ANALISTEN PRESENTATIE JAARCIJFERS 2014 Amsterdam, 19 februari 2015
Ordina was recent in het nieuws
2
Uitkomsten van ons interne onderzoek • In de tweede helft van het afgelopen jaar hebben wij De Brauw Blackstone Westbroek een intern onderzoek laten uitvoeren na aantijgingen van mogelijke onregelmatigheden bij aanbestedingen en opdrachten van de overheid.
• De resultaten van dit onderzoek hebben we eind januari gepubliceerd en is te raadplegen via Ordina.com.
• Uit het onderzoek komt één case naar voren met een duidelijke aanwijzing van een mogelijke onregelmatigheid.
• Er zijn geen aanwijzingen vastgesteld van structurele onregelmatigheden.
3
Statement Raad van Bestuur • Als Raad van Bestuur staan wij voor Ordina als een integer bedrijf en veroordelen wij elke vorm van ongepast gedrag.
• Wij zullen eventuele signalen van mogelijke onregelmatigheden steeds beoordelen en, als daar aanleiding voor is, maatregelen nemen.
• Ons integriteitsprogramma speelt in deze context een belangrijke rol.
4
Ordina integriteitsprogramma
5
Het integriteitsprogramma van Ordina heeft drie hoofdbestanddelen:
• Aangescherpte interne gedragsrichtlijnen o onder meer op het gebied van vertrouwelijke informatie, relatiebeheer en belangenverstrengeling; • Vergroten van bewustwording op compliance, integriteit en transparantie o zoals specifieke trainingen en Dilemma’s & Vragen-bijeenkomsten om in dialoog een open cultuur te creëren; o introductie ‘dilemma app’ om dialoog te blijven stimuleren door iedere twee weken een dilemma te behandelen. • Compliance als integraal onderdeel van het werkproces o zoals het ‘vier-ogenprincipe’ bij aanbestedingen of offertes en aandacht voor individuele verantwoordelijkheid voor naleving van regels en afspraken.
2014 Ordina sluit bewogen jaar af met winst Stépan Breedveld
Ordina sluit bewogen jaar af met winst
Omzet
Recurring EBITDA*
Afgerond, miljoenen euro’s
Afgerond, miljoenen euro’s
2013
2014
377,0 366,9
Recurring EBITDA-marge
2013
2014
2013
2014
16,3
18,0
4,3%
4,9%
‘Net debt/adjusted EBITDA’
Nettoresultaat
Nettoschuld
Afgerond, miljoenen euro’s
Afgerond, miljoenen euro’s
2013**
(0,4)
2014
1,0
7
2013
2,2
2014
(9,6)
2013
0,2
2014
(0,8)
* Gecorrigeerd voor afvloeiingskosten (2014: EUR 6,6 mln en 2013: EUR 7,4 mln) en externe kosten intern onderzoek (2014: EUR 1,7 mln). ** Gecorrigeerd voor impairment goodwill (EUR 60,1 mln) en voorziening leegstand (EUR 5,9 mln ).
Q4 resultaat
8
Omzet
Recurring EBITDA*
Afgerond, miljoenen euro’s
Afgerond, miljoenen euro’s
Recurring EBITDA-marge
Q4 2013
Q4 2014
Q4 2013
Q4 2014
Q4 2013
Q4 2014
99,2
93,5
8,4
4,4
8,5%
4,7%
‘Net debt/adjusted EBITDA’
Nettoschuld Afgerond, miljoenen euro’s
Q4 2013
Q4 2014
Q4 2013
Q4 2014
2,2
(9,6)
0,2
(0,8)
* Gecorrigeerd voor afvloeiingskosten (2014: EUR 1,0 mln en 2013: EUR 3,6 mln) en externe kosten intern onderzoek (2014: EUR 1,1 mln)
Operationele hoofdpunten
Dichtbij de klant
Computable Award: beste ICTdienstverlener 2014
Groei in
InnovatieIndustrie programma’s met klanten
9
Innovatie & profilering
Huis op orde
Ordina Open Innovatiedag 2014 succesvol
Groei rendement en omzet in België
Havenbedrijf Rotterdam kiest Ordina
Intensivering integriteitsprogramma
Markten: Overheid
10
Omzet Afgerond, miljoenen euro’s
-1,7% 150
145,7
-1,1% 143,3
-2,3%
100 75
73,1
72,3
72,6
H1 2013
H1 2014
H2 2013
71,0
100 50 50 25 0 2013
2014
0 H2 2014
• Daling van de omzet in 2014 grotendeels gedreven door de afbouw van de generieke OCP-activiteiten (omzet impact FY 2014: EUR 4,4 mln);
• Op langere termijn zal ICT een drijvende kracht zijn in het terugdringen van kosten en het verder verbeteren van de dienstverlening van de overheid.
