Het einde van de papieren effecten

KBC-Effectenrekening

Het einde van de papieren effecten

we hebben het voor u

Effecten aan toonder zijn al lang een vaste waarde in de Belgische beleggerswereld. Maar op 1 januari 2008 komt daar een einde aan. U kunt dan geen papieren effecten meer kopen in ons land. En nieuwe effecten worden niet meer aan toonder uitgegeven. Maar wat zijn nu de gevolgen voor u als belegger? We leggen het u graag uit in deze folder.

Kent u de drie types van effecten? • Effecten aan toonder: De houder van het effect wordt geacht de eigenaar ervan te zijn. Hij blijft bovendien anoniem. • Effecten op naam: De naam van de eigenaar is bekend en wordt vermeld in het aandeelhoudersregister dat wordt bijgehouden door de vennootschap. • Gedematerialiseerde effecten: Dat zijn effecten die op een effectenrekening worden geboekt op naam van de deponent (die wordt geacht ook de eigenaar ervan te zijn). Ze kunnen alleen van rekening naar rekening worden overgedragen. In tegenstelling tot effecten aan toonder bestaan ze niet meer in materiële vorm. En anders dan bij effecten op naam blijft de identiteit van de houder onbekend voor de uitgever van de effecten.

Welke data moet u onthouden? De dematerialisatie van toondereffecten verloopt in drie belangrijke fasen: • 1 januari 2008 - De Belgische banken, vennootschappen en overheid geven geen papieren effecten meer uit. U kunt alleen nog effecten kopen die ingeschreven worden op een effectenrekening (gedematerialiseerde effecten) of effecten op naam. - Hebt u op dat ogenblik al bestaande vennootschapseffecten (zoals aandelen en obligaties) die worden genoteerd op een gereglementeerde markt, of kasbons, aandelen van beveks, deelbewijzen van beleggingsfondsen enz. op een effectenrekening staan? Dan worden ze gratis en automatisch omgezet in gedematerialiseerde effecten. Opgelet, die automatische omzetting geldt niet voor niet-genoteerde vennootschapseffecten die op een effectenrekening staan*. • 31 december 2013 - Misschien hebt u vóór 1 januari 2008 effecten aan toonder gekocht, maar ze nog niet op een effectenrekening geplaatst? Het kan bijvoorbeeld gaan om effecten die u in papieren vorm thuis of in een kluis bewaart. Voor al die binnenlandse effecten aan toonder moet u even langsgaan in uw KBC-bankkantoor en vragen om ze om te zetten in effecten op naam of in gedematerialiseerde effecten. Doe dit op tijd, want ze moeten uiterlijk 31 december 2013 op een rekening staan. * Zij worden omgezet in gedematerialiseerde effecten op de datum die de uitgever in zijn statuten zal vermelden, en uiterlijk op 31 december 2013.

- Wat als u toch de omzetting van uw papieren effecten aan toonder vergeet aan te vragen en de termijn verstreken is? Deze effecten worden op 1 januari 2014 in principe automatisch omgezet in gedematerialiseerde effecten en ingeschreven in een effectenrekening op naam van de uitgever. Als de statuten van de uitgever op dat moment echter de uitgifte van gedematerialiseerde effecten nog niet vermelden, worden de effecten omgezet in effecten op naam. Ook alle bijbehorende rechten (zoals het stemrecht, recht op dividend, enz.) worden geschorst tot het moment waarop de houder boven water komt met zijn effecten aan toonder en de omzetting ervan vraagt.

• 1 januari 2015 - Op die datum kunt u beter geen Belgische effecten aan toonder meer in uw bezit hebben. Want alle fysiek geleverde Belgische effecten waarvan de eigenaar onbekend blijft, worden dan door hun uitgever verkocht. De opbrengst daarvan maakt de uitgever, na aftrek van de kosten, over aan de Deposito- en Consignatiekas. Als eigenaar van de verkochte papieren effecten kunt u de opbrengst daar opvragen. Maar dan moet u een boete betalen van 10% per begonnen jaar (vanaf 1 januari 2016). Met andere woorden, tegen 2025 is de opbrengst dus verdwenen en zijn uw effecten helemaal waardeloos geworden.

De genoteerde vennootschapseffecten (zoals aandelen en obligaties), kasbons, aandelen van beveks, deelbewijzen van beleggingsfondsen enz. worden op 01-01-2008 automatisch gedematerialiseerd.

U hoeft zelf niets te doen.

(of vraag de omzetting naar effecten op naam).

Zet de effecten uiterlijk 31-12-2013 op een effectenrekening

U hebt Belgische effecten?

