BIRD Daily (MNC Research Division)
Rabu, 05 Maret 2014 MARKET COMMENT
Sempat di awal perdagangan IHSG berserta Bursa Regional Asia berguburan akibat kekhawatiran atas kondisi geopolitik di Ukraina, akhirnya IHSG beserta Bursa Regional Asian lainnya berbalik arah menguat setelah Presiden Rusia Vladimir Putin menarik mundur pasukan Rusia yang berada di perbatasan Ukraina kembali ke barak, dimana IHSG ditutup menguat sebesar +17,08 poin (+0,37%).
IHSG
4.601,28
INDONESIA STOCK EXCHANGE
Volume
4,1
Value
5,1 4.581
Market Cap.
+17,08 (+0,37%)
15,6
Average PE
2,4
Average PBV
MNC36
234,37
High—Low (Yearly)
5215—3969 11.589
USD/IDR
+5 (+0,04)
Support— Resistance
4.579 - 4.647
+0,77 (+0,33%) GLOBAL MARKET (04/03) Indices DJIA NASDAQ
Point
+/—
%
16.395,76
+227,73
+1,41
4.351,97
+74,67
+1,75
NIKKEI
14.721,48
+69,25
+0,47
HSEI
22.657,63
+156,96
+0,70
3.104,71
+17,24
+0,56
STI
Komoditas
Price 103,36
+/-1,56
Pilihan saham kami Rabu ini, selain ASII, BMRI dan INCO, kembali tertuju atas WIKA yang kemarin sukses melakukan public expose Wika Beton (WTON) yang direncanakan akan tercatat di BEI 3 April 2014 mendatang dengan harga indikatif Rp 470-Rp 630, tetapi merujuk Equity Valuation Wika Beton dan mempertimbangkan current PER industri sejenis, maka kami perkirakan harga akan ditetapkan dalam range Rp 490 - Rp 590, kalau harga ditetapkan lebih dari Rp 590 maka dihitung mahal.
%
TODAY MARKET MOVERS (05/03)
-1,49
Rabu Rupiah flat di level Rp 11.590 (08.00 AM)
Batubara US/ton
76,15
-0.20
-0.26
Emas US/oz
1.335
-15,3
-1,13
Nikel US/ton
15.150
+420
+2,85
Timah US/ton
23.304
+354
+1,54
2.801
-5
-0,18
CPO RM/ Mton
Party nampaknya akan kembali berlanjut di Bursa Indonesia, karena kami memperkirakan IHSG berlanjut menguat dalam perdagangan Rabu ini merujuk kenaikan tajam DJIA sebesar +227,73 poin (+1,41%) disertai penguatan tajam EIDO sebesar +1,97% di tengah perkiraan penguatan Rupiah atas US Dollar yang mencoba "mendobrak" di bawah level 11.500.
BUY: WIKA, ASII, PGAS, BBCA, PTPP, AKRA, INCO, JSMR, BMRI, UNTR, ADHI, WSKT, ITMG, PTBA
COMMODITIES PRICE (04/03) Nymex/barrel
TODAY RECOMMENDATION Sudah kebalnya investor di Wall Street dengan berbekal pengalaman kasus geopolitik di Mesir dan Syria, ketika Presiden Rusia Vladimiri Putin mengeluarkan statement meminta pasukan Rusia yang ikut serta dalam latihan militer didekat perbatasan Ukraine untuk mundur dan kembali ke barak sangat menolong mendinginkan suasana, serta merta ditanggapi positif pelaku pasar untuk melakukan aksi "Panic Buying" mengakibatkan DJIA naik tajam triple digit sebesar +227,73 poin (+1,41%) ditutup di level 16395,76 disertai kejatuhan tajam The Vix sebesar 11,62% ditutup di level 14,14.
