A Budapesti Értéktőzsde Zrt. és a Tőkepiacról szóló évi CXX. törvény előírásai szerint összeállított Konszolidált éves jelentés

A Budapesti Értéktőzsde Zrt. és a Tőkepiacról szóló 2001. évi CXX. törvény előírásai szerint összeállított

Konszolidált éves jelentés a 2006. december 31-én lezárult üzleti évre vonatkozóan

Az MFB Csoport 2006. évi gazdálkodásának és eredményességének értékelésénél, illetve az előző évivel való összehasonlíthatóságánál három tényezőt szükséges kiemelni. •

•

•

A konszolidált mérlegfőösszeg több mint 29%-os növekedésében döntő tényező volt az MFB Rt. által történő autópálya építés finanszírozás. 2006. évben 255 Mrd Ft folyósítás és 60 Mrd Ft törlesztés volt. Az autópálya finanszírozás 2006. év végi 417 Mrd Ft-os állománya a következő években előtörlesztés és lejárat miatt várhatóan kikerül a konszolidált mérlegből. A mérlegfőösszeg további növekedését okozta az Állam tulajdonában lévő vállalkozói vagyon értékesítéséről szóló többször módosított - 1995. évi XXXIX Törvény 2006. augusztus 24-től hatályos módosítása, amely alapján az MFB Rt. tulajdonosi joggyakorló lett a Hitelgarancia Zrt.-ben (50%+1 szavazati arányban), a Kisvállalkozás-fejlesztő Pénzügyi Zrt.-ben (88,24% szavazati arányban) és a Regionális Fejlesztési Holding Zrt.-ben (100% szavazati arányban). A hitelnyújtásból származó követelések között az MFB Rt. által nyújtott fejlesztési hitelek, illetve a Magyar Export-Import Bank Zrt. által nyújtott export célú hitelek találhatóak. Az MFB Rt. hiteleinek viselkedése lényegesen eltér a kereskedelmi banki forgóeszköz hitelezéstől. Az MFB Rt. által a korábbi években nyújtott hitelek jelentős részét már törlesztik az igénybevevők, így a hitelfolyósításnál kevésbé dinamikusan nő az ügyfelekkel, illetve a kereskedelmi bankokkal szembeni követelésállomány. A Magyar Export-Import Bank Zrt. esetében a kamatkiegyenlítési rendszert szabályozó kormányrendelet változása miatt a hitelintézetekkel szembeni követelések állománya csökkent. Az MFB Csoport konszolidált adózás előtti eredménye az előző évinél magasabb, figyelembe véve a 2005. évi egyszeri 13,5 milliárd Ft-os, az MFB Rt. részére az ÁPV Zrt. által végül kifizetett hitel értékvesztésének visszaírásából adódó eredményjavító hatást, mely nyereséget az Állam adó és osztalék formájában el is vont.

1. Független könyvvizsgálói jelentés

2. 2006. évi konszolidált pénzügyi kimutatás

Magyar Fejlesztési Bank Rt. Nemzetközi számviteli standardok szerint összeállított konszolidált mérleg 2006. december 31. (millió forintban)

Megjegyzések

Pénzeszközök és egyenlegek a Magyar Nemzeti Banknál Hitelintézetekkel szembeni követelések Hitelek és előlegek a várható hitelveszteségre képzett értékvesztésekkel csökkentve Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök Értékesíthető értékpapírok Részesedések Tárgyi eszközök Immateriális javak Tényleges adó követelés Halasztott adó követelés Egyéb eszközök

2006 December 31

2005 December 31

5 6

22.019 257.325

8.604 260.307

7

715.674

481.929

8 9 10 11 12

12.258 90.296 30.841 6.923 2.628 605 9 51.766

23.186 79.211 27.864 5.113 2.678 268 31.214

1.190.344

920.374

14 15 16

676.090 25.195 268.417

572.089 57.254 131.579

17 18 19

8.106 7.645 13.412

98 5.206 16.656

998.865

782.882

13

Eszközök összesen

Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek Céltartalékok Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen Alárendelt kölcsöntőke

20

9.500

9.500

Jegyzett tőke Tőketartalék Kötelező tartalékok Felhalmozott eredmény Kisebbségi részesedés

21 21 22

87.570 18.082 5.995 22.135 48.197

87.570 18.082 4.342 13.177 4.821

181.979

127.992

1.190.344

920.374

240.940

206.347

10

Saját tőke összesen Források és saját tőke összesen Függő és jövőbeni kötelezettségek

23

2 A 6 - 43 oldalon található megjegyzések a konszolidált pénzügyi kimutatások elválaszthatatlan részét képezik.

Magyar Fejlesztési Bank Rt. Nemzetközi számviteli standardok szerint összeállított konszolidált eredménykimutatás 2006. december 31. (millió forintban)

Megjegyzések Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek Fizetett kamatok és kamatjellegű ráfordítások Nettó kamatbevétel Várható hitelveszteség utáni értékvesztés feloldás

24

Kapott jutalékok és díjjellegű bevételek Fizetett jutalék és díjjellegű ráfordítások Nettó jutalék és díjbevétel Befektetések értékesítésének, megszűnésének eredménye Befektetések várható veszteségére képzett értékvesztés Üzleti vagy cégérték értékvesztés Osztalék bevétel Deviza kereskedelem eredménye, nettó Egyéb bevételek Egyéb működésből származó bevétel Általános és adminisztratív költségek Egyéb céltartalék képzés Egyéb ráfordítások Egyéb működési ráfordítások

Adózás utáni eredmény Kisebbségi részesedés Tárgyévi adózott eredmény

2005

58.610 (36.580) 22.030

47.433 (23.833) 23.600

9.178

19.479

2.539 (710) 1.829

1.589 (902) 687

1.288

756

24 24

(2.320) (66)

(4.572) (38)

25

39 27 8.649 8.715

145 (246) 4.836 4.735

26 24 25

Adózás előtti eredmény Társasági adó

2006

27

(16.275) (3.860) (5.615) (25.750)

(13.704) (4.017) (4.659) (22.380)

14.904

22.267

(3.266)

(6.224)

11.638

16.043

(232) 11.406

(123) 15.920


Magyar Fejlesztési Bank Rt. Nemzetközi számviteli standardok szerint összeállított konszolidált cash flow kimutatás 2006. december 31. (millió forintban)

Megjegyzés

2006

2005

14.672

22.144

1.623 (10.197) (3.586) 1.884 66 19

1.351 (19.857) 4.572 378 38 (67)

2.982 (223.548) 10.928

1.407 (152.776) 2.207

(22.436) (346)

(16.799) (544)

(32.059) 104.001 8.008

36.575 94.241 (778)

2.439 (3.244) (3.266) (152.060)

4.017 (8.016) (6.224) (38.131)

Befektetési tevékenységből származó pénzeszközváltozás Értékpapírok változása Befektetések változása értékvesztés nélkül Tárgyi eszközök és immateriális javak értékesítése Tárgyi eszközök konszolidációs kör változásából eredő eredménye Tárgyi eszközök és immateriális javak beszerzése Befektetési tevékenyséből származó pénzeszközváltozás

(11.085) 609 1.447 (1.956) (2.959) (13.944)

56.708 (11.865) 727 6 (1.681) 43.895

Pénzügyi műveletekből származó pénzeszközváltozás Tárgyévben kifizetett osztalék Tárgyévben ki nem fizetett osztalék Kötvénykibocsátás, (visszafizetés), illetve valós érték változás Pénzügyi instrumentumok átértékelése Saját tőkén keresztül Kisebbségi érdekeltség változása Pénzügyi műveletekből származó nettó pénzeszközváltozás

136.838 (795) 43.376 179.419

(3.000) (8.000) 4.116 3.428 103 (3.353)

13.415 8.604 22.019

2.411 6.193 8.604

Szokásos tevékenységből származó pénzeszközváltozás Adózás előtti eredmény Az adózott eredmény módosításai Értékcsökkenés Várható hitelveszteség utáni értékvesztés változása Részesedések után értékvesztés változása Egyéb eszközök utáni értékvesztés változása Üzleti vagy cégérték utáni értékvesztés változása Tárgyi eszközök és immateriális javak értékesítésből származó bevétel /(ráfordítás) Eszközök változása Hitelintézetekkel szembeni követelések változása Hitelek változása értékvesztés nélkül Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök változása Egyéb eszközök változása értékvesztés levonása nélkül Tényleges adókövetelés változása Kötelezettségek változása Ügyfelek által elhelyezett betétek változása Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek változása Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek változása Céltartalék változása Egyéb kötelezettség változása Társasági adó, illetve halasztott adó Szokásos tevékenységből származó nettó pénzeszközváltozás

Nettó pénzeszközök változása Pénzeszközállomány január 1-jén Pénzeszközállomány december 31-én

26 24 24 24 24

24 27


Magyar Fejlesztési Bank Rt. Nemzetközi számviteli standardok szerint összeállított konszolidált saját tőke változás kimutatás a 2006. december 31-ével záruló évre . (millió forintban)

Megjegyzések Egyenleg 2005. január 1-én

Jegyzett tőke

Részvény kibocsátási felár

21

21

87.570

Átsorolás Kötelező tartalék Pénzügyi instrumentumok átértékelése Adózott eredmény Kisebbségi részesedés változása Osztalék Egyenleg 2006. január 1-jén

Felhalmozott Kötelező Kisebbségi eredmény és Tőketartalék tartalékok eredménytartalék részesedés Összesen 21

22

52.036

106.011

1.812

(52.036)

(87.929) 2.530

4.718

139.965 (2.530) 3.474 15.920 103 (11.000)

87.570

-

18.082

Kötelező tartalék Pénzügyi instrumentumok átértékelése Adózott eredmény Kisebbségi részesedés változása Egyenleg 2006. december 31-én

(132.652)

4.342

13.177

1.653

(1.653) (795) 11.406

4.821

43.376 87.570

-

18.082

5.995

22.135

48.197

119.495 3.474 15.920 103 (11.000) 127.992 (795) 11.406 43.376 181.979


Magyar Fejlesztési Bank Rt. Megjegyzések a konszolidált pénzügyi kimutatásokhoz 2006. december 31. (millió forintban)

1. BEVEZETÉS Magyar Fejlesztési Bank Rt. (a továbbiakban: ”a Bank” vagy „MFB”) a magyar törvényi előírásoknak megfelelően bejegyzett részvénytársaság, és forintban illetve devizában folytatott kereskedelmi banki tevékenységre vonatkozó engedéllyel rendelkezik. A Bank elsősorban hosszú lejáratú hitelek, valamint fejlesztési tőkebefektetések nyújtásával és befektetések kezelésével foglalkozik. A Bank jogállását és tevékenységét a többször módosított Magyar Fejlesztési Bank Részvénytársaságról szóló 2001. évi XX. törvény (a továbbiakban: „az MFB törvény”) szabályozza, mely 2001. június 15-én lépett hatályba. A Bank székhelye Budapesten, a Nádor u. 31. szám alatt található. A Bankban a Magyar Állam 100%-os tulajdoni hányaddal rendelkezik. Az államot, mint részvénytulajdonost a Gazdasági és Közlekedési Minisztériumot vezető Miniszter képviselte 2006-ban.

