Partner přílohy
pohledávky
pohledávky
II/III Čas jsou peníze. Stěžejní otázkou každé firmy je čas respektive rychlost a přístup k financím. Jak tedy získat jistotu, že úhrada faktury proběhne v co nejkratší době? Jedno z řešení je factoring.
Statistiky mezinárodního řetězce factoringových společností Factors Chain International
samozřejmě také o něco vyšší náklad. Co se týče míry využívání, v České republice stále převládá regresní factoring. V roce 2011 tvořily transakce v regresním factoringu téměř 74 procent celkového objemu postoupených pohledávek. V prvním pololetí letošního roku však factoringové společnosti zaznamenaly vyšší poptávku právě po bezregresním factoringu. Vyšší dynamika růstu tohoto produktu může potvrzovat zvýšený zájem podnikatelské sféry o bezpečnější řešení v době obecné nejistoty.
(FCI) za rok 2011 potvrdily, že je factoring v dobách problematického ekonomického vývoje dostupnou a vyhledávanou alternativou k bankovním úvěrům. Celosvětově tento produkt zaznamenal v roce 2011 meziroční růst o 22 procent, v České republice o 16,6 procenta. Pokles, ke kterému došlo v roce 2009, byl srovnán již v roce 2010 a globální výsledky minulého roku představují nový rekord. Tento růst je ovšem poháněn zejména rozvojem factoringového financování v mimoevropských státech. Evropa i nadále zůstává největším factoringovým trhem, její podíl však klesl z 68 procent v roce 2009 na současných 60 procent.
Mýty a fakta
Také v oblasti factoringu panují některé mýty. Nejznámějším je drahost poskytované služby v porovnání s bankovním úvěrem. Přitom jde o typické porovnávání nesrovnatelného. Factoring kromě zajištění cizích zdrojů, což je hlavní funkce úvěru, dodává svým uživatelům ještě řadu služeb v oblasti správy a inkasa pohledávek, přínos v prevenci vzniku špatných pohledávek a ve své nejkomplexnější podobě bezregresního factoringu i ochranu proti platebním výpadkům. Náklad za finanční zdroje je v obou případech obdobný, factoring k tomu dává něco navíc a něco navíc také stojí. Mýty se k nám občas importují i ze sousedních států, například z Rakouska či Německa, kde se traduje, že factoring využívají firmy, kterým již banky nechtějí půjčit. To už však neplatí ani v těchto zemích. Pomineme-li počáteční období vývoje, kdy banky nechtěly půjčovat nikomu, tak u nás to v podstatě neplatilo nikdy, neboť factoring se vyvíjel za zcela odlišných okolností.
Foto profimedia.cz
Peníze na počkání?
Přílohu připravili: Vlastimil Poliačik, editor Barbora Okénková, manažerka přílohy
Factoring je dobré řešení, ale určitě není samospasitelné Stěžejní otázkou každé firmy je rychlost a přístup k financím za dodané zboží. V tržní ekonomice však není výjimkou splatnost faktury dva a více měsíců. Jak tedy zefektivnit finanční
F
toky a zároveň získat úhradu faktury v co nejkratší době? Odpovědí je factoring.
