QUAESTOR 7 Piaci előretekintő

QUAESTOR

7

Piaci előretekintő 2012. október 24.

QUAESTOR 7 2012. október 24.

Mi várható a héten? Az előttünk álló napokban fontos makrogazdasági adatok elsősorban a tengerentúlról érkeznek. Az amerikai jegybanki szerepet betöltő Fed ma jelenti be kamatdöntését. A mai ülést követően nem tartanak sajtótájékoztatót. A várakozások szerint a 0-0,25%-on álló irányadó ráta változatlan marad, és várhatóan a szeptemberben bejelentett kötvényvásárlási programon sem módosítanak, a választások közelsége miatt sem, erre legkorábban decemberben kerülhet sor. Egyrészt akkor frissíti a Fed gazdasági előrejelzését és akkor tart majd sajtótájékoztatót a Fed elnöke. Addig folytatódhatnak a testületen belüli egyeztetések az esetlegesen meghatározandó makroadatokról, amelyek iránymutatást adhatnak a monetáris élénkítés szükségességével, időzítésével kapcsolatban is a jövőben. Csütörtökön a tartós cikkek szeptemberi megrendeléseinek változását közlik, az augusztusban látott 10% feletti visszaesést csak részben korrigálhatja a mutató. A volatilitást elsősorban a repülőgépek és védelmi eszközök iránti kereslet változásai okozzák. Pénteken a harmadik negyedéves GDP első becslését is megismerhetjük, a második negyedéves 1,3%-os növekedés után 1,9%-kal bővülhetett az amerikai gazdaság. Így 2009 után először fordulhat elő az, hogy két egymást követő negyedévben is elmarad a 2%-os ütemtől a növekedés. A külső környezet gyengesége fékező erőt jelent, azonban bíztató, hogy a lakossági fogyasztás javult, és az ingatlanpiac is egyre inkább kezd magára találni.

Vállalati eredmények terén az Egyesült Államokban csütörtökön a Colgate Palmolive, a Procter & Gamble, az Amazon.com és az Apple, míg pénteken a Merck gyorsjelentése emelkedik ki a mezőnyből. Nyugat-Európában csütörtökön a BASF, a Novartis, a Sanofi, fokozottabban figyelnünk.

és a Daimler gyorsjelentését lesz érdemes

-2-


Kereskedési stratégiák, tippek Heti várakozás

Kommentár

Amennyiben letörésre kerül a 7 200 pontos támasz, további lemorzsolódás várható a német részvénypiacon. Igazán fontos technikai szint csak 6 900 pontnál húzódik, addig lényegében szabadon csökkenhet az index.

S&P500 index (CFD) (eQTRADER: SP500.I)

Fontos szinteket tört le az elmúlt napokban a tengerentúli mutató. Amennyiben az 1 416 pontos szint szignifikánsan elesik, további csökkenő mozgás várható, elsőként 1 400, majd 1 375 pontnál találunk fontosabb támaszokat.

BUX index

18 700 pontnál húzódik egy fontos szint, amennyiben letörésre kerül, folytatódhat a csökkenő mozgás, ellenkező esetben pedig sávozás indulhat 18 700-19 200 pont között.

A bankpapír árfolyama letörte az emelkedő trendcsatorna alsó trendvonalát, a következő fontos szint az 50 napos mozgóátlag 3 900 Ft-nál. Amennyiben elesik, ismét tesztelésre kerülhet a 3 800 Ft-os szint.

Bár pénteken tesztelésre került a sávtető, kitörés nem történt, így továbbra is a 18 100-19 080 Ft-os sávban mozog az olajtársaság árfolyama. Amíg nem kerül szignifikánsan áttörésre egyik sávszél sem, a sávkereskedés szabályait célszerű betartani.

Továbbra is jól fest technikailag a nagyobbik gyógyszerpapír grafikonja. Amennyiben sikerül 40 500 Ft felett maradni, hamarosan megindulhat az újabb emelkedő hullám, melynek során a 42 000 Ft-os szintet célozhatja meg.

Az elmúlt napokban tapasztalható bizonytalanabb nemzetközi befektetői hangulat hatására az árfolyam áttörte a rövid távú, csökkenő trendvonalat, és ismét a 280-as szint fölé emelkedett. Amennyiben a 282-nél húzódó mozgóátlagokat is legyűri, ismét a 285-ös szintet célozhatja meg. A 275-276-os támasz ezzel a mozgással megerősítésre került.

