga sesuai ketentuan (PKS; Polis, Sasaran Mutu ISO 9001:2008). Peningkatan dukungan IT yang mendukung operasional dan dinamika SOP. Optimalisasi Manajemen Risiko. Menempatkan SDM sesuai dengan kompetensinya.
Internal Business Aspect Increase speed and accuracy of acceptances in order to obtain targets and target premiums in Underwriting Revenues: • Completion of SOP for service acceptance, claims and payments to third parties in accordance (MCC; Policy, Quality Objectives ISO 9001:2008). • Increased IT support and operational support of SOP dynamics.
Aspek kepuasan pelanggan Meningkatkan penyediaan sarana dan prasarana dalam rangka kepuasan pelanggan. Memelihara dan menjaga hubungan kemitraan dengan pihak-pihak terkait. Mempersiapkan Survey Kepuasan Pelanggan (SPK) tahun 2011.
Aspek pertumbuhan/dinamis Peningkatan kompetensi dan integritas SDM antara lain dengan sosialisasi dan penerapan prinsip-prinsip Good Corporate Governance termasuk penerapan yang lebih baik terhadap budaya perusahaan “COMMITMENT” (Creativity, Openness, Morality, Manners, Integrity, Trustworthiness, Mindfulness, Environment care, Non-partisan, and Team-work).
• •
Optimization of Risk Management. Putting the HR in accordance with its competence.
Customer Service Aspects • Increase the provision of facilities and infrastructure within the framework of customer satisfaction. • Maintain partnerships with relevant parties. •
Preparing for Customer Satisfaction Survey (DSS) 2011.
Growth/Dynamic Aspects • Increasing the competence and integrity, among others, the socialization of human resources and application of the principles of good corporate governance, including better implementation of the corporate culture of "COMMITMENT" (Creativity, Openness, Morality, Manners, Integrity, trustworthiness, Mindfulness, Care Environment, Non-partisan , and Team-work).
2011 Annual Report
Penyempurnaan produk yang sesuai dengan kebutuhan pasar dengan layanan sesuai dengan sasaran mutu ISO 9001:2008.
•
Completion of the products that match market needs with services in accordance with ISO 9001:2008 quality objectives.
Asumsi RKAP, Realisasi dan Dampaknya Melalui berbagai perubahan baik internal maupun eksternal telah memberikan dampak positif terhadap pencapaian laba usaha tahun 2011 sebesar Rp 67,84 Miliar atau 114,49% dari anggaran sebesar Rp. 59,02 Miliar. Dibandingkan dengan laba tahun 2010 sebesar Rp. 48,12 miliar maka terjadi kenaikan cukup signifikan yaitu sebesar 40,99%. Penjelasan lebih lanjut atas pengaruh dari perubahan tesebut terhadap pencapaian target perusahaan, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
RKAP Assumption, Realization and Impact Through a variety of internal and external changes, positive impacts on the achievement of Income from Operations in 2011 amounted to Rp 67.84 billion or 114.49% of the budget of Rp. 59.02 Billion. Compared with earnings in 2010 which amounted to Rp. 48.12 billion, there is a significant increase in the amount of 40.99%. Further explanation of the effects of changes in proficiency target levels of achievement are as follows:
Tabel: Perbandingan Asumsi RKAP 2011 dengan Realisasi serta Dampaknya
Table: Comparison of RKAP 2011 Assumptions with Realizations and Effects
No.
Asumsi RKAP 2011 RKAP Assumption 2011
Realisasi Asumsi RKAP 2011 RKAP Assumption Realization 2011
Dampak Ketidaksesuaian/Kesesuaian Impacts
1.
Tingkat inflasi 5,3%
Realisasi Tingkat inflasi sekitar 3,79 %
Dengan realisasi inflasi yang lebih rendah dibandingkan dengan asumsi mengakibatkan realisasi biaya operasional tahun 2011 dibawah anggaran dari target semula sebesar Rp 87 miliar menjadi Rp 86,5 miliar.
Inflation level of 5.3%
Inflation Level Realization about 3,79%
With lower inflation than the assumptions, this led to the realization of operational costs in 2011 being under the budget of the original target of Rp 87 billion to Rp. 86.5 billion.
Pertumbuhan ekonomi 6,4 %
Pertumbuhan ekonomi Indonesia pada 2011 sebesar 6,5 %
Dengan pertumbuhan ekonomi nasional sampai dengan akhir Desember 2011 membaik maka mempengaruhi pertumbuhan premi Asuransi ASEI mencapai peningkatan sebesar 22,52%
Economic growth of 6.4 %
Economic growth
With the national economic growth until the end of December 2011 improving, the effect on Asuransi ASEI premium growth achieved an increase of 22.52%.
Suku bunga (BI Rate) 6,5%
Suku bunga (BI rate) 6,7%
Suku bunga tersebut berpengaruh pada hasil investasi yang mencapai 110,2% dari target 2011 dan salah satu diantaranya berasal dari hasil deposito.
Monetary interest earnings (BI Rate) 6.5%
interest rate (BI rate) 6,7%
The interest rate effect on Investment Income reached 110.2% of target of 2011 and one of them came from the deposits.
Nilai tukar rupiah stabil pada kisaran Rp. 9.700 / USD
Nilai tukar rupiah relatif stabil yaitu Rp. 9.068,- per USD
Selama tahun 2011 rupiah relatif stabil pada kisaran Rp 8.700 sampai dengan Rp 9.100 per USD sehingga kemungkinan terjadi risiko akibat selisih kurs dapat diminimalkan karena dengan stabilnya nilai rupiah mempermudah dalam proses perencanaan.
Rupiah exchange rate: Rp. 9,700 / USD
Relatively stable rupiah exchange rate of Rp. 9068, - per USD
During 2011, the rupiah was relatively stable at around Rp 8,700 to Rp 9,100 per USD, this likely occurs due to foreign exchange risk being minimized due to the stability of the rupiah which simplifies the planning process.
Ekspor non migas meningkat
Ekspor non migas meningkat.
Dengan meningkatnya ekspor non migas, maka perolehan premi AE juga meningkat sebesar 19%.
Non-oil exports will rise
Non-oil exports increased.
With increasing non-oil exports, then the EI acquisition premiums also increased by 19%.
2.
3.
4.
5.
99
100 Laporan Tahunan 2011
Asumsi kondisi ekonomi berupa pertumbuhan ekonomi sebesar 6,4% pada kenyataannya tercapai 6,5%, sedangkan inflasi diasumsikan 5,3 % terealisasi sebesar 3,79%, nilai tukar rupiah terhadap dolar Amerika diasumsikan Rp. 9.700/US$ ternyata pada akhir tahun 2011 henya mencapai Rp 9.068/US$. Asumsi tingkat bunga BI rate di tahun 2011 sebesar 6.5%, akan tetapi realisasinya sebesar 6,7% per tahun.
The assumption was that conditions of the economic growth would be at 6.4%, but in fact, it reached 6.5%; while inflation was assumed to be 5.3%, it was really 3.79%; the rupiah against the U.S. dollar was assumed at Rp. 9,700/USD, but turned out to be Rp 9,068/USD at the end of 2011. The BI interest rate assumption for 2011 was at 6.5%, but the realization was 6.7% per year.
Ketidaksesuaian asumsi RKAP 2011 dengan realisasi terjadi karena ekonomi nasional sepanjang tahun 2011 mengalami pertumbuhan yang kondusif. Kinerja ekonomi nasional yang positif tersebut tentunya memberikan dampak yang baik bagi proses pertanggungan pada Asuransi ASEI sehingga target 2011 dapat terlampaui. Pada tahun 2011, kinerja Asuransi ASEI diharapkan dapat terus meningkat seiring dengan masih berlanjutnya pemulihan ekonomi global.
Discrepancies with the 2011 RKAP assumption were due to the realization of favorable national economic growth during the year 2011. Positive performance of the national economy is certainly a good impact for the coverage of Asuransi ASEI in 2011, so the target can be exceeded. In 2011, ASEI performance was expected to continue to increase along with the ongoing global economic recovery.
Untuk memperkecil pengaruh negatif atas kendala tersebut maka Asuransi ASEI telah melakukan upaya-upaya sebagai berikut: Pengendalian volume penutupan melalui proses prudent underwriting. Pendayagunaan SDM serta penyempurnaan organisasi yang memungkinkan memberikan pelayanan yang lebih baik. Pemilihan instrumen-instrumen investasi yang memberikan yield yang baik namun tetap aman dan menguntungkan dalam bentuk obligasi serta reksadana fixed income. Pengelolaan biaya operasional dalam rangka mendorong peningkatan produktivitas.
To minimize negative effects, Asuransi ASEI has put forth the following efforts: • Control the volume of coverage through prudent underwriting process. • Utilization of human resources and organizational improvements that allow a better service. • The selection of investment instruments that provide a good yield but are still safe and profitable in the form of bonds and fixed income mutual funds. • Management of operational costs in order to encourage greater productivity.
Evaluasi Pencapaian KPI tahun 2011 Perhitungan pencapaian Indikator Kinerja Kunci (KPI) tahun 2011 yang didasarkan atas laporan keuangan tahun 2011 menunjukkan total capaian sebesar 95.31 dari target, dengan perhitungan sebagai berikut:
Evaluation of KPI Achievement in 2011 Calculation of Key Performance Indicators achievement (KPI) in 2011 based on the financial statements in 2011 showed a total achievement of 95.31 from the target, which was calculated as follows:
EVALUASI PENCAPAIAN KEY PERFORMANCE INDICATORS PER 31 DESEMBER 2011
EVALUATION OF KPI ACHIEVEMENT PER 31 DECEMBER 2011
INDIKATOR INDICATOR
BOBOT WEIGHT
TARGET 2011 TARGET 2011
REALISASI 2011 REALIZATION
NILAI SCORE
A. Aspek Keuangan / Financial Aspect
1. Risk Based Capital (%)
10
979,19%
781,74%
10
2. Return On Asset (%)
10
7,19%
7,64%
10.63
3. Return On Equity (%)
10
8,98%
10,12%
11,27
4. Yield On Investment (%)
10
9,14%
9.62%
10.53
5. Rasio Kecukupan Investasi / Investment Adequacy Ratio (%)
5
740.27%
668.44%
4.51
Total Bobot Aspek Keuangan Total Weight of Financial Aspects
45
47.19
2011 Annual Report 101
B. Aspek Operasional / Operational Aspect 1. Underwriting Yield (%)
10
11,89%
14,65%
12,32
2. Pertumbuhan Premi / Premium Growth (%)
10
47,29%
22,51%
4,76
3. Rasio Klaim / Claims Ratios (%)
10
12,70%
12,52%
5,07
4. Rasio Pengeluaran / Expense Ratio(%)
5
10,90%
12.71%
4,29
5. Produktivitas pegawai / Employee productivity (Rp Juta / Rp million)
10
2.188,24
1.815,09
8,29
6. Pendapatan Recovery AK / CI Recovery Revenue (Rp Juta / Rp million)
5
4.900,00
3.316,4
3,38
45
38,12
C. Aspek Dinamis / Dynamic Aspect
1. Penerapan ISO / ISO Application
5
1.00
1.00
5.00
2. Pengembangan SDM / HR Development (%)
5
5.00%
4,86%
4,99
Total Bobot Aspek Operasional Total Weight of Operational Aspects
Total Bobot Aspek Dinamis Total Weight of Dynamic Aspects
10
TOTAL NILAI / TOTAL VALUE
100
9,99
95,31
102 Laporan Tahunan 2011
ANALISIS KEUANGAN Financial Review Pembahasan dan analisis kinerja keuangan Perusahaan berikut mendasarkan kepada Laporan Keuangan untuk tahun-tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Kanaka Puradiredja, Suhartono yang juga disajikan dalam buku Laporan Tahunan ini.
The discussion and analysis of financial performance guided by the following Financial Statements for the year ending on December 31, 2011 and 2010 which have been audited by Public Accountant Puradiredja Kanaka, Suhartono which is also presented in this Annual Report.
Kinerja Keuangan
Financial Performance
Neraca per 31 Desember 2011 ditutup dengan jumlah aktiva sebesar Rp 967,46 miliar mengalami kenaikan sebesar Rp. 163,48 miliar atau 20,34% dibandingkan posisi Neraca pada akhir tahun 2010 dengan jumlah Rp. 803,98 miliar. Dari pos Rugi Laba selama tahun 2011 diperoleh laba setelah pajak sebesar Rp 67,84 miliar atau mencapai 114,96% dari anggaran sebesar Rp 59,02 miliar dan meningkat 40,99% dari laba bersih tahun 2010 sebesar Rp 48,12 miliar. Total pendapatan premi selama tahun 2011 mencapai Rp 617,13 miliar atau 82,95% dari anggaran 2011 sebesar Rp. 744,00 atau naik 22,51% dibandingkan pencapaian premi tahun 2010 yaitu sebesar Rp. 503,73 miliar. Hasil underwriting tahun 2011 sebesar Rp 90,39 miliar atau 102,22% dari anggaran sebesar Rp 88,43 miliar, dibandingkan dengan tahun 2010, hasil underwriting meningkat signifikan sebesar 48,42% dari Rp 60,90 miliar menjadi Rp 90,39 miliar. Hasil investasi mencapai Rp. 63,67 miliar atau 110,15% dari anggaran tahun 2011 yaitu sebesar Rp 57,81 miliar atau naik sebesar 8,62% (Rp. 5,25 miliar) bila dibandingkan dengan pencapaian tahun 2010 sebesar Rp 58,62 miliar. Laporan Keuangan tahun buku 2011 diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Kanaka Puradiredja, Suhartono dengan memberikan pernyataan Wajar Tanpa Pengecualian, dan bahwa perusahaan telah melakukan tindakan yang memadai terhadap kepatuhan untuk memenuhi peraturan perundangan serta kepatuhan terhadap pengendalian intern. Tingkat kesehatan perusahaan berdasarkan SK Menteri Negara BUMN Nomor KEP-100/ MBU/2002 tanggal 4 Juni 2002 mendapat skor 93 yang berarti dalam kategori: Sehat AA. Tingkat Risks Based Capital (RBC) tahun 2011 mencapai 781,74%. Sesuai SK Menkeu No.424/KMK.06/2008, Rasio Pencapaian Batas Tingkat Solvabilitas (BTS/ RBC) ditetapkan sekurang-kurangnya 120%.
•
•
•
•
•
The Balance Sheet December 31, 2011 closed with total assets of Rp 967.46 billion, an increase of Rp. 163.48 billion or 20.33% compared to the balance sheet position at the end of 2010 with the amount of Rp. 803.98 billion. From the post Income earned during year 2011, profit after tax of Rp 67.84 billion, or reaching 114.96% of the budget of Rp 59.02 billion and 40.99% of the Nett Profit in 2010 which amounted to Rp 48.12 billion. Total premium income for the year 2011 reached Rp 617.13 billion or 82.95% of the 2011 budget of Rp. 744.00, up 22.51% compared to the achievement of premiums in 2010 amounting to Rp. 503.73 billion. Underwriting Revenues in 2011 amounted to Rp 90.39 billion or 102.22% of the budget of Rp 88.43 billion, compared to 2010, Underwriting Revenues increased significantly by 48.42% from Rp 60.90 billion to Rp. 90.39 billion. Investment income reached Rp. 63.67 billion or 110.15% of the 2011 budget amounting to Rp 57.81 billion, an increase of 8.62% (Rp 5, 25 billion) when compared to the year 2010 which amounted to Rp 58.62 billion.
•
The 2011 Financial year was audited by Public Accountant Puradiredja Kanaka, Suhartono by giving unqualified statement, and that the company has done an adequate action to meet statutory compliance and adherence to internal control. The soundness of the company by decree of the Minister of State Owned Enterprises No. KEP-100/MBU/2002 dated June 4, 2002 had a mean score of 93 in category: Healthy AA.
•
The Risks Based Capital (RBC) in 2011 reached 781.74%. In accordance with minister decree No.424/KMK.06/2008 SK, Boundary Achievement Level solvency ratio (BTS / RBC) are set at least 120%.
Aktiva Jumlah Aktiva
Assets Total Assets
Jumlah total aktiva Perusahaan per 31 Desember 2011 sebesar Rp 967,460 juta terdiri dari Investasi Rp 689,867 juta, Aktiva Lancar Rp 202,970 juta, Aktiva Tetap Bersih Rp 69,075 juta dan Aktiva Lainnya Rp 5,547. Total Aktiva meningkat Rp 163,492 juta atau 120,3% dibanding total Aktiva tahun 2010 sebesar Rp. 803,967 juta, terutama meningkatnya aktiva lancar sebesar 92,8%, aset tetap bersih sebesar 18,4% dan investasi sebesar 8.9%.
The amount of Total company assets per December 31, 2011 amounted to Rp 967.460 million consisting of Rp. 689.867 million in investment, Rp 202.970 million in Current Assets, Rp 69.075 million Net fixed Assets, and Other Assets at Rp 5.547. Total Assets rose Rp 163.492 million or 120.3% compared to 2010 Total Assets of Rp.803. 967 million, mainly of current assets which increased by 92.8%, net fixed assets investment by 18.4% and 8.9%.
2011 Annual Report 103
Tabel: Jumlah Aktiva
Table: Total Assets
(dalam Jutaan Rupiah In million Rupiah)
Per 31 Desember 2011 Per 31 December 2011
Per 31 Desember 2010 Per 31 December 2011
% Peningkatan/ (Penurunan) % Increase/ (Decrease)
Investasi / Investments
689,867
633,488
8.9%
Aktiva Lancar / Current Assets
202,970
105,275
92.8%
Aktiva Tetap – Bersih / Fixed Assets - Net
69,075
58,336
18.4%
Aktiva Lainnya / Other Assets
5,547
6,869
(19.2)%
Total Aktiva / Total Assets
967,460
803,967
20.3%
Keterangan Description
967.4
59
Grafik Total Aktiva Tahun 2007–2011 Graphic Total Assets Year 2007–2011
803
Dalam jutaan Rupiah In million Rupiah
698 Tahun 2011, Total Aktiva meningkat sebesar In 2011, Total Assets increased by
628
651
20,3% 2007
2008
2009
2010
2011
Aktiva Lancar
Current Assets
Aktiva Lancar per 31 Desember 2011 sebesar Rp 202,970 juta, meningkat 92.8% dibanding tahun 2010, yaitu: sebesar Rp 105,275 juta. Peningkatan terutama terjadi pada pos piutang premi sebesar 125,5% serta pos kas dan bank sebesar 115,4%.
Current assets per 31 December 2011 were as much as Rp 202.970 million, increasing by 92.8% compared to 2010, namely: as much as Rp 105.275 million. This increase mainly occurred in premium accounts receivable as much as 1255% as well as post cash and banks as much as 115.4%.
Tabel: Jumlah Aktiva Lancar
Table: Total Current Assets
(dalam Jutaan Rupiah In million Rupiah)
Keterangan Description
% Peningkatan/ (Penurunan) % Increase/ (Decrease)
Per 31 Desember 2011 Per 31 December 2011
Per 31 Desember 2010 Per 31 December 2011
69,159
32,114
115.4%
108,570
48,148
125.5%
Piutang Reasuransi / Reinsurance Receivable
15,773
16,328
(3.4)%
Aktiva Lancar Lainnya / Other Current Assets
9,467
8,685
9.0%
202,970
105,275
92.8%
Kas dan Bank / Cash on hand and in Banks Piutang Premi / Premium Receivables
Jumlah Aktiva Lancar / Total Current Assets
104 Laporan Tahunan 2011
Aktiva Tetap
Fixed Assets
Aktiva tetap per 31 Desember 2010 sebesar Rp 69,075 juta, meningkat 18,4% dibanding tahun 2010, yaitu sebesar Rp 58,366 juta. Peningkatan terutama terjadi pada pos kendaraan dinas sebesar 78,1% dan gedung kantor sebesar 10,2%.
Fixed Assets per 31 December 2010 were as much as Rp 69.075 million, increasing 18.4% compared to 2010, as much as Rp 58.366 million. This increase mainly occurred in government service vehicles (78.1%) and office buildings (10.2%).
Tabel: Jumlah Aktiva Lancar
Table: Total Fixed Assets
(dalam Jutaan Rupiah In million Rupiah)
Keterangan Description
Per 31 Desember 2011 Per 31 December 2011
Per 31 Desember 2010 Per 31 December 2011
% Peningkatan/ (Penurunan) % Increase/ (Decrease)
Tanah / Land
14,500
14,500
0.0%
Gedung Kantor / Office Building
50,613
45,913
10.2%
Kendaraan Dinas / Operation Vehicle
7,310
4,105
78.1%
Peralatan/Mesin Kantor / Office Equipment
13,716
12,868
6.6%
Perabot Kantor / Office Furniture
2,082
1,959
6.2%
Aktiva Dalam Proses / Assets in the Process
5,499
0.00
Akumulasi Penyusutan / Accumulated Depreciation
(24,644)
(21,010)
(17.3)%
Jumlah Aktiva Tetap / Total Fixed Assets
69,075
58,336
18.4%
Liabilitas
Liability
Total Kewajiban Total Kewajiban Lancar Asuransi ASEI (di luar Cadangan Teknis) tahun 2011 sebesar Rp. 91.776 juta atau naik sebesar 85,86% dari tahun 2010 sebesar Rp. 42,398 juta. Peningkatan Kewajiban Lancar diantaranya adalah peningkatan hutang lancer lainnya sebesar 115,62% sebesar Rp. 23.831 juta menjadi Rp.51.385 juta pada tahun 2011, dan Hutang Reasuransi sebesar 59,85% dari tahun 2010 sebesar Rp. 24.829 juta menjadi Rp. 39.689 juta pada tahun 2011. Total Kewajiban Lancar tersebut bila dibandingkan dengan total Akitva Lancar sebesar Rp. 202,970 juta, maka kemampuan Asuransi ASEI membayar seluruh kewajibannya sangat tinggi.
Total Liabilities Asuransi ASEI Total Current Liabilities (outside the Technical Reserves) in 2011 were Rp. 91.776 million, up by 85.86% from the year 2010 which was Rp. 42.398 million. Increase in Current Liabilities includes debt increased by 115.62%, from Rp.23.831 million to Rp. 51.385 million in 2011, and Reinsurance payable by 59.85% from the year 2010 amounting to Rp. 24.829 million to Rp. 39.689 million in in 2011. Total Current Liabilities are compared with Current Assets at a total of Rp. 202.970 million, so the ability to pay all obligations Asuransi ASEI is very high.
Cadangan Teknis Jumlah Cadangan Teknis pada tahun 2011 sebesar Rp. 161.359 juta yang terdiri dari: Cadangan Klaim (Estimasi Klaim Retensi Sendiri) sebesar Rp. 80.449 juta Cadangan Premi (Premi yang belum merupakan pendapatan) sebesar Rp. 80.910 juta
Technical Reserves The amount of Technical Reserves in 2011 was at Rp. 161.359 million consisting of: • Claims reserves (estimated own retention claims) of Rp. 80.449 million. • Premium Reserve (which is not yet a premium income) of Rp. 80.910 million.
Cadangan Klaim mengalami peningkatan sebesar Rp. 32.619 juta atau 68,20% dari tahun 2010 sebesar Rp. 47.830 juta. Sedangkan, Cadangan Premi mengalami peningkatan sebesar Rp. 34.364 juta atau 73,83% dari tahun 2010 sebesar Rp. 46.546 juta.
Claims reserves increased by Rp. 32.619 million or 68.20% from the year 2010 which amounted to Rp. 47.830 million. Meanwhile, premium reserves increased by Rp. 34.364 million or 73.83% from the year 2010 which amounted to Rp. 46.546 million.
2011 Annual Report 105
Beban Klaim
Claim Expense
Jumlah Klaim Bruto Asuransi ASEI pada tahun 2011 sebesar Rp.47.087 juta atau 57,91% dari anggarannya sebesar Rp.81.300 juta dan mengalami peningkatan 115,93% dari tahun 2010 sebesar Rp.40.616 juta. Beban Klaim terbesar adalah dari bisnis Asuransi Umum sebesar Rp. 29,936 juta kemudian Asuransi Kredit sebesar Rp.9.254 juta dan Suretship sebesar Rp.5.222 juta, sedangkan Asuransi Ekspor sebesar Rp.2.567 juta.
Asuransi ASEI total GROSS CLAIM in 2011 was as much as Rp.47.087 million or 57.91 % from the budget of Rp.81.300 million and experienced an increase of 115.93% from 2010, or as much as Rp.40.616 million. Claim expenses were largest from general insurance at Rp. 29.936 million, next was Credit Insurance with as much as Rp.9.254 million and Suretyship with as much as Rp.5.222 million, while Export Insurance was at Rp.2.567 million.
AE / ECI
Grafik Klaim Bruto Tahun 2007–2011 Gross Claim Graphic Year 2007–2011
AK / CI SURETYSHIP
Dalam miliar Rupiah In billion Rupiah
AU / GI
2007
2011
2010
2009
2008
REALISASI
ANGGARAN
REALISASI
% PERBANDINGAN
REALIZATION
BUDGET
REALIZATION
% COMPARISON
2011
2011
2010
%
%
(1)
(2)
(3)
1 thd 2
1 thd 3
1. Asuransi Ekspor / Export Insurance
2.675
4.300
1.449
62.20
184.55
2. Asuransi Kredit / Credit Insurance
9.254
16.000
6.875
57.84
134.61
3. Suretyship / Suretyship
5.222
9.000
10.679
58.03
48.90
KETERANGAN DESCRIPTION
4. Asuransi Umum / General Insurance
29.936
52.000
21.613
57.57
138.51
JUMLAH / TOTAL
47.087
81.300
40.616
57.91
115.93
Biaya Operasional Jumlah Biaya Operasional Asuransi ASEI pada tahun 2010 mencapai Rp. 86.557 juta atau 99.07% dari anggarannya sebesar 87.369 juta. Perkembangan realisasi Biaya Operasional dari tahun 2007 sampai dengan 2011, dapat disampaikan, sebagai berikut:
Operating Costs The amount of Asuransi ASEI’s Operating Costs in 2010 reached Rp. 86 557 million or 99.07% of the budget amounting to 87 369 million. The realization of Operating Costs from 2007 to 2011, can be delivered, as follows:
106 Laporan Tahunan 2011
Table: Actual Operating Costs 2007–2011
Tabel: Realisasi Biaya Operasional 2007–2011
Tahun / Year (1)
NILAI (Rp. juta) VALUE (Rp. million) Realisasi / Realization (2)
PROSENTASE (%) PENCAPAIAN PERCENTAGE (%) ACHIEVEMENT
R K A P / Budget (4)
(6 = 2: 4)
2007
43.328
54.380
79,67
2008
49.439
54.263
91,11
2009
64.189
70.485
91,06
2010
71.543
77.711
92,06
2011
86.557
87.369
99.07
Biaya operasi ini meliputi biaya-biaya pegawai, umum, pemasaran dan kantor, dan biaya penyusutan aktiva tetap. Dalam 5 tahun ini perusahaan senantiasa melakukan efisiensi biaya dengan mengevaluasi semua biaya operasional dengan tetap memperhatikan tingkat optimalisasi dari biaya terhadap produksi sehingga biaya operasional senantiasa dbawah anggaran RKAP maupun RJPP.
Operating costs include employee costs, general, marketing and office, Fixed Assets and depreciation costs. Over the past 5 years, this company has constantly been evaluating cost efficiency with all operating costs while maintaining the level of optimization of the cost of production so that the operational costs and continues to be under the RJPP and RKAP budget.
Ekuitas
Equity
Total Ekuitas Asuransi ASEI tahun 2011 mencapai Rp.692.884 juta. Pertumbuhan Ekuitas pada tahun 2011 mencapai 6,98% dari tahun 2010 sebesar Rp.648,311 juta.
Asuransi ASEI Total Equity reached Rp.692.885 million in 2010. Equity growth in 2011 reached 6.98% from the year 2010 which amounted to Rp.648.311 million.
Grafik Ekuitas Tahun 2007–2011 Equity Graphic Year 2007–2011
692,8
Dalam miliar Rupiah In billion Rupiah
84
648,3
Pertumbuhan Ekuitas Tahun 2011 mencapai Equity growth in 2011 reached
545,4
566,4
599,5
6,98% 2007
2008
2009
2010
2011
Laba
Profit
Laba Sebelum Pajak Laba sebelum pajak yang berhasil dicapai Asuransi ASEI pada tahun 2011 mencapai Rp.67.695 juta atau naik 42,37% dibandingkan tahun 2010 sebesar Rp.47.548 juta. Kenaikan tersebut disebabkan oleh meningkatnya hasil underwriting secara total dan hasil investasi dari tahun sebelumnya.
Profit Before Tax Asuransi ASEI Profit before Tax in 2011 reached Rp.67.695 or increased 42.37 % compared to 2010 which was valued at Rp.47.548 million. The aforementioned increase was caused by an increase in Underwriting Revenues and Investment Income from the previous year.
2011 Annual Report 107
Laba Bersih Setelah Pajak Perkembangan realisasi Laba Bersih Setelah PPh dari tahun 2007 sampai dengan 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Net Profit After Tax The realization of Nett Profit After Tax from 2007 to 2011 is as follows:
Tabel: Realisasi Laba Bersih Setelah PPh 2007 - 2011
Table: Realization of Nett Profit after Tax 2007 - 2011
Tahun / Year (1)
NILAI (Rp. juta) VALUE (Rp. million)
PROSENTASE (%) PENCAPAIAN PERCENTAGE (%) ACHIEVEMENT
Realisasi / Realization (2)
R K A P / Budget (4)
(6 = 2: 4)
2007
21.657
37.581
57,62
2008
29.616
27.560
108,11
2009
37.130
36.668
101,58
2010
48.121
43.452
110,75
2011
67.844
59.016
114.96
Laba setelah pajak mengalami peningkatan sejak 2006 hingga 2011. Kenaikan laba tahun 2011 ini diharapkan menjadi momentum bagi Asuransi ASEI untuk meningkatkan kinerja dan pencapaian laba yang lebih tinggi dalam tahun-tahun mendatang.
Profit after tax increased from 2006 to 2011. The increase in profit in 2011 is expected to be a momentum for Asuransi ASEI to improve performance and achieve higher profits in the coming years.
Arus Kas
Cash Flow
Sepanjang tahun 2011, arus kas bersih Asuransi ASEI tercatat sebesar Rp 37.045 milyar, meningkat 119% dibandingkan tahun 2010 sebesar Rp 16.912 milyar. Peningkatan arus kas bersih tersebut terutama diperoleh dari kegiatan operasional, yaitu: sebesar Rp 60.486 milyar yang meningkat 97% dari tahun 2010 sebesar Rp 30.692 milyar.
Throughout 2011, Asuransi ASEI net cash flow amounted to Rp 37.045 billion, an increase of 119% compared to the year 2010 which amounted to Rp. 16.912 billion. Increase in net cash flow is primarily derived from operating activities, namely: 60.486 billion Rp increased 97% from the year 2010 which was Rp. 30.692 billion.
Rasio Keuangan
Financial Ratios
Beberapa rasio keuangan per 31 Desember 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut:
Some financial ratios per 31 December 2011 and 2010 are as follows:
KETERANGAN / DESCRIPTION
2011 (%)
2010 (%)
10,09
7,71
2. Likuiditas / Liquidity
350,95
510,79
3. Solvabilitas / Solvency
352,35
516,50
4. Rasio Pengeluaran / Expenses Ratio
12,71
14,06
5. Rasio Klaim / Claim Epenses
12,52
7,98
9,62
9,70
7. Rasio Perimbangan Investasi dengan Kewajiban / Balance of Investment Obligations Ratio
437,30
693,84
8. Rasio premi retensi sendiri dengan modal sendiri / Retention ratio of premiums to equity
27,92
17,95
1.627,74
2.372,15
40,03
58,25
1. Rentabilitas / Earnings
6. Rasio Hasil Investasi / Investments Income Ratio
9. Rasio premi penutupan langsung dengan tidak langsung / Ratio of direct premiums with no direct closure 10. Rasio perimbangan hasil investasi dengan premi netto/ Balance the ratio of investment to net premiums
108 Laporan Tahunan 2011
Tingkat Kesehatan Perusahaan
Level of Company Soundness
Penilaian tingkat kesehatan perusahaan untuk tahun 2011 mendasarkan pada Keputusan Menteri Negara BUMN Nomor KEP-100/MBU/2002 tanggal 4 Juni 2002 tentang Penilaian Tingkat Kesehatan Badan Usaha Milik Negara dan Peraturan Menteri Negara BUMN Nomor PER-04/MBU/2011 tanggal 19 Agustus 2011 tentang Indikator Penilaian Tingkat Kesehatan BUMN Jasa Keuangan Bidang Usaha Perasuransian dan Jasa Penjaminan. Dengan metode penilaian tingkat kesehatan perusahaan tersebut untuk tahun 2011 PT ASEI mendapatkan skor 93 yang berarti dalam kriteria SEHAT AA, dengan perhitungan, sebagai berikut:
Rating of the company for the year 2011 is based on the Decree of the Minister of State Owned Enterprises No. KEP-100/MBU/2002 dated June 4, 2002 on the Rating of Health of State-Owned Enterprises and Minister of State Owned Enterprises No. PER-04/MBU/2011 dated August 19, 2011 Assessment of Soundness Indicators of the Financial Services Sector Enterprises and Service Guarantee Insurance Business. With the method of rating of the company for the year 2011, PT ASEI scored 93, which means the criteria for HEALTHY AA, by calculation, as follows:
ASPEK PENILAIAN ASPECT OF ASSESMENTS
RASIO RATIO
I. ASPEK KEUANGAN / FINANCIAL ASPECTS
SKOR SCORE
A. ROA: B. ROE: C. Likuiditas / Liquidity: D. Risk Based Capital II. ASPEK OPERASIONAL / OPERATIONAL ASPECTS
Rasio Kecukupan Investasi / Adequacy ratio of investment: Yield On Investment: Expense Ratio: Pertumbuhan Premi / Premium Growth: Underwriting Yield:
7.66 10.09 226.03 781,74%
7.5 7.5 10 10
426.72 9.62 14.04 22.52 14.65
10 10 8 6 10
III.
A. B. C. D. E.
Aspek Administratif / ADMINISTRATIVE ASPECTS
A. B. C. D.
TEPAT WAKTU / IN TIME
Laporan Perhitungan Tahunan / Laporan Perhitungan Tahunan: Rancangan RKAP / Budget Program: Laporan Periodik / Periodic Report: KINERJA PKBL / PKBL Performance: Tingkat Kolektibilitas / Collectibility Level Rata-Rata Tertimbang Kolektibilitas Pinjaman / Weighted Average Loan Collectibility Jumlah Pinjaman Yang Disalurkan / The Loan Amount Disbursed
67.09 13,125,833,000.00 19,565,621,000.00 92.55
Tingkat Efektifitas Penyaluran / Effectiveness Rate Distribution Jumlah Dana Yang Disalurkan / Number of Funds Disbursed Jumlah Dana Yang Tersedia / Number of Funds Available
8,819,285,100.00 9,529,602,714.96
3 3 3 2 3
Tingkat Solvabilitas
SOLVENCY Level
Kemampuan Membayar Hutang dan Tingkat Kolektibilitas
Ability to pay debt and level of collectability
Tingkat kesehatan perusahaan dengan menggunakan RBC pada tahun 2011 adalah sebesar 781,74% nilai tersebut jauh melebihi batas minimal RBC perusahaan asuransi yang diatur dalam Keputusan Menteri Keuangan No. 424/KMK.06/2007 tentang Kesehatan Keuangan Perusahaan Asuransi dan Perusahaan Reasuransi, yaitu sekurang-kurangnya 120%. Hal ini berarti perusahaan memiliki ruang yang lebih dari cukup untuk menutup risiko kerugian yang mungkin timbul sebagai akibat dari deviasi dalam pengelolaan kekayaan dan kewajiban.
The soundness of the company by using RBC in 2011 amounted to 781.74% value, far exceeding the minimum RBC insurance companies set out in the Minister of Finance Corporate Finance Decree No.424/ KMK.06/2007 on Health Insurance and Reinsurance Companies, which is at least 120%. This means the company has more than enough space to cover losses that may arise as a result of the deviation in the management of assets and liabilities.
2011 Annual Report 109
Adapun perhitungan RBC tahun 2011, dapat disampaikan, sebagai berikut:
The calculation of RBC in 2011, can be delivered, as follows:
(dalam jutaan rupiah in million Rupiah)
Tingkat Solvabilitas / Solvency Rate
618.886,14
Batas Tingkat Solvabilitas Minimum / Minimum Solvency Limit Levels
79.167,83
Jumlah / Total Kelebihan batas tingkat solvabilitas / Excess of the limit level of solvency
539.718,30
Rasio pencapaian solvabilitas (RBC)% / Achievement of the solvency ratio
781,74%
Kondisi yang kokoh tersebut ditunjang pula oleh rasio kecukupan investasi yang berjumlah sebesar 426.72%, jauh melebihi ketentuan minimum sebesar 100%.
The solid condition is supported also by the investment adequacy ratio which amounted to 426.72%, far exceeding the minimum requirement of 100%.
Adapun perkembangan rasio kecukupan investasi dan tingkat kolektibilitas piutang dari tahun 2007 sampai dengan 2011, dapat dilihat melalui grafik dan tabel, di bawah ini:
The development of investment adequacy ratio and the collectibility of receivables from 2007 through 2011, can be seen in the graph and table below:
Grafik Perkembangan Rasio Kecukupan Investasi Tahun 2007–2011 Growth of Investment Adequacy Ratio Graphic Year 2007–2011 Dalam miliar Rupiah In billion Rupiah
970
884
934
668 426,7
2
2007
Class of Business
2008
2009
2010
2011
Usia Rata-rata Piutang (Hari)/ Average age of Receivables (Days)
Usia Rata-rata Piutang (Hari)/ Average age of Receivables (Days)
Rasio Piutang % Receivables Ratio
Rasio Piutang % Receivables Ratio
As of Dec '11
As of Dec '10
As of Dec '11
As of Dec '110
Asuransi Ekspor / Export Credit Insurance
131.92
64
Asuransi Kredit / Credit Guarantee
29.03
92
Suretyship / Suretyship Bonds
49.72
86
Asuransi Umum / General Insurance
29.92
94
Jumlah / Total
24.62
93
110 Laporan Tahunan 2011
Hasil Usaha
Profit of operations
Perbandingan Hasil Usaha 2011 terhadap 2010 dan Anggaran 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Comparison of Operating Profits 2011 to 2010 and Budget 2011 are as follows:
Tabel: Hasil Usaha 2011, Anggaran dan Realisasi 2010
Table: Profit of Operations 2011, Budget and Actual 2010
(dalam jutaan rupiah in million Rupiah)
Uraian Description
Premi Bruto / Gross Premium
Anggaran Budget 2011
Realisasi / Realization 2011
2010
% Realisasi / Realization thd Anggaran / Budget 2011
Realisasi / Realization 2010
744.000
617.130
503.735
82.95
122.51
- Premi Bruto AE / ECI Gross Premium
37.000
29.416
24.637
79.50
119.40
- Premi Bruto AK / CI Gross Premium
61.000
61.548
48.549
100.90
126.77
- Premi Bruto Suretyship / Suretyship Gross Premium
46.000
37.047
24.072
80.54
153.90
- Premi Bruto AU / GI Gross Premium
600.000
489.119
406.477
81.52
120.33
Premi Reasuransi / Reinsurance Premium
509.900
414.855
387.369
81.36
107.10
Selisih cadangan premi / Premium Reserve difference
(26.556)
(15.924)
(6.613)
59,96
240,80
Premi Netto / Net Premium
107.256
100.442
69.943
93,65
143,61
9.375
4.566
5.099
48,70
89,55
(24.260)
(27.535)
(22.975)
113,50
119,85
88.432
90.397
60.905
102.22
148.42
Hasil Recoveries Netto / Net Premiums Income Beban Klaim Netto / Net Claim Expenses Hasil Underwriting Neto / Net Underwriting Result Hasil Investasi / Investments Result
57.805
63.674
58.618
110.15
108.62
Hasil Operasional / Operating Result
146.238
154.070
119.523
105.36
128.90
Biaya Operasional / Operating Cost
(87.369)
(86.557)
(71.543)
99,07
120.99
58.869
67.514
47.980
114.68
140.71
Hasil Bersih Operasional / Net Operating Result Pendapatan / (Beban) lain / Other (Expenses) Result Laba sebelum pajak / Profit Before tac
147
182
(432)
123.44
(42.07)
59.016
67.695
47.548
114.71
142.37
149
573
N/A
26.01
59.016
67.844
48.122
114.96
140.99
Pajak penghasilan / Income tax: Laba bersih setelah pajak / Net Income After Tax
Data perkembangan usaha Asuransi ASEI dari tahun 2007 sampai dengan tahun 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Asuransi ASEI business development data from 2007 to 2011 is as follows:
Tabel: Perkembangan Usaha Asuransi ASEI 2007-2011
Table: Asuransi ASEI Business Development 2007-2011
(dalam jutaan rupiah in million Rupiah)
Uraian / Description
2007
2008
2009
202.762
226.268
307.784
503.735
617.123
55.292
58.131
69.943
100.442
167.911
Beban Klaim Netto / Net Claim Expenses
45.537
(23.263)
(22.975)
(36.413)
(63.587)
Hasil / (Beban) U/W / UW (Expenses) Result
(7.977)
(6.044)
(3.120)
(3.124)
(13.926)
Premi Bruto / Gross Premium
Hasil Premi Netto / Net Premium Income
2010
2011
Hasil Underwriting Netto / Net Underwriting Result
13.747
30.786
49.834
60.905
90.397
Hasil Investasi / Investments Result
51.295
47.660
52.835
58.618
63.673
Hasil Operasional / Operating Result
64.614
78.447
102.670
119.523
154.070
Biaya Operasional / Operating Cost
43.328
(49.439)
(64.189)
(71.543)
(86.557)
21.286
29.008
38.480
47.980
67.695
Hasil Bersih Operasional / Net Operating Result
2011 Annual Report 111
Pendapatan / (beban) Lain / Other Revenue / (Expenses) Laba Sebelum Pajak / Profit Before Tax: Pajak Penghasilan / Income Tax: Laba Bersih setelah pajak / Net Profit After Tax:
0.371
0.307
(1.232)
(0.432)
(0.182)
21.657
29.315
37.248
47.548
67.695
(175)
302
(117)
573
149
21.481
29.616
37.130
48.121
67.844
Realisasi Belanja Modal
Realization of Capital Expenditure
Realisasi Belanja modal tahun 2011 sebesar Rp 14,89 miliar atau 94,69% dari anggarannya sebesar Rp 15,73 miliar. Belanja modal digunakan untuk pembelian kendaraan dinas, Peralatan dan perabotan kantor, pengadaan gedung kantor Cabang Semarang serta renovasi gedung kantor Jl. Abdul Muis Jakarta.
Realization of capital expenditures in 2011 amounted to Rp 14.89 billion or 94.69% of the budget of Rp 15.73 billion. Capital expenditure is used for the purchase of official vehicles, equipment and office furniture, the Semarang Branch Office and renovation of the office building on Jl. Abdul Muis Jakarta.
Rincian realisasi belanja modal tahun 2011, dapat disampaikan, sebagai berikut:
Details of the realization of capital spending in 2011, can be delivered, as follows:
(Dalam juta Rupiah / In million Rupiah)
No.
1.
Keterangan / Description
Gedung Kantor / Partisi / Office Building / Partition
Realisasi / Realization 2011
Anggaran / Budget 2011
% Realisasi / % Realization
9.973,21
10.050,00
99,24
2.
Peralatan / Perabot Kantor / Office Equipment / Furniture
1.198,03
1.770,00
67,69
3.
Kendaraan Dinas / Operational Vehicle
3.722,93
3.910,00
95,22
14.894,18
15.730,00
94,69
Jumlah / Total
Kontribusi Pajak Tahun 2011
2011 Tax Contribution
Selama tahun 2011 perusahaan telah membayar kewajiban perpajakan baik pajak penghasilan (PPh) maupun PPN sebesar Rp 10,17 miliar dengan rincian, sebagai berikut:
Throughout 2011, the company has paid it’s mandatory taxes and income taxes, even PPN, amounting to Rp 10.17 billion. The details are as follows:
KONTRIBUSI PAJAK TAHUN 2011 / TAX CONTRIBUTION 2011 No I
Uraian / Description
PUSAT / CENTRAL A. PPh 1. PPh Pasal 4 (Final) 2. PPh Pasal 15 3. PPh Pasal 21 4. PPh Karyawan Pasal 21 (WAPU) 5. PPh Badan a. PPh Badan Pasal 25 b. PPh Badan Pasal 29 6. PPh Pasal 22 7. PPh Pasal 22 WAPU 8. PPh Pasal 23 WABA (PPh Investasi) 9. PPh Pasal 23 WAPU 10. PPh Pasal 26 11. PPh Pasal 26 WAPU B. PPN 1. PPN Barang dan Jasa WAPU 2. PPn BM C. PBB
Jumlah / Total (Rp) 18.451.777 0.00 2.473.333.020 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 7.400.898.630 115.854.822 0.00 0.00 74.546.880 0.00 46.781.900
112 Laporan Tahunan 2011
D. E. F.
Bea Masuk dan Cukai / Customs duties and Excise BPHTB Pajak Lainnya / Other Taxes
0.00 0.00 0.00
SUB TOTAL II
10.129.867.029
DAERAH / REGION A. B. C. D.
Pajak Kendaraan Bermotor / Motor Vehicle Tax Bea Balik Nama Kendaraan Bermotor / Tax on Motor Vehicles Pajak Bahan Bakar Kendaraan Bermotor / Motor Vehicle Fuel Tax Pajak Daerah Lainnya (Pajak Reklame) / Other Local Tax (Advertising Tax)
19.029.600 0.00 0.00 21.566.200
SUB TOTAL
40.595.800
TOTAL I + II
10.170.462.829
Struktur Modal, Kebijakan MANAJEMEN ATAS Struktur Modal DAN TINGKAT SOLVABILITAS
Capital Structure, MANAgEMENt POLICY on capital structure and solvability level
Struktur Modal
Capital Structure MODAL SENDIRI / EQUITY
2011
2010
- Modal Dasar / Authorized Capital Modal Belum Disetor / Have Not paid Up Capital Modal Disetor / Paid Up Capital Kenaikan (Penurunan) Surat Berharga / Increase (Decrease) Securities Cadangan / Reserve
800,000,000,000.00
800,000,000,000.00
(500,000,000,000.00) 300,000,000,000.00 2,044,101,144.95
(500,000,000,000.00) 300,000,000,000.00 8,954,110,554.23
- Cadangan Umum / General Reserves
205,355,813,445.84
173,595,613,975.26
- Cadangan Tujuan/ Appropriated Reserves
117,640,095,285.26
117,640,095,285.26
0.00
0.00
67,844,496,324.92
48,121,509,470.59
67,844,496,324.92
48,121,509,470.59
692,884,506,200.97
648,311,329,285.34
- Saldo Laba / Retained Earnings: Tahun lalu / Last Year Tahun berjalan / Current Year
JUMLAH MODAL SENDIRI / TOTAL EQUITY
Secara garis besar, struktur modal Asuransi ASEI, dapat disampaikan, sebagai berikut: Modal Dasar Perseroan berjumlah sebesar Rp 800.000.000.000,(delapan ratus milyar Rupiah). Dari modal tersebut telah ditempatkan/diambil bagian dan telah disetor penuh oleh Negara Republik Indonesia, sebanyak Rp300.000.000.000,- (tiga ratus milyar rupiah)
Broadly speaking, Asuransi ASEI capital structure, can be delivered, as follows: • Authorized Capital of the Company amounted to Rp 800 billion,(eight hundred billion Rupiah). • From the capital that has been placed / taken part and have been fully paid by the Republic of Indonesia, amounted to Rp300.000.000.000,(three hundred billion rupiahs)
Kebijakan Manajemen atas Struktur Modal Penggunaan Laba tahun 2011
MANAgement Policy on Capital Structure Use of 2011 Earnings
Usulan Penggunaan Laba untuk tahun buku 2011, dapat disampaikan, sebagai berikut:
Proposed Use of Income for the fiscal year 2011, can be delivered, as follows:
2011 Annual Report 113
2010 Uraian / Description
2011
Keputusan / Decision Jumlah / Total (Rp)
%
Jumlah / Total (Rp)
%
Laba Bersih / Net Income
48.121.509.471,00
Dividen / Dividend
14.436.450.000,00
30,00
8.296.000.000
12,19
0,00
0,00
19.000.000.000
28,00
31.760.199.471,00
66,00
37.861.716.470
55,81
Dana Kemitraan / Partnership Fund
962.430.000,00
2,00
1.356.889.926
2,00
Bina Lingkungan/ Community Development
962.430.000,00
2,00
1.356.889.926,00
2,00
Cadangan Tujuan / Appropriated Reserves Cadangan Umum / General reserves
Jumlah / Total
48.121.509.471,00
67.844.496.322,00
100,00
67.844.496.322,00
100,00
Pertimbangan atas usulan penggunaan laba tersebut adalah: Dividen sebesar 15% (lima belas persen) adalah dalam rangka menambah dana Cadangan Umum dengan tujuan untuk memperkuat struktur permodalan. Cadangan Umum dimaksudkan untuk penambahan Modal disetor. Dalam perencanaannya Modal Disetor akan terus ditingkatkan untuk memenuhi Modal Dasar. Peningkatan Modal Disetor diperlukan untuk meningkatkan kapasitas usaha perusahaan dan untuk back up exposure pertanggungan AE dan AK yang menggunakan Valuta Asing. Sesuai dengan arahan RUPS pengesahan RKAP 2012 dan mengantisipasi kebutuhan belanja modal yang meningkat maka pembentukan Cadangan Tujuan diusulkan sebesar 65%. Cadangan Tujuan tersebut dimaksudkan untuk penyediaan anggaran dalam rangka membiayai belanja modal untuk tahun mendatang. Dana PUKK dan PKBL masing-masing sebesar 2% sesuai dengan RKAP tahun 2011.
Consideration of the proposed use of income are: • Dividend by 15% (fifteen percent) is in order to increase the general reserve fund in order to strengthen the capital structure.
Peningkatan/Penurunan Material Penjualan/Pendapatan Bersih
The increase / decrease Material Sales / Net Income
Sepanjang periode 2011 terjadi peningkatan pendapatan bersih yang dikarenakan peningkatan perolehan premi.
Throughout the period of 2011 net income increased due to increased acquisition premiums.
Besaran Peningkatan/Penurunan Penjualan atau Pendapatan Bersih
Increased scale / Decrease in Net Sales or Revenue
Sepanjang periode 2010-2011 terjadi peningkatan Premi Bruto sebesar 22,5% sehingga meningkatkan hasil underwriting yang pada gilirannya meningkatkan net income.
Throughout the 2010-2011 period increased by 22.5% of Gross Premiums thus improving underwriting results, which in turn increases net income.
Dampak Perubahan Harga terhadap Penjualan/Pendapatan serta Laba
Impact of Changes in Price to Sales / Revenues and Earnings
Sepanjang periode 2011 rate Premi relatif stabil, peningkatan pendapatan disebabkan karena peningkatan penjualan / peningkatan perolehan Premi.
Throughout the period 2011 premium rate is relatively stable, the increase in revenue due to increased sales / acquisition premiums increase.
•
General Reserves are intended to increase Paid-up Capital. Paid up Capital in the plan will continue to be improved to meet the Authorized Capital. Paid up Capital Improvement is needed to expand capacity and to back up your company's exposure and liability of insurances that use Exchange.
•
In accordance with the directives of RUPS and RKAP ratification 2012 and to anticipate the needs of increasing capital expenditure, the formation of the proposed reserve goal is 65%. The purpose of the reserve is intended to provide a budget in order to finance capital expenditure for the coming year.
•
PKBL and PUKK Funds of 2% respectively according to the RKAP in 2011.
114 Laporan Tahunan 2011
Ikatan Material Investasi Barang Modal
Bond of Investment of CAPITAL Goods
Sepanjang tahun 2011, Asuransi ASEI telah melakukan beberapa ikatan material dalam rangka investasi barang modal dengan beberapa mitra kerja untuk pembangunan beberapa proyek strategis. Adapun penjelasannya tentang proyek dimaksud, yang meliputi tujuan ikatan, sumber dana yang digunakan oleh Asuransi ASEI, mata uang yang menjadi denomisasi proyek dan upaya yang dilakukan untuk melindungi risiko eksposure posisi mata uang asing dari proyek terkait, dapat dilihat melalui tabel, sebagai berikut: Pengembangan Ruang Kantor Graha ASEI Pembelian Gedung Kantor-Kantor Cabang Semarang Pengembangan Ruang Kantor Cabang Palembang Pembelian Gedung Kantor-Kantor Cabang Bandung Pembelian Gedung Kantor-Kantor Cabang Jakarta 2
Throughout the year 2011, Asuransi ASEI has done some bonding material in the context of capital investment goods with multiple partners for the development of several strategic projects. The description of the intended project, which includes bonding purposes, the source of funds used by Asuransi ASEI, the currency becomes denomination projects and efforts made to protect the risk exposure of foreign currency-related projects, can be seen through the table, as follows:
Informasi dan Fakta Material yang Terjadi Setelah Tanggal Laporan Akuntan
Information and Material Facts Occurring after the Accountant’s Repor
Tidak ada informasi dan fakta material yang terjadi pada kegiatan bisnis Asuransi ASEI sepanjang tahun 2011 setelah tanggal laporan akuntan.
There is no information or material facts that occured in business activity during the year 2011 Asuransi ASEI after the date of the accountant's report.
Office space development Graha ASEI Building purchase Semarang Branch Offices Space Development Branch Palembang Purchase of Branch Office Building, Bandung Purchase of Branch Office Building, Jakarta 2
Kebijakan Dividen
Dividend Policy
Kebijakan dividen dan jumlah dividen per tahun pada periode 2010 dan 2011, dapat kami sampaikan, sebagai berikut:
Dividend policy and the amount of dividends per year in the period 2010 and 2011, can we say, as follows:
2010 Uraian / Description
Dividen / Dividend
2011
Jumlah / Total (Rp)
Payout Ratio (%)
Jumlah / Total (Rp)
Payout Ratio (%)
14.436.450.000,00
30,00
8.269.000.000
12,19
Pertimbangan atas usulan Dividen sebesar 15% (lima belas persen) tersbut adalah dalam rangka menambah dana Cadangan Umum dengan tujuan untuk memperkuat struktur permodalan.
Consideration of the proposed dividend of 15% (fifteen percent) in order to serve targeted are adding to the general reserve fund to strengthen the capital structure.
Realisasi Penggunaan Dana Hasil Penawaran Umum
Realization of Use of Public Offering Funds
Asuransi ASEI merupakan perusahaan yang semua sahamnya dipegang oleh Pemerintah Republik Indonesia (100,00%) dan/atau belum mencatatkan sahamnya di Pasar Modal. Dengan demikian, tidak ada laporan realisasi penggunaan dana hasil penawaran umum dalam Laporan Tahunan ini.
Asuransi ASEI is a company in which all shares are held by the Government of the Republic of Indonesia (100.00%) and / or is not yet listed on the Capital Market. Thus, there is no report of use of proceeds from the realization of a public offerings in this Annual Report.
2011 Annual Report 115
Informasi Material Investasi, Ekspansi, Divestasi, Akuisisi, Restrukturisasi Utang/ Modal
Information on Material Investment, Expansion, Divestment, Aquistions, Debt/ Capital Restructuring
Sepanjang periode 2011, Asuransi ASEI melakukan ekspansi dalam rangka pengembangan perusahaan dengan didirikannya tiga kantor pemasaran, dan sepuluh pemeringkatan kantor pemasaran menjadi kantor cabang.
Throughout the period of 2011, Asuransi ASEI in order to expand the company's development with the establishment of three sales offices, and ten ranking marketing offices into branch offices.
Informasi Transaksi Material yang Mengandung Benturan Kepentingan dan/ atau Transaksi dengan Pihak Afiliasi
Transaction Information Containing Material Conflicts of Interest and / or Transactions with Affiliated Parties
Sepanjang tahun 2011, tidak terjadi transaksi material yang mempunyai hubungan istimewa dan/atau transaksi yang mempunyai hubungan istimewa.
Throughout the year 2011, there were no material transactions that have a special relationship and / or transactions that have a special relationship.
Perubahan Peraturan PerundangUndangan Berpengaruh Signifikan
Changes in Legislation with Significant Impacts
Sepanjang periode 2011, tidak terjadi perubahan peraturan perundang-undangan yang berdampak signifikan terhadap laporan keuangan Asuransi ASEI.
Throughout the year 2011, no changes in legislation have been made that would have a significant impact on Asuransi ASEI.
KEBIJAKAN AKUNTANSI
ACCOUNTING POLICIES
Sepanjang periode 2011, tidak terjadi perubahan kebijakan akuntansi Asuransi ASEI yang berdampak signifikan terhadap laporan keuangan Asuransi ASEI.
Throughout the year 2011, no change in accounting policy that would have a significant impact on Asuransi ASEI.
TATA KELOLA PERUSAHAAN YANG BAIK Good Corporate Governance
118 Laporan Tahunan 2011
TATA KELOLA PERUSAHAAN Corporate Governance
Bagi Asuransi ASEI, implementasi GCG bukan hanya sekadar kewajiban, namun sudah merupakan suatu KENISCAYAAN untuk menjaga transparansi dan akuntabilitas pengelolaan perusahaan kepada publik For Asuransi ASEI, GCG implementation is not only a must, but also as a necessity in order to maintain transparency and accountability of the company to public.
Paradigma Asuransi ASEI
Asuransi ASEI Paradigm
Tata Kelola Perusahaan yang Baik (Good Corporate Governance (GCG)) adalah suatu rangkaian mekanisme atau sistem yang mengarahkan dan mengendalikan perusahaan agar sesuai dengan harapan para pemangku kepentingan (stakeholders), selaras dengan peraturan dan perundang-undangan yang berlaku, serta patuh pada norma-norma etika bisnis yang berlaku secara universal dan tata nilai perusahaan yang dijunjung tinggi oleh seluruh jajaran perusahaan. Mekanisme atau sistem ini mempengaruhi penetapan dan pencapaian tujuan perusahaan, pemantauan dan penilaian risiko usaha, memaksimalkan upaya peningkatan kinerja dan pembentukan serta pengembangan budaya kerja di lingkungan perusahaan.
Good Corporate Governance (GCG) is a system that controls and directs a company to be in-line with its stakeholders’ will, apply rules and policy, as well as to obey the universal business norms and ethics; and corporate values that are upheld by all levels of the company. This mechanism or system effects the establishment and achievement of corporate objectives, monitoring and assessment of business risks, maximizes efforts to improve performance, and establishes and developss work culture in an enterprise environment.
Bagi Asuransi ASEI (paradigma) implementasi GCG bukan hanya sekadar kewajiban, namun sudah merupakan suatu keniscayaan untuk menjaga transparansi dan akuntabilitas pengelolaan perusahaan kepada publik. Pengembangan GCG selaras dengan best practices secara berkesinambungan dan/atau implementasi GCG secara konsisten tidak hanya mendorong perusahaan untuk:
For Asuransi ASEI, GCG implementation is not only a must, but also as a necessity in order to maintain transparency and accountability of the company to public. GCG development, which is in line with continuous and consistent best practice, not only is able to push the company to:
Menciptakan nilai melalui sikap dan perilaku kewirausahaan Memberikan pelayanan yang bernilai tinggi, inovatif, ramah, efisien dan efektif. Menyelenggarakan riset/penelitian dan pengembangan yang tepat guna. Menyediakan sistem pengendalian yang dapat menjamin akuntabilitas yang sepadan dengan risiko usaha yang dihadapi.
• •
Create value through entrepreneurship behavior and attitude; Give high quality, innovative, friendly, efficient and effective service;
•
conduct useful and applicable research and development;
•
provide a control system that may ensure an equal accountability worth its risks;
2011 Annual Report 119
Menciptakan iklim persaingan yang sehat. Menjaga kelangsungan usaha perusahaan.
• •
Namun, lebih dari semua itu, dapat: Memberikan perlindungan yang memadai dan perlakuan yang adil kepada para Pemegang Saham, pengelola, dan pemangku kepentingan lainnya, melalui peningkatan nilai Pemegang Saham (shareholder value), secara maksimal. Memberikan kontribusi secara maksimal pada peningkatan pelayanan jasa asuransi/penjaminan yang dikelola. Meningkatkan dan menjaga citra perusahaan melalui pelayanan prima di bidang asuransi. Menjaga sumber dana yang dimiliki dan digunakan untuk usaha perusahaan.
But also, more than all of that can: • give maximum protection and fair treatment to shareholders, management, and other stakeholders through shareholders value improvement maximally.
Paparan tentang Implementasi GCG periode 2011 dan Road Map Rencana Pengambangan GCG, dapat dilihat pada Laporan Keberlanjutan yang merupakan bagian yang tak terpisahkan dalam Laporan Tahunan ini.
Implementation of GCG 2011 and the GCG development road map can be seen in the Improvement Report which is inseparable from this annual report.