2. A SZÁMVITELI POLITIKA LÉNYEGES ELEMEINEK ÖSSZEFOGLALÁSA Ezen konszolidált pénzügyi kimutatásokban a Bank és leányvállalatai (a „Csoport”) által alkalmazott számviteli politika lényeges elemei a következők:

a) IFRS-eknek való megfelelés A jelen konszolidált pénzügyi kimutatások az Európai Unió által is elfogadott Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Standardokkal („IFRS”) összhangban készültek, melyet a Nemzetközi Számviteli Standard Testület („IASB”) állított össze, és amelyet magyarázatokkal az „IFRIC” Nemzetközi Pénzügyi Beszámolási Értelmezési Bizottság lát el. A Bank a konszolidált éves beszámoló készítési kötelezettségének a Számviteli törvény 10. § (3) alapján azzal tesz eleget 2006. január 1-jétől, hogy az Európai Közösségek Bizottságának 1725/2003 EK rendeletében foglalt nemzetközi számviteli standardoknak megfelelően állítja össze a konszolidált pénzügyi kimutatásait. A konszolidált pénzügyi kimutatásokat az Igazgatóság 2007. június 11-én jóváhagyta.

b) A konszolidált pénzügyi kimutatások készítésének alapelve A konszolidált pénzügyi kimutatások elkészítése során a derivatív pénzügyi instrumentumok, a nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök és kötelezettségek, valamint az értékesíthető pénzügyi eszközök esetében a valós értékelést alkalmaztuk, kivéve azokat az eseteket, ahol a valós értéket nem lehetett megbízhatóan meghatározni. Az ilyen tételeket amortizált bekerülési értéken vagy bekerülési értéken mutatjuk ki. Az egyéb pénzügyi eszközök és kötelezettségek, valamint a nem pénzügyi eszközök és kötelezettségek amortizált bekerülési értéken vagy bekerülési értéken kerülnek kimutatásra. A jelen konszolidált pénzügyi kimutatásokban minden összeg millió magyar forintban (mFt) kerül kimutatásra.

6


2.

A SZÁMVITELI POLITIKA LÉNYEGES ELEMEINEK ÖSSZEFOGLALÁSA (FOLYTATÁS)

c) Külföldi fizetőeszközök forintra való átváltása A jelen konszolidált pénzügyi kimutatásokban szereplő tételek értékelése magyar forintban történt, az elsődleges gazdasági környezet pénzneme szerint, melyben a Csoport működik (funkcionális pénznem). A Csoport a külföldi devizában lebonyolított ügyleteket a funkcionális pénznemre számítja át az ügylet napján érvényes Magyar Nemzeti Bank által közzétett devizaárfolyam alapján. A pénzügyi teljesítésből, vagy a külföldi pénznemben nyilvántartott pénzügyi eszközök és kötelezettségek év végi átértékeléséből származó árfolyam nyereségek illetve veszteségek az eredménykimutatásban kerülnek elszámolásra, kivéve a cash flow fedezeti ügyleteket és a nettó befektetés fedezeti ügyleteket, melyek elszámolása a tőkével szemben történik. A külföldi devizában nyilvántartott eszközök és források átértékelésekor a Csoport a mérleg fordulónapján érvényes Magyar Nemzeti Bank által közölt árfolyamot alkalmazza. A konszolidált pénzügyi kimutatásokban alkalmazott 2006. december 31-i árfolyamok a következők voltak: 191,62 Ft/USD és 252,3 Ft/EURO. (2005. december 31-én: 213,58 Ft/USD és 252,73 Ft/EURO)

d) A konszolidáció alapja Leányvállalatok A leányvállalatok körébe a Bank által ellenőrzött társaságok tartoznak. Ellenőrzés abban az esetben áll fenn, amikor a Bank közvetlenül vagy közvetve irányítja egy adott vállalkozás pénzügyi és működési politikáját. A konszolidált pénzügyi kimutatások az ellenőrzés kezdetétől az ellenőrzés megszűnésének dátumáig terjedő időszakra vonatkozóan tartalmazzák a leányvállalatok pénzügyi kimutatásait.

Társult vállalkozások A társult vállalkozások olyan társaságok, amelyek pénzügyi és működési politikájára a Csoport jelentős befolyást gyakorol, azonban ellenőrzést nem. A Bank a társult vállalkozásokban lévő részesedéseket equity módszerrel számolja el, a bekerülési értékük a beszerzés költségén van kimutatva, figyelembe véve az üzleti és cégértéket, melyet a későbbiekben a csoportra jutó saját tőke változással módosít. A változások közvetlenül az eredményben kerülnek kimutatásra.

Közös vezetésű vállalkozások Közös vezetésű vállalkozásoknak minősülnek azok a vállalkozások, amelyek tevékenysége felett a Csoport szerződéses megállapodás alapján közös ellenőrzést gyakorol. A konszolidált pénzügyi kimutatások a közös ellenőrzés kezdetétől az ellenőrzés megszűnésig terjedő időszakra vonatkozóan arányosan tartalmazzák a vállalkozások eszközeinek, forrásainak, bevételeinek és költségeinek a Csoportra eső részét.

7


2.


e) A konszolidáció folyamata A konszolidáció során kiszűrt tranzakciók A konszolidált pénzügyi kimutatások összeállítása során a Csoporton belüli tranzakciókból származó követelések, kötelezettségek, hozamok, ráfordítások és költségek, valamint a közbenső eredmény kiszűrésre kerültek. Üzleti vagy cégérték A felvásárláskor keletkező üzleti vagy cégérték a beszerzési költségnek a megvásárolt eszközök, kötelezettségek és függő kötelezettségek valós értékének részesedés arányos értékét meghaladó részéből áll. 2004. január 1-jétől, - követve az IFRS 3 előírásait - az üzleti vagy cégérték után amortizáció nem számolható el, ezért évente, az értékvesztés teszt során megállapított szükséges mértékű értékvesztés kerül elszámolásra. Negatív üzleti vagy cégérték A felvásárláskor keletkező negatív üzleti vagy cégérték a megvásárolt eszközök, kötelezettségek és függő kötelezettségek valós értékének részesedés arányos értékének a beszerzési költséget meghaladó részéből áll. A tárgyévben keletkezett negatív üzleti vagy cégérték azonnal kivezetésre kerül az eredménnyel szemben.

f) Pénzeszközök és pénzeszköz egyenértékesek A pénzeszközök és pénzeszköz egyenértékesek közé a bankjegyek és pénzérmék, a központi bankoknál elhelyezett, szabadon felhasználható bankbetétek és az olyan magas likviditású pénzügyi eszközök tartoznak, melyeknek eredeti lejárata 3 hónapnál kevesebb. Ezen eszközök valós érték változásának kockázata alacsony, és a Csoport rövidtávú kötelezettségeinek kiegyenlítésére szolgálnak. A Pénzeszközök és pénzeszköz egyenértékesek a mérlegben amortizált bekerülési értéken kerülnek kimutatásra.

g) Származtatott pénzügyi instrumentumok A működési, hitelezői és befektetői tevékenységből származó deviza, kamatláb és piaci kockázatok kezelésére a Csoport határidős, kamatlábswap és devizaswap ügyleteket, valamint határidős és azonnali devizaműveleteket végez. A Csoport spekulációs céllal nem köt derivatív ügyletet. A derivatív ügyletek bevételeit és ráfordításait piaci jegyzés (mark-to-market) alapján kell megállapítani, az értékváltozásokat az eredménykimutatásban azonnal szerepeltetni kell.

8


2.


h) Pénzügyi eszközök és kötelezettségek i)

Besorolás

A nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök vagy kötelezettségek azok az instrumentumok, melyeket a Csoport főként rövid távú profitszerzés céljából tart. Ezek közé sorolhatók részesedések, kötvények, egyes megvásárolt hitelek, valós érték fedezeti ügyletek, az olyan derivatív ügyletek, melyek nem megjelölt és hatékony fedezeti instrumentumok, és a pénzügyi instrumentumok eladásából származó kötelezettségek. A keletkeztetett kölcsönök és követelések azok a kölcsönök és követelések, melyeket a Csoport nem rövid távú profitszerzés céljából tart. A keletkeztetett kölcsönök és követelések közé tartoznak a bankoknak és ügyfeleknek adott kölcsönök és előlegek, kivéve a megvásárolt hiteleket. A lejáratig tartandó eszközök olyan pénzügyi eszközök, melyek fix vagy meghatározható kifizetésekkel, illetve fix lejárattal rendelkeznek. Ezeket a Csoport szándékai és lehetőségei szerint a lejáratig tartja. A 2004. év során a Bank a „Lejáratig tartandó pénzügyi eszközök” közül az „Értékesíthető eszközök” közé sorolta pénzügyi eszközeit. Ennek megfelelően a Csoportnak az összes „Lejáratig tartandó pénzügyi eszközét” át kellett sorolnia, és a következő két pénzügyi évben (2005 és 2006) nem sorolhat a „Lejáratig tartandó pénzügyi eszközök” közé pénzügyi instrumentumot. Az értékesíthető eszközök közé sorolandók azok a pénzügyi eszközök, amelyeket a Csoport nem kereskedési céllal tart, nem a Csoport által keletkeztetettek, illetve amelyeket a Csoport nem lejáratig tart. Ebbe a kategóriába tartoznak a bankközi kihelyezések, egyes értékpapírok és a részesedések.

ii) Bekerülés A Csoport könyveiben a pénzügyi eszközök és kötelezettségek a teljesítési napon kerülnek felvételre, kivéve a derivatív eszközöket, melyek a kötésnapon kerülnek felvételre. A pénzügyi eszközöket beszerzési költségen kell felvenni a könyvekbe, beleértve a tranzakciós költségeket is. A pénzügyi eszközök kikerülnek a könyvekből, ha a Csoport többé nem jogosult a pénzügyi eszközből származó cash flow-ra, illetve ha a Csoport átruházta lényegében az összes tulajdonlással kapcsolatos kockázatot és hasznot.

iii) Értékelés A nyilvántartásba vételt követően minden nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszköz és értékesíthető eszköz nyilvántartása valós piaci értéken történik, kivéve azokat, amelyeknek nincs aktív piacról származó jegyzett piaci ára, és ezért a valós piaci értéket nem lehet megbízhatóan meghatározni. Ezek az értékvesztéssel csökkentett tranzakciós költségeket is magában foglaló bekerülési értéken vannak nyilvántartva.

9


2.

A SZÁMVITELI POLITIKA LÉNYEGES ELEMEINEK ÖSSZEFOGLALÁSA (FOLYTATÁS) A nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök értékelésének hatása közvetlenül az eredménykimutatásban, míg az értékesíthető eszköz értékelésének hatása a saját tőkében kerül kimutatásra. Minden nem a nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettség, keletkeztetett kölcsön és követelés, illetve lejáratig tartandó instrumentum értékvesztéssel csökkentett amortizált bekerülési költségen van nyilvántartva. A díjak és engedmények, köztük a kezdeti tranzakciós költségek, a vonatkozó eszköz könyv szerinti értékének részét képezik, és időarányosan amortizálásra kerülnek az adott eszköz effektív kamatlábával.

iv) A valós piaci érték megállapításának alapelvei A pénzügyi eszközök valós piaci értékének alapja a mérleg fordulónapján érvényes jegyzett piaci ár, a tranzakciós költségek levonása nélkül. Ha jegyzett piaci ár nem áll rendelkezésre, akkor a valós piaci érték árazási modellekkel, vagy diszkontált cash flow technikákkal becsülhető meg. A diszkontált cash flow technikák használata során a becsült jövőbeli pénzáramlások a vezetőség legjobb becslésén alapulnak, és a felhasznált diszkontráta a hasonló feltételű eszközök piacán a mérleg fordulónapján érvényes ráta. Az árazási modellek használata során a forrásadatok a mérleg fordulónapján érvényes piachoz köthető értékeken alapulnak. A tőzsdén nem forgalmazott származtatott pénzügyi termékek valós piaci értéke az az érték, amit a Csoport a mérleg fordulónapján, normál üzleti feltételek között és a felek hitelképességére tekintettel érvényesíthetne.

i) Részesedések A meghatározó részesedések azokat a befektetéseket tartalmazzák, ahol a közvetlen módon birtokolt részesedéseken keresztül a Bank döntő befolyással bír a cég pénzügyi politikájának és működésének irányítására. A befolyásoló részesedések azokat a befektetéseket tartalmazzák, ahol közvetlen módon birtokolt részesedéseken keresztül a Bank jelentős befolyással bír a cég pénzügyi politikájának és működésének meghatározásában, de nem irányítja azt. Az egyéb részesedések olyan befektetéseket foglalnak magukban, melyek nem felelnek meg az előbbi feltételeknek.

j) Tárgyi eszközök A tárgyi eszközök beszerzési értéken szerepelnek a könyvekben, a halmozott értékcsökkenés, illetve a halmozott terven felüli értékcsökkenés levonása után. Az értékcsökkenés a tárgyi eszközök hasznos élettartama alatt az eredménykimutatásban kerül elszámolásra, lineáris módszerrel. Nincs értékcsökkenés elszámolva a földterületekre, képzőművészeti alkotásra, befejezetlen beruházásra, üzemkörön kívüli tárgyi eszközökre.