EURUSD

Az árfolyam a korábbi szimmetrikus háromszög felső szárát teszteli vissza, de ezzel letörésre kerülhet a július vége óta tartó, neonzöld emelkedő trendvonal. További oldalazás esetén könnyen kialakulhat egy szélesebb sáv 1,28 és 1,31 között. Hektikus mozgás várható a közeljövőben.

USDHUF

Ismét a 214-es szint fölé kapaszkodott az árfolyam, 217,50-nél található a következő ellenállási szint, amennyiben áttörésre kerül, 220-ig szökhet fel a kurzus rövid időn belül.

Nyersolaj (eQTRADER: CLc1)

Amennyiben elesik a 87 dolláros szint, újabb tér nyílhat meg a további csökkenés előtt. Ez esetben 84, majd 78 dollárnál találunk fontosabb szinteket. Felül 90 dollárnál már ellenállás húzódik (100 napos mozgóátlag).

Arany (eQTRADER: XAUUSD)

Az 50 napos mozgóátlag letörésével újabb tér nyílt meg a csökkenő mozgás előtt. A következő támaszok: 1 692, majd 1 668 dollárnál húzódnak a Fibo-szintek alapján.

Instrumentum

DAX index (eQTRADER: DAX.I)

OTP

MOL

Richter

EURHUF

-3-


Heti makrotábla, esemény- és részvénypiaci naptár Dátum 2012-1025 (Cs)

Ország

Időpont

HU

9:00

EZ UK UK UK US

10:00 10:30 10:30 12:15 14:30

US US

14:30 16:00

Esemény, makroadat

Kiskereskedelmi forgalom, év/év Eurózóna M3 pénzkínálat, 3 havi mozgóátlag GDP (n.év/n.év) GDP (év/év) A brit jegybanktól Tucker tart beszédet Tartós cikkek megrendelései Heti friss munkanélküliek száma Folyamatban lévő lakáseladások (hó/hó) Vállalati jelentők Európa BASF SE Daimler AG Sanofi Banco Santander SA Gildemeister AG

Periódus

Előző

Várt

Fontosság

aug.

-2,60%

-2,30%

/Aktuális +

szept. Q3 Q3 szept.

3,20% -0,40% -0,50% -13,20%

20.okt szept.

3,10% 0,60% -0,50% 7,50% 365 ezer 339 ezer fő fő -2,60% 2,5% Vállalati jelentők

EPSEgyesült Államok becslés 1,176 EUR Mylan Inc/PA 1,118 EUR Xcel Energy Inc Mead Johnson 1,53 EUR Nutrition Co 0,105 EUR PulteGroup Inc 0,35 EUR Ball Corp Precision Castparts Corp Procter & Gamble Co/The Bemis Co Inc McKesson Corp Sherwin-Williams Co/The Coca-Cola Enterprises Inc Colgate-Palmolive Co Roper Industries Inc AutoNation Inc Biogen Idec Inc EQT Corp National Oilwell Varco Inc Hershey Co/The Starwood Hotels & Resorts Worldwide Inc Simon Property Group Inc CME Group Inc International Paper Co Aetna Inc Zimmer Holdings Inc Altria Group Inc Raytheon Co Sprint Nextel Corp CONSOL Energy Inc DENTSPLY International Inc FLIR Systems Inc Dominion Resources Inc/VA ConocoPhillips Franklin Resources Inc VeriSign Inc KLA-Tencor Corp CA Inc

+ +++ ++ + +++ +++ ++ EPS-becslés

0,769 USD 0,728 USD 0,719 USD 0,193 USD 0,873 USD 2,345 USD 0,96 USD 0,542 USD 1,78 USD 2,202 USD 0,696 USD 1,383 USD 1,230 USD 0,665 USD 1,59 USD 0,304 USD 1,51 USD 0,868 USD 0,53 USD 1,917 USD 0,69 USD 0,769 USD 1,335 USD 1,126 USD 0,577 USD 1,272 USD -0,442 USD -0,059 USD 0,496 USD 0,355 USD 0,969 USD 1,194 USD 2,299 USD 0,491 USD 0,884 USD 0,588 USD