• • •
create a healthy competitive environment; maintain continuity of business;
give maximum contribution to insurance service improvement or manageable investment. improve and maintain corporate image through maximum insurance service. maintain investment resources possessed and used by businesses.
STRUKTUR DAN MEKANISME TATA KELOLA
GOVERNANCE STRUCTURE AND MECHANISMS
Tata Kelola Perusahaan yang baik di lingkungan Asuransi ASEI diimplementasikan melalui struktur dan mekanisme tata kelola organ-organ perusahaan, yaitu: Pemegang Saham, Direksi, Jajaran Manajemen, serta Organ-Organ Pendukung lainnya.
GCG in Asuransi ASEI environment is implemented through a structure and mechanism of the company's division management, which are: shareholder, BODs, management function, as well as other supporting department.
120 Laporan Tahunan 2011
Secara garis besar dapat kami sampaikan, Organ-Organ Perusahaan terdiri dari: Organ Utama, yang terdiri dari: Pemegang Saham, Komisaris dan Direksi. Organ Pendukung, antara lain: Sekretaris Perusahaan, Satuan Pengawasan Intern, Komite Audit, dan Auditor Eksternal.
In general, we will show you the company's organizational structure. they are: • Main organs, they are: shareholders, Board Of Commisioners, and Board of Directors. • Supporting organs: company's structure. Company’s secretary, Internal supervising committee, Auditory committee, and External auditor.
Pemegang Saham
Shareholders
Pemegang Saham adalah organ perusahaan yang memegang kekuasaan tertinggi dalam perusahaan dan memegang segala wewenang yang tidak diserahkan kepada Direksi atau Dewan Komisaris. Kepemilikan saham Asuransi ASEI 100% dikuasai Pemerintah, yang pembinaannya di bawah Kementerian BUMN secara administrasi dan Departemen Keuangan secara teknis.
shareholders are company’s organ with the highest power and rule over any policies not given to Board Of Directors or Board Of Commisioners. Asuransi ASEI’s shares are 100% possessed by government under development of BUMN ministry (State-Owned Enterprise) in terms of administration, and Treasury Department in technical terms.
Hak - hak Pemegang Saham Menghadiri Rapat Pemegang Saham dan menggunakan hak suaranya. Menerima bagian keuntungan dari perusahaan. Memperoleh penjelasan lengkap mengenai segala informasi yang menyangkut perusahaan termasuk keuangan, teknik dan hal-hal lain yang dimuat dalam Laporan Tahunan dan Laporan Kinerja dalam Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS). Memperoleh informasi mengenai perusahaan secara tepat waktu dan teratur agar memungkinkan bagi Pemegang Saham untuk membuat keputusan dalam rangka pengembangan usaha berdasarkan informasi yang diterimanya. Memperoleh penjelasan tentang penerapan Tata Kelola Perusahaan Yang Baik.
Shareholder Rights: • To be involved and come in shareholders meeting and draw on their right of voice. • To receive profit share from the company. • To receive explanation thoroughly on any information related to the company which include financial and technical report as well as other reports stated inside the Annual Report and Annual Shareholder Meeting (RUPS). • To receive information upon the company timely and systematically for them to be able to make decisions for company’s development based on information received.
Wewenang Pemegang Saham Mengangkat dan memberhentikan Direksi Mengangkat dan memberhentikan Komisaris Menilai kinerja Komisaris dan Direksi. Menetapkan auditor eksternal berdasarkan usulan yang diterima dari Komisaris. Mengesahkan Perencanaan Strategis (Corporate Plan) serta Rencana Kerja dan Anggaran Perusahaan (RKAP) Tahunan. Menetapkan remunerasi Direksi.
Shareholders authority: • To hire and to dismiss Board Of Directorss. • To hire and to dismiss commissary. • To assess Board Of Directors and Commissioners performance. • To assign external auditor based on suggestion from Commissioners.
Pada tahun 2011, Asuransi ASEI telah menyelenggarakan RUPS sebanyak 2 kali, yaitu: pada tanggal 30 Mei 2011, dan telah menghasilkan beberapa keputusan sebagai berikut:
In 2011, Asuransi ASEI has been organizing the AGM as much as two times, namely: on May 30, 2011, and has produced some of the following decisions:
Keputusan RUPS Pertama 1. Tentang Persetujuan Laporan Tahunan dan Pengesahan Laporan keuangan tahun buku 2010 Asuransi ASEI Neraca Neraca PT ASEI (Persero) per 31 Desember 2010 ditutup dengan jumlah aset serta kewajiban dan ekuitas masingmasing sebesar Rp. 803,967 juta.
Decision of the First AGM 1. Approval of the Asuransi ASEI Annual Report and Financial Statements Approval fiscal year 2010 Balance Balance PT ASEI (Limited) as at December 31, 2010 closed with the amount of assets and liabilities and stockholders' equity amounted to Rp. 803.967 million.
•
• •
To receive explanation about Good Corporate Governance application.
To validate corporate plan and work plan as well as Annual Corporate Budget (RKAP). To decide Board Of Directors remuneration.
2011 Annual Report 121
Laba Setelah Pajak Laba (Rugi) PT ASEI (Persero) pada tahun 2010 ditargetkan memperoleh laba sebesar Rp. 48.121 juta. 2. Pengesahan Laporan Tahunan Program Kemitraan dan Bina Lingkungan (RKA PKBL) tahun Buku 2010. 3. Pemberian Pelunasan dan Pembenanan Tanggung Jawab kepada Direksi dan Dewan Komisaris. 4. Persetujuan Penggunaan Laba Tahun 2010 sebesar Rp. 48. 121 juta. a. Dividen 30% = 14.436 juta. b. Program Kemitraan 2% = 962 juta c. Bina Lingkungan 2% = 962 juta d. Cadangan Umum 66% = 31.760 juta Total 100% = 48.121 juta 5. Penetapan tantiem Direksi dan Dewan Komisaris tahun buku 2010. Ditetapkan kemudian. 6. Gaji Direksi, honorarium dewan komisaris dan tunjangan serta fasilitas lainnya tahun 2011 ditetapkan kemudian tersendiri. Tunjangan atau fasilitas bagi direksi dan dewan komisaris berpedoman pada Peraturan Menteri Negara BUMN No. PER-07. MBU/2010. 7. Menugaskan kepada Dewan Komisaris untuk memberikan pertimbangan/alasan penunjukan Kantor Akuntan Publik Kanaka Puradireja Suhartono.
Profit after Tax Income (Loss) PT ASEI (Limited) in 2010 profit target of Rp. 48,121 million. 2. Ratification of the Annual Report of the Partnership and Environment Development Program (RKA PKBL) Books in 2010. 3. The payment provision and Pembenanan Responsibility to the Directors and the Board of Commissioners. 4. Approval of Use of Profits in 2010 amounted to Rp. 48. 121 million.
a. Dividend 30% = 14,436 million. b. Partnership Program 2% = 962 million c. Community Development 2% = 962 million d. General reserve 66% = 31,760 million Total 100% = 48,121 million 5. Determination of the Boards tantiem year 2010. Specified later. 6. Directors salaries, emoluments and allowances of the commissioners as well as other facilities in 2011 established its own later. Allowances or facilities for the board of directors and guided by the Minister of State Enterprises No. PER-07.MBU/2010. 7. Assign to the Board of Commissioners to give consideration / Office reasons for the designation of Certified Public Accountants Kanaka Puradireja Suhartono.
Keputusan RUPS Kedua melalui Dewan Komisaris No. Keputusan: KEP-07/DK-ASEI/XII/2011 tanggal 30 Desember 2011 tentang Pengesahan RKAP tahun 2012 dengan hasil sebagai berikut: 1. Pengesahan Rencana Kerja dan Anggaran Perusahaan (RKAP) Proyeksi Neraca Neraca PT ASEI (Persero) per 31 Desember 2012 diproyeksikan ditutup dengan jumlah aktiva dan pasiva masing-masing sebesar Rp. 1.143.486 Juta. Perhitungan Laba/Rugi Laba setelah pajak penghasilan PT ASEI (Persero) Tahun 2012 ditargetkan sebesar Rp. 77.513 Juta. Rencana investasi dan hasil investasi Jumlah dana investasi per 31 Desember 2012 diproyeksikan sebesar Rp 725.844 Juta, sedangkan hasil investasi yang diharapkan dalam tahun 2012 ditargetkan sebesar Rp. 61.625 Juta. Rencana Belanja Modal Belanja Modal tahun 2012 dianggarkan sebesar Rp. 64.538 Juta.
The decision by the Board of Commissioners Meeting No. Decision: KEP-07/DK-ASEI/XII/2011 dated December 30, 2011 on the Ratification RKAP 2012 with the following results:
2. Pengesahan Rencana Kerja dan Anggaran Program Kemitraan dan Bina Lingkungan (RKA PKBL).
2. Ratification of the Work Plan and Budget and the Community Development Partnership Program (RKA PKBL).
1. Ratification of Corporate Work Plan and Budget (RKAP) Balance Sheet Projections Balance PT ASEI (Limited) as at December 31, 2012 is projected to be closed by the amount of assets and liabilities amounted to Rp. 1,143,486 million. Profit / Loss Profit after tax PT ASEI (Limited) In 2012 a target of Rp. 77 513 million. Investment plans and investment returns The number of investment funds by December 31, 2012 is projected at USD 725 844 million, while investment returns are expected in 2012 is targeted at Rp. 61 625 million.
Capital Expenditure Plans Capital expenditures in 2012 are budgeted at Rp. 64 538 million.
122 Laporan Tahunan 2011
Dewan Komisaris
Board of CommiSsioners
Dewan Komisaris adalah Organ Utama Perusahaan yang mewakili Pemegang Saham, mempunyai kedudukan independen, bertugas melakukan pengawasan dan memberikan nasihat kepada Direksi dalam menjalankan kegiatan kepengurusan perusahaan, termasuk pelaksanaan Corporate Plan perusahaan, RKAP, sesuai Akte Pendirian dan peraturan perundang-undangan yang berlaku.
Board Of Commisioners is the main organ in a company that represents the shareholders and has an independent position, which is in charge of supervising and advising the Board Of Directors in doing company’s management. This includes: corporate plan, annual corporate budget applications in-line with company establishment deed and applied rules.
Komposisi Dewan Komisaris Susunan Dewan Komisaris Asuransi ASEI terhitung mulai tanggal 7 Oktober 2010 berdasarkan SK Menteri BUMN No. KEP-225/MBU/2010, adalah sebagai berikut:
Board of Commissioners Structure Board Of Commisioners structure of Asuransi ASEI started on October 7, 2010 and is based on SK (Decision Letter) of Stated-Owned Enterprises Ministry (Kementrian BUMN) No. KEP-225/MBU/2010, are as follows:
Komisaris Utama Komisaris
President Commissioner : Erlangga Mantik Commissioner : Hesti Indah Kresnarini Bambang Sabariman
: Erlangga Mantik : Hesti Indah Kresnarini Bambang Sabariman
Komisaris Independen dijabat oleh Bambang Sabariman yang telah lulus dalam uji kepatutan dan kelayakan yang dilakukan oleh Kementerian Keuangan serta disahkan oleh Pemegang Saham melalui Surat No. KEP-225/MBU/2010 tanggal 7 Oktober 2010.
Independent Board Of Commisioners is held by Bambang Sabariman who has agreed in compliance and feasibility test done by Treasury Minister and has been validated by shareholders through letter number KEP-225/MBU/2010 dated October 7, 2010.
Tugas dan Tanggung Jawab
Duty and Responsibility
Tugas utama komisaris adalah melakukan pengawasan terhadap kebijakan Direksi dalam menjalankan usaha Asuransi ASEI dan memberi nasihat kepada Direksi. Untuk memenuhi peran ini, mereka mempunyai tanggung jawab tertentu, sebagai berikut: Mengarahkan dan menyetujui strategi, rencana kerja dan anggaran Asuransi ASEI (RJPP dan RKAP) serta mengevaluasi pelaksanaannya. Memastikan bahwa Asuransi ASEI memiliki sistem kontrol yang memadai terutama dalam pengendalian risiko, keuangan dan kepatuhan. Melaksanakan kepentingan Perseroan dengan memperhatikan kepentingan para Pemegang Saham dan bertanggung jawab kepada RUPS. Meneliti dan menelaah laporan tahunan yang disiapkan Direksi serta menandatangani laporan dimaksud. Mengajukan nominasi calon anggota Direksi dan Komisaris kepada Kementerian BUMN apabila diminta.
Main duty of Commissioner is to supervise the Board Of Directors’s policy in doing Asuransi ASEI’s business. To fulfill this role, they have some certain responsibilities as follows:
Melakukan pengkajian terhadap paket remunerasi untuk Direksi. Memonitor pelaksanaan Good Corporate Governance dan menyetujui perbaikan jika diperlukan.
Directing and approving strategy, work plan and Asuransi ASEI budget (RJPP and RKAP) as well as evaluating their application. Ensuring that Asuransi ASEI has control system which is adequate especially in risk controlling, finance and compliance.
Implementing company’s needs by paying attention to shareholder’s interests and responsible to the Annual Shareholder Meeting (RUPS).
Researching and reviewing annual report prepared by Board Of Directors and approving it. Proposing Board Of Directors and Board Of Commisioners’s candidates to the Ministry of State-Owned Enterprises (BUMN) if it is required. Doing assessment of Board Of Directors remuneration. Monitoring Good Corporate Governance application and approving improvement if required.
Pelaksanaan Tugas dan Tanggung Jawab Dewan Komisaris
Role and Responsible of Board Of Commisioner
Program Kerja dan KPI Dewan Komisaris Tahun 2011 Dewan Komisaris PT ASEI (Persero) tahun 2011 belum menyusun KPI, mengangat Peraturan Menteri Negara BUMN Nomor PER-01/
Work Program and KPI of Commissioners 2011 Regarding to State-Owned Enterprise (BUMN) rules No.PER-01/MNU/2011 which started to roll on August 1, 2011, Board of Commisionerss of PT ASEI
2011 Annual Report 123
MNU/2011 mulai berlaku tanggal 1 Agustus 2011, sehingga Dewan Komisaris tahun 2011 hanya menyusun Program Kerja, antara lain: Melakukan analisis laporan perkembangan perusahaan / laporan keuangan bulanan (atau triwulanan) berjumlah 12 analisis. Rapat Dewan Komisaris, minimal 12 kali dalam 1 tahun (minilam 1 bulan 1 x). Memberikan nasehat kepada Direksi, disampaikan dalam rapat Dewan Komisaris bersama Direksi, dalam bidang: 1) Premi 2) Underwriting, 3). Hasil Underwriting Bersih 4) Investasi, 5) Akuntansi / Keuangan, 6) Organisasi dan SDM, 7) Sistim Pengendalian Intern dan 8). Mekanisme kerja dan sistim informasi Pengamatan/kunjungan langsung ke Kantor Cabang, minimal 2 kali kunjungan. Menyampaikan Surat Tanggapan terhadap RKAP tahun 2012. Menyampaikan program kerja tahunan, yang menjadi bagian dari RKAP tahun 2012. Menyampaikan Surat Tanggapan atas Kinerja Triwulan, (sekaligus melaporkan Realisasi Pencapaian Indikator Kinerja Dewan Komisaris), berjumlah 7 surat, yaitu untuk: Triwulan I, Semester I dan Triwulan III, Usulan KAP, Tanggapan RKAP, Laporan Pengesahan RKAP 2012, TAnggapan Evaluasi Sistim Pengendalian Intern. Menyampaikan Surat Tanggapan atas Laporan Tahunan tahun 2010. Menyampaikan laporan pelaksanaan tugas Dewan Komisaris tahun 2010, yang menjadi bagian dari Laporan Tahunan tahun 2010. Laporan khusus lainnya, akan disampaikan jika terdapat hal penting yang harus dilaporkan atau ada penugasan khusus dari Pemegang Saham.
(Persero) year 2012 have no KPI. Thus Board Of Commisionerss duties in year 2011 are to set up work plan, such as: Doing report analysis of company development / monthly or quarterly financial report as many as 12 analyses. Board Of Commisionerss meeting minimum 12 times in 1 year (once in a month minimum) Giving advice to Board Of Directorss which is shared in Board Of Commisioners meeting along with Board Of Directorss, in terms of: 1) Premium 2) Underwriting, 3). Nett Underwriting Revenues 4) Investment, 5) Accounting / Financial, 6) Organization and HR, 7) Internal Controlling System and 8) Working mechanism and information system. Supervising / direct visit to branches, minimum twice (in a year).
Delivering a response letter on RKAP year 2012. Delivering annual work plan which becomes part of RKAP year 2012.
Delivering a response letter on quarterly performance report (as well as reporting realization of indicator achievement from Board Of Commisioners’s performance) as many as 7 letters for: 1st quarter, 1st semester and 3rd quarter, KAP proposal, RKAP response, RKAP 2012 Validation Report, and Evaluation of Internal Controlling System response. Delivering response letter on annual report year 2010. Delivering duty report of Board Of Commisioners performance year 2010, which will be part of annual report. Other specific report, will be delivered if there is important issue that should be reported or special task from shareholders.
Laporan Program Kerja dan Realisasi Tahun 2011
Work Plan Report and Actual year 2012
Evaluasi dan Analisis Laporan Keuangan Berkala Dewan Komisaris melakukan evaluasi dan analisis terhadap laporan perkembangan kegiatan perusahaan secara berkala (laporan bulanan, triwulanan, semesteran maupun tahunan), baik yang dilakukan sendiri, maupun bersama Komite Audit, sebanyak 12 kali (12 laporan).
Evaluation and Analysis Financial Report and Evaluation Board Of Commissioners does the evaluation and analysis to development report of the company periodically (monthly, quarterly, semester, and annually), both alone or along with audit commission as many as 12 reports.
Frekuensi Rapat Dewan Komisaris Sesuai dengan ketentuan dalam Anggaran Dasar Perseroan, antara lain dijelaskan bahwa Dewan Komisaris mengadakan rapat paling sedikit setiap bulan sekali. Dalam rapat tersebut, Dewan Komisaris dapat mengundang Direksi, di samping itu Dewan Komisaris dapat mengadakan rapat sewaktu-waktu atas permintaan 1 (satu) atau beberapa anggota Dewan Komisaris atau atas permintaan Direksi. Dengan demikian rapat Dewan Komisaris minimal 12 kali dalam setahun. Yang termasuk rapat Dewan Komisaris adalah rapat-rapat Dewan Komisaris maupun rapat koordinasi antara Direksi dengan Dewan Komisaris.
Board Of Commisioner Meeting Frequency In accordance with company’s provision role, which is explains that Board of Commissioners should conduct meetings at least once in a month. In the meetings, the commissary may invite the Board Of Directors. Besides, the commissary may conduct a meeting at any time by request of one or some Board of Commisioners members, or Board Of Directors. Thus Board Of Commisionerss’ meeting is at least 12 times in a year. Which is included in Board of Commisioners’s meeting is Board of Commisioners meeting itself or coordination meeting between Board Of Directors and Board of Commisioners.
124 Laporan Tahunan 2011
Dalam pelaksanaannya, rapat Dewan Komisaris tahun 2011, sebanyak 30 kali, yang terdiri dari: Rapat Internal Dewan Komisaris telah sebanyak 12 kali. Rapat Gabungan Dewan Komisaris dengan Direksi, yang dihadiri pula Komite Audit sebanyak 12 kali.
In doing that, commissary meetings in 2011 were conducted 30 times, which included: Internal Board Of Commisioners meetings 12 times. Joint meeting between the commissary and Board Of Directors, also attended by audit committee 12 times.
Adapun tingkat kehadiran masing-masing Anggota Dewan Komisaris dalam rapat dimaksud, dapat disampaikan, sebagai berikut:
The level of attendance of each Board of Board Of Commisionerss members at the meeting can be delivered as follows:
Tabel: Rapat Internal Dewan Komisaris
Table: Internal Board of Board of Commisioners Meetings
Nama / Name
Jumlah Kehadiran / Total Attendance
% Kehadiran / % Attendance
Erlangga Mantik Komisaris Utama / President Commissioner
12
100
Hesti Indah Kresnarini Komisaris / Commissioners
9
75
Bambang Sabariman Komisaris / Commissioners
12
100
Tabel: Rapat Gabungan Dewan Komisaris Nama / Name
Table: Joint Meeting of the Board of Commissioners Jumlah Kehadiran / Total Attendance
% Kehadiran / % Attendance
Erlangga Mantik Komisaris Utama / President Commissioner
12
100
Hesti Indah Kresnarini Komisaris / Commissioners
9
75
Bambang Sabariman Komisaris / Commissioners
12
100
Zaafril Razief Amir Direktur Utama / President Director
12
100
Mathin F. Simarmata Direktur Keuangan / Finance Director
12
100
Indra Noor Direktur Operasional / Operation Director
12
100
Pramudjito Anggota / Member
12
100
I Wayan Sudiarsa Anggota / Member
12
100
Komisaris / Commissioners
Direksi / Directors
Komite Audit / Audit Committee
Dalam rapat internal Dewan Komisaris yang dihadiri oleh Komite Audit membahas beberapa hal antara lain: laporan keuangan, GCG, sistem pengendalian internal dan pengendalian manajemen risiko, mempersiapkan hal-hal yang akan dimintakan klarifikasi kepada Direksi serta hal-hal yang menjadi perhatian Direksi, yang selanjutnya dibahas dalam rapat Koordinasi Dewan Komisaris dengan Direksi. Sedangkan, yang dibahas rapat gabungan Dewan Komisaris dengan Direksi, antara lain:
In the internal board of Board Of Commisioners meeting, which was also attended by audit committee, the following were discussed: financial report, GCG, internal control system and risk management controlling, preparing material that will be clarified by Board of Directorss as well as anything that becomes their concern. The aforementioned would also be followed up on in the joint meeting between the board of Board of Commisionerss and Directors. Whilst, the joint meeting between the Board of Commisioners and Board of Directors discussed:
2011 Annual Report 125
Perkembangan operasional perusahaan; Perkembangan kinerja bulanan; Klarifikasi dan pendalaman kinerja bulanan perusahaan; Pemberian arahan/nasehat kepada Direksi; Permasalahan yang peru menjadi perhatian Direksi; Mempersipakan tanggapan kepada Pemegang saham atas laporan berkala Persiapan pemberian tanggapan atas kinerja perusahaan tahun 2010. Persiapan pemberian tanggapan atas RKAP 2012.
Company’s operational development; Monthly performance development; Clarification and deepening of company’s monthly performance; Board Of Directors directing and advice; Issues that should become Board Of Directors’ concern; Preparing response to shareholders on periodical report;
Response preparation to company’s performance in 2010;
Preparation of RKAP 2012 response.
Memberi Masukan, Arahan dan Nasehat kepada Direksi Dewan Komisaris memberikan arahan/masukan kepada Direksi sehubungan dengan operasional, antara lain: Meningkatkan kinerja kerja sama dengan para agen pemasar, para asosiasi kontraktor maupun peluang-peluang untuk meningkatkan produksi premi surety . Melakukan upaya penagihan termasuk langkah-langkah hukum yang diperlukan untuk meningkatkan pendapatan subrogasi. Meminta dan mengarahkan Direksi untuk me-review dan menyempurnakan kebijakan dan SOP investasi atas penempatan dana Meminta dan mengarahkan Direksi untuk me-review dan menyempurnakan kebijakan dan SOP investasi atas penempatan dana. Meningkatkan kolektibilitas piutang-piutang tersebut dan diharapkan dapat memperbaiki cash flow untuk operasional perusahaan. Mengoptimalkan peran dan fungsi dari Manajemen Risiko dan Satuan Pengawasan Intern (SPI). Meningkatkan kemampuan dan keahlian staf/karyawan melalui pendidikan dan latihan baik formal maupun non formal, serta mengembangkan Tehnologi Informasi (TI) yang ada sehingga diperoleh IT yang sesuai dengan kebutuhan yang dapat mendukung operasional perusahaan (kantor pusat dan cabang). Mengarahkan Direksi untuk memperbaiki kinerja underwriting, menyusun target dan tolok ukur kinerja SBU dan kinerja cabang dengan sasaran untuk meningkatkan prestasi SBU dan kantor cabang melalui penerimaan premi, pengendalian klaim secara efektif sehingga dapat menekan loss ratio dan peningkatan Hasil Undewriting Bersih (HUB). Mengarahkan Direksi untuk me-review dan menyempurnakan kebijakan dan SOP investasi atas penempatan dana dan hasil investasi secara lebih intensif, melakukan analisa bersama secara mendalam dan lebih berhati-hati sebelum melakukan investasi serta melakukan penagihan subrogasi.
Giving Input, Direction and Advice to Board of Directors Board Of Commisionerss give input, direction and advice top Board Of Directorss in relation to operational issue, such as: Improving cooperation performance with sales agents, contractor association or opportunities to surety premium production.
Kunjungan Langsung ke Kantor Cabang dan/atau Kantor Pemasaran Dalam rangka mendapatkan gambaran mengenai profil Kantor Cabang dan/atau Kantor Pemasaran atas perkembangan operasional dan permasalahan yang menjadi kendala dalam pengembangan
Direct Visit to Branches and or Sales Offices
Improving collection effort including legal measurement necessary to increase subrogation revenue. Asking and directing Board Of Directors to review policy and SOP on investment placement.
Improving collectability of those debts and credits to be projected to improve cash flow of corporate operational. Optimizing role and function of risk management and Internal Monitoring Committee (SPI). Improving ability and skill of the employees through education and training formally and informally, also developing the existing information technology (IT) to meet operational demand (HO and branches). Directing Board Of Directors to improve underwriting performance, target settlement and SBU performance benchmark as well as branches. Those are done to improve SBU and branches’ achievement through received premium, effective claim control to press down loss ratios and underwriting nett income (HUB).
Directing Board Of Directors to review investment SOP on investment allocation and investment income intensively, doing analysis in depth and carefully investing as well as doing subrogation collection.
In accordance with having a big picture on branches or sales offices on operational development and development issues, the Board Of Commisionerss have visited and made direct observations (minimum)
126 Laporan Tahunan 2011
kantor cabang, maka Dewan Komisaris telah melakukan kunjungan dan pengamatan langsung ke Kantor Kantor Cabang yang direncanakan minimal 2 kali dalam setahun, namun hanya direalisasikan 1 kali yaitu ke Kantor Cabang Surabaya. Dalam kunjungan tersebut telah dilakukan, antara lain: Pemantauan operasional/perkembangan secara langsung di Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran; Sistem Administrasi dan laporan-laporan periodeik yang di Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran. Memberikan arahan dan masukan kepada pegawai Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran.
twice a year, except once in a Surabaya Branch. The visit has agendas such as:
Laporan kepada Pemegang Saham Pada tahun 2011, Dewan Komisaris telah menyampaikan beberapa laporan kepada Pemegang Saham/RUPS, antara lain: Surat rekomendasi revisi RKAP PT ASEI (Persero) dengan surat nomor: S-05/DK-ASEI/III/2011 tanggal 11 Maret 2011; Laporan/surat tanggapan atas Laporan Tahunan 2010 dan telah disampaikan keapda Pemegang Saham dengan surat nomor: S-10/DK-ASEI/V/2011 tanggal 11 Mei 2011; Surat usulan perubahan Anggaran Dasar PT ASE (Persero) kepada Pemegang Saham terkait Penetapan batasan Kewenangan Direksi dan Dewan Komisaris PT ASEI (Persero) dalam melakukan kerjasama, sesuai dengan surat nomor: S-11/DK-ASEI/V/2011 tanggal 11 Mei 2011; Laporan tentang Tugas Pengawasan selama tahun 2010 telah disusun dan menjadi bagian dalam Laporan tahunan Tahun 2010; Laporan/Surat tanggapan atas perkembangan kegiatan perseroan telah disampaikan kepada Pemegang saham/Menteri BUMN melalui surat Nomor: S-20/DK-ASEI/VIII/2011 tanggal 22 Agustus 2011, S-36/DK_ASEI/XI/2011 tanggal 18 November 2011. Program Kerja Tahunan untuk tahun 2012 telah disusun dan menjadi bagian dalam RKAP PT ASEI (Persero) Tahun 2012 dan tel;ah disampaikan keapda Pemegang Saham; Surat Usulan kepada Menteri Negara BUMN tentang KPI Dewan Komisaris tahun 2012.
Shareholder Reports In 2011, the Board Of Commisioners delivered various reports to shareholders, such as: Recommendation letter revision (RKAP) PT ASEI (Persero) no.: S-05/ DK-ASEI/III/2011 date March 11, 2011; Response on 2010 annual report, reported to shareholders in a letter no: S-10/DK-ASEI/V/2011 date May 11, 2011;
Independensi Dewan Komisaris
Board of Commissioner Independency
Komisaris dilarang memangku jabatan lain di perusahaan atau organisasi lain yang berpotensi menimbulkan benturan kepentingan. Lulus dari Uji Kelayakan dan Kepatutan (fit and proper test) yang diselenggarakan oleh pihak yang ditunjuk khusus untuk menjalankan pengujian itu. Bersikap independen dari Direksi dan tidak melibatkan diri dalam kegiatan dan pengambilan keputusan manajerial seharihari, seperti pengambilan keputusan tentang perekrutan, pengangkatan, transfer, dan pemberhentian karyawan atau mengadakan perjanjian kerja dan mengadakan kontrak-kontrak kerjasama. Tidak pernah dinyatakan pailit atau menjadi anggota Komisaris yang dinyatakan bersalah dan menyebabkan suatu perusahaan
Commissioner is not allowed to officiate at other companies or organizations that have potential conflicts of interest.
Direct operational supervision development in branches and sales offices; Administration system and periodical report in branches and sales offices. Giving direction and input to branches and sales offices employees.
Financial plan addendum PT ASE (Persero) to shareholders in relation to delimitation of Board Of Directors and commissions authority PT ASEI (Persero) in doing cooperation in line with letter no.: S-11/DKASEI/V/2011 date May 11, 2011;
Report on supervisory task in one year along 2010 has been set up to be a part of annual 2010 report; Report on company’s activity has been delivered to shareholders through letter number: S-20/DK-ASEI/VIII/2011 date August 22, 2011 and number: S-36/DK_ASEI/XI/2011 date November 18, 2011.
Annual work plan for 2012 has been set up to be a part of RKAP PT ASEI (Persero) year 2012 and has been delivered to the shareholders;
Proposal letter to Ministry of State-Owned Enterprise (BUMN) about commissary’s KPI year 2012.
Pass the fit and proper test conducted by other appointed party.
Become independent of Board Of Directors and not involved in daily managerial decisions, such as: recruitment, promotion, transfer, and employee layoffs or conducting of contract cooperation.
Never been stated bankrupt or become a Board Of Commisioners member stated to be guilty and cause a company in bankruptcy
2011 Annual Report 127
dinyatakan pailit sebelum pengangkatannya. Tidak pernah dihukum karena melakukan tindak pidana. Tidak berafiliasi dengan Partai Politik tertentu. Tidak boleh memiliki hubungan keluarga baik sedarah maupun semenda dalam garis keturunan lurus tiga tingkat dan atau ke samping tiga tingkat dengan Pemegang Saham atau Komisaris yang lain atau para anggota Direksi (Hubungan keluarga sedarah dan semenda dalam garis keturunan lurus yang dilarang adalah hubungan kakek/nenek-cucu, mertua, anak tiri-cucu tiri, serta hubungan darah ke samping yang dilarang adalah kakak/adik/ ipar sampai dengan saudara sepupu, dan kemenakan). Komisaris mengungkapkan Kepemilikan Saham beserta keluarganya pada korporasi lain: Komisaris beserta keluarganya tidak memiliki saham pada korporasi yang terafiliasi dengan Asuransi ASEI sesuai dengan Surat Pernyataan yang dibuat oleh masing-masing Direksi. Hubungan Keuangan dan Keluarga Anggota Dewan Komisaris dan Direksi dan/atau Pemegang Saham Pengendali Asuransi ASEI, dapat disampaikan melalui tabel, berikut ini:
before his/her promotion. Never been punished due to criminal act. Not affiliated to certain political party. Cannot have a family connection either direct or indirect (one until three levels vertically and horizontally) to shareholders or other Board Of Commisionerss or to Board Of Directors—grandparents, parentsin-law, son or grandson in-laws as well as siblings and nieces or nephews.
Board Of Commisioners states his/her share-holdings along with his/ her family to other corporate holdings: Board Of Commisioners and his/her family do not have any share in a company that is affiliated with Asuransi ASEI according to the Board Of Directors statement letter. Financial relationship and Board Of Commisioners’s family and Board Of Directors and or shareholders that control Asuransi ASEI, can be announced in this table as follow:
Hubungan Keuangan dengan Financial relationships with Nama / Name
Dewan Komisaris Board of Commissioners Ya Yes
Tidak No
Dewan Komisaris Board of Commissioners Erlangga Mantik Komisaris Utama President Commissioner
Hesti Indah Kresnarini Komisaris
Direksi Board of Directors Ya Yes
Pemegang Saham Pengendali Controlling Shareholder
Tidak No
Hubungan Keluarga dengan Family relationship with
Ya Yes
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Tidak No
Ya Yes
Tidak No
Pemegang Saham Pengendali Controlling Shareholder
Direksi Board of Directors Ya Yes
Tidak No
Ya Yes
Tidak No
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
Commissioners
Bambang Sabariman Komisaris Commissioners
Direksi Board of Directors Zaafril Razief Amir Direktur Utama President Director
Mathin F. Simarmata Direktur Keuangan Finance Director
Indra Noor Direktur Operasional Operations Director
Prosedur Penetapan Remunerasi Anggota Dewan Komisaris dan Dewan Direksi
Procedure to Determine Remuneration of Board Of Commisioners and Board Of Directors Members
Prosedur penetapan remunerasi anggota Dewan Komisaris dan Direksi, dapat disampaikan, sebagai berikut:
The procedures to determine remuneration of Board Of Commisioners and Board Of Directors can be stated as follows:
128 Laporan Tahunan 2011
Mengingat Asuransi ASEI belum memiliki Komite Remunerasi maka prosedur penetapan besarnya remunerasi dan fasilitas Komisaris dan Dewan Direksi diusulkan kepada Pemegang Saham oleh Komisaris dan Direksi. Selanjutnya usulan tersebut akan dibahas dalam RUPS untuk mendapatkan persetujuan. Secara garis besar, proses penetapan remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi, dapat disampaikan melalui bagan ilustrasi, sebagai berikut:
Considering Asuransi ASEI does not have a Remuneration Committee, thus, procedure to determine amount of remuneration and Board Of Commisioner Committee as well as Board Of DIrectors, should be proposed to shareholders by Board Of Commisioners and Board Of Directors; Then the proposal will be discussed in Annual Shareholders Meeting for approval.
In an outline, remuneration process of Board Of Commisioners and Board Of Directors can be described as follows:
Usulan Dewan Komisaris & Dewan Direksi Proposal from BOC and BOD
Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) General Meeting of Shareholder
Remunerasi Anggota Dewan Komisaris dan Dewan Direksi Remuneration for member of BOC & BOD
Stuktur dan Jumlah Nominal Remunerasi Anggota Dewan Komisaris dan Direksi
Structure and amount of remuneration Board Of Commisioners and Board Of Directors members
Struktur Remunerasi Anggota Dewan Komisaris dan Direksi
Remuneration Structure of Board Of Directors and Board Of Commisioners Board Of Commisioners and Board Of Directors receive both permanent and not permanent remuneration as well as insurance. This is consists of:
Struktur dan jumlah nominal Remunerasi Anggota Dewan Komisaris dan Direksi berdasarkan Keputusan Pemegang Saham Asuransi ASEI Nomor: KEP-31/D4.MBU/2011 tanggal 28 Juli 2011 dapat kami sampaikan, sebagai berikut: Gaji/Honorarium Tantiem Tunjangan Tunjangan yang diberikan kepada Dewan Komisaris, meliputi: - Tunjangan Hari Raya Keagamaan - Tunjangan Komunikasi - Santunan Purna Jabatan - Tunjangan Pakaian - Tunjangan Transport
Tunjangan yang diberikan kepada Direksi, meliputi: - Tunjangan Hari Raya Keagamaan - Tunjangan Komunikasi - Santunan Purna Jabatan
Salary / Honorarium Tantiem Allowance Benefits provided to the Board, include: - Religious Holiday Allowance - Benefits Communications - Full compensation Position - Clothing allowances - Transport allowance
Benefits provided to the Board, include: - Religious Holiday Allowance - Benefits Communications - Full compensation Position
2011 Annual Report 129
-
Tunjangan Pakaian Tunjangan Cuti tahunan Tunjangan Cuti Besar Tunjangan Perumahan Tunjangan Biaya Utilitas
Fasilitas yang diberikan kepada Dewan Komisaris, meliputi: - Fasilitas Kesehatan - Fasilitas Perkumpulan Profesi - Fasilitas Bantuan Hukum
Facilities granted to the Board, include: - Health Facilities - Society of Professional Facilities - Legal Support Facility
Fasilitas yang diberikan kepada Direksi, meliputi: - Fasilitas Kendaraan Dinas - Fasilitas Kesehatan - Fasilitas Perkumpulan Profesi - Fasilitas Bantuan Hukum - Fasilitas Rumah Jabatan - Fasilitas Club Membership - Fasilitas Biaya Representasi
Facilities provided to the Board of Directors, including: - Vehicle Service Facilities - Health Facilities - Society of Professional Facilities - Legal Support Facility - Facilities Home Occupation - Club facilities Membership - Facility Fee Representation
Jumlah Nominal/Komponen Remunerasi Dewan Komisaris dan Dewan Direksi Jumlah dan Komponen Remunerasi setiap Anggota Dewan Komisaris dan Direksi, dapat disampaikan melalui tabel, sebagai berikut:
-
Clothing allowances Annual leave allowance Large leave benefits Housing allowances Utility Cost Allowance
Nominal amount of Board Of Commisioners and Board Of Directors remuneration The remuneration amount and component on each Board Of Commisioners and Board Of Directors member which have been realized in 2011 is stated in the following table:
Daftar Pembayaran Honorarium dan Bantuan Transportasi Dewan Komisaris Payments list and Transportation Assistance Board of Commissioners Penerimaan per Tahun / Receipts per Year Komisaris / Commissioners Erlangga Mantik Komisaris Utama / President Commissioner
Hesti Indah Kresnarini Komisaris / Commissioners
Bambang Sabariman Komisaris / Commissioners
288.000.000 259.200.000 259.200.000
Daftar Pembayaran Gaji dan Bantuan Uang Keamanan Direksi List of Salary Payments and Money Security Assistance Directors Total Penerimaan per Tahun Sebelum Potongan Total Revenue per Year Before Cutting Direksi / Board of Directors Zaafril Razief Amir Direktur Utama / President Director
Mathin F. Simarmata Direktur Keuangan / Director of Finance
Indra Noor Direktur Operasional / Director of Operation
Total
624.000.000 564.000.000 564.000.000 146.000.000
130 Laporan Tahunan 2011
Penilaian (Assessment) Kinerja Dewan Komisaris dan Direksi
Assessment of Board Of Commissioners and Board Of Directors performances
Proses Pelaksanaan Assessment Dewan Komisaris Tahapan proses untuk menilai kinerja Dewan Komisaris dapat disampaikan, sebagai berikut: Dewan Komisaris menyusun rencana kerja dan mencantumkannya dalam Rencana Kerja dan Anggaran Perusahaan/RKAP. Dewan Komisaris melakukan penilaian terhadap pencapaian rencana kerja secara mandiri dengan menggunakan kriteria penilaian yang telah disetujui bersama. Penilaian kinerja masing-masing anggota Dewan Komisaris dilakukan sekurang-kurangnya sekali dalam setahun dan hasilnya dilaporkan kepada Pemegang Saham. Pemegang Saham menilai kinerja perusahaan, Dewan Komisaris, dan Direksi berdasarkan laporan pencapaian kinerja yang dibuat Dewan Komisaris dan Direksi. Remunerasi Dewan Komisaris ditetapkan oleh Pemegang Saham sesuai dengan peraturan yang berlaku.
Assessment Process Board of Commissioners Process to assess Board Of Directors and Board Of Commisioners performances are as follows: • Board Of Commisioners creates a work plan and states it in the Work and Company Financial Plan / RKAP. • Board Of Commisioners assesses the work plan achievement alone by using assessment criteria that have been agreed upon.
Direksi Tahapan proses untuk menilai kinerja Direksi dapat disampaikan, sebagai berikut: Indikator kinerja yang digunakan dalam penilaian kineja Direksi ditetapkan berdasarkan kontrak manajemen dan RKAP yang disepakati antara Pemegang Saham dan Direksi. Dewan Komisaris melakukan penilaian terhadap kinerja Direksi baik secara individu maupun kolektif setiap triwulan berdasarkan target yang telah ditetapkan. Laporan penilaian terhadap kinerja Direksi disampaikan oleh Dewan Komisaris kepada Pemegang Saham. Remunerasi Direksi ditetapkan oleh Pemegang Saham sesuai dengan peraturan yang berlaku.
Board of Directors Process to assess directors’ performance is explained as follows:
•
Board Of Commisioners member performance assessment should be done at least once a year, and it has to be reported to shareholders.
•
Shareholders will assess company’s performance, Board Of Commisioners, Board Of Directors based on performance report made by Board Of Directors and Board Of Commisioners. Remuneration of Board Of Commisioners is determined by shareholders in line with applied rules.
•
•
•
• •
Performance indicators used in director performance assessment are determined based on management contract and agreed in RKAP between shareholders and Board Of Directors. Board Of Commisioners assess the Board Of Directors performance both individually as well as collectively quarterly based on determined target. Board Of Directors performance’s report is delivered by Board Of Commisioners to the shareholders. Board Of Directors remuneration is determined by shareholders based on applied rules.
Pihak Pelaksana Assessment Dewan Komisaris Pihak yang melakukan assessment terhadap kinerja Dewan Komisaris adalah Dewan Komisaris itu sendiri dengan melakukan self assessment dan Pemegang Saham yang kemudian dikukuhkan dalam RUPS.
Assessment Executor Board of Commissioners Assessment executor for Board Of Commisioners performance is the Board Of Commisioners itself by doing self-assessment and shareholders which later will be stated in RUPS.
Direksi Sedangkan, pihak yang melakukan penilaian terhadap kinerja Dewan Direksi adalah Dewan Komisaris dan Pemegang Saham. Dalam melakukan penilaian terhadap kinerja Dewan Direksi, Dewan Komisaris mengacu kepada indikator kinerja Dewan Direksi yang ditetapkan berdasarkan kontrak manajemen dan RKAP yang disepakati antara Pemegang Saham dan Direksi.
Board of Directors Assessment executor for Board Of Directors is the Board Of Commisioners and shareholders. In doing assessment, Board Of Commisioners refers to Board Of Directors performance indicators that have been stated in management contracts and agreed upon in RKAP between shareholders and Board Of Directors.
2011 Annual Report 131
Dewan Komisaris dan Direksi akan mempertanggung jawabkan pencapaian kinerja, termasuk didalamnya pelaksansaaan tugas dan tanggung jawab Dewan Komisaris dan Direksi dalam RUPS.
Board Of Commisioners and Board Of Directors will responsible on work achievement, in which included task completion and Board Of Commisioners Board Of Directors responsibility in RUPS.
Kriteria (Indikator) Kinerja
Performance Indicators
Dewan Komisaris Sebagaimana yang telah diuraikan di atas pada bagian indikator yang digunakan untuk menilai kinerja Dewan Komisaris adalah rencana kerja yang disusun oleh Dewan Komisaris dan dicantumkan dalam Rencana Kerja dan Anggaran Perusahaan/RKAP dan telah disampaikan kepada pemegang saham.
Board of Commissioner As already described above in the indicators used to assess the performance of the Board of Commissioners is the work plan prepared by the Board and included in the Work Plan and Budget Company / RKAP and was submitted to the shareholders.
Secara ringkas, rencana dan realisasi program kerja Dewan Komisaris pada periode 2011, dapat disampaikan, sebagai berikut:
As explained above, briefly Board Of Commisioners working plan and realizations in 2011 are as follows:
No
Program Kerja
Work Program
Rencana
Plan
Realisasi
Realization
1.
Evaluasi dan Analisis laporan Berkala (Laporan Bulanan)
Periodic evaluation and analysis report (Monthly Report)
12 kali
12 times
12 Kali
12 times
2
Rapat Dewan Komisaris
Board of Commissioners Meeting
12 kali
12 times
15 kali rapat Dewan Komisaris 15 kali rapat gabungan Direksi dengan Dewan Komisaris
15 meetings of the Board of Commissioners 15 times the joint meeting with the Board of Directors
3
Memberikan arahan/ nasehat/masukan kepada Direksi
Provide direction / advice / recommendations to the Board of Directors
• Kelayakan visi dan misi perusahaan • Me-review dalam rangka penyesuaian dan pengembangan produk/polis • Underwriting • Investasi • SDM • GCG • Pengendalian Intern
• Feasibility of the vision and mission • To review and adjustment in the context of product development / policy • Underwriting • Investment • human Resources • GCG • Internal Control
• Kajian visi dan misi • Kajian Produk/polis
• Review the vision and mission • Review product / policy
3 kali
3 times
2 kali
4.
Kunjungan langsung ke Kantor cabang dan Kantor Pemasaran
Requests directly to the branch office and the Office of Marketing
• • • • •
Underwriting Investasi SDM GCG Pengendalian Intern
• • • • •
Underwriting Investment Human Resources GCG Internal Control
2 times
132 Laporan Tahunan 2011
5.
• Laporan kepada Pemegang terdiri dari: • Laporan/surat tanggapan atas RKAP 2012 • Laporan/surat tanggapan atas laporan berkala (triwulanan) • Laporan/surat tanggapan atas laporan Tahunan • Menyampaikan Program Kerja Tahunan • Menyampaikan LaporanTugas pengawasan yang telah dilakukan selama 1 tahun • Surat atau Surat Keputusan atau hal penting yang perlu dilaporkan
• Report to Shareholders consist of: • The report / letter of response to RKAP 2012 • The report / letter of response to the periodic reports (quarterly) • The report / letter of response to the Annual report • Delivering the Annual Work Program • Delivering LaporanTugas supervision has been carried out for 1 year • Letters or Decree or important things that need to be reported
1 surat
1 letter
1 surat
1 letter
3 surat
3 letter
3 surat
3 letter
1 surat
1 letter
1 surat
1 letter
1 surat 1
1 letter
1 surat 1
1 letter
- 2 SK - 2 surat - 3 ST (surat Tugas)
- 6 SK - 10 surat - 2 ST
Direksi Sedangkan, indikator kinerja atau yang disebut sebagai Key Performance Indicators (KPI) yang ditetapkan pada tahun 2011 untuk mengukur kinerja Dewan Direksi Asuransi ASEI, terdiri dari 4 (empat) aspek, sebagai berikut:
Board of Directors Whilst, the key performance indicator (KPI) established in 2011 to measure the Board Of Directors performance, is divided into 4 (four) aspects as follows:
Aspek Keuangan Untuk menjaga dan menambah likuiditas perusahaan maka perolehan target premi diimbangi dengan meminimalisir outstanding piutang premi. Mengelola portofolio investasi dan keuangan yang memberikan return maksimal dengan risiko yang terkendali Mengelola biaya operasional yang mendukung produktivitas.
Financial Aspect • To maintain and improve company’s liquidity, premium target income needs to be balanced by minimizing outstanding receivables.
Aspek proses bisnis internal Meningkatkan kecepatan dan ketepatan akseptasi dalam rangka memperolehan target premi dan target hasil underwriting. Penyempurnaan SOP dalam rangka layanan akseptasi, klaim dan pembayaran kepada pihak ketiga sesuai ketentuan (PKS; Polis, Sasaran Mutu ISO 9001:2008) Peningkatan dukungan IT yang mendukung operasional dan dinamika SOP Optimalisasi Risk Manajemen Menempatkan SDM sesuai dengan kompetensinya
Internal Business Process Aspect Improving acceptance velocity and accuracy to acquire premium and underwriting revenues target. • SOP improvement due to acceptances service, claim and payment to the third party according to applied rules (PKS, Polis, ISO 9001:2008 quality target) • IT support improvement that support operational needs and SOP
Aspek kepuasan pelanggan Meningkatkan penyediaan sarana dan prasarana dalam rangka kepuasan pelanggan Memelihara dan menjaga hubungan kemitraan dengan pihakpihak terkait.
Customer Satisfaction Aspect • Improving and establishing facilities for customer satisfaction.
• •
• •
•
Managing investment and financial portfolio which is able to give maximum return with controllable risk. Managing operational cost that supports productivity.
Risk Management Optimization Locating human resources (HR) based on his/her competences.
Maintaining and keeping cooperation in relation to stakeholders.
2011 Annual Report 133
Mempersiapkan Survey Kepuasan Pelanggan (SPK) tahun 2011.
•
Aspek pertumbuhan/dinamis Peningkatan kompetensi dan integritas SDM antara lain dengan sosialisasi dan penerapan prinsip-prinsip Good Corporate Governance termasuk penerapan yang lebih baik terhadap budaya perusahaan “COMMITMENT” (Creativity, Openness, Morality, Manners, Integrity, Trustworthiness, Mindfulness, Environment care, Non-partisan, and Team-work). Penyempurnaan produk yang sesuai dengan kebutuhan pasar dengan layanan sesuai dengan sasaran mutu ISO 9001:2008.
Growth aspect / dynamic • Improving competency and integrity of human resources by means of socialization and GCG applications including better “COMMITMENT" company culture (Creativity, Openness, Morality, Manners, Integrity, Trustworthiness, Mindfulness, Environment care, Non-partisan, and Team-work).
Secara lengkap, realiasasi pencapaian kinerja dimaksud, dapat dilihat pada bagian ”Analisis dan Pembahasan Manajemen” pada laporan tahunan ini.
Realization of working performance above can be seen in “Management Discussion and Analysis” in this Annual Report.
•
Preparing Satisfaction Customer Survey year 2011.
Product improvement in line with market needs / inline service ISO 9001:2008.
Direksi
BOARD OF Directors
Direksi merupakan organ perusahaan yang bertanggung jawab penuh atas kepengurusan perusahaan serta mewakili perusahaan baik di dalam maupun di luar pengadilan. Direksi dengan itikad baik dan penuh tanggung jawab bertindak memimpin dan mengelola perusahaan sesuai dengan kepentingan dan tujuan perusahaan.
Board of Directors are a company organ that is fully responsible for the company’s management as well as representing the company either inside or outside the judicial court. Directors, with his/her goodwill and responsibility, lead and manage the company in line with company’s need and goal.
Komposisi Direksi Dengan SK Menteri Negara BMN Nomor KEP-15/MBU/2008 tanggal 8 Januari 2008 tentang Pemberhentian dan Pengangkatan AnggotaAnggota Direksi Perusahaan Perseroan PT. Asuransi Ekspor Indonesia (Persero). Komposisi Direksi Asuransi ASEI sejak tanggal 8 Januari 2008 adalah sebagai berikut:
Direktur Utama Direktur Keuangan Direktur Operasional
: Zaafril Razief Amir : Marthin F. Simarmata : Indra Noor
Director Composition Decision letter of Minister State-Owned Enterprise No. KEP-15/MBU/2008 dated January 8, 2008 about Board Of Directors’s member hiring and discontinuation of Board Of Directors members PT. Asuransi Ekspor Indonesia (Persero). Board Of Directors members of Asuransi ASEI since January 8, 2008 are as follows: President Director : Zaafril Razief Amir Finance Director : Marthin F. Simarmata Operations Director : Indra Noor
Tugas dan Tanggung Jawab Direksi Tugas pokok Direksi sebagaimana tertuang dalam Anggaran Dasar perusahaan adalah sebagai berikut: Memimpin dan mengurus Perseroan sesuai dengan maksud dan tujuan Perseroan dan senantiasa berusaha meningkatkan efisiensi dan efektifitas Perseroan. Menjaga efektifitas dan efisiensi operasi perusahaan. Menguasai, memelihara dan mengurus kekayaan Perseroan.
Board of Directors’ Duties and Responsibilities The principal tasks of Directors as set forth in the company's Articles of Association are as follows: • Lead and manage the Company in accordance with the purposes and objectives of the Company and constantly try to improve the efficiency and effectiveness of the Company. • Maintain the effectiveness and efficiency of company operations. • Controlling, maintaining and managing the wealth of the Company.
Tanggung-jawab Direksi adalah setiap tahun Direksi menandatangani kontrak manajemen dengan pemegang saham yang menyebutkan sasaran-sasaran yang harus dicapai untuk tahun yang bersangkutan.
Board of Directors are responsible for annually signing a management contract with the shareholders stating the goals to be achieved for the year.
134 Laporan Tahunan 2011
Tugas Direktur Utama Memimpin dan mengkoordinir kegiatan-kegiatan Direksi Memimpin perumusan strategi dan rencana aksi perusahaan, serta pelaksanaan anggaran. Memimpin implementasi tata kelola perusahaan yang baik. Melakukan supervisi tugas-tugas Sekretari Perusahaan dan Kepala Satuan Pengawas Intern.
President Director’s Duties • Lead and coordinate the activities of the Board of Directors. • Leading the formulation of corporate strategy and action plan, and budget execution. • Leading the implementation of good corporate governance. • Perform supervisory duties of Company Secretary and Head of the Internal Supervisory Unit.
Tugas Direktur Keuangan Bertugas melakukan supervisi terhadap Divisi Keuangan dan Investasi, Divisi Akuntansi, Perencanaan dan Informasi. Selain itu juga membina bidang Program Kemitraan dan Bina Lingkungan.
Duties of Finance Director It is responsible for supervision of the Finance and Investment Division, Accounting Division, Planning and Information. In addition, the field development and Community Development Partnership Program.
Tugas Direktur Operasional Bertugas melakukan supervisi terhadap Divisi Asuransi Ekspor, Divisi Asuransi Kredit, Divisi Asuransi Umum, Divisi Suretyship dan Kantor Cabang serta membina kompetensi profesi bidang teknik. Dewan Direksi mengadakan pertemuan regular 1 kali dalam 1 minggu yang dihadiri juga oleh para Kepala Divisi, Sekretari Perusahaan dan Kepala SPI. Sepanjang tahun 2009 Dewan Direksi melakukan 46 pertemuan dan melakukan 12 kali pertemuan dengan Dewan Komisaris.
Task of Opeartions Director It is responsible for supervision of the Insurance Export Credit Insurance Division, Division of General Insurance, Division of Suretyship and Branch Offices and fostering professional competency in engineering. Board of Directors held a regular meeting one time in a week which was also attended by the Head of Division, Corporate Secretary and Chief of SPI. During the year 2009, the Board of Directors already conducted 46 meetings and 12 meetings with the Board of Commissioners.
Independensi Direksi Direksi Asuransi ASEI tidak boleh memiliki hubungan keluarga baik sedarah maupun semenda dalam garis keturunan lurus tiga tingkat dan atau ke samping tiga tingkat dengan Pemegang Saham dan Komisaris (Hubungan keluarga sedarah dan semenda dalam garis keturunan lurus yang dilarang adalah hubungan kakek/nenek–cucu, mertua, anak tiri–cucu tiri, serta hubungan darah ke samping yang dilarang adalah kakak/adik/ipar sampai dengan saudara sepupu, dan kemenakan). Direksi dilarang memangku jabatan lain di perusahaan atau organisasi lain untuk mencegah timbulnya benturan kepentingan, kecuali bila perangkapan jabatan itu disetujui dan disahkan di dalam RUPS. Direksi tidak memiliki saham di perusahaan dan juga di perusahaan-perusahaan lain. Tidak pernah menjadi anggota Direksi di perusahaan lain yang dinyatakan bersalah yang menyebabkan suatu perusahaan dinyatakan pailit. Tidak pernah dihukum karena melakukan tindak pidana. Tidak mewakili kepentingan partai politik tertentu. Direksi mengungkapkan Kepemilikan Saham beserta keluarganya pada korporasi lain: Direksi beserta keluarganya tidak memiliki saham pada korporasi yang terafiliasi dengan Asuransi ASEI sesuai dengan Surat Pernyataan yang dibuat oleh masing-masing Direksi.
The Independence of Board of Directors • Asuransi ASEI Board of Directors should not have a family relationship by marriage or blood in a straight line of three levels and three levels or to the side of the Shareholders and Board of Commissioners (blood relatives and relations by marriage within the prohibited straight lineage is the relationship grandfather / grandmother-grandchild, in-laws, stepchild, grandchild, and kinship that is forbidden brother / sister / brother in law to a cousin, and nephew).
Pelaksanaan Tugas dan tanggung Jawab Direksi - 2011 Rapat Direksi Sepanjang tahun 2011, Direksi telah menyelenggarakan Rapat Direksi sebanyak 50 kali, yang membahas berbagai persoalan dan/atau
Duties and responsibilities Implementation of Directors - 2011 Board of Directors Meeting Throughout the year 2011, the Board of Directors Meetings were held 50 times, to discuss various issues and / or the Company's management
•
Board of Directors are prohibited from holding office in other companies or other organizations to prevent conflicts of interest, unless that office approved and ratified at the AGM.
•
Board of Directors do not own shares in the company and also in other companies. Was never a member of the Board of Directors in other companies which have been found guilty and causing a company being bankrupt. Never been convicted of a felony. Not represent the interests of certain political parties. Board of Directors and their families do not own shares in the corporation that is affiliated with ASEI in accordance with the Statement made by the respective Board of Directors.
•
• • •
2011 Annual Report 135
strategi pengelolaan Perseroan. Adapun tingkat kehadiran Direksi dalam rapat-rapat dimaksud, dapat disampaikan sebagai berikut:
strategy. The level of attendance of Directors in the meetings referred to may be submitted as follows:
Tabel: Rapat Direksi
Table: Directors Meeting
Nama / Name
Jumlah Kehadiran / Total Attendance
% Kehadiran / % Attendance
49
98
50
100
49
98
Zaafril Razief Amir Direktur Utama / President Director
Marthin F. Simarmata Direktur Keuangan / Finance Director
Indra Noor Direktur Operasional / Operations Director
Dari rapat-rapat tersebut, persoalan dan/atau strategi yang dibahas dan/atau diputuskan bersama dalam Rapat Direksi, diantaranya mencakup: Bidang Kepengurusan, Bidang Pengendalian Internal, Bidang GCG, dan Bidang CSR sebagaimana yang diuraikan pada Laporan Keungan ini.
From these meetings, issues and / or strategies discussed and / or decided upon at a meeting of Directors, of which include: The Leadership Field, Field of Internal Control, GCG field, and the field of CSR as described in this financial report.
Pelatihan Direksi Asuransi ASEI senantiasa melakukan pengembangan kompetensi bagi seluruh jajarannya. Untuk menunjang pelaksanaan tugas Dewan Direksi, pada tahun 2011, anggota Dewan Direksi Asuransi ASEI telah mengikuti berbagai program pelatihan, workshop, konferensi, seminar, dan lain sebagainya, antara lain:
Board of Directors’ Training ASEI continues to develop competencies for all staff. To support the implementation of the duties of the Board of Directors, in 2011, ASEI Board members have attended various training programs, workshops, conferences, seminars, etc., among others.
Indonesian Quality Award 2011 Tema: ”Bertahan dan Tumbuh Ditengah Turbulensi Ekonomi Dunia Melalui Kinerja Ekselen” Seminar Nasional Transparansi Pengelolaan Keuangan tema “Menuju Pengelolaan Keuangan Negara yang Bersih, Transparan dan Akuntabel” Aman Union Annual Meeting Sinergi BUMN 17th Indonesia Randezvous di Bali Undangan Seminar Himpunan Pengusaha Muda Surabaya SPD dalam rangka mengikuti Rapimnas
• •
• • • • •
Indonesian Quality Award 2011 Theme: "Survive and Grow Amid Economic Turbulence World Through Performance excellence" Transparency of Financial Management of the National Seminar on "Towards the Management of State Finances Clean, Transparent and Accountable" Aman Union Annual Meeting Synergy Enterprises 17th Randezvous in Bali Indonesia Surabaya Young Entrepreneurs Association Seminar Invitations SPD in order to follow Rapimnas
Komite dibawah Dewan Komisaris
Committee under the Board of Commissioners
Sesuai dengan mandat dari pemegang saham Asuransi ASEI sebagai BUMN yang mempunyai kegiatan usaha di bidang asuransi dan penjaminan diharuskan membentuk Komite Audit.
In accordance to the Asuransi ASEI the shareholders’ mandate, SOEs which have business activities in insurance and guarantees are required to form the Audit Committee.
Komite Audit Struktur dan Keanggotaan Komite Audit Anggota Komite Audit diangkat dan diberhentikan oleh Komisaris dan dilaporkan kepada RUPS/Pemilik Modal. Struktur dan keanggotaan Komite Audit Asuransi ASEI, terhitung mulai tanggal 07 Oktober 2010 hingga Desember 2011,dapat disampaikan, sebagai berikut:
Audit Committee Audit Committee Structure and Membership Audit Committee members are appointed and dismissed by the Commissioner and reported to the AGM / Owner Capital. Structure and membership of the Audit Committee of ASEI, starting from the date of October 7, 2010 until December 2011, can be delivered, as follows:
136 Laporan Tahunan 2011
Ketua Komite Anggota Anggota
: Bambang Sabariman : Pramudjito : I Wayan Sudiarsa
Chairman of the Committee Member Member
: Bambang Sabariman : Pramudjito : I Wayan Sudiarsa
Kualifikasi Pendidikan dan Pengalaman Kerja Anggota Komite Audit Secara umum, kualifikasi dan pengalaman kerja keanggotaan Komite Audit, dapat disampaikan, sebagai berikut: Berpendidikan dan berpengalaman dalam bidang Akuntansi.
