Daftar Isi. Analisis Manajemen atas Kinerja PROFIL DAPENBUN ULASAN TAHUN Tata Kelola DAPENBUN

LAPORAN TAHUNAN

2011

Daftar Isi Daftar Tabel

Analisis Manajemen atas Kinerja DAPENBUN 2

PROFIL DAPENBUN

1

Sekilas DAPENBUN Visi Misi

Kepesertaan

3

Struktur Organisasi

Investasi Pasar Modal &

5

Pasar Uang

6

Kantor Cabang

27

Ikhtisar Keuangan & Operasional Peristiwa Penting Tahun 2011

9

7

31

Investasi Langsung & Pengelolaan Aset

35

Kekayaan & Pendanaan

ULASAN TAHUN 2011 Laporan Dewan Pengawas Profil Dewan Pengawas

11

14

Tata Kelola DAPENBUN Penerapan Tata Kelola

17

Audit Internal

Profil Pengurus

22

Profil Mitra Pendiri

Kepala Bidang

52

54

Laporan Direksi

Kepala Cabang

40

56

25

26

Laporan Auditor Independen Laporan Keuangan Laporan Portofolio

Diterima, Dikelola, Dibayar (

3D )

LAPORAN TAHUNAN 2011

Sekilas DAPENBUN Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN)

pensiun

merupakan kelanjutan dari Yayasan

berdasarkan

Dana

Keuangan

Pensiun

Perkebunan

sesuai

tersebut

telah

disahkan

Keputusan

Menteri

No.

dengan Akta No.8 tanggal 8 Januari 1976

tanggal

yang

kemudian telah mengalami beberapa

menyelenggarakan

Program

13

KEP-344/KM.17/1999

September

Pensiun bagi Anggota Direksi dan staf

kali

PT.

telah

disahkan

oleh

disahkan berdasarkan Surat Keputusan

Republik

Indonesia

Menteri Keuangan Republik Indonesia

Keputusan

No. Kep-554/KM.17/1997, 29 Oktober

tanggal 22 Nopember 2011.

Perkebunan

sebagaimana

1999,

dan

perubahan dan terakhir telah Menteri

Keuangan

dengan

Surat

No.KEP-842/KM.10/2011

1997; dan Program Pensiun Hari Tua Karyawan Bulanan dan Harian Tetap PT Perkebunan

Berdasarkan

Surat

Keputusan Bersama Menteri Pertanian dan

Menteri

Tenaga

840/Kpts/HK.030/11/90

kerja dan

No. KEP-

595/MEN/90 tanggal Nopember 1990

Maksud dan tujuan DAPENBUN adalah menghimpun

dan

mengelola

dana

untuk mengusahakan kesinambungan penghasilan

serta

kesejahteraan pensiun

meningkatkan

peserta

melalui

pada

saat

penyelenggaraan

Program Pensiun Manfaat Pasti.

beserta perubahan-perubahannya. Sejalan dengan diberlakukannya UU

DAPENBUN

No.11

PT.Perkebunan Nusantara X (Persero)

Pensiun,

tahun

1992

bentuk

tentang

Yayasan

Dana

berubah

berdasarkan

didirikan

Peraturan

oleh

Pemerintah

Perkebunan

No.15 tahun 1996 (Lembaran Negara

(DAPENBUN) yang mengelola program

Tahun 1996 Nomor 21 dan Akta Notaris

pensiun manfaat pasti karyawan PTPN I

Harun Kamil, SH. Nomor 43 tanggal

s/d PTPN XIV, LPP, PT SAN, PT RPN dan

11 Maret 1996).

menjadi

Dana

Pensiun

PT KBPN. Penyelenggaraan program

1


3D )


Mitra Pendiri DAPENBUN sampai dengan 31 Desember 2011 adalah sebagai berikut : 1. PT. Perkebunan Nusantara I (Persero) 2. PT. Perkebunan Nusantara II (Persero) 3. PT. Perkebunan Nusantara III (Persero) 4. PT. Perkebunan Nusantara IV (Persero) 5. PT. Perkebunan Nusantara V (Persero) 6. PT. Perkebunan Nusantara VI (Persero) 7. PT. Perkebunana Nusantara VII (Persero) 8. PT. Perkebunan Nusantara VIII (Persero) 9. PT. Perkebunan Nusantara IX (Persero) 10. PT. Perkebunan Nusantara XI (Persero) 11. PT. Perkebunan Nusantara XII (Persero) 12. PT. Perkebunan Nusantara XIII (Persero) 13. PT. Perkebunan Nusantara XIV (Persero) 14. Lembaga Pendidikan Perkebunan (LPP) 15. PT. Riset Perkebunan Nusantara (dahulu Lembaga Riset Perkebunan Indonesia) 16. PT. Sarana Agro Nusantara (PT.SAN) 17. PT. Kharisma Pemasaran Bersama Nusantara (PT.KPBN)

2


3D )


VISI

Menjadi Pengelola Dana Pensiun yang terbaik dan terpercaya.

MISI

1. Memberikan layanan prima untuk meningkatkan kepuasan dan kesejahteraan peserta.

2. Meningkatkan pertumbuhan usaha secara berkesinambungan dengan melakukan investasi secara prudent dengan hasil yang optimal. 3. Menjalankan kegiatan Dana Pensiun dengan menerapkan Tata Kelola Dana Pensiun yang baik/GPFG, sistem informasi manajemen terintegrasi, dan dukungan sumber daya yang kompeten. 4. Membina hubungan baik dengan Pemberi Kerja dan Mitra Kerja serta Stakeholders lainnya.

3


3D )


ORGANISASI DAPENBUN

4


3D )


5


6

3D )



3D )


Ikhtisar Keuangan & Operasional 2011

2010

2009

2008

2007

Aset Investasi (Nilai Wajar )

4.894.454

4.671.704

3.966.934

2.891.327

3.454.695

Aset Lancar Diluar Investasi

1.499.744

1.468.858

1.457.897

1.311.363

728.953

7.578

4.286

3.247

3.523

3.685

Aset Lain-Lain

152.859

322.490

301.589

225.467

226.694

Kewajiban di Luar Kewajiban Aktuaria

(78.004)

(59.031)

(34.152)

(39.669)

(57.439)

6.476.631

6.408.307

5.695.515

4.392.011

4.356.588

Pendapatan Bunga

239.174

217.677

194.611

157.613

179.766

Pendapatan Dividen

33.480

24.910

24.273

21.824

20.533

Pendapatan Sewa

8.890

9.083

7.917

9.756

10.122

Laba Pelepasan Investasi

226.940

256.669

174.764

93.848

244.651

Beban Investasi

(23.816)

(22.650)

(42.292)

(10.456)

(90.886)

Hasil Usaha Investasi

484.668

485.688

359.272

272.585

364.186

Beban Operasional

(59.125)

(41.143)

(36.053)

(29.800)

(29.093)

Pendapatan dan Beban Lain-Lain

(134.857)

5.683

1.239

6.235

(8.890)

Hasil Usaha Sebelum Pajak

290.686

450.228

324.459

249.020

326.203

(711)

(1.050)

(639)

(2.501)

(5.987)

289.974

449.178

323.820

246.519

320.216

Nilai Wajar (Nilai Pasar)

4.894.454

4.671.704

3.966.934

2.891.327

3.454.695

Nilai Perolehan

4.705.659

4.301.271

3.723.131

3.095.510

2.823.732

188.795

370.433

243.803

(204.183)

630.963

Kekayaan

4.948.960

4.827.541

4.176.371

3.196.045

3.505.663

Kewajiban Aktuaria

5.545.638

5.125.876

4.973.803

4.777.618

5.792.566

Rasio Pendanaan

89,2%

94,2%

84,0%

66,9%

60,5%

KETERANGAN (dalam jutaan Rupiah) ASET BERSIH

Aset Operasional

Total Aset Bersih PERHITUNGAN HASIL USAHA

Pajak Penghasilan Hasil Usaha Setelah Pajak INVESTASI

Selisih Penilaian Investasi PENDANAAN

7


8

3D )



JANUARI

3D )


Peristiwa Penting 2011

HUT DAPENBUN Ke-35 Peringatan HUT DAPENBUN ke - 35 yang jatuh pada tanggal 9 Januari 2011 dilaksanakan satu hari pada tanggal 21 Januari 2011 di Kebun Teh Gunung Mas PTPN VIII Puncak Bogor Jawa Barat, dengan acara Tea Walk bersama Direksi dengan karyawan DAPENBUN Kantor Direksi dan Perwakilan Cabang DAPENBUN.

Serah Terima Direktur Operasional Pada tanggal 1 Juli 2011, bertempat di Gedung DAPENBUN, dilaksanakan serah terima jabatan Direktur Operasional dari Bpk. Drs.Soetidja Prawiradinata, Ak kepada Bpk. Dikdik Purwana SE, MAk dengan disaksikan oleh Bpk Ir. Subiyono selaku Pendiri DAPENBUN.

AGUSTUS JULI

Bantuan Sosial Pensiunan

Rekonsiliasi Kepesertaan Semester I Kegiatan Rekonsiliasi Kepesertaan Semester I Tahun 2011 dilaksanakan di Jember Jawa Timur. Rekonsiliasi ini berlangsung dari tanggal 5 s/d 17 Juli 2011. Selain acara Rekonsiliasi ini juga dilaksanakan pelatihan untuk Karyawan Cabang yang diadakan oleh Bidang SDM.

Bantuan sosial kepada seluruh Pensiunan DAPENBUN yang simbolisnya dilaksanakan di 6 (enam) Kebun di Daerah Pangalengan Bandung Selatan, mulai tanggal 18 s/d 19 Agustus 2011 bertepatan dengan bulan Ramadhan. Kebun tersebut adalah Sedep, Talun Sentosa, Purbasari, Pasir Malang, Kertamanah dan Kebun Malabar, bantuan sosial tersebut diberikan kepada + 5.800 orang Pensiunan.

9


3D )

OKTOBER


DESEMBER

Lomba Gerak Jalan HUT ADPI

Rekonsiliasi Kepesertaan Semeter II

Pada tanggal 9 Oktober 2011, untuk kedua kalinya DAPENBUN menjadi juara pertama lomba gerak jalan antar DANA PENSIUN se - Indonesia yang diadakan ADPI dalam rangka HUT ADPI yang ke – 26.

Rekonsiliasi Kepesertaan Semester II tahun 2011 berlangsung di Medan mulai tanggal 6 s/d 10 Desember 2011.

Rekonsiliasi Keuangan Rekonsiliasi Keuangan antar Cabang DAPENBUN dilaksanakan di LPP Yogyakarta tanggal 17 s/d 22 Oktober Tahun 2011. Selain Rekonsiliasi Keuangan diadakan juga Pelatihan untuk Karyawan Cabang DAPENBUN baik dari bidang Keuangan (Pajak & PSAK) maupun dari bidang SDM.

Penandatangan MOU Pada tanggal 15 Desember 2011, MOU (Nota Kesepahaman) antara DAPENBUN dengan PTP Nusantara II (Persero) tentang Pokok2 penyelesaian tunggakan Iuran PTPN II dan Pendirian Perusahaan patungan di Kantor Meneg.BUMN.

NOVEMBER

In-House Training PSAK Tanggal 1 s/d 2 November diadakan Inhouse Training tentang penerapan PSAK berbasis IFRS. Pelatihan ini disampaikan oleh Kantor Akuntas Publik E&Y (Ernst & Young) kepada Karyawan Kantor Direksi.

10

Rapat Pengesahan RKAPB tahun 2012 Tanggal 15 Desember 2011 hari Kamis Rapat Pendiri dan Mitra Pendiri tentang RKAPB DAPENBUN tahun 2012 diadakan di Ruang Rapat PT KPBN.


3D )

LAPORAN DEWAN PENGAWAS Kepada Pendiri dan Mitra Pendiri yang terhormat, Berkat Rahmat dan karunia dari Tuhan yang Maha Esa, manajemen sepanjang tahun 2011 telah dapat mengatasi berbagai perubahan dan tantangan dalam pengelolaan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN). PENILAIAN TERHADAP KINERJA DIREKSI Sejalan dengan stabilnya kondisi perekonomian Indonesia sepanjang tahun 2011 Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) membukukan pendapatan investasi tahun 2011 sebesar Rp.508 miliar. Pencapaian ini merupakan sebuah prestasi yang diperoleh Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) di tahun 2011 yang dapat melampaui target yang telah ditetapkan pada Rencana Kerja Anggaran Pendapatan dan Biaya (RKAPB) atau mencapai 1,6% dari anggarannya dan sama dengan realisasi tahun lalu. Dari perolehan angka Hasil Usaha Setelah Pajak sebesar Rp.290 milyar atau menurun 64,6% dari pencapaian tahun 2010. Penurunan hasil usaha tersebut tidak terlepas dari upaya manajemen Dapenbun dalam penerapan Standar Akuntansi Keuangan (SAK) dengan melakukan penurunan nilai atas asset lain lain terkait investasi bermasalah yang


mempengaruhi opini auditor atas laporan keuangan tahun 2010. Selain itu berbagai upaya optimalisasi pendapatan menunjukan bahwa strategi dan upaya yang dilakukan sepanjang tahun 2011 telah berhasil dilaksanakan dan memberikan dampak yang positif terhadap pencapaian pendapatan. Rasio kecukupan dana (RKD) DAPENBUN tahun 2011 yang menunjukan penurunan dari tahun 2010 sebesar 5% menjadi 89,2% pada tahun 2011. Namun demikian penurunan rasio kecukupan dana tersebut di dorong pertumbuhan asset bersih atau kekayaan yang rata-rata mencapai 10% per tahun lebih tinggi dari kenaikan kewajiban aktuaria yang mencapai 5% per tahun. Selain pencapaian tersebut di atas beberapa catatan lainnya dari Direksi di tahun 2011 yang dapat kami sampaikan pada kesempatan ini adalah bahwa atas persetujuan pemberi kerja/mitra pendiri telah dilakukan kenaikan manfaat pensiun dan perubahan PhDP secara parsial sesuai kemampuan masing-masing pemberi kerja/mitra pendiri. Hal ini pertama kali Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) yang memberikan ruang kepada pemberi kerja/mitra pendiri untuk meningkatkan kesejahteraan peserta di lingkungan masing-masing. Penyelesaian Investasi Bemasalah Sesuai laporan keuangan Dana Pensiun Perkebunan masih tercatat adanya aset lain-lain yang merupakan investasi tidak produktif terkait dengan promissory notes PT Garuda Tradatama dengan jaminan Hotel Park Plaza sebesar Rp.155,1 milyar dan investasi 164 unit apartemen Pallazo sebesar Rp.169,1 milyar.

11


3D )

Investasi tersebut telah menjadi catatan auditor yang mempengaruhi pendapat terhadap laporan keuangan, Dewan Pengawas mendorong agar permasalahan investasi tersebut segera dapat diselesaikan. Sepanjang tahun 2011 Dewan Pengawas menilai bahwa langkah penyelesaian yang dilakukan Direksi melalui jalur hukum merupakan upaya yang semestinya dilakukan sehingga memberikan gambaran yang lebih jelas masalah tersebut. Upaya tersebut telah membuahkan hasil dengan adanya putusan pengadilan. Selain penyelesaian melalui jalur hukum Direksi juga telah melakukan penyesuaian nilai aset lain-lain yang mengalami penurunan nilai sebagaimana yang di atur dalam standar akuntansi yang berlaku. Semua upaya tersebut di atas menghasilkan pendapat auditor atas laporan keuangan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) tahun buku 2011 Wajar Tanpa Pengecualian. PENILAIAN ATAS PENERAPAN TATA KELOLA DANA PENSIUN Pencapaian di tahun 2011 ini tidak terlepas upaya pembenahan dan perbaikan yang telah dilakukan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) dalam rangka mewujudkan menjadi Dana Pensiun yang berorientasi kepada peserta dan terlaksananya implementasi prinsipprinsip Tata Kelola Dana Pensiun yang baik (GPFG). Dewan Pengawas mencatat bahwa Direksi telah melaksanakan evaluasi atas berbagai kebijakan dan prosedur internal agar dapat memenuhi ketentuan Peraturan Perundangundangan yang berlaku dan praktekpraktek terbaik (best practices).

12


Semangat, pengabdian, serta kebulatan visi yang telah dituangkan oleh segenap jajaran karyawan dan Direksi dalam pencapaian kinerja 2011 menjadi kebanggaan bagi Dewan Pengawas. Kami menyadari, pencapaian tahun 2011 merupakan kerja keras dan dedikasi dari setiap Karyawan dan Direksi. Kesungguhan manajemen dan jajarannya dalam mewujudkan "Good Pension Fund Governance" antara lain penyempurnaan terhadap semua perangkat GPFG yang ada. Dewan Pengawas menilai upaya tersebut merupakan sebuah bentuk perwujudan dari manajemen Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) untuk secara konsisten dan terus menerus melakukan perbaikan secara berkesinambungan. AKTIVITAS DEWAN PENGAWAS Selama tahun 2011 Dewan Pengawas telah mengadakan rapat dengan Direksi sebanyak 7 (tujuh) kali pertemuan. Topik yang dibahas dalam pertemuan tersebut antara lain kinerja dan laporan manajemen setiap triwulanan selama tahun 2011. Dewan Pengawas telah melakukan evaluasi terhadap Laporan keuangan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 untuk disahkan rapat pendiri dan mitra pendiri. Di luar rapat tersebut Dewan Pengawas juga telah mengadakan rapat dengan direksi dalam rangka penyesuaian arahan investasi terkait dengan kondisi pasar modal sejalan dengan dampak krisis hutang Eropa.


3D )


PERGANTIAN ANGGOTA DEWAN PENGAWAS Dalam kesempatan ini, atas nama seluruh Anggota Dewan Pengawas DAPENBUN mengucapkan selamat bergabung kepada Bapak Bapak Bambang Sudibyo dan Hasan Basri yang sejak bulan September dan Oktober 2011 diangkat menjadi Anggota Dewan Pengawas Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) mewakili unsur Pemberi Kerja dan Serikat Pekerja. Penunjukkan Anggota Dewan Pengawas tersebut semoga akan semakin memperkuat tugas dan fungsi Dewan Pengawas dalam melaksanakan tanggung

jawab bagi Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN). Akhir kata pada kesempatan yang berbahagia ini Dewan Pengawas ingin menyampaikan penghargaan yang setinggi-tingginya dan terima kasih kepada segenap Direksi dan seluruh karyawan atas kerja kerasnya semoga Tuhan Yang Maha Esa senantiasa melimpahkan rahmat-Nya kepada kita semua dalam mengemban amanah yang telah dipercayakan.