actoring je moderní a flexibilní způsob provozního financování založený na postupování pohledávek z obchodního styku, které mají splatnost obvykle do 90 dnů, v některých případech je možné financovat i pohledávky s delší splatností. Pokud se firma rozhodne pro jeho využití, měla by si v první řadě položit otázku, jestli vůbec, případně jaký objem financí a k jakému účelu potřebuje do svého podnikání vložit. Dále by měla mít zodpovězeno, zda její podnikání generuje dostatek výnosů, aby pokrylo náklady, které použití jakýchkoli cizích zdrojů vyvolá, případně zda zapojení dalších financí potřebné výnosy vygeneruje. Tyto úvahy samozřejmě platí i pro využití klasic-
kého úvěru. „Pokud jsou odpovědi v rámci velkých finančních skupin se na předchozí otázky kladné a firma úrokové sazby aplikované na poskynavíc dává přednost rychlému a fletované zdroje výrazně neliší. Rozdíl xibilnímu přístupu a má zájem o přimůže být v administraci postoupení danou hodnotu v podobě správy a s tím související rychlostí výplaty a inkasa postoupených pohledávek, nároku z postoupených pohledávek případně i o alternativní ošetření či v rozsahu a kvalitě služeb poskyrizika platební neschopnosti svých tovaných v rámci jejich správy. Podle odběratelů formou takzvaného bezregresního Letos poprvé převážil zájem firem factoringu, mohl by ji factoring zajímat,“ říká o bezregresivní factoring Tomáš Morávek, člen představenstva České leasingové a finanční asociace (ČLFA) Morávka by si měl zájemce nechat a generální ředitel ČSOB Factoring. důkladně popsat způsob práce právě v těchto oblastech. Může totiž dojít ke dvěma extrémům. NeadekvátPodle čeho vybírat ní požadavky na dokumentování Při využití služeb transparentních postoupených pohledávek mohou poskytovatelů factoringu operujících
významně pozdržet výplatu zálohy, čímž se zkracuje doba, po kterou má klient prostředky k dispozici. Naopak pokud je factoringová společnost ochotna financovat například jediného odběratele nebo dokonce vybrané pohledávky za určitým odběratelem, a ty se ještě uplynutím relativně krátké lhůty po splatnosti automaticky vracejí klientovi, je přínos v oblasti správy pohledávek nulový a poskytnuté financování je v podstatě úvěr zdražený o účtovaný factoringový poplatek. Pozornost by měl zájemce také věnovat tomu, jak funguje aplikace, kterou factoringová společnost pro správu transakcí využívá a jaký je rozsah elektronické komunikace a on-line přístupu k informacím o průběhu spolupráce. Důležitým ukazatelem kvality factoringové společnosti je také její členství buď v Asociaci factoringových společností (AFS) nebo v České leasingové a finanční asociaci.
Regresní, nebo bez regrese?
Factoringové transakce se rozlišují teritoriálně na domácí a mezinárodní – většinou exportní, což je objektivně dáno směrováním obchodu klienta bez vlivu na výhodnost či nevýhodnost, nebo podle míry převzetí rizika na regresní či bezregresní. Bezregresní factoring kompletuje financování s prvky úvěrového pojištění a znamená větší míru zabezpečení proti případné platební neschopnosti odběratelů, ale
Pokud se firma rozhodne využít pro provozní financování factoring, může být délka uzavření smlouvy individuální. Za určitých okolností, jde-li například o nižší rámec do 20 milionů korun, může klient získat první zálohy do deseti pracovních dnů od prvního kontaktu společnosti. Záleží také na tom, jak rychle poskytne potřebné informace o svých potřebách a podnikání. Jde stěžejně o běžná data dostupná ve firemním účetnictví a ani obstarání dalších podkladů by nemělo být pro zájemce složité.
Všechno něco stojí
Bohatá léta zakončená rokem 2008 vystavila factoringové služby konkurenci ze strany bank a logicky zvýšila i konkurenční tlaky uvnitř oboru. Následný propad trhu přispěl k tomu, že se dalo těžko očekávat navyšování poplatků. Obecně lze říci, že od přelomu tisíciletí se ceny soustavně snižovaly a dnes jsou na úrovni odpovídající zavedeným trhům v Západní Evropě korigované velikostí ekonomiky.
Úrokové sazby za finanční služby odpovídají těm, které požadují na obdobný typ úvěru (kontokorent – pozn. redakce) banky. Factoringový poplatek je při předpokládaném ročním obratu postoupených pohledávek kolem 50 mil. korun pod jedním procentem z hodnoty postoupených pohledávek.
Co dělají firmy špatně
Podle odborníků z factoringového trhu je největší chybou firem nerespektování jejich doporučení. „Klient by měl dlouhodobě sledovat relaci mezi náklady a přínosem z této služby. Měl by mít také na paměti, že factoring je dobré řešení pro řadu
A120006055
situací, ale určitě ne samospasitelné, že např.íklad důsledky nezodpovědného výběru obchodních partnerů nakonec ponese on, a že factoring je finanční služba a ne zázrak,“ konstatuje Morávek.