Indeks Nikkei Rabu naik tajam +245 poin (08.00 AM) Dow Jones Futures Rabu turun –11 poin (08.00 AM)
Follow us on:
BIRDMsec Bird Msec
www.mncsecurities.com
BIRD Daily COMPANY LATEST PT Timah Tbk (TINS). Perseroan mencatat laba bersih sepanjang 2013 sebesar Rp515,10 miliar atau naik 19% dari tahun sebelumnya sebesar Rp431,58 miliar. Laba per saham naik 18,6% menjadi Rp102 dari akhir tahun sebelumnya Rp86 per saham. Pendapatan perseroan menurun 20,5% menjadi Rp5,85 triliun dari tahun sebelumnya sebesar Rp7,36 triliun. Volume penjualan menurun 19,6% dari 29.512 metric ton menjadi 23.718 metric ton logam timah. Beban pokok pendapatan menurun 27,6% dari tahun sebelumnya Rp6,08 triliun menjadi Rp4,4 triliun. Total aset perseroan naik menjadi Rp7,88 triliun dari tahun sebelumnya Rp6,13 triliun. PT Perusahaan Gas Negara Tbk (PGAS). Perseroan berkomitmen untuk mengembangkan infrastruktur gas bumi di Jawa Tengah. Perseroan menerangkan secara historis perseroan pernah membangu dan mengoperasikan jaringan pipa distribusi gas bumi di wilayah Semarang. Namun saat ini sudah tidak beroperasi. Program pembangunan jaringan distribusi gas di Semarang merupakan revitalisasi jaringan lama yang telah dioperasikan PGN sejak tahun 1980-an. PGN akan berinvestasi untuk merevitalisasi jaringan distribusi tersebut dan akan membangun jaringan distribusi gas yang komprehensif di wilayah Semarang dan sekitarnya. Jaringan distribusi gas yang akan dibangun yaitu distribusi Jateng Tahap 1 (Semarang, Kendal, Demak) sepanjang 48 kilometer dengan diameter 16 inci. Tahap kedua meliputi wilayah Ungaran dengan panjang 34 kilometer dengan diameter 16 inci. Adapun tahap ketiga di Solo Raya, Pati dan Pekalongan sepanjang 235 kilometer. PT Berau Coal Energy Tbk (BRAU). Sengketa antara Asia Resource Minerals Plc dan Rosan Perkasa Roeslani kian pelik. Mangkirnya Rosan atas pemenuhan perjanjian yang telah disepakati membuat Asia Resource melakukan tindakan lanjutan. Raden Curt Eko Santoso Budianto, Direktur Utama PT Berau Coal Energy Tbk (BRAU) mengatakan, pihaknya dan Asia Resource telah mengajukan tuntutan resmi kepada Rosan. Pembentukan majelis arbitrase telah dilakukan sesuai dengan peraturan yang berlaku di Singapore International Arbitration Centre (SIAC) pada 24 Desember 2013. Asia Resources tidak akan melakukan pengalihan saham PT Asian Bulk Logistic (ABL). Sekedar informasi, awalnya Rosan berniat membayar ganti rugi berupa tunai dan aset. Adapun aset yang akan diserahkan adalah 49% saham ABL dan 600 hektare (ha) lahan milik PT Borneo Prapatan Lestari. Adapun tuntutan resmi tersebut diajukan 20 Januari 2014. PT Merck Tbk (MERK). Per 2013, Perseroan membukukan keniakan pendapatan 28% menjadi Rp1,19 triliun dari Rp929,88 miliar. Laba kotor juga mengalami kenaikan 28,52% menjadi Rp545,48 miliar dari Rp424,44 miliar. Laba usaha juga mengalami kenaikan 62,85% menjadi Rp230,03 miliar dari Rp141,25 miliar. Begitu pula juga dengan laba bersih