scb jaarverslag 2010
Inhoud
Missie
2
Organogram Surichange Bank N.V.
3
Organisatiestructuur
4
Pre-advies van de Raad van Commissarissen
5
Directie verslag 2010
6
Het bedrijf
14
balans per 31 december 2010
19
winst- en verliesrekening over 2010
20
kasstroomoverzicht
21
algemeen toelichting
22
Ratio’s 2009-2010
24
Controleverklaring
25
Missie
Organogram Surichange Bank N.V.
Surichange Bank N.V. streeft ernaar om op maat gesneden financiële producten aan te bieden. Daarnaast bieden wij een samenhangend pakket van innovatieve bancaire-, beleggings- en verzekeringsproducten aan. Een pakket dat is afgestemd op de eisen van vandaag en morgen. Hierbij richten wij ons hoofdzakelijk op de Surinaamse markt. Binnen het buitenlands betalingsverkeer is mede inbegrepen geldovermakingen (remittances) ten behoeve van relaties in Suriname.
Supervisory Board
Management Team
HRM & Marketing
Internal Audit
Compliance
Secretariat
Consumer Products & Services
|2
Facilities
Treasury
GTS
Risk Control
Administrations & Reporting
IT Services
General Affairs
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 3
Organisatiestructuur:
Pre-advies van de Raad van Commissarissen
De Supervisory Board (Raad van Commissarissen) bestaat uit 5 leden, te weten:
Aan de Algemene Vergadering van Aandeelhouders.
Dr. C. Baidjnath Misier - President commissaris Mr. Drs. A. D. Marshall - Waarnemend President commissaris Drs. I. Sandel Drs. I. Rambharse S. Jadnanansing – Kisoensingh, Msc.
Ter voldoening aan het voorschrift van artikel 12 van de statuten hebben wij de eer u inzake de jaarrekening 2010 van de Surichange Bank N.V. het volgende te berichten. Wij hebben de vennootschappelijke balans per 31 december 2010, de vennootschappelijke winst – en verliesrekening over 2010 alsmede de toelichting daarop, doen onderzoeken. Wij adviseren u de onderhavige jaarrekening tezamen met de accountantsverklaring van BDO Assurance N.V. die door de directie ter behandeling wordt aangeboden vast te stellen. Deze vaststelling strekt tot decharge van het bestuur en de Raad van Commissarissen voor het gehouden toezicht . Het resultaat vóór belastingen bedroeg SRD 3.121.428,-. Na aftrek van belastingen resteert een bedrag van SRD 1.997.714,-. Voorgesteld wordt deze nettowinst toe te voegen aan de algemene reserve. Met dit voorstel van de directie kunnen wij ons verenigen. Wij adviseren u dan ook dit voorstel goed te keuren. Wij spreken met genoegen onze waardering en erkentelijkheid uit voor de wijze waarop de directie en alle medewerkers van de bank zich gedurende het boekjaar voor de vennootschap hebben ingezet.
Het management team wordt gevormd door de heren R. Merhai en S. P. Mathura.
Binnen de bank kent men de volgende afdelingen: • Consumer Products and Services • Global and Domestic Transactional Services • Facilities • Risk Control • Administration & Reporting • Information Technology Services • Internal Audit • Human Resources Management and Marketing • Secretariat • General Affairs
Paramaribo, 30 juni 2011
Raad van Commissarissen: Dr. C. Baidjnath Misier - President commissaris Mr. Drs. A. D. Marshall - Waarnemend President commissaris Drs. I. Sandel Drs. I. Rambharse S. Jadnanansing – Kisoensingh, Msc.
