VERKORT JAARVERSLAG 2014
VOORWOORD In 2014 is ingezet op een focusstrategie. De onderneming richt zich volledig op de markten van overlijdensrisicoverzekeringen (ORV), beleggingsverzekeringen en collectief pensioen. De koerswijziging heeft geresulteerd in structureel lagere kosten, een stijgend premievolume, een stijging van marktaandeel en uitstekende financiële resultaten. Als gevolg van de focusstrategie en het daarmee stoppen van de activiteiten op de markt van bankspaarproducten is de personele bezetting in 2014 teruggebracht. Uiteraard heeft een dergelijke ingreep in een kleine, hechte organisatie als Legal & General een grote impact. Samen hebben we er echter weer de schouders onder gezet en met succes. De nieuwe productie van levensverzekeringen is in 2014 gegroeid met 8,4% tot een bedrag van 147,4 miljoen euro. De totale omzet aan verdiende premies is met ruim 5% gestegen tot een bedrag van 234,3 miljoen euro. Het resultaat voor belasting bedraagt 84,5 miljoen euro. Dit is mede te danken aan de dalende rente, maar ook geschoond van renteschommelingen bedraagt het resultaat 30 miljoen euro. Legal & General kiest voor de onafhankelijk financieel adviseur als distributiekanaal. Levensverzekeringen zijn geen pakken hagelslag die de consument in de supermarkt van het schap pakt. Het zijn producten die passen binnen een advies, waarin de persoonlijke situatie van de consument is geïnventariseerd en geanalyseerd. Dit is het werk van deskundige, onafhankelijke adviseurs. Legal & General meet permanent de klanttevredenheid. Het is mooi te zien, dat in 2014 de waardering verder is toegenomen. Ter gelegenheid van het 30-jarig bestaan van Legal & General in Nederland hebben klanten via intermediairs het aanbod gekregen voor een gratis digitaal abonnement op het Financieele Dagblad. Op basis van de ingezette focusstrategie en de resultaten in 2014 heeft de maatschappij een heldere en bestendige koers uitgezet voor de komende jaren. In dit verkorte jaarverslag leest u meer over de gekozen productmarkten en de bijdrage van Legal & General aan de Nationale Pensioendialoog. Het volledige jaarverslag staat op de website adviseur.landg.nl bij Over Legal & General.
ARNO DOLDERS Algemeen directeur
“DE KEUZE VAN DE MAATSCHAPPIJ VOOR HET INTERMEDIAIRE KANAAL HEEFT ZICH VOOR DE 11E KEER VERTAALD IN HET WINNEN VAN DE PRIJS VOOR DE BESTE LEVENSVERZEKERAAR”
“VERBINDEND ZIJN MET KLANTEN IS EEN BELANGRIJK THEMA BINNEN DE ORGANISATIE”
EEN SOLVABELE MAATSCHAPPIJ MET EEN SOLIDE VERDIENMODEL Legal & General is altijd al een maatschappij geweest met een sterke balans en een duidelijke positionering als intermediaire verzekeraar. Het prudente beleggingsbeleid zorgt al jaren voor een
LEGAL & GENERAL NEDERLAND
gezonde solvabiliteit.
ONDERDEEL VAN EEN STERKE GROEP
Onder het huidige regime bedraagt
Legal & General is onderdeel van een van oorsprong Engelse financieel
de solvabiliteit eind 2014 283%. De
dienstverlener met wereldwijd ruim 10 miljoen klanten.
maatschappij houdt dus ruim twee en een half maal zoveel eigen vermogen
Het bedrijf is actief in Engeland, USA, China, Frankrijk, India, enkele
aan dan als minimum geldt. Onder
Golfstaten en Egypte. Legal & General is opgericht in 1836 in Londen en
de nieuwe regels, die vanaf 2016
bestaat 178 jaar. Een onderneming die zich in weer en wind staande houdt,
gelden, worden zowel beleggingen als
dat geeft vertrouwen. In 2014 bedroeg de omzet wereldwijd 3,7 miljard euro
verzekeringsverplichtingen nagenoeg
(2013: 3 miljard euro) en de exploitatiewinst voor belasting 1,6 miljard euro
volledig op marktwaarde berekend. De
(2013: 1,4 miljard euro). Met de groep vindt kennisuitwisseling plaats op
onderneming laat dan een nog veel
het gebied van productontwikkeling, distributiebeleid en maatschappelijk
sterkere solvabiliteit zien namelijk van
verantwoord ondernemen.
330%. Dit is een tegengestelde beweging
Legal & General is in Nederland actief sinds 1984 en bedient bijna 200.000
ten opzichte van de algemene trend in de
verzekeringnemers en verzekerden.
markt.
