Laporan Tahunan Annual Report 2009

Laporan Tahunan 2009 Annual Report 2009

Daftar Isi | Table of Contents Sekilas Tentang Mandiri Investasi | Mandiri Investasi at A Glance

2

Latar Belakang | Historical Background Tentang Mandiri Investasi | About Mandiri Investasi Visi, Misi & Nilai | Vision, Mission & Values Produk & Jasa | Products & Services

4 6 10 12

Ikhtisar Keuangan | Financial Highlights

Ikhtisar Keuangan | Financial Highlights Indikator Utama Keuangan | Key Financial Indicators

16 18 20

Kata Sambutan | Messages

22

24 26 28

Message From The Counselor Message From The Board of Commissioners Message From The Board of Directors

Tim Kami | Our Team

30

32 34 36 38

Investment Department Marketing Department Product Development Department Operation Department

Testimonial | Testimonials

40

Meninjau Tahun 2009 | 2009 in Review

46

48 50 56 58

Penghargaan | Awards Informasi Grafik & Data | Graphic & Data Information Jaringan Distribusi | Distribution Network Produk Reksa Dana Konvensional | Open-End Fund Products

Informasi Perusahaan | Corporate Information

82

Laporan Keuangan 2009 | Financial Report 2009

84

berawal dari kepercayaan it begins with trust Alam seringkali membuat kita takjub dengan kompleksitasnya yang tak terbayangkan, juga pesonanya yang elegan. Bagi kami di Mandiri Investasi, alam adalah sumber inspirasi yang tak terbatas. Karena itulah, kami ingin meneladani alam dengan terus berevolusi dan maju seiring dengan waktu. Kami bangga dengan segala pencapaian dan kinerja kami di masa sekarang, namun kami juga bertekad kuat untuk meningkatkannya di tahun-tahun yang akan datang. Dengan rasa percaya dari para investor sebagai dasar yang kokoh bagi pertumbuhan kami, Mandiri Investasi meyakini bahwa masa depan menawarkan jutaan peluang untuk kami raih. Nature often elicits a sense of wonder in us all with its inexplicable intricacies, grace, and elegance. To us at Mandiri Investasi, nature is our infinite source of inspiration. And thus, we strive to emulate the marvelous works of nature, by continuously evolving and progressing with time. We are as proud with our current achievements and overall performance as we are determined to improve in the upcoming years. With our investors’ trust as our solid foundation for growth, Mandiri Investasi firmly believes that the future offers a myriad of opportunities to seize.

Mandiri Investasi mulai mengakar kuat di ranah keuangan sejak tahun 2004. Kami bertumbuh seiring dengan waktu, dan dengan semakin banyaknya investor yang mempercayakan dana mereka untuk kami kelola, kami semakin termotivasi untuk menghasilkan kinerja yang lebih baik lagi. Berbagai upaya dan strategi dari tim kami telah membuahkan hasil, yakni suatu institusi keuangan yang kokoh dan terpercaya, Mandiri Investasi.

We emerged from our budding roots in the financial soil as a nascent stalk in the year 2004. We grow progressively with time, and with more and more investors trusting us to steward their funds, we know we can always perform better and reach out for greater heights. In our pursuit of excellence, our teams’ extraordinary efforts and strategies have resulted in a resilient and reputable financial institution, Mandiri Investasi.

sekilas tentang mandiri investasi mandiri investasi at a glance

latar belakang

Peristiwa-peristiwa besar dalam sejarah Mandiri Investasi telah membawa kami menjadi manajer investasi yang terkemuka. A timeline of major events that transform Mandiri Investasi into a leading investment management company.

2009

2005

2004 • Mandiri Investasi terbentuk sebagai spin off dari Mandiri Sekuritas sebagai institusi keuangan dengan fokus pada manajemen investasi • Suksesnya peluncuran produk Mandiri Investa Pendapatan Tetap (yang kemudian dikenal sebagai MIDO I dan dilanjutkan dengan peluncuran MIDO II)*, membuat Total Dana Kelolaan (Asset Under Management/AUM) Mandiri Investasi mencapai nilai Rp 24 triliun • Menerima penghargaan The Fastest Growing Mutual Fund in Indonesia 2004 dari The Asset – Hong Kong • Menerima penghargaan The Fastest Growing Fund Manager 2004 dari Standard Chartered Bank – Indonesia • Mandiri Investasi is established as a spin off from Mandiri Sekuritas as a financial institution focusing on investment management • The success of Mandiri Investa Pendapatan Tetap (which is subsequently known as MIDO I then continued by the launching of MIDO II)*, boosts Mandiri Investasi's total Asset Under Management (AUM) to a staggering Rp 24 trillion • Awarded The Fastest Growing Mutual Fund in Indonesia 2004 by The Asset – Hong Kong • Awarded The Fastest Growing Fund Manager 2004 by Standard Chartered Bank – Indonesia

• Krisis ekonomi yang terjadi, serta perubahan peraturan pasar modal, menyebabkan terjadinya penarikan kembali dana nasabah sehingga menurunkan nilai Total Dana Kelolaan Mandiri Investasi hanya menjadi Rp 300 miliar • Mandiri Investasi mulai menyusun langkah-langkah guna kebangkitannya kembali di industri Reksa Dana • Menerima penghargaan Reksa Dana Terbaik 2005 untuk kategori Manajer Investasi dengan Dana Kelolaan Terbesar dari Majalah Dwi Mingguan Investor • The economic crisis, coupled with the regulation changes in the capital market, results in significant redemptions and thus depresses Mandiri Investasi's AUM down to only Rp 300 billion • Mandiri Investasi initiates its planning of strategic measures to propel recovery in the Mutual Funds industry • Awarded The Best Mutual Fund 2005 for The Best in The Investment Manager Category with The Biggest Asset Under Management from Majalah Dwi Mingguan Investor

2006 • Mandiri Investasi berupaya mengembalikan kepercayaan masyarakat dengan secara konsisten melakukan edukasi mengenai investasi, reksa dana, serta meningkatkan pemahaman publik mengenai investasi berdasarkan risiko dan profil investor • AUM Mandiri Investasi berhasil meningkat kembali mencapai Rp 3 triliun • Mandiri Investasi strives to regain public confidence by consistently educating the public on investments, mutual funds, and providing hands-on knowledge on investing according to the risk and profile of the investor • Mandiri Investasi’s AUM climbs back up to Rp 3 trillion

2007

2008

• Mandiri Investasi mulai menerapkan strategi pengembangan produk baru dengan fokus pada investasi proteksi, yang memberikan proteksi dana investasi dan imbal hasil yang relatif menarik • Total Dana Kelolaan Mandiri Investasi bertahan pada Rp 3 triliun • Dinobatkan sebagai The Best Fund Manager 2007 oleh Bisnis Indonesia Award

• Mandiri Investasi semakin mencuat sebagai manajer investasi yang terkemuka dengan produk-produk investasi Reksa Dana Terproteksi • Jumlah agen penjual reksa dana untuk produk-produk Mandiri Investasi bertambah menjadi 10 Agen Penjual Efek Reksa Dana (APERD), yang terdiri dari institusi nasional dan asing di Indonesia • Total Dana Kelolaannya berlipat ganda menjadi Rp 7,4 triliun

• Mandiri Investasi begins to implement strategies to develop new products that focus on investment protection, and thus provide protection of investment funds as well as attractive returns • Mandiri Investasi stabilizes its AUM at Rp 3 trillion • Named The Best Fund Manager 2007 by Bisnis Indonesia Award

• Mandiri Investasi becomes a renowned investment manager for its Protected Fund products • The number of selling agents for Mandiri Investasi’s products increases to 10 APERD-licensed distributors, consisting of both national and foreign institutions in Indonesia • It successfully more than doubles its AUM to Rp 7.4 trillion

• Mandiri Investasi mulai memperoleh kepercayaan untuk mengelola investasi dari investor institusional dari luar negeri • Produk-produk Reksa Dana Terproteksi berkontribusi sebesar 66%, atau sebesar Rp 9,7 triliun, terhadap Total Dana Kelolaan Mandiri Investasi • Produk-produk Reksa Dana Terbuka, khususnya Reksa Dana Pasar Uang mengalami pertumbuhan luar biasa hingga sebesar 2.544% dari tahun sebelumnya menjadi Rp 1,834 trilliun • Total Dana Kelolaannya meningkat hampir dua kali lipat selama dua tahun berturut-turut, menjadi Rp 14,62 triliun • Mandiri Investasi begins to earn the trust to manage investments from overseas institutional investors • Its Protected Funds products contribute up to 66%, or Rp 9.7 trillion, of Mandiri Investasi’s AUM • Mandiri Investasi's Open-End Funds, especially its Money Market Funds, experience a substantial growth of 2,544% from the previous year, amounting to Rp 1.834 trillion in total • Its AUM increases almost twofold for the second year in a row to Rp 14.62 trillion

*MIDO I: Mandiri Investa Dana Obligasi Seri I MIDO II: Mandiri Investa Dana Obligasi Seri II

historical background

4

laporan tahunan 2009 | annual report 2009

sekilas tentang mandiri investasi | mandiri investasi at a glance

5

tentang mandiri investasi

PT Mandiri Manajemen Investasi (Mandiri Investasi) PT Mandiri Manajemen Investasi, atau lebih dikenal dengan Mandiri Investasi, telah memiliki pengalaman dalam mengelola portofolio investasi nasabah sejak tahun 1993, dengan modal awal sebesar Rp 40 miliar. Mandiri Investasi merupakan anak perusahaan dari PT Mandiri Sekuritas dan PT Bank Mandiri (Persero) Tbk. yang dibentuk pada bulan Desember 2004, dengan komposisi kepemilikan sebagai berikut: PT Mandiri Manajemen Investasi, or more widely known as Mandiri Investasi, has considerable experience in managing investment portfolios since 1993, with Rp 40 billion as its starting capital. Mandiri Investasi is a subsidiary company of PT Mandiri Sekuritas and PT Bank Mandiri (Persero) Tbk., established in December 2004 with ownership composition as follows:

Mandiri Mandiri Investama Management

4.312%

Koperasi Karyawan

Bank Mandiri Bank Mandiri's Employees Cooperative

99%

As of December 2009, Mandiri Investasi has its products distributed through Bank Mandiri, as well as through 16 APERD-licensed distributors across Indonesia. Selama tahun 2009, Mandiri Investasi berhasil membukukan pendapatan Rp 44,8 miliar dan membukukan laba bersih sebesar Rp 10,98 miliar. Sementara itu, Modal Kerja Bersih yang Disesuaikan (MKBD) Mandiri Investasi per 31 Desember 2009 tercatat sebesar Rp 28,87 miliar, jauh melebihi ketentuan minimum dari BAPEPAM, yakni minimal Rp 200 juta. MKBD merupakan salah satu indikator kesehatan perusahaan efek, termasuk perusahaan manajer investasi. During the year 2009, Mandiri Investasi recorded an income of Rp 44.8 billion and a net profit of Rp 10.98 billion. Meanwhile, its Adjusted Net Working Capital, accounted as of 31 December 2009, was Rp 28.87 billion, far above the minimum amount required by BAPEPAM regulation, which is Rp 200 million. Adjusted Net Working Capital is among the indicators that measure the robustness of securities companies, including investment management institutions.

Pengelola Investama

95.688%

Saat ini produk Reksa Dana Mandiri Investasi telah didistribusikan melalui Bank Mandiri dan melalui 16 distributor berlisensi Agen Penjual Efek Reksa Dana (APERD) yang tersebar di Indonesia.

1%

Mandiri Investasi menyediakan beragam layanan pengelolaan dana dalam bentuk Reksa Dana Terbuka yaitu: Reksa Dana Pasar Uang, Pendapatan Tetap, Campuran, dan Saham, serta Reksa Dana Terproteksi, dan juga pengelolaan dana untuk investor secara bilateral dan eksklusif dalam bentuk Konvensional maupun Syariah, dengan pilihan denominasi Rupiah dan US Dollar. Mandiri Investasi offers a wide variety of fund management services in the form of Open-End Funds, consisting of Money Market, Fixed Income, Balanced, Equity, and Protected Funds, as well as fund management for investors, bilaterally and exclusively, in both Conventional or Sharia, and in Rupiah or US Dollar denomination.

about mandiri investasi

6



7

tentang mandiri investasi

Pada tahun 2009, Mandiri Investasi telah meluncurkan 25 Reksa Dana yang

Berpegang pada prinsip “Berawal dari Kepercayaan”, Mandiri Investasi selalu

terdiri dari 22 Reksa Dana Terproteksi dengan berbagai fitur, Reksa Dana

memberikan pelayanan terbaik kepada seluruh pemangku kepentingan,

Penyertaan Terbatas yang berinvestasi pada surat-surat berharga, dan 2

khususnya investor, serta rekan bisnis seperti APERD, broker, perbankan,

Reksa Dana Pendapatan Tetap (Obligasi): Reksa Dana Pendapatan Tetap

bank kustodian, dan rekanan lainnya, yang dibuktikan dengan pengakuan

(Obligasi) berbasis Syariah–Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya) dan Reksa

publik terhadap keberhasilan Mandiri Investasi dalam mengelola perusahaan

Dana Pendapatan Tetap (Obligasi)–Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga),

maupun produk-produknya melalui berbagai penghargaan yang diterima.

yang dimaksud untuk mendukung program kesejahteraan keluarga bekerja sama dengan PKBI (Perkumpulan Keluarga Berencana Indonesia).

By holding on to the principle of Berawal dari Kepercayaan (It All Begins with Trust), Mandiri Investasi always strives to deliver the best services to all its

In the year 2009, Mandiri Investasi published 25 Mutual Funds, consisting of 22

stakeholders, especially its investors and business partners, such as APERD-

Capital Protected Mutual Funds with a variety of features, Special Purposes Fund

licensed distributors, brokers, banking institutions, custodian banks, and other

that invests in securities, and 2 Fixed Income Funds (Bond Fund): Fixed Income

partners. This has been proven by public acknowledgment of Mandiri Investasi’s

Fund (Bond Fund) Sharia–Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya) and Fixed

successful company and products management through the awards received.

Income Fund (Bond Fund)−Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga), which meant to support the wellbeing of families by collaborating with PKBI (Perkumpulan

Dengan dukungan tim pengelola investasi dan tim riset yang kuat, Mandiri

Keluarga Berencana Indonesia).