|4
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 5
Directie verslag 2010 Inleiding De financiële wereld wordt nog steeds gekenmerkt door vele onzekerheden. Hier en daar is een voorzichtig herstel waarneembaar hetgeen tot uiting komt in matige groei- en inflatieverwachtingen. Zo besloot de Europese Commissie de economische verwachtingen voor het eurogebied opwaarts bij te stellen naar 1,4 procent voor 2011. Ook slaagde de Europese stresstest erin de onrust over de stabiliteit van het bankwezen enigszins te temperen. Maar gebleven zijn de bezorgdheid over de financiële positie van een aantal Europese landen en de angst voor een terugval in het wereldwijde economische herstel. Dit veroorzaakt een vlucht in veilige beleggingen. De rentevoet voor risicovrije beleggingen bereikte daardoor een historisch dieptepunt. De institutionele beleggers ondergaan hiervan de gevolgen. Lage rente-opbrengsten en de toegenomen levensverwachting hebben nadelige gevolgen voor Pensioenfondsen. Om het pensioenstelsel toekomstbestendig te maken zijn structurele aanpassingen onvermijdelijk geworden. Wereldwijd vertonen de aandelenmarkten sinds begin 2010 nauwelijks verbetering. De grote wereld-economieën, de Verenigde Staten, de Europese Unie worstelen nog steeds met de gevolgen van de economische crisis. De centrale bank van China heeft de rentes op interbancaire leningen en kortlopend schatkistpapier verhoogd. En banken moeten een groter deel van de deposito’s in reserve aanhouden en mogen niet opnieuw uitlenen. Zij vreest dat haar economie te hard groeit. Ons land is vooralsnog onberoerd gebleven voor de wereldcrisis. De Wereld Bank vermeldt dat de geldovermakingen naar Suriname in het jaar 2010 bijna 150 miljoen Euro’s bedroegen. Verderop in dit verslag wordt nader hierop ingegaan. Surichange Bank N.V. heeft wederom een goed jaar achter de rug; het balanstotaal en het resultaat vóór belastingen namen toe met respectievelijk 41% (van SRD 104 miljoen naar SRD 147 miljoen) en 45% (van SRD 2.2 miljoen naar SRD 3.2 miljoen). De gezamenlijke inspanning van het personeel en het management, de geldstroom uit Nederland o.a. via Suri-Change BV, het vertrouwen in de bank en de groei van de economie van ons land hebben o.a. bijgedragen aan het goede resultaat. Internationale, nationale, regionale en sectorale ontwikkelingen beïnvloeden de economische groei alsmede de verdere ontwikkeling van het bankwezen. Hieronder wordt nader ingegaan op de internationale, regionale, nationale en sectorale ontwikkelingen in 2010 en de mogelijke effecten daarvan in 2011.
|6
Internationaal – Regionaal – Nationaal Algemeen De economische groei per land is de motor die ook de groei van de wereldhandel bepaalt. Neemt de groei van deze handel toe dan zal deze positieve gevolgen hebben voor de individuele landen. Daalt de groei van de wereldhandel dan zal dit ook te merken zijn in de deelnemende landen. Belangrijk voor de wereldhandel voor het jaar 2010 was de groei van de wereldproductie; deze werd door het Internationaal Monetair Fonds (IMF) geschat op 4,8%. Voor 2011 wordt een groei verwacht van 4,2% (IMF, World Economic Outlook oktober, 2010). De groei in ontwikkelingslanden was 7,1 % en wordt geschat op 6,4% in 2011. “Ontwikkelde” landen kenden een groei van 2,7%; voor 2011 is de projectie 2,2%. Bij de trekkers van de wereldeconomie waren de groeicijfers voor China 10,5% voor 2010 en 9,6% voor 2011, India 9,7% voor 2010 en 8,4% voor 2011 en Brazilië 7,5% voor 2010 en 4,1 voor 2011. De USA hadden een groei van 2,6 % in 2010; de verwachting voor 2011 is 2,3%. Europa kende een groei van 1,7% in 2010; de verwachting voor 2011 is 1,5%. De groeiverwachting in 2011 wordt lager ingeschat door de verwachte sanering in de overheidsuitgaven, waardoor de economie minder gestimuleerd kan worden. De Caraïbische regio zat op een groei van 3,2% voor 2010; voor 2011 is de schatting 3,3%. (Latin America Monitor, Vol 27, Issue 11, November 2010). Onze belangrijkste handelspartners in deze jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 7
regio namelijk Trinidad & Tabago, Barbados en Guyana kenden een groei van respectievelijk 2,4%, 0,5 % en 3,5% in 2010; 2011 wordt een groei van respectievelijk 2,3%, 1,3 % en 4,5% verwacht. Ons land heeft ook geprofiteerd van de groei van de wereldeconomie (met name onze export) en zal ook komend jaar kunnen profiteren van een verdere groei van de wereldhandel. De groei van 4,5% in 2010 wordt vermoedelijk 5% in 2011 (IMF Mission for the 2011, Article IV Consultation with Suriname). Er wordt een verdere stijging van het BNP verwacht van ongeveer USD 3 miljard in 2010 naar USD 3,4 miljard in 2011. Wel dient opgemerkt te worden dat de gemiddelde inflatiepercentages voor ontwikkelingslanden relatief hoger zijn dan voor ontwikkelde landen. Voor 2010 lag het percentage voor ontwikkelingslanden gemiddeld op 6,2 en voor ontwikkelde landen op 1,6. Voor 2011 ligt de schatting op 6,9 % om 2,2%.