Educational Qualifications and Work Experience Member of Audit Committee In general, qualifications and work experience of membership of the Audit Committee may be submitted, as follows: Educated and experienced in the field of Accounting.
Independensi Komite Audit Seluruh anggota Komite Audit merupakan anggota yang independen, berasal dari luar perusahaan dan tidak terkait dengan Direksi, Komisaris maupun Pemegang Saham.
Independence of the Audit Committee All members of the Audit Committee are independent members, coming from outside the company and not related to the Directors, Commissioners and Shareholders.
Tugas dan Tanggung Jawab Tugas dan tanggung jawab Komite Audit, dapat disampaikan, sebagai berikut: Membantu Komisaris dalam melaksanakan tugasnya. Menilai pelaksanaan kegiatan serta hasil audit yang dilakukan oleh SPI (auditor internal) maupun auditor eksternal. Memberikan rekomendasi mengenai penyempurnaan sistem pengendalian intern perusahaan serta pelaksanaannya. Melaksanakan tugas lain yang diberikan Komisaris sepanjang masih dalam lingkup tugas kewajiban Komisaris.
Duties and responsibilities Answer Duties and responsibilities of the Audit Committee may be submitted, as follows: • Assist the Commissioner in carrying out their duties. • Assess the implementation and results of audit activities conducted by SPI (internal auditors) and external auditors. • Provide recommendations and execution on improving the company's internal control system. • Another task given all the Commissioners is still within the scope of the duties of Commissioners.
Laporan Singkat Kegiatan Komite Audit - 2011 Kegiatan yang dilaksanakan oleh Komite Audit sepanjang tahun 2011, antara lain: Evaluasi Laporan keuangan Perusahaan Tahun 2011 serta proses penyiapan dan audit atas Laporan Keuangan tersebut. Evaluasi atas Laporan Manajemen Triwulan. Evaluasi atas Laporan Keuangan Bulanan. Evaluasi atas laporan audit dan temuan audit yang dibuat oleh SPI serta tindak lanjut yang dilakukan. Evaluasi atas usulan Auditor Independen/Kantor Akuntan Publik. Pembuatan Laporan Bulanan Komite Audit. Melaksanakan rapat, baik Rapat Gabungan Komisaris, Direksi dan Komite Audit, Rapat Dewan Komisaris dengan Komite Audit, maupun Rapat Internal Komite Audit.
Brief Report of Audit Committee Activities - 2011 Activities undertaken by the Audit Committee during the year 2011, among others: • Evaluation of financial statements in 2011 and the process of preparing and auditing the financial statements. • Evaluation of the Quarterly Management Report. • Evaluation of Monthly Financial Report. • Evaluation of audit reports and audit findings made by the SPI and the follow-up was done. • Independent Auditor's evaluation of proposals / Public Accountant. • Monthly Report on the Audit Committee. • Execute the meeting, the Joint Meeting of Commissioners, Board of Directors and Audit Committee, Board of Commissioners meeting with the Audit Committee, and Internal Audit Committee Meeting.
Frekuensi Rapat dan Tingkat Kehadiran Komite Audit Komite audit secara berkala melakukan rapat komite audit yang jika dipandang perlu dihadiri oleh Komisaris, Direksi, Kepala SPI, Kepala Divisi terkait lainnya maupun dari auditor eksternal Asuransi ASEI. Sepanjang tahun 2011, Komite Audit telah melaksanakan 12 kali rapat, dengan tingkat kehadiran masing-masing anggota, dapat disampaikan, sebagai berikut:
Frequency of Meetings and Attendance Audit Committee The audit committee periodically conducts an audit committee meeting attended if deemed necessary by the Commissioner, Directors, Head of SPI, as well as other relevant Division Head of the external auditor ASEI. Throughout the year 2011, the Audit Committee has conducted 12 meetings, with attendance of each member, may be submitted, as follows:
2011 Annual Report 137
Tabel: Rapat Komite Audit Nama / Name
Table: Audit Committee Meeting Jumlah Kehadiran / Total Attendance
% Kehadiran / % Attendance
12
100
12
100
12
100
Bambang Sabariman Ketua / Chairman
Pramudjito Anggota / Member
I Wayan Sudiarsa Anggota / Member
Sedangkan, Rapat Gabungan Komisaris, Direksi dan Komite Audit, Rapat Dewan Komisaris dengan Komite Audit, telah dipaparkan di atas.
Meanwhile, the Joint Meeting of Commissioners, Board of Directors and Audit Committee, Board of Commissioners meeting with the Audit Committee, has been described above.
Komite-Komite dibawah Direksi (Komite Eksekutif)
Committees under the Directors (Executive Committee)
Komite-Komite yang dibentuk oleh Dewan Direksi untuk membantu Direksi dalam membuat keputusan-keputusan strategis dengan memperhatikan praktik-praktik tata kelola perusahaan yang baik, dapat disampaikan, sebagai berikut:
Committees established by the Board of Directors to assist in making strategic decisions with respect to the practices of good corporate governance, can be delivered, as follows:
Komite Pengembangan Pegawai Struktur dan Keanggotaan Struktur dan keanggotaan Komite Pengembangan Pegawai (KPP), dapat disampaikan, sebagai berikut: Ketua : Seskohadi Adhikusumo Sekretaris : Tri Waseso Anggota : 1. Bambang Tri Utomo 2. Yan WIjaya 3. Andhika Narbuditya 4. J. N. Kana 5. Modelinda Arie Arsjad 6. Teti Soemantri 7. Mohamad Rifai 8. Agung Budi Setiawan 9. Vivilia Guswita
Employee Development Committee Structure and Membership Structure and membership of the Employee Development Committee (KPP) can be delivered, as follows: Chairman : Seskohadi Adhikusumo Secretary : Tri Waseso Member : 1. Bambang Tri Utomo 2. Yan WIjaya 3. Andhika Narbuditya 4. J. N. Kana 5. Modelinda Arie Arsjad 6. Teti Soemantri 7. Mohamad Rifai 8. Agung Budi Setiawan 9 . Vivilia Guswita
Tugas dan Tangung Jawab KPP bertanggung jawab untuk membantu manajemen dalam pengelolaan sumber daya manusia secara obyektif, konsisten dan komprehensif, termasuk memformulasikan keputusan-keputusan yang berkaitan dengan masalah-masalah pengelolaan dimaksud.
Duties and responsibilities LTO is responsible for assisting management in human resource management in an objective, consistent and comprehensive, including the formulation of decisions related to management issues in question.
Pelaksanaan Tugas dan Frekuensi Rapat - 2011 Sepanjang tahun 2011, KPP telah melaksanakan rapat rata-rata satu kali dalam satu bulan.
Implementation of the Task and Frequency of Meetings - 2011 Throughout the year 2011, the LTO has conducted meetings on average once a month.
138 Laporan Tahunan 2011
Komite Pengembangan Produk Struktur dan Keanggotaan Struktur dan keanggotaan Komite Pengembangan Produk, dapat disampaikan, sebagai berikut: Ketua : S. I. Gunawan Sekretaris : Yuslina Anggota : 1. M. Syamsudin Cholid 2. Munawar 3. Augustin W. 4. M Amirrudin Tugas dan Tangung Jawab Komite Pengembangan Produk bertugas untuk memberikan pendapat dan rekomendasi kepada Direksi atas pengembangan produk Asuransi ASEI untuk dapat bersaing dengan kompetitor dengan tujuan pencapaian target perusahaan.
Product Development Committee Structure and Membership Structure and membership of the Product Development Committee, be submitted, as follows: Chairman : S. I. Gunawan Secretary : Yuslina Member : 1. M. Syamsudin Cholid 2. Munawar 3. Augustin W. 4. M Amirrudin
Pelaksanaan Tugas dan Frekuensi Rapat - 2011 Sepanjang tahun 2011, Komite Pengembangan Produk telah melaksanakan 11 kali rapat, dengan hasil keputusan, sebagai berikut: Pengembangan produk sesuai dengan kebutuhan pasar. Pengembangan strategi pemasaran produk. Melaksanakan tugas-tugas lain yang ditetapkan Direksi.
Implementation of the Task and Frequency of Meetings - 2011 Throughout 2011, the Product Development Committee has undertaken11 meetings, with the decision, as follows: Pengembangan produk sesuai dengan kebutuhan pasar. Pengembangan strategi pemasaran produk. Melaksanakan tugas-tugas lain yang ditetapkan Direksi.
Komite Investasi Struktur dan Keanggotaan Struktur dan keanggotaan Komite Investasi, dapat disampaikan, sebagai berikut: Ketua : Eva Yorita Sekretaris : Tri Waseso Anggota : 1. Syamsudin Cholid 2. Riduan Simanjuntak 3. Tranggana Nadir
Investment Committee Structure and Membership Structure and membership of the Product Development Committee, be submitted, as follows: Chairman : Eva Yorita Secretary : Tri Waseso Member : 1. Syamsudin Cholid 2. Riduan Simanjuntak 3. Tranggana Nadir
Tugas dan Tangung Jawab Komite Investasi bertugas untuk memberikan pendapat dan rekomendasi kepada Direksi atas kebijakan investasi perusahaan untuk pencapaian target dan sasaran investasi dengan mempertimbangkan kondisi perekonomian secara mikro maupun makro.
Duties and responsibilities Investment Committee is tasked to provide opinions and recommendations to the Board of Directors of the company's investment policy for the achievement of investment goals and objectives taking into account the economic conditions in the micro and macro.
Pelaksanaan Tugas dan Frekuensi Rapat - 2011 Sepanjang tahun 2011, Komite Investasi telah melaksanakan rapat rata-rata satu kali dalam satu bulan.
Implementation of the Task and Frequency of Meetings - 2011 Throughout the year 2011, the Investment Committee has conducted a meeting on average once a month.
Tim – Tim Selain Komite Eksekutif, berbagai tim dibentuk oleh Direksi melibatkan berbagai unit secara lintas sektoral. Tim-tim ini dibentuk untuk membantu Direksi dalam berbagai kepentingan, termasuk didalamnya pengembangan-pengembangan produk, organisasi, sistem, kebijakan, baik operasional maupun non operasional.
Teams In addition to the Executive Committee, the Board of Directors establishes various teams involved various units across sectors. These teams are formed to assist the Board of Directors in a variety of interests, including development, product development, organization, systems, and policies, both operational and non-operational.
Duties and responsibilities Product Development Committee provides opinions and recommendations to the Board of Directors for Asuransi ASEI product development to compete with competitors with the aim of achieving its targets.
2011 Annual Report 139
Sekretari Perusahaan
Corporate secretary
Nama dan Riwayat Jabatan Singkat Sekretaris Perusahaan Sekretari Perusahaan Asuransi ASEI dijabat oleh Mahendra Sunaryo. Adapun riwayat jabatan Sekretaris Perusahaan, dapat disampaikan sebagai berikut: Riwayat Penugasan di Asuransi ASEI Rapat Kordinasi BUMN Bidang Usaha dan Jasa di Jogjakarta Menghadiri undangan Forum Humas BUMN.
Name and Position/ Brief History of Company Secretary Asuransi ASEI Corporate Secretary position is held by Mahendra Sunaryo. The history of the position of Corporate Secretary may be submitted as follows: Placement history in Asuransi ASEI Coordination Meeting of Business Enterprises and Services in Jogjakarta Attend the state-owned Public Relations Forum.
Riwayat Penugasan di luar Asuransi ASEI Forum Humas Forum Sekretari Perusahaan
Assignment history outside ASEI Public Relations Forum Corporate Secretary Forum
Tugas dan Tanggung Jawab Tugas-tugas Sekretari Perusahaan, dapat disampaikan, sebagai berikut: Mengikuti perkembangan industri perasuransian dan perbankan, khususnya dengan ketentuan-ketentuan yang berkaitan langsung dan tidak langsung dengan produk-produk Asuransi ASEI. Menjalin dan memelihara hubungan dengan pihak-pihak regulator di bidang perasuransian, Bank Indonesia dan pihakpihak lainnya untuk memperoleh informasi yang relevan dalam rangka memberikan masukan kepada Direksi untuk menyusun strategi dan mengembangkan produk-produk. Membuat analisis dan memberikan opini hukum atas masalahmasalah yang berkaitan dengan litigasi dan kerjasama dengan pihak ketiga. Memberikan masukan-masukan kepada Direksi mengenai pengembangan organisasi perusahaan termasuk pengembangan cabang-cabang. Menyelenggarakan rapat-rapat kerja untuk mereviu kinerja perusahaan, Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran serta unit kerja lainnya, produk, biaya operasional dan produktivitas pegawai.
Duties and Responsibility Corporate Secretary tasks, deliverable, as follows:
Pelaksanaan Tugas 2011 Sepanjang tahun 2011, pelaksanaan tugas Sekretaris Perusahaan, dapat disampaikan, sebagai berikut: Melaksanakan fungsi dan tugas kesekretariatan dan pembinaan hubungan dengan instansi lainnya atau pihak-pihak terkait non bisnis/bukan bersifat pemasaran. Memberikan pelayanan secara efektif dan efisien dalam mensupport seluruh unit kerja maupun pihak eksternal. Menyelenggarakan berbagai kegiatan dalam rangka penandatanganan perjanjian kerjasama. Menyelenggarakan/mempersiapkan penyelenggaraan Rapat Direksi dan Dewan Komisaris.
Implementation Task – 2011 Throughout 2011, the implementation of the Corporate Secretary duties, deliverables, as follows: • Carry out secretarial duties and functions and fostering relationships with other agencies or parties related to non-business / not marketing.
•
Following the development of insurance and banking industry, in particular the provisions relating to direct and indirect products of Asuransi ASEI.
•
Establish and maintain relationships with stakeholders in the area of insurance regulators, Bank Indonesia and other parties to obtain relevant information in order to provide input to the Board of Directors to strategize and develop products.
•
Make analysis and give legal opinions on matters relating to litigation and cooperation with third parties.
•
Provide input to the Board of Directors of the company's organizational development including the development of the branches.
•
Organize working meetings for reviewing the performance of companies, branch offices and the Office of Marketing and other work units, products, operating costs and employee productivity.
• • •
Provide services effectively and efficiently in all support work units and external parties. Organizing various activities in the framework of the signing of a cooperation agreement. Organize / prepare for the implementation of the Board of Directors and the Board of Commissioners.
140 Laporan Tahunan 2011
Satuan PengawasAN Intern (SPI)
InternAL AUDIT DIVISION (SPI)
Struktur Organisasi (Kedudukan) SPI Satuan Pengawasan Intern (SPI) dipimpin Kepala SPI setingkat Kepala Divisi, satu layer di bawah Direksi. Saat ini Kepala SPI dijabat oleh Riduan Simanjuntak (CV singkat Kepala SPI dapat dilihat pada bagian “Data Perusahaan”). SPI terdiri atas 1 (satu) bagian, yaitu Bagian Pengawasan Intern. Sebelumnya pada tahun 2010, SPI terdiri 3 (tiga) bagian yang meliputi: • Bagian Compliance & Risk Monitoring AE/AK (CRM AE/AK) • Bagian Compliance & Risk Monitoring SS/AU (CRM SS/AU) • Bagian Pengawasan Intern (PI)
Chairman and Structure (Position) Internal Audit Division (SPI) led by Chief of the Division Head level, one layer at the bottom of the Board of Directors. SPI is currently chaired by the Riduan Simanjuntak (short CV Head of SPI can be seen in the "Corporate Data"). SPI consists of 1 (one) part, namely the Internal Control Section. Earlier in 2010, SPI consists of 3 (three) sections which include:
Namun, per tanggal 25 Februari 2011, terjadi perubahan struktur organisasi ASEI, di antaranya struktur organisasi SPI. Bagian CRM AE/AK dan Bagian CRM SS/AU dipisahkan menjadi di bawah Divisi Manajemen Risiko dan Pengembangan, sehingga SPI hanya membawahi Bagian Pengawasan Intern. Selanjutnya seiring dengan perkembangan organisasi dan operasional perusahaan, pada tanggal 19 Desember 2011 ditetapkan struktur organisasi SPI yang baru, terdiri dari: Bagian Pengawasan Intern I dan Bagian Pengawasan Intern II. Struktur organisasi baru ini efektif berlaku terhitung mulai tanggal 2 Januari 2012.
However, as of February 25, 2011, ASEI organizational structure changes, including the organizational structure of the SPI. CRM section AE / AK and Section CRM SS / AU separated into under the Risk Management and Development Division, so the SPI is only in charge of Internal Control Section. Further in line with organizational and operational development of the company, on December 19, 2011 established a new organizational structure SPI, comprising: Internal Control Part I and Part II Internal Control. The new organizational structure is effective from the date of January 2, 2012.
Adapun stuktur organisasi SPI periode tahun 2011, dapat disampaikan, sebagai berikut:
• • •
Compliance & Risk Monitoring section AE / AK Compliance & Risk Monitoring Section SS / AU Internal Examination Section
The organizational structure of SPI period 2011 can be delivered, as follows:
Direktur Utama President Director
Satuan Pengawasan Intern Internal Audit Division
Bagian Pengawasan Intern Internal Audit
SPI mempunyai kedudukan langsung di bawah Direktur Utama untuk menjamin independensinya dari kegiatan atau unit kerja yang diaudit. Tujuan utama keberadaan SPI adalah menguji dan mengevaluasi apakah kerangka kerja proses manajemen risiko, pengendalian, dan tata kelola perusahaan telah memadai dan berfungsi secara baik. Dengan ungkapan lain dapat dikatakan bahwa SPI membantu tugas Direksi dalam melaksanakan fungsi pengawasan terhadap semua aktivitas perusahaan dan mempunyai misi melaksanakan aktivitas untuk memberikan konsultasi (consulting) dan keyakinan (assurance)
SPI has a position directly under the Managing Director to ensure the independence of the activities or the work unit being audited. The main objective is to test the presence of SPI and evaluate whether the framework of risk management processes, controls, and corporate governance is adequate and functioning properly. Put differently it can be said that it helps carry out the duties of Directors in oversight of all company activities and carries out activities of its mission to provide certainty (assurance) and provides consulting (consulting) and objective independently in order to supervise, control and add value (value added) to the company's
2011 Annual Report 141
secara independen dan obyektif dalam rangka menambah nilai (value added) dan meningkatkan kinerja operasi perusahaan sehingga tujuan perusahaan tercapai. Aktivitas tersebut dilaksanakan dengan pendekatan sistematis dan profesional untuk menilai mengevaluasi dan memperbaiki efektifitas manajemen risiko, pengendalian, dan tata kelola perusahaan.
operations so that the company's goal is reached. The activities carried out by a systematic and professional approach in assessing and improving the effectiveness of risk management, control, and governance of the company.
Kualifikasi / Sertifikasi Profesi SPI
Qualification / Professional Certification
SPI didukung oleh personil dengan kualitas dan kompetensi sesuai yang dipersyaratkan dalam uraian tugas, antara lain: • Kepala SPI memiliki pendidikan minimal S1 (diutamakan bidang ekonomi/keuangan/akuntansi) atau telah bekerja di Asuransi ASEI sekurang-kurangnya 5 (lima) tahun. • Setiap personil SPI sebagai auditor harus memiliki pengetahuan dan pemahaman di bidang teknik dan non-teknik. • Memiliki integritas untuk mengembangkan keahlian dan pengetahuan personil auditor guna menunjang pelaksanaan tugas. • Akhlak dan moral yang baik, integritas dan dedikasi tinggi.
SPI is supported by the quality and competence of personnel as required in the job description, among others: • Head should have completed bachelor degree (preferably in economics / finance / accounting) or have worked in ASEI at least 5 (five) years. • Each SPI personnel as auditors should have knowledge and understanding of engineering and non-technical aspects. • Have the integrity to develop the skills and knowledge of personnel to support the implementation of the auditor's duties. •
Sertifikasi Profesi yang telah dimiliki oleh personil SPI, antara lain Certified Internal Auditor (CIA) dan Certified Information System Auditor (CISA), yang dimiliki oleh Kepala SPI. Sedangkan personil SPI lainnya (Kepala Bagian, Kepala Seksi dan Staff ) masih menempuh tahapan program sertifikasi Qualified Internal Auditor (QIA) pada Yayasan Pendidikan Internal Audit (YPIA).
Professional certification which has been owned by SPI personnel, among others, Certified Internal Auditor (CIA) and Certified Information System Auditor (CISA), which is owned by the head of SPI. While the other SPI personnel (Chief, Section Chief, and Staff ) still has a certification program phases Qualified Internal Auditor (QIA) in Internal Audit Education Foundation (YPIA).
Di samping itu, personil SPI juga diarahkan untuk mendapatkan sertifikasi profesi di bidang asuransi kerugian sebagai jenis industri di mana Asuransi ASEI berkecimpung. Saat ini, Kepala SPI telah memiliki sertifikasi Ajun Ahli Asuransi Indonesia sektor Kerugian (AAAIK), sedangkan personil lainnya sedang mengikuti tutorial untuk mendapatkan sertifikasi tersebut.
In addition, SPI personnel also directed to obtain professional certification in insurance losses as a kind of industry where ASEI involved. Currently, Head of SPI has been certified Adjunct Expert Insurance Loss Indonesia sector (AAAIK), while other personnel are following the tutorial to get the certification.
Para personil SPI juga mengikuti diklat soft skill dan hard skill lainnya— baik yang diselenggarakan oleh Asuransi ASEI maupun oleh pihak eksternal—untuk mendukung pelaksanaan tugasnya.
The SPI personnel also attended the soft skills training and other hard or by external parties to support the− both organized by ASEI −skills execution of their duties.
Jumlah Pegawai SPI
Number of SPI Employees
Pada periode 2011, jumlah karyawan pada unit kerja SPI adalah 6 (enam) orang, dengan rincian, sebagai berikut: • Kepala SPI : 1 orang • Kepala Bagian Pengawasan Intern : 1 orang • Kepala Seksi Pengawasan Intern : 1 orang • Staff Pengawasan Intern : 3 orang
In the period of 2011, the number of employees in work units SPI is 6 (six) people, with details as follows: • Head of Division : 1 person • Internal Control Division Head : 1 person • Internal Control Section Head : 1 person • Internal Control Staff : 3 person
Good character and morals, integrity and dedication.
142 Laporan Tahunan 2011
Pihak yang Mengangkat/Memberhentikan Kepala SPI
Parties who appoint / dismiss the Chairman of the ICU
Dengan mengacu antara lain kepada Peraturan Menteri Negara Badan Usaha Milik Negara No. PER – 01/MBU/2011 tanggal 01 Agustus 2011 tentang Penerapan Tata Kelola Perusahaan yang Baik (Good Corporate Governance) pada Badan Usaha Milik Negara pasal 28, telah dilakukan perubahan terhadap Piagam SPI (Internal Audit Charter) yang ditetapkan pada tanggal 30 Desember 2011. Pada Piagam ini telah diatur bahwa Kepala SPI diangkat dan diberhentikan oleh Direktur Utama berdasarkan mekanisme internal perusahaan dengan persetujuan Dewan Komisaris.
By referring among others to the State Minister of the State Owned Enterprises. PER – 01/MBU/2011 dated August 1, 2011 on the Implementation of Good Corporate Governance (Corporate Governance) in State-Owned Enterprises Article 28, has made changes to the Charter of the SPI (Internal Audit Charter), adopted on December 30, 2011. This charter has been arranged at the head of the SPI is appointed and dismissed by the Director based on the internal mechanism of the company with the approval of the Board of Commissioners.
Piagam SPI
Internal Audit Charter
SPI memiliki Piagam Satuan Pengawasan Intern (Internal Audit Charter) yang mencakup hal-hal sebagai berikut: • Pernyataan Misi yaitu SPI melaksanakan aktivitas untuk memberikan konsultasi dan keyakinan secara independen dan obyektif dalam rangka menambah nilai dan meningkatkan kinerja operasi perusahaan.
SPI has a Charter of the Internal Audit Unit (Internal Audit Charter) which include the following: • Mission Statement of the SPI implement activities to provide consultation and confidence independently and objectively in order to add value and improve the company's operating performance.
•
Tujuan utama SPI adalah menguji dan mengevaluasi apakah proses kerangka manajemen risiko, pengendalian dan tata kelola perusahaan telah memadai dan berfungsi dengan baik. Selain itu, tujuan SPI mencakup pemberian advis dan rekomendasi kepada Direksi dan manajemen unit kerja untuk memperbaiki sistem manajemen risiko, pengendalian dan tata kelola perusahaan.
•
The main purpose of SPI is to test and evaluate whether the framework of risk management, control and corporate governance is adequate and functioning properly. In addition, SPI goals include providing advice and recommendations to the Board of Directors and management of work units to improve the system of risk management, control and corporate governance.
•
Ruang lingkup pekerjaan SPI meliputi: • Pengujian dan evaluasi ketepatan dan efektivitas sistem pengendalian intern perusahaan. • Review aplikasi dan efektivitas prosedur manajemen risiko dan metodologi penilaian risiko operasi dan aktivitas perusahaan. • Review sistem informasi manajemen dan finansial, termasuk sistem informasi elektronik. Mereview keakuratan dan keandalan catatan akuntansi dan laporan keuangan/ operasional. • Pengujian transaksi dan keberfungsian prosedur pengendalian intern spesifik berbagai unit kerja baik di Kantor Pusat maupun di Kantor Cabang/Pemasaran. • Evaluasi kepatuhan terhadap ketentuan dan peraturan perundang-undangan yang berlaku serta kebijakan dan prosedur yang ditetapkan manajemen. • Evaluasi efektivitas kebijakan dan prosedur yang berlaku dan memberikan rekomendasi bagi perbaikan. • Pengidentifikasian kesempatan untuk penghematan biaya (cost saving) dan memberikan rekomendasi untuk perbaikan efisiensi biaya. • Pengujian bahwa sumberdaya diperoleh secara ekonomis, digunakan secara efisien dan efektif dan dilindungi secara memadai.
•
The scope of work includes the SPI: • Testing and evaluation of the accuracy and effectiveness of corporate internal control systems. • Review the application and effectiveness of risk management procedures and risk assessment methodology and operation of corporate activity. • Review the financial and management information systems, including electronic information systems. Reviewing the accuracy and reliability of accounting records and financial statements / operations. • Testing of transactions and the functioning of the internal control procedures specific range of work unit either at the Head Office and Branch Office / Marketing. • Evaluation of compliance with rules and regulations of the applicable legislation and policies and procedures set management. • Evaluate the effectiveness of policies and procedures and provide recommendations for improvement. • Identifying opportunities for cost savings (cost saving) and provide recommendations for improving cost efficiency. •
Tests that resources are acquired economically, used efficiently and effectively and adequately protected.
2011 Annual Report 143
• •
•
•
Pelaksanaan audit khusus/investigasi yang ditugaskan oleh Direksi atau Komite Audit. Pemberian advis/konsultasi kepada Direksi dan atau pimpinan unit kerja untuk mendorong peningkatan kinerja dan atau ketaatan kepada ketentuan yang berlaku. Menilai dan memberikan rekomendasi yang tepat untuk perbaikan proses tata kelola perusahaan.
•
•
Implementation of a special audit / investigation commissioned by the Board of Directors or Audit Committee. Provision of advice / consultation to the Board and or the head unit to drive performance improvement and or adherence to applicable regulations. Assess and provide appropriate recommendations for improving corporate governance process.
•
Independensi SPI yaitu bertanggungjawab langsung kepada Direktur Utama dan independen terhadap setiap unit kerja baik di Kantor Pusat maupun di Kantor Cabang/Pemasaran; memiliki kewenangan, fungsi, tugas eksekutif atau manajerial terbatas pada hal-hal yang berkaitan dengan SPI; tidak terlibat secara langsung dalam operasi sehari-hari perusahaan, kecuali dalam pelaksanaan fungsi SPI dan tidak terlibat di dalam pengembangan/implementasi rinci suatu sistem dan prosedur baru, kecuali pelaksanaan pengembangan dan implementasi tersebut dilakukan oleh Tim/Komite yang dibentuk Direksi atau berkaitan dengan sistem dan prosedur SPI.
•
Independence of the SPI is directly responsible to the Director and are independent of each work unit either at the Head Office and Branch Office / Marketing; have the authority, functions, executive or managerial duties limited to matters relating to the SPI; not directly involved in company's daily operations, except in the implementation of SPI functions and not involved in the development / implementation details of a new system and procedures, except for the implementation of the development and implementation is carried out by the team / Board of Directors or the Committee established systems and procedures related to the SPI.
•
Wewenang SPI meliputi akses secara tidak terbatas terhadap seluruh unit kerja, aktivitas dokumen/catatan, informasi aset dan karyawan perusahaan baik di Kantor Pusat maupun di Kantor Cabang/Pemasaran, yang relevan untuk pelaksanaan tugas SPI; penetapan ruang lingkup kerja dan penerapan teknik-teknik yang diperlukan untuk mencapai tujuan pengawasan intern; memperoleh bantuan dari personil unit kerja selain dari unit kerja yang diaudit oleh SPI maupun tenaga ahli dari dalam atau luar perusahaan, jika dipandang perlu.
•
The authority SPI includes unlimited access to the entire unit of work, the activity of the documents / records, information assets and employees of both companies at the Head Office and Branch Office / Marketing, which is relevant to the implementation of SPI tasks; determination of the scope of work and application of techniques necessary to achieve the objectives of internal control; obtain assistance from personnel units apart from the work unit being audited by the SPI and experts from within or outside the company, if deemed necessary.
•
Tanggung Jawab SPI adalah mentaati pedoman dan metodologi yang terdapat pada ketentuan yang mendasari pelaksanaan tugas SPI; melaksanakan tugas secara profesional; menjaga integritas dan objektivitas serta melaporkan sedini mungkin temuan-temuan kepada pimpinan unit kerja (operasional & non operasional) dan meyakinkan bahwa tindakan korektif telah dilakukan.
•
Responsibilities of SPI is to obey the guidance and methodology contained in the provisions of the underlying performance of duties SPI; carry out their duties professionally; maintain the integrity and objectivity as early as possible and report its findings to the leadership of the working unit (operational and non operational) and ensure that corrective action has been done.
•
Laporan Hasil Pengawasan Intern dan Rekomendasi dikomunikasikan secara tepat kepada personil atau pejabat yang bertanggungjawab atas aktivitas atau fungsi yang diaudit dalam bentuk laporan tertulis, konsultasi, advis atau melalui bentuk/ media lainnya. Laporan akhir tertulis disusun dan diterbitkan untuk disampaikan kepada Direktur Utama dan pihak lain sesuai kebutuhan.
•
Internal Control Report and Recommendations communicated appropriately to personnel or officials responsible for the activity or function being audited in the form of written reports, consulting, advisory or through a form / other media. Final written report prepared and published for submission to the Director and others as needed.
•
Tindak Lanjut, SPI akan menjalankan prosedur monitoring tindak lanjut atas rekomendasi yang tercantum pada setiap Laporan.
•
Follow-up, SPI will run a follow-up monitoring procedures on the recommendation contained in each report.
•
Hubungan dengan Auditan, dalam setiap kegiatan pengawasan, SPI melakukan pembahasan dengan Auditan terkait tujuan dan
•
Relationship to Audited, in any surveillance activities, conduct discussions with SPI Statements related to the purpose and scope of
144 Laporan Tahunan 2011
ruang lingkup audit yang akan dilaksanakan sebelum audit dimulai; temuan dan usulan rekomendasi pada saat penyelesaian audit dan (rencana) tindak lanjut atas rekomendasi yang disampaikan SPI.
audit to be carried out before the audit begins; findings and proposed recommendations on completion of the audit and (the plan) to follow up the recommendations presented SPI.
•
SPI berhubungan dengan Auditor Eksternal dalam rangka mendorong kerjasama audit; mengurangi kemungkinan duplikasi/tumpang tindih audit; menjamin pembagian informasi secara memadai dan menjamin koordinasi pekerjaan audit secara keseluruhan.
•
SPI associated with the External Auditor in order to encourage the cooperation of the audit; reduce the likelihood of duplication / overlap of audit; ensure adequate information sharing and ensure coordination of audit work as a whole.
•
Hubungan SPI dengan Komite Audit adalah komunikasi mengenai konsep rencana kerja dan anggaran SPI melalui pelaporan hasil pengawasan intern dan laporan realisasi kerja periodik.
•
SPI Relationship with the Audit Committee is the communication of the concept plan and budget reporting the results of SPI through internal controls and periodic reports on the realization of work.
•
Standar Profesi dan Kode Etik, seluruh aktivitas pengawasan intern yang dilaksanakan SPI harus mengacu kepada standar profesi dan kode etik profesi auditor intern yang berlaku umum.
•
Professional Standards and Code of Ethics, all internal control activities are implemented SPI should refer to professional standards and professional codes of ethics generally accepted internal auditor.
•
Jaminan Mutu (Quality Assurance) yaitu SPI harus mengembangkan dan menyelenggarakan teknik dan metode pengawasan intern yang tepat, sistem pelaporan serta sistem pengembangan dan penilaian kinerja personil SPI yang komprehensif.
•
Quality Assurance (Quality Assurance) namely SPI must develop and carry out the techniques and methods of proper internal controls, reporting systems and performance appraisal systems and the development of a comprehensive SPI personnel.
Partisipasi dalam Perhimpunan Profesi Auditor Internal
Participation in Professional Association of Internal Auditors
Sebagai perusahaan Asuransi Negara, SPI Asuransi ASEI tergabung dalam Forum Komunikasi Satuan Pengawasan Intern (FKSPI) dalam Komisariat Asuransi Negara dan Jasa Keuangan Plus (Asgara Jaskeu Plus). Kepala SPI Asuransi ASEI merupakan Ketua kepengurusan FKSPI Komisariat Asgara Jaskeu Plus periode tahun 2011 – 2014. Komisariat ini merupakan forum komunikasi dari 18 (delapan belas) SPI perusahaan, utamanya bergerak di bidang asuransi dan jasa keuangan.
As the State Insurance company, Asuransi ASEI SPI members of the Forum Internal Audit Division Communications (FKSPI) in the State Insurance Commissioner and the Financial Services Plus (Asgara Jaskeu Plus). ASEI is the SPI Head Chief Commissioner's stewardship FKSPI Asgara Jaskeu Plus year period from 2011 to 2014. Commissioner is a forum for communication of 18 (eighteen) SPI company, primarily engaged in the insurance and financial services.
Pelaksanaan Tugas SPI - 2011
Implementation Task SPI - 2011
Secara ringkas, sepanjang tahun 2011, realisasi rencana kerja SPI meliputi berbagai kegiatan berikut ini: • Penyelesaian tugas audit carry over tahun 2010, yaitu: audit pengelolaan Kantor Cabang Bandung, Semarang, Surabaya, dan Utama Jakarta serta audit pengelolaan Sistem Informasi – Laporan Strategic Business Unit (SBU) untuk periode audit tahun 2010. • Pelaksanaan audit pengelolaan Kantor Cabang Surabaya, Medan, Tangerang, dan Utama Jakarta serta audit pengelolaan Investasi, Sumberdaya Manusia, Program Kemitraan dan Bina Lingkungan (PKBL), Pengadaan Barang dan Jasa, Piutang Klaim Reasuransi, serta Proses Akseptasi Asuransi Kredit dan Suretyship untuk periode audit tahun 2011.
In summary, during the year 2011, the realization of the SPI work plan includes the following activities: • Completion of audit tasks carry over in 2010, namely: audit management Branch Bandung, Semarang, Surabaya, and Jakarta, and audit the management of Major Information System - Report of the Strategic Business Unit (SBU) for the audit period in 2010. •
Implementation of the management audit Branch Surabaya, Medan, Jakarta, and Jakarta, and audit the management of the Main Investment, Human Resources, Partnership and Environment Development Program (PKBL), Procurement, Accounts Receivable Reinsurance Claims and Acceptance Process Credit and Suretyship Insurance for the period audit in 2011.
2011 Annual Report 145
•
•
•
•
• •
Pelaksanaan evaluasi/review atas Struktur Pengendalian Intern Perusahaan, Kecepatan Pelayanan Nasabah, Ketercapaian Target Hasil Investasi, dan Perhitungan Cadangan Klaim. Pelaksanaan monitoring tindak lanjut atas arahan Pemegang Saham pada Rapat Umum Pemegang Saham, rekomendasi auditor eksternal, rekomendasi audit SPI, dan hasil Rapat Direksi reguler (mingguan) serta hasil pembinaan Kantor Cabang/ Pemasaran oleh para Kepala Divisi. Memberikan jasa asistensi/ konsultasi berdasarkan instruksi Direksi, permintaan dari unit kerja lain, maupun menindak lanjuti hasil pemeriksaan baik secara formal (melalui Nota Dinas) maupun informal (melalui rapat/ diskusi). Keikutsertaan personil SPI dalam berbagai Diklat / Seminar baik yang dilakukan secara in-house maupun yang dilaksanakan pihak eksternal. Keikutsertaan personil SPI dalam berbagai Tim/Komite yang dibentuk Direksi, yang sifatnya lintas unit kerja. Menyusun Pedoman Audit Intern Berbasis Risiko dan menyempurnakan Piagam Satuan Pengawasan Intern (Internal Audit Charter).
•
•
•
•
• •
Implementation of the evaluation / review of the Internal Control Structure of the Company, Customer Service Speed, Target achievement of Investment, and Financial Claims Reserves. Implementation of monitoring the follow-up to the landing on the Shareholders' General Meeting of Shareholders, the recommendation of external auditors, audit recommendations SPI, and the regular Board of Directors Meeting (weekly) as well as coaching the Branch Office / Head of Marketing by the Division. Provide assistance services / consulting based on the instructions of Directors, the demand from other work units, as well as following up the results of both formally (through the Office Memorandum) and informally (through meetings / discussions). The participation of personnel in various SPI Training / Seminar conducted either in-house or externally implemented. Participation in a variety of personnel SPI Team / Committee of Directors formed, the nature of cross-unit work. Develop Guidelines for Risk-Based Internal Audit and Internal Control Unit refine Charter (Internal Audit Charter).
Dari pelaksanaan tugas pengawasan (audit/evaluasi/review) dijumpai adanya 112 Temuan dengan Rekomendasi sejumlah 206 butir. Dari ke-206 rekomendasi tersebut, per 31 Desember 2012 telah ditindaklanjuti sebanyak 185 rekomendasi (90%) dan sisanya sedang dalam proses tindak lanjut. Secara umum, seluruh jajaran perusahaan sangat kooperatif di dalam menindaklanjuti rekomendasi SPI, dalam rangka penyempurnaan manajemen risiko, struktur pengendalian intern, dan tata kelola perusahaan, sehingga tujuan perusahaan dapat dicapai.
Supervision of implementation of tasks (audit / evaluation / review) found the 112 findings with Recommendation number 206 grains. Of the 206 recommendations, by December 31, 2012 has been followed up as many as 185 recommendations (90%) and the rest are in the process of followup. In general, the whole range of companies are very cooperative in the follow up on SPI, in order to improve risk management, internal control structure, and corporate governance, so that corporate objectives can be achieved.
Jumlah Penyimpangan Internal
Number of Internal Fraud
Sepanjang tahun 2011, tidak ada penyimpangan internal.
Throughout the year 2011, there was no internal fraud.
Perkara yang Dihadapi
Faced Cases
Sepanjang tahun 2011, jumlah permasalahan hukum perdata dan pidana yang telah selesai (telah mempunyai kekuatan hukum yang tetap) dan yang masih dalam proses penyelesaian dapat disajikan melalui tabel, sebagai berikut:
Throughout the year 2011, the number of civil and criminal law issues that have been completed (which has been legally fixed) and also which is still in the process of settlement can be presented through the table, as follows:
Dari beberapa perkara tersebut, terdapat kasus dengan nilai tuntutan yang signifikan, dapat disampaikan, sebagai berikut:
From some of these cases, there are cases with claims of significant value, can be delivered, as follows:
146 Laporan Tahunan 2011
Jenis Perkara Type of Case No. Register Perkara dan Para Pihak
Perdata / Criminal
Putusan Tingkat I / Decision Level I
Status Terakhir / Last Status
Mengabulkan gugatan Penggugat untuk sebagian; Menyatakan para Tergugat wanprestasi Menghukum para Tergugat karenanya membayar kepada penggungat sebesar Rp.3.396.650.747,-
PT. Lederco Prima telah mengajukan upaya hukum kasasi pada Mahkamah Agung tanggal 23 September 2011, berkas memori kasasi diterima Bagian Hukum tanggal 21 Oktober 2011 dan telah diajukan kontra memori kasasi oleh ASEI pada 21 November 2011.
126/Pdt.G/2008/ PN.Sby Penggugat / Prosecutor: ASEI
Tergugat / Defendant: Lederco Prima (I) Ny. Janda Kiwik Sri Yuliati (II) Nona Lederin Rachmawati (III)
Menghukum para Tergugat membayar bunga 6% per tahun x Rp.3.396.650.747,- terhitung 1 Februari 2006 sampai dengan putusan ini memperoleh kekuatan hukum tetap.
PT. Lederco Prima has filed a cassation to the Supreme Court on September 23, 2011, file cassation accepted the Law Department dated October 21, 2011 and has filed a counter against the cassation by ASEI on 21 November 2011.
In favor of plaintiff for the most part; Declare the Defendants in default Therefore punish the Defendants to pay for Rp.3.396.650.747 penggungat, Punish the Defendants to pay interest of 6% per year x Rp.3.396.650.747, - as of February 1, 2006 up to this decision and binding. Putusan Tingkat Banding: Menguatkan Putusan Majelis Hakim Tingkat I Decision of Appeal: The decision reinforces the Panel of Judges Level I
Akuntan Publik
Certified Public Accountants
Dalam rangka melaksanakan Audit atas Laporan Keuangan Asuransi ASEI tahun buku 2011, Pemegang Saham memutuskan menunjuk Kantor Akuntan Publik Kanaka Puradiredja, Suhartono dan telah selesai dilaksanakan sebagaimana yang terutang dalam dalam Laporan Auditor Independen No. R-129/ASEI/AU/III/2012 tanggal 9 Maret 2012 dengan pernyataan pendapat Wajar Tanpa Pengecualian.
•
Periode Penunjukan dan Honorarium Berdasarkan kewenangan yang diberikan oleh RUPS, Dewan
Period of Appointment and honorarium • Pursuant to the authority granted by the AGM, the Board of
In order to carry out the Audit of Asuransi ASEI Financial Statements fiscal year 2011, the shareholders decided to appoint Puradiredja Kanaka Public Accountants, and has completed Suhartono as payable in the Independent Auditor's Report No. R-129/ASEI/AU/ III/2012 dated March 9, 2012 with a statement of unqualified opinion.
2011 Annual Report 147
Komisaris telah menetapkan jumlah biaya Eksternal Auditor sebesar Rp 150 juta ditambah biaya “out of pocket” untuk jasa audit laporan keuangan konsolidasian Perusahaan untuk tahun yang berakhir tanggal 31 Desember 2011 termasuk untuk audit PKBL. Tahun 2011 tersebut merupakan periode ke-2 (dua) Kantor Akuntan Publik Kanaka Puradiredja, Suhartono melakukan audit atas laporan keuangan Asuransi ASEI. Pada tahun 2011, jasa lain yang diberikan akuntan publik dan/ atau Kantor Akuntan Publik Kanaka Puradiredja, Suhartono selain jasa untuk melaksanakan audit atas laporan keuangan tahunan Ausransi ASEI adalah tidak ada.
Commissioners has determined the total cost of Rp External Auditor 150 million plus the cost of "out of pocket" for the audit of consolidated financial statements for the year ended December 31, 2011 including those for audit PKBL. •
•
Year 2011 was a period of the 2nd (second) Public Accountant Puradiredja Kanaka, Suhartono audit the financial statements of ASEI. In 2011, other services provided public accountant and / or the Public Accountants Puradiredja Kanaka, Suhartono in addition to services to carry out an annual audit of financial statements Asuransi ASEI is none.
Manajemen Risiko
Risk Management
Sistem Manajemen Risiko
Risk Management Systems Since 2010, Asuransi ASEI has entered its new era to develop the risk management. Together with other BUMN companies, Asuransi ASEI actively assures the concept of Enterprise Risk Management (ERM) application in Insurance BUMN.
Sejak tahun 2010, Asuransi ASEI memasuki babak baru dalam upaya mengembangkan manajemen risiko. Bersama-sama dengan perusahaan perasuransian BUMN lainnya, Asuransi ASEI turut aktif dalam menggodok konsep penerapan Enteprise Risk Management (ERM) di BUMN perasuransian. Enterprise Risk Management adalah aplikasi dari proses manajemen risiko, struktur dan disiplin, dalam menyelaraskan strategi, proses, orang, teknologi dan pengetahuan dengan mengevaluasi dan mengelola ketidakpastian yang dihadapi perusahaan dengan tujuan menciptakan nilai.
ERM is an application from risk management process, structure and discipline to in-lining strategy, process, human resources, technology and knowledge by evaluating and managing uncertainness that are faced by company to create value.
Seluruh pendekatan organisasi dalam penerapan manajemen risiko ini memastikan bahwa peran para pegawai dapat dimanfaatkan dalam kontribusi kolektif maksimal untuk mencapai tujuan organisasi.
Any organizational approach to apply the risk management is to assure all employees’ roles are used to have maximum collective contribution to meet organization’s goal.
Dalam memfasilitasinya digunakan pendekatan terpadu berdasarkan kriteria umum yang mencerminkan nilai-nilai organisasi yaitu Standar internasional untuk manajemen risiko ISO 31000-2009 yang saat ini terbaik dan terbaru dalam metodologi, memberikan arah dalam kaitannya dengan struktur dan pengembangan kerangka kerja manajemen risiko yang efektif.
To facilitate the process, integrated approach based on general criteria, which show organization values ISO 31000-2009—the best and a new standard of research methodology, is applied. It will direct structurally the work frame effective development.
Kerangka kerja Enterprise Risk Management merupakan landasan tempat semua aktivitas manajemen risiko di seluruh organisasi dijalankan. Manfaatnya meliputi: Pemahaman yang jelas tentang “risk appetite” organisasi atau kapasitas risiko; Peningkatan akuntabilitas manajemen; Kepuasan tata kelola perusahaan / tanggung jawab due diligence; Pemberdayaan praktek manajemen kreatif & inovatif; Keputusan yang lebih efektif keputusan dari manajemen eksekutif hingga setiap karyawan.
Enterprise risk management framework is a basic fundamental where every risk management activity is done. The benefits are: Clear understanding on "risk appetite" organization or risk capacity.
Management accountability improvement; Corporate governance satisfaction / due diligence responsible; Innovative and creative management practice utilization; More effective decision from executive management to every employees;
148 Laporan Tahunan 2011
Biaya alokasi sumber daya secara efektif; Peningkatan pemegang saham / nilai stakeholder.
Effective allocation resources cost; Shareholders value improvement.
Prinsip-prinsip penerapan manajemen risiko merupakan panduan dan sekaligus berfungsi sebagai jangkar proses penerapan manajemen risiko. Selain itu juga dapat menjadi filter untuk melihat apakah aktifitas manajemen risiko yang dilaksanakan memang aktifitas yang layak dilaksanakan atau tidak.
Risk management application principles are guidance as well as an anchor for risk management application. Besides, they might filtrate for running risk management activities in terms of properness.
Prinsip-prinsip manajemen risiko adalah sebagai berikut: Memberikan nilai tambah Bagian dari proses organisasi Bagian dari pengambilan keputusan Khusus menangani ketidakpastian Bersifat sistematik, terstruktur dan tepat waktu Berdasarkan informasi terbaik yang tersedia Khas untuk penggunanya (tailored) Mempertimbangkan faktor manusia dan budaya Transparan dan inklusif Bersifat dinamis, berulang dan tanggap terhadap perubahan Harus memfasilitasi terjadinya perbaikan dan peningkatan organisasi secara berkelanjutan
Risk management principles are as follows: - Giving additional value - Part of organizational process - Part of decision making - Especially for applying uncertainty in top account - Systematic, structural, and punctual - Based on available best information - Tailored as the users - Consider on human factor and culture - Transparent and inclusive - Dynamic, repetition, and responsible to any changes - Continuous organization improvement
Proses Manajemen Risiko
Risk Management Process To implement ERM, Asuransi ASEI management has released “Risk Management Manual in Company’s Society”. For Asuransi ASEI, the ERM application is a need in effective chain process.
Dalam rangka mengimplementasikan ERM, Manajemen Asuransi ASEI telah menerbitkan “Manual Pengelolaan Risiko di Lingkungan Perusahaan”. Bagi Asuransi ASEI, penerapan ERM merupakan suatu kebutuhan dalam proses pengendalian yang efektif. Proses manajemen risiko perusahaan meliputi tujuh tahap kegiatan, yaitu: 1) komunikasi dan konsultasi; 2) menentukan konteks; 3) identifikasi risiko; 4) analisa risiko; 5) evaluasi risiko; 6) perlakuan risiko (tindak lindung); 7) monitoring dan reviu. Semua ini secara skematis ditunjukan pada gambar dibawah ini.
There are seven steps of risk management process, which covered: 1) communication and consultation; 2) determine content, 3) Content determining, risk identification, 4) Risk analysis, 5) Risk evaluation, (6) covered risk; 7) monitoring and reviewing. All of these are systematically shown in below picture:
COMMUNICATE AND CONSULT
ESTABLISH
IdeNTIfy
THE CONTEXT
THE rIsks
OBJECTIVE STAKEHoLDERs CRITERIA KEY ELEMENTs
WHAT CAN HAPPEN
How CoULD IT HAPPEN
aNaLyze
evaLuaTe
TreaT
THE rIsks
THE rIsks
THE rIsks
REVIEw CoNTRoLs LIKELHooDs CoNsEQUANCEs LEVEL oF RIsK
EVALUATE RIsKs RANK RIsKs SCREEN MINoR
IDENTIFIY oPTIoNs SELECT THE BEsT DEVELoP PLANs IMPLEMENT
mONITOr aNd revIeW
RIsKs
2011 Annual Report 149
Sumber / Source: ISO 31000
Secara umum risiko dapat dilihat atas klasifikasi/pengelompokan besar sebagai berikut: 1) risiko Operasional; 2) risiko kredit; 3) risiko pasar dan 4) risiko lain-lain. Secara detail risiko dapat jabarkan lagi sebagaimana ditunjukan pada gambar berikut.
• • • • • • • • • • • • • • • • • • •
Audit Compilance Risk Blocking Error Business Pocess Design Costumer Relationship Mgt. Counter Party Failure Confidentiality Risk Distribution Channel Documentation Risk Execution Risk Information Commn Risk Information Security Risk Methocology Error Model Error Money Laundering Product Complexity Settlement Error Security Risks Training Gaps Volume Risks
• • • • •
Commn Interface Risk Connectivity Failure System Costumisation Risk Telecom Failure Third Party/ Vendor Failure For non-IT Outsourcing
• • • •
Service Failure Project Management Risk Compliance Risk Accounting/Taxation Risk
• • • • • • • • •
Counter Party Risk Credit Appraisal Credit Investigation Exposure Risk Monitoring Gaps Recovery Risk Sector Downturns Security Realisation Risk Liquidity Risk • Funding Risk • Market Conditions • Time Risk
Credit Risk
Forex Risk • FX Rate • Gap Risk • Seelement Risk Interest Rate Risk • Basis Risk • Prepayment Risk • Repricing Risk • Yield Curve Risk
Other Risk • • • • • • • •
Capital Inadequacy Risk Disaster Risk/Force Majeure External Credit Rating Human Resources Management Risk Strategy and Business Environment Risk Event Risk, Group Risk, Legal Risk Regulary Risk, Competition Risk Management Risk , Organisation Risk
Market Risks
Fraud Keyman Human error Training gaps Negligence
Operational Risk
• • • • •
In general, risks can be seen from some classifications: 1) Operational Risks; 2) Credit Risks; 3) Market Risks; 4) Other Risks. In detail, risks can be explained further as:
Other Market Risks • Commodity Risk • Country Risk • Equity Position Risk • Limits Risk • Price Royalty
Sumber/Source: ISO 31000
Upaya Mengelola Risiko Upaya-upaya yang dilakukan oleh Asuransi ASEI dalam mengelola risiko yang dihadapi oleh perusahaan, dapat disampaikan sebagai berikut: Dewan Komisaris bertanggung jawab untuk: Mengevaluasi pertanggungjawaban dan memberikan saran perbaikan kepada Direksi atas pelaksanaan Kebijakan Manajemen Risiko. Melakukan kegiatan pengawasan terhadap penerapan kebijakan manajemen risiko berdasarkan hasil evaluasi oleh SPI. Mengevaluasi dan memutuskan permohonan Direksi yang berkaitan dengan transaksi yang memerlukan persetujuan Dewan Komisaris setelah melalui kajian analisis risiko.
Risks Management Efforts that have been done by Asuransi ASEI to manage risks faced by company can be delivered as follows: Board Of Commisioners is responsible to: Evaluating responsibility and giving improvement advice to Board Of Directors of Risk Management Policies application. Activity monitoring to risk management policies application based on SPI evaluation result. Evaluating and deciding Board Of Directors’ requests related to transaction which need to be approved by Board Of Commissioners after passed the risk analysis study.
150 Laporan Tahunan 2011
Sejak tahun 2010, Asuransi ASEI memasuki babak baru dalam upaya mengembangkan manajemen risiko. Bersamasama dengan perusahaan perasuransian BUMN lainnya, Asuransi ASEI turut aktif dalam menggodok konsep penerapan Enteprise Risk Management (ERM) di BUMN perasuransian. Dalam rangka mengimplementasikan ERM, Manajemen Asuransi ASEI telah menerbitkan “Manual Pengelolaan Risiko di Lingkungan Perusahaan”. Bagi Asuransi ASEI, penerapan ERM merupakan suatu kebutuhan dalam proses pengendalian yang efektif. Since 2010, Asuransi ASEI has started a new beginning in risk management development. Together with other State-Owned Enterprises, Asuransi ASEI actively enhancing the Enterprise Risk Management concept (ERM) concept in the business. In order to implement the ERM, Asuransi ASEI’s management has released “Enterprise Risk Management Manual”. For the company, ERM implementation is a need in effective handling. Direksi bertanggung jawab untuk: Menjalankan proses manajemen risiko di fungsi-fungsi terkait (risk owners) sesuai level risikonya, mengimplementasikan strategi dan pengendalian risiko secara sistematis. Melaporkan kepada Dewan Komisaris tentang risiko-risiko yang dihadapi dan ditangani. Menyempurnakan sistem manajemen risiko dan mengungkapkan dalam Laporan Tahunan penilaian manajemen tentang risiko bisnis yang dapat diantisipasi, untuk menjadi informasi penting bagi para pemangku kepentingan (stakeholders).
Board Of Directors is responsible to: Do the risk management as risk owners in line with risk level, implement the strategy and risk control systematically.
SPI bertanggung jawab untuk: Memastikan bahwa kebijakan dan sistem manajemen risiko telah diterapkan dan dievaluasi secara berkala. Mengevaluasi dan memberikan masukan atas kecukupan dan efektivitas pengendalian intern dalam rangka meminimalisir (memitigasi) risiko. Mengevaluasi dan memberi masukan mengenai kesesuaian strategi dengan kebijakan manajemen risiko.
SPI is responsible to: Assure the risk management policy and risk done and evaluate it periodically. Evaluate and give input on internal control affectivity and sufficiency to minimize risk.
Report to Board Of Commisioners on risks that are faced and handled.
Accomplish risk management system and share it in management assessment annual report about predictable business risk to be important information for stakeholders.
Evaluate and give input on strategy accuration towards risk management policy.
2011 Annual Report 151
Selain berbagai hal di atas, dalam rangka mengelola risiko, Asuransi ASEI telah melaksankan berbagai hal, sebagai berikut: Proses underwriting dilakukan secara hati-hati (prudent underwriting). Selain itu, memastikan perusahaan reasuransi untuk mengontrol eksposure risiko (risk exposure) Menjaga Risk Based Capital (RBC) agar senantiasa dalam batas minimum 120% sesuai dengan ketentuan regulator. Hingga 31 Desember 2011, Asuransi ASEI memiliki RBS jauh di atas ketentuan minimal dari regulator, yaitu: 781,74%. Perusahaan terus menjaga likuiditas sehingga tetap mampu membayar klain dari pihak tertanggung. Risiko investasi dikelola dengan memperhatikan factor keuntungan, keamanan, jenis portofolio, likuiditas dan lain sebagainya. Dalam rangka mendukung pengelolaan investas dan manajemen risiko, telah dibentuk Komite Investasi. Risiko operasional yang melekat pada kegagalan aktivitas underwriting yang disebabkan, antara lain oleh proses internal, kesalahan dari SDM, kerusakan atau kesalahan sistem dan teknologi, dan kejadian diluar kendali perusahaan dimitigasi dengan pelatihan yang regular. Risiko reputasi dikendalikan melalui pelayanan terbaik kepada nasabah, program Corporate Social Responsibility dan komunikasi yang sistematis untuk meningkatkan citra dimata pemangku kepentingan. Selain risiko-risiko di atas, perusahaan juga menghadapi risiko lain, seperti: risiko strategik, risiko hukum, dan risiko kepatuhan. Pengelolaan risiko tersebut di atas, selama ini melekat pada unit fungsional. Kualitas implementasi manajemen risiko ditingkatkan sejak dibentuk unit Compliance and Risk Monitoring (CRM). Seluruh proses akseptasi di Kantor Pusat dan Kantor Cabang harus melalui unit CRM untuk memastikan bahwa proses akseptasi telah sesuai dengan kebijakan perusahaan. Pada bulan Maret 2011, perusahaan meningkatkan komitmentnya dalam implementasi manajemen risiko dengan membentuk Divisi Manajemen Risiko dan Pengembangan (MRP). Divisi ini bertanggung jawab atas pengelolaan risiko secara komprehensif di perusahaan. Dengan unit baru ini diharapkan risiko dapat di awasi secara optimal sehingga segenap target perusahaan dapat tercapai sesuai rencana. Penyempurnaan dan Perbaikan yang dilakukan adalah sebagai berikut: 1. Menyempurnakan Struktur Organisasi dimana dimaksud untuk menjawab kondisi dan tantangan perusahaan baik dari dalam maupun luar perusahaan dimana beberapa tahun terakhir mengalami perkembangan dalam perolehan laba yang cukup tinggi. Dalam perubahan Struktur Organisasi tersebut didalamnya adalah: pengembangan unit Manajemen Risiko, Unit Underwriting dan Pemasaran dan Unit SPI. 2. Penambahan 1(satu) Kantor Cabang di daerah Bekasi yang merupakan kota satelit yang mempunyai prospek dan
Besides that, to manage risk, Asuransi ASEI has done some steps as follows: Prudent underwriting, and assuring reinsurance companies to control the risk exposure. Risk Based Capital (RBC) control to be steady in minimum limit of 120% in line with regulator policies. Until December 31, 2011, Asuransi ASEI has been able to maintain RBS far above the regulation, 781.74%. Company always keeps the liquidity so that it will always able to pay the claim from customer. Managing investment risk by taking attention to benefit, security, portfolio, LIQUIDITY factors, etc. To supporting the investment and risk managements, Investment Committee has been set up. Operational risks which stick on underwriting failure caused by internal process, HR miss application, system and technology failure, and other incidents happened due to any failures outside the company’s control will be mitigated by conducting regular training. Reputation risks are controlled by the best services given to customers, Corporate Social Responsibility programs and systematic communication to improve corporate image for stakeholders.
Strategic, law and properness risks are stick to functional units.
Risk management implementation is improved since Compliance and Risk Monitoring (CRM) unit have been set up. All acceptance process in head office as well as branches must pass through CRM unit to assure acceptance processes is in line with company policies. In March 2011, the company increased the commitment in risk management implementation by creating Risk Management Division and Development (MRP). This division is responsible on risk management comprehensively in the company. With this new division, hopefully risks can be monitored optimally to achieve the company targets as planned.
The improvements done are as follow: 1. Improving organizational structure to answer challenges and condition which come either from inside or outside the company. In the recent years, it has developed up into profitable growth. In organizational structure changes, there are: risk management development unit, underwriting unit, marketing and SPI unit.
2. Addition of one branch in Bekasi in which a satellite town with high development prospect and potencies, this branch can help
152 Laporan Tahunan 2011
3.
4.
5
6.
7.