MAATSCHAPPELIJK VERANTWOORD ONDERNEMEN In 2014 is intensief samengewerkt met Sherpa, een instelling voor geestelijke gezondheidszorg. Met hen is een programma opgezet voor het verlenen van vrijwilligerswerk. Elke medewerker kan per jaar een aantal uren besteden aan activiteiten binnen Sherpa. In 2014 zijn er tien activiteiten georganiseerd. Zoals vaartochten en wandelingen. Maar bijvoorbeeld ook een bezoek aan de luchthaven Schiphol. Totaal hebben 70 collega’s een bijdrage geleverd. Ook is er door een tiental medewerkers een bijdrage geleverd aan de landelijke actie NL-Doet. Om gezond gedrag bij medewerkers te stimuleren is Legal & General een sponsorovereenkomst (Spieren voor spieren) aangegaan met de City Run Hilversum. In 2014 is met Sherpa wederom een team met hardlopers opgesteld. Vanuit Legal & General hebben 25 medewerkers meegelopen.
OVERLIJDENSRISICOVERZEKERINGEN De markt voor ORV kenmerkt zich in toenemende mate als prijsvechtersmarkt. Legal & General is consequent een top vijf speler in deze markt. De onderneming heeft voor een aantal marktsegmenten de tarieven kunnen verlagen. Mede door de verhoging van de keuringsgrenzen en verdere digitalisering van de processen zijn de kosten verlaagd. In 2014 is de Nabestaanden Polis sterk verbeterd. Dit product voorziet in een periodieke uitkering om een tekort van het gezinsinkomen op te vangen na overlijden van een van de kostwinners. De Nabestaanden Polis kan ook aanvullend op een aan de hypotheek gekoppelde ORV worden afgesloten of als aanvulling op het nabestaandenpensioen. Circa 85% van de ORV-omzet van Legal & General is afkomstig van het onafhankelijke intermediair. De overige 15% van banken. Voor de distributiepartners van de onderneming op het gebied van ORV bestaat een uitgebreid trainings- en informatieprogramma. In 2014 zijn er veel activiteiten ontplooid. In diverse webinars, onder andere in samenwerking met het Nibud, is bij adviseurs aandacht gevraagd voor nut en noodzaak van efficiënte advisering van nabestaandenvoorzieningen. Voor dit doel is ook de risicoscanner ontwikkeld. Met deze online tool kunnen consumenten zelf berekenen wat het tekort is in het huishoudbudget bij overlijden van een kostwinner en hoe dit kan worden opgevangen. Inmiddels hebben ruim 350 intermediairs deze tool op hun website geplaatst.
VERMOGENSOPBOUW
COLLECTIEF PENSIOEN
Legal & General is marktleider in beleggingsverzekeringen. Het bedrijf heeft van oudsher een sterke positie in de markt van uitgestelde en expirerende (oud regime) lijfrentes.
Het Prisma Pensioen is in 2014 definitief doorgebroken. Een najaarsoffensief heeft geresulteerd in een sterke stijging van het aantal contracten. Legal & General weet zich als moderne innovatieve
Ook in 2014 was het verbeterde Particulier Pensioen Plan
collectief pensioenaanbieder met een hoog kwaliteits- en
voor veel klanten een goed alternatief. Dit product heeft
serviceniveau te positioneren in een zeer competitieve
aantrekkelijke pluspunten als het gaat om het fiscaal
markt.
vriendelijk uitstellen van de lijfrente uitkering, opnames en schenkingen.
Prisma Pensioen komt in productvergelijkingen vaak als beste naar voren. Lage pensioenlasten voor de werkgever
Voor klanten is een nieuw verzekeringsproduct ontwikkeld
worden gecombineerd met een ruim beleggingsaanbod
voor lijfrente, kapitaalvoorziening eigen woning (KEW)
met uitstekende rendementen voor de individuele
evenals beleggen in box 3: Legal Beleggen. Legal Beleggen
deelnemers. Zowel specialistische pensioenkantoren als
is een unit linked verzekering met dezelfde kenmerken en
grote bemiddelaars wisten in 2014 Prisma Pensioen te
flexibiliteit als de bancaire beleggingsrekening. Ook de
vinden. Dit heeft gezorgd voor een stevige omzetgroei
kosten zijn vrijwel gelijk. Door het uitgebreide palet aan
ten opzichte van 2013. Uit de Prestatie Monitor van
fondsen is dit een uitstekend alternatief voor banksparen.
Adfiz 2014 komt Legal & General naar voren als beste verzekeraar in de categorie Zakelijk Pensioen.
Voor de pensioenvoorziening van de DGA heeft Legal & General de Nova Top Pensioen geactualiseerd. Deze flexibele oplossing is aangepast aan gewijzigde wet- en regelgeving en voorzien van nieuwe risicotarieven. Daarnaast is er een speciale DGA toolkit ontwikkeld als hulpmiddel voor de adviseur om de DGA te adviseren op het gebied van zijn pensioen.