EUR/USD
Tabel 1: groei wereldhandel Land/regio
2010 (in %)
Verwachting 2011 (in %)
China
10,5
9,6
India
9,7
8,4
USA
2,6
2,3
Brazilië
7,5
4,1
Europa
1,7
1,5
Caribische gebied
3,2
3,3
Suriname
4,5
5
Source: Aspen Graphics/Reuters 21 Mar’11
Bron: IMF, World Economic Outlook oktober, 2010/ Latin America Monitor, Vol 27, Issue 11, November 2010/ IMF Mission for the 2011, Article IV Consultation with Suriname.
De exportproducten bepalen voor meer dan 80% van de ontvangsten op de lopende rekening (saldo goederen-, diensten- en kapitaalopbrengstenbalans) van de betalingsbalans en bijna 25% van de overheidsinkomsten (rapport Standard & Poor, maart 2010). Meer dan 70% van onze export (aluminium, goud en olie) gaat vooralsnog naar het westen (o.a. Europa: Noorwegen 30% en Frankrijk 9%; USA 15%, Canada 13% en het Caribische gebied 6%).
Koersontwikkeling De EUR-USD pariteit en haar ontwikkeling op de internationale markt is belangrijk zowel voor onze export als import. Fluctuaties in deze pariteit hebben hun weerslag in de koersontwikkeling van de SRD alsook op onze exporten en importen. Onderstaande grafiek geeft een beeld van de ontwikkeling van de EUR-USD koers vanaf 2008 tot en met maart 2011.
|8
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 9
Mogelijke oorzaken van de fluctuaties in de EUR-USD pariteit moeten worden gezocht in de reële, monetaire en politieke sfeer, zowel in Europa als in de USA. In dit verband moeten we denken aan de bezettingsgraad van de productiecapaciteit, de relatieve prijsverschillen tussen tradables en non-tradables, de olieprijs, de reële renteverschillen tussen de Federal Reserve Bank (FED) en de Europese Centrale Bank (ECB), en de fiscale situatie in de USA en Europa. Handelaren, rente-arbitrageanten en valutaspeculanten spelen hierop handig in, om financieel voordeel te behalen. Ook de ontwikkelingen van de goud- en olieprijzen van het afgelopen jaar zijn van belang. Met betrekking tot de relatie USD- olieprijzen kan gesteld worden dat een olieprijsstijging met een vertraging doorwerkt op de koers van de USD, wat weer gevolgen heeft op de EUR-USD pariteit. Fluctuaties in de koers van de USD hebben uiteraard effect op de prijs van onze exportproducten (goud, hout, aluinaarde, olie etc.). We kunnen meer of minder ontvangen voor onze exporten. Ook onze importen kunnen goedkoper of duurder worden
Geldaanbod/geldvraag Gelet op het tot nog toe gevoerd monetair beleid van de Centrale Bank van Suriname (CBvS) en de beheersbare inflatie kunnen wij stellen dat het geldaanbod (chartaal geld afkomstig van de CBvS en giraal geld van de algemene banken) redelijk beheersbaar was. Kennelijk heeft de CBvS een accommoderende geldpolitiek voor ogen gehad.
Tabel 2: overzicht van enkele macro grootheden in Suriname, periode 2008-2010 Bedragen: x SRD 1 miljoen
2008
2009
2010 (3e kwartaal)
Chartaal geld
488,4
591,0
692,7
Giraal geld
863,4
1.098,5
1.313,7
1.351,8
1.689,5
2.006,4
206,8
272,9
306,3
1.558,6
1.962,4
2.312,7
Maatschappelijke geldhoeveelheid (M1) Secundaire liquiditeiten Binnenlandse liquiditeitenmassa (M2)
Bron:CBvS, monetaire tabellen, nov. 2010
| 10
Tabel 3: procentuele mutaties
Prijzen BNP
2008
2009
2010
14,7
1,3
10,4
3,0
3,3
4,5
Bron: IMF Mission for the 2011 Article IV Consultation with Suriname/BMI Vol 27, December 2010
De geldvraag blijft echter een probleem. De vraag is immers afhankelijk van o.a. het verwachte inkomen, het reële inkomen, het permanent inkomen, de verwachte mutaties in de prijzen, de rentevoet op lange termijn, de opbrengstvoet van beleggingsobjecten en de toekomstige voorspelbare ontwikkelingen. Motieven voor de vraag-naar-geld kunnen verschillend zijn. Men heeft geld nodig voor transactie-, voorzorgs- of speculatiedoeleinden. Onzekerheid, met name op het bestuurlijk vlak, verhoogt de vraag naar geld uit hoofde van het voorzorgs- en speculatiemotief. In Suriname verkeren we in de ‘gelukkige`omstandigheid dat transacties zowel in SRD als in EURO of USD kunnen worden afgesloten. Hierdoor ontstaat er een groter spanningsveld tussen de vraag naar en het aanbod daarvan. In dit kader zou een nadere analyse van M1 (chartaal en giraal geld in handen van het publiek) en M2 (M1 inclusief de secundaire liquiditeiten) in de toekomst op zijn plaats zijn.