-4-

QUAESTOR 7 2012. október 24. Eastman Chemical Co Dun & Bradstreet Corp/The Cabot Oil & Gas Corp Federated Investors Inc Chubb Corp/The Amazon.com Inc PerkinElmer Inc Varian Medical Systems Inc Apple Inc Principal Financial Group Inc Cerner Corp Cincinnati Financial Corp Noble Energy Inc Occidental Petroleum Corp CMS Energy Corp PACCAR Inc Celgene Corp Expedia Inc

1,418 USD 1,554 USD 0,141 USD 0,409 USD 1,497 USD -0,081 USD 0,444 USD 1,03 USD 8,739 USD 0,489 USD 0,589 USD 0,4 USD 1,069 USD 1,615 USD 0,546 USD 0,649 USD 1,268 USD 1,261 USD

2012-1026 (P) JP GE GE US

01:30 08:00 08:00 14:30

US

15:55

Fogyasztói árak (CPI), év/év) GfK fogyasztói bizalmi index Import árak (hó/hó) GDP (n.év/n.év) (évesített) Michigani egyetem fogyasztói hangulat-index Vállalati jelentők Európa

szept. nov. szept. Q3 okt. EPSbecslés

-0,40% 5,9 pont 1,30% 1,30%

-0,40% 5,9 pont 0,30% 1,90% 82,6 83,1 pont pont Vállalati jelentők Egyesült Államok Newell Rubbermaid Inc Aon PLC Coventry Health Care Inc Moody's Corp Ventas Inc Weyerhaeuser Co LyondellBasell Industries NV Legg Mason Inc Rockwell Collins Inc First Solar Inc Hudson City Bancorp Inc Goodyear Tire & Rubber Co/The Comcast Corp Interpublic Group of Cos Inc/The Merck & Co Inc

+ + + +++ +++ EPS-becslés

0,44 USD 0,895 USD 0,721 USD 0,624 USD 0,935 USD 0,178 USD 1,435 USD 0,515 USD 1,095 USD 1,075 USD 0,142 USD 0,586 USD 0,46 USD 0,169 USD 0,926 USD

-5-


Technikai elemzések DAX index

Amennyiben letörésre kerül a 7 200 pontos támasz, további lemorzsolódás várható a német részvénypiacon. Igazán fontos technikai szint csak 6 900 pontnál húzódik, addig lényegében szabadon szabadon csökkenhet az index.

S&P500 index

Fontos szinteket tört le az elmúlt napokban a tengerentúli mutató. Amennyiben az 1 416 pontos szint szignifikánsan elesik, további csökkenő mozgás várható, elsőként 1 400, majd 1 375 pontnál találunk fontosabb támaszokat. -6-


BUX index

18 700 pontnál húzódik dik egy fontos szint, amennyiben letörésre kerül, folytatódhat a csökkenő csökken mozgás, ellenkező esetben pedig sávozás indulhat 18 700-19 700 200 pont között.

OTP

A bankpapír árfolyama letörte az emelkedő emelked trendcsatorna alsó trendvonalát, a következő következ fontos szint az 50 napos mozgóátlag 3 900 Ft-nál. nál. Amennyiben elesik, ismét tesztelésre kerülhet a 3 800 Ft-os Ft szint. -7-


MOL

Bár pénteken tesztelésre került a sávtető, sávtet , kitörés nem történt, így továbbra is a 18 100-19 080 Ft-os sávban mozog az olajtársaság árfolyama. Amíg nem kerül szignifikánsan áttörésre egyik sávszél sem, a sávkereskedés szabályait célszerű betartani.

Richter

Továbbra is jól fest technikailag a nagyobbik gyógyszerpapír grafikonja. Amennyiben sikerül 40 500 Ft felett maradni, hamarosan megindulhat hat az újabb emelkedő emelked hullám, melynek során a 42 000 Ft-os Ft szintet célozhatja meg. -8-


EURHUF

Az elmúlt napokban tapasztalható bizonytalanabb nemzetközi befektetői befektet i hangulat hatására az árfolyam áttörte a rövid távú, csökkenő trendvonalat, és ismét a 280-as 280 s szint fölé emelkedett. Amennyiben a 282-nél 282 húzódó mozgóátlagokat is legyűri, ri, ismét a 285-ös 285 szintet célozhatja meg. A 275-276-os os támasz ezzel a mozgással megerősítésre került.