Téměř tři biliony eur pro factoring
Factoring se pomalu ale jistě stává nedílnou součástí provozního financování mnoha tuzemských firem. Jenom v České republice se tímto nebankovním produktem vloni financovaly pohledávky za 128 miliard korun, celosvětově pak za úctyhodných 2611 miliard eur. I v letošním roce >>> i n ze rce
Rhapsody Insurance s.r.o. Credit Insurance Broker detailní znalost tuzemského a zahraničního trhu úvěrového pojištění stanovení optimálního modelu pojistné transakce komplexní správa produktu a jednotný servis pro klienta i jeho finanční skupinu odborná spolupráce při zajištění úvěrových limitů a při likvidaci škod mnohaleté zkušenosti s financováním korporátní klientely
www.rhapsodyinsurance.cz
rhapsody_inz_212x68.indd 1
14.9.2011 16:29:04
pohledávky
IV/V
Budoucnost factoringu
Podle Morávka se trendy v oblasti factoringu hledají poměrně obtížně. Factoring je ve své podstatě poměrně konzervativní produkt, který lze jen těžce inovovat. To, co bývá za inovace vydáváno, jsou v podstatě různé typy úvěrování, jako factoring jen označované. Největší pokrok asi přinesla, jako v řadě jiných činností, výpočetní technika a elektronická komunikace. V současné době mají klienti díky vzdálenému přístupu informace o průběhu či stavu transakcí k dispozici on-line 24 hodin denně. Denisa Ranochová
Inkasní společnosti se dnes zaměřují více na domácnosti » vedení obchodů takovým způsobem, aby agentury rozvíjely a podporovaly respekt a důvěru v činnost inkasních agentur, » přísnou ochranu dat, » rychlou, výkonnou a profesionální správu inkasních případů.
živí, to v určité nadsázce řečeno vypadá tak, že jestli to takto půjde dál, nebude možné brzy z řady domácností dostat už ani korunu. Celková zadluženost Čechů se nezadržitelně,
byť o něco pomalejším tempem než v minulých letech, blíží k jednomu a půl bilionu korun, což je 150 tisíc korun na jednoho Čecha. O tom, jaké jsou dluhy především
za lidmi lákavě výnosnou komoditou, svědčí to, že jen inkasní agentury ročně v Česku vyřídí přes dva miliony pohledávek za 27 miliard korun, přičemž je k tomu třeba >>> i n ze rce
A120005205
Prověření etických pravidel u konkrétní inkasní agentury může být také dobrým vodítkem pro věřitele, který hledá „svoji“ agenturu.
Čím se liší inkasní agentury?
Foto E15 Michael Tomeš
přes pokles ekonomiky zaznamenal factoring v prvním pololetí meziroční růst. Hodnota pohledávek postoupených členům Asociace factoringových společností České republiky dosáhla v prvním pololetí tohoto roku 64,7 miliardy korun. Oproti stejnému období roku 2011 jde o 1,2procentní zvýšení. Dvouciferný meziroční růst dosažený v předchozích dvou letech se však zastavil. „Snížení dynamiky růstu factoringových transakcí vcelku přesně odráží náladu v celé ekonomice,“ říká Tomáš Morávek. „Na druhou stranu, z českého factoringového trhu odcházejí na základě strategických rozhodnutí zahraničních vlastníků dvě společnosti, jejichž příspěvek do obratu postoupených pohledávek byl již jen minimální. Za těchto okolností tak lze dosažený výsledek hodnotit vcelku příznivě.“ Ani v druhém pololetí nepředpokládají odborníci zásadnější změnu v objemech factoringových transakcí a v jejich produktovém rozložení.
V době krize se zvyšuje počet
podle informací Asociace inkasních agentur (AIA) na 200 ekonomických subjektů zabývajících se inkasem pohledávek. Mezi nimi najdeme velké stabilní inkasní agentury s mnohaletou tradicí a často zahraničním kapitálem. Stejně tak menší lokální hráče. Na začátku devadesátých let minulého století nemělo podnikání v inkasu pohledávek nejlepší pověst. Realitou byli vymahači nerespektující zákon. Pošramocenou reputaci oboru inkasní agentury napravují dodnes.
domácností i firem, které nejsou schopné splácet dluhy. Ty se pak často dostávají k inkasním agenturám, které je pro banky a úvěrové společnosti vymáhají. Pro tyto agentury je dnes lukrativnější vymáhat dluhy více po domácnostech než po firmách.
Asociace inkasních agentur
Jak vypadá trh inkasa pohledávek?