8.
potensi pembangunan yang sangat cepat sehingga Kantor cabang ini dapat membantu dalam hal penjaminan dan asuransi lebih dekat. Peningkatan Status (Grading) 8 (delapan) Kantor Pemasaran menjadi Kantor Cabang kelas 3 dengan maksud memberikan kewenangan lebih besar dalam melakukan assesmen dengan limit tertentu agar pelayanan terhadap nasabah dapat dilakukan lebih efektif dan efisien serta tentunya sebelumnya telah diberikan bekal training yang memadai kepada para underwriter sehingga tetap dapat menjaga tingkat prudent yang tinggi. Dilakukan klasifikasi Grading Kantor Cabang yaitu kelas Utama, 2 (dua), 3 (tiga) dan Kantor Pemasaran. Hal ini dimaksud untuk menggairahkan dan memacu para Kepala Cabang dan para stafnya untuk menjaga dan meningkatkan kinerjanya sehingga tidak dilakukan downgrade tetapi upgrade. Pengembangan IT merupakan salah satu syarat dalam memajukan perusahaan karena peranannya dalam mempercepat (akselerasi) penyelesaian pekerjaaan disemua unit, menjaga akurasi data dan penyajian data yang cepat dan tepat serta dapat dilakukan secara online. Sentralisasi Akseptasi masih juga dibutuhkan untuk beberapa produk yang masih dianggap berisiko dan kemampuan tersebut hanya masih dimiliki Kantor Cabang. Inhouse & Public Training tetap dilakukan secara kontinu dan terarah yang berbasis pada Kompetensi sehingga diharapkan baik bahan training, traner dan treinee sesuai dengan kebutuhan pengembangan perusahaan. Kepala Divisi selain tugas rutin kepala Divisi juga diberikan tanggung jawab untuk memantau dan membina (advisory) masing-masing Kantor Cabang dan Kantor Pemasaran yang ditetapkan sehingga diharapkan Setiap Kantor Cabang atau Kantor Pemasaran dapat lebih cepat mengatasi masalah yang timbul.
people in assurance and insurance closer.
3. The upgrading of 8 sales offices into branches has a purpose to give wider authority on assessing certain limits. It is done to gain more efficiency and affectivity at customer handling which indeed the underwriter has been trained sufficiently to maintain the high level of prudency.
4. Grading reclassification for major branches, second, third class branches and sales offices, to stimulate the Branch Heads as well as the staffs to maintain and improve their performances to keep upgrading instead of downgrading.
5. IT development is a major requirement to develop the company. Since its role is to accelerate the job’s closing in all units, to maintain data accuracy and data presentation quickly and accurately in online. 6. Acceptance centralization is still needed for some products which are considered to be risky. That ability is only possessed by branch offices. 7. Directed continuous in-house and public trainings which are based on competencies. So, it may result in company development’s need on training material, trainers, as well as trainees. 8. Besides the routine responsibility of Division Head, he is also responsible to monitor and advise the branch and sales office’s performance. So, he will be able to handle faster every problem that occurs.
Evaluasi Efektifitas Sistem Manajemen Risiko
Affectivity Evaluation on Risk Management System
Manajemen Risiko senantiasa disempurnakan, mengingat Asuransi ASEI merupakan perusahaan mengelola risiko sebagai profesi bisnis.
Since Asuransi ASEI is a risk management company, the company risk management is always improving.
Pelaksanaan Manajemen Risiko di Asuransi ASEI selain secara teknis melekat pada saat proses akseptasi juga secara explicit untuk meminimalisasi risiko dibentuk Unit Compliance & Risk Monitoring pada seluruh produk (Asuransi Ekspor, Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit, Suretyship & Asuransi Umum), dengan ruang lingkup tugas Compliance & Risk AE/AK, antara lain: Memonitor portofolio on risk pertanggungan/penjaminan per Kantor Cabang/ Pemasaran dalam rangka monitoring total exposure pertanggungan/penjaminan on risk AK; Memastikan bahwa proses bisnis yang berjalan telah sesuai dengan ketentuan/ prosedur standar yang berlaku.
Risk management application in Asuransi ASEI is technically sticking on acceptance process, it is also explicitly applied in all products (Export Insurance, Credit and Loan Insurance, Suretyship and General Insurance) by establishing Compliance and Risk Monitoring Unit with responsibility to:
Portfolio monitoring on risk assurance in each branch/sales offices to monitor total exposure on risk AK.
Assuring business process is running in line with applied SOP.
2011 Annual Report 153
Memonitor kesesuaian pencantuman TC dalam KLP/Ijin Prinsip yang diterbitkan Kantor Cabang dengan TC yang direkomendasikan Kantor Pusat; serta memonitor pemenuhan TC oleh Tertanggung/Terjamin/ Debitur yang dilakukan Kantor Cabang/Pemasaran.
Accuracy monitoring at TC statement in KLP/principal permission issued by branch office and recommended TC from HO; and monitoring TC completion by customer/debtor which is done by branch or sales office.
Sedangkan ruang lingkup tugas untuk Compliance & Risk AU/SS, antara lain: Memonitor kesesuaian keputusan compliance dengan kebijakan. Memonitor outstanding (on risk) pertanggungan/penjaminan per Kantor Cabang/Pemasaran dari setiap COB AU/SS. Memonitor second own retention yang disetujui oleh Direksi. Memonitor Keputusan Limit Penjaminan yang diterbitkan. Memastikan bahwa proses bisnis yang berjalan telah sesuai dengan ketentuan/prosedur standar yang berlaku. Memonitor Akseptasi yang diputuskan pada tingkat Keputusan Komite Akseptasi.
While duty responsible for Compliance & Risk AU/SS are:
Kendala yang dihadapi selama tahun 2011: Perubahan Kebijakan yang berkesinambungan menyebabkan perlunya kesesuaian Compliance Sheet. Kurangnya kelengkapan dokumen dan mitigasi yang diberikan oleh Underwriter yang mengakibatkan terhambatnya kecepatan proses compliance. Kurangnya pengetahuan SDM di Compliance atas produk. Risk Officer kurang aktif sehingga pengumpulan identifikasi risiko agak terhambat Rigister Filing masih perlu disempurnakan. Metode proses Manajemen Risiiko harus terus diperbaiki
Barriers Faced during 2011: Continuous policy changes which impact on compliance sheet accuracy. Lack of document completion and given mitigation by underwriter which impact on compliance process velocity hampering.
Monitoring compliance decision accuracy with applied policy. Monitoring on risk outstanding insurance on each branch / sales offices in every COB AU/SS. Monitoring second own retention which agreed by Board Of Directors. Monitoring issued insurance limit decision. Assuring business process has run in line with applied standard. Monitoring acceptance which decided on Acceptance Committee level.
Human resources lack of knowledge in product compliances. Less-dynamic Risk Officer which slows down the risk identification data gathering. Filing registration needs to be improved. Risk management method should be improved.
Sistem Pengendalian Interen (SPIN)
Internal Control System (SPIN)
1. Gambaran Singkat Sistem Pengendalian Internal Sistem Pengendalian Internal adalah proses yang menyatukan tindakan dan kegiatan secara terus menerus baik oleh pimpinan perusahaan maupun oleh seluruh pegawai untuk memberikan keyakinan yang memadai atas tercapainya tujuan organisasi melalui kegiatan yang efektif dan efisien, keandalan pelaporan keuangan, pengamanan aset, dan ketaatan terhadap peraturan perundang-undangan. Mengingat pentingnya sistem pengendalian internal dalam kelangsungan usaha suatu BUMN, maka berdasarkan Peraturan Menteri Negara Badan Usaha Milik Negara No. PER – 01/MBU/2011 tanggal 01 Agustus 2011 tentang Penerapan Tata Kelola Perusahaan yang Baik (Good Corporate Governance) pada Badan Usaha Milik Negara mensyaratkan adanya Sistem Pengendalian Internal yang efektif untuk mengamankan investasi dan aset BUMN (Bagian VII pasal 26). Peraturan Menteri dimaksud mengatur pula bahwa sistem pengendalian internal mencakup hal-hal sebagai berikut: a. Lingkungan Pengendalian Internal b. Pengkajian terhadap Pengelolaan Risiko Usaha
1. Overview The Internal Control System (SPIN) Internal Control System is a process that brings together the actions and activities are constantly either by the company as well as by all employees to provide reasonable assurance for the achievement of organizational goals through effective and efficient, the reliability of financial reporting, safeguarding assets, and compliance with laws and invitation. Given the importance of internal control system in the survival of a state, then by the State Minister of the State Owned Enterprises. PER – 01/MBU/2011 dated August 1, 2011 on the Implementation of Good Corporate Governance (Corporate Governance) in State-Owned Enterprises requires the existence of an effective Internal Control System to secure investment and stateowned assets (Section VII, Article 26). Regulation of the Minister is set too, that the system of internal control include the following:
a. Internal Control Environment b. Assessment of Business Risk Management
154 Laporan Tahunan 2011
c. Aktivitas Pengendalian d. Sistem Informasi dan Komunikasi e. Monitoring
Asuransi ASEI telah memiliki Pedoman Pengendalian Internal secara korporat dengan menggunakan pendekatan konsep Committee of Sponsoring Organizations (COSO) of the Treadway Commission, dimana sistem pengendalian internal terdiri dari lima unsur yaitu:
c. Control Activities d. Information and Communication Systems e. Monitoring
ASEI has had a Corporate Internal Control Guidelines for using the approach to the concept of Committee of Sponsoring Organizations (COSO) of the Treadway Commission, where the internal control system consists of five elements, namely:
A. Lingkungan Pengendalian / Control Environment Lingkungan Pengendalian merupakan kondisi di dalam perusahaan yang mempengaruhi efektivitas pengendalian internal. Hal ini nampak pada piramida pengendalian internal COSO yang menggambarkan lingkungan pengendalian pada bagian dasar piramida dimana pada bagian tersebut juga menjadi bagian yang terluas. Hal ini menunjukkan bahwa lingkungan pengendalian adalah yang mendasari dan mempengaruhi terlaksananya sistem pengendalian internal secara efektif. Pimpinan perusahaan wajib menciptakan dan memelihara lingkungan pengendalian yang menimbulkan perilaku positif dan kondusif untuk penerapan sistem pengendalian internal dalam lingkungan kerjanya, melalui: 1. Penegakan integritas dan nilai etika 2. Komitmen terhadap kompetensi 3. Kepemimpinan yang kondusif 4. Pembentukan struktur organisasi yang sesuai dengan kebutuhan 5. Pendelegasian wewenang dan tanggungjawab yang tetap 6. Penyusunan dan penerapan kebijakan yang sehat tentang pembinaan SDM 7. Perwujudan peran SPI yang effekif 8. Hubungan kerja yang baik dengan seluruh Pemangku Kepentingan.
A. Environmental Control / Control Environment Environmental Control is in the corporate condition that affects the effectiveness of internal control. It is visible on the COSO internal control pyramid that describes the control environment at the base of the pyramid where the piece is also the widest part. This suggests that the control environment is the underlying and influencing the implementation of effective internal control system. Corporate leaders must create and maintain a control environment that lead to positive behavior and conducive to the implementation of internal control systems within the work environment, through:
B. Penilaian Risiko / Risk Assessment Penilaian risiko merupakan kegiatan penilaian atas kemungkinan kejadian yang mengancam pencapaian tujuan dan sasaran Perusahaan. Penilaian risiko terdiri atas: 1. Penetapan Tujuan Perusahaan 2. Identifikasi Risiko 3. Analisa Risiko
B. Risk Assessment The risk assessment is an assessment of the likelihood of occurrence of activities that threaten the achievement of goals and objectives of the Company. The risk assessment consists of: 1. Determination of Corporate Objectives 2. Identification of Risks 3. Risk Analysis
C. Kegiatan Pengendalian / Control Activities Kegiatan pengendalian merupakan tindakan yang diperlukan untuk mengatasi risiko serta penetapan dan pelaksanaan kebijakan dan prosedur untuk memastikan bahwa tindakan untuk mengatasi risiko telah dilaksanakan secara efektif.
C. Control Activities Control activities is a necessary action to address the risks and the determination and implementation of policies and procedures to ensure that actions to address the risks have been implemented effectively.
Pimpinan Perusahaan wajib menyelenggarakan kegiatan pengendalian sesuai dengan ukuran, kompleksitas, dan sifat
1. 2. 3. 4.
Enforcement of integrity and ethical values Commitment to competence Leadership that is conducive Establishment of organizational structure that fits your needs 5. Delegation of authority and responsibility to keep 6. Formulation and implementation of sound policies on human resource development 7. Embodiment of the SPI role effekif 8. Good working relationships with all Stakeholders.
Company leaders must hold control activities in accordance with the size, complexity, and the nature of the duties and functions of
2011 Annual Report 155
dari tugas dan fungsi Perusahaan yang bersangkutan. Kegiatan pengendalian antara lain terdiri atas: 1. Reviu atas kinerja perusahaan 2. Pembinaan SDM 3. Pengendalian atas pengelolaan sistem informasi 4. Pengendalian fisik atas aset 5. Penerapan dan reviu atas indikator dan ukuran kinerja
the company concerned. Control activities, among others, consist of: 1. Reviu on company performance 2. Human Resource Development 3. Control over the management of information systems 4. Physical control over assets 5. Implementation and reviu the indicators and performance measures 6. Separation of functions 7. Authorization of transactions and events that are important 8. Accurate and timely recording of transactions and events when
6. Pemisahan fungsi 7. Otorisasi atas transaksi dan kejadian yang penting 8. Pencatatan yang akurat dan tepat waktu atas transaksi dan kejadian 9. Pembatasan akses atas sumber daya dan pencatatannya 10. Akuntabilitas terhadap sumber daya dan pencatatannya 11. Dokumentasi yang baik atas Sistem Pengendalian Internal serta transaksi dan kejadian penting
9. Restrictions on access to resources and the recording 10. Accountability for resources and recording 11. Good documentation on Internal Control Systems as well as significant transactions and events
C. Informasi dan Komunikasi Informasi dan komunikasi (INFOKOM) merupakan proses pengumpulan dan pertukaran informasi yang dibutuhkan untuk melaksanakan, mengelola, dan mengendalikan kegiatan perusahaan. Agar penyelenggaraan INFOKOM efektif, maka Pimpinan Perusahaan wajib mengidentifikasi, mencatat, dan mengkomunikasikan informasi dalam bentuk dan waktu yang tepat dengan cara: 1. Menyediakan dan memanfaatkan berbagai bentuk dan sarana komunikasi 2. Mengelola, mengembangkan, dan memperbaharui sistem informasi secara terus menerus
D. Information & Communication Information and communication (INFOKOM) is the process of gathering and exchanging information needed to implement, manage, and control the activities of the company. In order for effective implementation INFOKOM, the Corporate Leadership shall identify, record, and communicate information in a timely manner and by the way:
D. Pemantauan pengendalian intern / Monitoring Pemantauan (monitoring) pengendalian internal adalah proses penilaian atas mutu kinerja Sistem Pengendalian Internal dan proses yang memberikan keyakinan bahwa temuan audit dan evaluasi lainnya segera ditindaklanjuti. Pimpinan Perusahaan wajib melakukan pemantuan pengendalian intern melalui: 1. Pemantauan berkelanjutan 2. Evaluasi terpisah 3. Tindaklanjut rekomendasi hasil audit dan reviu lainnya
E. Monitoring of internal control Monitoring (monitoring) of internal control is the process of assessing the quality of the performance of Internal Control Systems and processes that provide confidence that the findings of audits and other evaluations followed up immediately. Company leaders must conduct monitoring of internal control through: 1. Continuous monitoring 2. Separate evaluation 3. Follow recommendations from the audit and other reviu
2. Evaluasi Sistem Pengendalian Internal Satuan Pengawasan Intern (SPI) sebagai unit yang melaksanakan fungsi pengawasan internal dan sebagai salah satu pilar terwujudnya tata kelola perusahaan (GCG) yang baik, dalam Piagam SPI (Internal Audit Charter) mencantumkan ruang lingkup pekerjaan SPI antara lain melakukan pengujian dan evaluasi ketepatan dan efektivitas sistem pengendalian intern perusahaan.
2. Evaluation of Internal Control Systems Internal Audit Unit (ISU) as a unit that performs the function of internal control and as a pillar of the establishment of corporate governance (GCG) is good, the Charter of the SPI (Internal Audit Charter) scope of work includes SPI, among others, testing and evaluation of the accuracy and effectiveness company's internal control system.
Selain itu SPI dalam melaksanakan auditnya senantiasa berpedoman pada Sistem Pengendalian Internal sehingga rekomendasi yang disampaikan kepada auditan atau unit terkait
1. Provide and utilize various forms and means of communication 2. Manage, develop, and update information systems are constantly
In addition SPI in conducting the audit is always guided by the Internal Control System so that the recommendations submitted to the audited, or other relevant units in tune even become the driving
156 Laporan Tahunan 2011
lainnya selaras bahkan menjadi pendorong pencapaian tujuan unit dan tujuan perusahaan pada akhirnya.
unit and the achievement of corporate goals in the end.
Pada tahun 2011, SPI telah melakukan evaluasi atas sistem pengendalian internal dilaksanakan dengan cara: 1. Melakukan pengumpulan data mengenai sistem pengendalian internal perusahaan dengan pendekatan COSO melalui kuesioner yang disebar ke unit-unit terkait. 2. SPI melakukan pengisian kuesioner (self-assessment), sebagai pembanding atas kuesioner yang disebar ke unit-unit terkait. Kuesioner disusun dengan pendekatan positif, dimana seluruh jawaban ”Ya” menunjukkan kelayakan pengendalian intern dan seluruh jawaban ”Tidak” menunjukkan kelemahan pengendalian intern 3. Menggunakan data hasil audit yang terkait sistem pengendalian intern, baik yang dilakukan oleh SPI maupun oleh auditor eksternal. 4. Melakukan pembahasan Draft Hasil Evaluasi dengan para Kepala Divisi. 5. Mempresentasikan hasil evaluasi kepada Direksi.
Berdasarkan evaluasi yang telah dilaksanakan, maka dapat disimpulkan bahwa sistem pengendalian internal yang dijalankan selama ini sudah memadai. Hal ini khususnya berdasarkan isian / jawaban kuesioner yang menunjukkan 96,86% menjawab “YA” dengan mengemukakan bukti dokumen pendukung, dengan rincian sebagai berikut:
No.
Uraian / Description
1
In 2011, SPI has conducted an evaluation of internal control system implemented by way of: 1. To collect data on the company's internal control system with the COSO approach through a questionnaire distributed to the related units. 2. SPI done filling out the questionnaire (self-assessment), as a comparison to the questionnaire distributed to the related units. Structured questionnaire with a positive approach, where all the answers "Yes" indicates the feasibility of internal control and the whole answer "No" indicates the internal control weakness 3. Using data related to the audit of internal control systems, whether conducted by SPI or by external auditors. 4. Draft undertaking this evaluation results with the Head of the Division. 5. Presented the results of the evaluation to the Board. Based on the evaluations that have been implemented, it can be concluded that the system of internal control is executed so far are adequate. This is particularly based on the entries / responses to questionnaires which showed 96.86% answered "YES" to put forward evidence supporting documents, with the following details:
Ya / Yes
Tidak / No
N/A*
Lingkungan pengendalian / Control Environment
98
2
3
2
Penilaian Risiko / Risk Assessment
70
1
1
3
Kegiatan Pengendalian / Control Activities
35
-
-
4
Informasi & Komunikasi / Information & Communication
59
2
-
5
Pemantauan / Monitoring Jumlah / Total
16
-
-
278
5
4
*N/A: Isi kuesioner tidak relevan / *N / A: Fill in the questionnaire are not relevant
Berdasarkan evaluasi terhadap sistem pengendalian internal perusahaan, maka diketahui masih terdapat beberapa area dalam sistem pengendalian internal yang memerlukan penyempurnaan. Untuk itu, telah dilakukan langkah-langkah perbaikan, antara lain: 1. Membagikan dan mensosialisasikan Buku Saku Pedoman Perilaku / Code of Conduct kepada pegawai baru serta mewajibkannya untuk menandatangani ‘Surat Pernyataan Memahami Pedoman Perilaku’. 2. Melakukan penyempurnaan terhadap struktur organisasi perusahaan diikuti dengan pemutakhiran uraian tugas (job description) dan matriks diklat serta penempatan personil menempati struktur organisasi tersebut.
Based on the evaluation of the company's internal control system, it is known there are several areas in the internal control systems that require improvement. To that end, we have performed the corrective measures, among others: 1. Share and disseminate the Code of Conduct Handbook / Code of Conduct to new employees and requires them to sign a "Statement of Understanding of the Code of Conduct '. 2. Make improvements to the company's organizational structure is followed by updating the job description (job description) and matrix training and placement of personnel occupying the structure of the organization.
2011 Annual Report 157
3. Melakukan penyempurnaan terhadap ketentuan mengenai kriteria pegawai berprestasi dan bentuk penghargaannya. 4. Melakukan penyempurnaan terhadap sistem informasi. 5. Melakukan penyempurnaan terhadap Pedoman Key Performance Indicators (KPI) pegawai. 6. Melakukan tahap-tahap manajemen risiko sesuai Pedoman Manajemen Risiko perusahaan. 7. Melakukan penyempurnaan terhadap ketentuan Tata Tertib Rapat Pimpinan.
Hasil pengujian atas sistem pengendalian internal ini telah dilaporkan oleh Direksi kepada Dewan Komisaris dan ditanggapi Dewan Komisaris dengan meminta agar dibuatkan skala prioritas dan target waktu pelaksanaan tindak lanjut hasil evaluasi tersebut. Direksi telah merespons permintaan Dewan Komisaris tersebut, yang menjadi dasar bagi Dewan Komisaris untuk melakukan fungsi pengawasannya.
3. Make improvements to the provision of employee achievement criteria and form of appreciation. 4. Make improvements to information systems. 5. Make improvements to the Guidelines for Key Performance Indicators (KPI) employees. 6. Perform the steps of risk management according to the company Risk Management Guidelines. 7. Make improvements to the provisions of the Code Leadership Meeting.
Test results on the internal control system has been reported by the Board of Directors to the Board and responded with a request that the Board of Commissioners made a priority and target date for implementation of the follow-up evaluation. Directors of the Board of Commissioners has responded to the request, which became the basis for the Board of Commissioners to perform its oversight function.
Akses informasi
Information Access
Asuransi ASEI senantiasa menerapkan prinsip transparansi kepada segenap stakeholders. Oleh karena itu, perusahaan menyediakan akses informasi kepada seluruh pemangku kepentingan melalui pelaksanaan tugas dan tanggung jawab Sekretaris Perusahaan.
Asuransi ASEI is always applying transparency system to all stakeholders. Thus, the company gives information to all of them through the company secretary.
Sebagai bagian dari upaya pelaksanaan prinsip keterbukaan dan kepatuhan terhadap ketentuan regulator, Asuransi ASEI memberikan informasi atas setiap aksi korporasi yang dilakukan melalui press release yang disebarkan kepada media nasional serta dapat diakses pada situs Asuransi ASEI (www.asei.co.id).
As part of the system, Asuransi ASEI gives information to any corporate action through press release spread out to national media and accessible at Asuransi ASEI website (www.asei.co.id).
Asuransi ASEI juga menyediakan Contact Center pada nomor (+62-21) 5790 3535 untuk layanan pelanggan dan email untuk melalui
[email protected].
Asuransi ASEI also provides a contact centre at (+62-21) 5790 3535 and email at
[email protected] for customer services.
Sepanjang tahun 2011, Asuransi ASEI telah melaksanakan siaran pers, penyampaian pelaporan dan korespondensi dengan regulator, dapat disampaikan, sebagai berikut:
During 2011, Asuransi ASEI has done press releases, report statements and correspondences with regulators which can be delivered as follows:
Daftar Siaran Pers Asuransi ASEI - 2011
Press Release Lists Asuransi ASEI - 2011
No
Siaran Pers / Press Release
Koran/majalah / Paper/Magazine
Tanggal / Date
1
BPD Kaltim Teken MoU dengan ASEI BPD Kaltim signature in front of the MoU with ASEI
koran kontan
17-Feb-11
2
ASEI dan Kalibesar bersinergi Dukung Ekspor Sinar Mas ASEI and Kalibesar together Support Sinar Export Mas
www.bisnis.com
21-Feb-11
3
ASEI dukung ekspor Sinarmas Pulp and Paper ASEI support Sinarmas Pulp and Paper export
www.etradinggaleri.com
22-Feb-11
4
ASEI dukung ekspor Sinarmas Pulp and Paper ASEI support Sinarmas Pulp and Paper export
Koran Seputar Indonesia
22-Feb-11
158 Laporan Tahunan 2011
5
ASEI dukung ekspor Sinarmas Pulp and Paper ASEI support Sinarmas Pulp and Paper export
www.okezone.com
22-Feb-11
6
ASEI Kerjasama Asuransi Ekspor ASEI support Sinarmas Pulp and Paper export
Koran Bisnis Indonesia
22-Feb-11
7
Kerjasasama Asuransi ASEI dan KBRU ASEI and KBRU ASEI Cooperative
Koran Sindo
22-Feb-11
8
KBRU dan Asuransi ASEI KBRU and Asuransi ASEI
Koran Moneter Indonesia
23-Feb-11
9
Kerjasasama Asuransi ASEI dan KBRU ASEI and KBRU ASEI Cooperative
Koran Internasional Media
23-Feb-11
10
Kerjasasama Asuransi ASEI dan KBRU ASEI and KBRU ASEI Cooperative
Koran Bisnis Indonesia
23-Feb-11
11
Proteksi pemasaran Marketing Protection
Koran Bisnis Indonesia
23-Feb-11
12
ASEI kucurkan dana kemitraan Rp 1,4 miliar ASEI provide partnership funding of Rp 1.4 billion
Koran harian Jogja
21-Mar-11
13
Etos Kerja dan Perusahaan Negara Work ethic and State Companies
Koran harian Jogja
21-Mar-11
14
Victoria dan Apnatel Victoria dan Apnatel
Koran Indonesia Shang Bao
8-Apr-11
15
Kerjasama Fasilitas Commercial Line Line Commercial Cooperation Facility
koran duta masyarakat
11-Apr-11
16
Laporan Kinerja tahun 2010 2010 Performance Report
www.antarafoto.com
3-May-11
17
Laporan Kinerja tahun 2010 (Laba ASEI naik 29.59%) 2010 Performance Report (ASEI Profit increase 29,59%)
Koran International Media
4-May-11
18
Laporan Kinerja TW 1 tahun 2011 Quarter 1 Performance Report 2011
www.infobanknews.com
4-May-11
19
Premi ASEI tumbuh 63% ASEI Premium growth 63%
www.bisnis.com
4-May-11
20
Industri Asuransi akan tambah portofolio investasi saham dan deposito Insurance industry will add a portfolio of equity investments and deposits
http://keuangan.kontan.co.id
10-May-11
21
ASEI mempertebal saham dan Deposito ASEI shares and deposits thicken
koran kontan
12-May-11
22
ASEI mengincar kerjasama dengan 10 Bank ASEI targeting cooperation with 10 Banks
koran kontan
12-May-11
23
kerjasama kontra garansi counter-guarantee cooperation
www.infobanknews.com
12-May-11
24
kerjasama kontra garansi counter-guarantee cooperation
www.antarafoto.com
12-May-11
25
ASEI mengincar kerjasama dengan 10 Bank ASEI targeting cooperation with 10 Banks
Koran Bisnis Indonesia
13-May-11
26
kerjasama kontra garansi counter-guarantee cooperation
konar kontan
13-May-11
27
PKS Kontra Garansi ASEI dan LPEI Counter Guarantee MCC ASEI and LPEI
Koran International Media
13-May-11
28
ASEI kantongi 50% target investasi ASEI pocket 50% of the target investment
Koran Bisnis Indonesia
23-Jun-11
29
Hore, Pengembalian hasil investasi ASEI tembus 50% dari target Hooray, ASEI investment returns through 50% of the target
http://keuangan.kontan.co.id
23-Jun-11
30
ASEI menjajal Bisnis asuransi Penerbangan ASEI attemps Aviation Insurance Business
Koran Bisnis Indonesia
4-Jul-11
31
Pelayanan Nasabah Customer Services
Koran Bisnis Indonesia
4-Jul-11
32
Perjanjian Kerjasama ASEI antara Mandiri dan ASEI Cooperation Agreement between Mandiri and ASEI
Koran Internasional Media
12-Jul-11
2011 Annual Report 159
33
ASEI incar penjaminan Rp80 triliun ASEI seek assurance Rp80 trillion
Koran Bisnis Indonesia
13-Jul-11
34
Asuransi ASEI Gelar Pertemuan ECA tingkat Regional ASEI degree ECA Regional Meeting
Koran International Media
13-Jul-11
35
Pembayaran Klaim ASEI ASEI Claim Payment
koran kontan
6-Sep-11
36
ASEI - Tugu ASEI - Tugu
Investor Daily
11-Oct-11
37
ASEI dan Tugu berbagi Premi dan Klaim ASEI - Tugu shares Premium and Claim
koran kontan
11-Oct-11
38
ASEI gandeng Tugu Pratama dongkrak kapasitas ASEI coupled Tugu Pratama boost capacity
Koran Bisnis Indonesia
11-Oct-11
39
ASEI gandeng Tugu Pratama dongkrak kapasitas ASEI coupled Tugu Pratama boost capacity
harian Ekonomi neraca
11-Oct-11
40
Kerjasama TPI dan ASEI Cooperation TPI and ASEI
www.bisnis.com
11-Oct-11
41
ASEI Garap Asuransi Ekspor Bank Mandiri Asuransi ASEI Working on Bank Mandiri Export
Koran Bisnis Indonesia
21-Oct-11
42
Bank Fokus Pendapatan Komisi Focus Bank Revenue Commission
Media Indonesaia
21-Oct-11
43
Direktur Business Business Director
koran kontan
21-Oct-11
44
ASEI targetkan Premi naik 75% ASEI tergeting Premium increase 75%
koran kontan
23-Oct-11
45
Kerjasama asuransi pembiayaan Co-financing insurance cooperation
koran investor Daily
23-Oct-11
46
Pelayanan Services
koran kontan
30-Nov-11
47
ASEI dorong ekportir penetrasi kepasar internasional ASEI encourage exporters penetrated to the market of international
Koran Bisnis Indonesia
1-Dec-11
48
ASEI genjot Asuransi Ekspor ASEI boost Export Insurance
Koran Bisnis Indonesia
1-Dec-11
49
ASEI perbesar bisnis Asuransi Ekspor Asuransi ASEI enlarge export business
Koran Bisnis Indonesia
1-Dec-11
50
Asuransi Ekspor bukukan hasil U/W 79 miliar Export insurance post the results of U / W 79 billion
harian Indonesia Finance
1-Dec-11
51
Tertawa Ngakak Laughter
koran Kontan
1-Dec-11
52
Foto bersama Direksi Asuransi ASEI Photo with ASEI Board of Directors
Koran Bisnis Indonesia
6-Dec-11
53
Seorang karyawan An employee
Koran Bisnis Indonesia
6-Dec-11
54
Premi ASEI tumbuh 59,5% ASEI premiums grew 59.5%
koran investor Daily
21-Jul-12
PT. ASEI tanam 1.000 pohon PT. ASEI planting 1,000 trees
Cilegon Metropolis
17-Nov-12
PT. ASEI tanam 1.000 pohon PT. ASEI planting 1,000 trees
Radar Cilegon
17-Nov-12
Masalah lingkungan Butuh kepedulian Need awareness of environmental issues
Harian Kabar Banten
17-Nov-12
Pohon solusi pencemaran lingkungan Tree of environmental pollution solutions
Cilegon POS
17-Nov-12
160 Laporan Tahunan 2011
Transparansi Penyampaian Laporan No 1 2 3 4 5 6 7 8
Jenis Laporan / Type of Reports Laporan Kinerja tahun 2010 Performance Report of 2010 Laporan Kinerja tahun 2010 (Laba ASEI naik 29.59 %) Performance Report in 2010 (Profit up 29.59%) Laporan Kinerja TW 1 tahun 2011 Quarter 1 Performance Report Year 2011
Premi ASEI tumbuh 63% ASEI Premium growth 63%
Laporan Tahunan Annual Report
Laporan Tahunan Annual Report
Laporan Kinerja tahun 2010 Performance Report 2010
Laporan Kinerja tahun 2010 Performance Report 2010
PT. ASEI tanam 1.000 pohon PT. ASEI planting 1,000 trees
PT. ASEI tanam 1.000 pohon PT. ASEI planting 1,000 trees
Masalah lingkungan Butuh kepedulian Need awareness of environmental issues
pohon solusi pencemaran lingkungan Tree of environmental pollution solutions
Laporan Kepada Regulator Sepanjang tahun 2011, Asuransi ASEI telah menyampaikan laporan kepada regulator, antara lain: 1. Laporan keuangan dan laporan operasional Triwulan IV Tahun 2010 Tanggal 31 Januari 2011. 2. Laporan keuangan dan laporan operasional Triwulan I Tahun 2011 Tanggal 28 April 2011. 3. Laporan keuangan dan laporan operasional Tahun 2010 Tanggal 28 April 2011. 4. Publikasi laporan keuangan di media cetak tanggal 28 April 2011. 5. Laporan keuangan dan laporan operasional Triwulan II Tahun 2011 Tanggall 29 Juli 2011. 6. Laporan keuangan dan laporan operasional Triwulan III Tahun 2011 Tanggall 29 Juli 2011.
Kode Etik PERUSAHAAN
Transparency Report Submission Penerbitan / Publication Media / Media
Tanggal / Date
www.antarafoto.com
4-May-11
Koran International Media
4-May-11
www.infobanknews.com
4-May-11
www.bisnis.com
4-May-11
www.asei.oc.id
4-May-11
www.bumn.go.id/asei
4-May-11
Koran Bisnis indonesia
29-Mar-11
Koran Kontan
29-Mar-11
Cilegon Metropolis
17-Nov-12
Radar Cilegon
17-Nov-12
Harian Kabar Banten
17-Nov-12
Cilegon POS
17-Nov-12
Regulator Report Throughout the year 2011, Asuransi ASEI has submitted a report to regulators, among others: 1. Financial statements and operational reports fourth Quarter of 2010 On January 31, 2011. 2. Financial statements and operational reports First Quarter 2011 On 28 April 2011. 3. Financial statements and operational reports in 2010 On 28 April 2011. 4. Publication of financial statements in the press on 28 April 2011. 5. Financial statements and operational reports Tanggall Quarter Year 2011 July 29, 2011. 6. Financial statements and operational reports third quarter of 2011 Tanggall July 29, 2011.
Code of Conduct
Keberadaan Kode Etik Bagi Asuransi ASEI, keberadaan Kode Etik merupakan perwujudan komitmen perusahaan untuk memastikan penerapan GCG dengan standar yang tinggi yang mengacu kepada best practice sebagai lembaga asuransi yang kredibel dan terpercaya.
Code of Conduct Existence For Asuransi ASEI, code of conduct is a company commitment manifestation to assure high standard of GCG application which refers to best practice as a credible and trusted Insurance company.
Kredibilitas serta kepercayaan publik, pemilik modal, pelanggan dan pemakai jasa merupakan faktor yang sangat menentukan bagi
Credibility and public trust, customers and users are factors which determine the company’s business development and continuity. If the
2011 Annual Report 161
perkembangan dan kelangsungan usaha perusahaan. Hilangnya kredibilitas perusahaan dan kepercayaan para pemangku kepentingan (stakeholders) dapat menyebabkan perusahaan kehilangan peluang bisnis, yang pada gilirannya dapat mengancam kelangsungan usaha perusahaan. Kredibilitas perusahaan dan kepercayaan sangat erat kaitannya dengan perilaku perusahaan dalam berinteraksi dengan para pemangku kepentingan. Pengelolaan perusahaan selain harus mengikuti peraturan dan perundangan yang berlaku juga harus menjunjung tinggi norma dan nilai etika. Kesadaran menjalankan etika yang baik akan meningkatkan dan memperkuat citra positif perusahaan.
company lost them all, this means business opportunity is lost which later might affect the business continuity. Company credibility and trust are inevitably connected to company behavior while interacting with its stakeholders. To manage a company, besides following the applied rules, a company should raise ethics and norms. Ability to run good ethics will raise up and strengthen the positive image of the company.
Pemikiran tersebut menjadi dasar yang kuat bagi perusahaan untuk mewujudkan Asuransi ASEI sebagai salah satu perusahaan yang disegani dan bermartabat dalam dunia usaha. Wujud dari niat tersebut adalah perumusan pedoman perilaku (code of conduct) yang mengatur kebijakan nilai-nilai etis yang dinyatakan secara eksplisit sebagai suatu standar perilaku yang harus dipedomani seluruh Insan Asuransi ASEI.
Those attitudes become the strong basic foundation of a company as one of the respected and dignified companies in the business. The realization of that is code of conduct formulation which controls the value of ethics policy that explicitly is stated as a standard behavior that must be held by all Asuransi ASEI employees.
Dengan komitmen dan konsistensi dalam menerapkan pedoman perilaku oleh seluruh Insan Asuransi ASEI akan menciptakan suasana yang kondusif bagi pencapaian visi dan misi perusahaan.
With commitment and consistency in doing code of conduct, this will create a conducive environment for achieving the company’s vision and mission.
Pokok-Pokok Isi Code of Conduct Pedoman Perilaku (Code of Conduct) yang disusun perusahaan, terdiri dari 5 (lima) bagian, yaitu: Bagian I: Pendahuluan Bagian II: Komitmen Perusahaan Terhadap Pemangku Kepentingan Bagian III: Komitmen dan Perilaku Insan Asuransi ASEI Bagian IV: Penerapan dan Penegakan Pedoman Perilaku Bagian V: Penutup
Points of Code of Conduct Code of Conduct consists of 5 (five) parts, they are:
Inti sari atau pokok-pokok isi Code of Conduct Asuransi ASEI adalah jaminan perusahaan atas hak-hak stakeholder’s berupa komitmen terhadap pemangku kepentingan/stakeholders tersebut, antara lain, meliputi: Komitmen Perusahaan Terhadap Insan Asuransi ASEI Komitmen Perusahaan Terhadap Pemegang Saham Komitmen Perusahaan Terhadap Tertanggung Komitmen Perusahaan Terhadap Pemasok Komitmen Perusahaan Terhadap Kreditur Komitmen Perusahaan Terhadap Kreditur Komitmen Perusahaan Terhadap Masyarakat dan Lingkungan Komitmen Perusahaan Terhadap Mitra Usaha Komitmen Perusahaan Terhadap Pemerintah Komitmen Perusahaan Terhadap Pemerintah Komitmen Perusahaan Terhadap Pesaing Komitmen Perusahaan Terhadap Media Massa
The Code of Conduct of Asuransi ASEI’s essence is the company’s assurance of stakeholder’s rights in the form of commitments, such as:
Part I: Introduction Part II: Company Commitment to Stakeholders
Part III: Commitment and behavior of Asuransi ASEI’s employees Part IV: Application and enforcement of code of conduct Part V: Closing
Company’s commitment to all Asuransi ASEI’s employees. Company’s commitment to shareholders Company’s commitment to customers Company’s commitment to suppliers Company’s commitment to creditors
Company’s commitment to society and environment Company’s commitment to business partners Company’s commitment to government
Company’s commitment to competitors Company’s commitment to mass media
162 Laporan Tahunan 2011
Pengungkapan Code of Conduct kepada Karyawan Pengungkapan bahwa kode etik berlaku bagi seluruh level organisasi diungkapkan dan/atau diseberkan melalui berbagai media, antara lain: Website perusahaan (www.asei.co.id) Dibagikan dalam bentuk buku saku Disampaikan dalam beberapa forum pegawai
Code of Conduct Disclosure to Employees Code of Conduct disclosure is applicable to all organization levels and is shared through some media, such as:
Upaya Penegakan Code of Conduct Sepanjang tahun 2011, upaya penegakan Code of Conduct dilakukan melalui berbagai kegiatan, antara lain: Pembentukan Komite Pemantau Penerapan dan Penegakan Pedoman Perilaku, dengan ruang lingkup tugas antara lain memastikan bahwa seluruh insan Asuransi ASEI memahami substansi Pedoman Perilaku.
Code of Conduct Enforcement During 2011, code of conduct enforcement is done by means of some activities, such as: Establishment of the Implementation and Enforcement Monitoring Committee on Code of Conduct, with the scope of duties include ensuring that all human beings of Asuransi ASEI understand the substance of the Code of Conduct.
Pernyataan Budaya Kerja
Working Culture Statement
Setiap individu Asuransi ASEI diwajibkan menanda tangani Pernyataan Komitmen untuk melaksanakan Pedoman Perilaku dan/atau akan menerapkannya dalam pelaksanaan tugas sehari-hari serta siap menerima konsekuensi bila melakukan pelanggaran atas komitmen perilaku yang telah ditetapkan dalam Pedoman Perilaku Asuransi ASEI.
Every Asuransi ASEI employee must sign the behavior commitment to do and apply in daily basis assignments, also to be ready to receive consequences if they disrupt it.
Perusahaan memiliki sistem nilai yang dianut dan dijalankan guna membangun budaya perusahaan. Filosofi dasar dalam membangun sistem nilai tersebut adalah “COMMITMENT” (uraian atas nilai-nilai filosofi ini telah dijelaskan pada bagian “Profil Perusahaan”).
The Company has a value system which is embraced and applied to build company culture. The basic philosophy to build the value is COMMITMENT (explanation on these philosophical values will be in “Company Profile”).
The company's website (www.asei.co.id) Distributed in booklet form Presented in a civil forum
Whistleblowing System
Whistleblowing System
Terkait dengan Whistleblowing System, diatur dalam Surat Keputusan Direksi tentang Komite Pemantau Penerapan dan Penegakan Pedoman Perilaku.
With whistleblowing System, stipulated in Decree of the Management Oversight Committee on Implementation and Enforcement of the Code of Conduct.
TANGGUNG JAWAB SOSIAL PERUSAHAAN
CORPORATE SOCIAL RESPONSIBILITY
Sepanjang periode 2011, Asuransi ASEI telah melaksanakan program Corporate Social Responsibility (CSR), yang meliputi berbagai aktivitas terkait dengan berbagai program, sebagai berikut: Pengembangan sosial dan kemasyarakatan Lingkungan hidup Tanggung jawab kepada konsumen Ketenagakerjaan, kesehatan dan keselamatan kerja
In 2011, Asuransi ASEI has done CSR programs which cover some activities related to various of programs, which are:
Paparan secara mendetail mengenai aktivitas seputar program CSR Asuransi ASEI dapat dilihat pada bagian Laporan Keberlanjutan yang merupakan bagian yang tak terpisahkan dalam Laporan Tahunan ini.
In-depth explanation on CSR activities of Asuransi ASEI can be seen in Continuous Report in this annual report.
• • • •
Social and community development Environment Customer responsibility Labor, health and safety on work
2011 Annual Report 163
PENGESAHAN DEWAN KOMISARIS DAN DIREKSI Board of Commissioners and Directors Responsibility Laporan Tahunan ini merupakan tanggung jawab Manajemen Asuransi ASEI, dan telah disetujui oleh Dewan Komisaris dengan membubuhkan tanda tangan di bawah ini.
This Annual Report is the responsibility of Asuransi ASEI Management, and has been approved by the Board of Commissioners with signature below.
Drs. Erlangga Mantik, MA
Zaafril Razief Amir
Komisaris Utama President Commissioner
Direktur Utama President Director
Ir. Hesti Indah Kresnarini, MPM
Indra Noor
Komisaris Commissioner
Direktur Operasional Operations Director
Bambang Sabariman, SE
Marthin F. Simarmata
Komisaris Commissioner
Direktur Keuangan Finance Director
LAPORAN KEUANGAN Financial Statements
Untuk Tahun-tahun Yang Berakhir Per 31 Desember 2011 Dengan Angka Pembanding Per 31 Desember 2010/ For The Year Ended December 31, 2011 With Comparative Figures For The Year Ended December 31, 2010 Beserta/With LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN INDEPENDENT AUDITORS' REPORT PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO)
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) Laporan Keuangan/Financial Statements Untuk Tahun-tahun Yang Berakhir Per 31 Desember 2011 Dengan Angka Pembanding Per 31 Desember 2010/ For The Year Ended December 31, 2011 With Comparative Figures For The Year Ended December 31, 2010 Beserta/With LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN/INDEPENDENT AUDITORS' REPORT
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) Laporan Keuangan/Financial Statements Untuk Tahun-tahun Yang Berakhir Per 31 Desember 2011 Dengan Angka Pembanding Per 31 Desember 2010/ For The Year Ended December 31, 2011 With Comparative Figures For The Year Ended December 31, 2010 Beserta/With LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN/INDEPENDENT AUDITORS' REPORT
DAFTAR ISI
CONTENTS Halaman/ Page
Pernyataan Direksi
Directors’ Statements
Laporan Auditor Independen
Independent Auditors' Report
Laporan Keuangan Laporan Posisi Keuangan (Neraca)
Financial Statements 1-2
Statements of Financial Position (Balance Sheets)
Laporan Laba Rugi
3
Statements of Income
Laporan Laba Rugi Komprehensif
4
Statements of Icomprehensive Income
Laporan Perubahan Ekuitas
5
Statements of Changes in Shareholders’ Equity
Laporan Arus Kas
6-7
Statements of Cash Flows
Catatan atas Laporan Keuangan
8 - 63
Notes to Financial Statements
Lampiran 1: Analisis Kekayaan
i - ii
Schedule 1: Assets Analysis
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) LAPORAN POSISI KEUANGAN (NERACA) Per 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding Per 31 Desember 2010 dan 1 Januari 2010 (disajikan kembali)
STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION (BALANCE SHEETS) As of December 31, 2011 With comparative figures as of December 31, 2010 and January 1, 2010 (restatement)
(Dalam satuan Rupiah)
(In Rupiah)
Catatan/ Notes
2011
2010
1 Januari / January 2010 (disaajikan kembali/restatement )
ASET Investasi Deposito berjangka Efek Penyertaan saham Lainnya
ASSETS
3c,3d,3e,4 3c,3d,3e,5
249.790.800.000
111.001.608.586
52.786.108.586
435.581.950.919
518.007.244.387
517.327.786.480
3c,3d,3e,6
4.472.038.624
4.472.038.624
4.472.038.624
22.398.162
6.635.667
151.491.116
689.867.187.705
633.487.527.264
574.737.424.806
Jumlah Investasi
Kas dan setara kas Piutang premi - bersih Piutang reasuransi bersih Aset keuangan lain Aset tetap – bersih Piutang pegawai Aset non keuangan lain Aset pajak tangguhan – bersih JUMLAH ASET
Investments Time deposits Marketable securities Investments in share of stock Others Total Investments Cash and cash equivalents Premium receivables - net Reinsurance receivables - net
3f,7 3g,3k,8
69.159.470.931
32.114.688.082
15.203.037.863
108.570.446.241
48.148.080.929
31.381.152.805
3g,3k,9
15.773.039.245
16.327.854.852
8.730.811.672
3e,10 3h,11 3c,12 3i,3o,13
2.407.774.510
6.623.321.881
5.390.495.335
69.075.360.279
58.336.026.944
56.262.511.551
2.063.801.557
2.131.556.787
1.732.681.394
8.215.203.439
4.619.969.065
3.281.823.881
Others financial assets Fixed assets – net Employee receivable Others non financial assets
2.327.294.383
2.178.184.370
1.604.805.776
Deferred tax assets - net
967.459.578.290
803.967.210.175
698.324.745.083
TOTAL ASSETS
3p,19d
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan ini
See the accompanying notes which form an integral part of these financial statements
1
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) LAPORAN POSISI KEUANGAN (NERACA) Per 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding Per 31 Desember 2010 dan 1 Januari 2010 (disajikan kembali)
STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION (BALANCE SHEETS) As of December 31, 2011 With comparative figures as of December 31, 2010 and January 1, 2010 (restatement)
(Dalam satuan Rupiah)
(In Rupiah)
Catatan/ Notes
2011
1 Januari / January 2010 (disaajikan kembali/restatement )
2010
LIABILITAS DAN EKUITAS
LIABILITIES AND STOCKHOLDERS’ EQUITY
LIABILITAS
LIABILITIES
Hutang klaim 3l,14 Hutang reasuransi 3c,3l,3r,15 Premi yang belum merupakan pendapatan 3k,3s,17 Estimasi klaim retensi sendiri 3k,3s,18 Hutang pajak 3p,19a Biaya yang masih harus dibayar 24 Hutang komisi 3m,21
272.519.251
394.154.864
479.108.259
39.689.269.528
24.829.265.674
10.379.482.904
80.909.888.219
46.546.294.375
30.622.390.076
80.449.176.342
47.830.035.310
34.386.254.801
428.795.818
323.840.683
488.972.860
8.420.807.131
4.883.545.152
4.839.480.846
4.542.594.170
225.505.994
1.495.480.247
Uang jaminan
22
15.643.757.653
6.553.109.527
5.266.022.407
Hutang jasa produksi Hutang pembiayaan kendaraan Penerimaan belum teridentifikasi Liabilitas lancar lainnya Uang muka premi jangka panjang Kewajiban imbalan kerja JUMLAH LIABILITAS
20
9.000.000.000
7.400.000.000
6.045.000.000
16
2.205.141.897
23 25
6.247.256.157
4.286.883.770
4.363.585.043
5.325.635.699
481.841.700
304.260.500
3k,3s,26
20.650.137.186
11.474.225.000
EKUITAS Modal saham nilai nominal Rp1.000.000 per saham Modal dasar 800.000 saham Modal ditempatkan dan disetor penuh 300.000 saham
3n,27
-
-
790.093.039
427.178.839
191.670.614
274.575.072.091
155.655.880.889
98.861.708.557
1b, 28
300.000.000.000
300.000.000.000
Accrued payable Comission payable Cash collateral Employees' performance incentives Lease obligation of vehicle Unidentified income Others non-current liablities Advance longterm premium Employee benefits liability TOTAL LIABILITIES
2.044.101.144
8.954.110.554
322.995.908.733
291.235.709.261
300.000.000.000
Unrealized gain (loss) on decline in market value of marketable (331.575.000) securities - net Retained earnings 262.664.536.036
Appropriated
67.844.496.322
48.121.509.472
37.130.075.490
Unapproppriated
692.884.506.199
648.311.329.286
599.463.036.526
TOTAL EQUITY - NET
967.459.578.290
803.967.210.175
698.324.745.083
JUMLAH LIABILITAS DAN EKUITAS
Unearned premium income Estimated own retention claims Taxes payable
STOCKHOLDERS’ EQUITY Capital stock - par value per share of Rp 1,000,000 Authorized 800,000 shares Issued and fully paid 300,000 shares
Laba (rugi) yang belum direalisasi atas penurunan nilai efek - bersih Saldo laba Ditentukan penggunaannya Belum ditentukan penggunaannya 29 EKUITAS - BERSIH
-
Claim payables Reinsurance payables
TOTAL LIABILITIES AND
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan ini
STOCKHOLDERS’ EQUITY
See the accompanying notes which form an integral part of these financial statements
2
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) LAPORAN LABA RUGI Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2010
STATEMENTS OF INCOME For the year ended December 31, 2011
With comparative figures for the year ended December 31, 2010
(Dalam satuan Rupiah)
(In Rupiah) 2011
Catatan/
2010
Notes
Date: UNDERWRITING INCOME
PENDAPATAN UNDERWRITING Pendapatan premi Premi bruto Premi reasuransi keluar Penurunan premi yang belum merupakan pendapatan Pendapatan premi – bersih
3k,30 617.129.714.631 (414.854.994.086)
503.734.951.555 (387.369.215.617)
(34.363.593.844) 167.911.126.701
(15.923.904.299) 100.441.831.639
BEBAN UNDERWRITING Beban klaim Klaim bruto Klaim reasuransi keluar Recoveries Penurunan (kenaikan) estimasi klaim retensi sendiri Beban klaim - bersih Pendapatan/(beban) komisi - bersih Beban underwriting lainnya
Approved by:
Premium income Gross premium Reinsurance premium outward Decrease in unearned premium income Premium income - net UNDERWRITING EXPENSES Claims expense
3l,31 (47.087.388.418) 12.135.325.533 3.983.513.490
(40.616.592.736) 13.081.528.168 4.565.928.876
3r
185.764.909 (3.309.703.536)
(13.443.780.510) (36.412.916.201)
(32.619.141.032) (63.587.690.428) (8.840.237.271) (5.086.252.959)
Gross claims Reinsurance claims outward Recoveries Decrease (increase) in estimated own retention claims Claims expense - net Commission income/ (expense) - net Other underwriting expenses
32
(77.514.180.657)
(39.536.854.828)
Underwriting expenses - net
Hasil underwriting - bersih Hasil investasi - bersih BEBAN USAHA
90.396.946.044 63.673.476.337 (86.556.654.741)
60.904.976.811
Underwriting expenses - net
LABA USAHA
67.513.767.640
Beban underwriting - bersih
Pendapatan/(beban) Lain-lain – bersih LABA SEBELUM MANFAAT/ (BEBAN) PAJAK PENGHASILAN TANGGUHAN
67.695.386.309
TAKSIRAN PAJAK PENGHASILAN Pajak kini Manfaat/(beban) pajak tangguhan LABA PERIODE BERJALAN
149.110.013 67.844.496.322
181.618.669
58.617.902.583 (71.543.037.056)
33 34
47.979.842.338
3p,19c 3p,19b,19d
3
INCOME FROM OPERATIONS
47.548.130.879
Other income (expense) - net INCOME BEFORE DEFERRED INCOME/(EXPENSE) TAX BENEFIT
573.378.593 48.121.509.472
Current tax Deferred tax asset/(expense) PROFIT FOR THE PERIOD
(431.711.459)
35
Invesment income - net OPERATING EXPENSES
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2010
STATEMENTS OF COMPREHENSIVE INCOME For the year ended December 31, 2011
With comparative figures for the year ended December 31, 2010
(Dalam satuan Rupiah)
(In Rupiah) 2011
Catatan/
2010
Notes
LABA BERSIH PENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN Reklasifikasi laba yang telah direalisasi atas aset keuangan tersedia untuk dijual Laba (rugi) yang belum direalisasi atas aset keuangan tersedia untuk dijual JUMLAH PENDAPATAN KOMPREHENSIF - BERSIH
48.121.509.472
67.844.496.322
NET INCOME OTHER COMPREHENSIVE INCOME Reclasification on realized gain of financial asset available for sale
(6.654.798.270)
-
(255.211.139)
9.285.685.554
financial asset available for sale
57.407.195.026
NET COMPREHENSIVE INCOME
Unrealized gain (loss) from sale of
60.934.486.913
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan ini
See the accompanying notes which form an integral part of these financial statements
4
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS
STATEMENTS OF CHANGES IN SHAREHOLDERS' EQUITY
Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2010
For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
(Dalam satuan Rupiah) Uraian/ Description
(In Rupiah) Catatan/ Notes
Saldo per 1 Januari 2010/ Balance as of 1 January 2010 Dividen, tantiem, dan program bina lingkunngan/ dividend, tantiem and PKBL program Pembentukan cadangan/General reserve Laba (rugi) yang belum direalisasi atas penurunan nilai efek - bersih/Unrealized gain (loss) on decline in market value of marketable securities Laba bersih tahun berjalan/net income for a year Saldo per 31 Desember 2010, Balance as of December 31, 2010 Dividen dan program bina lingkungan/ dividend and PKBL program
29
Modal disetor ditempatkan dan disetor penuh/Issued and fully paid capital stock
Laba (rugi) yang belum direalisasi atas penurunan nilai efek bersih/Unrealized gain (loss) on decline in market value of marketable securities
300.000.000.000
(331.575.000)
262.664.536.036
Jumlah Ekuitas/ Total Equity
37.130.075.490
-
-
-
(8.558.902.265)
-
-
28.571.173.225
(28.571.173.225)
599.463.036.526
(8.558.902.265) -
-
9.285.685.554
-
-
-
-
48.121.509.472
48.121.509.472
300.000.000.000
8.954.110.554
291.235.709.261
48.121.509.472
648.311.329.286
-
-
-
(16.361.310.000)
(16.361.310.000)
-
-
31.760.199.472
(31.760.199.472)
Pembentukan cadangan/General reserve Laba (rugi) yang belum direalisasi atas penurunan nilai efek - bersih/Unrealized gain (loss) on decline in market value of marketable securities
-
Laba bersih tahun berjalan/ Net profit for the year
-
300.000.000.000
Saldo per 31 Desember 2011/ Balance as of December 31, 2011
Saldo laba/ Retained earnings Ditentukan Belum ditentukan penggunaannya/ pnggunaannya/ Appropriated Unappropriated
(6.910.009.409)
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan ini
9.285.685.554
-
-
-
-
-
67.844.496.322
67.844.496.322
2.044.101.144
322.995.908.733
67.844.496.322
692.884.506.199
(6.910.009.409)
See the accompanying notes which form an integral part of these financial statements
5
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) LAPORAN ARUS KAS STATEMENTS OF CASH FLOWS Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 For The Year Ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2010 (In thousand Rupiah)
(Dalam ribuan Rupiah) 2011
2010 CASH FLOWS FROM OPERATING ACTIVITIES
ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI Laba sebelum pajak Penyesuaian untuk: Penurunan (kenaikan) premi yang belum merupakan pendapatan Penurunan (kenaikan) estimasi klaim retensi sendiri Hasil investasi Penyusutan aset tetap Amortisasi biaya ditangguhkan Laba (rugi) yang belum direalisasi atas penurunan nilai efek - bersih Penyisihan piutang premi Penyisihan piutang reasuransi Imbalan kerja karyawan Laba operasi sebelum perubahan dalam modal kerja Perubahan modal kerja: Piutang premi Piutang reasuransi Aset lancar lainnya Aset lain-lainnya Hutang klaim Hutang pajak Hutang reasuransi Hutang lancar lainnya Uang muka premi jangka panjang Kas bersih yang diperoleh dari aktivitas operasi
67.695.386.309
47.548.130.879
34.363.593.844
15.923.904.299
32.619.141.032 (63.673.476.337)
13.443.780.510 (58.617.902.583)
3.634.412.477 651.991.333
3.016.172.161 344.274.314
(6.910.009.410) 515.461.386
9.285.685.554 36.892.351
45.757.189 362.914.200
103.745.632 235.508.225
69.305.172.024
31.320.191.342
(60.937.826.698) 509.058.418 3.563.556.037 (3.527.479.144) (121.635.613) 104.955.136 14.860.003.855 27.554.306.564 9.175.912.186
(16.803.820.475) (7.700.788.813) (2.474.790.353) (839.331.086) (84.953.395) (165.132.178) 14.449.782.770 1.517.057.100 11.474.225.000
60.486.022.764
30.692.439.913
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tak terpisahkan dari laporan keuangan ini
6
Income before tax Adjustments for : Decrease (increase) in unearned premium income Decrease (increase) in estimated own retention claims Investment income Depreciation of premises and equipment and amortization of deferred charges Amortitation of deferred aset Unrealized gain (loss) on decline in market value of marketable securities premium receivable Allowance for doubtful account of reinsurance receivable Employee benefit Operating income before changes in working capital Changes in working capital: Premium receivables Reinsurance receivables Other current assets Other assets Claims payable Taxes payable Reinsurance payable Other current liabilities Advance long-term premium Net cash flows provided by operating activities
See the accompanying notes which form an integral part of these Financial Statements
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) LAPORAN ARUS KAS STATEMENTS OF CASH FLOWS Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 For The Year Ended December 31, 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada With comparative figures for the year ended December 31, 2010 tanggal 31 Desember 2010 (In thousand Rupiah)
(Dalam ribuan Rupiah) 2011
2010
ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI Deposito berjangka Investasi dalam efek Investasi lainnya Perolehan aset tetap Hasil investasi Aset lain-lain Kas bersih yang digunakan untuk aktivitas investasi ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN Pembagian dividen Dana program kemitraan dan bina lingkungan Kas bersih yang digunakan untuk aktivitas pendanaan
CASH FLOWS FROM INVESTING ACTIVITIES (138.789.191.414) 82.425.293.468 (15.762.495) (14.373.745.812) 63.673.476.337 -
(58.215.500.000) (679.457.907) 144.855.449 (5.089.687.554) 58.617.902.583 -
Time deposit Investment in marketable securities Other investments Acquisition of fixed assets Investment income Other assets
(7.079.929.916)
(5.221.887.429)
Net cash flows used in investing activities
(14.436.450.000)
(7.445.000.000)
(1.924.860.000)
CASH FLOWS FROM FINANCING ACTIVITIES Payments for dividends Fund for partnership and for community development program (1.113.902.265)
(16.361.310.000)
(8.558.902.265)
Kenaikan bersih kas dan setara kas
37.044.782.848
16.911.650.219
Kas dan setara kas awal tahun
32.114.688.083
15.203.037.864
Kas dan setara kas akhir tahun
69.159.470.931
32.114.688.083
Lihat catatan atas laporan keuangan yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan ini
7
Net cash flows by used in financing activities Net increase in cash and cash equivalents Cash and cash equivalents at beginning of the year Cash and cash equivalents at end of the year
See the accompanying notes which form an integral part of these Financial Statements
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
1.
(In Rupiah unless otherwise stated)
1. GENERAL
UMUM a.
a.
Pendirian dan Informasi Umum
Establishment and General Information
PT (Persero) Asuransi Ekspor Indonesia (“Perusahaan”) didirikan berdasarkan akta No.173 pada tanggal 30 November 1985 oleh Notaris Achmad Bajumi, S.H. pengganti dari notaris Imas Fatimah, S.H. Akta pendirian ini telah disahkan oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. C2-2649-HT0101 TH 86 tanggal 10 April 1986 dan diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 3 tanggal 9 Januari 1987.
