Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka. Roční účetní závěrka Rok končící 31. prosincem 2005

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka Roční účetní závěrka Rok končící 31. prosincem 2005

Zpráva auditora

KPMG Česká republika Audit, s.r.o. Pobřežní 648/1 a 186 00 Praha 8 Česka republika

Telephone +420222123111 Fax +420222123100 Internet wwwkpmgcz

Zpráva auditora pro zakladatele společnosti Deutsche Bank AktiengeseISschaft Filiale Prag, organizační složka Provedli jsme audit přiložené účetní závěrky společnosti Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka k 31. prosinci 2005. Za účetní závěrku je odpovědný statutární orgán společnosti. Naší odpovědností je vyjádřit na základě auditu výrok o této účetní závěrce. Audit jsme provedli v souladu se zákonem o auditorech a Mezinárodními auditorskými standardy a souvisejícími aplikačními doložkami Komory auditorů České republiky. Tyto standardy požadují, abychom audit naplánovali a provedli tak, abychom získali přiměřenou jistotu, že účetní závěrka neobsahuje významné nesprávnosti. Audit zahrnuje výběrové ověření podkladů prokazujících údaje a informace uvedené v účetní závěrce. Audit rovněž zahrnuje posouzení použitých účetních metod a významných odhadů učiněných společností a zhodnocení celkové vypovídací schopnosti účetní závěrky. Jsme přesvědčeni, že provedený audit poskytuje přiměřený podklad pro vyjádření našeho výroku. Podle našeho názoru účetní závěrka podává ve všech významných ohledech věrný a poctivý obraz aktiv, závazků, vlastního kapitálu a finanční situace společnosti Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka k 31. prosinci 2005 a výsledku hospodaření za rok 2005 v souladu se zákonem o účetnictví a příslušnými předpisy České republiky.

V Praze, dne 20. dubna 2006

r

O,

KPMG Česká republika Audit, s.r.o. Osvědčení číslo 71

RNDr. Eva Rackova Partner

Ing. František Dostájek Partner Osvědčení číslo 176

KPMG Česká republika Audit s r o a Czech limited liability company incorporated under the Czech Commercial Code is a member firm of KPMG International a Swiss cooperative

Obchodní rejstřík vedeny Městským soudem v Praze oddíl C vložka 24185 IČ 49619187 DIČ CZ49619187

Živnostenská banka Praha 1 č u /account no 466016004/0400

Rozvaha k 31. prosinci 2005

Obchodní fínna: Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka sídlo: Praha l, Jungmannova 34 identifikační číslo: 60433566 předmět podnikání: bankovní činnosti okamžik sestavení účetní závěrky: 31.12.2005

kód banky: 7910 ROZVAHA k 31. prosinci 2005 Poznámka

tis. Kč

2005

2004

AKTIVA 1

Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank

2

Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní cenné papíry

29228

82621

14

237 983

21631

12

237 983 17 668 533

19 713 596

380 238 17288295

19677651

1 155 790

1564016

přijímané centrální bankou k refinancování v tom: a) vydané vládními institucemi

3

Pohledávky za bankami a družstevními záložnami v tom: a) splatné na požádání b) ostatní pohledávky

4

Pohledávky za klienty - členy družstevních záložen

13

v tom: a) splatné na požádání

83308

b) ostatní pohledávky 5

Dluhové cenné papíry

1072482 15

v tom: a) vydané vládními institucemi

870

21631 35945

62993 1 501 023 -

870

-

6

Dlouhodobý nehmotný majetek

16

898

6960

7

Dlouhodobý hmotný majetek

17

110284

118858

z toho: pozemky a budovy pro provozní činnost

8

Ostatní aktiva

9

Náklady a příjmy příštích období

Aktiva celkem Kíloha uvedená na stranách l až 31 tvoří součást této účetní závěrky.

18

94600

99651

2 197 350

2 735 459

18031

3979

21 418 967

24247120

Poznámka

tis. Kč

2005

2004

6 170 447 819295 5351 152 12 801 658 3 156 946 9644712 2 193 492 71406

8 060 491 239884 7 820 607 13 002 095 3 180 701 9 821 394 2491689 52595 160 320 33082 127238 479 930 24247120

PASIVA 1

2

3 4 5

6 Pasiva celkem

Závazky vůči bankám a družstevním záložnám v tom* a) splatné na požádání b) ostatní závazky Závazky vůči klientům - členům družstevních záložen v tom: a) splatné na požádání b) ostatní závazky Ostatní pasiva Výnosy a výdaje příštích období Rezervy v tom a) na daně b) ostatní Zisk nebo ztráta za účetní období

Příloha uvedená na stranách l až 31 tvoří součást této účetní závěrky

19

20

21 23

24

181 964 21 418 967

2005

2004

26 26 26 26

5655510 540890 50 785 250 16482975

5 308 437 42970 62624254 10 308 250

Poznámka

tis Kč PODROZVAHOVE POLOŽKY

Podrozvahová aktiva Poskytnuté přískby a záruky Pohledávky ze spotových operací Pohledávky z pevných termínových operaci Pohledávky z opcí

Podrozvahová pasiva 5 6

Přijaté přísliby a záruky

Přijaté zástavy a zajištění

14

532 635 l 918 572

7 g 9 10

Závazky ze spotových operací Závazky z pevných termínových operací Závazky z opcí Hodnoty převzaté do úschovy, do správy a k uložení

26 26 26 27

540 402 50 783 839 16 482 975 51868684

Příloha uvedena na stranách l až 31 tvoří součást této účetní závěrky

687 586 l 275 486 42782 62 622 865 10 308 250 46422846

Výkaz zisku a ztráty pro rok končící 31. prosincem 2005

Obchodní firma. Deutsche Bank AkůengeseUschaft Filiale Prag, organizační síožl sídlo Praha l, Jungmannova 34 identifikační fiislo 60433566 předmět podnikám bankovní činnosti okamžik sestaveni účetní závěrky 3112 2005 kód banky 7910

VÝKAZ ZISKU A ZTRÁTY za rok 2005 ts Kč 1

Poznámka

9 10 11 12

Výnosy z moků a podobné vynos} z toho úroky z dluhových cenaych papírů Náklady na úroky a podobné náklady Výnosy z poplatků a provizi Náklady na poplatky a provize Zisk nebo ztráta z finančních operaci Ostatní provozní výnosy Ostatní provozní náklady Spravm náklady vtom a) náklady na zaměstnance z toho aa) sociální a zdravotní pojišténí b) ostatní správní náklady Odpisy, tvoiba a použití rezerv a opravných položek k dlouhodobému hmotnému a nehmotnému majetku RozpuSténí opravných položek a rezerv k pohledávkám a zanikám, výnosy z dříve odepsaných pohledávek Odpisy, tvoiba a použita opravných položek a rezerv k pohledávkám a TČnifcfon Zisk nebo ztráta za účetní období z běžné činnosti před zdaněním

13 14

Zisk nebo ztráta za účetní období po zdaněni

2 3 4 5 6 7 8

Daň z příjmů

Příloha uvedena na stranách l až 31 tvoří součást této účetní závěrky

4 4 5 5

6 7 7 8

16,17 23 23

2S

2005

2004

577495 7168 (SOI 189) 119010 (16511) 156638 5152 (4622) (239993) (112535) (23 913) (127458) (18614) 127 238 204604

610645 3028 (560 198) 119422 (15 596) 220008 11519 (5688) (239535) (117637) (23 153) (121 898) (16 809) 503250 (65) 626 953

(22640) 181964

(147023) 479930

Přehled o změnách ve vlastním kapitálu pro rok končící 31. prosincem 2005

Obchodní firma. Deutsche Bank Aknengesellscharr. Filide Prag, organizační složka sídlo Praha l, Jungmannova 34 identifikační číslo 60433566

předmět podnikáni bankovní činnosti okamžik sestaveni účelní závěrky 31 122005 kód banky 7910

Přehled o změnách ve vlastním kapitálu za rok 2005 Zisk

Celkem

(ztráta)

ns Kč

Zůstatek k 1.1.2004 Čistý zisk/ztráta za učetni období Převod prostředků do centrály Zůstatek 31.12.2004

324304 479930 (324304) 479930

324304 479930 (324 304) 479930

Zůstatek k 1.1.2005 Čistý zisk/ztráta za účetní období Převod prostředků do centrály

479930 181964 (479930) 181964

479930 181964 (479 930) 181964

Zůstatek 31.12.2005

Příloha uvedena na stranách l až 31 tvoh součást této učetni závěrky

Příloha účetní závěrky pro rok končící 31. prosincem 2005

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Fíliale Prag, organizační složka Příloha účetní závěrky Rok končící 31. prosince 2005

1.

OBECNÉ INFORMACE

(a)

Charakteristika banky Vznik a charakteristika banky

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka („banka") byla zapsána do obchodního rejstříku dne 3. listopadu 1993.