Andi Punoko Ketua Dewan Pengawas

13


3D )


Profil Dewan Pengawas 2011

Andi Punoko Ketua Dewan Pengawas

Lahir di Metro, pada 5 Oktober 1959. Menjadi Ketua Dewan Pengawas DAPENBUN sejak 23 April 2008. Gelar Sarjana Akuntansi dari Fakultas Ekonomi Jurusan Akuntansi beliau peroleh di Universitas Gadjah Mada, Jogjakarta (1983). Saat ini beliau Menjabat sebagai Direktur Utama PT. Perkebunan Nusantara VII (Persero) sejak 25 Januari 2007, sesuai Surat Keputusan Menteri Negara BUMN No.KEP134/MBU/20 06 tanggal 27 Desember 2006. Sebelumnya menduduki beberapa jabatan penting di PT. Perkebunan Nusantara VII (Persero), yakni Direktur Keuangan (2003-2006) sesuai Surat Keputusan Menteri BUMN No. Kep-249/MBU/20 03 tanggal 19 Juni 2003 setelah sebelumnya pernah menjabat sebagai Kepala Bagian Akuntansi (1998 s/d 2003), Kepala Urusan Anggaran Bagian Pembiayaan (1992), dan dan Kepala Urusan Keuangan, Bagian Keuangan (1994-1998).

Kusumandaru N.S Dewan Pengawas Wakil Pemberi Kerja

Lahir di Cianjur, pada tanggal 25 Februari 1959, Menjadi Anggota Dewan Pengawas DAPENBUN Wakil Pemberi Kerja sejak 23 April 2008. Memperoleh Gelar Sarjana Teknologi Pertanian Jurusan Mekanisasi Pertanian pada Institut Pertanian Bogor tahun 1982, menyelesaikan Master Of Business Administration di Institute Manajemen Prasetya Mulya Jakarta tahun 1992. Beliau pernah mengikuti kursus/pelatihan di dalam dan luar negeri termasuk diantaranya di Australia, Malaysia, Turki dan Taiwan. Aktif di berbagai organisasi. Berbagai piagam dan Tanda Jasa juga pernah diterimanya dari Menteri BUMN maupun PTPN sebagai hasil jerih payah dan dedikasi kepada perusahaan. Saat ini beliau menjabat sebagai Direktur Utama PT. Perkebunan Nusantara XIII (Persero).

Fauzi Yusuf Dewan Pengawas Wakil Pemberi Kerja

14

Lahir di Meureudu, Aceh pada tanggal 20 Februari 1956. Menjadi Anggota Dewan Pengawas DAPENBUN Wakil Pemberi Kerja sejak 23 April 2008. Lulusan Sarjana Pertanian pada Universitas Sumatera Utara (1981) dan Magister Manajemen dari Institut Pertanian Bogor. Karir Beliau dimulai sebagai Calon Staf PNP VII (1982 s/d 1983), Asisten Afdeling PTP VII Kebun Sei Kapas (1983 s/d 1985), Asisten Afdeling PTP VII Kebun Sosa (1985 s/d 1991), Asisten Afdeling PTP VII Kebun Laras (1991 s/d 1993), Mengikuti Pendidikan Magister Manajemen Agribisnis Di IPB Bogor (1993 s/d 1994), Staf Bagian Tanaman Kandir PTP VII Bah Jambi (1994 s/d 1995), Asisten Kepala PTP VII Kebun Gunung Meliau (1995 s/d 1996), Asisten Kepala PTPN XIII Kebun Danau Salak (1996 s/d 1997), Administratur PTPN XIII Kebun Batu Licin / Pamukan (1997 s/d 2000), Mengikuti Program Manegerial Skills Assesment Angkatan II yang diadakan oleh Kantor Meneg BUMN (2000), Direktur PT. Perkebunan Centramas Nusantara (anak perusahaan PTPN XIII) Kalimantan Selatan (2000 s/d 2003). Beliau menjabat Direktur SDM PTPN XIII pada tanggal 1 April 2003 s/d 26 Desember 2006. Pada tanggal 27 Desember 2007 s/d 6 Maret 2009 Beliau menjabat sebagai Direktur Utama PTPN I. Selanjutnya sesuai Surat Keputusan Nomor: KEP-43/MBU/2009 tanggal 4 Maret 2009 Menteri Negara BUMN mengangkat Beliau sebagai Direktur Utama PTPN V yang pelantikannya dilaksanakan pada tanggal 6 Maret 2009.


3D )


Lahir di Jogjakarta, 4 Januari 1955, menjadi anggota Dewan Pengawas DAPENBUN sejak 2011. Gelar Sarjana Akuntansi dari STIEB- Bandung (1983) dan Magister Science (MSC) dari Pasca Sarjana Program Teknik dan Manajemen Industri dari ITB-Bandung (1989), selain itu beliau memiliki beberapa sertifikasi keahlian diantaranya Qualified Internal Auditor (QIA) dari lembaga Sertifikasi Internal Auditor, Keahlian Dana Pensiun dari Lembaga Standar Profesi Dana Pensiun dan Certified Risk Management Professional dari Lembaga Sertifikasi Profesi Manajemen Resiko. Saat ini beliau menjabat sebagai Direktur Keuangan, SDM & Umum merangkap Plt. Direktur Utama/Direktur PT. Kharisma Pemasaran Bersama Nusantara (PT KPBN).

Bambang Sudibyo Dewan Pengawas Wakil Pemberi Kerja

Lahir di Pangkalan Brandan, 27 Juli 1956. Gelar Sarjana Hukum diraih setelah menempuh kuliah di Universitas Sumatera Utara (1983) dan pada tahun 2007 menyelesaikan Pasca Sarjana dari Universitas Gajah Mada (UGM) Yogyakarta untuk Program Studi Manajemen Agribisnis. Peserta dari berbagai kursus dan pelatihan, Selain itu beliau juga aktif di berbagai organisasi diantaranya Ketua Koperasi Karyawan (Puskopkar) PTPN IV Medan, Ketua Umum Serikat Pekerja Perkebunan (SP-BUN) PTPN IV, Ketua Umum Federasi Serikat Pekerja Perkebunan Nusantara (FSP-BUN) Jakarta. Menjadi Anggota Dewan Pengawas sejak 2011. Posisi yang diembannya saat ini adalah Kepala Bagian Umum Kantor Pusat PTPN IV Medan.

Syahruddin Ali Dewan Pengawas Wakil Peserta Aktif

Lahir di Rantau Panjang, 2 Agustus 1962. Menjadi anggota Dewan Pengawas sejak 2011. Sarjana Hukum dari Universitas Samudra Langsa (1995) dan Magister Hukum dari Sekolah Tinggi Ilmu Hukum Islam Jakarta (2003). Peserta dari berbagai kursus/pelatihan baik yang diadakan di medan jakarta dan kota besar lainnya. Beliau juga mempunyai pengalaman yang cukup banyak dalam berbagai bidang Organisasi. Posisi yang diembannya saat ini adalah Kepala Urusan Humas Protokoler Sekretaris Perusahaan.

Hasan Basri Dewan Pengawas Wakil Peserta Aktif

15


16

3D )


RM. Sitompul Dewan Pengawas Wakil Pensiunan

Lahir di Tarutung Sumatera Utara, 8 Agustus 1940. Menjabat sebagai Anggota Dewan Pengawas sejak 2010. Lulusan B.Sc (Agriculture) dari Akademi Departemen Pertanian (1963) dan Master Business of Administration (MBA) dari Institut Pengembangan Wiraswasta Indonesia Jakarta (1993). Peserta dari berbagai kursus/pelatihan di dalam dan luar negeri termasuk di Malaysia dan Australia. Jabatan terakhir yang di embannya di lingkungan PTPN sebagai Kepala Bagian Satuan Pengawas Intern (SPI), Divisi Internal Auditor PTP X yang menjadi PTPN VII. Selain itu beliau juga aktif di berbagai organisasi diantaranya sebagai Ketua Umum Pengurus Besar P3RI.

M. Idrus Dewan Pengawas Wakil Pensiunan

Lahir di Polmas Sulawesi Selatan pada 18 Oktober 1942. Menjabat sebagai Anggota Dewan Pengawas Sejak 2010. Lulusan Sarjana Ilmu Administrasi dari Universitas Dr. Soetomo, Surabaya (1980), Sarjana Hukum dari Universitas Merdeka, Surabaya (1986) dan Sarjana Ekonomi dari Fakultas Ekonomi Universitas Airlangga, Surabaya (2000) serta Magister Manajemen dari Fakultas Ekonomi Universitas Airlangga, Surabaya (1993). Peserta dari berbagai kursus dan pelatihan di dalam dan luar negeri termasuk di Philipina, Amerika Serikat dan Saudi Arabia. Beliau juga aktif dalam berbagai organisasi diantaranya sebagai Sekretaris Umum Pengurus Besar P3RI. Jabatan terakhir yang di embannya dilingkungan PTPN sebagai Kepala Bagian Pemasaran PT. Perkebunan Nusantara XII.


3D )


LAPORAN DIREKSI

Pendiri dan Mitra Pendiri yang terhormat, Banyak hal yang telah kami lalui dan kerjakan di sepanjang tahun 2011 yang patut kami laporkan dalam laporan tahunan ini sebagai bentuk pertanggungjawaban kepada pendiri dan mitra pendiri dan seluruh pemangku kepentingan. Kinerja DAPENBUN 2011 Tahun 2011 merupakan masa penting dalam proses transformasi pengelolaan DAPENBUN yang berkelanjutan baik dari sisi organisasi, sumber daya manusia, sistem informasi dan manajemen risiko sampai penerapan tata kelola yang baik. Dari upaya tersebut di atas, DAPENBUN tetap konsisten dalam mencetak pendapatan/pengembangan investasi dan pertumbuhan aset bersih tahun 2011 jika dibandingkan dengan pencapaian selama 2010. Dalam kesempatan ini dapat kami laporkan bahwa laporan keuangan DAPENBUN tahun 2011 telah di audit oleh Kantor Akuntan Publik (KAP) BDO Tanubrata Sutanto Fahmi & Rekan dengan pendapat Wajar Tanpa Pengecualian. Pendapat auditor independen menunjukan bahwa pengelolaan dan pelaporan keuangan DAPENBUN telah sesuai dengan norma maupun prinsip akuntansi yang lazim. Berdasarkan laporan keuangan, hingga akhir Desember 2011, DAPENBUN mencetak pendapatan investasi sebesar Rp.508 milyar atau 11,6% di atas asumsi bunga teknis dalam perhitungan kewajiban aktuaria peserta program

pensiun sebesar 10%. Kontribusi hasil investasi sebagian besar diperoleh dari pendapatan saham yang jumlahnya mencapai Rp.176 milyar. Dari sisi pertumbuhan aset bersih per 31 Desember 2011 DAPENBUN berhasil meraih peningkatan hingga 101,1% menjadi Rp.6,48 triliun dari Rp.6,40 triliun pada tahun sebelumnya. Sedangkan dari sisi Rasio Kecukupan Dana (RKD) tahun 2011, mencapai 89,2% atau menurun dari tahun 2010 sebesar 94,2%. Penurunan rasio kecukupan dana DAPENBUN dari posisi per 31 Desember 2011 sebesar 5% terutama disebabkan belum diperhitungkannya kenaikan Manfaat Pensiun dan perubahan PhDP bagi 10 (sepuluh) pemberi kerja yang seharusnya rasio pendanaan tahun 2010 sebesar 89,7%. Kenaikan Manfaat pensiun (KMP) dan Perubahan PhDP 2011 Kenaikan Manfaat Pensiun (KMP) maupun perubahan PhDP sangat diharapkan dan selalu dinantikan oleh peserta program pensiun yang di kelola DAPENBUN, demikian juga kami selaku pengelola mengingat kebutuhan yang cenderung meningkat. Sesuai ketentuan Dana Pensiun, Mitra pendiri yang menyelenggarakan Program Pensiun Manfaat Pasti (PPMP) usulan untuk Kenaikan manfaat pensiun (KMP) maupun perubahan PhDP dilakukan oleh mitra pendiri. Oleh karena itu tahun 2011 merupakan momen penting bagi kami dan peserta karena kenaikan manfaat pensiun dilakukan secara parsial sesuai kemampuan masing-masing mitra pendiri yang berbeda dengan periode sebelumnya. 17


3D )

Dari 18 pemberi kerja yang dikelola DAPENBUN, diantaranya 10 pemberi kerja telah melakukan Kenaikan Manfaat Pensiun (KMP) maupun perubahan PhDP sesuai kemampuan masing-masing mitra pendiri. Hal ini merupakan babak baru dalam pengelolaan program pensiun dengan multi mitra pendiri yang manfaat pensiunnya berbeda. Kenaikan Manfaat Pensiun (KMP) maupun perubahan PhDP tersebut menuntut kami sebagai pengelola untuk bekerja lebih keras untuk meningkatkan Kekayaan pendanaan baik yang berasal dari iuran peserta/mitra pendiri maupun hasil pengembangan investasi. Sejalan dengan perubahan KMP dan PhDP tersebut diatas, maka sesuai ketentuan telah dilakukan perubahan Peraturan Dana Pensiun Perkebunan (PDP) yang telah disahkan oleh Menteri Keuangan dengan Surat Keputusan No.KEP-842/KM.10/2011 tanggal 22 Nopember 2011 yang saat ini masih dalam proses penempatan dalam Berita Negara RI. Rasio Kecukupan Dana Rasio Kecukupan Dana merupakan alat ukur keuangan yang digunakan untuk menilai kemampuan Dana Pensiun dalam memenuhi kewajiban pembayaran manfaat pensiun secara jangka panjang. Rasio Kecukupan Dana (RKD) menunjukan kenaikan dari tahun 2007 mencapai 60,5% menjadi 89,2% pada tahun 2011. Kenaikan rasio kecukupan dana tersebut di dorong pertumbuhan aset bersih atau kekayaan yang rata-rata mencapai 9,9% per tahun lebih tinggi dari kenaikan kewajiban aktuaria yang mencapai 0,5% per tahun. Di lihat dari sebaran rasio kecukupan dana 18 (delapan belas) pemberi kerja yang tergabung dengan Dana Pensiun Perkebunan, sebaran rasio kecukupan dana masing – masing pemberi kerja

18


bervariasi sejalan dengan kemampuan keuangan masing-masing pemberi kerja. Dari 18 (delapan belas) pemberi kerja diantaranya terdapat pemberi kerja yang memiliki rasio kecukupan dana RKD < 100% dan tidak memiliki kemampuan untuk memenuhi kewajiban iuran tambahan. Hal ini mengakibatkan posisi kekayaan tersedia hanya untuk memenuhi pembayaran manfaat pensiun bagi pensiunan (peserta pasif). Sedangkan kekayaan untuk Pembayaran manfaat pensiun peserta aktif tidak mencukupi. Sesuai ketentuan perundang-undangan mengenai dana pensiun, bahwa kepesertaan mitra kerja dalam program pensiun seharusnya dapat ditangguhkan. Atas kondisi tersebut kami telah melakukan konsultasi dengan Biro Dana Pensiun Departemen Keuangan melalui Pendiri untuk menemukan penyelesaiannya. Hal tersebut kami lakukan untuk menghindari dampak yang mungkin terjadi dikemudian hari apabila kekayaan tidak mencukupi pembayaran manfaat pensiun karyawan yang masih aktif bekerja. Penanganan Investasi Bermasalah Penanganan investasi bermasalah Proyek Kemayoran ex 2004 yang dilakukan pada tahun 2011 sebenarnya merupakan langkah lanjutan penyelesaian dengan mengacu pada legal standing position DAPENBUN yang kajian menyeluruh telah dimulai sejak akhir 2009. Pada tahun 2011 investasi bermasalah pada Proyek Kemayoran berupa Apartemen Palazzo sebanyak 164 unit dengan nilai Rp.186,1 M dan Promissory Notes I PT Garuda Tradatama senilai Rp.155,1 M dengan jaminan hotel Park Plaza, penanganannya telah memasuki upaya hukum guna mengoptimalkan recovery bagi DAPENBUN.


3D )

Pada tahun 2010 PT Pelita Propertindo Sejahtera (“PPS”) selaku Pengembang Apartemen Palazzo sesuai keputusan Pengadilan Niaga Jakarta yang telah dikuatkan oleh keputusan MA yang berkekuatan hukum tetap telah dinyatakan pailit. Selanjutnya berdasarkan Rapat Kreditur pada Oktober 2010, telah dicapai keputusan insolvensi sehingga akan dilakukan likuidasi terhadap PPS setelah pihak kurator yang ditunjuk telah menyelesaikan seluruh kewajiban terhadap kreditur. Adapun terhadap 164 unit apartemen Palazzo milik DAPENBUN telah terdaftar pada boedel pailit PPS atas nama PT Istana Makmur Sentosa (“IMS”), dikarenakan transaksi pembelian apartemen yang dilakukan DAPENBUN sebelumnya melalui IMS, tidak langsung dengan PPS selaku pengembang. DAPENBUN selanjutnya melalui kantor pengacara Marsinih Martoatmodjo Iskandar Kusdihardjo (“MMIK”) mengajukan gugatan terhadap IMS di Pengadilan Negeri Jakarta Pusat pada Oktober 2011 dan telah memperoleh keputusan yang berkekuatan hukum tetap pada Desember 2011 yaitu bahwa 164 unit apartemen Palazzo adalah milik DAPENBUN yang diperoleh berdasarkan Perikatan Perjanjian Jual Beli (“PPJB”) dengan IMS, telah dibayar lunas, dan DAPENBUN berhak atas denda keterlambatan penyerahan apartemen oleh IMS. Selanjutnya DAPENBUN menyampaikan legal position DAPENBUN kepada pihak kurator kepailitan guna mendapatkan pengesahan dan penyelamatan aset DAPENBUN tersebut.


Promissory Notes I PT Garuda Tradatama (“PN I Garuda”) jatuh tempo pada 20 Juli 2006 dan telah dilakukan perpanjangan hingga 3 April 2007. PT Garuda Tradatama selaku peneribit telah wanprestasi, tidak membayar pokok dan bunga perpanjangan periode 20 Juli 2006 sampai dengan 3 April 2007, tidak mempersiapkan dana pelunasan PN I Garuda yang seharusnya disetor ke rekening Bank Permata selaku Agen Pembayaran serta tidak membayar Pajak Bumi dan Bangunan Hotel Park Plaza periode tahun 2006 hingga tahun 2011 (yang menjadi jaminan PN I Garuda). Nilai jaminan PN I Garuda mengalami penurunan, pada awal penerbitan sebesar Rp 275 M menjadi Rp 134 M, berdasarkan hasil appraisal Juli 2010. Status jaminan paripasu dengan PN II Garuda sebesar Rp 80 M. Untuk penanganan investasi tersebut DAPENBUN telah menunjuk Kantor Pengacara Irfan Melayu SH, LLM untuk melakukan melakukan gugatan perdata kepada PT Garuda Tradatama, Pemegang Saham PT Garuda Tradatama dan Pihak-pihak lain yang terkait dengan Penerbitan PN I Garuda Tradatama dan sampai dengan akhir Desember 2011 telah dilakukan persidangan sebanyak 5 (lima) kali.