EURUSD

Az árfolyam a korábbi szimmetrikus háromszög felső fels szárát tesztelii vissza, de ezzel letörésre kerülhet a július vége óta tartó, neonzöld emelkedő ő trendvonal. További oldalazás esetén könnyen kialakulhat egy szélesebb sáv 1,28 és 1,31 között. Hektikus mozgás várható a közeljövőben. közeljöv -9-


USDHUF

Ismét a 214-es szint fölé kapaszkodott apaszkodott az árfolyam, 217,50-nél 217,50 nél található a következő következ ellenállási szint, amennyiben áttörésre kerül, 220-ig ig szökhet fel a kurzus rövid időn id belül.

Nyersolaj eQTRADER: CLc1

Amennyiben elesik a 87 dolláros szint, újabb tér nyílhat meg a további csökkenés csökkenés előtt. Ez esetben 84, majd 78 dollárnál találunk fontosabb szinteket. Felül 90 dollárnál már ellenállás húzódik (100 napos mozgóátlag). -10-


Arany eQTRADER: XAUUSD

Az 50 napos mozgóátlag letörésével újabb tér nyílt meg a csökkenő mozgás előtt. A következő támaszok: 1 692, majd 1 668 dollárnál húzódnak a Fibo-szintek alapján.

Háda Bálint

Balog-Béki Márta

Bánhalmi Gábor

Mester Péter

Varga Zoltán

06 40 222 111

Vezető elemző tel:2999-999/2211

Elemző tel:2999-999/2204

Elemző tel:2999-999/2241

Elemző tel:2999-999/7092

Elemző tel:2999-999/7198

www.quaestor.hu QUAESTOR pontok

Az adatok forrása, ha másként nincs jelölve: Vállalati beszámolók, Reuters, Bloomberg, QUAESTOR számítások. Ez a kiadvány kizárólag tájékoztatási célokat szolgál, következésképpen a QUAESTOR Pénzügyi Tanácsadó Zártkörűen Működő Részvénytársaságnak (székhely: 1132 Budapest, Váci út 30.; cégjegyzékszám: Cg. 01-10-042155; a céget nyilvántartó cégbíróság: Fővárosi Bíróság, mint Cégbíróság) (a továbbiakban QUAESTOR Zrt.) semmilyen kötelezettsége nem keletkezik a kiadvánnyal vagy az abban foglaltakkal összefüggésben. A fenti információk illetve adatok általunk megbízhatónak tartott forrásokon alapulnak, de sem garanciát, sem felelősséget nem tudunk vállalni pontosságukért vagy teljességükért. Az árak és az egyéb piaci jellegű információk csak időleges tájékoztatást nyújtanak, és a piaci viszonyokkal megváltozhatnak. A kiadványt csak a QUAESTOR Zrt. előzetes engedélyével szabad sokszorosítani illetve terjeszteni. A kiadványban említett értékpapírok nem mindenki számára jelentenek megfelelő befektetést. A befektetőknek tájékozódniuk kell a befektetésekkel kapcsolatos esetleges problémákról, különös tekintettel a befektetések kockázatának nagyságára. A befektetőknek csak olyan értékpapírokat érdemes vásárolniuk, amelyek összhangban vannak kockázatvállalási képességükkel. A befektetőknek javasoljuk, hogy az értékpapírtranzakciókkal kapcsolatos adóügyekben kérjék ki hivatásos adótanácsadó véleményét. A QUAESTOR Csoport bármely tagja, a társaságok bármely alkalmazottja, vezetője, illetve azok családtagjai (a jogszabályokban megszabott kereteken belül) szabadon vásárolhatják, illetve adhatják el a kiadványban szereplő értékpapírok bármelyikét illetve szabadon foglalhatnak el bármilyen pozíciót az értékpapír- és pénzpiacokon. Bármely itt közölt vélemény a szerző személyes megítélése és nem a QUAESTOR Értékpapír Nyrt. hivatalos álláspontja, amely nem a befektetési elemzések függetlenségének előmozdítását célzó jogi követelményeknek megfelelően készült és nem vonatkoznak rá a befektetési elemzések terjesztését, közzétételét megelőző ügyletkötésre vonatkozó tilalmak.

-11-

QUAESTOR 7 Piaci előretekintő

Recommend Documents