Sídlo Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka Jungmannova 34/750 Praha l Česká republika Identifikační číslo

604 33 566

(b)

Východiska pro přípravu účetní závěrky

>,í

Účetní závěrka byla připravena na základě účetnictví vedeného v souladu se zákonem o účetnictví a příslušnými nařízeními a vyhláškami platnými v České republice. Závěrka byla zpracována na principech časového rozlišení nákladů a výnosů a historických cen, s výjimkou vybraných finančních nástrojů oceňovaných reálnou hodnotou.

] 1

i

Tato účetní závěrka je připravená v souladu s vyhláškou MF ČR č. 501 ze dne 6. listopadu 2002, ve znění pozdějších předpisů, kterou se stanoví uspořádání a obsahové vymezení položek účetní závěrky a rozsah údajů ke zveřejnění pro banky a některé finanční instituce

|

Čísla uvedená v závorkách představují záporná čísla.

^

Tato účetní závěrka je nekonsolidovaná.

j J

;

]

2.

DŮLEŽITÉ ÚČETNÍ METODY

"i

Účetní závěrka banky byla připravena v souladu s následujícími důležitými účetními metodami: i (a)

* , J

i

l )

!

Den uskutečnění účetního případu

V závislosti na typu transakce je okamžikem uskutečnění účetního případu zejména den výplaty nebo převzetí oběživa, den nákupu nebo prodeje valut, deviz, popř. cenných papírů, den provedení platby, popř. inkasa z účtu klienta, den příkazu na korespondenta k provedení platby, den zúčtování příkazů baňky s clearingovým centrem ČNB, den připsání (valuty) prostředků podle zprávy došlé od korespondenta banky (zprávou se rozumí zpráva v systému SWDFT, avízo banky, převzaté medium, výpis z účtu, popř. jiné dokumenty), den sjednání a den vypořádání obchodu s cennými papíry, devizami, opcemi popř. jinými deriváty, den vydání nebo převzetí záruky, popř. úvěrového příslibu, den převzetí hodnot do úschovy. Účetní případy nákupu a prodeje finančních aktiv s obvyklým termínem dodání (spotové operace) a dále pevné termínové a opční operace jsou od okamžiku sjednání obchodu do okamžiku vypořádání obchodu zaúčtovány na podrozvahových účtech.

l

l

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka

l

Příloha účetní závěrky Rok končící 31. prosince 2005

2.

DŮLEŽITÉ ÚČETNÍ METODY (pokračování)

(a)

Den uskutečnění účetního případu (pokračování)

Finanční aktivum nebo jeho část banka odúčtuje z rozvahy v případě, že ztratí kontrolu nad smluvními právy k tomuto finančnímu aktivu nebo jeho části. Banka tuto kontrolu ztratí, jestliže uplatní práva na výhody definované smlouvou, tato práva zaniknou nebo setěchto práv vzdá. (b)

Dluhové cenné papíry, akcie, podílové listy a ostatní podíly

Státní pokladniční poukázky, dluhopisy a jiné dluhové cenné papíry a akcie včetně podílových Uštů a ostatních podílů jsou klasifikovány podle záměru banky do portfolia drženého do splatnosti, portfolia oceňovaného reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů nebo portfolia realizovatelných cenných papírů. Do portfolia do splatnosti mohou být zařazeny pouze dluhové cenné papíry. Státní pokladniční poukázky, dluhopisy a jiné dluhové cenné papíry jsou účtovány v pořizovací ceně zahrnující poměrnou část diskontu nebo ažia. Časové rozlišení úrokových výnosů je součástí účetní hodnoty těchto cenných papírů. Akcie, podílové listy a ostatní podíly jsou účtovány vpořizovací ceně. Ážio či diskont u dluhových cenných papírů jsou rozpouštěny do výkazu zisku a ztráty od okamžiku pořízení do data splatnosti metodou efektivní úrokové sazby. V případě cenných papírů se zbytkovou splatností kratší než l rok od data vypořádání koupě jsou ážio či diskont rozpouštěny do výkazu zisku a ztráty rovnoměrně od okamžiku pořízení do data splatnosti. Dluhové cenné papíry a akcie, podílové listy a ostatní podíly oceňované reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů jsou oceňovány reálnou hodnotou a zisky/ztráty z tohoto ocenění se zachycují do výkazu zisku a ztráty vrámci položky „Zisk nebo ztráta zfinančních operací".

Realizovatelné cenné papíry a akcie, podílové listy a ostatní podíly jsou oceňovány reálnou hodnotou a zisky/ztráty z tohoto ocenění se zachycují ve vlastním kapitálu v rámci položky „Oceňovací rozdíl". Při prodeji je příslušný oceňovací rozdíl zachycen ve výkazu zisku a ztráty v položce „Zisk nebo ztráta z finančních operací". Reálná hodnota používaná pro ocenění cenných papírů se stanoví jako tržní cena vyhlášená ke dni stanovení reálné hodnoty, pokud banka prokáže, že za tržní cenu je možné cenný papír prodat. V případě veřejně obchodovaných dluhových cenných papírů a majetkových cenných papírů jsou reálné hodnoty rovny cenám dosaženým na veřejném trhu zemí OECD, pokud jsou zároveň splněny požadavky na likviditu cenných papírů.

Není-li možné stanovit reálnou hodnotou jako tržní cenu (např. banka neprokáže, že za tržní cenu je možné cenný papír prodat), se reálná hodnota stanoví jako upravená hodnota cenného papíru. Upravená hodnota cenného papíru se rovná míře účasti na vlastním kapitálu společnosti, pokud se jedná o akcie, míře účasti na vlastním kapitálu podílového fondu, pokud se jedná o podílové listy a současné hodnotě cenného papíru, pokud se jedná o dluhové cenné papíry. K dluhovým cenným papírům drženým do splatnosti se tvoří opravné položky. Opravné položky k těmto cenným papírům jsou tvořeny v částce, která odráží pouze změnu rizikovosti emitenta, nikoliv změny bezrizikových úrokových sazeb, a to podle jednotlivých cenných papírů. Pořizovací cena cenných papírů držených do splatnosti se při prodeji stanovuje metodou váženého průměru. Operace, ve kterých se cenné papíry prodávají se závazkem ke zpětnému odkupu (řepo operace) za předem stanovenou cenu nebo se nakupují se závazkem ke zpětnému prodeji (reverzní řepo operace), jsou účtovány

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka }

i

Přfloha účetní závěrky Rok končící 31. prosince 2005

2.

DŮLEŽITÉ ÚČETNÍ METODY (pokračováni^

(b)

Dluhové cenné papíry, akcie, podílové listy a ostatní podíly (pokračování)

jako zajištěné přijaté nebo poskytnuté úvěry. Vlastnické právo k cenným papírům se převádí na subjekt poskytující úvěr. Cenné papíry převedené v rámci řepo operací jsou nadále zahrnuty v příslušných položkách cenných papírů v rozvaze banky a částka získaná převodem cenných papírů v rámci řepo operací je účtována do „Závazků vůči bankám a družstevním záložnám" či „Závazků vůči klientům - členům družstevních záložen". Cenné papíry přijaté v rámci reverzních řepo operací jsou evidovány pouze v podrozvaze a to v položce „Přijaté zástavy a zajištění". Úvěr poskytnutý v rámci reverzních řepo operací je zařazen v položce „Pohledávky za bankami a družstevními záložnami" nebo „Pohledávky za klienty - členy družstevních záložen". U dluhopisů převedených v rámci řepo operací se úrok časově rozlišuje, v případě dluhopisů přijatých v rámci reverzních řepo operací se úrok časově nerozlišuje. Výnosy a náklady vzniklé v rámci řepo resp. reverzních řepo operací jako rozdíl mezi prodejní a nákupní cenou jsou časově rozlišovány po dobu transakce a vykázány ve výkazu zisku a ztráty jako "Výnosy zúroků a podobné výnosy" nebo "Náklady na úroky a podobné náklady". (c)

Operace s cennými papíry pro klienty

Cenné papíry přijaté bankou do úschovy, správy nebo k uložení jsou účtovány ve jmenovitých hodnotách a evidovány na podrozvaze v položce „Hodnoty převzaté do úschovy, do správy a k uložení". Cenné papíry převzaté bankou za účelem jejich obhospodařování jsou účtovány v tržních cenách a evidovány na podrozvaze v položce „Hodnoty převzaté k obhospodařování". V rozvaze jsou v pasivech účtovány závazky banky vůči klientům zejména z titulu přijaté hotovosti určené ke koupi cenných papírů, hotovosti určené k vrácení klientovi, atd. (d)

Pohledávky za bankami a za klienty

Pohledávky jsou účtovány v částkách snížených o opravné položky. Časové rozlišení úrokových výnosů je součástí účetní hodnoty těchto pohledávek. Rezervy na pohledávky vytvořené před l. l .2002 jsou v rozvaze zahrnuty do rezerv na straně pasiv.