19


3D )

Penerapan Tata Kelola Menjadi salah satu dana pensiun dengan jumlah peserta terbesar nasional merupakan dorongan kuat bagi manajemen dan seluruh karyawan DAPENBUN untuk selalu meningkatkan penerapan prinsip Tata Kelola Dana Pensiun yang Baik (GPFG). Bagi Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN), penerapan GPFG bukan sekedar memenuhi peraturan perundang undangan namun merupakan elemen fundamental yang mengacu kepada praktek-praktek terbaik dalam pengelolaan dana pensiun (best practices). Kami meyakini bahwa dengan menerapkan GPFG berarti memfasilitasi bekerja optimal, sehingga mampu meningkatkan kinerja DAPENBUN. Sepanjang tahun 2011, serangkaian langkah dilakukan secara intensif guna membangun, menerapkan dan mengevaluasi proses implementasi GPFG. Langkah ini merupakan rangkaian rencana kerja yang terprogram, dengan sasaran akhir terwujudnya DAPENBUN sebagai salah satu dana pensiun dengan praktik tata kelola yang baik di masa depan. Demi menjaga agar rencana

20


tersebut dapat terwujud maka ditetapkan berbagai penyusunan kebijakan dan SOP di awal 2011, yang kemudian dilanjutkan dengan proses internalisasi. Selain itu dalam penerapan manajemen risiko, sedang disusun panduan manajemen risiko sebagai manual bagi manajemen dalam mitigasi atas risiko pengelolaan Dana Pensiun Perkebunan. Apresiasi Kerja keras tim manajemen dan seluruh karyawan, DAPENBUN telah menghasilkan pencapaian kinerja tahun 2011. Atas seluruh pencapaian tersebut, kami ingin menyampaikan penghargaan setinggi-tingginya atas dedikasi yang telah ditunjukan oleh para karyawan. Kami juga berterima kasih kepada Pendiri, Mitra Pendiri, Dewan Pengawas dan mitra kerja atas kepercayaan yang telah diberikan. Semua itu memberikan arti yang besar bagi keberhasilan DAPENBUN dalam melanjutkan pertumbuhan kinerja yang berkesinambungan di masa depan yang penuh tantangan ini.


3D )


Direksi

Haris Anwar

Roswita Nilakurnia

Dikdik Purwana

Direktur Investasi

Direktur Utama

Direktur Operasional

21


3D )


Profil Pengurus Lahir di Banda Aceh 24 Oktober 1966, Gelar Sarjana Ekonomi dari Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia (1992) dan Magister Sains Manajemen pada universitas yang sama (2010). Menjabat sebagai Direktur Utama DAPENBUN sejak Mei 2009. Sebelumnya beliau telah menduduki beberapa posisi penting di berbagai perusahaan baik di sektor keuangan maupun sektor riil. Memulai karir sebagai Senior Advisor pada The Flagler Management Group (1991-1992) yang menangani Proyek Bank Dunia di Indonesia, kemudian bergabung pada AAJ Associates/RSM International sejak 1992 untuk kemudian menjabat sebagai Managing Director PT AAJ Bismatamma (1997-1999), Managing Director PT AAJ Batavia (20042006). Selanjutnya menjadi Managing Director PT Oveseas Securities (20072008), dan Direktur Keuangan PT Risna Karya Warhana (Oktober 2008-April 2009). Selain itu beliau juga aktif sebagai Staf Pengajar Tetap pada Program S1 Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia sejak tahun 1993. Dalam perjalanan karirnya beliau telah menangani berbagai penugasan terkait restrukturisasi keuangan, restrukturisasi korporasi, IPO, merger dan akuisisi pada berbagai perusahaan di Indonesia baik swasta maupun BUMN.

22

Roswita Nilakurnia Direktur Utama


3D )

Dikdik Purwana Direktur Operasional


Lahir di Bandung, 9 Juli 1962, Lulusan STAN Jakarta kemudian meraih gelar Sarjana Ekonomi di Bandung serta Magister Akuntansi UNPAD Bandung. Menjadi Direktur Operasional DAPENBUN terhitung sejak tanggal 1 Juli 2011. Sebelumnya beliau menjabat sebagai Kepala Bagian SPI di PTPN VIII Bandung dan sebagai Ketua Umum di Serikat Pekerja Perkebunan (SPBUN) PTPN VIII serta aktif di beberapa organisasi lainnya. Berbagai pendidikan dan pelatihan sudah dijalani oleh beliau baik di dalam negeri maupun luar negeri, selain itu beliau juga aktif dalam mencurahkan ide-idenya dalam bentuk tulisan/paper di majalah internal perusahaan.

23


3D )

Lahir di Semarang pada 30 November 1967, Lulusan Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia (FEUI), sebagai Direktur Investasi yang di embannya sejak Mei 2009, mempunyai keahlian dalam “Restrukturisasi korporasi untuk tujuan lPO, Menyusun struktur keuangan untuk proyek-proyek khusus yang berhubungan dengan pendanaan proyek, perdagangan serta merger dan akuisisi” Jabatan sebelumnya diantaranya Direktur Pengembangan Bisnis, PT. Dayaindo Resources (2007-2009), Direktur Pelaksana PT. E-Capital Securities (20022007), Direktur Corporate Finance, PT. JAVA Securities (2000-2007), Kepala Bagian Treasury, Alatief Corporation (1998-2000), Direktur Corporate Finance, PT. Kartika Investindo (1997-2000), Direktur Corporate Finance, PT. Rashid Hussain Securities (1995-1997).

24


Haris Anwar Direktur Investasi


3D )


KEPALA CABANG

1.

Siswadi

9.

Imam Nugroho Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara IX (PERSERO)

Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara I (PERSERO)

2. 3. 4.

Tambah Karo Karo Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara II (PERSERO)

10.

Djoko Santoso Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara X (PERSERO)

Rachmad Prawirakusuma Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara III (PERSERO)

11.

Rusdi Lubis

12.

Soenariyono Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara XI (PERSERO) Soewarno

Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara IV (PERSERO)

Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara XII (PERSERO)

5.

Djoko Muljono Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara V (PERSERO)

13.

6.

Robinson Bangun Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara VI (PERSERO)

14.

7.

Budi Santoso

Wagio Ripto Sumarto Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara XIII (PERSERO) Bambang Hartadi Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara XIV (PERSERO)

15.

Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara VII (PERSERO)

8.

Dadi Sunardi Kepala Cabang DAPENBUN PT Perkebunan Nusantara VIII (PERSERO)

Gunawan Ciptadi Kepala Cabang DAPENBUN Lembaga Pendidikan Perkebunan (LPP)

16.

Agus D. Gozali PTH Kepala Cabang DAPENBUN PT. Riset Perkebunan Nusantara (PT.RPN)

17.

Abdul Hadi Lubis Kepala Cabang DAPENBUN PT Sarana Agro Nusantara (PT. SAN)

25


3D )


KEPALA BIDANG

Dari Kiri ke kanan : Depan : Titiek SMW (Kabid Kepesertaan) ; Deddy Kurniadi (Kabid. Umum & SDM) ; Hanny Iskandar (Kepala Satuan Pengawasan Internal & Manajemen Risiko) : Tiurma Sondang S (Kabid Investasi Pasar Modal & Pasar Uang) Belakang : Faisal Abidin (Kabid Investasi Langsung & Pengelolaan Aset) ; Prasetiawan (Kabid Keuangan).

26


3D )


KEPESERTAAN

27


3D )


JUMLAH PESERTA 329.958

329.673

328.103

328.543 327.159

2007

2008

2009

2010

2011

Kepala Bidang Kepesertaan

Tahun 2011 jumlah peserta Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) secara keseluruhan mengalami penurunan dengan jumlah peserta mencapai 327.159 orang atau menurun 1.384 orang (0,42%) dari jumlah peserta tahun 2010 yang mencapai 328.543 orang.

karena pemberi kerja/mitra pendiri tidak lagi menyertakan karyawan barunya sebagai peserta di Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) melainkan diikutsertakan sebagai peserta DPLK. Hal ini sesuai dengan kebijakan Pendiri bahwa bagi karyawan baru PTPN I s/d PTPN XIV diikutsertakan program pensiun iuran pasti (DPLK). Di sisi lain jumlah peserta pasif (pensiunan dan pensiun ditunda) selama 5 (lima) tahun terakhir meningkat 33% dari jumlah peserta aktif tahun 2007 sebanyak 120.218 orang menjadi 160.381 orang tahun 2011 sejalan dengan bertambahnya usia kerja.

Selama 5 (lima) tahun terakhir penurunan jumlah peserta aktif menurun 20% dari jumlah peserta aktif tahun 2007 sebanyak 207.885 orang menjadi 166.778 orang tahun 2011. Hal ini dimungkinkan karena sejak tahun 2009 Dana Pensiun Perkebunan tidak menerima peserta baru

Dari gambaran di atas perbandingan pembayaran manfaat pensiun dan penerimaan iuran peserta dan pemberi kerja sebagai berikut : TAHUN 2011 PENERIMAAN IURAN NORMAL

PEMBAYARAN MANFAAT PENSIUN

78.915

80.000

67.084

70.000

41.524

42.514

3.680

3.972

42.960 3.947 PTPN IX

PTPN X

PTPN XI

PTPN XII

36.648

40.000

1.940 11.534

196 891

223 13

206 1.937

1.678 7.117

6.501 10.785

8.339

3.848 8.424

PTPN III

7.626 6.928

12.886

PTPN II

16.364

4.081

10.000

3.437 12.851

20.000

10.259

25.117

30.000

473

50.000

49.408

53.978

60.000

PT.RPN

PT.SAN

PT.KPBN

0 PTPN I

28

PTPN IV

PTPN V

PTPN VI

PTPN VII PTPN VIII

PTPN XIII PTPN XIV

LPP


3D )


Sampai tahun 2011, hasil pengembangan dana dapat menutup pembayaran manfaat pensiun yang lebih besar dari penerimaan iuran. Jumlah penerima manfaat pensiun tahun 2011 seluruhnya berjumlah 160.381 orang yang tersebar di 18 pemberi kerja. Dalam meningkatkan pelayanan kepada peserta khususnya peserta pensiunan serta penerapan Tata Kelola Dana Pensiun yang Baik (GPFG) dengan sasaran penerimaan manfaat pensiun sesuai dengan tepat jumlah, tepat waktu dan tepat penerima, telah dilakukan registrasi ulang bekerja No 1 2 3 4 5 6 7 8

Pemberi Kerja PTPN I PTPN II PTPN III PTPN IV PTPN V PTPN VI PTPN VII PTPN VIII

9 PTPN IX 10 PTPN X 11 PTPN XI : Pensiunan Pensiun Janda/Duda 12 PTPN XII 13 PTPN XIII 14 PTPN XIV 15 LPP 16 PT. SAN 17 PT. RPN 18 PT. KPBN

sama dengan pemberi kerja maupun dengan organisasi pensiunan. Berdasarkan besaran jumlah manfaat pensiun tahun 2011 yang diterima pensiunan yang tersebar di 18 pemberi kerja setelah kenaikan manfaat pensiun dan atau perubahan PhDP besarnya manfaat pensiun adalah sebagai berikut :

Manfaat Pensiun 2011 Minimal Maksimal 69.300 2.459.330 69.300 2.468.065 125.000 2.582.420 100.000 2.557.795 125.000 2.469.330 150.000 1.898.135 100.000 2.828.230 69.300 2.459.445 69.300 125.000 125.000 100.000 125.000 81.800 69.300 69.300 72.765 69.300 69.300

2.459.340 2.664.565 2.582.305

2.974.440 2.471.840 2.404.010 2.459.340 1.503.875 2.459.340 539.120

Manfaat Pensiun 2010 Minimal Maksimal 69.300 2.459.330 69.300 2.468.065 69.300 2.459.445 69.300 2.459.415 69.300 2.459.330 69.300 1.725.575 69.300 2.459.330 69.300 2.459.445 69.300 69.300 69.300 69.300 69.300 69.300 69.300 69.300 69.300 -

2.459.340 2.478.665 2.459.335 2.478.700 2.459.340 2.404.010 2.459.340 1.432.260 2.459.340 -

29


3D )


Dilihat dari jumlah peserta di 18 (delapan belas) pemberi kerja dapat dikelompokan sebagai berikut ; (1) 4 pemberi kerja dengan jumlah peserta di atas 30.000 orang, (2) 8 pemberi kerja dengan jumlah peserta antara 11.563 orang s/d 21.286 orang, (3) 3 pemberi kerja dengan jumlah peserta antara 4.609 orang s/d 9.572 orang dan (4) 3 pemberi kerja dengan jumlah peserta antara 149 orang s/d 405 orang dengan tabel sebagai berikut :

Pemberi Peserta Aktif Kerja 2007 2008 2009 1 PTPN 1 7.226 6.824 6.851 2 PTPN 2 21.512 20.379 19.121 3 PTPN 3 28.600 28.505 27.352 4 PTPN 4 32.317 30.689 28.912 5 PTPN 5 14.791 14.584 14.310 6 PTPN 6 7.668 7.381 7.109 7 PTPN 7 16.218 15.590 14.902 8 PTPN 8 30.144 28.390 26.471 9 PTPN 9 10.255 9.555 8.795 10 PTPN 10 5.613 5.475 5.056 11 PTPN 11 7.266 6.578 5.905 12 PTPN 12 7.152 6.465 5.709 13 PTPN 13 12.626 12.352 12.029 14 PTPN 14 2.940 2.793 2.601 15 LPP 174 165 150 16 PT SAN 266 254 238 17 PT RPN 3.117 3.045 2.877 18 PT KPBN JUMLAH 207.885 199.024 188.388

No

Peserta Pensiunan dan Pensiun Ditunda 2010 2011 2007 2008 2009 2010 2011 6.554 6.250 3.770 4.144 4.816 5.069 5.313 17.838 16.440 13.261 14.275 15.230 16.352 17.528 26.032 24.628 11.305 12.293 13.408 14.564 15.798 27.392 25.725 21.237 23.868 25.476 26.774 28.207 13.975 13.557 1.410 1.689 1.999 2.375 2.760 6.879 6.614 1.945 2.220 2.480 2.713 2.958 14.088 13.251 4.773 5.368 6.149 6.931 7.725 24.774 23.028 18.978 20.638 22.351 23.918 25.479 8.048 7.349 11.568 12.162 12.786 13.383 13.937 4.640 4.318 6.467 6.942 7.348 7.704 7.888 5.325 4.798 8.304 8.924 9.514 10.030 10.488 5.006 4.301 9.881 10.512 11.136 11.719 12.270 11.629 11.235 3.723 4.041 4.354 4.756 5.134 2.446 2.277 1.714 1.850 2.037 2.183 2.341 137 124 245 252 262 272 281 221 204 138 149 164 179 195 2.716 2.534 1.499 1.607 1.775 1.921 2.075 145 4 177.700 166.778 120.218 130.934 141.285 150.843 160.381

Dari kelompok pemberi kerja di atas, diantaranya 9 (sembilan) pemberi kerja dengan peserta pensiunan (pasif) yang lebih besar dari peserta aktif atau yang masih melakukan pembayaran iuran.

30


3D )


INVESTASI PASAR MODAL & PASAR UANG

31


3D )


IHSG

Kepala Bidang Pasar Modal & Pasar Uang

Selama lima tahun terakhir, investasi dana pensiun meningkat sebesar 66,6%. dari tahun 2007 sebesar Rp.2,8 triliun meningkat hingga mencapai Rp.4,7 triliun pada akhir tahun 2011. Investasi dana pensiun sepanjang tahun 2011 diwarnai oleh krisis utang Negara-negara Eropa yang belum kunjung selesai. Krisis tersebut mempengaruhi volatilitas pasar modal dunia termasuk Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG). Volatilitas tersebut antara lain dapat terlihat pada tren pergerakan Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) selama 5 tahun dan di sepanjang tahun 2011. Pada akhir tahun 2011, indeks ditutup pada posisi 3.821 atau mengalami kenaikan sebesar 0,3% dibandingkan dengan posisi akhir tahun sebelumnya. Pada akhir tahun 2011, nilai investasi Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) mampu mencapai angka Rp.4,7 triliun, atau bertambah Rp.404 juta dari tahun sebelumnya. Pencapaian tersebut cukup menggembirakan di tengah krisis hutang di Negara Eropa yang mendorong volatilitas IHSG cukup dalam.

32

4.500 4.000 3.500 3.000 2.500 2.000 1.500 1.000 500 -

3.821 3.704

2.746 2.416 1.242

2007

2008

2009

2010

2011

Volatilitas indeks harga saham tersebut mempengaruhi pendapatan hasil investasi di pasar modal. Demikian pula dengan penurunan bunga deposito terkait dengan kebijakan penurunan bunga SBI yang mendorong pendapatan bunga deposito terutama pada akhir tahun 2011. Namun demikian, secara keseluruhan pendapatan hasil investasi mencapai sebesar Rp.508 milyar atau 10,8% dari total investasi.

Portofolio Investasi Portofolio investasi berdasarkan nilai perolehan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) tahun 2011, terdapat 13 (tiga belas) jenis instrumen investasi yang sesuai dengan arahan investasi dan ketentuan Perundang-undangan. Jenis investasi Surat Berharga Negara, Deposito Berjangka, Obligasi, Reksadana dan Saham masih tetap merupakan instrumen investasi DAPENBUN yang dominan. Selama tahun 2011 investasi Surat Berharga Negara (SUN) mencapai 6,1% dari total investasi atau menurun dari tahun sebelumnya yang mencapai 18,2%.