Investasi telah membuktikan diri dan mampu bertumbuh seiring dengan berjalannya waktu. Melalui berbagai pengalaman dalam pengelolaan

Pangsa Pasar Dana Kelolaan Mandiri Investasi telah meningkat dari 9,53%

investasi, dan dengan tujuan untuk lebih mendukung dan memajukan

di tahun 2008 menjadi 12,71% di tahun 2009. Total Dana Kelolaan (Asset

industri investasi portofolio di Indonesia, Mandiri Investasi senantiasa

Under Management/AUM) meningkat 88,5%, dari Rp 7,75 triliun di tahun

berupaya mengembangkan profesionalisme kerja dan produk-produk

2008 menjadi Rp 14,62 triliun di tahun 2009, sementara industri Reksa Dana

investasi yang inovatif.

hanya meningkat 58,17%, dari Rp 73,477 triliun pada tahun 2008 menjadi Rp 116,217 triliun di tahun 2009.

With tremendous support from its investment management and research teams, Mandiri Investasi has proven itself and has grown through the test of time.

Mandiri Investasi's market share in terms of total Asset Under Management

With enormous experiences in the investment management field and an aim

increased from 9.53% in 2008 to 12.71% in 2009. Its Asset Under Management

to impart more support and contribution to Indonesia’s investment potfolio

increased 88.5%, from Rp 7.75 trillion in 2008 to Rp 14.62 trillion in 2009, whereas

industry, Mandiri Investasi strives to develop excellent professionalism through its

the Mutual Fund industry in general only experienced a growth of 58.17%, from

work ethics and innovative investment products.

Rp 73.477 trillion in 2008 to Rp 116.217 trillion in 2009.

about mandiri investasi

8



9

visi, misi & nilai

visi

nilai

vision

values

Menjadi manajer investasi terpercaya dan paling diandalkan di Indonesia

Di Mandiri Investasi, setiap individu melayani para mitra dan pemangku kepentingan dengan upaya terbaiknya, berkomitmen pada nilai-nilai berikut, baik dalam sanubari maupun pratik sehari-hari.

Becoming the most trusted and reliable investment manager in Indonesia

At Mandiri Investasi, every employee serves our partners and other stakeholders with their very best efforts, committed at all times to these values both in mind and in practice.

misi mission 1. Memberikan nilai tambah bagi investor melalui produk dan layanan investasi yang inovatif Providing added value to investors through innovative investment products and services 2. Merekrut dan mengembangkan sumber daya manusia yang terbaik di industri manajemen investasi Recruiting and fostering the best human resources in the investment management industry 3. Mengusahakan tingkat pengembalian yang optimal dan berkesinambungan kepada para pemangku kepentingan Striving for optimal and sustainable rates of return for all stakeholders 4. Berperan serta dalam pengembangan industri keuangan khususnya industri Reksa Dana di Indonesia Participating in the developments of Indonesia’s financial industry, especially the Mutual Fund industry

• Kami dapat dipercaya − Kepercayaan dari para mitra kami adalah kunci kami dalam mengelola dana investasi yang dipercayakan kepada kami. We can be trusted − Our partners' solid trust in us is the key in managing investment funds that are entrusted to us. • Kami berintegritas − Kami mengedepankan kejujuran dan praktikpraktik beretika luhur dalam melaksanakan setiap kewajiban kami, dengan kepatuhan terhadap seluruh kaidah dan aturan yang berlaku. We stand up for our integrity − We adhere to the principle of honesty and ethical practices in doing every bit of our resposibility, by observing to all prevailing rules and regulations. • Kami kompeten − Kami menggunakan dan selalu mengembangkan pengetahuan dan keahlian yang kami miliki agar kami dapat melayani kepentingan para mitra kami dengan lebih baik lagi. We are competent − We employ and enhance our vast pool of expertise and skills in order to improve our excellence in serving the best interests of our partners. • Kami dapat diandalkan − Kami selalu ada untuk memberikan saran dan dukungan mengenai apapun yang berkaitan dengan investasi dari para mitra kami. We are reliable − Our partners can always count on us for anything related to their investments, for we are always eager to provide counsel and support. • Kami siap membantu − Kami selalu siap sedia untuk memberikan tenaga dan pikiran kami bagi setiap pihak yang membutuhkan keahlian kami. We are willing to help - We are sincerely ready to walk the extra mile and provide our utmost efforts to anyone requiring assistance from our expertise. • Kami membangun kemitraan − Kami menganggap semua pemangku kepentingan sebagai mitra yang kami hormati. Bersama para mitra kami, kami membina kerjasama demi meraih keberhasilan bagi semua pihak. We build partnerships − We treat all of our stakeholders as valued partners, whom we greatly respect. Together with them, we shall cultivate these partnerships towards achieving our mutual success.

vision, mission & values

10



11

produk & jasa

produk & jasa

reksa dana

products & services

mutual fund

Reksa Dana Mutual Fund Reksa Dana merupakan wadah untuk menghimpun dana masyarakat yang dikelola oleh manajer investasi untuk kemudian diinvestasikan dalam portofolio efek. Melalui Reksa Dana, investor dapat berinvestasi dengan cara yang mudah dan mendapatkan pelayanan profesional. Mutual Fund is a collective investment scheme that accummulates many investors’ fund under professional management by an investment manager to be subsequently invested in securities. Through a Mutual Fund, investors may invest in an easy, convenient way, and receive professional services. Saat ini, Mandiri Investasi telah mengelola berbagai jenis produk Reksa Dana yang pemasarannya dilakukan oleh beberapa lembaga keuangan, khususnya perbankan yang lebih dikenal sebagai Agen Penjual Efek Reksa Dana (APERD). Currently Mandiri Investasi is managing a great variety of Mutual Fund products which are marketed by a number of financial institutions, especially banking institution, better known as APERD-licensed selling agents. Discretionary Fund Mandiri Investasi juga menawarkan jasa pengelolaan investasi bilateral dan eksklusif yang disesuaikan dengan kebutuhan spesifik dari investor, baik institusi maupun individu, dan didasarkan pada masing-masing karakteristik. Mandiri Investasi also provides bilateral and exclusive investment management services that are tailored to the specific needs of both individuals and institutions, and also to their particular characteristics. Setiap portofolio investasi melalui Discretionary Fund ini dirancang khusus bagi investor yang membutuhkan jasa pengelolaan investasi eksklusif dari manajer investasi profesional.

Mandiri Investasi memenuhi kebutuhan investor dengan berbagai jenis Reksa Dana yang lengkap dan beragam, dari Reksa Dana Terbuka sampai Reksa Dana Terproteksi, dalam bentuk Konvensional maupun Syariah, dengan denominasi Rupiah ataupun US Dollar. Mandiri Investasi is able to provide investors' needs with its comprehensive and various Mutual Fund products, from Open-End Funds to Protected Funds, both Conventional and Sharia, and in Rupiah or US Dollar denomination. Reksa Dana Terbuka Open-End Funds Reksa Dana Pasar Uang Money Market Fund Mandiri Investa Pasar Uang (MPU) Reksa Dana Pendapatan Tetap Fixed Income Fund Mandiri Investa Dana Utama (MIDU) Mandiri Investa Dana Obligasi Seri II (MIDO II) Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga) Reksa Dana Pendapatan Tetap Syariah Fixed Income Fund–Sharia Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya) Reksa Dana Pendapatan Tetap berdenominasi US Dollar Fixed Income Fund–US Dollar denomination Investa Dana Dollar Mandiri (IDAMAN) Reksa Dana Campuran Balanced Fund Mandiri Investa Aktif (MIA)

Each investment portfolio through the Discretionary Fund is exclusively tailored to investors who need an exclusive investment management service from a professional investment manager.

Reksa Dana Campuran Syariah Balanced Fund−Sharia Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB)

Dengan adanya Discretionary Fund ini, baik investor individu maupun institusi bisa menggunakan tim manajer investasi yang dapat disesuaikan dengan berbagai macam kebutuhan tujuan investasi, dan profil risiko masing-masing investor.

Reksa Dana Saham Equity Fund Mandiri Investa Atraktif (MITRA) Mandiri Investa UGM (MI-UGM)

Through the Discretionary Fund, both individual investors and institutional investors may benefit from the astute guidance of our team of investment managers, customized to every type of needs, investment goals, and risk profile of each investor.

Reksa Dana Saham Syariah Equity Fund–Sharia Mandiri Investa Atraktif-Syariah (MITRA-SYARIAH)

products & services

12



13

produk & jasa

Reksa Dana Terproteksi Protected Mutual Fund Reksa Dana Terproteksi berdenominasi Rupiah Protected Fund–Rupiah denominated Mandiri Protected Regular Income Fund 2 (MPRIF 2) Mandiri Protected Regular Income Fund 3 (MPRIF 3) Mandiri Protected Regular Income Fund 4 (MPRIF 4) Mandiri Protected Regular Income Fund 5 (MPRIF 5) Mandiri Protected Regular Income Fund 6 (MPRIF 6) Mandiri Protected Regular Income Fund 7 (MPRIF 7) Mandiri Protected Regular Income Fund 8 (MPRIF 8) Mandiri Capital Protected Income Fund 1 (MCPIF 1) Mandiri Capital Protected Income Fund 2 (MCPIF 2) Mandiri Capital Protected Income Fund 3 (MCPIF 3) Mandiri Capital Protected Income Fund 4 (MCPIF 4) Mandiri Capital Protected Income Fund 5 (MCPIF 5) Mandiri Capital Protected Income Fund 6 (MCPIF 6) Mandiri Capital Protected Income Fund 7 (MCPIF 7) Mandiri Capital Protected Income Fund 8 (MCPIF 8) Mandiri Capital Protected Income Fund 9 (MCPIF 9) Mandiri Capital Protected Income Fund 10 (MCPIF 10) Mandiri Capital Protected Income Fund 11 (MCPIF 11) Mandiri Capital Protected Income Fund 12 (MCPIF 12) Mandiri Capital Protected Income Fund 14 (MCPIF 14) Mandiri Capital Protected Income Fund 15 (MCPIF 15)

Mandiri Dana Protected Berkala (MDPB) Mandiri Dana Protected Berkala Seri 2 (MDPB 2) Mandiri Dana Protected Berkala Seri 3 (MDPB 3) Mandiri Dana Protected Berkala Seri 4 (MDPB 4) Mandiri Dana Protected Berkala Seri 5 (MDPB 5) Mandiri Dana Protected Berkala Seri 7 (MDPB 7)

Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 2 (Mandiri PRO 2) Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 3 (Mandiri PRO 3) Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 4 (Mandiri PRO 4) Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 5 (Mandiri PRO 5) Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 7 (Mandiri PRO 7) Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 8 (Mandiri PRO 8) Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 10 (Mandiri PRO 10) Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 11 (Mandiri PRO 11) Mandiri Terproteksi Dana Pendapatan Berkala 12 (Mandiri PRO 12)

Mandiri Capital Protected Fund 1 (MCPF 1) Mandiri Protected Dana Bertahap (MPDB) Mandiri Dana Protected Berkala Obligasi Pemerintah (MDPBOP)

Reksa Dana Terproteksi berdenominasi US Dollar Protected Fund–US Dollar denominated Mandiri Terproteksi Obligasi Pemerintah Dollar (Mandiri TOP Dollar) Mandiri Terproteksi Obligasi Pemerintah Dollar 2 (Mandiri TOP Dollar 2)

Mandiri Protected Income Fund Dollar (MPIFD) Mandiri Protected Income Fund Dollar 4 (MPIFD 4)

Reksa Dana Terproteksi Syariah berdenominasi Rupiah Protected Fund Sharia–Rupiah denominated Mandiri Syariah Terproteksi Pendapatan Prima 1 (MSTPP 1) Mandiri Syariah Terproteksi Pendapatan Prima 2 (MSTPP 2) Mandiri Syariah Terproteksi Pendapatan Prima 3 (MSTPP 3) Mandiri Amanah Syariah Protected Rupiah Fund (MASPRF) Reksa Dana Terproteksi Syariah berdenominasi US Dollar Protected Fund Sharia–US Dollar denominated Mandiri Amanah Syariah Protected Dollar Fund (MASPDF)

products & services

14



15

Bagi Mandiri Investasi, pengelolaan aset secara profesional dan bijaksana adalah prioritas paling utama yang kami banggakan. Ini adalah prinsip yang selalu kami jalani dalam segala aktivitas bisnis kami, yang telah membantu kami menggapai pertumbuhan yang luar biasa dalam kurun waktu satu tahun. Pencapaian yang istimewa ini hanya dapat diraih karena kepercayaan dari investor atas kemampuan kami. Mandiri Investasi takes pride in upholding a professional and astute management of assets as our primary priority. It is a decision we adhere to in all of our business activities, which have earned us prodigious progress within the span of one year. These outstanding results are achievable only because we are strengthened by our investors’ confidence in what we do.

ikhtisar

keuangan financial highlights

ikhtisar keuangan

jumlah total dana kelolaan mandiri investasi mandiri investasi's total asset under management 2004 - 2009

jumlah dana kelolaan per kategori reksa dana mandiri investasi mandiri investasi's total asset under management per mutual fund category 2004 - 2009 1,834.18

25,000 715.34

2009

344.53 1,701.23

20,000

9,933.31 19,273.51

69.37

15,000

154.07

2008

457.01 866.20

14,615.81

5,908.59

10,000 78.48

5,000

317.32

7,754.81

2007

247.15 1,035.93

3,555.64

2,922.53

1,380.39

279.66

year

121.95

Dec '04

Dec '05

Dec '06

Dec '07

Dec '08

Dec '09

366.47

2006

(Rupiah: milyar billion)

78.61 88.23

Reksa Dana Pasar Uang Money Market Fund 1,915.57

jumlah reksa dana konvensional & reksa dana terproteksi yang dikelola mandiri investasi total open-end funds & protected funds managed by mandiri investasi 2004 - 2009

Reksa Dana Pendapatan Tetap Fixed Income Fund Reksa Dana Campuran Balanced Fund

15.55 136.44

2005

Reksa Dana Saham Equity Fund

55.04

Reksa Dana Terproteksi Protected Fund

7.41 −

8.44

50

50

19,160.04

2004

23.08 − −

40

(Rupiah: juta million) 500

30

1,000

2,000

3,000

4,000

5,000

6,000

7,000

perkembangan jumlah bank distributor mandiri investasi mandiri investasi's growth in total number of distributors 2004 - 2009