10


2.

A SZÁMVITELI POLITIKA LÉNYEGES ELEMEINEK ÖSSZEFOGLALÁSA (FOLYTATÁS) Az eszközök hasznos élettartamának alapján kalkulált, lineáris leírási módszer szerinti értékcsökkenési kulcsok a következők: Ingatlanok Ingatlanok bérleti joga Bérelt ingatlanon végzett beruházás Irodai és egyéb műszaki gépek berendezések Mobiltelefonok Gépjárművek Számítástechnikai eszközök

2% 1 – 50 % 17 % 14,5 – 20 % 50 % 20 – 30 % 17 – 33 %

k) Immateriális javak Az immateriális javak amortizációval csökkentett beszerzési értéken szerepelnek a könyvekben. Az immateriális javak időközönkénti felülvizsgálata során az értékkel már nem rendelkező immateriális javak teljes egészében amortizálásra kerülnek. A hasznos élettartamon alapuló amortizációs ráták a következők: Szoftverek Egyéb immateriális javak

12,5 – 33 % 17 – 33 %

l) Pénzügyi eszközök értékvesztése A Csoport hitelállományát negyedévente minősíti. A hitelek az értékvesztéssel csökkentett, még fennálló tőkekintlévőségnek megfelelő értéken kerülnek kimutatásra. A hitelezési veszteségekre elszámolt értékvesztések szintje a követelések várható megtérülése alapján kerülnek meghatározásra. Az értékvesztések az eredmény terhére kerülnek elszámolásra. Ha a következő időszakban az értékvesztés összege lecsökken, a visszaírandó összeg az eredménykimutatásban kerül kimutatásra.

m) Kibocsátott kötvények A kibocsátott kötvények azon része, melynek kamatkockázatát a Bank kamatcsere ügyletekkel fedezi, valós értéken kerül kimutatásra, másik részét a Bank bekerülési értéken tartja nyilván, módosítva a diszkonttal és a prémiummal, illetve a kibocsátási költségek amortizációjával.

n) Kötelező tartalékok i) Általános tartalék Az 1996. évi CXII. számú törvény 75. paragrafusa értelmében a nettó adózott nyereség 10%-ának megfelelő általános tartalékot kell képezni. A magyar jogszabályok értelmében megképzett és felhasznált általános tartalék a pénzügyi kimutatásokban közvetlenül az eredménytartalékot változtatja, és így nincs hatása az adott évi eredményre.

11


2.


ii) Általános kockázati céltartalék A Bank az 1996. évi CXII. számú törvény 87. paragrafusa alapján a kockázatvállalással összefüggő, előre nem látható, illetőleg előre nem meghatározható lehetséges veszteségeinek fedezetére kockázati céltartalékot képezhet. A kockázati céltartalék mértéke a kockázatokkal súlyozott eszközállomány maximum 1,25%-a. A magyar jogszabályok értelmében megképzett általános kockázati céltartalék a pénzügyi kimutatásokban közvetlenül az eredménytartalékot változtatja, és így nincs hatása az adott évi eredményre.

o) Kamat- és jutalékbevételek és ráfordítások A kamatbevételek a fennálló tőkekövetelés alapján elhatárolásra kerülnek, és az eredménykimutatásban kerülnek elszámolásra. Abban az esetben, ha a vezetőség tudomására jut olyan tény, mely alapján valószínűsíthető, hogy a valamely adós fizetési kötelezettségeinek a jövőben nem tud eleget tenni, a kamatelhatárolás függővé tételre kerül. Minden ilyen jellegű kamatbevétel a konszolidált pénzügyi kimutatásokban visszavezetésre kerül, és egy mérlegen kívüli függő számlán tartja nyilván a Csoport.

p) Hitelfelvételi költségek Hitelfelvételi költség minden olyan kamat és egyéb költség, amely a Csoport forrásbevonási tevékenységével kapcsolatban merül fel. A hitelfelvételi költségek a hitel futamideje alatt arányosan kerülnek elszámolásra.

q) Osztalék bevétel Az osztalék bevételek abban az időszakban kerülnek elszámolásra, amelyben az osztalék meghatározása és jóváhagyása megtörtént.

r) Társasági adó Az évente fizetendő társasági adó mértéke a magyar törvények alapján meghatározott adókötelezettségen alapul, amely korrigálva van a halasztott adóval. A társasági adó az eredménykimutatásban kerül elszámolásra, azon esetek kivételével, amikor olyan tételekre vonatkozik, amelyek közvetlenül a tőkében kerülnek elszámolásra. Ezen esetekben a vonatkozó társasági adó is közvetlenül a tőkében kerül elszámolásra. A fizetendő társasági adó meghatározása a tárgyév adóköteles jövedelme és a magyar törvények szerint megállapított adókulcsok segítségével történik, tekintetbe véve az előző évek esetleges módosításait is. A társasági adó alapja a növelő, csökkentő tételekkel korrigált adózás előtti eredmény, mértéke 16% (2005-ben 16%) A fizetendő társasági adó soron kerül kimutatásra a hitelintézetek különadója, amely 2005ben és 2006-ban volt hatályos. Az adó alapja az adózás előtti eredmény, mértéke 8 %. A fizetendő társasági adó soron kerül kimutatásra, továbbá a magyar törvények alapján 2006 szeptemberétől bevezetett szolidaritási adó, melynek alapja a növelő, csökkentő tételekkel korrigált adózás előtti eredmény, mértéke 4%.

12


2.

A SZÁMVITELI POLITIKA LÉNYEGES ELEMEINEK ÖSSZEFOGLALÁSA (FOLYTATÁS) A halasztott adó a mérleg módszerrel kerül meghatározásra, az eszközök és források számviteli és az adóalapban elszámolható értékének átmeneti különbségei alapján. A halasztott adó elszámolására akkor kerül sor, ha valószínűsíthető, hogy az átmeneti eltérések kiegyenlítődésekor az eszköz vagy a kötelezettség realizálható. A halasztott adó mértékének meghatározása a magyar törvény szerint megállapított, a konszolidált mérleg időpontjában érvényben lévő adókulcs segítségével történik.

s) Cash flow A cash flow kimutatásban a pénzeszközök magukban foglalják a készpénzt, valamint a Magyar Nemzeti Banknál elhelyezett számlapénzből és a három hónapnál rövidebb lejáratú betétekből származó egyenlegeket.

t) Átminősítések A tárgyévi beszámolóval való összehasonlíthatóság érdekében az előző időszakok pénzügyi kimutatásaiban közétett egyes tételek átsorolásra kerültek. A 2005. évi pénzügyi kimutatásban az egyéb kötelezettségek között kimutatott adófizetési kötelezettség összege a 2006. évi pénzügyi kimutatás 2005. évi bázis adatai között az egyéb követelések soron került kimutatásra a két időszak összehasonlíthatósága miatt.

u) Mérlegfordulónap utáni események A mérlegfordulónap utáni események olyan kedvező vagy kedvezőtlen események, melyek a mérleg fordulónap és a beszámoló jóváhagyásának dátuma között következnek be. Ezek az események az IAS 10 alapján lehetnek módosító és nem módosító események. Minden mérlegfordulónap utáni módosító esemény figyelembe vételre került a Csoport konszolidált pénzügyi kimutatásainak összeállításakor. Az ezen konszolidált pénzügyi kimutatás 35. Megjegyzése tartalmazza a jelentős, nem módosító mérlegfordulónap utáni események leírását.

v) Szegmensek szerinti jelentés Az üzleti szegmens egy gazdálkodó olyan elkülöníthető része, amely egy egyedi terméknek vagy szolgáltatásnak, vagy egymással összefüggő termékek vagy szolgáltatások csoportjának nyújtásával foglalkozik, és amelyet a többi üzleti szegmenstől eltérő kockázatok és hozamok jellemeznek. A földrajzi szegmens egy gazdálkodó olyan elkülöníthető része, amely egy bizonyos gazdasági környezetben nyújt termékeket vagy szolgáltatásokat, és amelyet a más gazdasági környezetben működő részekétől eltérő kockázatok és hozamok jellemeznek.

13


3. KOCKÁZATKEZELÉSI ELVEK A Bank a következő fő üzleti kockázattal szembesül tevékenysége során: hitelkockázat, kamatkockázat, likviditási kockázat és deviza árfolyamkockázat. A kockázatkezelés elveit a Bank Igazgatósága határozza meg a Magyar Nemzeti Bank és a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete által megszabott korlátokon belül. Az így kialakított elvek alkalmazását és betartását az Igazgatóság felügyeli. A Bank olyan jelentéstételi rendszereket alakított ki, amelyek lehetővé teszik a kockázatos területek ellenőrzését. A Bank különféle devizákban köti szerződéseit (beleértve a magyar forintot is), valamint felhasználja a rendelkezésére álló különböző pénzügyi instrumentumokat is. A mérlegben szereplő, illetve mérlegen kívüli eszközök és források az adott devizában kerülnek kimutatásra, és amennyiben nincs ettől eltérő utalás, ezen eszközök és források elszámolása piaci értéken történik, kivéve a fedezeti ügyletként elszámolt eszközöket és forrásokat. A banki tranzakciókat, amennyiben nincs ettől eltérő utalás, a Bank piaci árfolyamon hajtja végre.

a)

Hitelkockázat A hitelkockázat lényege, hogy a Bank adott ügyfele nem tudja vagy nem akarja teljesíteni a vállalt kötelezettségeit. Hitelkockázat többnyire a hitelfolyósítás, befektetés és a Bank által végzett egyéb tevékenységek során merülhet fel. A hitelkockázat kezelésének irányítása a Bank Igazgatóságának a feladata. Ennek keretében elfogadja a hitelezési tevékenységre vonatkozó szabályzatokat, beleértve az engedélyeztetési eljárást, a szabadon felhasználható hitelkeretekre, a hitelportfolió koncentrálódására vonatkozó irányelveket, a hitelkockázatok mérésénél alkalmazandó elveket, az ügyfelek kockázatminősítését, valamint a vezetőség tevékenységének minőségi és pénzügyi értékelését is. A Bank a hitelekből eredő kintlévőségeket és befektetéseket negyedévente megvizsgálja. A Bank a hiteleket olyan rendszer szerint rangsorolja, amely minőségi szempontokat és számadatokat is tartalmaz. A Költségvetési Törvény az MFB, a Magyar Export-Import Bank Zrt. és a Hitelgarancia Zrt. részére 400, 80 illetve 300 milliárd Forint, összesen 780 milliárd Forint eszköz oldali állami garancia és viszontgarancia keretet határozott meg 2006. évre (2005 évben: MFB: 400 milliárd Forint, Magyar Export-Import Bank Zrt.: 80 milliárd Forint). A forrás oldali állami garancia keret az MFB és a Magyar Export-Import Bank Zrt. esetében 1.200 illetve 220 milliárd Forint, összesen 1.420 milliárd Forint volt 2006-ban (2005 évben: 1.000 illetve 220 milliárd Forint). A Költségvetési Törvény a Magyar Exporthitel Biztosító Zrt. részére a nem piacképes biztosítások állományára 250 milliárd Forint keretet határozott meg 2006. évben (2005: 250 milliárd Forint).

b)

Kamatkockázat A kamatkockázat annak a hatásnak a mértékével mérhető, amelyet a piaci kamatlábak változása gyakorol a kamatrésekre és a nettó kamatjövedelemre. A kamatlábkockázat az adott időszakban lejáró vagy átárazódó eszközök, források és mérlegen kívüli tételek nyitott pozíciójának függvénye. A Bank az eszközök és források átárazásának és lejáratának összehangolásával csökkenti ezt a kockázatot, beleértve a származékos termékek felhasználását is.

14


3.

