ANALISIS KINERJA KEUANGAN PT BANK SULSELBAR DENGAN MENGGUNAKAN ECONOMIC VALUE ADDED (EVA) SKRIPSI Untuk Memenuhi Salah Satu Persyaratan Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi
Oleh :
ASNIATI A21108323
JURUSAN MANAJEMEN FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS UNIVERSITAS HASANUDDIN MAKASSAR 2012
i
LEMBAR PENGESAHAN ANALISIS KINERJA KEUANGAN PT BANK SUL-SELBAR DENGAN MENGGUNAKAN ECONOMIC VALUE ADDED (EVA)
Dipersiapkan dan Disusun Oleh ASNIATI A211 08 323
Skripsi Sarjana Lengkap untuk Memenuhi Salah Satu Syarat Guna Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi Jurusan Manajemen pada Fakultas Ekonomi Universitas Hasanuddin Makassar
Disetujui oleh:
Pembimbing I
Prof. Dr. H. Syamsu Alam, SE, M.Si NIP. 19600703 199203 1 001
Pembimbing II,
Drs. Mukhtar.M.Si NIP. 19600404 198601 1 002
ii
ABSTRAK ASNIATI, A21108323. Analisis Kinerja Keuangan PT Bank Sul-Selbar Dengan Menggunakan Economic Value Added (EVA). (Dibimbing Oleh Prof.Dr.H Syamsu Alam SE, M.si dan Drs Mukhtar M.si) PT Bank Sul-selbar merupakan perusahaan perbankan yang Menjadi Bank terbaik di Kawasan Indonesia Timur dengan dukungan manajemen dan sumber daya manusia yang profesional serta memberikan nilai tambah kepada Pemda dan masyarakat. Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui kinerja keuangan yang dilakukan oleh PT Bank Sul-Selbar di Makassar dengan menganalisis kinerja wkeuangan yang menggunakan metode Economic Value Added (EVA). Data yang digunakan adalah data dokumentassi yang berupa laporan keuangan dari perusahaan. Metode analisis data yang digunakan adalah analisis NOPAT, analisis Biaya Modal dan analisis EVA. Berdasarkan hasil analisis nilai kinerja keuangan perusahaan menunjukkan bahwa nilai kinerja perusahaan mengalami fluktuasi secara signifikan, hal ini dapat dilihat bahwa rata-rata pertumbuhan WACC pertahun sebesar 27,60 % kemudian rata-rata pertumbuhan ROIC pertahun sebesar 2,80 % dengan selisih yang rata-rata pertahun adalah sebesar 24,83 sehingga dari hasil perhitungan tersebut diatas maka dapat di simpulkan bahwa perusahaan dalam mengelolah usaha perbankan pada tahun 2009 mengalami penurunan sebesar 21,36% dan pada tahun 2010-2011 mengalami kenaikan sehinggan dapat dikatakan Bank Sul-Selbar dapat memberikan Tambahan ekonomis dalam tiga tahun terakhir ini.
iii
KATA PENGANTAR Bismillahirrahmanirrahim Maha Suci Allah yang telah menakdirkan kita hidup di dunia, Segala puji bagiNya yang telah mengijinkan kita untuk menghirup segarnya kehidupan bumi. Alhamdulillah, penulis panjatkan puji syukur kepada Allah swt
yang telah melimpahkan
rahmat
dan
petunjuk
kepada
penulis, sehingga penulis dapat menyelesaikan s k r i p s i ini yang berjudul “ANALISIS KINERJA KEUANGAN BANK SUL-SELBAR DENGAN MENGGUNAKAN ECONOMIC VALUE ADDED”. Dalam penyusunan skripsi ini, penulis tak luput dari berbagai kesulitan, untuk itu penulis menyadari bahwa dalam penulisan dan penyajian skripsi ini masih jauh dari sempurna, keadaan ini semata-mata
karena keterbatasan kemampuan
yang ada pada diri penulis, sehingga penulis mengharapkan saran dan kritik yang sifatnya membangun demi kemajuan kita bersama. Dalam mewujudkan skripsi ini, penulis banyak memperoleh bantuan dan dorongan moril maupun bimbingan dari berbagai pihak, baik secara langsung maupun tidak langsung. Maka sudah sepantasnyalah apabila pada kesempatan ini penulis mengucapkan rasa terima kasih yang tulus kepada : 1. Bapak Dr. Darwis Said, SE., M.SA, Ak selaku Pembantu Dekan I Fakultas Ekonomi Universitas Hasanuddin. 2. Bapak Dr. Muhammad Yunus Amar, SE.,MT selaku Ketua Jurusan Manajemen.