3D )


Hal ini disebabkan pelepasan Surat Utang Negara pada akhir tahun sehubungan nilai pasar lebih tinggi dari harga pada saat pembelian. Sedangkan investasi pada Deposito On Call maupun Deposito Berjangka meningkat dari masing-masing 4,3% dan 15,3% tahun 2010 menjadi masing-masing 5,4% dan 28,4% dari total investasi. Peningkatan tersebut dalam rangka antisipasi penurunan harga pasar saham sejalan volatilitas IHSG di pasar modal terkait dengan krisis hutang Negara Eropa. JENIS INVESTASI (dalam jutaan Rupiah)

2011 NILAI PEROLEHAN

%

2010 NILAI PEROLEHAN

%

Surat Berharga Negara

285.906

6,1

780.722

18,2

Deposito On Call

254.402

5,4

184.547

4,3

Deposito Berjangka

1.336.315

28,4

656.300

15,3

Saham

1.303.103

27,7

1.497.391

34,8

Obligasi

866.950

18,4

738.999

17,2

Sukuk

15.000

0,3

20.000

0,5

276.452

5,9

166.714

3,9

220.000

4,7

105.000

2,4

Penempatan Langsung

88.924

1,9

88.924

2,1

Surat Pengakuan Utang

-

-

-

-

Tanah

11.888

0,3

11.888

0,3

Bangunan

45.464

1,0

49.480

1,2

Tanah dan Bangunan

1.256

0,1

1.306

0,1

4.301.271

100,0

Reksa Dana Pasar Uang, Reksa Dana Pendapatan Tetap, Reksa Dana Saham, dan Reksa Dana Campuran Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif Penyertaan Terbatas

TOTAL INVESTASI

Instrumen investasi lainnya, seperti Obligasi memiliki porsi 18,4% dari total investasi atau sedikit menurun dari tahun sebelumnya sebesar 17,2%. Sementara investasi dalam bentuk semua jenis Reksadana mengalami peningkatan dari tahun sebelumnya.

Hasil Investasi Hasil Investasi Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) selama 5 (lima) tahun terakhir menunjukan pertumbuhan kecuali tahun 2008, karena dampak krisis global yang sangat mempengaruhi pendapatan investasi terutama terkait dengan penurunan IHSG. Jika dibandingkan dengan salah satu indikator pasarnya yaitu IHSG terlihat memiliki korelasi yang positif dimana pada kondisi return IHSG positif maka hasil investasi Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) juga positif.

PENDAPATAN INVESTASI 600.000 508.339 500.000

508.484

455.072 401.565

4.705.659

100,0

Walaupun investasi Saham menurun dari 34,8% tahun 2010 menjadi 27,7% tahun 2011, namun nilai investasi Saham menempati urutan pertama dari seluruh instrument investasi yang dilakukan DAPENBUN.

(Dalam Jutaan Rupiah)


400.000

300.000

283.041

200.000

100.000

0

2007 2008 2009 2010 2011

33


3D )



1,0% 0,3%

0,1%

Deposito On Call

1,9% 0,3%

5,9%

4,7%

6,1%

Deposito Berjangka

5,4% Saham Obligasi

18,4% 28,4%

Sukuk Reksa Dana Pasar Uang, Reksa Dana Pendapatan Tetap, Reksa Dana Saham, dan Reksa Dana Campuran

27,7%

Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif Penyertaan Terbatas Penempatan Langsung Tanah Bangunan Tanah dan Bangunan

Proporsi Investasi DAPENBUN Tahun 2011

Grafik di atas memperlihatkan bahwa proporsi investasi DAPENBUN dalam bentuk Deposito On Call termasuk Deposito Berjangka berada di kisaran 33,8% dari total investasi. Sementara berada di urutan kedua, investasi Saham dengan kisaran 27,7%. Urutan ketiga adalah Obligasi yang berada di kisaran 18,7%. Selanjutnya, investasi dalam bentuk Reksadana menempati urutan keempat dengan kisaran antara 10,6%.

Kinerja Investasi Kinerja investasi DAPENBUN, dapat dilihat dari ROA dan ROI yang dicapai dibandingkan dengan kinerja tahun 2010, kinerja investasi tahun 2011 meningkat cukup signifikan. Hal ini dapat dilihat pada ROA (Return on Assets) dan ROI (Return on Investment)

34

DAPENBUN tahun 2011 yang secara agregat besarnya masing-masing adalah sekitar 6,59% dan 4,70%. Secara umum, ROA dana pensiun tahun 2011 lebih rendah daripada ROI-nya. Hal ini antara lain disebabkan adanya Aset Tidak Lancar yang dimiliki DAPENBUN. Aset tidak lancar tersebut sebagian besar adalah piutang iuran tambahan yang berumur lebih dari 3 bulan di beberapa pemberi kerja, sedangkan Aset Lain-lain merupakan investasi yang tidak produktif. Nilai ROI disebabkan oleh beberapa hal, antara lain tingginya peningkatan pendapatan yang belum direalisasi dan masih belum adanya kinerja positif pasar modal (ditandai dengan penurunan pendapatan yang belum direalisasi atau nilai wajar masih di bawah nilai perolehan).


3D )


INVESTASI LANGSUNG & PENGELOLAAN ASET

35


3D )

Kepala Bidang Investasi Langsung & Pengelolaan Aset

Restrukturisasi dan Penyehatan Portfolio Aset Langsung Dalam rangka penyehatan aset langsung berupa tanah, bangunan, tanah & bangunan dan penyertaan saham (anak perusahaan DAPENBUN), DAPENBUN telah melakukan klasifikasi aset menjadi tiga kelompok yaitu ; aset produktif, belum produktif dan aset tidak produktif.

Aset Belum Produktif Aset belum produktif adalah aset yang belum memberikan konstribusi kepada DAPENBUN, namun masih memiliki bisnis yang prospektif ke depannya, diantaranya adalah PT Dapenbun Investama dan PT Tanindo. Kedua perusahaan tersebut masih dapat dioptimalkan dengan melakukan rekstrukturisasi aset portfolio yang ada didalamnya. PT Dapenbun Investama PT Dapenbun Investama (“PT DI”) merupakan perusahaan yang bergerak di bidang perdagangan dan pertanian, DAPENBUN merupakan pemegang saham pengendali PT DI dengan porsi kepemilikan mencapai 99,9%.

36


Sejak didirikan tahun 2005 PT DI belum pernah memberikan hasil kepada DAPENBUN. Hal ini dikarenakan struktur portfolio Investasi PT DI belum sehat. Permasalahan utama dan terbesar yang dihadapi PT DI adalah piutang di PT Surisenia Plasmataruna (“SSPT”), dimana PT DI merupakan pemegang saham minoritas namun merupakan kreditur terbesar di PT SSPT. PT SSPT pada dasarnya memiliki aset produktif yaitu Pabrik Minyak Kelapa Sawit (“PMKS”) namun pengelolaannya tidak optimal karena keterbatasan dana (modal kerja) yang dimiliki PT DI. Agar investasi DAPENBUN di PT DI menjadi produktif maka DAPENBUN berencana melakukan penambahan modal untuk keperluan Likuiditas PT DI setelah menjadi pemegang saham pengendali di PT SSPT dan mempertahankan kondisi pabrik tetap berjalan sehingga mempunyai nilai tambah ekonomis. PT Tanindo PT Tanindo merupakan Perusahaan yang bergerak dalam bidang konsultan umum dengan porsi kepemilikan saham DAPENBUN di PT Tanindo sebesar 50%. Sejalan dengan perubahan portfolio investasi DAPENBUN, PT Tanindo akan dikembangkan sebagai perusahaan jasa umum lainnya. Untuk tahap awal akan melakukan restrukturisasi bisnis dan bergerak dalam bidang pengelolaan gedung. Untuk mencapai tujuan tersebut DAPENBUN berencana membeli saham dari pemegang saham lama sehingga menjadi pemegang saham pengendali.


3D )


Aset Tidak Produktif

Perhimpunan Penghuni Rumah Susun (PPRS) TKC untuk segera menyampaikan peta pertelaan dan bila perlu akan melakukan upaya hukum.

Aset tidak produktif adalah aset yang dalam jangka panjang memiliki kecendrungan penurunan nilai dikarenakan; nilai perolehan yang tidak wajar, lokasi aset yang tidak prospektif, biaya pemeliharaan tinggi sementara pendapatan tidak maksimal (cost centre). Yang masuk dalam kelompok aset tidak produktif adalah; tanah dan bangunan Rancamaya (Bogor), Apartemen Taman Kemayoran Condominium (“TKC”) dan Apartemen Pavilion Tanah Abang. Untuk memaksimalkan aset tersebut diatas DAPENBUN berencana melakukan divestasi secara bertahap. Tanah dan Bangunan Rancamaya Bogor Investasi Tanah & Bangunan Rancamaya Bogor berasal dari pengalihan surat pengakuan hutang PT Bhakti Panjiwira menjadi Obligasi Suryamas Duta Makmur yang kemudian dialihkan menjadi Tanah, Tanah & Bangunan Rancamaya (SWAP Aset). Kondisi tanah dan bangunan kurang prospektif karena jauh dari jalan raya, luas tanah dan Bangunan cukup besar sehingga kurang diminati konsumen, sementara konsumen lebih menyenangi tanah dan bangunan yang lebih kecil. Untuk mengurangi beban pemeliharaan dan beban lainnya terkait dengan kepemilikan aset tersebut akan diupayakan dijual pada tahun 2012. Apartemen TKC Apartemen TKC direncanakan dijual setelah kelengkapan dokumen investasi terpenuhi. Saat ini DAPENBUN belum memiliki peta pertelaan sehingga menjadi kendala dalam penjualan aset. DAPENBUN telah meminta developer melalui

Apartemen Pavilion Tanah Abang Investasi Apartemen Pavilion Tanah Abang berasal dari penyelesain surat pengakuan hutang PT Bhakti Panjiwira yang kemudian dialihkan menjadi Apartemen Pavilion Tanah Abang (SWAP Aset). Apartemen Pavilion Tanah Abang direncanakan dijual setelah kelengkapan dokumen investasi terpenuhi. Kepemilikan DAPENBUN baru berupa pengalihan hak dari PT Bhakti Panjiwira, DAPENBUN akan meminta Legal Opini dan mengurus hak kepemilikan sehingga menjadi aset clean & clear yang siap untuk dijual. Pembentukan Joint Venture (“JV”) Company dengan PTPN II Dalam rangka penyelesaian piutang iuran PTPN II akan membentuk JV Company melalui pengembangan aset PTPN II (Persero) pada ex-area Rumah Sakit Tembakau Deli (“RSTD”) dan tanah ex Kebun Helvetia Medan. Rencana pengembangan usaha akan dilakukan dengan beberapa opsi antara lain; Hotel, Shopping Mal dan Function Hall. DAPENBUN dengan PTPN II (Persero) secara bersama-sama melakukan penjajakan dengan potensial investor/strategic partner.

37


3D )

Tanggal 15 Desember 2011 DAPENBUN dan PTPN II (Persero) beserta Deputi Industri Primer Kantor Kementerian BUMN RI telah menandatangani Nota Kesepahaman tentang Pokok-Pokok Rencana penyelesaian Tunggakan Iuran PT Perkebunan Nusantara II, dan Pendirian Perusahaan Patungan.

Penanganan Aset Bermasalah Apartemen Palazzo Berawal dari investasi DAPENBUN untuk membeli 164 (seratus enam puluh empat) unit Apartemen Palazzo yang terletak di Kemayoran dari PT Istana Makmur Sentosa (selaku marketing dari PT Pelita Propertindo Sejahtera) sebesar Rp. 186.100.800.000,-. Hingga tanggal 31 Desember 2010, bangunan rumah susun Apartemen Palazzo belum selesai, dan dokumen kepemilikan belum diperoleh DAPENBUN sehingga pengeluaran untuk pembelian rumah susun Apartemen Palazzo diklasifikasikan sebagai Aset lain-lain. Untuk penanganan penyelesaian permasalahan DAPENBUN telah menunjuk Kantor Pengacara Marsinih Martoatmodjo Iskandar Kusdihardjo (”MMIK”) sesuai perjanjian jasa hukum No. D.03/PERJ/05/IV/2010-03/MMIK/IV/2010 untuk melakukan gugatan Wanprestasi kepada PT IMS dan pada pertengahan Desember 2011 telah mendapatkan putusan pengadilan bahwa PT IMS dinyatakan Wanprestasi dan DAPENBUN mendapatkan keabsahan terhadap PPJB 164 unit Apartemen Palazzo.

38


SPU PT Garuda Tradatama Berawal dari kerjasama investasi dengan PT Theda Pratama berupa proyek Hotel Park Plaza dalam bentuk penyertaan saham di PT Theda Makmur sejumlah Rp.135 M dengan porsi saham sebesar 50%. Dalam perjalanannya Investasi DAPENBUN melalui penyertaan saham di PT Theda Makmur untuk pembangunan Hotel Park Plaza tidak dilaksanankan seperti rencana awal. Terkait dengan kondisi tersebut di atas DAPENBUN melepas penyertaan saham di PT Theda Makmur. Dana dari hasil penjualan saham tersebut diinvestasikan kembali dalam bentuk Promissory Notes I PT Garuda Tradatama (“PN I Garuda”) Tahun 2005 dengan jaminan Hotel Park Plaza. Pada Desember 2005 telah PT Garuda Tradatama telah menerbitkan Promissory Notes II (“PN II Garuda”) sejumlah Rp.80 M. DAPENBUN selaku pemegang PN I Garuda menyetujui penerbitan PN II Garuda serta menyetujui penggunaan jaminan secara paripassu dan proporsional antara PN I Garuda dengan PN II Garuda dengan syarat jika telah dilakukan appraisal ke dua, nilai jaminan kurang maka Penerbit diwajibkan menambah nilai jaminan.


3D )


Penggunaan dana hasil penerbitan PN II Garuda adalah untuk pembangunan Hotel Park Plaza, namun dalam perjalanannya sama sekali tidak pernah ada pembangunan. PN I Garuda jatuh tempo pada 20 Juli 2006 dan telah dilakukan perpanjangan sampai dengan 3 April 2007 dan DAPENBUN tidak menerima pembayaran pokok maupun bunga secara tunai dari Penerbit. Untuk penanganan masalah tersebut DAPENBUN telah menunjuk Kantor Pengacara Irfan Melayu SH, LLM untuk mewakili DAPENBUN dalam penanganan penyelesaian Park Plaza. Akhir September 2011 DAPENBUN telah melakukan gugatan perdata kepada PT Garuda Tradatama, Pemegang Saham PT Garuda Tradatama dan Pihak-pihak lain yang terkait dengan Penerbitan PN I Garuda ke Pengadilan Negeri Jakarta Pusat. Sampai dengan akhir Desember 2011 telah dilakukan persidangan sebanyak 5 (lima) kali, dengan pelaksanaan sidang mediasi sebanyak 1 (satu) kali.

39


3D )


KEKAYAAN & PENDANAAN

40

3D )

KEKAYAAN

5.000.000

2.500.000 2.000.000

3.196.045

3.500.000 3.000.000

3.505.663

Dalam Jutaan Rupiah

4.000.000

2007

2008

4.176.371

4.500.000

4.948.960


4.827.541


1.500.000 1.000.000 500.000 0

Kepala Bidang Keuangan

Salah satu elemen penting yang digunakan untuk mengukur pertumbuhan industri dana pensiun adalah besarnya pertumbuhan dana yang dihimpun dan dikembangkan dalam bentuk pertumbuhan aset bersih atau kekayaan. Perkembangan pasar modal sangat mempengaruhi pertumbuhan kekayaan dana pensiun termasuk Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) yang sebagian portofolionya dilakukan di pasar modal. Perkembangan kekayaan Dana Pensiun Perkebunan selama 5 (lima) tahun dapat dilihat dari data sebagai berikut:

ASET BERSIH

2011

4.392.011

4.356.588

4.000.000

2.000.000

6.476.631

5.000.000

3.000.000

2010

5.695.515

Dalam Jutaan Rupiah

6.000.000

6.408.307

7.000.000

1.000.000

0

2007

2008

2009

2009

2010

2011

Berdasarkan data di atas, kekayaan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) menunjukan pertumbuhan, kecuali tahun 2008 terkait krisis global dan kembali tumbuh tahun 2009. Kekayaan dana pensiun perkebunan tahun 2011 mengalami pertumbuhan 2,5% dibandingkan tahun sebelumnya. Pertumbuhan tersebut terutama berasal dari penerimaan iuran dan hasil pengembangan investasi. Dalam rangka memaksimalkan pengelolaan kekayaan DAPENBUN, semua kekayaan yang dimiliki harus dialokasikan dalam bentuk investasi yang diperkenankan oleh peraturan perundangan di bidang dana pensiun. Penempatan kekayaan dalam bentuk investasi tersebut diharapkan dapat memberikan return yang positif kepada DAPENBUN sehingga akhirnya dapat meningkatkan nilai kekayaan. Dilihat dari tingkat pertumbuhannya, tingkat pertumbuhan kekayaan tertinggi terjadi pada tahun 2009 setelah mengalami penurunan pada tahun 2008. Meskipun tingkat pertumbuhan kekayaan tahun 2011 mencapai 2,5%, namun demikian, mengingat total kekayaan yang dikelola oleh Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) relatif lebih kecil dibandingkan dengan total kewajiban aktuaria, maka rasio pendanaan DAPENBUN masih di bawah 100%. Hal ini disebabkan kenaikan kewajiban aktuaria peserta lebih tinggi dari pertumbuhan kekayaan, sejalan dengan rata-rata usia karyawan peserta dari pemberi kerja menjelang memasuki usia pensiun.