Markten: Financiële dienstverlening
11
Omzet Afgerond, miljoenen euro’s
-0,8%
150
104,4
75
103,6
50,1
100
50
50
25
0
3,5% 51,9
-4,8% 54,3
51,7
0 2013
2014
H1 2013
H1 2014
H2 2013
H2 2014
• Lichte daling van de omzet door onder andere een kleiner aantal projecten in vergelijking met 2013; • Kansen bij financiële instellingen met ‘mobile’ applicaties om dienstverlening richting de eindklant te digitaliseren.
Markten: Industrie
12
Omzet Afgerond, miljoenen euro’s
-5,4%
-3,1%
-7,6%
75
104,2 100
98,6 51,8
50,2
H1 2013
H1 2014
52,4
50 50
48,4
25
0
0 2013
2014
H2 2013
H2 2014
• Wisselend beeld binnen de portefeuille met enerzijds nieuwe projecten in de sector carriers & mainports en anderzijds afnemende vraag van klanten uit de telecom- en energiesector;
• Het digitaliseren van de klantbediening en applicatiebeheer bieden kansen in dit marktsegment.
Markten: Zorg
13
Omzet Afgerond, miljoenen euro’s
-5,0%
0,4%
30 25
-10,0%
20,0
22,6
21,5
15,0
20 15
10,8
10,9
H1 2013
H1 2014
11,8
10,6
10,0
10 5,0 5
0
0,0 2013
2014
H2 2013
H2 2014
• Omzetgroei van 2013 niet kunnen continueren doordat projecten bij een aantal zorgverzekeraars en een ziekenhuis zijn afgelopen en nieuwe projecten zich nog in de opstartfase bevinden;
• In deze markt richten wij ons op innovatieve klantoplossingen zoals QULI en ons gepreconfigureerde ERP-pakket voor ziekenhuizen.
Opdrachten 2014 Overheid
• Gemeenschappelijke meldkamer Hollands-Midden naar nieuwe locatie
Financiële Dienstverlening
• Gemakkelijker betalen met saldo-app voor smartwatch en google glass bij SNS bank
Industrie
• Ontwikkeling online strategie van Havenbedrijf Rotterdam
• Beheer en afbouw zakelijke kredietsystemen van grote Nederlandse financiële instelling • Implementatie Creditmanagementsysteem MA!N bij grote bank
• Nieuwe arbeidsmarktcampagne voor Stibbe België • Projectmanagement herinrichting security lane luchthaven Schiphol
Zorg
• Virtual reality-toepassing voor anorexia nervosa in samenwerking met universiteit Utrecht • Quli ‘zelfredzaamheidsplatform’ gegroeid tot boven 30 klanten.
14
Omzetaandeel top 10 klanten: stabiel
Omzetaandeel top-10 klanten
TOP 10 KLANTEN (alfabetisch)
In %
60
54
56
55* 46
45
30
• • • • • • •
Europese Commissie ING Groep Ministerie van Binnenlandse Zaken Ministerie van Economische Zaken Minsterie van Financiën Ministerie van Infrastructuur en Milieu Ministerie van Onderwijs, Cultuur en Wetenschap
• Ministerie van Sociale Zaken en 0 FY 2010
FY 2011
FY 2012
FY 2013
FY 2014
Werkgelegenheid
• Philips • Rabobank
* Offshore component Rabobank contract € 10,9 mln = 5,5%.
15
Onze medewerkers: minder indirecte FTE Ontwikkeling aantal directe FTE
16
Ontwikkeling aantal indirecte FTE
362
-20
2.574 2.559
2.565 342
2.556
2.554 335
332
333
+9
FY 2013
Q1 2014
Q2 2014
Q3 2014
FY 2014
• Aantal directe medewerkers is in 2014 met 9 FTE toegenomen; er zijn in totaal 416 FTE aangenomen;
• Het verloop van directe medewerkers bedraagt in 2014 16,0%.
FY 2013
Q1 2014
Q2 2014
Q3 2014
FY 2014
• Aantal indirecte medewerkers is in 2014 met 20 FTE gedaald.