PT (Persero) Asuransi Ekspor Indonesia (the “Company”) was established based on notarial deed No.173 dated November 30, 1985 of Achmad Bajumi, S.H, substitute of Imas Fatimah, S.H. The deed of establishment was approved by the Minister of Justice of the Republic of Indonesia in its decision letter No. C2-2649-HT0101 TH 86 dated April 10, 1986 and was published in State Gazette Republic of Indonesia No. 3 dated January 9, 1987.
Anggaran dasar Perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan, terakhir dengan akta No. 08 oleh notaris Hizmelina, S.H. tanggal 22 Juni 2011. Perubahan ini telah disetujui oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia melalui Surat Keputusan No. AHU-38544.AH.01.02. TH 2011 tanggal 1 Agustus 2011.
The Company’s articles of association has been amended several times, the most recent amendment is by notarial deed No. 08 dated June 22, 2011 by Hizmelina, S.H. The amendement have been approved by Ministry of Law and HAM Right of the Republic of Indonesia. Its Decision Letter No.AHU-38544.AH.01.02. TH 2011 dated August 01, 2011.
Perusahaan memulai kegiatan operasionalnya pada tahun 1987.
The Company started its commercial activities in 1987.
Sesuai dengan pasal 3 anggaran dasar Perusahaan, ruang lingkup kegiatan Perusahaan adalah sebagai berikut:
In accordance with article 3 of the Company’s articles of association, the scope of activities of the Company are as follows:
- Menerima pertanggungan atas risiko tidak diterimanya pembayaran dari importir (pembeli) di luar negeri terhadap ekspor barang atau jasa yang dilakukan oleh eksportir dari Indonesia.
-
- Menerima pertanggungan atas risiko tidak diterimanya pelunasan kredit dari debitur terhadap kredit yang diberikan oleh bank atau lembaga pembiayaan.
- To undertake guarantee covering against risk of non settlement by debtors of credits advanced by banks or financial institutions.
- Menerima pertanggungan langsung dari segala jenis asuransi kerugian dan sejenisnya termasuk menyelenggarakan usaha dibidang kerugian dengan prinsip syariah serta mereasuransikan resiko-resiko asuransi tersebut dengan mempertimbangkan kemampuan Perusahaan.
- To undertake in other field of general insurance directly, etc including the conduct of business in the field of general insurance with Islamic principles and to reinsured insurance risks by considering company capacity.
- Menerima pertanggungan tidak langsung dari PerusahaanPerusahaan asuransi/reasuransi didalam maupun diluar negeri atas segala jenis asuransi kerugian dan sejenisnya untuk ditahan sendiri serta mereasuransikan resiko-resiko asuransi tersebut dengan mempertimbangkan kemampuan Perusahaan.
- To undertake in other field of general insurance undirectly from local or foreign for any kind of general insurance, etc by own retention and to reinsured insurance risks by considering company capacity.
- Melakukan kegiatan lain yang lazim dilakukan oleh Perusahaan Asuransi dengan memperhatikan ketentuan Peraturan PerundangUndangan.
- To undertake other sectors to the extent they are permitted by the prevailing rules and regulations.
To undertake insurance covering against risks of non receipt of payment by Indonesian exporters from foreign importers (buyers) relating to exports of goods or services by Indonesian exporter.
8
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
1.
(In Rupiah unless otherwise stated)
1. GENERAL (continued)
UMUM (lanjutan) Perusahaan berdomisili di Jakarta dengan kantor pusatnya berkedudukan di Jl, HR, Rasuna Said Blok X-5 Kav, 2-3, Jakarta. Perusahaan memiliki 8 (delapan) kantor cabang yakni Jakarta Utama, Jakarta II, Surabaya, Medan, Bandung, Semarang, Tanggerang dan Makasar dan 10 (sepuluh) kantor pemasaran di beberapa kota. b.
The Company is domiciled in Jakarta with its head office located at Jl, HR, Rasuna Said Blok X-5 Kav, 2-3, Jakarta. The Company has 8 (eight) branches located in Jakarta Utama, Jakarta II, Surabaya, Medan, Bandung, Semarang, Tanggerang and Makasar and 10 (ten) marketing offices in several cities.
b.
Komisaris, Direksi dan Pegawai
Berdasarkan Keputusan Menteri Negara BUMN Nomor: KEP225/MBU/2010, tanggal 7 Oktober 2010, Susunan Komisaris dan Direksi Perusahaan per 31 Desember 2011 dan 2010, sebagai berikut:
Based on a decision of the Minister of BUMN Number: KEP-225/MBU/2010 dated October 7, 2010 the composition of commissioners and directors at December 31, 2011 and 2010 was amended as follow:
2011
2010
Erlangga Mantik Hesti Indah Kresnarini Bambang Sabariman
Erlangga Mantik Hesti Indah Kresnarini Bambang Sabariman
Commissioners
Komisaris Komisaris Utama Komisaris Komisaris
Zaafril Razief Amir Marthin F. Simarmata Indra Noor
Pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 Perusahaan memiliki karyawan sebagai berikut:
Tenaga Kerja Waktu Tertentu Organik Jumlah karyawan
2.
President Commissioner Commissioner Commissioner Directors
Direksi Direktur Utama Direktur Direktur
Commissioners, Directors and Employees
Zaafril Razief Amir Marthin F. Simarmata Indra Noor
At December 31, 2011 and 2010 the Company had employees as follow:
2011
2010
144 229 373
150 208 358
Contract employee Permanent employee Total employee
2. NEW FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS
STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN BARU Dewan Standar Akuntansi Keuangan – Ikatan Akuntan Indonesia (DSAK-IAI) telah menerbitkan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) dan Interpretasi Standar Akuntansi Keuangan (ISAK) dalam rangka program konvergensi PSAK ke International Financial Reporting Standards (IFRS). Selain itu DSAK-IAI juga menerbitkan Pernyataan Pencabutan PSAK (PPSAK), yaitu untuk mencabut atas PSAK yang tidak sejalan dengan program konvergensi ke IFRS tersebut. Beberapa PSAK telah efektif berlaku 1 Januari 2011 dan sebagian akan efektif untuk periode yang dimulai 1 Januari 2012. Berikut penjelasan atas keterterapan PSAK baru tersebut dalam penyajian dan pengungkapan laporan keuangan Perusahaan.
President Director Director Director
Financial Accounting Standards Board - The Indonesian Institute of Accountants (DSAK-IAI) has issued Statement of Financial Accounting Standards (PSAK) and Interpretations of the Financial Accounting Standards (ISAK) in order with the convergence program of PSAK to International Financial Reporting Standards (IFRS). Inaddition, DSAK-IAI also DSAK issued Revocation SFAS Statement (PPSAK), which is to repeal the PSAK which is not in line with the convergence program to IFRS. Some of the IAS has been effective on January 1, 2011 and the other standars will be effective for periods beginning January 1, 2012. The following is an explanation for the provisions of the new GAAP presentation and disclosures in the financial statements of the Company.
9
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
2.
(In Rupiah unless otherwise stated)
2.
STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN BARU (lanjutan)
NEW FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS (continued)
a. PSAK dan ISAK Yang Efektif Berlaku 1 Januari 2011 Dalam menerapkan PSAK dan ISAK yang efektif berlaku 1 Januari 2011, Perusahaan telah melakukan analisis dan kajian terhadap transaksi dan peristiwa serta penyajian dan pengungkapan laporan keuangan tahun 2011 serta mengidentifikasi akun-akun yang mengalami perubahan atau memerlukan penyesuaian. Berikut adalah uraian analisis dan dampak penerapan PSAK yang efektif berlaku tersebut yang relevan dengan transaksi dan peristiwa dalam Perusahaan. Perubahan yang tidak relevan tidak diungkapkan.
a. PSAK and ISAK effective since January 1, 2011 In implementing the PSAK and ISAK effective since January 1, 2011, the Company has conducted an analysis and review the transactions and events as well as the presentation and disclosure of financial statements in 2011 and to identify accounts which require change or adjustment. Here's description and analysis of the impact of effective application of PSAK applies the relevant transactions and events in the Company. Irrelevant changes were not disclosed.
1) PSAK dan ISAK yang berdampak terhadap penyajian dan pengungkapan laporan keuangan Perusahaan untuk periode yang berakhir 31 Desember 2011 termasuk dampak terhadap penyajian angka komparatif 2010:
and ISAK with the impact on the 1) PSAK presentation and disclosure of financial statements for the year ended December 31, 2011 including the impact on the presentation of comparative number in 2010:
a. PSAK 1 (Revisi 2009) Penyajian Laporan Keuangan
a. PSAK 1 (Revised 2009), Presentation of Financial Statements
Berdasarkan PSAK 1 (2009) Perusahaan menyusun laporan keuangan yang meliputi komponen Laporan Posisi Keuangan, Laporan Laba Rugi, Laporan Laba Rugi Komprehensif, Laporan Arus Kas, Laporan Perubahan Ekuitas dan Catatan Atas Laporan Keuangan. Perusahaan memilih untuk menyajikan Laporan Laba Rugi Komprehensif dengan dua laporan, yaitu Laporan Laba Rugi dan Laporan Laba Rugi Komprehensif.
According to PSAK 1 (2009) the Company prepare financial statements which include component Statements of Financial Position, Statements of Income, statements of Comprehensive Income, Statements of Cash Flows, Statements of Changes in Equity and Notes to Financial Statements. the Company present the Comprehensive Income
Penyajian kembali laporan keuangan tahun sebelumnya sehubungan penerapan kebijakan akuntansi baru disajikan dengan menyajikan angka komparatif awal periode. Pada tahun sebelumnya Perusahaan menyajikan laporan keuangan berdasarkan PSAK 1 (1998). Dibandingkan dengan kebijakan pada tahun sebelumnya, maka pada tahun 2011 Perusahaan menyajikan Pendapatan Komprehensif Lainya sebagian bagian dalam Laporan Laba Rugi Komprehensif yang sebelumnya tidak dikenal dalam tahun sebelumnya. Demikian juga Perusahaan juga menyesuaikan penyajian laporan posisi keuangan menjadi tidak diklasifikasikan (unclassified menjadi aset lancar dan aset tidak lancar dan liabilitas jangka pendek dan liabilitas jangka panjang, agar penyajiannya lebih sesuai dengan substansi ekonomi dan operasi Perusahaan.
Statement in two reports, the Statement of Income and Statements of Comprehensive Income. Restatement of prior year financial statements in relation to the implementation of new accounting policies is presented to provide comparative numbers at beginning of period. In the previous year the Company presents financial statements under PSAK 1 (1998). In comparison with the previous policy, in 2011 the Company present as part of other comprehensive income in the Consolidated Statements of Comprehensive Income not previously known in the prior year. Similarly, the Company also customize the presentation of a statement of financial position is not classified into current assets and noncurrent assets and liabilities of short-term and long-term liabilities, in order of presentation more in line with economic substance and operation of the Company.
10
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
2.
(In Rupiah unless otherwise stated)
2.
STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN BARU (lanjutan) Perubahan lainya adalah Perusahaan tidak diperkenankan lagi untuk menggunakan akun “Pos Luar Biasa” dalam penyajian dan pengungkapan suatu transaksi atau peristiwa dalam laporan keuangan. Selain itu Perusahaan juga menyesuaikan penggunaan beberapa istilah dalam laporan keuangan, seperti “Laporan Posisi Keuangan” yang sebelumnya menggunakan istilah “Neraca”, liabilitas yang sebelumnya menggunakan istilah “kewajiban” sehingga penyajiannya sesuai dengan PSAK 1 (2009). Sedangkan item yang lain dalam penyajian laporan keuangan tidak mengalami perubahan.
NEW FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS (continued)
The other changes is the company no longer allowed to use the "Extraordinary Item" account in the presentation and disclosure of events or transactions in the financial statements. In addition the Company also adjusts the use of some terms in the financial statements, such as the "Statement of Financial Position" previously use "balance sheet" liabilities which previously used the term "liability" that are presented in accordance with PSAK 1 (2009). Whereas the other items in the presentation of financial statements has not changed.
b. PSAK 7 (Revisi 2009) Pengungkapan Transaksi Pihak Berelasi
b. PSAK 7 (Revised 2009) related Party Disclosure
Berdasarkan PSAK 7 (2009) Perusahaan mengungkapkan pembayaran kompensasi kepada personil manajemen kunci secara total dalam laporan keuangan tahun 2011 dimana dalam laporan keuangan tahun sebelumnya tidak dipersyaratkan. Demikian juga pengungkapan transaksi dengan pihak berelasi sebagai suatu transaksi yang wajar dan setara dengan transaksi yang dilakukan dengan pihak selain pihak berelasi hanya jika dapat dibuktikan, dimana dalam persyaratan sebelumnya setiap entitas harus mengungkapkan penilaian terhadap transaksi dengan pihak berelasi. Sedangkan persyaratan dan ketentuan lainya tidak mengalami perubahan dibandingkan dengan PSAK 7 (1994).
Under PSAK 7 (2009) disclose the payment of compensation to the the Company key management personnel in total of the financial statements in 2011 which the previous years financial statement are not required. Similarly, the disclosure of transactions with parties which relate to as a fair and equitable transaction with transactions conducted with parties other than the parties relate only if it can be proved, where the previous requirements of each entity shall disclose an assessment of the transactions with parties relate. While the other terms and conditions do not change compared to PSAK 7 (1994).
Berdasarkan analisis tersebut penerapan PSAK tersebut hanya berdampak terhadap penyajian dan pengungkapan laporan keuangan dan tidak berdampak terhadap pengakuan dan pengukuran suatu transaksi atau peristiwa sehubungan dengan penerapan PSAK tersebut. Dampak penyajian berupa reklasifikasi akun investasi yang sebelumnya diakui sebagai investasi pada asosiasi kemudian direklasifikasi menjadi investasi pada pengendalian bersama entitas dan penyajian laporan posisi keuangan menjadi “unclassified ”. Terhadap perubahan tersebut, Perusahaan menyajikan kembali angka komparatif awal periode sajian yaitu per 1 Januari 2010 dalam laporan posisi keuangan. Demikian pula terhadap penyajian laporan posisi keuangan per 31 Desember 2010 disajikan kembali agar sesuai dengan persyaratan yang berlaku.
Based on this analysis the the implementation of PSAK only affect the presentationand disclosure of financial statements and had no impact on the recognition andmeasurement of a transaction or event in relation with the the implementation of PSAK. Presentation of the impact of the reclassification of investment accounts that were previously recognized as an investment in the associate and then reclassified into investment in joint controlled entities and the presentation of the report noted that financial position to be "unclassified". Against the amendment, the Company has restated the comparative numbers earlier period presented are per January 1, 2010in the statement of financial position. Similarly to the presentation of the statement of financial position by December 31, 2010 restated to conform with applicable requirements.
11
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
2.
(In Rupiah unless otherwise stated)
2.
STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN BARU (lanjutan) 2. PSAK dan ISAK yang tidak berdampak signifikan terhadap penyajian dan pengungkapan laporan keuangan Perusahaan untuk untuk tahun yang berakhir tanggal 31 Desember 2011 dan penyajian angka komparatif 2010:
NEW FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS (continued)
2. PSAK and ISAK that has no significant impact on the presentation and disclosure of financial statements for the year ended December 31, 2011 and the presentationof comparative numbers in 2010:
a. PSAK 6 (2009) Pencabutan PSAK 21: Akuntansi Ekuitas, ISAK 1: Interpretasi atas Paragraf 23 PSAK No. 21 tentang Penentuan Harga Pasar Dividen Saham; ISAK 2 Interpretasi atas Penyajian Piutang pada Pemesan Saham dan ISAK 3 Interpretasi tentang Perlakuan Akuntansi atas Pemberian Sumbangan atau Bantuan. b. PSAK 2 (Revisi 2009) Laporan Arus Kas c. PSAK 3 (Revisi 2009) Laporan Keuangan Interim d. PSAK 4 (Revisi 2009) Laporan Keuangan Konsolidasi dan Laporan Keuangan Tersendiri
a.
Accounting for Equity, ISAK 1: Interpretation Paragraph 23 of PSAK No. 21 Dividends on Stock Market Pricing; ISAK 2 Interpretation of the Buyer Shares Presentation of Accounts Receivable and ISAK 3 Interpretation on Accounting Treatment for granting donations or help.
b. c. d.
PSAK 2 (Revised 2009) Statement of Cash Flows PSAK 3 (Revised 2009) Interim Financial Report PSAK 4 (Revised 2009) Consolidated Financial Statements and Separate Financial Statements
e. PSAK 5 (Revisi 2009) Segmen Operasi f. PSAK 8 (Revisi 2009) Peristiwa Setelah Periode Pelaporan
e. f.
PSAK 5 (Revised 2009) Operating Segments PSAK 8 (revised 2009) Events After the Reporting Period
g. PSAK 22 (Revisi 2009) Kombinasi Bisnis h. PSAK 23 (Revisi 2009) Pendapatan i. PSAK 25 (Revisi 2009) Kebijakan Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi, dan Kesalahan
g. h. i.
PSAK 22 (Revised 2009) Business Combinations PSAK 23 (Revised 2009) Income PSAK 25 (Revised 2009) Accounting Policies, Changes in Accounting Estimates and Errors
j.
PSAK 58 (Revisi 2009) Aset Tidak Lancar Yang Dimiliki Untuk Dijual dan Operasi Yang dihentikan
j.
PSAK 58 (Revised 2009) Non-current Assets Held for Sale and Discontinued Operations
k. ISAK 7(2009) Konsolidasi Entitas Bertujuan Khusus l. ISAK 9 (2009) Perubahan atas Liabilitas Aktivitas Purnaoperasi, Restorasi, dan Liabilitas Serupa.
k. l.
ISAK 7 (2009) Consolidation of Special Purpose Entities ISAK 9 (2009) Changes in Liabilities Purnaoperasi activity, Restoration and Similar Liabilities
m. ISAK 10 (2009) Program Loyalitas Pelanggan n. ISAK 11 (2009) Distribusi Aset Nonkas Kepada Pemilik
m. ISAK 10 (2009) Customer Loyalty Program] n. ISAK 11 (2009) Distribution of non-cash Assets to Owners
o. ISAK 12 (2009) Pengendalian Bersama Entitas: Kontribusi Nonmoneter oleh Venturer
o.
ISAK 12 (2009) Control of the Joint entities: nonmonetary Contributions by Venturers
p. ISAK 14 (2009) Aset Tidak Berwujud q. ISAK 17 (2009) Laporan Keuangan Interim dan Penurunan Nilai
p. q.
ISAK 14 (2009) Intangible Assets ISAK 17 (2009) Interim Financial Report and Impairment
b. PSAK Yang Sudah Diterbitkan Namun Belum Berlaku Efektif 1. PSAK 10 (2009), "Pengaruh Perubahan Kurs Valuta Asing"
b. PSAK issued but not yet adopted 1. PSAK 10 (2009), "Effects of Changes in Foreign Exchange Rates"
2. PSAK 13 (2011), "Properti Investasi" 3. PSAK 16 (2011), "Aset Tetap"
PSAK 13 (2011), "Investment Property" PSAK 16 (2011), "Fixed Assets"
12
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
2.
(In Rupiah unless otherwise stated)
2.
STANDAR AKUNTANSI KEUANGAN BARU (lanjutan)
NEW FINANCIAL ACCOUNTING STANDARDS (continued)
4. PSAK 18 (2010), "Akuntansi dan Pelaporan Program Manfaat Purnakarya"
4. PSAK 18 (2010), "Accounting and Reporting by Retirement Benefit Plans
PSAK 24 (2010), "Imbalan Kerja" PSAK 30 (2011), "Sewa" PSAK 46 (2010), "Pajak Penghasilan" PSAK 50 (2010), "Insurumen Keuangan: Penyajian" PSAK 53 (2010), "Pembayaran Berbasis Saham" PSAK 55 (2011), "Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran"
PSAK 24 (2010), "Employee Benefits" PSAK 30 (2011), "Rent" PSAK 46 (2010), "Income Taxes" PSAK 50 (2010), "Financial Instruments: Presentation" PSAK 53 (2010), "Share-Based Payment" PSAK 55 (2011), "Financial Instruments: Recognition and Measurement"
PSAK 56 (2010), "Laba Per Saham" PSAK 60, "Instrumen Keuangan: Pengungkapan" PSAK 61, "Akuntansi Hibah Pemerintah dan pengungkapan bantuan pemerintah"
PSAK 56 (2010), "Earnings Per Share" PSAK 60, "Financial Instruments: Disclosures" PSAK 61, "Accounting for Government Grants and disclosure of government assistance"
PSAK 63, "Pelaporan Keuangan dalam Ekonomi Hiperinflasi"
PSAK 63, "Financial Reporting in Hyperinflation Economy"
ISAK 13, "Lindung Nilai Investasi Neto dalam Kegiatan Usaha Luar Negeri."
ISAK 13, "Hedging Net Investment in Foreign Operations."
ISAK 15, "PSAK 24-Batas Aset Imbalan Pasti, Persyaratan Pendanaan Minimum dan Interaksinya"
ISAK 15, "PSAK 24-The Limit on a Defined Benefit Asset, Minimum Funding Requirements and Their Interaction
ISAK 16 (2011) Perjanjian Konsesi Jasa Aktivitas Operasi"
ISAK 16 (2011) Operating Activities Service Concession Agreement "
ISAK 18, "Bantuan Pemerintah – Tidak Berelasi Spesifik dengan Aktivitas Operasi"
ISAK 18, "Government Assistance - No Specific Relation to Operating Activities
ISAK 19, "Penerapan Pendekatan Penyajian Kembali dalam PSAK 63: Pelaporan Keuangan dalam Ekonomi Hiperinflasi"
ISAK 19, "Implementation Approach Makes Return in PSAK 63: Financial Reporting in Hyperinflation Economy"
ISAK 20, "Pajak penghasilan - perubahan dalam status pajak entitas atau para pemegang saham"
ISAK 20, "Income taxes - changes in the tax status of an entity or its shareholders"
ISAK 21 (2011) Perjanjian Konstruksi Real Estat ISAK 22 (2011) Perjanjian Konsesi Jasa: Pengungkapan ISAK 24, "Evaluasi Substansi beberapa transaksi yang melibatkan suatu bentuk legal sewa"
ISAK 21 (2011) Construction of Real Estate Agreement ISAK 22 (2011) Service Concession Agreements: Disclosure ISAK 24, "Evaluation of the substance of certain transactions involving the legal form of lease"
ISAK 25, "Hak Atas Tanah" ISAK 26, "Penilaian Ulang Derivatif Melekat"
ISAK 25, "Land Rights" ISAK 26, "Reassessment Embedded Derivative"
Terhadap PSAK tersebut Perusahaan masih mempelajari dampak yang mungkin timbul dari penerapan standar tersebut terhadap laporan keuangan.
The Company is still evaluating the possible impact of these standards on the financial statements.
13
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
(In Rupiah unless otherwise stated)
3. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING Berikut ini adalah ikhtisar kebijakan akuntansi pokok yang diterapkan Perusahaan dalam penyusunan laporan keuangan yang sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan (SAK) di Indonesia.
a.
The following is a summary of the significant accounting policies applied in preparing the Company's financial statements in accordance with Indonesian Financial Accounting Standards.
a.
Dasar Penyusunan Laporan Keuangan
Basis for Preparation of the Financial Statements
Laporan keuangan disusun berdasarkan prinsip kesinambungan usaha dan pengukuran biaya historis dan nilai wajar sesuai persyaratan SAK. Laporan Keuangan disajikan berdasarkan basis akrual, kecuali untuk laporan arus kas.
The financial statements were prepared based on the principle of business continuity (going concern) and the historical cost and fair value according to the requirements of SAK. Financial statements are presented on the accrual basis, except for the statement of cash flows.
Laporan arus kas disusun dengan menggunakan metode tidak langsung dengan mengelompokkan arus kas dalam aktivitas operasi, investasi dan pendanaan. Untuk keperluan penyusunan laporan arus kas, pengertian kas mencakup saldo kas dan saldo giro di bank.
The statements of cash flows are prepared using indirect method with classifications of cash flows into operating, investing and financing activities. For the purpose of the statements of cash flows, cash and cash equivalents include cash on hand, and cash in bank.
Seluruh angka dalam catatan atas laporan keuangan disajikan dalam Rupiah, yang merupakan mata uang fungsional kecuali jika dinyatakan secara khusus.
All figures in the notes to the financial statements are presented in Rupiah, which is the functional currency unless otherwise stated.
b. Compliance statement
b. Pernyataan kepatuhan Laporan keuangan Perusahaan yang berakhir 31 Desember 2011 dan 2010 disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan yang berlaku di Indonesia.
The Company financial statements ending December 31, 2011 and 2010 are presented in accordance with Indonesian Financial Accounting Standards.
c. Transaksi dengan Pihak-pihak yang berelasi
c.
Transaction with Related Parties
Yang dimaksud dengan pihak-pihak yang berelasi sesuai dengan PSAK No. 7 adalah:
The Financial Accounting Standards (SFAS) No.7, "Related Party Disclosures", defines the related parties as follows:
1. Perusahaan yang melalui satu atau lebih perantara (intermediaries), mengendalikan atau dikendalikan oleh, atau berada di bawah pengendalian bersama dengan perusahaan pelapor (holding companies, subsidiaries, fellow subsidiaries ).
1. Companies, which through one or more intermediaries, control, or being controlled by, or under common control of the Company (including holding companies, subsidiaries and fellows subsidiaries).
2. Perusahaan asosiasi (associated companies )
2. Associated companies
3. Perorangan yang memiliki baik secara langsung maupun tidak langsung suatu kepentingan hak suara di perusahaan pelapor yang berpengaruh secara signifikan, anggota keluarga dekat dari perorangan tersebut (yang dimaksudkan dengan anggota keluarga dekat adalah mereka yang dapat diharapkan mempengaruhi atau dipengaruhi perorangan tersebut dalam transaksinya dengan perusahaan pelapor).
3. Individuals who, directly or indirectly, have significan voting rights in the Company, and close relatives of the individuals. What is meant by close relatives are those who may be expected to influence or being influenced by the individuals in transactions with the Company;
14
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
(In Rupiah unless otherwise stated)
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan)
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
4. Karyawan kunci, yaitu orang-orang yang mempunyai wewenang dan tanggung jawab untuk merencanakan, memimpin dan mengendalikan kegiatan perusahaan pelapor yang meliputi Dewan Komisaris, Direksi dan Kepala Divisi dari Perusahaan dan keluarga dekat orang-orang tersebut.
4. Key staff, who have authority and responsibility to plan, manage, and control the activities of the reporting companies, which include members of Board of Commissioners, Directors and Division Head of the Company as well as close relatives of the key staffs.
5. Perusahaan di mana suatu kepentingan substansial dalam hak suara, baik secara langsung maupun tidak langsung oleh setiap orang yang diuraikan dalam alinea c.3 dan c.4 di atas atau setiap orang tersebut mempunyai pengaruh signifikan atas perusahaan tersebut. Ini mencakup perusahaan-perusahaan yang dimiliki anggota dewan komisaris, direksi atau pemegang saham utama dari perusahaan pelapor adalah manajemen kunci yang sama dengan manajemen perusahaan pelapor.
5. Companies, where substantial voting rights are directly or indirectly owned by each of those referred to in (3) or (4), or each of those has significant influence on the companies. These include companies owned by any member of the board of commissioners, directors or shareholders of the reporting companies, and companies which have any same key member of management as that with the reporting companies.
d.
d.
Transaksi dan saldo dalam mata uang asing
Foreign currency transactions and balances
Transaksi dalam mata uang asing dicatat dalam rupiah sebagai mata uang fungsional berdasarkan kurs standar yang ditetapkan Perusahaan. Pada tanggal neraca, aset dan kewajiban moneter dalam mata uang asing disesuaikan untuk mencerminkan kurs yang berlaku yang terakhir diumumkan oleh Bank Indonesia untuk tahun berjalan. Laba atau rugi kurs yang terjadi dikreditkan atau dibebankan pada laba rugi tahun berjalan.
Transactions involving foreign currencies are recorded in Rupiah, its functional currency by using the foreign exchange rate established by the Company. At balance sheet date, monetary assets and liabilities denominated in foreign currency are adjusted to reflect the prevailing rate of exchange as published by Bank Indonesia at the last transaction date for the year. The resulting gains or losses from foreign exchange rate is credited or charged to the statement of income in the current year.
Keuntungan dan kerugian selisih kurs yang timbul dari transaksi dalam mata uang asing dan penjabaran aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing ke dalam mata uang Rupiah diakui pada laporan laba rugi tahun berjalan.
Exchange gains and losses, arising from transactions in foreign currency and on translation of foreign currency monetary assets and liabilities, are recognized in the current statements of income.
Berikut adalah kurs mata uang asing yang digunakan pada tanggal neraca (dalam satuan Rupiah):
Exchange rates used at the balance sheet dates are as follows:
Mata uang 1 US Dollar Amerika (USD) 1 Dollar Singapura (SDG) 1 Dollar Australia 1 Euro 1 Great Britain Poundsterling 1 Dollar Hongkong 1 JPY e.
2011 9.068,00 6.974,33 9.202,68 11.738,99 13.969,27 1.167,21 116,80
8.991,00 6.980,61 9.142,51 11.955,79 13.893,80 110,29
United States Dollar (USD) Singapore Dollar (SGD) Australian Dollar (AUD) European (Euro) Great Britain Poundsterling (GBP) Hongkong Dollar (HKD) Japan Yen (JPY) e.
Instrumen keuangan
Aset keuangan Perusahaan terdiri dari kas dan setara kas, deposito berjangka, investasi pada surat berharga, piutang pendapatan bunga, dan penyertaan. Kewajiban keuangan Perusahaan yaitu biaya yang masih harus dibayar dan hutang lainnya.
Currencies
2010
Financial instrument
The Company's financial assets consist of cash and cash equivalents, time deposits, securities, interest income, and investment. The Company's financial liabilities are accrued expenses and other payables.
15
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan)
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
Klasifikasi instrumen keuangan pada pengakuan awal tergantung pada tujuan dan intensi manajemen serta karakteristik dari instrumen keuangan tersebut.
Classification of financial instruments at initial recognition depends on the purpose and intention of management and the nature of such financial instruments.
Sesuai dengan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (“PSAK”) No. 50 (Revisi 2006) “Instrumen Keuangan: Penyajian dan Pengungkapan” dan PSAK No. 55 (Revisi 2006) “Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran” berlaku untuk laporan keuangan yang periodenya dimulai pada atau setelah tanggal 1 Januari 2010.
According to the Statement of Financial Accounting Standards (“SFAS”) No. 50 (Revised 2006) "Financial Instruments: Presentation and Disclosures" and SFAS No. 55 (Revised 2006) "Financial Instruments: Recognition and Measurement” applicable for financial statements covering periods beginning on or after January 1, 2010.
1)
1) Financial assets
Aset keuangan
Aset keuangan diklasifikasikan dalam kategori sebagai berikut (i) aset keuangan yang nilai wajarnya diakui melalui laporan laba rugi, (ii) pinjaman dan piutang, (iii) aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo, dan (iv) aset keuangan yang tersedia untuk dijual. Klasifikasi ini tergantung pada tujuan saat aset keuangan tersebut diperoleh. Manajemen menentukan klasifikasi aset keuangan tersebut pada saat pengakuan awal.
Financial assets are classified into the categories of (i) financial assets at fair value through profit or loss, (ii) loans and receivables, (iii) held-tomaturity financial assets and (iv) available-for-sale financial assets. The classification depends on the purpose for which the financial assets were acquired. Management determines the classification of its financial assets at initial recognition.
(i) Aset keuangan yang nilai wajarnya diakui melalui laporan laba rugi
(i) Financial assets at fair value through profit or loss
Aset keuangan yang nilai wajarnya diakui di laporan laba atau rugi adalah aset keuangan yang diklasifikasikan sebagai aset untuk diperdagangkan. Sebuah aset keuangan diklasifikasikan sebagai aset untuk diperdagangkan jika diperoleh terutama untuk tujuan penjualan atau pembelian kembali dalam waktu dekat dan terdapat bukti yang menunjukkan latar belakang untuk mengambil keuntungan jangka pendek.
Financial assets at fair value through profit or loss are financial assets classified as held for trading. A financial asset is classified as held for trading if it is acquired principally for the purpose of selling or repurchasing it in the near term and for which there is evidence of a recent actual pattern of short term profit taking.
(ii) Pinjaman dan piutang
(ii) Loan and receivables
Pinjaman dan piutang adalah aset keuangan non-derivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan yang tidak terpengaruh oleh pasar aktif. Pinjaman dan piutang awalnya diakui sebesar nilai wajar ditambah biaya transaksi dan selanjutnya diukur sebesar biaya perolehan yang diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif. Pinjaman dan piutang terdiri dari investasi bersih dalam sewa guna usaha pembiayaan, piutang lainnya, dan aset lainnya.
Loans and receivables are non-derivative financial assets with fixed or determinable payments that are not quoted in an active market. Loans and receivables are initially recognised at fair value plus transaction costs and subsequently measured at amortised cost using the effective interest rate method. Loans and receivables consist of net investment in finance leases, other receivables and other assets.
16
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan)
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
(iii) Aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo
(iii) Held-to-maturity financial assets
Aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo adalah aset keuangan non-derivatif dengan pembayaran dan jatuh tempo yang tetap serta telah ditentukan dimana manajemen Perusahaan memiliki maksud positif dan kemampuan untuk memiliki hingga jatuh tempo, selain:
Held-to-maturity financial assets are non-derivative financial assets with fixed or determinable payments and fixed maturities that the Company’s management has the positive intention and ability to hold to maturity, other than:
a)
aset keuangan Perusahaan yang nilai wajarnya diakui melalui laporan laba rugi;
a)
those that the Company upon initial recognition designates as at fair value through profit or loss;
b)
aset keuangan Perusahaan yang tersedia untuk dijual; dan
b)
those that the Company designates as available for sale; and
c)
aset keuangan yang memenuhi definisi sebagai pinjaman dan piutang.
c)
those that meet the definition of loans and receivables.
Aset keuangan ini pada awalnya diakui sebesar nilai wajar termasuk biaya transaksi dan kemudian diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menerapkan metode suku bunga efektif.
These are initially recognised at fair value including transaction costs and subsequently measured at amortised cost, using the effective interest rate method.
(iv) Aset keuangan tersedia untuk dijual
(iv) Available-for-sle financial assets
Aset keuangan yang tersedia untuk dijual adalah aset keuangan yang dimaksudkan untuk dimiliki hingga jangka waktu yang tak terbatas, yang dapat dijual untuk memenuhi kebutuhan likuiditas atau perubahan suku bunga, nilai tukar, atau yang tidak diklasifikasikan sebagai pinjaman dan piutang, aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo atau aset keuangan yang nilai wajarnya diakui melalui laporan laba rugi.
Available-for-sale financial assets are financial assets that are intended to be held for anindefinite period of time, which may be sold in response to needs for liquidity or changes in interest rates, exchange rates or that are not classified as loans and receivables, held-to-maturity investments or financial assets at fair value through profit or loss.
Aset keuangan yang tersedia untuk dijual pada awalnya diakui sebesar nilai wajar, ditambah biaya transaksi, dan kemudian diukur dengan nilai wajar keuntungan dan kerugian yang diakui pada laporan perubahan ekuitas, kecuali untuk kerugian akibat penurunan nilai dan keuntungan dan kerugian selisih kurs, sampai aset keuangan tersebut tidak lagi diakui. Jika suatu aset keuangan yang tersedia untuk dijual mengalami penurunan nilai, maka akumulasi keuntungan atau kerugian yang sebelumnya telah diakui dalam laporan perubahan ekuitas, akan diakui dalam laporan laba rugi. Namun, bunga dihitung dengan menggunakan metode suku bunga efektif, dan keuntungan atau kerugian mata uang asing atas aset moneter yang diklasifikasikan sebagai aset tersedia untuk dijual diakui dalam laporan laba rugi tahun berjalan.
Available-for-sale financial assets are initially recognised at fair value, plus transaction costs, and measured subsequently at fair value with gains and losses being recognised in the statement of changes in equity, except for impairment losses and foreign exchange gains and losses, until the financial assets are derecognised. If an available-for-sale financial asset is determined to be impaired, the cumulative gain or loss previously recognised in the statement of changes in equity is recognized in the income statement. However, interest is calculated using the effective interest rate method, and foreign currency gains or losses on monetary assets classified as available-for-sale are recognised in the current year statement of income.
17
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan) 2)
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) 2) Financial liabilities - Classification
Liabilitas keuangan - Klasifikasi
Perusahaan mengklasifikasikan liabilitas keuangan dalam kategori (i) liabilitas keuangan yang nilai wajarnya diakui melalui laporan laba rugi dan (ii) liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi.
The Company classifies its financial liabilities into the categories of (i) financial liabilities at fair value through profit or loss and (ii) financial liabilities measured at amortised cost.
(i) Liabilitas keuangan yang nilai wajarnya diakui melalui laporan laba rugi
(i) Financial liabilities at fair value through profit or loss
Liabilitas keuangan yang nilai wajarnya diakui melalui laporan laba rugi adalah Liabilitas keuangan yang diklasifikasikan sebagai Liabilitas yang diperdagangkan. Sebuah Liabilitas keuangan diklasifikasikan sebagai Liabilitas yang diperdagangkan jika diperoleh terutama untuk tujuan penjualan atau pembelian kembali dalam waktu dekat dan terdapat bukti yang menunjukkan latar belakang untuk mengambil keuntungan jangka pendek.
Financial liabilities at fair value through profit or loss are financial liabilities classified as held for trading. A financial liability is classified as held for trading if it is acquired principally for the purpose of selling or repurchasing it in the near term and for which there is evidence of a recent actual pattern of short term profit taking.
Keuntungan dan kerugian yang timbul dari perubahan nilai wajar derivatif yang dikelola dalam hubungannya dengan liabilitas keuangan yang dimaksud termasuk dalam keuntungan/ kerugian yang diakui dalam laba rugi tahun berjalan.
Gains and losses arising from changes in the fair value derivatives that are managed in conjunction with designated financial liabilities are included in profit/ loss recognized in profit or loss for the year.
(ii) Liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi
(ii) Financial liabilities measured at amortised cost
Liabilitas keuangan yang tidak diklasifikasikan sebagai Liabilitas keuangan yang nilai wajarnya diakui melalui laporan laba rugi diukur pada biaya perolehan diamortisasi. Liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi adalah hutang lain-lain, beban yang masih harus dibayar, pinjaman, dan obligasi.
Financial liabilities that are not classified as at fair value through profit and loss fall into this category and are measured at amortised cost. Financial liabilities measured at amortised cost are other payables, accrued expenses, loans and bonds.
Pengakuan dan pengukuran
Recognition and measurement
Semua instrumen keuangan pada saat pengakuan awal diukur sebesar nilai wajarnya. Pengukuran aset keuangan dan liabilitas keuangan setelah pengakuan awal tergantung pada klasifikasi aset keuangan dan liabilitas keuangan tersebut.
All financial instruments are measured at initial recognition at fair value. Measurement of financial assets and financial liabilities after The beginning recognition depends on the classification of financial assets and financial liabilities.
Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi adalah aset keuangan yang ditetapkan oleh manajemen sebagai nilai wajar melalui laporan laba rugi di awal pengakuan serta aset keuangan yang diklasifikasikan sebagai diperdagangkan. Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi akibat perubahan nilai wajar aset keuangan diakui dalam laporan laba rugi sebagai keuntungan atau kerugian.
Financial assets are measured at fair value through profit or loss are financial assets that are set by management as fair value through profit or loss on The beginning recognition as financial assets classified as trading. Gains or unrealized losses resulting from changes in fair value of financial assets are recognized in the income statement as gains or losses.
18
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan)
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
Pinjaman yang diberikan dan piutang pada awalnya diakui sebesar nilai wajar ditambah atau dikurangi dengan biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung, kecuali yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi. Setelah pengakuan awal, pinjaman yang diberikan dan piutang selanjutnya diukur sebesar biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif dikurangi dengan penurunan nilai. Biaya perolehan diamortisasi dihitung dengan memperhitungkan adanya diskonto atau premi terkait dengan pengakuan awal serta fee dan biaya yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari suku bunga efektif. Amortisasi suku bunga efektif dan kerugian yang timbul atas penurunan nilai diakui dalam laporan laba rugi.
Loans and receivables are recognized initially at fair value plus or minus the transaction costs that are directly attributable, except those measured at fair value through profit or loss. After The beginning recognition, loans granted and receivables are measured at subsequent amortized cost using the effective interest method less any impairment in value. Amortized cost is calculated taking into account the discounts or premiums relating to The beginning recognition as well as fees and expenses that are an integral part of the effective interest rate. Effective rate amortization and losses arising on the loss is recognized in the income statement.
Aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo pada awalnya diakui sebesar nilai wajar ditambah dengan biaya-biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung. Setelah pengakuan awal, aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo selanjutnya diukur sebesar biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif dikurangi dengan penurunan nilai. Biaya perolehan diamortisasi dihitung dengan memperhitungkan adanya diskonto atau premi pada awal akusisi serta fee atau biaya yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari suku bunga efektif. Amortisasi suku bunga efektif dan kerugian yang timbul atas penurunan nilai diakui dalam laporan laba rugi.
Financial assets held to maturity are recognized initially at fair value plus transaction costs that are directly attributable. After The beginning recognition, financial assets held to maturity are subsequently measured at amortized cost using the effective interest method less any impairment in value. Amortized cost is calculated taking into account the discount or premium on acquisition and The beginning fees or charges that are an integral part of the effective interest rate. Effective rate amortization and losses arising on the loss is recognized in the income statement.
Aset keuangan tersedia untuk dijual pada saat pengakuan awal diakui sebesar nilai wajarnya ditambah biaya transaksi. Selanjutnya aset keuangan tersedia untuk dijual diukur pada nilai wajar sampai dihentikan pengakuannya, dimana laba atau rugi atas perubahannya dicatat pada laporan laba rugi komprehensif kecuali untuk kerugian penurunan nilai dan laba rugi dari selisih kurs.
Available for sale financial assets upon initial recognition are recognized at fair value plus transaction costs. Further financial assets available for sale are measured at fair value through derecognized, where profit or loss on the changes recorded in comprehensive income statement except for impairment losses and income from foreign exchange.
Jika suatu aset keuangan yang tersedia untuk dijual mengalami penurunan nilai, maka akumulasi keuntungan atau kerugian yang sebelumnya telah diakui dalam laporan perubahan ekuitas diakui dalam laporan laba rugi. Namun, bunga dihitung dengan menggunakan metode suku bunga efektif, dan keuntungan atau kerugian mata uang asing atas aset moneter yang diklasifikasikan sebagai aset tersedia untuk dijual diakui dalam laporan laba rugi.
If a financial asset available for sale are impaired, the cumulative gain or loss previously recognized in equity is recognized in the income statement. However, interest calculated using the effective interest method, and gains or losses on foreign currency monetary assets that are classified as assets available for sale are recognized in the income statement.
Liabilitas keuangan yang diukur berdasarkan biaya perolehan diamortisasi pada awalnya diakui sebesar nilai wajar ditambah dengan biaya-biaya transaksi yang dapat diatribusikan secara langsung. Setelah pengakuan awal, liabilitas keuangan selanjutnya diukur sebesar biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.
Financial liabilities are measured based on the amortized cost are recognized initially at fair value plus transaction costs that are directly attributable. After The beginning recognition, financial liabilities subsequently measured at amortized cost using the effective interest method.
19
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan)
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
Derecognition
Penghentian Pengakuan Perusahaan menghentikan pengakuan aset keuangan, jika dan hanya jika, hak kontraktual untuk menerima arus kas yang berasal dari aset keuangan tersebut berakhir; atau Perusahaan mentransfer hak untuk menerima arus kas yang berasal dari aset keuangan atau menanggung kewajiban untuk membayarkan arus kas yang diterima tersebut secara penuh tanpa penundaan berarti kepada pihak ketiga dibawah kesepakatan pelepasan; dan Perusahaan telah mentransfer secara substansial seluruh risiko dan manfaat atas aset, atau Perusahaan tidak mentransfer maupun tidak memiliki secara substansial seluruh risiko dan manfaat atas aset, namun telah mentransfer pengendalian atas aset tersebut.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
The Company derecognizes a financial asset only when the contractual rights to the cash flows from the asset expire, or when it transfers the financial asset and substantially all the risks and rewards of ownership of the asset to another entity. If the Company neither transfers nor retains substantially all the risks and rewards of ownership and continues to control the transferred asset, the Company recognizes its retained interest in the asset and an associated liability for amounts it may have to pay. If the Company retains substantially all the risks and rewards of ownership of a transferred financial asset, the Company continues to recognize the financial asset and also recognize a collateralized borrowing for the proceeds received.
Offsetting
Saling hapus Aset keuangan dan liabilitas keuangan saling hapus dan nilai bersihnya disajikan dalam neraca jika, dan hanya jika, Perusahaan memiliki hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan saling hapus atas jumlah yang telah diakui tersebut dan berniat untuk menyelesaikan secara neto atau untuk merealisasikan aset dan menyelesaikan kewajibannya secara simultan.
Financial assets and financial liabilities are offset and the net amount presented in the balance sheet if, and only if, the Company has the legally enforceable right to offset the recognized amounts and there is an intention to settle on a net basis or to realize the asset and settle liability simultaneously.
Pendapatan dan beban disajikan dalam jumlah bersih hanya jika diperkenankan oleh Standar Akuntansi Keuangan.
Revenue and expenses are presented net only if permitted by accounting standards. Fair value
Nilai wajar Nilai wajar adalah nilai yang digunakan untuk mempertukarkan suatu aset atau untuk menyelesaikan suatu kewajiban antara pihakpihak yang memahami dan berkeinginan untuk melakukan transaksi secara wajar (arm's length transaction).
The fair value is the value used for the exchange of an asset or a liability to settle between the parties to understand and be willing to trade fairly (arm's length transaction).
Nilai wajar suatu aset atau liabilitas keuangan dapat diukur dengan menggunakan kuotasi di pasar aktif, yaitu jika harga yang dikuotasikan tersedia setiap waktu dan dapat diperoleh secara rutin dan harga tersebut mencerminkan transaksi pasar yang aktual dan rutin dalam suatu transaksi yang wajar.
The fair value of an asset or financial liability can be measured using quotations in an active market, for example if the price is available at all times and can be obtained on a regular basis and this prices reflect actual market transactions and routine within a reasonable transaction.
Dalam hal tidak terdapat pasar aktif untuk suatu aset atau liabilitas keuangan, maka Perusahaan menentukan nilai wajar dengan menggunakan teknik penilaian yang sesuai. Teknik penilaian meliputi penggunaan transaksi pasar terkini yang dilakukan secara wajar oleh pihak yang berkeinginan dan memahami, dan bilamana tersedia, pengunaan arus kas yang didiskonto dan penggunaan nilai wajar terkini dari instrumen lain yang secara substansial sama.
In case there is no active market for an asset or financial liability, the Company determines fair value by using valuation techniques as appropriate. Valuation techniques include the use of current market transactions conducted by the party who desires reasonable and understanding, and where available, the use of discounted cash flows and the use of the current fair value of another instrument that is substantially the same.
20
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan)
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
Reklasifikasi Instrumen keuangan
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) Reclasification Financial Instrument
Perusahaan tidak diperkenankan untuk mereklasifikasi instrumen keuangan dari atau ke klasifikasi yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi selama instrumen keuangan tersebut dimiliki atau diterbitkan.
the Company are not permitted to reclassify financial instruments from or to a classification which is measured at fair value through profit or loss for the financial instruments held or issued.
Perusahaan tidak diperkenankan untuk mereklasifikasikan aset keuangan dari kategori dimiliki hingga jatuh tempo. Jika terjadi penjualan atau reklasifikasi aset keuangan dari kelompok yang dimiliki hingga jatuh tempo dalam jumlah yang lebih dari jumlah yang tidak signifikan sebelum jatuh tempo, maka seluruh aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo harus direklasifikasi menjadi aset keuangan yang tersedia untuk dijual. Selanjutnya Perusahaan tidak diperkenankan mengklasifikasi aset keuangan sebagai aset keuangan yang dimiliki hingga jatuh tempo selama dua tahun berikutnya.
The Company are not allowed to reclassify financial assets held to maturity category. In the event of sale or reclassification of financial assets of the group held to maturity in an amount more than an insignificant amount prior to maturity, all financial assets held to maturity should be reclassified into the financial assets available for sale. Furthermore, the Company shall not classify financial assets as financial assets held to maturity over the next two years.
Reklasifikasi aset keuangan dari kelompok yang dimiliki hingga jatuh tempo ke kelompok yang tersedia untuk dijual dicatat sebesar nilai wajar. Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi diakui dalam ekuitas sampai aset keuangan tersebut dihentikan pengakuannya dan pada saat itu keuntungan atau kerugian kumulatif yang sebelumnya diakui dalam ekuitas diakui dalam laporan laba rugi.
Reclassification of financial assets of the group held to maturity to the group are available for sale are recorded at fair value. Gains or unrealized loss recognized in equity until the financial asset is derecognized, and at that time the cumulative gain or loss previously recognized in equity is recognized in the income statement.
Penurunan nilai instrumen keuangan
Impairment of financial assets
Mulai tanggal 1 Januari 2010, pada setiap tanggal neraca, Perusahaan mengevaluasi apakah terdapat bukti obyektif telah terjadinya penurunan nilai atas aset keuangan Perusahaan.
Starting January 1, 2010, at each balance sheet date, the Company evaluates whether there is objective evidence of impairment on the financial assets of the Company.
Aset keuangan mengalami penurunan nilai jika bukti obyektif menunjukkan bahwa peristiwa yang merugikan telah terjadi setelah pengakuan awal aset keuangan, dan peristiwa tersebut berdampak pada arus kas masa datang atas aset keuangan yang dapat diestimasi secara handal.
Financial assets are impaired if objective evidence indicates that adverse events have occurred after initial recognition of financial assets, and these events have an impact on future cash flows of financial assets that can be estimated reliably.
Bukti obyektif bahwa aset keuangan mengalami penurunan nilai meliputi wanprestasi atau tunggakan pembayaran oleh debitur, restrukturisasi pinjaman yang diberikan oleh Perusahaan dengan persyaratan yang tidak mungkin diberikan jika debitur tidak mengalami kesulitan keuangan, indikasi bahwa debitur akan dinyatakan pailit, atau data yang dapat diobservasi lainnya yang terkait dengan kelompok aset keuangan seperti memburuknya status pembayaran debitur dalam kelompok tersebut, atau kondisi ekonomi yang berkorelasi dengan wanprestasi atas aset dalam kelompok tersebut.
Objective evidence that financial assets are impaired involves default or arrears in payment by the borrower, restructuring of loans granted by the Company with terms that cannot be granted if the debtor is in financial difficulties, an indication that the debtor be declared bankrupt, or other observable data related with a group of financial assets such as worsening of the payment status of borrowers in the group, or economic conditions that correlate with defaults on assets in the group.
21
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan)
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
Perusahaan menentukan bukti penurunan nilai atas aset keuangan secara individual dan kolektif. Evaluasi penurunan nilai secara individual dilakukan terhadap aset keuangan yang signifikan secara individual.
The company determines the evidence for decline in value of financial assets individually and collectively. Evaluation of impairment of individually made to the significant financial assets individually.
Semua aset keuangan yang signifikan secara individual yang tidak mengalami penurunan nilai secara individual dievaluasi secara kolektif. Aset keuangan yang tidak signifikan secara individual akan dievaluasi secara kolektif untuk menentukan penurunan nilainya dengan mengelompokkan aset keuangan tersebut berdasarkan karakteristik risiko yang serupa. Aset keuangan yang dievaluasi secara individual untuk penurunan nilai dan dimana kerugian penurunan nilai diakui, tidak lagi termasuk dalam penurunan nilai secara kolektif.
All significant financial assets that are not individually impaired individually evaluated collectively. Financial assets that are not significant on an individual basis will be evaluated collectively to determine the decline in value by classifying financial assets are based on similar risk characteristics. Financial assets are evaluated individually for impairment and where the impairment loss is recognized, no longer included in the impairment collectively.
Kerugian penurunan nilai atas aset keuangan yang dicatat pada biaya perolehan diamortisasi diukur sebesar selisih antara nilai tercatat aset keuangan dengan nilai kini estimasi arus kas masa datang yang didiskonto menggunakan suku bunga efektif awal dari aset keuangan tersebut.
The impairment loss on financial assets are recorded at amortized cost is measured by the difference between the carrying value of financial assets with the present value of estimated future cash flows discounted using the financial asset's original effective interest rate.
Lindung nilai
Hedging
Instrumen keuangan yang memenuhi kriteria sebagai lindung nilai dinilai pada nilai wajar pada tanggal pelaporan. Keuntungan atau kerugian instrumen keuangan yang memenuhi kriteria dan efektif sebagai lindung nilai diakui dalam pendapatan komprehensif lain. Bagian yang tidak efektif sebagai lindung nilai(atau tidak memenuhi kriteria untuk dapat diklasifikan sebagai lindung nilai) diakui laba rugi tahun berjalan.
Financial instruments that meet the criteria as a hedge valued at fair value at reporting date. Gains or losses of financial instruments that meet the criteria and effective as hedges are recognized in other comprehensive income. Parts that are not effective as a hedge (or does not meet the criteria to be classified as a hedge) is recognized profit or loss for the year.
Instrumen keuangan derivatif diakui sebesar nilai wajar pada laporan posisi keuangan. Nilai wajar ditentukan berdasarkan harga pasar atau harga kuotasi instrumen lain yang memiliki karakteristik serupa.
Derivative financial instruments at fair value on the statement of financial position. The fair value is determined based on market prices or price quotations of other instruments that have similar characteristics.
Perusahaan mengakui investasi dan kontribusi lainnya pada pengendalian bersama entitas sebagai investasi pada pengendalian bersama entitas. Pengendalian bersama entitas terjadi ketika Perusahaan bersama venturer lainya bersepakat atau melalui perjanjian kontraktual untuk melakukan pengendalian bersama atas entitas tersebut.
The Company recognizes investments and other contributions to the jointly controlled entities as an investment in jointly controlled entities. Jointly controlled entity occurs when the the Company other joint venturer agreement or through a contractual agreement to conduct joint control over such entities.
22
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan)
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
Perusahaan mengakui investasi pada pengendalian bersama entitas dengan menggunakan metode ekuitas sebagaimana dimaksud dalam PSAK 15 (2009) Investasi Pada Entitas Asosiasi. Perusahaan mengakui bagian keuntungan atau kerugian atas transaksi antara Perusahaan dengan ventura bersama yang telah mengalihkan risiko dan manfaat hanya sebesar porsi venturer lainya untuk mencerminkan pengakuan keuntungan atau kerugian sesuai substansinya, dengan melakukan penyesuaian atas bagian laba atau rugi yang diakui berdasarkan metode ekuitas. Jika terdapat indikasi bahwa transaksi antara Perusahaan dengan venturer menunjukan penurunan nilai maka Perusahaan mengakui kerugian seluruhnya dalam laporan laba rugi. Perusahaan mengakui keuntungan atau kerugian yang belum diakui tersebut pada saat telah direalisasi melalui penjualan atau penggunaannya yang dicatat melalui laporan laba rugi.
The Company recognizes investments in jointly controlled entities using the equity method as defined in PSAK 15 (2009) Investments in Associates. the Company recognizes the gain or loss on the transaction between the Company and joint venture which has transferred the risks and benefits only a portion of other venturers to reflect the recognition of gain or loss according to the substance, making adjustments for the gain or loss is recognized under the equity method. If there are indications that the transaction between the Company showed a decrease venturer recognizes the value of the the Company total losses in the income statement. The Company recognized gains or losses not yet recognized at the time have been realized through the sale or use of which is recorded through the income statement.
Perusahaan tidak melakukan penyesuaian atas pendapatan bunga yang diakui atas pinjaman yang diberikan kepada pengendalian bersama entitas sepanjang bunga telah direalisasikan melalui laporan laba rugi.
The Company does not make adjustments on interest income recognized on loans granted to jointly controlled entities during the interest has been realized through the income statement.
f.
Kas dan setara kas terdiri dari kas dan bank yang tidak dijaminkan serta tidak dibatasi penggunaannya.
g.
g.
Premium receivables and dues from reinsurers
Premium receivables and dues from reinsurers are presented net of allowance for doubtful accounts, which have been determined based on a review of the collectibility of the outstanding amounts at end of the year. Accounts are written-off as bad debts during the period in which they are determined to be uncollectible.
h.
Aset Tetap
Pada tahun 2008, Perusahaan menerapkan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan 16 – Revisi 2007 – Aset Tetap, Perusahaan menggunakan model biaya untuk pengukuran aset tetapnya. Dengan model biaya, aset tetap dinyatakan sebesar biaya perolehannya setelah dikurangi dengan akumulasi penyusutan dan akumulasi rugi penurunan nilai, jika ada.
Cash and Cash Equivalents
Cash and cash equivalents consist of cash on hand and in banks, unplegged and unrestricted.
Piutang premi dan piutang reasuransi
Piutang premi dan reasuransi disajikan dalam jumlah bersihnya setelah dikurangi dengan penyisihan piutang tak tertagih, yang diestimasi berdasarkan penelaahan atas kolektibilitas saldo masingmasing piutang pada akhir tahun. Piutang dihapuskan apabila piutang yang bersangkutan dipastikan tidak akan dapat tertagih.
h.
f.
Kas dan Setara Kas
Fixed Assets
In 2008, the Company adopted Statements of Financial Accounting Standards 16 – Revised 2007 – Fixed Asset, The Company used the cost model for measuring its fixed assets. Under the cost model, fixed assets are stated at cost less accumulated depreciation and any accumulated impairment losses, if any.
23
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
(In Rupiah unless otherwise stated)
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan) Aset tetap disusutkan dengan menggunakan metode garis lurus berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomis aset tetap sebagai berikut: Klasifikasi Bangunan Peralatan kantor dan furnitur Kendaraan
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
Fixed assets are depreciated using the straight-line method based on the estimated useful lives of the assets as follows:
Taksiran masa manfaat/ estimated useful lives 40 tahun/ years 8 tahun/ years 4 tahun/ years
Classification Building Office equipment and furniture Vehicles
Nilai sisa, taksiran masa manfaat, dan metode penyusutan atas aset tetap dievaluasi dan disesuaikan setiap tanggal neraca. Dampak dari revisi tersebut, jika ada, diakui dalam laporan laba rugi pada periode terjadinya.
The residual values, estimated useful lives, and depreciation method of fixed assets are reviewed, and adjusted as appropriate, at each balance sheet date. The effects of any revision are recognized in the income statement when the changes arise.
Bila nilai tercatat suatu aset melebihi taksiran jumlah yang dapat diperoleh kembali maka nilai tersebut diturunkan ke jumlah yang dapat diperoleh kembali tersebut, yang ditentukan sebagai nilai tertinggi antara harga jual neto dan nilai pakai. Penurunan nilai aset tersebut diakui sebagai kerugian penurunan nilai aset dan dibebankan pada tahun berjalan.
When the carrying amount of an asset exceeds its estimated recoverable amount, the asset is written down to its estimated recoverable amount, which is determined as the higher of net selling price or value in use. Impairment of asset is recognized as loss on impairment of asset which is charged to current operations.
Beban pemeliharaan dan perbaikan dibebankan pada laporan laba rugi pada saat terjadinya, pengeluaran yang memperpanjang masa manfaat atau memberi manfaat ekonomis di masa yang akan datang dalam bentuk peningkatan kapasitas atau peningkatan standar kinerja dikapitalisasi.
The cost of repairs and maintenance is charged to operations as incurred, expenditures which extend the useful life of the asset or result in increased future economic benefits such as increase in capacity and standards of performance are capitalized.
Apabila aset tetap tidak digunakan lagi atau dijual, maka nilai tercatat dan akumulasi penyusutannya dikeluarkan dari laporan keuangan. Keuntungan atau kerugian yang dihasilkannya diakui dalam laporan laba rugi tahun berjalan.
When assets are retired or otherwise disposed of, their carrying values and the related accumulated depreciation are removed from the accounts and any resulting. Gain or loss is reflected in the current year's statements of income.
i.
Sesuai dengan PSAK No, 48 tentang “Penurunan Nilai Aset”, nilai aset ditelaah untuk setiap penurunan dan kemungkinan penghapusan aset ke nilai wajar jika terjadi peristiwa atau perubahan keadaan yang menunjukkan bahwa nilai tercatat tidak dapat diperoleh kembali. j.
i.
Penurunan nilai aset
In accordance with PSAK No, 48 on “Impairment of Asset Value”, asset values are reviewed for any impairment and are written down to their recoverable value whenever events or changes in circumstances indicate that the carrying value may not be recoverable.
j.
Biaya ditangguhkan
Biaya ditangguhkan adalah pengeluaran biaya yang mempunyai masa manfaat lebih dari (1) satu tahun yang tidak dikelompokkan sebagai aset tetap, seperti pengadaan partisi kantor. Terhadap biaya ditangguhkan dilakukan amortisasi setiap tahun sebesar 25% dari nilai buku, untuk jangka waktu paling lama 8 (delapan) tahun. Biaya ditangguhkan disajikan sebagai bagian dari aset lain – lain di neraca.