Geldovermakingen De geldovermakingen vanuit het buitenland naar Suriname vormen een essentieel onderdeel van onze nationale economie. Onze relatie in Nederland, Suri-Change BV, doet haar uiterste best om klanten optimale service te verlenen. De bank speelt vervolgens snel en efficiënt in bij de uitbetalingen. “Most remittances via the banking sector are done through Surichange Bank. Suri-Change BV uses its own channel: Surichange money transfer office in the Netherlands sends money to Surichange Bank in Suriname...” (World Bank). Daar de Surinamers, ook in Nederland, goed geïntegreerd zijn en bijdragen aan de verbetering van de kwaliteit van de Surinaamse samenleving, is er hier gevoeglijk sprake van Surinaamse deelmarkten. Suri-Change BV Nederland is via haar netwerk actief in verschillende landen. Haar trackrecord (1986-2010) maakt dat de World Bank haar betrekt bij prijsvergelijkingen met marktpartijen in dit marktsegment. (The World Bank Group, 2010). Geldovermakingen (remittances) kunnen op verschillende manieren worden aangewend. De Bruyn en Wets onderscheiden drie soorten bestedingen: sociaal (consumptie; verhoging levensstandaard, aflossing van schulden, onderwijs en gezondheidszorg); economisch (investeringen in geldgenererende activiteiten, bron van besparingen en verbetering lopende rekening van de betalingsbalans); infrastructureel (o.a. verbetering wegennet en transportmiddelen met collectieve remittances; hiervan is er nog geen sprake in Suriname).
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 11
(T. de Bruyn en J. Wets: Migrantentransfers als ontwikkelingsinstrument, wat kan de overheid doen?, Leuven 2004, pag 8-9).
Nationaal – Sectoraal Een evenwichtige ontwikkeling van de staatsfinanciën (het begrotingstekort is weliswaar gestegen van 3% in 2009 van het BNP naar 3,5% in 2010, maar dit kon monetair neutraal gedekt worden) gekoppeld aan een redelijke goede dekking van de Surinaamse munt en de verruimde monetaire reserves zijn kenmerken van een stabiele economie. Daarnaast dragen de relatieve lage rentetarieven bij banken en de kredietfaciliteiten voor de woningbouw ten behoeve van de lage- en middeninkomensklassen, bij aan een positieve ontwikkeling van ons land. In 2008 bedroeg de monetaire reserve USD 470 miljoen, in 2009 USD 661 miljoen en was in 2010 opgelopen tot USD 785 miljoen (4,5 maanden importdekking). De betalingsbalans vertoonde ook een gunstig beeld. Het surplus op de totale rekening bedraagt 1,5% van het BNP in 2010 als gevolg van gunstige prijzen voor onze exportproducten, met name goud, olie en aluminium (IMF Mission for the 2011 Article IV Consultation with Suriname). De relatieve aandelen van de diverse sectoren in het BBP en de verwachte groei van de deze sectoren wordt in onderstaande tabellen weergegeven. Tabel 4: relatieve aandelen sectoren in bbp 2010
2011
Primaire sector
16.2 %
15.3 %
Secundaire sector
27.5 %
24.7 %
Tertiaire sector
38.4 %
40.2 %
Informele sector
17.9 %
19.8 %
Tabel 5: groeicijfers in % 2010
2011
Primaire sector
3.8 %
2.5 %
Secundaire sector
4.5 %
-3.7 %
Tertiaire sector
3.4 %
3.5 %
Informele sector
7.9 %
7.9 %
10.1 mld
10.9 mld
19.000
21.000
Bruto Binnenlands Product marktprijzen in SRD Bruto Nationaal Inkomen
Bron: Algemeen Bureau voor de Statistiek ( 2005 – 2009), Stichting Planbureau Suriname ( 2010 en 2011)
Het inflatiepercentage was voor 2010 rond de 10% als gevolg van hogere importprijzen en de toename van de overheidsuitgaven. Voor 2011 wordt rekening gehouden met een verdere stijging van het inflatiepercentage naar boven het niveau van 20%, als gevolg van de devaluatie van de SRD met bijna 20%, hogere importprijzen, verhoging van de “government take” op brandstof, en de nog te verwachten verhoging van de indirecte belastingen.