41


3D )


Sebaran Kekayaan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) LPP 0,3%

PTPN XIV 0,9% PTPN XIII 4,4% PTPN XII 7,4% PTPN XI 6,6%

PT.RPN PT.SAN 1,5% 0,2%

PT.KPBN 0,1%

PTPN I 2,6%

PTPN II 4,0% PTPN III 12,4%

PTPN IV 17,6%

PTPN X 6,4% PTPN IX 6,9%

PTPN VII 8,1%

PTPN VIII 13,7%

PTPN VI 3,0%

Proporsi Kekayaan per Pemberi Kerja 2011

Dari 18 (delapan belas) mitra pendiri yang tergabung dalam program pensiun DAPENBUN, dibuat 4 (empat) kategori kepemilikan kekayaan, yaitu (1) mitra pendiri dengan kekayaan antara Rp.400 milyar – Rp.800 milyar, (2) mitra pendiri dengan kekayaan antara rp 230 milyar – Rp 370 milyar, (3) mitra pendiri dengan kekayaan antara Rp 100 milyar – Rp 220 milyar dan (4) mitra pendiri dengan jumlah kekayaan di bawah Rp 100 milyar. PEMBERI KERJA 2011 PTPN I 128.079 PTPN II 197.093 PTPN III 614.446 PTPN IV 869.831 PTPN V 192.303 PTPN VI 148.351 PTPN VII 403.008 PTPN VIII 678.812 PTPN IX 339.264 PTPN X 316.930 PTPN XI 328.291 PTPN XII 365.482 PTPN XIII 219.212 PTPN XIV 44.544 LPP 13.242 PT.RPN 11.503 PT.SAN 73.884 PT.KPBN 4.686 KEKAYAAN 4.948.960

2010 126.708 222.818 609.831 880.196 184.150 137.632 341.085 674.378 302.269 296.937 332.185 371.741 210.609 41.938 13.432 70.005 11.627

2009 121.038 263.222 541.757 806.832 145.535 114.730 255.505 480.876 239.819 266.076 325.594 319.268 159.694 43.059 12.988 71.723 8.655

2008 101.500 241.052 384.185 583.849 96.844 78.633 186.106 411.036 213.162 201.686 227.962 240.806 100.270 41.171 12.286 69.206 6.291

2007 89.333 304.458 420.898 653.537 100.050 81.377 183.785 448.057 267.043 215.456 245.708 224.019 114.936 51.595 15.178 82.848 7.385

4.827.541 4.176.371 3.196.045 3.505.663

Berdasarkan tabel di atas menunjukkan bahwa mitra pendiri yang memiliki kekayaan antara Rp.400 milyar sampai

42

PTPN V 3,9%

dengan Rp.800 milyar hanya 3 (tiga) mitra pendiri, namun total kekayaan yang dikuasainya merupakan yang terbesar (51,9%) dengan nilai kekayaan sebesar Rp.2,6 triliun. Tabel tersebut juga memperlihatkan bahwa jumlah mitra pendiri yang memiliki kekayaan di bawah Rp.100 milyar sebanyak 5 (lima) mitra pendiri, yang terdiri dari perusahaan afiliasi atau lembaga kecuali PTPN XIV yang sejalan dengan jumlah peserta di masing-masing mitra pendiri. Alokasi Kekayaan terhadap Investasi dengan total kekayaan berjumlah Rp.4,9 triliun atau sebesar 95,5% dari total investasi. Dalam kurun waktu lima tahun terakhir, kekayaan DAPENBUN yang ditempatkan dalam bentuk investasi berada di level 80,5% sampai dengan 95,5%. Trend ini menunjukkan bahwa proporsi kekayaan yang ditempatkan dalam bentuk investasi cenderung stabil.


3D )


Kinerja perekonomian domestik terus mengalami perbaikan. Hal ini tercermin dari pertumbuhan PDB yang meningkat, neraca pembayaran yang mengalami surplus, serta kinerja sektor keuangan yang semakin membaik. Didukung oleh faktor fundamental yang membaik tersebut serta terjaganya persepsi positif terhadap perekonomian Indonesia, nilai tukar rupiah juga mengalami penguatan dengan volatilitas yang cukup rendah. Namun, mulai paruh kedua tahun 2011 intensitas dampak krisis hutang Eropa memberikan tekanan terhadap Pasar Modal, sehingga volatilitas IHSG cukup tinggi. Di tengah kinerja perekonomian yang semakin membaik, perekonomian Indonesia masih dihadapkan pada sejumlah tantangan utama yang terdiri dari derasnya aliran masuk modal asing, besarnya ekses likuiditas perbankan, serta sejumlah permasalahan di sektor

perbankan dan berbagai kendala di sektor riil. Namun demikian Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) sebagai pengelola dana pensiun dengan jumlah peserta terbesar di Indonesia secara terus melakukan optimalisasi pendapatan serta melakukan pengendalian biaya untuk dapat menekan dampak negatif dari tantangan-tantangan eksternal diatas sehingga dapat membukukan hasil yang menggembirakan pada tahun ini.

Aset Bersih Jumlah aset bersih Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) pada tahun 2011 sebesar Rp 6.477 miliar atau tumbuh 101,1% dibandingkan aset tahun 2010 sebesar Rp.6.408 miliar. Jumlah aset bersih kelola dalam kurun waktu 5 (lima) tahun terakhir terus menunjukkan tren yang meningkat dari tahun 2007 sampai dengan 2011 dengan gambaran sebagai berikut :

ASET BERSIH (Dalam Jutaan Rupiah) 7.000.000 6.000.000 5.000.000 4.000.000

6.476.631

6.408.307

5.695.515

1.000.000

4.392.011

2.000.000

4.356.588

3.000.000

0

2007

2008

2009

2010

2011

43


3D )

Faktor utama yang meningkatkan aset bersih adalah tumbuhnya aset investasi dan aset operasional. Nilai wajar investasi mengalami peningkatan, dimana jumlah investasi ditahun 2011 sebesar Rp.4.894 milyar atau naik 104,8% bila dibandingkan dengan jumlah investasi ditahun 2010. Adapun perbandingan aset investasi tahun 2011 dengan tahun 2010 per portofolio adalah sebagai berikut :


Kenaikan aset bersih selain berasal dari kenaikan nilai wajar investasi juga berasal dari kenaikan aset operasional terutama terkait pengembangan sistem informasi manajemen Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) berupa software dan perangkat keras Komputer yang meningkat Rp.1,2 milyar dari tahun 2010 sebesar Rp.1,3 milyar menjadi Rp.2,5 milyar tahun 2011.

PERBANDINGAN NILAI WAJAR INVESTASI 2011 DAN 2010 JENIS INVESTASI (dalam jutaan Rupiah)

2010

2011 (audit)

% (2011 : 2010)

Surat Berharga Negara Deposito On Call Deposito Berjangka Saham Obligasi Sukuk Reksa Dana Pasar Uang, Reksa Dana Pendapatan Tetap, Reksa Dana Saham, dan Reksa Dana Campuran Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif Penyertaan Terbatas Penempatan Langsung Tanah Bangunan Tanah dan Bangunan

780.098 184.547 656.300 1.700.009 739.014 20.000

350.384 254.402 1.336.315 1.181.822 902.286 16.251

44,9 137,9 203,6 69,5 122,1 81,3

162.410

265.656

163,6

105.113

231.047

219,8

79.173 157.811 67.877 19.352

73.612 187.438 75.889 19.352

93,0 118,8 111,8 100,0

TOTAL INVESTASI

4.671.704

4.894.454

104,8

Dibandingkan dengan tahun lalu, Aset Bersih meningkat sebesar Rp.68,32 miliar (1,1%). Peningkatan tersebut berasal dari Total Investasi naik sebesar Rp.222,75 miliar (4,77%), Aset Lancar Diluar Investasi naik sebesar Rp.30,89 miliar (2,1%) dan Aset Operasional naik sebesar Rp.3,29 miliar (76,8%).

44

Dari sisi Kewajiban DAPENBUN tahun 2011 mengalami peningkatan sebesar Rp.10 milyar dari tahun 2010 sebesar Rp.59 milyar menjadi Rp.78 milyar tahun 2011. Kenaikan kewajiban tersebut terutama berasal dari hutang investasi. Namun demikian peningkatan Kewajiban ini masih di bawah penembangan peningkatan aset bersih.


3D )


Beban Investasi dan Beban Operasional 100.000

BEBAN INVESTASI (Dalam Jutaan Rupiah)

90.886

80.000 60.000

42.292

40.000

10.456

22.650

23.816

20.000 0

2007

2008

2009

2010

BEBAN OPERASIONAL (Dalam Jutaan Rupiah)

70.000

59.125

60.000 50.000 40.000

2011

29.093

29.800

36.053

41.143

30.000 20.000 10.000 0

2007

2008

Beban investasi terkait langsung dengan aktivitas investasi dengan jumlah beban tahun 2011 sebesar Rp 24 miliar atau 4,7% dari pendapatan investasi. Jumlah tersebut meningkat 5,1% dari tahun 2010 sebesar Rp 22,6 miliar menjadi Rp.23,8 miliar tahun 2011. Peningkatan tersebut terutama disebabkan penerapan PSAK 50 dan PSAK 55 yang mulai berlaku tahun 2011. Sedangkan Beban Operasional Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) meliputi Biaya Kepegawaian, beban kantor, beban pemeliharaan, beban penyusutan, beban jasa pihak ke tiga dan beban operasional lainnya pada tahun 2011 mencapai Rp.59,1 milyar atau sebesar 20,6% dari anggaran 2011 yang ditetapkan sebesar Rp.49 milyar.

2009

2010

2011

Bila dibandingkan dengan tahun sebelumnya maka secara keseluruhan terdapat peningkatan sebesar 43,7% Peningkatan tersebut terutama terjadi pada Biaya Kepegawaian yaitu sebesar 15,8%. Hal ini sejalan dengan kenaikan gaji/honor karyawan, dan beban kantor guna mendukung kinerja baik di cabang maupun di kantor pusat dan peningkatan pendapatan pegawai. Salah satu komponen biaya yang paling signifikan realisasinya melebihi anggaran adalah biaya jasa pihak ke tiga sebesar Rp.4,7 milyar dari anggarannya sebesar Rp.3,8 milyar. Hal ini terkait dengan beban jasa pengacara, pihak konsultan dan auditor terkait dalam rangka penyelesaian masalah hukum investasi yang bermasalah dan aset-aset yang belum produktif.

45


3D )


Hasil Usaha Perkembangan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) juga dapat dilihat dari hasil usaha yang diperoleh (Laba Sebelum Pajak) yang sejak tahun 2007 sampai dengan tahun 2011 terus mengalami peningkatan kecuali tahun 2008 terkait dengan krisis global. Peningkatan hasil usaha tersebut terutama hal ini disebabkan manajemen senantiasa melakukan perbaikan pengelolaan investasi dan pengendalian biaya operasional. Laba sebelum pajak tahun 2011 adalah sebesar Rp.290,69 milyar atau turun sebesar 64,56% dibandingkan tahun

sebelumnya sebesar Rp.450,22 milyar. Penurunan tersebut terutama disebabkan pencadangan aset lain-lain terkait dengan penerapan PSAK 48. Hal tersebut juga sejalan dengan tindak lanjut atas pendapat auditor atas laporan keuangan tahun 2010 yang memberikan pendapat dengan pengecualian karena DAPENBUN belum melakukan pencadangan penurunan nilai aset lain-lain yang tidak produktif. Melalui penerapan PSAK 48 dengan melakukan pencadangan penurunan nilai aset lain-lain pendapat auditor atas laporan keuangan tahun 2011 adalah Wajar Tanpa Pengecualian.

Hasil Usaha 450.228

Dalam Jutaan Rupiah

500.000 450.000 400.000 350.000

324.459

326.203

290.686 249.020

300.000 250.000 200.000 150.000 100.000 50.000 0

2007

46

2008

2009

2010

2011


3D )


PENDANAAN Kualitas Pendanaan

Pendanaan program pensiun manfaat pasti (PPMP) pemberi kerja merupakan program pensiun yang berjanji akan memberikan suatu jumlah pembayaran tertentu kepada karyawan dan ahli warisnya, sementara risiko pendanaan yang terjadi berada pada pemberi kerja. Untuk itu diperlukan upaya pemupukan dana, agar pendanaan untuk pembayaran manfaat pensiun di masa purna bakti dapat terlaksana. Pembayaran manfaat pensiun meliputi pembayaran kepada pensiunan yang menjadi peserta dana pensiun, namun juga pembayaran kepadajanda/duda atau anakdalam hal pensiunan atau peserta meninggal dunia. Oleh karena itu, kondisi dana yang tersedia untuk memenuhi kewajiban dana pensiun harus terus diupayakan senantiasa terjaga. Perhitungan pendanaan program pensiun manfaat pasti dilakukan oleh aktuaris untuk menghitung kecukupan pendanaan dari dana pensiun. Sesuai ketentuan perundangan sekurang-kurangnya dana pensiun harus melakukan valuasi aktuaria sekali dalam tiga tahun. Namun demikian, bila kualitas pendanaan dana pensiun berada pada tingkat ketiga, maka dana pensiun dimaksud wajib untuk melakukan valuasi aktuaris setiap tahun.

Kualitas pendanaan dana pensiun merupakan gambaran kemampuan dana pensiun untuk membiayai kewajiban dana pensiun saat ini dan yang akan datang pada saat tanggal valuasi. Kualitas pendanaan dana pensiun diukur dengan membandingkan jumlah kekayaan dana pensiun dengan kewajiban solvabilitas dan kewajiban aktuaria dana pensiun dengan 3 (tiga) kriteria kualitas pendanaan dana pensiun, yaitu tingkat pertama, tingkat kedua dan tingkat ketiga. Kualitas pendanaan tingkat pertama adalah apabila dana pensiun berada dalam keadaan dana terpenuhi. Kualitas pendanaan tingkat kedua adalah apabila kekayaan untuk pendanaan kurang dari kewajiban aktuaria dan tidak kurang dari kewajiban solvabiltas.Kualitas pendanaan tingkat ketiga yaitu apabila kekayaan untuk pendanaan kurang dari kewajiban solvabilitas. Kewajiban solvabilitas dihitung berdasarkan jumlah yang lebih besar di antara himpunan iuran peserta beserta hasil pengembangannya, dan nilai sekarang manfaat pensiun yang dihitung berdasarkan asumsi bahwa peserta berhenti bekerja pada tanggal perhitungan aktuaria dan seluruhnya telah memiliki hak atas dana. Sedangkan kewajiban aktuaria dihitung berdasarkan jumlah yang lebih besar diantara kewajiban solvabilitas dan bagian nilai sekarang manfaat pensiun yang dialokasikan pada masa sebelum tanggal perhitungan aktuaria menurut metode perhitungan aktuaria yang digunakan untuk menentukan iuran normal.

47


3D )


Perkembangan Kewajiban Solvabilitas, Kewajiban Aktuaria dan Kekayaan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) selama 5 (lima) tahun sebagai berikut : 18.000.000

5.233.148 16.000.000

4.824.231

12.000.000

5.303.059

4.655.348

14.000.000

5.545.638

10.000.000

5.125.876

4.973.803

4.440.189

4.777.618

5.792.566

8.000.000 6.000.000

4.948.960

4.827.541

4.176.371

2010

2009

4.000.000

3.196.045

3.505.663

2008

2007

2.000.000 0

2011

KEWAJIBAN SOLVABILITAS

Berdasarkan grafik tersebut di atas nampak bahwa kewajiban solvabilitas cenderung terus meningkat sejalan dengan usia kerja dan masa kerja kecuali tahun 2008 terkait dengan perubahan asumsi mortalita. Demikian juga dengan kewajiban aktuaria yang merupakan kewajiban Dapenbun kepada peserta sampai dengan sluruh peserta memperoleh haknya. Sedangkan kekayaan pertumbuhan kekayaan selama 5 (lima) tahun mencapai 9,9% per tahun.

48

KEWAJIBAN AKTUARIA

KEKAYAAN

Rasio Kecukupan Dana Rasio kecukupan dana merupakan alat ukur keuangan yang digunakan untuk menilai kemampuan dana pensiun perkebunan dalam memenuhi kewajiban pembayaran manfaat pensiun secara jangka panjang. Rasio pendanaan digunakan untuk menunjukkan jumlah kekayaan dana pensiun yang ada dapat menutupi kewajiban aktuaria. Rasio pendanaan dihitung dengan membandingkan kekayaan untuk pendanaan dengan kewajiban aktuaria. Posisi kekayaan dihitung berdasarkan laporan keuangan yang di audit Kantor Akuntan Publik (KAP). Sedangkan perhitungan kewajiban aktuaria dilakukan oleh aktuaris pada saat valuasi.


3D )


Sesuai KMK 510/KMK.06/2002 yang telah dirubah dengan KMK 113/PMK.05/2005 tentang Pendanaan bahwa kekayaan dana pensiun yang diperhitungkan berasal dari Aset Bersih tidak termasuk piutang iuran lebih dari 3 bulan dan aset lain-lain yang tidak produktif. Oleh karena itu, jumlah aset bersih DAPENBUN dengan kekayaan terdapat perbedaan yang cukup signifikan terkait dengan jumlah piutang mitra pendiri yang berumur di atas 3 bulan dan adanya aset investasi yang tidak produktif. Rasio Kecukupan Dana

94,2%

84,0% 60,5%

2007

89,2%

66,9%

2008

2009

2010

2011

Grafik di atas menggambarkan perkembangan Rasio Kecukupan Dana (RKD) Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) yang menunjukan tren kenaikan mulai tahun 2007 mencapai 60,5% menjadi 89,2% pada tahun 2011. Kenaikan rasio kecukupan dana tersebut di dorong pertumbuhan aset PEMBERI KERJA PTPN I PTPN II PTPN III PTPN IV PTPN V PTPN VI PTPN VII PTPN VIII PTPN IX PTPN X PTPN XI PTPN XII PTPN XIII PTPN XIV LPP PT.RPN PT.SAN PT.KPBN RKD

bersih atau kekayaan yang rata-rata mencapai 9,9% per tahun lebih tinggi dari kenaikan kewajiban aktuaria yang mencapai 0,5% per tahun. Di lihat dari sebaran rasio kecukupan dana 18 (delapan belas) pemberi kerja yang tergabung dengan dana pensiun perkebunan, sebaran rasio kecukupan dana masing – masing pemberi kerja dapat digambarkan pada Tabel 1. Dari gambaran tersebut, nampak bahwa pencapaian rasio kecukupan dana bervariasi sejalan dengan kemampuan keuangan masing-masing pemberi kerja. Terkait dengan rasio pendanaan, ketentuan pendanaan juga menyebutkan bahwa dalam hal dana pensiun memiliki surplus dengan rasio pendanaan di atas 120%, maka kelebihan surplus tersebut wajib digunakan oleh pemberi kerja sebagai iuran normal pemberi kerja. Dengan kata lain, selama jangka waktu tertentu, pemberi kerja tidak perlu melakukan penyetoran iuran normal kepada dana pensiun (contribution holiday). Adapun penetapan jangka waktu tersebut di atas dilakukan oleh aktuaris dalam valuasi yang dilakukannya.