Trendanalyse medewerkerbetrokkenheid
17
>7 6,7
6,6
6,4
6,2
5,4
2008
2009
5,6
2010
5,7
2011
2012
2013
2014
2015
• De medewerkerbetrokkenheid is in 2014 gedaald naar 6,4; onze ambitie is een score van minimaal 7,0; • Gedifferentieerd beeld: daling in Nederland en stijging in België. Reorganisatie in Nederland heeft invloed gehad. Een tussenmeting in december in Nederland laat stabiel beeld zien ondanks recente berichtgeving.
FINANCIELE PERFORMANCE 2014 Jolanda Poots-Bijl
Omzet per divisie (Afgerond, miljoenen euro’s)
19
2014
2013*
%
Omzetverdeling per divisie In %
Omzet per divisie Technologie & Competenties
112,3
119,3
-5,8%
Business Consulting & Solutions
44,7
52,6
-15,1%
Beheer
54,7
56,1
-2,4%
Technologie & Competenties Business Consulting & Solutions
19
31
23
12
Beheer
Sourcing
83,8
79,0
15
6,1% Sourcing
België / Luxemburg
71,4
70,0
1,9%
2014
België / Luxemburg
Totaal
366,9
377,0
* 2013 cijfers zijn voor vergelijkingsdoeleinden aangepast op basis van de nieuwe organisatiestructuur
-2,7% Technologie & Competenties
19 32
Business Consulting & Solutions Beheer
21
Sourcing
15
België / Luxemburg
2013
14
REBITDA per divisie
(Afgerond, miljoenen euro’s)
20
2014
2013*
REBITDA per divisie Technologie & Competenties
7,0
6,3%
6,8
5,7%
Business Consulting & Solutions
0,6
1,3%
-0,8
-1,5%
Beheer
1,9
3,5%
4,3
7,7%
Sourcing
4,5
5,4%
3,6
4,5%
België / Luxemburg
3,9
5,5%
2,4
3,4%
18,0
4,9%
16,3
4,3%
Totaal
* 2013 cijfers zijn voor vergelijkingsdoeleinden aangepast op basis van de nieuwe organisatiestructuur
Ontwikkeling REBITDA marge per divisie
21
REBITDA marge 2014 versus 2013 In % 10
7,7%
2013 6,3% 5
5,4%
5,5%
5,7% 1,3%
4,5%
3,5%
3,4%
Ordina 2014: 4,9% 2013: 4,3%
0
-1,5% Technologie & Competenties -5
Business Consulting & Solutions Beheer Sourcing
-10
België / Luxemburg
Winst- en verliesrekening: positief nettoresultaat (Afgerond, miljoenen euro’s)
Netto-omzet
FY 2014
FY 2013 377,0
(2013: EUR 7,4 mln) en onderzoekskosten (EUR 1,7 mln), een positief netto resultaat van EUR 1,0
9,6
6,5
85,4 237,9 6,6 5,1 16,0
91,1 244,9 7,4 7,1 18,2
Totale bedrijfslasten
360,6
375,2
Recurring Bedrijfsresultaat (REBIT)
6,3
1,8
Kosten interne onderzoeken
1,7
-
Voorziening leegstand
-
5,9
Afboeking goodwill
-
60,1
Bedrijfsresultaat (EBIT)
4,7
-64,2
Rentelasten Resultaten van deelnemingen
1,2 -
1,5 0,1
Resultaat voor belastingen (EBT)
3,5
-65,6
-2,5
0,7
1,0
-65,0
Nettoresultaat
Ondanks EUR 6,6 mln aan afvloeiingskosten
366,9
Inkoopwaarde hard- en software en overige directe kosten Uitbestede werkzaamheden Personeelskosten Afvloeiingskosten Afschrijvingen op IVA & MVA Overige bedrijfslasten
Belastingen
•
22
mln;
•
Personeelskosten lager door fors minder indirecte FTE;
•
Afschrijvingen lager door minder afschrijving op de PPA intangibles;
•
Daling overige bedrijfslasten door onder andere lagere huisvestingskosten.
Ontwikkeling nettoschuldpositie Ultimo 2013 – Ultimo 2014
23
Ontwikkeling nettoschuldpositie 2014 Afgerond, miljoenen euro’s 4 2
0 -2
2,2
-1,0
-4 -5,7
-6 -8
7,8
-10 -9,6 -12 -14 -9,8
-16 -18 -20
-3,2 Nettoschuld 31 december 2013
Nettoresultaat
Afschrijvingen
Werkkap. & voorz.