Pohledávky jsou posuzovány z hlediska návratnosti. Na základě toho jsou vytvářeny k jednotlivým pohledávkám opravné položky. Metodika tvorby opravných položek pro účetní období je uvedena v bodě 29 (a), (b) a (c) přílohy. Opravné položky vytvářené na vrub nákladů jsou vykázány v položce „Odpisy, tvorba opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám" v analytické evidenci pro potřebu výpočtu daňové povinnosti. Daňově odčitatelná část celkově vytvořených opravných položek na ztráty z úvěrů za účetní období je vypočítána podle § 5 ("Bankovní rezervy a opravné položky") a § 8 ("Opravné položky k pohledávkám za dlužníky v konkurzním a vyrovnávacím řízení") zákona o rezervách č. 593/1992 Sb. Banka dosud neevidovala žádné nedobytné pohledávky, které by byly odepsány. (e)

Tvorba rezerv

Rezerva představuje pravděpodobné plnění, s nejistým časovým rozvrhem a výší. Rezerva se tvoří v případě, pokud jsou splněna následující kritéria:

*

existuje povinnost (právní nebo věcná) plnit, která je výsledkem minulých událostí,

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka Příloha účetní závěrky Rok končící 31. prosince 2005

|

2.

DŮLEŽITÉ ÚČETNÍ METODY (pokračování)

(h)

Finanční deriváty (pokračování)

i

modifikuje vlastnosti hostitelského nástroje. Vložený derivát se odděluje od hostitelského nástroje a účtuje se o něm samostatně, jestliže jsou splněny současně tyto podmínky: •

i • 1

*

ekonomické vlastností a rizika vloženého derivátu nejsou v těsném vztahu s ekonomickými vlastnostmi a riziky hostitelského nástroje, finanční nástroj se stejnými podmínkami jako vložený derivát by jako samostatný nástroj splňoval definici derivátu, hostitelský nástroj není přeceňován na reálnou hodnotu nebo je přeceňován na reálnou hodnotu, ale změny z ocenění jsou ponechány v rozvaze.

i 1

Deriváty k obchodování

l

Finanční deriváty držené za účelem obchodování jsou vykazovány v reálných hodnotách a zisky (ztráty) ze změny reálných hodnot jsou zachyceny ve výkazu zisku a ztráty v položce „Zisk nebo ztráta z finančních operací".

{ (i)

Zdanění

!

Daňový základ pro daň z příjmů se propočte z hospodářského výsledku běžného období připočtením daňově neuznatelných nákladů a odečtením výnosů, které nepodléhají dani z příjmů, který je dále upraven o slevy na dani a případné zápočty.

, j

Odložená daň vychází z veškerých dočasných rozdílů mezi účetní a daňovou hodnotou aktiv a závazků s použitím očekávané daňové sazby platné pro následující období. O odložené daňové pohledávce se účtuje pouze v případě, kdy neexistuje pochybnost o jejím dalším uplatnění vnásledujících účetních obdobích.

l ' '

(j)

*

Položky z jiného účetního období, než kam daňově a účetně patří, a změny účetních metod jsou účtovány jako výnosy nebo náklady ve výkazu zisku a ztráty v běžném účetním období s výjimkou oprav zásadních chyb účtování výnosů a nákladů minulých období, které jsou zachyceny prostřednictvím „Nerozděleného zisku nebo neuhrazené ztráty z předchozích období" v rozvaze banky.

}

3 í

Položky z jiného účetního období a změny účetních metod

3.

ZMĚNY ÚČETNÍCH METOD V roce 2005 ani 2004 nedošlo k žádné změně účetních metod.

' ?


ČISTÝ ÚROKOVÝ VÝNOS tis. Kč

Výnosy z úroků z vkladů z úvěrů ostatní Náklady na úroky z vkladů z úvěrů ostatní Čistý úrokový výnos

2005

2004

475 575 94752

386 683 220 934 3028

7168 498 934 2255 76306

559719 375 104 50447

2005

2004

Výnosy z poplatků a provizí za vedení účtů za platební styk z akreditivů a vázaných účtů ze záruk z úvěrů z obhospodařování, správy, uložení a úschovy hodnot ostatní Celkem

10983 36906 7338 7381 5514 46180 4708 119 010

11612 34014 3231 11 146 5442

36626 17351 119 422

Náklady na poplatky a provize z operací s cennými papíry a deriváty z obhospodařování, správy, uložení a úschovy hodnot ostatní Celkem

5989 4360 6162 16511

6119 3035 6442 15596

2005

2004

11592 16411 116561 12074 156 638

17981 43997 146 708 11322 220 008

V letech 2004 a 2005 banka neprominula žádné úroky zprodlení.

VÝNOSY A NÁKLADY NA POPLATKY A PROVIZE tis. Kč

ZISK NEBO ZTRÁTA Z FINANČNÍCH OPERACÍ tis. Kč

Zisk/(ztráta) z operací s cennými papíry Zisk/(ztráta) z operací s deriváty Zisk/(ztráta) z kurzových rozdílů Ostatní Celkem


OSTATNÍ PROVOZNÍ VÝNOSY A NÁKLADY 2005

2004

Příspěvek do fondu pojištění vkladů Pokuty a penále Dary Ostatní provozní náklady

1553 492 840 1737

878 2256 2554

Celkem ostatní náklady

4622

5688

194 4708 250

112 7696 2000 1711

5152

11519

2005

2004

88622

94484 23 153 117637

tis. Kč Ostatní náklady

Ostatní výnosy Výnosy z převodu majetku Přijaté nájemné od podnájemníků Zrušení závazků vůči fondu pojištění vkladů Ostatní provozní výnosy

Celkem ostatní výnosy

8.

SPRÁVNÍ NÁKLADY tis. Kč

Osobní náklady Mzdy a odměny zaměstnanců a členů vedení Sociální náklady a zdravotní pojištění Ostatní správní náklady z toho: náklady na audit, právní a daňové poradenství

23913 112535 127 458 9306

239 993

121 898 6213 239 535

2005

2004

63 1

69 1

Průměrný počet zaměstnanců banky byl následující:

Zaměstnanci Členové vedení pobočky

MIMOŘÁDNÉ VÝNOSY A NÁKLADY V letech 2004 a 2005 banka neměla žádné mimořádné náklady ani výnosy.


10.

VÝNOSY A NÁKLADY PODLE OBLASTÍ ČINNOSTI

(a)

Oblasti podnikatelské činnosti

v%

Investiční Bankovnictví 2005 2004

Podnikové Bankovnictví 2005 2004

Oblastí podnikatelské činnosti

Čistý úrokový výnos/(náklad) Čistý výnos/Cnáklad) z poplatků Zisk nebo ztráta z finančních operací

(b)

(314,2)% 81,3% 100,6%

(284,4)% 80,3%

100,6%

414,2% 18,7% (0,6)%

384,4% 19,7% (0,6)%

Geografické oblasti podnikatelské činnosti

Hlavní geografickou oblastí podnikatelské činnosti jsou pro banku Česká republika a Evropská unie. Z České republiky pochází naprostá většina čistých výnosů banky. Transakce s Evropskou unií jsou převážně vnitroskupinového charakteru. Transakce s dalšími geografickými oblastmi (USA, Asie, zbytek Evropy) jsou v rámci účetní závěrky nevýznamné.

11.

TRANSAKCE SE SPŘÍZNĚNÝMI OSOBAMI tis. Kč Pohledávky Závazky Výnosy Náklady

2005 15 785 544 5 922 903 359144 (49 332)

2004 19 349 748 6 656 192 198612 (57 723)

Pohledávky a závazky za spřízněnými osobami ze skupiny Deutsche Bank představují především pohledávky a závazky vyplývající z termínovaných mezibankovních depozit, zůstatku na nostro/loro účtech a kladné a záporné reálné hodnoty derivátů. Tabulka zahrnuje veškeré transakce se spřízněnými osobami. Další informace k transakcím s osobami se zvláštním vztahem k bance jsou uvedeny v bodech 13 (g), 20 (b) a 26 (b).

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka Přfloha účetní závěrky Rok končící 31. prosince 2005

12.

POHLEDÁVKY ZA BANKAMI

(a)

Klasifikace pohledávek za bankami 2005

2004

17 668 533

19 713 596

17 668 533

19 713 596

tis. Kč Standardní Opravné položky k možným ztrátám z pohledávek Čisté pohledávky za bankami

V letech 2004 a 2005 banka nerestrukturalizovala žádné pohledávky za bankami. Pohledávky za bankami nezahrnují žádné pohledávky z cenných papírů pořízených v primární aukci neurčených k obchodování (v roce 2004: O tis. Kč). (b)

Analýza pohledávek za bankami podle druhu zajištění

2005

2004

1 918 572 15 749 961 17 668 533

1 275 486 18438110 19 713 596

tis. Kč Zajištění v držení banky (cenné papíry) Nezajištěno

V letech 2004 a 2005 banka nevlastnila žádné pohledávky za bankami zajištěné převzetím movitého majetku od dlužníka. (c)

Úvěry zvláštního charakteru (podřízené)

V letech 2004 a 2005 banka neposkytla bankám žádné úvěry zvláštního charakteru. (d)

Odepsané pohledávky a výnosy z odepsaných pohledávek

V letech 2004 a 2005 banka neodepsala žádnou pohledávku zajinou bankou.