2007 49,4% 46,4% 66,7% 70,9% 67,6% 66,1% 57,8% 58,0% 58,8% 60,9% 60,7% 59,4% 60,2% 58,9% 71,1% 59,1% 68,0%

2008 71,8% 44,4% 73,3% 74,8% 69,2% 69,5% 67,3% 64,2% 60,8% 73,4% 71,5% 82,1% 61,1% 54,1% 76,7% 60,1% 67,6%

2009 79,9% 46,8% 97,9% 98,4% 92,7% 93,4% 85,1% 73,3% 68,0% 96,3% 101,8% 108,5% 88,2% 53,4% 80,6% 59,8% 88,9%

2010 79,9% 38,4% 105,9% 104,4% 105,3% 103,9% 106,6% 100,6% 85,9% 107,1% 104,5% 127,0% 106,7% 49,9% 83,5% 56,9% 115,7%

60,5%

66,9%

84,0%

94,2%

2011 77,1% 32,7% 98,1% 96,7% 98,0% 96,1% 100,2% 100,1% 96,6% 100,7% 98,1% 102,4% 98,7% 51,8% 83,0% 60,1% 101,7% 94,5% 89,2%

Tabel 1. Rasio Kecukupan Dana Per Pemberi Kerja

49


3D )


Iuran Jatuh Tempo

1.000.000

900.000

854.549

883.402

Iuran untuk pendanaan program pensiun manfaat pasti dikenal dua terminologi mengenai iuran, yaitu iuran normal dan iuran tambahan. luran tambahan merupakan kewajiban apabila rasio kecukupan dana (RKD) belum mencukupi atau dengan nilai RKD < 100% dan sepenuhnya menjadi tanggung jawab pemberi kerja, sedangkan iuran normal dapat didanai oleh pemberi kerja atau didanai bersama antara pemberi kerja dan peserta. Besar iuran normal atau iuran tambahan ini ditetapkan oleh aktuaris berdasarkan valuasi aktuaria yang dilakukannya terhadap dana pensiun. Perkembangan iuran normal dan iuran tambahan selama 5 (lima) tahun dapat digambarkan sebagai berikut :

800.000

481.796

600.000

400.000

351.140

367.217

500.000

100.280

2009

2010

107.475

102.982

200.000

126.009

300.000

99.773

Dalam Jutaan Rupiah

700.000

100.000

0

2007

2008

IURAN NORMAL JATUH TEMPO

50

2011

IURAN TAMBAHAN JATUH TEMPO

Untuk mendanai program pensiun dengan baik, pemberi kerja wajib melakukan pembayaran iuran secara rutin kepada dana pensiun secara tepat waktu dan tepat jumlah. Namun demikian, tidak semua pembayaran iuran tersebut dibayarkan oleh pemberi kerja secara tepat waktu dan tepat jumlah sehingga mengakibatkan terjadinya piutang iuran dalam laporan keuangan. Salah satu penyebab munculnya piutang iuran tersebut adalah adanya masalah kesulitan keuangan pemberi kerja. Berdasarkan laporan keuangan audit tahun 2011, jumlah iuran jatuh tempo yang belum disetor mencapai sekitar Rp.167 milyar atau sebesar 11,4% dibandingkan dengan piutang iuran tahun 2011, yang besarnya sekitar Rp.1,47 triliun. Terkait dengan piutang iuran normal pemberi kerja dan piutang iuran tambahan tahun 2011, menunjukkan bahwa sebanyak 1 (satu) pemberi kerja memiliki piutang iuran normal pemberi kerja lebih dari 3 (tiga) bulan. Sementara itu, sebanyak 9 (sembilan) Pemberi kerja memiliki piutang iuran tambahan lebih dari 3 bulan yang menurut ketentuan, piutang iuran yang melampaui 3 bulan sejak tanggal jatuh tempo tidak dapat diperhitungkan sebagai kekayaan untuk pendanaan.


3D )


TATA KELOLA DAPENBUN

51


3D )

PENERAPAN TATA KELOLA


Akuntabilitas Adalah kejelasan fungsi, pelaksanaan dan pertanggungjawaban organisasi yang memungkinkan pengelolaan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) terlaksana secara efektif. Pertanggungjawaban Adalah kesesuaian didalam pengelolaan Dana Pensiun Perkebunan (Dapenbun) terhadap peraturan perundanganundangan yang berlakudan prinsipprinsip korporasi yang sehat.

Kepala Bidang SDM & Umum

Menjadi salah satu Dana Pensiun dengan jumlah peserta terbesar, menjadi dorongan kuat bagi Dewan Pengawas, Direksi, Staf dan Karyawan untuk selalu meningkatkan penerapan Tata Kelola Dana Pensiun dengan lebih baik. Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) menyadari pentingnya Tata Kelola Dana Pensiun yang baik dalam rangka mempertahankan pertumbuhan kinerja secara berkelanjutan (sustainability growth). Insan Dana Pensiun Perkebunan (Dapenbun) berkomitmen untuk terus meningkatkan kinerja melalui penerapan prinsip-prinsip Good Pension Fund Governance (GPFG). Dalam pelaksanaannya, prinsip-prinsip tersebut dipahami dan diterapkan melalui partisipasi segenap Insan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) yang diinterpretasikan oleh prinsip-prinsip : Transparansi Adalah keterbukaan dalam melaksanakan proses pengambilan keputusan dan keterbukaan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) dalam mengemukakan informasi material dan relevan mengenai Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN).

52

Kemandirian Adalah pengelolaan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) secara profesional tanpa benturan kepentingan dan pengaruh/tekanan dari pihak manapun yang tidak sesuai dengan peraturan perundangundangan yang berlaku dan prinsip-prinsip korporasi yang sehat. Kewajaran Adalah perlakuan yang adil dan sama dalam memenuhi hak-hak stakeholders berdasarkan ketentuan dan peraturan perundang-undangan yang berlaku.


3D )


Selain itu nilai-nilai luhur Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) yang dikembangkan sesuai dengan prinsipprinsip Good Pension Fund Governance (GPFG), akan meningkatkan Nilai Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN), dimulai dari perubahan perilaku dengan terciptanya nilai-nilai positif setiap Insan Dana Pensiun Perkebunan seperti :

1. 2.

3. 4. 5.

Menjunjung tinggi kejujuran Mempunyai komitmen penuh, integritas yang tinggi dan bertanggung jawab Inovatif dalam bertindak Mempunyai semangat yang tinggi. Efektif dan Efisien dalam mengejar target.

KEJUJURAN

KOMITMEN, INTEGRITAS DAN TANGGUNG JAWAB

EFEKTIF & EFISIEN

NILAI

SEMANGAT

INOVATIF

53


3D )


AUDIT INTERNAL 7. Melaksanakan tugas khusus dalam lingkup pengendalian intern (termasuk pendamping/counterpart auditor eksternal, konsultan) yang ditugaskan oleh Direktur Utama.

Kepala Satuan Pengawasan Internal & Manajemen Risiko

Satuan Pengawasan Intern (SPI) dan Manajemen Risiko Satuan Pengawasan Intern dan MR bertanggung jawab langsung kepada Direktur Utama, yang membawahi Urusan Pengawasan Keuangan, Urusan Pengawasan Operasional dan Urusan Manajemen Risiko dengan fungsi dan tanggung jawab sebagai berikut : 1. Membantu Direktur Utama dalam mengamankan investasi dan aset Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) secara efektif. 2. Melakukan analisa dan evaluasi atas efektivitas sistem dan prosedur pada semua bidang dan cabang kegiatan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN). 3. Melakukan koordinasi dengan Komite Audit dalam pelaksanaan audit oleh auditor eksternal agar kelancaran proses audit dapat tercapai. 4. Menyusun dan melaksanakan audit semua bidang di kantor Pusat dan kantor cabang. 5. Mengevaluasi pelaksanaan pengendalian interen dan sistem manajemen risiko pada bidang terkait sesuai dengan kebijakan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN). 6. Melakukan evaluasi terhadap sistem yang berjalan maupun yang akan diimplementasikan mengenai pengendalian, pengelolaan, pemantauan efektivitas serta effisiensi sistem dan prosedur Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN). 54

Laporan Pelaksanaan Tugas SPI Selama tahun 2011, bidang Satuan Pengawasan Intern telah melakukan tugas-tugas sebagaimana yang telah diamanatkan dalam Program Kerja Pemeriksaan Tahunan (PKPT) tahun 2011 dengan mempertimbangkan alokasi waktu, skala prioritas dan sumber daya audit serta anggaran yang tersedia untuk periode satu tahun meliputi : 1. Pelaksanaan audit sesuai Program Kerja Pemeriksa Tahunan (PKPT) tahun 2011 sebanyak 17 (tujuh belas) objek pemeriksaan telah direalisir terdiri dari 7 (tujuh) objek pemerikasaan pada Kantor Cabang dan 4 (empat) objek pemeriksaan pada Bidang Kantor Pusat. 2. Melaksanakan audit Non PKPT (audit diluar PKPT) berdasarkan tugas khusus dari Direktur Utama sebanyak 1 (satu) objek. 3. Melakukan monitoring tindak lanjut hasil audit. Manajemen Risiko Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) Sampai saat ini Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) sedang menyusun Manual manajemen risiko sebagai salah satu komitmen Direksi dalam mengimplementasikan Good Pension Fund Governance (GPFG). Selain itu pengelolaan risiko Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) diwujudkan dengan membentuk Urusan Manajemen Resiko yang bertugas melakukan kajian terhadap pengelolaan risiko dana pensiun meliputi identifikasi risiko, pengukuran risiko, pengendalian risiko dan pemantauan risiko.


3D )

Komite Investasi Komite Investasi bertugas membantu Direksi dengan memberikan pendapat profesional yang independen terhadap hal-hal yang berkaitan dengan investasi Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) serta mengidentifikasikan hal-hal yang memerlukan perhatian Direksi.


Tugas dan Tanggung Jawab Komite Investasi 1. Penilaian atas rencana atau pelaksanaan investasi yang dilakukan oleh Dana Pensiun Perkebunan (Dapenbun), termasuk penilaian terhadap RKAP dan RJPP Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN) yang terkait dengan investasi. 2. Saran dan rekomendasi terhadap rencana investasi yang akan dilaksanakan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN). 3. Review atas perjanjian-perjanjian terkait dalam kegiatan investasi termasuk dalam kegiatan investasi langsung serta rekomendasi yang terkait dengan hal tersebut. 4. Saran dan rekomendasi terhadap permasalahan yang terjadi dalam investasi yang dilaksanakan Dana Pensiun Perkebunan (DAPENBUN). Keanggotaan Susunan pengurus Komite Investasi terdiri dari seorang ketua yang dijabat oleh Direktur Investasi dan beberapa anggota yang terdiri dari Direktur Operasional, Kepala Bidang Pasar Uang dan Pasar Modal, Kepala Bidang Investasi Langsung dan Kepala SPI/MR.

55


3D )


Profil Mitra Pendiri

56


3D )


PT. Perkebunan Nusantara I (Persero) Jl. Kebun Baru No. 85, Langsa, Aceh Timur, Nangroe Aceh Darusalam. PTPN 1

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

10.996

10.968

11.667

11.623

11.563


8.802

9.574

11.041

12.101

12.851

PENERIMAAN IURAN NORMAL

4.425

4.507

6.162

3.609

3.437

180.809

141.335

151.397

158.611

166.186

KEKAYAAN

89.333

101.500

121.038

126.708

128.079

RASIO KECUKUPAN DANA

49,4%

71,8%

79,9%

79,9%

77,1%

KEWAJIBAN AKTUARIA

11.800

10.000 11.563

11.623

10.968

10.996

11.000

2.000 2010

2011

PENERIMAAN IURAN NORMAL 6.162

6.000

2007

3.609

4.000

3.437

2008

2009

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA 200.000 150.000

4.507

4.425

0

100.000

3.000

166.186

2009

158.611

2008

151.397

2007

141.335

10.600

5.000

6.000 4.000

10.800

7.000

12.851

8.000

180.809

11.200

11.667

12.000

11.600 11.400

PEMBAYARAN MANFAAT PENSIUN 12.101 11.041 9.574 8.802

14.000

JUMLAH PESERTA

2008

2009

2010

2011

50.000

2.000 1.000

0

0 2007

2008

2009

2010


KEKAYAAN 140.000 100.000

128.079 126.708

120.000

121.038 89.333

2007

2011

100,0% 71,8%

80,0%

101.500

80.000

60,0%

60.000

79,9%

79,9%

77,1%

49,4%

40,0%

40.000

20,0%

20.000

0,0%

0 2007

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011

57


3D )


PT. Perkebunan Nusantara II ( Persero) Tanjung Morawa, Medan, Sumatera Utara. PTPN 2

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

34.773

34.654

34.351

34.190

33.968


40.429

43.355

46.605

50.207

53.978


14.830

20.198

25.736

9.443

4.081

KEWAJIBAN AKTUARIA

656.629

542.866

562.361

580.475

601.968

KEKAYAAN

304.458

241.052

263.222

222.818

197.093

46,4%

44,4%

46,8%

38,4%

32,7%


34.654

50.000

53.978

50.207

46.605

43.355

40.429

40.000 30.000

33.968

34.190

34.351

34.773

34.800 34.600 34.400 34.200 34.000 33.800 33.600 33.400


60.000

JUMLAH PESERTA

20.000

2007 2008 2009 2010 2011

0

10.000

2007

2008

2009

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA

400.000

15.000

300.000

9.443 4.081

5.000

2011

100.000 0

0 2007

2008

2009

2010

2007

2011

350.000

50,0%

304.458 241.052

250.000

263.222

222.818

2008

2009


KEKAYAAN 40,0% 197.093

200.000

30,0%

150.000

20,0%

100.000

10,0%

50.000

46,4% 44,4%

46,8% 38,4% 32,7%

0,0%

0

2007

58

2010

200.000

10.000

300.000

601.968

500.000 14.830

580.475

600.000

562.361

20.000

25.736

20.198

25.000

542.866


656.629

30.000

700.000

2008

2009

2010

2011

2007 2008 2009 2010 2011


3D )


PT. Perkebunan Nusantara III (Persero) Sei Batanghari No.2, Medan, Sumatera Utara. PTPN 3

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

39.905

40.798

40.760

40.596

40.426


36.694

37.171

39.851

43.114

49.408


11.606

15.792

15.968

14.604

12.886

KEWAJIBAN AKTUARIA

631.337

524.394

553.465

575.729

626.348

KEKAYAAN

420.898

384.185

541.757

609.831

614.446

66,7%

73,3%

97,9%

105,9%

98,1%


JUMLAH PESERTA

40.426

40.200

40.596

40.400

40.000

39.905

39.600

36.694

37.171

39.851

2007

2008

2009

43.114

30.000

40.000 39.800

49.408

50.000

40.760

40.798

40.600


60.000

40.800

20.000 10.000

39.400

0

2007 2008 2009 2010 2011

2010

2011

PENERIMAAN IURAN NORMAL KEWAJIBAN AKTUARIA

14.604 600.000 500.000

11.606

10.000 8.000

400.000

6.000

300.000

4.000

200.000

2.000

100.000 2008

2009

626.348

12.886

12.000

575.729

14.000

700.000 553.465

15.968

524.394

15.792

16.000

631.337

18.000

0

0 2007

2008

2009

2010

2007

2011

KEKAYAAN 609.831 614.446 541.757

420.898 384.185

400.000 200.000 0 2007

2008

2009

2011


800.000 600.000

2010

2010

2011

120,0% 100,0% 80,0% 60,0% 40,0% 20,0% 0,0%

97,9% 66,7%

73,3%

2007

2008

2009

105,9%

2010

98,1%

2011

59


3D )


PT. Perkebunan Nusantara IV (Persero) JL. Let.Jend. Suprapto No. 2, Medan, Sumatera Utara. PTPN 4

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

53.554

54.557

54.388

54.166

53.932


55.940

60.846

65.862

70.810

78.915


14.371

15.574

21.822

13.263

16.364

KEWAJIBAN AKTUARIA

922.202

781.014

819.677

842.948

899.132

KEKAYAAN

653.537

583.849

806.832

880.196

869.831


70,9%

74,8%

98,4%

104,4%

96,7%


53.000 2009

2010

2011

900.000

16.364

15.000

850.000 13.263

10.000

800.000 750.000

5.000

2007

2008

2009

2010

2007

2011

KEKAYAAN

2011

120,0%

806.832

653.537

2008

100,0%

583.849

2009

2010

2011


880.196 869.831

98,4%

104,4%

96,7%

70,9% 74,8%

80,0% 60,0% 40,0% 20,0% 0,0% 2007

60

2010

700.000

0

900.000 800.000 700.000 600.000 500.000 400.000 300.000 200.000 100.000 0

2009

950.000

20.000

14.371

2008

KEWAJIBAN AKTUARIA

PENERIMAAN IURAN NORMAL 21.822 15.574

2007

899.132

25.000

2008

842.948

2007

65.862

819.677

53.200

60.846

781.014

53.400

53.554

53.600

55.940

78.915

70.810

922.202

53.800

53.932

54.000

54.166

54.200

54.388

54.557

54.400


90.000 80.000 70.000 60.000 50.000 40.000 30.000 20.000 10.000 0

2008

2009

2010

2011

2007 2008 2009 2010 2011


3D )


PT. Perkebunan Nusantara V (Persero) Jl. Rambutan No.43, Pekan Baru, Riau. PTPN 5

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

16.201

16.273

16.309

16.350

16.317


3.294

3.997

4.693

5.522

6.928


6.031

5.754

12.553

7.377

7.626

KEWAJIBAN AKTUARIA

148.088

140.010

156.950

174.851

196.135

KEKAYAAN

100.050

96.844

145.535

184.150

192.303

67,6%

69,2%

92,7%

105,3%

98,0%

RASIO KECUKUPAN DANA JUMLAH PESERTA

16.100

2007 2008 2009 2010 2011

5.522 3.997 3.294

2007


10.000 7.377

6.031

8.000

7.626

5.754

6.000 4.000 2.000 0 2007

2008

2009

2010

2011

2007

2009

120,0% 80,0%

96.844

100.000

2008

2010

92,7%

100,0%

145.535

100.050

2011

2011

RASIO KECUKUPAN DANA 184.150 192.303

150.000

2010

KEWAJIBAN AKTUARIA 200.000 180.000 160.000 140.000 120.000 100.000 80.000 60.000 40.000 20.000 0

KEKAYAAN 200.000

2009

196.135

12.000

2008

174.851

12.553

148.088

14.000

6.928

4.693

156.950

16.150


140.010

16.200

16.201

16.250

8.000 7.000 6.000 5.000 4.000 3.000 2.000 1.000 0

16.317

16.273

16.300

16.350

16.309

16.350

67,6%

105,3%

98,0%

69,2%

60,0% 40,0%

50.000

20,0% 0,0%

0 2007

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011

61


3D )


PT. Perkebunan Nusantara VI (Persero) JL. Lingkar Barat Paal X Kota Baru, Jambi PTPN 6

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

9.613

9.601

9.589

9.592

9.572


4.427

5.031

5.868

6.620

8.424


4.020

4.538

3.983

3.941

3.848

KEWAJIBAN AKTUARIA

123.121

113.090

122.839

132.419

154.424

KEKAYAAN

81.377

78.633

114.730

137.632

148.351


66,1%

69,5%

93,4%

103,9%

96,1%

JUMLAH PESERTA

9.592

9.590

9.589

9.600

9.601

9.610

9.613

9.620

2009

2010

9.580

9.572

9.570 9.560 9.550 2007

2008

2011

9.000 8.000 7.000 6.000 5.000 4.000 3.000 2.000 1.000 0


8.424

6.620 5.868 4.427

2007

5.031

2008

2009

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA 4.538 PENERIMAAN IURAN NORMAL