De effecten vallen niet onder de Belgische wet. U kunt ze natuurlijk altijd nog op een effectenrekening plaatsen.

U hoeft zelf niets te doen.

U hebt buitenlandse effecten (bv. Euro-obligaties naar buitenlands recht)?

U hebt uw papieren effecten al op een effectenrekening gezet?

In de praktijk komt dit hierop neer:

Verliest u nu de voordelen van effecten aan toonder? U kunt gerust zijn, u verliest helemaal niets. Sommige beleggers denken nu eenmaal dat materieel geleverde toondereffecten hun heel wat voordelen bieden. Terwijl dat eigenlijk niet het geval is. We zetten even een aantal misverstanden voor u op een rijtje.

• Ik betaal minder successierechten? Misschien wilt u uw effecten nog zo lang mogelijk in materiële vorm aanhouden, want u vindt dat veel interessanter om de successie te regelen? Eigenlijk is dat een misverstand. Of u nu materieel geleverde toondereffecten hebt, of u hebt uw effecten al op een effectenrekening gedeponeerd, dat maakt eigenlijk niets uit wat de te betalen successierechten betreft. Sommigen denken nog altijd dat na het overlijden het vlug overdragen van toondereffecten uit de kluis aan erfgenamen een perfecte en goedkope oplossing is om uw vermogen over te dragen aan de volgende generatie.

Niets is minder waar. Want dergelijke transacties zijn strafbaar en helemaal niet meer van deze tijd. Integendeel, u zadelt de volgende generatie met een heus probleem op. Wist u trouwens dat de successierechten in Vlaanderen in vele gevallen wel best kunnen meevallen? Bovendien zijn er vandaag heel veel mogelijkheden om op een sluitende, goedkope en wettelijke manier de overdracht van uw vermogen aan de volgende generatie te plannen. Kom gerust eens praten over fiscaal aantrekkelijke regelingen en besparingen in uw KBC-bankkantoor. We vertellen er u graag meer over.

• Ik betaal geen roerende voorheffing? Sommige beleggers menen dat effecten aan toonder een manier biedt om te ontsnappen aan het betalen van roerende voorheffing. En dat men in het buitenland coupons kan innen zonder belastingen te betalen. Ook dat is een misverstand. Denk eraan dat, als u coupons int, u altijd roerende voorheffing moet betalen. Bovendien is sinds 1 juli 2005 een Europese Spaarrichtlijn van kracht. De Europese lidstaten wisselen nu constant informatie uit over spaarinkomsten van niet-inwoners. Als u in het buitenland interesten int, blijft dat dus niet verborgen voor de Belgische fiscus. Uitzonderingen op de regel zijn België, Luxemburg en Oostenrijk. Int u uw coupons in Luxemburg of Oostenrijk? Dan wordt er ter plaatse een woonstaatheffing van 15% ingehouden. Bovendien loopt die heffing vanaf 2008 op tot 20% en vanaf 2011 zelfs tot 35%. U houdt er dus geen fiscaal voordeel aan over.

Want u moet die inkomsten en de betaalde belasting ook in België aangeven in uw belastingaangifte, en dus ook gemeentelijke opcentiemen betalen. Roerende voorheffing is dus onvermijdelijk, ongeacht het type effect. Maar geen nood. Ook hier bestaan verschillende wettelijke oplossingen om uw belegging fiscaal te optimaliseren. Plaatst u uw effecten op een effectenrekening en wordt er dan een coupon uitbetaald? Dan wordt die automatisch op uw rekening gestort, na afhouding van de roerende voorheffing. Maar die is bevrijdend. U hoeft ze dus niet aan te geven en betaalt er geen gemeentelijke opcentiemen op.

• Ik betaal geen schenkingsrechten? Materieel geleverde toondereffecten kunt u makkelijk doorgeven aan uw erfgenamen via een handgift? Dat klopt deze keer wel. Want een handgift hoeft u niet te laten registreren en is inderdaad vrij van schenkingsrechten. Maar ook gedematerialiseerde effecten kunt u doorgeven zonder schenkingsrechten te betalen. Niet via een handgift, maar via een onrechtstreekse schenking. Maar denk eraan: een onrechtstreekse schenking is, net zoals een handgift, pas volledig vrij van eventuele successierechten als de schenker niet binnen drie jaar na de schenking overlijdt.