13.

POHLEDÁVKY ZA KLIENTY

(a)

Klasifikace pohledávek za klienty

tis. Kč______________________________________2005______2004 Standardní l 155 790 l 564 016 Opravné položky k možným ztrátám z pohledávek________________-_________-_ Čisté pohledávky za klienty_______________________l 155 790 l 564 016

V letech 2004 a 2005 banka nerestrukturalizovala žádné pohledávky za klienty. V letech 2004 a 2005 banka neměla portfolio spotřebitelských úvěrů. (b)

Analýza úvěrů poskytnutých klientům podle sektorů

2005

tis. Kč

Finanční organizace Nefinanční organizace Organizace pojišťovnictví Neziskové organizace Obyvatelstvo (rezidenti) Nerezidenti

(c)

280 666 869 156 13 3 5000 952 l 155 790

Úvěry zvláštního charakteru (podřízené)

V letech 2004 a 2005 banka neposkytla klientům žádné úvěry zvláštního charakteru.

10

2004 377 956 1 180 545 4 4847 664 1 564 016


13.

POHLEDÁVKY ZA KLIENTY (pokračováno

(d)

Analýza pohledávek za klienty podle sektorů a podle druhu zajištění tis. Kč

Bankovní záruky

Zástavní právo

Záruky společností

Nezajištěno

Celkem

9 57

280 649 207886

66

488 535

8 617 095 13 3 5000 952 623 071

280 666 869 156 13 3 5000 952 1 155 790

56

266438 221 990

377 956 1 180 545 4 4847 664

56

488 428

93 870 766 4 4847 664 876 374

K 31. prosinci 2005

Finanční organizace Nefinanční organizace Organizace pojišťovnictví Neziskové organizace Obyvatelstvo Nerezidenti

44118 _ . 44 118

K 31. prosinci 2004 Finanční organizace Nefinanční organizace Organizace pojišťovnictví Obyvatelstvo Nerezidenti

111425 87 733 . . . 199 158

1 564 016

V letech 2004 a 2005 banka nevykazovala žádné pohledávky za klienty zajištěné převzetím movitého majetku od dlužníka. (e)

Odepsané pohledávky za klienty a výnosy z odepsaných pohledávek

V roce 2005 banka neodepsala žádnou pohledávku zaklientem (2004: 65 tis. Kč). (f)

Konsorcionální úvěry

K 31. prosinci 2004 a 2005 banka nebyla gestorem žádného konsorciálního úvěru. (g)

Pohledávky za osobami se zvláštním vztahem k bance

K 31. prosinci 2005 banka nevykazuje žádné pohledávky za členy řídících orgánů (2004: 0,5 tis. Kč).

11


14.

STÁTNÍ BEZKUPÓNOVÉ DLUHOPISY A OSTATNÍ CENNÉ PAPÍRY PŘIJÍMANÉ CENTRÁLNÍ BANKOU K REFINANCOVÁNÍ

(a)

Čistá účetní hodnota státních bezkupónových dluhopisů a ostatních cenných papírů přijímaných ČNB k refinancování

tis. Kč______________________________________2005______2004 Státní dluhopisy_______________________________237 983_____21361 Čistá účetní hodnota 237 983 21361 ''''''''"""""

(b)

"" ' ' ' ' ' "|1""1|1""UL———n-ln:lr--- -- • • - • •

JJUJ_r:i_vi_vv;-:riT-rT-n--:rT-Ti:--:Tni:TiTT-T;-rr--r-i:— . . . . . . . . . . . .

Klasifikace státních bezkupónových dluhopisů a ostatních cenných papírů přijímaných ČNB k refinancování do jednotlivých portfolií podle záměru banky

tis. Kč________ _______________________2005______2004 —————————————————————————————————————————————————————————— Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní CP oceňované reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů___________237 983_____21 361____ Čistá účetní hodnota 237 983 21361 II I I I

(c)

mnu mmn

III l

II l l II

M

l II mil III II

Řepo a reverzní řepo transakce

Banka získala v rámci reverzních řepo transakcí státní bezkupónové dluhopisy a ostatní cenné papíry v tržní hodnotě l 918 572 tis. Kč (v roce 2004: l 275 486 tis. Kč), které jsou evidovány v podrozvaze v položce „Přijaté zástavy a zajištění".

V hodnotě státních kupónových dluhopisů a ostatních cenných papírů nejsou v letech 2005 a 2004 zahrnuty žádné cenné papíry, které by byly převedeny v rámcirepo transakcí.

15.

DLUHOVÉ CENNÉ PAPÍRY

(a)

Klasifikace dluhových cenných papírů do jednotlivých portfolií podle záměru banky u M .IIII..I...I .iii.iiii.iii.

tis. Kč______________________________________2005______2004

Dluhové cenné papíry oceňované reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů_______________________870____________-_____ Čistá účetní hodnota 870 l

(b)

l

j

llllli..l..«liiimi.lii»lll.llll.llllllli..llill...llill.i..ii.iiil.llllllll.ll.n—————

r™™™ llllllllllllllllllllllllll.l.lllllll»lllli..l.lilllll.llllllll^^^

Analýza dluhových cenných papírů oceňovaných reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů 2005 Tržní cena

tis. Kč Vydané vládním sektorem _____ Kótované na burze v ČR______________________870 870

12

2004 Tržní cena


16.

DLOUHODOBÝ NEHMOTNÝ MAJETEK

(a)

Změny dlouhodobého nehmotného majetku Software

tis. Kč

Pořizovací cena K 1. lednu 2004 Přírůstky Ostatní změny Úbytky K 31. prosinci 2004

44654 1041

62405

(555)

K 1. lednu 2005 Přírůstky Ostatní změny Úbytky K 31. prosinci 2005 Oprávky a opravné položky K 1. lednu 2004 Roční odpisy Úbytky Opravné položky K 31. prosinci 2004

(b)

Zřizovací výdaje

Celkem 107 059 1041 (555) 107 545

45 140

62405

45 140 89

62405

107 545 89

45229

62405

107 634

32187

62405

94592 6548 (555)

38180

62405

100 585

6548 (555)

K 1. lednu 2005 Roční odpisy Úbytky Opravné položky K 31. prosinci 2005

38180 6151

62405

100 585 6151

44331

62405

106 736

Zůstatková cena K 31. prosinci 2004 K 31. prosinci 2005

6960 898

-

6960 898

Zřizovací výdaje Zřizovací výdaje ve výši 62 405 tis. Kč jsou plně odepsány.

13


17.

DLOUHODOBÝ HMOTNÝ MAJETEK

(a)

Změny dlouhodobého hmotného majetku

tis. Kč

Technické zhodnocení pronajatého majetku

Přístroje, Hmotný majetek zařízení a nezařazený do inventář užívání

Celkem

113405 7342

2858 3615

258051 15 165

Pořizovací cena K 1. lednu 2004

Přírůstky Ostatní změny Úbytky K 31. prosinci 2004 K 1. lednu 2005 Přírůstky Ostatní změny Úbytky K 31. prosinci 2005

141 788 4208 (1 691) 144 305

(37 352) 83395

(2 858) 3615

(41 901) 231315

144 305 64

83395 6851

3615 589

231315 7504

(2 153) 88093

(3 615)

144 369

(5 768) 233 051

Oprávky a opravné položky K 1. lednu 2004 Roční odpisy Úbytky Opravné položky K 31. prosinci 2004 K 1. lednu 2005 Roční odpisy Úbytky Opravné položky K 31. prosinci 2005 Zůstatková cena K 31. prosinci 2004 K 31. prosinci 2005 (b)

40413 5037 (796)

99827 5224 (37 248)

44654

67803

44654 5 115

67803

49769

72998

99651 94600

15592 15095

7348 (2 153)

589 -

140 240 10261 (38 044)

112457 -

112457 12463 (2 153) 122 767

3615 589

118 858 110 284

Dlouhodobý hmotný majetek koupený na základě finančního leasingu

Banka ke sledovaným datům neevidovala žádný hmotný majetek, který by byl předmětem nájemních smluv, v nichž banka vystupuje jako nájemce na základě finančního leasingu.

14


18.

OSTATNÍ AKTIVA tis. Kč

Ostatní dlužníci Kladná reálná hodnota derivátů Odložená daňová pohledávka- viz bod 25b Zúčtování se státním rozpočtem Ostatní

19.