KOCKÁZATKEZELÉSI ELVEK (FOLYTATÁS) A kamatlábkockázat kezelését az Igazgatóság felhatalmazása alapján az Eszköz-forrás Gazdálkodási bizottság végzi, amely az egyes ügyletekre pozíciós limiteket határoz meg és folyamatosan figyelemmel kíséri ezeket a limiteket annak érdekében, hogy korlátozza a kamatlábmozgások hatását a folyó hozamokra és a kamatérzékeny eszközök és források értékére.

c)

Likviditási kockázat A Bank politikája az eszközök és források, valamint a mérlegen kívüli kötelezettségek olyan szerkezetének kialakítása, amely lehetővé teszi a bevételek maximalizálását, ugyanakkor biztosítja, hogy megfelelő összegek álljanak rendelkezésre valamennyi kötelezettség esedékességkori teljesítéséhez. Cash flow tervek és napi likviditási jelentések készülnek a felső szintű vezetés számára, amelyek elősegítik a likviditási helyzet folyamatos figyelemmel kísérését.

d)

Deviza árfolyamkockázat A Bank mérlegében szereplő, illetve mérlegen kívüli tételei között szerepelnek különböző, külföldi devizákban nyilvántartott eszközök és források. Deviza árfolyamkockázat akkor merül fel, ha egy adott devizában nyilvántartott tényleges vagy előre jelzett eszközállomány nagyobb vagy kevesebb az ugyanabban a valutában nyilvántartott forrásállománynál. A Bank a mérlegben szereplő és a mérlegen kívüli eszközök és források devizaszerkezetét határidős devizaügyletek és egyéb fedezeti ügyletek segítségével alakítja. A Bank politikája, hogy nem végez devizaspekulációt és szigorúan korlátozott szabályokon belül nyit devizapozíciót. Az Igazgatóság a törvényben előírt és a belső szabályzatok, valamint az általa elfogadott stratégia alapján határozza meg az egyes szabályzatokat és figyeli azok betartását. Ezeknek a limiteknek a betartását- beleértve a napközbeni limitet is – a Bank folyamatosan figyeli. A Bank devizaforrásaiból származó árfolyamkockázatait a Bank és a Pénzügyminisztérium között 2004. január 27-én aláírt, visszamenőleges hatállyal létrejött árfolyam-garanciára vonatkozó megállapodás fedezi, mely értelmében az EURO források más devizában történő kihelyezéséből származó árfolyamveszteségeket az Állam megtéríti, míg az árfolyamnyereséget a Bank az Államnak a futamidő végén vagy az EURO-ra történő átállással egyidejűleg, egy összegben fizeti meg. A Költségvetési Törvény a Csoport részére 1.000 milliárd Forint árfolyam-garancia keretet határozott meg 2006. évre. (2005. évre: 900 milliárd Forint)

15


4. A SZÁMVITELI POLITIKÁBAN ALKALMAZOTT KRITIKUS SZÁMVITELI BECSLÉSEK A Bank becsléseket és feltételezések alkalmaz, melyek hatással lehetnek az eszközök és források következő pénzügyi évben történő bemutatására. Ezen becslések és megítélések – melyeket a Bank folyamatosan felülvizsgál – múltbeli tapasztalatokon, illetve jövőbeni eseményekkel kapcsolatos várakozásokon alapulnak. A Bank hitelállományát a szükséges értékvesztés elszámolása miatt negyedévente felülvizsgálja. Az értékvesztés eredménykimutatásban való elszámolásának meghatározásakor a Bank mérlegeli, hogy van-e olyan megfigyelhető adat, mely azt jelzi, hogy a hitelállomány becsült jövőbeni cash flow-jában csökkenés következett be, bár a csökkenés még nem mutatható ki egyedi szinten. Ilyen jelzések lehetnek az adósok fizetési helyzetében bekövetkezett kedvezőtlen változások, vagy olyan országos vagy helyi gazdasági körülmények változása, amelyek együtt mozognak a csoportba tartozó eszközökkel kapcsolatos nem teljesítéssel. A jövőbeni cash flow-k meghatározásához a vezetőség a becsléseit egyrészt a hitelezési kockázatokkal terhelt eszközökkel kapcsolatos múltbeli veszteségekre, másrészt a portfolió hasonló eszközeinek objektív veszteségeire alapozza. A Bank jövőbeli cash flow-k idejének és összegében meghatározására alkalmazott eljárást és becslést rendszeren felülvizsgálja, ezzel csökkentve a különbséget a tervezett és a tényleges veszteség között.

16


5. PÉNZESZKÖZÖK ÉS EGYENLEGEK A MAGYAR NEMZETI BANKKAL 2006 Készpénz és pénzeszköz egyenértékesek Egyenlegek a Magyar Nemzeti Bankkal: Kötelező tartalék Egyéb

2005

14.611

815

6.629 779

2.930 4.859

22.019

8.604

A Magyar Nemzeti Bank előírásainak megfelelően a hitelintézeteknek tartalékot kell elhelyezniük a jegybanknál a betétek meghatározott körére. Ennek mértéke 5% (2005. évben: 5%)

6. HITELINTÉZETEKKEL SZEMBENI KÖVETELÉSEK 2006 Éven belüli lejáratú Éven túli lejáratú

Várható hitelezési veszteségekre képzett értékvesztések (Lásd 24. Megjegyzés)

2005

58.764 198.635

132.216 128.128

257.399

260.344

(74) 257.325

(37) 260.307

A 2006., illetve 2005. december 31-én meglévő hitelintézetekkel szembeni követelések kamat kondíciói az alábbiak szerint bonthatók meg:

2006 Bankközi kihelyezések forintban Bankközi kihelyezések devizában

3,51% - 7,32 % 2,32% - 8,32%

2005 2,28% - 10,04% 2,07% - 6,97%

17


7. HITELEK ÉS ELŐLEGEK A VÁRHATÓ HITELEZÉSI VESZTESÉGEKRE KÉPZETT ÉRTÉKVESZTÉSSEL CSÖKKENTVE

2006 Éven belüli lejáratú Éven túli lejáratú

Várható hitelezési veszteségekre képzett értékvesztések (Lásd 24. Megjegyzés)

2005

437.295 323.549

318.942 218.392

760.844

537.334

(45.170)

(55.405)

715.674

481.929

A 2006., illetve 2005. december 31-én meglévő hitelek kamat kondíciói az alábbiak szerint bonthatók meg:

Forint hitelek Deviza hitelek

8.

2006

2005

3,31% - 10,20% 2,86% - 9,95%

3,45% - 10,10% 2,23% - 8,60%

NYERESÉGGEL VAGY VESZTESÉGGEL SZEMBEN, VALÓS ÉRTÉKEN ÉRTÉKELT PÉNZÜGYI ESZKÖZÖK

2005.december 31

2006.december 31 Bekerülési érték

Magyar államkötvények Diszkont kincstárjegy Egyéb értékpapírok Összesen

Nem realizált nyereség /(veszteség)

Könyv szerinti érték

Bekerülési érték

Nem realizált nyereség /(veszteség)


8.436 3.967 -

(139) (6) -

8.297 3.961 -

18.931 1.799 2.317

130 9

19.061 1.799 2.326

12.403

(145)

12.258

23.047

139

23.186

18


9. ÉRTÉKESÍTHETŐ ÉRTÉKPAPÍROK


2006.december 31 Nem realizált Könyv nyereség szerinti /(veszteség) érték

Magyar államkötvények Deviza kötvények MNB kötvények Diszkont kincstárjegy Egyéb értékpapírok

35.009 44.063 11.697

(511) 20 18

Összesen

90.769

(473)


34.498 -

2005.december 31 Nem realizált Könyv nyereség szerinti /(veszteség) érték

44.083 11.715

70.033 2.128 16 310 3.440

3.274 18 (8) -

73.307 2.146 16 302 3.440

90.296

75.927

3.284

79.211

A 2006. illetve 2005. december 31-én meglévő, hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok kamat kondíciói az alábbiak szerint bonthatók meg:

2006 Magyar Államkövények, éven belüli, forintban Magyar Államkövények, egy és öt év közötti, forintban Magyar Államkövények, egy és öt év közötti, devizában Magyar Államkövények, öt éven túli, forintban Egyéb bankok által kibocsátott egy és öt év közötti, forintban Egyéb bankok által kibocsátott öt éven túli, forintban Egyéb kibocsátott kötvények, egy és öt év közötti, forintban Magyar Nemzeti Bank által kibocsátott, éven túli, forintban

2005

6,25% - 6,90% 6,25% - 9,25% 5,50% - 6,75% 5,90% - 9,25% 7,25% - 8,50% 6,50% - 9,25% -

6,50% - 7,00% 6,25% - 9,25% 6,50% 5,50% - 7,50% 7,90% 8,74% - 9,80% 6,43%

10. RÉSZESEDÉSEK

Társult vállalatok Egyéb részesedések

Részesedésekre képzett értékvesztés (Lásd 24. Megjegyzés)

2006

2005

30.531 4.610

32.113 3.637

35.141

35.750

(4.300)

(7.886)

30.841

27.864

19


10. RÉSZESEDÉSEK (FOLYTATÁS) A Bank befektetési célú portfoliója azokat a részesedéseket tartalmazza, melyeket a Bank hosszú távon kíván portfoliójában tartani. A befektetési célú részesedések a következők: 1. Az MFB törvény meghatározza azon társaságok körét, amelyekben a Bank 100 % tulajdonosi arányt szerezhet. 2. A Bank Tőkefinanszírozási programja keretében bekerült részesedések értéke, mely részesedés arány nem lehet több 50 % -1 szavazatnál társaságonként, és ezeket a részesedéseket 5-12 éven belül értékesíti a Bank. A Csoport a részesedéseit értékvesztéssel csökkentett bekerülési értéken tartja nyilván. A Csoport kereskedési céllal nem tart részesedéseket. Az Állam tulajdonában lévő vállalkozói vagyon értékesítéséről szóló - többször módosított 1995. évi XXXIX. Törvény (Privatizációs tv.) 2006. augusztus 24-től hatályos változása alapján, a törvény mellékletében felsorolt társaságok esetében a Bank tulajdonosi jogokat gyakorol. Ez alapján a Bank a tulajdoni jogok többségével nem rendelkezik, de a szavazati jogok többségével igen. Tekintettel a konszolidációs elszámolási elvekre a kisebbségi részesedés soron a saját tőke részeként jelenik meg a leányvállalati saját tőke és az abban szerzett részesedés egyenlegének azon hányada, mely nem a Csoportot illeti meg. 2006. évben a Privatizációs tv. módosítása keretében bekerült leányvállalatok miatt jelentős mértékben nőtt a konszolidált saját tőke értéke a kisebbségi részesedéseken keresztül, melynek részletezését a következő táblázat tartalmazza :

Társaság neve Hitelgarancia ZRt. Kisvállalkozás-fejlesztő Pénzügyi ZRt. Regionális Fejlesztési Holding ZRt.

Csoportra jutó tulajdoni arány 2006 2005 14,15% 3,15% 0,00%

Privatizációs tv. alapján bekerült társaságok összesen: Egyéb társaságok összesen Összesen:

Csoportra jutó szavazati arány 2006 2005

14,22% 64.22%+1 2,94% 92,65% 100,00%

14,22% 2,94% -

Kisebbségi részesedés 2006 2005 23.825 3.091 14.459

-

41.375

-

6.822

4.821

48.197

4.821

A Bank meghatározó részesedései 2006. illetve 2005. december 31-én a következők voltak:

20


10. RÉSZESEDÉSEK (FOLYTATÁS) Konszolidációba bevont leányvállalatok

Társaság neve

Megj.

1 Alföld Faktoring ZRt.

*

2 Alföld Projekt Kft. 3 Beszállítói Befektető ZRt. 4 Corvinus Első Innovációs Kockázati Tőkealap

*

5 6 7 8 9

Corvinus Nemzetközi Befektetési ZRt. Dél-Alföldi Regionális Fejlesztési Rt. Dél-Dunántúli Regionális Fejlesztési Rt. Duna-Tisza Regionális Fejlesztési ZRt. Északkelet-Magyarországi Regionális Fejlesztési ZRt. 10 Hitelgarancia ZRt.