Wat zijn de voordelen van de KBC-Effectenrekening? Wanneer u effecten op een KBC-Effectenrekening plaatst, zorgen wij voor de bewaring van uw roerende waarden. En het toezicht erop. Dat wil zeggen dat we voor deze effecten de coupons voor u innen, het kapitaal op de vervaldag uitkeren en u op de hoogte houden van regularisatieverrichtingen zoals keuzedividenden, omruilingen en openbare koopaanbiedingen. Ontdek de talrijke interessante voordelen van de KBC-Effectenrekening:

• Eenvoudige kostenstructuur De KBC-Effectenrekening is bijzonder eenvoudig en gunstig geprijsd. We maken geen onderscheid tussen binnen- en buitenlandse effecten, aandelen, obligaties, enz. Bovendien zijn de kosten altijd het voordeligst als u een transactie via de KBC-Effectenrekening uitvoert. Een overzicht van diensten en tarieven vindt u op onze Tarievenkaart effectenverrichtingen. Die is beschikbaar in elk KBC-bankkantoor en op www.kbc.be. Effecten uitgegeven door KBC worden altijd gratis bewaard in een KBC-Effectenrekening. • Veiligheid U loopt geen risico van verlies, diefstal of beschadiging van uw roerende waarden. Wij garanderen u een veilige bewaring.

• Comfort van een dagelijks en professioneel administratief beheer Op de vervaldag innen we voor u de coupons, het uitkeerbare bedrag of allebei. We zetten het geïnde bedrag onmiddellijk op de rekening van uw keuze. Alweer een zorg minder. • Tijdbesparing Door uw effecten niet meer fysiek te laten leveren bespaart u tijd. U hoeft die waardevolle papieren niet langer heen en weer te vervoeren bij aan- en verkopen, uittreding en vereffening. • Rapportering Van elke verrichting krijgt u een rekeningafschrift, zodat u de ontwikkelingen van uw portefeuille op de voet kunt volgen. Bovendien ontvangt u aan het begin van elk jaar een helder overzicht van de effecten die u in bewaring hebt gegeven. U kunt ook tussentijdse overzichten opvragen. • KBC-Online Als u ook via KBC-Online werkt, is een effectenrekening zeker een must. U kunt niet alleen aanen verkooporders plaatsen, maar u bezit altijd een geactualiseerd overzicht van uw effectenrekening met de nodige koersinformatie. Zo kent u op ieder ogenblik van de dag de inhoud en de tegenwaarde van uw effectenportefeuille. • Fiscale voordelen bij vermogensoverdracht Ook voor de meeste problemen die opduiken bij vermogensoverdracht in het kader van een schenking of een successie biedt een effectenrekening een fiscaal voordelige oplossing, zoals een bankgift, derdenbeding, vruchtgebruik, enz.

• KBC-Vermogensverzekering Voor de effecten op uw effectenrekening is er bovendien de KBC-Vermogensverzekering. Die voorziet in een uitkering bij een blijvende invaliditeit (vanaf 67%) of bij overlijden door een verzekerd ongeval van de rekeninghouder(s). Deze uitkering komt ook in de nalatenschap terecht. In beide gevallen is de vergoeding gelijk aan 35% van de waarde van de verzekerde producten op de dag van het ongeval. De vergoeding kan nooit lager zijn dan 2 500 euro en nooit hoger dan 75 000 euro per verzekerde en per ongeval, ongeacht het aantal verzekerde producten. In de meeste gevallen volstaat de verzekering om de successierechten te betalen die uw nabestaanden zouden verschuldigd zijn op uw effecten in bewaring.

Tijdelijk kunt u ook profiteren van een aantal speciale voordelen als u uw effecten plaatst op een KBC-Effectenrekening. Vraag er zeker eens naar bij uw KBC-adviseur Sparen en Beleggen.

Dit is een publicitaire mededeling.

In deze folder Lees meer over uw effecten aan toonder: • de nieuwe wet, • belangrijke data, • veelgehoorde misverstanden, • de voordelen van de KBC-Effectenrekening.

Hebt u nog vragen over uw bankzaken of ver-zekeringen? Praat er dan over met een medewerker van uw KBC-bankkantoor of met uw KBCverzekeringsagent. U kunt ook bellen naar het KBC-Telecenter op het nummer 078 152 153 of mailen naar [email protected].

Verantwoordelijk uitgever: KBC Groep NV, Havenlaan 2, 1080 Brussel, België. BTW BE 0403.227.515, RPR Brussel, bankrekening 734-0051374-70. KBC Bank NV, CBFA 26 256. KBC Verzekeringen NV, onderneming toegelaten voor alle takken onder code 0014 (KB 4 juli 1979, BS 14 juli 1979). SAP 9340 – 22013240 – 07-2007

www.kbc.be

we hebben het voor u