yang mengalami kenaikan 62,74% menjadi Rp175,44 miliar dari Rp107,81 miliar. PT Harum Energy Tbk (HRUM). Perseroan tak agresif menggenjot produksi batubara tahun ini. Perseroan menargetkan mampu memproduksi 12 juta ton batubara, sama dengan produksi tahun lalu. Ini sejalan dengan upaya pemerintah untuk mengendalikan produksi batubara. Manajemen Perseroan menyatakan bahwa pembatasan produksi akan efektif menyeimbangkan pasokan dan permintaan batubara dunia jika pemerintah disiplin menerapkan pembatasan produksi batubara. Belanja modal Perseroan tahun ini menurun 33% menjadi US$ 10 juta. Sementara volume penjualan ditargetkan 13,2 juta ton atau meningkat 10% dari tahun lalu. PT International Air Transport Association (IATA). Perseroan merilis data penguatan bisnis angkutan kargo udara pada Januari 2014. Global Freight Tonne Kilometers (FTKs) meningkat 4,5% pada Januari lalu dibanding Januari 2013. Ini adalah peningkatan signifikan dibanding pertumbuhan kargo sebesar 2,2%pada Desember 2013 dibanding periode yang sama tahun lalu serta di atas angka pertumbuhan sepanjang tahun lalu sebesar 1,4% dibanding 2012. Pertumbuhan kargo yang menguat di semua kawasan merepresentasikan perbaikan besar dari kondisi kontraksi sebesar 1% pada 2013. PT Plaza Indonesia Realty Tbk (PLIN). Perseroan mengalami penurunan laba sebesar 83,77 persen per Desember 2013 menjadi Rp40,55 miliar atau Rp11,42 per saham, dibandingkan dengan laba tahun sebelumnya yang Rp243,93 miliar atau Rp68,71 per saham. Laporan keuangan perseroan menyebutkan pendapatan turun jadi Rp1,39 triliun dari pendapatan tahun sebelumnya yang Rp1,71 triliun, dan beban pokok turun jadi Rp574,55 miliar dari beban pokok tahun sebelumnya Rp908,34 miliar. Laba kotor naik jadi Rp818,64 miliar dari laba kotor tahun sebelumnya yang Rp801,63 miliar. Laba sebelum pajak menjadi Rp134,55 miliar dari laba sebelum pajak tahun sebelumnya Rp336,24 miliar. Total aset per Desember 2013 mencapai Rp4,12 triliun naik dari total aset per Desember 2012 yang Rp3,95 triliun. PT Aneka Tambang Tbk (ANTM). Laba Perseroan sepanjang 2013 anjlok tergerus tingginya beban pokok penjualan dan beban usaha perseroan. Tercatat penjualan perseroan di tahun 2013 naik menjadi Rp11,3 triliun dibanding tahun 2012 yang mencapai Rp10,45 triliun. Sementara beban pokok penjualan di tahun 2013 juga ikut mengalami kenaikan menjadi Rp9,68 triliun dari Rp8,43 triliun, sehingga laba kotor anjlok menjadi Rp1,62 triliun dari tahun 2012 yang tercatat sebesar Rp2,02 triliun. Laba yang dapat diatribusikan kepada pemilik anjlok menjadi Rp409,94 miliar dari tahun 2012 yang tercatat sebesar Rp2,99 triliun. Kendati keuntungan perseroan turun tahun 2013, namun untuk aset perseroan tercatat mengalami kenaikan yaitu dari Rp19,71 triliun di 2012 menjadi Rp21,87 triliun di tahun 2013. Sedangkan untuk liabilitas tahun 2013 tercatat sebesar Rp9,07 triliun, dan kas setara kas pada akhir tahun lalu sebesar Rp2,79 triliun.