Poměrně pozdě, až v roce 2002, vznikla Asociace inkasních agentur. Asociace je členem Evropské federace národních inkasních agentur (FENCA).
Česko patří k zemím s nejhorší platební morálkou v Evropě. Není proto divu, že na českém trhu operuje
AIA tvrdí, že její členové mají devadesátiprocentní tržní podíl inkasa pohledávek. Problémem ale je, že trh lze podle Klimeše v současnosti určit pouze kvalifikovaným odhadem. Ne existují totiž žádné výzkumy a statistiky. O skutečném rozvrstvení trhu můžeme tedy jen spekulovat. Jisté ale je, že vzhledem ke špatné platební morálce v ČR je trh obrovský. AIA vydala vlastní etický kodex. V pěti bodech shrnuje pouze to, čím by se měly řídit všechny seriózní inkasní agentury. Bez ohledu na to, jestli jsou, nebo nejsou členy asociace. Etický kodex deklaruje: » přísné dodržování zákonů České republiky, » respekt k osobní nedotknutelnosti dlužníka, i n ze rce
deník | pátek 7. 9. 2012
číslo 1206 l volný prodej
Prozření rebela
číslo 36�37 2 10. září 201 neprodejné Samostatně
UDálosTI str. 2–3
l Partneři přílohy
ř
Ičí str. 12–13
DNeS V lIStU
Komentář str. 14
jednou větou Poláci postaví první jadernou elektrárnu
Polsko se snaží rozšířit svůj energetický mix o jadernou energii a chystá se postavit svou vůbec první jadernou elektrárnu; aby se rozložily vysoké náklady projektu, roz rozdělí vláda stavbu mezi čtyři státní firmy. str. 10
Tabu padlo: ECB potvrd neomezené výkupy bo ila ndů
Igor Záruba | Praha
hotovost sebere, aby snížila komise, ECB a Mezinárodního Evropsk riziko inflace. é unie a měnového rezident měnového fondu. Potom Evropské Draghi však jednozn zahájí fondu vyhnou, centrální banky Maač- fondy úpisy eurobon když budou poně zdůraznil, že podmín dů rio Draghi splnil, co kou márním trhu a banka na pri- třebovat peníze výhradně pro intervence je zapojen rozjede banky. Půjde-li naznačil: rozjede neomez í zemí o více než o pe– s cílem srazit ené nákupy jedno- až tříletých do záchranných fondů. „Vlády gací – výkupy výnosy z obli- něžní domy, a v tomto stavu na trhu sekun- už iberijská musí být připraveny aktivova dluhopisů zadlužených velmoc je, Madrid t dárním. V opačném případě V PONDĚLÍ eko- mechanismy dá se biči nevyhne. „Postup EFSF/ESM,“ ECB od nomik v měnové unii. SAMOSTATNÁ PŘÍLOH ujeme „pacienta“ ruce pryč. Podob- uvedl ve Frankfu A né zásahy v naprosté rtu po zaseshodě s naším manECB měly dosud dání Nutnost oficiální žádosti rady guvernérů. dátem,“ ujistil Draghi. nárazový charakter. Kdy a ořezání státních výdajů nový V praxi to znamená, že je Úrokový strop pro výkup režim odstartuje a kdo ECB úlitba Německ přijde podá pomocnou ruku pouze na rozpočto u, které trvá nezmínil, ale nabídl, že se ECB jako první na řadu, Krize stavebnictví nepro- státům, které se vé kázni. Záro- vzdá výsady prioritn uchýlí pod eu- veň jde zradil. Dluží také odpověď ího věřio špatnou zprávu pro rovaly a přijmou úsporné tele a případné ztráty na otázku, jak banka a re- Španěly. Ti si v červnu z trhu formní požadav vymoh- stejně jako soukrom odepíše ky Evropské li, že se Pomůže í investojim škrty na příkaz Zelená úsporám ři. Burzy & Trhy str. 8 ochromenému sektoru?