Tenslotte De Surinaamse economie heeft zoals elke economische huishouding haar sterke en zwakke kanten. Als sterke kanten kunnen worden genoemd: een stabiel macro-economisch beleid ondersteund door een goed fiscaal en monetair beleid, de aanwezigheid van grond- en delfstoffen en een goed management met betrekking tot de staatsschulden. De zwakheden van onze economie zijn o.a. het managementniveau op bestuurlijk vlak, weinig internationale-, logistieke- en marketingervaring, trage besluitvorming en het politiek bestuurlijk klimaat.
Bron: Algemeen Bureau voor de Statistiek ( 2005 – 2009), Stichting Planbureau Suriname ( 2010 en 2011)
De directie: Dhr. R. Merhai Dhr. drs. S.P. Mathura QT
| 12
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 13
Samenstelling kredietportefeuille in SRD per 31 december 2010 (x SRD 1000)
Het bedrijf
Investerings-krediet: 57,403 (70%)
Algemeen Sedert de oprichting in september 2005 maakt de bank een gestadige groei door. Het balanstotaal steeg dit verslagjaar met 41% tot SRD 147 miljoen t.o.v. 2009. Het bedrijfsresultaat vóór belastingen steeg in het verslagjaar met 45% tot SRD 3.2 miljoen t.o.v. 2009.
Autofinanciering: 9,466 (12%) RC-krediet: 9,770 (12%) Bouw-krediet: 4,210 (5%)
Ontwikkeling balans totaal (x SRD 1000)
Persoonlijke lening: 1061 (1%) Studenten-lening: 275 (<1 %)
160000 140000 120000 100000
Samenstelling kredietportefeuille in SRD en vreemde valuta per 31 december 2010 (x SRD 1000)
80000 60000 40000
VV
42,405 (52%)
20000 SRD 39,780 (48%)
0
| 14
2008
2009
2010
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 15
Risk Control
Marketing
Het is voor de bank van groot belang dat de risico’s goed in kaart worden gebracht en dat deze goed worden gemanaged. De bekendste risico’s waarmee een financiële instelling moet omgaan zijn krediet-, markt-, liquiditeits-, operationeel juridisch en integriteitsrisico. Ook voor SCB is dit van groot belang en worden structuren en processen nauwlettend in de gaten gehouden.
De SCB is in 2007 met de Marketing afdeling van start gegaan. Het marketingbeleid is erop gericht de bank de nodige bekendheid te geven om op die manier de bedrijfsresultaten positief te kunnen beïnvloeden.
Consumer Products and Services
Administration & Reporting De voornaamste taak van deze afdeling is het verzamelen, vastleggen en verwerken van informaties, alsmede zorgdragen voor alle management informaties en interne en externe rapportages.
Resources Management and Marketing De betrokkenheid met de samenleving heeft de Surichange Bank N.V. ook dit jaar uitgedragen middels ondersteuning van bepaalde doelgroepen. Natuurlijk kunnen wij niet alle aanvragen honoreren. Aan vele instellingen actief op het gebied van sociale dienstverlening, de jeugd en het onderwijs (met name studiefinanciering aan kansarmen) werden bedragen geschonken. Het personeelsbestand nam toe met 2 medewerkers, namelijk van 47 naar 49 medewerkers. Ook in 2010 was onze HR Officer actief en organiseerde een aantal evenementen, waarvan met name genoemd kunnen worden: het introduceren van de employee of the quarter en de geslaagde familyday die werd gehouden te White Beach. Eind oktober 2010 zijn onze medewerkers in een nieuw bedrijfsuniform gestoken. Op de zakelijke en professionele uitstraling van het personeel hebben onze klanten zeer positief gereageerd.
| 16
Deze afdeling, met name het kasgebied en de infobalie, staat dagelijks in contact met de klanten. Verder zorgt deze afdeling ook voor het openen van spaar- en giro rekeningen, alsmede termijndeposito’s, en het binnen-en buitenlandse betalingsverkeer. Onder de transactional services is inbegrepen de “Fast Money Transfers” via ons agentschapsverhouding met Surichange B.V. in Nederland.