* * * *

11 Kisvállalkozás-fejlesztő Pénzügyi ZRt. 12 Közép-Magyarországi Regionális Fejlesztési ZRt. 13 Közép-Pannon Regionális Fejlesztési ZRt. 14 Központi Regionális Fejlesztési ZRt. 15 Magyar Export-Import Bank ZRt. 16 Magyar Exporthitel Biztosító ZRt. 17 Magyar Követeléskezelő ZRt. Magyar Közmű ZRt. 18 Nemzeti Ingatlanfejlesztő és Lakásberuházó ZRt. 19 Nyugat-Pannon Regionális Fejlesztési ZRt. 20 Régió Finansz Pénzügyi ZRt. 21 Regionális Fejlesztési Finanszírozó ZRt. 22 Regionális Fejlesztési Holding ZRt. 23 RFH Informatikai Kockázati Tőkealap 24 Vállalkozói Támogatásközvetítő ZRt. 25 Záhony és Térsége Fejlesztési Kft.

* 2*

* * *

2*

* * * * * *

Tevékenység Pénzügyi lízing, kölcsönníújtás, faktorálás Ingatlanügynöki tevékenység Tőkebefektetés Értékpapír ügynöki tevékenység Vagyonkezelés Egyéb pénzügyi közvetítés Egyéb pénzügyi közvetítés Üzletviteli tanácsadás Egyéb pénzügyi közvetítés Egyéb pénzügyi kiegészítő tevékenység Egyéb pénzügyi tevékenység, ügyviteli tanácsadás Üzletviteli tanácsadás Egyéb pénzügyi közvetítés Üzletviteli tanácsadás Export hitelezés Export hitel biztosítás Pénzügyi szolgáltató Közműépítés Ingatlanhasznosítás Üzletviteli tanácsadás Egyéb hitelnyújtás, pénzügyi lízing Pénzügyi lízing, egyéb hitelnyújtás Üzletviteli tanácsadás Értékpapír ügynöki tevékenység Gazdasági szolgáltatás Egyéb gazdasági szolgáltatás

Csoportra jutó tulajdoni arány 2006 2005

0,00% 0,00% 99,96%


49,00%

400 5 2.500

100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 0,00% 94,31% 0,00% 75,08% 0,00% 69,94% -

5.000 15.156 1.130 1.207 700

0,00%

100,00% 100,00% 49,00% 100,00%

Társaság jegyzett Csoportra jutó tőkéje jegyzett tőke 2006 2005 2006 2005

1.225

59 14 2.566

5.000 15.156 15.156 0 0 0

15.156 -

5.150 16.101 710 1.207 683

-

1.613

-

1.240

5.150 16.073 16.101 0 0 0

16.073 -

4.812

4.812

681

684

24.446

22.923

3.458

3.260

2,94%

1.700

1.700

54

50

3.236

3.326

102

98

0,00% 93,63% 0,00% 83,80% 0,00% 99,96% 74,95% 74,95% 74,95% 74,95% 74,94% 74,94% 74,94% 74,94% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%

804 957 1.100 10.100 4.250 2.400 -

10.100 4.250 2.400 1.600

0 0 0 7.570 3.185 2.400 -

7.570 3.185 2.400 1.600

804 957 1.429 13.174 6.555 2.894 -

12.448 6.382 2.863 840

0 0 0 9.874 4.912 2.894 -

9.330 4.783 2.863 840

100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 0,00% 83,41% 0,00% 98,75% 0,00% 100,00% 0,00% 100,00% 0,00% 100,00% 100,00% 100,00% 0,00% 50,88% -

9.388 1.029 200 1.250 9.150 3.000 1.000 435

9.642 -

9.388 0 0 0 0 0 1.000 0

9.642 -

9.982 1.029 203 1.250 14.639 2.956 1.802 309

10.792 -

9.982 0 0 0 0 0 1.802 0

10.792 -

2,94%

92,65%

0

0 0 2.565

14,22%

14,22% 64.22%+1

-

2.530

1.495

3,15%

90,44%

0 0 2.499

Csoportra jutó saját tőke 2006 2005

-

14,15%

-

2.500

Társaság saját tőkéje 2006 2005

0

-

A Regionális Fejlesztési Holding Zrt. tulajdonában lévő részesedés. A Csoport tulajdoni aránya az RFH ZRt-ben 0%. A Magyar Közmű ZRt. 2006. szeptember 30-án beolvadt a Nemzeti Lakásberuházó és Ingatlanfejlesztő ZRt.-be.

21


10. RÉSZESEDÉSEK (FOLYTATÁS) Konszolidációba bevont társult vállalkozások

Társaság neve 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23

Aranykapu ZRt. Biwatec-Felcsút Kft. BoneVita Kft. Budai Egészség Központ Kft. Bükkszéki Sport- és Gyógyhotel Kft. Csepeli Lakásfejlesztő ZRt Debreceni Hús ZRt. Dr. Morik Termelő és Kereskedelmi Kft Egressy Ingatlanberuházó ZRt. Európai Építő Zrt FIREBIRD-Füredi Kapu ZRt Hajdúnánás Lux Kft. Hotel Egerszalók ZRt. Hunguest Hotels Montenegro Immo-Invest 21 ZRt Inter.net Média Kft. Intergas Hungária ZRt. Keresztúri Ingatlanfejlesztő ZRt. Kiskunhalasi Baromfifeldolgozó ZRt. Meditcom Kft. Megatrend Romania SRL. N-GENE Kft. Odin Technologies Budapest Kft.

Megj.

4* 5*

3*

3*

3*

Tevékenység Mezőgazdaság Nemfém visszanyerése hulladékból Fekvőbeteg, járóbeteg ellátás Egyészségügy Gyógyszálló üzemeltetés Ingatlanfejlesztés Mezőgazdaság Vendéglátás Ingatlanhasznosítás Ingatlanforgalmazás Ingatlanhasznosítás Fémmegmunkálás Szállodai szolgáltatás Szállodaüzemeltetés Ingatlan építés Távközlés Energiahordozó nagykereskedelem Ingatlanhasznosítás Élelmiszeripar Szoftver-kiadás Tanácsadás Műszaki kutatás, fejlesztés Hardver szaktanácsadás

Csoportra jutó tulajdoni arány 2006 2005 39,50% 48,78% 41,81% 49,00% 48,98% 49,00% 49,00% 1,54% 48,91% 47,88% 48,95% 29,99% 20,00% 44,50% 49,00% 0,00% 48,78% 48,98% 47,85% 0,00% 39,39% 25,09% 0,00%


48,94% 39,50% 48,94% 48,78% 49.43%+1 49,00% 49,00% 49,00% 48,98% 48,98% 48,98% 49,00% 49,00% 49,00% 49,00% 49,00% 49,00% 48,78% 48,91% 48,91% 48,91% 45,46% 48,95% 48,95% 48,95% 30,00% 20,00% 20,00% 20,00% 44,50% 44,50% 44,50% 49,00% 49,00% 49,00% 49,00% 48,78% 48,78% 48,78% 48,98% 48,98% 48,98% 47,85% 47,85% 47,85% 37,50% 39,39% 39,39% 39,39% 25,09% 49,00% -

Társaság jegyzett tőkéje 2006 2005 595 205 263 245 392 1.000 2.240 205 552 1.802 715 800 500 2.220 560 600 1.230 2.552 3.135 500 399 1.335 300

705 245 392 1.000 2.240 552 715 500 2.224 560 1.230 2.552 3.135 368 -

Csoportra jutó jegyzett tőke 2006 2005 235 100 110 120 192 490 1.098 3 270 863 350 240 100 988 274 0 600 1.250 1.500 0 157 335 0

345 120 192 490 1.098 270 350 100 990 274 600 1.250 1.500 145 -

Társaság saját tőkéje 2006 2005 1.970 191 215 264 1.672 844 6.814 467 503 7.342 738 245 557 1.865 575 548 1.597 2.066 3.071 668 267 1.357 753

2.004 226 699 960 6.675 536 729 556 1.989 560 1.803 2.532 4.287 295 -

Csoportra jutó saját tőke 2006 2005 778 93 90 129 819 414 3.339 7 246 3.515 361 73 111 830 282 0 779 1.012 1.469 0 105 341 0

981 111 342 470 3.271 262 357 111 885 275 880 1.240 2.051 116 -

3* A Regionális Fejlesztési Holding Zrt. tulajdonában lévő részesedés. A Csoport tulajdoni aránya az RFH ZRt-ben 0%. 4* A Kisvállalkozás-fejlesztő Pénzügyi ZRt tulajdonában lévő részesedés. A Csoport tulajdoni aránya a KVFP-ben 3.15%. 5* A társaság nem rendelkezett 2006. évi beszámolóval, ezért az utolsó rendelkezésre álló beszámoló alapján került bevonásra.

22


10. RÉSZESEDÉSEK (FOLYTATÁS) Konszolidációba bevont társult vállalkozások

Társaság neve 24 Park Otthon Klub Kft. 25 26 27 28 29 30 31 32

Megj.

Polgár-Invest Kft. Pólus Palace ZRt. ReMat Kft Royal Balaton Golf&Yacht Ingatlanforgalmazási és Turisztikai ZRt. Salina Invest S.A. Szalók Holding ZRt. Terra Invest ZRt Tiszatavi Ingatlanberuházó és Szolgáltató Kft.

Tevékenység Épület, híd, alagút, közmű, vezeték építése Ingatlan bérbeadás, üzemeltetés Idegenforgalom Szerves vegyi alapanyag gyártás Ingatlanberuházás, -eladás Vagyonkezelés Idegenforgalom Ingatlanforgalmazás Ingatlan bérbeadás, üzemeltetés

3*

Csoportra jutó tulajdoni arány 2006 2005


Társaság jegyzett tőkéje 2006 2005

Csoportra jutó jegyzett tőke 2006 2005

Társaság saját tőkéje 2006 2005

Csoportra jutó saját tőke 2006 2005

48,78% 10,07% 10,07% 48,99% 48,99% 17,81% -

48,78% 36,07% 10,07% 48,99% 48,99% 25%+1 -

205 1.241 2.337 624

1.241 2.337 -

100 125 1.145 111

125 1.145 -

201 1.417 4.938 738

1.397 4.945 -

98 143 2.419 131

141 2.423 -

48,44% 43,51% 43,51% 48,93% 48,93% 48,98% -

48,44% 43,51% 43,51% 48,93% 48,93% 48,98% -

448 1.773 1.768 784

1.632 1.768 -

217 771 865 384

710 865 -

449 1.773 4.314 6.477

1.453 4.525 -

217 771 2.111 3.172

632 2.214 -

0,00%

-

29,00%

-

731

-

0

-

717

-

0

-

3* A Regionális Fejlesztési Holding Zrt. tulajdonában lévő részesedés. A Csoport tulajdoni aránya az RFH ZRt-ben 0%.

2006-ban a konszolidációs körből kikerült társult vállalkozások

Társaság neve Albertfalva Üzletközpont Kft. Civil Biztonsági Szolgálat ZRt. Construktőr Kft. Csépány és Társai Kft. Diószeghy Udvar Kft. Ganz Transelektro Villamossági ZRt. Grafika Press Rt. Organica Környezettechnológiák ZRt. Stúdió '96 ZRt. Telepes Projekt Kft. Viktória Gem Kft.

Tevékenység Ingatlanhasznosítás Szolgáltatás Ingatlanhasznosítás Élelmiszeripar Ingatlanberuházás Nehézipar Nyomdaipar Szennyvíztisztítás Nyomdaipar Ingatlanhasznosítás Kereskedelem

Csoportra jutó Csoportra jutó Társaság Csoportra jutó Társaság saját Csoportra jutó tulajdoni arány szavazati arány jegyzett tőkéje jegyzett tőke tőkéje saját tőke 2006 2005 2006 2005 2006 2005 2006 2005 2006 2005 2006 2005 49,00% 49,00% 560 274 921 451 48,72% 48,72% 156 76 943 459 48,87% 48,87% 133 65 98 48 48,62% 48,62% 109 53 1.256 611 49,00% 49,00% 200 98 200 98 41,98% 41,98% 11.673 4.900 10.388 4.361 48,98% 48,98% 196 96 759 372 48,97% 48,97% 356 174 815 399 49,00% 49,00% 200 98 236 116 48,78% 48,78% 164 80 164 80 48,78% 48,78% 123 60 130 63

23


11. TÁRGYI ESZKÖZÖK A Tárgyi eszközök 2006. évi mozgásai: Ingatlanok

Berendezések

Beruházások

Összesen

3.167 1.530

4.486 1.053

289 86

7.942 2.669

951 (101) 5.547

1.474 (1.898) 5.115

281 (399) 257

2.706 (2.398) 10.919

597 196

2.232 547

-

2.829 743

178 (4) 967

811 (561) 3.029

-

989 (565) 3.996

Bruttó érték Nyitó Konszolidációs kör miatti változás Növekedés Csökkenés Záró Értékcsökkenés Nyitó Konszolidációs kör miatti változás Növekedés Csökkenés Záró Nettó könyv szerinti érték 2005. december 31.