31

20

10

13 10

12

11

13

14

10

2004

2005

2006

Reksa Dana Terbuka Open-End Fund

financial highlights

18


2007

13

2008

7

year

15

2009

2008

2009

Reksa Dana Terproteksi Protected fund

2007

7

2006

7

2005 2004

4 3

2

4

6

8

10

12

14

16

18

ikhtisar keuangan | financial highlights

19

indikator utama keuangan

2009

2008

2007

2006

(audited)

(audited)

(audited)

(audited)

107,581,760 13,616,688 14,887,519 10,975,594

73,027,211 4,130,703 5,558,888 5,601,731

34,171,401 (408,165) 1,186,528 1,090,989

20,821,526 (2,658,106) (558,470) (1,170,101)

93,325,594 37,248,269 56,077,325 24.33% 11.76%

81,851,291 31,091,607 50,759,684 12.40% 6.84%

59,957,447 13,993,285 45,964,162 2.43% 1.82%

51,468,735 5,907,511 45,561,224 (2.50%) (2.27%)

hasil usaha | operating results Pendapatan Usaha Operating Revenue Laba Usaha Operating Income Laba Usaha Sebelum Pajak Pre-Tax Income Laba Bersih Net Income

posisi keuangan | financial position Jumlah Aset Total Assets Jumlah Kewajiban Total Liabilities Total Ekuitas Pemegang Saham Total Stockholder’s Equity Tingkat Pengembalian Ekuitas Return on Equity (ROE ratio) % Tingkat Pengembalian Aktiva Return on Assets (ROA ratio) %

(Disajikan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Indonesian Rupiah, unless otherwise stated)

key financial indicators

20


ikhtisar keuangan | financial highlights

21

Jalan menuju pencapaian prestasi kami dibentuk oleh upaya dan kerja keras seluruh elemen perusahaan sekaligus imajinasi dari kepemimpinan kami. Ekspektasi investor senantiasa kami lampaui dengan memberikan hasil-hasil yang memuaskan, serta karena dalam keseharian, kami selalu menerapkan keterbukaan dan kebijaksanaan dalam mengelola aset investor kami. Di Mandiri Investasi, kami menumbuhkan kreativitas, inovasi, dan profesionalisme dari aset kami yang paling berharga: sumber daya manusia yang terbaik dan paling berdedikasi dalam tim kami.

The road towards our laudable achievements is paved with tireless efforts and sheer imagination of our leadership. We constantly surpass expectations and produce astonishing returns for investors, because our openness and prudence in dealing with investors’ assets are enshrined in our daily conducts. At Mandiri Investasi, we foster creativity, innovation, and professionalism of our most precious asset: the very best of highly dedicated people in our team.

kata sambutan messages

"perkembangan Mandiri Investasi pun semakin pesat, dengan performa yang meningkat dua kali lipat dalam waktu satu tahun, di 2009, dibandingkan tahun sebelumnya" Merupakan suatu kebanggaan melihat keberhasilan Mandiri Investasi sebagaimana dicerminkan oleh pertumbuhan yang sangat signifikan sebagai manajer investasi, sejak awal mula Mandiri Investasi berdiri. Mandiri Investasi didirikan pada tahun 2004 sebagai anak perusahaan dari PT Mandiri Sekuritas dan PT Bank Mandiri (Persero) Tbk. Kini, Mandiri Investasi telah mendapatkan tempat yang cukup penting di industri Reksa Dana. Mandiri Investasi mengalami perkembangan yang luar biasa sejak kemunculannya di tahun 2004, dan berhasil mengatasi krisis yang dialami oleh industri investasi di tahun 2005. Setelah berhasil pulih dari masa krisis, perkembangan Mandiri Investasi pun semakin pesat, dengan performa yang meningkat dua kali lipat dalam waktu satu tahun di 2009, dibandingkan tahun sebelumnya. Produk-produk investasi dari Mandiri Investasi kini telah dipasarkan oleh bank-bank distributor yang tergabung dalam suatu jaringan distribusi yang luas dan mantap, serta semakin diperkuat dengan hadirnya berbagai institusi keuangan nasional maupun asing di Indonesia. Di masa mendatang, Mandiri Investasi telah siap untuk membina hubungan kerjasama dengan bank-bank distributor yang berada di luar negeri untuk semakin memperluas cakupan pasar dari produk-produk investasinya. Hal ini sejalan dengan visi Bank Mandiri sebagai institusi keuangan yang paling dikenal dan paling progresif di Indonesia.

"Mandiri Investasi showed a swifter growth, successfully doubling its performance within the span of a year in 2009, compared to the previous year" It is such an astounding pride to witness the remarkable success of Mandiri Investasi, as reflected by the significant growth we have experienced so far as an investment manager, since the early beginnings of Mandiri Investasi's existence. Mandiri Investasi was founded in 2004 as a subsidiary company of PT Mandiri Sekuritas and PT Bank Mandiri (Persero) Tbk. Mandiri Investasi has now obtained substantial standing in the Mutual Fund industry.

message from the counselor

24


Budi G. Sadikin

Mandiri Investasi experienced an amazing growth since its first year in 2004, and managed to overcome the crisis that hit the investment industry in 2005. After its speedy recovery from the crisis, Mandiri Investasi showed a swifter growth, successfully doubling its performance within the span of a year in 2009, compared to the previous year. Mandiri Investasi’s investment products are now marketed by distributor banks that are members of an expansive and robust distribution network, strengthened even more by the presence of major national and foreign financial institutions in Indonesia. As it marches into the future, Mandiri Investasi is poised to create lasting partnerships with distributor banks located abroad, in order to expand the scope of the market for its investment products. This is in line with the vision of Bank Mandiri as Indonesia’s most admired and most progressive financial institution.

Budi G. Sadikin | Counselor Director

kata sambutan | messages

25

“total dana kelolaan Mandiri Investasi meningkat sebesar 88,5%, dari sekitar Rp 7,75 triliun di tahun 2008 menjadi Rp 14,62 triliun” Sebagai Dewan Komisaris Mandiri Investasi, kami senantiasa mendukung berbagai usaha Perusahaan dalam menciptakan nilai lebih yang berkesinambungan bagi para pemangku kepentingan dengan menerapkan prinsip-prinsip tata kelola perusahaan yang baik, khususnya dalam hal pengelolaan modal Perusahaan, pengkajian struktur organisasi, dan pengelolaan sumber daya Perusahaan. Prinsipprinsip ini, sekaligus juga manajemen risiko dan kepatuhan terhadap peraturan, telah menjadi pedoman yang mendasari pengambilan keputusan dalam setiap kegiatan pengelolaan Perusahaan. Untuk mengoptimalkan tugas pembinaan dan pengawasan, kami juga telah menyusun perangkat tata laksana dan tata tertib sebagai acuan kegiatan kerja. Dalam pelaksanaan tugas, kami mengadakan pertemuan dengan Dewan Direksi secara berkala untuk melaksanakan proses pengendalian internal dan pengkajian kinerja. Pelaksanaan kerja ini dilakukan dalam rangka mengoptimalkan sinergi usaha Perusahaan dengan perusahaan induk, serta meningkatkan efisiensi Perusahaan. Dalam kurun waktu satu tahun, total dana kelolaan Mandiri Investasi meningkat sebesar 88,5%, dari sekitar Rp 7,75 triliun di tahun 2008 menjadi Rp 14,62 triliun pada Desember 2009. Selain itu, Mandiri Investasi juga mencatat nilai AUM reksa dana sebesar Rp 14,295 triliun, atau tumbuh sebesar 102% dari bulan Desember 2008, seiring dengan pertumbuhan sebesar 58,17% yang dirasakan oleh industri Reksa Dana di Indonesia. Sampai pada akhir tahun 2009, produk-produk Reksa Dana Terproteksi memberikan kontribusi yang besar terhadap pertumbuhan AUM Mandiri Investasi dengan porsi 66% dari total AUM Mandiri Investasi. Setiap kemajuan dan pencapaian yang telah diraih oleh Mandiri Investasi hingga saat ini adalah berkat dukungan dan kepercayaan yang kuat dari para investor dan partner kami dalam prinsip-prinsip yang kami pegang serta apa yang kami kerjakan. Semua ini dapat kami raih dengan adanya dedikasi, kesungguhan niat, dan disiplin yang kokoh dari setiap individu yang terlibat di dalam Perusahaan, mulai dari Dewan Direksi, pihak manajemen, hingga para staf. Kepada mereka dan pihak yang percaya serta mendukung kami, kami menyampaikan rasa terima kasih yang sedalam-dalamnya.

"Mandiri Investasi’s total Assets Under Management (AUM) soared to 88.5%, from approximately Rp 7.75 trillion in 2008 to Rp 14.62 trillion" As the Board of Commissioners, we steadfastly and constantly support the Company’s measures in creating sustainable values for all stakeholders, by adhering to good corporate governance practices, especially in terms of management of the Company’s assets, review of its organizational structure, and management of its resources. These principles, combined with risk management and compliance to regulations, have become the fundamental guidelines for decision-making in every activity of the Company. In order to optimize our supervisory activities, we have also established the codes of conduct and regulations as performance guidance. In carrying out our supervisory

message from the board of commissioners

26


2 1

1. Heri Gunardi 2. C. Paul Tehusijarana

mandate, we establish regular meetings with the Board of Directors, to execute internal control and performance review activities. These activities are aimed at optimizing the synergy of the Company’s efforts with its parent company, as well as improving the efficiency of the Company’s operations. In the last year alone, Mandiri Investasi’s total Assets Under Management (AUM) soared to 88.5%, from approximately Rp 7.75 trillion in 2008 to Rp 14.62 trillion as of December 2009. At the same time, Mandiri Investasi also recorded a substantial growth of its AUM from mutual funds to Rp 14.295 trillion, an increase of 102% from December 2008, whereas the Mutual Fund industry in Indonesia experienced a 58.17% growth. At the end of 2009, MMI’s Protected Funds constituted a significant proportion, which accounted for 66% of Mandiri Investasi's total AUM. Every progress and accomplishment Mandiri Investasi has thus far achieved we humbly attribute to the ceaseless support and strong confidence from our invaluable investors and partners in our principles and our work. We have attained this outcome with the unwavering dedication, determination, and discipline of every person involved in the Company, from the Board of Directors, the management, to the staff. To them, and those who believe and support us, we extend our most sincere gratitude.

Heri Gunardi | President Commissioner C. Paul Tehusijarana | Commissioner


27

"Mandiri Investasi berhasil membukukan peningkatan laba usaha yang mencapai Rp 13,62 miliar, meningkat pesat dibandingkan tahun 2008 yang membukukan laba usaha sebesar Rp 4,13 miliar" Kondisi dunia investasi yang kondusif memacu Mandiri Investasi untuk senantiasa aktif dalam berinovasi dengan produk-produk dan di dalam berbagai aktivitas utama kami, yang meliputi pengelolaan reksa dana dan discretionary fund. Pada akhir Desember 2009, nilai Asset Under Management (AUM) Mandiri Investasi tercatat sebesar Rp 14,62 triliun, hasil dari pertumbuhan Year-on-Year (YoY) sebesar 88,5%. Prestasi lainnya yang berhasil kami raih yaitu bahwa Mandiri Investasi berhasil membukukan peningkatan laba usaha yang mencapai Rp 13,62 miliar, meningkat pesat dibandingkan tahun 2008 yang membukukan laba usaha sebesar Rp 4,13 miliar. Peningkatan ini disertai dengan laba setelah pajak pada tahun 2009 adalah sebesar Rp 10,98 miliar (teraudit). Hal ini diiringi dengan pendapatan operasional yang juga meningkat hampir 47,95% dibandingkan tahun 2008, dari Rp 73 miliar menjadi Rp 108 miliar. Sementara itu, Mandiri Investasi juga memberikan kontribusi sebesar Rp 33,81 miliar berupa management fee sharing kepada perusahaan induknya, Bank Mandiri. Dengan pesatnya pertumbuhan yang kami alami dari tahun ke tahun, kami optimis bahwa kami dapat semakin meningkatkan prestasi Perusahaan, baik dalam mengembangkan dan mewujudkan produk-produk yang inovatif maupun strategi pemasaran yang sistematis dan efektif, guna memperluas pangsa pasar di tahun mendatang dan juga untuk mendukung dan memajukan industri investasi di Indonesia.

"Mandiri Investasi has recorded an operating income of Rp 13.62 billion, a sharp increase compared to that of 2008, which was Rp 4.13 billion" The conducive atmosphere of the investment world catalyzes Mandiri Investasi's active participation in innovating our own products, and also in our two core businesses, which revolve in the management of mutual funds and discretionary funds. As of December 2009, Mandiri Investasi’s Asset Under Management (AUM) has soared to Rp 14.62 trillion, signifying a Year-on-Year (YoY) growth of 88.5%. Furthermore, it was an extraordinary accomplishment for Mandiri Investasi to have recorded an operating income of Rp 13.62 billion, a sharp increase compared to that of 2008, which was Rp 4.13 billion.

message from the board of directors

28


3

1

2

1. Abiprayadi Riyanto 2. Andreas M. Gunawidjaja 3. Ronggo Asmoro

This increase is also accompanied by its after-tax income in 2009 that reached Rp 10.98 billion (audited). At the same time, our operating income climbed almost 47.95% higher than 2008, from Rp 73 billion to Rp 108 billion. Meanwhile, Mandiri Investasi also contributed Rp 33.81 billion, in form of management fee sharing, to its parent company, Bank Mandiri. With tremendous growth we have experienced throughout the years, we are confident that we will successfully improve the Company’s outstanding performance, in creating and developing innovative products as well as systematic and effective marketing strategies, to expand our market share in the coming years and also to support and contribute to the advancement of the investment industry in Indonesia.

Abiprayadi Riyanto | President Director Andreas M. Gunawidjaja | Managing Director Ronggo Asmoro | Managing Director


29

Setiap individu di Mandiri Investasi adalah bagian tak ternilai dari sumber daya manusia yang memberikan upaya terbaik mereka dalam mengukir prestasi demi prestasi bagi Perusahaan. Mereka selalu terdepan dalam kepercayaan, integritas, kompetensi, dan reliabilitas, serta selalu bersedia untuk membantu dan menggalang kemitraan, yang terwujud dalam setiap tindakan mereka.