4.400

100.000 3.848

3.800

50.000

2009

2010

154.424

3.941

132.419

3.983

4.000

122.839

150.000

4.020

113.090

4.200

200.000

123.121

4.600

3.600 0

3.400 2007

2008

2009

2010

2007

2011

KEKAYAAN 160.000

148.351 137.632

140.000 120.000 100.000

81.377 78.633

93,4%

103,9%

96,1%

66,1% 69,5%

60,0%

60.000

40,0%

40.000

20,0%

20.000

0,0%

0 2007

62

120,0%

80,0%

80.000

2011

RASIO KECUKUPAN DANA 100,0%

114.730

2008

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011


3D )


PT. Perkebunan Nusantara VII (Persero) JL. Raya Teuku Umar No. 300, Bandar Lampung PTPN 7

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

20.991

20.958

21.051

21.019

20.976


13.178

14.841

16.886

19.186

25.117


4.932

8.876

10.176

12.662

8.339

KEWAJIBAN AKTUARIA

317.782

276.362

300.106

319.971

402.200

KEKAYAAN

183.785

186.106

255.505

341.085

403.008


57,8%

67,3%

85,1%

106,6%

100,2%

30.000

PEMBAYARAN MANFAAT PENSIUN 25.117

21.019

20.976

25.000

20.958

20.991

21.051

JUMLAH PESERTA

20.000

14.841

13.178

15.000 10.000

0 2007

2008


400.000

100.000

2.000

0

0 2007

2008

2009

2010

2007

2011

KEKAYAAN 403.008

400.000 341.085

350.000 300.000

2008

2009

2010

2011


450.000

200.000

276.362

200.000

319.971

300.000

4.932

4.000

250.000

2011

8.339

8.876

317.782

10.000

2010

500.000

12.662

12.000

2009

KEWAJIBAN AKTUARIA 402.200

14.000

6.000

19.186

5.000

2007 2008 2009 2010 2011

8.000

16.886

300.106

21.060 21.040 21.020 21.000 20.980 20.960 20.940 20.920 20.900

106,6%

120,0%

255.505

80,0%

183.785 186.106

100,2%

85,1%

100,0% 57,8%

67,3%

60,0%

150.000

40,0%

100.000

20,0%

50.000 0

0,0% 2007

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011

63


3D )


PT. Perkebunan Nusantara VIII (Persero) JL. Sindang Sirna No. 4 Bandung, Jawa Barat

PTPN 8

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

49.122

49.028

48.822

48.692

48.507


51.036

55.213

59.342

63.307

67.084


7.152

14.198

12.550

13.137

10.259

KEWAJIBAN AKTUARIA

771.962

640.183

656.331

670.372

677.962

KEKAYAAN

448.057

411.036

480.876

674.378

678.812

58,0%

64,2%

73,3%

100,6%

100,1%

RASIO KECUKUPAN DANA JUMLAH PESERTA 49.200 49.028

70.000 60.000

48.400

48.507

48.600

50.000

48.692

48.822

48.200

51.036

30.000 20.000

2010

2011

0 2007

14.000

12.550

13.137

12.000

KEWAJIBAN AKTUARIA 700.000

10.259 7.152

600.000 500.000

8.000

400.000

6.000

300.000

4.000

200.000

2.000

100.000

0 2007

2008

2009

2010

2008

2009

2007

678.812

600.000

120,0%

100,6%

100,0% 411.036

2011

RASIO KECUKUPAN DANA 674.378

448.057

2010

0

2011

KEKAYAAN 700.000

2011

800.000 771.962

14.198

2010

677.962

2009

670.372

2008


480.876

80,0%

400.000

58,0%

64,2%

100,1%

73,3%

60,0%

300.000

40,0%

200.000

20,0%

100.000

0,0%

0 2007

64

2009

67.084

40.000

656.331

2007

500.000

2008

63.307

10.000

48.000

10.000

55.213

59.342

640.183

48.800


80.000

49.122

49.000

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011


3D )


PT. Perkebunan Nusantara IX (Persero) JL. Mugas Dalam (Atas), Semarang. PTPN 9

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

21.823

21.717

21.581

21.431

21.286


36.822

38.321

39.900

41.637

42.960


3.544

6.315

5.055

4.308

3.947

KEWAJIBAN AKTUARIA

454.240

350.608

352.645

352.016

351.337

KEKAYAAN

267.043

213.162

239.819

302.269

339.263

58,8%

60,8%

68,0%

85,9%

96,6%


44.000


42.000

41.637

38.000 21.286

21.431

21.400

36.000

2007 2008 2009 2010 2011

32.000

21.200

42.960

39.900

40.000 21.581

21.600

21.717

21.800

21.823

22.000

38.321 36.822

34.000

21.000

4.308

4.000

3.947

3.000 2.000 1.000 0 2007

2008

2009

2010

KEWAJIBAN AKTUARIA 500.000 450.000 400.000 350.000 300.000 250.000 200.000 150.000 100.000 50.000 0

2007

2011

KEKAYAAN 300.000

302.269

267.043

2010

2011

85,9%

100,0%

213.162

200.000

2009

120,0%

239.819

250.000

2008


339.263

350.000

351.337

5.000

2011

352.016

5.055 3.544

2010

352.645

6.315

6.000

2009

350.608

7.000

2008

454.240


2007

80,0%

150.000

60,0%

100.000

40,0%

50.000

20,0%

58,8%

60,8%

96,6%

68,0%

0,0%

0 2007

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011

65


3D )


PT. Perkebunan Nusantara X (Persero) Jl. Jembatan Merah No. 3-5, Tromol Pos 5077, Surabaya PTPN 10

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

12.080

12.417

12.404

12.344

12.206


27.117

28.988

30.871

32.447

36.648


3.027

3.735

5.061

3.940

3.680

KEWAJIBAN AKTUARIA

353.586

274.716

276.441

277.194

314.838

KEKAYAAN

215.456

201.686

266.076

296.937

316.930

60,9%

73,4%

96,3%

107,1%

100,7%


40.000 35.000

12.400

30.000

12.080

12.100 12.000

30.871

2008

2009

15.000 10.000 5.000

11.900 2007

28.988

20.000 12.206

12.200

27.117

36.648

32.447

25.000

12.344

12.300

12.404

12.417

12.500


2008

2009

2010

0

2011

2007

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA

200.000

3.000

150.000

2.000

100.000

1.000

50.000 2009

2010

0

0 2007

2008

2009

2010

2011

2007

KEKAYAAN 296.937

300.000 250.000

215.456

316.930

120,0%

96,3%

100,0%

266.076 201.686

200.000

2011


350.000

80,0%

150.000

60,0%

100.000

40,0%

50.000

20,0%

60,9%

107,1% 100,7%

73,4%

0,0%

0 2007

66

2008

314.838

250.000

277.194

3.027

300.000 3.680

276.441

3.940

3.735

274.716

4.000

350.000

5.061

5.000

353.586


6.000

400.000

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011


3D )


PT. Perkebunan Nusantara XI (Persero) JL. Merak No. 1, Surabaya. PTPN 11

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

15.570

15.502

15.419

15.355

15.286


31.536

33.716

35.880

37.675

41.524


3.833

4.904

5.048

3.575

3.972

KEWAJIBAN AKTUARIA

404.538

318.914

319.868

317.949

334.758

KEKAYAAN

245.708

227.962

325.594

332.185

326.291

60,7%

71,5%

101,8%

104,5%

98,1%

RASIO KECUKUPAN DANA JUMLAH PESERTA 15.600

40.000

15.286

15.300

31.536 20.000

2007 2008 2009 2010 2011

0

15.200

33.716

35.880

37.675

2008

2009

2010

30.000

15.355

15.419

15.400

PEMBAYARAN MANFAAT PENSIUN 41.524

15.502

15.570

50.000 15.500

10.000

15.100

3.575

3.972

350.000 300.000 250.000

3.000

200.000

2.000

150.000

2008

2009

2010

334.758

3.833 4.000

317.949

400.000

4.904

5.000

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA

319.868

450.000

5.048

318.914


404.538

6.000

2007

100.000 1.000

50.000 0

0 2007

2008

2009

2010

2007

2011


KEKAYAAN 350.000

332.185 325.594

300.000 250.000

2011

328.291

101,8% 104,5%

120,0% 100,0%

245.708 227.962

80,0%

200.000

60,7%

98,1%

71,5%

60,0%

150.000

40,0%

100.000

20,0%

50.000

0,0%

0

2007

2008

2009

2010

2011

2007 2008 2009 2010 2011

67


3D )


PT. Perkebunan Nusantara XII (Persero) JL. Rajawali No. 44, Surabaya. PTPN 12

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

17.033

16.977

16.845

16.725

16.571


28.873

30.509

32.151

33.773

42.514


2.505

3.602

3.746

4.205

473

KEWAJIBAN AKTUARIA

377.230

293.349

294.123

292.718

357.087

KEKAYAAN

224.019

240.806

319.268

371.741

365.482

59,4%

82,1%

108,5%

127,0%

102,4%



50.000 16.977

42.514

30.000 16.571

16.845

40.000 16.725

17.033

17.100 17.000 16.900 16.800 16.700 16.600 16.500 16.400 16.300

20.000

2007 2008 2009 2010 2011

0

28.873

30.509

2007

2008

32.151 33.773

10.000

2009

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA

300.000

3.000

2.505

250.000

2.500

200.000

2.000

2009

2010

150.000

1.500

473

1.000

100.000 50.000

500

0

0 2007

2008

2009

2010

2007

2011

371.741

350.000 300.000 250.000

224.019

240.806

2011


KEKAYAAN 400.000

127,0%

140,0% 365.482

319.268

108,5%

120,0%

80,0%

102,4%

82,1%

100,0%

200.000

59,4%

60,0%

150.000 100.000

40,0%

50.000

20,0% 0,0%

0 2007

68

2008

357.087

350.000

292.718

3.602

3.500

400.000

294.123

4.000

293.349

4.500

377.230

PENERIMAAN IURAN NORMAL 3.746 4.205

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011


3D )


PT. Perkebunan Nusantara XIII (Persero) JL. Sultan Abdul Rahman No. 11, Pontianak, Kalimantan Barat. PTPN 13

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

16.349

16.393

16.383

16.385

16.369


6.105

6.863

7.530

8.761

10.785


4.750

5.187

11.542

5.871

6.501

KEWAJIBAN AKTUARIA

190.962

164.143

181.047

197.445

222.105

KEKAYAAN

114.936

100.270

159.694

210.609

219.212

60,2%

61,1%

88,2%

106,7%

98,7%


12.000


6.000

10.785

8.761

8.000

16.369

16.385

16.383

16.393

10.000

16.349

16.400 16.390 16.380 16.370 16.360 16.350 16.340 16.330 16.320

6.105

7.530

6.863

4.000 2.000

2007 2008 2009 2010 2011

0 2007

2008

2009

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA

5.871 6.501

5.187

6.000 4.000

100.000

222.105

150.000

8.000

197.445

200.000 181.047

10.000

164.143

12.000

190.962


14.000

250.000

50.000

4.750

2.000

0

0

2007 2007

2008

2009

2010

KEKAYAAN

250.000

210.609

200.000

2009

2010

2011

RASIO KECUKUPAN DANA 219.212

120,0%

106,7%

80,0%

114.936 100.270

98,7%

88,2%

100,0% 159.694

150.000

2008

2011

60,2% 61,1%

60,0%

100.000

40,0% 50.000

20,0% 0,0%

0 2007

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011

69


3D )


PT. Perkebunan Nusantara XIV (Persero) JL. Urip Sumoharjo KM. 4, Ujung Pandang. PTPN 14

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

4.654

4.643

4.638

4.629

4.618


4.661

5.100

5.835

6.411

7.117


1.574

1.555

1.647

1.880

1.678

KEWAJIBAN AKTUARIA

87.607

76.122

80.703

83.995

85.957

KEKAYAAN

51.595

41.171

43.059

41.938

44.544


58,9%

54,1%

53,4%

49,9%

51,8%

JUMLAH PESERTA

5.000

4.638

3.000 4.618

4.620 4.610

2.000 1.000

4.600 2007

5.835

2008

2009

5.100

4.661

4.000 4.629

4.630

7.117

6.411

6.000 4.643

4.640

7.000

4.654

4.650


8.000

4.660

2010

0

2011

2007

2008

2009

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA

1.678

1.647

1.555

85.000

76.122

75.000

500

80.703

80.000

1.000

85.957

1.574 1.500

90.000

1.880

83.995

2.000

87.607


70.000

0 2007

2008

2009

2010

2007

2011

2008

2009

2010

2011

RASIO KECUKUPAN DANA KEKAYAAN 60.000

51.595

50.000

44..544

41.171 43.059

40.000

41.938

30.000 20.000 10.000 0 2007

70

2008

2009

2010

2011

60,0% 58,0% 56,0% 54,0% 52,0% 50,0% 48,0% 46,0% 44,0%

58,9% 54,1%

53,4% 49,9%

2007

2008

2009

2010

51,8%

2011


3D )


LEMBAGA PENDIDIKAN PERKEBUNAN JL. LPP No.1, Yogyakarta. LPP

2007

2008

2009

2010

2011

419

417

412

409

405

1.755

1.826

1.903

1.921

1.937

237

249

240

225

206

KEWAJIBAN AKTUARIA

21.357

16.011

16.111

16.092

15.953

KEKAYAAN

15.178

12.286

12.988

13.432

13.242


71,1%

76,7%

80,6%

83,5%

83,0%

JUMLAH PESERTA PEMBAYARAN MANFAAT PENSIUN PENERIMAAN IURAN NORMAL

JUMLAH PESERTA 420


2.000 1.950

417

419

415

1.900 1.850

412

410

1.826

1.800 405

409

405 400

1.937

1.921

1.903

1.755

1.750 1.700

395

2007

2008

2009

2010

2011

1.650 2007

2008

2009

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA

200

20.000 15.000

150

15.953

206

16.092

225

25.000

16.111

237

240

16.011

250

249

21.357


300

2008

2009

2010

2011

10.000

100

5.000

50 0 0

2007 2007

2008

2009

2010

2011

KEKAYAAN 16.000

RASIO KECUKUPAN DANA 83,5% 80,6% 76,7%

15.178

14.000

13.432

12.286

13.242

12.988

12.000

85,0% 80,0%

10.000 8.000

75,0%

6.000

70,0%

4.000

83,0%

71,1%

65,0%

2.000

60,0%

0 2007

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011

71


3D )


PT. RISET PERKEBUNAN NUSANTARA JL. Salak No. 1A, Bogor. PT. RPN

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

4.616

4.652

4.652

4.637

4.609


8.727

9.396

10.060

10.828

11.534


1.653

254

2.756

2.112

1.940

KEWAJIBAN AKTUARIA

140.260

115.188

119.999

123.041

122.979

KEKAYAAN

82.848

69.206

71.723

70.005

73.884


59,1%

60,1%

59,8%

56,9%

60,1%

14.000


4.609

4.590

2009

0

2011

2007

2010

2011

KEWAJIBAN AKTUARIA

PENERIMAAN IURAN NORMAL 2.756 2.304 2.112

160.000

1.653

120.000 100.000

1.500

80.000

1.000

60.000

122.979

140.000 1.940

123.041

2.000

2010

119.999

2.500

2009

2008

2.000

115.188

3.000

2008

10.060

4.000

4.580 2007

9.396

6.000

4.616

4.620

8.727

10.828

8.000

4.637

4.630

4.600

11.534

140.260

4.652

4.640

10.000

4.652

4.650

4.610


12.000

2008

2009

2010

2011

40.000 500

20.000 0

0 2007

2008

2009

2010

2007

2011


KEKAYAAN 85.000

60,0%

80.000 73.884

75.000 69.206

70.000

71.723

59,1%

59,8%

60,1%

59,0% 56,9%

58,0%

70.005

57,0%

65.000

56,0%

60.000

55,0% 2007

72

60,1%

61,0%

82.848

2008

2009

2010

2011

2007

2008

2009

2010

2011


3D )


PT.SARANA AGRO NUSANTARA JL. R.A. Kartini No.23, Medan, Sumatera Utara. PT. SAN

2007

2008

2009

2010

2011

JUMLAH PESERTA

404

403

402

400

399


531

614

686

771

891


170

249

280

201

196

KEWAJIBAN AKTUARIA

10.856

9.312

9.740

10.050

11.308

KEKAYAAN

7.385

6.291

8.655

11.627

11.503


68,0%

67,6%

88,9%

115,7%

101,7%

JUMLAH PESERTA

1.000

404

600

399

200

396

2007 2008 2009 2010 2011

0

PENERIMAAN IURAN NORMAL 280 249 201

12.000

2010

2011

196

170

10.000 8.000 6.000

100

4.000

50

2.000

11.308

KEWAJIBAN AKTUARIA

150

2008

2009

2010

2011

0

0 2007

2008

2009

2010

RASIO KECUKUPAN DANA 11.627 11.503

12.000

2007

2011

KEKAYAAN 10.000 8.000

2009

10.050

200

2008

9.740

250

2007

9.312

300

891

400

400

398

10.856

403

400

402

800

404

402

PEMBAYARAN MANFAAT PENSIUN 771 686 614 531

140,0%

100,0%

7.385 6.291

8.655

115,7%

120,0% 68,0%

67,6%

2007

2008

80,0%

6.000

60,0%

4.000

40,0%

2.000

20,0%

101,7%

88,9%

0,0%

0 2007

2008

2009

2010

2011

2009

2010

2011

73


3D )


PT.KHARISMA PEMASARAN BERSAMA NUSANTARA JL. Taman Cut Mutiah No. 11, Jakarta PT. KPBN

2011

JUMLAH PESERTA

149


13


223

KEWAJIBAN AKTUARIA

4.961

KEKAYAAN

4.686


94,5%

4.961

4.686

5.000 4.000 3.000 2.000 1.000

149

13

223

94,5%

0 2011

74

JUMLAH PESERTA



KEWAJIBAN AKTUARIA

KEKAYAAN


Ekshibit A

DANA PENSIUN PERKEBUNAN LAPORAN ASET BERSIH 31 DESEMBER 2011 dan 2010 (Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

CATATAN ASET Investasi (Nilai Wajar) Surat Berharga Negara Deposit On Call Deposito Berjangka Saham Obligasi Sukuk Unit Penyertaan Reksadana : Reksadana Pasar Uang, Reksadana Pendapatan Tetap, Reksadana Saham, dan Reksadana Campuran Reksadana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif Penyertaan Terbatas Penempatan Langsung Tanah Bangunan Tanah dan Bangunan