2.570

2.254

289

5.113

2006. december 31.

4.580

2.086

257

6.923

Ingatlanok

Berendezések

Beruházások

Összesen

3.167

4.486

289

7.942

597

2.232

-

2.829

Nettó könyv szerinti érték 2004. december 31.

2.719

2.465

206

5.390

2005. december 31.

2.570

2.254

289

5.113

A Tárgyi eszközök 2005. évi mozgásai: Bruttó érték Záró Értékcsökkenés Záró

24


12. IMMATERIÁLIS JAVAK Az Immateriális javak 2006. évi alakulása: Immateriális javak

Goodwill

Összesen

Bruttó érték Nyitó Konszolidációs kör miatti változás Növekedés Csökkenés Záró

5.074 453 649 (76) 6.100

338 2 340

5.412 455 649 (76) 6.440

2.696 361 714 (63) 3.708

-

2.696 361 714 (63) 3.708

Értékcsökkenés Nyitó Konszolidációs kör miatti változás Növekedés Csökkenés Záró Goodwill értékvesztés -

38 66 104

38 66 104

2005. december 31.

2.378

300

2.678

2006. december 31.

2.392

236

2.628

Nyitó Növekedés Csökkenés Záró

Nettó könyv szerinti érték

Az Immateriális javak 2005. évi alakulása: Immateriális javak

Goodwill

Összesen

Bruttó érték Záró

5.074

338

5.412

Értékcsökkenés Záró

2.696

-

2.696

Goodwill értékvesztés Záró

-

38

38

Nettó könyv szerinti érték 2004. december 31.

2.435

294

2.729

2005. december 31.

2.378

300

2.678

25


13. EGYÉB ESZKÖZÖK 2006 Elhatárolt kamatkövetelések és egyéb elhatárolások Árfolyam garancia miatt, Állammal szembeni követelés Vevők Állami kezességgel fedezett, lejárt kötvényből származó követelés Készlet Állammal szembeni követelés (ingatlan) Állammal szembeni viszontgarancia miatti követelés Biztosítási, viszontbiztosítási ügyletből származó követelés Előlegek Egyéb követelések

Egyéb eszközök utáni értékvesztés (lsd. Megjegyzések 24 - Egyéb követelések és Egyéb eszközök utáni értékvesztés )

2005

30.889 8.748 3.915 3.100 2.405 1.207 896 211 48 2.902

15.366 11.038 22 160 2.323 152 2.824

54.321

31.885

(2.555)

(671)

51.766

31.214

14. BANKKÖZI HITELEK ÉS BETÉTEK 2006

2005

Éven belüli elhelyezés: Magyar Nemzeti Bank által, forintban Egyéb bankok által, forintban Egyéb bankok által, devizában

303 29.324 136.908

606 28.808 115.353

Éven túli elhelyezés: Magyar Nemzeti Bank által, forintban Egyéb bankok által, forintban Egyéb bankok által, devizában

18.738 490.817

303 18.737 408.282

676.090

572.089

A 2006., illetve 2005. december 31-én meglévő, a Magyar Nemzeti Bank és egyéb bankok által elhelyezett betétek kamat kondíciói az alábbiak szerint bonthatók meg: 2006 Magyar Nemzeti Bank és egyéb bankok, forintban Magyar Nemzeti Bank és egyéb bankok, devizában

6,00% - 8,30% 2,62% - 5,55%

2005 6,00% - 9,72% 2,30% - 4,84%

26


15. ÜGYFELEK ÁLTAL ELHELYEZETT BETÉTEK

Éven belüli lejáratra elhelyezett betétek: Forintban Éven túli lejáratra elhelyezett betétek Forintban Devizában

2006

2005

17.988

50.347

407 6.800

331 6.576

25.195

57.254

A 2006., illetve 2005. december 31-én meglévő ügyfelek által elhelyezett betétek kamat kondíciói az alábbiak szerint bonthatók meg:

Ügyfelek által elhelyezett betétek forintban Ügyfelek által elhelyezett betétek devizában

2006

2005

5,84% - 6,06% 2,38% - 2,59%

6,82% - 9,48% 1,83% - 1,93%

16. KIBOCSÁTOTT ÉRTÉKPAPÍROK A Bank két típusú kibocsátott kötvényt tart nyilván ezen a mérlegsoron:

a)

EURO kötvény A Bank 2006. év folyamán kétszer 500 millió EURO összegű nyilvános nemzetközi kötvénykibocsátást bonyolított le. Az eszközoldali finanszírozási igények biztosítása mellett a kötvénykibocsátás forrását képezte a 2006. június 12-én lejárt 450 millió EURO összegű kötvény visszafizetésének is. A 2006 márciusában kibocsátott 500 millió EURO névértékű kötvény 5 éves lejáratú, fix kamatozású, kamata 3,75 %. Kamatfizetés évente egy alkalommal történik, a lejárat időpontja 2011. március 24. Független befektetői vélemények szerint a Bank a saját kategóriájában az év legjobb kötvénykibocsátását hajtotta végre 2006 márciusában. A 2006 októberében kibocsátott 500 millió EURO névértékű kötvény 7 éves lejáratú, fix kamatozású, kamata 4,125 %. Kamatfizetés évente egy alkalommal történik, a lejárat időpontja 2013. október 30.

b)

Forint kötvény A Bank 2002. november 25-én a kötvénykibocsátási programja keretében kibocsátott 12.000 millió forint névértékű kötvényt. Ugyanezen program keretében 2003. március 7-én további 6.422 millió forint névértékű kötvény került kibocsátásra. A kötvények lejárata 2007. november 25., kamatozása fix 6,25 %. Ezen kötvények kamatkockázatának fedezésére a Bank kamatcsere ügyleteket kötött, melynek során a fix kamatot változóra cserélte. (lsd. 17. Megjegyzés)

27


17. NYERESÉGGEL VAGY VESZTESÉGGEL SZEMBEN VALÓS ÉRTÉKEN ÉRTÉKELT PÉNZÜGYI KÖTELEZETTSÉGEK a)

Deviza-kamatcsere ügylet A kibocsátott deviza kötvények kamatkockázatának fedezésére a Bank kamatcsere ügyleteket kötött. Ezen ügyletek kiértékelése alapján a mérlegben a Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek között 2006. december 31-én 1.088 millió forint került kimutatásra. (2005. december 31-én 10 millió forint pozitív érték volt). Ezen ügyletek valós érték fedezeti ügyletként kerültek elszámolásra.

b)

Forint-kamatcsere ügylet A kibocsátott forint kötvény kamatkockázatának fedezésére a Bank kamatcsere ügyleteket kötött. Ezen ügyletek kiértékelése alapján a mérlegben a Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek között 2006. december 31-én 259 millió forint került kimutatásra. (2005. december 31-én -108 millió forint)

c)

Devizacsere ügylet A Bank 2006. december 31-én számos devizacsere ügylettel is rendelkezett. Ezen ügyletek kiértékelése alapján a Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek között 6.759 millió forint került kimutatásra.

18. CÉLTARTALÉKOK 2006 Garanciavállalásra képzett céltartalék Biztosítástechnikai tartalékok Ki nem használt hitelkeret Jogi perekre Munkaügyi perekre Közvetített hitelek miatti fizetési kötelezettségre Egyéb

2005

3.090 1.971 740 586 537 371 350

1.986 1.054 539 651 393 583

7.645

5.206

19. EGYÉB KÖTELEZETTSÉGEK 2006

Elhatárolt kamatfizetési kötelezettségek és egyéb elhatárolások Szállítók Előlegek Osztalékfizetési kötlezettség Egyéb

2005

11.754

7.416

944 241 473

366 8.000 874

13.412

16.656

28


20. ALÁRENDELT KÖLCSÖNTŐKE A 100%-ban a Magyar Állam tulajdonában álló Szerencsejáték ZRt. 1998 májusában 9.500 millió Ft értékben 10 éves lejáratú, 0%-os kamatozású alárendelt kölcsöntőke kötvényt jegyzett a Banknál. A kötvény 1998. december 29-én megállapodás alapján a Pénzügyminisztérium tulajdonába került. Az alárendelt kölcsöntőke kötvény lejárata 2008. április 30.

21. JEGYZETT TŐKE, RÉSZVÉNYKIBOCSÁTÁSI FELÁR, TŐKETARTALÉK A részvények 100%-a a Magyar Állam tulajdonában áll, a tulajdonosi jogok gyakorlója a Gazdasági és Közlekedési Minisztériumot vezető miniszter.

a)

Jegyzett tőke 87.570 törzsrészvény, egyenként 1 millió forintos névértékkel

b)

2006

2005

87.570

87.570

Tőketartalék A 2005. évben a Bank negatív eredménytartaléka a vezetés döntése alapján a részvény kibocsátási felár, valamint a tőketartalék sorokkal összevezetésre került.

22. KÖTELEZŐ TARTALÉKOK 2006 Általános tartalék Általános kockázati céltartalék

2005

4.620 1.375

3.742 600

5.995

4.342

23. FÜGGŐ ÉS JÖVŐBENI KÖTELEZETTSÉGEK

Ki nem használt hitelkeret Adott garanciák Le nem zárt peres ügyek Jövőbeni tőkeemelési kötelezettség EIF részvényjegyzési kötelezettség Egyéb függő és jövőbeni kötelezettség

2006

2005

106.017 128.066 1.730 886 4.241

129.279 62.610 6.797 3.614 887 3.160

240.940

206.347

29


24. ÉRTÉKVESZTÉSEK ÉS CÉLTARTALÉKOK Értékvesztésekben bekövetkezett változások 2006. évben : Hitelek és hitelintézetekkel szembeni követelések

Egyéb követelések

Egyéb eszközök

Összesen

55.441 1.765 4.997 (20.800)

511 952 1.057 (729)

160 48 203 (109)

56.112 2.765 6.257 (21.638)

5. Átsorolás 6. Átsorolás céltartalékok közül 7. Záró egyenleg 2006.12.31-én

(15.422) (5.378) (462) 4.303 45.244

(10) (719) 462 2.253

(3) (106) 302

(15.435) (6.203) 4.303 47.799

Nettó mozgás (7.-1.)

(10.197)

1.742

142

(8.313)

10.425

(1.047)

(200)

9.178

1. Nyitó egyenleg 2006.01.01-jén 2. Konszolidációs kör változása miatti változás 3. Képzés 4. Felszabadítás és felhasználás összesen Ebből: 4.a Felszabadítás eredményen keresztül 4.b Felhasználás és árfolyam változás

Eredménykimutatásban (3.+4.a)

Üzleti vagy cégérték 1. Nyitó egyenleg 2006.01.01-jén 2. Konszolidációs kör változása miatti változás 3. Képzés 4. Felszabadítás és felhasználás összesen Ebből: 4.a Felszabadítás eredményen keresztül 4.b Felhasználás és árfolyam változás

5. Záró egyenleg 2006.12.31-én Nettó mozgás (5.-1.) Eredménykimutatásban (3.+4.a)

Részesedések

Összesen

38 66 -

7.886 2.361 2.412 (8.359)

7.924 2.361 2.478 (8.359)

104

(92) (8.267) 4.300

(92) (8.267) 4.404

66

(3.586)

(3.520)

(66)

(2.320)

(2.386)

30


24. ÉRTÉKVESZTÉSEK ÉS CÉLTARTALÉKOK (FOLYTATÁS) Céltartalékokban bekövetkezett változások 2006. évben : Egyéb céltartalékok

Mérleg alatti tételek

2.458 (316) 1.205 (1.296) 2.051

1. Nyitó egyenleg 2006.01.01-jén 2. Konszolidációs kör változása miatti változás 3. Képzés 4. Felszabadítás 5. Átsorolás hitelek értékvesztéséhez 6. Záró egyenleg 2006.12.31-én

(407)


(1.205)

Eredménykimutatásban (3.+4.)