Rente & belasting
Netto investeringen
Nettoschuld 31 december 2014
Stand ultimo Afname nettoschuld Toename nettoschuld
Balans: stabiel en solide solvabiliteit (Afgerond, miljoenen euro’s)
31-12-2014 31-12-2013
Activa
24
31-12-2014
31-12-2013
144,6
142,7
4,4 5,6 -
3,9 5,9 -
Totaal langlopende schulden
10,0
9,8
Passiva
Immateriële vaste activa Materiële vaste activa Financiële vaste activa
133,5 7,1 17,4
130,2 8,4 18,1
Totale vaste activa
158,0
156,7
Eigen vermogen Bancaire schulden / term loan Personeelsgerelateerde voorzieningen Voorziening leegstand Latente belastingschulden
Handelsdebiteuren en overige vorderingen Transitiekosten Liquide middelen Voor verkoop aangehouden activa
68,2 1,8 9,6
72,5 2,5 7,4 -
Bancaire schulden Overige voorzieningen Handelscrediteuren en overige schulden Te betalen winstbelasting
4,4 75,9 2,7
9,7 2,6 74,0 0,4
Totaal vlottende activa
79,6
82,5
Totaal kortlopende schulden
82,9
86,7
Totaal verplichtingen
92,9
96,5
237,5
239,2
Totaal activa
237,5
239,2
Totaal eigen vermogen en passiva
Financiering: nettocash positie
Convenanten
25
Maximum Leverage Ratio Norm
Realisatie
Minimum Interest Cover Ratio Norm
01 oktober 2012 – 30 juni 2013
2,00
5,0
01 juli 2013 – 31 maart 2014
1,75
5,0
01 april 2014 – 31 december 2014
1,50
01 januari 2015 – einde overeenkomst
1,50
-0,8
5,0
5,0
november 2016
• Per ultimo 2014 is geen sprake van nettoschuld maar van een positieve cashpositie van EUR 9,6 miljoen (2013: nettoschuld EUR 2,2 miljoen);
• Ratio’s ultimo 2014 ruim binnen de bankconvenanten.
Realisatie
11,8
Outlook
Outlook 2015
26
Wij spreken geen verwachting uit voor de komende periode.
STRATEGIE: Focus op groei door innovatie Stépan Breedveld
Waar wij in geloven…
Onze overtuiging is dat ICT een
doorslaggevende rol kan én moet spelen bij het oplossen van grote maatschappelijke vraagstukken, Maar dan moeten mensen wel kunnen vertrouwen op goedwerkende en duurzame oplossingen. Ordina zet zich hier dagelijks voor in, omdat….
wij vinden dat ICT vóór mensen moet werken.
28
ICT speelt een steeds grotere rol in onze maatschappij
29
Aktuele business thema’s: • Innovatievermogen van bedrijven • Opkomst digitale businessmodellen • Werkgelegenheid • Transformatie in zorg en finance • Security & privacy • Robotisering, drones • Efficiente overheid en zelfredzaamheid van burgers
De grootste digitale revolutie moet nog beginnen…
3
2
1
VERBINDEN
AUTOMATISEREN
1973
2014
HUMANISEREN
30
Ordina innovatie perspectief: humanisering van ICT
31
• Van bèta naar gamma Door de humanisering van ICT vraagt om toepassingen die aansluiten bij de beleving van de gebruiker. Zowel zakelijk als in een privé context.
Naast harde technologische competenties worden psychologische en sociale inzichten steeds belangrijker.
• Van lineair naar exponentieel Nieuwe producten en diensten volgen elkaar steeds sneller op. Technologische ontwikkelingen verlopen niet langer lineair, maar exponentieel en jagen het tempo verder op. Dit schept ruimte en mogelijkheden voor het adresseren van grote maatschappelijke vraagstukken.
• Van IT-projecten naar veranderingstrajecten ICT-implementaties nemen steeds meer de vorm aan van grote veranderingstrajecten. Hét ICT-project bestaat niet meer. De huidige ontwikkelingen vragen bij de opdrachtgever én leverancier om een andere vorm van leiderschap.
Onze missie: ICT. Maar dan voor mensen
32
Project management security lane Schiphol
33
Project management security lane Schiphol (2)
•
Security Filters
34
Nieuwe gemeenschappelijke meldkamer van de politie, brandweer en ambulance Haaglanden
35
Port of Rotterdam online
36
Online wervingsstrategie voor Stibbe advocaten
37
Impressie van Ordina Innovatietour
38
Ordina Open Innovatiedag
39
Vragen
40
41
www.ordina.com