Internal Audit De rol van deze afdeling is in de loop der tijd duidelijk veranderd. Naar analogie van ontwikkelingen bij grote financiële instellingen is de traditionele controlefunctie (Financial Audits) uitgebreid met sturing en beheersing van de operationele processen (Operational Audits) . De verrichtingen en bevindingen worden vastgelegd in audit rapporten. Naast de waarde van deze rapporten voor het management vormen deze ook een belangrijke steun voor de werkzaamheden van de externe accountant inzake de jaarrekeningcontrole. De werkzaamheden van de afdeling Internal Audit is meer gericht op “risk based auditing principles”.
InformationTechnology Services Informatietechnologie zorgt ervoor dat de gehele informatiestroom, alsmede de verwerking binnen de bank zo efficiënt mogelijk verloopt. Daarnaast is zij verder verantwoordelijk voor het onderhoud van het banksysteem, het netwerkbeheer, alsmede het ontwikkelen van additionele applicaties.
Lustrum Eveneens hebben wij op 09 september 2010 onze eerste lustrum gevierd. In dit kader werd er een gouden herdenkingsmunt uitgegeven.
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 17
Uitbreiding Surichange Bank N.V. De Surichange Bank N.V. is de afgelopen 5 jaren hard gegroeid waardoor er sprake is van ruimtegebrek. Teneinde de service verlening aangenaam te houden en verder te verbeteren, is gestart met de uitbreiding van het bankgebouw met ± 900 m2. In augustus 2010 werd het startsein gegeven van de bouw. De bank zal in 2011 ook via de Hofstraat toegankelijk zijn. Met de uitbouw is nadrukkelijk rekening gehouden met de immobiliaregels van de Centrale Bank van Suriname, die voorschrijven dat deze investeringen slechts met eigen vermogen gefinancierd mogen worden.
balans per 31 december 2010 (vóór resultaatbestemming)
Activa (in duizenden SRD)
2010
2009
6.546
7.415
Bankiers
52.136
35.067
Kredieten
82.185
56.428
4.461
3.296
390
851
1.132
1.329
146.850
104.386
2010
2009
125.481
87.409
Overige schulden
6.632
6.131
Overlopende passiva
1.834
1.286
205
210
Kapitaal
4.500
4.500
Agio reserve
1.350
Herwaarderingsreserve
1.339
1.347
Algemene reserve
3.511
2.109
10.700
7.956
1.998
1.394
12.698
9.350
146.850
104.386
Kasmiddelen
Onroerende goederen en bedrijfsmiddelen Overige activa Overlopende activa
totale activa
Passiva (in duizenden SRD Toevertrouwde middelen
Voorzieningen
Eigen vermogen
Resultaat lopend boekjaar
totale passiva
| 18
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 19
winst- en verliesrekening over 2010
kasstroomoverzicht
(in duizenden SRD)
(in duizenden SRD)
2010
2009
Baten
2010
2009
Kasstroom uit operationele activiteiten
Rentebaten
7.697
4.899
Resultaat vóór belastingen
3.122
2.178
Rentelasten
4.200
2.775
Belastingen over het resultaat
-1.124
-784
Rentemarge
3.497
2.124
Resultaat na belastingen
1.998
1.394
Opbrengsten vreemde valutabedrijf
2.656
2.328
Afschrijvingen
259
320
Provisie en overige baten
1.912
1.144
Aanpassing voorzieningen
-5
-1
8.065
5.596
2.252
1.713
Toename vorderingen op banken
-17.069
-7.182
Toename kredietverlening
-25.757
-19.737
658
1.296
38.072
27.131
1.049
1.811
-795
5.032
-1.424
-201
Ontvangen agio uit aandelen emissie
1.350
-
Mutatie liquide middelen (kasmiddelen)
- 869
4.831
Liquide middelen begin van het boekjaar
7.415
2.584
Liquide middelen einde van het boekjaar
6.546
7.415
Lasten Personeelskosten
1.695
1.485
259
320
2.602
1.614
387
-1
4.943
3.418
Resultaat vóór belastingen
3.122
2.178
Inkomstenbelasting
1.124
784
Resultaat na belastingen
1.998
1.394
Afschrijvingen Overige beheerskosten Toevoeging aan de voorziening voor dubieuze debiteuren
Afname overige- en overlopende activa Toename toevertrouwde middelen Toename overige schulden en overlopende passiva
Kasstroom uit investeringsactiviteiten Investeringen in materiële vaste activa ( netto )
Kasstroom uit financieringsactiviteiten
| 20
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 21
algemeen toelichting Grondslagen van valuta-omrekening Activa en Passiva in vreemde valuta zijn omgerekend tegen de door de Centrale Bank van Suriname per balansdatum genoteerde wisselkoersen. De koersverschillen welke ontstaan bij de waardering van de valutaposities worden, evenals de resultaten bij de in- en verkoop van vreemde valuta, in de winst- en verliesrekening opgenomen onder de post “Opbrengsten vreemde valutabedrijf ”.