2005

2004

250 2 143 838 2740 50101 421 2 197 350

7010 2 609 107 1662 117314 366 2 735 459

2005

2004

819295 2 236 808 2 351 248 763 096 6 170 447

239 884 6 039 453 1 669 482 111672 8 060 491

ANALÝZA ZÁVAZKŮ VŮČI BANKÁM Analýza závazků vůči bankám podle zbytkové doby splatností

tis. Kč

Splatné na požádání Do 3 měsíců Od 3 měsíců do 1 roku Od 1 roku do 5 let Nad 5 let

15


20.

ANALÝZA ZÁVAZKŮ VŮČI KLIENTŮM

(a)

Analýza závazků vůči klientům podle sektorů Termínované závazky se splatností

1 861 353 267 584 5 548 503 112057 3529 1 368 199 90210 9 644 712

2004 369 253 951 969 730 172 6155919 75870 6172 1386514 145 525 9 821 394

2005 363 676 2 108 429 44985 196 299 5725 10974 52298 374 560 3 156 946

2004 210 597 2 368 656 7348 79314 13025 3445 48386 449 930 3 180 701

2005

tis. KČ

Finanční organizace Nefinanční organizace Organizace pojišťovnictví Vládní sektor Neziskové organizace Domácností (živnosti) Obyvatelstvo (rezidenti) Nerezidenti

393 277

Závazky splatné na požádání

tis. Ke Finanční organizace Nefinanční organizace Organizace pojišťovnictví Vládní sektor Neziskové organizace Domácnosti (živnosti) Obyvatelstvo (rezidenti) Nerezidenti Ostatní závazky vůči klientům Závazky vůči klientům celkem (b)

12 801 658

13 002 095

Závazky vůči osobám se zvláštním vztahem k bance

K 31. prosinci 2005 banka nevykazuje žádné závazky vůči členům řídících orgánů (2004: 4 456 tis. Kč).

21.

OSTATNÍ PASIVA tis. Kč

Ostatní závazky Záporné reálné hodnoty derivátů

16

2005

2004

57760 2 135 732 2 193 492

8856 2 482 833 2 491 689


22.

ZÁKLADNÍ KAPITÁL Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka nemá základní kapitál. Složení akcionářů Deutsche Bank AG k 31. prosinci 2005:

Podíl na Název__________________________________________základním jmění % Institucionální investoři a společnosti 84% Fyzické osoby__________________________________________16%____ _________________________________________________100%

—————————————————————————————————————————————————————————

23.

REZERVY A OPRAVNÉ POLOŽKY NA PŘÍPADNÉ ZTRÁTY Z ÚVĚRŮ

(a)

Rezervy na případné ztráty z úvěrů a ze záruk tis. Kč_____________________________________________________ Rezervy na ztráty z úvěrů a ze záruk (daňově odpočitatelné)

Zůstatek k l. lednu 2004 254 567 Tvorba v průběhu roku Použití rezerv v průběhu roku Rozpuštění nepotřebných rezerv______________________________(127 329)____ Zůstatek rezerv daňově odpočitatelných k 31. prosinci 2004_____________127 238______ Zůstatek k l. lednu 2005 127 238 Tvorba v průběhu roku Použití rezerv v průběhu roku RozpuStění nepotřebných rezerv______________________________(127 238)______ Zůstatek rezerv daňově odpočitatelných k 31. prosinci 2005_________________-________ Ostatní rezervy na ztráty z úvěrů a ze záruk (daňově neodpočitateiné)

Zůstatek k l. lednu 2004 389 222 Tvorba v průběhu roku (záruky) Použití v průběhu roku Rozpuštění nepotřebných rezerv (375921) Kursové rozdíly_______________________________________(13 301) Zůstatek ostatních rezerv daňově neodpočitatelných k 31. prosinci 2004__________-______ Zůstatek k l. lednu 2005 Tvorba v průběhu roku (záruky) Použití v průběhu roku Rozpuštění nepotřebných rezerv__________________________________-_____ Zůstatek ostatních rezerv daňově neodpočitatelných k 31. prosinci 2005____________-_____ Celkové rezervy na ztráty z úvěrů a ze záruk k 31. prosinci 2005_______________-_______

17


23.

REZERVY A OPRAVNÉ POLOŽKY NA PŘÍPADNÉ ZTRÁTY Z ÚVĚRŮ (pokračování)

(b)

Opravné položky ke sledovaným a ohroženým pohledávkám V letech 2004 a 2005 banka nevytvořila žádné opravné položky jelikož nevykazovala žádné sledované ani

ohrožené pohledávky. (c)

Rezerva na daň tis. Kč______________________________________________________

Rezerva na daň Zůstatek k 1. lednu 2004 68 733 Tvorba v průběhu roku Použili v průběhu roku___________________________________(35 651)_____ Zůstatek rezervy na daň k 31. prosinci 2004_______________________33082______ Zůstatek k l. lednu 2005 33 082

Tvorba v průběhu roku Použití v průběhu roku___________________________________(33 082)______ Zůstatek rezerv daňově odpočitatelných k 31. prosinci 2005____________________-_____ Rezerva na daň byla vytvořena v souvislosti s plánovaným rozpouštěním všeobecné rezervy kúvěrům.

24.

NEROZDĚLENÝ ZISK, REZERVNÍ FONDY A OSTATNÍ FONDY ZE ZISKU Banka navrhuje převést zisk vytvořený v roce 2005 v celkové výši 181 964 tis. Kč do centrály. V roce 2004 částka převedeného zisku do centrály činila 479 930 tis. Kč.

18


25.

DAŇ Z PŘÍJMŮ A ODLOŽENÝ DAŇOVÝ ZÁVAZEK/POHLEDÁVKA

(a)

Splatná daň z příjmů

tis. Kč

(b)

l i

j | i

2005

2004

227 108

626 953 (387 553) 26588 (660)

Zisk nebo ztráta za účetní období před zdaněním Výnosy nepodléhající zdanění Daňově neodčitatelné náklady Použité slevy na dani a zápočty (reinv.odpočet) Ostatní položky (dary) Mezisoučet

(840) 217916

265 328

Daň vypočtená při použití sazby 26% (2004: 28 %) Doměrky daně za minulá období Zúčtování změny odložené daňové pohledávky/ závazku Použití rezervy na daň- bod 23c

56658 141 (1 077) (33 082)

74291 1 191 107 192 (35 651)

Daň z příjmu

22640

147 023

(46 499) 38147

Odložený daňový závazek/pohledávka

Odložené daně z příjmu jsou počítány ze všech dočasných rozdílů za použití daňové sazby 24%. Odložené daňové pohledávky a závazky se skládají znásledujících položek: __________________________________________________________ tis. Kč_______________________________________2005_______2004 Odložené daňové pohledávky Sociální a zdravotní pojištění z bonusů 1810 1759 Hmotný a nehmotný majetek___________________________929_________-______ Mezisoučet 2739 1759

|

Odložené daňové závazky Hmotný a nehmotný majetek____________________________-_______(97)_____ Mezisoučet (97)

i

Odložená daňová ...i—— pohledávka/závazek___________________2739______1662_____ i,..lil.....

i '! , j

Vedení banky se domnívá, že úroveň současných a budoucích zdanitehlých zisků banky bude s největší pravděpodobností dostatečná k realizaci odložené daňové pohledávky vykázané k31. prosinci 2005.

19

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka Příloha účetní závěrky

Rok končící 31. prosince 2005

26.

PODROZVAHOVÉ POLOŽKY

(a)

Závazky z akceptů a indosamentů, jiných písemných závazků, hodnoty dané do zástavy

tis. Kč Banky Závazky ze záruk Akreditivy a finanční záruky Klienti Závazky ze záruk Akreditivy a finanční záruky Ostatní potenciální závazky

2005

2004

196819 l 701 881 1 898 700

197 397 42284 239681

2 067 712 67273 l 621 825 3 756 810

l 621 597 56684 3 390 475 5 068 756

5 655 510

5 308 437

V letech 2004 a 2005 banka nevytvořila žádné rezervy, které by souvisely s podrozvahovými aktivy banky. (b)

Záruky vystavené ve prospěch osob se zvláštním vztahem k bance Řídící orgány

tis. Kč

(c)

Skupina Deutsche Bank

K 31. prosinci 2004

197 397

K 31. prosinci 2005

196 819

Podrozvahové finanční nástroje

Smluvní částky 2005 2004

tis. Kč

Nástroje k obchodování Termínové měnové operace (nákup) Termínové měnové operace (prodej) Cross-currency swapy (CCS) Spotové měnové operace - nákup Spotové měnové operace - prodej Spotové operace s dluhopisy Úrokové swapy (ERS) Úrokové forwardy (FRA)- nákup Úrokové forwardy (FRA) -prodej Opční kontrakty - pohledávky Opční kontrakty - závazky

21 204 668 21 203 256 21 751 853 540 890 540 402 7 828 730 16 482 975 16 482 975

24 290 720 24289331 22 256 283

42970 42782 16077251 10 308 250 10 308 250

Reálná hodnota 2005 2004 162 530 (161 125) 513 (26) 6702 180 624 (180 624) 8594

Veškeré výše uvedené finanční nástroje byly sjednány na mezibankovním trhu (OTC).

