KERNINDICATOREN Kerncijfers IFRS 2010
2009
2008
2007
2006 1
2005 2
2004
7.053,6
6.269,7
6.501,2
5.967,1
5.253,7
4.757,3
4.459,8
456,4
384,7
375,1
361,7
291,6
255,7
274,4 124,0
Geconsolideerde resultaten (in miljoen EUR) Verkopen
3,4
Courant bedrijfsresultaat 3, 5 Courant resultaat, groepsaandeel: - vóór belastingen 3, 5
305,4
214,2
191,7
194,3
149,3
118,6
- na belastingen 5
234,2
182,8
159,0
166,3
134,3
97,6
94,0
Aandeel van de groep in het resultaat van de periode 6
218,8
158,5
32,2
127,7
97,9
76,2
43,2
Financiële structuur (in miljoen EUR) Eigen vermogen waarvan:
1.464,7
1.154,6
1.030,8
1.140,2
1.019,2
945,5
990,8
- Kapitaal en reserves toerekenbaar aan houders van eigen-vermogensinstrumenten
1.250,6
1.028,5
896,1
917,7
789,1
709,9
687,1
- Minderheidsbelangen
214,1
126,1
134,7
222,5
230,1
235,6
303,7
1.823,0
1.770,2
2.209,7
2.089,6
1.875,8
1.893,1
1.748,1
Courant resultaat na belastingen 5, 8, groepsaandeel
4,26
3,33
2,89
3,02
2,43
1,77
1,70
Aandeel van de groep in het resultaat van de periode 6, 8
3,97
2,89
0,59
2,32
1,77
1,38
0,78
Nettoschuld Gegevens per aandeel 7 (in EUR)
Brutodividend per gewoon aandeel
0,425
0,325
0,300
0,300
0,264
0,240
0,231
Nettodividend per gewoon aandeel
0,319
0,244
0,225
0,225
0,198
0,180
0,173
Nettodividend per gewoon aandeel + VVPR-strip
0,361
0,276
0,255
0,255
0,224
0,204
0,196
Kapitaal en reserves toerekenbaar aan houders van eigen-vermogensinstrumenten
22,61
18,60
16,20
16,59
14,27
13,01
12,58
Maximumkoers
47,20
29,92
24,80
34,38
27,25
23,99
18,91
Minimumkoers
28,84
7,56
7,22
23,67
21,85
13,85
13,51
Koers op 31/12
47,20
27,91
7,51
24,60
26,97
23,25
13,65
Informatie over het aandeel 7 (in EUR)
Gemiddelde koers Gemiddeld dagelijks volume (in aantal effecten) Beurskapitalisatie op 31/12 (in miljoen EUR) Totaal aantal uitgegeven aandelen Gemiddeld personeelsbestand (gemiddeld voltijdse equivalenten) 1. Na aanpassing van 2006 als gevolg van de geïdentificeerde onregelmatigheden in Portugal. 2. Na aanpassing als gevolg van de toepassing van IAS 21 herzien. 3. Uitgezonderd de in 2006 en 2007 verkochte Griekse activiteiten (toepassing van IFRS 5).
36,57
17,43
17,53
29,75
25,09
18,53
16,15
75.178
72.140
80.240
77.130
62.070
49.200
47.230
2.610,3
1.543,5
415,3
1.360,4
1.491,5
1.285,8
754,9
55.302.620
55.302.620
55.302.620
55.302.620
55.302.620
55.302.620
55.302.600
31.537
29.283
28.450
26.004
20.578
18.690
17.453
4. De verkopen omvatten sinds 2008 de opbrengsten op de verkoop van voertuigen zonder terugkoopovereenkomst als gevolg van de wijziging van IAS 16 (zie toelichting 2.1. van de geconsolideerde jaarrekening in 2009). 5. Vóór ongebruikelijke elementen en waardeaanpassingen.