Every single individual at Mandiri Investasi is an invaluable part of human resources, contributing their very best to the accomplishments of the Company. They are always at the forefront of trustworthiness, integrity, competence and reliability, and always prepared to provide help and partnership, which emanate from every bit of their deeds.

tim kami our team

“nilai Total Dana Kelolaan Reksa Dana Pasar Uang kami dalam kategori ini telah meningkat sebesar 2.544% menjadi Rp 1,834 triliun, dari Rp 69 miliar” Tahun 2009 merupakan salah satu tahun paling istimewa bagi Mandiri Investasi dalam mengelola dua kategori produk investasi reksa dana, yakni Reksa Dana Terbuka dan Reksa Dana Terproteksi. Keistimewaan ini khususnya dialami oleh Reksa Dana Pasar Uang kami. Nilai Total Dana Kelolaan (Asset Under Management/AUM) dalam kategori ini telah meningkat sebesar 2.544% menjadi Rp 1,834 triliun, dari Rp 69 miliar pada Desember 2008. Kenaikan yang begitu pesat ini salah satunya disebabkan oleh dari kinerja Reksa Dana Mandiri Investasi, dengan imbal hasil menarik, yang berada di atas produk-produk pesaing, sehingga mengundang banyak para investor untuk memilih Reksa Dana Pasar Uang kami. Terlebih lagi adalah karena kinerja tersebut dapat kami pertahankan, seiring dengan peningkatan AUM kami. Prestasi istimewa lainnya adalah kinerja keseluruhan dari berbagai produk Reksa Dana Terproteksi kami, yang mengalami pertumbuhan nilai AUM sebesar 77,7%, dari Rp 5,458 triliun di bulan Desember 2008 menjadi Rp 9,7 triliun di tahun 2009. Nilai ini mencapai lebih dari 66% total AUM Mandiri Investasi, yang berjumlah Rp 14,62 triliun di bulan Desember 2009. Pertumbuhan nilai AUM Reksa Dana Terproteksi ini adalah pencapaian dari imbal hasil yang relatif tinggi. Hal ini disebabkan oleh saat dimana terdapat 6 Reksa Dana Terproteksi dari Mandiri Investasi yang jatuh tempo, produk kami berhasil mengembalikan 100% dari modal investor, disertai dengan keuntungan yang memuaskan, meskipun kondisi pasar sedang mengalami penurunan akibat krisis global. Dengan pulihnya pasar saham dari titik terendahnya pada tahun 2009, Mandiri Investasi memberikan return dari Reksa Dana Saham yang berada di atas posisi IHSG (Indeks Harga Saham Gabungan). Oleh sebab itu, kami meyakini bahwa hasil investasi jangka panjang dari Reksa Dana Saham akan semakin terlihat nyata.

“our Money Market Fund's AUM in this particular category has risen 2,544% to an astonishing Rp 1.834 trillion, from Rp 69 billion” The year 2009 was without doubt an exceptional one for Mandiri Investasi, which markets two main categories of investment products, namely the Open-End Funds and Protected Funds.

1. Zulfa Hendri 2. Kenny Soejatman 3. Elisa Anastasia 4. Ferdy Reza 5. Stefanus Indarto

1

2

3

4

5

This exceptional accomplishment, in particular, was acquired by our Money Market Fund. The Asset Under Management (AUM) in this category has risen 2,544% to an astonishing Rp 1.834 trillion, from Rp 69 billion as of December 2008. The successful rise was attributed by the fund’s performance, with its attractive rate of return, which generally was higher than competing funds in the market, which attracts the investors to subscribe to our Money Market Fund. In addition, it also due to our ability to maintain the product’s performance along with the increase of our AUM. Another excellent achievement was the overall performance of our Protected Funds products, which saw their own AUMs soar by 77.7%, from Rp 5.458 trillion in December 2008 to Rp 9.7 trillion in 2009. This amount constitutes more than 66% of Mandiri Investasi’s total AUM of Rp 14.62 trillion as of December 2009. The growth of the Protected Funds’ AUMs is considered a relatively high return. This is mainly because when there are Mandiri Investasi's 6 matured Protected Funds, our products were able to return 100% of investors' capital along with attractive rates of return, which gives the products a major selling point, despite of the global crisis that contributes to the market downfall. As global equities markets recover from its low point in 2009, Mandiri Investasi’s flagship Equity Fund returned higher yield than the Jakarta Composite Index. We are confident that the next few years will be an exciting period for investors attracted by the superior long-term returns of equity mutual funds. Zulfa Hendri | Director−Head of Money Market & Fixed Income Department Kenny Soejatman | Director−Head of Equity Department Elisa Anastasia | Assistant Vice President−Money Market & Fixed Income Department Ferdy Reza | Associate−Money Market & Fixed Income Department Stefanus Indarto | Analyst−Equity Department

investment department

32


tim kami | our team

33

“Mandiri Investasi memiliki 16 jalur distribusi pemasaran produk, dengan enam diantaranya tumbuh di atas pertumbuhan Mandiri Investasi sebesar 88,5% YTD” Sepanjang tahun 2009, selain didukung oleh pertumbuhan Reksa Dana Terproteksi, AUM Mandiri Investasi juga didukung oleh pertumbuhan produkproduk Reksa Dana Terbuka serta unit pernyertaan. Reksa Dana Pasar Uang mengalami pertumbuhan sebesar 2.544% Year-to-Date (YTD), sementara Reksa Dana Pendapatan Tetap tumbuh sebesar 364% YTD dan Reksa Dana Saham tumbuh sebesar 96% YTD. Hal ini tentunya membuktikan bahwa upaya sosialisasi dan edukasi kami kepada publik mengenai Reksa Dana Pasar Uang sebagai langkah paling awal untuk belajar berinvestasi perlahan namun pasti telah menunjukkan hasil yang nyata. Dari Januari hingga Desember 2009, Mandiri Investasi memiliki 16 jalur distribusi pemasaran produk, berupa bank dan institusi, dengan dua diantaranya merupakan distributor yang baru bergabung bersama kami serta enam diantaranya tumbuh di atas pertumbuhan Mandiri Investasi sebesar 88,5% YTD. Selain itu, pada tahun 2009 Mandiri Investasi juga telah berhasil mengembangkan sayapnya, dimana kami dibantu oleh Julis Baer Advisors Indonesia (JBAI) sebagai penasihat untuk menerobos pasar luar negeri. Dengan perkembangan di sepanjang tahun 2009, kami berharap di tahun mendatang kami dapat melanjutkan dan mengukuhkan hubungan kerjasama dengan investor dan partner kami, serta menjalin kerjasama baru dengan pihak lainnya.

“Mandiri Investasi had a network of 16 marketing distribution channels for its products, with six of them experienced growth with rates exceeding that of Mandiri Investasi, which was 88.5% YTD” Throughout 2009, while supported by the substantial growth in its Protected Funds, Mandiri Investasi’s AUM was also greatly boosted by the growth in its Open-End Funds along with its investment units. Its Money Market Funds grew at an astounding rate of 2,544% Year-to-Date (YTD), whereas its Fixed Income Funds grew 364% (YTD) and its Equity Funds grew about 96% (YTD). This is a solid proof that our concerted efforts to socialize and educate the public about the Money Market Fund as a starting avenue to smart investing has steadily gained ground and produced tangible outcomes.

marketing department

34


1

2

3

4

5

6

7

8

1. Mauldy Rauf Makmur 2. Roberto Pardede 3. Irham Gautama 4. Anggraini Ayu Wulan 5. Hendra Irawan 6. Willy Silitonga 7. Darlina Firstama 8. Yenita R. Siregar

During the period of January to December 2009, Mandiri Investasi had a network of 16 marketing distribution channels for its products, namely banks and institutions, with two recently-joining distributors and six of them experienced growth with rates exceeding that of Mandiri Investasi, which was 88.5% YTD. In addition, Mandiri Investasi also managed to extend its wings in 2009, as we have been aided by Julis Baer Advisors Indonesia (JBAI) as an advisor for our planned entry to overseas markets. With the developments we have experienced in 2009, we set our hopes for the coming year to continue and strengthen our cooperation with existing investors and partners, as well as to be able to collaborate with other prospective parties. Mauldy Rauf Makmur | Vice President Roberto Pardede | Assistant Vice President Irham Gautama | Assistant Vice President Anggraini Ayu Wulan | Assistant Vice President Hendra Irawan | Assistant Vice President Willy Silitonga | Assistant Vice President Darlina Firstama | Associate Yenita R. Siregar | Analyst

tim kami | our team

35

“Mandiri Investasi telah meluncurkan 20 Reksa Dana Terproteksi, dengan total dana yang terkumpul sekitar Rp 3,4 triliun” Mandiri Investasi sangat bangga karena telah menjadi pelopor sekaligus bertahan sebagai yang terdepan dalam meluncurkan berbagai jenis Reksa Dana Terproteksi yang inovatif diantara manajer investasi lainnya di Indonesia, serta tetap mempertahankan, memajukan, dan meningkatkan kualitas Reksa Dana Terbuka. Inovasi yang kami lakukan di tahun 2009 antara lain adalah menerbitkan Reksa Dana Terproteksi berbasis Medium Term Notes (MTN), Reksa Dana Terproteksi dengan fitur stepped-up return dengan imbal hasil yang semakin tinggi seiring dengan berjalannya waktu. Dari bulan Januari hingga Desember 2009, Mandiri Investasi telah meluncurkan 20 Reksa Dana Terproteksi, dengan total dana yang terkumpul sekitar Rp 3,4 triliun, dan beberapa inovasi yang diluncurkan diantaranya adalah Reksa Dana Terproteksi Syariah, Terproteksi berdenominasi US Dollar, dan Terproteksi Syariah berdenominasi US Dollar. Selain itu, Mandiri Investasi juga telah menerbitkan Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya), yaitu jenis Reksa Dana Pendapatan Tetap Syariah, melengkapi jenis reksa dana berbasis Syariah yang sudah diterbitkan, seperti Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) yang merupakan Reksa Dana Campuran Syariah dan Mandiri Investa Atraktif-Syariah (MITRA-SYARIAH) yang tidak lain adalah Reksa Dana Saham Syariah. Mandiri Investasi juga melakukan kolaborasi dengan Perkumpulan Keluarga Berencana Indonesia (PKBI) dalam peluncuran produk Reksa Dana Pendapatan Tetap, Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga). Reksa Dana ini memberikan alokasi kepada Dana Abadi Program PKBI untuk membiayai program-program kesejahteraan keluarga, program pelayanan dan pendidikan kesehatan reproduksi anak, remaja, maupun dewasa. Dengan dukungan Product Development Team yang profesional serta Fund Research Department yang solid dan kuat, sekali lagi Mandiri Investasi telah membuktikan kinerjanya yang istimewa seiring berjalannya waktu. Didukung dengan pengalamannya dalam mengelola aset investasi, dan dengan tujuan untuk semakin memperkokoh dan memajukan industri investasi di Indonesia, Mandiri Investasi senantiasa berupaya meningkatkan profesionalismenya dan melakukan inovasi terhadap produk-produk Reksa Dana Terbuka dan Terproteksi.

“Mandiri Investasi launched 20 Protected Funds, obtaining a total fund of approximately Rp 3.4 trillion” Mandiri Investasi is very proud to pioneer and also to maintain its position at the forefront of the industry in launching various Protected Fund products that are most innovative and high performing among other investment managers in Indonesia, while at the same time sustaining, improving, and enhancing the quality of the Open-End Funds.

product development department

36


Trisiwi Pujiarti

Among our innovations in 2009 is the issuance of Protected Funds based on Medium Term Notes (MTN), which is a Protected Fund with stepped-up return that offers increasing return in time. From January to December 2009, Mandiri Investasi launched 20 Protected Funds, obtaining a total fund of approximately Rp 3.4 trillion, as well as launching innovative products, such as Protected Fund−Sharia, Protected Fund in US Dollar denomination, and Protected Fund−Sharia in US Dollar denomination. In addition to that, Mandiri Investasi issued Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya), a Fixed Income Fund, that complemented other types of Sharia based mutual funds, such as Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB), a Balanced Fund−Sharia, and Mandiri Investa Atraktif-Syariah (MITRA-SYARIAH), an Equity Fund−Sharia. Mandiri Investasi also collaborates with PKBI (Indonesian Planned Family Association) in the launching of a Fixed Income Fund, Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga). This Mutual Fund allocates a portion of the fund to Dana Abadi Program (PKBI's allocated Fund program), to fund programs that promote family welfare, reproductive health care and education for children, teenagers, and adults. With indefatigable support from its professional Product Development Team as well as its sturdy and solid Fund Research Department, Mandiri Investasi has for once again proven its excellent performance throughout time. Strengthened by years of experience in managing investment assets, and with the objectives to fortify and enhance the investment industry in Indonesia, Mandiri Investasi always strives to improve its professionalism and innovate its Open-End Funds and Protected Funds.

Trisiwi Pujiarti Vice President−Head of Product Administration

tim kami | our team

37

“sistem operasional dan IT, khususnya sistem administrasi portofolio, yang dipersiapkan dengan matang melalui bantuan dari vendor yang terseleksi dan dijaga dengan baik, merupakan faktor penting dalam kesuksesan kinerja sehari-hari” Di Mandiri Investasi, kami berkomitmen untuk memberikan yang terbaik dalam layanan kami, baik di luar maupun di dalam Perusahaan. Agar dapat melangkah bersama perkembangan bisnis dan pasar, kami wajib menyediakan sistem operasional dan IT yang independen, yang dapat menghasilkan efisiensi dan efektivitas kerja, sebagai pelengkap bagi bank kustodian. Sistem operasional dan IT, khususnya sistem administrasi portofolio, yang dipersiapkan dengan matang melalui bantuan dari vendor yang terseleksi dan dijaga dengan baik, merupakan faktor penting dalam kesuksesan kinerja sehari-hari, bagi sumber daya manusia dan ketersediaan data yang akurat. Lingkup program kerja kami mencakup aktivitas Fund Administration dan Accounting & Finance.

Ekiawan Heri Primaryanto

Kami mengambil bagian dalam menstrukturisasi, mengembangkan, mengimplementasikan, dan mengoptimalkan kegiatan kerja Perusahaan dengan fokus dan dedikasi yang tinggi. Sebagai tulang belakang dari Mandiri Invetasi, kami berusaha untuk terus mengembangkan sumber daya manusia melalui pelatihan yang memadai dan untuk memajukan kinerja tim kami guna meningkatkan kualitas dari produk-produk dan layanan Mandiri Investasi.