Impairment of asset value
Deferred charge
Deferred charges are expenditures that have economic life of more than one year but not classified as fixed assets, i,e, office partition. Deferred expenses are amortized every year equivalent to 25% of the remaining book value for a maximum period, 8 (eight) years. The defferred charges is presented as part of other asset in the balance sheet.
24
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan) k.
(In Rupiah unless otherwise stated)
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) k.
Pengakuan pendapatan premi
Premium income recognition
Premi dari kontrak asuransi dan reasuransi diakui sebagai pendapatan selama periode kontrak berdasarkan proporsi jumlah proteksi yang diberikan. Premi diakui sebagai pendapatan premi tanggungan sendiri dengan mengurangkan pendapatan premi bruto dengan premi reasuransi dan disesuaikan dengan perubahan bersih premi yang belum merupakan pendapatan. Premi bruto adalah premi yang diterima dari tertanggung atau pemegang polis baik untuk kontrak yang berjangka pendek maupun berjangka panjang.
Premium on insurance and reinsurance contract are recognized as income over the contract period in proportion to the insurance coverage provided. Premiums are recognized as earned after deducting outward reinsurance and adjusted by the net change in unearned premiums. Gross premiums are premiums received from the insured or policyholders covering both short term and long term insurance contracts.
Premi reasuransi adalah bagian dari premi bruto yang menjadi hak reasuradur berdasarkan kontrak reasuransi. Premi yang menjadi hak reasuradur diakui secara proporsional sebagai premi reasuransi sesuai dengan periode kontrak reasuransi dan berjalannya masa pertanggungan.
Reinsurance premiums outward are due to reinsurance companies based on the reinsurance contract. Premiums due to reinsurance companies are recognized proportionally with the reinsurance premium based on the period covered for reinsurance contracts and risk underwriting.
Premi belum merupakan pendapatan dihitung secara keseluruhan dengan menggunakan presentase sesuai dengan Surat Keputusan Menteri Keuangan No 424/KMK.06/2003 yaitu 40% dari premi retensi sendiri. Kenaikan (penurunan) premi belum merupakan pendapatan adalah selisih antara premi belum merupakan pendapatan periode berjalan dan periode lalu.
Unearned premium income is computed on overall basis, based on percentage stipulated in the Decree No. 424/KMK.06/2003 of Ministry of Finance, at 40% of own retention premiums. The increase (decrease) in unearned premium is the difference between unearned premium in the current year and previous year.
Penyajian pendapatan premi dalam laporan laba rugi menunjukkan jumlah premi bruto, premi reasuransi dan perubahan bersih premi belum merupakan pendapatan. Premi reasuransi disajikan sebagai pengurang premi bruto.
Premium income presented in statement of income consists of total gross premiums, reinsurance premiums and net change in unearned premiums. Reinsurance premium ouward is presented as a deduction of gross premiums.
l.
l.
Hutang klaim
Claim payables
Beban klaim meliputi klaim yang disetujui untuk dibayarkan (settled claims ) dan klaim dalam penyelesaian (claims in process ). Klaim diakui sebagai beban pada saat timbulnya kewajiban untuk memenuhi klaim. Bagian klaim yang diperoleh dari reasuradur diakui dan dicatat sebagai pengurang beban klaim dalam periode pengakuan beban klaim.
Claims expense consist of settled claim, and claims in process. Claims are recognized as expense when liabilities to cover claims have incurred. Part of claims received from reinsurers are recognized and recorded as deduction from claims expenses in the same period the claim expenses are recognized.
Recoveries adalah pendapatan yang diterima dari pemulihan klaim, baik atas klaim periode berjalan maupun periode lalu. Recoveries dicatat sebesar nilai realisasi (cash basis ) dan dicatat sebagai pengurang beban klaim tahun berjalan.
Recoveries are income derived from claim recoveries, arising from the current and previous year claims. Recoveries are recorded at realizable amount and treated as reduction from the current year claims.
Perubahan dalam estimasi klaim retensi sendiri diakui dalam laporan laba rugi pada periode terjadinya perubahan.
Change in estimated own retention claims are recognized in the statement of income at the time of change.
25
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan) m.
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued) Commission payables
m.
Hutang komisi
Utang komisi adalah kewajiban Perusahaan kepada pialang dan atau agen asuransi sebagai imbalan atas jasanya dalam perolehan penutupan asuransi. n.
(In Rupiah unless otherwise stated)
Commission payable represent liability of the Company to brokers and / or insurance agents as compensation for their services in getting insurance coverage. n.
Kewajiban Imbalan Kerja
Employee Benefits
Dana Pensiun
Pension Fund
Perusahaan telah menyelenggarakan pension plan yang dikelola oleh PT Asuransi Jiwasraya (Persero) dan menghitung imbalan kerja berdasarkan Undang-undang No, 13 tahun 2003 tanggal 25 Maret 2003 (”UU No, 13”). Hasil perhitungan imbalan kerja berdasarkan UU No, 13 dibandingkan dengan imbalan kerja yang akan diterima karyawan dari program pensiun. Jika porsi pension plan lebih kecil daripada imbalan kerja sesuai dengan UU No, 13. Perusahaan akan membayar kekurangan tersebut.
The Company has calculated pension plan managed by PT Asuransi Jiwasraya (Persero) and calculated employee benefits liability in accordance with Labor Law No, 13/2003 dated 11 March 25, 2003 (“the Law”). The employee benefits calculated under UU No, 13 is compared with employee benefit under the pension plan. If the employer funded portion of the pension plan is less than the employee benefits required by UU No, 13, the Company will provide for such shortage.
Manfaat Karyawan Lainnya
Other Employee Benefits
Perusahaan membukukan penyisihan imbalan pasca kerja untuk karyawannya sesuai dengan Undang-Undang Ketenagakerjaan No, 13/2003. Imbalan pasca kerja sejak jasa diberikan oleh karyawan hingga tanggal neraca dihitung oleh aktuaris independen dengan metode "Projected Unit Credit ". Biaya jasa lalu dan koreksi aktuaria yang belum diakui diamortisasi dengan menggunakan metode garis lurus selama taksiran sisa masa kerja karyawan di masa depan.
The Company recognizes provision for post-employment benefits in accordance with Labor Law No, 13/2003. Past service liabilities as a result of past services rendered by the employees up to the balance sheet date are calculated by an independent actuary using the "Projected Unit Credit" method. Past service costs and actuarial adjustments are amortized using the straight line method over the estimated remaining future service of the employees.
Jumlah yang diakui sebagai kewajiban imbalan pasti di neraca merupakan nilai kini kewajiban imbalan pasti disesuaikan dengan keuntungan dan kerugian aktuarial yang belum diakui dan biaya jasa lalu yang belum diakui.
The benefit obligation recognized in the balance sheets represents the present value of the defined benefit obligation, as adjusted for unrecognized actuarial gains and losses and unrecognized past service cost, as reduced by the fair value of plan assets.
o.
Pendapatan hasil investasi merupakan pendapatan yang diperoleh dari hasil pengelolaan aset investasi seperti bunga, diskonto, dividen, capital gain (loss), selisih kurs investasi disajikan sebagai bagian dari hasil investasi. p.
o.
Pendapatan hasil investasi
Investment income derived from investment assets like deposits interest, discounts, dividends, capital gains, and gains in foreign exchange.
p.
Pajak Penghasilan
Pajak tangguhan diukur dengan menggunakan tarif pajak yang berlaku atau secara substansial telah berlaku pada tanggal neraca.
Investment income
Income Tax
Deferred tax is calculated at the tax rates that have been enacted or substantively enacted as of the balance sheet date.
26
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
3.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI TERPENTING (lanjutan) Aset dan kewajiban pajak tangguhan diakui atas konsekuensi pajak periode mendatang yang timbul dari perbedaan jumlah tercatat aset dan kewajiban menurut laporan keuangan dengan dasar pengenaan pajak aset dan kewajiban. Kewajiban pajak tangguhan diakui untuk semua perbedaan temporer kena pajak dan aset pajak tangguhan diakui untuk perbedaan temporer yang boleh dikurangkan, sepanjang besar kemungkinan dapat dimanfaatkan untuk mengurangi laba kena pajak pada masa datang.
q.
3.
SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (continued)
Deferred tax assets and liabilities are recognized for the future tax consequences attributable to differences between the financial statement carrying amounts of assets and liabilities and their respective tax bases. Deferred tax liabilities are recognized for all taxable temporary differences and deferred tax assets are recognized for deductible temporary differences to the extent that it is probable that taxable income will be available in future periods against which the deductible temporary differences can be utilized.
q.
Pendapatan lain-lain
Pendapatan lain-lain merupakan pendapatan yang tidak dapat dikelompokkan dalam pendapatan yang diuraikan sebelumnya, antara lain komisi reasuransi dan komisi keuntungan reasuransi, pelepasan aktiva tetap yang dipakai sendiri, jasa giro, administrasi polis, selisih kurs aset non investasi.
r.
(In Rupiah unless otherwise stated)
Others income
Other income is income which can not be classified in the previous category, including reinsurance commissions and commissions on reinsurance gains, fixed assets disposals, banking fee, policies administration, foreign exchange difference of non-investment assets.
r.
Klaim reasuransi
Reinsurance klaim
Klaim reasuransi adalah bagian klaim yang menjadi kewajiban reasuradur sehubungan dengan perjanjian reasuransi.
The insurance claims are the portion of claims which become the liabilities of reinsurer based on the reinsurance agreement.
Klaim reasuransi diakui sebagai pengurang beban klaim pada periode yang sama dengan pengakuan beban klaim, besaran klaim dihitung dengan menggunakan metode stop loss.
The reinsurance claims are recognized as deduction to claim expense within the same period of recognition of claim expense. The amount is determined using stop loss method.
s.
s.
Penggunaan Estimasi
Penyusunan laporan keuangan sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum mengharuskan manajemen untuk membuat berbagai estimasi dan asumsi yang mempengaruhi jumlah aset dan kewajiban serta pengungkapan aset dan kewajiban komitmen dan kontinjensi pada tanggal laporan keuangan serta jumlah pendapatan serta beban selama periode pelaporan. Hasil yang sebenarnya dapat berbeda dengan jumlah yang diestimasikan.
Use of Estimates
The preparation of financial statements in conformity with generally accepted accounting principles requires the management to make estimates and assumption that affect the reported amounts of assets and liabilities and disclosures of commitment and contingencies of assets and liabilities at the date of the financial statements and the reported amounts of revenues and expenses during the reporting period. Actual results could differ from those estimates.
27
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
4.
(In Rupiah unless otherwise stated)
4. TIME DEPOSIT
DEPOSITO BERJANGKA 2011
2010 Time deposit
Deposito berjangka
Rupiah
Rupiah Pihak berelasi PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
Related parties 54.000.000.000
7.715.108.586
PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Jabar Banten Tbk
PT Bank Negara Indonesia 38.150.000.000
5.000.000.000
97.200.000.000
48.350.000.000
PT Bank Tabungan Negara Tbk
2.000.000.000
PT Bank Syariah Mandiri
4.500.000.000
PT Bank Sulawesi Utara
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
-
1.000.000.000
(Persero) Tbk PT Bank Jabar Banten Tbk PT Bank Tabungan Negara Tbk PT Bank Syariah Mandiri
1.000.000.000
PT Bank Sulawesi Utara
500.000.000
PT BPD Sulawesi Selatan
PT BPD Sulawesi Selatan
1.500.000.000
PT BPD Syariah Sulawesi Selatan
1.000.000.000
-
PT BPD Syariah Sulawesi Selatan
PT BPD Kalimantan Timur
2.500.000.000
-
PT BPD Kalimantan Timur
250.000.000
-
PT BPD Riau
PT BPD Riau PT BPD Aceh
500.000.000
500.000.000
PT BPD Aceh
PT BPD Aceh Syariah
1.500.000.000
500.000.000
PT BPD Aceh Syariah
PT Bank Jabar Banten Syariah
3.500.000.000
500.000.000
PT Bank Jabar Banten Syariah
PT BPD DIY Syariah
500.000.000
-
PT BPD DIY Syariah
PT Bank Sumatra Utara
250.000.000
-
PT Bank Sumatra Utara
PT Bank Sumatra Selatan (Bangka)
250.000.000
-
PT Bank Sumatra Selatan (Bangka)
PT BPD Denpasar
250.000.000
-
PT BPD Denpasar
PT Bank Jatim
300.000.000
300.000.000
208.150.000.000
65.365.108.586
Pihak ketiga PT Bank Yudha Bhakti PT Bank Artha Graha Internasional Tbk PT Bank Kesejahteraan Ekonomi
PT Bank Jatim Third parties
11.750.000.000 12.000.000.000
12.250.000.000
PT Bank Yudha Bhakti
10.000.000.000
PT Bank Artha Graha Internasional Tbk
3.000.000.000
PT Bank Kesejahteraan Ekonomi
PT Bank BTPN Tbk
1.000.000.000
-
PT Bank Mutiara
4.000.000.000
-
PT Bank Mutiara
PT Bank Mega Syariah
3.000.000.000
-
PT Bank Mega Syariah
PT Bank Victoria Internasional Tbk
2.500.000.000
PT Bank CIMB Niaga, Tbk
900.000.000
PT Bank Sinar Mas
750.000.000
PT Bank Bumi Putera Indonesia Tbk PT Bank Bukopin Tbk Sub jumlah
2.500.000.000 -
PT Bank BTPN Tbk
PT Bank Victoria Internasional Tbk PT Bank CIMB Niaga, Tbk
2.100.000.000
PT Bank Sinar Mas
2.000.000.000
PT Bank Bumi Putera Indonesia Tbk
300.000.000
300.000.000
PT Bank Bukopin Tbk
36.200.000.000
32.150.000.000
-
28
Sub total
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
4.
(In Rupiah unless otherwise stated)
4.
DEPOSITO BERJANGKA (lanjutan) 2011
TIME DEPOSIT (continued)
2010
Dolar Amerika Serikat
US Dollar
Pihak berelasi
Related parties
PT Bank Jabar Banten Tbk
-
4.495.500.000
PT Bank Jabar Banten Tbk
Pihak ketiga
Third parties
PT Bank Artha Graha Internasional Tbk
2.720.400.000
4.495.500.000
PT Bank Artha Graha Internasional Tbk
PT Bank Bukopin Tbk
2.720.400.000
4.495.500.000
PT Bank Bukopin Tbk
Sub jumlah Jumlah
5.440.800.000
13.486.500.000
249.790.800.000
111.001.608.586
Sub total Total
Tingkat suku bunga per tahun berkisar antara:
5.
Interest rates per annum:
Deposito Rupiah
6,5% - 8,5%
6,25% - 10,00%
Deposito Dolar Amerika Serikat
2,0% - 2,75%
2,0% - 2,5% 5.
EFEK
2011
2010
Saham
Equity securities
Pihak berelasi
Pihak ketiga PT London Sumatra Tbk PT Indofood CBP Tbk PT International Nickel Indonesia Tbk Sub jumlah
MARKETABLE SECURITIES
Trading
Diperdagangkan
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bukit Asam (Persero) Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Semen Gresik Tbk PT Telekomunikasi Indonesia (Persero) Tbk PT Jasa Marga (Persero) Tbk PT Perusahaan Gas Negara (Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Timah (Persero) Tbk PT Aneka Tambang (Persero) Tbk PT Bank Jabar Banten Tbk Sub jumlah
Time deposit in Rupiah Time deposit in US Dollar
Related parties 13.230.000.000 5.022.825.000 2.853.800.000 3.435.000.000
4.062.500.000 1.939.275.000 2.673.750.000 5.065.200.000
2.397.000.000 1.860.600.000 952.500.000 3.206.250.000 104.375.000 105.502.500 2.320.500.000 35.488.352.500
2.703.000.000 1.262.112.500 885.000.000 525.000.000 343.750.000 159.556.250 1.667.500.000 21.286.643.750
2.389.500.000 230.000.000 880.000.000 38.987.852.500
1.542.750.000 22.829.393.750
29
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bukit Asam (Persero) Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Semen Gresik Tbk PT Telekomunikasi Indonesia (Persero) Tbk PT Jasa Marga (Persero) Tbk PT Perusahaan Gas Negara (Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Timah (Persero) Tbk PT Aneka Tambang (Persero) Tbk PT Bank Jabar Banten Tbk Sub total Third parties PT Indosat Tbk PT Indofood CBP Tbk PT International Nickel Indonesia Tbk Sub total
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
5.
(In Rupiah unless otherwise stated)
5. MARKETABLE SECURITIES (continued)
EFEK (lanjutan)
Reksadana
Mutual funds 2011
2010
Reksadana - Rupiah Danareksa Mawar Komoditas 10
Mutual fund - Rupiah 4.135.858.500
Mandiri Optima Terbatas 2
-
20.000.000.000
Reksadana - Dolar Amerika Serikat
Danareksa Mawar Komoditas 10 Mandiri Optima Terbatas 2 Mutual fund - US Dollar
Investa Dana Mandiri
2.968.691.833
2.811.797.446
Investa Dana Mandiri
Danareksa Melati Platinum (Promotor)
1.861.277.179
1.777.423.162
Danareksa Melati Platinum (Promotor)
2.839.916.225
2.711.972.689
11.805.743.737
27.301.193.297
50.793.596.237
50.130.587.047
Danareksa Melati Platinum (Non Promotor) Sub jumlah Sub jumlah diperdagangkan
Danareksa Melati Platinum (Non Promotor) Sub total Sub total trading
Nilai tercatat efek saham yang dimiliki Perusahaan pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 adalah Rp39.413.668.750 dan Rp22.367.575.000. Keuntungan yang belum direalisasi akibat kenaikan nilai wajar pada tahun 2011 dan 2010 adalah Rp425.816.250 dan RpRp461.818.750.
The carrying value of equity securities of the Company as of December 31, 2011 and 2010 are Rp39,413,668,750 and Rp22,367,575,000 respectively. As of December 31, 2011 and 2010, unrealized gain on increase in fair value of securities amounted to Rp425,816,250 and Rp461,818,750, respectively.
Laba atas penjualan efek saham pada tahun 2011 dan 2010 adalah sebesar Rp10.742.665.000 dan Rp5.267.322.238 (Catatan 33).
Income from sale of marketable securities for trading in 2011 and 2010 amounted to Rp10,742,665,000 and Rp5,267,322,238 (Notes 33).
Laba atas penjualan reksadana pada tahun 2011 adalah sebesar Rp771.780.845 dan 2010 adalah tidak ada penjualan atas reksadana.
Income from sale of mutual fund in 2011 amounted to Rp771.780.845 and 2010 there is no sales of mutual fund.
Kenaikan (kerugian) yang belum direalisasi akibat perubahan nilai wajar reksadana pada tahun 2011 adalah Rp557.977.852 dan 2010 adalah sebesar Rp218.806.702.
Unrealised gain (loss) from the change of fair value of mutual funds in 2011 amounted to Rp557,977,852 and 2010 amounted to Rp218,806,702. Available-for-sale
Tersedia untuk dijual 2011
2010
Obligasi - Rupiah
Bonds - Rupiah
Pihak berelasi Negara RI Seri FR0019 tahun 2002
Related parties -
5.000.000.000
Treasury Bonds RI Seri FR0019 year 2002
Negara RI Seri FR0019 tahun 2002
-
5.000.000.000
Treasury Bonds RI Seri FR0019 year 2002
Negara RI Seri FR0020 tahun 2002
-
6.080.000.000
Treasury Bonds RI Seri FR0020 year 2002
Negara RI Seri FR0022 tahun 2003
-
5.226.500.000
Treasury Bonds RI Seri FR0022 year 2003
Negara RI Seri FR0031 tahun 2005
-
6.150.000.000
Treasury Bonds RI Seri FR0031 year 2005
Negara RI Seri FR0034 tahun 2006
-
6.825.000.000
Treasury Bonds RI Seri FR0034 year 2006
Negara RI Seri FR0040 tahun 2006
-
5.937.500.000
Treasury Bonds RI Seri FR0040 year 2006
Surat Berharga Syariah Negara IFR 001
-
10.000.000.000
Sharia State Securities IFR 001
20.000.000.000
Sharia State Securities IFR 002
Surat Berharga Syariah Negara IFR 002
20.000.000.000
Sukuk Negara Ritel Tahun 2009 Seri-001
-
10.250.000.000
Sukuk Negara Ritel year 2009 Seri-001
Perum Pegadaian X Seri A/2003
-
1.000.000.000
Perum Pegadaian X Seri A/2003
30
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
5.
(In Rupiah unless otherwise stated)
5. MARKETABLE SECURITIES (continued)
EFEK (lanjutan)
2011
2010
Obligasi - Rupiah Pihak berelasi
Bonds - Rupiah Related parties
Perum Pegadaian X Seri A/2003
-
2.000.000.000
Perum Pegadaian X Seri A/2003
PT Bank Negara Indonesia I/2003
-
1.038.500.000
PT Bank Negara Indonesia I/2003
BTN XIV Tahun 2010
-
5.397.500.000
BTN XIV year 2010
PLN XII Seri B Tahun 2010
-
6.000.000.000
PLN XII Seri B year 2010
Obligasi berkelanjutan I Antam Tahap I 2011 Seri B PT Bank Ekspor Indonesia II/C/2006 Sub jumlah Pihak ketiga Subordinasi II Bank CIMB Niaga/2010 Subordinasi II Bank Permata/2011 PT Indofood Sukses Makmur IV/2007 Sub jumlah
Obligasi berkelanjutan I 10.000.000.000 30.000.000.000
-
4.000.000.000 99.905.000.000
2.000.000.000
5.000.000.000 35.000.000.000
7.000.000.000 108.905.000.000
Obligasi - Dolar Amerika Serikat
Negara RI Seri FR0019 tahun 2002
-
10.351.904.733
Third parties Subordinated II Bank CIMB Niaga year 2010 Subordinasi II Bank Permata/2011 PT Indofood Sukses Makmur IV/2007 Sub total
PT Perusahan Listrik Negara (Persero) Treasury Bonds RI Seri FR0019 year 2002 Equity Securities
Pihak berelasi Sub jumlah tersedia untuk dijual
Sub total
Related parties 10.219.908.040
Saham PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk
PT Bank Ekspor Indonesia II/C/2006
Bonds - US Dollar
Pihak berelasi PT Perusahan Listrik Negara (Persero)
Antam Tahap I 2011 Seri B
Related parties 1.900.000.000 47.119.908.040
Nilai wajar efek didasarkan pada harga pasar efek yang tercatat pada tanggal neraca. Keuntungan yang belum direalisasi akibat kenaikan nilai wajar dari efek tersedia untuk dijual pada tahun 2011 dan 2010 adalah sebesar Rp2.044.101.144 dan Rp8.954.110.554 dicatat sebagai bagian ekuitas.
119.256.904.733
Sub total available-for-sale
Fair value of securities are based on market value as of balance sheet dates. Unrealized gain in fair value of available-for-sale securities on 2011 and 2010 amounted to Rp,2,044,101,144 and Rp8,954,110,554, respectively, which was recorded as part of equity. Held to maturity
Dimiliki hingga jatuh tempo Efek dimiliki hingga jatuh tempo tahun 2011 dan 2010 terdiri dari obligasi-obligasi yang dikeluarkan oleh pemerintah dan berbagai perusahaan. Berikut ini adalah rincian obligasi, tanggal jatuh temponya, dan peringkat obligasi masing-masing yang disimpan pada kustodian PT Bank CIMB Niaga Tbk dan PT Bank Mandiri (Persero) Tbk adalah sebagai berikut:
PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk
Held to maturity securities as of 2011 and 2010 consist of bonds issued by government and several companies which are in custody of PT Bank CIMB Niaga Tbk and PT Bank Mandiri (Persero) Tbk. The details of bonds, maturity date, and rating of bonds are presented as follows:
31
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
5.
(In Rupiah unless otherwise stated)
5. MARKETABLE SECURITIES (continued)
EFEK (lanjutan)
Tanggal jatuh tempo/ Maturity date
Peringkat/Rating
2011
2010
Nilai buku obligasi/Book value of bonds
2011
2010
Obligasi Negara/Government Bonds : Pihak berelasi
Related parties
Negara RI Seri FR 0031 Tahun 2005 SM
15-11-20
AAA
AAA
15.388.059.466
Subordinasi I Bank Mandiri 2009 Indosat V Seri A/2007 PLN IX Seri A/2007 Pupuk Kaltim II Tahun 2009 Subordinasi II Bank BRI 2009 Jasa Marga XIII Seri R/2007 PLN XI Seri A Tahun 2010 PLN X Seri A Tahun 2009 PLN XI Seri B Tahun 2010 PLN VII Th 2004 Telkom II Seri B Tahun 2010 Adhi Karya IV/2007 Perum Pegadaian XIII Seri B1 2009 Jasa Marga XIV Seri JM-10 Tahun 2010 Perum Pegadaian XII Seri A/2007 BTN XIII Seri C Tahun 2009 Jasa Marga XI Seri P / 2003 (SM) Indosat VI Seri A / 2008 PT PLN X Seri B Tahun 2009 Indosat VI Seri B / 2008 Bank Jabar VI Seri A Tahun 2009 Bank Jabar VI Seri B Tahun 2009 PT PLN VIII Seri A/ 2006 Bank Ekspor Indonesia IV Seri D 2009 Sub jumlah/sub total
11-12-16
AA+
AA+
17.221.838.889
17.740.000.000
29-05-14
AA+
AA+
14.046.030.309
14.192.000.000 11.531.000.000
15.407.328.484
10-07-17
AA+
A1,id
11.202.801.558
04-12-14
AA
AA-
8.711.583.318
8.870.000.000
22-12-14
AA
AA+
8.710.904.881
8.870.000.000
21-06-17
AA
AA-
12-1-17
AA+
09-01-14
AA+
12-1-20
AA+
AA-
6.876.548.061
7.096.000.000
6.903.337.928
7.096.000.000
6.146.792.784
6.209.000.000
5.992.425.771
6.209.000.000
4.491.229.883
4.597.391.305
4.348.177.225
4.506.991.480
11-11-14
AA+
06-07-20
AAA
06-07-12
A-
A-
4.759.730.509
4.435.000.000
01-07-17
id,AA+
AA+
4.298.423.020
4.435.000.000
4.269.283.828
4.435.000.000
A -
12-10-20
AA
04-09-17
id,AA+
A
-
3.435.714.605
3.548.000.000
29-05-14
AA
AA-
3.490.272.955
3.548.000.000
10-10-13
AA
AA-
2.638.857.449
2.661.000.000
09-04-13
AA+
AA+
2.660.252.904
2.661.000.000
09-01-16
AA+
AA-
2.599.107.757
2.661.000.000
09-04-15
AA+
AA+
1.736.247.551
1.774.000.000
10-07-14
id,AA-
A+
1.829.187.138
1.774.000.000
11-07-14
id,AA-
A+
1.745.122.673
1.774.000.000
21-06-16
AA+
AA-
860.740.206
887.000.000
18-06-16
AAA
AAA
4.314.025.097
4.435.000.000
148.676.695.765
151.352.711.269
32
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
5.
(In Rupiah unless otherwise stated)
5. MARKETABLE SECURITIES (continued)
EFEK (lanjutan) Tanggal jatuh tempo/ Maturity date
Peringkat/Rating
2011 Pihak ketiga/Third parties Federal International Finance X Seri D/2010 Excelcomindo Pratama II Seri A Tahun 2007 Astra Sedaya Finance XI Seri E Tahun 2010 Danamon II Seri B Tahun 2010 Danareksa II/2007 Berlian Laju Tanker III/2007 Indofood Sukses Makmur V 2009 Federal Internasional Finance IX Seri C 2009 Bank Danamon I Seri B Tahun 2007 Sub jumlah/sub total
29-04-14
AA+
26-04-12
AA+
18-09-13
AA+
09-12-15
AA+
25-09-12
A
05-07-12
Nilai buku obligasi/Book value of bonds
2010
2011
-
2010
4.459.037.125
4.509.452.691
4.702.469.396
4.435.000.000
-
4.420.925.093
4.435.000.000
-
4.330.689.698
4.435.000.000
A-
2.683.694.028
2.661.000.000
A-
AA-
2.684.465.464
2.661.000.000
18-06-14
AA+
AA
1.748.976.018
1.774.000.000
29-04-12
id,AA+
id,AA+
1.888.105.274
1.774.000.000
19-04-12
id,AA+
AA+
1.881.411.205
1.774.000.000
28.799.773.301
28.458.452.691
id,AA-
Reksadana / Mutual Fund Reksadana Terproteksi Mandiri Dana Protected Berkala
95.339.446.452
99.126.716.034
64.852.531.124
69.681.872.613
Sub jumlah dimiliki hingga jatuh tempo/ Sub total held to maturity
160.191.977.576 337.668.446.642
168.808.588.647 348.619.752.607
Jumlah Efek/Total Marketable securities
435.581.950.919
518.007.244.387
Reksadana Terproteksi Danareksa Protected Melati IV
Kisaran tingkat bunga obligasi adalah sebagai berikut:
Kisaran tingkat bunga per tahun
The range of interest rate of the bonds are as follows: 2011
2010
9,00% - 12,00%
10,01% - 18,00%
Range of interest rate per annum
Pemeringkatan obligasi dilakukan oleh pemeringkat independen yaitu PT Pemeringkat Efek Indonesia (Pefindo).
The bond rating was based on the rating determined by an independent rating company, PT Pemeringkat Efek Indonesia (Pefindo).
Nilai wajar efek dimiliki hingga jatuh tempo (obligasi) pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 adalah sebesar Rp177.476.469.065 dan Rp203.878.540.000.
The fair value of held to maturity securities (bonds) as of December 31, 2011 and 2010 amounted to Rp177,476,469,065 and Rp203,878,540,000.
Pendapatan efek dimiliki hingga jatuh tempo pada tahun 2011 dan 2010 adalah sebesar Rp26.647.181.794 dan Rp30.335.370.075 (Catatan 33).
Interest income from held to maturity securities as of December 31, 2011 and 2010 amounted to Rp26,647,181,794 and Rp30,335,841,826 (Notes 33).
33
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
6.
(In Rupiah unless otherwise stated)
6.
PENYERTAAN SAHAM
Persentase kepemilikan/ Percentage of ownership PT Arthaloka PT Asuransi Mai Park Indonesia
2011
2010
2,06%
1.946.838.624
1.946.838.624
PT Arthaloka
5,62%
2.525.200.000
2.525.200.000
PT Asuransi Mai Park Indonesia
4.472.038.624
4.472.038.624
Total
Jumlah
PT Asuransi Mai Park Indonesia dan PT Arhaloka tidak terdaftar di bursa efek sehingga tidak tersedia nilai wajar dari sahamnya. Oleh karena itu investasi tersebut dinyatakan sebesar nilai perolehannya.
7.
INVESTMENTS IN SHARES OF STOCK
PT Asuransi Mai Parkis dan PT Arthaloka non-listed company and there is no readly available measure of fair value of the shares, thus the investment is stated at cost.
KAS DAN SETARA KAS
7. CASH AND CASH EQUIVALENTS 2011
2010 159.633.554
167.759.511
Kas Bank
Cash Banks
Pihak berelasi PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
Related parties 14.655.105.408
16.218.104.293
30.979.692.565
296.842.732
3.789.088.200
3.615.767.368
PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Jabar Banten Tbk
PT Bank Negara Indonesia
PT Bank Negara Indonesia Syariah (Persero)
-
(Persero) PT Bank Jabar Banten Syariah
(Persero) PT Bank Rakyat Indonesia
66.092.574
100.201.733
PT Bank Rakyat Indonesia Syariah PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
(Persero) Tbk PT Bank Jabar Banten Tbk PT Bank Negara Indonesia Syariah
1.818.719
PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
(Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia Syariah (Persero)
91.920.579
-
151.391.592
-
PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk
-
PT Bank Jabar Banten Syariah
393.692.380 1.789.817.102
688.936.366
PT Bank Syariah Mandiri
95.244.377
268.810.285
PT Bank Jawa Tengah Syariah
PT Bank Sulawesi Utara
244.661.305
266.508.011
PT Bank Sulawesi Utara
PT BPD Sulawesi Selatan
61.719.698
49.867.567
PT BPD Sulawesi Selatan PT Bank Jawa Timur
PT Bank Syariah Mandiri PT Bank Jawa Tengah Syariah
PT Bank Jawa Timur
187.964.330
44.149.567
PT BPD Yogyakarta
55.552.726
117.488.876
PT BPD Yogyakarta Syariah
90.614.200
PT BPD Aceh PT Bank Syariah Malang PT BPD Papua
-
4.357.842 208.824.943
34
PT BPD Yogyakarta PT BPD Yogyakarta Syariah
24.340.313
PT BPD Aceh
18.683.279
PT Bank Syariah Malang
17.598.000
PT BPD Papua
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
7.
(In Rupiah unless otherwise stated)
KAS DAN BANK (lanjutan)
7.
CASH AND BANK (continued)
2010
2011 Bank
Banks
Pihak berelasi PT BPD Sumatera Utara PT Bank Sumatera Selatan (Babel) PT BPD Riau PT BPD Kalimantan Timur
Related parties 16.173.093
23.325.192 169.552.083
-
PT BPD Sumatera Utara PT Bank Sumatera Selatan (Babel)
57.637.784
-
PT BPD Riau
200.000.000
-
PT BPD Kalimantan Timur
4.685.735
4.779.972
53.322.759.334
21.748.251.455
PT Bank Sinar Mas
912.658.218
102.702.834
PT Bank Sinar Mas
PT Bank Himpunan Saudara Tbk
376.761.617
480.820.311
PT Bank Himpunan Saudara Tbk
PT Bank CIMB Niaga Tbk
264.454.027
393.919.979
PT Bank CIMB Niaga Tbk
PT Bank Mega Tbk
122.347.530
134.482.853
PT Bank Lippo Tbk
89.852.668
PT Bank Bukopin
72.044.755
PT Bank Central Asia Tbk
61.801.930
PT Victoria
61.003.473
PT Bank Bumi Putera Tbk
57.806.951
PT BPD Bali Sub jumlah Pihak ketiga
PT BPD Bali Sub total Third parties
46.605.755 29.930.963 -
PT Bank Mega Tbk PT Bank Lippo Tbk PT Bank Bukopin PT Bank Central Asia Tbk PT Victoria PT Bank Bumi Putera Tbk
PT Bank Agris
38.024.329
PT Bank Danamon Tbk
21.734.982
PT Bank Yudha Bhakti
12.110.219
2.933.103
PT Bank Yudha Bhakti
3.894.124
23.492.124
PT Bank Artha Graha Internasional Tbk
PT Bank Artha Graha Internasional Tbk Sub jumlah
47.419.300
2.094.494.823
1.262.307.222
55.417.254.157
23.010.558.677
PT Bank Agris PT Bank Danamon Tbk
Sub total
Dolar Amerika Serikat Pihak berelasi PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Syariah Mandiri PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Jatim Sub jumlah
3.036.020.325 42.397.780 5.771.266.646 63.553.531 8.913.238.282
7.400.510.154 7.400.510.154
US Dollar Related parties PT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Syariah Mandiri PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Jatim Sub total
Pihak ketiga PT Bank Sinar Mas PT Bank CIMB Niaga, Tbk PT Bank Central Asia, Tbk PT Artha Graha, Tbk PT Bank Himpunan Saudara Tbk PT Bank Danamon PT Agris Bank Lainnya Sub jumlah
2.343.710.065 1.110.786.542 435.967.405 375.129.467 251.298.580 98.379.276 45.947.647 4.661.218.982
585.952.281 299.195.575 319.600.559 339.237.282 1.543.985.697
Third parties PT Bank Sinar Mas PT Bank CIMB Niaga, Tbk PT Bank Central Asia, Tbk PT Artha Graha, Tbk PT Bank Himpunan Saudara Tbk PT Bank Danamon PT Agris Other banks Sub total
69.159.470.931
32.114.688.082
Total
Jumlah
35
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
8.
(In Rupiah unless otherwise stated)
PIUTANG PREMI - BERSIH
8. PREMIUM RECEIVABLES – NET
a. Piutang premi berdasarkan tertanggungnya adalah sebagai berikut: 2011 Pihak berelasi PT Indosat Tbk
1.804.800.000
BP - Migas
a.
Premium receivables by policyholders are as follows: 2010
5.720.000.000,00
1.545.186.565
-
PT Bank Syariah Mandiri
352.476.506
-
PT Primisima (Persero)
104.290.245
-
Related parties PT Indosat Tbk BP - Migas PT Bank Syariah Mandiri PT Primisima (Persero)
PT Telekomunikasi Indonesia (Persero)
-
2.304.683.360
PT Telekomunikasi Indonesia (Persero)
PT Bank Jabar dan Banten
-
1.667.598.750
PT Bank Jabar dan Banten
PT Dirgantara Indonesia (Persero)
-
1.566.473.094
PT Dirgantara Indonesia (Persero)
PT Perusahaan Listrik Negara (Persero)
-
721.195.622
PT Perusahaan Listrik Negara (Persero)
PT Kertas Leces (Persero)
-
476.274.309
PT Kertas Leces (Persero)
-
353.155.061
PT Pertamina (Persero) Unit Pemasaran V
PT Pertamina (Persero)
Pembangunan Perumahan
Unit Pemasaran V Pembangunan Perumahan
-
175.981.360
(Persero) DVO III
PT Pelindo IV (Persero)
-
149.097.998
PT Pelindo IV (Persero)
PT Semen Tonasa (Persero)
-
143.237.125
(Persero) DVO III
PT Adhi Karya - Wijaya Karya Waskita, JO
PT Semen Tonasa (Persero) PT Adhi Karya - Wijaya Karya -
-
115.450.400
Pemerintah Republik Indonesia
-
108.060.918
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
-
103.018.468
PT Bank Mandiri (Persero) Tbk
PT Merpati Nusantara Airlines (Persero)
-
102.544.243
PT Merpati Nusantara Airlines (Persero)
87.997.254
PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk
PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk Sub jumlah Pihak ketiga KSP Utama Karya
3.806.753.316
13.794.767.961
-
1.485.618.000
-
Waskita, JO Pemerintah Republik Indonesia
Sub total Third parties KSP Utama Karya
PT Citra Gading Asritama
742.313.000
PT Sri Rejeki Isman
427.110.393
BPR Alimo Dana Prima
304.312.000
-
NGUTER Surakarta 2
238.012.000
-
NGUTER Surakarta 2
PT Data Center Integrasi
230.592.725
-
PT Data Center Integrasi
PT Bali International Air Services
196.845.242
-
PT Bali International Air Services
BPR Giri Sari
195.428.000
-
BPR Giri Sari
PT Semen Bosowa Maros
189.000.000
-
PT Semen Bosowa Maros
PT Tjakrindo Mas
182.663.250
-
PT Tjakrindo Mas
KSP Nasari
178.284.824
-
KSP Nasari
PT Delta Merlin Sandang Textile
161.439.430
-
PT Delta Merlin Sandang Textile
PT Baita Duta
139.564.000
-
PT Baita Duta
PT Artostex
136.942.281
-
PT Artostex
BPR Surya Yudha Kencana
132.367.960
-
BPR Surya Yudha Kencana
101.427.044
36
PT Citra Gading Asritama PT Sri Rejeki Isman BPR Alimo Dana Prima
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
8.
(In Rupiah unless otherwise stated)
PIUTANG PREMI - BERSIH (lanjutan)
8. PREMIUM RECEIVABLES – NET (continued) 2010
2011 Pihak berelasi PT Kreshna Energy International
Related parties PT Kreshna Energy International
125.530.450
-
PT Kajima Waskita
120.419.806
-
PT Kajima Waskita
PT Gunakarya Nusantara
114.923.000
-
PT Gunakarya Nusantara PT Prambanan Dwipaka
PT Prambanan Dwipaka
109.906.000
-
PT Aksara Indah
107.892.000
-
PT Aksara Indah
PT Malakasari Tekstile Mils
106.420.605
-
PT Malakasari Tekstile Mils
PT Sido Bangun
104.625.314
-
PT Sido Bangun
PT Persatuan Radio Siaran Swasta
103.477.500
-
PT Persatuan Radio Siaran Swasta
PT Purinusa Eka Persada
-
905.766.827
PT Asia Pulp and Paper
-
565.385.369
PT Asia Pulp and Paper
PT Cheil Jedang Indonesia
-
526.632.065
PT Cheil Jedang Indonesia PT Agri Indomas
PT Purinusa Eka Persada
PT Agri Indomas
-
369.433.357
PT Wintrad Jaya
-
343.710.376
PT Wintrad Jaya
PT Riau Andalan Pulp & Paper
-
338.245.826
PT Riau Andalan Pulp & Paper
PT Sinar Mas Super Air
-
305.457.806
PT Sinar Mas Super Air
PT Prima Alloy Steel Universal, Tbk
-
292.237.710
PT Prima Alloy Steel Universal, Tbk
Pembangkit Jawa Bali
-
270.948.101
Pembangkit Jawa Bali
PT Sri Melamin Rejeki
-
255.087.707
PT Sri Melamin Rejeki
PT Agro Pantes
-
191.905.073
PT Agro Pantes
PT Solusindo Kreasi Pratama
-
184.025.643
PT Solusindo Kreasi Pratama
R Tommy Hendrawanto
-
136.287.947
R Tommy Hendrawanto
PT Indonesia Exim Bank
-
135.140.644
PT Indonesia Exim Bank
PT Surya Satrya Timur Corporation
-
130.821.208
PT Surya Satrya Timur Corporation
PT Total Bangun Persada
-
122.655.510
PT Total Bangun Persada
PT Kukuh Tangguh Sandang Mills
-
116.287.436
PT Kukuh Tangguh Sandang Mills
Riau Prima Energi
-
113.905.540
Riau Prima Energi
Integra Lestati
-
106.473.510
Integra Lestati
Sido Bangun Plastic Factory
-
105.853.920
Sido Bangun Plastic Factory
PT Lestari Mahaputra Buana
-
104.379.936
PT Lestari Mahaputra Buana
Lain-lain (masing-masing dibawah 100jt) Sub jumlah
104.013.065.364
33.198.843.250
109.846.753.145
38.920.911.802
113.653.506.461
52.715.679.763
Dikurangi: Penyisihan piutang ragu-ragu Bersih
Others (each less then 100 million) Sub total Less:
(5.083.060.220)
(4.567.598.834)
108.570.446.241
48.148.080.929
37
Allowance for doubtful accounts Net
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
8.
(In Rupiah unless otherwise stated)
PIUTANG PREMI - BERSIH (lanjutan)
8. PREMIUM RECEIVABLES – NET (continued)
b. Piutang premi berdasarkan umur adalah sebagai berikut:
b.
Aging schedule of premium receivables are as follows:
2011 0 - 60 hari 61 - 365 hari Lebih dari 365 hari
Dikurangi: Penyisihan piutang ragu-ragu Bersih
2010
50.119.920.846 52.608.296.898 10.925.288.717
19.907.891.373 29.291.185.627 3.516.602.763
113.653.506.461
52.715.679.763
(5.083.060.220)
(4.567.598.834)
Less: Allowance for doubtful accounts
108.570.446.241
48.148.080.929
Net
c. Piutang premi berdasarkan jenis mata uang adalah sebagai berikut:
c.
Aging schedule of premium receivables by currency are as follows:
2011 Rupiah Dolar Amerika Serikat Yen Jepang Euro Dolar Australia Dolar Hongkong Poundsterling Dolar Singapura Dikurangi: Penyisihan piutang ragu-ragu Bersih
2010
45.272.479.590 68.149.779.503 20.046.039 102.777.910 19.778.124 1.716 88.626.492 17.087 113.653.506.461
46.345.262.475 6.211.806.996 45.867.149 81.090.624 12.433 31.622.983 17.102 52.715.679.763
(5.083.060.220)
(4.567.598.834)
Less: Allowance for doubtful accounts
108.570.446.241
48.148.080.929
Net
d. Piutang premi berdasarkan jenis asuransi adalah sebagai berikut:
d.
Dikurangi: Penyisihan piutang ragu-ragu Bersih
Rupiah US Dollar Japanese Yen Euro Australian Dollar Hongkong Dollar Poundsterling Singapore Dollar
Aging schedule of premium receivables by type of insurance are as follows:
2011 Asuransi umum Asuransi ekspor Asuransi kredit Suretyship
0 – 60 days 61 – 365 days Over 365 days
2010
92.417.376.441 7.979.478.767 7.537.023.080 5.719.628.174
34.722.536.268 8.677.356.333 6.429.602.355 2.886.184.808
113.653.506.461
52.715.679.763
General insurance Export insurance Credit insurance Suretyship insurance
(5.083.060.220)
(4.567.598.834)
Less: Allowance for doubtful accounts
108.570.446.241
48.148.080.929
Net
Manajemen berkeyakinan bahwa jumlah penyisihan piutang raguragu cukup untuk menutupi kerugian yang mungkin timbul dari tidak tertagihnya piutang premi tersebut.
Management believes that the allowance for doubtful accounts is adequate to cover the risk of uncollectible premium receivables.
38
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
9.
(In Rupiah unless otherwise stated)
PIUTANG REASURANSI - BERSIH
9. REINSURANCE RECEIVABLES – NET
a. Piutang reasuransi berdasarkan reasuradur adalah sebagai berikut:
a.
Reinsurance receivables by reinsurance company are as follows: 2010
2011 Pihak berelasi PT Reindo PT Asuransi Kredit Indonesia (Persero) PT Jasa Raharja Putera PT Asuransi Jasa Indonesia (Persero) Sub jumlah Pihak ketiga PT Asrinda Arthasangga PT Bumi Putera Muda PT Tala Re PT Trinity Re Benfield Asia Pte, Ltd AON Group/First City PT Nasre PT Asuransi Mubarokah PT Dekai Indonesia Asia Capital Insurance PT IBS Insurance PT Tugu Kresna Pratama PT Asia Re PT Pasaraya General Insurance PT Asuransi Parolamas PT Asuransi Central Asia PT Jasa Cipta Rembaka PT Dayin Mitra PT Asuransi Purna Artanugraha PT Citra International PT Surya Re PT Asuransi Ramayana PT Tugu Reasuransi Indonesia PT Staco Jasapratama PT Maskapai Reas Indonesia Tbk PT Adi Pratama PT Umum Mega Lain-lain (masing-masing di bawah Rp 100 juta) Sub jumlah Jumlah Dikurangi: Penyisihan piutang ragu-ragu Bersih
831.176.083 263.101.477 259.795.225 212.166.103 1.566.238.888
524.813.038 332.098.262 206.420.635 1.063.331.935
997.437.502 391.375.155 733.206.487 1.355.687.760 827.854.056 1.365.494.238 578.160.320 1.236.529.464 1.158.707.298 805.294.646 557.215.692 119.794.859 816.019.321 340.846.785 219.103.295 167.273.589 114.989.271 1.989.218 109.481.006 228.479.866 208.406.039 49.069.105 737.978.017 132.227.502 190.905.225 125.820.576 100.405.518
1.668.057.719 327.451.383 1.931.128.742 1.578.846.350 1.537.571.930 1.467.303.266 1.180.556.748 1.110.959.893 812.603.878 638.219.233 541.953.826 386.189.910 357.619.470 296.710.983 285.627.041 241.540.603
Related parties PT Reindo PT Asuransi Kredit Indonesia (Persero) PT Jasa Raharja Putera PT Asuransi Jasa Indonesia (Persero) Sub total
1.503.320.396 15.173.072.206 16.739.311.093
1.295.784.459 16.185.037.577 17.248.369.511
(966.271.848)
(920.514.659)
Third parties PT Asrinda Arthasangga PT Bumi Putera Muda PT Tala Re PT Trinity Re Benfield Asia Pte, Ltd AON Group/First City PT Nasre PT Asuransi Mubarokah PT Dekai Indonesia Asia Capital Insurance PT IBS Insurance PT Tugu Kresna Pratama PT Asia Re PT Pasaraya General Insurance PT Asuransi Parolamas PT Asuransi Central Asia PT Jasa Cipta Rembaka PT Dayin Mitra PT Asuransi Purna Artanugraha PT Citra International PT Surya Re PT Asuransi Ramayana PT Tugu Reasuransi Indonesia PT Staco Jasapratama PT Maskapai Reas Indonesia Tbk PT Adi Pratama PT Umum Mega Others (each less then Rp100 million) Sub total Total Less: Allowance for doubtful accounts
15.773.039.245
16.327.854.852
Net
241.562.756 154.360.000 130.989.388 -
39
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
9.
(In Rupiah unless otherwise stated)
PIUTANG REASURANSI - BERSIH (lanjutan)
9. REINSURANCE RECEIVABLES – NET (continued)
Piutang reasuransi merupakan tagihan kepada reasuradur yang timbul dari transaksi reasuransi sehubungan dengan penerimaan premi reasuransi, komisi reasuransi dan klaim asuransi.
b. Piutang reasuransi berdasarkan umur adalah sebagai berikut:
Reinsurance receivables represent receivables from reinsurance companies relating to transactions such as reinsurance premium, reinsurance commission and reinsurance claim.
b.
Aging schedule of reinsurance receivables are as follows:
2011 0 - 60 hari 61 - 365 hari Lebih dari 365 hari Dikurangi: Penyisihan piutang ragu-ragu Bersih
2010
1.246.400.569 12.571.259.979 2.921.650.545
6.107.857.863 4.241.949.746 6.898.561.902
16.739.311.093
17.248.369.511
(966.271.848)
(920.514.659)
Less: Allowance for doubtful accounts
15.773.039.245
16.327.854.852
Net
c. Piutang reasuransi berdasarkan jenis mata uang adalah sebagai berikut:
c.
Aging schedule of reinsurence receivables by currency are as follows: 2010
2011 Rupiah Dolar Amerika Serikat Dolar Singapura Dikurangi: Penyisihan piutang ragu-ragu Bersih
14.730.211.562 2.517.336.612 821.338 17.248.369.511
(966.271.848)
(920.514.659)
Less: Allowance for doubtful accounts
15.773.039.245
16.327.854.852
Net
d.
Aging schedule of reinsurance receivables by type of insurance are as follows: 2010
2011
Dikurangi: Penyisihan piutang ragu-ragu Bersih
Rupiah US Dollar Singapore Dollar
14.204.227.824 2.535.083.269 16.739.311.093
d. Piutang reasuransi berdasarkan jenis asuransi adalah sebagai berikut:
Reasuransi keluar - asuransi umum Reasuransi keluar - asuransi suretyship Reasuransi masuk Reasuransi keluar - asuransi ekspor Reasuransi keluar - asuransi kredit
0 – 60 days 61 – 365 days Over 365 days
7.988.006.973 3.117.206.648 3.384.547.736 1.122.136.779 1.127.412.957
7.837.090.058 4.924.403.541 2.221.123.606 1.138.339.351 1.127.412.956
16.739.311.093
17.248.369.511
Reinsurance out - general insurance Reinsurance out - suretyship insurance Reinsurance in Reinsurance out - eksport insurance Reinsurance out - credit insurance
(966.271.848)
(920.514.659)
Less: Allowance for doubtful accounts
15.773.039.245
16.327.854.852
Net
Manajemen berkeyakinan bahwa jumlah penyisihan piutang raguragu cukup untuk menutup kerugian yang mungkin timbul dari tidak tertagihnya piutang reasuransi.
Management believes that the allowance for doubtful accounts is adequate the cover the risk of uncollectible reinsurance receivables.
40
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
10. ASET KEUANGAN LAIN
10. 2011
Hasil investasi yang masih harus diterima Sewa gedung dibayar di muka Piutang biaya informasi Piutang deposit asuransi ekspor Lain-lain
OTHERS FINANCIAL ASSETS
2010
1.371.066.214 204.164.512 361.310.300 174.978.173 296.255.311
5.798.600.753 443.810.827 354.510.300 26.400.001
2.407.774.510
6.623.321.881
Accrued investment income Prepaid office rent Information fee receivable Deposit export insurance Others
11. ASET TETAP
11. FIXED ASSETS Per 31 Desember 2011/ As of December 31, 2011 Saldo awal/ Beginning balance
Penambahan/ Addition
Reklasifikasi/ Reclassification
Pengurangan/ Deduction
Saldo akhir/ Ending Balance Cost:
Harga perolehan: Tanah Bangunan Peralatan kantor Perabotan kantor Kendaraan Aset dalam proses
14.499.898.000 45.913.010.951 12.868.112.400
4.700.000.000 117.829.986
-
-
14.499.898.000 50.613.010.951 12.985.942.386
1.959.448.571 4.105.441.500 -
852.382.528 3.204.315.000 5.499.218.298
-
-
2.811.831.099 7.309.756.500 5.499.218.298
79.345.911.422
14.373.745.812
-
-
93.719.657.234
Land Buildings Office equipment Office furniture Vehicles Aset in progress
Per 31 Desember 2011/ As of December 31, 2011 Saldo awal/ Beginning balance Akumulasi penyusutan: Bangunan Peralatan kantor Perabotan kantor Kendaraan
Nilai buku
Penambahan/ Addition
Reklasifikasi/ Reclassification
8.289.728.078 7.797.751.776
1.147.825.274 1.438.070.901
-
2.721.581.956 2.200.822.668
113.636.202 934.880.100
-
21.009.884.478
3.634.412.477
-
58.336.026.944
Pengurangan/ Deduction
655.603.987 420.011.734 (1.075.615.721) -
Saldo akhir/ Ending Balance
9.437.553.352 8.580.218.690 2.415.206.424 4.211.318.489 24.644.296.955 69.075.360.279
41
Accumulated depreciation: Building Office equipment Office furniture Vehicles
Book value
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
11. ASET TETAP (lanjutan)
11. FIXED ASSETS (continued) Per 31 Desember 2010/ As of December 31, 2010
Saldo awal/ Beginning balance
Penambahan/ Addition
Reklasifikasi/ Reclassification
Pengurangan/ Deduction
Saldo akhir/ Ending Balance Cost:
Harga perolehan: Tanah Bangunan Peralatan kantor Perabotan kantor Kendaraan
Akumulasi penyusutan: Bangunan Peralatan kantor Perabotan kantor Kendaraan
Nilai buku
14.499.898.000 45.760.469.101 9.109.360.966
152.541.850 3.758.751.434
-
-
14.499.898.000 45.913.010.951 12.868.112.400
1.731.929.301 3.154.566.500
227.519.270 950.875.000
-
-
1.959.448.571 4.105.441.500
74.256.223.868
5.089.687.554
-
-
79.345.911.422
7.141.902.804 6.638.703.582
1.147.825.274 1.159.048.194
-
-
8.289.728.078 7.797.751.776
2.644.360.826 1.568.745.105
77.221.130 632.077.563
-
-
2.721.581.956 2.200.822.668
17.993.712.317
3.016.172.161
-
-
21.009.884.478
56.262.511.551
58.336.026.944
Land Buildings Office equipment Office furniture Vehicles
Accumulated depreciation: Building Office equipment Office furniture Vehicles
Book value
Penyusutan yang dibebankan pada laporan laba rugi sebesar Rp3.634.412.477 dan Rp3.016.172.161 di tahun 2011 dan 2010, (Catatan 34).
Depreciation charged to statement of income amounting to RpRp3,634,412,476 and Rp3,016,172,161 in 2011 and 2010,(Catatan 34).
Bangunan kantor milik Perusahaan seluas 2.132,48 meter persegi adalah lokasi kantor pusat Perusahaan dengan hak atas tanah bersama berupa Hak Guna Bangunan atas nama Perusahaan yang jatuh tempo pada tahun 2010 dan telah diperpanjang hingga tahun 2030.
The land where the Company’s building with 2,132.48 square meters is located and occupied by the head office, is covered by land rights in the form of “Hak Guna Bangunan” under the name of the Company which will expire in 2010 and has been extended until 2030.
Aset tetap telah diasuransikan terhadap risiko kerugian yang mungkin terjadi sebagai akibat dari kebakaran dan risiko lainnya dengan jumlah pertanggungan sebesar Rp8.165.486.114 dan Rp5.915.014.014 di tahun 2011 dan 2010 pada PT Asuransi Jasa Indonesia dan PT Asuransi Wahana Tata.
Fixed assets are covered by insurance against losses from fire and other risks under blanket policies amounted to Rp8,165,486,114 and Rp5,915,014,014 in 2011 and 2010 at PT Asuransi Jasa Indonesia and PT Asuransi Wahana Tata.
Manajemen berkeyakinan bahwa jumlah pertanggungan tersebut cukup untuk menutup kerugian yang mungkin timbul dan tidak ada peristiwa atau perubahan yang mengindikasikan penurunan nilai aset tetap. Bangunan kantor pusat telah diasuransikan oleh pengelola gedung.
The management believes that the insurance coverage is adequate to cover possible losses arising from such risks and there are no events or changes that can cause the impairment in assets value. The head office building has been insured by the building’s management.
42
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
12. EMPLOYEE PAYABLE
12. PIUTANG PEGAWAI 2011 Piutang pegawai
2010
2.063.801.557
2.131.556.787
Receivable from employees
Piutang karyawan merupakan pinjaman dari Perusahaan untuk biaya Employee receivable are loan from Company for education cost and household pendidikan dan keperluan rumah dengan tingkat bunga sebesar cost with interest rate amounted to 0.5% during 2 years. 0,5% dengan jangka waktu pengembalian selama 2 tahun.
13.
13. ASET NON KEUANGAN LAIN 2011 Biaya ditangguhkan Uang muka perjalan dinas Lain-lain - bersih Jumlah aset lain-lain
OTHERS NON FINANCIAL ASSETS
2010
655.073.795
1.249.337.127
Deferred expenses
7.059.371.562
2.061.242.263
Advance payment
500.758.082
1.309.389.675
8.215.203.439
4.619.969.065
Others - net Total other assets
Biaya ditangguhkan merupakan biaya-biaya yang dikeluarkan untuk Deferred expenses represent expenses paid in relation to office fixture. partisi kantor. 14. HUTANG KLAIM
14. CLAIM PAYABLES
a. Hutang klaim berdasarkan tertanggungnya adalah sebagai berikut:
a.
2010
2011 PT Semen Tonasa qq Catur Kencana Sakti PT Sentana Adi Daya BPD Jabar Banten BPD Aceh Sinabang PT Telkomsel PT Cipta Mebelindo Lestari PT Daya Manunggal PT Citrasari Intibuana PT Satria Dharma Pusaka Crawford THG Jumlah
3.557.675 214.243.685 19.716.667 18.311.224 16.690.000 -
183.785 275.144.721 54.442.663 44.200.655 20.183.040
PT Semen Tonasa qq Catur Kencana Sakti PT Sentana Adi Daya BPD Jabar Banten BPD Aceh Sinabang PT Telkomsel PT Cipta Mebelindo Lestari PT Daya Manunggal PT Citrasari Intibuana PT Satria Dharma Pusaka Crawford THG
272.519.251
394.154.864
Total
b. Hutang klaim berdasarkan umur adalah sebagai berikut:
b.
2011 0 - 60 hari 61 - 360 hari Lebih dari 360 hari Jumlah
Claim payables by policyholders are as follows:
Aging schedule of reinsurance receivables are: 2010
272.519.251 -
394.154.864 -
0 - 60 days 61 - 360 days Over 360 days
272.519.251
394.154.864
Total
43
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
14. HUTANG KLAIM (lanjutan)
14.
c. Hutang klaim berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut:
c.
Claim payables by currency are as follows:
2011 Rupiah Dolar Amerika Serikat Jumlah
2010
58.275.565 214.243.686
295.511.546 98.643.318
Rupiah US Dollar
272.519.251
394.154.864
Total
d. Hutang klaim berdasarkan jenis asuransi adalah sebagai berikut:
Claim payables by type of insurance are as follows:
d.
2010
2011 Asuransi ekspor Asuransi kredit Asuransi umum Jumlah
76.055.781 196.463.470
275.144.721 119.010.143
Export insurance Credit insurance General insurance
272.519.251
394.154.864
Total 15. REINSURANCE PAYABLES
15. HUTANG REASURANSI a. Hutang reasuransi berdasarkan tertanggungnya adalah sebagai berikut:
Reinsurance payables by reinsurance companies are as follows:
a.