6. Resultaat toerekenbaar aan houders van eigen-vermogensinstrumenten van D’Ieteren, overeenkomstig IAS 1. 7. Aangepast na de splitsing van het aandeel D’Ieteren in tien in 2010. 8. Berekend overeenkomstig IAS 33.
Koers van het aandeel D’Ieteren sinds 2004 (in EUR) € 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5
10/2010
07/2010
01/2010
07/2009
01/2009
07/2008
01/2008
07/2007
01/2007
07/2006
01/2006
07/2005
01/2005
07/2004
01/2004
0
Verkopen sinds 2004 (in miljoen EUR) €m 7500 7000 6500 6000
Gemiddelde jaarlijkse groei:
5500 5000 4500
7,9%
4000 3500 3000 2500
sinds 2004
2000 1500 1000 500 0 2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
Courant geconsolideerd resultaat vóór belastingen sinds 2004 (in miljoen EUR) €m 350
300
Gemiddelde jaarlijkse groei:
250
200
16,2%
150
sinds 2004
100
50
0 2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
Groepsaandeel in het resultaat van de periode sinds 2004 (in miljoen EUR) €m 250
200
Gemiddelde jaarlijkse groei:
150
31,0%
100
sinds 2004
50
0 2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
Kerncijfers per activiteit Externe verkopen (in miljoen EUR)
2010
2009
Jaarlijkse groei
■ D’Ieteren Auto
2.732,9
2.453,8
11,4%
■ Avis Europe
1.519,8
1.392,7
9,1%
■ Belron
2.800,9
2.423,2
15,6%
Totaal
7.053,6
6.269,7
12,5%
Courant bedrijfsresultaat1 (in miljoen EUR)
2010
2009
Jaarlijkse groei
■ D’Ieteren Auto
92,6
65,8
40,7%
■ Avis Europe
108,2
103,4
4,6%
■ Belron
255,6
215,5
18,6%
Totaal
456,4
384,7
18,6%
2010
2009
29%
27%
9%
9%
62%
64%
100%
100%
Courant resultaat vóór belastingen1,2, groepsaandeel ■ D’Ieteren Auto ■ Avis Europe ■ Belron Totaal
40%
39% 21%
20% 56%
24%
29% 62%
9%
1. Vóór ongebruikelijke elementen en waardeaanpassingen. 2. Na toewijziging van pro forma financiële kosten (34,5 miljoen EUR) aan het segment autodistributie en Corporate voortvloeiend uit de netto investering in de segmenten autoverhuur en voertuigbeglazing.
Nettoschuld per activiteit en per termijn (in miljoen EUR) €m
€m
800
800
700
700
600
600
500
500
400
400
300
300
200
200
100
100
0
0
D'IETEREN AUTO & CORPORATE
AVIS EUROPE
BELRON
-100
Nettoschuld per activiteit en per type (in miljoen EUR)
D'IETEREN AUTO & CORPORATE
AVIS EUROPE
BELRON
-200
Minder dan 1 jaar Tussen 1 en 5 jaar Meer dan 5 jaar
13 D’IETEREN JAARVERSLAG 2010
ONZE ACTIVITEITEN IN 2010
Bankfinanciering (cash indien negatief) Publieke obligaties Privé-plaatsingen Asset-backed financiering (effectisering & financiële leases)
D’IETEREN AUTO
Kerncijfers KERNCIJFERS (in miljoen EUR) IFRS 2010
2009
2008
2007
2006
2005
2004
Geleverde nieuwe voertuigen (in eenheden)
117.951
99.241
119.967
120.774
112.944
103.239
99.587
Externe verkopen
2.088,6
2.732,9
2.453,8
2.679,4
2.642,4
2.491,4
2.227,2
Courant bedrijfsresultaat 1, 2
92,6
65,8
88,5
98,7
81,9
56,1
64,1
Courante bedrijfsmarge
3,4%
2,7%
3,3%
3,7%
3,3%
2,5%
3,1%
Courant resultaat, groepsaandeel vóór belastingen 1, 2 na belastingen 1, 2
64,9 62,0
42,9 41,9
60,6 59,3
74,7 65,2
59,5 57,0
36,1 35,2
48,7 39,3
1.584
1.565
1.650
1.601
1.571
1.505
1.493
Gemiddeld personeelsbestand (gemiddeld voltijdse equivalenten)
1. Vóór ongebruikelijke elementen en waardeaanpassingen. 2. De activiteit autodistributie omvat het geheel van de kosten verbonden aan de activiteit corporate, en meer bepaald (wat het courante resultaat betreft) de financieringskosten voortvloeiend uit de investering in de activiteiten autoverhuur en voertuigbeglazing.