2b,4,7 2b,4,8 2b,4,9 2b,4,10 2b,4,11 2b,4,12 2b,4,13

2b,4,14 2b,4,15 2b,4,15 2b,4,15

Total Investasi Aset Lancar Diluar Investasi Kas dan Bank Piutang Iuran : Iuran Normal Pemberi Kerja Iuran Normal Peserta Iuran Tambahan Beban Dibayar Dimuka Piutang Hasil Investasi Piutang Lain-lain Total Aset Lancar Diluar Investasi

2c,17 18

19 20

2011

2010

350.384.267.500 254.402.373.600 1.336.315.000.000 1.181.822.124.097 902.286.470.000 16.251.500.000

780.098.325.276 184.547.081.919 656.300.000.000 1.700.009.063.364 739.013.636.755 20.000.000.000

265.655.703.841

162.410.549.510

231.046.692.410 73.611.575.069 187.437.800.000 75.888.700.000 19.351.909.000

105.113.181.967 79.173.020.000 157.810.800.000 67.876.700.000 19.351.909.000

4.894.454.115.517

4.671.704.267.791

2.516.862.711

3.413.552.096

24.750.867.840 14.963.292.148 1.431.176.293.257 74.259.611 25.253.883.122 1.008.051.306

11.158.593.706 3.515.386.026 1.346.742.321.040 987.436.769 99.316.812.042 3.724.436.405

1.499.743.509.995

1.468.858.538.084

Lihat Catatan atas Laporan Keuangan pada Ekshibit F terlampir yang merupakan bagian tak terpisahkan dari Laporan Keuangan secara keseluruhan

Ekshibit A/2

DANA PENSIUN PERKEBUNAN LAPORAN ASET BERSIH 31 DESEMBER 2011 dan 2010 (Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

CATATAN Aset Operasional Tanah dan Bangunan (Nilai Buku) Kendaraan (Nilai Buku) Peralatan Komputer (Nilai Buku) Peralatan Kantor (Nilai Buku) Aset Operasional Lainnya (Nilai Buku)

22

Aset Tersedia KEWAJIBAN Kewajiban di Luar Kewajiban Aktuaria Hutang Manfaat Pensiun Jatuh Tempo Pendapatan Diterima Dimuka Beban Yang Masih Harus Dibayar Kewajiban di Luar Kewajiban Aktuaria Lainnya Utang Investasi Kewajiban Imbalan Paska Kerja Utang Pajak Lain-lain Total Kewajiban Diluar Kewajiban Aktuaria Lainnya

2h,33 25 2i,26

Total Kewajiban di Luar Kewajiban Aktuaria ASET BERSIH

2010

2e,21

Total Aset Operasional Aset Lain-lain

2011

2k

2.567.085.041 2.482.307.127 1.805.084.709 723.835.854

1.670.389.159 1.267.395.889 1.325.944.790 22.117.800

7.578.312.731

4.285.847.638

152.859.417.678

322.489.649.848

6.554.635.355.921

6.467.338.303.361

2.345.893.919 223.137.273 5.165.415.695

35.728.278.386 2.571.899.954 6.768.898.834

48.325.995.524 20.805.278.104 762.214.138 376.520.459 70.270.008.225

25.849.220 13.155.538.542 450.347.873 330.575.507 13.962.311.142

78.004.455.112

59.031.388.316

6.476.630.900.809

6.408.306.915.045


Ekshibit B

DANA PENSIUN PERKEBUNAN LAPORAN PERUBAHAN ASET BERSIH 31 DESEMBER 2011 dan 2010 (Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

CATATAN PENAMBAHAN PENDAPATAN INVESTASI Bunga Deviden Sewa Laba Pelepasan Investasi

2011

2010

2j,28 239.173.867.779 33.480.295.392 8.889.626.035 226.940.329.482

217.676.695.819 24.910.165.833 9.082.661.932 256.669.165.728

508.484.118.688

508.338.689.312

181.637.962.221)

126.630.268.646

52.716.738.975 54.759.346.370 351.140.197.256 4.468.806.464

50.036.117.770 50.243.834.005 481.796.121.507 7.169.554.700

789.931.245.532

1.224.214.585.940

23.816.109.544 59.125.005.988 139.326.014.016 498.628.873.470 711.256.750

22.650.223.219 41.143.311.673 1.486.751.327 445.092.122.355 1.050.121.000 -

Jumlah Pengurangan

721.607.259.768

511.422.529.574

Kenaikan Aset Bersih

68.323.985.764

712.792.056.366

ASET BERSIH AWAL TAHUN

6.408.306.915.045

5.695.514.858.679

ASET BERSIH AKHIR TAHUN

6.476.630.900.809

6.408.306.915.045

Total Pendapatan Investasi (

Peningkatan/Penurunan Nilai Investasi Iuran Jatuh Tempo Iuran Normal Pemberi Kerja Iuran Normal Peserta Iuran Tambahan Pendapatan Diluar Investasi

32

31

Jumlah Penambahan PENGURANGAN Beban Investasi Beban Operasional Beban di Luar Investasi dan Operasional Manfaat Pensiun Pajak Penghasilan Pengurangan Aset Bersih Lainnya

2j,29 2j,30 31 2h,33 27


Ekshibit C

DANA PENSIUN PERKEBUNAN LAPORAN POSISI KEUANGAN 31 DESEMBER 2011 dan 2010 (Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) CATATAN ASET Investasi (Harga Perolehan/Nilai Buku) Surat Berharga Negara Deposit On Call Deposito Berjangka Saham Obligasi Sukuk Unit Penyertaan Reksadana: Reksadana Pasar Uang, Reksadana Pendapatan Tetap, Reksadana Saham, dan Reksadana Campuran Reksadana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif Penyertaan Terbatas Penempatan Langsung Tanah Bangunan Tanah dan Bangunan Akumulasi Penyusutan Bangunan Total Investasi

2011

2b,4,7 2b,4,8 2b,4,9 2b,4,10 2b,4,11 2b,4,12 2b,4,13

2b,4,14 2b,4,15 2b,4,15 2b,4,15

2010

285.905.676.664 254.402.373.600 1.336.315.000.000 1.303.102.538.446 866.949.500.000 15.000.000.000

780.721.729.763 184.547.081.919 656.300.000.000 1.497.391.473.888 738.999.500.000 20.000.000.000

276.452.233.251

166.714.032.256

220.000.000.000 88.923.500.000 11.887.577.251 80.320.183.802 3.951.233.045 (37.551.023.122) 4.705.658.792.937

105.000.000.000 88.923.500.000 11.887.577.251 80.320.183.802 3.951.233.045 (33.485.328.934) 4.301.270.982.990

188.795.322.580

370.433.284.801

2.516.862.711

3.413.552.096

24.750.867.840 14.963.292.148 1.431.176.293.257 74.259.611 25.253.883.122 1.008.051.306 1.499.743.509.995

11.158.593.706 3.515.386.026 1.346.742.321.040 987.436.769 99.316.812.042 3.724.436.405 1.468.858.538.084

2n,16 Selisih Penilaian Investasi Aset Lancar Diluar Investasi Kas dan Bank Piutang Iuran : Iuran Normal Pemberi Kerja Iuran Normal Peserta Iuran Tambahan Beban Dibayar Dimuka Piutang Hasil Investasi Piutang Lain-lain Total Aset Lancar Diluar Investasi

2c,17 18

Aset Operasional Tanah dan Bangunan Kendaraan Peralatan Komputer Peralatan Kantor Aset Operasional Lainnya Akumulasi Penyusutan

2e,21

19

(

Total Aset Operasional Aset Lain-lain

TOTAL ASET

22

3.656.031.398 51.211.873 5.922.006.374 3.709.765.560 760.295.335 6.520.997.809)

2.649.763.195 51.211.874 4.335.030.291 3.045.612.268 22.117.800 (5.817.887.790)

7.578.312.731

4.285.847.638

152.859.417.678

322.489.649.848

6.554.635.355.921

6.467.338.303.361


Ekshibit C/2

DANA PENSIUN PERKEBUNAN LAPORAN POSISI KEUANGAN 31 DESEMBER 2011 dan 2010 (Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

CATATAN

2011

2010

KEWAJIBAN Kewajiban Aktuaria

3j,23,35

Selisih Kewajiban Aktuaria

2g,24

5.545.637.855.831

5.125.876.320.667

930.993.044.978

1.282.430.594.378

2.345.893.919 223.137.273 5.165.415.695

35.728.278.386 2.571.899.954 6.768.898.834

Kewajiban Diluar Kewajiban Aktuaria Utang Manfaat Pensiun Jatuh Tempo 2h,33 Pendapatan Diterima Dimuka Beban Yang Masih Harus Dibayar 25 Kewajiban Di Luar Kewajiban Aktuaria Lainnya 2i,26 Utang Investasi Kewajiban Imbalan Paska Kerja Utang Pajak Lain-lain Total Kewajiban Diluar Kewajiban Aktuaria Lainnya

48.325.995.524 20.805.278.104 762.214.138 376.520.459 70.270.008.225

25.849.220 13.155.538.542 450.347.873 330.575.507 13.962.311.142

Total Kewajiban di Luar Kewajiban Aktuaria

78.004.455.112

59.031.388.316

6.554.635.355.921

6.467.338.303.361

TOTAL KEWAJIBAN


Ekshibit D

DANA PENSIUN PERKEBUNAN PERHITUNGAN HASIL USAHA 31 DESEMBER 2011 dan 2010 (Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

CATATAN PENDAPATAN INVESTASI Bunga Deviden Sewa Laba Pelepasan Investasi Total Pendapatan Investasi

2j,28

BEBAN INVESTASI Beban Transaksi Beban Pemeliharaan Tanah dan Bangunan Beban Penyusutan Bangunan Beban Manajer Investasi Beban Investasi Lainnya Total Beban Investasi

2j,29

2011

HASIL USAHA INVESTASI BEBAN OPERASIONAL Gaji Karyawan, Pengurus dan Dewan Pengawas Beban Kantor Beban Pemeliharaan Beban Penyusutan Aset Operasional Beban Jasa Pihak Ketiga Beban operasional lainnya Total Beban Operasional

2j,30

PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN Laba Penjualan Aset Operasional Pendapatan Lain Diluar Investasi Beban Lain Diluar Investasi dan Operasional

31

(

Total Pendapatan dan Beban Lain-lain HASIL USAHA SEBELUM PAJAK PAJAK PENGHASILAN Pajak Kini HASIL USAHA SETELAH PAJAK

2m,27

2010

239.173.867.779 33.480.295.392 8.889.626.035 226.940.329.482 508.484.118.688

217.676.695.819 24.910.165.833 9.082.661.932 256.669.165.728 508.338.689.312

11.984.830.459 2.113.706.624 4.065.694.188 3.306.544.811 2.345.333.462 23.816.109.544

6.906.637.143 2.553.305.890 4.065.695.233 4.300.298.122 4.824.287.831 22.650.224.219

484.668.009.144

485.688.465.093

31.094.119.300 11.238.811.457 2.440.991.726 727.757.019 4.741.133.028 8.882.193.458 59.125.005.988

24.588.801.143 8.181.116.052 1.832.639.618 809.701.016 4.157.864.934 1.573.188.910 41.143.311.673

4.468.806.464

248.417.445 6.921.137.255

139.326.014.016)

(1.486.750.327)

(134.857.207.552)

5.682.804.373

290.685.795.604

450.227.957.793

711.256.750

1.050.121.000

289.974.538.854

449.177.836.793


Ekshibit E

DANA PENSIUN PERKEBUNAN LAPORAN ARUS KAS 31 DESEMBER 2011 dan 2010 (Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain) 2011

2010

ARUS KAS UNTUK AKTIVITAS INVESTASI Penerimaan Bunga Penerimaan Deviden Penerimaan Sewa Pendapatan Investasi Lain Pelepasan Investasi Penempatan Investasi Pembayaran Beban Investasi ARUS KAS UNTUK AKTIVITAS INVESTASI

249.118.033.599

256.206.559.966

33.894.282.799

54.388.465.154

5.536.103.772

9.371.890.627

-

4.546.085.573

5.107.716.458.440

3.877.591.149.375

(5.165.334.781.458)

(4.301.270.982.990)

(11.263.405.076)

(19.642.054.945)

219.666.692.076

(118.808.887.240)

ARUS KAS UNTUK AKTIVITAS OPERASIONAL Pembayaran Beban Operasional Pembelian Aset Operasional Penjualan Aset Operasional Pendapatan Lain Diluar Investasi

(48.621.793.868)

(41.143.311.673)

(3.487.003.992)

(2.376.923.109)

18.345.000

1.743.404.500

1.045.969.259

3.798.151.460

Beban Lain Diluar Investasi dan Operasional

(23.647.458.198)

(1.486.750.327)

ARUS KAS UNTUK AKTIVITAS OPERASIONAL

(74.691.941.799)

(39.465.429.149)

ARUS KAS UNTUK AKTIVITAS PENDANAAN Penerimaan Iuran Normal Pemberi Kerja

42.973.598.329

62.208.060.284

Penerimaan Iuran Normal Peserta

45.861.174.390

52.568.162.984

Penerimaan Iuran Tambahan

262.444.751.893

468.813.611.097

Pembayaran Manfaat Pensiun

(497.150.964.274)

(423.181.352.859)

ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN KENAIKAN (PENURUNAN) KAS BERSIH

(145.871.439.662)

160.408.481.506

(896.689.385)

2.134.165.117

KAS DAN SETARA KAS AWAL TAHUN

3.413.552.096

1.279.386.979

KAS DAN SETARA KAS AKHIR TAHUN

2.516.862.711

3.413.552.096

Ekshibit A Dana Pensiun Perkebunan Program Pensiun Manfaat Pasti Laporan Portofolio Investasi Per 31 Desember 2011 (Disajikan Dalam Rupiah, Kecuali Dinyatakan Lain)

No

Keterangan

2011

2010

1


350.384.267.500

780.098.325.276

2

Deposito On Call

254.402.373.600

184.547.081.919

3

Deposito

1.336.315.000.000

656.300.000.000

4

Saham

1.181.822.124.097

1.700.009.063.364

902.286.470.000

739.013.636.755

16.251.500.000

20.000.000.000

265.655.703.841

267.523.731.477

5

Obligasi

6

Sukuk

7

Unit Penyertaan Reksadana - Reksadana Pasar Uang, Reksadana Pendapatan Tetap, Reksadana Saham, dan Reksadana Campuran - Reksadana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif Penyertaan Terbatas

8

Penempatan Langsung

9

Tanah

10

Bangunan

11

Tanah dan Bangunan Jumlah

231.046.692.410

-

73.611.575.069

79.173.020.000

187.437.800.000

157.810.800.000

75.888.700.000

67.876.700.000

19.351.909.000

19.351.909.000

4.894.454.115.517

4.671.704.267.791

Dasar penilaian investasi pada Surat Berharga Negara, Deposito On Call, Deposito Berjangka, Saham, obligasi, Sukuk, Unit Penyertaan Reksadana, Penempatan Langsung, Tanah,Bangunan, dan Tanah dan Bangunan telah sesuai dengan yang ditetapkan pada Peraturan Ketua Badan Pengawas Pasar modal dan Lembaga Keuangan (BAPEPAM LK) No: PER-01/BL/2009 tanggal 15 Januari 2009 pasal 1 serta Arahan Investasi Dana Pensiun yang ditetapkan Pendiri dengan Surat Keputusan No. XP-SURKP/09.05 tanggal 23 April 2009.

Ekshibit B

Dana Pensiun Perkebunan Program Pensiun Manfaat Pasti Laporan Hasil Investasi Tahunan Periode 1 Januari 2011 – 31 Desember 2011 (Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain)

Hasil Investasi yang Terealisasi No

Jenis Investasi

1

2

Bunga/bagi hasil

Deviden

Sew a

3

4

5

Hasil Investasi yang

Laba/Rugi Pelepasan 6

Lainnya

Belum Terealisasi

7

8

1


45.057.015.097

2

Deposito on Call

28.757.521.979

-

-

-

-

3

Deposito berjangka

78.983.006.396

-

-

-

-

4

Saham

33.442.795.392

-

142.867.125.339

5

Obligasi

6

Sukuk

7

Unit Penyertaan Reksa

84.446.317.361 1.930.006.944

-

-

-

67.511.297.401

-

Hasil Investasi

Beban Investasi

bersih

9

65.101.995.323

10=3+4+5+6+7+8-9

-

177.670.307.821

-

28.757.521.979 78.983.006.396

(323.898.003.825)

17.334.441.983

*)

(164.922.525.077)

1.536.000.000

35.322.833.245

4.500.000

121.300.650.606

-

-

300.000.000

1.251.500.000

-

3.481.506.944

-

-

14.725.906.742

(6.493.046.664)

297.766.749

7.935.093.329

Dana pada: 8

Reksa Dana Pasar Uang, Reksa Dana Pendapatan Tetap, Reksa Dana Saham

-

dan Reksadana Campuran 9

Reksa Dana Terproteksi, Reksa Dana dengan Penjaminan dan Reksa

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

Dana Indeks 10 Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif

10.933.510.443

-

10.933.510.443

Penyertaan Terbatas 11 Reksa Dana yang Unit Penyertaannya diperdagangkan di Bursa Efek 12 Efek Beragun Aset dari KIK EBA 13 Unit Penyertaan Dana Investasi Real Estat berbentuk KIK 14 Penempatan Langsung pada Saham

-

37.500.000

-

-

(5.561.444.931)

-

(5.523.944.931)

15 Tanah

-

-

4.109.732.844

-

29.627.000.000

655.975.559

16 Bangunan

-

-

2.521.248.491

-

12.028.009.189

4.553.537.373

9.995.720.307

17 Tanah dan Bangunan

-

-

2.258.644.700

-

49.684.999

969.887.880

1.338.441.819

33.480.295.392

8.889.626.035

226.940.329.482

(181.637.962.221)

23.816.109.544

303.030.046.921

a) Total

239.173.867.777

b) Rata-rata investasi 2011 c) ROI = (a/b) x 100%

33.080.757.285

4.597.814.062.320 6,59%

d) Aset Bersih Awal

6.408.306.915.045

e) Aset Bersih Akhir

6.476.630.900.809

f) Rata-rata Aset Bersih ((d+e)/2) (g) ROA = (a/f) x 100%

*) Biaya Investasi pada saham termasuk biaya Manajer Investasi & Kustodian

6.442.468.907.927 4,70%

Daftar Isi. Analisis Manajemen atas Kinerja PROFIL DAPENBUN ULASAN TAHUN Tata Kelola DAPENBUN

Recommend Documents