2011
2010
Pihak berelasi PT Asuransi Kredit Indonesia (Persero) PT Asuransi Jasa Indonesia (Persero) PT Jasa Raharja (Persero) PT Asuransi Jasa Rahardja (Persero) Sub jumlah Pihak ketiga PT Atradius Re PT Trinity Re PT Nasional Re PT Tugu Reasuransi Indonesia PT NV National Le Borg PT Asuransi Sinar Mas PT Indonesia Reasuransi Asia Capital Re PT Asuransi Fl Re (Esa Bina Sejati) PT Bumida PT Purna Atha Nugraha PT Asuransi Chartis AIG Singapore PT Wilis Limited UK, USA PT Dekai Indonesia PT Syariah Mubarokah Pana Harisson Pte. Ltd
CLAIM PAYABLES (continued)
Related perties 1.055.659.966 1.001.312.603 471.525.019 372.986.886 2.901.484.474
901.953.846 1.075.496.803 761.740.306 2.739.190.956
5.695.250.237 3.649.273.602 3.215.110.963 2.577.337.761 2.447.435.994 1.703.999.466 2.087.732.232 1.318.180.131 1.294.614.555 1.224.009.174 867.901.074 842.809.346 652.056.168 616.375.070 394.855.965 380.047.836 255.851.474
2.933.897.761 3.935.108.024 2.680.004.761 3.289.358.822 2.029.687.664 2.158.835.238 1.529.447.244 835.386.193 652.056.168 616.375.070 471.705.842 345.670.235 -
44
PT Asuransi Kredit Indonesia (Persero) PT Asuransi Jasa Indonesia (Persero) PT Jasa Raharja (Persero) PT Asuransi Jasa Rahardja (Persero) Sub total Third parties PT Atradius Re PT Trinity Re PT Nasional Re PT Tugu Reasuransi Indonesia PT NV National Le Borg PT Asuransi Sinar Mas PT Indonesia Reasuransi Asia Capital Re PT Asuransi Fl Re (Esa Bina Sejati) PT Bumida PT Purna Atha Nugraha PT Asuransi Chartis AIG Singapore PT Wilis Limited UK, USA PT Dekai Indonesia PT Syariah Mubarokah Pana Harisson Pte. Ltd
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
15. REINSURANCE PAYABLES (continued)
15. HUTANG REASURANSI (lanjutan) 2011 PT Asuransi Ramayana PT Asuransi Parolamas PT Binagriya Upakara PT Tugu Kresna Pratama PT Mega Re PT Asoka Mas PT Pasaraya General Insurance PT Multisentra Lain-lain (masing-masing dibawah Rp100juta) Jumlah
2010
234.886.937 229.151.279 408.431.181 175.704.268 1.107.325.779 131.708.789 120.532.769 109.945.302
103.940.129 -
5.047.257.703
508.601.569
39.689.269.528
24.829.265.674
b. Hutang reasuransi berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut:
b.
2011 Rupiah Dolar Amerika Serikat Dolar Singapura Euro Yen Jepang Jumlah
PT Asuransi Ramayana PT Asuransi Parolamas PT Binagriya Upakara PT Tugu Kresna Pratama PT Mega Re PT Asoka Mas PT Pasaraya General Insurance PT Multisentra Others (each less then Rp100 million) Total
Reinsurance payables by currency are as follows:
2010
33.501.361.692 5.435.935.132 1.946.884
23.877.432.192 948.139.252 153.364
Rupiah US Dollar Singapore Dollar
43.639 749.982.181
3.540.866
Euro Japanese Yen
39.689.269.528
24.829.265.674
Total
c. Hutang reasuransi berdasarkan jenis asuransi adalah sebagai berikut:
c.
Reinsurance payables by type of insurance are as follows: 2010
2011 Premi reasuransi keluar - asuransi ekspor Premi reasuransi keluar - asuransi kredit Premi reasuransi keluar - suretyship
9.045.039.060 3.341.762.993 6.039.668.517
12.950.248.996 5.275.822.293 6.275.031.515
Reinsurance outward premium - export insurance Reinsurance outward premium - credit insurance Reinsurance outward premium - suretyship
Premi reasuransi keluar - asuransi umum Klaim reasuransi masuk
21.262.798.958 -
309.360.190 18.802.680
Reinsurance outward premium - general insurance Reinsurance inward claims premium
39.689.269.528
24.829.265.674
16. LEASE OBLIGATION OF VEHICLE
16. HUTANG PEMBIAYAAN KENDARAAN 2011 Jangka pendek Jangka panjang
Sub jumlah Dikurangi : Beban Bunga Nilai tunai dari Pembayaran Pembiayaan Konsumen Minimum Bagian yang jatuh tempo dalam waktu satu tahun Bagian jangka panjang
2010
949.644.000 1.503.603.000 2.453.247.000
-
(248.105.103)
-
2.205.141.897
-
(827.534.831) 1.377.607.067
45
Short-term Long-term
Sub total Less : Interest expenses Cash value from costumers finance minimum payment Short term portion Long term portion
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
17. UNEARNED PREMIUM INCOME
17. PREMI YANG BELUM MERUPAKAN PENDAPATAN 2010
2011 Asuransi umum Asuransi kredit Suretyship Asuransi ekspor Jumlah
46.086.341.562 19.816.559.719 9.270.787.647 5.736.199.291
19.914.102.885 16.461.999.407 6.079.105.948 4.091.086.135
General insurance Credit insurance Suretyship Export insurance
80.909.888.219
46.546.294.375
Total 18. ESTIMATED OWN RETENTION CLAIMS
18. ESTIMASI KLAIM RETENSI SENDIRI 2011 Asuransi umum Asuransi kredit Suretyship Asuransi ekspor Reasuransi masuk
2010
56.441.322.726 19.588.867.458 2.872.114.581 1.546.871.577 -
35.476.129.439 6.321.016.454 2.561.628.795 1.911.360.704 1.559.899.918
80.449.176.342
47.830.035.310
General insurance Credit insurance Suretyship Export insurance Reinsurance inward
19.
19. PERPAJAKAN a.
a. Taxes payable
Hutang pajak 2011
Pajak Penghasilan Pasal 21 Pajak Penghasilan Pasal 23 Pajak Penghasilan Pasal 4 ayat 2 Pajak Pertambahan Nilai Jumlah b.
2010 309.542.522 14.298.161 323.840.683
411.041.552 14.488.266 2.358.000 908.000 428.795.818
2011
Jumlah c.
2010
149.110.013
573.378.593
Current tax Deferred tax income(expense)
149.110.013
573.378.593
Total c.
Pajak kini
Rekonsiliasi antara laba (rugi) sebelum pajak menurut laba rugi dengan laba kena pajak menurut fiskal untuk posisi 31 Desember 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut:
Current tax
The reconciliation between profit (loss) income before tax as per statements of income and taxable income for the period ended December 31, 2011 and 2010 is as follows:
2011 Laba bersih sebelum pajak penghasilan
Income tax article 21 Income tax article 23 Income tax article 4 Value added tax Total b. Income tax benefit (expense)
Manfaat (beban) pajak penghasilan
Pajak kini Manfaat (beban) pajak tangguhan
TAXATION
2010
67.695.386.309
47.548.130.879
Net income before tax
Perbedaan temporer: Penyisihan piutang premi Penyisihan piutang reasuransi Penyusutan aset tetap Penyisihan imbalan kerja karyawan
515.461.387 45.757.189 (686.976.964) 362.914.200
36.892.351 103.745.632 (1.557.449.727) 235.508.225
Timing differences: Provision from premium receivable Provision from reinsurance receivable Fixed assets depreciation Provision for employee benefits
Sub jumlah
237.155.812
(1.181.303.519)
Sub total
46
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
19. TAXATION (continued)
19. PERPAJAKAN (lanjutan) Perbedaan tetap: Beban-beban yang tidak dapat dikurangkan: Hasil investasi Jasa giro Sub jumlah Laba fiskal tahun berjalan Rugi fiskal 2005 2006 2007 2008 2009 2010 Rugi fiskal yang tidak termanfaatkan Akumulasi rugi fiskal d.
Permanent differences: 15.448.415.386 (67.052.275.104) (936.986.849) (52.540.846.567) 15.391.695.554
9.039.243.258 (45.959.724.542) (268.817.563) (37.189.298.846) 9.177.528.513
(30.199.684.052) (25.113.562.308) (16.105.384.229) (14.754.992.682) 9.177.528.513 (76.996.094.758) 5.630.459.985
(9.804.033.180) (30.199.684.052) (25.113.562.308) (16.105.384.229) (14.754.992.682) (95.977.656.451) -
Unrealized of fiscal losses
(55.973.939.219)
(86.800.127.938)
Accumulated tax loss
Dampak pajak atas perbedaan nilai buku aset dan kewajiban berdasarkan fiskal dan menurut akuntansi yang bersifat sementara dengan tarif pajak maksimum 25% yang diakui sebagai aset pajak tangguhan dan manfaat/beban pajak tangguhan pada masingmasing tahun adalah sebagai berikut: Saldo Awal/ Beginning balance
Tax effects on the temporary differences between book value of assets and liabilities based on fiscal and financial reporting is recognized at the maximum tax rate 25% as deferred taxes assets and deferred tax benefits/ expenses in the respective year are as follows:
Manfaat/(beban) pajak tangguhan Deferred tax benefit/ (expenses)
Saldo Akhir/ Ending balance
Year 2011 Deferred tax assets
Tahun 2011 Aset Pajak Tangguhan
Penyisihan piutang reasuransi
Fiscal losses 2005 2006 2007 2008 2009 2010
d. Deferred tax
Pajak tangguhan
Rugi fiskal Penyesuaian rugi fiskal
Non-deductible expenses Investment income Interest Income Sub total Fiscal profit/(loss) in current year
21.700.031.985 (18.650.657.755) 3.049.374.230
(7.706.547.180) 7.796.368.238 89.821.058
13.993.484.805 (10.854.289.516) 3.139.195.289
230.128.665
11.439.297
241.567.962
1.141.899.706
128.865.349
1.270.765.055
Fiscal losses Adjustment of tax loss Provision of bed debt reinsurance receivable Provision of bad debt premium
Penyisihan piutang premi Penyisihan imbalan kerja karyawan
receivable Provision for employee
106.794.710
90.728.549
197.523.260
1.478.823.081
231.033.196
1.709.856.277
47
benefits
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
19.
19. PERPAJAKAN (lanjutan)
TAXATION (continued) Deferred tax liabilities
Kewajiban Pajak Tangguhan Aset tetap
(2.350.012.941)
(171.744.241)
(2.521.757.182)
Depreciation of fixed assets
Aset pajak tangguhan - bersih
2.178.184.370
149.110.013
2.327.294.383
Deferred tax assets - net Year 2010 Deferred tax assets
Tahun 2010 Aset Pajak Tangguhan Rugi fiskal Penyesuaian rugi fiskal
Penyisihan piutang reasuransi Penyisihan piutang premi Penyisihan imbalan kerja karyawan
23.994.414.113 (21.813.744.356) 2.180.669.757
(2.294.382.128) 3.163.086.601 868.704.472
204.192.257 1.132.676.618
25.936.408 9.223.088
230.128.665 1.141.899.706
47.917.654 1.384.786.529
58.877.056 94.036.552
106.794.710 1.478.823.081
21.700.031.984 (18.650.657.755) 3.049.374.230
Fiscal losses Adjustment of tax loss Provision of bed debt reinsurance receivable receivable Provision for employee benefits Deferred tax liabilities
Kewajiban Pajak Tangguhan Aset tetap
(1.960.650.510)
(389.362.431)
(2.350.012.941)
Depreciation of fixed assets
Aset pajak tangguhan - bersih
1.604.805.776
573.378.593
2.178.184.370
Deferred tax assets - net
e.
Administrasi
e.
Administration
Berdasarkan UU No.36 tahun 2008 tentang pajak penghasilan, mulai tahun 2010 sebesar 25% dari penghasilan kena pajak.
According to the UU No. 36 of 2008 regarding the income tax, the corporate income tax rate for the year starting from 2010 will decrease to 25% of taxable income.
Berdasarkan ketentuan perpajakan yang berlaku, wajib pajak menghitung, menetapkan, dan membayar sendiri jumlah pajak yang terhutang. Namun demikian, Direktorat Jenderal Pajak dapat menetapkan dan mengubah kewajiban pajak dalam batas waktu 10 tahun sejak tanggal terutangnya pajak.
Under the taxation law of Indonesia, the taxpayers calculate, determine, and pay by themselves their tax obligations. However, the Directorate General of Taxation December assess or amend taxes liability within 10 years from the date the tax becomes due.
20. EMPLOYEES' PERFORMANCE INCENTIVES
20. HUTANG JASA PRODUKSI Berdasarkan Rencana Kerja dan Anggaran Perusahaan, ditetapkan jasa produksi untuk tahun 2011 dan 2010 adalah Rp9.000.000.000 dan 7.400.000.000. Jasa produksi dibayarkan berdasarkan Keputusan Rapat Umum Pemegang Saham Pengesahan Laporan Tahunan.
Based on Company's Planning and Budgeting, employee's performance incentives for 2011 and 2010 amounted to Rp9,000,000,000 and Rp7,400,000,000 respectively. The employees' performance incentives will be paid based on the shareholder’s general meeting.
21. COMMISION PAYABLE
21. HUTANG KOMISI Akun ini merupakan hutang pemberian komisi kepada agen asuransi sebesar maksimal 20%. Saldo per tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 masing-masing sebesar Rp4.542.594.170 dan Rp225.505.994.
This account represents the commission payable to the insurance agency maximum 20%. Balance as at December 31, 2011 and 2010 amounted to Rp4,542,594,170 and Rp225,505,994 respectively.
48
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
22. CASH COLLATERAL
22. UANG JAMINAN Akun ini merupakan jaminan yang diberikan oleh principal atas penerbitan polis. Saldo per tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 masing-masing sebesar Rp15.643.757.653 dan Rp6.553.109.527.
This account represents cash collateral from principal for insurance policy that has been issued. Balance at December 31, 2011 and 2010 amounted to Rp15,643,757,653 and Rp6,553,109,527 respectively.
23.
23. PENERIMAAN BELUM TERIDENTIFIKASI Akun ini merupakan penerimaan-penerimaan dari nasabah, namun belum diketahui identitas maupun nomor polisnya. Saldo per tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 masing-masing sebesar Rp6.247.256.157 dan Rp4.286.883.770.
This account represents income from customers which have not been identified the identity or policy number of that customer. Balance at December 31, 2011 and 2010 amounted to Rp6,247,256,157 and Rp4,286,883,770 respectively. 24. ACCRUED EXPENSES
24. BIAYA YANG MASIH HARUS DIBAYAR Akun ini merupakan atas tagihan listrik, air, telepon, dan uang muka kerja. Saldo per tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 masingmasing sebesar Rp8.420.807.131 dan Rp4.883.545.152.
This account represents accrued expense on electricity bills, water, telephone, and advances payment. Balance at December 31, 2011 and 2010 amounted to Rp8,420,807,131 and Rp4,883,545,152 respectively.
25.
25. LIABILITAS LANCAR LAINNYA 2011 Pembelian gedung kantor Premi minimum Jaminan sewa Pembayaran master plan IT Jumlah
OTHER LIABILITIES
2010
4.700.000.000 213.268.500 186.367.200 225.999.999 5.325.635.699
210.962.500 270.879.200 481.841.700
Payment of building Minimum premium Rent security deposit Payment of IT master plan Total 26. LONG-TERM PREMIUM ADVANCE
26. UANG MUKA PREMI JANGKA PANJANG 2011 Asuransi kredit
UNIDENTIFIED INCOME
20.650.137.186 20.650.137.186
2010 Credit insurance Total
11.474.225.000 11.474.225.000
Merupakan premi terdiri dari/the long-term premium advance consist of : Perusahaan/ Company PT Pracico Multi PT Kaesa Indah PT Multi Niaga PT BFI Finance PT Rahasaja Media PT Bina Inti PT Kagum Yakin PT Arjuna Cahaya PT Swadarma Indonesia PT Permodalan Nasional Madani PT Rabbani Asys
Nilai Jaminan/ Collateral Value
Jumlah Premi/ Total Premium 1.249.737.500 2.265.851.643 2.053.334.250 750.000.000 1.297.500.000 911.250.000 5.950.000.000 1.000.000.000 513.275.000 8.230.200.000 618.750.000
32.084.000.000 60.422.710.488 42.738.600.000 25.000.000.000 58.000.000.000 22.500.000.000 85.000.000.000 20.000.000.000 90.000.000.000 300.000.000.000 16.500.000.000
49
Jatuh Tempo/ Maturity Date 2015 2014 2016 2014 2015 2016 2021 2018 2012 2014 2015
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
26.
26. UANG MUKA PREMI JANGKA PANJANG (lanjutan) Perusahaan/ Company PT Multi Niaga PT Utama Karya
LONG-TERM PREMIUM ADVANCE (continued) Jatuh Tempo/ Maturity Date
Nilai Jaminan/ Collateral Value
Jumlah Premi/ Total Premium 668.800.000 1.443.200.000
19.000.000.000 43.000.000.000
2015 2015
27. EMPLOYEE BENEFITS LIABILITY
27. KEWAJIBAN IMBALAN KERJA KARYAWAN Imbalan kerja karyawan dihitung oleh konsultan aktuaria independen (PT Jasa Aktuaris Tiwikrama) dengan menggunakan metode "Projected Unit Credit ".
Provision for employee benefits is calculated by an independent actuary consulting (PT Jasa Aktuaris Tiwikrama) using the "Projected Unit Credit" method.
Rekonsiliasi aset dan kewajiban yang diakui di neraca adalah sebagai berikut:
The reconciliation of the assets and liabilities recognized in the balance sheet is as follows: 2010
2011 Nilai kini kewajiban jasa lalu Kerugian aktuarial yang belum diakui Kewajiban diakui di neraca
5.809.997.141
2.022.364.237
(5.019.904.102)
(1.595.185.398)
790.093.039
427.178.839
Rekonsiliasi atas perubahan selama tahun berjalan atas kewajiban bersih yang diakui di neraca:
Kewajiban bersih awal tahun Penyisihan tahun berjalan Pembayaran selama tahun berjalan Kewajiban bersih - akhir tahun
2010 191.670.614 241.066.164 (5.557.939)
790.093.039
427.178.839
Tingkat kenaikan penghasilan dasar Asumsi lainnya: Tingkat kematian Tingkat cacat
Liabilities at the beginning Provision current year Payment current the year Net liability - at the end of year
2010
201.125.061 161.789.139
79.044.904 162.021.261
362.914.200
241.066.165
Asumsi-asumsi utama yang digunakan dalam perhitungan di atas adalah: Asumsi ekonomi: Tingkat diskonto per tahun
Liability recognized in the balance sheet
Employee benefit expense recognized in the statements of income:
2011 Biaya jasa kini Biaya bunga Biaya yang dibebankan pada laporan laba rugi
Unrecognized actuarial loss
The reconciliation of movement of the net during the current year liability, recognized in the balance sheet:
2011 427.178.839 362.914.200 -
Biaya imbalan kerja yang dibebankan pada laporan laba rugi:
Present value of past service obligation
Current service cost Interest cost Expense recognized in the statements of income
The key assumptions used in the above calculation are as follows:
7%
8%
10%
10%
Economic assumption: Annual discount rate Annual salary growth rate Other assumptions: Mortality rate
CSO-1980 5% CSO-80
Disability rate
50
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
28. SHARE CAPITAL
28. MODAL SAHAM Susunan pemegang saham Perusahaan pada tanggal 31 Desember 2011 and 2010 adalah sebagai berikut: Pemegang Saham/ Shareholders
The shareholder's of the Company as of December 31, 2011 and 2010 are as follows:
31 Desember 2011 dan 2010/December 31, 2011and 2010 Prosentase kepemilikan/ Percentage of Jumlah saham/ ownership Number of shares
Pemerintah Republik Indonesia/ Government of Republic Indonesian Jumlah/ Total
Jumlah/ Total (dalam satuan Rupiah/ In Full Rupiah)
300.000.000.000
100,00%
300.000.000.000
300.000.000.000
100%
300.000.000.000
29. APPROPRIATION OF RETAINED EARNINGS
29. PENGGUNAAN SALDO LABA Dalam Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) tanggal 31 Mei 2011, pemegang saham menyetujui pembagian atas laba tahun buku 2010 sebesar Rp48.121.509.472 dan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) tanggal 22 Juni 2010, pemegang saham menyetujui pembagian atas laba tahun buku 2009 sebesar Rp37.130.075.490 dibebankan pada saldo laba ditahan tahun masing-masing tersebut dengan rincian sebagai berikut :
Based on the shareholder’s general meeting on May 31, 2011 the stockholder agreed to distribute the 2010 net income of Rp48,121,509,472 and based on the shareholder’s general meeting on June 22, 2010 the stockholder agreed to distribute the 2009 net income of Rp37,130,075,490 charged to retained earnings, details are as follows:
Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) pada tanggal 31 Mei 2011, pemegang saham antara lain menyetujui untuk membayar dividen, program kemitraan dan program bina lingkungan sebesar Rp16.361.310.000 yang dikurangkan dari saldo laba tahun 2010.
Based on the shareholder’s general meeting on May 31, 2011, the shareholder approved to pay dividends, funds for partnership and community development program amounting to Rp16,361,310,000 from the 2010 income.
2011 Cadangan umum Dividen Program kemitraan Program bina lingkungan Jumlah
2010
31.760.199.472 14.436.450.000 962.430.000 962.430.000
28.571.173.225 7.445.000.000 742.601.510 371.300.755
48.121.509.472
37.130.075.490
General reserve Dividen Partnership Program Community development program Total 30. PREMIUM INCOME
30. PENDAPATAN PREMI
Premi Bruto/Gross Premium
Premi Reasuransi Keluar/Reinsurance Premium Outward
2011 Asuransi ekspor Asuransi kredit Suretyship Asuransi umum Jumlah
29.416.161.983 61.547.538.731 37.046.701.897 489.119.312.020 617.129.714.631
(15.073.990.730) (12.005.527.435) (14.005.403.880) (373.770.072.041) (414.854.994.086)
Penurunan/ (Kenaikan)Premi Yang Belum Merupakan Pendapatan/ Decrease (Increase) in Unearned Premium Income (1.645.782.366) (3.354.805.111) (3.137.413.260) (26.225.593.107) (34.363.593.844)
51
Pendapatan Premi Bersih/Premium Income - Net 2011 12.696.388.887 46.187.206.185 19.903.884.757 89.123.646.872 167.911.126.701
Export insurance Credit insurance Suretyship General insurance Total
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
30.
30. PENDAPATAN PREMI (lanjutan)
Premi Bruto/Gross Premium
Penurunan/ (Kenaikan)Premi Yang Belum Merupakan Pendapatan/ Decrease (Increase) in Unearned Premium Income
Premi Reasuransi Keluar/Reinsurance Premium Outward
PREMIUM INCOME (continued)
Pendapatan Premi Bersih/Premium Income - Net
2010 Asuransi ekspor Asuransi kredit Suretyship Asuransi umum Jumlah
2010 24.636.686.184 48.549.366.211 24.071.949.630 406.476.949.530 503.734.951.555
(14.408.970.845) (7.394.367.694) (8.874.184.760) (356.691.692.318) (387.369.215.617)
(2.230.938.710) (7.574.198.385) (1.675.488.132) (4.443.279.072) (15.923.904.299)
7.996.776.628 33.580.800.132 13.522.276.738 45.341.978.140 100.441.831.639 31.
31. BEBAN KLAIM
Klaim Bruto/ Gross Claims
Klaim Reasuransi Keluar/ Reinsurance Claims Outward
(Penurunan)/ Kenaikan Estimasi Klaim Retensi Sendiri/ (Decrease)/ Increase in Estimated own Retention Claims
Recoveries/ Recoveries
2011 (2.674.777.013) (9.254.206.825) (5.222.489.502) (29.935.915.078) (47.087.388.418)
Klaim Bruto/ Gross Claims
703.780.332 2.074.298.323 2.215.433.346 7.141.813.532 12.135.325.533
Klaim Reasuransi Keluar/ Reinsurance Claims Outward
591.695.017 3.182.919.784 154.773.689 54.125.000 3.983.513.490
364.489.128 (13.267.851.005) 1.249.414.132 (20.965.193.287) (32.619.141.032)
(Penurunan)/ Kenaikan Estimasi Klaim Retensi Sendiri/ (Decrease)/ Increase in Estimated own Retention Claims
Recoveries/ Recoveries
(1.014.812.536) (17.264.839.723) (1.602.868.335) (43.705.169.834) (63.587.690.428)
Export insurance Credit insurance Suretyship General insurance Total
Beban Klaim Bersih/ Claims Expense Net
2010 Asuransi ekspor Asuransi kredit Suretyship Asuransi umum Jumlah
CLAIMS EXPENSE
Beban Klaim Bersih/ Claims Expense Net
2011 Asuransi ekspor Asuransi kredit Suretyship Asuransi umum Jumlah
Export insurance Credit insurance Suretyship General insurance Total
2010 (1.449.317.886) (6.874.834.165) (10.679.087.299) (21.613.353.387) (40.616.592.736)
242.088.597 1.353.160.405 4.611.978.783 6.874.300.383 13.081.528.168
217.068.854 2.401.992.674 1.941.535.882 5.331.467 4.565.928.876
52
184.264.187 (2.707.915.402) (1.227.464.840) (9.692.664.456) (13.443.780.510)
(805.896.247) (5.827.596.488) (5.353.037.474) (24.426.385.992) (36.412.916.201)
Export insurance Credit insurance Suretyship General insurance Total
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
32. COMMISION INCOME/(EXPENSES) - NET
32. PENDAPATAN/(BEBAN) KOMISI - BERSIH
Pendapatan/ (Beban) Komisi Neto/Net Commission Income/ (expense)
Beban komisi/ Commission expense
Pendapatan komisi/ Commission income 2011 Asuransi ekspor Asuransi kredit Suretyship
5.466.461.042 3.901.796.416 5.633.763.528
(1.435.074.333) (1.732.263.485) (6.666.172.900)
2011
4.031.386.709 2.169.532.931 (1.032.409.372)
Export insurance Credit insurance Suretyship
Asuransi umum
25.118.935.806
(39.127.683.345)
(14.008.747.539)
General insurance
Jumlah
40.120.956.792
(48.961.194.063)
(8.840.237.271)
Total
Pendapatan/ (Beban) Komisi Neto/Net Commission Income/ (expense)
Beban komisi/ Commission expense
Pendapatan komisi/ Commission income 2010 Asuransi ekspor Asuransi kredit Suretyship
4.989.874.942 2.241.037.613 2.581.714.575
2010
(1.858.687.632) (3.222.625.744) (4.105.201.191)
3.131.187.311 (981.588.131) (1.523.486.616)
Export insurance Credit insurance Suretyship
Asuransi umum
38.049.946.526
(38.490.294.181)
(440.347.655)
General insurance
Jumlah
47.862.573.656
(47.676.808.747)
185.764.909
Total 33.
33. HASIL INVESTASI 2011 Pendapatan bunga dan bagi hasil efek dimiliki hingga jatuh tempo Pendapatan bunga dan bagi hasil efek dimiliki tersedia untuk dijual Pendapatan bunga dan bagi hasil deposito berjangka Keuntungan (kerugian) selisih kurs mata uang asing dari deposito dan obligasi Pendapatan dividen dari surat berharga Hasil sewa gedung Laba penjualan surat berharga diperdagangkan Pendapatan dividen penyertaan langsung Biaya investasi Hasil - Investasi lain Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasi akibat kenaikan (penurunan) nilai wajar efek diperdagangkan Jumlah
INVESTMENT INCOME
2010
26.647.181.794
30.335.370.075
15.865.746.452
18.222.697.407
9.333.199.688
4.763.132.975
Interest income and revenue sharing from held to maturity securities Interest income and revenue sharing from available for sale securities Interest income and revenue sharing on time deposits
195.509.603 1.245.164.294 597.343.200
(1.411.607.467) 490.478.091 745.468.800
Foreign exchange gain (loss) on time deposits and bonds Dividends income from marketable securities Building rental income
10.742.665.000 294.432.248 (902.771.376) -
5.267.322.238 271.719.332 (644.708.379) 7.817.464
Gain on sale from trading securities Dividend income of direct investment Investment expense Other investment income
(344.994.566)
570.212.047
Unrealized gain (loss) on increase (decline) in fair value of trading securities
63.673.476.337
58.617.902.583
53
Total
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
34.
34. BEBAN USAHA 2011 Pegawai Umum Jasa produksi Kantor Penyusutan (Catatan 11) Pemasaran Pendidikan Penelitian dan pengembangan Honorarium Amortisasi Jumlah
OPERATING EXPENSES
2010
43.096.800.670 16.762.050.274 9.000.000.000 5.198.703.111 3.634.412.477 3.942.012.100 2.092.590.001 1.067.023.775 1.111.071.000 651.991.333
36.731.354.098 12.783.533.097 7.400.000.000 4.554.503.398 3.016.172.161 2.548.145.433 1.869.549.226 1.092.927.558 1.202.576.871 344.275.214
Employees General Employees’ performance incentives Office Depreciation (Notes 11) Marketing Education Research and development Honorarium Amortization
86.556.654.741
71.543.037.056
Total 35.
35. PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN BERSIH 2011
OTHER INCOME (EXPENSES) - NET
2010
Pendapatan lain-lain Jasa giro Biaya pinjaman pegawai Biaya lain-lain Rugi penjualan aset Biaya bank
262.760.851 936.815.210 86.953.479 (633.637.564) (121.926.684) (349.346.623)
171.094.812 268.817.563 65.701.287 (543.161.364) (144.061.050) (250.102.707)
Other income Interest income Interest on employee loans Other expenses Loss from disposal assets Bank expenses
Jumlah
181.618.669
(431.711.459)
Total
36. BOARDS OF DIRECTORS AND COMMISIONERS’ REMUNERATION
36. PENGHASILAN DIREKSI DAN KOMISARIS Penghasilan direksi pada tahun 2011 dan 2010 berjumlah Rp4.063.049.886 dan Rp1.515.564.000. Penghasilan Dewan Komisaris pada tahun 2011 dan 2010 berjumlah Rp1.410.371.323 dan Rp1.021.985.000. Jumlah penghasilan tersebut meliputi gaji, tantiem dan penghasilan lainnya sebagaimana yang dilaporkan dalam SPT PPh pasal 21 masing-masing direksi dan komisaris.
The remuneration for the Directors in 2011 and 2010 amounted to Rp4,063,049,886 and Rp1,515,564,000. The remuneration for the Board of Commissioners in 2011 and 2010 amounted to Rp1,410,371,323 and Rp1,021,985,000. The remuneration includes salary, bonus and other income as reported in SPT PPh article 21 of the respective Director and Commissioner.
37.
37. TRANSAKSI DAN SALDO DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI
ACCOUNTS AND TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES
Rincian akun dan transaksi signifikan dengan pihak-pihak berelasi The details of the accounts and the significant transactions entered into with adalah sebagai berikut: related parties are as follows: 2011
2010 Deposits (Catatan 4)
Deposito (Catatan 4) Entitas sepengendali Bank-bank milik negara
Entities under common control: 208.150.000.000
69.860.608.586
Aset/Liabilitas (%)
State-owned banks Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah 22%
8,69%
54
Liabilities (%)
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
37.
(In Rupiah unless otherwise stated)
TRANSAKSI DAN SALDO DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI (lanjutan)
37.
ACCOUNTS AND TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES (continued)
2011
2010 Equity securities (Notes 5)
Saham (Catatan 5) Entitas sepengendali Badan usaha milik negara
Entities under common control: 40.887.852.500
22.829.393.750
Aset/Liabilitas (%)
4,03%
2,84%
Entities under common control: 188.896.603.805
261.609.616.002
19,53%
32,54%
Entities under common control: 171.997.721.313
196.109.781.944
17,78%
24,39%
Entities under common control: 62.235.997.616
29.148.761.609
6,43%
3,63%
Entities under common control: 3.806.753.316
13.794.767.961
0,39%
1,72%
Entities under common control: 1.566.238.888
1.063.331.935
0,16%
0,13%
Entities under common control: 2.739.190.956
2.901.484.474
State-owned companies Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah Aset/Liabilitas (%)
Liabilities (%) Reinsurance Payable (Notes 15)
Hutang Reasuransi (Catatan 15) Entitas sepengendali Badan usaha milik negara
State-owned companies Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah Aset/Liabilitas (%)
Liabilities (%) Reinsurance Receivable (Notes 9)
Piutang Reasuransi (Catatan 9) Entitas sepengendali Badan usaha milik negara
State-owned companies Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah Aset/Liabilitas (%)
Liabilities (%) Premium Receivable (Notes 8)
Piutang Premi (Catatan 8) Entitas sepengendali Badan usaha milik negara
State-owned banks Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah Aset/Liabilitas (%)
Liabilities (%) Cash and Bank (Notes 7)
Kas dan Bank (Catatan 7) Entitas sepengendali Bank-bank milik negara
State-owned companies Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah Aset/Liabilitas (%)
Liabilities (%) Mutual Funds (Notes 5)
Reksadana (Catatan 5) Entitas sepengendali Badan usaha milik negara
State-owned companies Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah Aset/Liabilitas (%)
Liabilities (%) Obligation (Notes 5)
Obligasi (Catatan 5) Entitas sepengendali Badan usaha milik negara
State-owned companies Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah
0,30%
0,34%
55
Liabilities (%)
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
37.
(In Rupiah unless otherwise stated)
TRANSAKSI DAN SALDO DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI (lanjutan)
37.
ACCOUNTS AND TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES (continued) 2010
2011
Personel (Notes 27)
Karyawan (Catatan 27) Manajemen kunci
Entities under common control:
Imbalan jangka pendek Imbalan pasca kerja
8.353.369.963
4.977.102.434
461.983.384
410.761.203
Short-term benefit Employee benefits Percentage to Total Assets/
Presentase terhadap jumlah 0,91%
Aset/Liabilitas (%)
0,67%
Liabilities (%)
Hubungan dan sifat saldo akun/transaksi dengan pihak-pihak The relationship and nature of account balances/transactions with related berelasi adalah sebagai berikut: parties are as follows:
Hubungan / Relationship
Sifat Saldo Akun/Transaksi/Nature of Account Balances/Transaction
Bank-bank milik negara/
Entitas sepengendali/
Deposito, bank
State-owned banks
Under common control
Deposits, bank
Badan usaha milik negara/
Entitas sepengendali/
Obligasi, Reksadana
State-owned companies
Under common control
Obligation, mutual fund, piutang premi, piutang reasuransi
Manajemen kunci/
Karyawan kunci
Key management
Ultimate parent company
Kewajiban imbalan kerja, beban gaji karyawan Employee benefit liability, employee salaries
No
Pihak - Pihak Berelasi/ Related Parties
1.
2.
3.
38. RECLASSIFICATION OF ACCOUNTS
38. REKLASIFIKASI AKUN Akun-akun tertentu dalam laporan keuangan untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 telah direklasifikasi agar sesuai dengan penyajian laporan keuangan untuk tahun yang berakhir 31 Desember 2011.
Certain accounts in the financial statements for the year ended 31 December 2010, have been reclassified in order to conform with the presentation of the financial statements for the year ended 31 December 2011.
31 Desember 2010/December 31, 2010 Sebelum reklasifikasi/ Reklasifikasi/ Before reklasification
Reklasification
Setalah reklasifikasi/ After reklasification
Aset/Assets Aset lancar lainnya/Other current assets
8.684.564.143
(2.061.242.262)
6.623.321.881
Aset lain-lain/Other assets
4.690.283.590
(70.314.525)
4.619.969.065
Liabilitas/Liabilities Hutang lancar lainya/Other payables
23.830.886.144
(23.349.044.444)
481.841.700
37.205.733.877
(25.480.601.231)
11.725.132.646
56
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
39.
39. MANAJEMEN RISIKO
RISK MANAGEMENT
Setiap perusahaan pasti menghadapi risiko. Apalagi bisnis Perusahaan adalah mengelola risiko pihak lain. Risiko dapat mengancam tujuan dan target perusahaan. Untuk itu diperlukan manajemen pengelolaan risiko.
Every company sure must face risks. More than anything else Asuransi Company business is managing risks of other party. Risk can menace target and company’s goals. Therefore, risk management is inevitable required.
Pada tahun 2010, Perusahaan memasuki babak baru dalam manajemen risiko. Bersama-sama dengan Perusahaan perasuransian BUMN lainnya, Perusahaan turut aktif dalam menggodok konsep penerapan Enterprise Risk Management (ERM) di BUMN perasuransian. Selanjutnya Kementerian BUMN menerbitkan surat No. S-191/MBU.1/2010 tanggal 3 Agustus 2010 tentang “Pedoman Pembangunan Enterprise Risk Management di BUMN Perasuransian”.
In 2010, Asuransi ASEI enters new chapter in risk management. Together with other state-owned insurance companies, COmpany takes an active part in administering the concept of applying Enterprise Risk Management (ERM) in state-owned insurance companies. Hereinafter, the Ministry of State-owned Enterprises issue a Ministerial letter No. S-191/MBU.1/2010 dated 03 August 2010 on “Guidance for Establishing Enterprise Risk Management in State-owned Insurance Companies”.
Dalam rangka implementasi ERM di Perusahaan, Direksi telah menerbitkan Surat Keputusan Direksi Nomor: 25/0111/KEP.DIR/HKM tanggal 18 Oktober 2010 tentang “Manual Pengelolaan Risiko di Lingkungan Perusahaan”. Bagi Perusahaan, penerapan ERM merupakan suatu kebutuhan dalam proses pengendalian yang efektif.
In order to implement ERM in Company, Board of Directors (BOD) has published the BOD Decree No: 25/0111/KEP.DIR/HKM dated 18 October 2010 on “Manual for Enterprise Risk Management”. For Asuransi ASEI itself, applying ERM is a need in order to have an effective control in controlling operational process.
Dengan manual ini maka pengelolaan risiko Perusahaan dapat berlangsung secara terstruktur dan sistematis. Selain itu juga untuk menurunkan potensi frekuensi dan dampak kejadian berbahaya yang mungkin terjadi. Yang dibahas dalam manual adalah strategi Perusahaan dan kebijakan pengelolaan risiko, prinsip-prinsip dan kerangka kerja manajemen risiko, proses manajemen risiko, hingga implementasi proses dan panduan implementasi manajemen risiko.
With this manual, Company risks can be well-structured and systematically managed. In other hand also to decrease the frequency and occurrence that potentially have negative impacts to the Company. Issues discussed in this manual are corporate strategy and policy of risk management, principles and framework of risk management, risk management process to the process implementation and guidance in implementing risk management.
Panduan implementasi akan mambuat Risk Owner dengan dibantu Risk Officer dengan lebih mudah dapat memantau dan mengevaluasi pelaksanaan penanganan risiko. Secara berkala berbagai “temuan” akan dilaporkan kepada Direksi melalui Komite Manajemen Risiko.
Implementation Guidance will makes Risk Owner, with assistance from Risk Officer, monitors and evaluates execution of risk handling easier. Periodically several of “finding” will be reported to the BOD through the Risk Management Committee.
Pada tahap awal implementasi, telah dilakukan identifikasi dan analisa lingkungan dan konteks baik internal maupun eksternal perusahaan. Karenanya, potensi-potensi risiko yang bisa mengancam target perusahaan, termasuk target masing-masing unit sudah dapat teridentifikasi.
At the early stage of implementation, it has been identified and environmental and context analysis either internally or externally. Hence, the potential risks that can jeopardize company goals, including goals of each unit have already been identified.
Implementasi manajemen risiko Perusahaan sudah dilaksanakan antara lain:
Implementation of Company risk management has been executed, amongst others:
a. Proses underwriting dilakukan secara hati-hati (prudent underwriting ). Selain itu memastikan dukungan perusahaan reasuransi untuk mengontrol eksposur risiko ( risk exposure ).
a. Underwriting process is conducted carefully (prudent underwriting). In other hand ascertain the support from reinsurance companies to control risk exposure.
57
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
39. RISK MANAGEMENT (continued)
39. MANAJEMEN RISIKO (lanjutan) b. Menjaga Risk Based Capital (RBC) agar senantiasa dalam batas minimum 120% sesuai ketentuan regulator. Hingga saat ini, Perusahaan memiliki RBC jauh di atas ketentuan minimal dari pemerintah. Perusahaan terus menjaga likuditas sehingga tetap mampu membayar klaim dari tertanggung.
b. Maintain Risk Based Capital (RBC) level in order keep it within minimum requirement of 120% according to regulation applied. Until now, RBC of Company is far above minimum requirement from the government. Asuransi ASEI continues to maintain the liquidity as a measurement of ability to pay claim from the insured party.
c. Risiko investasi dikelola dengan memperhatikan faktor keuntungan, keamanan, jenis portofolio, likuiditas, dan lainlain. Dalam mendukung pengelolaan investasi dan manajemen risiko, telah dibentuk Komite Investasi.
c. Investment Risk is managed with emphasize on advantageous factors, security, portfolio, liquidity, and so on. In supporting investment risk management, a Committee on Investment has been established.
d. Risiko operasional yang melekat pada kegagalan aktivitas underwriting yang disebabkan antara lain oleh proses internal, kesalahan dari sumber daya manusia (human error), kerusakan atau kesalahan sistem dan teknologi, dan kejadian di luar kendali Perusahaan dimitigasi dengan pelatihan yang reguler.
d. Operational Risk that attached to failure in underwriting activity that caused by, for instance, internal process, human error, damage or system mistake and technology, and other things that occurred beyond the Company’s control will be mitigated with regular trainings.
e. Risiko reputasi dikendalikan melalui pelayanan terbaik kepada nasabah, program corporate social responsibility dan komunikasi yang sistematis untuk meningkatkan citra di mata pemangku kepentingan.
e. Reputation risk is controlled by providing tbe best service to the costumers, executing corporate social responsibility programs and systematic communication to increase corporate image to the share holders.
f. Selain risiko-risiko di atas, Perusahaan juga menghadapi risiko lain seperti risiko strategik, risiko hukum, dan risiko kepatuhan. Pengelolaan risiko tersebut di atas selama ini melekat pada unit fungsional.
f. In addition to the above risks, the Company also faces other risks such as strategic risk, law risk and compliance risk. The management of these risks currently attached to respective functional unit.
g. Kualitas implementasi manajemen risiko ditingkatkan sejak dibentuk Unit Compliance & Risk Monitoring (CRM). Seluruh proses akseptasi di Kantor Pusat dan Kantor Cabang harus melalui Unit CRM untuk memastikan bahwa proses akseptasi telah sesuai dengan kebijakan Perusahaan.
g. Quality of risk management implementation is improved since Compliance & Risk Monitoring (CRM) unit has been established. All acceptance processes at the head and branch offices must passed or approved by CRM to ensure that all process has been in accordance with Company’s policy.
Pada bulan Maret 2011, Perusahaan meningkatkan komitmennya dalam implementasi manajemen risiko dengan membentuk Divisi Enterprise Risk Management (ERM). Divisi ini bertanggung jawab atas pengelolaan risiko secara komprehensif di perusahaan. Dengan unit baru ini diharapkan risiko dapat diawasi secara optimal sehingga segenap target Perusahaan dapat dicapai sesuai rencana.
On March 2011, the Company improves its commitment in implementing risk management by forming Enterprise Risk Management Division (ERM). This Division is in control of risk management in company comprehensively. With this new unit, it is expected that risks can be observed optimally and therefore all Company targets can be reached according to the plan.
58
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
40. OTHER SIGNIFICANT INFORMATION
40. INFORMASI PENTING LAINNYA a. Program reasuransi Perusahaan mengadakan kontrak reasuransi yang bersifat proporsional maupun non-proporsional dengan beberapa perusahaan asuransi dan reasuransi dalam negeri dan luar negeri. Program reasuransi untuk tahun 2011 adalah sebagai berikut:
Reinsurance program a. The Company has entered into proportional and non-proportional reinsurance contracts with several local and foreign insurance and reinsurance companies. Reinsurance programs in 2011 are as follows:
1) Proportional Treaty for Reinsurance Program
1) Program Reasuransi Proporsional Treaty Program treaty untuk setiap kerugian dan risiko Jenis Pertanggungan/Type of Insurance
Retensi sendiri/Own retension
Treaty program for each type of loss and risk Dalam Negeri/Local
Jumlah/Total
Luar Negeri/Foreign
Asuransi Kredit dan Suretyship/ Credit Insurance and Suretyship Asuransi kredit/Credit insurance
35.000.000.000
15.000.000.000
Suretyship/Suretyship
30.000.000.000
17.000.000.000
3.000.000.000
-
50.000.000.000 50.000.000.000
12.443.056.563
2.096.525.171
2.027.303.625
16.566.885.359
Asuransi ekspor/Export Insurance Bisnis langsung/Direct business
2) Non-Proportional Treaty for Reinsurance program
2) Program Reasuransi Non-Proporsional Program treaty untuk setiap kerugian dan risiko Jenis Pertanggungan/Type of Insurance
Retensi sendiri/Own retension
Treaty program for each type of loss and risk Dalam Negeri/Local
Luar Negeri/Foreign
Jumlah/Total
Properti/Property Bisnis langsung/Direct business
1.500.000.000
20.192.500.000
78.307.500.000
100.000.000.000
1.500.000.000
2.767.500.000
10.732.500.000
15.000.000.000
1.500.000.000
15.067.500.000
58.432.500.000
75.000.000.000
1.500.000.000
1.174.250.000
6.757.500.000
9.431.750.000
1.500.000.000
9.942.500.000
38.557.500.000
50.000.000.000
1.500.000.000
1.742.500.000
6.767.500.000
10.010.000.000
1.500.000.000
1.742.500.000
6.767.500.000
10.010.000.000
Pengangkutan/Cargo Bisnis langsung/Direct business Rekayasa/Engineering Bisnis langsung/Direct business Rangka Kapal/Marine hull Bisnis langsung/Direct business Tanggung gugat/Third liability Bisnis langsung/Direct business Kecelakaan diri dan kesehatan/
personal accident and health Bisnis langsung/Direct business Aneka/Miscellaneous Bisnis langsung/Direct business
59
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
40. INFORMASI PENTING LAINNYA (lanjutan)
b.
(In Rupiah unless otherwise stated)
40. OTHER SIGNIFICANT INFORMATION (continued)
b. Monetary assets and liabilities in foreign currency
Aset dan kewajiban moneter dalam mata uang asing
Pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 Perusahaan memiliki aset dan kewajiban moneter dalam mata uang asing sebagai berikut:
Mata uang asing/ F oreign currency
As of December 31, 2011 and 2010, the Company has monetary assets and liabilities in foreign currency as follows:
2011
2010 Assets:
Aset Deposito berjangka
USD
600.000,00
1.500.000,00
Time deposit
Efek
USD
7.216.503,77
1.151.363,00
Marketable securities
Bank
USD
1.492.287,11
994.827,70
Banks
Piutang premi
USD
7.515.414,59
690.891,67
Premium receivables
Piutang reasuransi
EUR
8.755,26
6.782,54
JPY
171.627,05
415.895,40
SGD
2,45
2,45
GBP
6.344,39
2.276,05
AUD
2.149,17
1,36
HKD
1,47
USD
279.564
279.984
Reinsurance receivables
SGD
-
118
Hutang klaim
USD
23.626
10.971
Claim payable
Estimasi klaim retensi sendiri
USD
2.714.139
1.375.697
Estimated own retention claims
EUR
97.676
1,13
Liabilities
Kewajiban
SGD
800
400
GBP
3.896
3.896
JPY Hutang reasuransi
-
4.032.000
USD
599.464
105.454
SGD
279
22
EUR
3,72
JPY
64.211
Kerugian kurs yang berasal dari investasi deposito berjangka sebesar Rp195.509.603 dan Rp1.411.607.465 pada tahun 2011 dan 2010. Selisih kurs bersih yang berasal dari transaksi dan penjabaran aset selain investasi dan kewajiban moneter dalam mata uang asing disajikan dalam akun beban lainnya pada tahun 2011 dan 2010.
Reinsurance payable
32.105
Foreign exchange rate loss arising from time deposits placement amounted to Rp195,509,603 and Rp1,411,607,465 in 2011 and 2010. Net foreign exchange rate difference arising from transactions and assets conversions other than investments and monetary liabilities in foreign exchange was presented in other expense account in 2011 and 2010.
60
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
40. OTHER SIGNIFICANT INFORMATION (continued)
40. INFORMASI PENTING LAINNYA (lanjutan) c.
Analisis Kekayaan Solvabilitas
dan
Perhitungan
Batas
c.
Tingkat
Asset Analysis and Calculation of Solvency
Berdasarkan Keputusan Menteri Keuangan Republik Indonesia No. 424/kMK.06/2003 tanggal 30 September 2003, Perusahaan setiap saat wajib memenuhi tingkat solvabilitas yang dihitung dengan menggunakan pendekatan Risk Based Capital (RBC). Perusahaan setiap saat wajib memenuhi tingkat solvabilitas minimum sebesar 120% dari risiko kerugian yang mungkin timbul sebagai akibat dari deviasi dalam pengelolaan kekayaan dan kewajiban. Tingkat solvabilitas dihitung dengan mengurangi seluruh kewajiban (kecuali pinjaman subordinasi) dari kekayaan yang diperkenankan. Peerusahaan telah menghitung batas solvabilitas dengan menggunakan petunjuk perhitungan RBC yang dikeluarkan oleh Badan Pengawas Pasar Modal - Lembaga Keuangan (Bappepam LK).
Based on the decree of the Minister of Finance of the Republic Indonesia No. 424/KMK.06/2003 dated September 30, 2003, the Company is required to fulfill solvency margin limit which is calculated using Risk Based Capital Approach (RBC). The Company has to meet at all times a solvency margin of at least 120% of risk of loss that might arise from deviation of assets and liabilities management. Solvency margin is calculated by deducting all liabilities (except subordinated liabilities) from admitted assets.Further, the Company has calculatedits solvency margin using the guidleline for the calculation of RBC issued by the Chairment of the Capital Market Supervisory Agency and Financial Institutions (Bappepam - LK).
Tingkat solvabilitas minimum dihitung dengan mempertimbangkan komponen-komponen tertentu sesuai dengan ketentuan yang diatur dalam Keputusan Menteri Keuangan tersebut.
The minimum solvency margin is calculated based on certain factors as stipulated in the decree of the Ministry of Finance.
Pada tanggal 31 Desember 2011, ratio pencapaian solvabilitas yang dihitung sesuai dengan No. 424/KMK.06/2003 dan Peraturan Bapepam dan Lembaga Keuangan No.PER-02/BL/2009 adalah sebesar 781.74%.
As of December 31, 2011, the solvency margin ratios, which were calculated based on the decree of the Minister of Finance of Republic Indonesia No. 424/KMK.06/2003 and No.PER-02/BL/2009 of BapepamLK, is 781,74%.
Perhitungan analisis kekayaan dan batas tingkat solvabilitas Perusahaan disajikan dalam informasi tambahan.
The calculation of analysis of admitted assets and minimum solvency margin limits of the Company is presented in supplementary information.
d.
d.
Rasio Keuangan
Rasio likuiditas Rasio investasi terhadap kewajiban
Financial Ratios
2011
2010
165,27% 437,30%
445,18% 693,84%
Liquidity ratio Investment to liability ratio
27,92%
17,98%
Net premium to equity ratio
1627,74%
2372,20%
40,03% -0,56%
58,25% 6,60%
107,29%
117,85%
Rasio premi retensi sendiri terhadap modal sendiri Rasio premi penutupan langsung terhadap tidak langsung Rasio hasil investasi terhadap pendapatan premi neto Rasio perubahan modal sendiri Rasio beban klaim, beban usaha dan komisi terhadap pendapatan premi neto
61
Direct premium to indirect premium ratio Investment income to premium income ratio Change in equity Claims, operating expenses and commissions to net premium ratio
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
41.
41. ASET KEUANGAN DAN KEWAJIBAN KEUANGAN Berikut ini adalah kategori aset dan kewajiban keuangan Perusahaan dan anak perusahaan per 31 Desember 2011 dan 2010:
2011
Nilai wajar/ Fair value
Pinjaman dan piutang/ Loan and receivable
FINANCIAL ASSETS AND FINANCIAL LIABILITIES
Following is the financial assets and financial liabilities of the Company and subsidiary as of December 31, 2011 and 2010: Nilai wajar diakui melalui laba rugi/Fair value trought profit and loss
Tersedia untuk dijual/ Available for sale
Dimililiki hingga jatuh tempo/Held to maturity
Lain-lain/ Others
Aset keuangan / Financial assets Deposito berjangka/Time deposits
249.790.800.000
Saham diperdagangkan/Trading
50.793.596.237
Efek tersedia untuk dijual/Available for sale
47.119.908.040
Efek dimiliki hingga jatuh tempo/Held to maturity Penyertaan saham/Investments in share of stock Lainnya/Other Kas dan bank/Cash and bank Aset lancar lainnya/Other current assets
249.790.800.000
-
-
-
50.793.596.237 47.119.908.040
337.668.446.642
337.668.446.642
4.472.038.624
-
-
-
4.472.038.624
-
22.398.162
-
-
-
22.398.162
-
69.159.470.931 2.407.774.510
-
69.159.470.931 2.407.774.510
-
-
-
-
-
-
-
-
Kewajiban keuangan/ Financial liabilities Hutang lancar lainnya/Other payables
51.385.192.707
-
-
62
51.385.192.707
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
41.
41. ASET KEUANGAN DAN KEWAJIBAN KEUANGAN (lanjutan)
2010
Nilai wajar/ Fair value
Pinjaman dan piutang/ Loan and receivable
FINANCIAL ASSETS AND FINANCIAL LIABILITIES (lanjutan)
Nilai wajar diakui melalui laba rugi/Fair value trought profit and loss
Tersedia untuk dijual/ Available for sale
Dimililiki hingga jatuh tempo/Held to maturity
Lain-lain/ Others
Aset keuangan/Financial assets Deposito berjangka/Time deposits
249.790.800.000
Saham diperdagangkan/Trading
50.130.587.047
Efek tersedia untuk dijual/Available for sale
119.256.904.733
Efek dimiliki hingga jatuh tempo/Held to maturity
348.619.752.607
Penyertaan saham/Investments in share of stock Lainnya/Other Kas dan bank/Cash and bank Aset lancar lainnya/Other current assets
249.790.800.000
-
-
-
50.130.587.047 119.256.904.733 348.619.752.607
4.472.038.624
-
-
-
4.472.038.624
-
22.398.162
-
-
-
22.398.162
-
69.159.470.931
-
69.159.470.931
-
-
-
6.623.321.881
-
6.623.321.881
-
-
-
23.830.886.143
-
-
-
Kewajiban keuangan/Financial liabilities Hutang lancar lainnya/Other payables
-
42. COMPLETION OF THE FINANCIAL STATEMENT
42. PENYELESAIAN LAPORAN KEUANGAN Manajemen Perusahaan bertanggung jawab atas penyusunan laporan keuangan terlampir yang diselesaikan dan setuju untuk diterbitkan pada tanggal 9 Maret 2012.
23.830.886.143
The management of the Company is responsible for the preparation of these financial statements that were completed and is agreed for issuance on March 9, 2012.
63
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) SCHEDULE 1 : ASSETS ANALYSIS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
LAMPIRAN 1 : ANALISIS KEKAYAAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
a.
(In Rupiah unless otherwise stated)
a.
KEKAYAAN YANG DIPERKENANKAN Kekayaan yang dibukukan/ Recorded assets 2011 Investasi Deposito berjangka Efek Penyertaan saham
Lain Kas dan bank Piutang premi Piutang reasuransi Piutang hasil investasi Bangunan, tanah dan bangunan Perangkat keras komputer Aset tetap lainnya Aset lain Jumlah
Investasi Deposito berjangka Efek Penyertaan saham
Lain Kas dan bank Piutang premi Piutang reasuransi Piutang hasil investasi Bangunan, tanah dan bangunan Perangkat keras komputer Aset tetap lainnya Aset lain Jumlah
Non-admintted
Kekayaan yang diperkenankan/ Admitted Assets
2011 Investments Time deposit Marketable securities Investment in share of stock Other
249.790.800.000 435.581.950.919 4.472.038.624 22.398.162 69.159.470.931 108.570.446.241 15.773.039.245 1.371.066.214
16.978.000.000 (22.398.162) (58.450.000.000) (10.832.000.000) -
249.790.800.000 452.559.950.919 4.472.038.624 69.159.470.931 50.120.446.241 4.941.039.245 1.371.066.214
Cash and banks Premium receivables Reinsurance receivables Investment income receivables
57.818.000.000 3.681.000.000 7.576.000.000 13.644.000.000 967.460.210.337
(452.600.000) (7.576.000.000) (13.644.000.000) (73.998.998.162)
57.365.400.000 3.681.000.000 893.461.212.175
Buildings, land rights and buildings Computer hardware Other equipment Other assets Total
Kekayaan yang dibukukan/ 2010
Kekayaan yang tidak diperkenankan/
ADMITTED ASSETS
Recorded assets
Kekayaan yang tidak diperkenankan/ Non-admintted
Kekayaan yang diperkenankan/ Admitted Assets
2010 Investments Time deposit Marketable securities Investment in share of stock Other
111.001.608.586 518.007.244.387 4.472.038.624 6.635.667 32.114.688.083 48.148.080.930 16.327.854.853 5.798.600.752
24.067.376.040 (6.635.667) (28.241.000.000) (10.219.996.990) -
111.001.608.586 542.074.620.427 4.472.038.624 32.114.688.083 19.907.080.930 6.107.857.863 5.798.600.752
Cash and banks Premium receivables Reinsurance receivables Investment income receivables
53.118.464.297 4.147.665.578 1.069.897.069 9.754.431.350 803.967.210.176
(705.514.297) (1.069.897.069) (9.754.431.350) (25.930.099.332)
52.412.950.000 4.147.665.578 778.037.110.844
Buildings, land rights and buildings Computer hardware Other equipment Other assets Total
ii
PT ASURANSI EKSPOR INDONESIA (PERSERO) SCHEDULE 1 : ASSETS ANALYSIS For the year ended December 31, 2011 With comparative figures for the year ended December 31, 2010
LAMPIRAN 1 : ANALISIS KEKAYAAN Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 Dengan angka pembanding untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2010 (Dalam Rupiah kecuali dinyatakan secara khusus)
(In Rupiah unless otherwise stated)
b.
b.
TINGKAT SOLVABILITAS Berikut ini adalah perhitungan tingkat solvabilitas yang dicapai Perusahaan pada akhir tahun 2011 dan 2010:
There is the computation of the solvency margin limit reached by the Company at the end of 2011 and 2010:
2011
Tingkat solvabilitas Kekayaan yang diperkenankan Kewajiban Jumlah
2010
893.461.212.175 274.575.072.091 618.886.140.083
778.037.110.844 155.655.880.889 622.381.229.954
Solvency margin Admitted assets Liabilities Total
17.084.982.214
11.958.558.800
Minimum solvency margin Assets default
Batas tingkat solvabilitas minimum Kegagalan pengelolaan kekayaan Kekayaan dan kewajiban dalam setiap jenis mata uang Beban klaim yang terjadi dan beban klaim yang diperkirakan Risiko reasuradur Jumlah
8.225.992.140
3.843.135.359
38.281.162.500 15.575.700.600 79.167.837.454
24.478.223.500 9.055.231.056 49.335.148.716
Kelebihan batas tingkat solvabilitas
539.718.302.629
573.046.081.238
Rasio pencapaian solvabilitas (%)
SOLVENCY MARGIN LIMIT
781,74%
1261,54%
ii
Assets and liabilities in foreign currency Claims expenses incurred and estimated claims expenses Reinsurers risk Total Excess of solvency margin Solvency margin ratio (%)
DATA PERUSAHAAN Corporate Data
236 Laporan Tahunan 2011
PROFIL KOMITE AUDIT Audit Committee Profile Bambang Sabariman Ketua / Chairman Di samping menjadi anggota komisaris Asuransi ASEI, beliau adalah Ketua Komite Audit sejak 7 Oktober 2010.
Beside as a member of Asuransi ASEI Board of Commissioners, since 7 October 2010 he is also Chair person of Asuransi ASEI Audit Committee.
Pramudjito Anggota / Member Bapak kelahiran Surabaya pada tanggal 10 Januari 1953 (59 tahun) adalah ayah dari 4 orang putri. Beliau menjadi anggota Komite Audit ASEI tahun 2011. Sebelumnya selama kurang lebih 37 tahun bekerja di Bank Mandiri (legacy Bank Dagang Negara) sebagai Auditor dan Akunting. Saat ini juga mengajar di beberapa perguruan tinggi perbankan.
Father born in Surabaya on January 10, 1953 (59 years) was the father of four daughters. He became a member of the Asuransi
ASEI Audit Committee in 2011. Previously for about 37 years working at Bank Mandiri (Bank Dagang Negara legacy) as Auditors and Accounting. Currently, he also taught at several universities of banking.
I Wayan Sudarsa Anggota / Member Dilahirkan di Bali pada tanggal 20 Februari 1949 (63 tahun) dengan dikarunai 1 orang putra dan 2 orang putri. Beliau menjadi anggota Komite Audit Asuransi ASEI tahun 2011. Sebelumnya selama kurang lebih 38 tahun bekerja sebagai Auditor di BPKP. Selain itu sampai saat ini beliau juga aktif sebagai dosen.
Was born in Bali on February 20, 1949 (63 years) with a person endowed sons and two daughters. He became a member of
Asuransi ASEI Audit Committee in 2011. Previously for about 38 years working as an Auditor in the BPKP. In addition to this he is also active as a lecturer.
2011 Annual Report 237
PROFIL KEPALA DIVISI Division Head Profile Badruz Zaman Kepala Divisi Asuransi Ekspor / Export Insurance Division Head Lulusan Teknik Elektro Institut Teknologi Sepuluh November (Surabaya) tahun 1993 dan Magister Manajemen Pemasaran dari Universitas 17 Agustus Surabaya pada tahun 1998 ini sedang menempuh program Doktor Ilmu Manajemen di Universitas Persada Indonesia (YAI) angkatan masuk 2008. Pria kelahiran Pamekasan, 30 Oktober 1967 memulai karier di Asuransi ASEI pada Kantor Cabang Surabaya pada Juli tahun 1993. Pernah menjabat sebagai Kepala Cabang Bandung (Juni 2001-Desember 2006) dan kemudian dipercaya sebagai Kepala Cabang Utama Jakarta (Setingkat Kepala Divisi) sejak Desember 2006 hingga Mei 2011. Kemudian menjabat sebagai Kepala Divisi Asuransi Umum (Mei 2011-Desember 2011) dan sejak Januari 2012 hingga saat ini menjabat sebagai Kepala Divisi Asuransi Ekspor di Kantor Pusat.