P
Index s&P 500 PODNIK ATELSK Ý MAGAZÍN. V YCHÁZÍ S DENÍ KEM ML ADÁ FRONTA E15 01_PT_36_37.indd 1 9/5/2012 3:26:58 PM
inzerce A120005767
číslo 36�37 10. září 2012 Samostatně neprodejné
6. 9. 2012
1431
StŘeDoeVRopSKÉ AKCIe
ATX (AT) BUX (HU) DAX (DE) WIG20 (PL)
6.9.2012 0,76 % 2 083 2,57 % 17 949 0,62 % 7 161 2,81 % 2 301 1,80 %
8:31:15
oto reuters
UCHO_40x60_PROFIT_ patecnik_01.indd 1 PX (CZ) 952
Vymahači dluhů mohou být brzy bez práce
mezinárodní
strojírenský veletrh
Británie zakázala squatt ing. Vystěhování hrozí tisícům lidí zAhrAn
VLADImír PIkOrA: EUrozó nA Dávno nEní ATrAKTIvní
ví t c i n b e v a t Krize s Pomůže orám Zelená úsp ktoru? mu se ochromené
10 Kč l řízená distribuce
Konec benevolence
Na šéfa ODS kandidovat nebudu, říká Petr Tlucho
Euforie. Trhy ocenily
vystoup
Počet inkasních agentur působících na českém trhu nedosahuje ani dvou desítek. Vedle agentur sdružených v AIA lze jmenovat ještě třeba společnosti Brnokonzult, MBA Consulting či Kvesta. Poskytují většinou komplexní služby. Prevenci pohledávek (obchodní, kreditní informace a podobně), mimosoudní a soudní inkaso pohledávek, a to často s navazující exekucí a vymáháním rozsudku. Liší se hlavně mírou důrazu, který kladou na jednu z oblastí práce s pohledávkami. A také tím, na jakou skupinu klientů se primárně orientují – velké společnosti, jako jsou mobilní operátoři a banky, nebo malé a střední společnosti, živnostníci či fyzické osoby. Velký počet inkasních agentur vede ke značné nepřehlednosti. Vedle velkých firem funguje na trhu množství lokálních společností nebo živnostníků. Velké inkasní agentury mohou být silné vzhledem ke svému finančnímu zázemí, dobrým referencím či propracovanému know-how. Ty menší, lokální, zase mohou být pružnější a více se přizpůsobí požadavkům věřitele.
Titul se zaměřením na malé a střední podnikání. Každých čtrnáct dní jako příloha Mladé fronty E15
Vymahači dluhů jdou dnes už více po domácnostech než po firmách. Inkasním agenturám už ale zůstávají na talíři stále menší částky k vymožení. Jejich výše totiž prudce klesla. O dluhy se tak nyní ještě usilovněji perou spekulanti, kteří skupují stovkové pohledávky ve velkém a využívají platebních rozkazů přes soud, aby na každé z nich vydělali tisíce. Podle těch, které vymáhání dluhů
Dokážeme Vás podržet ...
... i v situaci, kdy je třeba jednat opravdu rychle. Peníze za postoupené pohledávky budete mít na účtu nejpozději do druhého dne.
www.csobfactoring.cz
pohledávky
VI/VII
Vymahatelnost dluhů prudce klesá
To, že se snižuje výše vymáhaných částek a že také už často není co brát, především těm, kteří jsou registrovaní k pobytu na obecním úřadě, Právu potvrdil Exekutorský úřad v Přerově, jeden z největších v ČR. Prezidentka Exekutorské komory Jana Tvrdková uvedla, že vymahatelnost klesá už i v exekucích; úspěšnost je zhruba jen třiceti- až čtyřicetiprocentní. Soudy nyní zavalují hromadné žaloby na zapomenuté drobné dluhy, o nichž lidé nemají často ani tušení. „Na trhu se objevují stále noví kupci pohledávek, kteří věří, že na tom vydělají. Nemálo z nich však bude nemile překvapeno nízkou vymahatelností odkoupených portfolií pohledávek,“ míní prezident Asociace inkasních agentur Vladimír Gazárek. Spekulanti skupují od velkých společností obrovské balíky starších pohledávek, a to v jednom případě na pár desítek či stovek korun. Obvykle vznikly před několika lety tak, že faktury či složenky firmy poslaly
Zájem firem o pojiš tění pohledávek neustává
F
Foto profimedia.cz