"operational and IT systems, in particular a portfolio administration system, that are well-prepared and well-maintained and also supported by carefully selected vendors, are critical in determining the success of our daily operations" At Mandiri Investasi, we are committed to provide the highest level of service, both inside and outside of the Company. To walk alongside the developments in the market, we are obliged to provide independent IT and operational systems, which are able to generate efficiency and effectiveness in our work as a complement to our custodian banks.

operation department

38


Operational and IT systems, in particular a portfolio administration system, that are well-prepared and well-maintained and also supported by carefully selected vendors, are critical in determining the success of our daily operations in terms of human resources and the accurate provision of data. Our scope of works cover Fund Administration and Accounting & Finance activities. We take our part in providing support in structuring, developing, implementing, and optimizing the Company’s daily conducts with tremendous focus and dedication. As the backbone of Mandiri Investasi’s management, we strive to improve our human resources through adequate training and ensure the progress of our teamwork performances in order to enhance the quality of Mandiri Investasi’s products and services.

Ekiawan Heri Primaryanto Vice President−Operation Department

tim kami | our team

39

Di Mandiri Investasi, gagasan dan aspirasi Anda merupakan landasan bagi aktivitas kami. Oleh karena itu, kami selalu siap mendengarkan apapun yang ingin disampaikan oleh para investor dan mitra kerja kami. Kami yakin dapat menggapai target dengan melayani kepentingan investor melalui kemitraan dan memberikan mitra kerja hasil yang positif, yang senantiasa kami ciptakan dalam bisnis.

At Mandiri Investasi, your thoughts and aspirations stimulate our course of action. Therefore, we listen to our investors and our partners in the field. We drive headway towards our goals by serving our investors’ interests through the partnerships and providing our partners with advantageous result which we continue to create in business.

testimonial testimonials

Sejak pertama kalinya bergabung pada 1 Oktober 2003, Mandiri Investasi mampu menyediakan berbagai macam pilihan produk investasi unggulan yang lengkap dan sesuai dengan kebutuhan nasabah kami, mulai dari reksa dana pasar uang, pendapatan tetap, terproteksi, campuran, saham, maupun Syariah. Saat ini Mandiri Investasi merupakan salah satu Manajer Investasi yang paling aktif dengan lebih dari 20 produk reksa dana yang didistribusikan melalui Commonwealth Bank. Mandiri Investasi telah menjalin kerjasama yang sangat baik dalam hal penyediaan produk, pelayanan kepada agen penjual, nasabah, serta programprogram marketing yang dilakukan bersama Commonwealth Bank. Commonwealth Bank selalu memilih manajer investasi terbaik yang mempunyai keunggulan dalam mengelola portofolio investasinya sehingga dapat memenuhi kebutuhan setiap nasabah kami. Mandiri Investasi adalah salah satu dari manajer investasi yang menawarkan produk berbasis obligasi seperti reksa dana pasar uang, pendapatan tetap, dan terproteksi dengan kinerja yang mengesankan. Mandiri Investasi selalu mendapatkan perhatian dari nasabah kami karena keunggulan dan kematangan dalam pengelolaan investasi sehingga mampu menghasilkan kinerja yang sangat baik. Since joining on 1 October 2003, Mandiri Investasi has been able to provide a broad variety of first-rate investment products which are comprehensive and well-suited to the needs of our customers, from money market, fixed income, protected, balanced, equity, as well as their Sharia fund products. As of today, Mandiri Investasi is one of the industry's most active investment managers, having more than 20 mutual fund products distributed through Commonwealth Bank. Mandiri Investasi has created a commendable partnership in its provision of products, service to selling agents, investors, as well as its marketing programs conducted together with Commonwealth Bank. Commonwealth Bank always selects the best investment managers that possess excellence in managing its investment portfolio so as to cater the needs of each of our customers. Mandiri Investasi is among the investment managers that are able to provide bond-based products, such as money market funds, fixed income funds, and protected funds, with impressive performance. Mandiri Investasi always attracts our customers for its advantages and experience in managing investments which always result in its prime performance. Andriaan Laoh | Deputy President Director PT Bank Commonwealth Catatan untuk Notes for − Commonwealth Bank: Di tahun 2003, Mandiri Investasi masih merupakan sebuah divisi dari PT Mandiri Sekuritas In 2003, Mandiri Investasi was still a division of PT Mandiri Sekuritas

Kami memilih PT Mandiri Manajemen Investasi (MMI) sebagai salah satu provider reksa dana kami didasari bahwa MMI adalah salah satu perusahaan pengelola reksa dana terbesar di Indonesia dengan reputasi yang cukup baik. MMI saat ini juga merupakan perusahaan pengelola dana yang cukup aktif dalam mengembangkan reksa dana terutama reksa dana terproteksi yang merupakan salah satu pilihan investasi bagi nasabah PT Bank DBS Indonesia (DBSI). Selain reksa dana terproteksi, MMI juga memiliki produk-produk unggulan lain seperti Mandiri Investa Pasar Uang yang mampu memenuhi kebutuhan investasi jangka pendek bagi nasabah kami. Selama menjalin kerjasama, MMI telah memberikan pelayanan yang baik dan sangat profesional. Dukungan pelatihan terhadap tenaga penjual di DBSI yang diadakan oleh pihak MMI dan informasi yang terus menerus mengenai keadaan terkini pasar modal di Indonesia merupakan salah satu bukti atas profesionalisme dan dukungan penuh pihak MMI kepada distributornya. Kami berharap di masa yang akan datang, kerjasama dengan MMI ini akan terus berkembang sehingga DBSI dapat secara terus menerus memberikan pilihan-pilihan investasi terbaik yang sesuai dengan kebutuhan dan profil risiko nasabah. We have chosen PT Mandiri Manajemen Investasi (MMI) as one of our mutual fund providers based on the fact that MMI is one of the largest mutual fund management companies in Indonesia, whose reputation is also rock solid. We consider Mandiri Investasi greatly active in the development of mutual funds, in particular protected funds, which constitute some of the most preferred investment options for DBSI’s customers. In addition, Mandiri Investasi’s other superior products, among them Mandiri Investa Pasar Uang, perfectly facilitate short-term investment requirements of our customers. Throughout our partnership, MMI has rendered us a professional service that is nothing short of exemplary. MMI’s support for DBSI’s sales force as well as its constant stream of information regarding the Indonesian capital markets’ current conditions are irrefutable proofs of the professionalism and staunch support of MMI toward its distributors. We truly hope that in the future our partnership with MMI will develop even further, so that DBSI may continually provide the best investment choices that are well-suited to the needs and risk profiles of the investors. Anita H. Abdulkadir | Head of Investment & Insurance, Consumer Banking Group PT Bank DBS Indonesia

testimonials

42


testimonial | testimonials

43

PT Mandiri Manajemen Investasi (MMI) adalah salah satu penyedia produk investasi reksa dana utama di Indonesia, dengan produknya yang inovatif dan menarik bagi banyak Investor. Tim MMI dan manajemen senior sangat profesional dan secara pro-aktif selalu berusaha menyediakan solusi produk terbaik. Tingkat penjualan dari produk investasi MMI selama tahun 2009 juga memberikan kontribusi yang cukup signifikan di perusahaan kami. Terima kasih atas kerjasama yang baik selama tahun 2009 dan kami berharap untuk meningkatkan kerjasama tersebut di tahun 2010.

Our company has been collaborating with Mandiri Investasi since 23 September 2003. Throughout the years, Mandiri Investasi has been a professional, responsive, and supportive business partner to us as their distributor. It is obvious that the Mandiri Investasi of today is significantly far more informative and creative in innovating its products, and also is highly attentive and perceptive in understanding the needs of investors. In the last two years we have distributed many of Mandiri Investasi’s Protected Mutual Funds.

PT Mandiri Manajemen Investasi (MMI) is one of Indonesia’s most prominent mutual fund providers, with their products consistently among the most innovative and attractive to investors. MMI’s team and senior management are thoroughly professional; they proactively strive to provide only the best product solutions. In 2009, Sales of MMI’s investment products has a significant contribution to our company. We sincerely thank MMI for our great partnership with MMI in 2009, and we certainly hope to bring it even further in the year 2010.

Mandiri Investasi’s most impressive product for us is MPU (Mandiri Investa Pasar Uang) since it provides higher returns compared to other money market funds. Many of our customers allocate their standby cash in this MPU product.

Ka Jit | Senior Vice President Personal Financial Services Wealth Management Investment and Liabilities HSBC Indonesia PermataBank telah bekerja sama dengan Mandiri Manajemen Investasi (MMI) sejak tahun 2008. Selama ini, MMI selalu memberikan produk-produk investasi yang sesuai dengan kebutuhan para investor. MMI juga secara profesional selalu siap memberikan layanan pra dan pasca penjualan produk sebagai contoh memberikan market update secara berkala kepada investor dan para tenaga penjual di PermataBank. Kami ucapkan Sukses Selalu untuk MMI. PermataBank has been working closely with Mandiri Manajemen Investasi (MMI) since 2008. Over the years, MMI has always provided investment products that suit the needs of the investors. MMI has also maintained professionalism in providing services both before and after the sale of its products, for instance by giving periodic market updates to investors and PermataBank’s sales forces. We would like to wish a Continuous Success for MMI. Ginung Pratidina | Head of Investment Product PT Bank Permata Tbk. Perusahaan kami telah melakukan kerjasama dengan Mandiri Investasi sejak 23 September 2003. Sejauh ini, Mandiri Investasi merupakan mitra usaha yang profesional, responsif, dan selalu memberikan dukungan yang kami butuhkan sebagai bank distributor. Perubahan signifikan yang dirasakan saat ini adalah bahwa Mandiri Investasi lebih informatif dan kreatif dalam inovasi produknya, juga sangat tanggap dan jeli akan kebutuhan investor. Selama dua tahun terakhir ini, kami telah banyak mendistribusikan produk-produk Reksa Dana Terproteksi dari Mandiri Investasi. Jenis reksa dana dari Mandiri Investasi yang paling mengesankan bagi kami adalah MPU (Mandiri Investa Pasar Uang) karena memberikan imbal hasil investasi yang lebih tinggi dibandingkan reksa dana pasar uang lainnya. Banyak nasabah kami yang mengalokasikan dana cadangan mereka pada reksa dana MPU ini.

Yasmin Tiomena | Market Strategist Standard Chartered Bank Catatan untuk Notes for − Standard Chartered Bank: Di tahun 2003, Mandiri Investasi masih merupakan sebuah divisi dari PT Mandiri Sekuritas In 2003, Mandiri Investasi was still a division of PT Mandiri Sekuritas

Mandiri Manajemen Investasi (MMI) adalah salah satu perusahaan pengelolaan dana investasi terbesar di Indonesia, yang reputasinya telah terbukti, terutama sebagai salah satu penyedia reksa dana terproteksi terbesar. Kami di UOB Buana telah bekerja sama dengan baik bersama MMI sejak 2008 dan hingga saat ini kami sangat puas dengan respon, kinerja, dan profesionalisme tim MMI. MMI memiliki pengetahuan dan keahlian dalam bekerja sama dengan kami untuk mengembangkan produk-produk investasi yang cocok dengan kebutuhan Bank. Kami telah menerima banyak tanggapan positif dari nasabah kami atas berbagai produk dan layanan MMI. Di masa mendatang, kami berharap untuk meningkatkan kemitraan kami dengan MMI dan terus menyediakan produk-produk pengelolaan dana kepada para klien kami. Kami mengucapkan terima kasih atas dukungan dari MMI yang berkelanjutan. Tuhan memberkati. Mandiri Manajemen Investasi (MMI) is one of the largest Fund Management companies in Indonesia with established reputation as one of the largest capital protected funds providers. We at UOB Buana have enjoyed the privilege of working alongside MMI since 2008 and up to this moment we are very satisfied with MMI team’s responsiveness, performance, and professionalism. MMI has the knowledge and skills in working with us to develop investment products that suit the Bank’s needs. We have received positive responses from our customers about MMI’s products and services. We are looking forward to enhancing our good relationship with MMI and to continuing to provide wealth management products to our clients. We sincerely would like to thank MMI for its continuous support. God bless. Bambang S. Simarno | Head of Deposit, Investment & Insurance PT Bank UOB Buana

testimonials

44


testimonial | testimonials

45

Setiap bagian dari Mandiri Investasi bersinergi dalam satu kesatuan yang terintegrasi. Karena itulah, kami mampu bertindak dengan cepat, tepat, dan bijaksana dalam menyikapi perkembangan yang selalu hadir dalam dunia investasi. Kami akan terus berada di garis depan dengan cara menciptakan, menumbuhkan, dan mempertahankan produk-produk keuangan yang kokoh dan fleksibel.

Each and every part of Mandiri Investasi works in perfect synergy with the other. That is the reason we are able to carry out swift, informed, and judicious actions in response to rapid developments in the investment markets. We remain at the frontier of business by creating, developing, and preserving financial structures of estimable strength and flexibility.

meninjau tahun 2009 2009 in review

penghargaan

Kami telah dianugerahi berbagai penghargaan atas produk-produk reksa dana kami yang telah secara konsisten membuktikan performa dan kinerjanya. Segala penghargaan tersebut menginspirasi kami untuk menggapai lebih tinggi dan menciptakan nilai yang lebih bagi para investor kami.

2008 Reksa Dana Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) Reksa Dana Campuran Syariah Terbaik 2008 Majalah Investor

We have received numerous awards for our mutual fund products which have consistently proven its performance and excellence. These awards inspire us to always achieve higher and create more values for our investors.

Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) The Best Balanced Mutual Fund 2008 Majalah Investor

2009 Business Consulting

Reksa Dana Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) Reksa Dana Campuran Syariah Terbaik 2009 Majalah Investor Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) The Best Balanced Mutual Fund 2009 Majalah Investor

Business Consulting

Reksa Dana Mandiri Investa Atraktif-Syariah (MITRA-SYARIAH) Dana Kelolaan Terbesar Kategori Capital Market 2009 Karim Business Consulting Mandiri Investa Atraktif-Syariah (MITRA-SYARIAH) The Biggest Fund Management Capital Market Category 2009 Karim Business Consulting

Reksa Dana Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) 3rd Rank – The Best Islamic Mutual Fund for Balanced Income Fund 2008 Karim Business Consulting Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) 3rd Rank – The Best Islamic Mutual Fund for Balanced Income Fund 2008 Karim Business Consulting

2007 PT Mandiri Manajemen Investasi The Best Fund Manager 2007 Bisnis Indonesia Award PT Mandiri Manajemen Investasi The Best Fund Manager 2007 Bisnis Indonesia Award

Reksa Dana Mandiri Investa Pasar Uang (MPU) Reksa Dana Pasar Uang Terbaik 2009 Majalah Investor

Reksa Dana Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) Reksa Dana Campuran Syariah Terbaik 2007 Majalah Investor

Mandiri Investa Pasar Uang (MPU) The Best Money Market Mutual Fund 2009 Majalah Investor

Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) The Best Balanced Mutual Fund 2007 Majalah Investor

Best Mutual Funds 2009

awards

48


meninjau tahun 2009 | 2009 in review

49

informasi grafik & data

perkembangan nilai total dana kelolaan mandiri investasi growth of mandiri investasi's total asset under management

komposi pasar reksa dana mandiri investasi dalam industri per desember 2009 market composition of mandiri investasi's mutual funds in the industry as of december 2009

(Rupiah: triliun trillion)

15.000

3.15%

14.000 13.000

29.91%

12.000

13.538

11.000 10.000

11.700

9.000

10.063

8.000 7.000 6.000

7.755

7.762

7.877

8.251

11.644

14.234

13.41% 31.31%

14.616

12.372

Reksa Dana Campuran Balanced Fund

10.802

Reksa Dana Saham Equity Fund Reksa Dana Pendapatan Tetap Fixed Income fund

8.591

Reksa Dana Pasar Uang Money Market Fund Reksa Dana Terproteksi Protected Fund

5.000

Reksa Dana Syariah Sharia Fund

4.47%

4.000 3.000

17.75%

2.000 1.000

month

Dec '08 Jan '09 Feb '09 Mar '09 Apr '09 May '09 Jun '09

Jul '09 Aug '09 Sep '09 Oct '09 Nov '09 Dec '09

indikator kinerja utama key performance indicators • Posisi Dana Kelolaan Mandiri Investasi akhir Desember 2009 tumbuh 88,5% Year-to-Date (YTD) dengan Total Dana Kelolaan sebesar Rp 14,62 triliun.

Total Dana Kelolaan Mandiri Investasi mencapai Rp 14,62 triliun. The amount of Asset Under Management (AUM) of Mandiri Investasi reached Rp 14.62 trillion.

The Asset Under Management (AUM) of Mandiri Investasi until the end of December 2009 has grown 88,5% Year-to-Date (YTD) with a total AUM value of Rp 14.62 trillion.

keterangan | description

Dec 2009

(Rupiah: juta million / %)

• Laba Operasional YTD adalah Rp 13,62 miliar dengan Laba Bersih setelah pajak sebesar Rp 10,98 miliar. Operating Income (YTD) amounted to Rp 13.62 billion with the Net Income After Tax of Rp 10.98 billion.

1. Total Dana Kelolaan Asset Under Management

14,616

2. Tingkat Pengembalian Ekuitas Return on Equity (ROE ratio) %

24.33%

3. Tingkat Pengembalian Aktiva Return on Assets (ROA ratio) %

11.76%

4. Pendapatan Setelah Pajak Earning After Tax

10,976

5. Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional Earning Ability

87.34%

graphic & data information

50



51


neraca

laporan laba rugi

(Disajikan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)

(Disajikan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)

balance sheets

statements of income

2009

2008

growth % 2008 - 2009

ASET Kas dan setara kas Portofolio efek Piutang jasa manajemen investasi dan agen penjualan reksa dana dan dana diskresi Piutang lain-lain Biaya dibayar dimuka Tagihan pajak Aset tetap - bersih Aset pajak tangguhan Aset lain-lain JUMLAH ASET

ASSETS 31.553.726 26.364.420

19.492.675 22.479.733

162% 117%

17.571.145 200.171 11.266.353 3.601.312 441.174 2.058.857 268.436

15.277.423 359.341 17.713.237 5.332.651 283.787 912.444 -

115% 56% 64% 68% 155% 226% -

Cash and cash equivalents Marketable securities Investment management and selling agent fee receivable mutual funds and discretionary funds Other receivables Prepaid expenses Tax claims Fixed assets - net Deferred tax assets Other assets

93.325.594

81.851.291

114%

TOTAL ASSETS

KEWAJIBAN Pendapatan diterima dimuka Biaya masih harus dibayar Hutang komisi agen penjualan Hutang pajak Hutang lain-lain Penyisihan imbalan kerja karyawan JUMLAH KEWAJIBAN

2009

LIABILITIES 14.394.152 7.654.852 7.618.780 3.713.135 2.267.871

20.009.367 2.179.469 5.013.765 657.199 1.795.307

72% 351% 152% 565% 126%

1.599.479

1.436.500

111%

Unearned incomes Accrued expenses Selling agent fee payables Taxes payable Other payable Provision for employee service entitlements

37.248.269

31.091.607

120%

TOTAL LIABILITIES

EKUITAS

SHAREHOLDERS’ EQUITY

Modal saham Modal dasar - 2.500 saham Ditempatkan dan disetor penuh 1.000 saham dengan nilai nominal Rp40.000.000 (nilai penuh) per saham Cadangan umum Saldo laba

40.000.000 1.500.000 14.577.325

40.000.000 10.759.684

100% 135%

Capital stock Authorized - 2,500 shares Issued and fully paid 1,000 shares with par value of Rp40,000,000 (full amount) per share General reserves Retained earnings

JUMLAH EKUITAS

56.077.325

50.759.684

110%

TOTAL SHAREHOLDERS’ EQUITY

JUMLAH KEWAJIBAN DAN EKUITAS

93.325.594

81.851.291

114%

TOTAL LIABILITIES AND SHAREHOLDERS’ EQUITY

2008

growth % 2008 - 2009

PENDAPATAN USAHA Jasa manajemen investasi dan agen penjualan reksa dana dan dana diskresi Keuntungan dari portofolio efek - bersih Pendapatan bunga dan dividen

103.512.567

71.081.698

146%

4.069.193 -

1.740.546 204.967

234% 0%

OPERATING REVENUES Investment management and selling agent fees - mutual funds and discretionary funds Gain on marketable securities - net Interest income and dividend

Jumlah pendapatan usaha

107.581.760

73.027.211

147%

Total operating revenues

3.546.729 21.807.431 62.750.610

2.912.358 15.497.941 45.088.715

122% 141% 139%

3.543.145 1.789.938 125.838 401.381

3.300.084 1.629.961 114.887 352.562

107% 110% 110% 114%

OPERATING EXPENSES General and administrative Employee salaries and allowances Selling agent commissions General affairs, advertising, and promotions Consultant Depreciation Others

93.965.072

68.896.508

136%

Total operating expenses

13.616.688

4.130.703

330%

INCOME FROM OPERATIONS

PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN Pendapatan bunga

1.629.311

1.479.382

110%

(Rugi) laba selisih kurs - bersih Beban lain-lain - bersih

(193.201) (165.279)

182.601 (233.798)

-106% 71%

Pendapatan lain-lain - bersih

1.270.831

1.428.185

89%

14.887.519

5.558.888

268%

INCOME BEFORE TAX (EXPENSE) BENEFIT

(BEBAN) MANFAAT PAJAK Kini Tangguhan

(5.058.338) 1.146.413

(294.997) 337.840

1715% 339%

TAX (EXPENSE) BENEFIT Current Deferred

(Beban) manfaat pajak - bersih

(3.911.925)

42.843

-9131%

Tax (expense) benefit - net

10.975.594

5.601.731

196%

NET INCOME

330% 196%

EARNING PER SHARE (full amount) Income from operations per share Net income per share

BEBAN USAHA Umum dan administrasi Gaji dan tunjangan karyawan Komisi agen penjualan Humas, iklan, dan promosi Konsultan Penyusutan Lain-lain Jumlah beban usaha LABA USAHA

LABA SEBELUM (BEBAN) MANFAAT PAJAK

LABA BERSIH LABA PER SAHAM (nilai penuh) Laba usaha per saham Laba bersih per saham

13.616.688 10.975.594

4.130.703 5.601.731

OTHER INCOME (EXPENSE) Interest income (Loss) gain on foreign exchange - net Miscellaneous expense - net Other income - net


52



53


komposisi total dana kelolaan mandiri investasi

komposisi total dana kelolaan produk mandiri investasi

composition of mandiri investasi's asset under management

composition of mandiri investasi's asset under management product



berdasarkan produk by product 15,000

322

14,000

1,708

13,000

998 595

10,000 708

9,000

6,000 5,000

1,549

571 597

706 750

684

753

69 154 457 866

69 92 476 874

77 113 452

239 464 246

855

927

5,458

5,567

5,627

5,669

309 398 284

593 316

423 559 308

1,449

1,547

600

596

11,000

7,000

1,834

569

12,000

8,000

Dec '08

321

Dec '09

505

1,316

662 360

601

634 362

658 345

649 351 1,666

345

7,277

5,458

69.7%

9,700

66.4%

1,645


866

12.0%

1,701

11.6%


457

6.1%

345

2.4%

Reksa Dana Pendapatan Tetap Fixed Income Fund

154

6.4%

715

4.9%

69

1.0%

1,834

12.5%

750

4.7%

321

2.2%

357 1,713

1,691

1,673

1,350

6,826


1,701

1,155 5,738

produk | products

715

7,392

7,097

7,545

8,838

9,529

9,700

Reksa Dana Pasar Uang Money Market Fund

4,000

Discretionary Fund

3,000 2,000 1,000

month

Dec '08 Jan '09 Feb '09 Mar '09 Apr '09 May '09 Jun '09 Jul '09 Aug '09 Sep '09 Oct '09 Nov '09 Dec '09






Discretionary Fund

pertumbuhan total dana kelolaan mandiri investasi growth of mandiri investasi’s asset under management

komposisi reksa dana mandiri investasi pada industri reksa dana indonesia


mandiri investasi's mutual funds composition in the Indonesian mutual funds industry


produk reksa dana | mutual fund products

2009


77.7%


96.4%


-24.6%


364.3%

Reksa Dana Pendapatan Tetap Fixed Income fund

0.61% 87.55%

1.57%

0.30%


1.46% 8.51%

Reksa Dana Saham Equity Fund Reksa Dana Terproteksi Protected Fund Reksa Dana Manajer Investasi Lain Other Mutual Fund Investment Managements


2,544.1%

Discretionary Fund & Reksa Dana Penyertaan Terbatas Discretionary Fund & Special Purposes Fund

-57.2%

TOTAL

124.4%


54



55

jaringan distribusi

jaringan disribusi produk mandiri investasi mandiri investasi products' distribution network sampai dengan tahun 2009 | as of year 2009

Mandiri Group

Non Mandiri Group

Asuransi | Insurance

LIFE INSURANCE

Beragamnya jaringan distributor produk Mandiri Investasi, selain meningkatkan Total Dana Kelolaan juga meluaskan dan melekatkan citra Mandiri Investasi pada para nasabah dari Bank-Bank Distributor.

The extent of Mandiri Investasi product's distribution network not only increases its Asset Under Management (AUM), but also widens and reinforces the image of Mandiri Investasi on the customer base of the Distributors.

distribution network

56



57

produk reksa dana konvensional

reksa dana terbuka open-end funds


Reksa Dana Campuran Balanced Fund penghargaan award

• Mandiri Investa Aktif (MIA) • Mandiri Investa Pasar Uang (MPU)




Reksa Dana Campuran Syariah Balanced Fund−Sharia penghargaan award

• Mandiri Investa Dana Utama (MIDU) • Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB)

Business Consulting

• Mandiri Investa Dana Obligasi Seri II (MIDO II) Reksa Dana Saham Equity Fund • Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga) • Mandiri Investa Dana Atraktif (MITRA) Reksa Dana Pendapatan Tetap Syariah Fixed Income Fund−Sharia • Mandiri Investa UGM (MI-UGM) • Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya) Reksa Dana Saham Syariah Equity Fund−Sharia Reksa Dana Pendapatan Tetap berdenominasi US Dollar Fixed Income Fund−US Dollar denominated

penghargaan award

• Mandiri Investa Atraktif-Syariah (MITRA-SYARIAH)

Business Consulting

• Investa Dana Dollar Mandiri (IDAMAN)

open-end fund products

58



59


Mandiri Investa Pasar Uang (MPU)

Mandiri Investa Pasar Uang (MPU) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009

award:


Info Produk | Product Information Nama Produk: Product Name:

Total Dana Kelolaan Total Asset Under Management

Rp 1.834 trillion

NAB per Unit NAV per Unit 30 Desember 2009 30 December 2009

Rp 1,000.-

Mandiri Investa Pasar Uang Mandiri Investa Pasar Uang

Jenis Reksa Dana: Fund Type:


Komposisi Investasi: Portfolio Allocation:

Pasar Uang 100% Money Market 100%

Tanggal Efektif: Effective Date:

24 September 2004 24 September 2004

Total Dana Kelolaan | Asset Under Management

1,834.18

2,000 1,800 1,600

Tanggal Mulai Penawaran: Launch Date:

17 Maret 2005 17 March 2005

NAB Tanggal Peluncuran: NAV on Launch Date:

Rp 1.000,Rp 1,000.-

Masa Penawaran: Offer Period:

Reksa Dana Terbuka Open-End

Publikasi NAB: NAV Publication: Jangka Waktu Investasi: Investment Period: Karakter Investor: Investor Characteristics: Tingkat Risiko: Risk Level: Bank Kustodian: Custodian Bank:

Harian Bisnis Indonesia, Investor Daily, Tempo www.mandirinvestasi.co.id Bisnis Indonesia, Investor Daily, Tempo www.mandirinvestasi.co.id Cocok untuk jangka waktu investasi pendek, 1 - 3 (satu hingga tiga) tahun Suitable for short investment period, 1 - 3 (one to three) years Konservatif Conservative Risiko Rendah Low Risk Deutsche Bank AG, Jakarta Deutsche Bank AG, Jakarta

Keunikan | Uniqueness • Kinerja Reksa Dana Pasar Uang Mandiri Investasi memberikan imbal hasil yang dilakukan per hari dan secara otomatis menambah unit penyertaan investor Mandiri Investasi’s Money Market Fund performance provides a daily return which automatically adds value on investor’s investment units • Fitur yang mirip produk perbankan dengan imbal hasil yang lebih tinggi ditambah risiko yang rendah menjadikannya jenis investasi yang cocok untuk investor pemula The product's features have close resemblance to those of banking products, while yielding a higher return with a low risk level, making it a suitable form of investment for novice investors