Összesen

2.748 3.198 4.317 (1.662) (3.007) 5.594

5.206 2.882 5.522 (1.662) (4.303) 7.645

2.846

2.439

(2.655)

(3.860)

Értékvesztésekben bekövetkezett változások 2005. évben : Hitelek és hitelintézetekkel szembeni követelések

Egyéb követelések Egyéb eszközök

Összesen

60.132 18.356 (37.538)

233 511 (233)

102 106 (48)

60.467 18.973 (37.819)

(38.213) 675 14.491 55.441

(239) 6 511

(48) 160

(38.452) 633 14.491 56.112


(4.691)

278

58

(4.355)


19.857

(272)

(106)

19.479

1. Nyitó egyenleg 2005.01.01-jén 2. Képzés 3. Felszabadítás és felhasználás összesen Ebből: 3.a Felszabadítás eredményen keresztül 3.b Felhasználás és árfolyam változás

4. Átsorolás 5. Záró egyenleg 2005.12.31-én

Üzleti vagy cégérték

Részesedések

Összesen

637 (3) 38 -

2.833 4.572 (153)

3.470 (3) 4.610 (153)

5. Átsorolás 6. Záró egyenleg 2005.12.31-én

(634) 38

(153) 634 7.886

(153) 7.924


(599)

5.053

4.454

(38)

(4.572)

(4.610)

1. Nyitó egyenleg 2005.01.01-jén 2. Konszolidációs kör változása miatti változás 3. Képzés 4. Felszabadítás és felhasználás összesen Ebből: 4.a Felszabadítás eredményen keresztül 4.b Felhasználás és árfolyam változás


31


24. ÉRTÉKVESZTÉSEK ÉS CÉLTARTALÉKOK (FOLYTATÁS) Céltartalékokban bekövetkezett változások 2005. évben : Egyéb céltartalékok

1. Nyitó egyenleg 2005.01.01-én 2. Képzés 3. Felszabadítás 4. Átsorolás hitelek értékvesztéséhez 5. Záró egyenleg 2005.12.31-én Nettó mozgás (5.-1.) Eredménykimutatásban (2.+3.)

Mérleg alatti tételek

Összesen

2.245 1.201 (988) 2.458

13.435 2.816 (13.503) 2.748

15.680 4.017 (14.491) 5.206

213

(10.687)

(10.474)

(2.816)

(4.017)

(1.201)

25. EGYÉB BEVÉTELEK / RÁFORDÍTÁSOK Egyéb bevételek Értékpapír értékesítéséből származó nyereség Negatív üzleti vagy cégérték kivezetése Biztosítási díjbevétel Követelés megtérülés Pénzügyi instrumentumokon elért, nem realizált nyereség Követelés értékesítésből származó nyereség, nettó Egyéb bevételek

Egyéb ráfordítások Megszolgált díjak Anyagjellegű ráfordítások Elengedett követelés Hitelgarancia állammal szembeni elszámolásából adódó veszteség Véglegesen átadott pénzeszköz Támogatások Hitellel kapcsolatos egyéb ráfordítás Értékesíthető értékpapírok eladásából származó veszteség Tárgyi eszközök értékesítéséből származó veszteség Egyéb ráfordítások

2006

2005

2.402 1.912 1.364 1.154 404 255 1.158

1.171 558 140 1.063 1.904

8.649

4.836

2006

2005

1.616 1.097 678 530 311 111 11 1.261

1.488 624 719 367 7 578 67 809

5.615

4.659

32

Magyar Fejlesztési Bank Rt. Megjegyzések a konszolidált pénzügyi kimutatásokhoz 2006. december 31. (millió forintban

26. ÁLTALÁNOS ÉS ADMINISZTRATÍV KÖLTSÉGEK 2006 Személyi jellegű ráfordítások Értékcsökkenési leírás Egyéb költség

2005

9.246 1.623 5.406

8.147 1.351 4.206

16.275

13.704

2006. évben a Csoport átlagos dolgozói létszáma 863 fő volt (2005.: 623 fő). A növekedés a konszolidációs kör bővüléséből adódik.

27. ADÓZÁS Az adófizetési kötelezettséget a Bank illetve a Csoport tagjai a hatályos adószabályoknak megfelelően állapítja meg az éves eredmény után. A 2006. december 31-ével lezárult évben a magyar társasági adó 16 % volt (2005.: 16 %.), valamint a hatályos magyar jogszabályok előírják a hitelintézeteknek a társasági adó fizetésén túl a hitelintézeti különadó megfizetését, melynek mértéke az adózás előtti eredmény 8 %-a, illetve 2006 szeptemberétől a szolidaritási adó megfizetését, melynek mértéke az adózás előtti eredmény 4%-a. 2006

2005

Társasági adó Halasztott adó

3.275 (9)

6.224 -

Az eredménykimutatásban szereplő összes adókötelezettség

3.266

6.224

Effektív adókulcs

2006

Adózás előtti eredmény

2006

2005

14.672

2005 22.144

Hatályos törvények szerinti adó Banki különadó Szolidaritási adó (2006. szeptemberétől) Adóalap módosító tételek hatása Konszolidációs tételek hatása Pénzügyi instrumentumok értékelésének hatása Leány illetve társult vállalkozások bevonása miatti hatás Általános kockázati céltartalék

16,00% 8,00% 4,00% -3,68% 1,92% 0,89% -0,93% -1,22%

2.348 1.174 196 (540) 282 131 (136) (179)

16,00% 8,00% 0,00% 0,61% 1,73% 2,22% 0,16% -0,61%

3.543 1.772 134 383 491 36 (135)

Halasztott adóhatás

-0,06%

(9)

0,00%

-

Effektív adókötelezettség

22,26%

3.266

28,11%

6.224

33


28. KAPCSOLT FELEKRE VONATKOZÓ KÖZZÉTÉTELEK A jelen pénzügyi kimutatásban kapcsolt vállalkozásnak tekintjük azon feleket, ahol az egyik fél a másik fél felett döntő irányítást, ellenőrzést illetve meghatározó befolyást képes gyakorolni. Az Állam és egyéb Állami tulajdonú társaságok alatt a Magyar Államot és egyéb érdekeltségeit értjük. Azon kapcsolt vállalkozások listája, ahol a Csoport a másik fél felett döntő irányítást, ellenőrzést illetve meghatározó befolyást képes gyakorolni a 10. Megjegyzés alatt található. Kapcsolt vállalkozásokkal folytatott gazdasági tranzakciók 2006. évi egyenlegei a következők voltak: Leány és társult Állam és egyéb vállalatok Állami tulajdonú társaságok Eszközök Pénzeszközök és elszámolások az MNB-vel Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök Értékesíthető értékpapírok Részesedések Egyéb eszközök

6.751

516.036

29.388 2.964

12.258 80.445 26.223

Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Céltartalékok Egyéb kötelezettségek

11.512 4.412

3.303 3.099 371 5.477

Eredménykimutatás Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek Fizetett kamatok és kamatjellegű ráfordítások

-

1.503 782

7.408

35.166 * 713

* A Bank esetében az Államtól és egyéb Állami tulajdonú társaságoktól Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek egyenlege 29.571 MFt, az ide kihelyezett hitelek tárgyévi forrás költsége pedig 23.912 MFt volt.

34


28. KAPCSOLT FELEKRE VONATKOZÓ KÖZZÉTÉTELEK (FOLYTATÁS) Kapcsolt vállalkozásokkal folytatott gazdasági tranzakciók 2005. évi egyenlegei a következők voltak: Leány és társult Állam és egyéb vállalatok Állami tulajdonú társaságok Eszközök Pénzeszközök és elszámolások az MNB-vel Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök Értékesíthető értékpapírok Részesedések Egyéb eszközök Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Egyéb kötelezettségek

-

7.789

2.985

326.410

26.690 -

21.734 75.771 510 27.256

5 4.974 152

2.199 6.252 7.465

Eredménykimutatás Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek Fizetett kamatok és kamatjellegű ráfordítások

275 54

28.218 * 158

* A Bank esetében az Államtól és egyéb Állami tulajdonú társaságoktól Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek egyenlege 24.800 MFt, az ide kihelyezett hitelek tárgyévi forrás költsége pedig 13.185 MFt volt.

29. KULCSPOZÍCIÓBAN LÉVŐ VEZETŐK JAVADALMAZÁSA A kulcspozícióban lévő Banki vezetők 2005. és 2006. évi kompenzációjának összegét a következő táblázat tartalmazza: 2006 Igazgatóság tagjai Felügyelő Bizottság tagjai Vezérigazgatók és vezérigazgatóhelyettesek

2005

35 23 418

34 22 345

476

401

2006-ban a vezérigazgató-helyettesek köre egy fővel bővült.

35


30. DEVIZA MÉRLEG ÉS DEVIZA KOCKÁZAT ELEMZÉS A devizamérleg és devizakockázat 2006. évi alakulása : Forint

EURO

Egyéb deviza

Összesen

Eszközök Pénzeszközök és elszámolások a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök Értékesíthető értékpapírok Részesedések Tárgyi eszközök Immateriális javak Tényleges adó követelés Halasztott adó követelés Egyéb eszközök Eszközök összesen (1)

21.293 183.965

675 52.957

51 20.403

22.019 257.325

561.284

145.933

8.457

715.674

12.258 87.893 30.465 6.923 2.628 605 9 48.724 956.047

990 376 2.843 203.774

1.413 199 30.523

12.258 90.296 30.841 6.923 2.628 605 9 51.766 1.190.344

48.460 18.356 17.996

598.021 6.795 250.421

29.609 44 -

676.090 25.195 268.417

8.106 7.068 5.132 105.118

519 7.877 863.633

58 403 30.114

8.106 7.645 13.412 998.865

Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettség Céltartalékok Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen

9.500

Alárendelt kölcsöntőke

-

30.114

9.500

Saját tőke összesen Források összesen (2)

181.979 296.597

863.633

181.979 1.190.344

NETTÓ POZÍCIÓ (1) - (2)

659.450

(659.859)

Függő és jövőbeni kötelezettségek NETTÓ DEVIZA POZÍCIÓ * 2006. DECEMBER 31-ÉN

176.281

38.310

26.349

240.940

835.731

(621.549)

26.758

240.940

409

-

A devizamérleg és devizakockázat 2005. évi alakulása : Forint

EURO

Egyéb deviza

Összesen

Eszközök összesen (1)

658.290

217.697

44.387

920.374

Források összesen (2)

269.185

607.608

43.581

920.374

NETTÓ POZÍCIÓ (1) - (2)

389.105

(389.911)

806

Függő és jövőbeni kötelezettségek NETTÓ DEVIZA POZÍCIÓ 2005. DECEMBER 31-ÉN

187.360

18.892

95

206.347

576.465

(371.019)

901

206.347

-

* A Bank az EURO források forintban történő kihelyezése során felmerülő árfolyam kockázatot a kockázatkezelési elvek között bemutatott árfolyam garancia keret kihasználásával döntően fedezi.

36


31.