0
0 2004
2005
2006
2007
2008
2009
25
500
20
Marktaandeel (%)
20
20,13
500
19,34
40
19,76
1000
19,97
60
19,43
1500
19,01
80
18,11
2000
17,76
100
18,02
2500
600
19,83
€m 120
19,61
€m
Courant bedrijfsresultaat
3000
Inschrijvingen (in duizenden)
INSCHRIJVINGEN VAN NIEUWE WAGENS IN BELGIË EN MARKTAANDEEL VAN D’IETEREN AUTO
EVOLUTIE VAN DE VERKOPEN EN VAN HET COURANT BEDRIJFSRESULTAAT VAN D’IETEREN AUTO SINDS 2004 (IN MILJOEN EUR)
400
15 300
10 200
2010
5
489
468
459
485
480
526
525
536
476
547
100
515
Externe verkopen
D’IETEREN JAARVERSLAG 2010
18
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
0
0
2% 1%
EVOLUTIE VAN DE VERKOPEN PER ACTIVITEIT (IN MILJOEN EUR)
1% 5%
● Nieuwe voertuigen
6% 4%
81%
2010
2009
WIJZIGING
2.204,4
1.929,7
14,2%
● Tweedehandsvoertuigen
103,9
117,0
-11,2%
● Wisselstukken en accessoires
12,2%
167,6
149,4
● D’Ieteren Car Centers (naverkoop)
54,7
51,6
6,0%
● D’Ieteren Sport
35,8
40,2
-10,9%
● D’Ieteren Lease
141,4
143,2
-1,3%
● Andere D’IETEREN AUTO
25,1
22,7
10,6%
2.732,9
2.453,8
11,4%
AVIS EUROPE
Kerncijfers KERNCIJFERS (in miljoen EUR) IFRS 2010
2009
2008
2007
2006 1
2005
2004
1.519,8
1.392,7
1.655,7
1.324,7
1.255,0
1.276,4
1.252,8
1.198,2
1.159,6
1.311,3
1.324,7
1.255,0
1.276,4
1.252,8
108,2
103,4
112,7
106,5
89,8
100,4
114,2
Courante bedrijfsmarge 5
9,0%
8,9%
8,6%
8,0%
7,2%
7,9%
9,1%
Courant resultaat, groepsaandeel vóór belastingen 2, 4 na belastingen4 4
29,2 16,7
20,9 14,8
22,5 13,0
22,0 17,7
17,8 14,6
22,7 16,6
31,1 23,3
5.163
5.319
5.967
6.122
6.276
6.253
6.166
Externe verkopen
2, 3
Waarvan verhuuropbrengsten Courant bedrijfsresultaat 2, 4
Gemiddeld personeelsbestand (gemiddeld voltijdse equivalenten)
1. Na aanpassing van 2006 als gevolg van de geïdentificeerde onregelmatigheden in Portugal. 2. Uitgezonderd de in 2006 en 2007 verkochte Griekse activiteiten (toepassing van IFRS 5). 3. De verkopen omvatten sinds 2008 de opbrengsten op de verkoop van voertuigen zonder terugkoopovereenkomst als gevolg van de wijziging van IAS 16 (zie toelichting 2.1. van de geconsolideerde jaarrekening 2009). 4. Vóór ongebruikelijke elementen en waardeaanpassingen. 5. De courante bedrijfsmarge wordt berekend door het courant bedrijfsresultaat te delen door de verhuuropbrengsten.