1,400 1,200 1,000 800 600 400 200 0

year

121.95

78.48

Dec '06

Dec '07

69.37

15.55

Dec '05

Dec '08

Dec '09

AUM (Rupiah: miliar billion)

Kinerja | Performance Return %

40.00%

30.00%

20.00%

10.00%

0.00% month

Sep '05

Dec '05

Dec '06

Dec '07

Dec '08

Dec '09

Reksa Dana Pasar Uang Money Market Fund 60



61


Mandiri Investa Dana Obligasi Seri II (MIDO II)

Mandiri Investa Dana Obligasi Seri II (MIDO II) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009


Mandiri Investa Dana Obligasi Seri II (MIDO II) Mandiri Investa Dana Obligasi Seri II (MIDO II)




Obligasi: Pemerintah & Korporasi 100% Bonds: Government & Corporate 100%


14 Oktober 2004 14 October 2004


8 Desember 2004 8 December 2004


Rp 1.000,Rp 1,000.-

Masa Penawaran: Offer Period: Publikasi NAB: NAV Publication:


Jangka Waktu Investasi: Investment Period:

Cocok untuk jangka waktu investasi menengah, 3 - 5 (tiga hingga lima) tahun Suitable for medium investment period, 3 - 5 (three to five) years

Karakter Investor: Investor Characteristics:

Moderat Moderate

Tingkat Risiko: Risk Level:

Risiko Menengah Medium Risk

Bank Kustodian: Custodian Bank:

Deutsche Bank AG, Jakarta Deutsche Bank AG, Jakarta

Harian Bisnis Indonesia, Investor Daily, Tempo www.mandirinvestasi.co.id Bisnis Indonesia, Investor Daily, Tempo www.mandirinvestasi.co.id

Keunikan | Uniqueness • MIDO II memberikan imbal hasil secara berkala, setiap kali NAB/unit melebihi nilai Rp 1.000/unit penyertaan, kepada investor dengan cara menambah jumlah unit penyertaan dan dibayarkan pada setiap awal bulan berikutnya MIDO II provides a periodic return every time the NAV exceeds Rp 1,000/unit, which is added to investor’s investment units and paid at the beginning of the next month


Rp 100.892 billion


Rp 1,000.-

Total Dana Kelolaan | Asset Under Management 200.00

150.00

145.41

145.20 121.58

100.89

100.00

30.77

50.00

37.59

0

year

Dec '04

Dec '05

Dec '06

Dec '07

Dec '08

Dec '09


Kinerja | Performance NAV per Unit

1,005 1,004 1,003 1,002 1,001 1,000 999 998 997

month

Sep '06

Des '06

Sep '07

Dec '07

Sep '08

Dec '08

Sep '09

Dec '09

• Merupakan Reksa Dana Obligasi yang berinvestasi pada Obligasi Pemerintah dan Korporasi yang tergolong layak investasi A Bond Fund that invests on investment-grade Government Bonds and Corporate Bonds

Reksa Dana Pendapatan Tetap Fixed Income Fund 62



63


Mandiri Investa Dana Utama (MIDU)

Mandiri Investa Dana Utama (MIDU) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009


Mandiri Investa Dana Utama (MIDU) Mandiri Investa Dana Utama (MIDU)


Rp 34.339 billion


Rp 1,028.92




Obligasi: Pemerintah & Korporasi 80 - 98% Pasar Uang 2 - 20% Saham 0 - 18% Bonds: Government & Corporate 80 - 98% Money Market 2 - 20% Equity 0 - 18%


24 Mei 2007 24 May 2007




Rp 1.000,Rp 1,000.-






Moderat Moderate



1,002



1,000


80.00

73.07

70.00 60.00 50.00 34.34

40.00 30.00 20.00 5.99

10.00


Keunikan | Uniqueness • Merupakan Reksa Dana Obligasi yang berinvestasi pada Obligasi Pemerintah dan Korporasi yang tergolong layak investasi A Bond Fund that invests on investment-grade Government Bonds and Corporate Bonds

-

year

Dec '07

Dec '08

Dec '09



1,005 1,004 1,003

1,001

999 987 986

month

Sep '06

Des '06

Des '07

Dec '08

Dec '09




65


Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya)

Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009

Info Produk | Product Information Nama Produk Product Name: Jenis Reksa Dana Fund Type: Komposisi Investasi Portfolio Allocation:

Mandiri Investa Dana Syariah (MIdSya)

Tanggal Efektif Effective Date: Tanggal Mulai Penawaran Launch Date: NAB Tanggal Peluncuran NAV on Launch Date: Masa Penawaran Offer Period:


Reksa Dana Pendapatan Tetap Syariah Fixed Income Fund−Sharia Obligasi Syariah (Sukuk) 80 - 100% Bonds−Sharia (Sukuk) 80 - 100% Saham Syariah 0 - 20% Equity−Sharia 0 - 20% Pasar Uang Syariah 0 - 20% Money Market−Sharia 0 - 20%


Rp 21.909 billion


Rp 1,393.13


104,812.96

100.000 80.000

10 Februari 2009 10 February 2009 60.000

Rp 1.000,- Rp 1,000.40.000

21,522.55

Reksa Dana Terbuka Open-End Bisnis Indonesia, Investor Daily, Tempo www.mandirinvestasi.co.id

Jangka Waktu Investasi Investment Period:


Karakter Investor Investor Characteristics: Tingkat Risiko Risk Level: Bank Kustodian Custodian Bank:

Moderat Moderate Risiko Menengah Medium Risk Deutsche Bank AG, Jakarta

Keunikan | Uniqueness • Instrumen investasi dari MIdSya adalah Obligasi Syariah (Sukuk) MIdSya's investment instrument is Bonds−Sharia (Sukuk) • Berinvestasi menurut Syariah Islam yang memungkinkan investor untuk berinvestasi dengan Kaidah Syariah Islam sesuai dengan Daftar Efek Syariah (DES) Investing based on Islamic Sharia allows investor to invest with Islamic Sharia Principle in accordance with DES (Sharia Exchange List) • Pengawasan dari Dewan Pengawas Syariah disamping pengawasan dari Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) Monitoring from Dewan Pengawas Syariah (Sharia Supervisory Board) in addition to Bapepam-LK (The Capital Market and Financial Institution Supervisory Agency) • Proses Cleansing memperbolehkan seluruh hasil investasi untuk dianalisa, dan hasil investasi yang tidak sesuai dengan Kaidah Syariah Islam akan dialihkan dari reksa dana tersebut untuk kegiatan sosial yang bermanfaat bagi masyarakat Cleansing Process allows the returns to be analyzed, and should it be deemed non-compliant to the Islamic Sharia Principle, then it will be re-allocated from the mutual fund to social activities that may benefit the public

21,909.56

8,592.94

20.000

Publikasi NAB NAV Publication:

21,750.23

5,075.02

102.36

102.31

102.28

102.26

102.26

0 -20.000

month

Feb '09 Mar '09 Apr '09 May '09 Jun '09 Jul '09 Aug '09 Sep '09 Oct '09 Nov '09 Dec '09



1,400 1,350 1,300 1,250 1,200 1,150 1,100 1,050 1000 950

month

Feb '09 Mar '09 Apr '09 May '09 Jun '09 Jul '09 Aug '09 Sep '09 Oct '09 Nov '09 Dec '09

Reksa Dana Pendapatan Tetap Syariah Fixed Income Fund−Sharia 66



67


Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga)

Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009

Info Produk | Product Information Nama Produk Product Name:

Mandiri Investa Keluarga (MI-Keluarga)

Jenis Reksa Dana Fund Type:


Komposisi Investas Portfolio Allocation:

Obligasi 80 - 100% Bonds 80 - 100% Saham 0 - 20% Equity 0 - 20% Pasar Uang 0 - 20% Money Market 0 - 20%

Tanggal Efektif Effective Date: Tanggal Mulai Penawaran Launch Date: NAB Tanggal Peluncuran NAV on Launch Date: Masa Penawaran Offer Period:


Publikasi NAB NAV Publication:

Bisnis Indonesia, Investor Daily, Tempo www.mandirinvestasi.co.id




Moderat Moderate

27 Januari 2009 27 January 2009


Rp 731.26 million


Rp 1,019.14


1,400

Rp 1.000,- Rp 1,000.-

1,200


1,000

Risiko Menengah Medium Risk Deutsche Bank AG, Jakarta

Keunikan | Uniqueness • MI-Keluarga adalah kolaborasi Mandiri Investasi dengan Perkumpulan Keluarga Berencana Indonesia (PKBI) MI-Keluarga is the result of Mandiri Investasi’s collaboration with PKBI (Indonesian Planned Family Association) • MI-Keluarga memiliki alokasi dana untuk berinvestasi sekaligus berderma, di mana investor dapat memilih pilihan investasi yang diinginkan, yang dananya diambil dari imbal hasil investasi sebagai Dana Abadi PKBI. MI-Keluarga's fund allocation is suitable both for investments and charity, as this fund allows investors to choose their preferred investment options, for which the fund is obtained from the investment returns to Dana Abadi PKBI (PKBI allocated Fund program). • Dana Abadi PKBI yang terkumpul akan dialokasikan untuk pengembangan 5 Prioritas Utama program kegiatan PKBI: 1) Pemberdayaan Anak dan Remaja dalam Bidang Kesehatan dan Reproduksi & Seksual 2) Perluasan Akses Informasi, Pendidikan, dan Pelayanan Kesehatan Reproduksi & Seksual yang berkualitas bagi semua orang (terutama Kelompok Miskin dan Marginal) 3) Pengembangan Upaya Pencegahan dan Penanggulangan Infeksi Menular Seksual (IMS) dan HIV – AIDS 4) Pengembangan Upaya Penanggulangan Kehamilan yang Tidak Diinginkan 5) Advokasi Issu − Issu Kesehatan Reproduksi & Seksual melalui Penggalangan Dukungan Publik dan Pengambil Kebijakan The collected Dana Abadi PKBI will be allocated to promote 5 Main Priorities of PKBI's Activities: 1) Children and Youth Empowerment in Health and Reproduction & Sexual Issues 2) Broadening Good Qualities of Accessible Information, Education, and Reproduction & Sexual Health Care for the public ((in particular the Poor and the Marginalized) 3) Development in Prevention and Treatment of Sexual Transmitted Diseases (STD) and HIV – AIDS 4) Development in Unexpected Pregnancy Treatment 5) Issue Advisory − Reproduction & Sexual Issues through Raising Awareness and Support from the Public and Policymakers

1,259.70

800

625.02

682.51 689.10

726.30 706.90 708.44

731.26

600 400 200

124.93 124.90 3.98

18.46

0

month

Jan '09 Feb '09 Mar '09 Apr '09 May '09 Jun '09 Jul 09 Aug '09 Sep '09 Oct 09 Nov '09 Dec '09



1,200 1,150 1,100 1,050 1,000 950 900 850 800 month

Jan '09 Feb '09 Mar '09 Apr '09 May '09 Jun '09 Jul '09 Aug '09 Sep '09 Oct '09 Nov '09 Dec '09




69


Investa Dana Dollar Mandiri (IDAMAN)

Investa Dana Dollar Mandiri (IDAMAN) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009

Info Produk | Product Information


USD 8,618,689.24


USD 1.09052

Nama Produk: Product Name:

Investa Dana Dollar Mandiri (IDAMAN) Investa Dana Dollar Mandiri (IDAMAN)


Reksa Dana Pendapatan Tetap berdenominasi US Dollar Fixed Income Fund−US Dollar denominated


Obligasi berdenominasi US Dollar 80 - 100% Pasar Uang berdenominasi US Dollar 0 - 20% US Dollar denominated Bonds 80 - 100% US Dollar denominated Money Market 0 - 20%




28 Mei 2008 28 May 2008


US Dollar 1 (Satu Dollar Amerika Serikat) US Dollar 1 (One United States Dollar)






Moderat Moderate



1.20000


Standard Chartered Bank Standard Chartered Bank

1.00000


100.00 81.30


Keunikan | Uniqueness • IDAMAN merupakan Reksa Dana Pendapatan Tetap dengan denominasi US Dollar IDAMAN is a Fixed Income Fund with US Dollar denomination • Instrumen investasi dari IDAMAN adalah Obligasi dan Pasar Uang berdenominasi US Dollar IDAMAN's investment instruments are US Dollar denominated Bonds and Money Market

80.00 60.00 40.00 20.00 5.47

0

year

Dec '08

Dec '09



1.30000

1.10000

0.90000 0.80000 0.70000 0.60000 month

May '08 Dec '08 Jan '09 Feb '09 Mar '09 Apr '09 May '09 Jun '09 Jul '09 Aug '09 Sep '09 Oct 09 Nov '09 Dec '09

• Investasi dengan IDAMAN adalah investasi dalam bentuk US Dollar, dikelola dalam US Dollar, dan dibukukan dalam US Dollar IDAMAN is an investment that is subscribed in US Dollar, managed in US Dollar, and recorded in US Dollar denomination

Reksa Dana Pendapatan Tetap berdenominasi US Dollar Fixed Income Fund−US Dollar denominated 70



71


Mandiri Investa Aktif (MIA)

Mandiri Investa Aktif (MIA) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009


Mandiri Investa Aktif (MIA) Mandiri Investa Aktif (MIA)




Saham 0 - 80% Pasar Uang 2 - 80% Obligasi 20 - 100% Equity 0 - 80% Money Market 2 - 80% Bonds 20 - 100%




24 Maret 2005 24 March 2005


Rp 1.000,Rp 1,000.-






Moderat Moderate






Rp163.196 billion


Rp 2,227.75


210.00 176.10

180.00 150.00

163.20

130.68

120.00 90.00 60.00

55.58 37.65

30.00 0

year

Dec '05

Dec '06

Dec '07

Dec '08

Dec '09




3,000 2,500 2,000 1,500 1,000 500 0

Keunikan | Uniqueness

month

Mar '05

Dec '05

Dec '06

Dec '07

Dec '08

Dec '09

• Reksa Dana yang menggunakan strategi alokasi aset antara Saham dan Obligasi mengikuti perkembangan pasar This fund employs an asset allocation strategy in which the respective allocations for Equity and Bond are adjusted to market developments