iv
3. Bapak Prof. Dr. H. Syamsu Alam, SE, M.Si selaku Pembimbing I dan pak Drs. Mukhtar. M.Si selaku Pembimbing II, terima kasih atas kesediaannya untuk meluangkan waktunya memberikan bimbingan berupa pemikiranpemikiran yang mampu menjawab segala kebingungan saya sampai pada selesainya proposal penelitian ini hingga rampung menjadi sebuah skripsi. 4. Kepada Bapak dosen penguji, Prof. Dr. Otto Randa Payangan, SE., M.S., Dr.Jusni SE, M.Si dan ibu Hj. Jumaidah maming SE, M.Si yang telah memberikan saran dan nasehat dalam menyempurnakan skripsi ini. 5. Para pegawai akademik Fakultas Ekonomi dan Bisnis, terima kasih atas kerjasama dan bantuannya. 6. Kedua orang tua Ayahanda Alauddin Nadja dan Ibunda Hj. Hasmawati, atas doa yang senantiasa mengiring langkah saya, atas pengorbanan yang tulus, dan kasih sayang yang tiada hentinya. 7. Teman terbaik Ku, Andi Dahlia, Mulyana, Yana Wulandari, Tesy Mamonto, Dewy Mirany, Pratiwi, Erny Damayanti. Yang telah memberikan dukungan dan Motivasi kepada penulis. 8. Kak Idil yang selalu membantu dalam pembuatan skripsi ini. 9. Seluruh teman-teman Fakultas Ekonomi dan Bisnis Angkatan 2008 di setiap jurusan, semoga kesuksesan senantiasa mengiringi langkah kaki kita. Semoga Allah Subhanahu wa Ta’ala senantiasa memberikan balasan yang lenih baik atas amal kebaikan yang telah diberikan kepada saya. Sungguh telah sangat berarti pelajaran dan pengalaman yang saya temukan
v
dalam proses penyusunan proposal penelitian ini hingga menuju penulisan skripsi dan tahap ujian akhir nantinya. Saya menyadari adanya kekurangan maupun kesalahan dalam skripsi ini, oleh karena itu kritik dan saran sangat saya harapkan dari semua pihak.Harapan saya semoga skripsi ini dapat bermanfaat bagi saya khususnya dan bagi para pembaca serta masyarakat pada umumnya.Semoga skripsi ini dapat menjadi bahan wacana mengenai perbankan dan dapat memberikan kontribusi yang positif untuk lebih memahami perekonomian pada perbankan.