20

362 678 (361 483) 243 (54) 124 891 144036

(144 036) 126 275


26.

PODROZVAHOVÉ POLOŽKY (pokračování)

(d)

Zbytková splatnost finančních derivátů Níže uvedené údaje představují alokaci nominálních hodnot jednotlivých typů finančních derivátů k jejich zbytkovým dobám do splatnosti.

tis. Kč

Do Od 3 měsíců 3 měsíců do 1 roku

Nad Slet

Od 1 roku do 5 let

Celkem

K 31. prosinci 2005 Nástroje k obchodování Termínové měnové operace (nákup) Termínové měnové operace (prodej) Gross-currency swapy Úrokové swapy Úrokové forwardy (FRA) Opční kontrakty

tis. Kč

20815660 20 814 476 2 349 375

Do 3 měsíců

389 008 388 780 469 163 2 050 250 4 418 600

Od 3 měsíců do 1 roku

10 962 840 5 578 480 9 715 000

10319850 200 000 -

21 204 668 21 203 256 21 751 853 7 828 730 16 482 975

Nad Slet

Celkem

10 568 050 7 200 000 -

24 290 720 24289331 22 256 283 16077251 10 308 250

Od 1 roku do 5 let

K 31. prosinci 2004 Nástroje k obchodování Termínové měnové operace (nákup) Termínové měnové operace (prodej) Cross-currency swapy Úrokové swapy Úrokové forwardy (FRA) Opční kontrakty

27.

23 955 851 23 954 567 201 704 90000

334 869 334 764 1 453 050 -

11688233 7 222 497 10218250

HODNOTY PŘEVZATÉ DO SPRÁVY A K OBHOSPODAŘOVÁNÍ tis. Kč Dluhopisy

Pokladniční poukázky Akcie Ostatní aktiva Celkem

21

2005

2004

29 141 097 134408 22 587 856 5323 51 868 684

35 480 463 10931429 10954 46 422 846


28.

FINANČNÍ NÁSTROJE-TRŽNÍ RIZIKO Banka je vystavena tržním rizikům, která vyplývají z otevřených pozic transakcí s úrokovými, akciovými a měnovými nástroji, které jsou citlivé na změny podmínek na finančních trzích.

(a)

Obchodování Banka drží obchodní pozice v různých finančních nástrojích včetně finančních derivátů. Většina obchodních aktivit banky je řízena požadavky klientů banky. Podle odhadu poptávky klientů drží banka určitou zásobu finančních nástrojů a udržuje přístup na finanční trhy prostřednictvím kotovánínákupních (bid) a prodejních (ask) cen a také obchodováním s dalšími tvůrci trhu. Tyto pozice jsou také drženy za účelem budoucího očekávaného vývoje finančních trhů a představují tedy spekulaci na tento vývoj. Obchodní strategie banky je tak ovlivněna spekulativním očekáváním a tvorbou trhu a jejím cílem je maximalizace čistých výnosů z obchodování. Banka řídí rizika spojená s obchodními aktivitami na úrovni jednotlivých rizik a také jednotlivých typů finančních nástrojů. Základním nástrojem řízení rizik jsou limity na objemy jednotlivých transakcí, stop loss limity a Value at Risk (VaR) limity. V části „Metody řízení rizik" (bod 28 (c)) jsou uvedeny kvantitativní metody, které se uplatňují při řízení tržních rizik. Většina derivátů je sjednávána na mezibankovním (OTC) trhu a to z důvodu neexistence veřejného trhu finančních derivátů v České republice.

(b)

Řízení rizik Níže jsou popsána vybraná rizika, jimž je banka vystavena z důvodu svých aktivit a řízení pozic vzniklých z těchto aktivit a dále pak přístupy banky k řízení těchto rizik. Detailnější postupy, které banka používá k měření a řízení těchto rizik, jsou uvedeny včásti „Metody řízení rizik" (bod 28 (c)). Riziko likvidity Riziko likvidity vzniká z typu financování aktivit banky a řízení jejich pozic. Zahrnuje jak riziko schopnosti financovat aktiva banky nástroji s vhodnou splatností, tak i schopnost banky likvidovat/prodat aktiva za přijatelnou cenu v přijatelném časovém horizontu. Banka má přístup k diverzifikovaným zdrojům financování. Zdroje financování sestávají z depozit a ostatních vkladů, vydaných cenných papírů, přijatých úvěrů včetně podřízených závazků a také z vlastního kapitálu banky. Tato diverzifikace dává bance flexibilitu a omezuje její závislost na jednom zdroji financování. Banka pravidelně vyhodnocuje riziko likvidity a to zejména monitorováním změn ve struktuře financování a porovnávaje se strategií řízení rizika likvidity, kterou schválilo představenstvo banky. Banka dále drží jako součást své strategie řízení rizika likvidity část aktiv ve vysoce likvidních prostředcích jako státní pokladniční poukázky a obdobné dluhopisy.

22


28.

FINANČNÍ NÁSTROJE - TRŽNÍ RIZIKO (pokračování) Zbytková splatnost aktiv a závazků banky tis. Kč

Do 3 měs.

Od 3 měs. do 1 roku

Od 1 roku Nad do 5 let Slet

Bez specifikace

Celkem

6212

29228

K 31. prosinci 2005 Pokladní hotovost a vklady u CB 23016 Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní CP přijímané centrální bankou k refinancování Pohledávky za bankami 11555717 1 109 572 Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Ostatní aktiva Náklady a příjmy příštích období Celkem 12688305 Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Závazky z dluhových cenných papírů Ostatní pasiva Výnosy a výdaje příštích období Celkem Gap

3 056 103 9 656 444

12 712 547 (24 242)

Kumulativní gap

(24 242)

tis. Kč

Do 3 měs.

3 685 159 2 577 414 135 314

237 983 17668533 1 155 790 870 2 308 532 2 308 532 18031 18031 2 332 775 21 418 967

2351248 763 096 1 434 537 1 604 629 106 048

6 170 447 12 801 658

3 785 785 2 367 725 106 048 (100 626) 209 689 29266

2 375 456 2 375 456 71406 71406 2 446 862 21 418 967 (114087) -

208 818 29165 3 641 879 2 364 788 106 149 2938 43280 870

(124 868)

84821 114 087

Od 1 roku Nad do 5 let Slet

Od 3 měs. do 1 roku

_

Bez specifikace

Celkem

46667

82621

K 31. prosinci 2004 Pokladní hotovost

35954 Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní CP přijímané centrální bankou k refinancování 1873 Pohledávky za bankami 17817930 Pohledávky za klienty 1 418 864

_

» 8292

1 743 557 137 344

_

11466 152 109

7808

Ostatní aktiva Náklady a příjmy příštích období Celkem

19 274 621

1 880 901

Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Ostatní pasiva Výnosy a výdaje příštích období

6313418 11340399

1 635 401 1 509 587

Celkem Gap

17653817 3 144 988 1 620 804 (1 264 087)

Kumulativní gap

1 620 804

356 717

16100 163 575

21631 19 713 596 1 564 016 2 861 277 2 861 277 3979 3979 2911923 24 247 120

111672 152 109 111 672 152 109 (95 572) 11466

3 131 939 52595 3 184 534 (272 611)

261 145 272 611

-

8 060 491 13 002 095 3 131 939 52595 24 247 120 -

Výše uvedené tabulky představují zbytkovou splatnost účetních hodnot jednotlivých finančních nástrojů, nikoliv veškerých peněžních toků, které z těchto nástrojů plynou.

23

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka Příloha účetní závěrky

Rok končící 31. prosince 2005

28.

FINANČNÍ NÁSTROJE - TRŽNÍ RIZIKO (pokračování) Úrokové riziko Banka je vystavena úrokovému riziku vzhledem ke skutečnosti, že úročená aktiva a pasiva mají různé splatnosti nebo období změny/úpravy úrokových sazeb a také objemy v těchto obdobích. V případě proměnlivých úrokových sazeb je banka vystavena bazickému riziku, které je dáno rozdílem v mechanismu úpravy jednotlivých typů úrokových sazeb jako Pribor, vyhlašovaných úroků z vkladů, atd. Aktivity v oblasti řízení úrokového rizika mají za cíl optimalizovat čistý úrokový výnos banky v souladu se strategií banky schválenou představenstvem banky. Baňkaje úrokově citlivější na straně pasiv, to znamená, že její úrokově citlivá aktiva mají delší duraci nebo období úpravy úrokových sazeb než její pasiva. Při vzestupu úrokových sazeb tak dochází k poklesu čistého úrokového výnosu. Banka měří a řídí úrokové riziko pomocí modelu Value at risk. Pro detailní popis metodologie řízení rizik, viz bod 28 (c). K řízení nesouladu mezi úrokovou citlivostí aktiv a pasiv jsou ve většině případů používány úrokové deriváty. Tyto transakce jsou uzavírány v souladu se strategií řízení aktiv a pasiv banky.