ESZKÖZÖK ÉS FORRÁSOK LEJÁRAT SZERINTI BONTÁSA

Az eszközök és források lejárat szerinti bontásának 2006. évi alakulása: 0-1 hónap

1-3 hónap

3 hónap – 1 év

1-5 év

5 éven túl

Lejárat nélkül

Összesen

21.690 20.810

329 7.684

30.654

123.090

75.087

-

22.019 257.325

7.930

332.562

122.506

151.056

101.620

-

715.674

1.830 1.350 3.424 57.034

3.215 31.203 1.146 376.139

1.935 27.798 3.914 605 9 47.196 234.617

2.326 27.421 8.816 312.709

2.952 2.524 14.434 196.617

3.677 6.923 2.628 13.228


-

-

80.611 17.977 -

39.426 -

103.789 17.996

327.501 6.456 125.681

124.763 762 124.740

-

676.090 25.195 268.417

40 1.183 99.811

5.208 565 45.199

1.445 2.522 9.794 135.546

1.453 1.971 274 463.336

278 250.543

3.112 1.318 4.430

8.106 7.645 13.412 998.865

Alárendelt kölcsöntőke

-

-

-

9.500

-

Saját tőke összesen

-

-

-

-

-

99.811

45.199

135.546

472.836

KÜLÖNBSÉG (1) - (2)

(42.777)

330.940

99.071

KUMULÁLT KÜLÖNBSÉG

(42.777)

288.163

387.234

Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek Céltartalékok Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen


-

-

-

-

12.258 90.296 30.841 6.923 2.628 605 9 51.766 1.190.344

-

-

9.500

181.979

181.979

250.543

186.409

1.190.344

(160.127)

(53.926)

(173.181)

227.107

173.181

-

-

Az eszközök és források lejárat szerinti bontásának 2005. évi alakulása: 0-1 hónap

1-3 hónap

3 hónap – 1 év

1-5 év

5 éven túl

Lejárat nélkül

Összesen


87.900

98.142

299.987

252.970

151.835

29.540

920.374


56.093

48.769

224.143

366.442

96.935

127.992

920.374


31.807

49.373

75.844

(113.472)

54.900

(98.452)

-

KUMULÁLT KÜLÖNBSÉG

31.807

81.180

157.024

43.552

98.452

-

-

37


32. KAMATKOCKÁZATI KIMUTATÁS – ÁTÁRAZÓDÁSI PERIÓDUSOK SZERINTI BONTÁSBAN Kamatkockázati kimutatás – átárazódási periódusok szerinti bontásának 2006. évi alakulása: 0-1 hónap 1-3 hónap

3 hónap – 1 év

1-5 év

5 éven túl

Nem kamatozó

Összesen


21.690 195.279

329 3.079

12.069

39.848

7.050

-

22.019 257.325

119.087

460.359

73.788

43.545

18.351

544

715.674

1.830 1.350 3.424 342.660

3.215 31.203 1.146 499.331

1.935 27.798 307 605 9 47.196 163.707

2.326 27.421 6.918 120.058

2.952 2.524 5.415 36.292

18.201 6.923 2.628 28.296

12.258 90.296 30.841 6.923 2.628 605 9 51.766 1.190.344

274.670 18.580 -

374.186 282 -

17.992 3.919 17.996

5.220 2.404 125.681

3.792 10 124.740

230 -

676.090 25.195 268.417

40 917 294.207

5.208 480 380.156

1.445 2.522 10.176 54.050

1.453 1.971 272 137.001

213 128.755

3.112 1.354 4.696

8.106 7.645 13.412 998.865

9.500

9.500 181.979 1.190.344

Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek Céltartalékok Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen Alárendelt kölcsöntőke Saját tőke összesen Források összesen (2) KÜLÖNBSÉG (1) - (2)

-

-

-

-

-

294.207

380.156

54.050

137.001

128.755

181.979 196.175

48.453

119.175

109.657

(16.943)

(92.463)

(167.879)

-

Kamatkockázati kimutatás – átárazódási periódusok szerinti bontásának 2005. évi alakulása: 0-1 hónap

1-3 hónap

3 hónap – 1 év

1-5 év

5 éven túl

Lejárat nélkül

Összesen


305.081

191.205

229.788

118.714

50.921

24.665

920.374


261.291

267.914

226.411

26.598

668

137.492

920.374

43.790

(76.709)

3.377

92.116

50.253


(112.827)

-

38


33.

SZEGMENS BONTÁS

Szegmensek szerinti bontás 2006. évi alakulása: Szegmensek Egyéb pénzügyi szolgáltatás

Bank Pénzeszközök és egyenlegek a Magyar Nemzeti Bankkal Hitelintézetekkel szembeni követelések Hitelek és előlegek a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök Értékesíthető értékpapírok Részesedések Tárgyi eszközök Immateriális javak Tényleges adó követelés Halasztott adó követelés Egyéb eszközök Eszközök összesen

Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek Céltartalékok Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen

Források összesen

Kiszűrés

Összesen

7.969 256.782

1.289 5.862

18.954 -

(6.193) (5.319)

22.019 257.325

711.564

3.042

6.750

(5.682)

715.674

9.238 55.202 56.770 3.875 2.254 761 9 43.091 1.147.515

3.020 29.062 365 314 92 2.260 45.306

6.032 32.196 2.806 47 7.694 74.479

(58.490) (72) 235 (156) (1.279) (76.956)

12.258 90.296 30.841 6.923 2.628 605 9 51.766 1.190.344

676.034 36.664 268.417

693 43 -

4.924 -

(5.561) (11.512) -

676.090 25.195 268.417

8.106 2.168 10.576 1.001.965

5.164 2.232 8.132

108 2.149 7.181

205 (1.545) (18.413)

8.106 7.645 13.412 998.865

-

-

-

122.543

51.193

66.699

(58.456)

181.979

1.134.008

59.325

73.880

(76.869)

1.190.344

Alárendelt kölcsöntőke Saját tőke összesen

Ipar és kereskedelem

9.500

Kapott kamatok és kamatjellegű bevételek Fizetett kamatok és kamatjellegű ráfordítások

9.500

56.438 (37.189)

2.715 (46)

1.702 (181)

(2.245) 836

58.610 (36.580)

Nettó kamatbevétel

19.249

2.669

1.521

(1.409)

22.030


11.407

2.332

(1.831)

2.996

14.904

Szegmensek szerinti bontás 2005. évi alakulása:

Bank

Szegmensek Egyéb pénzügyi szolgáltatás

Ipar és kereskedelem

Kiszűrés

Összesen

Eszközök összesen

924.784

13.523

29.404

(47.337)

920.374

Kötelezettségek összesen Alárendelt kölcsöntőke Saját tőke összesen

785.675 9.500 129.609

4.278 9.245

1.582 27.822

(8.653) (38.684)

782.882 9.500 127.992

Források összesen

924.784

13.523

29.404

(47.337)

920.374

Nettó kamatbevétel

21.875

799

912

14

23.600


21.636

462

(677)

846

22.267

39


34.

FAIR VALUE KIMUTATÁS

Fair value kimutatás a 2006. évre:

Eszközök Pénzeszközök és elszámolások a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök Értékesíthető értékapírok Részesedések Tárgyi eszközök Immateriális javak Tényleges adó követelés Halasztott adó követelés Egyéb eszközök Eszközök összesen Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek Céltartalékok Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen Alárendelt kölcsöntőke Saját tőke összesen Források összesen


Fair value

22.019 257.325

22.019 257.325

715.674

716.287

12.258 90.296 30.841 6.923 2.628 605 9 51.766 1.190.344

12.258 90.296 30.841 6.923 2.628 605 9 51.766 1.190.957

676.090 25.195 268.417

676.090 25.195 266.084

8.106 7.645 13.412 998.865 9.500 181.979 1.190.344

8.106 7.645 13.412 996.532 8.575 185.850 1.190.957

40


34. FAIR VALUE KIMUTATÁS (FOLYTATÁS) Fair value kimutatás a 2005. évre:

Eszközök Pénzeszközök és elszámolások a Magyar Nemzeti Bankkal Bankközi kihelyezések Hitelek, a várható hitelveszteségre képzett értékvesztéssel csökkentve Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi eszközök Értékesíthető értékapírok Részesedések Tárgyi eszközök Immateriális javak Tényleges adó követelés Egyéb eszközök Eszközök összesen Kötelezettségek Bankközi hitelek és betétek Ügyfelek által elhelyezett betétek Kibocsátott értékpapírok Nyereséggel vagy veszteséggel szemben valós értéken értékelt pénzügyi kötelezettségek Céltartalékok Egyéb kötelezettségek Kötelezettségek összesen Alárendelt kölcsöntőke Saját tőke összesen Források összesen


Fair value

8.604 260.307

8.604 260.307

481.929

482.151

23.186 79.211 27.864 5.113 2.678 268 31.214 920.374

23.186 79.211 27.864 5.113 2.678 268 31.214 920.596

572.089 57.254 131.579

572.089 57.254 131.579

98 5.206 16.656 782.882 9.500 127.992 920.374

98 5.206 16.656 782.882 8.290 129.424 920.596

41


35.

A MÉRLEG FORDULÓNAP UTÁNI ESEMÉNYEK Az MFB Rt. 2007-2011. éves stratégiája A Bank 2007. februárjában elkészítette a 2007-2011. évekre vonatkozó stratégiáját és középtávú tervét. A Bank stratégiája két alappillérre támaszkodik, egyrészt a Bank folyamatosan növeli hitelezési aktivitását, másrészt felügyeli bankcsoportja működését. A Bank aktivitása folyamatosan bővül, az éves hitelkihelyezések az időszak eleji éves 140 milliárd Ft nagyságrendről az időszak végére fokozatosan évi 180 milliárd Ft-os szintre nőnek, összességében 2007-2011 években a Bank 800 milliárd Ft-ot meghaladó hitelkihelyezéssel segíti a magyar gazdaság növekedését. A Bank és csoportja diverzifikált instrumentumokkal 2.000 milliárd Ft nagyságrendű fejlesztés megvalósításában kíván részt venni.

36. A MAGYAR SZÁMVITELI TÖRVÉNY ÉS AZ IFRS SZERINTI KONSZOLIDÁLT PÉNZÜGYI KIMUTATÁSOK KÖZÖTTI ELTÉRÉSEK LEVEZETÉSE A Számviteli törvény 133. § (7) alapján bemutatjuk a magyar számviteli szabályok szerint összeállított összevont (konszolidált) éves beszámoló és a nemzetközi számviteli standardok szerinti konszolidált pénzügyi kimutatások közötti bázis évi mérlegfőösszeg, saját tőke és nettó eredmény eltéréseket.

Mérlegfőösszeg 2005.12.31 Magyar konszolidált éves beszámoló Kötelező tartalékok Társult vállalkozások konszolidációján keletkezett különbség Negatív Üzleti vagy cégérték kivezetés IFRS 3 szerint IAS 39 - Pénzügyi instrumentumok értékelésének hatása Kisebbségi részesedés változás Átsorolás a tárgyévi beszámolóval való összehasonlíthatóság miatt Osztalék IFRS pénzügyi kimutatások

Saját tőke 2005.12.31

Nettó eredmény 2005

918.255

121.924

4.625

-

561

2.491

-

-

(1.321)

-

2.028

1.171

2.902 -

3.376 103

(2.046) -

(783) -

-

11.000

920.374

127.992

15.920

42


37. AZ ÚJ IFRS-EK KÖZZÉTÉTELÉNEK HATÁSAI Standardok és Értelmezések, melyek kiadásra kerültek, de még nem hatályosak csak 2007. január 1-jétől, vagy egy még későbbi időponttól. a)

IFRS 7, Pénzügyi instrumentumok: közzétételek és IAS 1 Pénzügyi kimutatások prezentálása standard - Saját tőkével kapcsolatos bemutatások módosítása (hatályos 2007. január 1-jétől) Az IFRS 7 bevezetése bővítette pénzügyi instrumentumokkal közzéteendő információk tartalmát. Az IFRS 7 előírja a pénzügyi instrumentumokból fakadó azon kockázatok jellegének és mértékének kockázatok bemutatását, amelyeknek a gazdálkodó egység ki van téve (hitelezési, likviditási, piaci kockázat). Be kell mutatni a piaci kockázattal szembeni érzékenységet is. Az IFRS 7 hatályon kívül helyezi az IAS 30 közzétételek a Bankok és hasonló pénzügyi intézmények pénzügyi kimutatásaiban standardot, valamint az IAS 32 pénzügyi instrumentumok: közzététel és bemutatás standardban szereplő közzétételi követelményeket. Ez a standard minden IFRS beszámolót készítő társaságra alkalmazandó. A Csoport felméri a standard módosítások rá gyakorolt hatását.

43

A Budapesti Értéktőzsde Zrt. és a Tőkepiacról szóló évi CXX. törvény előírásai szerint összeállított Konszolidált éves jelentés

Recommend Documents