voortvloeiende vermogenstoename is onder aftrek van een voorziening voor latente inkomstenbelasting op bankgebouwen opgenomen als herwaarderingsreserve onder het eigen vermogen, terwijl de latente belastingverplichting tegen het geldende inkomstenbelastingtarief onder de voorzieningen is gepassiveerd. De onder bedrijfsmiddelen opgenomen kantoorinventarissen en vervoermiddelen zijn gewaardeerd tegen de aanschaffingsprijs verminderd met lineair berekende afschrijvingen, welke zijn gebaseerd op de economische levensduur. Gebruikte en nieuwe transportmiddelen worden afgeschreven in respectievelijk 3 en 5 jaren, terwijl het afschrijvingspercentage voor ICT infrastructuur 33 % beloopt en voor overige kantoorinventarissen 20% per jaar.
Overige activa en passiva Voor zover in het voorgaande niet anders vermeld, worden de activa en passiva gewaardeerd tegen de nominale waarde.
De voor conversie in lokale valuta gebruikte koersen per balansdatum luiden als volgt: SRD
2010
2009
USD
2.71
2.71
Euro
3.59
3.89
Grondslagen van waardering Kredieten De verstrekte kredieten in de corporate en consumersfeer omvatten hypothecaire leningen, investeringskredieten, autofinancieringen alsmede persoonlijke leningen. Deze worden gewaardeerd tegen nominale waarde onder aftrek van de nodig geachte specifieke voorziening. De vooruit berekende rente op persoonlijke leningen en autofinancieringen is in mindering gebracht op de uitstaande vorderingen uit deze hoofde.
Grondslagen van resultaatbepaling De baten en lasten worden bepaald met inachtneming van de hiervoor reeds vermelde grondslagen van waardering en toegerekend aan het verslagjaar waarop zij betrekking hebben. Baten worden verantwoord in het jaar waarin de diensten zijn verricht. Lasten worden in aanmerking genomen in het jaar waarin deze voorzienbaar zijn. De inkomstenbelasting in de resultatenrekening wordt berekend over het resultaat vóór belastingen tegen het gangbare vennootschappelijk tarief, rekeninghoudend met fiscaal vrijgestelde opbrengsten. De te betalen inkomstenbelasting wordt berekend op basis van de verantwoorde resultaten tegen het geldende nominale belastingtarief, rekening houdend met fiscaal vrijgestelde opbrengsten en fiscaal niet aftrekbare kosten zoals de afschrijving over de herwaardering.
Onroerende goederen en bedrijfsmiddelen De gebouwen en terreinen zijn tegen de actuele waarde opgenomen verminderd met lineair berekende afschrijvingen op gebouwen welke zijn gebaseerd op de economische levensduur van 50 jaar. De actuele waarde is ontleend aan taxatie van de beëdigde makelaar/taxateur Mr.R.R.Lobo van 31 mei 2006. Herwaardering vindt in de regel plaats eens in de drie jaren, tenzij door markante prijsontwikkelingen daartoe eerder aanleiding bestaat. Bij de ingebruikname van de ultimo 2010 in aanbouw zijnde nieuwe vleugel in de loop van 2011 zal het bestaande deel van het bankgebouw geherwaardeerd worden. De bouw en inrichting van de nieuwe vleugel inclusief ICT infrastructuur is begroot op ca. USD 1 miljoen. Ultimo 2010 bedroeg de onderhanden investering van het in aanbouw zijnde bankgebouw ca. SRD 1,3 miljoen. De uit de herwaardering
| 22
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 23
Ratio’s 2009-2010
Aan: De Directie, Raad van Commissarissen en Algemene Vergadering van Aandeelhouders van de Surichange Bank N.V.