Alumnus of Electrical Engineering of Sepuluh November Institute of Engineer (Surabaya) 1993 and Magister Management on Marketing from 17 Agustus University Surabaya 1998, he has been taking his Doctoral degree in Management Science at Persada Indonesia University (YAI) since 2008. He was born in Pamekasan, October 30, 1967 and started his career in Asuransi ASEI at the Surabaya Branch Office in 1993. He used to be a Branch Head of Bandung Branch Office and advanced to be a Branch Head at main branch office Jakarta since December until May 2011. Now he is an Export Insurance Division Head at the head office.
Anna Lukman Kepala Divisi Asuransi Kredit dan Penjaminan Kredit / Credit Insurance and Assurance Division Head Lulusan S2 Master of Management dari Prasetya Mulya Business School mulai bergabung dengan Asuransi ASEI pada tahun 2001. Wanita kelahiran Jakarta, 5 Juni 1969 ini memulai karirnya di Asuransi ASEI pada Bagian Asuransi Ekspor kemudian di Bagian Pemasaran keseluruhan produk (Kantor Pusat). Sejak tahun 2003 ditugaskan di Divisi Asuransi Kredit dengan jabatan saat ini sebagai Kepala Divisi Asuransi Kredit.
With her bachelor’s in Social Science majoring in International Relations at the National University of Jakarta, she started her career at Asuransi ASEI in 2001. In the same year, she gained her Magister Management degree from Prasetya Mulya Business School. The mother of one was born in Jakarta on June 5, 1969 and started her career in Export Insurance, then Marketing of all products. Since 2003, she was assigned in the Insurance Division with today’s title as Credit Insurance Division Head.
Agung Budi Setiawan Kepala Divisi Suretyship / Suretyship Division Head Lahir di Padang, 30 Januari 1972 merupakan lulusan Sarjana Teknik Sipil Universitas Parahyangan Bandung tahun 1997. Kemudian melanjutkan program Magister Manajemen Teknologi di Institut Teknologi Bandung tahun 1999. Mengawali karir di bidang perbankan sebelum bergabung ke Asuransi ASEI tahun 2001 di Kantor Cabang Bandung. Pernah menangani Teknik dan Pemasaran Asuransi Kredit dan Asuransi Ekspor di Kantor Cabang Bandung dan Kantor Cabang Utama Jakarta serta di Bagian Underwriting Asuransi Kredit Kantor Pusat. Hingga saat ini menjabat sebagai Kepala Divisi Suretyship.
He was born in Padang, January 30, 1972. He completed his bachelor’s degree in Civil Engineering from Parahyangan University Bandung in 1997. Then he advanced to taking his Magister Management Degree in Bandung Institute of Technology in 1999. He joined ASEI in 2001 at the Bandung Branch Office, and now he is the Suretyship Division Head.
Ever deal with Engineering and Marketing Export Credit Insurance and Insurance Branch Office Main Branch Bandung and Jakarta as well as on Credit Insurance Underwriting Section Headquarters. Until recently served as Chief of the Division of Suretyship.
238 Laporan Tahunan 2011
Eva Yorita Kepala Divisi Investasi dan PKBL / Investment and PKBL Division Head Lahir di Jakarta, 21 April 1968 merupakan lulusan Teknik Industri, Universitas Trisakti, sedang menyelesaikan program Magister Manajemen. Bergabung dengan Asei sejak tahun 1993 dengan penempatan pertama di Bagian Investasi Kantor Pusat. Beberapa kali mengalami rotasi, antara lain menjadi Marketing Produk dan juga pernah di Bagian Asuransi Kredit. Selain itu pernah juga di Bagian Akuntansi yang menangani Akuntansi Investasi, sebelum akhirnya tahun 2003 kembali ke Bagian Investasi menangani portfolio saham dan sebagai trader. Sejak tahun 2007 diberi kepercayaan sebagai Kepala Divisi Keuangan dan Investasi. Yang pada tahun 2012 berubah menjadi Divisi Investasi & PKBL.
She was born in Jakarta, April 21, 1968. She has her bachelor’s degree in Industrial Engineering from Trisakti University (1993). She was in product marketing also in Credit Insurance department. She was also placed in special accounting to handle traders in 2007. Now, she has been promoted to Finance and Investment Division Head. The financial and investment function have been separated, thus the division name is changed into Investment and PKBL Division.
Mahendra Sunaryo Kepala Sekretari Perusahaan / Corporate Secretary Head Lahir di Jakarta, 21 Januari 1960 (51 tahun) merupakan lulusan Fakultas Hukum Universitas Trisakti tahun 1985 ini bergabung di Asuransi ASEI sejak tahun 1986 di Kantor Pusat. Pernah menjabat sebagai Kepala Bagian Penjaminan Kredit Ekspor, Kepala Bagian Klaim Asuransi Ekspor, Kepala Bagian Teknologi Informasi (TI) dan Kepala Bagian Pemasaran. Selain itu, pernah menjabat sebagai Kepala Satuan Pengawasan Intern (SPI) dan Kepala Divisi Suretyship serta Kepala Kantor Cabang Surabaya dan Kantor Cabang Makassar. Saat ini menjabat sebagai Kepala Sekretari Perusahaan.
He was born in Jakarta, January 21, 1960. He has a bachelor’s degree majoring in Law at Trisakti University in 1985, and joined Asuransi ASEI since 1986 in the Head Office. He used to be a department head of Export Credit Assurance, Export Insurance Claim, Information Technology, and Marketing. He was also an SPI Head and Suretyship Division Head as well as Branch Head of Surabaya and Makassar Offices.
Riduan Simanjuntak Kepala Satuan Pengawasan Intern / Internal Audit Division Head Akuntan lulusan Sekolah Tinggi Akuntansi Negara (STAN) Jakarta (1990) dan memperoleh gelar Master of Business Administration dengan konsentrasi Accounting Control dan Financial Management dari Drexel UniversityPhiladelpia, USA (1993) serta memperoleh gelar profesi audit: CISA (1995) dan CIA (1998) dan gelar profesi asuransi: AAAI-K (2011). Beliau lahir di Medan, 6 Agustus 1962 bergabung dengan Asuransi ASEI sejak tahun 2002. Pernah menjabat sebagai Kepala Sekretari Perusahaan dan Kepala Divisi Akuntansi, Perencanaan, dan Informasi. Saat ini menjabat sebagai Kepala Satuan Pengawasan Intern. Sebelum bergabung dengan Asuransi ASEI bertugas di Badan Pengawasan Keuangan dan Pembangunan (BPKP) sejak tahun 1984.
An accountants who graduated from State College of Accountancy (STAN) Jakarta (1990) and earned a Master of Business Administration degree with concentration in Accounting Control and Financial Management from Drexel University, Philadelphia, USA (1993) and obtained his professional certification in audit: CISA (1995) and CIA (1998) and in insurance: AAAI-K (2011). He was born in Medan, August 6, 1962. He joined ASEI since 2002 and served as Corporate Secretary and Accounting, Planning, and Information Division Head before serving as Internal Audit Unit Head. Prior to joining ASEI, served on Financial and Development Supervisory Agency (BPKP) since 1984.
2011 Annual Report 239
M. Syamsudin Cholid Kepala Divisi Akuntansi, Keuangan dan Penagihan Piutang / Accounting Finance & Collection Division Head Pria kelahiran Jepara, 27 Juli 1965 ini merupakan lulusan Sekolah Tinggi Akuntansi Negara (STAN) pada tahun 1986 memperoleh register akuntan pada tahun 1993, dan gelar profesi asuransi: AAAI-K (2011) Bergabung di Asuransi ASEI sejak tahun 1999 di Kantor Pusat sebagai Kepala Bagian Akuntansi, kemudian diangkat menjadi Kepala Divisi Akuntansi Perencanaan dan Informasi (API) tahun 2007, pernah menjabat sebagai Kepala Sekretari Perusahaan, Kepala Divisi Suretyship dan Kepala Divisi Asuransi Umum dan saat ini menjabat sebagai Kepala Divisi Akuntansi Keuangan dan Penagihan Piutang.
He was born in Jepara in July 27, 1965 and holds a bachelor degree from National Accounting Academy (STAN, 1986) and was registered as an accountant in 1993. He joined Asuransi ASEI since 1999 in Head Office as Accounting Division Head, and advanced as Accounting Information and Planning Division Head (API) in 2007.
Seskohadi Adhiekusumo Kepala Divisi Manajemen Risiko dan Kepatuhan / Risk Management and Compliance Division Head Lahir di Jakarta, 9 Juli 1965 lulusan Fakultas Ekonomi, Universitas Pancasila (tahun 1988) ini bergabung dengan Asuransi ASEI sejak tahun 1992 di Kantor Pusat, kemudian pernah menjabat Kepala Kantor Cabang Surabaya, Kepala bagian Penjaminan, Kepala Divisi Asuransi Umum, Kepala Divisi Suretyship, Kepala Satuan Pengawasan Intern dan saat ini menjabat sebagai Kepala Divisi Manajemen Risiko dan Informasi.
He was born in Jakarta, July 9, 1965 and has a bachelor degree majoring in Economy from Pancasila University in 1988. He joined Asuransi ASEI since 1992 in head office, and advanced to be Branch Head of Surabaya Branch, Assurance Division Head, General Insurance Division Head, Suretyship Division Head, and Internal Monitoring Committee Head.
Galung Priyo Santoso Kepala Divisi Asuransi Umum / General Insurance Division Head Lahir di Trenggalek, tanggal 30 Maret 1967 merupakan lulusan Sarjana Pertanian, Institut Pertanian Bogor (IPB) tahun 1991. Pernah menjabat sebagai Kepala Cabang Tangerang dan Kepala Cabang Jakarta II. Mulai bergabung di Asuransi ASEI sejak tahun 2002. Saat ini menjabat sebagai Kepala Divisi Asuransi Umum.
Born in Trenggalek, on March 30, 1967 is a graduate of Bachelor of Agriculture, Bogor Agricultural Institute (IPB) in 1991. Has served as Branch Head of Tangerang and Jakarta Branch II. Started to join in ASEI since 2002. He currently serves as Chief of the General Insurance Division.
240 Laporan Tahunan 2011
ALAMAT KANTOR Office Address KANTOR PUSAT / HEAD OFFICE Menara Kadin Indonesia Building, 21st & 22nd Floor Jl. H.R. Rasuna Said Blok X-5 Kav. 2-3 Jakarta - 12950, Indonesia Telp: (+62 21) 5790 3535 Fax: (+62 21) 5790 4031, 5790 4032 E-mail:
[email protected] Saran dan Informasi:
[email protected] KANTOR CABANG / BRANCH OFFICES
No.
1
Kantor Cabang / Branch Office
Alamat / Address
Cabang
Graha ASEI Lt.3
Utama
Jl. Abdul Muis No.110, Jakarta Pusat
No. Telp. Phone Number
No. Fax. Fax Number
Email
Kepala Cabang Head of Branch
(021) 3503737
(021) 57904036/37
[email protected]
Musa Harun Taufik
(0542) 410959
(0542) 418971
[email protected]
Andri Sutisna
(021) 3851255
(021) 3851259
[email protected]
Taufik Dharviandi
(0711) 5625012
[email protected]
Teddy Agoes P.
(022) 4239514
[email protected]
Rudi Barkah
(0231) 8291134
[email protected]
Gani Pramudito
(024) 3583183
[email protected]
Edi Apriansah
(0274) 617877
[email protected]
(031) 5319137
[email protected]
(0341) 346888,
(0341) 336370
[email protected]
Hariyono
(0361) 2164949
(0361) 499146
[email protected]
I Gede Sudarma
(0967) 523343
(0967) 523354
[email protected]
Agus Tri Cahyono
Komplek Terminal Rasa 2
Balikpapan
Jl. KH. Agus Salim II No. 43 Balikpapan 76112 Gedung Graha ASEI lt. 2
3
Jakarta 2
Jl. Abdul Muis No. 110 Jakarta Pusat Komplek Taman Harapan Inda
4
Palembang
Blok B No.6 Jl. Letda A. Rozak Palembang Menara BRI, 8th Floor
5
Bandung
(0711) 5625010, 5625011
(022) 4238708/
Jl. Asia Afrika No. 57 - 59
4238574
Bandung 40111 Ruko Cirebon Super Block 6
Cirebon
Blok Greenville 08 Jl. Dr. Cipto Mangun Kusumo –
(0231) 8291148
Cirebon 7
Semarang
8
Yogyakarta
Sucofindo Building 2nd Floor
(024) 3583187/
Jl. Pemuda No. 171 Semarang 50132
3587432
Rukan Gading Mas Kavling 6B Jl. Godean Km. 4 Yogyakarta Bumi Mandiri Building, 6 Floor
(0274) 8529393
Wasi Purwoko Sunu
th
9
Surabaya
Jl. Jend. Basuki Rachmat No. 129-137 Surabaya 60271
(031) 5320605/ 5316768
Sulistyo Adi Prajitno
Komplek Pertokoan ”WR Supratman” 10
Malang
Jl. WR Supratman Kav. C1 No.9 (Depan SMPN 05 Malang) Malang 65122
11
Denpasar
12
Papua
Jl. Mahendradata Selatan no.11 Denpasar-Bali Gedung KADIN PAPUA Lt. dasar Pusat Bisnis Jayapura, Jl. Pasifik Permai Jayapura 99112
2011 Annual Report 241
Ruko Mas 13
Makassar
Jl. Dr. Sam Ratulangi No. 87 C,
(0411) 852177
(0411) 852173
[email protected]
Sandi Firmansyah
(0431) 8881176
(0431) 8821860
[email protected]
Masri Irfan
(061) 4535961
[email protected]
Yan Wijaya
(0651) 32770
(0651) 32808
[email protected]
Armansyah
(0761) 7891704
(0761) 7891704
[email protected]
Agus Kurniawan
(021) 5461233
[email protected]
Ati Isfiati
(021) 88965139
(021) 88863608
[email protected]
Amron
(021) 88348705
(021) 88348705
[email protected]
Hani Rahadiani
(021) 7972593
(021) 7972625
[email protected]
Ajat Sudrajat
(0254) 203426
(0254) 205685
[email protected]
Retno Widiastuti
(021) 5662163
(021) 5662163
[email protected]
Tjandarto Kadir
(021) 8313811 /
(021) 8311428
[email protected]
Miko Afrian
(0736) 27816
(0736) 27816
[email protected]
Nanang Rahmat
(0251) 7533934
(0251) 7533934
[email protected]
Solihin
(0370) 623082
(0370) 623082
[email protected]
Hendrik
Makassar 90132 Ruko Mega Smart Blok I No. 7 14
Manado
Jl. P. Tendean Boulevard Manado 95111
15
Medan
Jl. May. Jend. Sutoyo Siswomiharjo
(061) 4151862/
(d/h Perdana) No. 101-A Medan 20111
4566863
Gedung BPD GAPENSI Propinsi Nangroe Aceh Darussalam, 16
Aceh
Lantai 2 Jl. Tngk. Imum Lueng Bata Banda Aceh Nangroe Aceh Darussalam Komplek Perkantoran Grand Sudirman
17
Pekanbaru
Blok A No.6 Jl. Datuk Setia Maharaja (d/h) Jl. Parit Indah, Pekanbaru Menara Dynaplast Lt. I (lobby)
18
Tangerang
Jl. M.H. Thamrin No. 1 Lippo Karawaci, Tangerang
19
Jakarta 3
Ruko Suncity Square Blok A No.37 Jl. M. Hasibuan, Bekasi Barat 17141
(021) 5461104/ 5461107
KANTOR PEMASARAN / MARKETING OFFICES 1
Bekasi
2
Pancoran
Jl. Ir. H. Juanda No. 139 Bekasi 17112 Graha Wahana Gedung B, Jl. Mampang Prapatan Raya No.2 Jakarta Selatan 12760
3
Serang
4
Grogol
5
Tebet
6
Bengkulu
7
Bogor
8
Mataram
Jl. Raya Cilegon Km. 5 Ruko E No. 102 Sumur Bor Serang - Banten 42114 Jl. Makaliwe Raya No. 21, Grogol Jakarta Barat JL. Tebet Raya 30 C lantai 2-3 Jakarta 12810 Jl. Mayjen Sutoyo No. 20 Tanah Patah – Bengkulu Bukit Cimanggu City, Blok F No. E12 Bogor Jl. Langko No. 36 Mataram, Nusa Tenggara Barat
REFERENSI ISI LAPORAN TAHUNAN DENGAN PERATURAN BAPEPAM-LK Annual Report Contents Reference to the Bapepam-LK Regulation
244 Laporan Tahunan 2011
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
HALAMAN / PAGE
I. Umum / General Laporan tahunan disajikan dalam bahasa Indonesia yang baik dan benar dan dianjurkan menyajikan juga dalam bahasa Inggris.
The annual report is presented in the Indonesian language is good and right and advisable present also in English.
Laporan tahunan mencantumkan identitas perusahaan dengan jelas
The annual report includes a clear corporate identity
ü
Nama Perusahaan dan Tahun Annual Report ditampilkan di: 1. Sampul muka; 2. Samping; 3. Sampul belakang; dan 4. Setiap halaman
Company Name and Year Annual Report Featured in: 1. Front Cover; 2. Side; 3. Back Cover; and 4. Every page
ü
II. Ikhtisar Data Keuangan Penting / Important Financial Highlights Data Informasi hasil usaha perusahaan dalam bentuk perbandingan selama 5 (lima) tahun buku atau sejak memulai usahanya jika perusahaan tersebut menjalankan kegiatan usahanya selama kurang dari 5 (lima) tahun
Company's operating revenue information in the form of comparison for 5 (five) years or since starting its business if the company carries on its business for less than 5 (five) years
Informasi memuat antara lain: 1. Penjualan/pendapatan usaha 2. Laba (rugi) 3. Total laba (rugi) komprehensif 4. Laba (rugi) per saham
Information includes, among others: 1. Sales / revenues 2. Income (loss) 3. Total profit (loss) Comprehensive 4. Profit (loss) per share
4-5
Informasi posisi keuangan perusahaan dalam bentuk perbandingan selama 5 (lima) tahun buku atau sejak memulai usahanya jika perusahaan tersebut menjalankan kegiatan usahanya selama kurang dari 5 (lima) tahun
Company's financial position information in the form of comparison for 5 (five) years or since starting his business if the company carries on its business for less than 5 (five) years
Informasi memuat antara lain: 1. Modal kerja bersih 2. Jumlah investasi pada entitas lain 3. Jumlah aset 4. Jumlah liabilitas 5. Jumlah ekuitas
Information includes, among others: 1. Net operating capital 2. Total Investments in other entities 3. Total Assets 4. Total Liabilities 5. Total Equity
4-5
Rasio keuangan dalam bentuk perbandingan selama 5 (lima) tahun buku atau sejak memulai usahanya jika perusahaan tersebut menjalankan kegiatan usahanya selama kurang dari 5 (lima) tahun
Financial ratios in the form of comparison for 5 (five) years or since starting its business if the company carries on its business for less than 5 (five) years
Informasi memuat 5 (lima) rasio keuangan yang umum dan relevan dengan industri perusahaan
Information includes 5 (five) financial ratios that are common and relevant to the industry the company
Informasi harga saham dalam bentuk tabel dan grafik.
Stock price information in the form of tables and graphs.
Memuat: 1. Harga saham tertinggi, 2. Harga saham terendah, 3. Harga saham penutupan, 4. Volume saham yang diperdagangkan untuk setiap masa triwulan dalam 2 (dua) tahun buku terakhir (jika ada).
Containing: 1. The highest share price, 2. The lowest share price, 3. Closing share price , 4. Volume of shares traded for each quarterly period within 2 (two) years of recent books (if any available).
Informasi mengenai obligasi, sukuk atau obligasi konvertibel yang masih beredar dalam 2 (dua) tahun buku terakhir
Information on bonds, or the sukuk outstanding convertible bonds in 2 (two) years last
Informasi memuat: 1. Jumlah obligasi/sukuk/ obligasi konversi yang beredar (outstanding) 2. Tingkat bunga/imbalan 3. Tanggal jatuh tempo 4. Peringkat obligasi/sukuk
Information includes: 1. Number of bonds / the sukuk / convertible debentures outstanding 2. The interest rate / exchange 3. The maturity date 4. The rating of bonds / the sukuk
III. Laporan Dewan Komisaris dan Direksi / Board of Commissioners and Board of Directors Report Laporan Dewan Komisaris
Board of Commissioners Report
Memuat hal-hal sebagai berikut: 1. Penilaian atas kinerja Direksi mengenai pengelolaan perusahaan 2. Pandangan atas prospek usaha perusahaan yang disusun oleh Direksi. 3. Komite-komite yang berada dibawah pengawasan Dewan Komisaris. 4. Perubahan komposisi Dewan Komisaris (jika ada)
Contain the following: 1. Assessing the performance of the Board of Directors on corporate governance 2. Views on the company's business prospects are compiled by the Board of Directors. 3. Committees under the supervision of the Board of Commissioners. 4. Changes in the composition of the Board of Commissioners (if any)
14 - 19
Laporan Direksi
Board of Directors Report
Memuat hal-hal sebagai berikut: 1. Analisis atas kinerja perusahaan misalnya kebijakan strategis, perbandingan antara hasil yang dicapai dengan yang ditargetkan, dan kendala-kendala yang dihadapi perusahaan. 2. Prospek usaha 3. Penerapan tata kelola perusahaan yang baik yang telah dilaksanakan oleh perusahaan 4. Perubahan komposisi dewan Direksi (jika ada).
Contain the following: 1. Analysis of the performance of companies such as strategic policy, the comparison between the results achieved with targeted, and the constraints faced by the company.
20 - 31
2. Business Prospects 3. Implementation of good corporate governance that have been implemented by the company 4. Changes in the composition of the Board of Directors (if any).
2011 Annual Report 245
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA Tanda tangan anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris
Signature of Board of Directorsand Board of Commissioners
PENJELASAN / DESCRIPTION Memuat hal-hal sebagai berikut: 1. Tanda tangan dituangkan pada lembaran tersendiri 2. Pernyataan bahwa Direksi dan Dewan Komisaris bertanggung jawab penuh atas kebenaran isi laporan tahunan. 3. Ditandatangani seluruh anggota Dewan Komisaris dan anggota Direksi dengan menyebutkan nama dan jabatannya 4. Penjelasan tertulis dalam surat tersendiri dari yang bersangkutan dalam hal terdapat anggota Dewan Komisaris atau Direksi yang tidak menandatangani laporan tahunan, atau: penjelasan tertulis dalam surat tersendiri dari anggota yang lain dalam hal tidak terdapat penjelasan tertulis dari yang bersangkutan
Contain the following: 1. Signature is poured on a separate sheet 2. A statement that the Boards are fully responsible for the contents of the annual report.
HALAMAN / PAGE 163
3. Signed by all members of the Board of Commissioners and Board of Directors by name and position 4. Written explanation in a separate letter from the concerned in the event of a member of the Board of Commissioners or Board of Directors who did not sign the annual report, or: a written explanation in a separate letter from the other members in the absence of a written explanation of the relevant
IV. Profil Perusahaan / Company Profile Nama dan alamat lengkap perusahaan
Name and address of the company
Informasi memuat antara lain nama dan alamat, kode pos, no. Telp, no. Fax, email, dan website
Contains information such as name and address, zip code, Telephone number, Fax number, email, and website
34 - 35
Riwayat singkat perusahaan
Company in brief
Mencakup antara lain: tanggal/tahun pendirian, nama, dan perubahan nama perusahaan (jika ada).
Include: date / year of establishment, name and company name change (if any).
36 - 38
Bidang usaha
Line of Business
Uraian mengenai antara lain: 1. bidang usaha yang dijalankan sesuai dengan anggaran dasar yang telah ditetapkan; dan 2. penjelasan mengenai produk dan atau jasa yang dihasilkan
Description of, among others: 1. areas of business carried on in accordance with the statutes that have been established; and 2. Description of the products and or services produced
40 - 41
Struktur organisasi
Organizational Structure
Dalam bentuk bagan, meliputi nama dan jabatan
In chart form, including name and job title
58 - 59
Visi dan misi perusahaan
Company Vision and Mission
Mencakup: 1. Visi dan misi perusahaan; dan 2. Keterangan bahwa visi dan misi tersebut telah disetujui oleh Direksi/Dewan Komisaris
include: 1A. Vision and mission, and 2. Vision and mission statement that has been approved by the Board of Directors / Board of Commissioners
ü
Identitas dan riwayat hidup singkat anggota Dewan Komisaris
Board of Commissioners Profile
Informasi memuat antara lain: 1. Nama 2. Jabatan (termasuk jabatan pada perusahaan atau lembaga lain) 3. Umur 4. Pendidikan 5. Pengalaman kerja 6. Tanggal penunjukan pertama kali sebagai anggota Dewan Komisaris
Information includes, among others: 1. Name 2. Positions (including positions in companies or other institutions) 3. Age 4. Education 5. Work experience 6. Date of first appointment as a member of the Board of Commissioners
56
Identitas dan riwayat hidup singkat anggota Direksi
Board of Directors Profile
Informasi memuat antara lain: 1. Nama 2. Jabatan (termasuk jabatan pada perusahaan atau lembaga lain) 3. Umur 4. Pendidikan 5. Pengalaman kerja 6. Tanggal penunjukan pertama kali sebagai anggota Direksi
Information includes, among others: 1. Name 2. Positions (including positions in companies or other institutions) 3. Age 4. Education 5. Work experience 6. Date of first appointment as a member of the Board of Directors
57
Jumlah karyawan (komparatif 2 tahun) dan deskripsi pengembangan kompetensinya (misal: aspek pendidikan dan pelatihan karyawan)
Number of employees (comparative 2-year) and a description of the development of competence (eg, aspects of education and training of employees)
Informasi memuat antara lain: 1. Jumlah karyawan untuk masingmasing level organisasi 2. Jumlah karyawan untuk masingmasing tingkat pendidikan 3. Pelatihan karyawan yang telah dilakukan dengan mencerminkan adanya persamaan kesempatan kepada seluruh karyawan 4. Biaya yang telah dikeluarkan
Information includes, among others: 1. The number of employees for each organizational level 2. The number of employees for each level of education 3. Employee training has been done to reflect the existence of equal opportunities to all employees 4. Costs incurred
60 - 62
246 Laporan Tahunan 2011
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
HALAMAN / PAGE
Komposisi pemegang saham
Shareholders Composition
Mencakup antara lain: 1. Nama pemegang saham yang memiliki 5% atau lebih saham 2. Nama direktur dan komisaris yang memiliki saham 3. Kelompok pemegang saham masyarakat dengan kepemilikan saham masing-masing kurang dari 5%,dan persentase kepemilikannya
Include among others: 1. Behalf of shareholders who own 5% or more shares 2. Names of the directors and commissioners who have a stake 3. Group of community shareholders with their respective shareholdings of less than 5%, and percentage of ownership
62
Nama dan alamat lembaga dan/atau profesi penunjang pasar modal
Name and address of the institution and / or professions capital market
Informasi memuat antara lain: 1. Nama dan alamat BAE 2. Nama dan alamat Kantor Akuntan Publik 3. Nama dan alamat Perusahaan Pemeringkat Efek
Information includes, among others: 1. Name and address of BAE 2. Name and address of the Public Accounting Firm 3. Name and address of Company Rating Agency
62
Penghargaan dan atau sertifikasi yang diterima perusahaan baik yang berskala nasional maupun internasional
Awards and certifications received by the company or both national and international
Informasi memuat antara lain: 1. Nama penghargaan dan atau sertifikat 2. Tahun perolehan 3. Badan pemberi penghargaan dan atau sertifikat 4. Masa berlaku (untuk sertifikasi)
Information includes, among others: 1. Name or a certificate of appreciation and 2. Year of acquisition 3. Donor agencies and the award or certificate 4. The validity period (for certification)
Nama dan alamat entitas anak dan atau kantor cabang atau kantor perwakilan (jika ada)
Name and address of the entity and the child or a branch or representative office (if any)
6 - 10
-
V. Analisa dan Pembahasan Manajemen atas Kinerja Perusahaan / Managament Discussion and Analysis Tinjauan operasi per segmen usaha
Operational review per business segment
Memuat uraian mengenai: 1. Produksi/kegiatan usaha; 2. Peningkatan/penurunan kapasitas produksi; 3. Penjualan/pendapatan usaha; 4. Profitabilitas untuk masingmasing segmen usaha yang diungkapkan dalam laporan keuangan (jika ada)
Includes a description of: 1. Production / business activities; 2. The increase / decrease in production capacity; 3. Sales / revenues; 4. Profitability for each business segment are disclosed in the financial statements (if any)
Uraian atas kinerja keuangan perusahaan
The description on the company's financial performance
Analisis kinerja keuangan yang mencakup perbandingan antara kinerja keuangan tahun yang bersangkutan dengan tahun sebelumnya (dalam bentuk narasi dan tabel), antara lain mengenai: 1. Aset lancar, aset tidak lancar, dan jumlah aset; 2. Liabilitas jangka pendek, liabilitas jangka panjang, dan total liabilitas; 3. Penjualan/pendapatan usaha, beban dan laba (rugi); 4. Pendapatan komprehensif lain, dan total laba (rugi) komprehensif 5. Arus kas
Analysis of financial performance that included a comparison between the financial performance of the relevant year with the previous year (in narrative form and tables), among others: 1. Current assets, noncurrent assets, and total assets; 2. Short-term liabilities, long-term liabilities and total liabilities; 3. Sales / revenues, expenses and profit (loss); 4. Other comprehensive income, and total earnings (loss) Comprehensive 5. Cash flow
102 - 112
Bahasan dan analisis tentang kemampuan membayar utang dan tingkat kolektibilitas piutang perusahaan
Discussion and analysis of the ability to pay debts and the collectibility of receivables
Penjelasan tentang: 1. Kemampuan membayar utang, baik jangka pendek maupun jangka panjang 2. Tingkat kolektibilitas piutang
Explanation of: 1. Ability to pay debt, both short and long term 2. Level of collectibility of accounts receivable
108 - 112
Bahasan tentang struktur modal (capital structure), dan kebijakan manajemen atas struktur modal (capital structure policy)
Discussion of capital structure, and management capital structure policy
Penjelasan atas: 1. Struktur modal (capital structure), 2. Kebijakan manajemen atas struktur modal (capital structure policy),
Explanation of: 1. Capital structure, 2. Management capital structure policy,
112 - 113
Bahasan mengenai ikatan yang material untuk investasi barang modal
Discussion of material commitments for capital investment
Penjelasan tentang: 1. Tujuan dari ikatan tersebut 2. Sumber dana yang diharapkan untuk memenuhi ikatan-ikatan tersebut 3. Mata uang yang menjadi denominasi 4. Langkah-langkah yang direncanakan perusahaan untuk melindungi risiko dari posisi mata uang asing yang terkait Catatan: apabila perusahaan tidak mempunyai ikatan terkait investasi barang modal, agar diungkapkan
Explanation of: 1. The purpose of the bond 2. Sources of funds to meet such commitments
114
3. The currency denomination 4. The steps the company planned to hedge risks resulting from foreign currency-related Note: if the company does not have a bond investment related capital goods, to be disclosed
77 - 87
2011 Annual Report 247
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
HALAMAN / PAGE
Jika laporan keuangan mengungkapkan peningkatan atau penurunan yang material dari penjualan/pendapatan bersih, maka berikan bahasan tentang sejauh mana perubahan tersebut dapat dikaitkan dengan jumlah barang atau jasa yang dijual, dan atau adanya produk atau jasa baru
If the financial statements disclose a material increase or decrease of sales / net revenue, then give a discussion about the extent to which these changes can be attributed to the amount of goods or services sold, and or a new product or service
Penjelasan mengenai: 1. Besaran peningkatan/penurunan penjualan atau pendapatan bersih 2. Faktor penyebab peningkatan/ penurunan material dari penjualan atau pendapatan bersih yang dikaitkan dengan jumlah barang atau jasa yang dijual, dan atau adanya produksi atau jasa baru
A description of: 1. Magnitude of the increase / decrease in net sales or revenues 2. Factors causing the increase / decrease of sales material or net income is attributed to the amount of goods or services sold, and or the production or service
113
Bahasan tentang dampak perubahan harga terhadap penjualan/ pendapatan bersih perusahaan serta laba perusahaan selama 2 (dua) tahun atau sejak perusahaan memulai usahanya, jika baru memulai usahanya kurang dari 2 (dua) tahun
Discussion on the impact of price changes on sales / revenue and net profit of the company for 2 (two) years or since the company started its business, if you are just starting their business less than 2 (two) years
Ada atau tidak ada pengungkapan
There is no disclosure
113
Informasi dan fakta material yang terjadi setelah tanggal laporan akuntan
Information and material facts occurring after the date of reporting accountants
Uraian kejadian penting setelah tanggal laporan akuntan termasuk dampaknya terhadap kinerja dan risiko usaha di masa mendatang. Catatan: apabila tidak ada kejadian penting setelah tanggal laporan akuntan, agar diungkapkan
Descriptions of important events after the date of the report, including its impact on the performance of accountants and business risks in the future. Note: if there are no significant events after the date of an accountant's report, to be disclosed
114
Uraian tentang prospek usaha perusahaan
A description of the company's business prospects
Uraian mengenai prospek perusahaan dikaitkan dengan industri dan ekonomi secara umum disertai data pendukung kuantitatif dari sumber data yang layak dipercaya
Description of the company's prospects associated with the industry and the general economy with quantitative supporting data from a reliable source of data
17
Uraian tentang aspek pemasaran
Description of the marketing
Uraian tentang aspek pemasaran atas produk dan/atau jasa perusahaan, antara lain strategi pemasaran dan pangsa pasar
A description of the marketing of products and / or services, including marketing strategy and market share
Uraian mengenai kebijakan dividen dan jumlah dividen kas per saham dan jumlah dividen per tahun yang diumumkan atau dibayar selama 2 (dua) tahun buku terakhir
A description of dividend policy and the amount of cash dividends per share and dividends per year the number of declared or paid during the 2 (two) years last
Memuat uraian mengenai: 1. Jumlah dividen 2. Jumlah dividen per saham 3. Payout ratio untuk masingmasing tahun Catatan: apabila tidak ada pembagian dividen, agar diungkapkan alasannya
Includes a description of: 1. The amount of dividends 2. Amount of dividend per share 3. Payout ratio for each year Note: if there is no distribution of dividends, for the reasons expressed
114
Realisasi penggunaan dana hasil penawaran umum (dalam hal perusahaan masih diwajibkan menyampaikan laporan realisasi penggunaan dana)
Realization of the use of a public offering proceeds (in case the company is still obligated to report the realization of the use of funds)
Memuat uraian mengenai: 1. Total perolehan dana, 2. Rencana penggunaan dana, 3. Rincian penggunaan dana, 4. Saldo dana, dan 5. Tanggal persetujuan RUPS atas perubahan penggunaan dana (jika ada)
Includes a description of: 1. Total acquisition of funds, 2. The intended use of funds, 3. Details of the use of funds, 4. Balance of funds, and 5. Date of AGM approval for the change of use of the funds (if any)
114
Informasi material mengenai investasi, ekspansi, divestasi, akuisisi atau restrukturisasi utang/modal.
Material information regarding the investment, expansion, divestiture, acquisition or restructuring of debt / capital.
Memuat uraian mengenai: 1. Tujuan dilakukannya transaksi; 2. Nilai transaksi atau jumlah yg direstrukturisasi; 3. Sumber dana. Catatan: apabila tidak mempunyai transaksi dimaksud, agar diungkapkan
Includes a description of: 1. The purpose of the transaction; 2. Transaction value or the amount of which was restructured; 3. Sources of funding. Note: if the transaction has not meant, to be disclosed
115
Informasi transaksi material yang mengandung benturan kepentingan dan/atau transaksi dengan pihak afiliasi.
Transaction information material conflict of interest and / or transactions with affiliated parties.
Memuat uraian mengenai: 1. Nama pihak yang bertransaksi dan sifat hubungan afiliasi; 2. Penjelasan mengenai kewajaran transaksi; 3. Alasan dilakukannya transaksi; 4. Realisasi transaksi pada periode berjalan; 5. Kebijakan perusahaan terkait dengan mekanisme review atas transaksi; 6. Pemenuhan peraturan dan ketentuan terkait Catatan: apabila tidak mempunyai transaksi dimaksud, agar diungkapkan
Includes a description of: 1. Name of the transacting parties and the nature of the affiliation; 2. Explanations about the fairness of the transaction; 3. The reason for the transaction; 4. Realization of the transaction in the current period; 5. Company policies related to the review mechanism for the transaction; 6. Compliance and related provisions
115
Note: if the transaction has not meant, to be disclosed
88 - 89
248 Laporan Tahunan 2011
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
HALAMAN / PAGE
Uraian mengenai perubahan peraturan perundang-undangan yang berpengaruh signifikan terhadap perusahaan
Description of changes in legislation which have a significant effect on the company
Uraian memuat antara lain: perubahan peraturan perundangundangan dan dampaknya terhadap perusahaan Catatan: apabila tidak terdapat perubahan peraturan perundangundangan yang berpengaruh signifikan, agar diungkapkan
The description includes among others: changes in legislation and its impact on the company Note: if there is no change in legislation which have a significant effect, in order to be disclosed
115
Uraian mengenai perubahan kebijakan akuntansi
Description of changes in accounting policies
Uraian memuat antara lain: perubahan kebijakan akuntansi, alasan dan dampaknya terhadap laporan keuangan
The description includes among others: changes in accounting policy, the reasons and their impact on financial statements
115
VI. Tata Kelola Perusahaan Yang Baik / Good Corporate Governance Uraian Dewan Komisaris
Board of Commissioners description
Uraian memuat antara lain: 1. Uraian tanggung jawab Dewan Komisaris 2. Pengungkapan prosedur penetapan remunerasi 3. Struktur remunerasi yang menunjukkan komponen remunerasi dan jumlah nominal per komponen untuk setiap anggota Dewan Komisaris 4. Frekuensi pertemuan dan tingkat kehadiran Dewan Komisaris dalam pertemuan 5. Program pelatihan dalam rangka meningkatkan kompetensi Dewan Komisaris
The description includes among others: 1. Description of responsibilities of the Board of Commissioners 2. Disclosure of the remuneration determination procedures 3. Remuneration structure that shows the components and the number of nominal remuneration per component for each member of the Board of Commissioners 4. Frequency of meetings and attendance at the meeting the Board of Commissioners 5. Training programs in order to improve the competence of the Board of Commissioners
122 - 133
Uraian Direksi
Board of Directors description
Uraian memuat antara lain: 1. Ruang lingkup pekerjaan dan tanggung jawab masing-masing anggota Direksi. 2. Frekuensi pertemuan 3. Tingkat kehadiran anggota Direksi dalam pertemuan 4. Program pelatihan dalam rangka meningkatkan kompetensi Direksi
The description includes among others: 1. The scope of work and responsibilities of each member of the Board of Directors. 2. Frequency of meetings 3. Board member attendance at the meeting 4. Training programs in order to improve the competence of the Board of Directors
133 - 135
Assessment terhadap anggota Dewan Komisaris dan/atau Direksi
Assessment of the members of the Board of Commissioners and / or Board of Directors
Uraian mengenai: 1. Proses pelaksanaan assessment atas kinerja anggota Dewan Komisaris dan/atau Direksi 2. Kriteria yang digunakan dalam pelaksanaan assessment atas kinerja anggota Dewan Komisaris dan/atau Direksi 3. Pihak yang melakukan assessment
Description of: 1. Assessment of the implementation process for the performance of members of the Board of Commissioners and / or Board of Directors 2. Criteria used in the implementation of the assessment on the performance of members of the Board of Commissioners and / or Board of Directors 3. Parties who make assessments
130 - 131
Uraian mengenai kebijakan remunerasi bagi Direksi
Description of the remuneration policy for Directors
Mencakup antara lain: 1. Pengungkapan prosedur penetapan remunerasi 2. Struktur remunerasi yang menunjukkan jenis dan jumlah imbalan jangka pendek dan jangka panjang/pasca kerja untuk setiap anggota Direksi 3. Indikator kinerja untuk mengukur performance Direksi
Include among others: 1. Disclosure of the remuneration determination procedures 2. Remuneration structure that indicates the type and amount of short-term benefits and long term / post-employment for each member of the Board of Directors 3. Performance indicators to measure the performance of Directors
127 - 129
Komite Audit
Audit Committee
Mencakup antara lain: 1. Nama dan jabatan anggota komite audit 2. Kualifikasi pendidikan dan pengalaman kerja anggota komite audit 3. Independensi anggota komite audit 4. Uraian tugas dan tanggung jawab 5. Laporan singkat pelaksanaan kegiatan komite audit 6. Frekuensi pertemuan dan tingkat kehadiran komite audit
Include among others: 1. Name and title of audit committee members 2. Educational qualifications and work experience of audit committee members 3. The independence of audit committee members 4. Description of duties and responsibilities 5. Implementation of a brief report of the audit committee 6. Frequency of meetings and attendance audit committee
135 - 137
2011 Annual Report 249
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
HALAMAN / PAGE
Komite Nominasi
Nomination Committee
Mencakup antara lain: 1. Nama, jabatan, dan riwayat hidup singkat anggota komite nominasi 2. Independensi anggota komite nominasi 3. Uraian tugas dan tanggung jawab 4. Uraian pelaksanaan kegiatan komite nominasi 5. Frekuensi pertemuan dan tingkat kehadiran komite nominasi
Include among others: 1. Name, position, and a brief biography of nominating committee members 2. The independence of nominating committee members 3. Description of duties and responsibilities 4. Description of the implementation of the nomination committee 5. The frequency of committee meetings and attendance nominations
-
Komite Remunerasi
Remuneration Committee
Mencakup antara lain: 1. Nama, jabatan, dan riwayat hidup singkat anggota komite remunerasi 2. Independensi anggota komite remunerasi 3. Uraian tugas dan tanggung jawab 4. Uraian pelaksanaan kegiatan komite remunerasi 5. Frekuensi pertemuan dan tingkat kehadiran komite remunerasi
Include among others: 1. Name, position, and a brief biography of the remuneration committee 2. The independence of the remuneration committee 3. Description of duties and responsibilities 4. Description of the implementation of the remuneration committee 5. The frequency of committee meetings and attendance levels of remuneration
-
Komite-komite lain di bawah Dewan Komisaris yang dimiliki oleh perusahaan
Other committees under the Board owned by the company
Mencakup antara lain: 1. Nama, jabatan, dan riwayat hidup singkat anggota komite lain 2. Independensi anggota komite lain 3. Uraian tugas dan tanggung jawab. 4. Uraian pelaksanaan kegiatan komite lain 5. Frekuensi pertemuan dan tingkat kehadiran komite lain
Include among others: 1. Name, position, and a brief biography other committee members 2. The independence of the other committee members 3. Description of duties and responsibilities. 4. Description of the implementation activities of other committees 5. Frequency of meetings and other committee attendance
137 - 138
Uraian tugas dan fungsi Sekretaris Perusahaan
Description of duties and functions of the Corporate Secretary
Mencakup antara lain: 1. Nama dan riwayat jabatan singkat sekretaris perusahaan 2. Uraian pelaksanaan tugas sekretaris perusahaan
Include among others: 1. Name and a brief history of the company secretary positions 2. Description of the implementation of the corporate secretary duties
139
Uraian mengenai unit audit internal
Description of the internal audit unit
Mencakup antara lain: 1. Nama ketua unit audit internal 2. Jumlah pegawai pada unit audit internal 3. Kualifikasi/sertifikasi sebagai profesi audit internal 4. Struktur atau kedudukan unit audit internal 5. Uraian pelaksanaan tugas 6. Pihak yang mengangkat/ memberhentikan ketua unit audit internal
Include among others: 1. Named head of internal audit unit 2. The number of employees in internal audit unit 3. Qualification / certification as an internal audit profession 4. Structure or position of the internal audit unit 5. Description of the performance of duties 6. Person who raised / dismiss chief internal audit unit
140 - 145
Akuntan Perseroan
Company accountant
Informasi memuat antara lain: 1. Jumlah periode akuntan telah melakukan audit laporan keuangan tahunan perusahaan 2. Jumlah periode Kantor Akuntan Publik telah melakukan audit laporan keuangan tahunan perusahaan 3. Besarnya fee audit dan jasa atestasi lainnya (dalam hal akuntan memberikan jasa atestasi lainnya bersamaan dengan audit) 4. Jasa lain yang diberikan akuntan selain jasa financial audit
Information includes, among others: 1. The number of accounting periods have been doing the company's annual financial statement audit 2. Number of periods have been doing public accounting firm audits the company's annual financial statements 3. The amount of audit fee and other attestation services (in terms of accountants providing other services in conjunction with the audit attestation) 4. Other services provided accounting services in addition to financial audit
250 Laporan Tahunan 2011
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
HALAMAN / PAGE
Uraian mengenai manajemen risiko perusahaan
Description of enterprise risk management
Mencakup antara lain: 1. Penjelasan mengenai sistem manajemen risiko 2. Penjelasan mengenai evaluasi yang dilakukan atas efektivitas sistem manajemen risiko 3. Penjelasan mengenai risiko-risiko yang dihadapi perusahaan 4. Upaya untuk mengelola risiko tersebut
Include among others: 1. A description of the risk management system 2. A description of the evaluation of the effectiveness of risk management systems 3. A description of the risks facing the company 4. Efforts to manage these risks
147 - 153
Uraian mengenai sistem pengendalian intern
Description of the internal control system
Mencakup antara lain: 1. Penjelasan singkat mengenai sistem pengendalian intern 2. Penjelasan mengenai evaluasi yang dilakukan atas efektivitas sistem pengendalian intern
Include among others: A. A brief description of the internal control system 2. A description of the evaluation of the effectiveness of internal control systems
153 - 157
Uraian mengenai corporate social responsibility yang terkait dengan lingkungan hidup
Description of corporate social responsibility related to the environment
Mencakup antara lain informasi tentang: 1. Kebijakan, 2. Kegiatan yang dilakukan, dan 3. Dampak keuangan dari kegiatan terkait program lingkungan hidup, seperti penggunaan material dan energi yang ramah lingkungan dan dapat didaur ulang, sistem pengolahan limbah perusahaan, dan lain-lain 4. Sertifikasi di bidang lingkungan yang dimiliki
Include among others information about: 1. policy, 2. Activities performed, and 3. Financial impact of the activities related to environmental programs, such as the use of materials and energy that are environmentally friendly and recyclable waste processing system companies, etc. 4. Certification in the field of environment have
SR
Uraian mengenai corporate social responsibility yang terkait dengan ketenagakerjaan, kesehatan dan keselamatan kerja
Description of corporate social responsibility associated with employment, health and safety
Mencakup antara lain informasi tentang: 1. Kebijakan, 2. Kegiatan yang dilakukan dan 3. Dampak keuangan dari kegiatan terkait praktik ketenagakerjaan, kesehatan, dan keselamatan kerja, seperti kesetaraan gender dan kesempatan kerja, sarana dan keselamatan kerja, tingkat turnover karyawan, tingkat kecelakaan kerja, pelatihan, dan lain-lain
Include among others information about: 1. Policy, 2. Activities performed and 3. Financial impact of the activities related to employment practices, health and safety, such as gender equality and employment opportunities, facilities and safety, employee turnover rate, the rate of workplace accidents, training, etc.
SR
Uraian mengenai corporate social responsibility yang terkait dengan pengembangan sosial dan kemasyarakatan
Description of corporate social responsibility related to social and community development
Include among others information about: 1. policy, 2. Activities performed, and 3. Financial impact of the activities related to social and community development, such as the use of local labor, community empowerment companies, repair facilities and social infrastructure, the shape of donations, etc.
SR
Uraian mengenai corporate social responsibility yang terkait dengan tanggung jawab kepada konsumen
Description of corporate social responsibility associated with our responsibilities to the consumer
Mencakup antara lain informasi tentang: 1. Kebijakan, 2. Kegiatan yang dilakukan, dan 3. Dampak keuangan dari kegiatan terkait pengembangan sosial dan kemasyarakatan, seperti penggunaan tenaga kerja lokal, pemberdayaan masyarakat sekitar perusahaan, perbaikan sarana dan prasarana sosial, bentuk donasi lainnya, dan lain-lain Mencakup antara lain informasi tentang: 1. Kebijakan, 2. Kegiatan yang dilakukan, dan 3. Dampak keuangan dari kegiatan terkait tanggung jawab produk, seperti kesehatan dan keselamatan konsumen, informasi produk, sarana, jumlah dan penanggulangan atas pengaduan konsumen, dan lain-lain
Include among others information about: 1. Policy, 2. Activities performed, and 3. Financial impact of product liabilityrelated activities, such as health and consumer safety, product information, facilities, and control over the number of consumer complaints, etc.
SR
Perkara penting yang sedang dihadapi oleh perusahaan, entitas anak, anggota Direksi dan/atau anggota Dewan Komisaris yang menjabat pada periode laporan tahunan
Case in point being faced by companies, subsidiaries, members of the Board of Directors and / or members of the Board of Commissioners who served on the annual reporting period
Mencakup antara lain: 1. Pokok perkara/gugatan 2. Status penyelesaian perkara/ gugatan 3. Pengaruhnya terhadap kondisi keuangan perusahaan Catatan: dalam hal tidak berperkara, agar diungkapkan
Include among others: 1. Principal case / lawsuit 2. Status of the settlement / lawsuit
Akses informasi dan data perusahaan
Access to information and corporate data
Uraian mengenai tersedianya akses informasi dan data perusahaan kepada publik, misalnya melalui website, media massa, mailing list, buletin, pertemuan dengan analis, dan sebagainya
Description of the availability of access to information and corporate data to the public, for example through the website, mass media, mailing lists, newsletters, meetings with analysts, and so on
145 - 147
3. Influence on the company's financial condition Note: in the absence of litigants, to be disclosed 157 - 160
2011 Annual Report 251
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
HALAMAN / PAGE
Bahasan mengenai kode etik
Discussion about the code of conduct
Memuat uraian antara lain: 1. Keberadaan kode etik 2. Isi kode etik 3. Pengungkapan bahwa kode etik berlaku bagi seluruh level organisasi 4. Upaya dalam penerapan dan penegakannya 5. Pernyataan mengenai budaya perusahaan (corporate culture) yang dimiliki perusahaan
Includes a description such as: 1. The existence of a code of conduct 2. Fill in the code of conduct 3. The revelation that a code of conduct applies to all levels of the organization 4. Efforts in the implementation and enforcement 5. Statements about corporate culture (corporate culture) that is owned company
160 - 162
Pengungkapan mengenai whistleblowing system
Disclosure of the whistleblowing system
Memuat uraian tentang mekanisme whistleblowing system antara lain: 1. Penyampaian laporan pelanggaran 2. Perlindungan bagi whistleblower 3. Penanganan pengaduan 4. Pihak yang mengelola pengaduan
A description of the mechanism of whistleblowing system include: 1. Submission of reports of violations 2. Protection for whistleblowers 3. Handling of complaints 4. Those who manage complaints
162
Kesesuaian dengan peraturan Bapepam-LK No. VIII.G.11 tentang Tanggung Jawab Direksi atas Laporan Keuangan
Compliance with Bapepam-LK. VIII.G.11 of Directors Responsibility for Financial Statements
163
KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
VII. Informasi Keuangan / Financial Information Surat Pernyataan Direksi tentang Tanggung Jawab Direksi atas Laporan Keuangan
Directors Statement of Directors Responsibility for Financial Statements
Opini auditor independen atas laporan keuangan
Independent auditor's opinion on the financial statements
Deskripsi auditor independen di opini
Description of the independent auditor in the opinion
Deskripsi memuat tentang: 1. Nama & tanda tangan 2. Tanggal Laporan Audit 3. No. ijin KAP dan nomor ijin Akuntan Publik
Includes descriptions of: 1. Name & signature 2. Date of Audit Report 3. No. KAP license and license number of Certified Public Accountants
Laporan keuangan yang lengkap
Complete financial statements
Memuat secara lengkap unsur-unsur laporan keuangan: 1. Laporan posisi keuangan (neraca) 2. Laporan laba rugi komprehensif 3. Laporan perubahan ekuitas 4. Laporan arus kas 5. Catatan atas laporan keuangan 6. Laporan posisi keuangan pada awal periode komparatif yang disajikan ketika entitas menerapkan suatu kebijakan akuntansi secara retrospektif atau membuat penyajian kembali pospos laporan keuangan, atau ketika entitas mereklasifikasi pos-pos dalam laporan keuangannya (jika relevan)
Contains a complete financial statement elements: A. Statement of financial position (balance sheet) 2. Comprehensive income statement 3. Statement of changes in equity 4. Statement of cash flows 5. Notes to the financial statements 6. Statement of financial position at the beginning of the comparative period presented when an entity applies an accounting policy retrospectively or makes restatement of financial statement items, or when the entity reclassify items in its financial statements (if relevant)
Pengungkapan dalam catatan atas laporan keuangan ketika entitas menerapkan suatu kebijakan akuntansi secara retrospektif atau membuat penyajian kembali pospos laporan keuangan, atau ketika entitas mereklasifikasi pos-pos dalam laporan keuangannya
Disclosures in the notes to the financial statements when the entity applies an accounting policy retrospectively or to make the restatement of financial statements items, or when the entity reclassify items in its financial statements
Ada atau tidak ada pengungkapan sesuai dengan PSAK
Or not there is disclosure in accordance with PSAK
Perbandingan tingkat profitabilitas
Comparison of the level of profitability
Perbandingan laba (rugi) tahun berjalan dengan tahun sebelumnya
Comparison of income (loss) current year to previous year
Laporan arus kas
Statement of cash flows
Memenuhi ketentuan sebagai berikut: 1. Pengelompokan dalam tiga kategori aktivitas: operasi, investasi, dan pendanaan 2. Penggunaan metode langsung (direct method) untuk melaporkan arus kas dari aktivitas operasi 3. Pemisahan penyajian antara penerimaan kas dan atau pengeluaran kas selama tahun berjalan pada aktivitas operasi, investasi dan pendanaan 4. Pengungkapan transaksi non kas dalam catatan atas laporan keuangan
Meet the following requirements: 1. Grouping in three categories of activities: operating, investing and financing 2. The use of direct methods (direct method) to report cash flows from operating activities 3. Separation between the presentation of cash receipts or cash disbursements during the year in operating, investing and financing activities 4. Disclosure of non cash transactions in the notes to financial statements
252 Laporan Tahunan 2011
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA Ikhtisar kebijakan akuntansi
Pengungkapan transaksi pihak berelasi
Pengungkapan yang berhubungan dengan Perpajakan
Pengungkapan yang berhubungan dengan Aset Tetap
Perkembangan Terakhir Standar Akuntansi Keuangan dan Peraturan Lainnya
Significant accounting policies
Relate to the disclosure of transactions
Disclosures relating to taxation
Disclosures relating to Fixed Assets
Latest Development of Financial Accounting Standards and Other Regulations
PENJELASAN / DESCRIPTION Meliputi sekurang-kurangnya: 1. Pernyataan kepatuhan terhadap SAK 2. Dasar pengukuran dan penyusunan laporan keuangan 3. Pengakuan pendapatan dan beban 4. Aset Tetap 5. Instrumen Keuangan
Includes at least: 1. Statement of compliance with IFRSs
Hal-hal yang diungkapkan antara lain: 1. Nama pihak berelasi, serta sifat dan hubungan dengan pihak berelasi 2. Nilai transaksi beserta persentasenya terhadap total pendapatan dan beban terkait 3. Jumlah saldo beserta persentasenya terhadap total aset atau liabilitas 4. Syarat dan ketentuan transaksi dengan pihak berelasi
The things revealed are:
Hal-hal yang harus diungkapkan: 1. Penjelasan hubungan antara beban (penghasilan) pajak dan laba akuntansi 2. Rekonsiliasi fiskal dan perhitungan beban pajak kini 3. Pernyataan bahwa Laba Kena Pajak (LKP) hasil rekonsiliasi dijadikan dasar dalam pengisian SPT Tahunan PPh Badan. 4. Rincian aset dan liabilitas pajak tangguhan yang diakui pada laporan posisi keuangan untuk setiap periode penyajian, dan jumlah beban (penghasilan) pajak tangguhan yang diakui pada laporan laba rugi apabila jumlah tersebut tidak terlihat dari jumlah aset atau liabilitas pajak tangguhan yang diakui pada laporan posisi keuangan. 5. Pengungkapan ada atau tidak ada sengketa pajak
Things that should be disclosed: 1. Explanation of the relationship between tax expense (income) and income tax accounting 2. Reconciliation of fiscal and current income tax calculation 3. Statement that the Taxable Income (CGC) as basis for the reconciliation of charging SPT Corporate Tax.
Hal-hal yang harus diungkapkan: 1. Metode penyusutan yang digunakan 2. Uraian mengenai kebijakan akuntansi yang dipilih antara model nilai wajar dan model biaya 3. Metode dan asumsi signifikan yang digunakan dalam mengestimasi nilai wajar aset tetap (model revaluasi) atau pengungkapan nilai wajar aset tetap (model biaya) 4. Rekonsiliasi jumlah tercatat bruto dan akumulasi penyusutan aset tetap pada awal dan akhir periode dengan menunjukkan: penambahan, pengurangan dan reklasifikasi.
Things that should be disclosed: 1. Depreciation method used
Uraian mengenai SAK/peraturan yang telah diterbitkan tetapi belum berlaku efektif, yang belum diterapkan oleh perusahaan, dengan mengungkapkan: 1. Jenis dan tanggal efektif SAK/ peraturan baru tersebut; 2. Sifat dari perubahan yang belum berlaku efektif atau perubahan kebijakan akuntansi; dan 3. Dampak penerapan awal SAK dan peraturan baru tersebut atas laporan keuangan.
Description of SAK / regulations have been issued but not yet effective, that has not been implemented by the company, to disclose:
2. The basis of measurement and preparation of financial statements 3. Recognition of revenues and expenses 4. Fixed Assets 5. Financial Instruments
1. Relate the name and the nature and relate to the relationship 2. Transaction value and the percentage of total revenue and related expenses 3. The balance amount and the percentage of total assets or liabilities 4. Terms and conditions relate to transactions with parties
4. Details of deferred tax assets and liabilities recognized in the statement of financial position for any period of presentation, and the amount of expense (income) tax liabilities are recognized in profit or loss if the amount is not visible from the amount of deferred tax asset or liability recognized in the statement of financial position. 5. There is no disclosure or tax disputes
2. Description of the selected accounting policies between the fair value model and cost model 3. Methods and significant assumptions used in estimating the fair value of fixed assets (revaluation model) or disclosure of the fair value of fixed assets (cost model) 4. Reconciliation of the gross carrying amount and accumulated depreciation of fixed assets at the beginning and end of the period with the show: addition, subtraction, and reclassification.
1. Type and effective date of IFRSs / new rules; 2. The nature of the changes that have not become effective or a change in accounting policy, and 3. Initial application of GAAP and the impact of new regulations on the financial statements.
HALAMAN / PAGE
2011 Annual Report 253
REFERENSI BAPEPAM - LK / BAPEPAM - LK Reference KRITERIA / CRITERIA
PENJELASAN / DESCRIPTION
Pengungkapan yang berhubungan dengan Instrumen Keuangan
Disclosures relating to Financial Instruments
Hal-hal yang harus diungkapkan: 1. Persyaratan, kondisi dan kebijakan akuntansi untuk setiap kelompok instrumen keuangan 2. Klasifikasi instrumen keuangan 3. Nilai wajar tiap kelompok instrumen keuangan 4. Penjelasan risiko yang terkait dengan instrumen keuangan: risiko pasar, risiko kredit dan risiko likuiditas 5. Tujuan dan kebijakan manajemen risiko keuangannya
Things that should be disclosed: 1. Terms, conditions and accounting policies for each class of financial instruments 2. Classification of financial instruments 3. The fair value of each group of financial instruments 4. Explanation of the risks associated with financial instruments: market risk, credit risk and liquidity risk 5. Objectives and financial risk management policy
Penerbitan laporan keuangan
The financial statements
Hal-hal yang diungkapkan antara lain: 1. Tanggal laporan keuangan diotorisasi untuk terbit; dan 2. Pihak yang bertanggung jawab mengotorisasi laporan keuangan
The things revealed are: 1. Date of financial statements authorized for publication; and 2. Responsible party authorizes the financial statements
HALAMAN / PAGE
Laporan Tahunan Annual Report
dynamic change for better growth Laporan Tahunan Annual Report
PT Asuransi Ekspor Indonesia (Persero) Kantor Pusat / Head Office Menara Kadin Indonesia Building 21st & 22nd Floor Jl. HR Rasuna Said Blok X-5 Kav. 2–3 Jakarta - 12950 Indonesia Telp: Fax:
+62 21 5790 3535 +62 21 5790 4031 - 32
E-mail:
[email protected] Website: www.asei.co.id