na neaktuální adresu či lidé z jiného důvodu nemají o této neuhrazené směšně nízké částce ani potuchy. Podnikavci to zkoušejí i s promlčenými pohledávkami na pár desítek korun. Spekulanti kalkulují s tím, že většina žalovaných se lekne a zaplatí, když dostanou platební rozkaz přímo od soudu. Přitom stačí podat do patnácti dnů k soudu odpor a platební rozkaz automaticky zanikne s tím, že soudu musíte následně do dalších patnácti dnů poslat vysvětlení, proč s platebním příkazem nesouhlasíte. Soud poté nařídí jednání. A do něho už většinou spekulanti nejdou. Některé inkasní agentury či firmy vyloženě zaměřené na odkupy pohledávek si podle AIA tyto pohledávky nechávají v řešení záměrně dlouho, protože čím déle „to“ trvá, tím více jim člověk, žijící v nevědomí, nakonec zaplatí. „Na rozdíl od řady jiných zemí se v ČR mimosoudnímu inkasu pohledávek může věnovat skutečně kdokoli,“ potvrdil Gazárek z AIA. Alena Adámková
actoringové služby, respek- se splatností mnohdy až 180 dní, dnes se požadovaná splatnost tive pojištění pohledávek, pohybuje do 90 a výjimečně do mají v Česku už druhým 120 dnů. rokem stoupající trend. Není divu, Cenu za pojištění pohledávek říkají experti. V dobách, kdy není v dnešní době ovlivňuje počet jisté, zda obchodní partner udrží a výše případů s pojistným plněsvou ekonomickou výkonnost, není ním, což podle expertů v praxi obchodování zase tak jednoduché. znamená jedno: čím více pojistných Jenže s tím, jak roste poptávka po událostí, tím vyšší cena pojištění zajištění obchodních transakcí, rospři stejném objemu pojištěných te i ceník služeb pojišťoven. Jak ale pohledávek. „Tato politika vede jak jedním dechem dodávají finančníci factoringové společnosti, tak dodaz oboru, zájemci o factoring si musí vatele k tomu, aby si sami prouvědomit, že nejde o nijak triviální věřovali dlužníky dříve, než s nimi službu. budou obchodovat či je zařadí do Pryč jsou tak doby, kdy ceny factoringové spolupráce,“ dodal pojištění pohledávek hlásily své nejMiloslav Kukla. nižší hodnoty, pojišťovací instituce potvrzují, že už druhým rokem stoupají. „Trh pojištění pohledávek se Factoring s pojištěním za poslední rok v tuzemsku změnil Mezi českými firmami stále roste tak, že dnes se jde do maximálního zájem o takzvaný bezregresní ručení pro klienta za téměř minimální cenu. Domnívám se, že ceny Cenu za pojištění pohledávek už dosáhly rozumnév dnešní době ovlivňuje počet ho dna,“ zhodnotil a výše případů s pojistným plněním situaci na trhu Hynek Rasocha, člen představenstva a obchodní ředitel jedné z největších pojišťoven factoring. To je financování, správa pohledávek v tuzemsku Euler Hera pojištění pohledávek. Většina mes Čescob. pojišťovacích institucí v letošním roce hlásí růst factoringu s pojištěním pohledávek za tuzemskými Zvýšená obezřetnost či zahraničními odběrateli proti Firmy se proti rizikům zajišťují více, platební nevůli a neschopnosti což je podle zástupců z branže způsobeno jednak rostoucí poptáv- odběratelů splácet. Firmy sledují také kvůli tomu, že se nedaří kou po zajištění rizika nezaplacení ze strany podnikatelských subjektů, celosvětově oživit hospodářský růst, rostoucí skepsi k exportním ale i otevřenější politikou ze strany projektům, kde se mnohem pečlivěji komerčních pojišťoven. Šéfové věnují kvalitě vznikajících pohledáfinančních institucí ale říkají, že vek a jejich likvidnosti pro případné otevřenost není totéž, co ochrana navazující finanční operace. Podle rizika před nesplácením pro každého. Podle Miloslava Kukly, předsedy factoringových expertů trh preferuje účelovost financování, a to se představenstva a ředitele společodráží i v ocenění, ve formě nižší nosti Factoring Komerční banky, rizikové marže, u dobře připravejsou pojišťovny mnohem obezřetných transakcí. I kvůli rostoucímu nější než před krizí z roku 2008. zájmu o factoring zažívají příslušné Na trhu je prý znát, že pojišťovny společnosti dobré časy. Například ustoupily od pojištění takzvaných factoring České spořitelny ohlásil závazků. Podle Miloslava Kukly je za loňský rok nejlepší hospodářské významnou změnou na trhu i doba výsledky ve své historii. splatnosti pohledávek. Ještě před Finančníci proto odhadují, že vypuknutím krize v roce 2008 byly standardně pojišťovány pohledávky v případě dalšího zhoršování vývoje