DE NATIONALE PENSIOENDIALOOG; VRAAGTEKENS BIJ DE VERPLICHTSTELLING Het Nederlandse pensioenstelsel is de laatste jaren ter discussie gesteld. Tegenvallende beleggingsrendementen, vergrijzing en langere levensverwachting hebben gemaakt dat de droom van een zorgeloos pensioen in de orde van grootte van 70% van het laatst genoten salaris wreed is verstoord. Al meerdere jaren indexeren de meeste pensioenfondsen niet meer en vele fondsen hebben de rechten van de deelnemers zelfs gekort. Politiek is de afgelopen jaren weinig voortgang geboekt en de gekozen oplossing, die per 1 januari van kracht is geworden, is door de staatssecretaris zelf al als een tussenoplossing benoemd. Vandaar de Nationale Pensioendialoog. Daaraan heeft Legal & General als pensioenverzekeraar een bijdrage geleverd met een pleidooi voor het loslaten van de grote én de kleine verplichtstelling. De maatschappij gelooft in automatische deelname aan een pensioenregeling maar geen verplichting. De overheid wil pensioenbewustzijn bevorderen en dan past het geven van eigen verantwoordelijkheid daarin prima. Dus wel het automatisme van sparen binnen een regeling, maar dan met helder eigendomsrecht en beleggingskeuzes, maar niet de dwang om deel te nemen. Het is dan een eigen verantwoordelijkheid geworden, die zal leiden tot grotere betrokkenheid en bewustere keuzes.
KERNCIJFERS
VOORUITBLIK 2015
(IN DUIZENDEN EURO’S)
Langzaam begint het sentiment te veranderen. Na zes jaren crisis lijkt de verzekeringssector zich weer op te richten.
RESULTAAT Resultaat voor belastingen Belastingen Resultaat na belastingen PRODUCTIE Premieposten Koopsommen Totaal OMZET Verdiende premies Directe opbrengsten uit beleggingen Overige opbrengsten Totaal
2014
2013
84.495 21.297 63.198
28.130 7.106 21.024
2012
Gestadig neemt het vertrouwen van de consument in de financiële sector toe. Veranderingen in de cultuur, sector breed,
92.984 23.412 69.572
beginnen hun vruchten af te werpen. Ook in 2015 zal de maatschappij haar klanten zekerheid bieden en zal
9.632 137.804 147.436
10.368 125.704 136.072
16.503 101.300 117.803
de onderneming hen samen met hun adviseur helpen vermogen op te bouwen voor later. Nu voor later. Dat is waar Legal & General als verzekeraar voor
234.295 51.954 1.229 287.478
222.179 58.674 272 281.125
198.326 66.311 175 264.812
staat. Gestaag doorwerken om zaken mogelijk te maken voor de klant en daarmee voor de Nederlandse samenleving. Het is allemaal niet spectaculair maar verzekeringen zijn wel
BEDRIJFSKOSTEN Provisie aan tussenpersonen Overige bedrijfskosten Mutatie acquisitiekosten Totaal
5.295 27.240 4.318 36.853
9.933 28.007 -362 37.578
14.755 20.865 -6.225 29.395
de noodzakelijke bouwstenen, die het fundament vormen onder een moderne samenleving. Dat is ook waar de sector zich op moet richten in een tijd, waarin de markt tegenzit, de politiek en de
SOLVABILITEIT Benodigd Aanwezig
toezichthouder wedijveren om nog meer 83.615 236.376
84.672 251.759
82.941 205.377
regels over de sector uit te strooien en de publieke opinie de sector niet altijd van de beste zijde belicht.
BALANSGEGEVENS Technische voorzieningen e.r. Beleggingen Eigen vermogen
1.992.748 2.179.019 196.254
1.982.851 2.152.875 185.841
2.011.618 2.267.529 180.836
BALANSTOTAAL
2.356.866
2.294.820
2.337.534
168
187
194
Zo zijn er in het toch nog wat verdorde landschap van 2015 voldoende groene scheuten voor de onafhankelijke
AANTAL MEDEWERKERS
(herrekend op fulltime basis en inclusief tijdelijke inhuurkrachten)
adviseur en voor Legal & General, als intermediaire verzekeraar. Samen kunnen er vernieuwende concepten in de markt worden gezet om de klant te ondersteunen in de inventarisatie van zijn financiële boedel en hem helpen dromen
RAAD VAN COMMISSARISSEN EN BESTUUR Raad van commissarissen
Management team
J.B. Pollock BcS
Drs. A.T. Dolders
D.A. Finch
Drs. P.C. de Bruijne AAG MBA
Drs. H. Kadiks
M.I.F. van Dam MM
Mr. R.L.M. Hillebrand
R. van der Zande
Prof. dr. R.G.C. van den Brink =
Drs. P.D. de Kruijk MM
voor de toekomst of dromen voor zijn kinderen financieel mogelijk te maken.
BEZOEKADRES:
“L”
Laapersveld 68 1213 VB Hilversum POSTADRES:
Postbus 4 1200 AA Hilversum
J. Revet M.Sc. J. Simons MBA
(035) 6252525 WWW.LANDG.NL