2
www.mncsecurities.com
BIRD Daily Domestic
World Indices Comparison 2014 Year-to-Date Growth
Foreign
3409 1776
Australia UK -1.83%
USA
-0.09%
India
-2.82% -8.90%
(Miliar Rp)
1.16% 0.66%
3320
Buy
Buy
1687
Sell
China
Buy
Sell
Sell
Buy
Sell
Japan -1.56% S. Korea -2.01% Hong Kong
04/03/2014 IDX Foreign Net Trading
Net Sell
Year 2014 IDX Foreign Net Trading
Net Buy
-89,12
-1.79% Singapore -1.68% Malaysia Indonesia
8.10%
ECONOMIC CALENDER
9700,5
CORPORATE ACTION
• • • •
China : Non-manufacturing PMI USA : Personal Income USA : Personal Spending USA : ISM Manufacturing
Monday
•
USA : Total Vehicle Sales
Tuesday
03
• •
HERO : RUPSLB MYRX : RUPSLB
• •
XCID : Cum Dividen @Rp1,95 CMNP : RUPSLB
•
BBNI : RUPST
Maret
04 Maret
• • •
China : HSBC/ Markit Services PMI Eurozone : Gross Domestic Products USA : ISM Non-manufacturing Composite
• •
USA : Initial Jobless Claims USA : Factory Orders
Wednesday
05 Maret
Thursday
06 Maret
• •
USA : Change in Non-farm Payrolls USA : Unemployment Rate
Friday
07 Maret
3
www.mncsecurities.com
BIRD Daily TRADING SUMMARY
TOP TRADING VALUE
TOP TRADING VOLUME Code
(Mill.Sh)
%
(Bill.Rp)
Code
TOP GAINERS Code
%
TOP LOSERS
Change
%
Code
Change
%
BNBR
301
7,4
BMRI
352
6,9
FORU
+75
+23,08
TGKA
-500
-21,74
TMPI
219
5,4
TRAM
305
6,0
MEGA
+430
+21,50
AIMS
-100
-12,50
ENRG
206
5,1
ASII
295
5,8
PTSP
+500
+10,00
ABDA
-500
-11,05
TRAM
174
4,3
BBRI
266
5,2
APLI
+5
+9,62
UNIT
-26
-10,32
ADRO
152
3,7
BBCA
220
4,3
MTFN
+9
+8,11
MAGP
-10
-9,62
DAILY TECHNICAL RECOMMENDATION
CODE
CLOSE
CHG
S
R
REC
PERTAMBANGAN
INCO
2550
130
2290
2680
BUY
CPIN
4135
-35
4048
4258
BOW
INTP
21800
-200
21450
22350
BOW
SMGR
14700
0
14475
14925
BOW
ANEKA INDUSTRI
3530
CLOSE
CHG
S
R
REC
PROPERTI DAN REAL ESTATE
INDUSTRI DASAR DAN KIMIA
AUTO
CODE
-30
3478
3613
BOW
INDUSTRI BARANG KONSUMSI
ASRI
580
15
550
595
BUY
BKSL
170
3
161
176
BUY
BSDE
1530
20
1475
1565
BUY
CTRA
985
15
948
1008
BUY
CTRP
745
10
718
763
BUY
LPKR
930
-5
910
955
BOW
PWON
338
12
308
356
BUY
SMRA
1050
60
930
1110
BUY
WIKA
2235
80
2083
2308
BUY
WSKT
680
20
640
700
BUY
GGRM
47500
150
46825
48025
BUY
ICBP
10925
-200
10613
11438
BOW
KEUANGAN
INDF
7125
-25
6988
7288
BOW
BBCA
10475
200
9963
10788
BUY
KLBF
1430
0
1408
1453
BOW
BBNI
4505
55
4380
4575
BUY
30100
0
29800
30400
BOW
BBRI
9150
-100
8975
9425
BOW
4410
-90
4425
4485
BOW
BJBR
1040
30
965
1085
BUY
28025
-250
27850
28450
BOW
BMRI
9125
25
8850
9375
BUY
BTPN
4295
65
4128
4398
BUY
321
2
311
329
BUY
MYOR ULTJ UNVR
INFRASTRUKTUR
JSMR
5450
75
5225
5600
BUY
COMPANY GROUP
PGAS
4945
5
4890
4995
BUY
BHIT
TBIG
6150
50
5938
6313
BUY
BMTR
2145
15
2093
2183
BUY
TLKM
2300
0
2248
2353
BOW
MNCN
2540
50
2425
2605
BUY
BABP
130
0
127
133
BOW
BCAP
1110
-45
1088
1178
BOW
IATA
93
-1
89
98
BOW
KPIG
1360
0
1278
1443
BOW
MSKY
2135
25
2063
2183
BUY
PERDAGANGAN, JASA DAN INVESTASI
ACES
790
0
768
813
BOW
4
www.mncsecurities.com
BIRD Daily
Research Edwin J. Sebayang
Head of research
[email protected]
ext.260
mining, energy, company groups Reza Nugraha
[email protected]
ext.261
cement, transportation, construction, property ext.262
Dian Agustina
[email protected] plantation, pharmacy
ext.263
Victoria Venny
[email protected] telecomunication
ext.264
Zabrina Raissa
[email protected] banking
MNC Securities MNC Tower Lt.4 Jl. Kebon Sirih No.17-19 Jakarta 10340 P. 021-3922000 F. 021-39836857