Část výnosů banky je generována prostřednictvím cíleného nesouladu mezi úrokově citlivými aktivy a závazky. Níže uvedená tabulka shrnuje nesoulad mezi úrokově citlivými aktivy a závazky banky. Účetní hodnota těchto aktiv a závazků a nominální (pomyslná) hodnota úrokových derivátů je zahrnuta do období, ve kterém dochází k jejich splatnosti nebo změně úrokové sazby a to vtom období, které nastane dříve. Z důvodu očekávaného předčasného splacení nebo nedefinovaných splatností jsou některá aktiva nebo závazky alokována do jednotlivých období na základě odborného odhadu.

24

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Fíliale Prag, organizační složka Přfloha účetní závěrky Rok končící 31. prosince 2005

28.

FINANČNÍ NÁSTROJE - TRŽNÍ RIZIKO (pokračování) Úrokové riziko (pokračováni) Úroková citlivost aktiv a závazků banky Do 3 mčs.

tis. Kč

Od 3 měs.

do 1 roku

Od 1 roku do 5 let

Nad Slet

Celkem

K 31. prosinci 2005 23016 Pokladní hotovost a vklady u CB Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní CP 8741 229 242 přijímané centrální bankou k refinancování Pohledávky za bankami 11555717 3 641 879 2 364 788 43280 Pohledávky za klienty 1 109 572 2938 870 Dluhové cenné papíry 12 697 916 3 914 401 2 367 726 Celkem

Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Celkem

Dlouhé pozice úrokových derivátů Krátké pozice úrokových derivátů

-

23016

-

237 983 17 668 533 1 155 790 870 19 086 192

106 149 106 149

203 625

. 6 170 447 - 12 801 658 - 18 972 105

3 565 990 5 407 500 8821865 3 565 990 5 207 500 8 821 865

. 17 795 355 200 000 17 795 355

3 615 574 2351248 11367121 1 434 537 14 982 695 3 785 785

203 625 -

328 616 2 164 101

(93 851)

Gap

(2 284 779)

Kumulativní gap

(2 284 779) (1 956 163)

207 938

114 087

Do 3

Od 3 měs.

tneš.

do 1 roku

Od 1 roku do 5 let

Nad Slet

-

-

-

8292 7808 16100

11466 21631 - 19 713 596 1 564 016 11466 21 335 197

103 884 -

_ 8 060 491 - 13 002 095 - 21 062 586

tis. Kč

114 087

Celkem

K 31. prosinci 2004 35954 Pokladní hotovost a vklady u CB Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní CP 1873 přijímané centrální bankou k refinancování 18890486 Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty 1 418 864 Celkem 20 347 177

Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Celkem

823 110 137 344 960 454

6 321 206 1 635 401 12412955 589 140 18 734 161 2 224 541

103 884

-

35954

Dlouhé pozice úrokových derivátů Krátké pozice úrokových derivátů

4 902 953 8 972 175 8 820 374 3 600 000 26 295 502 5 302 953 8 772 175 8 620 374 3 600 000 26 295 502

Gap

1 213 016 (1 064 087)

112216

11466

Kumulativní gap

1 213 016

148 929

261 145

272 611

272 611

Výše uvedený přehled zahrnuje pouze úrokově citlivá aktiva a závazky a není proto totožný s hodnotami prezentovanými v rozvaze banky.

25


28.

FINANČNÍ NÁSTROJE - TRŽNÍ RIZIKO (pokračování) Měnové riziko Aktiva a pasiva v cizích měnách včetně podrozvahových angažovaností představují expozici banky vůči měnovým rizikům. Realizované i nerealizované kursové zisky a ztráty jsou zachyceny přímo ve výkazu zisku a ztráty. Devizová pozice banky v nejvýznamnějších měnách je následující: Devizová pozice banky EUR

USD

Kč

Ostatní

Celkem

Pokladní hotovost a vklady u CB 4781 Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní CP přijímané centrální bankou k refinancování 4 794 840 Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty 236 458 Dluhové cenné papíry Ostatní aktiva 60 Náklady a příjmy příštích období 62 5 036 201 Celkem

1 193

21 180

2074

29228

237 983

1 650 928 66210 246 1 718 577

11 144125 853 122

78640 80714

237 983 17 668 533 1 155 790 870 2 308 532 18031 21 418 967

1 871 890 3667511 672 20 5 540 093

651 524 1 069 039 311 1 720 874

14 075 852

7561 74633 (46) 82148

6170447 12 801 658 2 375 456 71406 21 418 967

21 653 426 21 147 779

9 147 093 9 147 533

37 006 258 37511200

2338 704

67809115 67 807 216

2681

200

1899

tis. Kč

K 31. prosinci 2005

Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Ostatní pasiva Výnosy a výdaje příštích období Celkem Dlouhé pozice podroz. nástrojů Krátké pozice podroz. nástrojů Čistá devizová pozice

1755

26

(2 737)

870 2 308 226 17969 14 583 475 3 639 472 7 990 475

2374519 71386


28.

FINANČNÍ NÁSTROJE - TRŽNÍ RIZIKO (pokračování) Měnové riziko (pokračování)

EUR

USD

Kč

5667 Pokladní hotovost Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní CP přijímané centrální bankou k refinancování Pohledávky za bankami 4 3 1 8 870 Pohledávky za klienty 239 599 Ostatní aktiva 208 585 Náklady a příjmy příštích období 4 564 929 Celkem

2048

73010

tis. Kč

Ostatní

Celkem

1896

82621

K 31. prosinci 2004

21631 11617110 78069 1 246 345 2 861 069 923 2471 3 784 392 15 821 636 3 703 352

Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Ostatní pasiva Výnosy a výdaje příštích období Celkem

217557 4349517 69 27 4 567 170

1781811 2 005 864 62

Dlouhé pozice podrozv. nástrojů Krátké pozice podrozv. nástrojů

17 538 152 17538861

10 998 614 10 999 658

Čistá devizová pozice

(2 950)

27

6 059 223 6 572 722 3 124 528 52568 3 787 737 15 809 041

(4389)

44431254 44 427 696 16153

74264 3 76163 1900 73992 7280

21631 19713596 1 564 016 2 861 277 3979 24 247 120

83172

8060491 13 002 095 3 131 939 52595 24 247 120

7454 7682

72 975 474 72 973 897

(7 237)

1577


28.

FINANČNÍ NÁSTROJE - TRŽNÍ RIZIKO (pokračování)

(c)

Metody řízení rizik

Procedury řízení rizika jsou založeny na německé regulaci bankovnictví, která dovoluje bankám počítat tržní riziko za použití bankami vytvořených modelů. Banka disponuje vlastním chráněným modelem value at risk (VaR), který byl schválen německým regulátorem bankovního trhu. Každé divizi ve skupině je určen globální rizikový limit. Tento je poté rozdělen mezi jednotlivé oblasti a právní entity. Hodnota VaR je počítána na denní bázi a posílána managementu banky. Data pro VaR jsou také načítána do globální denní kalkulace.

Banka nemá vlastní oddělení řízení rizik. Rizika jsou řízena zcentrály na globální bázi.

29.

FINANČNÍ NÁSTROJE - ÚVĚROVÉ RIZIKO Banka je vystavena úvěrovému riziku z titulu svých obchodních aktivit, poskytování úvěrů, zajišťovacích transakcí, investičních aktivit a zprostředkovatelských činností. Úvěrová rizika spojená s obchodními a investičními aktivitami banky jsou řízena prostřednictvím metod a nástrojů řízení tržních rizik banky.

Řízení úvěrového rizika podléhá těmto principům: Specializované a vyčleněné oddělení řízení úvěrového rizika, které je umístěno v Londýně, je zodpovědné za řízení úvěrového rizika. Řízení je nezávislé na jednotlivých divizích ve skupině. Jakékoli prodloužení úvěru protistraně vyžaduje schválení na příslušné řídicí úrovni v úvěrovém oddělení. Toto je možné pouze po detailním posouzení rizik. Toto posouzení ovlivňuje výsledek rozhodnutí o úvěra a také řídicí úroveň, jenž je pro schválení nutná. Schválení úvěrových limitů protistran a řízení individuálních úvěrových linek musí být v souladu s celkovou strategií banky. Všechny významné změny (např. změny splatnosti, zajištění či limitů) vyžadují schválení na příslušné řídicí úrovni. Analýza jednotlivých úvěrů se provádí obvykle jedenkrát ročně.