€m 1400
€m 140
1200
120
1000
100
800
80
600
60
400
40
200
20
0
Courant bedrijfsresultaat
EVOLUTIE VAN DE VERHUUROPBRENGSTEN EN HET COURANT BEDRIJFSRESULTAAT VAN AVIS EUROPE SINDS 2004 (IN MILJOEN EUR) Verhuuropbrengsten
D’IETEREN JAARVERSLAG 2010
30
0 2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
12%
14%
24%
13%
34%
54%
17%
15% 17%
GEOGRAFISCHE SPREIDING VAN DE CORPORATE VERKOPEN
2010
2009
KLANTENSPREIDING
2010
2009
● Individuele klanten
54%
55%
● Corporate
34%
34%
● Frankrijk
24%
24%
● Italië
17%
17%
● Verzekering/Vervanging
● Duitsland
17%
16%
TOTAAL
● Verenigd Koninkrijk
15%
16%
● Spanje
13%
13%
● Andere
14%
14%
100%
100%
TOTAAL
12%
11%
100%
100%
BELRON
Kerncijfers KERNCIJFERS (in miljoen EUR) IFRS 2010
2009
2008
2007
2006
2005
2004
11,7
10,7
9,4
8,4
6,1
5,3
4,9
2.800,9
2.423,2
2.156,1
2.000,0
1.507,3
1.253,7
1.118,4
255,6
215,5
173,9
156,5
119,9
99,2
96,1
9,1%
8,9%
8,1%
7,8%
8,0%
7,9%
8,6%
211,3 155,5
150,4 126,1
108,6 86,7
97,6 83,4
72,0 62,7
59,8 45,8
44,2 31,4
24.790
22.399
20.833
18.281
12.731
10.932
9.794
Aantal interventies (in miljoen eenheden) Externe verkopen Courant bedrijfsresultaat 1, 2 Courante bedrijfsmarge Courant resultaat, groepsaandeel vóór belastingen 1 na belastingen 1 Gemiddeld personeelsbestand (gemiddeld voltijdse equivalenten)
1. Vóór ongebruikelijke elementen en waardeaanpassingen. 2. Met inbegrip, vanaf 2005, van een kost verbonden aan het langetermijnincentiveplan voor het management.
3000
€m
€m 300
2500
250
2000
200
1500
150
1000
100
500
50
0
Courant bedrijfsresultaat
EVOLUTIE VAN DE VERKOPEN EN VAN HET COURANT BEDRIJFSRESULTAAT VAN BELRON SINDS 2004 (IN MILJOEN EUR) Externe verkopen
D’IETEREN JAARVERSLAG 2010
38
0 2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
30% 70%
VERDELING VAN DE INTERVENTIES (IN MILJOEN EENHEDEN)
2010
2009
● Vervanging
8,2
7,6
7,9%
● Herstelling
3,5
3,1
12,9%
11,7
10,7
9,3%
2010
2009
Wijziging
TOTAAL
Wijziging
44% 56% 46%
GEOGRAFISCHE SPREIDING VAN DE VERKOPEN (IN MILJOEN EUR)
54%
2010
2009
Wijziging
VERDELING VAN DE INTERVENTIES (IN MILJOEN EENHEDEN)
● Europa
1.575,4
1.380,8
14,1%
● Mobiel
6,3
5,7
10,5%
● Rest van de wereld
1.225,5
1.042,4
17,6%
● Servicepunten
5,4
5,0
8,0%
TOTAAL
2.800,9
2.423,2
15,6%
TOTAAL
11,7
10,7
9,3%