Disclaimer This research report has been issued by PT MNC Securities It may not be reproduced or further distributed or published, in whole or in part, for any purpose. PT MNC Securities has based this document on information obtained from sources it believes to be reliable but which it has not independently verified; PT MNC Securities makes no guarantee, representation or warranty and accepts no responsibility to liability as to its accuracy or completeness. Expression of opinion herein are those of the research department only and are subject to change without notice. This document is not and should not be construed as an offer or the solicitation of an offer to purchase or subscribe or sell any investment. PT MNC Securities and its affiliates and/or their offices, directors and employees may own or have positions in any investment mentioned herein or any investment related thereto and may from time to time add to or dispose of any such investment. PT MNC Securities and its affiliates may act as market maker or have assumed an underwriting position in the securities of companies discusses herein (or investment related thereto) and may sell them to or buy them from customers on a principal basis and may also perform or seek to perform investment banking or underwriting services for or relating to those companies.
5
www.mncsecurities.com
BIRD Daily MNC Tower - Jakarta Jl. Kebon Sirih No 17-19 Jakarta 10340 Telp. 021- 3928333 Fax. 021-3919930 HP. 0888 800 9138 Yelly Syofita
[email protected]
MANGGA DUA - Jakarta Arkade Belanja Mangga Dua Ruko No. 2 Jl Arteri Mangga Dua Raya Jakarta 10620 Telp. 021-6127668 Fax. 021-6127701 HP. 0812 910 0807 Yenny Mintarjo
[email protected] [email protected]
SURYO - Jakarta Jl. Suryo No. 20 Senopati Jakarta Selatan Telp. ( 021 ) 72799989 Fax. (021 ) 72799977 Suta Vanda Syafril
[email protected]
INDOVISION - Jakarta Wisma Indovision Lantai Dasar Jl Raya Panjang Z / III Jakarta 11520 Telp. 021-5813378 / 79 Fax. 021-5813380 HP. 0815 1650 107 Denny Kurniawan
[email protected] [email protected]
GAJAH MADA - Jakarta Mediterania Gajah Mada Residence Unit Ruko TUD 12 Jl. Gajah Mada 174 Telp. ( 021 ) 63875567 '( 021 ) 63875568 Anggraeni
[email protected]
TAMAN PERMATA BUANA - Jakarta Ruko Taman Permata Buana Jalan Pulau Bira D1 No. 26 Jakarta 11610 Telp. 021-5803735 Fax . 021-58358063 Kie Henny Roosiana
[email protected] [email protected]
KEMAYORAN - Jakarta Jl. Landasan Pacu Utara Selatan Blok A1, Kav 2 Apartemen Mediterania Palace, Ruko C/OR/M Kemayoran, Jakarta 10630 Telp. (021) 30044599 Ponirin Johan
[email protected]
KELAPA GADING - Jakarta Komplek Bukit Gading Mediterania Jl. Boulevard BGR Blok A/12 Kelapa Gading Barat Jakarta Utara 14240 Telp. 021-45842111 Fax . 021-45842110 Andri Muharizal Putra
[email protected] [email protected]
GANDARIA - Jakarta Jl. Iskandar Muda No. 9 A Arteri Pondok Indah (depan Gandaria City) Jakarta 12240 Telp. (021) 7294243, 7294230 Fax. (021) 7294245 A. Dwi Supriyanto
[email protected]
OTISTA - Jakarta Jl. Otista Raya No.31A Jakarta Timur Telp. (021) 29360105 FAX. (021) 29360106 Fauziah/Nadia Otista
[email protected]
SURABAYA GEDUNG ICBC CENTER JL. BASUKI RAHMAT 16-18 SURABAYA TELP. 031-5317929 HP. 0888 303 7338 ANDRIANTO WIJAYA
[email protected] [email protected]
Sby-Sulawesi Jl. Sulawesi No. 60 Surabaya 60281 Telp. 031-5041690 Fax. 031-5041694 HP. 0812 325 2868 Lius Andy H.