Makassar, 07 mei 2012
ASNIATI
vi
DAFTAR ISI HALAMAN JUDUL ............................................................................... i LEMBAR PENGESAHAN ...................................................................... ii ABSTRAK .............................................................................................. iii KATA PENGANTAR ............................................................................. iv DAFTAR ISI ........................................................................................... vii DAFTAR TABEL ................................................................................... x DAFTAR SKEMA .................................................................................. xi DAFTAR LAMPIRAN ............................................................................ xii BAB I PENDAHULUAN 1.1 Latar Belakang ......................................................................... 1 1.2 Rumusan Masalah .................................................................... 5 1.3 Tujuan penelitian ...................................................................... 5 1.4 Manfaat Penelitian .................................................................... 5 1.5 Sistematika Penulisan ............................................................... 6 BAB II TINJAUAN PUSTAKA 2.1 Pengertian Bank ....................................................................... 8 2.2 Tujuan dan Fungsi Bank ........................................................... 9 2.3 Laporan Keuangan ................................................................... 11 2.4 Metode Economic Value Added (EVA) .................................... 20 2.4.1 Pengertian Economic Value Added (EVA) ...................... 20 2.4.2 Tujuan dan Perhitungan Economic Value Added ............. 21 2.4.3 Keunggulan dan Kelemahan Economic Value Added ...... 23
vii
2.4.4 Manfaat Economic Value Added (EVA) .......................... 25 2.5 Penelitian Terdahulu .................................................................. 26 2.6 Kerangka Pikir................................................................................28 2.7 Hipotesis ................................................................................... 29 BAB III METODE PENELITIAN 3.1 Lokasi dan Waktu penelitian ...................................................... 30 3.2 Jenis dan Sumber Data ............................................................... 30 3.2.1 Jenis Data ........................................................................ 30 3.2.2 Sumber Data .................................................................... 30 3.3 Defenisi Operasional Variabel .................................................... 31 3.4 Teknik Pengumpulan Data.......................................................... 32 3.5 Teknik Analisis Data .................................................................. 32 BAB IV GAMBARAN UMUM PERUSAHAAN 4.1 Sejarah PT Bank Sul-Selbar ......................................................... 34 4.2 Profil Perusahaan ......................................................................... 35 4.2.1 Struktur Organisasi PT Bank Sul-Selbar .............................. 36 4.2.2 PT Bank Sul-Selbar (Konvensional) .................................... 37 4.2.3 Unit Usaha Syariah PT Bank Sul-Selbar .............................. 42 4.3 Produk dan Layanan PT Bank Sul-Selbar (Konvensional) ............ 43 4.3.1 Produk dan Layanan Unit Syariah PT Bank Sul-Selbar ........ 44 4.4 Visi dan Misi PT Bank Sul-Selbar ................................................ 45 BAB V ANALISIS DAN PEMBAHASAN 5.1 Analisis Laporan Keuangan .......................................................... 46
viii
5.2 Analisis Biaya Modal (COC) ........................................................ 47 5.3 Analisis Perhitungan Return On Invesment Capital (ROIC) .......... 53 5.4 Analisis Nilai Keuangan Perusahaan Dengan Metode EVA............56 BAB VI PENUTUP 6.1 Kesimpulan ........................................................................................ .59 6.2 Saran ................................................................................................ .60 DAFTAR PUSTAKA
ix
DAFTAR TABEL
TABEL I
DATA BEBAN BUNGA TAHUN 2009 S/D 2011 PADA PT BANK SUL-SELBAR DI MAKASSAR...................................48
TABEL II
BESARNYA PERHITUNGAN BIAYA MODAL TAHUN 2009 S/D 2011 PADA PT BANK SUL-SELBAR DI MAKASSAR...............................................................................53
TABEL III
BESARNYA TINGKAT KEUNTUNGAN (RETURN) DARI MODAL YANG DIINVESTASIKAN (NOPAT).......................54
TABEL IV
BESARNYA PERHITUNGAN WACC DAN ROIC TAHUN 2009 S/D 2011..............................................................................55
TABEL V
HASIL PERHITUNGAN NILAI KEUANGAN PERUSAHAAN DENGAN METODE EVA TAHUN 2009 S/D 2011.................58
x
DAFTAR SKEMA SKEMA
I
KERANGKA PIKIR...............................................................28
SKEMA
II
STRUKTUR ORGANISASI PT BANK SUL-SELBAR DI MAKASSAR..........................................................................36
xi
DAFTAR LAMPIRAN Lampiran I
Laporan Keuangan PT. Bank Sul-Selbar
Lampiran II
Gambar Profil Perusahaan
xii