Ratio’s(%)
2010
2009
Return on Equity
18.12
16.12
Return on Assets
1.59
1.58
187.61
180.63
Verhouding personeelskosten/baten
13.81
17.74
Verhouding personeelskosten/lasten
18.64
23.98
Verhouding rentebaten/rentelasten
183.57
176.54
34.34
37.11
Verhouding rentebaten/netto kredietverlening
9.38
10.52
Verhouding rentelasten /toevertrouwde middelen
3.34
3.76
Capital ratio
8.66
10.61
Verantwoordelijkheid van het bestuur
20.00
18.00
174.33
179.78
Verhouding korte schulden/totale activa
55.29
62.81
Verhouding netto kredietverlening/netto toevertrouwde middelen
92.95
64.56
Verhouding netto kredietverlening/totale activa
55.96
54.06
Verhouding toevertrouwde middelen/totale activa
85.44
70.74
Het bestuur van de vennootschap is verantwoordelijk voor het opmaken van de jaarrekening alsmede voor het opstellen van het directieverslag die het vermogen en het resultaat getrouw dient weer te geven, in overeenstemming net algemeen aanvaarde grondslagen voor financiële verslaggeving. Het bestuur is tevens verantwoordelijk voor een zodanige interne beheersing als het noodzakelijk acht om het opmaken van de jaarrekening mogelijk te maken zonder afwijkingen van materieel belang als gevolg van fraude of fouten.
49
47
Exploition ratio/Efficiency ratio
Winst ratio
BIS-ratio Rentedekkingsfactor
Aantal medewerkers
Controleverklaring van de onafhankelijke accountant Verklaring betreffende de jaarrekening Wij hebben de in dit verslag op pagina 19 tot en met 23 opgenomen jaarrekening 2010 van de Surichange Bank N.V. te Paramaribo gecontroleerd. Deze jaarrekening bestaat uit de balans per 31 december 2010, de winst- en verliesrekening over 2010 en het kasstroomoverzicht met de toelichting, waarin zijn opgenomen een overzicht van de gehanteerde grondslagen voor financiële verslaggeving en andere toelichtingen.
Verantwoordelijkheid van de accountant Onze verantwoordelijkheid is het geven van een oordeel over de jaarrekening op basis van onze controle. Wij hebben onze controle verricht in overeenstemming met de door onze beroepsorganisatie uitgevaardigde controlestandaarden. Dit vereist dat wij voldoen aan de voor ons geldende ethische voorschriften en dat wij onze controle zodanig plannen en uitvoeren dat een redelijke mate van zekerheid wordt verkregen dat de jaarrekening geen afwijkingen van materieel belang bevat. Een controle omvat het uitvoeren van werkzaamheden ter verkrijging van controle-informatie over de bedragen en de toelichtingen in de jaarrekening. De geselecteerde werkzaamheden zijn afhankelijk van de door de accountant toegepaste oordeelsvorming, met inbegrip van het inschatten van de risico’s dat de jaarrekening een afwijking van materieel belang bevat als gevolg van fraude en fouten. Bij het maken van deze risico-
| 24
jaarverslag 2010 surichange bank n.v. | 25
inschattingen neemt de accountant de interne beheersing in aanmerking die relevant is voor het opmaken van de jaarrekening en voor het getrouwe beeld daarvan, gericht op het opzetten van controlewerkzaamheden die passend zijn in de omstandigheden. Deze risico-inschattingen hebben echter niet tot doel een oordeel tot uitdrukking te brengen over de effectiviteit van de interne beheersing van de entiteit. Een controle omvat tevens het evalueren van de geschiktheid van de gebruikte grondslagen voor financiële verslaggeving en van de redelijkheid van de door het bestuur van de vennootschap gemaakte schattingen, alsmede een evaluatie van het algehele beeld van de jaarrekening. Wij zijn van mening dat de door ons verkregen controle-informatie voldoende en geschikt is om een onderbouwing voor ons oordeel te bieden.
Oordeel betreffende de jaarrekening Naar ons oordeel geeft de jaarrekening een getrouw beeld van de grootte en de samenstelling van het vermogen van de Surichange Bank N.V. per 31 december 2010 en van het resultaat over 2010 in overeenstemming met algemeen aanvaarde grondslagen voor financiële verslaggeving. Hoogachtend, BDO Assurance N.V. Namens deze L. Bhawanie AA
Manager
| 26
Drs. R. Abrahams RA Partner
Ontwerp en print Studio TMC Paramaribo Suriname
Papier Omslag - 200 gr Binnenwerk - 120 gr
Surichange Bank NV Dr. S.Redmondstraat 71 www.surichange.sr
Surichange Bank N.V. Dr. S.Redmondstraat 71 t +597 47 11 51 f +597 52 07 40
www.surichange.sr