[email protected] [email protected]
MEDAN Jl. Karantina No 46 Kel. Durian, Kec Medan Timur Medan 20235 Telp. 061-6641905
MALANG Jl. Pahlawan TRIP No. 9 Malang 65112 Telp. 0341-567555 Fax. 0341-586086 HP. 0888 330 0000 Lanny Tjahjadi
[email protected] [email protected]
SOLO Jl. Dr. Rajiman 64 / 226 Solo Telp. (0271) 642722, 631662, 633707 Fax. (0271) 637726 Tindawati LY. Lennywati
[email protected]
Bandung Jl. Gatot Subroto No. 2 Bandung - 40262 Telp No. 022- 733 1916-17 Fax No. 022- 733 1915 Bismar / Dimas Panji
[email protected] [email protected]
MAGELANG Jl. Cempaka No. 8 B Komp. Kyai Langgeng Kel. Jurang Ombo, Magelang 56123 Telp. 0293-313338 0293-313468 Fax. 0293-313438 HP. 0888 282 6180 Deddy Irianto
[email protected]
SEMARANG Rukan Mutiara Marina No. 36 Lt. 2 Kav. 35 - 36 Semarang Telp. 024-76631623 Fax. 024-76631627 Widyastuti
[email protected]
DENPASAR Gedung Bhakti Group ( Koran Seputar Indonesia ) Jl. Diponegoro No. 109 Denpasar - 80114 Telp. 0361-264569 Fax. 0361-264563
MAKASSAR Jl. Lanto Dg Pasewang No. 28 C Makassar - Sulawesi Selatan Kompleks Rukan Ratulangi Blok. C12-C13 Jl. DR. Sam Ratulangi No. 7 Makassar - 90113 Telp. 0411-858516 Fax. 0411-858526 Fax. 0411 - 850913 Daniel R. Marsan email:
[email protected]
BATAM Hotel Nagoya Plaza Jl. Imam Bonjol No. 3-4 Lubuk Baja, Batam 29432 Telp. 0778-459997 Fax. 0778-456787 HP. 0812 701 7917 Manan
[email protected] [email protected]
Sentul - Bogor Jl. Ir. H. Djuanda No. 78 Sentul City, Bogor – 16810 Telp. 6221- 87962291 – 93 Fax. 6221- 87962294 Hari Retnowati
[email protected]
TEGAL Ahmad Yani No 237 Tegal Telp. 0283 - 335 7768 Fax. 0283 - 340 520 Tubagus Anditra/ Aprilia
[email protected]
PATI Jalan HOS Cokroaminoto Gang 2 No. 1 Pati – Jawa Tengah Telp (0295) 382722 Faks (0295) 385093 Arie Santoso
[email protected]
Semarang_Pojok BEI Univ Dian Nuswantoro Telp . (024) 356 7010 Gustav Iskandar
Semarang_Pojok BEI Universitas Stikubank Telp . (024) 841 4970 Gustav Iskandar
Balikpapan Jl. Jend Sudirman No.33 Balikpapan – Kaltim Tel. (0542) 736259
[email protected]
Bandar Lampung Jl. Brigjen Katamso No. 12 Tanjung Karang, Bandar Lampung 35111 Tel. (0721) 251238 DEALING Tel. (0721) 264569 CSO
[email protected]
Menado Jl. Pierre Tendean Komp Mega Mas Blok 1 D No.19 Tel. (0431) 877888 Fax. (0431) 876222
[email protected]
Jambi Jl. GR. Djamin Datuk Bagindo No.7 Jambi Telp : 0741-7554595/7075309 Jasman
Jl.
6
www.mncsecurities.com