Banka měří a konsoliduje veškeré úvěrové angažovanosti ke všem dlužníkům na globálním konsolidovaném základě. „Dlužník" je definován jako skupina individuálních dlužníků či protistran, které jsou navzájem spojeny různými kritérii (např. účastí na základním kapitálu, hlasovacími právy, společným a nerozdílným ručením atd.).

(a)

Klasifikace pohledávek Banka klasifikuje pohledávky do jednotlivých kategorií v souladu s opatřením ČNB č. 9 ze dne 6. listopadu 2002 ve znění pozdějších předpisů, kterým se stanoví pravidla pro posuzování pohledávek z finančních činností, tvorbu opravných položek a rezerv a pravidla pro nabývání některých druhů aktiv. Toto členění je následující: Standardní pohledávky

Standardní pohledávkou se rozumí pohledávka, o jejímž úplném splacení není důvodu pochybovat. Splátky jistiny a příslušenství jsou řádně hrazeny, žádná z nich není po splatnosti déle než 30 dní, žádná z pohledávek za dlužníkem nebyla v posledních 2 letech z důvodu zhoršení jeho finanční situace restrukturalizována. Za standardní pohledávku je možné také považovat: 28


29.

FINANČNÍ NÁSTROJE - ÚVĚROVÉ RIZIKO (pokračováno

(a)

Klasifikace pohledávek (pokračování)

•

pohledávku za dlužníkem, vůči němuž je podle zvláštního předpisu České národní banky stanovena nulová riziková váha, přičemž žádná splátka jistiny nebo příslušenství není déle než 540 dnů po splatnosti,

«

pohledávku plně zajištěnou vysoce kvalitním zajištěním, přičemž žádná splátka jistiny nebo příslušenství není déle než 540 dnů po splatnosti.

Sledované pohledávky

Sledovanou pohledávkou se rozumí pohledávka, jejíž úplné splacení je zejména s ohledem na finanční a ekonomickou situaci dlužníka pravděpodobné. Splátky jistiny nebo příslušenství jsou hrazeny s dílčími problémy, avšak žádná z nich není po splatnosti déle než 90 dní, žádná z pohledávek za dlužníkem nebyla v posledních 6 měsících z důvodu zhoršení jeho finanční situace restrukturalizována. Za sledovanou pohledávku je možné také považovat: • pohledávku za dlužníkem, vůči němuž je podle zvláštního předpisu České národní banky stanovena nulová riziková váha, přičemž alespoň jedna splátka jistiny nebo příslušenství je po splatnosti více než 540 dní, • pohledávku plně zajištěnou osobou, vůči níž je podle zvláštního předpisu České národní banky stanovena nulová riziková váha, přičemž alespoň jedna splátka jistiny nebo příslušenství je po splatnosti více než 540 dní. Nestandardní pohledávky

Nestandardní pohledávkou se rozumí pohledávka, jejíž úplné splacení je zejména s ohledem na finanční a ekonomickou situaci dlužníka nejisté, částečné splacení je však vysoce pravděpodobné. Splátky jistiny nebo příslušenství jsou hrazeny s problémy, avšak žádná z nich není posplatnosti déle než 180 dní.

Pochybné pohledávky Pochybnou pohledávkou se rozumí pohledávka, jejíž úplné splacení je zejména s ohledem na finanční a ekonomickou situaci dlužníka vysoce nepravděpodobné, částečné splacení je možné a pravděpodobné. Splátky jistiny nebo příslušenství jsou hrazeny s problémy, avšak žádná z nich není po splatnosti déle než 360 dní. Ztrátové pohledávky

Ztrátovou pohledávkou se rozumí pohledávka, jejíž úplné splacení je zejména s ohledem na finanční a ekonomickou situaci dlužníka nemožné. Předpokládá se, že tato pohledávka nebude uspokojena nebo bude uspokojena pouze částečně ve velmi malé částce. Splátky jistiny nebo příslušenství jsou po splatnosti déle než 360 dní. Za ztrátovou se také považuje: • pohledávka za dlužníkem ve vyrovnacím řízení, o pohledávka za dlužníkem, na jehož majetek byl prohlášen konkurz, ledaže jde o pohledávku za podstatou vzniklou po prohlášení konkurzu. Klasifikace je bankou prováděna v měsíční periodicitě, přičemž hlavními kritérii pro klasifikaci pohledávky je: • finanční situace dlužníka a plnění dohodnuté splátkové povinnosti

• « •

plnění informační povinnosti ze strany dlužníka provedení (neprovedení) restrukturalizace dluhu prohlášení konkursu nebo povolení vyrovnání na dlužníkův majetek

Kromě klasifikace v souladu s výše zmiňovaným opatřením ČNB používá banka pro hodnocení bonity firemních klientů rovněž vnitřní systém kategorizace. Tento interní ratingový systém je tvořen 29


1

29.

FINANČNÍ NÁSTROJE-ÚVĚROVÉ RIZIKO (pokračován^

]

(a)

Klasifikace pohledávek (pokračování)

26 ratingovými třídami. Interní ratingový systém banky není propojen na kategorizaci dle klasifikace ČNB. Vnitřní systém kategorizace hodnotí kromě doby po splatnosti také finanční situaci celé skupiny, ke které dlužník náleží, kvalitu managementu, postavení dlužníka na trhu, okolní prostředí, strukturu zajištění a finanční ukazatele jako strukturu rozvahy, provozní cash flow, produktivitu.

1 í

i " •

(b)

!

Hodnocení zajištění úvěrů

Banka obecně vyžaduje zajištění úvěrových pohledávek některých dlužníků před poskytnutím úvěru. Banka za akceptovatelné zajištění snižující hrubou úvěrovou angažovanost pro účely výpočtu opravných položek považuje následující typy zajištění:

]

Hotovost Cenné papíry Bankovní záruka Záruka bonitní třetí strany Nemovitosti

Při stanovení realizovatelné hodnoty zajištění banka vychází ze znaleckých posudků, případně vnitřních hodnocení připravených zvláštním útvarem banky. Realizovatelná hodnota zajištění je pak stanovena z této hodnoty aplikací korekčního koeficientu, který odráží schopnost banky v případě potřeby zajištění realizovat. (c)

Výpočet opravných položek

Při výpočtu opravných položek vychází banka z hrubé účetní hodnoty jednotlivých pohledávek snížené o realizovatelnou hodnotu zajištění. K takto stanoveným čistým pohledávkám jsou v souladu s opatřením ČNB č.9 ze dne 6. listopadu 2002 tvořeny opravné položky vnásledující výši: Standardní Sledované Nestandardní Pochybné Ztrátové (d)

0% 1-19,99% 20-49,99% 50-99,99% 100%

Koncentrace úvěrového rizika

Koncentrace úvěrového rizika vzniká z důvodu existence úvěrových pohledávek s obdobnými ekonomickými charakteristikami, které ovlivňují schopnost dlužníka dostát svým závazkům

Koncentrace úvěrového rizika je měřena na globální bázi centrálou v Německu. Úvěrová angažovanost dlužníka banky je součástí úvěrové angažovanosti vůči ekonomicky spjaté skupině dlužníků měřené na konsolidované bázi.

Sektorová analýza Analýza koncentrace úvěrového rizika do jednotlivých odvětví/sektorů je uvedaia v bodě 13b a 13d.

30


29.

FINANČNÍ NÁSTROJE - ÚVĚROVÉ RIZIKO (pokračování)

(d)

Koncentrace úvěrového rizika (pokračování)

Analýza podle zeměpisných oblastí 2005

2004

3 115 101 12 836 593 2 852 421 20208 18 824 323

2 866 645 17211846 1 163 365 35756 21 277 612

tis. Kč

Česká republika Německo Velká Británie Ostatní Celkem (e)

Sekuritizace a použití úvěrových derivátů

Banka neprovedla do data účetní závěrky žádnou sekuritizaci svých pohledávek.

30.

FINANČNÍ NÁSTROJE - OPERAČNÍ, PRÁVNÍ A OSTATNÍ RIZIKA Banka přijímá opatření za účelem minimalizace těchto rizik. Banka je vybavena komplexní interní předpisovou základnou, která upravuje a definuje pracovní postupy a příslušné kontrolní činnosti.

V jednotlivých oblastech činností jsou definovány schvalovací a rozhodovací procesy, včetně kompetencí na všech úrovních řízení.

31.

VÝZNAMNÉ UDÁLOSTI PO DATU ÚČETNÍ ZÁVĚRKY Po datu účetní závěrky nenastaly žádné významné události.

Odesláno dne:

Razítko a podpis statutárního orgánu:

Osoba odpovědná za účetnictví Jméno a podpis:

Osoba odpovědná

za účetní závěrku Jméno a podpis:

Deutsche Brn

Aktiengesellschaft

l>

Filiale Prag

Lingmannova34

ffostfach 829

:-iH21 Praha 1 tel:

32*

l 31

tel.:

Deutsche Bank Aktiengesellschaft Filiale Prag, organizační složka. Roční účetní závěrka Rok končící 31. prosincem 2005

Recommend Documents