Rozumné dno. Podle odborníků dosáhly ceny v byznysu s pojištěním pohledávek už takzvaného rozumného dna
Foto profimedia.cz
připočítat na 700 tisíc exekucí jen v minulém roce, přičemž průměrná exekuovaná celková částka u domácností se pohybuje kolem šedesáti tisíc. Jenže vše nasvědčuje tomu, že Čechům přestává být co brát. „Prudce klesá průměrná velikost inkasovaných pohledávek a roste náročnost jejich vymáhání. Průměrná výše pohledávky řešené inkasní agenturou se meziročně propadla o 36 procent na 14 620 korun,“ konstatuje ve své zprávě Asociace inkasních agentur (AIA). Inkasní agentury řeší pohledávky mimosoudně, na rozdíl od exekutorů, kteří jsou soukromými vykonavateli soudního rozhodnutí. „U 85 procent inkasních agentur již převažují pohledávky za domácnostmi nad pohledávkami za podniky. Inkasní agentury čelí výraznému poklesu průměrné velikosti pohledávek a vypořádávají se s rostoucí náročností jejich vymáhání. Segment inkasa (vymáhání) u spotřebitelů pokračuje v růstu, zatímco podíl inkasa mezi firmami poklesl pod 25 procent objemu pohledávek řešených inkasními agenturami,“ uvedla AIA.
ekonomiky lze očekávat zvýšený zájem o pojištění pohledávek. Ruku v ruce s tím se dá čekat i vyšší stupeň obezřetnosti nejen pojišťoven, ve formě třeba vyššího monitoringu vývoje ekonomické situace dlužníků či nastavení přísnějších pravidel, jako například zkrácení lhůty pro inkaso pohledávek po splatnosti, ale i růst počtu pojistných událostí a objemu pojistného plnění a tím i růst ceny pojištění. „Factoringové společnosti budou reagovat na vývoj ekonomiky a lze očekávat, že ve větším objemu budou odkupovat pohledávky s postihem na dodavatele a s důrazem na rozložení rizika mezi větší počet
odběratelů, nebo se pokusí riziko zajistit přes partnerské factoringové společnosti v případě exportních pohledávek,“ odhaduje vývoj na trhu pojištění pohledávek Miloslav Kukla.
Exportní úvěrové pojištění
Karel Machytka, místopředseda představenstva factoringu České spořitelny, si myslí, že u exportního úvěrového pojištění, tak i v rámci podpořeného financování vývozu, kde je poskytována povolená podpora českého státu v souladu s pravidly OECD, budou zájemci o služby pojištění pohledávek konfrontováni
s probíhající implementací takzvaného Malzkuhn-Drysdale Package (prohloubení ratingové analýzy dlužníka) včetně dopadů do možného navýšení ceny pojištění ze strany státní úvěrové pojišťovny. S pozitivním dopadem do financování však lze počítat při vazbě na zvýšený
rating ČR. „Očekáváme další růst poptávky klientů po bezregresním factoringu s pojištěním pohledávek,“ dodal Machytka. Podle Hynka Rasochy se také dá v případě zhoršování vývoje ekonomiky čekat růst zájmu o pojištění pohledávek i u malých a středních firem. Pavel Daniel
Co je pojištění pohledávek
Pojištění pohledávek je zajištění proti rizikům z nezaplacení pohledávek a pomáhá v situacích, kdy je odběratel neschopný nebo neochotný splácet své závazky včas. Pojistná smlouva chrání dodavatele proti ztrátám zaviněným insolvencí odběratele nebo jeho platební neschopností. Službu poskytují většinou specializované pojišťovny a je určena pro různé typy firem ze všech ekonomických sektorů, které prodávají své produkty a služby „na fakturu“ a které se chtějí chránit před riziky nezaplacení svých pohledávek. i n ze rce
Jistíme vaše pohledávky
Jistíme vaše pohledávky