Reksa Dana Campuran Balanced Fund 72



73


Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB)

Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009

award:

Business Consulting

Info Produk | Product Information Nama Produk Product Name: Jenis Reksa Dana Fund Type: Komposisi Investasi Portfolio Allocation: Tanggal Efektif Effective Date:

Mandiri Investa Syariah Berimbang (MISB)

Tanggal Mulai Penawaran Launch Date: NAB Tanggal Peluncuran NAV on Launch Date: Masa Penawaran Offer Period: Publikasi NAB NAV Publication:

4 November 2004 4 November 2004



Karakter Investor Investor Characteristics:

Moderat Moderate

Tingkat Risiko Risk Level: Bank Kustodian Custodian Bank:


Rp 181.34 billion


Rp 2,040.01

Reksa Dana Campuran Syariah Balanced Fund−Sharia Saham Syariah 5 - 78% Equity−Sharia 5 - 78% Pasar Uang Syariah 2 - 75% Money Market−Sharia 2 - 75% Obligasi Syariah (Sukuk) 20 - 93% Bonds−Sharia (Sukuk) 20 - 93


14 Oktober 2004 14 October 2004

200.00

150.00 107.07

Rp 1.000,- Rp 1,000.Reksa Dana Terbuka Open-End Bisnis Indonesia, Investor Daily, Tempo www.mandirinvestasi.co.id

100.00

50.00

67.91 23.08 12.21

14.04

0

year

Dec '04

Dec '05

Dec '06

Dec '07

Dec '05

Dec '06

Dec '08

Dec '09


Risiko Menengah Medium Risk Deutsche Bank AG, Jakarta

Keunikan | Uniqueness • Instrumen investasi dari MISB adalah Pasar Uang Syariah dan Obligasi Syariah (Sukuk) MISB's investment instruments are Money Market−Sharia and Bonds−Sharia (Sukuk)


3,000

• Reksa Dana yang menggunakan strategi alokasi aset antara Saham Syariah dan Obligasi Syariah (Sukuk) mengikuti perkembangan pasar This fund employs an asset allocation strategy in which the respective allocations for Equity−Sharia and Bond−Sharia (Sukuk) are adjusted to market developments

2,500

• Berinvestasi menurut Syariah Islam yang memungkinkan investor untuk berinvestasi dengan Kaidah Syariah Islam sesuai dengan Daftar Efek Syariah (DES) Investing based on Islamic Sharia allows investor to invest with Islamic Sharia Principle in accordance with DES (Sharia Exchange List)

1,500

• Pengawasan dari Dewan Pengawas Syariah disamping pengawasan dari Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) Monitoring from Dewan Pengawas Syariah (Sharia Supervisory Board) in addition to Bapepam-LK (The Capital Market and Financial Institution Supervisory Agency)

500

2,000

1,000

0 month

Mar '05

Dec '04

Dec '07

Dec '08

Dec '09

• Proses Cleansing memperbolehkan seluruh hasil investasi untuk dianalisa, dan hasil investasi yang tidak sesuai dengan Kaidah Syariah Islam akan dialihkan dari reksa dana tersebut untuk kegiatan sosial yang bermanfaat bagi masyarakat Cleansing Process allows the returns to be analyzed, and should it be deemed non-compliant to the Islamic Sharia Principle, then it will be re-allocated from the mutual fund to social activities that may benefit the public

Reksa Dana Campuran Syariah Balanced Fund−Sharia 74



75


Mandiri Investa Atraktif (MITRA)

Mandiri Investa Atraktif (MITRA) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009



Rp 1.142 trillion


Rp 2,739.54


Mandiri Investa Atraktif Mandiri Investa Atraktif




Saham 80 - 98% Obligasi 0 - 20% Pasar Uang 2 - 20% Equity 80 - 98% Bonds 0 - 20% Money Market 2 - 20%


10 Juni 2005 10 June 2005


30 Agustus 2005 30 August 2005


Rp 1.000,Rp 1,000.-




Cocok untuk jangka waktu investasi panjang, 5 - 10 (lima hingga sepuluh) tahun Suitable for long investment period, 5 - 10 (five to ten) years


Agresif Aggressive

4,000


Risiko Tinggi High Risk

3,000


The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Ltd The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Ltd


Total Dana Kelolaan | Asset Under Management 1,141.56

1,200.00

1,035.93

1,000.00 661.24

800.00 600.00 400.00 200.00

88.23 7.41

0

year

Dec '05

Dec '06

Dec '07

Dec '08

Dec '09



3,500

2,500 2,000 1,500 1,000 500

Keunikan | Uniqueness • Reksa dana yang berpotensi memberikan return yang tinggi dalam jangka panjang melalui investasi pada saham-saham terpilih This fund potentially provides a high return in the long run by investing in blue chips

0

month

Aug '05

Des '05

Aug '06

Dec '06

Aug '07

Dec '07

Aug '08

Dec '08

Aug '09

Dec '09

Reksa Dana Saham Equity Fund 76



77


Mandiri Investa Atraktif-Syariah (MITRA-SYARIAH)

Mandiri Investa Atraktif-Syariah (MITRA-SYARIAH) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009

award:

Business Consulting

Info Produk | Product Information Nama Produk Product Name: Jenis Reksa Dana Fund Type: Komposisi Investasi Portfolio Allocation: Tanggal Efektif Effective Date: Tanggal Mulai Penawaran Launch Date: NAB Tanggal Peluncuran NAV on Launch Date: Masa Penawaran Offer Period: Publikasi NAB NAV Publication:

Mandiri Investa Atraktif-Syariah




Agresif Aggressive


Rp 540.18 billion


Rp 972.56

Reksa Dana Saham Syariah Equity Fund−Sharia Saham Syariah 80 - 98% Equity−Sharia 80 - 98% Obligasi Syariah 0 - 18% Bonds−Sharia 0 - 18% Pasar Uang Syariah 2 - 20% Money Market−Sharia 2 - 20%



600.00

25 Januari 2008 25 January 2008

500.00

Rp 1.000,- Rp 1,000.Reksa Dana Terbuka Open-End Bisnis Indonesia, Investor Daily, Tempo www.mandirinvestasi.co.id

540.18

400.00 300.00 204.70

200.00 100.00 0

year

Dec '08

Dec '09


Risiko Tinggi High Risk Deutsche Bank AG, Jakarta

Kinerja | Performance

Keunikan | Uniqueness

NAV per Unit

• Instrumen investasi dari MITRA-SYARIAH adalah Saham Syariah MITRA-SYARIAH's investment instrument is Equity−Sharia

1,200

• Reksa dana yang berpotensi memberikan return yang tinggi dalam jangka panjang melalui investasi pada sahamsaham Syariah terpilih This fund potentially provides a high return in the long run by investing in Sharia−compliant blue chips • Berinvestasi menurut Syariah Islam yang memungkinkan investor untuk berinvestasi dengan Kaidah Syariah Islam sesuai dengan Daftar Efek Syariah (DES) Investing based on Islamic Sharia allows investor to invest with Islamic Sharia Principle in accordance with DES (Sharia Exchange List) • Pengawasan dari Dewan Pengawas Syariah disamping pengawasan dari Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) Monitoring from Dewan Pengawas Syariah (Sharia Supervisory Board) in addition to Bapepam-LK (The Capital Market and Financial Institution Supervisory Agency) • Proses Cleansing memperbolehkan seluruh hasil investasi untuk dianalisa, dan hasil investasi yang tidak sesuai dengan Kaidah Syariah Islam akan dialihkan dari reksa dana tersebut untuk kegiatan sosial yang bermanfaat bagi masyarakat Cleansing Process allows the returns to be analyzed, and should it be deemed non-compliant to the Islamic Sharia Principle, then it will be re-allocated from the mutual fund to social activities that may benefit the public

1,100 1,000 900 800 700 600 500 400 200

month

Jan '08 Des '08 Jan '09 Feb '09 Mar '09 Apr '09

May '09 Jun '09 Jul '09 Aug '09 Sep '09 Oct '09 Nov '09 Dec '09

Reksa Dana Saham Syariah Equity Fund−Sharia 78



79


Mandiri Investa UGM (MI-UGM)

Mandiri Investa UGM (MI-UGM) Data per 31 Desember 2009 | Data as of 31 December 2009



Rp 19.486 billion


Rp 1,630.68


Mandiri Investa UGM (MI-UGM) Mandiri Investa UGM (MI-UGM)




Saham 80 - 100% Pasar Uang 0 - 20% Obligasi 0 - 20% Equity 80 - 100% Money Market 0 - 20% Bonds 0 - 20%


4 Juni 2008 4 June 2008

15.00


15 Juli 2008 15 July 2008

10.00


Rp 1.000,Rp 1,000.-

Masa Penawaran: Offer Period:


Publikasi NAB: NAV Publication:





Agresif Aggressive


Risiko Tinggi High Risk



Keunikan | Uniqueness • MI-UGM adalah wujud kolaborasi Mandiri Investasi dengan Universitas Gajah Mada (UGM) MI-Keluarga is a result of Mandiri Investasi’s collaboration with UGM (Gajah Mada University) • MI-UGM merupakan upaya dan kepedulian Mandiri Investasi untuk berpartisipasi dalam mengembangkan dunia pendidikan di Indonesia MI-Keluarga is Mandiri Investasi’s effort and regards to participate in developing Indonesian education • Sebagian dana investasi akan dijadikan sarana untuk berinvestasi sekaligus berderma, dimana investor dapat memilih pilihan investasi yang diinginkan, yang dananya diambil dari imbal hasil investasi, sebagai wujud dukungan Mandiri Investasi pada dunia pendidikan di Indonesia A part of the investors' investment funds will be prepared for both investable and charitable purposes, for this fund allows investors to choose their preferred investment options, for which the fund is obtained from the investment returns, as a form of Mandiri Investasi's support to Indonesian education

Total Dana Kelolaan | Asset Under Management 25.00 19.49

20.00

5.00 0.25

0

year

Dec '08

Dec '09



2,000 1,800 1,600 1,400 1,200 1,000 800 600 400 200

month

Jul '08

Des '08 Jan '09 Feb '09 Mar '09 Apr '09 May '09 Jun '09 Jul '09 Aug '09 Sep '09 Oct '09 Nov '09 Dec '09

Reksa Dana Saham Equity Fund 80



81

informasi perusahaan

manajemen perusahaan the management Counselor

Board of Directors

Marketing Department

Compliance Department

Budi G. Sadikin Counselor Director

Abiprayadi Riyanto President Director

Mauldy Rauf Makmur Vice President

Budianto Kuling Manager

Board of Commissioners

Andreas M. Gunawidjaja Managing Director

Roberto Pardede Assistant Vice President

Operation Department

Heri Gunardi President Commissioner

Ronggo Asmoro Managing Director

Irham Gautama Assistant Vice President

Ekiawan Heri Primaryanto Vice President

Anggraini Ayu Wulan Assistant Vice President

Marketing Communication Department

Hendra Irawan Assistant Vice President

Soca Lukitasari Manager

C. Paul Tehusijarana Commissioner

divisi-divisi dalam perusahaan company divisions

Willy Silitonga Assistant Vice President

Investment Department

Fund Research Department

Yenita R. Siregar Analyst

Zulfa Hendri Director Head of Money Market & Fixed Income Department

Ridwan Prasetyo Assistant Vice President

Kenny Soejatman Director Head of Equity Department Elisa Anastasia Assistant Vice President Money Market & Fixed Income Department Ferdy Reza Associate Money Market & Fixed Income Department Stefanus Indarto Analyst Equity Department

Darlina Firstama Associate

Product Development Department Trisiwi Pujiarti Vice President Head of Product Administration

Client Services Department Ratna Juwita Manager

PT Mandiri Manajemen Investasi Plaza Mandiri, 28th Floor Jl. Jend. Gatot Subroto Kav. 36-38 Jakarta 12190, Indonesia Tel. (62-21) 526 3505 Fax. (62-21) 526 3506 Hotline Center: (62-21) 527 3110

corporate information

www.mandirinvestasi.co.id

Keuletan, kebijaksanaan, dan kerja keras yang ditunjukkan oleh tim kami di tahun 2009 telah membawa hasil peningkatan yang memuaskan dan patut dibanggakan. Dengan senantiasa mengedepankan harapan dari para pemangku kepentingan dalam menjalankan bisnis, kami dapat menuai sukses yang melimpah di 2009.

The diligence, prudence, and persistence of our teams throughout the year 2009 have resulted in an incredible growth of which we are very proud of. By always championing the interests of all stakeholders above all else in conducting our businesses, we can successfully reap what we had sown, for 2009 was nothing less than a brilliant year of bountiful harvest.

laporan

keuangan 2009 financial report 2009

PT Mandiri Manajemen Investasi Laporan keuangan beserta laporan auditor independen tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2009 dan 2008/ Financial statements with independent auditors’ report years ended December 31, 2009 and 2008

The original financial statements included herein are in the Indonesian language.

PT MANDIRI MANAJEMEN INVESTASI LAPORAN KEUANGAN BESERTA LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2009 DAN 2008

PT MANDIRI MANAJEMEN INVESTASI FINANCIAL STATEMENTS WITH INDEPENDENT AUDITORS’ REPORT YEARS ENDED DECEMBER 31, 2009 AND 2008

Daftar Isi/Table of Contents Halaman/Page

Independent Auditors’ Report

Laporan Auditor Independen Neraca .....................................................................................................

1

.................................................................................... Balance Sheets

Laporan Laba Rugi ...........................................................................

2

..................................................................... Statements of Income

Laporan Ekuitas ..................................................................................

3

.................. Statements of Changes in Shareholders’ Equity

Laporan Arus Kas ............................................................................... 4 - 5 ............................................................. Statements of Cash Flows Catatan Atas Laporan Keuangan ............................................. 6 - 37 ........................................... Notes to the Financial Statements

***********

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

13

14

15

16

17

18

19

20

21

22

23

24

25

26

27

28

29

30

31

32

33

34

35

36

37

catatan | notes

PT Mandiri Manajemen Investasi Plaza Mandiri, 28th Floor Jl. Jend. Gatot Subroto Kav. 36-38 Jakarta 12190, Indonesia Tel. (62-21) 526 3505 Fax. (62-21) 526 3506 Hotline Center: (62-21) 527 3110 www.mandirinvestasi.co.id

Laporan Tahunan Annual Report 2009

Recommend Documents